国債先物中心限月12月限は前営業日比12銭安の154円09銭と反落して取引を終えた。10年最長期国債利回り(長期金利)は同変わらずのマイナス0.150%。後退で、中期ゾーンの金利が上昇した。現物市場で新発2年債は前日比1.0bp上昇のマイナス0.245%、新発5年債は同1.0bp上昇のマイナス0.270%となった。「海外の景気指標が底割れを回避、株高・円安も進んでいる。和を行う必要性はない。市場の緩和観測が後退するなか、中期ゾーンの金利が上昇している」(みずほ証券のチーフ債券ストラテジスト、丹治倫敦氏)という。超長期ゾーンは、新発20年債は前日比0.5bp上昇の0.245%、新発30年債は0.5bp上昇の0.390%、新発40年債は同変わらずの0.420%となった。場中盤まで金利低下歩調だったが、終盤戻した。前営業日(マイナス0.013%)をやや下回る見通し。「週末要因もあり、調達意欲が強かった」(国内金融機関)という。ユーロ円3カ月金利先物は弱含み。本日実施された3カ月物国庫短期証券(TB)の入札は前回に続いて弱かった。日銀がTBオペのオファー額を1000億円まで落としており、国内勢は在庫が溜まっているとみられている。市場では「テールがやや流れた。海外勢の買いが入る一方、在庫を抱える国内勢が引き続き慎重だったのだろう」(国内金融機関)との声が聞かれた。前回(最高:マイナス0.1991%、平均:マイナス0.2385%)に比べて上昇した。市場では弱いと評価されており、「テールがやや流れた。在庫を抱える国内勢が引き続き慎重だったのだろう」(国内金融機関)との声が聞かれた。国債先物中心限月12月限は前営業日比4銭安の154円17銭と小反落して午前の取引を終えた。中期ゾーンが弱含みに推移したことにつれて、先物も小幅安となった。一方で、超長期ゾーンはこじっかりとなった。日と横ばいのマイナス0.150%。現物市場では、新発2年債は前日比1.0bp上昇のマイナス0.245%、新発5年債は同1.0bp上昇のマイナス0.270%。「日銀の追加緩和期待が剥落したほか、残存3年超5年以下や残存5年超10年以下対象の買入額が減額された影響もじわじわと出ているのではないか」(国内証券)との見方が出ている。一方で、超長期ゾーンはこじっかり。新発40年債が前日比1.0bp低下の0.410%、新発30年債は同0.5bp低下の0.380%。新発20年債は前日比0.5bp低下の0.235%。市場では、日銀の国債買い入れオペで新発20年債(170回)が買入対象から除外される可能性について警戒感が強まっている。債と比較すると、オペ対象から外れるプレミアムが乗っていない状況だ。来週の日銀オペに近づくにつれて、買入対象から除外される可能性が意識され、金利差が徐々に拡大していくのではないか」(別の国内証券)との見方が出ている。短期金融市場で、無担保コール翌日物はマイナス0.010─マイナス0.015%を中心に取引された。「地銀による資金調達の動きが引き続き強い」(国内金融機関)という。ユーロ円3カ月金利先物は動意薄。落札利回りはマイナス0.18%台との予想が出ている。現物債市場では、超長期ゾーンはこじっかり。新発40年債が前日比1.0bp低下の0.410%、新発30年債は同0.5bp低下の0.380%。比0.5bp低下の0.235%。一方で、中期ゾーンは弱含んでいる。市場では「超長期ゾーンは地合いが変わった印象だ。水準調整が進んだこともあり、ヘッジ外債対比では相対的な割安感がある。対策を巡る思惑も同時に後退したこともあるのだろう」(国内証券)との声が聞かれた。