 เพื่อปรับสมดุลหรือไม่ปรับสมดุล
การปรับสมดุลเป็นเพียงวิธีการทำให้แน่ใจว่าระดับความเสี่ยง/ผลตอบแทนของคุณอยู่ในตำแหน่งที่คุณต้องการ สมมติว่าคุณตัดสินใจแล้วว่าส่วนผสมที่เหมาะสมที่สุดของคุณคือหุ้น 50% และพันธบัตร 50% (หรือหุ้นสหรัฐฯ 50%, หุ้นต่างประเทศ 50% หรือหุ้นขนาดใหญ่ 30/30/30 ของสหรัฐฯ/หุ้นขนาดเล็ก/หุ้นขนาดกลางของสหรัฐฯ... ). ดังนั้นคุณจึงซื้ออันละ 100 ดอลลาร์ แต่เมื่อเวลาผ่านไป ราคาจะผันผวนแน่นอน ในช่วงสิ้นปี อัตราต่อรองที่อัตราส่วนของมูลค่าการลงทุนของคุณเท่ากับอัตราส่วนเริ่มต้นจะเป็นศูนย์ คุณจึงปรับสมดุลเพื่อให้ได้ส่วนผสมเป้าหมายอีกครั้ง ปรับสมดุลบ่อยเกินไปและสุดท้ายคุณต้องเสียค่าธรรมเนียมการทำธุรกรรมเป็นจำนวนมาก ปรับสมดุลไม่บ่อยพอและคุณลงเอยด้วยความเสี่ยงที่เกินขนาด คนที่บอกคุณว่าคุณควรปรับสมดุลใหม่เพื่อสร้างรายได้ หรือใช้ "การถัวเฉลี่ยต้นทุนดอลลาร์" หรือคิดว่ามีข้อดีของการปรับสมดุลนอกเหนือจากการบริหารความเสี่ยงกำลังตั้งสมมติฐานเกี่ยวกับตลาด (หมายถึงการถดถอยหรือบางอย่าง) ที่โดยทั่วไปคุณควรหลีกเลี่ยง .