SBIホールディングスが個人向け社債発行!個人向け社債ウォッチ!個人向け社債の起債情報をウォッチするブログ。け社債のネット取引に参入クラウドバンクソーシャルファイナンス案件ありプロフィールAuthor:shasaiwatch個人向け社債の起債情報を中心に投資の話題で盛り上がるブログです。牛さん熊さんブログ管理画面このブログをリンクに追加するQRコードブロとも申請フォームこの人とブロともになるSBIホールディングスが個人向け社債発行!2013-07-21(Sun)個人向け社債情報SBIホールディングスが個人向け社債を発行することが分かりました。格付け:BBB開票速報中ですね。皆さんの意中の候補者はどうでしたか?最近政治ネタが多いですが、政治ネタはやっぱり荒れますね。当ブログは過疎るぐらいなら荒れた方がマシと考えていますので、皆さんどんどんコメントください。コメント数はブログの格です。SBI債が3年債になってまた出てきました。今回の起債については色んな思いがあろうかと思います。前回の1年債に全力投球してしまった方、住信SBIネット銀行債を全力買いしてしまった方、今度こそ買うべく雪辱を期す方、様々だと思います。今回のSBI債はSBI証券のほか、みずほ、大和でも販売される予定で、抽選ではなく早い者勝ちです(たぶん)。発売開始に合わせて我々がSBIのサーバーを落とす日がまた来たのです。開始数分で完売となるでしょう。人気とは別に、財務内容の分析は必要です。高金利の社債の場合、爆弾が仕込まれていないかどうか入念に調査する必要があります。SBIホールディングスの場合、特に今回注意すべきは現代スイス貯蓄銀行(韓国)の買収ですので、現代スイス貯蓄銀行の財務内容(SBIホールディングスに合併された後の)を確認していく必要があります。現代スイス貯蓄銀行の買収に伴い、SBIは900億円以上ののれんを計上しています。こののれんの回収見込みこそがSBIホールディングスの健全性を大きく左右するものと思われますので、のれんの中身を確認してみます。SBIホールディングスの有価証券報告書によると、SBIホールディングスは現代スイス貯蓄銀行を780億円の債務超過と見ており、200億円を費やして子会社化し、80億円の非支配持分を残して900億円ののれんを計上したという形を取っています。その計算にあたっては不良債権比率を45%以上と見積もっており、1700億円ほどの回収不能額が出ることを織り込んで、900億円ののれんを計上しています。SBIはこれから韓国に乗り込み、不良債権とみなされている債権のうち900億円以上(つまり半分ちょっと)を回収すればのれんの償却は終わるという仕組みです。韓国の状況は知りませんが、日本の銀行業のROAはよくて1%といったところです。SBIは不良債権控除後の現代スイスの総資産を3600億円としています。1%のROAでは5年で180億円、20年で見ても720億円の利益しか得られず、のれんが減損することになります。破産・民事再生(韓国ではどういう言い方をするのか分かりませんが)といった手法を使って「回収不能」と称する債権を回収しなければならないことになります。韓国では、大企業はサムソン電子に代表されるようにグローバル企業として大活躍する一方、中小企業は日本に比べ非常に脆弱であり、また日本とは逆に政府の財政状態が良い一方、家計は赤字が続くという国です。回収不能債権の多くは中小企業向けローンや個人ローンであると推測されることを考えると、これは結構厄介なのではないかなと。日本の再生ビジネスや債権回収ビジネスとは異なる対応を要求されます。救済される現代スイス貯蓄銀行の貸出債権が現在以上に傷むという事態は考えにくいです。救済される側は救済する側の財務評価を受け入れなければならず、それは実態よりも厳しい財務評価になることが多いためです。SBIは、最悪の事態を考えた上で900億ののれんを計上したとshasaiwatchは考えます。この場合、最悪のシナリオが進行したとしても、SBIの損失は900億円ののれんを減損する必要に迫られるのみであり、連結で3600億円の純資産を抱えるSBIにとってはどうにか処理できる数字であると考えます。SBIの既存の事業はそれなりに収益を出しており、日本国内の情勢が悪化したとしても、3年程度ならどうにかなりそうです。ノーリスクではなく、3年後にはババ抜きになっている可能性も否定は出来ませんが、何とか償還できるのではないでしょうか。いうわけで、投資判断は買い推奨とします。[編集]ギリシャ国債の既発債買えば利回り50%超えてるから加重平均が跳ね上がるよ。償還の責任はとれないが。[編集]肝っ玉が小さい人は最初から手を出さないこと!よくよく考えて申し込まないと先方も迷惑です。[編集]その時の状況によるかまたは担当者によって証券会社の対応は違ってくると思いますね。証券会社から見れば折角売れてた不人気の社債をキャンセルされるとガッカリするだろうし、逆に引く手あまたの人気社債ならキャンセルされても持っていく先は幾らでもあるから困らない。キャンセル待ちしてる客に「予約取れました!」と言って恩を売ればいいんですからね。[編集]ブラックリストなんて大げさなことではないけれど証券会社としては今預けてる他の商品からの乗り換えではなくMRFでて預けてる資金か願わくば新規の資金で買って欲しいわけですよ。預かり高が増えるわけだから。結局Dで満額とれたのですが、途中買えそうにない返事をもらっていたので、SBI先着に参戦し買い、その後Dから満額買えたとの回答をいただきました。資金が足りないから、ほかの商品を売りたいなと申し出たところ、それだったら今回のSBI債は買えないかもしれないと言われました。いう仕組みになってるんでしょうね。ブラックリストに載るということなのでしょうね。[編集]言われたことはないけど証券会社とすればキャンセルする可能性のある客は出来るだけ避けたいと思うのは人情ですよね。[編集]どう思おうが勝手だが深く考えもせず株と言えば何でも危ないと思う素人さん。社債より株の方が安全な場合もあるんだよ。アンタとは所詮キャリアが違うから。[編集]潰れる可能性が限りなく0に近いドコモ株は今の株価なら長期ホールドしても損はないと思うね。会社の方針が配当性向50%だし現在の株価で配当利回り4%。途中で株価の上がり下がりはあるだろうが高利率の定期預金と思ってホールドすればかなり良い投資になると思う。[編集]社債の利率2%と株の配当4%は意味合いが全く違うと思う。ドコモ株を何年も持ってようとは思わないなぁ。[編集]「管理人のみ閲覧できます」ってコメント、管理人しか閲覧できないコメントして何が面白いのか分からない。[編集]>“社債投資まとめ”の方が一枚上ですね。くだらん政治ネタもないし、確かに良いかも。[編集]“社債投資まとめ”の方が一枚上ですね。[編集]社債はほぼゼロでしょw。リターンはせいぜい2%と極めて低い。[編集]CME日経平均が13955円である現在、この数週間が仕込み時押目買いのチャンスかも。ドコモのような大型株もいいけれど、今はさえない決算にもかかわらずかなり高配当を維持しているTOWやリベレステのような以前仕舞売りで儲けた小型株を2.3ヶ月の保有で逆張りでコツコツ買い戻しています。社債はそれらのリスクヘッジになるでしょう。[編集]ドコモは賛成だが意味が分からん。[編集]悪いとは思わないが意味が分からん。[編集]NTTドコモ取引注意情報、なんかいっぱい書いてくれてるけど意味がサッパリ分からん。[編集]社債でウロウロしてるんだったらそもそもその待機期間の金利なんてハナクソなんだから変動金利10年か固定金利10年の国債でも買って気絶しておいたほうがいいんじゃない?待機時間の喪失分も考えて社債を考えるべき。[編集]たかが2%程度の社債なんてリスク買うなら高配当株買って気絶の方がよほどマシかと。[編集]ドコモ株正解だと思います。私もそれ考えていました。[編集]ここは手堅い方が多いですね。この低金利1%超えれば良しかな。[編集]今回も見送り、夏の個人1.22を皮切りに秋に向けて定期満期で玉が帰ってくるが鞍替え先がない。静岡にでも入れとくか。[編集]SBJや信金の高金利定期に預けててもSBIやソフトバンクの社債を見てしまうと結局定期を解約することになりますよね。遊んでいる資金が莫大にあるなら別ですが、基本的にはSBIハイブリッド預金(0.1%)か大和ネクスト普通預金(0.08%)に預けておくのがベターだと思います。[編集]遊んでる資金ならいいけど定期や国債を解約して資金に充てる場合、抽選で当たるか当たらないか分からないものには二の足踏んじゃうね。解約したわ、ハズレたわでは踏んだり蹴ったりだから。[編集]速い者勝ちで買えなかったことがない一方で一発抽選は全敗だから、抽選はやめてほしい。>直前(前日?)までアナウンスしなかった真面目に情報収集している方が有利なのはいいこと。金があれば何回でも買える抽選なら、あたったことあるからOKかな。当選確率を予想して買いたい金額だけあたるように、5倍ぐらいの注文だした。[編集]直前(前日?)までアナウンスしなかったみたいだな今回。それで10分そこらで完売とかどんだけ~。心底抽選にしてほしい。[編集]2.15%って、1年前に発行した3年債に比べてで、僅かに低い。[編集]クソ!新生、SBI1年物、マネックス、今回のSBI3年物とすべて買いそびれ、住信SBI劣後債しか残ってないので仕方なく買いました。余裕のよっちゃんで買えました。[編集]確認できました。順にクリック、出てきた画面をスクロールしてSBI債を探してその中の「履歴」をクリックすると幾ら約定したか分かります。[編集]SBI証券のネット上で購入しましたが、間違えて住信SBI劣後を買っちゃったんじゃないかと不安になってきました。SBIHDを買えているかを確認したいのですが、方法がわかりません。ご存じのかた、すみません、教えてください。[編集]秋の実りの定期満期後は何か出るといいね^^ここの2%-10年やっといてよかった。新生銀行は当座貸越だった、勿論利息は取られるけど結構便利です条件等確認してね。[編集]6月以降、ソフトバンク債、SBI債1年、3年、マネックス債3年、立て続けに人気債すべて購入。1~2銘柄買えるが、これは虎の子の投資資金として置いておく。タイミングよく社債が満期になって底値で株をたんまり仕込むことができれば言うことなし。[編集]結局自営業者とか株ニートとか社会引退老人しか買えないんだよな。俺らサラリーマンは儲けられないんだよな。ほんとこの世の中が嫌になってきたよ。[編集]口座貸越・・・えーことおそわりました。[編集]そー言えば新生定期がそろそろ満期やな・・・1千万どーすっか、、、うまくタイミングは合いませんな。[編集]大和ダイレクトです15:30に電話し、待ち時間が長すぎて勝手に切られてもめげずにかけること3回。切れそうだなと思ったところ繋がりました。在庫確認の上折り返しといういつものパターンでした。折り返しのお電話をいただくのに2時間程かかりましたが、買えませんでした。!!買えた人との違いは何だったのでしょうか。[編集]大和ダイレクトです。15:30に電話し、待ち時間が長すぎて勝手に切られてもめげずにかけること3回。切れそうだなと思ったところ繋がりました。在庫確認の上折り返しといういつものパターンでした。折り返しのお電話をいただくのに2時間程かかりましたが、買えました。新生銀行のときよりは、枠があったと思います。[編集]参戦見送りました。これから特定アジア諸国への投資を増やそうとする企業の社債・株式の保有を増やさないという方針です。いざという時に、日本政府に「助けてあげて~」って泣きつく世論に与しなくても済むように。約定できたと連絡入る。ダイレクト分は完売したとのこと。[編集]自己責任、全くその通りです。リスクと思われる方もいらっしゃるのですね。これがリスクだったら、この板閲覧するより、国債か定期買ったらいいのにと疑問に思ったもので。ご意見くださった方ありがとうございます。ところでダイレクトって誰か買えたんですかね。ゴミ客の私でもまわしてもらえたと午前中のうちに連絡がありましたので、ダイレクトまでまわっているのかな??と思っちゃいます。[編集]新生3%の時なんか、もっとすごかったな。[編集]昨日の夜に載ったからな。[編集]完全に乗り遅れた。HPチェックしてるけど載ってたか??大体一週間前には載せるよな?まさかSBIネット債残ってるからって、コソコソ起債したんか?なんだそれ。[編集]ある意味、本当の資産家は買っても、売っても、静かなもんです。[編集]5分前から電話して25分待たされてつながったと思ったら完売、そりゃないだろ。本当にあったかどうかもあやしい。[編集]新生の時も思ったけど、大和はダイレクト用にいくらか残してたのか?15分でオペレータが処理できる人数って限られるだろ。[編集]「ダイワ・ダイレクト」コースはご好評につき完売いたしました。[編集]大和完売って早すぎる。[編集]↓なぜ倒産が考えずらいと思うのか不思議?0~1%台の他社に比べて財務内容が悪く、倒産確率が高いから金利が高いんでしょ。今時3年で2%以上って相当信用リスクを織り込んでるよ。バランシシートみればリスキーなのは分かるけどね。機関投資家はまず買わないから個人に売るんでしょ。スリル求めて買うのかと思ったら、こういう人もいるのね。[編集]誤・社債のブログを除いて正・社債のブログを覗いてスミマセン。ダイレクト参戦の方検討を祈ります。[編集]チキンなコメントしかできない野郎なんてほっとけよ。[編集]大和さんで希望の金額が買えたとの連絡がしました。保険でSBIでも参戦して買えたので、SBI債がたくさんになってしまいました。こちらでは皆さんリスク商品とおっしゃっていますが、株式投資に比べたら、SBIが3年でつぶれるリスクのほうが低いと思うんですが・・・甘いですか??こちらを覗かれている方々は株などリスクが高い投資は全く考えていらっしゃらないのですか?それともポートフォリオのことを考えて、SBI債はガッツリ買わず、格付けAの社債も希望しておられるのでしょうか?社債のブログを除いておられて、倒産が考えづらく、金利が高い商品をスルーってちょっと考えられないので素朴に疑問に思いました。[編集]これ買う人ってやっぱり結構スリル求めてるんだね。確かに逃げ切れる確率も高いけど、ダメな可能性も結構高い。故に、逃げ切れた時の達成感、成功感は他の債券以上に高い。Mな人にはたまらなく興奮する債券なのかも。