本町は北上山地の北部西寄りに位置し、馬渕川の源を含み、その上流流域を占め、山林が多く全町の85.8%が林野であり標高も高く400mから800mの面積が72%にも及んでいる。地形は概して急峻であり、耕地は馬渕川の流域に点在しているにすぎない。気候は冬季長く夏季は短く気温の差も比較的大きい。海抜400mから800m程度の高原地帯では、梅雨期には山背風をまともに受けるところが多く岩手県でも低温な地域とされている。年平均気温8.2°C、年間降水量881mm、最深積雪109cmである。森林所有者が組合員となって組織する協同組合です。