 ซื้อขายหุ้นที่มีพื้นฐานดีในระยะสั้นถึงระยะกลางอย่างไร?
การใช้การวิเคราะห์ปัจจัยพื้นฐานและการวิเคราะห์ทางเทคนิคร่วมกันเป็นความคิดที่ดีสำหรับการเทรดระยะยาวถึง 6 เดือนหรือนานกว่านั้น แนวคิดทั้งหมดที่อยู่เบื้องหลังการซื้อขายด้วยการวิเคราะห์ทางเทคนิคคือการเพิ่มความน่าจะเป็นของการค้าขายไปในทิศทางที่ต้องการโดยใช้ตัวบ่งชี้ที่ไม่สัมพันธ์กันที่สร้างสัญญาณเดียวกันเพื่อซื้อหรือขายในเวลาเดียวกัน ตัวอย่างเช่น คุณอาจใช้เส้นค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่ (MA) เป็นสัญญาณซื้อเมื่อราคาตกลงมาสองสามวัน แตะเส้น MA แล้วกลับตัวและเริ่มเคลื่อนกลับขึ้น อย่างไรก็ตาม หากเป็นเช่นนั้น คุณยังรวม Stochastic Oscillator (SO) เพื่อบ่งชี้เมื่อหุ้นถูกขายมากเกินไป (ต่ำกว่า 20%) และหากราคาดีดตัวขึ้นจากค่าเฉลี่ย MA ในเวลาเดียวกับที่ Stochastic กำลังตัดผ่านในตำแหน่งขายมากเกินไป นี่อาจเป็นการซื้อขายที่มีความเป็นไปได้สูง หากคุณยังเทรดเฉพาะหุ้นที่มีพื้นฐานดี (เนื่องจากหุ้นที่มีพื้นฐานดีมักจะขึ้นมากกว่าหุ้นที่มีพื้นฐานไม่ดี) นี่อาจเพิ่มความน่าจะเป็นอีกครั้ง จากนั้นหากคุณซื้อเฉพาะเมื่อตลาดโดยรวมกำลังขยับขึ้น สิ่งนี้จะเพิ่มโอกาสของคุณอีกครั้ง ไม่กี่สัปดาห์ที่ผ่านมาที่งานสัมมนา ผู้นำเสนอได้วัดจำนวนผู้ชายในห้องเป็น 76 คน และผู้หญิงในห้องเป็น 8 คน จากนั้นเขาถามว่าคนต่อไปที่เดินเข้ามาในห้องจะเป็นผู้ชายหรือ ผู้หญิง? สถิติเป็นฝั่งของ วรรณ เป็นฝ่ายเดินเข้า นี่คือสิ่งที่เราพยายามทำกับการวิเคราะห์ทางเทคนิค เพิ่มโอกาสเมื่อเราทำการซื้อขาย แน่นอนว่าผู้หญิงอาจเป็นคนต่อไปที่จะเดินเข้ามาในห้องนี้ เช่นเดียวกับการเทรดใดๆ ที่สวนทางกับคุณ และนี่คือเหตุผลที่เราใช้การจัดการเงินและการจัดการความเสี่ยง และยอมขาดทุนเล็กน้อยเมื่อการเทรดสวนทางกับคุณ ลองดูตัวอย่างที่คุณสามารถรวม FA กับ TA เพื่อเพิ่มโอกาสในการทำกำไร: ด้านบนคือแผนภูมิแท่งเทียนของ Select Harvest (SHV) เส้นสีเขียวเหนือราคาคือมูลค่าที่รับรู้ เส้นสีชมพูคือ MA 40 วัน เส้นสีน้ำเงินคือ EPS และเส้นสีขาวคือ Stochastic Oscillator (สูงกว่า 80% แสดงว่ามีการซื้อมากเกินไป และต่ำกว่า 20% แสดงว่ามีการขายมากเกินไป) ตั้งแต่เดือน ก.พ. 2015 ถึงต้นเดือน ส.ค. 2015 หุ้นเป็นขาขึ้น ตั้งแต่นั้นราคาก็กลับตัวและเริ่มเป็นขาลง หุ้นมีพื้นฐานดีในช่วงต้นปี 2558 โดยมูลค่าที่รับรู้ค่อยๆ เพิ่มขึ้นและสูงกว่าราคาหุ้น และ EPS เริ่มเพิ่มขึ้นเป็นประจำตั้งแต่กลางเดือนเมษายน ดังนั้น เนื่องจากหุ้นถูกมองว่ามีพื้นฐานที่ดี การกลับตัวของราคาในบริเวณใกล้เคียงกับ MA อาจถูกมองว่าเป็นโอกาสในการซื้อ ในความเป็นจริงมี 2 โอกาสดังกล่าวในวันที่ 31 มีนาคมและ 11 มิถุนายน ซึ่งราคาได้กลับตัวและดีดตัวออกจากเส้น MA โดยที่ SO ตัดผ่านหรือใกล้กับพื้นที่ขายมากเกินไป ราคากลับตัวและดีดตัวออกจากเส้น MA อีกครั้งในวันที่ 9 กรกฎาคม อย่างไรก็ตาม SO ไม่ได้อยู่ในหรือใกล้กับพื้นที่ขายมากเกินไปในโอกาสนี้ ดังนั้นจึงไม่สูงในแง่ความน่าจะเป็น ราคายังคงดีดตัวขึ้นและเพิ่มขึ้นอีกครั้ง อย่างไรก็ตาม ตัวบ่งชี้โมเมนตัมตัวอื่น (ไม่ได้แสดงไว้ที่นี่) แสดงให้เห็นถึงความแตกต่างที่เป็นขาลงในกรณีนี้ - จึงเป็นอีกเหตุผลหนึ่งที่อาจหลีกเลี่ยงในช่วงเวลานี้ สัญญาณที่ดีในการออกจากการเทรด นั่นคือการหยุดการขาดทุนของคุณยังไม่ได้นำคุณออกไป คือเมื่อราคาทะลุและปิดต่ำกว่าเส้น MA เรื่องนี้เกิดขึ้นเมื่อวันที่ 7 สิงหาคมที่ผ่านมา ดังนั้น หากเราซื้อสัญญาณแรกในวันที่ 31 มีนาคมที่ราคา $7.41 และขายเมื่อราคาทะลุเส้น MA ในวันที่ 7 สิงหาคมที่ราคา $11.76 เราจะทำกำไรได้ประมาณ 59% ในเวลาเพียง 4 เดือน หากซื้อในสัญญาณที่สองในวันที่ 11 มิถุนายน ในราคา $9.98 และขายอีกครั้งในวันที่ 7 สิงหาคม ในราคา $11.76 เราจะทำเงินได้ประมาณ 18% ภายในเวลาไม่ถึง 2 เดือน ดังนั้น ปัจจัยพื้นฐาน ราคา (เทียบกับ MA) และ SO ที่ซึ่งทั้งหมดเข้าแถวกันเพื่อให้การซื้อขายที่มีความเป็นไปได้สูงสองครั้ง แน่นอน คุณจะต้องรวมการจัดการความเสี่ยงของคุณ (รวมถึงการหยุด) ในกรณีที่ราคาไม่ขึ้นต่อหลังจากที่คุณซื้อ หากตลาดมีการเคลื่อนไหวขึ้นในวันที่มีสัญญาณ สิ่งนี้จะเพิ่มโอกาสของคุณ วิธีที่ดีในการเข้าสู่การซื้อขายของคุณหลังจากสัญญาณคือการป้อนคำสั่งหยุดซื้อหลังจากตลาดปิดเพื่อซื้อหากราคาเคลื่อนไหวเหนือระดับสูงสุดของวันที่สัญญาณ ด้วยวิธีนี้หากตลาดและหุ้นเปิดและเคลื่อนไหวต่ำลงในระหว่างวันหลังจากมีสัญญาณ คุณจะหลีกเลี่ยงการเข้าเทรดโดยสิ้นเชิง สิ่งนี้สามารถรวมเป็นส่วนหนึ่งของการจัดการความเสี่ยงและกฎการซื้อขายของคุณ หลังจากที่ราคาทะลุเส้น MA เราจะเห็นว่าแนวโน้มขาลงเริ่มต้นขึ้นซึ่งยังคงเป็นปัจจุบันในวันนี้ (อันที่จริงฉันเพิ่งซื้อขายหุ้นตัวนี้เมื่อวานนี้) นอกจากนี้ เรายังเห็นได้ว่ามูลค่าที่รับรู้ได้ ขณะที่ยังคงอยู่เหนือราคา ได้ถึงจุดสูงสุดแล้วและกำลังเคลื่อนลง และ EPS หลังจากที่ทรงตัวมาสองสามเดือนเพิ่งขยับลงเป็นครั้งแรกในรอบ 10 เดือน ดังนั้น ปัจจัยพื้นฐานอาจเริ่มแกว่งไปมาเล็กน้อยสำหรับหุ้นตัวนี้ อาจเป็นหุ้นที่ดีในการ Short ต่อไปในอนาคต ดังนั้น โดยพื้นฐานแล้ว คุณสามารถใช้การวิเคราะห์ปัจจัยพื้นฐานต่อไปเพื่อเลือกหุ้นที่จะซื้อ วางไว้ในรายการเฝ้าดู จากนั้นใช้การวิเคราะห์ทางเทคนิคเพื่อระบุว่าเมื่อใดที่หุ้นเหล่านี้เริ่มเป็นขาขึ้น และใช้ตัวบ่งชี้ที่ไม่สัมพันธ์กันเพื่อสร้างสัญญาณความน่าจะเป็นที่สูงขึ้นสำหรับ เมื่อใดที่จะเข้าสู่การซื้อขายของคุณ