次の記事で「農中<パートナーズ>つみたてNISA米国株式S&P500」を取り上げました。S&P500の税込み0.243%に対して税込み0.486%とやる気がありません。リターン比較でも差は歴然で、トータルコストは0.8%を超えると予想しました。金融リテラシーの向上は証券会社の淘汰を促進するかhttps://secrets2mysuccess.net/2019/03/05/buy_better_fund_at_better_place/ブログ記事のタイトルは検索流入のために極めて重要なので、本当はもっと検索されそうなキーワードを使うべきです。この記事が扱うのは、人気の指数をベンチマークにしているものの、マイナーな(失礼)インデックスファンドです。その固有名詞(長い)をタイトルに...農中<パートナーズ>S&P500の第一期運用報告書が公開されましたので、トータルコストを確認します。高い隠れコスト運用報告書にある数値です。引用:運用報告書これを1年間に引き直すとトータルコストは税込み0.692%になります。S&P500のトータルコストは税込み0.372%です。0.320%ポイントも高いです。S&P500と比較しました。差の大きいものを赤字にしています。売買手数料と保管費用の高さが目立ちます。S&P500と比較します。農中<パートナーズ>S&P500の設定日直後を避けて2018年年初から2018年4月12日までです。S&P500、緑のラインが農中<パートナーズ>S&P500です。S&P500ー農中<パートナーズ>S&P500です。青のラインは右肩上がりで、1年3ヶ月で0.5%ポイント強の差が生まれています。1年で考えると0.4%ポイントにはなります。運用報告書から計算したトータルコスト差は0.320%ポイントでしたので、実際のリターンはそれ以上に差が大きかったと言えます。なった要因は想像するしかありませんが、農中<パートナーズ>S&P500がコスト的に不利なのは確かです。売れ行き純資産総額は22.1億円ですが、そのうち20億円は運用会社の初期投資です。実質2.1億円しか集められていません。次は設定来の総口数の推移です。素晴らしいカーブで上昇中ですが、これで2.1億円です。売れていないインデックスファンドも掃いて捨てるほどありますが、人気ジャンルであることを考慮すると、残念な状況です。これは次の2つの結果だと想像します。そもそも対象顧客が一般人ではなく、農業関係者だと思われる。S&P500かスリムS&P500に投資した場合よりも損します。無視できないほど大きなコスト差があるからです。その選択肢を考えたこともないのでしょうが、ほんのわずかな知識の有無で長期的には大きな差が生まれるというのは怖い話です。金融機関にカモにされないために2019年3月4日に「農林中金〈パートナーズ〉米国株式S&P500インデックスファンド」が設定されました。「農中<パートナーズ>つみたてNISA米国株式S&P500」から「つみたてNISA」を外して、「インデックスファンド」を付けました。マザーファンドは同じですが、名前以外にも大きな違いがあります。税抜き1.5%を上限として販売会社は購入時手数料を設定できます。(つみたてNISAの認定を受けるにはノーロードでないといけません。)税抜き信託報酬が0.1%ポイント高い、税込み0.594%です。同じマザーファンドを利用したベビーファンドを新たに作り、販路と信託報酬を変えた商品を揃えることは珍しくありません。三菱UFJ国際投信のスリムシリーズ、つみたてんとうシリーズはその代表例です。この商品をわざわざ設定する意図が理解できません。販路と対象顧客が変わるのでしょうか。農林中金全共連アセットマネジメントの商品一覧ページには並んで表示されています。引用:農林中金全共連アセットマネジメントこれは僕の理解を超えています。金融機関にカモにされないためには、最低限の金融リテラシーが必要です。金融機関の窓口で相談などしないこと。ルートに関わらず金融機関からのセールスは即座に断ること。自分で勉強して自分で商品選択すること。カモにされかねない商品を避けるという意味では、つみたてNISAの認定制度は良い取り組みだと言えますね。応援よろしくお願いします。コメントをキャンセルメールアドレスが公開されることはありません。date*日本語が含まれない投稿は無視されますのでご注意ください。河童ソフトウエアの受託開発を本業にしている個人事業主でインデックス投資家でファイナンシャルプランナーです。