BANKI. przygotowany przez Warszawski Instytut Bankowości na zlecenie Związku Banków Polskich 5/2015 ISSN X - PDF\nBANKI. przygotowany przez Warszawski Instytut Bankowości na zlecenie Związku Banków Polskich 5/2015 ISSN X\nDownload "BANKI. przygotowany przez Warszawski Instytut Bankowości na zlecenie Związku Banków Polskich 5/2015 ISSN 2080-878X"\n1 RAPORT o sytuacji ekonomicznej banków BANKI 2014 przygotowany przez Warszawski Instytut Bankowości na zlecenie Związku Banków Polskich 5/2015 ISSN X\n2 RAPORT o sytuacji ekonomicznej banków BANKI 2014 przygotowany przez Warszawski Instytut Bankowości na zlecenie Związku Banków Polskich 5/2015 ISSN X\n3 Raport o sytuacji ekonomicznej banków BANKI 2014 wydawany na zlecenie Związku Banków Polskich ISSN X Warszawa, kwiecień 2015 r. WYDAWCA: Fundacja Warszawski Instytut Bankowości ul. Wiejska 12A, Warszawa tel.: , , fax: Andrzej Lech Prezes Zarządu REDAKCJA: Fundacja Warszawski Instytut Bankowości ul. Wiejska 12A, Warszawa Urszula Szulc Redaktor Naczelny AUTORZY: dr Mariusz Zygierewicz Joanna Tylińska Katarzyna Pawlik SKŁAD & DRUK: 1NEW - Piotr Dygas & ZP Primum tel Copyright by: Fundacja Warszawski Instytut Bankowości. Publikacja jest chroniona przepisami prawa autorskiego. Rozpowszechnianie w jakikolwiek sposób bez zgody wydawcy jest zabronione i podlega odpowiedzialności karnej. Nr 5/2015, NAKŁAD: 350 szt. 2\n4 SPIS TREŚCI Streszczenie...5 Najważniejsze zmiany stanu prawnego i zmiany instytucjonalne w sektorze bankowym w 2014 r. mające wpływ na działalność banków...15 I. Europejskie regulacje ostrożnościowe II. Regulacje krajowe III. Podatki IV. Program Mieszkanie dla Młodych V. Banki w procesie dystrybucji środków unijnych w 2014 r VI. Bankowy Fundusz Gwarancyjny VII. Działalność arbitra bankowego VIII. Przestępstwa na szkodę banków i ich klientów IX. Systemy rozliczeń X. Struktura sektora bankowego XI. Kadry bankowe Gospodarcze tło działalności banków w 2014 r I. Sytuacja makroekonomiczna II. Polityka banku centralnego III. Polityka walutowa Bilans i rachunek wyników systemu bankowego w 2014 r I. Podstawowe zmiany w bilansie sektora bankowego Suma bilansowa Aktywa Pasywa Zobowiązania pozabilansowe II. Wynik finansowy sektora bankowego III. Wybrane węzłowe wskaźniki działalności banków Bilans i rachunek wyników banków spółdzielczych w 2014 r I. Podstawowe zmiany w bilansie banków spółdzielczych Suma bilansowa Aktywa Pasywa II. Wynik finansowy banków spółdzielczych Szanse i wyzwania Od wydawcy\n6 Streszczenie Prezentowane opracowanie jest kolejnym, dwudziestym drugim już, dorocznym raportem środowiska bankowego, oceniającym kondycję sektora bankowego w minionym roku, warunki ekonomiczne jego działania oraz szanse i wyzwania na najbliższą przyszłość. Rok 2014 cechował się lepszymi warunkami makroekonomicznymi działania banków niż miało to miejsce wcześniej. Tempo wzrostu gospodarczego było wyraźnie wyższe i co niezmiernie ważne stosunkowo stabilne w trakcie całego roku. Wprawdzie na jego początku oczekiwania rozwoju sytuacji ekonomicznej były znacznie lepsze niż z upływem minionego roku, ale szczęśliwie to pogorszenie nastrojów nie znalazło potwierdzenia w wynikach makroekonomicznych. Wolniejsze tempo wzrostu gospodarczego naszych głównych partnerów handlowych ze strefy euro oraz konflikt zbrojny na Ukrainie i związane z nim wzajemne sankcje na linii UE Rosja spowodowały, że dobry wynik było trudniej uzyskać, ale finalnie skala spowolnienia była minimalna. Jeszcze raz potwierdziła się teza o dużej witalności i elastyczności polskiej gospodarki, także w relacjach międzynarodowych (kolejny rok wzrostu eksportu). Ważnym czynnikiem rozwoju sektora bankowego okazała się też poprawa sytuacji na rynku pracy: większa liczba osób zatrudnionych i wzrost przeciętnego wynagrodzenia w gospodarce. Nowym wyzwaniem dla gospodarki, a dla banków w szczególności, było funkcjonowanie w warunkach deflacji. Po raz pierwszy w najnowszej historii Polska uzyskała na koniec roku ujemne tempo wzrostu cen towarów i usług konsumpcyjnych. Wprawdzie ten spadek wynikał głównie ze spadku cen nośników energii oraz cen żywności, ale przełożył się na generalny niższy wskaźnik poziomu inflacji i na dalszą obniżkę stóp procentowych. W 2014 r. Narodowy Bank Polski podjął decyzję o kolejnej obniżce oficjalnych stóp procentowych. Nigdy jeszcze od czasów transformacji gospodarczej nie przyszło działać bankom w warunkach tak niskich stóp procentowych, choć nadal pozostawały one na wyższym poziomie niż w wyżej rozwiniętych krajach świata (USA, Wielka Brytania czy strefa euro). Pozytywnym zjawiskiem była natomiast duża stabilizacja kursu złotego względem najważniejszych walut światowych, w tym walut, w których banki zawierały transakcje w Polsce. Ograniczał on wprawdzie dochody z instrumentów finansowych, ale jednocześnie nie zaburzał wyników prowadzonej działalności przez banki (przeszacowanie aktywów, zmiana funduszu z aktualizacji wyceny). W zakresie zmian regulacyjnych ostatni rok przyniósł przede wszystkim obowiązek wdrażania na świecie postanowień Bazylei III, w Unii Europejskiej przyjętej jako pakiet CRD IV/CRR. Przez cały miniony rok trwały jeszcze intensywne prace legislacyjne zmierzające do wydania przez Komisję 5\n7 Europejską wszystkich aktów wykonawczych do tego pakietu. Często finał ich następował z dużym opóźnieniem, a regulacje te miały zasadnicze znaczenie dla prowadzenia biznesu bankowego. Można w tym kontekście wymienić chociażby nowe wymogi sprawozdawcze oraz nowe szczegółowe zasady ustalania wiążącej normy płynności krótkoterminowej LCR. Także na poziomie krajowym były prowadzone prace mające na celu implementację do polskiego porządku prawnego zapisów unijnej dyrektywy CRD IV. Niestety, podobnie jak w Europie, prace te wydłużają się i nie zostały jeszcze zakończone. Nie zostały wprowadzone zmiany w ustawie Prawo bankowe, ustawie o bankach spółdzielczych, zrzeszaniu się banków spółdzielczych i o bankach zrzeszających. Nie zakończono także prac nad projektem ustawy o nadzorze makroostrożnościowym. Odrębną kwestią jest też stan prac nad zmianą ustawy o Bankowym Funduszu Gwarancyjnym. Spośród ustaw implementujących Bazyleę III w Polsce żadna ustawa nie została uchwalona do końca 2014 r. Ten stan rodził ogromne problemy dla banków, powodował niekiedy brak wiedzy w zakresie zastosowania określonych norm zwłaszcza tych, które w przepisach unijnych zostały pozostawione do decyzji władz krajowych. Ponadto przyjęcie rozporządzenia CRR w UE oznaczało przeniesienie uprawnień kompetencyjnych w zakresie wydawania wiążących interpretacji zapisów ostrożnościowych. Obecnie zamiast nadzoru krajowego czyni to EBA, która szczególnie na przełomie roku została dosłownie zasypana tysiącami wniosków o wydanie interpretacji, co musiało wydłużyć proces uzyskiwania odpowiedzi przez banki. Poza sferą prawną banki musiały podjąć także działania ekonomiczne w celu wypełnienia nowych norm nadzorczych, co dla niektórych banków mogło być istotnym wyzwaniem, szczególnie w obszarze zarządzania płynnością. W minionym roku utworzono w strefie euro unię bankową, nowy byt zajmujący się sprawowaniem nadzoru nad bankami z krajów należących do tej strefy. Polska nie przystąpiła dobrowolnie do unii bankowej, ale równolegle do przeglądu jakości aktywów przeprowadzonego przez EBC dokonała analizy stress testów polskich banków na warunkach zbliżonych do stosowanych w strefie euro. Test warunków skrajnych został dobrze zaliczony przez wszystkie banki w Polsce, które zostały wytypowane przez nadzór bankowy do tego ćwiczenia i następnie mu poddane w połowie 2014 r. Analizując wyniki ekonomiczne działania banków w minionym roku, należy odnotować dynamiczny wzrost sumy bilansowej sektora bankowego o 9%, osiągając na koniec roku wartość mld PLN. Tempo wzrostu aktywów bankowych było w ostatnim roku zdecydowanie szybsze niż rok wcześniej, co było efektem lepszych warunków prowadzenia działalności bankowej w Polsce. Relacja sumy bilansowej sektora bankowego do PKB uległa dalszemu wzrostowi do rekordowego poziomu blisko 89%. 6\n8 Dominującą pozycję w strukturze aktywów sektora bankowego, tradycyjnie zachowały należności od sektora niefinansowego, które w 2014 r. stanowiły 55,8% aktywów ogółem. Wartość tej pozycji zwiększyła się w ostatnim roku o ponad 7%. Było to efektem wyraźnie szybszego tempa wzrostu akcji kredytowej banków dla podmiotów gospodarczych i nieco wolniejszego dla gospodarstw domowych. Był to trzeci kolejny rok, kiedy tempo wzrostu należności od podmiotów gospodarczych było wyższe niż w przypadku kredytów dla ludności, choć różnice w poziomie tego tempa wzrostu w obu grupach klientów nie były bardzo duże. Wzrost kredytów dla gospodarstw domowych był w minionym roku głównie skutkiem szybszego wzrostu kredytów konsumpcyjnych. Poprawa sytuacji na rynku pracy oraz złagodzenie wymogów rekomendacji T zaowocowały wyższą dynamiką tych należności. Zachętę dla rozwoju tego biznesu stanowiła poprawa jakości tego portfela oraz wyższa rentowność tej działalności, co w środowisku niskich stóp procentowych stanowiło ważny argument. Kolejny rok niską dynamiką wzrostu charakteryzował się portfel kredytów mieszkaniowych. Wartość nowo udzielonych kredytów zabezpieczonych hipotecznie uległa w 2014 r. obniżeniu i była ona niższa niż w kryzysowym 2009 r. Nawet lepsze warunki w postaci złagodzenia rekomendacji S, zapowiedź ich zaostrzenia w przyszłości, niskie stopy procentowe i stosunkowo niskie ceny mieszkań nie skłoniły klientów do zaciągania nowych zobowiązań. Magnesem przyciągającym klientów nie okazał się nowy rządowy program mieszkaniowy MdM. Warte odnotowania i podkreślenia jest utrzymywanie się wysokiej jakości tych należności mimo stopniowego starzenia się portfela. Nadal lepsza pozostawała jakość kredytów walutowych niż kredytów wyrażonych w złotych. Na skutek faktycznego zakazu udzielania nowych kredytów walutowych przez banki, nominalnie udział takich należności silnie zmniejszył się w 2014 r., wyraźnie poniżej poziomu 50% udziału w całości należności hipotecznych. W zakresie kredytów dla podmiotów gospodarczych szczególnie silnie obserwowano w ostatnim roku zainteresowanie kredytem na cele inwestycyjne. Dużą dynamiką charakteryzowały się kredyty na nieruchomości. Niewielki wzrost odnotowano natomiast w zakresie kredytów operacyjnych. Szczególnie wysoka dynamika dotyczyła kredytów dla dużych przedsiębiorstw, a wśród tych klientów największą dynamiką cechowały się kredyty inwestycyjne. Kredyty dla sektora MSP cechowały się niższą dynamiką i w tej kategorii klientów wyraźnie przeważały kredyty operacyjne. Ta odmienność pokazywała zarazem różnicę w generalnej sytuacji ekonomicznej obu grup przedsiębiorstw. Na uwagę zasługuje też poprawa jakości portfela kredytowego od podmiotów gospodarczych. Tradycyjnie była ona wyższa w zakresie należności od dużych przedsiębiorstw niż podmiotów sektora MSP. 7\n9 W zakresie należności od sektora budżetowego dynamika należności bankowych była bardzo niska. Niewielki wzrost odnotowano w zakresie relacji z jednostkami samorządu terytorialnego. Dążenie do silnej poprawy dyscypliny budżetowej i zakończenie wielu inwestycji współfinansowanych ze środków unijnych spowodowały tę niską dynamikę. W 2014 r. silniej wzrosły należności banków z tytułu kredytów i pożyczek udzielonych dla instytucji finansowych. Ten wzrost wynikał z jednej strony z rozwoju firm leasingowych, factoringowych i pożyczkowych w ostatnim roku, ale należy też pamiętać, że wynik 2014 r. został silnie zaburzony przez jedną pożyczkę udzieloną między dwoma bankami na sfinalizowanie procesu przejęcia jednego z nich przez drugi. Po połączeniu banków pomniejszy ona wartość łącznych należności. W 2014 r. silnie rósł portfel papierów wartościowych. Szybszy wzrost akcji kredytowej banków zaowocował spadkiem płynności banków i mniejszym portfelem bonów NBP w aktywach banków. Silnie zwiększył się natomiast portfel skarbowych papierów wartościowych. Częściowo było to efektem zmiany wartości bieżącej obligacji starych emisji po kolejnych obniżkach stóp procentowych w NBP, ale widać też było duże zakupy nowych papierów. Po reformie systemu OFE udział banków w całym portfelu krajowych skarbowych papierów wartościowych po raz pierwszy przekroczył 50%. W całości aktywów sektora bankowego skarbowe papiery stanowiły już 12%. Zwiększył się też bankowy portfel obligacji wyemitowanych przez podmioty niefinansowe. Po stronie pasywów bilansu sektora bankowego obserwowano w ostatnim roku silny wzrost zobowiązań wobec sektora niefinansowego, szczególnie wobec gospodarstw domowych. Poprawa sytuacji na rynku pracy pozwoliła na silny wzrost depozytów i nawet niskie oprocentowanie środków nie zniechęciło do utrzymywania ich na rachunku bankowym. W efekcie szybszego wzrostu zobowiązań poprawiła się relacja należności brutto od sektora niefinansowego do zobowiązań od tego sektora do wzorcowej proporcji bliskiej 1:1. To świadczy o zmniejszającym się uzależnieniu banków od innych podmiotów finansowych w zakresie finansowania swojej bieżącej działalności. Podkreślić też warto, że stopniowo poprawiała się struktura terminowa depozytów coraz większą, choć nadal małą, rolę odgrywały środki pozyskane na okres dłuższy niż 12 miesięcy. Silny wzrost zobowiązań nastąpił także ze strony sektora budżetowego, ale można zakładać, że te środki nie cechują się wysoką stabilnością. Wolniej rosły zobowiązania wobec podmiotów finansowych. Zmniejszyły się zobowiązania wobec krajowych podmiotów, natomiast wzrosły zobowiązania od podmiotów zagranicznych. Jednak na skutek silnego ograniczenia akcji kredytowej w walucie obcej znaczenie tych ostatnich zobowiązań w całości pasywów banków uległo dalszemu zmniejszeniu. 8\n10 Kapitały i fundusze własne banków uległy silnemu zwiększeniu w ostatnim roku. Wynikało to z przygotowywania się banków do nowych wymagań ostrożnościowych, ale w ostatnim roku banki jednocześnie wypłaciły większą część zysków w formie dywidendy. Zatrzymane zostało w bankach 72% zysków za 2013 r. Nowe wymogi kapitałowe i sprawozdawcze powodują, że wielkości funduszy własnych wyliczane dla celów ostrożnościowych na koniec 2014 r. stały się nieporównywalne z danymi z końca 2013 r. Dynamicznie zwiększały się w ostatnim roku zobowiązania pozabilansowe. Szczególnie duży wzrost dotyczył instrumentów pochodnych. Wolniejsze tempo rozwoju, choć powyżej 10% rocznie, odnotowano w zakresie otwartych linii kredytowych, kart kredytowych czy udzielonych gwarancji. Sektor bankowy uzyskał w minionym roku rekordowo wysoki wynik finansowy. Ten rezultat zasługuje tym bardziej na podkreślenie, że udało się go zrealizować w środowisku niskich stóp procentowych. Wzrosły dochody banków z odsetek, głównie na skutek silnego zmniejszenia kosztów odsetkowych i niewielkiego obniżenia przychodów odsetkowych. Odsetki stały się jeszcze ważniejszym źródłem dochodów banków. Stało się tak na skutek praktycznie niezmienionego poziomu dochodu z prowizji zrealizowanego przez banki w 2014 r. Zmniejszyły się natomiast wyraźnie dochody banków z innych źródeł, zwłaszcza dochody z operacji finansowych i operacji wymiany. Wyższe przychody z dywidend były natomiast zbyt małą pozycją, aby wpłynąć na większe znaczenie dochodów pozaodsetkowych. Banki nadal bardzo rygorystycznie ograniczały koszty swojej działalności. W 2014 r. obniżyły je o 1,3%. Nastąpiło to mimo wyraźnego wzrostu wysokości opłat banków wnoszonych do BFG. Wzrosła natomiast wartość odpisów z tytułu utraty wartości aktywów finansowych, ale należy pamiętać, że w poprzednim roku kwota tej pozycji była wyjątkowo niska. Silnie zwiększyła się kwota utworzonych rezerw, ale jednocześnie poprawił się wynik z IBNR. W sumie wskaźnik C/I uległ poprawie, osiągając poziom ok. 51%. Obciążenie wyniku podatkiem dochodowym wzrosło o tyle, że efektywna stopa opodatkowania zwiększyła się z 19% do 19,9%. Była to sytuacja zrozumiała w warunkach zwiększonych odpisów aktualizujących. Wynik finansowy netto wyniósł mln PLN i był nominalnie najwyższy w historii polskiej bankowości. Wskaźnik ROA uzyskany w 2014 r. utrzymał się praktycznie na poziomie roku poprzedniego. Natomiast wskaźnik ROE uległ niewielkiemu obniżeniu, co również można było przewidzieć w warunkach rosnących wymogów kapitałowych dla banków. Nadal kształtował się on jednak powyżej 12%. Sytuacja finansowa banków spółdzielczych kształtowała się nieco odmiennie niż całego sektora bankowego w Polsce. Tempo wzrostu aktywów ogółem było niewiele niższe niż w całym sektorze bankowym, co spowodowało 9\n11 minimalne zmniejszenie udziału tej części bankowości w aktywach ogółem sektora bankowego do poziomu 6,8%. Tempo wzrostu należności banków spółdzielczych od podmiotów niefinansowych było wyższe niż w bankowości komercyjnej. Szczególnie ocena ta była adekwatna w zakresie dynamiki wzrostu kredytów dla przedsiębiorstw z sektora MSP. Wysoką dynamiką cechowały się zarówno kredyty operacyjne, jak i inwestycyjne, przy czym podobnie jak w bankach komercyjnych wyższą dynamikę wykazały kredyty inwestycyjne. Dobre wyniki wzrostu kredytów udzielonych przedsiębiorcom w ostatnich latach zostały jednak okupione wysokim kosztem w postaci pogorszenia się jakości portfela tych kredytów. Ogółem należności zagrożone banków spółdzielczych zwiększyły się w samym tylko 2014 r. aż o 18,6%. Udział kredytów z utratą wartości w portfelu kredytów dla podmiotów gospodarczych był w bankach spółdzielczych już wyższy niż w bankach komercyjnych i wynosił 11,7%. Pogorszenie tego portfela w ciągu ostatniego roku wyniosło 1,7 pkt proc. W zakresie należności od gospodarstw domowych zdecydowanie wyższą dynamiką charakteryzowały się kredyty mieszkaniowe niż kredyty konsumpcyjne. Jednak tradycyjnie największą pozycją wśród należności od gospodarstw domowych pozostały tzw. inne należności, a więc należności od przedsiębiorców indywidualnych i rolników indywidualnych, które są zaliczane według sprawozdawczości NBP do tej kategorii należności. Wśród należności od tych przedsiębiorców i rolników najszybciej zwiększały się kredyty na nieruchomości, a nieco wolniej kredyty operacyjne, najwolniej zaś kredyty inwestycyjne. Warto podkreślić, że w przypadku należności od gospodarstw domowych jakość portfela kredytowego uległa w ostatnim roku poprawie. Dotyczyło to w szczególności jakości kredytów mieszkaniowych i kredytów konsumpcyjnych. W 2014 r. dynamicznie zwiększały się należności banków spółdzielczych od sektora budżetowego. Było to zjawisko zgoła odmienne od obserwowanego w bankowości komercyjnej. Wzrost należności o blisko 15% należy uznać za bardzo wysoki i dowodzi tradycyjnie dobrej współpracy banków spółdzielczych z jednostkami samorządu terytorialnego. Specyficzną sytuacją w bankowości spółdzielczej był spadek wartości należności od sektora finansowego przy jednoczesnym bardzo dynamicznym wzroście portfela papierów wartościowych. Widać było, że część banków obawiała się lokować wolne środki finansowe w bankach zrzeszających i preferowała lokować je w zakup papierów wartościowych. Wzrost tego portfela wyniósł w ciągu jednego roku ponad 60%. Po stronie pasywnej bilansu banków spółdzielczych odnotowano kolejny rok wzrostu zobowiązań wobec sektora niefinansowego. Dynamika ta była 10\n12 jednak nieco niższa niż należności banków spółdzielczych od klientów tego sektora. Szybciej rosły depozyty gospodarstw domowych niż przedsiębiorstw. W bankach spółdzielczych zmniejszył się na koniec roku stan depozytów od sektora budżetowego, natomiast dość dynamicznie wzrosły zobowiązania od sektora finansowego, ale ich znaczenie w bilansie banków było niewielkie. W 2014 r. nastąpił wzrost kapitałów własnych banków spółdzielczych. Ten wzrost był nieco mniej dynamiczny niż w bankach komercyjnych, ale było to pochodną mniejszego zysku netto banków spółdzielczych wypracowanego w 2013 r. Banki spółdzielcze przeznaczyły na wzrost swoich kapitałów 99% wyniku finansowego za rok poprzedni. Wynik finansowy sektora banków spółdzielczych był w ostatnim roku nieco wyższy niż rok wcześniej, ale jednocześnie nadal dużo niższy niż w 2012 r. Do poprawy wyniku w porównaniu z poprzednim rokiem przyczynił się głównie wzrost dochodów odsetkowych, zrealizowany dzięki szybkiemu wzrostowi aktywów bankowych i silnej redukcji kosztów odsetkowych. Dochody z tytułu prowizji, podobnie jak w bankach komercyjnych, wzrosły tylko nieznacznie. W efekcie udział dochodów odsetkowych uległ dalszemu zwiększeniu do ponad 75%. Mimo to marża odsetkowa banków spółdzielczych obniżyła się jednak, co jest zjawiskiem oczywistym w warunkach niższych stóp procentowych. Do wzrostu wyników finansowych przyczyniło się ograniczanie kosztów działania. Bankom spółdzielczym nie udało się jednak tak restrykcyjnie ograniczyć tych kosztów jak w poprzednim roku wzrosły one o ponad 2% w warunkach deflacji w kraju. Silnie wzrosły odpisy aktualizujące z tytułu utraty wartości aktywów finansowych. Dynamicznie wzrosły także rezerwy oraz pogorszył się wynik z tytułu rezerwy na ryzyko ogólne. W sumie wskaźnik C/I uległ niewielkiej poprawie, ale z oczywistych powodów był on nadal znacznie wyższy niż w bankach komercyjnych. Bardzo wyraźnie wzrosło obciążenie wyniku podatkiem dochodowym. Efektywna stopa opodatkowania banków spółdzielczych wyniosła aż 23,5% przy nominalnej stawce w wysokości 19%. Wzrost wyniku finansowego nastąpił o 4% w ujęciu nominalnym, ale przy szybszym tempie wzrostu aktywów musiało to zaowocować pogorszeniem wskaźnika ROA wyraźnie poniżej 1%. Także wskaźnik ROE banków spółdzielczych uległ obniżeniu w ostatnim roku. W 2015 r. sektor bankowy staje przed kolejnymi szansami i wyzwaniami. Za największą szansę można uznać aktualny stan polskiej gospodarki. Oczywiście perspektywy narodowej gospodarki nie są wolne od zagrożeń zarówno o charakterze wewnętrznym, jak i zewnętrznym, ale większość ekonomistów jest zgodna, że ten rok powinien być lepszy niż poprzedni. Najnowsze projekcje mówią także o utrzymaniu się deflacji w kraju do końca 2015 r. 11\n13 Wyzwań w bieżącym roku będzie z pewnością więcej. Przede wszystkim są nim działania banków w środowisku niskich stóp procentowych, które nie pozwalają na realizację wysokiej marży odsetkowej. Obrona banków może polegać na wzroście aktywów odsetkowych, ale szybki wzrost portfela kredytowego może grozić pogorszeniem jego jakości, zwłaszcza gdy po pewnym czasie nastąpi wzrost rynkowych stóp procentowych. Ponadto niskie stopy procentowe powodują, że poziom dopuszczalnego oprocentowania kredytów konsumpcyjnych staje się niski, niekiedy niepokrywający ryzyka tego portfela. Kolejnym wyzwaniem będzie próba efektywnego zarządzania portfelem walutowych kredytów mieszkaniowych udzielonych w poprzednich latach. Uwolnienie kursu franka szwajcarskiego pokazało, jak niebezpiecznie może nastąpić zmaterializowanie się ryzyka walutowego u klientów. W najbliższym czasie trzeba będzie wiele energii poświęcić na stopniowe rozwiązanie tego problemu, tak aby nie budził on tak silnych emocji społecznych i nie spowodował w przyszłości ryzyka systemowego w sektorze bankowym. Skala tego portfela każe poszukiwać dróg stopniowego rozwiązania problemu przez wszystkich interesariuszy, gdyż niemożliwe jest przeprowadzenie jednorazowej operacji bez ryzyka destabilizacji sytuacji w innych obszarach życia gospodarczego. Kolejnym wyzwaniem jest kilkukrotna obniżka stawek opłat interchange fee. Utrata dochodów z tego tytułu nie zostanie zrównoważona rozszerzeniem skali operacji bezgotówkowych i zwiększeniem sieci akceptantów. Dochody z tego źródła są bankom niezbędne w celu dalszego unowocześnienia usług oferowanych klientom banków. Następnym wyzwaniem jest wzrost kosztów działania banków na skutek stałego i silnego podnoszenia wielkości ich obciążeń na Bankowy Fundusz Gwarancyjny. Faktyczne finansowanie przez banki pełnych kosztów restrukturyzacji sektora SKOK, ponoszenie dodatkowych obciążeń na nowy system uporządkowanej likwidacji oraz uzależnienie wielkości opłat na BFG od wielkości depozytów gwarantowanych oraz ryzyka generowanego przez bank będzie zmieniać drastycznie poziom tych obciążeń dla poszczególnych banków i dla całego sektora finansowego. Poważnym wyzwaniem regulacyjnym jest wdrażanie norm ostrożnościowych z pakietu CRD IV/CRR. Dotyczy to nowych norm kapitałowych, ale przede wszystkim płynnościowych. Będzie to wymagać od banków poniesienia dodatkowych kosztów. Z innych zasadniczych wyzwań należy wymienić chociażby niezakończone prace nad zmianami ustawy o bankach hipotecznych i listach zastawnych, niedostatecznie rozbudowany system poręczeń i gwarancji kredytowych dla przedsiębiorstw, niską skłonność obywateli do oszczędzania (zwłaszcza 12\n14 w dłuższym terminie), rosnące wymagania sprawozdawcze nakładane na banki, nierozwiązany problem wymiany informacjami gospodarczymi (w tym dostępu banków do danych skarbowych i ZUS), a także powtarzające się próby osłabienia pozycji banków w obrocie gospodarczym (np. poprzez dążenie likwidacji BTE jako nieuzasadnionego zdaniem wnioskodawców przywileju bankowego). W bankowości spółdzielczej najpoważniejszym zadaniem będzie przeprowadzenie reformy instytucjonalnej poprzez powołanie systemu ochrony instytucjonalnej. To rozwiązanie budzi wiele kontrowersji i wątpliwości w części sektora bankowego i od przyjętego finalnego rozwiązania zależy efektywność tego systemu. Bardzo ważna będzie kwestia powszechności tego rozwiązania w bankowości spółdzielczej. Wystąpienie szeregu największych banków poza zrzeszenia może skutecznie osłabić siłę wspólnej organizacji banków spółdzielczych i wprowadzić nowy trwały podział w środowisku. Innym wyzwaniem dla banków spółdzielczych będzie poszukiwanie równowagi między tempem wzrostu akcji kredytowej a szybkością i skalą pogarszania się jakości portfela kredytowego. Pogorszenie się jakości poniżej poziomu banków komercyjnych oraz blisko 20% wzrost należności z utratą wartości powinny być światełkami ostrzegawczymi dla tego sektora, a także zachęcać i przyspieszyć przebudowę modelu biznesowego w bankowości spółdzielczej, który powinien być silniej powiązany ze zmianami strukturalnymi w tym sektorze. Te i inne wyzwania wymienione w raporcie powodują, że bankom będzie niezmiernie trudno osiągnąć w przyszłości poziom zysku i rentowności podobny do osiągniętego w ostatnim roku. Oczywiście sektor bankowy pozostaje zdrowy i bezpieczny. Nie pojawiają się dziś istotne zagrożenia systemowe, natomiast akcjonariusze, udziałowcy i klienci muszą być przygotowani na prawdopodobny spadek poziomu zysków realizowanych przez banki w Polsce w stosunku do wyników ostatnich lat. 13\n16 I. Europejskie regulacje ostrożnościowe Rok 2014 był kolejnym rokiem realizacji reform, które Komisja Europejska zaproponowała w celu wdrożenia kompleksowego programu działań w dziedzinie regulacji sektora finansowego. Program ten został uzgodniony przez G-20 w celu likwidacji luk regulacyjnych i obszarów nieskuteczności rynku ujawnionych przez kryzys. Komisja zaproponowała wprowadzenie jednolitych unijnych ram regulacyjnych dla sektora finansowego w obrębie całego rynku wewnętrznego. Stworzyło to istotną zmianę jakościową, bowiem przed reformą prawo unii w zakresie usług finansowych było oparte na zasadzie minimalnej harmonizacji, a państwa członkowskie miały znaczną swobodę przy jego transpozycji do prawa krajowego. W ramach podejmowanych reform realizowano te cele poprzez: odbudowę i pogłębienie jednolitego rynku usług finansowych, ustanowienie unii bankowej; budowę odporniejszego i stabilniejszego systemu finansowego, zwiększenie przejrzystości i odpowiedzialności oraz ochrony konsumentów w celu zapewnienia integralności rynku i przywrócenia zaufania konsumentów, usprawnienie funkcjonowania unijnego systemu finansowego. 1. Unia bankowa W 2014 r. banki strefy euro zostały objęte jednolitym mechanizmem nadzorczym unii bankowej, na którego czele stanął Europejski Bank Centralny. Najważniejsze zmiany stanu prawnego i zmiany instytucjonalne w sektorze bankowym w 2014 r. mające wpływ na działalność banków 15\n17 Harmonogram wdrażania unii bankowej Listopad 2014 SSM jednolity mechanizm nadzorczy - przejęcie nadzoru nad bankami strefy euro przez EBC Styczeń 2015 SRM jednolity mechanizm restrukturyzacji i uporządkowanej likwidacji (bez przepisów dotyczących instrumentów i składek) Jednolita Rada ds. Restrukturyzacji i Uporządkowanej Likwidacji osiąga pełną zdolność do działania. Państwa członkowskie zaczynają stosować krajowe środki naprawy, restrukturyzacji i uporządkowanej likwidacji banków (krajowe mechanizmy finansowania osiągną poziom docelowy do 31 grudnia 2024) Lipiec 2015 DGS państwa członkowskie wprowadzają nowe przepisy dot. systemów gwarancji depozytów (środki finansowe krajowych systemów gwarancji depozytów osiągną poziom docelowy do 3 lipca 2024) Styczeń 2016 SRM (jednolity mechanizm restrukturyzacji i uporządkowanej likwidacji) rozpoczęcie stosowania instrumentów restrukturyzacji i uporządkowanej likwidacji oraz składek na rzecz jednolitego funduszu (fundusz osiągnie poziom docelowy do 1 stycznia 2024) Źródło: Opracowanie własne. Celem jednolitego mechanizmu nadzorczego jest poprawa stabilności sektora finansowego. Odbudowa zaufania do nadzoru nad europejskimi bankami i banków strefy euro jest niezwykle ważna dla ustabilizowania sytuacji w Europie oraz zapewnienia solidności i wiarygodności sektora bankowego. Utworzenie wspólnego nadzoru bankowego umożliwi też bezpośrednie dokapitalizowanie banków strefy euro ze środków funduszu ratunkowego ESM, co odciąży finanse publiczne krajów członkowskich. Aktami prawnymi wprowadzającymi SSM są: ROZPORZĄDZENIE RADY (UE) NR 1024/2013 z 15 października 2013 r. powierzające Europejskiemu Bankowi Centralnemu szczególne zadania w odniesieniu do polityki związanej z nadzorem ostrożnościowym nad instytucjami kredytowymi, ROZPORZĄDZENIE PARLAMENTU EUROPEJSKIEGO I RADY (UE) NR 1022/2013 z 22 października 2013 r. zmieniające rozporządzenie (UE) nr 1093/2010 w sprawie ustanowienia Europejskiego Urzędu Nadzoru (Europejskiego Urzędu Nadzoru Bankowego) w odniesieniu do powierzenia Europejskiemu Bankowi Centralnemu szczególnych zadań. Mechanizm SSM tworzą Europejski Bank Centralny (EBC) i organy nadzorcze państw członkowskich, przy czym za jego ogólne funkcjonowanie odpowiada EBC. W ramach jednolitego mechanizmu nadzoru EBC jest odpowiedzialny za nadzór nad 6 tysiącami banków w strefie euro, ale bezpośrednio ma kontrolować tylko większe banki o wartości aktywów przekraczającej 30 mld EUR, albo odpowiadającej co najmniej 20% PKB 16\n18 kraju, w którym mają siedzibę, a także te banki, które zwróciły się o pomoc publiczną z funduszy ratunkowych EFSF lub EMS, albo otrzymały taką pomoc. Takich banków jest łącznie około 130. Kraje UE nienależące do strefy euro mogą wejść do SSM przez poprzez tzw. bliską współpracę, jednakże nie będą one miały wszystkich uprawnień należnych krajom strefy euro (np. możliwości korzystania z funduszu pomocowego). Dla Polski stworzenie unii bankowej ma istotne znaczenie z powodu zmian w składzie kolegiów nadzorczych, w których nadzorowi podlegają polskie banki mające podmioty dominujące w strefie euro. Obecnie tylko EBC będzie w nich brał udział zamiast kilku nadzorów macierzystych (home) z krajów strefy euro oraz nadzór goszczący (host). Jednakże nadal polski nadzór będzie musiał wyrazić zgodę wobec działań nadzoru konsolidującego, czyli EBC (home) wobec banków działających w Polsce podmiotów zależnych od instytucji finansowych ze strefy euro. Zmieni się również rola EBA jako mediatora, bowiem wiążąca mediacja EBA będzie możliwa tylko w relacjach pomiędzy EBC jako nadzorcą macierzystym (home) oraz nadzorcą goszczącym (host) spoza strefy euro. Nie będzie ona możliwa w obrębie mechanizmu SSM. Ma to znaczenie w kontekście stosowania wymogów kapitałowych pakietu CRD IV/CRR, bowiem od 2015 r. wniosek o stosowanie metod zaawansowanych dla wyliczania wymogów kapitałowych na poziomie grupy trzeba będzie składać bezpośrednio do Europejskiego Banku Centralnego. Do szczególnych uprawnień Europejskiego Banku Centralnego należy uchwalanie aktów prawnych w celu wykonywania powierzonych mu zadań nadzorczych (rozporządzenia, decyzje, opinie, zalecenia, instrukcje, wytyczne). Szczegółowe ustalenia operacyjne dotyczące wykonywania zadań powierzonych EBC na mocy rozporządzenia w sprawie Jednolitego Mechanizmu Nadzorczego: 1.1. ROZPORZĄDZENIE UE NR 468/2014 Europejskiego Banku Centralnego z 16 kwietnia 2014 r. ustanawiające ramy współpracy pomiędzy Europejskim Bankiem Centralnym a właściwymi organami krajowymi oraz wyznaczonymi organami krajowymi w ramach Jednolitego Mechanizmu Nadzorczego (rozporządzenie ramowe w sprawie Jednolitego Mechanizmu Nadzorczego) Sprawne funkcjonowanie Jednolitego Mechanizmu Nadzorczego wymaga pełnej współpracy pomiędzy EBC a właściwymi organami krajowymi oraz wymiany wszelkich informacji, które mogą mieć wpływ na ich odpowiednie wykonywane zadań, w szczególności wszelkich informacji, z których właściwe organy krajowe korzystają w związku z procedurami mogącymi wpływać na bezpieczeństwo i dobrą kondycję nadzorowanych 17\n19 podmiotów. W ramach Jednolitego Mechanizmu Nadzorczego przydzielanie odpowiednich obowiązków nadzorczych do EBC lub właściwych organów krajowych dokonywane jest na podstawie istotności podmiotów, objętych zakresem Jednolitego Mechanizmu Nadzorczego. Rozporządzenie określa szczegółową metodologię oceny tej istotności. EBC przysługują bezpośrednie uprawnienia nadzorcze w odniesieniu do instytucji kredytowych, finansowych spółek holdingowych, finansowych spółek holdingowych o działalności mieszanej, mających siedzibę w uczestniczących państwach członkowskich, a także oddziałów w uczestniczących państwach członkowskich, ustanowionych przez instytucje kredytowe mające siedzibę w nieuczestniczącym państwie członkowskim, które są istotne. Za bezpośredni nadzór nad podmiotami, które są mniej istotne, odpowiedzialne są właściwe organy krajowe, ale EBC ma uprawnienie do decydowania w szczególnych przypadkach o objęciu takich podmiotów swoim bezpośrednim nadzorem, gdy jest to niezbędne dla zapewnienia spójnego stosowania standardów nadzoru ROZPORZĄDZENIE Europejskiego Banku Centralnego (UE) NR 1163/2014 z 22 października 2014 r. w sprawie opłat nadzorczych Opłaty na jednolity system nadzoru są obliczane na najwyższym szczeblu konsolidacji w uczestniczących państwach członkowskich. Oznacza to, że w przypadku instytucji kredytowych, będących częścią nadzorowanych grup ustanowionych w uczestniczących państwach członkowskich, jedna opłata powinna być naliczona i zapłacona na poziomie grupy. Na potrzeby obliczenia rocznej opłaty nadzorczej nie bierze się pod uwagę spółek zależnych ustanowionych w nieuczestniczących państwach członkowskich. W tym zakresie, oraz w celu określenia właściwych czynników warunkujących wysokość opłaty w odniesieniu do danej nadzorowanej grupy, należy dostarczyć subskonsolidowane dane dla spółek zależnych i operacji kontrolowanych przez jednostkę dominującą w uczestniczącym państwie członkowskim. Mając jednak na uwadze, że koszty sporządzenia takich subskonsolidowanych danych mogą być wysokie, nadzorowane podmioty powinny mieć możliwość wyboru opłaty obliczanej na podstawie danych dostarczonych na najwyższym szczeblu konsolidacji wewnątrz uczestniczącego państwa członkowskiego przy uwzględnieniu spółek zależnych, ustanowionych w nieuczestniczących państwach członkowskich, nawet jeżeli skutkiem tego będzie wyższa opłata. Dla każdej z kategorii nadzorowanych podmiotów i nadzorowanych grup, EBC ustala roczną opłatę nadzorczą; kwotę tę publikuje się na stronie internetowej EBC do 30 kwietnia danego okresu objętego opłatą. Całkowita kwota rocznej opłaty nadzorczej nakładanej przez EBC zależy od szacunkowych kosztów rocznych nadzoru za bieżący okres objęty opłatą, obliczonych na podstawie zatwierdzonego budżetu na ten okres. 18\n20 Czynnikami warunkującymi wysokość rocznej opłaty nadzorczej nadzorowanego podmiotu i każdej nadzorowanej grupy są aktywa ogółem i łączna kwota ekspozycji na ryzyko, przy zastosowaniu takiej samej wagi 50% dla każdej zmiennej. Przyjmuje się, że w przypadku oddziału podlegającego opłacie łączna kwota ekspozycji na ryzyko wynosi zero. Roczna opłata nadzorcza jest sumą podstawowego składnika opłaty oraz zmiennego składnika opłaty Badanie jakości aktywów (AQR) i stress testy Przed przejęciem od listopada 2014 r. nadzoru nad bankami strefy euro w ramach unii bankowej, EBC przeprowadził kompleksowe badanie odporności banków na sytuację kryzysową (comprehensive assesment), oparte na przeglądzie jakości wybranych aktywów według rygorystycznych kryteriów. Jednocześnie Europejski Urząd Nadzoru Bankowego przeprowadził kolejne już testy warunków skrajnych według swojej metodologii. Badania te miały na celu zapewnienie organom nadzoru, uczestnikom rynku spójnych danych co do odporności banków UE w niekorzystnych warunkach rynkowych: w sytuacji istotnego spowolnienia wzrostu gospodarczego, zaburzeń na rynkach finansowych oraz wzrostu kosztów finansowania. Celem badania była również identyfikacja banków, które będą wymagały dokapitalizowania oraz podjęcie wczesnych działań w razie pogorszenia sytuacji sektora bankowego. Badanie EBA objęło 123 banki z krajów Unii Europejskiej oraz Norwegii, których udział w krajowych sektorach bankowych wynosi co najmniej 50%. Badania dokonano na podstawie danych ze skonsolidowanych sprawozdań finansowych na koniec 2013 r., wyłączając podmioty zależne, natomiast włączając inne banki z poszczególnych krajów UE. Krajowe władze nadzorcze oraz Europejski Bank Centralny, jako jednolity nadzorca, mogły rozszerzyć to badanie na inne banki. EBC objął badaniem 130 największych banków ze strefy euro reprezentujących 82% aktywów sektora. Grupa banków badanych przez ECB w ramach kompleksowego badania obejmującego zarówno wpływ stress testów, jak i przeglądu jakości aktywów (AQR), różni się od listy banków badanych w ramach stress testów EBA. Jedynie 103 z banków badanych przez EBC, zostało objętych badaniami EBA zaś 27 banków strefy euro, zbadanych zostało dodatkowo przez EBC. Stąd wynikające rozbieżności w opublikowanych wynikach testów obydwu instytucji. W wyniku badania EBC 25 banków, głównie z południa Europy, nie zaliczyło testów, zaś braki kapitałowe oszacowano na poziomie 25 mld EUR. W wyniku przeszacowania wartości aktywów o kolejne 37 mld EUR całkowity wpływ testów EBC szacuje się na 62 mld EUR. Dodatkowo w wyniku przeglądu, kredyty zagrożone w strefie euro wzrosłyby o 136 mld EUR. 19


Witaminy potrzebne skórze. Dostarczasz je wszystkie? | Dermiblog\nDorota | 31/07/2019 | Defekty skóry | Brak komentarzy\nSkóra nie będzie wyglądać dobrze, jeśli jej odpowiednio nie odżywimy. Chodzi wcale nie o to, co dostarczamy wraz z mocno skoncentrowanymi kremami, ale przede wszystkim o nasze codzienne menu. To zawartość talerza decyduje o tym, czy w naszej diecie jest wystarczająco dużo witamin i mikroelementów. Uboga, monotematyczna, mocno przetworzona dieta teoretycznie dostarcza kalorii, ale sprawia, że nasze ciało jest niedożywione. Na skórze problem ten jest widoczny w szczególny sposób.\nDlatego zamiast od razu biec do drogerii, najpierw zwróć uwagę na swoją dietę i pomyśl o mądrej suplementacji. Dla Twojej skóry szczególnie ważne są następujące witaminy.\nWitamina A dla młodej skóry\nZacznijmy od początku alfabetu, czyli od witaminy A, która jest nazywana witaminą młodości. Znana jest także pod terminem retinol. Nie ma sobie równych w procesie odżywiania i odmładzania skóry. Dlaczego? Bo pomaga w odnawianiu się naskórka, zwiększa produkcję kolagenu i elastyny, wzmacnia strukturę skóry, pozwala również zachować w skórze cenną pod kątem jej kondycji wodę, co ma pozytywny wpływ na nawilżenie cery.\nWitamina A ma pozytywny wpływ także na kolor skóry. To dlatego jest zalecana szczególnie tym, którzy chcą zachować letnią opaleniznę. Jednak nie wszyscy wiedzą, że to nie jedyna jej rola, witamina A pozwala usuwać plamy starcze, przebarwienia.\nTrzeba jednak pamiętać, że należy spożywać produkty bogate w witaminę A z tłuszczem, dzięki temu poprawimy jej wchłanianie. Najlepszym źródłem jest marchewka, szpinak, tłuste ryby, jaja, słodkie ziemniaki.\nWarto zaznaczyć, że niedobór witaminy A skutkuje wypadaniem włosów, obniżoną odpornością, trądzikiem.\nTwoja skóra jest sucha? Łuszczy się? Sprawdź, czy nie cierpisz na niedobory witaminy B. Witaminy z grupy B są niezbędne do kontrolowania procesów rogowacenia i regeneracji naskórka. Dlatego jedz możliwie często pestki, fasolę, jajka, nabiał, drób i szpinak.\nChcesz mieć młodą skórę? Zadbaj o optymalną ilość witaminy C, która wykazuje silne działanie przeciwutleniające. Walczy z wolnymi rodnikami, odpowiedzialnymi za szybkie starzenie oraz wiele chorób przewlekłych o ciężkim przebiegu.\nPoprawisz kondycję skóry, jeśli sięgniesz po paprykę, jarmuż, brukselkę, brokuł. To produkty, które są naprawdę dobrym źródłem witaminy C!\nBardzo ważna dla funkcjonowania skóry jest witamina D. Co prawda nie kryje się ona na naszym talerzu, ale przede wszystkim powstaje wtedy, kiedy wystawiamy skórę na działanie promieni słonecznych.\nDzięki witaminie D skóra jest bardziej napięta, szybciej się regeneruje poprzez złuszczanie. Witamina D działa także przeciwzapalnie, chroniąc skórę przed wieloma problemami: takimi jak łuszczyca czy trądzik.\nDo prawidłowego funkcjonowania skóry potrzebna jest także witamina E, która jest drugą po witaminie A bardzo cenną witaminą młodości. Przede wszystkim wyróżnia się tym, że jest silnym przeciwutleniaczem, który walczy z negatywnym wpływem wolnych rodników. Poza tym witamina E działa nawilżająco i ujędrniająco.\nWarto jej szukać w oleju, oliwie, orzechach włoskich czy laskowych. Gdy masz niedobory witaminy E, organizm zazwyczaj informuje o nich bladą cerą, problemami z zębami, zmęczeniem, itd.\nPamiętaj, by Twoja dieta, niezależnie od pory roku, była kolorowa i różnorodna. Staraj się jeść urozmaicone posiłki, sięgaj po lokalne produkty. Dzięki temu masz największą szansę na dostarczenie organizmowi tego, co mu potrzebne. Nie zapomnij również o mądrej suplementacji, która pozwala poradzić sobie z niedoborami.\nJak usuwać niedoskonałości w ciąży? Przyszła mama dba o skórę…\nTego nie jedz, jeśli chcesz mieć ładną skórę!\nProsaki – cóż to takiego? Na pewno nie trądzik\nZobacz jak kosmetyki Skinception i Striagen rozjaśnią i poprawią Twoją skórę


7,41 (10688 ocen\ti\t801 opinii) Zobacz oceny\nangela1235 | 2016-02-01\nO ile "Niezgodną" przeczytałam jednym tchem, to "Zbuntowana" już mnie tak nie wciągnęła.\nZnamy już historię Tris, wiemy że jest niezgodna i dalej śledzimy jej walkę o to aby Erudyci nie zawładnęli całym znanym jej światem.\nKonflikty, intrygi i nieustająca walka, zarówno z wrogami, jak i z samym sobą.\nDowiadujemy się wielu ciekawych szczegółów (szczególnie koniec książki przynosi bardzo interesującą zapowiedź kolejnej części), ale wszystko jest takie jakieś nijakie. Tris jakby straciła swój zapał i werwę. Zaangażowanie w związek z Cztery nie jest już takie duże, a każdą decyzję zamiast logicznych przemyśleń i wniosków poprzedza chyba: "Raz kozie śmierć, co ma być, to będzie"...


TOM TAILOR Tenisówki i Trampki wysokie black czarny oryginalne - Buty360\nButy360 › Buty damskie › Trampki › Trampki wysokie › TOM TAILOR Tenisówki i Trampki wysokie black czarny oryginalne\nTOM TAILOR Tenisówki i Trampki wysokie black czarny oryginalne\nPrezentowane TOM TAILOR Tenisówki i Trampki wysokie black czarny oryginalne były tanio do kupienia w www.zalando.pl. Ten rodzaj damskiego obuwia od dłuższego czasu opanowuje kobiece trendy modowe modę kobiecą. Marka TOM TAILOR dostarcza kobietom trampki wysokie damskie o zajmującym wyglądzie, czego przejawem niewątpliwie są buty TOM TAILOR Tenisówki.. więcej »\nPrezentowane TOM TAILOR Tenisówki i Trampki wysokie black czarny oryginalne były tanio do kupienia w www.zalando.pl. Ten rodzaj damskiego obuwia od dłuższego czasu opanowuje kobiece trendy modowe modę kobiecą. Marka TOM TAILOR dostarcza kobietom trampki wysokie damskie o zajmującym wyglądzie, czego przejawem niewątpliwie są buty TOM TAILOR Tenisówki i Trampki wysokie black czarny oryginalne. Buty te spełniają się bezbłędnie jako obuwie codzienne - nie tylko kapitalnie wygląda, ale na dodatek gwarantuje znaczącą porcję swobody oraz komfort używania, ma to zasadnicze znaczenie, jeśli chodzi o ich użytkowaniu każdego dnia. Zapoznaj się z opisem technicznym:\nTOM TAILOR Tenisówki i Trampki wysokie black, materiał zewnętrzny: skóra i materiał skóropodobny, materiał wewnętrzny: ocieplenie z materiału, podeszwa: tworzywo sztuczne, wyściółka: włókno, podeszwa: tworzywo sztuczne, Kształt obcasa: płaski, materiał zewnętrzny: skóra i materiał skóropodobny, nosek buta: okrągły, wyściółka: włókno, materiał wewnętrzny: ocieplenie z materiału, zapięcie: zamek błyskawiczny, materiał: skóra i materiał skóropodobny.\nPokazywane tutaj trampki wysokie damskie wyróżniają się rewelacyjną trwałością, jaką osiągnięto dzięki wykorzystaniu materiałów profesjonalnej klasy do ich stworzenia. Jeśli jeszcze nie masz w swojej garderobie trampki wysokie damskie czy też obuwie TOM TAILOR Tenisówki i Trampki wysokie black czarny oryginalne nie spełnia Twoich potrzeb - zobacz nasze inne oferty.\nSerdecznie zapraszamy do wyrażenia własnej opinii o butach TOM TAILOR Tenisówki i Trampki wysokie black czarny oryginalne


Zobaczył flagę Polski leżącą w kałuży. To, co z nią zrobił, nie pozostawi nikogo obojętnym.\n8 maja, 2021, 17:16\nNie ma wątpliwości co do tego, że prawdziwego Polaka można poznać między innymi po tym, czy ma szacunek do flagi. W ostatnim czasie w sieci pojawiło się nagranie, które mówi samo za siebie. Internauci nie mogli przejść obok tego obojętnie.\nPewien mężczyzna zauważył, że flaga leży w kałuży. Najprawdopodobniej zdmuchnął ją wiatr. Polak specjalnie zatrzymał się i wybiegł z samochodu, aby ratować symbol naszego kraju.\nNiezwykłe nagranie obiegło sieć\nCo byś zrobił, gdybyś zobaczył flagę Polski, która wpadła do kałuży? Ten mężczyzna nie zastanawiał się nad tym długo. Wiedział, że musi coś z tym zrobić. Specjalnie zatrzymał samochód i wybiegł z pojazdu, aby przenieść ten ważny symbol w inne miejsce.\nJak się okazało, flaga spadła z budynku sklepu z artykułami elektrycznymi. Mężczyzna uznał, że najlepiej będzie położyć ją na parapecie i dodatkowo docisnąć kamieniami, aby znów nie wylądowała w kałuży z powodu wiatru.\nHistoria odratowanej flagi zachwyciła Polaków. W sieci pojawiło się mnóstwo pozytywnych komentarzy.\n„Tak powinien zachować się każdy Polak. Brawo dla Pana, wielki szacunek” – pisze internauta.\n„Wielki szacunek dla tego Pana godna postawa do naśladowania przez dzisiejsza młodzież” – zauważa drugi.\n„Wiatr zerwał flagę, prawdziwy Polak podniósł z szacunkiem… Mając takich młodych Polska zawsze będzie Polską. Brawo” – czytamy.\nPodzielcie się tym nagraniem z innymi!


Wybór legowiska – mastermedia.info.pl\nNiektóre koty wolą twardsze podłoże. Jeśli Twój pupil wybiera do spania parapet czy podłogę, idealne dla niego będzie twardsze posłanie, jak legowisko zmywalne – dodatkowo łatwe w utrzymaniu w czystości. Inne koty natomiast chętnie położą się w miękkim schronieniu. Zwierzę, które lubi ciasne przestrzenie, doceni legowisko otulające go i dopasowane do jego rozmiaru. Niektórzy pupile wolą zamknięte przestrzenie, takie jak budki, innym bardziej pasować będzie otwarte i luźne miejsce. Legowisko powinno być też dostosowane do miejsca, w którym je położymy – w wysokim punkcie kot powinien mieć możliwość obserwacji, z kolei spokojne miejscu do odpoczynku powinno być przytulne i może być zabudowane.\nNależy pamiętać, że miejsce odpoczynku powinno być ciche, bez przeciągów i gwałtownych zmian temperatur. Ważne też, żeby było stabilne. Nie wolno też kłaść legowiska w miejscu, gdzie kot dotychczas spał – będzie to ingerencja w jego przestrzeń. Dobrym sklepem, w którym można kupić wygodne legowiska jest http://www.zoocentrum24.pl. Z przytulnego miejsca do spania zadowolony będzie każdy kot.\nkotylegowisko dla kota\nMeble ogrodowe i dodatki – na co w...\nSzkolenia kadrowe dla specjalisty...


Obóz Fabularny ASG Wojownicy Pustkowi Mrzeżyno 2021, Obóz Fabularny ASG Wojownicy Pustkowi Mrzeżyno 2021, Obozy Militarne i Survivalowe nad morzem 2021, Scenariusze i gry larpowe, Obozy Przygodowe nad polskim morzem 2021, Kolonie i Obozy w Polsce 2021, Wakacje w Polsce 2021, Polska, Obozy i Kolonie Letnie 2021, Obozy ASG, Obozy Larpowe, Obozy Survivalowe i Szkoły Przetrwania, Obozy Militarne, Wojskowe, Policyjne, Obozy Przygodowe, Obozy Aktywne, Obozy z Dietą Bezglutenową, Obozy z Dietą Bezmleczną, Obozy z Dietą Wegetariańską, Biuro Podróży Ecotravel\nOBÓZ FABULARNY ASG WOJOWNICY PUSTKOWI MRZEŻYNO 2021\nObóz Fabularny ASG Wojownicy Pustkowi Mrzeżyno 2021, Obozy Militarne i Survivalowe nad morzem 2021, Scenariusze i gry larpowe, Obozy Przygodowe nad polskim morzem 2021, Kolonie i Obozy w Polsce 2021, Wakacje w Polsce 2021\nObozy i Kolonie Letnie 2021 › Obozy ASG , Obozy Larpowe , Obozy Survivalowe i Szkoły Przetrwania , Obozy Militarne, Wojskowe, Policyjne , Obozy Przygodowe , Obozy Aktywne , Obozy z Dietą Bezglutenową , Obozy z Dietą Bezmleczną , Obozy z Dietą Wegetariańską\nOBÓZ MILITARNY SNAJPERSKI MRZEŻYNO 2021\nOBÓZ MILITARNY ASG DELTA FORCE MRZEŻYNO 2021\nOBÓZ MILITARNE PAINTBALL ŁOWCY ADRENALINY MRZEŻYNO 2020\nUczestnicy odbędą fantastyczną wędrówkę po radioaktywnym pustkowiu. Scenariusze i gry larpowe takie jak: Stalker, Fallout czy Neuroshima, nawiązujące do tematyki post-apo dostarczą niezapomnianych wrażeń.\nLARP: seria scenariuszy i gier fabularnych post-apo nawiązujących do gier i książek; zwiedzanie radioaktywnego świata, unikanie niebezpieczeństw, nawiązywanie współpracy, znajdowanie ukrytych bogactw, przetrwanie! Broń piankowa: tworzenie i nauka walki zakończona turniejem. Warsztaty cosplay: zajęcia z doświadczonym larpowcem, przygotowywanie kostiumów, rekwizytów do gry oraz sztucznych efektów FX na twarzy (blizny, rany).\nSurvival: sztuka przeżycia na radioaktywnym pustkowiu i w zrujnowanych miastach. Książka i kości: nauka oraz prowadzenie sesji RPG (planszówki i gry karciane).\nTreningi sprawnościowe: przygotowanie się do przetrwania w trudnych warunkach. Wskazane jest zabranie własnych stylizacji i kombinezonów post-apo. Obóz polecamy miłośnikom gier komputerowych, którzy tutaj przeżyją niecodzienną przygodę stając się „żywymi uczestnikami gry”.\nZabierz ze sobą: mały plecak, śpiwór, karimatę, ciepły sweter lub polar, nakrycie głowy, dres sportowy, kurtkę przeciwdeszczową, odzież i buty do chodzenia po lesie i mokradłach (niedrogie obuwie, mogące ulec zniszczeniu), buty turystyczne, latarkę z zapasem baterii, letnie nakrycie głowy, strój kąpielowy. Mile widziane: odzież moro, buty wojskowe oraz aparaty fotograficzne.\nPodział na grupy wiekowe we wszystkich typach obozów będzie realizowany przy minimum 10 osobach w danych przedziałach wiekowych.\nDopłata do diety bezglutenowej : Dopłata 200 PLN\nDopłata do diety bezlaktozowej : Dopłata 200 PLN\nDopłata do diety wegetariańskiej : Dopłata 150 PLN\nDopłata do diety bezlaktozowej + bezglutenowej : Dopłata 250 PLN\nRabat za bon : Zniżka 50 PLN\ncałodzienne (3 posiłki + podwieczorek; śniadania i kolacje w formie bufetu), obiad serwowany. Pierwszy posiłek: kolacja w dniu przyjazdu. Ostatni posiłek: śniadanie w dniu wyjazdu oraz prowiant na drogę powrotną.\nMożliwość zamówienia (najpóźniej 7 dni przed rozpoczęciem obozu – za dopłatą diety): wegetariańskiej (150 PLN/turnus); bezglutenowej (200 PLN/turnus); bezlaktozowej (200 PLN/ turnus); bezglutenowo-bezlaktozowej (250 PLN/ turnus).\nZakwaterowanie: 10 noclegów (turnus I – V) i 8 noclegów (turnus VI)\nWyżywienie: całodzienne (3 posiłki + podwieczorek; śniadania i kolacje w formie bufetu), obiad serwowany.\nNagrody i pamiątki.\ndopłaty za transport z miast wyszczególnionych w planie podróży.\n Obóz Fabularny ASG Wojownicy Pustkowi Mrzeżyno 2021, Obóz Fabularny ASG Wojownicy Pustkowi Mrzeżyno 2021, Obozy Militarne i Survivalowe nad morzem 2021, Scenariusze i gry larpowe, Obozy Przygodowe nad polskim morzem 2021, Kolonie i Obozy w Polsce 2021, Wakacje w Polsce 2021


Internet i usługi > Page 4 Katalog Stron Dziennika Internautów\nKatalog Stron Dziennika Internautów » Internet i usługi » Page 4\nUsługi informatyczne - serwery, sieci, wirtualizacja, audyty, bezpieczeństwo, backup, doradztwo, ... - [Więcej]\nSpecjalizujemy się, w tworzeniu serwisów internetowych, opartych o skuteczne rozwiązania, dopasowane do indywidualnych wymagań jego użytkowników. - [Więcej]\nSerwis domenia.pl oferuje domeny na sprzedaż, dzierżawę domen bądź też przekierowanie domeny do wybranego serwisu. W naszej bazie posiadamy ponad 300 adresów internetowych. Dobry i zapadający w pamięć adres internetowy jest podstawą sukcesu w Internecie! Odpowiada on za pierwsze (czyt. najważniejsze!) wrażenie jakie robimy na osobie odwiedzającej nasz serwis. Wraz ze wzrostem użytkowników internetu maleje liczba dostępnych dobrych adresów. - [Więcej]\nNkfotki - Nasza klasa, Fotka, Epuls,\nNkfotki - Nasza klasa, Fotka, Epuls, eortyczne zdjęcia polek i polaków. - [Więcej]\njustRED.pl - oferuje kompleksową obsługę klientów chcących zaitnieć w internecie lub na rynku. Oferujemy projektowanie stron internetowych, projektowanie systemów identyfikacji wizualnej (wykonujemy logo firmowe, logotypy firmowe, wizytówki, ulotki, plakaty, katalogi firmowe, gazetki reklamowe), bannery, folie OWV, szyldy, broszury, karty menu i inne + wydruki wszystkich projektów. - [Więcej]\nKompleksriese.pl jest to bardzo ciekawa strona, która w całości poświęcona jest największemu projektowi górniczo-budowlanemu hitlerowskich Niemiec o kryptonimie Riese w górach Sowich oraz na zamku Książ gdzie powstać miała nowa kwatera Adolfa Hitlera. Na stronie tej znajduje się opisany każdy z kompleksów z którego miał się składa Riese. Strona ta to ciekawy zbiór dotyczący tego projektu na wielką skalę przy którym pracowali głównie więźniowie pochodzenia żydowskiego. Zapraszam! - [Więcej]\nAPSystems VB.NET - serwis poświęcony programowaniu w VB.NET. Przykłady, programy, programy na zlecenie, funkcje, biblioteki dll, kursy, kody źródłowe i wiele innych znajdziesz na tej stronie. Visual Studio 2010 po prostu bez tajemnic. Znajdziesz również kody źródłowe w VB.NET popularnych programów takich jak Notatnik, WordPad lub programu do pobierania filmów z You Tube. - [Więcej]\nStrona ta jest stroną internetową firmy HomeNet Technologies, która swoją działalność w branży telekomunikacyjnej rozpoczęła w 1999 roku i przez tych wiele lat nabrała dużo doświadczenia w branży. Firma HomeNet od początku swojej działalności jest dostawcą nowoczesnych rozwiązań teleinformatycznych dla klientów indywidualnych oraz dla przedsiębiorstw. W 2007 roku firma uzyskała zezwolenie UKE na prowadzenie usług telekomunikacyjnych na terenie województwa podlskiego. Zapraszam serdecznie na stronę internetową. - [Więcej]\nMielno.tel jest to serwis internetowym na którym znajdują się informacje o Mielnie. Jeśli wybierasz sie na wakacje do Mielna powinieneś zapoznać się z tym przewodnikiem online gdyż znajduję się na nim wiele ciekawych informacji, lecz niezbędnych aby poruszać się w obcym mieście. W serwisie tym znajdziesz takie informacje jak informacje o hotelach, noclegach, bankomatach, różnego rodzaju atrakcje turystyczne jakie występują w Mielnie i wiele innych równie ważnych informacji. Zapraszam serdecznie! - [Więcej]\nTelefony komórkowe towarzyszą nam dziś niemal w każdym miejscu gdzie się udajemy i co do tego nie ma żadnych wątpliwości. Niewątpliwie również nie spełniają one również tylko i wyłącznie funkcji komunikacyjnych bowiem służą one również z powodzeniem jak źródło rozrywki poprzez różnego rodzaju gry czy też muzykę. I jeśli ktoś jest zainteresowany grami na telefon to serdecznie zapraszamy na nasze forum gdzie można je znaleźć. - [Więcej]\nNiewątpliwie w Internecie można znaleźć praktycznie wszystkie potrzebne nam informacje i co do tego nie ma żadnych wątpliwości. Również tych z naszej najbliższej okolicy a te chyba interesują nas najbardziej bowiem w innych mediach raczej nie ma możliwości dowiedzieć się czegoś więcej na ten temat. Wszystkich których interesuje portal miasta Ostrów Mazowiecka serdecznie zapraszamy do jego odwiedzenia. Można się tam dowiedzieć wszelkich ciekawych informacji o wydarzeniach które ostatnio miały miejsce. - [Więcej]\nStopwatch online - stoper\nStoper online - stopwatch. Timer from 1 to 90 minuts. Uniwersalny stoper. Minute timer. You definitely must have come across a stopwatch at one point or the other in your life or even used one, right? But it is important to first understand what this is. They are simple and, in most cases, small handheld timepieces that are normally designed to check the amount of time that will elapse from the point or time that they are started to when they are stopped. Some, especially which are used in places such as stadiums, are usually big but, mostly, such are commonly known as stop clocks. - [Więcej]\nOptymalizacja i pozycjonowanie stron internetowych, reklama internetowa poprzez pozycjonowanie stron internetowych w wyszukiwarkach google, wp onet. Oferujemy korzystną reklamę w internecie dla Twojej firmy. Bezpłatna wycena, dobór słów kluczowych oraz konsultacje - wszystko gratis. - [Więcej]\nIntra-es to firma z wieloletnim doświadczeniem pomagająca mniejszym i większym firmom wykorzystać system statystyk Intrastat. Nasze usługi oznaczają oszczędność, bezpieczeństwo i wygodę. Zajrzyj na nasza stronę, lub odwiedź nasza siedzibę zlokalizowaną na terenie miasta Warszawa. - [Więcej]\nPoland-Poker jest najlepszym forum pokerowym w Polsce. Rejestracja w serwisie jest za darmo. Wiele konkursów, promocji znajduję się na forum serwisu. U nas nauczysz się grać w pokera jeszcze lepiej. Dzielimy się własnymi doświadczeniami. Doradzimy Ci jak grać byś mógł w przyszłość stać się jednym z najlepszych pokerzystów w Polsce jak i na Świecie. Jeżeli masz pytania, to chętnie udzielimy Ci na nie odpowiedzi. - [Więcej]\nsunai, kraków, outsourcing, it, lenovo, wsparcie, informatyczne, outsourcing informatyczny, sprzedaż komputerów, naprawa, serwis, archiwizowanie danych, serwe - [Więcej]\nPortal zadowolonych klientów - użytkownicy dzielą się z nami swoimi spostrzeżeniami na temat firm i oferowanych przez nie produktow i usług. W tym portalu znajdziesz tylko dobre i wartościowe firmy. Zapraszamy do przyłączenia się do naszej społeczności. - [Więcej]\nobsługa informatyczna firm Śląsk Katowice tychy informatyk budowa obsługa sieci serwerów pomoc komputerowa - [Więcej]\nStrony 81-100 z 514. Ogółem: 514


Magda Milee : listopada 2016\nIdź swoją drogą. I uwierz, ona jest najważniejsza\nW świecie szalonym, jak nieprzewidywalny scenariusz, stworzony przez równie nieprzewidywalnego reżysera pozostań sobą. W chwilach niepewności pamiętaj, że najlepszym przewodnikiem jest głos Twojej duszy. Ona wie, co naprawdę jest najważniejsze. W momentach zwątpienia, pamiętaj o tym, co dotychczas napełniało Cię poczuciem misji i sensu. Czując niepewność poproś Boga o pomoc i odwagę. Idź swoją drogą, a gdy inni powiedzą Ci jak powinnaś/powinieneś żyć, co myśleć i co czuć pamiętaj, że masz swoją prawdę. Ona powinna być dla Ciebie najważniejsza, bo jest podyktowana głosem Twojego serca. Ufaj sobie, nie ganiaj za pochlebstwami innych, tylko spójrz w lustro - to właśnie w nim zobaczysz osobę, której na Tobie naprawdę zależy. Nie przejmuj się gdy ktoś powie Ci, że coś z Tobą nie tak - ludzie krytykują z różnych powodów, niekoniecznie ma to związek z Tobą.\nAutor: Magda Milee o 13:58 Brak komentarzy :\nEtykiety: autentyczność , głos serca , misja , żyć prawdziwie , żyć w zgodzie ze sobą\nJesień to wyjątkowy czas. Ukazuje nam, że wszystko przemija. po to, by za jakiś czas odrodzić się na nowo. Zwalnia, wycisza, jakby chciała utulić nas przed zimą. Jesień niesie ze sobą również wspaniałe dary. Wymieniłam kilka z nich:\nMoc kolorów - drzewa o tej porze roku prezentują się wyjątkowo pięknie. Odcienie żółci, rudości przez płomienne czerwienie - są prawdziwą uciechą dla oczu. A do tego liście otulające chodniki i trawniki. Kto z nas ochoczo nie przebierał nogami w górkach usypanych z liści? Do dziś idąc ulicą lubię to robić.\nAutor: Magda Milee o 09:41 1 komentarz :\nEtykiety: aromaterapia , co robić jesienią , długie wieczory , herbata jesienna , jesień , olejki eteryczne , pory roku


Czy obecny prezydent FIFA pomagał łamać prawo Manchesterowi City i PSG - kruczek.pl Czy obecny prezydent FIFA pomagał łamać prawo Manchesterowi City i PSG - kruczek.pl\nCzy obecny prezydent FIFA pomagał łamać prawo Manchesterowi City i PSG\nCzy Gianni Infantino i czołowi działacze UEFA pomagali obchodzić przepisy Finansowego Fair Play? W aferę zamieszane są dwa kluby piłkarskie: PSG i Manchester City. Działania Przewodniczącego FIFA miały pomóc tym klubom uniknąć kar, w tym nawet wykluczeniu z Ligi Mistrzów.\n1. Śledztwo niemieckich dziennikarzy\n2. Kontrola klubów podejrzanych o łamanie zasad\n3. PSG - 215 mln euro rocznie!\n4. Infantino na ratunek\n5. Manchester City - kolejny klub nie szanujący FFP\n6. Oświadczenia stron\nŚledztwo niemieckich dziennikarzy\nZaskakujące informacje przekazał niemiecki dziennik "Der Spiegel". Jak wynika z ich śledztwa, "szef FIFA Gianni Infantino miał jeszcze jako działacz pomagać Manchesterowi City oraz PSG w obchodzeniu reguł Finansowego Fair Play". Der Spiegel dotarł do wiadomości e-mail wysłanej przez Gianniego Infantino do Khaldoona Al Mubaraka, prezesa Manchesteru City. Celem informacji miało być uspokojenie Mubaraka i zapewnienie, że klub przez niego prowadzony nie poniesie żadnych konsekwencji za złamanie zasad Financial Fair Play.\nWiadomość została wysłana 2 maja 2014 roku o godz. 23.50. W jej treści możemy przeczytać m. in.: "Wszystko zostaje między nami, jest to ściśle tajne. Ale możesz mi zaufać. Bądźmy pozytywni!"\nBył to czas kończący pierwszy sezon, w którym zrzeszone kluby UEFA miały zostać zobowiązane do przestrzegania Finansowego Fair Play. Aby nie zostać ukaranym, deficyt budżetowy w latach 2011-2013 nie mógł przekroczyć 45 mln euro. W latach 2014-2017 kwota została zmniejszona do 30 mln euro. Kontrolowane były także wszystkie umowy sponsorskie członków, w sposób by ich zawyżenie nie wpłynęło na obejście FPP.\nKontrola klubów podejrzanych o łamanie zasad\nUEFA wzięła się za kontrolowanie klubów, które według organizacji naruszały nowo wprowadzone zasady. Na liście znalazło się dziewięć, w tym Manchester City i Paris Saint-Germain. The Citizens są własnością szejków zamieszkujących w Zjednoczonych Emiratach\nArabskich. PSG znajduje się pod kontrolą właścicieli z Kataru. Zarówno jedni jak i drudzy zawyżali swoje umowy sponsorskie celem ominięcia zasad Financial Fair Play.\nInfantino w wystąpieniach publicznych zapowiadał surowe kary za takie zachowania. Jak się potem okazało, sam pomógł dwóm klubom obejść FPP. Sekretarz Generalny UEFA spotykał się z właścicielami Manchesteru City i PSG informując ich o postępach w śledztwie i przekazywał tajne dokumenty.\nZgodnie z informacjami przekazanymi przez "Football Leaks", Infantino miał wpływ na pracę komisji kontroli klubowych finansów (CFCB). Jest to panel UEFA odpowiedzialny za przestrzeganie Financial Fair Play i proponowanie odpowiednich kar dla tych, którzy je łamali. Infantino nie miał prawa ingerencji w działania CFCB.\nPSG - 215 mln euro rocznie!\nW lipcu 2013 roku Izba Śledcza CFCB zażądała wyjaśnień od Paris Saint-Germain. Rok wcześniej QTA (państwowy urząd zajmujący się turystyką Kataru) podpisał tzw. "porozumienie o promocji wizerunku Kataru". Zgodnie z jego brzmieniem PSG miało otrzymać 215 mln euro każdego roku. Są to pieniądze, których skala nie mieści się w jakichkolwiek granicach uczciwego rynku. Na stronie sport.pl porównano ww. sytuację finansową z działalnością głównego sponsora Bayernu Monachium. Ten drugi płacił klubowi 29 mln euro rocznie. To ogromna różnica.\nŚledztwo ujawniło, że umowa marketingowa miała służyć jedynie za fasadę, która pozwoli przelewać ogromne ilości pieniędzy na konto Paris Saint-Germain. Porozumienie miało ułatwić budowanie marki kraju przed mistrzostwami świata, mających odbyć się w Katarze w 2022 roku. Jak podaje Der Spiegel, za te pieniądze do PSG trafili m.in. Zlatan Ibrahimovic Ezequiel Lavezzi i Edinson Cavani. (kwoty za transfermarkt.de)\nCałość ww. umowy zamykała się w pięciu stronach dokumentu. PSG było zobowiązane do reklamowania Kataru i brania udziału w corocznych działaniach promocyjnych mających za cel reklamowanie przyszłego organizatora MŚ. Klub pochodzący z Francji nie musiał umieszczać loga firmy na koszulkach i wystawiać reklam na własnym stadionie. Nie był nawet zobligowany do umieszczenia linku organizacji na oficjalnej stronie internetowej.\nDziennikarze Der Spiegel podkreślili, że najlepsza agencja marketingu sportowego o charakterze międzynarodowym (Octagon) oceniła ww. zamówienie. W jej opinii "uczciwa wartość rynkowa" wynosiła 2,78 mln euro. Zdaniem Octagonu kwota, którą QTA przelewała PSG była 80 razy wyższa niż powinna. Śledczy UEFA od samego początku stwierdzili, że miało miejsce przekroczenie zasad Finansowego Fair Play.\nInfantino na ratunek\nKonflikt pomiędzy PSG, a UEFA został złagodzony za sprawą działań Infantino. Pracował on nad polubownym rozwiązaniem sporu i wiele razy odbywał spotkania z szefami i prawnikami Paris Saint-Germain. Niemieccy dziennikarze stwierdzają, że prawnicy UEFA zaproponowali francuskiemu klubowi dogodny układ. W kwietniu 2014 roku Katarczycy obniżyli "pomoc" do 100 mln euro rocznie (z 215 mln euro!). Była to nadal kwota przebijająca rzeczywistą wartość 30-krotnie. UEFA, prawdopodobnie dzięki działalności Infantino, zgodziła się na taki stan rzeczy. Warto wspomnieć, że PSG w celu wyrównania sobie straty podpisał kilka innych sponsorskich umów.\nÓwczesny szef CFCB, Brian Quinn nie zgodził się na podpisanie ww. ugody. Jego zdaniem (i pewnie większości osób badających tą sprawę) uważał jej postanowienia za zbyt łagodne. Złożył on rezygnację ze stanowiska, a jego następca, Humberto Lago nie miał żadnych problemów z zatwierdzeniem dokumentu.\nManchester City - kolejny klub nie szanujący FFP\nWydatki angielskiego klub podczas swojej działalności w latach 2009-2011 wynosiły 451 mln euro. Były to środki w większości przeznaczone na transfery zawodników do klubu. W styczniu 2014 roku UEFA przeprowadziła audyt, którego wyniki były szokujące. Okazało się, że 84% komercyjnych wpływów klubu pochodzi od sponsorów z Abu Zabi. Dodatkowo wyszło na jaw, że klub ukrył przed UEFA 35 mln euro kosztów w swoim raporcie finansowym.\nMC odrzucił raport wystawiony przez audytorów działających na zlecenie UEFA i zagroził walką z organizacją w sądach UE. W celu uniknięcia wspomnianych potyczek sądowych angielski klub postawił ultimatum. Miało dojść do "rozsądnego porozumienia", które sami określą. Tak samo jak w poprzednim przypadku (sytuacja klubu PSG), organizacja Octagon uznała, że umowy partnerskie Manchesteru City zawarte ze sponsorami są 80% większe niż powinny być. Badania opierały się na analizie cen rynkowych.\nSzef angielskiego klubu nie był skory do uznania "kompromisów". Zapowiedział, że za 30 mln euro zyska 50 najlepszych prawników na świecie. Mieli oni przygotować się na batalię prawną z UEFA "przez następnych 10 lat". Nie zgadzał się na żadne propozycje "dogadania się". Ten moment pokrył się wraz z wysłaną przez Infantino wiadomością e-mail.\nSekretarz Generalny pocieszał szefa angielskiego klubu i nakłaniał by ten pozostał dobrej myśli. Zgodnie z informacjami przekazanymi przez niemieckich dziennikarzy “Der Spiegel”, w tym czasie do negocjacji przyłączył się Michel Platini. Szef UEFA rozmawiał z Patrickiem Vieirą (pracował on dla MC) i zapewnił go, że właściciel klubu może mu ufać.\nInfantino wystosował kolejną propozycję dla Manchesteru City. Jej głównym celem było nałożenie na angielski klub symbolicznej kary 20 mln euro (co na tle całej sytuacji jest kwotą śmiesznie niską). Taki sam ubytek pieniężny musiało "zaakceptować" Paris Saitn Germain. Do teraz obydwa kluby działały bez przeszkód.\n"PSG zawsze działało w całkowitej zgodności z przepisami i regulacjami wydawanymi przez instytucje sportowe. Klub przestrzegał ściśle obowiązujących przepisów i stanowczo zaprzecza zarzutom opublikowanym przez "Mediapart". Szczegóły kontraktu z Katarskim Urzędem Turystycznym są znane UEFA i opinii publicznej od 2014 roku. Zasada tej umowy jest prosta - pozytywne wyniki odnoszone przez PSG są systematycznie powiązane z Katarem i przynoszą mu bezpośrednie korzyści. Od czasu ustanowienia Finansowego Fair Play PSG było jednym z najdokładniej kontrolowanych klubów. Oprócz własnych podmiotów, klub gościł w swojej siedzibie wielu audytorów wyznaczonych przez piłkarskie władze. W ciągu ostatnich siedmiu lat każdy z nich korzystał z wyczerpujących informacji na temat klubowych kont i kontraktów. PSG rozumie plan i zgadza się z chęcią oczyszczenia europejskiego futbolu, a jednocześnie apeluje o sprawiedliwe regulacje. Umożliwią one bardziej uczciwą grę i ułatwią zrównoważone inwestowanie w piłkę."\n“Nie mamy zamiaru komentować żadnych wyciągniętych z kontekstu materiałów, które rzekomo zostały wykradzione od osób pracujących w klubie. To jasna i zorganizowana próba złamania reputacji klubu.”\n"Mimo że odpowiedzieliśmy na pytania, większość naszych odpowiedzi zostało zignorowanych, próbując zniekształcić fakty, zdyskredytować FIFA i wprowadzić czytelników w błąd. To oczywiste. (…) Przyświecał temu jeden konkretny cel: próba podważenia nowego kierownictwa FIFA, a w szczególności prezydenta Gianniego Infantino i sekretarza generalnego, Fatmy Samoury. Nowe kierownictwo wprowadziło zmiany. Były niezbędne i jesteśmy z nich dumni"\n"Moim celem zawsze był rozwój. Teraz napotykam silną opozycję dlatego, że zdecydowanie reformuję FIFA. Wiedziałem, że tak będzie. Zostałem wybrany, by poprawić stan piłki nożnej na świecie. Teraz moja motywacja jest jeszcze mocniejsza"\nŹródło: www.spiegel.de; www.fifa.com, www.espn.co.uk\nŹródło zdjęcia: Kremlin.ru\npiłka nożna UEFA\nWójt/burmistrz/prezydent – prawa i obowiązki\nPrezydent RP – jakie są jego zadania?


Koniec Teatru Młodych? - Dziennik Wschodni\n27 marca 2006 r.\nKoniec Teatru Młodych?\nZamojskie Stowarzyszenie Społeczno-Kulturalne zostało rozwiązane. Taką decyzję podjęli jego członkowie na ostatnim walnym zgromadzeniu.\nStowarzyszenie działało od 22 lat. Pod jego patronatem funkcjonował m.in. zamojski Teatr Młodych. Jego aktorzy (głównie młodzież licealna) także zawiesili swoją działalność. – Powód tej likwidacji jest bardzo prozaiczny – tłumaczy Waldemar Zakrzewski, były szef ZSSK. – Zabrakło nam pieniędzy na działalność. Niestety, członkowie stowarzyszenia nie są w stanie go finansować. Władze miasta wspierają nas, ale w sposób niewystarczający. Ta likwidacja jest wielką stratą nie tylko dla Zamościa.\nRudnik: Bus pasażerski zderzył się z autobusem komunikacji miejskiej 0 0\nProkuratura o bezpośredniej przyczynie śmierci Pawła Adamowicza. Zabójca zostanie poddany badaniom 0 2\nAsfalt szary zamiast koloru piaskowego. To ma dać milion oszczędności w Parku Ludowym w Lublinie 3 5\nDuży problem z przebudową al. Racławickich w Lublinie. Miasto ma za mało pieniędzy 38 44\nMotor Lublin - Stal Kraśnik 5:0. Pogrom w pierwszym sparingu 45 0\n08:27 Rudnik: Bus pasażerski zderzył się z autobusem komunikacji miejskiej 0 0\nOryginalny strój studniówkowy nauczycielki z Lublina. Zdjęcia uczniów na spódnicy 1834 22


endometrium.net - galeria - obraz END#WN-7722-PIC-151\nPrzypadek 16-2002 (wydanie 23 maja) opisuje 41-letnią kobietę z uogólnionym bólem głowy i krwotocznym uszkodzeniem na neuroobrazowaniu; na biopsję mózgu, jej stan został zdiagnozowany jako zakrzepica żylna mózgu. Kilka czynników sugeruje jednak, że zakrzepica żylna mózgu mogła być wtórna do oddzielnego, leżącego u podstaw procesu.\nBiorąc pod uwagę kraj pochodzenia pacjenta (Salwador) i jej częste powroty tam, wraz z obecnością osobn...\nKomentarz Lo et al. (Wydanie z 9 maja) wykazuje zaniepokojenie wpływem decyzji Sądu Najwyższego Kalifornii w sprawie Wendlanda2 i zapewnia radę dla lekarzy w sprawie ich odpowiedzi na tę decyzję.\nSama decyzja uznała jej bardzo ograniczone zastosowanie, w tym wniosek tylko do wyznaczonych przez sąd konserwatorów. Ironią losu jest to, że gdyby żona Roberta Wendlanda nie pozwoliła się zostać prawnym konserwatorem zabytków, pozostałaby ona zast�...\nEkspozycję na rolnictwo w pierwszym roku życia określono jako narażenie na stajnie w pierwszym roku życia, spożycie mleka bezpośrednio z gospodarstwa w pierwszym roku życia lub jedno i drugie. Testowanie swoistej IgE w surowicy\nPoziom swoistych IgE przeciwko alergenom w powietrzu we wszystkich próbkach surowicy mierzono za pomocą testu immunoenzymatycznego w centralnym laboratorium (Uniwersytecki Szpital Dziecięcy Charité w Berlinie). Atopię zd...\nW komórkach jajowych wykazujących ekspresję zmutowanego NPT2a, prąd wywołany fosforanem był niższy we wszystkich badanych stężeniach fosforanów niż w oocytach eksprymujących transporter typu dzikiego (Figura 3B). W oocytach wykazujących ekspresję zmutowanego NPT2a w zakresie badanych stężeń fosforanów nie zaobserwowano plateau w indukowanym fosforanem prądzie, co sugeruje, że zmutowane transportery mają zmniejszone powinowactwo do fosforanu. P...


80 lat FKS Stal Mielec. Wspomnienia Grzegorza Lato – video | RZEsport\n80 lat FKS Stal Mielec. Wspomnienia Grzegorza Lato – video\nDokładnie 10 kwietnia 2019, FKS Stali Mielec, najbardziej utytułowany piłkarski klub Podkarpacia ma 80-lat. Mielczanie to mistrz, wicemistrz kraju, uczestnik europejskich pucharów.\nHistoria FKS Stali Mielec zaczyna się 10 kwietnia 1939 roku, kiedy to został on założony. Lata świetności klubu znad Wisłoki to lata siedemdziesiąte.\nPiłkarze FKS Stali Mielec dwukrotnie wywalczyli tytuł Mistrza Polski (1973 i 1976 rok), byli wicemistrzem kraju (1975 rok), grali w finale Pucharu Polski (1976 rok). Mielczanie rywalizowali w ćwierćfinale Pucharu UEFA (1976 rok).\nFKS Stal Mielec reprezentowali tacy znamienici zawodnicy jak Grzegorz Lato, Henryk Kasperczak, Jan Domarski, medaliści największych światowych imprez piłkarskich.\n12 czerwca 1997 na Walnym Zgromadzeniu Członków FKS PZL-Stal podjęto decyzję o ogłoszeniu upadłości klubu. Mielecki klub zaczął się odbudowywać od V ligi, by w trwającym sezonie 2018/19 walczyć o awans do Lotto Ekstraklasy.\nA oto piłkarskie wspomnienia i życzenia z okazji jubileuszu 80-lecia FKS Stali Mielec, Grzegorza Lato, jej znakomitego piłkarza, króla strzelców Mistrzostw Świata 1974 roku – tutaj.


Thornton chce być Mikołajem - FDB\nThornton chce być Mikołajem 0\nAktor Billy Bob Thornton (Informers) udzielił ostatnio wywiadu, podczas którego poinformował, że chętnie pojawiłby się w kontynuacji czarnej komedii z 2003 roku pt. Zły Mikołaj. To kolejna informacja o tym, że studio rozważa możliwość nakręcenie sequela.\nBilly Bob Thornton w filmie Eagle Eye (2008)\nPierwsze plany nakręcenia sequela pojawiły się już blisko 3 lata temu. Wtedy jednak etap pre-produkcji zakończył się po otrzymaniu scenariusza. Plotka głosi, iż producentom nie spodobał się teks, więc postanowili odłożyć go na później.\nPrzypomnijmy, że fabuła filmu Zły Mikołaj toczyła się wokół dwóch oszustów i złodziei. Rytm życia Willy’ego i Marcusa wyznaczają kolejne święta Bożego Narodzenia. Jest to czas, kiedy tłumy ludzi robi świąteczne zakupy i zostawia całą swoją gotówkę w kasach sklepów. Willy i Marcus pracują, więc w dzień jako Św. Mikołaj i jego mały pomocnik elf, a wieczorem obrabiają sklepy. Kiedy jednak podczas pewnych świąt Willy poznaje małego chłopca, który mieszka razem z babcią i kelnerkę, która uwielbia kochać się z mężczyznami w stroju Mikołaja, jego pozbawione sensu życie zacznie nabierać rozpędu.\nObraz, którego budżet wyniósł 23 mln $ zarobił w kinach na całym świecie blisko 76,5 mln $.


Dystryktzero/Szukaj wg Kategorii/Kolekcjonerstwo/Repliki oraz Maski/Różdżka Harry Potter - Death Eater / Śmierciożerca Thorn (CE)\nRóżdżka Death Eater / Śmierciożerca (Thorn) jest wierną repliką przedmiotu z filmu. Została wykonana z ogromną precyzją z twardego rodzaju żywicy (resin). Ręcznie malowana tak by uzyskać jak najwyższą jakość. Dostarczana jest w ekskluzywnym pudełku. Dodatkowo wydanie CE - Character-Edition posiada specjalny klips.\nPatryk Kamiński 18/07/2020, 08:38\nWysokiej jakości, dobrze wykonana replika. Zdecydowanie polecam.\nKinga Goźlińska 09/07/2020, 09:41\nProdukt bez zarzutu, w idealnym stanie.


Rozpoczął się pierwszy etap zajęć prowadzonych przez norweski zespól Stella Polaris z bytomską młodzieżą. Bo warsztaty teatralne to ważna częśść projektu Sztuka/Poznanie/Działanie.\nCo kryje się pod tym tytułem? Przekonamy się czytając wywiad z Danielem Leżoniem, studentem Państwowej Wyższej Szkoły Teatralnej w Krakowie, Wydziału Teatru Tańca w Bytomiu, koordynatorem i uczestnikiem warsztatów prowadzonych przez norweski zespół Stella Polaris w ramach projektu Sztuka/ Poznanie/ Działanie.\nSprawdź się na nowej bieżni\nJuż we wtorek, 24 marca o godzinie 18.00, Wojewódzki Ośrodek Kultury i Sportu „Stadion Śląski” w Chorzowie zaprasza na wiosenny test Coopera. W ramach akcji „Biegaj z nami na Stadionie Śląskim” zapraszamy na bezpłatny test wytrzymałości, czyli przebiegnięcie jak najdłuższego dystansu w czasie 12 minut. Dla każdego uczestnika przewidziano certyfikat z osiągniętym wynikiem.\nŚląski humor wg Ojgyna\nA teraz będziemy się chwalić! Bo już w najbliższą środę, czyli 25 marca w Chorzowskim Centrum Kultury nasz Ojgyn z Pnioków połozprowio ku uciesze zebranej gawiedzi. Polecam!


Strona główna > STREFA PC>Podstawki chłodzące>PODSTAWKA CHŁODZĄCA POD LAPTOP TRACER BLAST\nDedykowana dolaptopów 12-17"\nDuży wentylator 18cm\nStosunkowo cicha praca wentylatora\nWymiary: 345 x 320 x 35 mm\nPodstawka Tracer Blast\nDedykowany rozmiar laptopa 17,3"\nPrędkość obrotowa 500 RPM\nRozmiar wentylatorów 18 cm\nPoziom hałasu 16 dB\nInne cechy Regulacja wysokości\nWaga (z opakowaniem) 1000 g\nPodstawka chłodząca od Tracer\nPodstawka Tracer Blast to urządzenie stworzone z myślą o użytkownikach komputerów przenośnych. Tracer Blast posiada bardzo duży, podświetlony na niebisko wentylator o średnicy 18 cm, który znakomicie spełnia swoje zadanie chłodząc nawet najbardziej wymagające komputery przenośne. Podstawka Tracer Blast jest stosunkowo cicha jak na sprzęt w tej klasie cenowej. Ponadto Tracer Blast wyposażono w osobny przycisk do włączania i wyłączania. Pasuje do każdego rozmiaru notebooka i ultrabooka od 12" do 17". Urządzenie zasilane jest przez odpinany kabel USB - nie wymaga dodatkowego zasilacza zewnętrznego. Lekka i wytrzymała konstrukcja z tworzywa sztucznego z metalową kratką jest bardzo odporna na upadki i łatwa w transporcie wraz z laptopem. Dodatkowe, składane nóżki do ustawiania laptopa na wyższym poziomie zapewniają lepszą postawę ciała w czasie dłuższej pracy.


GE Money we franczyzie? - Franchising.pl - franczyza, pomysł na własny biznes\nGE Money we franczyzie?\nGE Money zapowiada rozwój sieci franczyzowej. Jeszcze w tym roku planuje otworzyć 20 placówek.\nMałe punkty franczyzowe niezależnych agentów będą bezpośrednio współpracować z bankiem. Agenci będą sprzedawać kredyty gotówkowe, hipoteczne oraz karty kredytowe.\nOprócz otwierania placówek franczyzowych GE Money nadal będzie podejmował współpracę z osobami, które zdecydują się zostać konsultantami banku. Wystarczy samochód, komputer, telefon oraz rejestracja jednoosobowej firmy i można zostać konsultantem GE Money. Zakładając, że przedsiębiorca posiada już własny samochód - inwestycja nie powinna przekraczać kilku tysięcy złotych. Koszty są niskie, ponieważ konsultant nie musi otwierać tradycyjnego biura. Współpraca z bankiem polega na byciu tzw. mobilnym konsultantem, który spotyka się z klientami w ich domu, w dogodnym czasie. To wygodne rozwiązanie dla klienta, który nie musi tracić czasu na dotarcie do oddziału banku. Jakie wsparcie otrzymuje od banku konsultant? Przede wszystkim rozbudowany system szkoleń z zakresu: technik sprzedaży, produktów, informatyki. Dodatkowo konsultanci objęci są programami motywacyjnymi. Zarobki konsultanta zależą od efektywności jego pracy - mogą dochodzić nawet do kilkunastu tysięcy złotych miesięcznie. (asmoli)


Pharmaceris zestaw E Emotopic, emulsja do kąpieli, 400 ml + 200 ml | drmax.pl\nPharmaceris zestaw E Emotopic, emulsja do kąpieli, 400 ml + 200 ml\nZestaw Pharmaceris E Emotopic zawiera:\n1 ,Emulsja do kąpieli, 400 ml\n2. Emulsja do kąpieli, 200 ml.\n400 + 200 ml neto\nEmulsja zalecana jest do codziennej kąpieli w celu zapobiegania objawom atopowego zapalenia skóry (AZS) takim jak: suchość skóry, podrażnienia, zaczerwienienia oraz innym objawom towarzyszącym reakcjom alergicznym. Emulsja polecana jest również dla skóry delikatnej i wrażliwej, z tendencją do nadmiernej suchości.Bez ograniczeń wiekowych.\nDzieci i dorośli: do wanny wypełnionej wodą, wlać 4 nakrętki emulsji. Pozostałe instrukcje jak powyżej.\nEmulsja wspomaga utrzymanie prawidłowej kondycji i funkcjonowania naskórka od 1. dnia życia. Preparat przeznaczony do przygotowywania codziennych kąpieli emoliencyjnych. W połączeniu z wodą tworzy delikatną, nawilżającą emulsję myjącą. Skutecznie oczyszcza ciało z zanieczyszczeń. Bogata formuła emulsji, oparta na unikalnym połączeniu naturalnych olejów:konopnego, canola i sojowego, przywraca naturalną barierę ochronną skóry, niwelując suchość i podrażnienia oraz zmniejszając jejpodatność na szkodliwe działanie czynników zewnętrznych. Emulsja uzupełnia niedobory lipidów, zapewniając naturalną ochronę przed podrażnieniami. Zmniejsza utratę wody z naskórka (TEWL), długotrwale nawilża i natłuszcza skórę, wzmacniając jej funkcje barierowe.


Samochody w działalności gospodarczej | Brodnica - nasze miasto\nTrudno wyobrazić sobie prowadzenie działalności gospodarczej bez samochodu. Wielu przedsiębiorców wykorzystuje do realizacji celów działalności prywatne auto, jednak coraz więcej osób skłania się w kierunku alternatywnej opcji, czyli zakup samochodu firmowego.\nSalony samochodowe posiadają atrakcyjne ofert dla takich klientów a sama decyzja kupna samochodu dla firmy niesie ze sobą wiele korzyści związanych ze sposobem rozliczania związanych z tym wydatków.\nW świetle obecnych przepisów środkiem trwałym jest składniki majątku, którego przewidywany czas użytkowania jest dłuższy niż rok oraz spełnia następujące kryteria:\njest własnością bądź współwłasność podatnika;\nzostały kupiony bądź wytworzony we własnym zakresie;\njest kompletne oraz nadaję się do użytku;\nzostanie wykorzystany w ramach potrzeb związanych z prowadzoną działalnością gospodarczą bądź przekazany do używania w ramach umowy najmu, dzierżawy lub leasingu.\nSamochód spełniający wszystkie warunki środków trwałych będących częścią majątku, powinno się wpisać do ewidencji środków trwałych nie później niż po miesiącu przekazania go do użytkowania oraz poddać go amortyzacji.\nZobacz: Auto firmowe Skoda-flota.pl\nSamochody firmowe a 50% podatku VAT\nWedług obecnie obowiązującego polskiego prawa każda firma ma możliwość zakupić pojazd. Dodatkowo przedsiębiorstwa, które rozliczają się z podatku VAT, posiadają prawo do odliczenia od 50 do 100% kwoty podatku od kosztów uzyskania przychodu. Możliwość odliczenia 50% podatku VAT od zakupu pojazdu posiadają firmy, które wykorzystują auto zarówno do celów służbowych, jak i prywatnych. Pozostałe 50% VAT firma może wpisać w koszty uzyskania przychodu. Dodatkowo od 1 lipca 2015 roku przedsiębiorca posiadający auto firmowe, które wykorzystuje również w celach prywatnych ma możliwość odliczenia 50% podatku VAT od kupowanego paliwa napędowego.\nSamochody firmowe a 100% podatku VAT\nSchody rozpoczynają się dla tych przedsiębiorców, którzy chcieli by odprowadzić 100% podatku VAT od zakupionego auta. Osoby te muszą spełnić kilka dodatkowych warunków. Firma zaopatrująca się w auto, które nie może przekraczać masy 3,5 tony (w tym samochodu osobowego), ma możliwość odliczyć podatek VAT pod warunkiem, że pojazd będzie wykorzystywany wyłącznie do czynności opodatkowanych a kwota zakupionego pojazdu nie przekroczy 20 tys. euro. Samochód został kupiony tylko i wyłącznie w celach prowadzenia działalności, a kupujący za pomocą formularza VAT-26 zgłosił nabycie auta do naczelnika urzędu skarbowego w ciągu 7 dni od daty transakcji. Dodatkowo przedsiębiorąca został zobligowany do stworzenia w formie pisemnej regulaminu wykorzystywania pojazdu firmowego, w którym powinien wykazać wszystkie czynności, do których auto firmowe jest wykorzystywane. Przedsiębiorca w celu odprowadzenia 100% podatku VAT powinien prowadzi ewidencję przebiegu pojazdu tzw. kilometrówkę dla celów podatku VAT, która zawiera informację dotyczące stan licznika samochodu na dzień rozpoczęcia jego użytkowania do celów służbowych. Urząd skarbowy dokładnie sprawdza, w jakich celach użytkowany jest samochód zakupiony na firmę. W przypadku dopatrzenia się jakichkolwiek wątpliwości urząd ma prawo cofnięcia ulgi 100% w podatku VAT.


Kancelaria Pietrzak Sidor & Wspólnicy - » Czy w Polsce były tajne więzienia CIA?\nAdwokat Mikołaj Pietrzak uczestniczył w debacie na temat tajnych więzień CIA w Polsce na antenie radia RDC. Obecnie przed Europejskim Trybunałem Praw Człowieka w Strasburgu toczy się postępowanie mające wyjaśnić, czy w Starych Kiejkutach było tajne więzienie CIA.\n„Tajne więzienia CIA w Polsce istniały. Odbywały się tam rzeczy szokujące, w najlepszym razie niezgodne z prawem. Wszystko wskazuje na to, że działy się za wiedzą i przyzwoleniem demokratycznie wybranych polskich władz. A jeśli tak, to działy się w pewnym sensie w imieniu każdego z nas”. Takie stanowisko przedstawił adwokat Mikołaj Pietrzak na rozprawie przed Europejskim Trybunałem Praw Człowieka.\nSprawa dotyczy skarg złożonych do Trybunału przez dwóch mężczyzn: Pakistańczyka Abu Zubajda i Saudyjczyka Abd al–Rahim al–Nashiri. Mężczyźni utrzymują, że przebywali i byli torturowani w tajnym ośrodku szkoleniowym służb specjalnych w Polsce znajdującym się w Starych Kiejkutach na Mazurach. Co się działo w tej miejscowości?\n– Problem polega na tym, że ja jestem w pułapce. Jestem zakładnikiem nie tylko tajemnicy śledztwa, ale tajemnicy stanowiącej tajemnicę państwową, tajemnicę ściśle tajną – mówił Mikołaj Pietrzak. – Odpowiadając na pytanie będę musiał zastrzegać, że z publicznie dostępnych źródeł wynika, że w tym ośrodku szkoleniowym była willa, odosobniona, przygotowana przez Polaków, strzeżona przez Polaków, udostępniona Amerykanom po to, by tam nielegalnie sprowadzili do Polski więźniów porwanych w sposób niezgodny z prawem międzynarodowym – dodaje.\nZasłaniając się tajemnicą państwową Polska jednak nie chce ujawnić szczegółów działania ośrodka w Starych Kiejkutach. – Doszło do naruszeń praw człowieka, władza ma obowiązek to zdarzenie wyjaśnić – apelował adwokat Mikołaj Pietrzak.\n[Magdalena Telenga– Świeca, Co działo się w Starych Kiejkutach? “Polska zasłania się tajemnicą państwową”, www.rdc.pl, 18.01.2014]


Zawody - Transport mebli\nHome » Motoryzacja » Zawody\nPosiadając zamiłowanie oraz zdolności do komputerów, zawód programisty jest bardzo dobrym wyborem. Znajomość tajników informatycznych jest bardzo pożądana w obecnych czasach. Wiele firm i całych branż nie istniałoby obecnie, gdyby nie skomputeryzowanie wszelkich procesów produkcyjnych. Obsługa klienta nawet w stacjonarnych sklepach, odbywa się przy pomocy komputerów. Dlatego też zawód programisty jest bardzo dobrym kierunkiem dla młodych osób. Jednak wymaga on ogromnej wiedzy specjalistycznej i sporego doświadczenia, które warto zbierać już od najmłodszych lat. Nawet programowanie niewinnych gier lub aplikacji, może w przyszłości okazać się wielkim atutem, na który potencjalni pracodawcy lub klienci spojrzą przychylnym okiem. Dbałość o szczegóły, duża dokładność i przede wszystkim bardzo duża cierpliwość to główne cechy wymagane w zawodzie programisty. Wielu osobom programiści kojarzą się z osobami samotnymi lub wyobcowanymi z towarzystwa, a wynika to zapewne z ilości godzin spędzanych przed ekranem komputera. Jednak prawda jest taka, że są to bardzo często osoby towarzyskie, lecz mocno skupione na swojej pracy i obowiązkach. Sytuacja finansowa programistów jest bardzo dobra i jeśli sprawdzają się w swoich dziedzinach i tym co robią, mogą liczyć na całkiem wysokie zarobki. Aby zostać programistą najważniejsze jest zdobywanie doświadczenia. Samo skończenie edukacji i zdobycie dyplomu nie jest gwarancją zdobycia pracy. Najważniejsze są umiejętności, które sprawdzane są w pierwszej kolejności i często osoby bez dyplomu mają je znacznie lepsze od osób teoretycznie wykształconych.\nWiele osób w społeczeństwie posiada własne samochody, których nie potrafią samodzielnie naprawić. Mechanik samochodowy jest więc zawodem bardzo potrzebnym. Z samochodów prawdopodobnie nie zrezygnujemy, dlatego takie osoby będą zawsze potrzebne. Doświadczenie zdobywać można już od najmłodszych lat, pomagając tacie lub dziadkowi przy ich samochodach. Dzięki temu nauczymy się wielu praktycznych znajomości. Jest wiele szkół, które zapewniają bardzo dobre wykształcenie zarówno teoretyczne jak i praktyczne, dzięki czemu mechanik samochodowy kończąc szkołę posiada wiedzę oraz umiejętności potrzebne do pracy. Należy jednak pamiętać, że mechanik samochodowy ma bardzo ciężką pracę i najczęściej wychodzi z niej brudny. Jednak jeśli jest to pasja i zainteresowanie, w które chcemy inwestować swój czas i zaangażowanie, zwróci się to w wynagrodzeniu jakie za pracę mechanik otrzymuje.


Relacja z rajdu Odjazdowy Bibliotekarz - Kamieński Katalog Informacyjny\nW sobotę, 1 lipca bibliotekarze z kamieńskiej Biblioteki , po raz trzeci zaprosili wszystkich miłośników książki i turystyki rowerowej na rajd Odjazdowy Bibliotekarz. Chociaż pogoda nie do końca dopisała , grupka śmiałków wyruszyła rowerową kolumną w drogę. Oficjalnym kolorem akcji jest pomarańczowy, dlatego też uczestnicy dodali do swoich strojów pomarańczowe akcenty, a rowery przystroili pomarańczowymi pomponami i chorągiewkami wykonanymi przez same bibliotekarki.\nW tym roku celem wycieczki było Rozwarowo, gdzie mieści się firma państwa Smolczyńskich Dach-Reed, zajmująca się produkcją dachów z trzciny.\nNa miejscu mogliśmy obejrzeć maszyny służące do kolejnych etapów uprawy i zbioru trzciny, magazyny z zebranymi wiązkami tej rośliny. Oprowadzający nas pracownik firmy bardzo ciekawie opowiadał o produkcji tych pięknych, ekologicznych pokryć dachowych.\nOdwiedziliśmy także świetlicę w Rozwarowie, gdzie obejrzeliśmy wystawę prac pana Stanisława Motyki.\nRajd zakończył piknik zorganizowany przy Bibliotece. Strudzeni rowerzyści odpoczęli, częstując się smakołykami z grilla , wyśmienitymi ciastami oraz innymi specjałami przygotowanymi przez bibliotekarki.\nBardzo serdecznie dziękujemy państwu Smolczyńskim za możliwość zwiedzenia ich firmy.\nTagi: Biblioteka Kamień Pomorski, Odjazdowy Bibliotekarz, rajd


Śmiertelne potrącenie na przejściu dla pieszych - Aktualności - KMP Łomża\nŁomżyńscy policjanci wyjaśniają przyczyny i okoliczności wypadku, do jakiego doszło wczoraj w Łomży na ulicy Al. Legionów. W wyniku potrącenia zginęła osoba piesza.\nWczoraj około godziny 14.30 dyżurny łomżyńskiej Policji otrzymał zgłoszenie o wypadku drogowym, do którego doszło w Łomży na ulicy Al. Legionów. Na miejsce natychmiast pojechali policjanci. Tam mundurowi wstępnie ustalili, że 21-letni kierowca opla, jadąc w kierunku ulicy Polowej, na wysokości skrzyżowania z ulicą Dworną przejechał przez oznakowane przejście dla pieszych nie udzielając pierwszeństwa 62-letniemu pieszemu. Mężczyzna z obrażeniami został przewieziony do szpitala. Niestety pomimo udzielonej pomocy medycznej zmarł. Teraz łomżyńscy policjanci szczegółowo wyjaśniają okoliczności i przyczyny tego zdarzenia.\nMundurowi apelują do wszystkich uczestników ruchu drogowego o szczególną ostrożność w pobliżu przejść dla pieszych.


Kuchnia utrzymana w klimacie retro kojarzy się z rodzinną atmosferą zapraszającą do wspólnego gotowania i spędzania czasu. Aranżowanie kuchni retro może być bardzo satysfakcjonującym zajęciem. Szafki w kuchni w stylu tradycyjnym to podstawa.\nkuchnia w stylu retro kuchnia w stylu retro ikea\nStylowe Kuchnie Aranżacje Kuchni W Stylu Retro Kuchn Na\nKuchnia W Stylu Retro Kuchnie Marzeń Studio Projektowe\nKuchnia W Stylu Retro Na Wnętrza Zszywkapl\nWśród architektów królują ostatnio nowoczesne projekty kuchni.\nKuchnia w stylu retro. Dla wielu osób kuchnia jest sercem domu. Najważniejsze meble w kuchni w stylu retro. Zamiłowanie do staroci z powodzeniem można połączyć z nowoczesnymi akcentami a takie rozwiązanie szczególnie sprawdzi się w kuchennych wnętrzach. W zależności od precyzyjnego wyboru stylu powinny mieć rzeźbione dębowe albo pomalowane białą olejną farbą gładkie fronty.\nJednak kuchnia w stylu retro też ma swój urok. Jeśli jesteś miłośnikiem stylu retro zainspiruj się pomysłami doroty szelągowskiej w artykule łazienka w stylu retro. Kosze na śmieci retro. Elementy retro można połączyć z nowoczesnością tworząc naprawdę fajną mieszankę.\nZnalezienie oryginalnego działającego sprzętu agd z przed kilkudziesięciu lat może być zdaniem niemożliwym do realizacji. Urządzając taką kuchnię możemy być pewni że zawsze będzie wyglądać dobrze a my będziemy się w niej świetnie czuć. Najogólniej mówiąc kuchnia retro to prostota inspiracje czerpane z natury oraz sielankowy klimat. Dozowniki do mydła retro.\nLista produktów kategorii kuchnia. Styl retro cieszy się nieprzerwanie ogromną popularnością. Zobaczmy przykladowe projekty kuchni w stylu rustykalnym zainspirowane wystrojem wiejskiego domu. Sprzęt agd w stylu vintage.\nKuchnia w stylu retro. To właśnie tutaj pieczołowicie i z sercem przygotowujemy posiłki dla naszej rodziny pijemy poranną kawę w trakcie czytania porannej gazety. Nie można także zapominać o sprzętach kuchennych które stylem powinny nawiązywać do epoki retro. Styl retro to prawdziwa gratka dla miłośników przeszłości którzy z nostalgią myślą o dawnych czasach i przedmiotach.\nKuchnia Retro Jak Urządzić Kuchnię W Stylu Retro\nKuchnia W Stylu Retro Meble Akcesoria I Ozdoby Blog\n5 Kuchni W Stylu Retro Jak Powinna Wyglądać Kuchnia Retro\nKuchnia W Stylu Retro Dobieramy Sprzęt Agd Urzadzamypl\nKuchnie W Stylu Retro Angielskie Meblex Meble Tomasz Sacha\nKuchnia W Stylu Retro Vivre\nJak Urządzić Kuchnię W Stylu Retro Knaufmag\nKuchnia W Stylu Retro Meble Na Wymiar\nJak Urządzić Kuchnię Kuchnia W Stylu Retro Wnetrzatorpl\nPomysł Na Wnętrze Biała Kuchnia Retro Dompl\nKuchnia W Stylu Retro Wybierz Stylowy Piekarnik Porady W\nKuchnia W Stylu Retro Styl W Kategorii Kuchnia\nUrządź Kuchnię W Stylu Retro Max Kuchnie\nBiała Kuchnia W Stylu Retro Kuchnie I łazienki\nRóżowa Kuchnia W Stylu Retro Kidkraft\nKuchnia W Stylu Retro 5 Ważnych Elementów Których Nie\n5 Pomysłów Na Kuchnię W Stylu Retro Aranżujemy\nOkno W Kuchni Galeria X8d1 5 Kuchni W Stylu Retro Kb Pl\nNowoczesna Kuchnia W Stylu Retro Jak To Zrobić E Mieszkanie\nKuchnia W Stylu Retro Czy Modern A Może Eklektyzm Modny\nKuchnia Retro W Stylu Angielskim Propozycja Dla Tych\nKuchnia W Stylu Retro Szczecin Darex\nKuchnia W Stylu Retro Jak Ją Wyposażyć Testujemy Małe Agd\nUrządzamy Kuchnia W Stylu Retro Niepowtarzalny Klimat\nKuchnia Retro W Stylu Lat 50 I 60 Blog O Wnętrzach\nGaleria Kuchnie W Stylu Retro Ponad 60 Inspiracji 4363\nAranżacja Kuchni W Stylu Retro Jakie Meble Wyposażenie\nKuchnia W Stylu Retro Na Podłodze Płytki Vives Z Kolekcji\nAranżacja Kuchni Nowoczesna Czy Retro Pomysły Dzień\nKuchnia W Stylu Retro Kuchnia Hamptons Kitchen Smeg\nZdjęcia Z Porady Jak Urządzić Kuchnię W Stylu Retro Tipypl\nPrzepis Na Kuchnię W Stylu Retro Max Kuchnie\nKuchnia W Stylu Retro Inspirujące Aranżacje Westwing\nKuchnia W Stylu Retro Na Retro Zszywkapl\nBiała Narożna Kuchnia Retro W Stylu Angielskim\nKuchnia W Stylu Retro Mporadypl\nKuchnia W Stylu Retro Majster Zrób To Sam\nTeka Country Style Kuchnia W Stylu Retro Czasnawnętrze\nBiała Kuchnia W Stylu Retro Gustowny Projekt Kuchni\nKuchnia W Stylu Retro Rad Pol Meble Włoskie Meble\nUrządzamy Kuchnia W Stylu Retro Piękne Stylizowane Meble\nKuchnia W Stylu Retro Taki Wystrój Nigdy Nie Wyjdzie Z Mody\nKuchnia W Stylu Retro Inspiracje I Porady Jak Urządzić\nUrządzamy Kuchnia Retro 10 Ciekawych Propozycji Meble\n12 Tanich Pomysłów Na Małą Kuchnię W Stylu Retro Wnetrza\nRetro Agd Ronatskleppl\nMeble Do Kuchni Kuchnia W Stylu Wiejskim Modne Retro\nZdjęcie 3 Retro Kuchnia\nAranżacja Kuchni W Stylu Retro Pd\nKuchnia W Stylu Retro Internetowy Sklep Meblowy Gama\nModna Kuchnia Agd W Stylu Retro\nAranżacje Retro Nostalgiczny Powrót Do Przeszłości Style\nPłyta Gazowa W Stylu Retro Poradnik Kernau\nKuchnia W Starym Stylu Internetowy Sklep Meblowy Gama\nKuchnia Z Lodówką Retro\nTradycyjna Kuchnia Polska Garwolin Godziny Otwarcia\nAnielska Kuchnia Pl\nPłytki Ozdobne Kuchnia\nSajgon Kuchnia Wietnamska Płock\nKuchnia Amica 56gce3 33zptaa Vrx Opinie\nKuchnia Gazowa Ranking\nKuchnia Polska Ciechanów