Í apríl 1975 á "Dreamland", Saigon bar og vændi, skömmu fyrir lok Víetnamstríðsins
Þetta er fyrsti dagur Kim sem barstelpa. Hin sautján ára gamla sveitastúlka er dregin inn af verkfræðingnum, frönskum-víetnamskum svindli sem er eigandi klúbbsins. Bakvið sviðið eru stelpurnar að undirbúa sig fyrir sýninguna í kvöld og gera grín að reynsluleysi Kims ("Overture / Backstage Dreamland"). Bandarísku sjóvarliðsmennirnir, sem vita að þeir munu brátt yfirgefa Víetnam, skemmta sér með víetnamsku kynlífsstarfsfólkinu ("The Heat Is on in Saigon"). Chris Scott, liðsforingi sem er misheppnaður af klúbbnum, er hvattur af vini sínum John Thomas til að fara með stúlku. Stúlkurnar keppa um titilinn "Miss Saigon" og sigurvegarinn er dregið í happdrætti. Chris er hrifinn af hreinskilni Kims. Gigi Van Tranh vinnur krúnuna fyrir kvöldið og biður sjóvarmanninn sem vann happdrætti um að fara með hana aftur til Ameríku og pirraði hann. Leikkonurnar hugsa um drauma sína um betra líf ("Movie in My Mind"). John kaupir herbergi fyrir Chris og mey Kim ("The Transaction"). Kim er óviljug og feiminn en dansar með Chris. Chris reynir ađ borga henni fyrir ađ fara úr skemmtistađnum. Þegar verkfræðingurinn blandaði sér í og hélt að Chris væri ekki hrifin af Kim, leyfði Chris sér að vera leiddur inn í herbergi hennar ("The Dance").