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쿠팡 상장과 이베이 인수 이후, 국내 이커머스 시장은 어떻게 변할까
(2) 주요 국가별 이커머스 시장
1 중국
· 글로벌 최대 이커머스 시장, 온라인 잠식이 어디까지 진행될 수 있는가의 척도
· 알리바바, 생태계 장악 - 수익창출에 유리한 입지
JD닷컴, 직매입 사업모델로 투자 부담 큰 가운데, 최근에야 흑자 전환
알리바가가 견인한 중국은 글로벌 이커머스 최대 시장이다. 2020년 온라인 시장규모는 약 2천조원, 전세계 이커머
이커머스 최대 시장 스 시장의 약 40%에 해당한다. 중국의 전체 소매판매 거래액 중에서 이커머스가 차지하는 비중
은 약 45%에 달하고 있으며 2021년에는 세계 최초로 50%를 넘을 것으로 전망되고 있다. 은
라인의 시장잠식 한계를 가능하는 척도가 되고 있다.
중국 이커머스 성장을 견인한 것은 알리바바와 간편결제이다. 신용카드가 보편화되지 않았던 중
국에서 간편결제(알리페이, 위챗페이 등)는 더욱 빠르게 보급될 수 있었고, 이는 알리바바 플랫
폼의 이용률을 촉진시켰다. '중국에서는 구걸도 QR코드로 한다'는 말이 있을 정도로 간편결제
시스템은 소비자에게 신용거래에 대한 높은 접근성을 제공해주었으며, 이는 다시 알리바바에게
대량의 금융 및 소비 Data를 제공해 줌으로써 전자상거래 확장의 근간이 되었다.
중국 시장 내에서 알리바바의 점유율(56%)은 압도적이다. 2000년 초반 Alibaba, .com(B2B)을
시작으로 T올(B2C), 타오바오(C2C) 등 세분화된 시장별로 플랫폼을 확대하였고, 차이냐오(물
류), 유쿠(동영상 스트리밍 플랫폼), 알리페이 등 물류, 컨텐츠, SNS를 통한 생태계 구축에 성공
하였다. 2016년 이후에는 허마센싱을 통해 이커머스 최대 약점이라고 여겨지는 신선식품 경쟁
력도 확보하였다.
허마센성 -
알리바바가 추구하는 신유통(온·오프라인 통합)의 표준 모델이다. 모든 상품에 QR코드를
부착하여 스캔과 결제를 소비자가 직접 할 수 있다. 전 매장에 자동화 물류설비가 구축되
어 있으며, 거리 조건에 따라 30분~1시간 내 배송이 가능하다. 당일 구매한 물건을 바탕
으로 조리해주는 서비스를 통해서 오프라인 매장의 경험직 특성도 제공한다.
알리바바 - 수익구조 알리바바는 거래 수수료를 0으로 책정하고 광고·마케팅 수익에 집중하였다. 직매입 사업비중도
안정적 vs. 크지 않아 수익기반이 안정적이다. 반면, 직매입 사업 중심의 JD닷컴(2위, 2020년 GMV 약
JD닷컴 - 최근에서야 440조원)은 대규모 물류설비 구축과 운영에 따른 비용부담으로 2019년 들어서야 흑자전환 하
흑자 전환 였다(2004년 온라인 사업개시). 알리바바는 네이버와, JD닷컴은 쿠팡과 사업형태가 유사하다.
중국 e커머스 시장점유율 주요 업체 GMV 추이 (단위: 조원, %)
소매시장 6,700조원 구분 2018 2019 2020
/이커머스시장 2,010조원(30.0%) GMV Alibaba 953 1.111 1,387
JD.com 279 352 446
기타
핀둬워 1% 핀둬둬 78 170 285
14% 상위 3사 점유율 92.4%
영업손익 Alibaba 9.5 15.4 15.3
10.com JD.com -0.4 1.5 2.6
Mibaba
22% 핀위위 -0.7 -1.0 -1.0
56%
영업손익 Alibaba 1.0 1.4 1.1
/GMV JD.com -0.2 0.4 0.6
핀둬둬 -0.8 -0.6 -0.3
자료:중국 통계청, 각 사 IR, 당사 가공
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