 ประกันจะคุ้มไหมถ้าคุณสามารถเปลี่ยนสินค้าได้? ถ้าไม่ใช่ เมื่อไหร่ล่ะ?
ประเด็นสำคัญในการตอบคำถามคือการพิจารณาการไม่ชอบความเสี่ยง สมมติว่าฉันแนะนำเกมให้คุณ: โยนเหรียญและถ้าคุณชนะ คุณจะได้รับ $5 หากคุณแพ้จะไม่มีอะไรเกิดขึ้น คุณจะเล่นเกมไหม แน่นอนคุณจะ - คุณไม่มีอะไรจะเสีย! จะเกิดอะไรขึ้นถ้าฉันแนะนำสิ่งนี้: หากคุณชนะ คุณจะได้รับ $10,000,005 และหากคุณแพ้ คุณต้องจ่าย $10,000,000 (ฉันรับรถยนต์ บ้าน คู่สมรส และไตเป็นค่าตอบแทนด้วย) แม้ว่ามูลค่าที่คาดไว้ของเกมที่สองจะเท่ากับเกมแรก หากคุณแพ้เกมที่สอง คุณจะมีโอกาสใช้ชีวิตที่เหลืออยู่อย่างแร้นแค้นไม่มากก็น้อย หรือไม่มีแม้แต่เวลาที่เหลือในชีวิต ดังนั้นคุณจะไม่ต้องการเล่นเกมที่สอง บางทีคุณอาจทำ - แต่อาจเป็นได้ก็ต่อเมื่อคุณรวยมาก ๆ และสามารถจ่ายขาดทุนได้ง่าย (แม้ว่าคุณจะมี $11,000,000 คุณจะไม่มีความสุขกับการเพิ่มเงินเป็น $21,000,005 เนื่องจากคุณไม่มีความสุขกับการตกลงไปที่ เพียง $1,000,000 คุณจึงยังไม่อยากเล่น) บางแบบจำลองนี้โดยใช้ลอการิทึม: หากเงินทุนของคุณเพิ่มขึ้นจาก $500 เป็น $1,000 หรือจาก $1,000 เป็น $2,000 ในทั้งสองกรณี เงินทุนของคุณจะเพิ่มขึ้นเป็นสองเท่า ดังนั้นจึงถือว่าเป็น "กำไรส่วนตัว" ที่เหมือนกันอย่างมีประสิทธิภาพ และอีกอย่าง ลอการิทึมของทุนของคุณจะเพิ่มขึ้นในจำนวนที่เท่ากันในทั้งสองกรณี สิ่งนี้สะท้อนให้เห็นว่าคนรวยจะไม่มีความสุขกับการหาธนบัตร 10 ดอลลาร์เท่ากับคนจนที่จะหาธนบัตร ผลของการประกันภัยคือคุณแทนที่เหตุการณ์ที่ไม่แน่นอนซึ่งเกิดความเสียหายอย่างมากด้วยเหตุการณ์บางอย่างที่มีความเสียหายเพียงเล็กน้อย แน่นอน บริษัทประกันภัยก็เล่นเกมเดียวกัน โดยสลับบทบาทกัน แล้วทำไมพวกเขาถึงเล่น? ประเด็นหนึ่งคือพวกเขาเล่นเกมบ่อยมากซึ่งมีแนวโน้มที่จะเสี่ยงต่อความเสี่ยง - เว้นแต่ว่าคุณจะทำอะไรโง่ ๆ และทำให้ชาวซานฟรานซิสโกทุกคน (และไม่มีใครอื่น) รอดพ้นจากแผ่นดินไหว แต่พวกเขาก็มีทุนมากพอที่พวกเขาจะยอมเสียเกมนี้ไป ในสถานการณ์ที่ยุติธรรม เช่น เมื่อค่าประกันมีราคาพอๆ กับค่าความเสียหายคูณกับความน่าจะเป็นที่จะเกิดความเสียหาย มีเหตุผลที่คุณจะซื้อประกันอย่างกระตือรือร้นเพราะไม่ชอบความเสี่ยง ดังนั้นประกันจะสามารถเรียกเก็บเงินได้มากกว่าราคายุติธรรมทางสถิติและหลายคนก็ยังซื้อ (อย่างตะกละตะกราม) และนั่นคือวิธีการหาเลี้ยงชีพของพวกเขา การตัดสินใจว่ายินดีรับเป็นค่าประกันมากน้อยเพียงใดก็ขึ้นอยู่กับว่าคุณสามารถรับได้กับการสูญเสียสิ่งของที่เอาประกันภัยไว้อย่างง่ายดายหรือไม่ ด้วยความเสียใจ แทบทั้งหมด หรือไม่ทั้งหมด