今まで加入していた養老保険の保険料の支払いを止めて、その分の1万円で海外ETFの買い付けを行おうと考えています。理由としては、現在投資先こそ世界中に分散させていますが通貨としては円のみであり、もともとドル建ての養老保険だったのでそのままこの資産分くらいはドルでの運用を目指したいので海外ETFを購入するという決断になりました。今回は債券のETFについて検討したいと思います。いうのも、現在アメリカの利上げでBNDやAGGが魅力的な利回りになってきています。日本円は現金でも保有しており株式や投資信託も日本円での保有となります。今後も債券のインデックスファンドへの投資は変わらず考えておらず、保有するなら個人向け国債か海外ETFを考えていました。今回、養老保険の保険料の支払いをストップするに伴い月1万円ほどの固定費が削減されますが、現在投資信託の方で先進国株式の比率はだいぶ高くなってきていることもあり、債券ETFへ投資しようかと考えています。王道のBNDとAGG以前のブログでもシミュレーションはBNDで行いましたが、非常に値動きが安定しているのがBNDとAGGです。ベンチマークは、AGGが「ブルームバーグ・バークレイズ米国総合インデックス」、BNDは「ブルームバーグ・バークレイズ米国総合不動調整インデックス」になります。不動調整があるかないかですが、今回はまあ同じようなもんということで考えています。BNDとS&P500のチャート紫色のチャートがS&P500ですが、比較するとリーマンショック時にも大して下がらないという鉄壁さがわかりますが、逆に言えばキャピタルゲインはほとんど望めません。現在3%近くあるインカムゲインがメインとなります。配当金の成長もほとんどありません。2007年に0.13ドルだった配当金は直近で0.18ドルちょっとになっています。BNDの構成比率BNDの構成比率です。構成比率の多くが米国の10年以下の比較的短期間債券の比率が非常に大きいことがわかります。債券の価格変動の特徴として、残存期間が短いものや利率が高いものほど金利変動による債券価格の変動が小さくなるという特徴があるので、比較的短い期間の債券で構成されているBNDやAGGは価格変動が小さめになるわけですね。(BNDの平均残存期間は5~10年)配当利回りと経費率BNDとAGGの配当利回りと経費率はほとんど同じです。0.04%株式に対してBNDやAGGは逆相関にはなっていないように思えます。リーマンショックなどの大暴落時もあまり値動きせず、インカムゲインを積み上げてくれるといったイメージを持っています。BLVやTLTなどの長期債券ETFより残存期間が長い長期債券で構成されているETFがBLVやTLTです。BLVのベンチマークは「ブルームバーグ・バークレイズ米国政府クレジット不動調整(10年超)」で、TLTが「ICE米国国債20年超指数」となっています。年と若干ながらBLVの方が短くなっています。S&P500とTLT、BLVのチャート比較チャートを比べてみます。赤チャートがS&P500、青がTLT、紫がBLVです。TLTとBLVは似たような値動きになっています。リーマンショックのあたりを見てみると少なくともBNDよりは逆相関しているように見えます。平均残存期間がBNDよりも長い為、値動きもBNDと比べて大きくなっています。金利による値動きがBNDなどよりも大きいんですね。BLVの構成比率BLVの構成比率です。20~30年の債券がほとんどですが、BNDよりも米国政府債の比率が少ないですね。配当利回りと経費率です。0.15%これはBLVに軍配ですね。いうか、BLVは利回り4%あるのか...。TLTの経費率も安いとは思いますが、BNDやAGGはもとよりBLVがそれ以上に安くて見劣りしてしまうのが残念ですね...。比較的短期の債券の比率が高いBNDやAGGと長期の債券比率が高いBLVとTLTを見てきましたが、同じ債券のETFとはいえ全然違いますね。BLVの利回りは魅力的です。問題は債券ETFに利回りを求めるのかどうかですね。利回りを求めるなら過去のリターンから見ても株式の方が圧倒的です。BLVなどは単独で投資してしまうと、すごく悪く言えば中途半端なのかもしれませんね。それでも使い方次第なのでしょうけど...。いうわけで、今後の方針は...。決めていません...。(苦笑)もうちょっと考えます。いつも読んでいただきありがとうございます。していただけると嬉しいです。保険をどうしようか検討しますまだ社会人1年目の時に加入した生命保険の整理が終わってなくて四苦八苦しています...。今回は、言われるがまま加入した外貨建ての保...記事を読む子供の楽天銀行口座開設は前途多難...子供の銀行口座を開設する際に本人確認書類が必要になりますが、この書類の選択肢が非常に限られます。今回キャンペーンもあったので...記事を読む9月時点の受け取り配当金総額ありがたいことに8月、9月も配当金を受け取りました。たいそうな金額ではありませんが、嬉しいことには変わりありませんね。...記事を読むSBIソーシャルレンディングに興味を持ち始めた矢先の出来事インデックスファンドやETFにコツコツ投資をしたり、不動産を購入し家賃収入を得たり、野立て太陽光を購入し売電したり...。周りを見渡せば...記事を読む共働きは苦難の連続?解決法は?東洋経済の今回の記事は共働きの壁についてでしたね。非常に胸が痛みました。その2その1の続きで今回も夏休みの読書感想文です。学生時代は読書感想文は非常に苦手だったのでご了承ください...。今回...記事を読む楽天証券独走状態だけどSBI証券の良さを再確認する楽天証券が魅力的なサービスを連発し、他の証券会社から楽天証券に乗り換える方も増えているようです。普通に考えて、それくらいのイ...記事を読む債券ETFと外貨建てMMFに外貨預金どれを選ぶ?前回ちょっとずつBNDが気になってきていることを書きました。債券ETFを調べていると外貨建てMMFが良く出て...記事を読む2週続けて一棟アパートを2件見てきた資産形成の1つの方法として以前から不動産投資を考えています。戸建て、区分マンションなど少しばかり見てきましたが、今回は一棟ア...記事を読む財布を増やすために不動産を探すも撃沈...節約の方は色んな本やブログで学んだことが生かされているので2〜3年前と比べて大きく貯蓄体質になってきています。コメントをキャンセルメールアドレスが公開されることはありません。*サイト次回のコメントで使用するためブラウザーに自分の名前、メールアドレス、サイトを保存する。上に表示された文字を入力してください。コメントデータの処理方法の詳細はこちらをご覧ください。当ブログ管理人のパパファーと申します。当ブログは子供3人でも無謀にも目標である資産1億円を目指すべく様々な方法を駆使して奔走する薬剤師のブログです。至らぬ点も多々あると思いますが、気軽にご指摘頂ければと思っています。当ブログは資産形成駆け出しの薬剤師が自分が調べたり経験した限りの話を元にしています。その為正確な情報を心がけておりますが思い込みや誤情報もあるであろう点ご了承頂きますようお願い致します。@phapapakabuいつも応援していただきありがとうございます。