Vyplňte nasledujúcu vetu: Keď Wilson v marci 1976 náhle oznámil svoj odchod do dôchodku, Callaghan porazil piatich ďalších kandidátov na vedenie Labour Party; bol vymenovaný za premiéra 5. apríla 1976. Napriek tomu, že získala úzku väčšinu v Dolnej snemovni vo voľbách v roku 1974, Labour Party ju stratil v čase, keď sa Callaghan stal premiérom, a niekoľko porážok vo voľbách a dezertérov v jeho prvých mesiacoch prinútilo Callaghana uzavrieť dohodu o dôvere a dodávkach s Liberálnou stranou. Zatiaľ čo sa to spočiatku ukázalo ako stabilné, v dôsledku významných pracovných sporov a rozsiahlych štrajkov v "zimnej nespokojnosti" v rokoch 1978-1979 a porážky
Referendum o odovzdaní práv na Škótsko viedlo k tomu, že menšie strany sa pripojili k konzervatívcom a 28. marca 1979 prijali návrh na nedôveru Callaghanovi. Hoci zostal v prieskumoch verejnej mienky obľúbený, Callaghan viedol labouristov k porážke vo voľbách v roku 1979 a bol nahradený Margaret Thatcherovou.