Социалното осигуряване се финансира основно на разходопокривна основа, което означава, че данъците върху заплатите на настоящите работници се използват за изплащане на пенсионни обезщетения, обезщетения за инвалидност и наследство на настоящите бенефициенти.
Данъците, плащани от хората, които работят в момента, се използват за финансиране на програми за социална сигурност за тези, които в момента са включени в нея.