いい投資生活Home国内ETF海外ETF海外REITBDCライフプランサイトについて問い合わせスポンサーリンク国内投資に、海外投資に、自己投資に、いい投資生活に関する情報を公開。カンパニー・インデックスETNは、UBS(ロンドン支店)が米国で発行した上場投資証券(ETN)。配当頻度:四半期(1月、4月、7月、10月)ビジネス・デベロップメント・カンパニー(BDC)とETNについてはあまり聞いたことが無い方もいるかと思いますので、以下で簡単な内容を記載しております。カンパニーズ)の略で、日本語では事業開発会社と訳されます。新産業や有望な中堅企業等(中小企業から上場企業まで)の事業開発を金銭面及び経営面からサポートする会社で、その多くが米国の証券取引所に上場しています。その配当利回りが相対的に高いことや今後の米国の経済成長期待から、注目されている資産の一つです。「指標連動証券」という。ETF(上場投資信託)と同様に、株価指数や商品価格など様々な指標に連動し、証券会社を通じて取引所での売買が出来る。裏付けとなる資産がないのが特徴であるため、資産の保有が困難な指標でも組成が可能となるメリットがある。一方で担保がないことから、信用リスクを投資家が被ることになるデメリットがある。AGの格付けを記載しておくと以下の通り。AA-BDCLのメリット高い配当利回りBDCLの最大のメリット。高配当が見込めて、配当を重視する人には紹介できる商品の一つ。2019年11月5日時点の配当利回り15.91%と、非常に高い配当利回りは魅力的です。配当利回りが高いと言われるBDC銘柄で大体年8%程度の利回りですので、その倍となるとかなり魅力的に感じます。通常の株式や債券といった、従来の伝統的資産とは異なるリスク・リターン特性を有している。そのため、ポートフォリオに組み込むことによりリスク分散効果があります。デメリット日本の証券会社では取り扱っていない事こちらは最大のデメリットで、日本の証券会社で購入することが現状できません(2019年11月時点)。そのため、米国の証券会社で口座を開いて投資する必要があります。16%弱と高水準ですが、指標の2倍のレバレッジで変動し、株価は下落傾向です。配当が四半期ごと多くの投資家にとっては大したデメリットではないかもしれませんが、個人的には毎月分配される商品が好きなので、四半期ごとだと、頻度が少なく感じてしまいます。リスクが見えにくい一定の価格変化があった場合償還されるため、価格急落後の回復を待つことができず、強制的に損失を確定されられる可能性もあります。投資する際には、ETNのリスクが開示されているため、投資家の自己責任でリスクを適切に把握する必要があります。日本で上場されているETNだと、リスクが日本語で書かれているためまだ把握しやすいですが、英語で書かれていて、詳細は目論見書に記載があるとハードルが上がります。配当利回りが16%弱程度と高く、伝統的な資産とは異なる特性を持つため、リサーチとして投資しています。過去の分配金を見ると、上場時の株価程度の配当を既に行っており、6年程度で投資額を回収できると思うと投資したくなります。今後、投資額を増やしていきたいところですが、心配なのは次のリセッション。BDCのリスクについて多少心配しておりましたが、価格変動が大幅に拡大する商品に多額の投資をするのは避けたいです。BDCのETFであるBIZDはレバレッジがかかっていない商品ですので、BIZDとのバランスを見ながら投資していこうと思います。amBDCL、次のリセッション時にチャレンジしてみたいです。コメントをキャンセルメールアドレスが公開されることはありません。コメントデータの処理方法の詳細はこちらをご覧ください。S&P500指数のパフォーマンスへの連動を目指す上場投資信託(ETF)で、米国に上場されておりますが、SBI証券など日本の証券会社でも購入できます。大型株を中心に構成されております。地域的に多少分散していますが、多くが関東圏。分散投資を行うなら、日本国内だけでなく、日本国外も含め、世界中に分散投資した世界REITのポートフォリオが理想的と思います。理想的なポートフォリオを2つのETFを保有することにより、達成する事ができます。ETFはこのファンドから始まったと言っても過言では無い。そんなETFを紹介したいと思います。東証REIT指数に連動を目指す上場投資信託(ETF)で、日本で上場されております。配当は四半期(3ヶ月ごと)にあります。決算日は、2月、5月、8月、11月の各10日となっており、上場日は2008年9月18日とJ-REITのETFとしては歴史がある銘柄です。目指すETF(上場投資信託)で、毎月分配があります。格付けが低い分、利回り(=イールド)が高い投機的格付債券のこと。S&P500指数のパフォーマンスへの連動を目指す上場投資信託(ETF)で、大型株を中心に構成されております。SPYは米国に上場されておりますが、SBI証券など海外ETFを扱っている証券会社でも購入できます。1557は東証に上場しているので、日本の証券会社で購入可能です。海外投資に、自己投資に、いい投資生活に関する情報を公開。