It focused on the concealment of the proceeds of drug-related crimes and imposed on credit and financial institutions a requirement to establish the identity of their customers and to inform the competent authorities of transactions which carried the suspicion of money laundering.
Sie war auf das Verschleiern von Erlösen aus Drogenstraftaten konzentriert und verpflichtete Kredit- und Finanzinstitute, die Identität ihrer Kunden festzustellen und zuständigen Behörden Mitteilung über geldwäscheverdächtige Transaktionen zu machen.