~個別ファンダ中心~元英系バイサイドアナリストのコネも裏もつてもない、しんぷるアイデア投資Blogです。0112月と2013年の投資結果など。一年間お疲れ様でした!!今年の報告です。造船で受注増の傾向が見えてきたことですかね。要チェックって感じですよね。+146%2013年累計+286%2012年7月~累計+2016%※※累計パフォは年間パフォ×年間パフォで算出した純投資パフォーマンス純資産推移ではないのであしからず。市場の年間騰落率は過去最高と個人投資家にとって、これ以上ないほどの年だったわりに個人的には大分四苦八苦しました。最終的には本当に終わり良ければすべて良しという感じでした。リスクとってる分、負ける時はボッコボコにされる訳ですし、ちょっと成り上がり損ねた感じもある年になりました。何はともあれお疲れ様でした!ポジも前回報告時からほとんど変わらずです。(Thu)※12月27日am7:30に見れるように修正しました。年ってやつですかね?とりあえず、食べても食べても乾きっぱなしなのでやっぱり睡眠って大事だなぁと思います。休みで休養十分なのに勤労二日目で充血しっぱなしだし。こっちに新しいメモを書きました。投資ポジションもイベント狙いな感じです。(Tue)三連休は千葉の借家と実家に帰省。早めのクリスマスパーティーをしてたらふくお酒を飲んだ以外殆ど寝てました。昨年末以来55社ぶりに初値が公開価格割れ。東証二部と市場がいまいちですが割安感ありますよね。景気が良くなっていることを考えれば来期もいいはずですしね。主とする人材ビジネス会社。(Thu)2013年も終わりが近いですね。先日一部ツイートしましたが、以下の3要素から2014年の年始は最高に良さそうですね。1年の最後の週の勝率は17勝2敗、ジャスダック市場なら過去20年は無敗という黄金週22014年から売却益に対する税率が10%から20%に膨らむこともあって足元は利確作業も最終局面入りしている3NISA口座始動も控え、証券市場における待機資金(MRF口座)は過去最大に膨らんでいるという要素です。結果、年明け以降待機していた巨額資金が流入してきそうな状況と言えそうです。自分のポートフォリオにも大型株も入れなきゃなあなんて思いつつも小型ばかりが気になるaako01jpです。最近気になったのは、3753フライトホールディングス。『Incredist』というマルチ決済デバイスが絶好調なのが要因※1。※1スマートデバイスと一緒に使うことでクレジットカード、IC付きクレジットカード、銀聨カード、デビットカード、電子マネー、バーコードなど複数の決済が1台で可能というマルチ決済端末。~限界利益率が高いうえにとんでもない潜在需要を抱えているという最高のパターンを形成している可能性がある~4月に投入したマルチ決済デバイスを含むサービス事業の上期売上高は前年同期の0.2億円から7.8億円まで増加。営業利益は2.3億円と前年同期の0.5億円の赤字から一気に黒字転換している。結果、全体の利益も1.55億円と前年の1.16億円の赤字からの黒字転換となっている。大事なのは限界利益率が高いだけでなく、足元の引き合いもとんでもないという点。社長によれば「月産数千台からスタートしたが、来年は月産数万台を計画している」とのことでいやがおうにも気になってます。利益が10倍以上に膨らみそうな可能性があることを考えればアップサイドも大きそうですよね。そのうち調べてメモでも書こうと思います。(Tue)12月15日の日経新聞、コマツと商船三井の元&現役社長のコメントが面白かった。海運会社で一番アグレッシブな9204商戦三井が「フリー船で利益を拡大する方針を見直す」&「08年3月期の経常利益3000億円超えという水準に早く回復するシナリオを選ぶことをやめた」と話していることです。フリー船はアグレッシブな経営方針の中でも縮小傾向になっていた。いえ、一番アグレッシブな会社がこういうことを言い出したということは、まぁ参考にしていいことかなぁと思います。コマツに関しては「販売マーケットの買い手の質が変化してきたこと」やマーケットの今の状況把握ができる点で興味深かったです。~上期決算で大下方修正の3318メガネスーパーの11月月次はいつぶりか分からない既存店プラス~3318メガネスーパーの中間決算ひどかったですね。9億円の見通しでしたが13億円弱の赤字に下方修正したことで翌日の株価も14%減。それはよしとして、11月の既存店の月次が+8.1%増と今年二回目の増加というか、月次が+8%なんて大幅増ここ数年間全く見たことなかった!!限界利益率の高いこのビジネスにとって増収は魔法の言葉。翌日8時からの講習は眠気とトイレ地獄に悩まされたaako01jpです。紹興酒のちゃんぽんは止めようと思います。ホント勘弁して..四季報はようやく気になっていた銘柄と5~6000番台が終わりました。素材にいい材料が揃ってきた気がします。良くない時に大型合併を決めた5401新日鉄住金や5741UACJ(古河スカイと住友軽金属)あたりはいい感じがします。「コスト削減効果」と「環境良化」という二つの材料が加わる時の業績変化率のポテンシャルは相当高そうです。新日鉄住金はティッセンクルップの米国工場買収、UACJはLNG向け厚板の増販・タイ工場稼働という他社にない強力な攻め手を持っている所がいいですよね。そのうち、素材の良さを伝えられるメモでも書けたらな~と思います。■12月16日引け後の投資ポジション集中していた6815ユニデンは一応目標にしていたターゲットに到達したのでポジション縮小。アプリやりながらこれからどうするか考えます。全体的にもちょっと現金多め。投資すると思いますけど。6747KIホールディングス5%6815ユニデン22%他・余力73%計100%※投資余力の中で15%程度変動したら報告しようと思います。※レバレッジは1~3倍で。今は2倍超でポジション作っていることが多いです。(Fri)四季報の季節が来ましたね。いつもの通り、ファミレスに入り浸りそうなaako01jpです。それと、四季報の先取り版で来季増益率上位にあった6993アジアグロースキャピタル。先取り版出てから結構株価反応していましたね。事前にチェックしてたし、入っておけば良かったとちょっと後悔。↓以前のメモ6993AGCap(アジアグロースキャピタル)のメモ~希薄化後EPSを使ったPER算定など~■9204スカイマークA330「広いシートを安く」JALの追加料金クラス並みの広さ利用者にとっては結構いい話し。A380で既存料金の半額で国際線を利用できるようにする意気込みなんか見てもこの消費者目線は後々効いてくると思います。9204スカイマーク...11月の利用率(L/F)は66%と前年同期以下。2013年8月には23ヶ月ぶりに80超えを果たしたものの、ここ二ヶ月はいまいち。ちなみに同指標が前年同月を上回るのは14年3月期に入って5回(4~11月)と底打ち感はある。投資に関しては気長にチャンスを待つ感じです。(Wed)今回は2121mixiを起点にゲームアプリで化けそうな銘柄とか関連が爆発していますね。ありがたいことに主力の6815ユニデンもその流れに乗っています。いえば、6839船井電機が今回の買収の件に関してフィリップスを逆控訴。買収結局ダメでしたね。規模、収益性の割に随分安いなぁと第一印象で感じていました。業績が急激に悪化しているという裏もあったようで、これはもう残念としか言いようがありません。いうことで、このアイデアは一旦終了です。割安」とかでググると一番上に来たりしていたんで残念ですけど。→6839船井電機に割安感~評価を変える3つのポイントとマーケットギャップ~とはいえ、船井電機には有り余るキャッシュが残っています。いい案件があれば積極的に買収していく可能性は高そうなので引き続き注目はしていこうと思います。何十年といい関係を築いていた会社同士が訴え合うのだから、フィリップスの件に関しては泥沼化しそうな感じがします。(Tue)2121mixiがアプリのヒットで時価総額を激増させている流れで類似銘柄として6815ユニデンにも大分注目度が上がってきている気がします。「おしおきパンチガール」が1.5ヶ月で約30万DLを記録。一気にぶっ飛びそうな感じもしてきました。2121mixiの時価総額は2週間で20万DLを記録した「モンスト」効果で170億円→1500億円くらいになっています。ゲームの認知度が低い割に既にヒット作が出ているユニデンの時価総額は200億円(12月9日終値の株価328円)。最初は400円程度のアップサイドを考えていましたが今の受給を考えればその倍くらいを期待してもいいかなぁなんて期待し始めました。期待値先行ですけどね。今の株価の見直しが目標くらいまですーっと続くことを祈っています。(Fri)現在、木金土日にフォークリフトの講習を受けているaako01jpです。来週は違うものを取りに行く予定でありがたいこと?に現場系の資格がかなり増えそうです。持っている人ってあんまりいないだろ~なんて浸ってます。相関なさそうですけど(笑)投資はというと、11月はひどいことになったんですけど、6815ユニデンのおかげでなんか持ち直しました。変態をぼこぼこにする「おしおきパンチガール」のおかげか新しいアプリが期待できそうな点ですかね。↓6815ユニデンの投資アイデアメモ6816ユニデンが大きな変化点を迎えている~おしおきパンチガールヒット~気になることといえば、3064JIN(ジェイアイエヌ)が月次を発表。11月実績は既存店-24.5%。店舗数全店でも-4.6%と苦戦してます。いい企業でもいい時と悪い時がある訳で一旦モメンタムが悪化していると言っても良さそうです。以前、書いた時にショートを継続していたらこんがり焼けていますが、やる価値はありそうな気がします。12月5日終値の株価は4120円。予想ROE32%会社計画は若干下回っていることを考えると株価に割安感があるとは言えない感じです。(Wed)マーケットは「買うから上がる、上がるから買う」といういい状態が続きますね~。心が砕けそうになります。「化物語」が面白いなんて寝ぼけたことを言ってられない状況です。-22%1-11月累計+127%同期間のトピ+5.3%をかなり下回りました.........11月は一部上場が決まった9204スカイマークを追いかけ回した挙句、大量のロスカットとエントリーを繰り返したことからなかなかボロクソな状況になりました。6747KIホールディングスもいまいちだし、こういうのはまぁ気長にやるしかないですかねェ。4月以降全然儲かっていないなんて私だけですよね~■12月3日引け後の投資ポジション6815ユニデン集中。理由はいつも書いている通りです。本業回復と新規事業が上手くいくかもっていうペガサス幻想を見ています。↓11月25日にメモをアップしました。興味あるかたはどうぞ★6816ユニデンが大きな変化点を迎えている~おしおきパンチガールヒット~3318メガネスーパー2%4686ジャストシステム19%6747KIホールディングス11%6815ユニデン58%他・余力8%計100%※投資余力の中で15%程度変動したら報告しようと思います。※レバレッジは1~3倍で。今は2倍超でポジション作っていることが多いです。(Mon)■一言ネタ最近気になったネタです・授業に「タブレット革命」一人一台の時代到来?仮にそういう時代が来るとするとマーケット規模は年間4000億円を超えるマーケットになるかもしれません。単純に、小・中・高と一学年100万人として12大学生以下1200万人が対象のマーケット。中学生まで導入したら高校生もそのうち導入するでしょう。ひと月3000円として年36000円を払ってくれるビジネスが成り立てば年間4000億円超のマーケットが生まれるというシンプルな考え。実績&販売基盤のある企業にとっては大商機とも言える。本命の4686ジャストシステムの売上高は前期で140億円程度。いい話しがわんさか出るようないい展開にトレンド転換しましたね。営業利益を今季計画比42%増の340億円まで引き上げる計画を立てていますがブラジルの買収さえまとまれば、意外とすんなり達成できちゃうんじゃ?と思わせる勢いがあります。・後発薬、新薬の半値に・ユニデンが運営している「おしおきパンチガール」が1.5ヶ月で30万DL突破!!!結構いいペースだと思います。・中古マンション販売価格上昇傾向...再びリノベーションの時代が到来。・エムスリー中国で会員サイト・レアアース買い手有利の状況が続く...アルコニックスがいまいち話題にのれない要因の一つ。→ウェアラブルでなんかないかなぁ~とは思っていましたが、まさかのかつら!さすがソニー、遊び心が違う(笑)。商品化の予定はないようですが、インパクトのあるニュースでした。先日、ダイヤモンドか東洋経済も取り上げていましたが、「攻殻機動隊」の世界が近づいているのを感じます。・IHI、16年3月期までに航空関連の利益倍増。好採算のリペア向け出荷で勢いづいていいますね。(Sun)次のガンホー探しということで、2121mixi株が爆発していますね。2週間で20万DLの「モンスターストライク」がヒットしているのが要因です。二週間でほぼ3倍増と、アプリ関連株の可能性を改めて思い知ったaako01jpです。いうことで、個人的には引き続きこれに注目しています。運営会社を保有している6815ユニデンです。投資アイデアメモ↓6816ユニデンが大きな変化点を迎えている~おしおきパンチガールヒット~今週末には「リアルおしおきカフェ」を秋葉原で開催中とのこと。カフェイベント開催の場で「30万DLも間近に迫っている」とのコメントがあったようでDL数は順調に伸びているようです。↑上のソースランキングの推移はいまいちに見えますが、DL数は結構順調に伸びている印象です。株式マーケットではほぼノーマークという感じがします。