A historia está ambientada nos tempos modernos, cando un neno de cinco anos chamado Johnny McGowan viaxa a Escocia para vivir no castelo do seu avó despois de perder os seus pais nun accidente de tráfico. Na árbore máxica dos desexos da finca do seu avó, el evoca a un amigo que é un dragón bebé a quen lle dá o alcume de "Yowler". Crecen xuntos a medida que pasan 15 anos.
Beth