当研究所の研究成果を取りまとめた刊行物として、昭和28年より発行されております。一部の研究報告書はPDF形式で全文をダウンロードすることができます。ダウンロードの際には、当サイトの利用規約を遵守の上ご利用ください。PDFのファイルサイズが大きい場合には、ダウンロードに時間がかかる場合がございます。ダウンロードは1回のクリックで開始しますので、ダウンロードが完了するまで、複数回のクリックはなさらないようご注意願います。市場変動リスクに対処することが必要となる。本研究では、為替レートや燃料価格変動に伴う電気事業の業績変動リスク(VaR)を計測するモデルを開発するとともに、計測されたリスクを定量的にコントロールするための管理体制や管理スキームについて提言する。分析の結果、複数のリスクファクターを統合したリスク量は個別リスク量を単純合計した値に比べ、大きく圧縮され、個別リスクのコントロールが必ずしも全社最適なリスクコントロールに繋がらないことが明らかになった。そのため、実際の業績管理とリンクさせたリスクコントロールを行うためには、統合リスクを管理指標として用いることが必要となる。本報告では、このような分析結果を踏まえ、今後の電気事業について、全社最適化を志向した統合リスク管理体制を構築する必要性を提言する。Prices前ページへ戻る。