Инфлацията по дефиниция възниква, когато правителството увеличи паричното предлагане по-бързо от реалния растеж на икономиката, тъй като това увеличение е единственият начин повече пари да станат достъпни за преследване на същия брой стоки.
Инфлацията е резултат от паричната политика на правителството.