なに?基準価額ってなに?>「基準価額」は日々公表される投資信託の値段。投資信託の現在価値を表します。この基準価額は1口当たりの純資産総額を示すものです。投資信託の値段を表すものを「基準価額」といいます。投資信託は投資家から集めたお金で株式や債券に投資しています。投資信託を取引する時は「口(くち)」単位で取引します。運用を開始する時に1口1円だった投資信託の場合、1口の値段が運用の成果によって変動していきます。この1口あたりの値段を「基準価額」といい、その計算の仕方は以下になります。投資している資産の値段(時価)を計算する・株式や債券の配当や利息がある場合は加える・信託報酬などの費用を差し引く。分配を出す場合は分配金額も差し引く・その合計を投資信託の全ての口数で割る基準価額は、1口当たりの純資産総額つまりこの基準価額は、受益権1口当たりの純資産総額ということになります。純資産総額が100億円で、受益権口数が100万口の場合、100億円÷100万口=1万円となり、基準価額は1万円となります。通常、投資信託は設定時点の基準価額を1万円としています。最近は積立投資に対応するため、設定時点の基準価額を1口=1円としている投資信託が一般的です。純資産総額が110億円で、受益権口数が100億口であれば、1口当たりの基準価額は、110億円÷100億口=1.1円になり、1万口当たりの基準価額は、1.1×1万口=1万1000円というように計算します。株式と異なり、基準価額が1日に1つの価額として算出されます。基準価額が公表されるのは投資信託の取引を締め切った後なので、投資家は価額がわからない状態で投資信託の売買を行います。基準価額は何に影響されて、上がったり、下がったりするかについては次章で詳しく説明しますが、分配金が下がる要因の一つに、分配金の支払い(分配落ちという)があるということは覚えておくとよいでしょう。投資信託の収益分配は、純資産の一部を取り崩して分配金に充てられます。このため、収益分配が行われると、純資産額は収益分配した分目減りします。純資産総額が100億円で、受益権口数が100億口の場合、1万口当たりの基準価額は1万円です。この100億円から分配金として10億円支払ったとすると、純資産総額は、100億円ー10億円=90億円となり、1万口当たりの基準価額は、9,000円となります。受益権1万口に対し、1,000円の収益分配が行われた結果、基準価額は1万円から9,000円に下落します。基準価額が1万円の投資信託と2万円の投資信託がある場合、多くの人は2万円の投資信託を割高と思うようですが、そのようなことはありません。基準価額は受益権1口当たりの純資産総額のことなので、その高低で、割高、割安と判断することはできないのです。なに?【ご注意】『みんなの株式』における「買い」「売り」の情報はあくまでも投稿者の個人的見解によるものであり、情報の真偽、株式の評価に関する正確性・信頼性等については一切保証されておりません。Services等から情報の提供を受けています。日経平均株価の著作権は日本経済新聞社に帰属します。『みんなの株式』に掲載されている情報は、投資判断の参考として投資一般に関する情報提供を目的とするものであり、投資の勧誘を目的とするものではありません。これらの情報には将来的な業績や出来事に関する予想が含まれていることがありますが、それらの記述はあくまで予想であり、その内容の正確性、信頼性等を保証するものではありません。これらの情報に基づいて被ったいかなる損害についても、当社、投稿者及び情報提供者は一切の責任を負いません。投資に関するすべての決定は、利用者ご自身の判断でなさるようにお願いいたします。情報提供」から、同委員会へ情報の提供を行ってください。再配信することを固く禁じます。Inc.ページTOPへ。