 ฉันควรลงทุนในกองทุนดัชนี S&P 500 ต่อไปหรือไม่
ฉันจะระมัดระวังอย่างมากเกี่ยวกับการลงทุนเพิ่มเติมใน S&P500 ในขั้นตอนนี้ คุณค่อนข้างถูกต้องในการสังเกตแผนภูมิเกี่ยวกับการล่มในปี 2544 และ 2551 และด้านล่างคือแผนภูมิของ S&P500 ในช่วง 20 ปีที่ผ่านมาพร้อมตัวบ่งชี้บางอย่าง เส้นสีเขียวบนกราฟราคาคือเส้นค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่ (MA) 100 สัปดาห์ และเส้นสีชมพูด้านล่างกราฟราคาคือเส้นค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่ของตัวบ่งชี้อัตราการเปลี่ยนแปลง (ROC) โดยทั่วไป ตลาดจะเคลื่อนไหวขึ้นหากราคาอยู่เหนือ MA 100 สัปดาห์ และ ROC อยู่เหนือ 0% และในทางกลับกัน ตลาดจะเคลื่อนไหวลงหากราคาต่ำกว่า MA 100 สัปดาห์ และ ROK ต่ำกว่า 0% ทั้งสองครั้งในปี 2544 และในปี 2551 เมื่อราคาทะลุต่ำกว่า 100 สัปดาห์ MA และจากนั้น ROC ตัดต่ำกว่าเส้นศูนย์ เราทุกคนรู้ดีว่าเกิดอะไรขึ้นต่อไป ในปี 2544 ราคายังคงลดลงและ ROC ไม่ข้ามกลับเหนือศูนย์เป็นเวลาประมาณ 2.5 ปี ในปี 2551 ก็เกิดขึ้นเช่นเดียวกัน และ ROC ไม่ข้ามกลับเหนือศูนย์เป็นเวลากว่า 20 เดือน ขณะนี้เรากำลังมาถึงช่วงสิ้นปี 2015 ราคาได้หักลงต่ำกว่า MA 100 สัปดาห์อีกครั้ง และ ROC อยู่เหนือเส้นศูนย์โดยมุ่งหน้าลงไปอย่างรวดเร็ว หากคุณมีกรอบเวลา 5 ถึง 8 ปี และราคายังคงลดลงต่อไปอีกมากหลังจากที่ ROC ตัดต่ำกว่าเส้นศูนย์ กองทุนปัจจุบันของคุณและกองทุนใหม่ใดๆ ที่คุณลงทุนใน ETF นี้อาจขาดทุนอย่างหนักสำหรับกองทุนถัดไป สองปีแล้วใช้เวลาอีกปีถึงสองปีหรือมากกว่านั้นเพื่อฟื้นตัวสู่ระดับปัจจุบัน ซึ่งหมายความว่าเงินทุนของคุณอาจไม่ได้รับผลตอบแทนเลยใน 5 หรือ 6 ปี ตัวเลือกที่ดีกว่าคือการออกจากตลาดเมื่อ ROC ข้ามต่ำกว่าศูนย์ จากนั้นมองหาการกลับเข้ามาใหม่เมื่อการฟื้นตัวเริ่มต้นขึ้น เมื่อ ROC ข้ามกลับมาเหนือเส้นศูนย์ คุณอาจออกจากตลาดไปปีหรือสองปี แต่เมื่อคุณกลับเข้ามาใหม่ คุณสามารถคาดหวังผลกำไรที่แข็งแกร่งในอีก 3 ถึง 5 ปีข้างหน้า หากคุณออกไปและสิ่งต่าง ๆ กลับตัวอย่างรวดเร็ว คุณก็สามารถกลับเข้ามาได้อย่างง่ายดาย ในช่วงกลางปี 2010 และกลางปี 2011 ราคาทะลุต่ำกว่า MA 100 สัปดาห์ แต่ ROC ยังคงอยู่เหนือศูนย์และราคายังคงขยับขึ้นหลังจากการปรับฐานระยะสั้น ในช่วงกลางปี 2012 ROC เข้าใกล้เส้น Zero มาก แต่ไม่ได้ข้ามไปด้านล่าง และราคายังคงเพิ่มขึ้นอีกครั้งหลังจากการปรับฐานเล็กน้อย คุณควรวางแผนสำหรับสิ่งที่เลวร้ายที่สุดและเตรียมพร้อมหากมันเกิดขึ้น หากคุณไม่วางแผน คุณก็แค่หวังและหวังว่าคือสิ่งที่จะทำให้คุณตื่นขึ้นในตอนกลางคืน ซึ่งสิ่งต่างๆ กำลังจะเกิดขึ้นกับคุณ