Írj folytatást erre a bekezdésre - A Likud történelmileg ellenzi a palesztin államot, és támogatja az izraeli településeket a Ciszjordániában és a Gázai övezetben. Ugyanakkor az első arab államokkal kötött békeszerződéseket is végrehajtotta. Például 1979-ben a Likud miniszterelnöke, Menachem Begin aláírta a Camp David-egyezményeket az egyiptomi elnökkel, Anwar al-Sadatnal, amely a Sínai-félszigetet (amelyet Izrael megszállt a 1967-es hatnapos háborúban) visszaküldte Egyiptomnak a két ország közötti békéért cserébe. Yitzhak Shamir volt az első izraeli miniszterelnök, aki találkozott a palesztin vezetőkkel a madridi konferencián.
1991-ben a Perzsa-öböl-háborút követően. Shamir azonban nem volt hajlandó elfogadni a palesztin állam létrehozásának ötletét, és ennek eredményeként némelyek (köztük az Egyesült Államok külügyminisztere, James Baker) hibáztatták a csúcstalálkozó kudarcáért. 2009. június 14-én Netanjahu miniszterelnök beszédet tartott a Bar-Ilan Egyetemen, amelyben támogatta a "Demilitarizált Palesztin Államot", bár azt mondta, hogy Jeruzsálemnek Izrael egységes fővárosának kell maradnia.