+408円ロコンドが、10月月次に続き、11月月次も発表しましたね。簡単に見ていきたいと思います。▼マネツイのツイートです。【3558】ロコンドは、受注高と営利のパーセンテージ見る限り、今後のメドだったなぁ。VC爆弾、倉庫移転なくなると、こんなにも正常化するんですね。返品率の改善、攻めの経営でさらに上を目指してほしい。短期トレーダ―は売ってもいいところだと思う。自分は、こんなとこじゃ売らない。▼社長のツイート急ぎ確認した結果がこれw解説すると、「倉庫移転や配送革命にメドがつき、こっから取扱高増えても、ガンガン靴売って、営業利益に転換させる環境が整ったぜ!」とおっしゃってるはずです(笑)まだまだ時速80km。こんなもんじゃ満足しません。そのために時速200kmまでアクセル踏み込んでも耐えられる車をつくったんだから。2017年12月1日スポンサーリンクロコンドの11月月次のIR内容は?一言で言うと絶好調かなと。▼自分の目で確認してください。ロコンドの11月月次IRIRの内容の感想EC受注高:9.78億円3Q営業利益の進捗:65%~70%良い数値だと思います。営業利益ですが、10月より落ち込んだと書かれていますが、理由はセール等によるものです。例年の同じ傾向で、「特に異変はない中で、利益はきちんと出せたよ」と言ってますね。個人的には、この営業利益率、3Qもっといくと思っています。引用:10月月次発表IRより営業利益の進捗は本当に65%~70%なの?営業利益目標は、3.05億円です。上期:6200万円10月:6200万円以上11月:10月より落ちるが順調と考えると、半年での通期目標達成ラインは、平均4100万円ほどになります。11月6000万円として計算すると、既に1.84億円。12月も6000万円のっかるとしたら、2.44億円。通期の利益目標の3.05億円でわり返すと、進捗率80%までいきますけどね。ロコンドの最重要課題の取扱高増で増える営業利益ロコンドの最重要課題は、取扱高を拡大させることと言っています。そのような中、継続して、受注高が最高値を記録していることもいいですね。取扱高を拡大させて、「配送革命」によって送料増への対応もできるようになってきたことを考えると、これからさらに営業利益が上がるということをIRで説明しています。営業利益が、下期偏重だったため、不安視されていたのは、利益の単月ごとの継続性だったと思います。10月に続き、継続的に利益を出せることがわかったのが大きいです。個人的には、設備投資も一巡してきているために収益体質は改善されると思っていました。今後、2月くらいまでがアパレルの繁忙期だと思っています。この期間に、どこまで売上を伸ばせるかですね。12月は更にアドオンして、利益が乗っかると思います。このままいくと、上方修正まで見えてきたかなぁと感じています。なるかまだわからないですけどね。スポンサーリンク積極的な投資の可能性かぶとーきょーさんは、ロコンドにとても有益な情報をツイートして下さる方です。上方修正よりも来期の成長に使うかもよっておっしゃってますね。その可能性の方が高いのかなぁとも思います。2017年12月1日まとめロコンドのIRを受けて感じたこと。はじめに、11月月次を出してくれてよかったw反撃の狼煙は上がりました。事業の体質改善により営業利益が伴う形になると同時に、VC爆弾が0になりました。ポイントは、上期のような営利の体質ではなく、倉庫移転等が落ち着き、受注高を見ても、攻めの体制を作り、営業利益を積み重ねれるようになった事。10月からロコンドは始まったんだって思えば良いかな(笑)12月に売上が、きちんと計上される根拠もこのIRからは感じとれますね。その辺のことや営利のシミュレーションや株価の妥当性について詳しくはVALU側で話そうと思います。10月単体の営業利益が出ているので、単純に6カ月分掛け合わせて、そこから想定される純利を出してみるといいですよ。PER仮定して、EPS計算すると、今の株価はどうかってわかりますから!上記の計算については、VALUで書きます。「靴通販サイト」ロコンド株価反転開始!ZOZOSUITや株価への社長のコメント掲載。スポーツ庁の方針への素早い対応でPTSも上昇!(11月29日)ブログランキングやツイッターRTへの協力のお願い!ツイッターでリツイートして下さるとうれしいです。コメントをキャンセルコメントを投稿するにはログインしてください。サイトのコンテンツは細心の注意を払い作成しておりますが、その再現性、および正確性を保証するものではありません。実際の取引につきましては、自己資金枠等を十分考慮した上、ご自身の判断・責任のもとご利用下さい。投資の売買の推奨を目的とするものではございません。当サイトの情報に基づいて被った如何なる損害についても、当サイトは一切の責任を負いかねますので予めご了承下さい。当サイトのコンテンツの全ての内容を当サイトの許可なく転載・掲載することを禁じます。