空高く飛んでいくみんなの目には、家が玩具のように小さく見えます。いくつもの夜が過ぎ、いくつもの朝がきました。ピーターがさけびました。「ごらん、あれがネバーランドだ。あの黒い船は、海賊船だよ。あそこにいるのが、恐ろしいフック船長。むかし、フックは腕と時計をワニに飲みこまれたんだ。音をたててワニが出てくると、まっさおになって逃げ出すよ。島では、子どもたちが待っていました。「ピーター、お帰りなさい。子どもたちがかけ寄ると、ピーターはいいました。ぼくたちのお母さんになってくれるんだ」ピーターの家は、地面の下にあります。せまいけれど、あたたかくて、すてきなところです。遊んでつかれると、ウェンディーお母さんが、お休み前のお話しをしてくれます。昼間は、湖や森の探検です。海賊船が、いつも遠くからながめています。フック船長が、子どもたちをねらっているからです。ある日、ウェンディーが言いました。「パパとママに会いたいな。「フン!帰りたいなら、勝手にすればいい!」ピーターはすねて、どこかへ飛んでいってしまいました。子どもたちが、泣きだしました。その時、突然フック船長が現れました。