★配信ご希望の方は右の登録フォームよりご登録ください。▼バックナンバー【Vol.3】『疑問に答える!こういった企業はリスケジュールを継続すべき。S.K.I.ビジネスパートナーズ◆まえがき:『金融円滑化法』の終了が来年3月に迫っています。同法を利用して元金返済を棚上げしている中小企業の借り入れ件数は延べ約300万件。日々、中小企業の再生再編の現場で活動している事業再生コンサルタント川原愼一とSKIのメンバーが、その現実と中小企業の生き残り作戦についてお伝えしていきます。『リスケジュールを継続すべき企業』についてお伝えしてきました。今号からは『リスケを継続してはいけない企業』についてお話していこうと思います。前号では「金融機関に返済するのは『お金』ではない、『返済原資』なんだ」と書きました。済をすることこそが、企業が生き残る道なのです。それでは私達中小企業は、この『返済原資』をどのように生み出しているのでしょう。実は『返済原資』には、3種類のタイプがあることをご存じでしたか?1、まずは『利益返済』です。財務が苦手な経営者でも、財務諸表の中の「損益計算書」には興味を持っていただけます。1年間の営業の結果ですから、一番気になるのでしょう。(とはいえ、このメルマガは決算書の読み方をレクチャーするものではありませんので、損益計算書の説明は省きます)まずは「損益計算書」の中に<営業利益>が出ているかチェックしてください。<営業利益>はよく本業の利益を表す数字と言われますが、私はその企業(事業)が「存続していいのかどうかを判断する数字」と考えています。黒字経営できているかを<営業利益>で判断するのです。企業(事業)にとって赤字は罪です。黒字経営であってこそお客様に喜んで貰え、取引業者さんにも従業員にも喜んでもらえるのです。次に<経常利益>です。この<経常利益>がプラスであれば金利の支払いをしていい企業といえます。喜んでもらえる企業です。最後の<税引き後利益>は、納税したあとに残った利益です。益が一年間の金融機関への返済よりも多ければ、正に利益で返済できている企業と判断され、安定的で健康的な経営ができている企業といえます。全ての企業が『利益返済』できていれば、こんなにハッピーなことはありません。2、次に『資金繰り返済』です。お話をしてきましたが、営業には季節要因もあり、その収支は月次でばらばらです。済』はできないものの、やりくりしながらなんとか金融機関に返済をしている状態を『資金繰り返済』と言います。これは、黄色信号から赤信号の状態です。この状況の企業は、まさに『リスケを継続してはいけない企業』の可能性が高いと言わざるを得ません。資金繰りのやり方にもよりますが、徐々に手持ちの資金が減少していっている状態であれば、もっと抜本的な施策を検討すべきです。3、最後に『借り入れ返済』です。資金繰りどころか新たな借り入れをして返済する状態を指しています。これは絶対にやってはいけない返済です。まじめな経営者ほど、金融機関への返済を絶対に守るべきものとして行動しています。利の融資に走ってしまうのは悲劇的です。返済ストップの判断は、赤字経営(営業利益段階でマイナス)が続き手持ちの資金が減少していく早い段階で決断しなければなりません。機関に対しては、誠意を持って説明責任を果たします。業)は泥沼に入り込んで抜け出すことはできなくなります。多くの企業経営者から、そう質問されます。そのことについて、つまり金融機関に返済ストップを説明する心構えについて、お話ししましょう。借りたお金を返さないのはモラルハザードだと言われます。済できないのとでは問題のレベルが違うことを知ってください。それは、借金と資金調達との違いです。経営者であれば、資金の調達は大切な仕事の一部であり、金利負担を承知で銀行を始めとする金融機関から資金を調達してきます。務内容や事業内容等を審査してから融資しています。それは慈善事業ではありません。金利(儲け)を取るのですから、全てはビジネスです。ビジネスにはリスクは付き物です。全ての貸付が順調に返済されることなどありません。金融事故(債務不履行)は必ずおきます。率も計算の上で金利を定めていますし、中小企業への貸付は、信用保証協会がその返済を保証する契約がほとんどですから、この場合銀行には金融事故リスクすらありません。考えると、私たち中小企業の返済が万が一滞っても、それは「モラルハザード」ではなく「ビジネストラブル」だと言えます。友人知人から借りたお金を返さないのはモラルハザードですが、それとは明らかに違うのです。渇するまで返済を続けるのは自殺行為です。経営者は絶対にこの道を選んではいけません。取り返しのつかない「自殺」ではなく、あとでリカバリーのきく「事故」を選ぶべきなのです。私達が同行して金融機関に伺い、財務・営業状況を説明して返済ストップをお話する場合、金融機関の方達は比較的冷静な姿勢で応対していただけます。返済継続の要請は当然あります。以前にも触れましたが、銀行員の皆さんは組織人ですから、「回収せよ!」という上司や本部の命令に忠実です。回収することが、会社や株主に対する責任なのですから当然です。次にどんな事態が待っているのか。次号からは返済ストップから何が起きるか?どうすれば良いのか?についてお話ししていきましょう。配信停止:http://www.skibp.co.jp/merumaga.html■■■◆■■■____________________________メールマガジン登録・解約フォーム配信または解約をご希望の方は、下記の登録フォームより、登録また解約をご選択いただき、メールアドレスをご入力のうえ、「送信」ボタンより送信してください。※当サイトでは、プライバシー保護のため、グローバルサインのSSLサーバ証明書を使用し、SSL暗号化通信を実現しています。コンサルタント紹介ご相談に関して。