 ตัวเลือกมาเยือน: ไข้ทอง
แผนของคุณตอบคำถามของคุณเองในวิธีที่ดีที่สุดแล้ว: หากคุณต้องการทำกำไรให้ได้มากที่สุดเท่าที่จะเป็นไปได้จากการเคลื่อนไหวลงอย่างมากของหุ้น (ในกรณีนี้คือหุ้นที่ติดตามทองคำ) โดยมีการจำกัดที่กำหนดไว้ ความเสี่ยงหากมีการขยับขึ้น กลยุทธ์ที่ดีที่สุดคือการซื้อตัวเลือกการขาย มี Exchange Traded Funds (ETFs) สองสามตัวที่ติดตามราคาทองคำ คิดว่าพวกเขาเป็นหุ้นที่มีพฤติกรรมเหมือนทองคำเป็นหลัก สองตัวอย่างที่ดีที่มีตัวเลือก ได้แก่ GLD และ IAU (เมื่อคุณพูดถึงทองคำ คุณจะได้ยินมากเกี่ยวกับฟิวเจอร์ส ลืมมันไปซะ ตอนนี้พวกเขาทำสิ่งที่จำเป็นเช่นเดียวกันสำหรับวัตถุประสงค์ของคุณ แต่นำเสนอความซับซ้อนมากกว่าที่คุณต้องการ) วิธีทำกำไรจากการเคลื่อนไหวขาลงโดยไม่ต้อง การป้องกันขาขึ้นคือการชอร์ตหุ้น การชอร์ตหุ้นนั้นตรงกันข้ามกับการซื้อ คุณทำเงินตามจำนวนที่หุ้นลงไป หรือขาดทุนตามจำนวนที่หุ้นขึ้น แต่เนื่องจากหุ้นสามารถเพิ่มขึ้นได้ไม่จำกัด การขาดทุนที่เป็นไปได้ของคุณจึงไม่จำกัด หากคุณต้องการทำกำไรจากขาลงจำนวนมากโดยไม่ขาดทุนไม่จำกัดหากคุณคิดผิดและหุ้นขึ้น คุณต้องมีบางอย่างที่ทำเงินได้เมื่อหุ้นตก แต่จะขาดทุนมากก็ต่อเมื่อหุ้นขึ้น (หากคุณต้องการรับประกันว่าจะไม่สูญเสียอะไรเลย ตัวเลือกการลงทุนที่ดีที่สุดของคุณคือการซื้อ US Treasuries และทางเทคนิคแล้วคุณยังคงมีความเสี่ยงที่สหรัฐฯ ผิดนัดชำระหนี้ แม้ว่าคุณเป็นผู้พำนักในสหรัฐฯ คุณก็มีแนวโน้มที่จะ มีปัญหาใหญ่กว่าพอร์ตโฟลิโอของคุณในสถานการณ์นั้น) การซื้อตัวเลือกการใส่มีระดับแสงที่ไม่สมดุลที่คุณต้องการ คุณจ่ายเบี้ยประกันภัยจำกัดเพื่อซื้อ และเมื่อหมดอายุ คุณจะทำเงินเต็มจำนวนที่หุ้นได้ลดลงต่ำกว่าราคาใช้สิทธิ์ หักด้วยเงินที่คุณจ่ายสำหรับออปชัน ส่วนสุดท้ายนั้นสำคัญ - เนื่องจากคุณจ่ายเบี้ยประกันภัยสำหรับออปชัน หากราคาลดลงเพียงเล็กน้อย คุณอาจยังสูญเสียบางส่วนหรือทั้งหมดที่คุณจ่ายไป ซึ่งเป็นสิ่งที่คุณยอมสละเพื่อแลกกับการจำกัดการสูญเสียสูงสุดของคุณ . แต่เดี๋ยวก่อนคุณอาจพูด เมื่อฉันซื้อออปชัน ฉันอาจสูญเสียเงินทั้งหมดได้ใช่ไหม ใช่คุณสามารถ. นี่คือกุญแจสำคัญในการทำความเข้าใจวิธีที่ออปชั่นจำกัดความเสี่ยงเมื่อเทียบกับวิธีที่สอดคล้องกันในการรับความเสี่ยง "ปกติ" ผ่านการ Long หรือในกรณีของคุณคือ Short หุ้น: หากคุณใช้จำนวนตัวเลือกที่แสดงจำนวนหุ้นของคุณ จะซื้อคุณจะมีเงินรวมมากหรือน้อยกว่ามากที่มีความเสี่ยง หากคุณใช้ "ถุงเงินสด" ในออปชันเท่าๆ กับที่คุณใช้ไปกับหุ้น คุณจะมีโอกาสได้รับหุ้นมากขึ้น และมีเงินในจำนวนที่เสี่ยงพอๆ กับที่คุณซื้อหุ้น แต่จะมาก มีแนวโน้มที่จะสูญเสียมัน วิธีแรกจำกัดเงินทั้งหมดที่มีความเสี่ยงในระดับที่ใกล้เคียงกัน วิธีที่สองทำให้คุณได้หุ้นจำนวนมากขึ้นด้วยเงินเท่าเดิม ซึ่งเป็นการเพิ่มความเสี่ยงของคุณ ดังนั้น คำตอบที่ดีที่สุดสำหรับความต้องการที่อธิบายไว้ของคุณจึงอยู่ในคำถาม: Buy a put ฉันอาจจะดู GLD เพื่อซื้อเพราะโดยทั่วไปมีสภาพคล่องมากกว่า IAU เล็กน้อย และหากคุณยังใหม่กับตัวเลือก ให้พิจารณาสิ่งต่อไปนี้: "การค้ากระดาษ" ก่อน ไม่ว่าจะเพียงแค่ติดตามการซื้อและขายปลอมในสเปรดชีต หรือใช้บริการออนไลน์มากมายที่คุณสามารถติดตามการลงทุนได้ พวกเขาไม่รู้หรือสนใจว่าเป็นของจริงหรือไม่ ตรวจสอบ www.888options.com พวกเขาเป็นแหล่งเรียนรู้ที่ยอดเยี่ยมซึ่งไม่ได้พยายามขายอะไรให้คุณ - เหตุผลเดียวที่พวกเขามีอยู่คือเพื่อส่งเสริมการศึกษาทางเลือก หากคุณทำการซื้อขาย อย่าลืมว่าหลุมพรางที่น่าผิดหวังที่สุดสำหรับตัวเลือกการซื้อคือ: คุณสามารถพูดถูกโดยพื้นฐานแล้ว และยังคงสูญเสียบางส่วนหรือทั้งหมดที่คุณลงทุนไป สิ่งนี้เกิดขึ้นได้สองทาง ดังนั้นให้คิดทั้งสองอย่างก่อนที่จะซื้อขาย: หากหุ้นไปในทิศทางที่คุณคิด แต่ยังไม่เพียงพอในการคืนเบี้ยประกันของคุณ คุณยังคงขาดทุนได้ ดังนั้นคุณต้องแน่ใจว่าคุณรู้ว่าหุ้นต้องลงไปอีกแค่ไหนจึงจะคืนเบี้ยประกันได้ เมื่อหมดอายุ ง่ายมาก คุณต้องให้ราคาต่ำกว่าราคาใช้สิทธิ์มากกว่าที่คุณจ่ายสำหรับออปชัน ด้วยตัวเลือก เวลาคือทุกสิ่ง หากหุ้นตกลงเป็นตันหรือแม้กระทั่งเป็นศูนย์ - ทองคำฟรี! - แต่หลังจากที่ออปชั่นของคุณหมดอายุ คุณคิดถูก แต่เสียเงินทั้งหมด ดังนั้น ในขณะที่คุณไม่ต้องการซื้อออปชันที่ยาวเกินความต้องการ เนื่องจากเบี้ยประกันภัยจะสูงกว่า หากคุณไม่แน่ใจว่าการหมดอายุนั้นนานพอหรือไม่ ไม่จำเป็น - คุณต้องการตัวเลือกถัดไป แก้ไขเพื่ออัปเดตที่อยู่: (ฉันไม่แน่ใจว่า "นานพอ" เป็นปัญหาที่นี่ แต่...) หากคำถามคือวิธีตรวจสอบให้แน่ใจว่ามีจำนวนจำกัดที่คุณสามารถสูญเสียได้ (แม้ว่าคุณจะต้องการ การสูญเสียที่เป็นไปได้น้อยกว่าที่คุณจะทำได้ กลยุทธ์การพุทที่อธิบายไว้มีอยู่แล้ว - หากหุ้นที่คุณใช้อยู่ที่ $100 และคุณซื้อพุทด้วยการหยุดงาน 100 ครั้งในราคา $5 คุณสามารถทำกำไรได้ถึง $95 (นี่ จะเกิดขึ้นหากหุ้นมีค่าเป็นศูนย์ หมายความว่า คุณสามารถซื้อได้โดยเปล่าประโยชน์ และขายในราคา $100 โดยได้สุทธิ $95 หลังจากหัก $5 ที่คุณจ่ายไป) แต่คุณจะขาดทุนได้เพียง $5 เท่านั้น ดังนั้นกลยุทธ์การขายจึงครอบคลุมคุณ หากเป้าหมายคือ ไม่มีความเสี่ยงในการขาดทุนจริง ๆ ไม่มีทางที่จะได้กำไรจริง ๆ เหนือสิ่งที่บางครั้งเรียกว่า "risk-free-rate" เพื่อความง่ายให้คิดว่านั่นคือสิ่งที่คุณจะได้จากคลังสหรัฐดังที่กล่าวไว้ข้างต้น ถ้า เป้าหมายคือทำเงินไม่ว่าหุ้น (หรือทองคำ) จะขึ้นหรือลง ซึ่งเป็นไปได้ แต่โปรดทราบว่าคุณยังมีความเสี่ยง (ค่อนข้างสูง) ต่อการสูญเสีย ซึ่งจะเกิดขึ้นหากไม่สามารถขยับขึ้นหรือลงได้มากพอ . กลยุทธ์นั้นในรูปแบบทั่วไปเรียกว่า straddle ซึ่งโดยพื้นฐานแล้วหมายความว่าคุณซื้อ call และ put ด้วยราคาใช้สิทธิเท่ากัน เมื่อใช้ตัวอย่าง $100 เดียวกัน คุณสามารถซื้อการประท้วง 100 ครั้งในราคา $5 และการประท้วง 100 ครั้งในราคา $5 ตอนนี้คุณใช้จ่ายไปทั้งหมด $10 และคุณทำเงินได้หากหุ้นขึ้นหรือลงมากกว่า $10 เมื่อหมดอายุ (มากกว่า 110 หรือต่ำกว่า 90) แต่ถ้าอยู่ระหว่าง 90 ถึง 100 คุณจะเสียเงิน เนื่องจากตัวเลือกหนึ่งของคุณจะไม่มีค่า และอีกตัวเลือกหนึ่งมีมูลค่าน้อยกว่า $10 ทั้งหมดที่คุณจ่ายสำหรับทั้งสองตัวเลือก