वर्ष 1997 में नरेश अग्रवाल ने कांग्रेस पार्टी को तोड़कर लोकतांत्रिक कांग्रेस का गठन किया। वो उत्तर प्रदेश में कल्याण सिंह की भाजपा सरकार को समर्थन देकर केबिनेट मंत्री बने। इसके बाद वो कल्याण सिंह और राजनाथ सिंह के नेतृत्व वाली सरकार में मंत्री रहे। इसके बाद वर्ष 2003 में मुलायम सिंह यादव के नेतृत्व में सरकार बनी तो उसमें भी कैबिनेट मंत्री बने।