日本でもP2P保険がデビューインシュアテックのスタートアップ企業であるjustInCase(ジャストインケース)が28日に「わりかん保険」の取り扱いを始めました。日本初のP2P保険ということで、IT技術を利用した助け合いの実現と、保険料が後払い(かつ低廉)なのが従来の保険にはない特徴です。政府のサンドボックス制度を活用した実証実験の案件でもあります。相互宝の加入者は1億人P2P保険は日本では初めての試みですが、中国には「相互宝」などの成功事例があり、ジャストインケースも参考にしたそうです。相互宝はアリババグループ傘下のアント・フィナンシャルが運営するP2P保険で、がんを含む重大疾病保障を提供しています。アリペイ(スマホ決済)で加入を受け付けたところ、サービスを始めてからわずか1年間で加入者数が1億人を超えました。(ちなみにライバルのテンセントは「水滴互助」というP2P保険を提供しており、こちらも加入者が8000万人に達しているそうです)。若年層に受け入れられるか「相互宝」が短期間にこれだけ多くの加入者を獲得したのは、アリペイという中国で最も普及した決済プラットフォームを活用したサービスだからでしょう。相互宝では加入手続きも保険料の支払いも給付金の受け取りも、すべてアリババ経済圏のプラットフォームで完結します。ジャストインケースはこうしたプラットフォームを持たない代わりに、提携企業の力を借りることで加入者を集めようとしています。この1年間が勝負なのでしょうね。「相互宝」の存在意義は、会員向けに安い保障を提供している点だけでなく、これまで保険加入機会がなかった層(農村や地方都市に住む層)に保障を提供しているところです。ジャストインケースの価格設定をみると、やはり保険加入機会に乏しい若年層を取り込もうとしているように見えます。確かに、助け合いを感じられる仕組みや運営の透明さは、今の20代、30代にフィットしているようです。今の若い人たちは、「がんになった加入者がいなかったので、保険料がゼロ円だった」よりも、「がんになった加入者が○人いたので、保険料をみんなで××円ずつシェアした」という体験のほうに価値を感じるかもしれませんね。※梅が咲いていました。※いつものように個人的なコメントということでお願いします。ブログを読んで面白かった方、なるほどと思った方はクリックして下さい。2019.10.28スマホ利用の影10月2日のブログでお伝えしたとおり、日本保険学会の全国大会でシンポジウム「保険法10年の経験と今後の課題」に登壇し、何とか役目を果たしてきました(風邪気味で少し聞き苦しかったかもしれません。このシンポジウムでも私の報告でインシュアテックの進展との関係を少しだけ取り上げましたが、翌日午後の共通論題(講演とパネルディスカッション)は「インシュアテックと保険事業」でしたし、初日の講演の演題も「行動ファイナンスとAIによる資産運用」と、日本の保険学会でも技術革新による法律や経済への影響に注目が集まるようになりました。なかでも私の印象に残ったのが、東京経済大学の佐々木裕一先生による基調講演「スマートフォン+アプリが作る『情報環境』と倫理」でした。公開されている報告要旨をもとに少しご紹介しますと、人々がスマホでSNS/メッセージングアプリ(要はツイッター、フェイスブック、LINE、インスタグラムなど)を高頻度で利用するようになったことで、「情報過多」や「アルゴリズムによるフィルターバブル」の問題が生じているという話がありました。情報過多は文字どおり情報が爆発的に増えているということですが、この結果、SNSでは複雑な話は好まれなくなり、「娯楽情報の流通が増えていることやフェイクニュースの流通にはそういう要素がいくぶん影響していると講演者は考えている」。SNSではその人が見たいであろう情報をアルゴリズムが選び、人々は偏った情報のみに触れがちとなります。事態が進むと「民主主義が機能しなくなる可能性をもたらす」(=フィルターバブル問題)というのです。した技術革新による負の影響、しかも、これから影響が起きるのではなく、残念ながらすでに現実に起きてしまっている問題だということで、佐々木先生のおっしゃるとおり、保険業界も意識して対応していく必要があると感じました。※会場の関西大学にはこの電車で行きますたこ焼き、ごちそうさまでした※いつものように個人的なコメントということでお願いします。ブログを読んで面白かった方、なるほどと思った方はクリックして下さい。2018.11.11歴史を学ぶ意味パネルディスカッションに登壇11月8日から9日にかけて日本アクチュアリー会の年次大会があり、その翌日(10日)は日本保険・年金リスク学会(JARIP)の研究発表大会と、まさに勉強の秋となりました。そのなかで私は、9日のパネルディスカッション「経済危機とリスク管理~これからのリスク管理を担う若手のために~」にパネリストとして登壇しました。このパネルディスカッションは、保険会社のリスク管理に従事する若手社員が抱いている疑問を、リスク管理や規制の高度化に取り組んできたベテランにぶつけることで、あるべきリスク管理を模索するという異色の企画でした。若手の疑問や不満を正面から受け止める役回りだったので、90分の持ち時間があっという間にすぎてしまい、オーガナイザーをヒヤヒヤさせてしまいました。会場の皆さんには何らかのメッセージが伝わったでしょうか(「ベテランは話が長い!」という感想もありそうですが...)。私とともにベテラン側として登壇した藤井健司さんは、VaRの登場からその後の普及の経緯を説明したうえで、「『あるべきもの』があって、そこから展開していくのではなく、実務にフィットしたものが業界標準となる」という趣旨の話をしていました。過去の経緯を知らないと、いま行っている業務がどうしてそうなっているかを理解しにくいので、得てして業務そのものが目的となってしまいがちなのですね。私も先日ご紹介した保険毎日新聞の書評(保険業界戦後70年史)のなかで、こんなことを書いています。過去の歴史を振り返っても、今の仕事にはほとんど役に立たないと思われるかもしれませんが、そうではないのですね。時代の大きな流れをつかむただし、過去に学ぶといっても、今がどのような時代なのかを踏まえたうえで学ぶべきなのでしょう。いった外部環境に恵まれ、緩やかな競争環境を人為的に確保することが可能だった極めて特殊な時代だったと言えよう。本書の記述からも、極論すればこの時代の業界の歴史とは、規制や制度の歴史だった感がある。した恵まれた外部環境はすでに1980年代後半には消滅しつつあったため、日米保険協議に象徴される外圧がなくても、遅かれ早かれ『成長の時代』は終わっていたと考えられる。保険会社の経営陣は「成長の時代」のマインドを引きずってはいないでしょうか。若手が心配しているかもしれません。※いつものように個人的なコメントということでお願いします。ブログを読んで面白かった方、なるほどと思った方はクリックして下さい。2017.10.27OLISの50周年シンポジウム今から50年前の1967年、アジア諸国における生命保険事業の発展を目的に設立されたアジア生命保険振興センター(OLIS)が創立50周年を迎え、東京で記念シンポジウムを開きました。当日(10/25-26)は15か国・地域から約140人の関係者が集まったそうです。過去にOLIS主催の内外セミナーや寄付講座で講師を務めたご縁もあり、私もスピーチをしました。演題は「日本の生保危機とその教訓」です。生保破綻の話もさることながら、その後、日本の生保業界や行政当局がどのように危機を乗り越え、新たな時代にふさわしい体制に向かっているのかを話しました。いうわけか、バングラデシュの参加者3名が質疑応答を独占することになりましたが、世界的な低金利のなかで保険会社の健全性の問題が他人事ではない国・地域もあるはずなので、何かの参考になればうれしいです。パネルディスカッションのテーマは「高齢化」。日本が断トツの先進国かと思ったら、韓国や台湾は急激に高齢化が進むので、少し経つと日本に追いついてしまうのですね。中国も一人っ子政策の影響で高齢化が進みます。十分に整備されていないようなので、日本の高齢化社会とはだいぶ違った社会の姿となりそうで、ちょっと怖いです。インドネシアやベトナムのような若い国も、今のうちに社会保障制度をがんばって整備することが、日本の経験から得られる最大の教訓なのかもしれません。※いつものように個人的なコメントということでお願いします。ブログを読んで面白かった方、なるほどと思った方はクリックして下さい。2017.09.24西暦1000年の3大都市ライフネット生命創業者で、先日NHKで共演(?)させていただいた出口治明さんの「歴史」講演を聞く機会がありました。そのなかで、西暦1000年の3大都市はどこか(人口面で)という話があり、目からウロコでした。「開封」「コルドバ」「コンスタンティノープル」がその答えです。開封は中国(北宋)の首都です。数十万人の人口を擁していたそうです。経済的に相当発展した時代だったようです。当時はイスラム王朝(後ウマイヤ朝)の勢力下。国際都市として繁栄していました。ムスリムだけでなく、多くのキリスト教徒やユダヤ教徒が暮らしていたとか。コンスタンティノープル(今のイスタンブール)というのも、高校世界史の知識からすると意外に感じるかもしれません。ビザンティン帝国(東ローマ帝国)というと6世紀のユスティニアヌス帝の時代をピークに衰退していったというイメージがあります。西暦1000年頃のコンスタンティノープルは繁栄の頂点を迎えていたそうです。私たちはどうしてもヨーロッパ中心史観の影響を受けているので、こうして正しい知識や歴史の大局的な流れを聴くのはいいですね。出口さんの講演にはありませんでしたが、(出口さんはあえて言及しなかったのかも)現在の3大都市はどこだかわかりますか?「東京(圏)」「デリー」「上海」だそうです。欧米勢でベスト10入りはニューヨークだけというのも興味深いです(西暦1900年はほぼ欧米勢だけでした)。※写真は横浜の洋館です。※いつものように個人的なコメントということでお願いします。ブログを読んで面白かった方、なるほどと思った方はクリックして下さい。ERM学会の研究発表大会およびセミナーに参加し、主にESGに関する話を聞きました。招待講演「GPIFによるESG投資への取組みと今後の展望」では、GPIFが委託先の運用機関に対し、ESG(環境・社会・ガバナンス)に考慮した投資を求めるとともに、国内株式が対象の「ESG指数」を選定し、これに基づく運用を始めるというものでした。(参考)GPIFのサイトへまた、野村証券の張替一彰氏による講演では、GPIFが採用した2つのESG指数を比較分析した結果が示されました。理解できなくはありません。今回のESG指数運用の開始により、非財務情報(特にESG情報)の積極的な開示を促す効果が期待できる一方、上場企業のESG対応の主眼がESGスコアを高めることに向いてしまわないかと心配になりました。整理して考えたほうがいいのかもしれません。※写真は御茶ノ水です。※いつものように個人的なコメントということでお願いします。ブログを読んで面白かった方、なるほどと思った方はクリックして下さい。横浜で記念セレモニーを行いました。RINGオープンセミナーでもヒツジやカモメとラスカル、パンダが一堂に会する(業界的には)珍しい光景が見られましたが、RINGの会が組織として色がついていないということの表れではないかと思います。資料を確認すると、私がRINGの会に関わることになってから、ほぼ10年になるようです。2007年のオープンセミナーへのゲスト出演(ライフネット創業者の出口さんなどと共演)を皮切りに、セミナーには5回登壇しています。オープンセミナーで有名なRINGの会ですが、ネットでの情報交流だったり、メンバー限りの「オフ会」も盛んです。販売現場の生の声を聞いてきました。設立後の20年間はちょうど保険自由化の進展した時期で、保険流通を取り巻く環境が大きく変わりました。代理店数の減少傾向も続いています。そのようななかで、代理店経営者が独自の情報を持つ重要性は、これからも一段と高まっていくと思います。情熱あるメンバーによる情報交流が引き続き盛んに行われるといいですね。※いつものように個人的なコメントということでお願いします。ブログを読んで面白かった方、なるほどと思った方はクリックして下さい。2017.08.22がん医療の”今”を知ろう「がん医療の“今”を知ろう!」というある大学の高校生向け講義を聞きました。治療が難しい部位もあるとはいえ、総じてがんは不治の病ではなく、「慢性疾患」と考えましょうという話がありました。「かんと共に生きる」「サバイバーシップ」という考えが基礎となっているのだそうです。医療は患者がその人らしく生きぬくのをサポートするということなのですね。国立がん研究センター「最新がん統計」(より最新の統計はこちらに)そうだとすると、がん罹患後の経済状態が重要になりますが、講義ではがん罹患後に約3割が退職というショッキングなデータも示されていました。セーブ」「退職」がTOP3とありました。仕事と治療を両立できる環境が求められているということがよくわかりました。いう現実的な話を高校生にするのは大変いいことだと思います。同席していたわが家の受験生がこの講義をどう受け止めたのか定かではありませんが...※海賊船に乗り、大涌谷で黒たまごという典型的な箱根観光をしてきました^^※いつものように個人的なコメントということでお願いします。ブログを読んで面白かった方、なるほどと思った方はクリックして下さい。2017.06.25JARDISの研究大会この週末は日本ディスクロージャー研究学会の大会に参加してきました。学会のサイトへ統一論題「ディスクロージャーのコストとベネフィット」では、進んだディスクロージャーを実施している企業(オムロン)の事例を伺うとともに、お二人の研究者が現状を踏まえつつ、今後の研究のあり方を模索するといった内容でした。ディスクロージャーのコストというと、つい規制対応の費用などを頭に浮かべてしまいますが、会場では情報開示によって競争上の不利益が生じるコストについての発表がありました。成長や価値に結びつくのかを検討する必要があるという発表があり、思わずうなずいてしまいました。パネルディスカッションでは、研究者からの質問がオムロンのIRオフィサーである安藤聡さんに集中。安藤さんは大変だったと思いますが、的外れの質問はなく、これなら実務家と研究者の連携も進むのではないかと、ちょっぴり期待が持てました。それにしても、できるだけ異業種に目を向けようと心掛けているつもりですが、どうしても保険ムラの思考回路になりがちなので、このような機会は頭の刺激になりますね。※会場は仙台の東北大学でした。※いつものように個人的なコメントということでお願いします。ブログを読んで面白かった方、なるほどと思った方はクリックして下さい。日本保険学会の関東部会がミニ・シンポジウム「保険自由化20年」を開催しました。当日のレジュメはこちらでご覧になれます。関東部会のサイトへ確か「自由化後10年」という企画もあったはず、と『保険学雑誌』のバックナンバーを調べると、2008年10月の大会で「自由化後10年の検証」というシンポジウムが開かれていました。実は私も登壇していたことが判明。恥ずかしながらミニ・シンポジウムの席ではすっかり失念していました。連日対応に追われていたのでしょう(言い訳)。今回の「20年」は3名とも保険業界の方々でした。明治安田生命の上原さんが自由化後の20年を前半と後半に分けていたのが興味深かったです。後半の10年はグループ規制を除き、規制緩和はあまり進展がなかったことを示していただきました。合わせて示していただけるとありがたいでしょうね。今回のミニ・シンポジウムを業界人から学界への情報提供ととらえると、そもそも自由化の目的は何であり、それが20年でどの程度達成できたのか、あるいは、副作用や意図せざる状況を招いたのか、といった視点のお話しも伺いたかったです(そのような質問はありました)。監督当局としては、財務・業務の健全性確保とセーフティネット(広義)の整備が必須となります。業務の健全性と各種のセーフティネットの整備はそれなりに進む一方、財務の健全性についてはどうでしょうか。2007年にソルベンシー規制の見直しを当時の検討チームが提言したにもかかわらず、10年たっても未だに見直しが道半ばなのですが、そのような視点があってもよかったように思います(ERMに関する言及は栗山さんからありましたね)。いえ、いろいろ考えるきっかけををいただいたという意味で、大変有益なシンポジウムでした。※大倉山公園の近くにある大乗寺の境内にはなぜか相鉄線の電車が飾ってあります。※いつものように個人的なコメントということでお願いします。ブログを読んで面白かった方、なるほどと思った方はクリックして下さい。保険アナリストとして、主に生命保険会社や損害保険会社の経営分析を行っています。