日本円だけで資産を保有することに不安を感じるので、将来的には日本株と米国株で半分ずつの割合で保有したいと考えています。欲しい企業が買いたい水準にまで下がってこないことが多く、買い増しできません。その結果、米国株の割合がなかなか増えていかずに難航中。いつになったら、日本株と米国株で半分ずつの状態にもっていけるのやら...。現在のポートフォリオを眺めていると高配当だけど、ここ数年の増配率が低い銘柄が目立ちます。高配当で配当成長がゆっくりな企業よりも、今は配当金が少なくても配当成長が期待できる企業を中心としたポートフォリオが理想です。2018年の上半期に買い増しした米国株というのは配当成長率が低く、高配当利回りのAT&TとGSKのみ。AT&Tは6%を超える高配当株なので、今後受け取る配当金が増えるのは単純にうれしいんだけど、増配率は低いので配当金が増えるスピードというのは遅くなります。今後は配当成長が期待できる企業に主に投資していきたい。そこで、ポートフォリオを構築する上で必要な配当に関するデータ長期でみた増配率(10年平均)短期でみた増配率(1年や3年平均)を調べてみました。以前に10年平均の増配率を調べたけど、今回は3年平均も追加しました。配当成長が期待できる企業はそれなりに評価されている米国株ポートフォリオの増配率(10年平均・3年平均・1年)保有株の平均増配率を調べた表になります。11.3%※0%となっているところは、10年前には配当開始されていなかったりしているためです。※MOの10年平均増配率が低いのは途中でフィリップモリスをスピンオフしているからです。配当成長が期待できない株は、3年平均の増配率が1%台前半の企業とするなら、KMIBHPMRKXOMPMTVZPG通信株であるベライゾンとかAT&Tなんて10年平均増配率でも2%台だし、メルクも同様。メルクの配当成長率は低いけれども、キイトルーダには将来性を感じるのですよね。2018年2Qの決算でも癌の免疫チェックポイント阻害薬のキイトルーダの伸びは凄かったですし。PGも最近の3年だけみれば、配当成長力が弱いです。この中でも高配当なのが、Tなのですが配当利回りが6%を超えていますから、たとえ配当成長力は弱くても配当利回りだけで考えても魅力的です。決算発表後の急落でAT&Tの配当利回りが6%を超えた以前にも記事にしたのですが、現在の高配当株で配当成長が望めない企業と今は低配当株でも配当成長が期待できる企業での累計受取配当金を考えた場合に、条件にもよりますが逆転するのは40年近くかかるのです。高配当利回り株と配当成長株への投資。良い投資先は...このことを踏まえると、わずかながらでも連続増配している高配当株を保有するのも悪くはない選択肢です。KMIとBHPビリトンは減配しているので、配当金を目的とした長期保有には向きませんね。配当成長が今後も期待できるのは、過去10年の平均増配率も3年平均増配率も10%を超えている企業だとするなら、IBMLMTMADISNKEHRLBTIVVは配当開始されてから10年経過してないけれども業績は好調ですし、今後も期待できます。ギリアドも最近になって配当開始したのだけれど、ここ2年の配当成長率は10%を超えています。C型肝炎治療薬のハーボニーの売り上げが落ちていて業績は落ち込んでいますが、徐々に売り上げのあがっているHIVの薬やカイトファーマを買収したことで手に入れたYescartaは有望だと考えているので保有継続しています。これら以外にも今年になって新規投資したファステナル(FAST)もなかなかの増配率なのです。FASTはビジネスモデルもなかなかユニークですし、将来的に期待できるとみて投資しました。この中で唯一不安が残るのはIBMかな?でも、2018年2Qの決算はクラウドなどの利益率の高い事業が牽引し、業績予想を上回ることができましたし、売上も伸びています。何より高配当なのが魅力的です。バフェットは見切りをつけて売却してしまいましたけどね。配当成長が期待できる企業はそれなりに評価されている先ほど挙げた配当成長が期待できる企業の株は、どれもそれなりに評価されていて今の水準だと買うのが厳しい。思い切って買えばよいのかもしれないけれども、含み益がある状態で買いあがるのがすごく苦手なんですよね。順張りというものがなかなかできないのです。買っても良いと思える水準にまで落ちてくるのを待つことにします。それに、保有株以外でも配当成長が期待できる企業を米国会社四季報で発掘中です。モトリーフールモトリーフールは米国で投資情報を発信しており、欧米の主要メディアからの評価も高いです。株式の長期投資(優良企業の株を長期で忍耐強く保有)の重要性を知ることができますし、さまざまな企業の動向の紹介など、情報も豊富です。スポンサーリンクもも関連記事2016年も配当金は過去最高額を更新!保有株の増配率をまとめてみたアメリカの大統領選挙後は、日米共に株価が堅調です。評価額があがるとうれしい気もするけれども、買い付けするのに躊躇してしまうので、どっ...記事を読むバランスのとれた米国株ポートフォリオとは?増配率から3つに分類して考察2020年1月現在で保有する米国株は18銘柄あります。cost)とは、コスト(投資元本)に対する配当利回りのこと。増配企業であれば年月が経過する...記事を読む配当貴族構成銘柄の2016年増配企業まとめ早いもので、もうすぐ2016年も終わりですね。今年の受取配当金額は、過去最高金額だった2015年よりもさらに増えそうです。老...記事を読む2019年保有する米国株はDISを除いてすべて増配。継続保有で配当金が増える!保有する米国株の2019年の増配率が出揃いました。労働を伴わない収入(不労所得)って、最高ですよね。株式投資から得られる配当金は立派な不労所得です。...記事を読む米国株ポートフォリオの過去10年間の配当成長率をチェック老後の配当金生活を目指しているので、米国株をはじめとした外国株は将来的に受取配当金が増えていくような企業を選んで投資しています。...記事を読む配当金は経営者からのメッセージ20数年後にやってくる老後を見据えた資産運用をする時に重視しているのが、保有株からの配当金です。目指すところは年金に頼ること...記事を読む2016年日本株とアメリカ株での連続増配企業ランキング米国株に比べて連続増配する企業はかなり少ない日本株。配当金支払いにこだわりを持ち、連続増配している企業も存在します。配...記事を読む配当金生活のポートフォリオ、2018年の増配率を調べてみた米国株投資をする目的は、何といっても配当金を増大させるためです。いつもブログ拝見しております。メルクの免疫チェック阻害剤ですが、オプジーボでなくキートルーダですよ。当方、オプジーボを販売する小野薬品の株式を保有しているため、特許関連の問題でメルクにはあまり良い印象を持っていませんが、キートルーダの将来性も非常に高いと思います。知人の身内にもキートルーダの治療を受けておられる方がおり、上手くいっているという話も聞いています。今後、メルクも大きく収益を上げると思いますよ。ブログ主さんの資産が順調に増加するのをお祈り申し上げます。AMバルバロスさん、こんにちは。コメントありがとうございます。オプジーボはブリストルマイヤーズの方で、メルクはキイトルーダでしたね。ご指摘ありがとうございました!また、何かお気づきの点があればご指摘下さると幸いです。コメントをキャンセルメールアドレスが公開されることはありません。*サイト上に表示された文字を入力してください。海外の投資情報を収集できるサイトプロフィールAuthor:もも投資歴16年のアラフォー主婦です。長期投資を前提に負けない投資を目指し資産運用中。