株が大暴落した時に意識したい3つのことをお話します。酒田五法テクニカル分析HOMEテクニカル分析ヘッドアンドショルダーズとは信頼性の高い天井ローソク足パターン!どうも、ひげづら(@higedura24)です。今回は天井圏を示唆する「ヘッドアンドショルダーズトップ」というローソク足パターンについてです。ヘッドアンドショルダーズトップは株式投資の世界では非常に有名で、信頼性の高い天井シグナルとされています。その安値高値の位置からお釈迦様に見えるという意味で「三尊型天井」とも呼ばれるのが特徴的です。今回はそんなヘッドアンドショルダーズトップ(三尊型天井)の基本をお伝えしますのでご参考下さい。ちなみに、ヘッドアンドショルダーズトップは上下を反転させれば底値圏で使える「ヘッドアンドショルダーズボトム」として活用できます。まとめヘッドアンドショルダーズとは天井圏を示唆するローソク足パターンまずヘッドアンドショルダーズのシェーマをご覧下さい。ヘッドアンドショルダーズトップは順を追って形成過程を考えることが重要だと思います。上昇トレンドの中でひとつ目の高値を形成しますよね。この時は強いトレンドの中にいると市場参加者も考えているはずです。そこから押し目が入り、後のネックラインとなる安値を形成。ここでも市場参加者は強い上昇トレンドにいると考えているはずです。押し目のあとはひとつ目の高値を超え、新高値をつける流れになりますのでより市場参加者は強気になります。経験的にはこのときの新高値のつけ方は勢いが良く、急騰気味なイメージです。この急騰は後に最後の打ち上げ花火だったのかなと感じ、ここで利確するべきだったと後悔する高値になりますね。天井をつけたあとは最初の安値(ネックライン)まで株価が戻ります。この安値まで戻ったり、場合によっては切り上げる動きを見て市場参加者は段々と弱気基調になり始めるでしょう。そこから反発するものの、最高値はおろかひとつ目の高値すら超えられない状況を見た市場参加者はさらに弱気になります。ネックラインを割り込み、一気に手仕舞い売りや損切りが出て急落という流れです。このようにヘッドアンドショルダーズトップでは株価が安値高値をつけていく過程の中で段々と懐疑心が育つのが特徴というわけですね。安値まで戻される高値を超えられないネックラインを割り込むといった状況で売り衝動に駆られていきます。ヘッドアンドショルダーズトップの活用方法とは上記をふまえてヘッドアンドショルダーズトップでエントリーするなら、「ネックライン割り込みでショート戦略」が最も基本的な考え方です。手仕舞いは「新高値からひとつ目のショルダーを割り込んだタイミング」もしくは「ふたつ目のショルダーが一番低いことを確認したタイミング」になるでしょう。ヘッドアンドショルダーズの注意点とはヘッドアンドショルダーズトップを考えるときに重要なのは上昇トレンドの末に発生する形ふたつ目のショルダーが最も低いことネックラインの攻防を注視することです。ヘッドアンドショルダーズトップはあくまで天井圏を示すヘッドアンドショルダーズトップは強い上昇トレンドの最後に出るパターンです。天井圏を示すサインですので、何でもかんでもヘッドアンドショルダーズトップだと考えないようにして下さい。逆に言えば強い上昇トレンドの中でトレードをしている場合、ヘッドアンドショルダーズトップに移行する流れかどうか意識しておくと良いです。高値圏で急に上昇の勢いが増したらその後の下げ幅に注目しましょう。ネックライン付近まで戻したり、その後の反発が弱ければ警戒が必要です。高値を更新していく強さがないそれを見た市場参加者のセンチメントを悪化させるという点で重要です。ダウ理論的にも高値を更新していくという点はトレンド継続で重要な要素ですよね。高値に行くまでに売られていることの裏返しとなるので、ふたつ目のショルダーの位置は重要でしょう。ヘッドアンドショルダーズトップはパターン分析なので必ずしもそうなるわけではありません。高値を超えていく状況よりも超えられない状況の方が弱く見えるのは明白です。ネックラインの攻防で信憑性が高まるヘッドアンドショルダーズトップにおいてネックラインは重要な要素です。ネックラインはヘッドアンドショルダーズトップを形成する過程で出てきた安値から導かれており、安値には安値より上:サポートライン安値より下:レジスタンスラインという特性があるからですね。・・・こんな形でネックライン付近で保ち合う値動きが見られたネックラインがサポートとして機能しており、ここでポジションした投資家もいそうふたつ目のショルダーで弱さを感じるローソク足が出現そのまま過去に保ち合ったネックラインを割り込みという流れだった場合、より多くの損切りや手仕舞い売りが出そうではないですか?要はネックラインで多く攻防が繰り返されるほどそこでポジションする機会も人も多いわけです。その傾向が強いほどネックラインの重要性は増し、そこを割り込んだ際の影響も大きくなります。ヘッドアンドショルダーズトップを考える際には、ネックライン付近の価格帯別出来高ふたつ目のショルダーで弱さが感じられるかネックラインを割り込む出来高はどれくらいかといったことに注目すると良いでしょう。どの辺になるかご存じでしょうか?一般に・・・ヘッドアンドショルダーズトップの下げ幅は「最高値AからネックラインBの値幅」と同程度だと言われています。ネックラインBでショートを仕掛けた場合、同じ値幅となるCラインを手仕舞い目安とするわけですね。下落の勢いが弱い:%で考えるのがおすすめです。ヘッドアンドショルダーズの実例紹介ヘッドアンドショルダーズの基本が伝わったところで実例を見てみましょう。こちらのチャートは一見するとただのトレンド転換チャートですが、実はヘッドアンドショルダーズトップの形状が隠れています。ヘッドアンドショルダーズの図は割と近い距離で描かれていることがほとんどです。実際のチャートでは短期間でその形状となるケースもあれば、このように長いスパンで形成することもあります。手仕舞いするのであれば黄色丸のようなひとつ目のショルダーや移動平均線を割り込むタイミング。ショートを仕掛けるのであれば白丸のような出来高を伴ってネックラインを割り込むタイミングが好ましいですね。ちなみに、図が小さくなるので載せていませんがこのあともう少し下げています。まとめいかがでしたか?今回はヘッドアンドショルダーズトップについて解説しました。株式投資の世界では信憑性が高く、活用している投資家も多いローソク足パターンです。ご自身なりのノウハウとして落とし込み、日々の売買に役立てて下さいね。関連記事には酒田五法を一覧表で紹介!江戸時代から伝わる極意はこれだ!団子天井にご用心!緩やか~なもみ合いからガラッと崩れる酒田五法!セリングクライマックスの見分け方!チャートや状況変化を感じ取ろう!ダブルボトム、ダブルトップとは?3つの秘訣を抑えてパターン分析しよう!がありますので、こちらもご参考下さい。最新情報をチェックしよう!フォローするこの記事を書いた人higedura24大卒で医療業界に就職するも資産運用の大切さに気づき勉強を開始。兼業投資家として投資を続け、20代を終える頃には新築一戸建てと高級外車SUVをさらりと手に入れるまでに資産が成長。自分がどうやって資産運用をしてきたかを世に発信していきたいと考えブログを立ち上げる。コメントをキャンセルメールアドレスが公開されることはありません。*サイト次回のコメントで使用するためブラウザーに自分の名前、メールアドレス、サイトを保存する。ひげづら株ブログ.ホーム基礎知識メニューTOPへ。