Toisessa hallituksen kokouksessa Jefferson ja Hamilton väittelevät siitä, pitäisikö Yhdysvaltojen auttaa Ranskaa sen ristiriidassa Britannian kanssa.
- Mitä? Presidentti Washington on lopulta samaa mieltä Hamiltonin puolueettomuuden puolesta esittämän väitteen kanssa ("Cabinet Battle #2"). Tämän seurauksena Jefferson, Madison ja Burr päättävät yhdistää voimansa löytääkseen keinon häpäistä Hamilton ("Washington on Your Side"). Washington päättää vetäytyä presidenttinä, ja Hamilton auttaa kirjoittamaan jäähyväispuheen ("One Last Time").