Douglas-Home a londoni Mayfairban született, Lord Dunglass (The 12th Earl of Home legidősebb fia) és felesége, Lady Lilian Lambton (The 4th Earl of Durham lánya) hét gyermekének elsője. A fiú keresztneve szokás szerint "Alec"-re rövidült. A pár fiatalabb gyermekei között volt a drámaíró, William Douglas-Home. 1918-ban a 12. Earl of Home meghalt, Dunglass utódja lett a grófságban, és a udvarias cím Alec Douglas-Home-ra lépett át, akit 1951-ig Lord Dunglass néven emlegettek. A fiatal Lord Dunglass a Ludgrove College-ban tanult, majd Eton Eton-t követően Cyril Connolly-t, aki később úgy jellemezte: Kérdés: Hol született Douglas-Home?
Mayfair, London