
French: 
Comment l'argent est-il crée ? 
D'où provient-il ?
Qui tire profit de cette création monétaire ?
Dans quel but ?
Qu'est-ce qu'un système monétaire ?
De quelle nature est l'argent 
dans le système monétaire ?
Durant des siècles, les mécanismes du 
système monétaire sont restés cachés
des régards indiscrèts de la population.
Pourtant son impact, tant au niveau international 
que national est sans doute inégalé.
Car c'est le système monaitaire qui fournit
les instruments de la domination internationale 
et du contrôle de la nation.
Aujourd'hui, alors que ces fondements-
mêmes sont ébranlés par les crises,
Le besoin d'un dialogue ouvert et honnête 
au sujet de l'avenir du système monéaire
n'a jamais été aussi pressant.
La crise économique, c'est comme une tumeur.

Polish: 
Jak powstają pieniądze?
Skąd się biorą?
Kto na nich korzysta?
I do czego służą?
Spadaj, psie!
Czym jest system monetarny?
Jakie pieniądze za nim stoją?
Przez wieki działanie systemu monetarnego
skrzętnie ukrywano przed zwykłymi ludźmi.
Ale miał on ogromny wpływ
na poziomie krajowym i międzynarodowym.
bo to system monetarny stanowi podstawę
międzynarodowej dominacji i państwowej kontroli.
Ulice należą do nas!
Dziś, kiedy ta podstawa się chwieje,
tym bardziej potrzebujemy otwartego
dialogu o przyszłości systemu monetarnego.
Ten kryzys ekonomiczny jest jak rak.

Swedish: 
Hur skapas pengar, var kommer de ifrån? Vem tjänar på dem?
Och vilket syfte tjänar de?
Vad är penningsystemet? Vilka är pengarna i penningsystemet?
I århundraden har mekanismerna bakom penningsystemet dolts för allmänhetens nyfikna ögon.
Men deras inverkan, både på nationell och internationell nivå kanske är oöverträffad,
för det är det monetära systemet som lägger grunden 
för internationell dominans och kontroll över landet.
Idag, när dessa grundvalar skakas av kriser, har behovet av en öppen
och ärlig dialog om det monetära systemets framtid aldrig varit större.
Den ekonomiska krisen är som en cancer.

Italian: 
Come si crea il denaro? Da dove viene?
Chi ne trae vantaggio?
E quale scopo serve?
Che cos'è un sistema monetario? Che cos'è il
denaro che regge il sistema monetario?
I meccanismi del sistema monetario sono rimasti
nascosti agli occhi curiosi delle popolazioni per secoli.
Eppure il suo impatto, sia sul piano nazionale
che internazionale, resta forse ineguagliato,
perché è proprio il sistema monetario a
costituire il fondamento per il dominio
internazionale e il controllo nazionale.
Oggi, mentre queste stesse fondamenta
vengono scosse dalla crisi,
la necessità di un dialogo onesto e aperto sul futuro
del sistema monetario non è mai stata maggiore.
Questa crisi economica è come un cancro.

English: 
How is money created? Where does it come from?
Who benefits?
And what purpose does it serve?
What is a money system? What is the money
behind the money system?
For centuries the mechanics 
of the money system
have remained hidden 
from the prying eyes of the populace.
Yet its impact,
both on a national and international level,
is perhaps unsurpassed,
for it is the monetary system 
that provides the foundations
for international dominance 
and national control.
Today, as these very foundations 
are being shaken by crises,
the need for open and honest dialogue 
on the future of the monetary system
has never been greater.
This economic crisis is like a cancer.

Korean: 
돈은 어떻게 생길까? 어디서 나오는 걸까? 누가 재미보는 걸까?
돈이 쓰이는 목적은?
금융시스템이 뭐죠?
그 뒤에서 움직이는 돈의 정체는요?
금융시스템이 어떻게 움직이는지는 수세기 동안 대중의 눈에 띄지 않았는데,
아직 금융시스템의 영향력이 국내외적으로 건재한 것은
그 자체가 국가통제 뿐 아니라 세계지배의 기반이되기 때문이다.
최근 이 지배권력의 기반도 (정당성에 대한) 위기를 맞고 있음에 따라,
금융시스템의 미래에 관한 허심탄회한 논의가 그 어느때 보다 절실히 요구되고 있다.
경제위기는 암같은 존재인데요,

German: 
Wie wird Geld erschaffen?
Wo kommt es her?
Wem kommt es zugute?
Und wozu dient es?
Was ist das Geldsystem?
Was ist das Geld hinter dem Geldsystem?
Seit Jahrhunderten war der Mechanismus des Geldsystems
vor der Neugier des Volkes verborgen.
Doch seine Auswirkungen auf nationaler wie
internationaler Ebene sind wohl unübertroffen.
Denn das Finanzsystem schafft die Grundlage
für internationale Dominanz und nationale Kontrolle.
Heute, da eben diese Grundlagen
von Krisen erschüttert werden,
ist ein offener und ehrlicher Dialog über die Zukunft
des Geldsystems dringlicher denn je.
"Diese Wirtschaftskrise ist wie ein Krebsgeschwür.

Spanish: 
traducido por andrés arias (andrias.network@gmail.com) y cecilia romo
¿Cómo se crea el dinero? ¿De dónde proviene? ¿Quién se beneficia?
¿Con qué propósito?
¿Qué es un sistema monetario? ¿Qué es el dinero detrás del sistema monetario?
Durante siglos la mecánica del sistema monetario ha permanecido oculta a los ojos curiosos de la población.
Sin embargo su impacto, tanto a nivel nacional como internacional, posiblemente no tiene igual,
porque el sistema monetario proporciona las bases para la dominación internacional y el control nacional.
Mover... ¡Wall Street!
Hoy, debido a que estos cimientos están siendo sacudidos por las crisis,
la necesidad de un diálogo abierto y honesto sobre el futuro del sistema monetario nunca ha sido más grande.
Esta crisis económica es como un cáncer.

Croatian: 
Prijevod: proda
Kako se stvara novac?
Otkud dolazi?
Tko od njega profitira?
I čemu služi?
Što je monetarni sustav?
Što je novac iza
monetarnog sustava?
Stoljećima je mehanizam
monetarnog sustava
bio skriven od znatiželje ljudi.
Ipak, njegov utjecaj je, kako na nacionalnoj
tako i na međunarodnoj razini, možda bez premca,
jer financijski sustav stvara osnovu
za internacionalnu dominaciju
i nacionalnu kontrolu.
Danas, kad su ovi temelji
potreseni krizom,
potreba za otvorenim i iskrenim dijalogom o
budućnosti monetarnog sustava, je potrebnija nego ikada prije.
"Ova gospodarska kriza je poput raka."

Modern Greek (1453-): 
Πώς δημιουργούνται τα χρήματα;
Από πού προέρχεται;
Ποιος ωφελεί;
Και για ποιο λόγο;
Ποιο είναι το νομισματικό σύστημα;
Ποια είναι τα χρήματα πίσω από το χρηματικό σύστημα;
Για αιώνες, ο μηχανισμός του νομισματικού συστήματος
κρυμμένο από την περιέργεια του λαού.
Αλλά τα αποτελέσματά της στην εθνική όπως
Το διεθνές επίπεδο είναι ίσως αξεπέραστο.
Επειδή το χρηματοπιστωτικό σύστημα δημιουργεί το θεμέλιο
για διεθνή κυριαρχία και εθνικό έλεγχο.
Σήμερα, μόνο αυτά τα βασικά
να κλονιστεί από τις κρίσεις,
είναι ένας ανοικτός και ειλικρινής διάλογος για το μέλλον
του νομισματικού συστήματος είναι πιο επείγουσα από ποτέ.
"Αυτή η οικονομική κρίση είναι σαν ένας καρκίνος.

Romanian: 
Cum sunt creați banii? Care este originea lor? Cine are de câștigat?
Cărui scop îi servesc?
Ce este un sistem financiar? Ce sunt banii din sistemul financiar?
Timp de secole mecanismul sistemului financiar a fost ascuns de ochii curioși ai populației.
Totuși, impactul acestuia, atât la nivel național, cât și internațional, posibil este insurmontabil,
dat fiind faptul că anume sistemul monetar asigură baza dominației internaționale și controlului național.
Astăzi când aceste baze sunt zdruncinate de crize,
necesitatea unui dialog deschis și onest, privind viitorul sistemului monetar, nu a fost niciodată mai mare.
Criza economică e similară unui cancer.

Bulgarian: 
Как се създават парите? Откъде идват? Кой печели?
За какво служат?
Какво е представлява паричната система? Какво са парите зад паричната система?
Повече от векове механизмите на паричната система стоят скрити от любопитните очи на населението.
Въздействието й, както на национално така и на международно ниво е ненадминато,
защото монетарната система е тази, която осигурява основата за международно господство и национален контрол.
Днес, след като кризи разклащат самите тези основи,
необходимостта от открит и честен диалог за бъдещето на паричната система никога не е била по-голяма.
Икономическата криза наподобява рак.

Indonesian: 
Bagaimana uang diciptakan? Darimana asalnya? Siapa yang diuntungkan?
Dan demi tujuan apa?
Apa itu sistem moneter? Uang apa yang ada dibalik sistem moneter?
Sudah berabad-abad lamanya sistem moneter ini disembunyikan dari pengetahuan publik.
Padahal pengaruhnya luar biasa besar, baik dalam skala nasional maupun internasional.
Karena sistem moneterlah yang menjadi fondasi atas dominasi internasional dan kendali negara.
Hari ini, fondasi tersebut sedang digoyahkan oleh berbagai krisis,
kebutuhan akan dialog yang jujur dan terbuka tentang masa depan sistem moneter tidak pernah sebesar sekarang.
Krisis ekonomi ini terlihat seperti kanker.

Slovenian: 
Kako se ustvari denar?  Od kod izvira?  Kdo ima
koristi?
Čemu služi?
Kaj je denarni sistem?  Kaj je denar izza denarnega
sistema?
Stoletja je mehanika denarnega sistema ostajala
skrita
radovednim očem ljudskih množic.
Vpliv denarja na nacionalni in mednarodni ravni je
morda največji od vseh,
saj prav monetarni sistem omogoča temelje
mednarodni nadvladi in nacionalnemu nadzoru.
Danes, ko te temelje pretresa kriza,
je potreba po odprtem in odkritem dialogu o prihodnosti
monetarnega sistema
večja kot kdajkoli prej.
Gospodarska kriza je kot rak.

Portuguese: 
Traduzido para Português por:
Bom Samaritano
Como é criado o dinheiro? De onde vem? Quem beneficia?
E o que finalidade serve?
O que é um sistema monetário? O que é o dinheiro por trás do sistema monetário?
Durante séculos, os mecanismos do sistema monetário têm permanecido escondidos da população.
No entanto, o seu impacto, tanto a nível nacional como internacional, é talvez insuperável,
pois é o sistema monetário que fornece os alicerces, quer para o domínio internacional, quer para o controlo nacional.
Hoje, enquanto os alicerces estão a ser abalados por crises,
a necessidade de um diálogo aberto e honesto, sobre o futuro do sistema monetário, nunca foi tão  grande.
Esta crise económica é como um cancro.

Polish: 
Jeżeli będziemy tylko bezczynie czekać,
to urośnie, aż będzie za późno.
Każdemu radzę: przygotuj się.
Nie ma co myśleć, że rząd rozwiąże problem.
Światem nie rządzi rząd.
Goldman Sachs rządzi światem.
Zbliża się burza.
Skorumpowani ludzie władzy
działają w kuluarach.
Nie chcą wyrzec się przywilejów,
które według nich im się należą.
Czy ma plan reformy służby zdrowia?
Nie ma.
Czy ma plan reformy policji?
Nie!
Czy ma plan redukcji deficytu?
Nie!
Proszę o ciszę! Proszę o ciszę!
Ufasz rządowi?
Uspokójcie się i zachowujcie jak dorośli,

Spanish: 
Si uno espera y espera, creyendo que esto va a desaparecer, encontrará que esto solo va a crecer al igual que un cáncer,
y va a ser demasiado tarde. Lo que yo le diría a todo el mundo es: prepárense.
Este no es un momento para hacerse ilusiones de que el gobierno va a arreglar las cosas.
Los gobiernos no gobiernan el mundo: Goldman Sachs es el que gobierna el mundo.
Estamos al borde de una tormenta perfecta.
En la oposición hay intereses corruptos y arraigados que acechan en los pasillos del poder,
para quienes no existen razones para renunciar a sus privilegios que sienten son justos y merecidos.
¿Tiene él un plan de reforma para el NHS? ¡No! ¿Tiene un plan de reforma para la policía? ¡No!
¿Tiene un plan para reducir el déficit? ¡No!
¡Orden! ¡Desorden! ¡Orden!
¿Confía en el gobierno?

Slovenian: 
Če zgolj čakate in mislite, da bo minilo,
se bo razraščalo kakor rak -
in nazadnje bo prepozno.  Vsakomur bi priporočal,
da se pripravi.
Zdaj ni čas za iluzije,
da bo vlada to razrešila.
Svetu ne vladajo vlade:  svetu vlada Goldman
Sachs.
"Smo tik pred resnično hudo uro."
Nasprotujejo skorumpirani in utirjeni interesi, ki
prežijo po koridorjih moči in jim
še na misel ne pride prepustiti svojih, po njihovem
pravično prisluženih, privilegijev.
Ima načrt prenove nacionalnega zdravstvenega
sistema?    Ne!   Ima načrt prenove policije?  Ne!
Ima načrt zmanjšanja primanjkljaja?  Ne!
Mir!  Nered!  Mir!
Zaupate vladi?

Italian: 
Se si sta ad aspettare pensando che passi,
crescerà invece, proprio come un cancro
finché sarà troppo tardi. Quello che voglio
dire a tutti è: preparatevi.
Di questi tempi non c'è spazio per
l'illusione che il governo trovi soluzioni.
I governi non hanno controllo sul mondo.
Goldman Sachs ha il controllo del mondo.
"Siamo alla vigilia della tempesta perfetta".
Dall'altra parte ci sono interessi corrotti e consolidati
che si nascondono nei corridoi del potere,
per i quali non c'è ragione di cedere tutti
i privilegi che sono convinti di meritarsi.
Ha una riforma per il Servizio Sanitario Nazionale? (FOLLA: No!)
Ha un piano di riforma per la polizia? (No!)
Ce l'ha un piano per il taglio del debito? (No!)
Ordine! Richiamo all'ordine! Ordine!
Vi fidate del governo?

Bulgarian: 
Ако просто чакате ли, чакате, мислейки си, че ще отмине - точно като рак, тя ще расте,
и изведнъж, ще бъде твърде късно. Това, което искам да кажа на всички е - подгответе се.
Не му е сега времето за самозалъгване, че правителството ще оправи нещата.
Правителствата не управляват света: Голдман Сакс го управлява.
"Ние сме на прага на една перфектна буря".
В опозиция имаме корумпирани, утвърдени интереси, които се крият по етажите на властта,
за която не съществува причина да се откаже от привилегии, които чувства като така справедливо заслужени.
Има ли той план за реформа на Здравната система? - НЕ! Има ли план за реформа в Полицията? - НЕ!
Има ли план за намаляване на дефицита? - НЕ!
Тишина! Тишина! Тишина!
Вярвате ли на правителството?

German: 
Wenn Sie nur warten und denken
dass es von selbst verschwindet,
 wird es genau wie ein Krebs wachsen.
Und dann ist es zu spät.
Was ich allen sagen will, ist: Bereitet Euch vor!
Es ist keine gute Zeit für Wunschdenken,
dass die Regierung alles in Ordnung bringt.
Die Regierungen regieren nicht die
Welt, Goldman Sachs regiert die Welt."
"Wir stehen am Rande einer
Katastrophe ungeahnten Ausmaßes."
In Konkurrenz zueinander stehen
korrupte und etablierte Interessen,
die in den Korridoren der Macht lauern.
Für die es keine Gründe gibt
ihre Privilegien aufzugeben,
auf die sie zu Recht Anspruch zu haben glauben.
"Hat er einen Reformplan für
das Gesundheitssystem? Nein.
Hat er einen Reformplan für die Polizei?
Hat er einen Plan, um das Defizit zu reduzieren?"
"Ruhe! Ruhe! Ruhe!"
"Trauen Sie der Regierung?"
"Versuchen Sie sich zu beruhigen und
sich wie ein Erwachsener zu benehmen.

Korean: 
암이 방치할 수록 더 자라는 것 처럼,
이 문제에 대한 논의도 망설일 수록 시들해 지고,
결국 손을 쓰기엔 너무 늦어버린 상황이 될 거에요. 제가 드리고 싶은 말씀은, 대비하세요!
국가가 이 문제를 해결하도록 안일하게 바랄 때가 아닙니다.
국가들이 세계를 지배하지 않아요, 골드만삭스가 지배하죠!
"개판 오분 전이에요"
우리 위기의 댓가로 권력자들은 거짓, 부정을 행하고 견고한 기득권을 누리고 있는데
본인들은 떳떳하다 여기는 그런 특권들을 내려놓을리 만무하다.
총리는 건강보험 개혁안이 있나요? [아니요!] 경찰개혁안은요? [아니요!]
적자해소안은 있나요? [아니요!]
자자 조용히 해요!
자네 정부를 믿나?

Swedish: 
Om vi bara väntar och väntar och tänker att den kommer försvinna så kommer den precis som en cancersvulst att växa,
och det kommer att vara för sent. 
Det jag vill säga till alla är, förbered er.
Detta är inte en tid för önsketänkande att regeringen kommer kunna reda ut saker.
Det är inte regeringar som regerar över världen. Goldman Sachs regerar över världen.
"Vi är på gränsen till en perfekt storm."
Korrupta och djupt rotade intressen lurar i maktens korridorer,
som inte har anledning att ge upp privilegier som de anser sig ha förtjänat.
"Har han en plan för hälso- och sjukvårdsreform?" [Nej!] "Har han en reformplan för polisväsendet?" [Nej!]
"Har han en plan för att minska budgetunderskottet?" [Nej!]
Ordning i salen! Ordning!
"Litar du på regeringen?"

Romanian: 
Dacă în continuare așteptați, în speranța că această criză se va evapora de la sine, identic unui cancer aceasta va continua să se extindă
și va fi prea târziu. Astfel, îndemnul meu ar fi: ”Pregătiți-vă!”
La moment trebuie să renunțăm la iluzia că statul va soluționa problema.
Statele nu conduc lumea, ”Goldman Sachs” conduce lumea.
”Am ajuns la limita când se poate produce o furtună perfectă”.
În opoziție se află interesele corupte și adânc înrădăcinate, care trag cu urechea în coridoarele puterii
și pentru care nu există motive să renunțe la privilegiile, percepute ca fiind pe deplin meritate.
- Are acesta un plan de reformare a sistemului național de sănătate? - NU! - Un plan de reformare a poliției? - NU!
- Un plan pentru a reduce deficitul bugetar? - NU!
Liniște! Vă chem la calm! Liniște!
Aveți încredere în guvern?

Modern Greek (1453-): 
Αν περιμένεις και σκέφτεσαι μόνο
ότι εξαφανίζεται από μόνη της,
θα αναπτυχθεί ακριβώς όπως ένας καρκίνος.
Και τότε είναι πολύ αργά.
Αυτό που θέλω να πω σε όλους είναι: Ετοιμάστε τον εαυτό σας!
Δεν είναι καλή στιγμή για ευσεβείς σκέψεις,
ότι η κυβέρνηση θα διορθώσει τα πάντα.
Οι κυβερνήσεις δεν αποφασίζουν
Ο κόσμος, ο Goldman Sachs κυβερνά τον κόσμο. "
"Βρισκόμαστε στα πρόθυρα ενός
Καταστροφή αδιανόητων αναλογιών. "
Ανταγωνίζονται μεταξύ τους
διεφθαρμένα και καθιερωμένα συμφέροντα,
που κρύβονται στους διαδρόμους της εξουσίας.
Για τα οποία δεν υπάρχουν λόγοι
να εγκαταλείψουν τα προνόμιά τους
την οποία ορθώς ισχυρίζονται ότι έχουν.
"Έχει ένα σχέδιο μεταρρύθμισης για
το σύστημα υγείας; Όχι.
Έχει ένα σχέδιο μεταρρύθμισης για την αστυνομία;
Έχει ένα σχέδιο για τη μείωση του ελλείμματος; "
"Ήρεμος, ξεκούραση, ξεκούραση!"
"Εμπιστεύεστε την κυβέρνηση;"
"Προσπαθήστε να ηρεμήσετε και
να συμπεριφέρονται σαν ενήλικες.

French: 
Si vous ne faites qu'attendre 
en pensant que ça va passer,
tout comme une tumeur, elle va s'amplifier,
et ça finira par être trop tard.
Ce que j'aimerais dire à tout le monde, 
c'est qu'il faut se tenir prêt.
Ce n'est plus le moment de prendre ses 
desirs pour des réalités et de se convaincre
que le gouvernement va mettre 
de l'ordre dans tout ça.
Les gouvernements ne dirigent pas 
le monde, c'est Golman Sachs qui le dirige.
"Une tempête se prépare"
Face à nous se trouvent les intérêts 
privés de gens corrompus
qui se cachent dans les coulisses du pouvoir.
Ils n'ont aucune raison d'abandonner des 
privilèges qu'ils considèrent légitimes.
Prévoit-il une réforme pour les services 
nationaux de la  santé ? [CRIS : Non !]
Prévoit-il de réformer les 
services de police ?  [Non !]
A-t-il un plan pour réduire le déficit ? [Non !]
Silence ! Silence !
Faîtes vous confiance au gouvernement ?

Croatian: 
"Ako samo čekate i mislite da
će nestati sama od sebe,"
"ona raste isto kao rak.
A onda je prekasno."
"Ono što svima hoću reći,
je: Pripremite se!"
Ovo sada nije vrijeme za željeno razmišljanje,
da će vlada sve dovesti u red."
"Vlade ne vladaju svijetom,
Goldman Sachs vlada svijetom."
"Mi smo na rubu katastrofe
nepojmljivih razmjera."
U konkurenciji jedni s drugima su
korumpirani i etablirani interesi,
koji vrebaju u koridorima moći,
koji nemaju razloga da se
odreknu svojih povlastica,
za koje osjećaju da su
opravdano zaslužili.
"Ima li on plan reformi
zdravstvenog sustava? Ne."
"Ima li on plan reformi za policiju?"
"Ima li on plan za smanjenje deficita?"
"Mir! Mir! Mir!"
"Vjerujete li vladi?"
"Pokušajte se smiriti i
ponašati kao odrasli."

Indonesian: 
Jika anda menunggu dan berharap masalah ini akan pergi dengan sendirinya, ia hanya akan bertambah besar, seperti kanker.
Dan semua akan menjadi terlambat. Yang saya katakan kepada semua orang adalah, bersiaplah.
Ini bukanlah waktu untuk berharap pemerintah akan menyelesaikannya.
Bukan pemerintah yang mengatur dunia, tapi Goldman Sachs.
Kita berada di ambang badai besar.
Dalam sebuah oposisi, terdapat sebuah kepentingan yang korup, demi perebutan kekuasaan.
yang mana tidak tampak lagi alasan untuk melepas kekayaan karena mereka merasa layak mendapatkannya.
Apakah ia berencana mereformasi NHS (Layanan Kesehatan Nasional)? [Tidak] Apakah ia berencana mereformasi kepolisian? [Tidak]
Apakah ia berencana mengurangi defisit (tekor) ? [Tidak]
Tertib! Harap Tertib!
Apakah anda percaya kepada pemerintah?

English: 
If you just wait and wait, 
thinking this is going to go away,
just like a cancer it's going to grow, 
and it will be too late.
What
I would say to everybody is, get prepared.+
This is not a time right now 
for wishful thinking
that the government 
will sort things out.
The governments don't rule the world:
Goldman Sachs rules the world.
"We're on the verge of a perfect storm".
In opposition lie corrupt
 and entrenched interests
that lurk in the corridors of power,
for whom there are no reasons to relinquish privileges
that they feel are justly deserved.
-Has he got a reform plan 
for the NHS? 
-No!
-Has he got a police reform plan? 
-No!
-Has he got a plan to cut the deficit?
-No!
Order! Misorder! Order!
Do you trust the government?

Portuguese: 
Se nos limitarmos a esperar e esperar, pensando que vai desaparecer, tal como um cancro, irá crescer,
e vai ser tarde demais. O que gostaria de dizer a todos é:
Preparem-se.
Não é a altura para sonhar que o governo vai resolver as coisas.
Os governos não governam o mundo: O Goldman Sachs governa o mundo.
"Estamos à beira de uma tempestade perfeita".
Na oposição, encontramos interesses corruptos e arraigados, que se escondem nos corredores do poder,
para quem não há razões para renunciar privilégios que eles sentem como justamente merecidos.
Terá ele um plano de reforma para o SNS? [Não!] Terá ele um plano de reforma da Polícia? [Não!]
Terá ele um plano para reduzir o deficit? [Não!]
Ordem! Ordem Srs! Ordem!
Você confia no governo?

Portuguese: 
Tente acalmar-se, e comportar-se como um adulto, se não conseguir, se tal o ultrapassa,
Deixe a câmara. Saia. Arranjar-nos-emos sem você!
"Esta é a manjedoura das fraternidades bancárias”.
Não é nenhuma coincidência que o "Boom&Bust" se tenha tornado uma questão cíclica real por volta dos anos 1700's,
quando William Paterson fundou o Banco de Inglaterra.
Este comportamento é intolerável, no que se refere ao interesse público... Não, não é engraçado!
Apenas na sua mente é que é engraçado. Não é nada engraçado, é vergonhoso.
Uma Solução, Revolução!
O sistema é inerentemente instável como resultado do poder internacional que fornece aos partidos dominantes,
pois no coração do mesmo, reside a ideia de: " Como posso eu obter alguma coisa, sem dar nada em troca?".

Spanish: 
Trate de calmarse y compórtese como un adulto, y si no puede, si está más allá de usted,
salga de la cámara. ¡Salga! ¡Nos arreglaremos sin usted!
Estos son los comedores comunitarios de las fraternidades de la banca.
No es casualidad que los auges y caídas se convirtieran en un problema cíclico alrededor del siglo XVIII,
cuando William Paterson fundó el Banco de Inglaterra.
Este comportamiento es intolerable, hasta donde la opinión pública… ¡No, no es gracioso!
Solo en su mente es divertido. ¡No es para nada gracioso, es vergonzoso!
Una solución: ¡Revolución!
El sistema es inherentemente inestable como resultado del poder internacional que le proporciona a los actores dominantes,
porque en el centro de él se encuentra la idea de ¿Cómo obtener algo a cambio de nada?

Slovenian: 
Pomirite se in se vedite kot odrasli, sicer lahko
zapustite prostor.  Ven.   Znašli se bomo brez
vas!
"To je hranilna postaja bančnih bratstev."
Ni naključje, da sta konjunktura in bankrot
postala ciklična okrog leta 1700,
ko je William Paterson ustanovil Banko Anglije.
Kar zadeva ljudi, je to nevzdržno vedenje.  Ne, to
ni smešno!
Smešno je le tebi.  Sploh ni smešno, sramotno je.
Rešitev je ena: Revolucija!
Sistem je notranje nestabilen zaradi
mednarodne moči, ki jo omogoča vladajočim stranem,
- kajti bistvo tega sistema je, kako lahko dobim
nekaj v zameno za nič?

Modern Greek (1453-): 
Εάν δεν μπορείτε να το κάνετε αυτό,
εγκαταλείπουν τις εγκαταστάσεις.
Ξεκινήστε. Ερχόμαστε
ακόμα και χωρίς εσείς σωστά. "
"Αυτή είναι η θέση τροφοδοσίας της τραπεζικής αδελφότητας."
Δεν είναι τυχαίο ότι κυκλικά πάνω και κάτω
Η ύφεση έγινε θέμα από περίπου το 1700,
όταν ο William Paterson ίδρυσε την Τράπεζα της Αγγλίας.
"Τρώτε το, φάτε τώρα!"
"Είναι μια μη βιώσιμη συμπεριφορά, έτσι
όσον αφορά το κοινό.
Όχι, δεν είναι αστείο.
Μόνο στη φαντασία σας είναι αστείο.
Δεν είναι καθόλου αστείο. Είναι ντροπιαστικό. "
"Μόνο μία λύση, επανάσταση!"
Το σύστημα είναι εγγενώς ασταθές.
Λόγω της διεθνούς διανομής ενέργειας
υπέρ των κυρίαρχων μερών.
Είναι βασικά έρχεται κάτω στο ερώτημα
Πώς μπορώ να πάρω κάτι για τίποτα;

German: 
Falls Ihnen das nicht möglich sein sollte,
verlassen Sie die Räumlichkeiten.
Hauen Sie ab. Wir kommen
auch ohne Sie zu Recht."
"Dies ist die Futterstelle der Bankenbruderschaft."
Es ist kein Zufall, dass zyklische Auf - und
Abschwünge ungefähr ab 1700 ein Thema wurden,
als William Paterson die Bank von England gründete.
"Friß sie! Friß sie jetzt!"
"Es ist untragbares Benehmen, so
weit es die Öffentlichkeit betrifft.
 Nein, es ist nicht lustig.
Nur in Ihrer Vorstellung ist es witzig.
 Es ist überhaupt nicht witzig. Es ist beschämend."
"Nur eine Lösung, Revolution!"
Das System ist von Haus aus instabil.
Aufgrund der internationalen Machtverteilung
zugunsten der dominanten Parteien.
Im Grunde läuft es auf die Frage hinaus,
wie bekomme ich etwas für nichts?

French: 
Calmez-vous et comportez-vous 
comme des adultes,
autrement, si c'est au dessus de vos forces,
Quittez la Chambre, partez ! 
Nous nous débrouillerons sans vous.
C'est ce qui nourrit la confrérie du système bancaire.
Ce n'est pas une coïncidence si 
l’on ne cesse d’alterner entre
prospérité et récession autour 
des années 1700,
Quand William Paterson fonda la Banque d'Angleterre.
C'est un comportement intolérable 
au regard du public.
Vous seul trouvez ça drôle. 
ce n'est pas drôle du tout, c'est honteux !
La solution, la révolution !
Le système est intrinsèquement 
instable puisqu'il fournit
aux partis dominants un pouvoir 
à l'échelle mondiale,
Au cœur de ce système repose 
la question suivante :
comment peut-on obtenir quelque 
chose à partir de rien ?

Romanian: 
Încercați să vă calmați și să vă comportați ca un adult, în caz că nu vă reușește, dacă vă depășește,
părăsiți sala. Ieșiți afară. Ne vom descurca în lipsa Dvs.!
”Aceasta este stația de alimentare a frăției bancare.”
Nu e nicio coincidență în faptul că prosperitatea și falimentul au devenit o problemă ciclică în jurul anilor 1700,
atunci când William Paterson a fondat Banca Națională a Angliei - ”Bank of England”.
Acest comportament este intolerabil, or, publicul... Nu, nu e amuzant!
Doar în mintea Dvs. este amuzant. Nu e deloc amuzant, e rușinos.
Unica soluție - Revoluție!
Sistemul este inerent instabil, acesta fiind efectul puterii internaționale, posedată de părțile dominante,
or, la originea acesteia stă ideea: ”Cum aș putea obține ceva din nimic?”.

Indonesian: 
Harap tenang dan bersikap dewasa, jika itu diluar kemampuan anda,
tinggalkan ruangan. Keluar. Kita akan tetap berjalan tanpa anda!
"Ini adalah tempat makan para gembong perbankan"
Tidak ada kebetulan bahwa fenomena ekspansi dan kontraksi menjadi sebuah siklus di tahun 1700 an.
ketika William Paterson mendirikan Bank of England (bank central Inggris).
Perbuatan ini tidak dapat ditolerir selama pub... Tidak, itu tidak lucu!
Hanya dalam pikiran anda itu lucu. Itu sama sekali tidak lucu, itu memalukan.
One Solution, Revolution!
Sistem moneter tak lagi stabil karena kekuasaan internasional hanya dimiliki oleh beberapa pihak.
Karena sistem tersebut dilandaskan oleh ide: Bagaimana saya mendapat sesuatu tanpa modal apapun.

Croatian: 
"Ako vam to nije moguće,
napustite zgradu."
"Izađite. Mi ćemo to
obaviti i bez vas!."
"To je stanica za hranjenje
bankarskog bratstva."
To nije slučajno da su ciklički usponi
i padovi postali tema od 1700. godine,
kad je William Paterson
osnovao Bank of England.
"Proždri je! Proždri je sada!"
"To je neprihvatljivo ponašanje,
kad se radi o javnosti."
"Ne to nije smiješno."
"To je smiješno samo u vašem umu."
"To uopće nije smiješno.
To je sramotno."
"Postoji samo jedno
rješenje, revolucija!"
Sustav je inherentno nestabilan,
na osnovu internacionalne podjele moći,
u korist dominantnih partija.
U osnovi, sve se svodi na pitanje,
kako da dobijem nešto za ništa?

Swedish: 
Försök att lugna ner dig och bete dig som en vuxen och om du inte kan det, om det är för svårt för dig,
lämna salen. Försvinn. Vi klarar oss utan dig!
"Detta är zombiebankernas skyddade utfodringsstation."
Det är ingen tillfällighet att ekonomisk instabilitet blev ett verkligt återkommande problem under 1600-talet
när William Paterson grundade Bank of England.
"Detta är ett oacceptabelt beteende som allmänheten... Nej, det är inte roligt!
Endast i ditt huvud är det roligt. Det är inte roligt alls, det är skamligt."
"En lösning, Revolution!"
Systemet är till sin natur instabilt, som en följd av den internationella makt det ger de dominerande aktörerna,
för i grunden finns uppfattningen: "Hur kan jag få någonting för ingenting".

Korean: 
진정하고 어른답게 행동하세요, 참지 못하겠거든,
회의장 밖으로 나가요! 당신들 없어도 할 수 있어요!
"여긴 금융세력의 급식소"
1700년대 윌리엄 패터슨이 영란은행(영국중앙은행)을 창설한 후 부턴
호황과 불황의 순환이 결코 우연(자연현상)이 아닌게 되버렸죠.
[국민이 봤을 때] 용서할 수 없는 행동이에요... 아니, 웃을 일이 아니에요!
당신들한테나 웃기지, 웃을 일이 아니라 부끄러운 일이에요.
단 하나의 해결책, 혁~명~!
금융시스템은 지배계층이 공짜로 무언가를 얻을 수 있도록 하는
국제적인 권력의 원천이므로, 그 존립기반이 태생적으로 불안정하다.

Polish: 
a jeżeli nie potraficie, to opuście salę.
Poradzimy sobie bez was.
Tutaj żerują bankierzy.
To nie przypadek, że boom i krach
występują naprzemiennie od XVIII wieku,
kiedy William Paterson założył Bank Anglii.
Pożryj ją!
To nie do przyjęcia.
Nie wcale nie śmieszne.
Tylko was to śmieszy.
To nie jest śmieszne, to skandal.
Rewolucja!
System jest z natury niestabilny,
bo opiera się na międzynarodowej dominacji,
na myśleniu: "jak dostać coś za nic?"
Dane statystyczne pokazują,

Bulgarian: 
Опитайте се да се упокоите и да се държите като възрастни, и ако не можете, ако не е за вас,
напуснете залата. Махайте се. Ще се справим и без вас!
"Това е пункт за изхранване на банкерските братства!"
Не е случайност, че "бумът и спадът" се превърнаха в истински цикличен проблем около 1700г,
когато Уилям Петерсън създава Английската банка.
Това е недопустимо поведение по отношение на обществеността ... Не, това не е смешно!
Само в ума ви ли е смешно? - Не е смешно изобщо, това е безобразие.
Едно решение - Революция!
Системата по своята същност е нестабилна заради международната власт, която осигурява на доминиращите партии,
за което, в сърцето й лежи идеята - как да получа нещо от нищото.

English: 
Try to calm down and behave like an adult,
and if you can't, if it's beyond you,
leave the chamber. Get out.
We'll manage without you!
"This is the banking fraternities feeding station.
There's no coincidence 
that boom and bust started to become
a real cyclical issue 
round about the 1700s,
when William Paterson founded 
the Bank of England.
This is intolerable behaviour 
as far as the public...
No, it's not funny!
Only in your mind is it funny.
It's not funny at all, it's disgraceful.
One Solution, Revolution!
The system is inherently unstable
 as a result of the international power
it provides to the dominant parties,
for at the heart of it lies the idea of
"how can I get something for nothing?"
Statistical analysis has found

Italian: 
Cercate di calmarvi, comportatevi come adulti
e se non ci riuscite, se non ce la fate,
lasciate l'aula. Uscite.
Faremo a meno di voi.
Questa è la stazione di approvvigionamento
delle confraternite bancarie.
Non è una coincidenza che i periodi di crescita e di
crollo siano diventati ciclici a partire dal 1700,
quando William Paterson fondò la Banca d'Inghilterra.
Questo è un comportamento intollerabile da avere
in pubblico. No, non niente da c'è da ridere!
È divertente solo per voi. Ma non c'è
niente da ridere, è vergognoso.
Una sola soluzione: rivoluzione!
Il sistema è intrinsecamente instabile per il potere
internazionale che dà ai partiti dominanti,
e al suo interno vige il motto: come posso
ottenere qualcosa dando niente in cambio?

Indonesian: 
Analisa statistik membuktikan bahwa ketika sebuah kerajaan berada pada penghujung eksistensinya,
selalu didapati bahwa mata uangnya sudah dilemahkan.
Tidak pernah ada panduan yang jelas bagaimana sistem ini bekerja.
Sebagai contoh, seorang periset dari BBC dalam mengerjakan dokumenter tentang Robert Peston
pergi ke Bank of England dan bertanya, "Bisakah anda menjelaskan bagaimana uang diciptakan?"
Mereka hanya bilang, "Tidak"
Film ini akan menginvestigasi dan menjelaskan sistem moneter yang selalu berubah ini
dan pengaruhnya pada level nasional dan internasional.
97% Terakuisisi
1. Bagaimana uang diciptakan?

Portuguese: 
A análise estatística revelou que cada vez que um império começa a estar perto de sua própria morte,
a sua moeda é desvalorizada.
Não há manual sobre como todo este sistema funciona.
Para dar um exemplo, um pesquisador da BBC a trabalhar num documentário, Robert Peston
foi ao Banco de Inglaterra e disse: "Podem dar-me um documento que explique as regras sobre como o dinheiro é criado?"
E eles, simplesmente responderam: "Não".
Este documentário irá investigar, e tentar explicar, este sistema em constante mutação,
e o impacto que ele tem, quer a nível nacional, quer internacional.
Quem manda nos 97%
Como é criado o dinheiro?

Croatian: 
Statističke analize su pokazale, da
moneti jednog carstva pada vrijednost,
kad se ono približava svojoj
vlastitioj propasti.
Ne postoji vodič kako taj
cijeli sustav funkcionira.
Kad je jedan istražitelj, koji je radio dokumentarac
o Robertu Pestonu, iz Bank of Englan za BBC,
pitao postoji li vodič, kako je
u stvari stvoren novac,
oni su jednostavno odgovorili: "Ne."
Ovaj dokumentarac će objasniti
taj stalno promijenjiv sustav.
Kao i njegov utjecaj na nacionalnoj
i internacionalnoj razini.
97% vlasništvo
Kako je stvoren novac?

Italian: 
L'analisi statistica ha dimostrato che ogni volta
che un impero si avvicina alla sua disfatta
la sua moneta viene svalutata.
Non ci sono linee guida sul funzionamento
di questo sistema.
Per esempio, un ricercatore della BBC che
lavorava ad un documentario su Robert Peston
andò alla Banca d'Inghilterra e chiese:
"Potreste dirmi come viene creato il denaro?".
Ma gli risposero semplicemente: "No".
Questo documentario indagherà e spiegherà
questo sistema in perenne metamorfosi,
e il suo impatto, sia a livello
nazionale che internazionale.
Possedere il 97%.
Come viene creato il denaro?

Slovenian: 
Statistična analiza kaže, da vsakič, ko se neki
imperij bliža svojemu koncu,
se bo njegova valuta razvrednotila.
Ni navodil, kako deluje ta celotni sistem.
Na primer, raziskovalec pri BBC, ki je delal na
dokumentarcu Roberta Pestona,
je obiskal Banko Anglije in dejal, "Ali mi lahko
daste navodila, kako se ustvari denar?"
Odvrnili so, "Ne."
Ta dokumentarec bo raziskal in pojasnil ta neprestano
spreminjajoči se sistem
in vpliv, ki ga ima na nacionalni in mednarodni
ravni.
97% v lasti
Kako se ustvari denar?

French: 
Des statistiques ont montré qu'à chaque 
fois qu'un empire s'approche de son extinction,
s'ensuit une dévaluation de sa monnaie.
Il n'y a pas de guide expliquant le 
fonctionnement du système.
Pour vous donner un exemple, 
un chercheur de la BBC
travaillant à la réalisation d'un 
documentaire de Robert Peston 
s'est rendu à la Banque d'Angleterre 
et demanda,
"Pouvez vous me donnez un guide expliquant 
comment la monnaie est créée ?"
On lui a simplement répondu, "Non".
Ce documentaire enquête sur ce système 
en constante mutation, décrit ses mécanismes
et son impact tant au niveau 
national qu'international.
Mainmise sur 97%
Comment l'argent est-elle créé ?

Swedish: 
Statistisk analys har visat att varje gång ett imperium börjar närma sig sin undergång,
tappar dess valuta i värde.
Det finns inga riktlinjer för hur systemet fungerar.
För att ge ett exempel, en forskare på BBC som arbetade med en dokumentärfilm
gick till Bank of England och sa, "kan ni ge mig en beskrivning av hur pengar skapas?"
Och de sa bara "Nej".
Den här dokumentären kommer undersöka och förklara detta ständigt föränderliga system,
och den inverkan det har både på nationell och internationell nivå.
97% Owned
Hur skapas pengar

Korean: 
통계적으로, 제국이 쇠망에 가까울 때마다
통화가치가 떨어졌죠.
전체 금융시스템이 어떻게 작동하는지에 대한 설명이 없어요.
예컨데, 로버트 패터슨을 다룬 BBC프로그램의 제작진 중 한 명이 영란은행에 가서,
돈이 어떻게 생기는지 설명 해달라고 요청했는데
은행은 딱 잘라 거절했더랬죠.
이 도큐멘터리는 금융시스템과
체제의 국내외적인 영향력을 조사하여 설명해주고자 한다.
97% Owned
1. 돈의 생성과정

German: 
Statistische Analysen haben gezeigt, dass
die Währung eines Imperiums entwertet wird,
wenn es sich seinem eigenen Untergang nähert.
Es gibt keine Gebrauchsanweisung, wie
dieses ganze System funktioniert.
Als ein Forscher im Auftrag der BBC für eine Doku
über Robert Peston bei der Bank von England anfragte,
ob es eine Anleitung gebe, wie
eigentlich Geld geschaffen werde,
antworteten die einfach nur: "Nein."
Dieser Dokumentarfilm wird dieses sich
ständig verändernde System erklären.
Sowie dessen Auswirkungen auf dem
nationalen wie internationalen Level.
Zu 97% in Besitz
Wie wird Geld erschaffen?

Romanian: 
Analizele statistice demonstrează că de fiecare dată când un imperiu începe a intra în declin,
moneda acestuia degradează.
Nu există nici un ghid privind modul în care funcționează acest sistem.
Spre exemplu, un cercetător al postului BBC, implicat în realizarea unui documentar regizat de Robert Peston,
a solicitat de la ”Bank of England” să i se răspundă: ”Dacă i se poate explica cum sunt creați banii?”
Oficialii băncii au răspuns ”Nu”.
Acest documentar va investiga și explica acest sistem în continuă schimbare,
precum și impactul pe care îl are la nivel național și internațional.
97% Posedat
Cum sunt creați banii?

Spanish: 
Un análisis estadístico ha encontrado que cada vez que un imperio se acerca a su final,
su moneda se devalúa.
No hay ninguna guía de cómo funciona todo este sistema.
Para darle un ejemplo, un investigador de la BBC, trabajando en un documental de Robert Peston
fue al Banco de Inglaterra y preguntó: ¿Me puede explicar 
cómo se crea el dinero?
Solo dijeron: No.
Este documental investiga y explica este sistema siempre cambiante,
y el impacto que tiene a nivel nacional e internacional.
97% Adueñado
¿Cómo se crea el dinero?

Bulgarian: 
Статистическият анализ е установил, че всеки път, когато една империя започва да се доближат до собствената си смърт,
ще откриете, че нейната валута се обезценява.
Не съществува наръчник за това как работи цялата тази система.
За да ви дам пример, изследовател, който работи по документален филм на Робърт Пестън
влиза в Английската банка и пита: "Можете ли да ми дадете ръководството за това как се създават пари"?
И те просто му отговарят: "Не!"
Този документален филм ще изследва и обясни тази постоянно променяща се система,
и въздействието, което тя има както на национално, така и на международно ниво.
97% СОБСТВЕНОСТ
1. Как се създават парите

English: 
that every time an empire begins
 to near its own demise,
you'll find 
that its currency will be debased.
There is no guide 
to how this whole system operates.
To give you an example, 
a researcher at the BBC
working on a Robert Peston documentary
went to the Bank of England
and said, "Can you give me a guide 
to how money is created?"
And they just said "No".
This documentary 
will investigate and explain
this ever changing system,
and the impact it has both 
on a national and international level.
97% Owned
How is money created?

Modern Greek (1453-): 
Οι στατιστικές αναλύσεις έχουν δείξει αυτό
το νόμισμα μιας αυτοκρατορίας υποτιμάται,
όταν πλησιάζει τη δική του πτώση.
Δεν υπάρχουν οδηγίες χρήσης, όπως
όλο αυτό το σύστημα λειτουργεί.
Ως ερευνητής εξ ονόματος του BBC για ένα ντοκιμαντέρ
Ερωτηθείς για τον Robert Peston στην Τράπεζα της Αγγλίας,
αν υπάρχει οδηγός, πώς
στην πραγματικότητα τα χρήματα δημιουργούνται,
απλά απάντησαν: "Όχι".
Αυτό το ντοκιμαντέρ θα είναι αυτό
εξηγεί το συνεχώς μεταβαλλόμενο σύστημα.
Και τα αποτελέσματά της στην
τόσο σε εθνικό όσο και σε διεθνές επίπεδο.
97% ανήκει
Πώς δημιουργούνται τα χρήματα;

Polish: 
że każdemu zmierzchowi imperium
towarzyszy dewaluacja pieniądza.
Nie ma instrukcji działania tego systemu.
Dziennikarz śledczy z BBC
przygotowujący dokument o Robercie Pestonie
zapytał w Banku Anglii: Macie jakieś materiały
o tworzeniu pieniędzy? Usłyszał: Nie.
Ten film bada i wyjaśnia ten system i jego rozwój
oraz jego wpływ na poziomie krajowym i międzynarodowym.
97% udziałów
Jak tworzy się pieniądze
Banknoty i bilon

Spanish: 
Billetes y monedas
En 2010 la oferta monetaria total del Reino Unido se situó en 2,15 billones (millones de millones) de libras.
de ese total el 2,6% fue en efectivo, es decir 53,5 mil millones.
El resto, 2,1 billones o 97,4% de la oferta monetaria, era dinero bancario.
El 3% del efectivo se crea a través del Banco Central
y si uno fabricara un billete de £10 lo podría venden a un banco
para usarlo en sus cajeros automáticos. Ese banco tendría que pagar esas 10 libras o comprarlo por 10 libras.
Ese dinero no tiene ningún interés y se añade al Erario
y es una forma de recaudación de fondos para el gobierno. Se denomina señoreaje.

German: 
Banknoten und Münzen
Im Jahr 2010 lag die britische Geldmenge
insgesamt bei 2,15 Billionen Pfund.
Davon waren 2,6 % physisches
Bargeld, also 53,5 Milliarden.
Der Rest - 2,1 Trillionen oder 97,4 % der
gesamten Geldmenge - war Geschäftsbankgeld.
Die 3% des Geldes werden von der Zentralbank erschaffen.
Wenn man einen 10 Pfund-Schein herstellt,
kann man den einer Bank für ihre Geldautomaten verkaufen.
und die Bank muss die zehn Pfund
zurückzahlen oder kaufen.
Es wird kein Zins auf das Geld erhoben.
Dieses Geld wird dann letztlich an das
Finanzministerium weitergeleitet.
Es ist eine Form der Beschaffung von Geldmittel
für die Regierung. Es heißt "Seigniorage".

Italian: 
Banconote e monete.
Nel 2010 la massa monetaria totale del
Regno Unito era di 2.15 trilioni di sterline.
Il 2.6% di questa somma era denaro fisico
e ammontava a 53.5 miliardi.
Il resto, 2.1 trilioni o il 97.4% del totale, era
moneta commerciale bancaria.
Il 3% del denaro viene creato dalla banca centrale.
In pratica, se si crea una banconota da 10 sterline
la si può vendere ad una banca
per metterla in un bancomat. La banca dovrebbe
pagarla, o comprarla, per 10 sterline.
Su quel denaro non viene caricato alcun interesse,
ma torna, essenzialmente, al Tesoro
e per il governo diventa una forma di
raccolta fondi che si chiama: signoraggio.

Romanian: 
Bancnote și monede
În 2010 în Marea Britanie totalul banilor aflați în circulație echivala cu cifra de £2,15 trilioane
2,6% din acest total constituiau numerarul fizic, £53,5 miliarde.
Restul - 2,1 trilioane sau 97,4% din totalul de bani erau banii băncilor comerciale.
3% din totalul de bani e creat de banca centrală,
or, în mod esențial, acești bani, spre exemplu dacă creezi o bancnotă de 10 £, pot fi vânduți către o bancă
care îi va introduce în sistemul ei de transferuri asincronice și va fi ținută să-ți restituie acele 10 £ sau să le cumpere la echivalentul de 10 £.
Acești bani ar putea fi privați de dobândă, dar anume acești bani vor fi transferați către trezorerie,
astfel aceasta este o formă de acumulare de fonduri pentru stat. Ea poartă denumirea de „seigniorage”.

Modern Greek (1453-): 
Τραπεζογραμμάτια και κέρματα
Το 2010, η βρετανική προσφορά χρήματος ήταν
συνολικά σε 2,15 τρισ. λίρες.
Από αυτά, το 2,6% ήταν φυσικό
Μετρητά, δηλαδή 53,5 δισ. Ευρώ.
Τα υπόλοιπα - 2,1 τρισεκατομμύρια ή 97,4%
συνολικής προσφοράς χρήματος - ήταν τα χρήματα της εμπορικής τράπεζας.
Το 3% των χρημάτων δημιουργείται από την κεντρική τράπεζα.
Εάν κάνετε μια σημείωση 10 λιβρών,
Μπορείτε να το πουλήσετε σε μια τράπεζα για τα ΑΤΜ.
και η τράπεζα χρειάζεται δέκα κιλά
να επιστρέψετε ή να αγοράσετε.
Δεν υπάρχει ενδιαφέρον για τα χρήματα.
Αυτά τα χρήματα είναι τελικά στην
Υπουργείο Οικονομικών διαβίβασε.
Είναι μια μορφή συγκέντρωσης κεφαλαίων
για την κυβέρνηση. Ονομάζεται "Seigniorage".

Slovenian: 
Bankovci in kovanci
Celotna denarna masa je leta 2010 v VB znašala 2,15
trilijonov funtov.
2,6% te vsote je predstavljal otipljivi denar, 53,5
milijard funtov.
Ostalo, 2,1 trilijona funtov ali 97,4% celotne
ponujene denarne mase je bil denar komercialnih
bank.
3% denarja ustvari centralna banka;
pravzaprav: če ste ustvarili bankovec za 10 Ł, ga
lahko prodate banki,
vstavite v njihov bankomat in banka vam mora plačati
10Ł ali ga odkupiti za 10Ł.
Na ta denar se ne zaračunava obresti,
nakaže se v bistvu Finančnemu ministrstvu
in predstavlja obliko pridobivanja sredstev za
vlado.   To se imenuje seigniorage – oskrba
oblastnika.

Polish: 
W 2010 łączna podaż pieniądza w
Wielkiej Brytanii wynosiła 2,15 biliona £.
2,6% tej kwoty stanowiła fizyczna gotówka - 53,5 miliarda.
Reszta, 2,1 biliona, czyli 97,4% łącznej podaży pieniądza, to środki banków komercyjnych.
3% pieniędzy tworzy bank centralny,
i jeżeli wydrukuje banknot 10-funtowy,
może go sprzedać bankowi, żeby umieścił go w bankomacie,
i ten bank płaci za niego 10 £.
Od takich pieniędzy nie nalicza się odsetek,
tylko przelewa się te środki do Skarbu Państwa.
To sposób zbierania funduszy na potrzeby rządu,
tzw. "dochody z tytułu emisji pieniądza".

French: 
Billets et pièces
En 2010, le total de la monnaie 
en circulation s'élevait à peu près à 
2150 milliards de livres sterling.
2,6 % du total était constitué des 
pièces et de billets, soit 53,5 milliards.
Le reste, 2100 milliards, soit 
97,4 % de la masse monétaire
représentait l’argent créé par 
les banques commerciales.
3 % de la masse monétaire sont 
créés par la banque centrale
et cet argent essentiellement, si vous 
créez un billet de 10 livre sterling,
vous pouvez le vendre à une banque 
pour approvisionner ses guichets automatiques
et la banque devra rembourser ce billet 
de 10 livres ou l'acheter pour 10 livres.
Il n'y aura aucun intérêt rattaché à cet argent,
cet agent est en fait transféré 
au Trésor Public.
et c'est une sorte de collecte de 
fonds pour le gouvernement.
Cela s'appelle le "seigneuriage".

Portuguese: 
Notas e moedas
Em 2010, a oferta total de moeda, no Reino Unido, correspondia a 2,15 triliões de libras.
2,6% desse total era dinheiro físico, 53,5 biliões.
O restante, 2,1 triliões, ou, 97,4% da oferta total de dinheiro, era moeda de banca comercial.
Os 3% de dinheiro são criados pelo banco central,
e esse dinheiro - basicamente, se você criou uma nota de £10, você pode vendê-la a um banco,
que a coloca numa das suas caixas multibanco...  o banco teria que repagar essas £10 (ou comprá-las) por £10 - .
Não haverão juros cobrados sobre esse dinheiro, e esse dinheiro será então, basicamente, transferido para o Tesouro
e é uma forma de captação de fundos para o governo. É chamado de " Seigniorage”.

Bulgarian: 
Банкноти и монети
През 2010г. паричните запаси на Великобритания се определят на 2150 милиарда паунда.
2,6% от които са физически пари - 53,5 милиарда.
Останалите, 2100 милиарда паунда или 97,4% от общия паричен запас - дигитални пари.
3-те процента от парите са създадени от Централната банка
и тези пари по същество, ако сте създали банкнота от 10 паунда, може да я продадете на друга банка,
която да я постави в своя банкомат, и банката ще трябва да ви изплати 10 паунда или да купи банкнотата.
Няма да има лихви начислени върху тези пари, но те след това по същество се прехвърлят към Държавната хазна
и това е форма на набиране на средства за Правителството. Нарича се сеньораж.

Indonesian: 
Uang kertas dan logam
Pada tahun 2010, total persediaan uang di Inggris berjumlah 2,15 triliun Poundsterling.
2,6% berwujud uang fisik, 53,5 miliar poundsterling.
Sisanya, 2,1 trilliun, atau 97,4% dari total persediaan, berwujud uang bank komersil.
3% dari uang tersebut diciptakan melalui bank central.
Uang tersebut sebenarnya seperti ini, jika anda menciptakan uang kertas £10, anda bisa menjualnya ke bank.
untuk dimasukkan dalam mesin ATM, kemudian bank harus membayar £10 kepada anda.
Tidak ada bunga ditarik dari uang tersebut, tetapi uang itu sebenarnya ditransfer ke kas negara
sebagai penggalangan dana bagi pemerintah. Proses ini disebut seigniorage (hak pemilik tanah)

Korean: 
지폐와 동전
영국의 2010년 총 화폐량은 2조 1천5백억 파운드인데,
이 중 2.6%인 535억 파운드만이 물리적 형태로 존재한다.
나머지 2조 1천억 파운드, 즉 전체 통화량의 97.4%는 상업은행이 창출한 화폐다.
중앙은행이 창출하는 통화는 3%인데요,
그 돈이 바로, 만약 당신이 10파운드지폐가 있다면
그 돈을 현금인출기에 넣기위해 은행에 팔수있고,
또 은행이 되돌려 주거나 매입해야되는 돈인 것이죠.
그 돈은 이자가 안 붙지만, 반드시 재무성에 귀속됩니다.
이것이 정부가 재원을 마련하는 한 형태인데, 시뇨라지라 불리는 화폐주조세죠.

Swedish: 
Sedlar och mynt
År 2010 var Storbritanniens penningmängd 2.15 biljoner pund.
2.6% av denna summa var kontanter, 53.5 miljarder pund.
Övriga 2.1 biljoner pund, 97.4% av penningmängden, bestod av affärsbankspengar.
3% av pengarna skapas via centralbanken (i Sverige Riksbanken)
och när du har skapat en 10-pundssedel kan du sälja den till en bank
som de kan använda i sina bankomater, och banken skulle behöva köpa sedeln för 10 pund.
Ingen skulle behöva betala ränta på pengarna, och de överförs sedan till statskassan,
vilket ger inkomster för staten. Det kallas seigniorage.

Croatian: 
Novčanice i kovanice
2010. godine, količina novca u Britaniji,
je bila ukupno 2,15 bilijuna funti.
Od toga je bilo 2,6 % gotovog novca,
dakle 53,5 milijarde.
Ostatak - 2,1 trilijuna, ili 97,4 %, ukupne mase
novca - je bio komercijalni novac banaka.
3% novca je stvorila centralna banka.
Kad se proizvede novčanica od 10 funti,
može se prodati jednoj banci
za njene automate za podizanje novca,
a banka mora 10 funti
vratiti ili kupiti.
Na taj novac se ne plaćaju kamate.
Taj novac se na kraju proslijeđuje
na Ministarstvo financija.
To je oblik prikupljanja sredstava
za vladu. Zove se "Seigniorage".

English: 
Notes and coins
In 2010 the total UK money supply 
stood at 2.15 trillion pounds.
2.6 % of this total was physical cash, 
53.5 billion.
The rest, 2.1 trillion,
or 97.4% of the total money supply,
 was commercial bank money.
The 3% of money is created 
through the Central Bank
and that money essentially,
 if you created a £10 note
you could sell that to a bank 
to put into their ATM
and the bank would have
to repay that £10 or buy it for £10.
There would be no interest charged 
on that money,
but that money is then essentially
 transferred to the Treasury
and it's a form of fundraising for the government.
It's called seigniorage.

Croatian: 
Seigniorage: Profit za vladu
zbog izdavanja valute.
Razlika između nominalne vrijednosti
novčanica i kovanica i njihovih troškova proizvodnje.
Kad Bank von England proizvede
jednu novčanicu od 10 funti,
troškovi tiskanja su
otprilike 3 ili 4 penija.
Oni prodaju novčanicu poslovnim bankama,
po nominalnoj vrijednosti od 10 funti.
Profit - razlika između troškova
tiskanja i prodajne cijene od 10 funti -
ide direktno Ministarstvu financija.
Bilo koji profit od stvaranja fizičkog
novca - novčanica - ide Ministarstvu financija.
To smanjuje količinu poreza,
koji mi moramo platiti.
U tijeku proteklih deset godina, to je
donijelo prihod od 18 milijardi funti.
1948. godine, udjel kovanica i novčanica
je iznosio 17 % ukupne mase novca.
To je bila osnova da je vlada mogla
financirati poslijeratnu izgradnju.

Modern Greek (1453-): 
Seigniorage: Κέρδη για την κυβέρνηση
μέσω της έκδοσης νομίσματος.
Η διαφορά μεταξύ της ονομαστικής αξίας του
Τραπεζογραμμάτια και κέρματα και το κόστος παραγωγής τους.
Αν η Τράπεζα της Αγγλίας δημιουργήσει ένα σημείωμα των 10 λιβρών,
Κόστος περίπου 3 ή 4 πένες για την εκτύπωση του λογαριασμού.
Πωλεί το νομοσχέδιο στις εμπορικές τράπεζες
στην ονομαστική αξία των δέκα λιβρών.
Το κέρδος - η διαφορά μεταξύ του
Το κόστος εκτύπωσης και η τιμή πώλησης των δέκα κιλών -
πηγαίνει απευθείας στο Υπουργείο Οικονομικών.
Οποιοδήποτε κέρδος από τη δημιουργία φυσικών
Χρήματα - Τραπεζογραμμάτια - πηγαίνουν στο Υπουργείο Οικονομικών.
Αυτό μειώνει το ποσό των φόρων που πρέπει να πληρώσουμε.
Τα τελευταία δέκα χρόνια είναι έτσι
Έσοδα 18 δισεκατομμυρίων λιρών.
Το 1948, το ποσοστό των νομισμάτων ήταν
και τραπεζογραμματίων 17% της συνολικής προσφοράς χρήματος.
Αυτός ήταν ένας λόγος για τον οποίο η κυβέρνηση
Η μεταπολεμική ανασυγκρότηση θα μπορούσε να χρηματοδοτήσει.

Italian: 
Signoraggio: profitto ricavato da un governo con
l'emissione di moneta.
La differenza tra il valore di
banconote e monete meno il costo di produzione.
Quando la Banca d'Inghilterra crea una banconota da £10
sostiene un costo di stampa di circa 3 o 4 pence
la vende ad una qualsiasi banca per il suo
valore nominale, cioè per £10, e il profitto
ovvero la differenza tra il costo di stampa e il valore
al quale è stata venduta, va direttamente al Tesoro.
Quindi il profitto ricavato dalla creazione
fisica di denaro, di banconote, va al Tesoro
e riduce l'ammontare di tasse che dobbiamo pagare.
Negli ultimi 10 anni il totale è stato di circa £18 miliardi.
Nel 1948 banconote e monete costituivano
il 17% della massa monetaria totale.
E fu uno dei fattori che contribuirono al
finanziamento della ricostruzione post-bellica.

Slovenian: 
Seignorage – oskrba oblastnika:  Dobiček, ki ga ima
vlada iz naslova izdajanja državne valute.
Predstavlja razliko med nominalno vrednostjo in
proizvodnimi stroški izdaje denarja v bankovcih in
kovancih.
Ko Banka Anglije ustvari bankovec za 10Ł,
jo tisk tega bankovca stane 3 ali 4 penije.
Bankovec nato proda velikim britanskim bankam po
nominalni vrednosti 10Ł; dobiček,
razlika med stroški tiskanja bankovca in dejansko
prodajo za 10Ł se nakaže Finančnemu ministrstvu.
Ves dobiček iz ustvarjanja fizičnega denarja,
bankovcev se dejansko nakaže Finančnemu
ministrstvu
in zmanjša količino davkov, ki jih moramo plačati.
  V preteklih desetih letih je to zneslo okoli 18
milijard funtov.
L. 1948 so bankovci in kovanci predstavljali 17%
celotne denarne mase.
Tudi to je omogočilo vladno financiranje povojne
obnove.

Romanian: 
Seigniorage - profitul obținut de stat prin emisie monetară. Diferența dintre valoarea nominală a bancnotelor și monedelor în raport cu costul lor de producție.
Atunci când Bank of England creează o bancnotă de 10 £, ea suferă cheltuieli de 3 sau 4 pence pentru a o imprima
și o vinde băncilor comerciale la valoarea ei nominală de 10 £, astfel încât profitul,
diferența dintre imprimarea și vânzarea bancnotei la costul de 10 £, este încasat direct de către trezoreria statului.
Pe cale de consecință profitul obținut din crearea banilor fizici, bancnotelor, este direcționat către trezorerie
și reduce valoarea taxelor care urmează să le plătim. În ultimii 10 ani s-au înregistrat acumulări de £18 miliarde.
În 1948 bancnotele și monedele constituiau circa 17% din totalul banilor.
Acesta a fost un factor decisiv pentru posibilitatea statului de a finanța reconstrucția postbelică.

Polish: 
Dochody z tytułu emisji pieniądza:
zysk państwa z emisji waluty.
Różnica między wartością nominalną banknotów
i bilonu, a kosztami ich produkcji.
Kiedy Bank Anglii drukuje banknot 10-funtowy,
kosztuje go to w rzeczywistości jakieś 3-4 pensy
i sprzedaje go bankowi komercyjnemu
po cenie nominalnej, czyli 10 £,
a zysk, czyli różnica między kosztami wydrukowania tego banknotu
a dochodem z jego sprzedaży po cenie 10 £,
trafia bezpośrednio do Skarbu Państwa.
Czyli cały zysk z emisji fizycznej gotówki,
banknotów, idzie do Skarbu Państwa
i obniża wartość naszych podatków.
W ciągu ostatnich 10 lat w ten
sposób powstało około 18 miliardów £.
W 1948 banknoty i monety stanowiły
17% łącznej podaży pieniądza.
Pozwoliło to rządowi sfinansować
odbudowę kraju

Portuguese: 
Seigniorage: Lucro realizado por um governo através da emissão de moeda. A diferença entre o valor nominal das notas e moedas, e seus custos de produção.
Quando o Banco de Inglaterra cria uma nota de £ 10, que lhe custa cerca de 3 ou 4 pence para a imprimir,
e a vende a um dos bancos comerciais pelo valor de facial de £10, e o lucro,
a diferença entre o custo de impressão da nota, e o valor da venda por £10, vai directamente para o Tesouro.
Na verdade, todo o lucro que temos no processo de criação de dinheiro físico, notas de banco, vai para o Tesouro
e reduz a quantidade de impostos que temos que pagar. Ao longo dos últimos 10 anos, foram “captados” cerca de £ 18 bilhões.
Em 1948, as notas e moedas constituem 17% da oferta total de dinheiro.
Este foi um factor que contribuiu para a capacidade do governo financiar a reconstrução do pós-guerra.

English: 
Seigniorage: Profit made 
by a government by issuing currency.
The difference between 
the face value of notes and coins,
and their production costs.
When the Bank Of England 
creates a £10 note,
it costs it about 3 or 4 pence 
to actually print that note
and it sells it to a high street banks
at face value, so for £10
and the profit,
 the difference between printing the note
and actually selling it 
for £10 goes directly to the treasury.
So, in effect all the profit 
that we get on creating
physical money, bank notes, 
goes to the Treasury,
and it reduces 
how much taxes we have to pay.
Over the last 10 years, 
that's raised about £18 billion.
In 1948 notes and coins constituted 17% of
the total money supply.
This was one contributing factor
in the government's ability
 to finance post-war reconstruction.
This included 
the establishment of the NHS.

French: 
seigneuriage : Profit réalisé par un 
gouvernement lorsqu'il émet de la monnaie.
C'est la différence entre la valeur faciale 
des pièces et billets et leur coût de production.
Quand la Banque d'Angleterre crée 
un billet de 10 livres Sterling,
cela coûte en réalité 3 ou 4 pence 
pour imprimer ce billet
et elle le vend à une grande enseigne 
bancaire au prix de sa valeur faciale,
donc pour un profit de 10 livres Sterling,
la différence entre le coût d'impression 
du billet et sa vente pour 10 livres Sterling
va directement au Trésor Public.
Donc, tout le profit réalisé lors de la 
création des pièces de monnaie et
des billets de banque va au Trésor Public
et cela réduit les impôts et taxes 
que nous devons payer.
Au cours des 10 dernières années, cela 
représente 18 milliards de livres Sterling.
En 1948 les pièces et billets constituaient 
17 % de la masse monétaire.
Ce fut l'un des facteurs ayant permis au gouvernement 
de financer la reconstruction de l'après-guerre.

Bulgarian: 
Сеньораж: печалба направена от правителството чрез издаване на валута. Разликата между номиналната стойност на банкнотите и монетите, и техните производствени разходи.
Когато Английската банка създаде банкнота от 10 паунда, това й струва около 3 - 4 пенса реално за отпечатването й
и я продава на външни банки по номиналната стойност, 10 паунда.
И печалбата, разликата между отпечатването на банкнотата и истинската й продажба за 10 паунда, отива директно в Държавната хазна.
И така, всички печалби от създаването на физически пари, отиват за Държавната хазна
което намалява данъците, които трябва да плащаме. През последните 10 години това е увеличено с 18 милиарда паунда.
През 1948г. банкнотите и монетите представляват 17% от общите парични запаси.
Това е бил фактор, допринасящ в способността на правителството да финансира следвоенно възстановяване.

Swedish: 
Seigniorage: Vinst staten gör genom att ge ut valuta. Skillnaden mellan sedlar och mynts nominella värde och kostnad för att producera dem.
När Bank Of England tar fram en 10-pundssedel kostar det 3 till 4 pence att trycka den
och de säljer den till en affärsbank till dess nominella värde, alltså 10 pund
och vinsten, skillnaden mellan att trycka sedeln och att sälja den för 10 pund går till statskassan.
Så i realiteten går all vinst som vi får på att skapa kontanter till statskassan
och det minskar mängden skatter vi måste betala. De senaste 10 åren har detta dragit in ca 18 miljarder pund.
År 1948 var 17% av penningmängden sedlar och mynt.
Det bidrog till statens förmåga att finansiera återuppbyggnaden efter kriget,

Indonesian: 
Seigniorage: Profit yang didapat oleh pemerintah dari pengedaran uang. Atau, margin antara nilai nominal uang dengan biaya produksinya.
Ketika Bank of Englang menciptakan uang £10, biaya produksinya hanyalah sekitar 3 atau 4 penny.
kemudian uang tersebut dijual ke bank umum seharga nilai nominal, £10. Dan...
Profitnya, atau margin antara biaya mencetak dengan menjualnya seharga £10, langsung masuk ke kas negara.
Jadi semua keuntungan yang kita dapat dari menciptakan uang fisik, uang kertas, masuk ke kas negara.
dan ini mengurangi jumlah pajak yang harus kita bayar. Selama 10 tahun terakhir, sudah tergalang sekitar £18 miliar.
Pada 1948, uang kertas dan logam adalah 17% dari total uang keseluruhan.
Ini adalah satu faktor yang mendukung pemerintah membiayai rekonstruksi pasca perang.

Spanish: 
Señoreaje: Ganancia lograda por el gobierno mediante la emisión de moneda. La diferencia entre el valor nominal de billetes y monedas y su costo de producción.
Cuando el Banco de Inglaterra crea un billete de £10, que le cuesta imprimir alrededor de 3 a 4 peniques
y vende a los grandes bancos por su valor nominal, es decir 10 libras y la ganancia,
la diferencia entre la impresión del billete y venderlo por 10 libras, va directamente al fisco.
Así pues, toda la ganancia que obtenemos en la creación de efectivo, va al Erario
y reduce lo que tenemos que pagar de impuestos. En los últimos 10 años, se ha recaudado aproximadamente £18 billones.
En 1948 billetes y monedas constituyeron el 17% de la oferta monetaria total.
Esto fue un factor que facilitó la capacidad del gobierno para financiar la reconstrucción de posguerra,

Korean: 
시뇨라지: 정부가 통화를 발행하며 얻는 이윤.
즉, 화폐의 액면가와 발행비용의 차이.
중앙은행이 10파운드 지폐를 만들 때 드는 인쇄 비용이 약 3-4펜스 정도고
이 지폐를 시중 은행에 액면가로 팔면,
그 차액이 바로 재무성 수입이 되죠.
지폐라는 물리적인 돈을 만들 때 생기는 수입이 재무성에 귀속되고,
그 수입만큼 우리가 내야할 세금이 줄어들어요. 지난 10년 동안 재무성이 그렇게 조성한 돈이 180억 파운드에요.
1948년 총 통화공급의 17%가 지폐와 동전형태로(진짜 돈으로) 존재했다.
정부가 전후 재건사업에 돈을 댈 수 있었던 건 이 돈 덕분이었고,

German: 
Seigniorage: Profit für die Regierung
durch die Emission von Währung.
Die Differenz zwischen dem Nominalwert der
Banknoten und Münzen und deren Produktionskosten.
Wenn die Bank von England eine 10 Pfund-Note erschafft,
kostet es ungefähr 3 oder 4 Pence den Schein zu drucken.
Sie verkauft den Geldschein den Geschäftsbanken
zum Nominalwert von zehn Pfund.
Der Profit - der Unterschied zwischen den
Druckkosten und dem Verkauspreis von zehn Pfund -
geht direkt an das Finanzministerium.
Jeglicher Profit aus der Erschaffung von physischem
Geld - Banknoten - geht ans Finanzministerium.
Das reduziert die Menge an Steuern, die wir zahlen müssen.
Im Laufe der letzten zehn Jahre sind so
Einnahmen von 18 Milliarden Pfund entstanden.
Im Jahr 1948 betrug der Anteil der Münzen
und Banknoten 17% der gesamten Geldmenge.
Das war ein Grund dafür, dass die Regierung den
Nachkriegswiederaufbau finanzieren konnte.

English: 
In only 60 years notes 
and coins have shrunk to less than 3%.
Prior to 1844,
 bank notes were created by private banks
and the government 
did not profit from their creation.
Pre-industrialisation there was 
multiple forms of money co-existing,
and so the rise 
of government-sponsored fiat money
is a relatively recent phenomenon.
In the 1840s there was no law to stop banks
from creating their own bank notes.
So they used to issue paper notes
as kind of a representative 
of what you had in the bank account.
Instead of you taking
 your heavy metal coins out of the bank
and then going
 and paying somebody with them,
you could get your paper which said 
how much money you had in the bank
and you could give that to somebody

French: 
En particulier la création du NHS 
(services nationaux de la santé).
En seulement 60 ans, la part des billets 
et des pièces s'est réduite
jusqu'à atteindre un taux inférieur à 3 %.
Avant 1844, les billets de banque 
étaient émis par des banques privées
et le gouvernement ne tirait aucun 
profit de cette création monétaire.
Durant l'aire pré-industrielle, il y avait beaucoup 
de formes de monnaie qui coexistaient,
et donc l'apparition d'une monnaie fiduciaire 
émise par le gouvernement est un phénomène récent.
Dans les années 1840, il n'y avait aucune loi
pour limiter les banques quant à 
l’émission de leurs propres billets.
Ainsi, elles émettaient de la monnaie 
papier se substituant
à ce que les clients avaient 
sur leur compte en banque.
Au lieu de retirer ses lourdes pièces 
déposées à la banque,
et de les utiliser directement 
comme moyen de paiement
l’on pouvait prendre sa monnaie papier indiquant 
ce que l’on possédait sur son compte en banque
et l’on pouvait donner cette 
monnaie papier à quelqu'un

Bulgarian: 
Това включва създаването на Национална здравна служба.
Само за 60 години банкнотите и монетите са се свили до по-малко от 3%.
Преди 1844г. парите са се създавали от частни банки и правителството не е печелело от това създаване.
Преди индустриализацията има множество съвместно съществуващи видове пари,
а възходът на спонсорираните от правителството Фиатни пари е сравнително ново явление.
През 1840г. не е имало закон. който може да спре банките да създават свои собствени пари.
Така, че те издавали хартиени банкноти, като един вид представяне на това, което имате по банковата си сметка.
Вместо да излизате с тежки метални монети от банката и после да плащате на някого с тях
може да вземете хартиена банкнота, която оказва колко пари имате в банката, да я дадете на някой

Korean: 
국민건강보험(NHS)도 이 덕택에 생긴 제도이다.
그런데 60년만에 이 실물로 존재하던 진짜 돈의 비율이 3%로 줄었다.
1844년 이전에는 은행권이 (중앙은행이 아닌)민간은행에 의해 발행되었고 정부는 이 돈의 생성으로부터 이윤을 챙기지 않았었다.
산업혁명이전에는 수 많은 형태의 돈이 공존했고,
정부의 도움으로 발행되는 불환지폐(실제가치가 없는)는 비교적 최근에 나타난 현상이에요.
1840년대에는 민간은행의 은행권발행을 금지하는 법이 없었어요.
그래서 은행이 발행한 종이증서(은행권)는 예금자가 은행에 실제로 맡겨두고 있는 것을 말해주는 것이었죠.
무거운 동전(진짜 돈)을 은행에서 빼내어 다른 사람에게 지불하는 대신
은행에 보관한 돈의 양을 표시하는 종이를 받아 다른 사람에게 주고

Portuguese: 
Isto incluiu o estabelecimento do SNS Britânico.
Em apenas 60 anos, as notas e moedas encolheram para menos de 3%.
Antes de 1844, as notas bancárias eram criadas por bancos privados e o governo não lucrava com a  sua criação.
Na Pré-industrialização, coexistiam várias formas de dinheiro,
a ascensão da moeda fiduciária, patrocinada pelo governo, é um fenómeno relativamente  recente.
Na década de 1840, não havia nenhuma lei para impedir os bancos de criar as suas próprias notas.
Eles emitiam notas de papel como uma espécie de representação daquilo que cada cliente tinha na conta bancária.
Assim, em vez de você levantar as suas pesadas moedas para fora do banco e, em seguida, ir e pagar  alguém com elas,
você poderia obter um papel, que diz quanto dinheiro você tem no banco, e você poderia dá-lo a  alguém

Modern Greek (1453-): 
Αυτό περιλάμβανε την ίδρυση του
Εθνική Υπηρεσία Υγείας (NHS).
Σε μόλις 60 χρόνια, νομίσματα και τραπεζογραμμάτια
Μειώθηκε σε λιγότερο από 3%.
Πριν από το 1844, τα τραπεζογραμμάτια δημιουργήθηκαν από ιδιωτικές τράπεζες
και η κυβέρνηση δεν ωφελήθηκε.
Πριν από την εκβιομηχάνιση, υπήρχαν διάφορες μορφές
των χρημάτων σε κυκλοφορία ταυτόχρονα.
Η άνοδος του κρατικού χορηγού
Τα χρήματα Fiat είναι ένα σχετικά πρόσφατο φαινόμενο.
Στη δεκαετία του 1840 δεν υπήρχε νόμος που να απαγορεύει τις τράπεζες
να δημιουργήσουν τα δικά τους τραπεζογραμμάτια.
Έτσι έχουν χαρτονομίσματα έξω
δεδομένου ότι έδειξε το υπόλοιπο του λογαριασμού σας.
Αντί να χρησιμοποιείτε κιλά βαρέων μετάλλων
πληρώστε, πήρατε ένα κομμάτι χαρτί,
στο περίπτερο, πόσα έχετε στον πάγκο.

Indonesian: 
Termasuk juga pendirian NHS (Layanan Kesehatan Nasional)
Hanya dalam 60 tahun, persentase uang fisik, berkurang hingga dibawah 3%.
Sebelum 1844, uang kertas diciptakan oleh bank swasta dan pemerintah tidak mendapat untung dari prosesnya.
di era pra-industrialisasi, ada banyak macam uang beredar bersama,
jadi munculnya uang fiat dukungan pemerintah merupakan fenomena yang relatif baru.
Pada tahun 1840 an, tidak ada aturan untuk mencegah bank menciptakan uang mereka sendiri.
Jadi mereka merilis nota kertas untuk mewakili apa yang dimiliki nasabah di dalam brankas bank.
Jadi daripada anda membawa koin logam yang berat untuk membayar sesuatu,
anda cukup membawa kertas yang menyatakan jumlah harta anda di bank, dan berikan kertas tersebut untuk membayar seseorang

Slovenian: 
To je vključevalo ustanovitev Nacionalne zdravstvene
službe Združenega kraljestva.
V le 60 letih se je denarna masa bankovcev in kovancev
skrčila na manj kot 3%.
Pred 1844 so bankovce tiskale zasebne banke,
vlada pa od njihovega tiskanja ni imela dobička.
Pred industrializacijo je sočasno obstajalo več
oblik denarja,
zato je vzpon denarja brez zlatega kritja, ki ga
sponzorira vlada, relativno nov fenomen.
Leta 1840 ni bilo zakona, ki bi bankam preprečil
ustvarjanje svojih bankovcev.
Zato so izdajali papirnati denar kot potrdilo
vrednosti na bančnem računu.
Namesto, da bi kovance dvignili iz banke
in nato drugi osebi z njimi plačali,
ste lahko dobili papir, ki je potrjeval, koliko
imate na računu v banki
le-tega dali drugi osebi,

Romanian: 
Aceasta a inclus și înființarea sistemului național de sănătate.
În doar 60 de ani cota bancnotelor și monedelor s-a redus sub indicele de 3%.
Anterior anului 1844 bancnotele erau create de băncile particulare și statul nu profita din crearea lor.
În perioada preindustrială erau multiple forme de bani, ce reușeau să co-existe simultan,
astfel, ascensiunea banilor a căror valoare e sponsorizată și regularizată de stat este un fenomen relativ recent.
În anii 1840 nu exista o lege care le-ar interzice băncilor să creeze propriile bancnote.
Astfel, ele au considerat oportună emiterea de bilete de hârtie, ca mod de reprezentare a valorii banilor deținuți în contul bancar.
În locul retragerii monedelor de metal prețios din bancă pentru efectuarea de plăți către cineva,
puteai obține hârtia, care indica câți bani deții în bancă și o puteai transmite cuiva,

Spanish: 
e incluyó la creación del Sistema Nacional de Salud (NHS).
En solo 60 años billetes y monedas se han reducido a menos del 3%.
Antes de 1844, los billetes fueron creados por los bancos privados y el gobierno no se beneficiaba.
Durante el periodo de pre-industrialización coexistían múltiples formas de dinero.
El ascenso del dinero fiduciario patrocinado por el gobierno es un fenómeno relativamente reciente.
En la década de 1840 no había ninguna ley que impidiera que los bancos crearan sus propios billetes;
así que solían emitir vales como un tipo de indicador de lo que se tenía en la cuenta bancaria.
En lugar de tomar las pesadas monedas en el banco para ir a pagar con ellas
uno podía conseguir su vale con el valor del dinero que se tenía en el Banco y entregárselo a alguien,

Swedish: 
samt införandet av statligt finansierad hälso- och sjukvård.
På bara 60 år har sedlar och mynt minskat till mindre än 3%.
Före 1844 skapades sedlar av privata banker och staten tog inte del av vinsterna av att pengar skapades.
Före industrialiseringen fanns det flera former av pengar samtidigt,
så uppkomsten av statligt finansierade fiat-pengar är ett relativt nytt fenomen.
På 1840-talet fanns ingen lag som hindrade banker från att trycka egna sedlar.
Så de gav ut papperslappar som representerade en summa på ditt bankkonto.
Istället för att ta ut dina tunga metallmynt från banken och betala någon med dem,
så fick du ett papper där det stod hur mycket pengar du hade, och du kunde ge det till någon

Croatian: 
To je uključivalo osnivanje
nacionalnog zdravstvenog sustava.
U samo 60 godina, udjel kovanica i
novčanica se smanjio na manje od 3%.
Prije 1844. godine, novčanice
su stvarale privatne banke,
a vlada od toga nije imala profita.
Prije industrijalizacije, bilo je nekoliko
oblika novca, koji je bio istovremeno u opticaju.
Uspon fiat-novca, (nepokrivenog novca), pod
pokroviteljstvom države, je relativno mladi fenomen.
U 1840-im godinam, nije bilo
zakona, koji bi bankama zabranjivao
stvaranje vlastitih novčanica.
Dakle oni su izdavali papirni novac,
da bi prikazali saldo vašeg računa.
Umjesto da plaćate teškim kovanicama,
vi ste dobili komad papira,
sa stanjem, koliko imate u banci.

German: 
Dazu gehörte die Gründung des
nationalen Gesundheitswesens (NHS).
In nur 60 Jahren sind Münzen und Banknoten
auf weniger als 3 % geschrumpft.
Vor 1844 wurden Banknoten von privaten Banken erschaffen
 und die Regierung profitierte dabei nicht.
Vor der Industrialisierung gab es mehrere Formen
von Geld, die zeitgleich in Umlauf waren.
Der Aufstieg des staatlich geförderten
Fiat-Geldes ist ein relativ junges Phänomen.
In den 1840er Jahren gab es kein Gesetz den Banken zu verbieten
 ihre eigenen Banknoten zu erschaffen.
Also haben sie Papiergeld heraus
gegeben, das Ihren Kontostand anzeigte.
Anstatt mit schweren Metall-Münzen zu
bezahlen, erhielten Sie ein Stück Papier,
auf dem stand, wie viel Sie auf der Bank haben.

Polish: 
i utworzyć publiczną służbę zdrowia.
W ciągu 60 lat udział
banknotów i bilonu spadł do 3%.
Nasza służba zdrowia nie jest na sprzedaż.
Brońmy służby zdrowia.
Niech bankierzy zapłacą.
Do 1844 banknoty
emitowały banki prywatne,
a rząd nie czerpał z tego korzyści.
W okresie przedindustrialnym
współistniały różne formy pieniądza,
więc powstanie pieniądza
fiducjarnego tworzonego przez rząd
to dość nowe zjawisko.
W latach 40-tych XIX banki miały
prawo do emisji własnych banknotów.
Dlatego drukowały banknoty,
które odpowiadały środkom
na rachunkach ich klientów.
Zamiast pobierać ciężkie monety z banku,
żeby komuś zapłacić,
Brało się z banku dokument
potwierdzający stan rachunku.
Taki dokument można było komuś dać,

Italian: 
Compresa l'istituzione del Servizio Sanitario Nazionale.
In appena 60 anni banconote e monete
si sono ridotte a meno del 3%.
Prima del 1844 le banconote erano stampate da banche
private e il governo non ne traeva alcun profitto.
Nell'era pre-industriale coesistevano
numerose forme di denaro
la creazione di moneta a corso legale da parte del
governo è quindi un fenomeno relativamente recente.
Intorno al 1840 non c'era alcuna legge che
impedisse alle banche di creare una propria moneta.
Le banche emettevano note cartacee che garantivano
l'ammontare di denaro posseduto nel conto bancario.
Invece di prelevare pesanti monete dal
proprio conto e usarle per fare acquisti
si poteva presentare al negoziante la nota che
attestava quanto denaro si possedeva in banca

Slovenian: 
ta pa ga je lahko uporabila in iz banke dvignila
kovance.
Sčasoma je ta papirna zabeležka postala enakovrede
na denarju.
Ljudje so začeli uporabljati papirnati denar namesto,
da bi v bankah dvigovali dejanski denar
in kakor hitro so banke ugotovile, da je to, kar
ustvarjajo,
postalo prevladujoča vrsta denarja v gospodarstvu,
so spoznale tudi, da lahko z ustvarjanjem več
tega, proizvajajo dobičke.
Natisnejo lahko nekaj novih bankovcev in prištejejo
obresti.
In to so počele do l. 1840.
Leta 1840 so vendarle malce pretirale,
kar je sprožilo inflacijo in destabiliziralo
gospodarstvo.  Leta 1844
je zato konservativna vlada Roberta Peela sprejela
zakon,
ki je komercialnim bankam odvzel moč ustvarjanja
denarja
in jo vrnil državi.
Odtlej je Banka Anglije
edina pooblaščena za izdajanje bankovcev.

Portuguese: 
e esse alguém poderia usar esse papel para ir buscar as pesadas moedas metálicas aos bancos.
Com o tempo, essas notas de papel tornaram-se tão “boas” quanto o dinheiro em metais.
As pessoas começaram a usar esses papéis, em vez de irem levantar o dinheiro real ao banco.
e, obviamente, assim que os bancos perceberam que os papéis que eles estavam a criar, se tinham  tornado no tipo dominante de dinheiro na economia,
perceberam que, ao emitir mais papel, poderiam gerar lucros.
Poderiam assim, simplesmente, imprimir algumas notas de papel, emprestá-las e obter juros sobre o valor das mesmas.
Assim fizeram até final da década de 1840. No final da década de 1840, eles foram um pouco longe demais,
o que causou inflação, desestabilizando economia. Assim, em 1844,
o governo conservador de Robert Peel,  aprovou uma lei,
que afastou o poder de criar dinheiro dos bancos comerciais, e trouxe-o de volta para o estado.
Desde então, o Banco de Inglaterra tem sido a única organização autorizada a criar notas de papel.

German: 
Derjenige konnte dann mit diesem Papier
die schweren Münzen bei der Bank abholen.
Im Laufe der Zeit war dieses
Papiergeld genauso gut wie Geld.
Die Leute benutzten Papiergeld anstatt zur
Bank zu gehen, um das echte Geld abzuholen.
Sobald die Banken merkten, dass ihr Papiergeld
die Hauptwährung in der Wirtschaft geworden war,
erkannten sie, daß sie Gewinne erzeugen
konnten, wenn sie mehr davon herstellten.
Sie können einfach neue Noten drucken, sie
verleihen und dafür auch noch Zinsen verlangen.
Und das haben sie bis in die 1840er Jahre gemacht,
bis sie es ein bisschen zu weit getrieben haben.
Das verursachte eine Inflation und
destabilisierte die Wirtschaft.
In 1844 hat die konservative Regierung um Robert
Peel ein Gesetz erlassen,
das den Geschäftsbanken die Macht Geld zu schaffen nahm
und es wieder dem Staat übertrug.
Seitdem ist die Bank of England die einzige
Organisation, die Papiergeld ausgeben darf.

French: 
qui à son tour pouvait l'utiliser pour retirer 
l'équivalent en pièces de monnaie dans les banques.
Au fil du temps, ces billets de papier ont acquis 
un statut aussi fiable que de la vraie monnaie.
Les gens échangeaient les billets de banque au lieu
d'aller retirer des pièces de monnaie à la banque
et naturellement, dès que les banques 
ont compris que ce qu'elles avaient créé
était devenu la forme dominante 
de monnaie en circulation dans l'économie,
elles se sont rendu compte qu'en créant 
davantage de ce type de monnaie,
elles pourraient en tirer des bénéfices.
Il suffisait de produire de nouveaux 
billets, puis les prêter avec intérêts.
Et c'est ce qu'elles ont fait jusque 
dans les années 1840.
Au cours de ces années-là, elles sont 
allées un peu trop loin
ce qui a engendré de l'inflation et a déstabilisé 
l'économie. Par conséquent, en 1844
le gouvernement conservateur de 
Robert Peel a fait adopter une loi
qui a privé les banques commerciales 
du pouvoir de créer de la monnaie
et a restitué ce pouvoir à l'état.
Depuis cette époque la Banque d'Angleterre 
est la seule organisation
autorisée à créer des billets de banque.

Modern Greek (1453-): 
Αυτός που θα μπορούσε τότε με αυτό το χαρτί
σηκώστε τα βαριά νομίσματα στην τράπεζα.
Με την πάροδο του χρόνου, αυτό ήταν
Χαρτί χρήματα τόσο καλά όσο τα χρήματα.
Οι άνθρωποι χρησιμοποίησαν χάρτινα χρήματα αντί για
Τράπεζα να πάει να πάρει τα πραγματικά χρήματα.
Μόλις οι τράπεζες συνειδητοποιήσουν ότι τα χαρτονομίσματα τους
είχε γίνει το κύριο νόμισμα στην οικονομία,
συνειδητοποίησαν ότι πραγματοποιούσαν κέρδη
αν μπορούσαν να κάνουν περισσότερα από αυτά.
Μπορείτε εύκολα να εκτυπώσετε νέες σημειώσεις, αυτοί
δανείζουν και εξακολουθούν να απαιτούν τόκο.
Και το έκαναν μέχρι τη δεκαετία του 1840,
μέχρι να φτάσουν πολύ μακριά.
Αυτό προκάλεσε πληθωρισμό και
αποσταθεροποίησε την οικονομία.
Το 1844, η συντηρητική κυβέρνηση γύρω από τον Robert
Peel ψήφισε ένα νόμο,
που έβγαλε τη δύναμη του χρήματος στις εμπορικές τράπεζες
και τη μεταφέρει πίσω στην πολιτεία.
Από τότε, η Τράπεζα της Αγγλίας είναι η μόνη
Οργανισμός που μπορεί να εκδίδει χαρτονόμισμα.

Romanian: 
pentru ca acel cineva să poată retragă respectivele monede din bancă.
Cu timpul aceste hârtii au devenit la fel de valoroase ca banii.
Populația utiliza bancnotele de hârtie în locul retragerii banilor reali din bancă
și, evident, odată ce băncile au constatat că ceea ce au creat a devenit tipul dominant de bani în economie,
acestea au înțeles că prin crearea mai multor hârtii cu valoare bănească, vor fi generate profituri.
Ele pot imprima noi bancnote, să le înstrăineze și să încaseze dobândă reală peste valoarea lor ipotetică .
Și băncile au realizat asemenea speculații până în anii 1840. În anii '40 ai sec. XIX-lea aceste ilegalități au trecut peste limita admisibilului,
fapt ce a cauzat survenirea inflației, care a destabilizat economia. Astfel, în 1844
guvernul conservator al lui Robert Peel a promovat o lege,
care a deposedat băncile comerciale de puterea de a crea bani, ea fiind restituită statului.
Din acel moment Bank of England era unica autoritate abilitată să creeze bancnote de hârtie.

Indonesian: 
orang tersebut kemudian bisa menggunakan koin-koin logam yang ada di bank.
Lama kelamaan, nota kertas ini menjadi setara dengan uang.
Orang-orang cenderung menggunakan nota kertas ketimbang uang sebenarnya yang ada di bank.
kemudian bank menyadari bahwa kertas yang mereka ciptakan menjadi jenis uang yang dominan dalam perekonomian.
mereka menyadari, mereka dapat meraup keuntungan hanya dengan mencetak lebih banyak kertas.
Mereka hanya tinggal mencetak nota kertas baru, meminjamkannya, dan menuntut bunga darinya.
Dan pada tahun 1840 an, mereka mempraktikkan modus ini secara berlebihan,
sehingga menyebabkan inflasi, dan melabilkan ekonomi. Jadi di tahun 1844,
Gubernur partai Konservatif Robert Peel, merilis aturan baru
yang intinya mengambil alih kuasa menciptakan uang dari bank umum kepada negara.
Semenjak itu, Bank of England menjadi satu-satunya organisasi yang diijinkan untuk menciptakan uang kertas.

Swedish: 
och de kunde använda det för att hämta ut de tunga metallmynten från banken.
Med tiden blev dessa papperslappar lika bra som pengar.
Folk började använda papperslappar istället för att hämta riktiga pengar från banken
och så snart bankerna insåg att det som de skapat hade blivit den dominerande typen av pengar
så förstod de att genom att skapa mer av dem kunde de göra vinst.
De kan helt enkelt trycka nya papperslappar, låna ut dem och få ränta på dem.
Och de gjorde så fram till 1840-talet, då de gick lite för långt
vilket orsakade inflation och destabiliserade ekonomin. Så 1844
antog den konservativa regeringen en lag,
som tog ifrån affärsbankerna makten att skapa pengar och återbördade den till staten.
Sedan dess har Bank of England varit den enda organisation som haft rätt att skapa sedlar.

Italian: 
il quale a sua volta si recava in banca a
ritirare le pesanti monete di metallo.
Con il tempo queste note cartecee
divennero valide come il vero denaro.
La gente usava queste note di carta invece
di andare in giro con pesanti fardelli di monete.
Ovviamente quando le banche si resero conto
che questo sistema era diventato il metodo
dominante di scambio economico,
si resero anche conto che creandone
di più ne avrebbero tratto profitto.
Potevano stampare nuove note cartecee,
prestarle e riscuoterci un interesse.
Le banche fecero questo fino al 1840.
Poi, dopo quella data, esagerarono un po' troppo
e generarono inflazione che destabilizzò
l'economia. Nel 1844 quindi
il Governo Conservatore di
Robert Peel varò una legge
che privò le banche private del potere di
creare denaro e lo restituì allo Stato.
Da allora la Banca d'Inghilterra è stata l'unica
istituzione autorizzata a stampare banconote.

Polish: 
żeby go wymienił w banku na monety.
Z czasem te papierowe
pieniądze zastąpiły monety.
Ludzie zaczęli używać banknotów,
zamiast monet pobieranych z banku.
Oczywiście banki, kiedy
tylko się zorientowały,
że ich banknoty stały się
głównymi pieniędzmi w gospodarce,
zauważyły, że emitując
ich więcej, mogą zarobić.
Mogą nadrukować banknotów
i pożyczyć je na procent.
Robiły tak do lat 40-tych XIX wieku.
Wtedy trochę z tym przesadziły,
co wywołało inflację i
destabilizację gospodarki.
Dlatego w roku 1844, konserwatywny rząd
Roberta Peela przeforsował ustawę,
która odebrała bankom komercyjnym
prawo do tworzenia pieniędzy
i przywróciła je państwu.
Od tego czasu tylko Bank Anglii
ma prawo do emitowania banknotów.

Bulgarian: 
и той да отиде и да вземе металните монети от банката.
Така с времето, тези хартиени банкноти станали толкова добри, колкото и парите.
Хората ще предпочетат хартиените банкноти пред това да отидат до банката за да вземат истински пари
и очевидно веднага щом банките разбират, че това което са създали се е превърнало в доминиращ тип пари в икономиката,
осъзнават и, че създавайки повече от тях могат да генерират повече печалби.
Те могат просто да отпечатат малко нови банкноти, да ги заемат и да получат лихва върху тях.
Така и правят до 1840г. През 1840г. стигат твърде делеко
и причинената инфлация дестабилизира икономиката. И така през 1844г.
консервативното правителство на Робърт Пийл приема закон,
който отнема правото на търговските банки да създават пари и го дава изцяло на държавата.
Така, от тогава Английската банка е единствената организация оторизирана да създава пари.

English: 
and they could use that to go and get
the heavy metal coins from the bank.
Now over time these paper notes 
became as good as money.
People would use paper notes instead 
of getting real money from the bank
and obviously as soon as the banks realised
 that what they were creating
had become the dominant type of money
 in the economy,
they realised that by creating more
of it they could generate profits.
They can just print up some new notes,
lend it and get the interest 
on top of them.
And they did that up until the 1840s.
In the1840s they pushed it 
just a little bit too far
and that caused inflation, 
destabilised the economy.
So in 1844,
the Conservative Government of Robert Peel
actually passed a law
that took the power to create money 
away from the commercial banks
and brought it back to the state.
So since then the Bank of England 
has been the only organisation
authorised to create paper notes.

Spanish: 
quien lo usaba para ir por las pesadas monedas al banco.
Con el tiempo, estos vales se volvieron tan buenos como el dinero mismo.
El uso de los vales se popularizó para evitarse la recogida de dinero real en el banco
y obviamente tan pronto como los bancos se dieron cuenta de que lo que estaban
creando se había convertido en la forma dominante de dinero en la economía,
se dieron cuenta de que creando más, podrían generar ganancias.
Con solo imprimir nuevos billetes y prestarlos, obtenían el interés adicional.
Y así lo hicieron hasta la década de 1840 cuando se les fue la mano
causando inflación y desestabilizando la economía. Entonces en 1844,
el gobierno conservador de Robert Peel aprobó una ley
que les quitó el poder de crear dinero bancario y se lo entregó al estado.
Así que desde entonces el Banco de Inglaterra ha sido el único organismo autorizado para crear billetes.

Korean: 
이를 받은 사람이 은행에 가 무거운 동전을 받아가는 방식이었어요.
시간이 지나면서 이 종이쪼가리가 진짜 돈 행세를 하기 시작했어요.
사람들은 진짜 돈을 빼내러 은행에 가는 대신 이 종이를 이용했죠.
은행은 자신이 발행한 종이증서가 경제활동의 지배적인 지불형태(돈)가 된 것을 깨닫고는
이 종이증서를 더 많이 발행해 이윤을 챙길 수 있다는 사실을 깨달았죠.
은행은 그저 증서를 좀 더 찍어낸 뒤 이자를 붙여 빌려주면 되는 장사였어요.
그래서 은행들은 1840년대까진 이를 실행에 옮겨 재미를봤는데,
탄력을 받아 좀 더 많이 종이증서를 발행한 것이 그만 인플레이션을 일으켜 버렸어요.
그래서 1844년에 보수집권여당의 로버트 필이
상업은행의 통화발행권을 빼앗아 정부로 이전하는 법을 통과시킵니다.
이 때부터 영국중앙은행이 지폐를 발행하는 유일한 기관이 된거죠.

Croatian: 
Taj je onda mogao sa ovim papirom
podignuti teške kovanice kod banke.
Tijekom vremena, ovaj papirnati novac
je bio isto tako dobar kao i novac.
Ljudi su koristili papirni novac, umjesto
da idu u banku i podižu pravi novac.
Čim su banke primjetile da je njihov papirni
novac postao glavna valuta u gospodarstvu,
shvatili su da mogu generirati
profit, ako naprave više toga.
Oni jednostavno mogu tiskati nove novčanice,
iznajmiti ih i također još zahtjevati kamate.
I to su radili do 1840-tih godina,
dok nisu otišli malo predaleko.
To je prouzročilo inflaciju
i destabiliziralo gospodarstvo.
1844. godine, konzervativna vlada
Roberta Peela je izdala zakon,
koji je oduzeo moć bankama da stvaraju
novac i prenijela to opet na državu.
Od tada je Bank of England, jedina institucija,
koja smije izdavati papirni novac.

Bulgarian: 
Оттогава, всичко се е превърнало в дигитално и това, което използваме сега като пари са дигитални числа, които търговските банки мога да създадат от нищото.
Проблемът е, че не включват в законодателството депозитите,
безсрочните депозити, държани в банките физически или в електронна форма,
което по същество е самия депозит. Днес по-голямата част от парите в обръщение са електронни пари,
безсрочните депозити са тези, които седят в сметките ни.
В известен смисъл законодателството трябва да се изравнява с развитието на електронните пари и начина, по който банките фактически работят.
Пари в банкова сметка се наричат банкови депозити.
Това е счетоводен термин, който банките използват, когато създават кредит.

German: 
Seitdem ist alles digitalisiert worden.
 Was wir jetzt als Geld verwenden, sind digitale Zahlen,
die die Geschäftsbanken aus dem Nichts erschaffen.
Das Problem war, dass sie in dieser Gesetzgebung
die Sichteinlagen nicht berücksichtigt haben.
Einlagen einzelner Kunden bei den Banken.
Oder elektronische Formen von Geld, was
Sichteinlagen heute vorwiegend sind.
Der Großteil des Geldes in Umlauf
heute ist elektronisches Geld.
Es sind Sichteinlagen, die auf unseren Konten liegen.
Die Gesetzgebung muss mit den Entwicklungen
des elektronischen Geldes Schritt halten.
Und mit der Art und Weise, wie Banken funktionieren.
Das Geld auf Bankkonten wird als Sichteinlagen bezeichnet.
Dies ist ein Buchhaltungsbegriff, den die
Banken verwenden, wenn sie Kredit schaffen.

Spanish: 
Desde entonces todo se ha vuelto digital y lo que ahora utilizamos como dinero, son los números digitales que los bancos comerciales crean de la nada.
El problema fue que no incluyeron en esa legislación los depósitos,
los depósitos a la vista, guardados en bancos por individuos o formas electrónicas de dinero
que son esencialmente lo que son los depósitos a la vista. Hoy en día la mayor parte del dinero en circulación es dinero electrónico.
Son los depósitos a la vista bancarios que están en nuestras cuentas.
De alguna manera la legislación tiene que ponerse al día con la evolución 
del dinero electrónico y la manera como los bancos funcionan realmente.
El dinero en cuentas bancarias se llaman depósitos a la vista.
Se trata de un término de contabilidad que los bancos utilizan cuando crean crédito.

English: 
Since then everything has gone digital
and what we now use as money
is the digital numbers that commercial banks
 can create out of nothing.
The problem was that they did not include
in that legislation the deposits,
the demand deposits, held in banks 
by individuals or electronic forms of money
which essentially is 
what those deposits are.
Today most of the money 
in circulation is electronic money,
it's bank demand deposits
 that sit in our accounts.
So in a way the legislation's got
 to catch up with the developments
in electronic money 
and the way that banks actually operate.
Money held in bank accounts 
are called demand deposits.
This is an accounting term the banks
use when they create credit.

Italian: 
Oggi tutto è passato in digitale e ciò che
usiamo come denaro
sono numeri digitali
che le banche possono creare dal nulla.
Il problema sta nel fatto che quella
legge non regolava i depositi,
sia i depositi a vista tenuti in banca da ciascuno
di noi, che le forme elettroniche di denaro
che di fatto sono ciò che quei depositi a vista sono.
Oggi la maggioranza del denaro in circolazione è elettronico
sono depositi bancari a vista,
sono poi i nostri conti.
La legislazione deve quindi aggiornarsi con gli sviluppi in
fatto di denaro elettronico e su come operano le banche.
Il denaro tenuto nei conti bancari si chiama deposito a vista.
Un termine contabile usato dalle
banche quando generano credito.

French: 
Depuis cette époque tout est devenu numérique et 
ce que nous utilisons à présent comme monnaie,
ce sont des chiffres que les banques 
commerciales peuvent créer à partir de rien.
Le problème, c'est que les dépôts ne sont 
pas pris en compte dans cette législation,
les dépôts à vue détenus dans les banques par les 
particuliers ou si vous préférez la monnaie électronique
ce que sont principalement ces dépôts à vue.
Aujourd'hui, la plus grande partie de la monnaie 
en circulation est de la monnaie électronique,
ce sont les dépôts à vue figurant sur 
nos comptes en banque.
Donc, d'une certaine manière, la législation doit 
rattraper le retard par rapport au développement de
la monnaie électronique et la manière 
dont les banques fonctionnent.
Les sommes d'argent détenu sur les comptes en 
banque s'appellent des dépôts à vue.
C’est un terme technique que les banques 
utilisent lorsqu’elles font du crédit.

Indonesian: 
Semenjak itu pula, semuanya menjadi digital, dan yang kita tau sebagai uang saat ini adalah angka-angka digital yang bisa diciptakan tanpa modal sepeserpun.
Masalahnya adalah, pemerintah tidak memasukkan tabungan dalam aturan baru tersebut,
giro didalam bank atas nama individu, atau uang berwujud elektronik
itulah wujud uang giro yang sebenarnya. Hari ini sebagian besar uang dalam sirkulasi adalah berwujud elektronik,
uang yang ada dalam akun kita adalah giro.
Jadi legislasi harus mengimbangi perkembangan uang elektronik dan bagaimana sebenarnya bank beroperasi.
Uang yang disimpan di dalam bank disebut giro #
Ini adalah istilah akuntansi yang digunakan oleh bank ketika mereka menciptakan kredit.

Portuguese: 
Depois disso, tudo passou a ser digital, e o que agora usamos como dinheiro são os números digitais que a banca comercial pode criar a partir do nada.
O problema foi que eles não incluíram nessa legislação as Contas à Ordem,
Contas à Ordem, mantidas nos bancos por pessoas singulares, ou formas electrónicas de dinheiro
que é essencialmente o que hoje as Contas à Ordem  são. Hoje a maior parte do dinheiro em circulação é dinheiro electrónico,
é o dinheiro dos nossos depósitos bancários, que está nas nossas Contas à Ordem .
Então, de certa forma a legislação terá que acompanhar a evolução da moeda electrónica e a nova forma em que os bancos realmente funcionam.
Dinheiro mantido em contas bancárias é chamado de “Demand Deposits” (depósito à ordem).
Este é um termo de contabilidades que os bancos usam quando criam crédito.

Modern Greek (1453-): 
Από τότε όλα έχουν ψηφιοποιηθεί.
Αυτό που χρησιμοποιούμε τώρα ως χρήμα είναι ψηφιακοί αριθμοί,
ο οποίος δημιούργησε τις εμπορικές τράπεζες από τίποτα.
Το πρόβλημα ήταν ότι ήταν σε αυτή τη νομοθεσία
οι καταθέσεις όψεως δεν έχουν ληφθεί υπόψη.
Καταθέσεις μεμονωμένων πελατών στις τράπεζες.
Ή ηλεκτρονικές μορφές χρημάτων, τι
Οι καταθέσεις όψεως είναι κατά κύριο λόγο σήμερα.
Το μεγαλύτερο μέρος των χρημάτων σε κυκλοφορία
σήμερα είναι το ηλεκτρονικό χρήμα.
Πρόκειται για καταθέσεις όψεως που βρίσκονται στους λογαριασμούς μας.
Η νομοθεσία πρέπει να είναι συνεπής με τις εξελίξεις
να συμβαδίσει με το ηλεκτρονικό χρήμα.
Και με τον τρόπο λειτουργίας των τραπεζών.
Τα χρήματα σε τραπεζικούς λογαριασμούς ονομάζονται καταθέσεις όψεως.
Αυτός είναι ένας λογικός όρος που ο
Οι τράπεζες χρησιμοποιούν όταν δημιουργούν πίστωση.

Romanian: 
Ulterior, totul a fost transpus în expresie digitală și ceea ce folosim astăzi drept bani nu sunt altceva decât numere digitale, care pot fi create de băncile comerciale din nimic.
Problema e că legislatorii nu au inclus în acea lege depozitele,
depozitele la vedere, deținute în bănci de indivizi sau formele electronice de bani,
care în mod esențial sunt acele depozite la vedere. Astăzi, majoritatea banilor aflați în circulație sunt bani electronici,
or, anume depozitele bancare la vedere sunt plasate pe conturile noastre.
Deci, într-un fel, legislația nu e ]n pas cu evoluțiile relative banilor electronici și cu modul în care operează băncile.
Banii deținuți în bancă sunt denumiți depozite la vedere.
Această este o noțiune contabilă, utilizată de bănci pentru a crea linii de creditare.

Croatian: 
Od tada je sve digitalizirano.
Što mi sada upotrebljavamo kao
novac, su digitalni brojevi,
koje banke stvaraju iz ničega.
Problem je bio, da oni u ovom zakonodavstvu
nisu uzeli u obzir sredstva po viđenju.
Depozite pojedinih ulagača u bankama,
ili elektronske oblike novca, što
su danas pretežna sredstva po viđenju.
Najveći dio novca u opticaju,
je danas elektronski novac.
To su sredstva po viđenju,
koja leže na našim kontima.
Zakonodavac mora držati korak sa
razvojem elektronskog novca
i načinom na koji banke u
stvari funkcioniraju.
Novac na bankovnim kontima,
je takozvani depozitni novac.
To je računovodstveni pojam, koji
banke koriste kada stvaraju kredit.

Swedish: 
Senare har allt blivit digitaliserat och det vi nu använder som pengar är digitala siffror som affärsbanker kan skapa ur ingenting.
Problemet var att de i lagstiftningen inte beaktade kontopengar,
de insättningskonton privatpersoner har hos banker, den elektroniska form av pengar
som dessa bankmedel är. Idag är merparten av pengarna i omlopp elektroniska pengar,
det är de tillgångar vi har på våra bankkonton.
Så lagstiftningen behöver komma ifatt utvecklingen av elektroniska pengar och hur banker fungerar idag.
Pengar på bankkonton kallas kontopengar.
Det är en redovisningsterm som bankerna använder när de ger kredit.

Polish: 
Potem nastała era cyfrowa
i obecnie pieniądze
to tylko cyfrowe zapisy,
które banki komercyjne tworzą z niczego.
Problem w tym, że ta ustawa nie obejmuje
depozytów bankowych płatnych na żądanie
ani pieniędzy w formie elektronicznej,
a depozyty to zasadniczo
pieniądze elektroniczne.
Obecnie większość pieniędzy w
obiegu to pieniądze elektroniczne,
depozyty bankowe płatne na żądanie,
przechowywane na naszych rachunkach.
Prawo musi nadążyć za zmianami,
uwzględnić powstanie
pieniędzy elektronicznych
i obecną działalnością banków.
Środki na rachunkach bankowych
to tzw. depozyty płatne na żądanie.
To termin księgowy
oznaczający środki klientów.

Slovenian: 
Od takrat je vse postalo digitalno in, kar sedaj
uporabljamo kot denar,
so digitalne številke, ki jih komercialne banke
ustvarijo iz nič.
V to zakonodajo žal niso vključili denarnih vlog,
denarnih vlog na vpogled posameznikov ali elektronskih
oblik denarja,
kar te vloge na vpogled pravzaprav tudi so.
Danes je večina denarja v obtoku elektronski
denar;
na naših bančnih računih so bančne denarne vloge na
vpogled.
Zato bi zakonodaja morala dohiteti razvoj
elektronskega denarja in načina, kako banke dejansko
poslujejo.
Denar na bančnih računih imenujejo denarne vloge na
vpogled.
To je računovodski izraz, ki ga banke uporabijo, ko
ustvarijo kredit.

Korean: 
이 후 모든게 디지털화 되었고 우리가 돈으로 여기고 쓰는 건 사실 상업은행이 무(無)에서 창출한 숫자에 불과한 겁니다.
문제는 입법자들이 요구불예금(예금주가 요구하면 언제든 지급해야 되는 돈) 에 관한 조항을 그 법에 넣지 않았어요.
개인이 은행에 보유한 돈과 전자적 형태의 돈 중에서,
어떤 것이 본질적인 '요구불 예금' 인지에 관한 조항 말이죠.
오늘날 유통되는 대부분의 돈은 컴퓨터가 만든 돈인데,
그게 우리 계좌에 들어있는 요구불 예금이 되었어요.
그래서 그 입법이 전자화폐의 발달을 붙잡아야 하는데,
은행이 실제 영업하는 방식이 되어버린 겁니다.
은행이 보유한 돈을 요구불 예금이라고 한다.
이 말은 은행이 신용통화를 창출할 때 쓰는 회계용어다.

Portuguese: 
Os bancos seguem o mesmo processo quando criam empréstimos. Todo o dinheiro mantido em contas bancárias representa uma entrada contabilística.
Moeda de banca comercial
A realidade agora é que a maioria do dinheiro, não é de papel, nem moedas metálicas, é digital.
São apenas números num sistema de computador. É o seu cartão de débito Visa. É o seu cartão multibanco electrónico.
É isto - de plástico. São números num sistema de computador, você move o dinheiro de um sistema informático para outro.
É tudo uma grande base de dados, e esse dinheiro digital é o que agora usamos para fazer pagamentos.
É o que nós usamos para gerir a economia.
Eu acho que muitas pessoas no Reino Unido provavelmente acham que o governo, ou o banco central
controla a maioria do dinheiro em circulação, e as questões relacionadas com a criação de dinheiro novo e a sua entrada em circulação,
mas esse não é o caso.

Korean: 
대출을 할 때도 은행은 같은 절차를 따른다.
은행계좌에 있는 모든 돈은 회계항목인 것이다.
상업은행화폐
대부분의 돈은 사실 종이나 금속주화가 아니라 디지털 숫자죠.
단지 컴퓨에 있는 숫자일 뿐입니다. 우리가 가진 비자직불카드, 현금인출기카드 같은
플라스틱이죠. 그저 숫자를 한 컴퓨터에서 다른 컴퓨터시스템으로 옮기는 겁니다.
거대한 데이터베이스죠. 이 전자화폐가 우리가 지불에 쓰는 돈입니다.
실제로 우리가 경제를 굴리는데 쓰는 것이죠.
영국인 대부분은 정부나 중앙은행이
돈의 흐름를 통제하고 새 돈을 찍어낸다고 생각해요.
하지만 그건 그들만의 생각이죠.

English: 
Banks follow the same process 
when they create loans.
All money held in bank accounts
 is an accounting entry.
Commercial bank money
The reality is now that most money
 is not paper and it's not metal coins.
It's digital. 
It's just numbers in a computer system.
It's your Visa debit card. 
It's your electronic ATM card.
It's this: plastic. It's numbers in a computer system,
you move money 
from one computer system to another.
It's all a big database 
and this digital money
is what we are now using
 to make payments with.
It's what we actually use 
to run the economy.
I think a lot of people in the UK
probably think that the government
 or the central bank
is in control of most money in circulation
and issues new money into circulation,
but that's not the case.

Italian: 
Le banche seguono la stessa procedura
quando concedono prestiti.
Tutti i soldi tenuti
in conti bancari sono scritture contabili.
Moneta di banca commerciale.
La realtà è che ormai il denaro non è più cartaceo
e nemmeno in monete metalliche, ma è digitale.
Sono solo numeri in un computer.
È la vostra carta di credito Visa o quella del Bancomat.
È questo, è plastica. Sono numeri in un computer,
il denaro si muove da un computer ad un altro.
È un gigantesco database è questo denaro digitale
è ciò che usiamo per fare dei pagamenti.
È questo che fa funzionare l'economia.
Credo che molta gente nel Regno Unito
pensi che il governo o la banca centrale
abbia il in controllo del denaro in circolazione
e che emetta nuovo denaro
ma di fatto non è così.

French: 
Les banques utilisent le même procédé 
lorsqu'elles accordent des prêts.
Tout l'argent détenu sur les comptes en 
banque est sous forme d'écritures comptables.
La monnaie des banques commerciales
De nos jours, la plus grande part de la monnaie n'est
 pas du papier, ni du métal, ce sont des écritures.
Ce sont simplement des nombres 
inscrits dans des ordinateurs.
C'est votre carte de crédit Visa. C'est votre carte 
électronique pour le distributeur automatique.
C'est ça - du plastique. Ce sont des 
nombres sur des ordinateurs,
vous transférez de l'argent 
d'un ordinateur à un autre.
Tout ça dans une grande 
base de données et
ce à quoi l'on recourt pour effectuer les 
paiements. Cette monnaie scripturale
c'est ce que nous utilisons pour faire 
marcher l'économie en réalité.
Je pense que beaucoup de gens au Royaume-Uni
croient que le gouvernement ou la Banque centrale
a le contrôle de la plus grande 
partie de la monnaie,
et qu'elle met en circulation de 
nouvelles sommes d'argent,
mais ce n'est pas le cas.

Polish: 
Podobnie banki udzielają kredytów.
Wszystkie pieniądze na
rachunkach to wpisy księgowe.
Środki banków komercyjnych
Większość pieniędzy w obiegu
to teraz nie banknoty ani monety.
Dane cyfrowe, liczby w
systemie komputerowym.
Karta debetowa Visa,
karta do bankomatu - plastik.
Liczby w systemie komputerowym,
przelewane z jednego systemu do drugiego.
To tylko duża baza danych
i takimi cyfrowymi pieniędzmi
dokonujemy płatności. Na
opiera się cała gospodarka.
Wiele osób w Wielkiej Brytanii
myśli, że to rząd albo bank centralny
kontroluje większość pieniędzy
w obiegu i emituje nowe,
ale to nieprawda.

Croatian: 
Banke rade točno tako,
kada one daju kredit.
Svi novci na kontima su
računovodstvene stavke.
Poslovni novac banka
Sada je realnost, da najveći dio novca nije
niti papir, niti kovanice, nego je digitalni.
To su samo brojevi u
kompjuterskom sustavu.
To je vaša Visa kartica.
To je vaša elektronska EC kartica.
To je to - plastika. To su brojevi
u jednom kompjuterskom sustavu.
Novac se prenosi iz jednog kompjuterskog
sustava, u drugi kompjuterski sustav.
To je jedna velika banka podataka.
I taj digitalni novac mi sada
upotrebljavamo da bi nešto platili.
To je ono što mi u stvari
koristimo za pokretanje gospodarstva.
Mislim da puno ljudi u Velikoj
Britaniji vjerojatno misli
da vlada, ili centralna banka,
imaju nadzor nad najviše novca u
opticaju i puštaju novi novac u opticaj.
Ali to nije tako.

Modern Greek (1453-): 
Οι τράπεζες κάνουν το ίδιο όταν δανείζουν.
Όλα τα κεφάλαια σε λογαριασμούς είναι στοιχεία στη λογιστική.
Εμπορική τράπεζα τα χρήματα
Η πραγματικότητα τώρα είναι ότι τα περισσότερα από τα χρήματα
δεν είναι χαρτί ούτε νομίσματα, αλλά ψηφιακά.
Είναι αριθμοί μόνο σε ένα σύστημα υπολογιστή.
Είναι η χρεωστική σας κάρτα Visa. το
είναι η ηλεκτρονική χρεωστική σας κάρτα.
Αυτό είναι - πλαστικό. Υπάρχουν
Αριθμοί σε ένα σύστημα υπολογιστή.
Τα χρήματα χρησιμοποιούνται από ένα σύστημα υπολογιστή
μετακόμισε άλλο σύστημα υπολογιστή.
Είναι μια ενιαία μεγάλη βάση δεδομένων.
Και χρησιμοποιήστε αυτά τα ψηφιακά χρήματα
τώρα θα κάνουμε πληρωμές.
Το χρησιμοποιούμε στην καθημερινή μας επιχείρηση.
Πολλοί άνθρωποι στο Ηνωμένο Βασίλειο πιθανώς σκέφτονται
ότι η κυβέρνηση ή η κεντρική τράπεζα
στον έλεγχο των περισσότερων χρημάτων στο
Διαθέτει κυκλοφορία και κυκλοφορεί νέα χρήματα.
Αυτό δεν συμβαίνει.

Slovenian: 
Banke uporabijo enak proces, ko ustvarjajo
posojila.
Ves denar na bančnih računih je računovodska
vknjižba.
Denar komercialnih bank
Zdaj večina denarja niso niti bankovci niti kovanci,
marveč je denar digitalen.
So le številke v računalniškem sistemu.
Je vaša Visa debetna kartica.  Je vaša elektronska
bančna kartica.
Je zgolj to - plastika.  So le številke v računalniškem
sistemu,
premikate denar iz enega računalniškega sistema v
drugega.
Vse je velika baza podatkov in ta digitalni denar
zdaj uporabljamo za plačila.
S tem sedaj vodimo gospodarstvo.
Mislim, da veliko ljudi v VB misli, da ima vlada
ali centralna banka
pod nadzorom večino denarja v obtoku in izdaja nov
denar v obtok,
a temu ni tako.

Romanian: 
Băncile urmează același algoritm atunci când creează împrumuturi. Toți banii păstrați în bancă sunt o inscripție contabilă.
Banii băncilor comerciale
Realitatea e că în prezent banii nu sunt imprimați pe hârtie și nu sunt monede de metal, ei sunt digitali.
Sunt doar numere dintr-un sistem computerizat. E cardul de debit Visa. E cardul de transferuri asincronice.
E doar plasticul. Sunt doar numere dintr-un sistem computerizat, banii se mișcă dintr-un sistem computerizat în altul.
E o mare bază de date și acești bani digitali sunt astăzi folosiți pentru a efectua plăți.
E ceea ce, în fapt, utilizăm pentru a dirija economia.
Consider că un număr impunător de oameni din Marea Britanie au încrederea că guvernul sau banca centrală
controlează majoritatea banilor aflați în circulație și emit noi bani în circulație,
or, acesta nu e cazul.

Swedish: 
Banker följer samma process när de ger ut lån. Alla pengar på bankkonton är bokföringsposter.
Affärsbankspengar
Idag är de flesta pengar inte sedlar eller mynt, de är digitala.
De är bara siffror i ett datorsystem. De är ditt Visa-kort eller bankomatkort.
Det är det här, det är plast. Det är siffror i ett datorsystem, du flyttar pengar från ett datorsystem till ett annat,
allt är en stor databas, och de här digitala pengarna är det som vi nu använder för att göra betalningar med.
Det är dem vi använder som drivmedel i ekonomin.
Jag tror att många tror att staten eller centralbanken
har kontroll över pengarna i omlopp och tillför nya pengar,
men så är det inte.

German: 
Banken machen es genau so, wenn sie Darlehen vergeben.
Alle Gelder auf Konten sind Posten in der Buchhaltung.
Geschäftsbankgeld
Die Realität ist jetzt, daß das meiste Geld
weder Papier noch Münzen sind, sondern digital.
Es sind nur Ziffern in einem Computersystem.
 Es ist Ihre Visa-Debit-Karte. Es
ist Ihre elektronische EC-Karte.
Das ist es - Plastik. Es sind
Zahlen in einem Computersystem.
Geld wird von einem Computersystem in
ein anderes Computersystem verschoben.
Es ist eine einzige große Datenbank.
Und dieses digitale Geld verwenden
wir jetzt, um Zahlungen zu machen.
Wir verwenden es im alltäglichen Wirtschaften.
Eine Menge Leute in Großbritannien denken wahrscheinlich,
dass die Regierung oder die Zentralbank
die Kontrolle über das meiste Geld in
Umlauf hat und neues Geld in Umlauf bringt.
Das ist aber nicht der Fall.

Spanish: 
Los bancos siguen el mismo proceso cuando crean préstamos. Todo el 
dinero en cuentas bancarias es una anotación contable.
Dinero bancario
La realidad es que la mayor cantidad del dinero no es ni de papel ni monedas de metal; es digital.
Es solo números en un sistema informático. Es su tarjeta de débito Visa. Es su tarjeta de cajero automático.
Es esto: plástico. Son números en un sistema informático, que mueven dinero de un sistema informático a otro.
Es toda una base de datos enorme y este dinero digital es lo que ahora estamos utilizando para hacer pagos.
Es lo que realmente utilizamos para mover la economía.
Creo que mucha gente en el Reino Unido piensa probablemente que el gobierno o el Banco Central
tiene el control de la mayor cantidad de dinero en circulación y emite el dinero nuevo,
pero eso no es así.

Bulgarian: 
Те следват същия процес, когато създават заеми. Всички пари държани в банкови сметки са счетоводни записи.
ПАРИ ОТ ТЪРГОВСКИ БАНКИ
Реалността е такава, че в момента повечето пари не са нито хартиени, нито метални, а дигитални.
Просто числа в една компютърна система. Това е вашата Виза дебитна карта, вашата електронна разплащателна карта.
Ето това е - пластмаса. Числа в една компютърна система. Преместване на пари от една компютърна система в друга.
Всичко е една голяма база от данни и тези дигитални пари, са това, което ползваме за да правим плащания.
Това, което фактически ползваме за да задвижваме икономиката.
Мисля, че много от хората във Великобритания смятат, че Правителството или Централната банка
отговарят за парите, които са в обръщение и издаването на нови,
но това не е така.

Indonesian: 
Sama halnya ketika mereka memberi pinjaman. Semua uang di bank hanya sekedar entri akuntansi.
Uang bank komersial (bank umum)
Realitanya adalah sebagian besar uang bukanlah uang kertas atau logam, tetapi digital.
Mereka hanya angka di sistem komputer. Mereka adalah kartu debit Visa anda. Mereka adalah kartu ATM anda.
Inilah mereka di dalam plastik. Mereka adalah angka di dalam sistem komputer, anda memindahkan uang dari satu komputer ke komputer lain.
Semua ada di dalam database besar, dan uang digital inilah yang saat ini kita gunakan untuk membayar.
Yang sebenarnya kita gunakan untuk menjalankan roda perekonomian.
Saya rasa banyak orang di Inggris berasumsi bahwa pemerintah atau bank central
memegang kendali atas uang di dalam sirkulasi dan menerbitkan uang baru dalam sirkulasi.
Tapi tidak demikian.

Polish: 
To prywatne banki
tworzą większość pieniędzy
i decydują, na co są przeznaczane.
JEŻELI PRZESTĘPCOM NIE WOLNO DRUKOWAĆ
PIENIĘDZY, TO CZEMU MOGĄ TO ROBIĆ BANKI?
Oficjalnie taka pozycja księgowa
nazywa się "środki banków komercyjnych".
Kiedy banki udzielają kredytów, tworzą
nowe środki banków komercyjnych.
Kiedy klient spłaca kredyt,
te środki są likwidowane.
Banki zatrzymują odsetki jako zysk.
Jest wiele fałszywych
wyobrażeń na temat banków.
Cobden Centre przeprowadziło
badanie opinii publicznej.
Ankietowanych pytano, jak
według nich działają banki.
30% ludzi myśli, że kiedy
wpłacają pieniądze do banku,
to są tam bezpieczne.
Łatwo zrozumieć, dlaczego:
każde dziecko ma skarbonkę,
do której zbiera pieniądze, a potem
rozbija ją, wyciąga pieniądze i je wydaje.

English: 
It's private banks that create 
the vast majority
of new money in circulation
and also decide how it's allocated.
The official terminology for this accounting
entry is commercial bank money.
When banks issue loans to the public,
they create new commercial bank money.
When a customer repays a loan,
commercial bank money is destroyed.
The banks keep the interest as profit.
There're a lot of misconceptions 
about the way banks work.
There was a poll done by the Cobden Centre
where they asked people 
how they thought banks actually operated.
Around 30% of the public think 
that when you put your money into the bank
it just stays there and it's safe,
and you can understand why 
because every child has a piggy bank
where you keep putting money in
and when it's a rainy day you smash it
and you take that money out and spend it.

Portuguese: 
São os bancos privados que criam a grande maioria do dinheiro novo que entra em circulação, e também decidem como é alocado.
A terminologia oficial para este lançamento contabilístico, é moeda de banca comercial.
Quando bancos concedem empréstimos para o público, eles criam nova moeda de banca comercial.
Quando um cliente paga um empréstimo, a moeda de banca comercial é destruída.
Os bancos ficam com os juros como lucro.
Existem uma série de equívocos sobre a forma como os bancos trabalham.
Houve uma sondagem feita pelo Centro de Cobden, onde perguntaram às pessoas como é que elas achavam que os bancos operavam.
Cerca de 30% do público acha que, quando você coloca o seu dinheiro no banco, ele só fica lá, e é seguro,
e você pode entender o porquê, pois cada criança tem um porquinho mealheiro, onde coloca o seu  dinheirinho
e, em seguida, quando considera terem chegado dias menos bons, você parte o porquinho, tira o  dinheiro, e gasta-o.

Bulgarian: 
Частните банки са тези, които създават по-голямата част от новите пари в обръщение и решават как те да се разпределят.
Официалната терминология за тези счетоводни записи е "пари от търговски банки".
Когато банките отпускат заеми на хората, те създават нови "пари от търговски банки"
Когато клиента изплати заема тези "пари от търговската банка" се унищожават.
Банката запазва лихвата като печалба.
Има толкова много заблуди по отношение това как банките работят.
Има една анкета направена от Центъра Гобдън, където питат хората как според тях банките оперират.
Близо 30% от анкетираните смятат, че когато сложат парите си в банка, те просто си стоят там и са в безопастност.
Сега може да разберете защо всяко дете има прасенце-касичка, където събира пари
и в един черен ден разбива касичката, взима тези пари и те биват похарчени.

Swedish: 
Det är privata banker som skapar merparten av nya pengar i omlopp och som beslutar hur de ska användas.
Dessa redovisningsposter kallas affärsbankspengar.
När banker utfärdar lån skapar de nya affärsbankspengar.
När en kund betalar av ett lån, då förstörs affärsbankspengar.
Bankerna behåller räntan, som vinst.
Det finns många missuppfattningar om hur banker fungerar.
Det gjordes en undersökning där de frågade människor hur de trodde att banker fungerar.
Cirka 30% trodde att pengar du sätter in på banken stannar på ditt konto och är i säkert förvar
det är lätt att förstå varför, eftersom alla som barn har haft en spargris där du lägger pengar
och när du behöver pengarna krossar du den och tar ut dem.

Modern Greek (1453-): 
Οι ιδιωτικές τράπεζες φέρνουν τη μεγάλη πλειοψηφία
Πλειοψηφία των νέων χρημάτων σε κυκλοφορία.
Επιπλέον, αποφασίζουν επίσης πώς διανέμεται.
Η επίσημη ορολογία γι 'αυτό
Η λογιστική είναι "χρήματα εμπορικής τράπεζας".
Όταν οι τράπεζες δανείζουν στο κοινό
συγχωρέστε, δημιουργούν νέα χρήματα από εμπορικές τράπεζες.
Όταν ένας πελάτης επιστρέφει το δάνειό του,
τα χρήματα της εμπορικής τράπεζας καταστρέφονται.
Οι τράπεζες διατηρούν το ενδιαφέρον ως κέρδος.
Υπάρχουν πολλές παρεξηγήσεις
σχετικά με τον τρόπο λειτουργίας των τραπεζών.
Το Κέντρο Cobden έκανε συνέντευξη από ανθρώπους σε μια μελέτη
καθώς θεωρούσαν ότι οι τράπεζες λειτουργούν.
Περίπου το 30% των ερωτηθέντων πιστεύουν ότι όταν ξοδεύουν τα χρήματά τους
το φέρετε στην τράπεζα, μένει εκεί και είναι ασφαλές.
Μπορείτε να καταλάβετε γιατί, επειδή κάθε παιδί είναι ένα
Piggy τράπεζα έχει στην οποία κρατάει χρήματα.
Σε περιόδους ανάγκης το σπάτε,
πάρτε τα χρήματα και ξοδέψτε τα.

Croatian: 
To su privatne banke koje stvaraju veliku
većinu novog novca u opticaju
i odlučuju kako će se to rasporediti.
Službena terminologija za ove računovodstvene
stavke je "poslovni novac banaka".
Kada banke izdaju kredite za javnost,
oni stvaraju novi poslovni novac banaka.
Kada komitent otplati kredit,
komercijalni novac banaka je uništen.
Banke zadržavaju kamate kao profit.
Postoje mnogi nesporazumi o tome
kako banke funkcioniraju.
Centar Cobden je u jednoj studiji pitao ljude,
što oni misle, kako banke funkcioniraju.
Oko 30 % ispitanih misli, da kada stave novac
na banku, on tu ostaje i tu je siguran.
Može se razumjeti zašto, jer svako dijete ima
kasicu prasicu, u kojoj pšuva novac.
U kriznim vremenima, to se razbije,
uzme se novac i troši se.

Indonesian: 
Bank swasta lah yang menciptakan sebagian besar uang baru dalam sirkulasi dan menentukan bagaimana mereka dialokasikan.
Terminologi akuntansi untuk entri ini adalah uang bank komersil
Ketika bank memberikan pinjaman ke publik, mereka menciptakan uang bank komersil baru
Ketika nasabah melunasi pinjaman, uang bank komersil dihancurkan.
Tetapi bank menyimpan bunganya sebagai keuntungan.
Ada banyak kesalah-pahaman dalam perihal bagaimana bank bekerja.
Ada sebuah survey dilakukan oleh Cobden Centre, dimana mereka bertanya pada publik tentang bagaimana bank bekerja.
Sekitar 30% publik berasumsi bahwa ketika anda menyimpan uang di bank, uang itu akan diam disana dengan aman.
Anda bisa memahami ini, karena setiap anak kecil pernah memiliki celengan tempat menyimpan uang.
kemudian ketika dibutuhkan, anda dapat memecahnya, dan menggunakannya uangnya.

Italian: 
Sono le banche private che generano la
maggioranza del denaro in circolazione
e decidono anche come viene assegnato.
Se i malviventi non possono stampare
denaro, perchè le banche lo fanno?
Il termine ufficiale per queste scritture
contabili è: moneta di banca commerciale.
Quando le banche concedono prestiti ai clienti
creano nuova moneta di banca commerciale.
Quando i clienti restituiscono il prestito, la
moneta di banca commerciale si annulla
e le banche traggono profitto dagli interessi.
C'è molta disinformazione su
come funzionano le banche.
Un sondaggio da parte del Cobden Centre chiedeva alla
gente come pensasse che funzionassero le banche.
Circa il 30% degli intervistati pensava che quando si
depositano dei soldi in banca questi stanno lì e sono sicuri
ed è comprensibile, ogni ragazzino ha
un salvadanaio dove mette i suoi soldi
e quando ne ha bisogno rompe il
salvadanaio, prende i soldi e li spende.

German: 
Privatbanken bringen die überwiegende
Mehrheit des neuen Geldes in Umlauf.
Außerdem entscheiden sie auch, wie es verteilt wird.
Die offizielle Terminologie für diesen
Buchhaltungsposten ist "Geschäftsbankgeld".
Wenn Banken Kredite an die Öffentlichkeit
vergeben, erschaffen sie neues Geschäftsbankgeld.
Wenn ein Kunde sein Darlehen zurück zahlt,
wird das Geschäftsbankgeld zerstört.
Die Banken behalten die Zinsen als Gewinn.
Es gibt viele Missverständnisse
darüber, wie Banken funktionieren.
Das Cobden-Center hat in einer Studie Leute befragt,
wie sie dachten, dass Banken funktionieren.
Rund 30 % der Befragten denken, wenn Sie Ihr Geld
auf die Bank bringen, bleibt es da und ist sicher.
Man kann verstehen warum, weil jedes Kind ein
Sparschwein hat, in dem es Geld aufbewahrt.
In Zeiten der Not zerbricht man es,
nimmt das Geld und gibt es aus.

Spanish: 
Los bancos privados son los que crean la mayor parte del dinero en circulación y también deciden cómo se reparte.
La terminología oficial para esta anotación contable es dinero bancario.
Cuando los bancos emiten préstamos al público, crean dinero bancario nuevo.
Cuando un cliente paga un préstamo, se destruye el dinero bancario.
Los bancos se quedan con el interés como ganancia.
Hay un montón de ideas erróneas sobre el funcionamiento de los bancos.
Hubo una encuesta realizada por el Centro Cobden, en la se le preguntó a la gente cómo creía que funcionaban los bancos.
Aproximadamente 30% de la población piensa que cuando uno pone su dinero en el Banco, este se queda ahí de manera segura,
y se puede entender por qué: todo niño tiene una alcancía donde va poniendo su dinero
y entonces en un día lluvioso la rompe, toma el dinero y lo gasta.

Slovenian: 
Večino novega denarja v obtoku ustvarjajo zasebne
banke
in tudi odločajo, kako bo razporejen.
Uradni izraz za to računovodsko vknjižbo je denar
komercialnih bank.
Ko banke izdajo posojila javnosti, ustvarijo nov
denar komercialnih bank.
Ko komitent odplača posojilo, se denar komercialne
banke uniči.
Obresti banke obdržijo kot dobiček.
O delovanju bank obstaja precej zmot.
Cobden Centre je izvedel anketo,
v kateri so ljudi povprašali, kako dejansko delujejo
banke.
Okrog 30% anketiranih meni, da denar, če ga položite
v banko,
tam tudi ostane in je varen.
Razumljivo, saj ima vsak otrok hranilnik,
v katerem hrani svoj denar,
ob sušnih dnevih pa ga razbije, vzame denar in
porabi.

Korean: 
대부분의 통화는 민간은행이 만들고, 어떻게 분배할지도 그들이 결정합니다.
이 회계항목의 공식명칭이 상업은행화폐다.
은행이 고객에 돈을 대출하는 순간 상업은행화폐가 탄생된다.
빌려간 돈을 갚는순간, 상업은행화폐는 없어진다.
물론 은행은 이자를 수입으로 챙긴다.
은행이 영업하는 방식에 관해 오해가 많은데요,
콥든센터의 조사에 따르면, 은행이 실제로 어떻게 돌아가는지를 사람들에게 물었는데
은행에 돈을 맡기면 그 돈이 그대로 은행에 있을거라고 답한비율이 30%에요.
그런 인식은 사람들이 저마다 어릴 때 돼지저금통에 저금하고,
필요할 때 깨뜨려 돈을 빼내쓰던 경험이 있기 때문에 생긴거죠.

French: 
Ce sont les banques privées qui créent l’immense 
majorité des nouvelles sommes d'argent
mise en circulation, et elles décident aussi 
dans quel secteur cet argent est introduit.
L'expression officielle donnée à ces 
écritures comptables est
monnaie scripturale de banque commerciale.
Lorsque les banques accordent des prêts au public, 
elle créent de la monnaie de banque commerciale.
Quand un client rembourse un prêt, 
la monnaie de banque commerciale est détruite.
Les banques réalisent leur 
profit avec les intérêts.
Il y a beaucoup de fausses idées sur 
le fonctionnement des banques.
Le Cobben Centre a effectué un sondage
demandant aux gens ce qu'ils pensent 
du fonctionnement des banques.
Environ 30 % d'entre eux pensent que lorsque 
l'on dépose de l'argent à la banque,
il reste simplement là en sécurité,
et on peut comprendre pourquoi puisque 
tous les enfants ont une tirelire
qu'ils remplissent au fur et à mesure
et lorsqu'arrivent les mauvais jours, ils la 
cassent, prennent l'argent récolté au fil du

Romanian: 
Băncile private creează vasta majoritate a banilor aflați în circulație și decid modul de alocare a acestora.
Noțiunea oficială a acestor operațiuni contabile este „banii băncilor comerciale”.
Atunci când băncile oferă împrumuturi populației, ei creează bani bancari.
Când un consumator rambursează un împrumut, respectivii bani sunt distruși.
Băncile rețin dobânda drept profit.
Există multe concepţii eronate privind modul în care activează băncile.
Centrul Cobden a realizat un studiu statistic prin care celor intervievaţi li s-a cerut opinia despre modul în care operează băncile.
Circa 30% din respondenţi consideră că atunci când îţi plasezi banii într-o bancă, ei rămân intacţi şi în siguranţă.
E de înţeles de ce fiecare copil are o puşculiţă în care în continuu introduce bani
şi în caz de timpuri sumbre spargi puşculiţa şi iei acei bani pentru a-i cheltui.

Polish: 
Dlatego ludzie myślą, że w
banku ich pieniądze są bezpieczne
i że mogą je pobrać, kiedy są im potrzebne.
60% ludzi myśli, że pieniądze, które
wpłacają do banku,
dostaje osoba, która bierze kredyt.
Np. emerytka oszczędza całe życie
i jej oszczędności dostaje młoda
para na kredyt mieszkaniowy.
Ale banki wcale tak nie działają.
To taka sztuczka księgowa. Banki
tworzą pieniądze. Wcale ich nie pożyczają.
Kiedy bank udziela tak zwanego kredytu,
to udaje, że klient wpłacił te pieniądze.
Musi wytworzyć zobowiązanie...
Tak zaspokajana jest podaż pieniądza".
(Profesor Richard Werner)
Obecnie w Wielkiej Brytanii
pieniądze tworzą i kontrolują
głównie banki prywatne.

Croatian: 
Mnogo ljudi vjeruje, da se isto
događa u bankarstvu.
Sigurno mjesto, da se sačuva novac,
tako da je on tu, kad ga čovjek treba.
Ostalih 60% ispitanika, smatra,
da njihov novac, koji su stavili na banku,
se isplaćuje nekom drugom,
koji ga hoće iznajmiti.
Dakle imamo umirovljenika, koji je štedio
cijeli svoj život, a njegova ušteda
se isplaćuje mladim ljudima,
koji hoće kupiti kuću.
Ali banke ne funkcioniraju stvarno tako.
"To je jednostavno računovodstveni trik...
banke stvaraju novac. One ga ne iznajmljuju..."
"Kad banka izda kredit, ona radi jednostavno tako,
da se u osnovi pretvara, kao da ste uplatili novac."
"Ona mora izmisliti obvezu plaćanja... Tako
se stvara novčana masa." (Prof. Richard Werner)
U ovom trenutku, u Velikoj Britaniji, stvaranje
i nadzor novca, je u velikoj mjeri u rukama privatnih banaka.

German: 
Viele Menschen glauben, dass dasselbe
auch auf das Bankwesen zutrifft.
Ein sicherer Ort, um ihr Geld aufzubewahren,
so dass es da ist, wenn man es braucht.
Die restlichen 60% der Befragten gehen davon aus,
daß ihr Geld, das sie auf die Bank gebracht haben,
an jemand Anderen überwiesen wird, der es sich leihen will.
Wir haben also einen Rentner, der sein ganzes Leben
lang spart und dessen Ersparnisse an junge Leute,
die ein Haus kaufen wollen, verliehen werden.
Aber so funktionieren Banken nicht wirklich.
"Es ist einfach ein Buchhaltungstrick... Banken
erschaffen Geld. Sie verleihen es nicht...
Wenn eine Bank ein Darlehen vergibt, tut sie einfach
so, als ob derjenige das Geld eingezahlt hätte.
Es muss eine Zahlungsverbindlichkeit erfinden... So
wird die Geldmenge geschaffen." (Prof. Richard Werner)
Derzeit liegen in Großbritannien Geldschöpfung und -
kontrolle vor allem in den Händen der privaten Banken.

Spanish: 
Así que mucha gente tiene esta idea de la banca:
que es un lugar seguro para guardar el dinero donde estará disponible cuando lo necesite.
El otro 60% de la gente asume que cuando se deposita dinero, ese dinero se lleva a donde lo pidan prestado.
Así, un jubilado ahorra toda su vida y luego prestan ese ahorro
a jóvenes que quieran comprar casa. En realidad los bancos no funcionan así.
Básicamente es un truco contable... los bancos crean dinero. No lo prestan… cuando un banco entrega un préstamo, básicamente 
simula que se ha depositado el dinero... tiene que inventar la responsabilidad... así se crea la oferta monetaria. (Profesor Richard Werner)
En este momento en el Reino Unido el dinero se crea y controla en gran parte por los bancos privados.

English: 
So a lot of people keep 
this idea that banking
it's somewhere safe to keep your money
so that it's there for whenever you need it.
The other 60% of people assume
 that when you put your money in,
that money is then being moved across 
to somebody who wants to borrow it.
So you have a pensioner 
who keeps saving money her entire life
and then her life savings have been lent
to some young people
 who want to buy a house.
But actually banks don't work like that.
"It's basically an accounting trick. 
Banks create money. They don't lend it.
When a bank gives out
 what is called a loan,
it basically pretends
 that you have deposited the money.
It has to invent the liability...
This is how the money supply is created".
 (Professor Richard Werner)
At the moment in the UK
 money creation and control
is largely in the hands of private banks.
About 97 to 98% of money that's created,

Modern Greek (1453-): 
Πολλοί άνθρωποι πιστεύουν στο ίδιο πράγμα
ισχύει και για τις τράπεζες.
Ένα ασφαλές μέρος για να κρατήσετε τα χρήματά σας
έτσι είναι εκεί όταν το χρειάζεστε.
Το υπόλοιπο 60% των ερωτηθέντων αναλαμβάνει
ότι τα χρήματά τους, τα οποία έφεραν στην τράπεζα,
σε κάποιον άλλο που θέλει να το δανείσει.
Έτσι έχουμε έναν συνταξιούχο, όλη του τη ζωή
εξοικονομεί χρόνο και εξοικονομεί χρήματα για τους νέους,
που θέλουν να αγοράσουν ένα σπίτι, να δανείζονται.
Αλλά δεν λειτουργούν πραγματικά οι τράπεζες.
"Είναι απλά ένα λογιστικό τέχνασμα ... τράπεζες
δημιουργούν χρήματα. Δεν το δανείζεις ...
Όταν μια τράπεζα συγχωρεί ένα δάνειο, το κάνει απλά
σαν να είχε καταθέσει τα χρήματα.
Πρέπει να επινοήσει μια υποχρέωση πληρωμής ... Έτσι
η προσφορά χρήματος δημιουργείται. »(Καθηγητής Richard Werner)
Επί του παρόντος, στο Ηνωμένο Βασίλειο, η δημιουργία χρημάτων και
ιδιαίτερα στα χέρια ιδιωτικών τραπεζών.

Swedish: 
Många har kvar den uppfattningen om banker,
att det är en trygg förvaringsplats så att dina pengar finns där när du behöver dem.
60% av de tillfrågade trodde att när pengar sätts in flyttas de över till någon som vill låna dem.
Så en pensionär sparar pengar hela sitt liv och sedan lånas hennes livsbesparingar ut
till några ungdomar som vill köpa ett hus. Men i verkligheten fungerar banker inte så.
"Det är ett bokföringstrick. Banker skapar pengar. De lånar inte ut dem. När banker ger vad som kallas ett lån, låtsas de i princip att du har lånat in pengarna. De uppfinner betalningsskyldigheten. Det är så pengar skapas." 
(Professor Richard Werner)
Idag är skapandet och kontrollen över pengar i stor utsträckning i händerna på privata banker.

Bulgarian: 
Така че много хора имат тази представа за банкирането
че има безопасно място, където парите да си стоят и ще са достъпни винаги, когато потрябват.
Други 60% приемат, че когато парите бъдат сложени в банка, тези пари ще бъдат преместени към някой, който иска да ги вземе на заем.
Например, може да имаме пенсионерка, която продължава да спестява през целия си живот, и тези спестявания се дават
на някой млад човек да си купи къща. Но в действителност банките на работят така.
"В основата си това е счетоводен трик... банките създават пари. Не ги заемат... когато банка дава така наречения заем, тя го прави да изглежда, че все едно се депозират пари... налага се да се измисли дългът... така се създават парични средства." - Проф. Ричард Уернър
В момента във Великобритания създаването на пари е главно в ръцете на частните банки.

Portuguese: 
É por esta razão que muitas pessoas mantêm esta ideia sobre a banca,
é um lugar seguro para guardar seu dinheiro, e que lhe assegura que ele está lá,  sempre que você  precisar.
Outra visão, os outros 60% das pessoas, assumem que quando colocam o seu dinheiro no banco, ele pode ser movimentado e emprestado a alguém que precisa de dinheiro emprestado.
Desta forma você teria um pensionista, que poupa dinheiro ao longo de toda a sua vida e, em seguida, essas poupanças são emprestadas
a alguns jovens que querem comprar uma casa. Mas, na verdade, os bancos não funcionam assim.
"É basicamente um truque de contabilidade...Os bancos criam dinheiro. Eles não o emprestam...quando um banco concede o que é chamado de um empréstimo, ele basicamente finge que você depositou o dinheiro... Tem que inventar a responsabilidade...É assim a oferta de dinheiro é gerado. “ (Professor Richard Werner)
Neste momento, no Reino Unido, a criação e controlo de moeda está, em grande parte, nas mãos de bancos privados.

Romanian: 
Deci, un număr impunător de persoane concept activitatea bancară astfel:
banii sunt undeva în siguranţă, fiind acolo pentru cazul în care ai nevoie de ei.
60% din respondenţi presupun că atunci când îţi depozitezi banii, ei sunt transmişi persoanelor care doresc să-i ia cu împrumut.
Astfel, am avea o pensionară care continuă să facă economii toată viaţa şi a cărei bani sunt împrumutaţi
unui cuplu de tineri care doresc să-şi cumpere o casă. În realitate, însă, băncile nu activează aşa.
"În esenţă e un truc contabil... Băncile creează bani. Ele nu oferă bani cu împrumut... Atunci când o bancă oferă ceea ce numim un împrumut, ea pretinde că ai realizat un depozit... şi ea trebuie să inventeze răspunderea clientului... Anume aşa sunt create rezervele de bani." (Prof. Richard Werner)
La moment în Marea Britanie crearea banilor şi controlul circulaţiei lor e în mâinile băncilor private.

Italian: 
Un sacco di gente ha ancora questa idea delle banche:
sono posti sicuri dove tenere i propri soldi
e lì stanno finché non se ne ha bisogno.
Un altro 60% pensa che quando si mettono soldi in banca quel
denaro venga dato a qualcuno che lo chiede in prestito.
Nella teoria un pensionato deposita i risparmi di una vita in banca che vengono poi prestati
a qualche giovane che vuole comprarsi la casa. Ma nella realtà le banche non funzionano così.
"Di fatto è un trucco contabile... le banche creano denaro. Non lo prestano
...quando una banca concede un prestito, pretende che si abbia
del denaro depositato...
si devono inventare il debito...
ecco come viene creato il denaro". (Prof. Richard Werner)
Attualmente nel Regno Unito, la creazione ed il controllo
di denaro è principalmente nelle mani delle banche private.

Korean: 
꽤 많은 사람들의 은행에 대한 개념이 이렇습니다.
내 돈은 필요할 때면 언제나 꺼내 쓸 수 있도록 은행 어딘가에 보관되어 있다 생각해요.
응답자의 60%는 자신이 은행에 돈을 맡기면,
그 돈을 빌리려는 누군가에게 돈이 옮겨진다고 답했어요.
연금 가입자가 일생동안 돈을 불입하면(찾아가지 않고), 
돈이 주택구입을 원하는 젊은층에 대출된다는 식으로 말이죠.
하지만 은행은 그렇게 돌아가지 않아요.
"이는 기본적으로 회계상의 속임수다... 은행이 돈을 만들어 낸다. 은행은 [원래 있던 돈을] '빌려'주는게 아니다... 은행이 대출금으로 불리는 돈을 줄 때, 은행은 마치 당신이 그 돈을 빌려 바로 계좌에 입금한 것 처럼 보이게 한다. 상환책임을 만들어 내는 것이다. 이것이 바로 통화공급이 창출되는 원리다." (리하르트 베르너 교수)
현재 영국의 통화 생성과 통제는 대부분 민간은행이 담당해요.

French: 
temps et le dépensent. Donc, beaucoup de 
gens s'en tiennent à cette idée de la banque
c'est un lieu où l'on conserve son argent que 
l'on peut récupérer à tout moment en cas de besoin.
Quant aux 60 % restant, ils s'imaginent que 
lorsque l'on dépose de l'argent à la banque,
cet argent est déplacé sur le compte de quelqu'un 
d'autre qui souhaite emprunter cet argent.
Ainsi, il y a des titulaires de fonds de 
pension qui épargnent toute leur vie
et leurs économies sont prêtées à des jeunes gens
qui souhaitent acheter une maison.
Mais en réalité, les banques ne 
fonctionnent pas comme ça.
"C'est au fond un jeu d'écriture ... Les banques 
créent l'argent. Elles ne le prêtent pas
... Quand une banque accorde 
ce que l'on appelle un prêt,
en fait elle fait semblant d'utiliser 
votre dépôt ... elle invente un passif
C'est de cette manière que la masse monétaire 
est créée" (Professeur Richard Werner)
A notre époque au Royaume-Uni la 
création monétaire et son contrôle
sont bel et bien entre les mains 
des banques privées.

Slovenian: 
Veliko ljudi ima tako zamisel o bankah;
je varen kraj za hrambo denarja za čas, ko denar
potrebujete.
Ostalih 60% predpostavlja, da denar, ko ga shranite
v banko,
kroži med ljudmi, ki si ga želijo izposoditi.
Tako imate upokojenko, ki hrani denar celo
življenje,
nato pa so njeni življenjski prihranki posojeni
mladim, ki bi si radi kupili hišo.
Vendar banke ne delujejo na ta način.
"V bistvu je to le računovodski trik.  Banke ustvarjajo
denar.  Ne posojajo ga.
Ko banka odobri posojilo,
se v bistvu pretvarja, da ste denar položili na
denarni račun.  Izumiti mora odgovornost.
Tako se ustvarja denarna masa."  (profesor Richard
Werner)
Trenutno je v VB ustvarjanje in nadzor nad denarjem
pretežno v rokah zasebnih bank.

Indonesian: 
Jadi banyak orang mengira bank bekerja seperti ini.
bank adalah tempat yang aman untuk menyimpan uang anda agar ia siap ketika kita membutuhkannya.
Yang lain, 60% publik sisanya berasumsi bahwa ketika anda menyimpan uang anda, uang tersebut kemudian dipinjamkan kepada nasabah lain yang membutuhkan.
Jadi ada seorang pensiunan yang menabung sepanjang hidupnya kemudian tabungannya dipinjamkan 
kepada seorang pemuda yang ingin membeli rumah. Tapi bukan seperti itu bank bekerja.
"Sebenarnya uang adalah trik akuntansi... bank menciptakan uang, bukan meminjamkannya... 
ketika bank memberikan pinjaman, sebenarnya bank hanya berpura-pura memasukkan uang kedalam deposito anda... 
Bank merekayasa sebuah liabilitas... Begitulah cara uang diciptakan." (Professor Richard Werner)
Saat ini di Inggris, produksi dan kendali atas uang ada pada tangan bank swasta.

Korean: 
97~98%의 돈이 빚 으로 생겨나는 거죠.
즉 은행이 대출을 낼 때 돈이 생기는 겁니다.
이 사실을 아는 사람이 거의 없어요.
이건 음모론도 아니고, 괴짜 이론도 아니에요. 영국중앙은행이 설명하는 대로에요.
은행이 대출해 줄 때가 돈을 만들어 내는 순간이에요.
"지금까지 화폐생성의 가장 큰 역할은 금융권이 담당해 왔다... 은행이 대출을 낼 때 은행은 돈을 빌린 사람을 위해 추가로 예금을 창조해 낸다." (폴 터커 - 영란은행 부총재)
이 사실을 아는 경제학자도 드물어요.
돈의 실체를 잘 모르는 사람들은
모든 사람이 저축하면 경제가 잘 돌아갈거라 생각해요.
하지만 한 번 금융체제의 실상을 알고 나면,
모든 사람이 저축하면 돈의 양이 줄어들어 경기침체가 온다는 걸 알게되죠.

Modern Greek (1453-): 
Περίπου 97 έως 98% των χρημάτων που δημιουργούνται
μπορεί να ονομαστεί "τραπεζικό χρέος".
Οι τράπεζες βασικά φέρνουν τα χρήματα σε κυκλοφορία ως δάνειο.
Αυτό είναι ένα ελάχιστα κατανοητό γεγονός.
Δεν είναι θεωρία συνωμοσίας, δεν είναι μια τρελή ιδέα.
Είναι σαν την Τράπεζα της Αγγλίας
περιγράφει την ίδια τη διαδικασία.
Όταν δανείζονται οι τράπεζες, δημιουργούν νέα χρήματα.
"Μέχρι στιγμής ο μεγαλύτερος ρόλος στη δημιουργία χρημάτων διαδραματίζει ο τραπεζικός τομέας.
Όταν οι τράπεζες δανείζουν, δημιουργούν επιπλέον
Καταθέσεις για όσους δανείζουν τα χρήματα. "
(Paul Tucker, Αντιπρόεδρος της Τράπεζας της Αγγλίας)
Λίγοι οικονομολόγοι αντιλαμβάνονται
πώς λειτουργεί το χρηματικό σύστημα.
Αλλά αν δεν το καταλάβετε έτσι
Το σύστημα χρημάτων λειτουργεί, τότε νομίζετε
ότι είναι καλό για την οικονομία όταν ο καθένας σώζει.
Τι πραγματικά συμβαίνει - υποθέτοντάς σας
κατανοεί πώς λειτουργεί το χρηματικό σύστημα -
όταν όλοι αρχίζουν να εξοικονομούν χρήματα,
ότι η προσφορά χρήματος συρρικνώνεται,
που οδηγεί σε ύφεση.
Έτσι, οι περισσότεροι οικονομολόγοι έχουν
όχι τη συνολική εικόνα.

Portuguese: 
cerca de 97 a 98% do dinheiro que é criado, é criado, e chamado como "dívida bancária",
é quando os bancos colocam dinheiro em circulação concedendo empréstimos, essencialmente.
Este é um facto muito mal compreendido.
Não é uma teoria da conspiração, não é uma teoria maluca, é a forma como o Banco de Inglaterra descreve o processo.
Quando os bancos fazem empréstimos, criam dinheiro novo.
... De longe o maior papel na criação de dinheiro é desempenhado pelo sector bancário... Quando os bancos fazem empréstimos criam depósitos adicionais para aqueles que recebem o dinheiro emprestado. (Paul Tucker - Vice-Governador do Banco de Inglaterra - 2007)
Alguns economistas perceberão a forma como o sistema monetário funciona,
mas se você não perceber a forma como o dinheiro funciona, e você achar que
cada poupança vai funcionar de forma positiva para a economia,
o que realmente acontece, quando você entender a maneira como o sistema monetário funciona,
é que se toda a gente do mundo começa a poupar, a quantidade de dinheiro na economia encolhe, e temos uma recessão.

Spanish: 
Cerca del 97 al 98% del dinero que se crea, se podría llamar "dinero de deuda" bancario,
cuando los bancos emiten dinero para circulación en forma de préstamos.
Es un hecho muy mal comprendido.
No es una teoría conspirativa. No es una teoría chiflada. Es la manera como el Banco de Inglaterra describe el proceso.
Cuando los bancos hacen préstamos crean dinero nuevo.
…de lejos, el papel más grande en la creación de dinero es realizado por el sector bancario... Cuando los bancos hacen préstamos, 
crean depósitos adicionales para aquellos que han pedido prestado el dinero. (Paul Tucker, subdirector del Banco de Inglaterra)
Unos pocos economistas se darán cuenta de la manera como funciona el sistema monetario,
pero si uno no se da cuenta de la forma en que funciona el dinero y piensa
que el ahorro va a ayudar la economía,
lo que realmente sucede, una vez se entiende como funciona el sistema monetario, 
es que si todo el mundo comienza a ahorrar cantidades de dinero, la economía se encoge y tenemos una recesión.

Bulgarian: 
Около 97 - 98% от парите са създадени като, да го наречем - "дълг" към банката,
когато банката в основата си е пуснала пари в обръщение като заеми.
Това е един слабо разбиран факт.
Това не е теория на конспирацията, не е някоя шантава теория, това е начина, по който Английската банка описва процеса.
Когато банките отпускат заеми създават нови пари.
...най-голяма роля в създаването на пари играе банковия сектор... Когато банките отпускат заеми те създават в допълнение и депозити за тези, които взимат заемите. (Пол Тъкър - заместник-управител на Английската банка)
Малко са икономистите, които осъзнават как паричната система работи,
но ако не осъзнаваш как паричната система работи и си мислиш, че
ако всички спестяват това е добре за икономиката,
това, което в действителност се случва, след като разбереш как работи системата,
е, че ако всички започнат да спестяват, количеството пари в икономиката се намалява и имаме рецесия.

Slovenian: 
Okrog 97 do 98% ustvarjenega denarja je ustvarjenega
kot ti. bančni "dolžniški denar",
tj. ko banke izdajo denar v obtok pretežno kot
posojila.
To je zelo slabo razumljeno dejstvo.
Ni teorija zarote, niti ni nesmiselna teorija.
Je način, kako Banka Anglije opiše ta proces.
Ko banke odobrijo posojila, ustvarijo nov denar.
"največjo vlogo pri ustvarjanju denarja ima bančni
sektor.
Ko banke odobrijo posojila, ustvarijo dodatne depozite
za osebe, ki so si izposodile denar."
(Paul Tucker - viceguverner Banke Anglije, Bilten
Banke Anglije, 2007, Q3, Vol. 47, No. 3)
Le malo ekonomistov ugotovi, kako deluje denarni
sistem,
a, če tega ne ugotovite in mislite, da bo,
če vsakdo varčeval, to dobro za gospodarstvo;
dejansko pa, ko ugotovite, kako deluje denarni
sistem,
Vidite: če začne vsakdo varčevati, se količina
denarja v gospodarstvu zmanjša, nakar imamo
recesijo.

Romanian: 
Circa 97% sau 98% din banii creaţi rezultă din datoriile debitorilor, i-am putea numi "bani debitoriali",
în mod esenţial produşi în urma plasării în circulaţie a banilor prin mecanismul împrumuturilor.
Or, acest fapt e slab înţeles în societate.
Nu e teorie de conspiraţie, nu e o teorie dementă, e modul în care banca centrală a Angliei descrie procesul.
Atunci când băncile oferă împrumuturi, ele creează noi bani.
...sectorul bancar joacă cel mai important rol în crearea banilor... Atunci când băncile oferă împrumuturi ele creează depozite suplimentare pentru cei care împrumută bani. (Paul Tucker - Guvernatorul Bank of England)
Puţini economişti înţeleg modul în care operează sistemul monetar
însă în cazul în care nu realizezi cum circulă banii, eronat vei considera că
dacă toţi ar depozita bani, acest fapt va avea un impact pozitiv pentru economia naţională.
Ceea ce cu adevăr se întâmplă, atunci când înţelegi sistemul monetar,
e că depozitarea de bani reduce volumul lor în economie şi, în efect, vom avea o recesiune economică.

Swedish: 
97 till 98% av nya pengar som skapas är "skuldpengar", som skapas
när banker lånar in pengar i cirkulation.
Det här är fakta som alltför få förstår.
Det är inte en konspirationsteori, det är så Bank of England själva beskriver processen.
När banker utfärdar lån skapar de nya pengar.
Några få ekonomer förstår hur penningsystemet fungerar
men de som inte förstår hur pengar fungerar kan tro att
det är bra för ekonomin om alla sparar.
Men när du förstår hur penningsystemet fungerar inser du att
om alla börjar spara, då minskar penningmängden och det blir lågkonjunktur.

French: 
Entre 97 % et 98 % de la monnaie créée est 
ce qu'on peut appeler de "l'argent dette",
que les banques mettent en circulation 
essentiellement sous forme de prêts.
C'est un fait très mal connu.
Il ne s’agit pas de la théorie du 
complot ni d’une autre théorie fumeuse,
c'est la manière dont la banque 
d'Angleterre décrit le processus.
Quand les banques accordent des prêts, elles 
créent de nouvelles sommes d'argent.
... de loin, le plus grand rôle dans la création 
monétaire est joué par le secteur bancaire ...
Quand les banques accordent des prêts, 
elles créent de nouveaux dépôts pour ceux
qui ont emprunté cet argent. (Paul Tucker - 
Vice Gouveneur de la Banque d'Angleterre)
Peu d'économistes sont conscients de la façon 
dont le système monétaire fonctionne.
Mais si l'on ne sait pas comment le système 
monétaire fonctionne réellement, on pense que
tout l'agent des épargnants est utile 
au bon fonctionnement de l'économie,
Alors que ce qui ce passe, quand on sait 
comment le système monétaire fonctionne,
c'est que si tout le monde 
commence à épargner,
la quantité d'argent circulant dans l'économie 
diminue, ce qui conduit à la récession.
Beaucoup d'économistes n'ont 
pas cette vision d'ensemble.

German: 
Etwa 97 bis 98 % des Geldes, das erschaffen wird,
könnte als "Bank-Schuld-Geld" bezeichnet werden.
Banken bringen Geld im Grunde als Darlehen in Umlauf.
Dies ist eine sehr wenig verstandene Tatsache.
Es ist keine Verschwörungstheorie, es ist keine Schnapsidee.
Es ist, wie die Bank von England
den Prozess selbst beschreibt.
Wenn Banken Kredite vergeben, erschaffen sie neues Geld.
"Die bei weitem größte Rolle bei der Schaffung von Geld spielt der Bankensektor.
Wenn Banken Kredite vergeben, schaffen sie zusätzliche
Einlagen für die, die sich das Geld leihen."
(Paul Tucker, Vize-Präsident der Bank von England)
Einige wenige Ökonomen realisieren,
wie das Geldsystem funktioniert.
Falls man aber nicht realisiert wie das
Geldsystem funktioniert, dann denkt man,
dass es gut für die Wirtschaft ist, wenn alle sparen.
Was wirklich passiert - vorausgesetzt man
versteht, wie das Geldsystem funktioniert -
wenn jeder anfängt Geld zu sparen, ist,
dass die Geldmenge in Umlauf schrumpft,
was zu einer Rezession führt.
Die meisten Ökonomen haben also
nicht das Gesamtbild im Blick.

English: 
is created as bank "debt money",
you could call it,
when banks issue money into circulation
 as loans, essentially.
This is a very poorly understood fact.
It's not a conspiracy theory, 
it's not a crackpot theory,
it's the way the Bank of England
 describes the process.
When banks make loans
 they create new money.
"by far the largest role in creating money is played
by the banking sector.
When banks make loans 
they create additional deposits
for those that have borrowed the money".
(Paul Tucker - Deputy Governor 
of the Bank of England)
A few economists will realise
the way the money system works
but if you don't realise the way
that money works and you think that
everybody saving is going 
to work well for the economy,
what really happens once you understand
the way the money system works,
is that if everybody starts saving
the amount of money in the economy shrinks
 and we have a recession.
Most economists don't have this full picture,

Polish: 
97 do 98% pieniędzy to tzw. "dług bankowy".
Trafiają do obiegu, kiedy
banki udzielają kredytów.
Mało kto zdaje sobie z tego sprawę.
To nie żadna teoria
spiskowa ani wymysł szaleńca,
tak to opisuje sam Bank Anglii.
Kiedy banki udzielają kredytów,
tworzą nowe pieniądze.
... największą rolę w tworzeniu
pieniędzy odgrywa sektor bankowy...
Kiedy banki udzielają kredytów, tworzą
dodatkowe depozyty dla kredytobiorców."
(Paul Tucker - Zastępca Prezesa
Banku Anglii. Biuletyn Banku Anglii)
Niewielu ekonomistów
rozumie system monetarny,
ale jeśli tego nie wiemy, to myślimy, że
oszczędzanie jest dobre dla gospodarki,
ale to nieprawda, bo
gdyby wszyscy zaczęli oszczędzać,
to ilość pieniędzy w gospodarce
by spadła i mielibyśmy recesję.
Większość ekonomistów
nie rozumie wszystkich

Croatian: 
Oko 97 do 98% novca, koji je stvoren kod
banaka, može se nazvati "dužnički novac",
kad banke izdaju novac u
opticaj u suštini kao kredite.
Ovo je vrlo slabo
razumljiva činjenica.
To nije teorija zavjere,
to nije luda teorija,
to je način na koji Bank of
England opisuje taj proces.
Kad banke izdaju kredite,
one stvaraju novi novac.
"Daleko najveću ulogu u stvaranju
novca igra bankarski sektor."
"Kada banke izdaju kredite stvaraju
dodatne depozite onima koji su posudili novac."
(Paul Tucker, zamjenik
predsjednika Bank of England)
Nekoliko ekonomista će shvatiti način
na koji funkcionira monetarni sustav.
Ali ako ne shvaćaju kako monetarni
sustav funkcionira, onda se misli,
da je za gospodarstvo dobro,
ako svi štede.
Što se stvarno događa - pod pretpostavkom
da se razumije, kako funkcionira monetarni sustav -
kad svaki počne štedjeti novac, to je,
da se smanjuje masa novca u opticaju,
što dovodi do recesije.
Dakle, većina ekonomista nemaju
na umu kompletnu sliku.

Italian: 
Circa il 97 – 98% del denaro creato viene
creato dalle banche come "moneta di debito"
quando le banche mettono denaro in
circolazione sotto forma di prestiti.
Questo meccanismo è conosciuto da pochi.
Non è una cospirazione, non c'è niente di astruso,
è semplicemente così che la Banca d'Inghilterra descrive il procedimento.
Quando le banche concedono
prestiti, creano nuovo denaro.
...il ruolo principale nella creazione di denaro è di gran lunga sostenuto dalle banche...
quando le banche fanno un prestito, creano depositi
addizionali per chi ha preso il denaro in prestito.
(Paul Tucker - Vice Governatore della Banca d'Inghilterra)
Ci sono pochi economisti che si rendono
conto di come funziona il sistema monetario
ma se non ci si rende conto di come
funziona quel sistema e se si pensa che
tutti i risparmi finiscano
nell'economia come investimenti,
quello che di fatto succede, una volta che si
è capito il funzionamento del sistema monetario,
è che se tutti ci mettiamo a risparmiare, il volume di
denaro in circolazione si riduce e si entra in recessione.

Indonesian: 
Sekitar 97 hingga 98% dari seluruh uang, diproduksi sebagai "uang hutang" bisa dibilang demikian,
ketika bank menerbitkan uang ke dalam sirkulasi sebagai pinjaman.
Ini adalah fakta yang tidak banyak dimengerti.
Ini bukan teori konspirasi atau teori mengada-ada, memang demikianlah cara Bank of England menjabarkan prosesnya.
Ketika bank memberikan pinjaman, mereka mencetak uang baru
...sejauh ini peran terbesar dalam produksi uang, dipegang oleh sektor perbankan... 
Ketika bank memberikan pinjaman, mereka menciptakan deposit 
baru untuk nasabah yang meminjam uang tersebut. (Paul Tucker - Deputi Gubernur Bank of England)
Beberapa ekonom menyadari bagaimana sistem uang bekerja
Tetapi jika anda tidak memahami cara uang bekerja, anda akan berasusmi bahwa
uang tabungan publik akan digunakan untuk perkembangan ekonomi,
tetapi yang sebenarnya terjadi, ketika anda anda memahami bagaimana uang bekerja,
adalah jika semua orang mulai menabung, jumlah uang dalam perekonomian berkurang dan kita akan dilanda resesi.

Slovenian: 
Večina ekonomistov nima celovite slike.   Ne razumejo
vseh elementov sistema.
Opirajo se na predpostavke, dobljeno znanje, brez
poglabljanja v podrobnosti,
denar pa je v samem središču gospodarstva.   Če ne
razumete, od kod izvira,
kdo ga ustvarja in kdaj ga ustvarijo, kako lahko
potem razumete celotno gospodarstvo?
Ko večina denarja, ki ga uporabljamo, ni gotovina,
pač pa elektronski denar,
kdorkoli ustvarja elektronski denar, dobi iztržek
ustvarjanja tega denarja
in očitno je ustvarjanje elektronskega denarja veliko
bolj donosno kot ustvarjanje gotovine,
saj nimate nobenih proizvodnih stroškov.
V zadnjem desetletju smo na osnovi ustvarjanja
denarja pridelali 18 bilijonov Ł dobička,
banke pa so dejansko ustvarile 1,2 trilijona Ł.
Med 1998 in 2007 se je v VB denarna masa
potrojila.

Modern Greek (1453-): 
Δεν καταλαβαίνουν όλα τα μέρη του συστήματος.
Βασίζονται σε υποθέσεις, γενικά αποδεκτές
Προβολές χωρίς πραγματικά να μπει σε λεπτομέρειες.
Τα χρήματα είναι μια βασική πτυχή της οικονομίας.
Αν κάποιος δεν καταλαβαίνει,
από πού προέρχεται, ποιος το δημιουργεί
και πώς δημιουργείται, πώς μπορεί κάποιος να το κάνει αυτό
κατανοήσουν την οικονομία ως σύνολο;
Εάν η συντριπτική πλειοψηφία των
Τα χρήματα δεν κυκλοφορούν σε μετρητά,
αλλά το ηλεκτρονικό χρήμα είναι, στη συνέχεια, να πάρει
αυτός που δημιουργεί το ηλεκτρονικό χρήμα,
επίσης τα έσοδα από αυτή τη δημιουργία χρημάτων.
Η δημιουργία ηλεκτρονικού χρήματος είναι αυτονόητη
πολύ πιο κερδοφόρα από την πραγματοποίηση μετρητών,
δεν υπάρχει κόστος παραγωγής.
Ενώ έχουμε κατά τη διάρκεια μιας δεκαετίας
μέσω της παραγωγής μετρητών
Έχουν κάνει κέρδη 18 δισεκατομμυρίων λιρών
οι τράπεζες δημιούργησαν £ 1,2 τρισεκατομμύρια.
Μεταξύ του 1998 και του 2007 η
Το βρετανικό χρήμα τριπλασίασε.

Bulgarian: 
Повечето икономисти нямат представа за цялата картина. Не разбират всичките елементи на системата.
Уповават се на предположения, на получени знания без да навлизат в детайлите,
а парите са в центъра на икономиката. Ако не разбираш от къде идват те,
кой ги създава и кога се създават, как тогава може може да разбираш самата икономика?
Когато по-голямата част от парите, които ние използваме не са кеш, а електронни пари,
тогава този, който създава електронните пари получава приходите от създаването им
и е очевидно, че създаването на електронни пари е много по-печелившо от създаването на кеш,
защото нямаш абсолютно никакви производствени разходи.
Така че ако имаме 18 милиарда паунда печалба в течение на десетилетие от създаването на кеш,
в действителност банките са създали 1200 милиарда паунда.

Polish: 
elementów systemu.
Opierają się na założeniach,
na tradycyjnych teoriach.
ale nie wnikają w szczegóły,
a pieniądze to podstawa gospodarki.
Jeżeli nie wiemy, skąd się
biorą, kto je tworzy i kiedy,
to jak możemy zrozumieć gospodarkę?
PIENIĄDZE NIE ROSNĄ NA DRZEWACH. SĄ
TWORZONE Z NICZEGO NA EKRANIE KOMPUTERA.
Jeśli większość pieniędzy,
którymi się posługujemy,
to nie gotówka, tylko
pieniądze elektroniczne,
to ten, kto tworzy pieniądze elektroniczne,
czerpie zyski z ich tworzenia,
a oczywiście zyski te
są większe niż w przypadku
gotówki, bo odpadają koszty produkcji.
W ciągu ostatnich 10 lat zysk z
emisji gotówki wyniósł 18 miliardów £,
W tym czasie banki
wytworzyły 1,2 biliona £.

Croatian: 
Oni ne razumiju sve elemente sustava.
Oni se oslanjaju na pretpostavke,
prihvaćeno znanje, bez da zapravo idu u detalje.
Novac je centralni aspekt gospodarstva.
Ako netko ne razumije,
otkud on dolazi, tko ga stvara
i kako se stvara, kako netko takav
može razumjeti gospodarstvo kao cjelinu?
Ako pretežna većina novca u
optjecaju nije gotovina,
nego elektronski novac, tada taj,
koji stvara elektronski novac, dobiva
također sredstava od stvaranja tog novca.
Stvaranje elektronskog novca je, naravno,
mnogo isplativije, nego proizvodnja gotovog novca,
jer pri tom ne nastaju
troškovi proizvodnje.
Dok mi, tijekom jednog desetljeća,
proizvodnjom gotovog novca
ostvarimo profit od 18 milijardi funti,
banke ostvare profit od 1,2 bilijuna funti.
Između 1998. i 2007. godine, masa novca
u Velikoj Britaniji je utrostručena.

German: 
Sie verstehen nicht alle Teile des Systems.
Sie verlassen sich auf Annahmen, allgemein akzeptierte
Ansichten, ohne wirklich ins Detail zu gehen.
Geld ist ein zentraler Aspekt der Wirtschaft.
Wenn jemand nicht versteht,
woher es kommt, wer es kreiert
und wie es kreiert wird, wie kann so jemand
die Wirtschaft als Ganzes verstehen?
Wenn die überwiegende Mehrheit des
Geldes in Umlauf nicht Bargeld,
sondern elektronisches Geld ist, dann bekommt
der, der das elektronische Geld schafft,
auch den den Erlös aus dieser Geldschöpfung.
Die Erschaffung elektronischen Geldes ist selbstredend
viel profitabler als die Herstellung von Bargeld,
da dabei keinerlei Herstellungskosten anfallen.
Während wir im Laufe eines Jahrzehntes
durch die Herstellung von Bargeld
18 Milliarden Pfund Gewinn gemacht haben, haben
die Banken 1,2 Billionen Pfund geschaffen.
Zwischen 1998 und 2007 wurde die
britische Geldmenge verdreifacht.

Indonesian: 
Jadi kebanyakan ekonom tidak memiliki gambaran besar tentang ekonomi. Mereka tidak memahami elemen dari sistem secara menyeluruh.
Mereka mengandalkan asumsi, dari pengetahuan yang diterima secara pasif tanpa mencari tahu detilnya
dan uang adalah pusat dari ekonomi. Jika anda tidak mengerti darimana asal mulanya,
siapa yang menciptakannya, dan kapan ia diciptakan, lalu bagaimana anda bisa memahami ekonomi?
Ketika sebagian uang yang kita gunakan sekarang berbentuk elektronik
berarti siapapun yang menciptakan uang tersebut mendapatkan keuntungan dari penciptaan uang tersebut
dan sudah jelas bahwa memproduksi uang elektronik itu lebih menguntungkan daripada memproduksi uang kertas
karena tidak membutuhkan biaya produksi sama sekali.
Jadi jika kita mendapatkan keuntungan sebesar £18 juta dalam produksi uang kertas selama sepuluh tahun,
bank sebenarnya sudah menciptakan uang sebesar £1.2 triliun.

Romanian: 
Astfel, majoritatea economiştilor nu operează cu acest tablou deplin. Ei nu percep toate elementele sistemului.
Ei se bazează pe presupuneri, create de volumul limitat de informaţii fără a se deda detaliilor.
Şi anume banii sunt epicentrul economiei. În cazul în care nu înţelegi originea lor,
cine şi când îi creează, atunci cum poţi înţelege economia per ansamblu?
Reieşind din faptul că marea majoritate a banilor pe care îi folosim nu au o expresie în numerar, ci electronică,
e lesne de înţeles că cel ce creează banii electronici obţine şi veniturile rezultate din aceasta
şi în mod evident crearea de bani electronici e mult mai profitabilă decât crearea de numerar
din simplul motiv că nu există costuri de producţie ca atare.
Pe cale de consecinţă, având un profit de £18 miliarde, realizat timp de un deceniu de producţie a numerarului,
băncile au creat concomitent £1,2 trilioane.

English: 
they don't understand 
all the elements of the system.
They rely on assumptions, 
on received knowledge
without actually going into the details
and money is the centre of the economy.
If you don't understand where it comes from,
who creates it and when it gets created,
then how can you understand
 the entire economy?
When the vast majority 
of money that we use now
is not cash but electronic money,
then whoever's creating the electronic money
is getting the proceeds of creating that money,
and obviously creating electronic money is
much more profitable than creating cash
because you don't have 
any production cost at all.
So while we've got £18 billion 
over the course of the decade
in profit from creating cash,
the banks have actually 
created £1.2 trillion.

Korean: 
대부분의 경제학자들 조차도 이 큰 그림을 볼 줄 몰라요.
금융체제의 모든 작동요소들을 이해 못하고 있죠.
학자들은 본질을 이루는 세부내용을 모른채 수동적으로 받아들인 지식을 가지고 그저 가설에만 의존하고 있죠.
돈이 경제의 핵심인데, 그게 어디서 나오고,
누가 만들고, 어떻게 생겨나는지 모른다면 어떻게 경제를 이해할 수 있을까요?
우리가 지금 쓰고 있는 돈의 대부분은 현금이 아니라 전자화폐에요,
따라서 전자화폐를 만들어 내는 자들이 통화발행을 통해 재미 보는겁니다
당연히 전자화폐가 지폐나 동전을 만드는 것 보다는 남는게 많죠.
생산비용이 전혀 들지 않으니까요.
우리가 지난 10년간 (재무성의) 통화생성으로 180억 파운드의 혜택을 누리는 동안,
은행은 실제로 1조 2천억 파운드를 찍어낸거에요.

Portuguese: 
A maioria dos economistas não tem essa imagem completa. Eles não entendem todos os elementos do sistema.
Eles baseiam-se em pressupostos, no conhecimento recebido, sem nunca realmente entrar em detalhes
e dinheiro é o centro da economia. Se você não entende de onde vem,
quem o cria e quando ele é criado, então, como você pode entender toda a economia?
Quando a grande maioria do dinheiro que usamos, que agora não é papel-moeda, mas sim moeda electrónica,
então quem cria a moeda electrónica, está a colher os lucros resultantes da criação desse dinheiro,
e, obviamente, criar dinheiro electrónico é muito mais rentável do que a criar papel-moeda,
porque você não tem qualquer custo de produção.
Assim, enquanto nós (o estado) criámos 18 Biliões de libras, ao longo de uma década, e os lucros resultantes da criação desse dinheiro,
os bancos, na verdade, criaram 1,2 Triliões.

Spanish: 
La mayoría de los economistas no ven el cuadro completo. No entienden todos los elementos del sistema.
Se basan en suposiciones, en los conocimientos recibidos sin realmente entrar en los detalles
y el dinero es el centro de la economía. Si uno no entiende de donde proviene,
quién lo crea y cuándo se crea, entonces ¿cómo entender la economía entera?
La mayor parte del dinero que usamos ahora no es efectivo sino dinero electrónico,
entonces quien está creando el dinero electrónico, está obteniendo los beneficios de crear ese dinero,
y obviamente la creación de dinero electrónico es mucho más rentable que la creación de dinero en efectivo,
porque no tiene absolutamente ningún costo de producción.
Así que mientras se obtuvieron 18 mil millones de libras de ganancia en la creación de efectivo en el transcurso de la década,
los bancos crearon realmente £1,2 billones.

Italian: 
La maggior parte degli economisti non ha un quadro completo.
Non conoscono tutti gli elementi del sistema,
si affidano a supposizioni, o a luoghi comuni,
senza analizzare i dettagli.
Il denaro è il centro dell'economia,
se non si capisce da dove viene,
chi lo crea e quando viene creato, allora come
è possibile capire l'economia nella sua interezza?
Non lasciate che le banche la passino liscia.
Se la maggioranza del denaro che viene usato
non è tangibile, ma è denaro elettronico
è ovvio che chiunque sia il creatore di quel
denaro si prende anche i profitti
ed è anche ovvio che creare denaro elettronico
dà un profitto maggiore che creare contante
perchè non si sostiene nessun costo di produzione.
Se nel corso di un decennio si sono ottenuti £18
miliardi di profitti dalla creazione di contante
le banche hanno creato di fatto
£1.2 trilioni di sterline.

Swedish: 
De flesta ekonomer ser inte hela bilden. De förstår inte alla delar av systemet.
De förlitar sig på antaganden och andrahandskunskap utan att granska detaljerna,
och pengar är centrala i ekonomin. Om du inte förstår var de kommer ifrån,
vem som skapar dem och när de skapas, hur kan du då förstå ekonomin i helhet?
När majoriteten av pengarna vi använder inte är kontanter utan elektroniska
då får den som skapar elektroniska pengar vinsten av att pengarna skapas
och självklart är det mycket mer lönsamt att skapa elektroniska pengar än att skapa kontanter
eftersom det inte är någon produktionskostnad.
Samtidigt som vinsten av att skapa kontanter under det senaste årtiondet var 18 miljarder pund,
så skapade bankerna 1.2 biljoner pund.

French: 
Ils ne comprennent pas tous 
les rouages du système.
Ils se reposent sur des affirmations, 
sur des connaissances académiques
sans réfléchir plus en détail sur le sujet
alors que la monnaie constitue le cœur de 
l'économie. Si on ne comprend pas d'où elle vient,
qui la crée et à quel moment il y a création monétaire
alors comment peut-on comprendre 
l'économie dans son ensemble ?
Quand l'immense majorité de la monnaie que 
nous utilisons n'est pas de l'argent liquide,
mais de la monnaie scripturale
alors celui qui crée la monnaie scripturale 
récolte les recettes de cette création monétaire
et naturellement créer de la monnaie 
scripturale est beaucoup plus rentable que
de créer des espèces parce que l'on
 n'a aucun coût de production.
Donc pendant que nous avons eu 18 milliards de 
livres Sterling de recettes au cours de la décennie
les banques ont en fait créé 
1200 milliards de livres Sterling.
Entre 1998 et 2007 la masse monétaire 
en Grande Bretagne a triplé.

Bulgarian: 
Между 1998 - 2007г. паричните запаси на Великобритания са се увеличили 3 пъти.
1200 милиарда са създадени от банки, като в същото време 18 милиарда са създадени от Държавната хазна.
Много хора смятат, че когато казвам това или, когато ти казваш това или Позитив Мъни казват онова, всички ние сме куп откачалки.
Но на 9-ти март 2009г., управителят на Федералния резерв,
Бен Бернанке дава първото интервю, което управител на Централната банка на Съединените щати някога е давал.
Предния ден той буквално спасява AIG, застрахователна корпорация, дори не е банка,
чрез около 160 милиарда щатски долара.
Журналистите го питат: "Г-н Бернанке, от къде взехте 160 милиарда за да спасите AIG?"
"Това пари от данъци ли са?"
Не са пари от данъци. Банките имат сметки във Федералния резерв по същия начин, по който вие имате в търговските банки.

Modern Greek (1453-): 
Από τις τράπεζες προήλθαν 1,2 τρισεκατομμύρια λίρες.
Σε σύγκριση με 18 δισ. Λίρες από το Υπουργείο Οικονομικών.
Όταν λέω ότι εγώ ή εμείς ή Θετικά χρήματα, οι άνθρωποι νομίζουν ότι είμαστε απλά τρελοί.
Αλλά στις 9 Μαρτίου 2009, ο Ben Bernanke, ο πρόεδρος
η αμερικανική Κεντρική Τράπεζα, η πρώτη συνέντευξη,
ότι ποτέ από πρόεδρο της
Η αμερικανική Κεντρική Τράπεζα μεταδόθηκε.
Την ημέρα πριν είχε AIG - ούτε καν ένα
Τράπεζα, αλλά μια ασφαλιστική εταιρεία είναι -
βοήθησε με περίπου 160 δισεκατομμύρια δολάρια από το πρόβλημα.
Ο δημοσιογράφος τον ρώτησε: "Λοιπόν, ο κ. Bernanke,
όπου έχετε τα 160 δισεκατομμύρια δολάρια
στην πραγματικότητα πήρε τη διάσωση της AIG; "
Είναι τα χρήματα των φόρων που ξοδεύει η Fed; "
"Αυτά δεν είναι τα χρήματα των φορολογουμένων
Οι τράπεζες έχουν λογαριασμούς στην Fed.
Όπως και να έχετε έναν λογαριασμό σε μια εμπορική τράπεζα.

French: 
1200 milliards ont été créés par les banques
pendant que 18 milliards ont été 
créés par le Trésor Public.
Beaucoup de gens pensent quand je dis cela, 
ou que vous dites cela
ou que Positive Money dit cela, 
que nous sommes une bande de cinglés.
Mais le 9 mars 2009, le gouverneur de la 
banque fédérale, Ben Bernanke,
a donné la première interview jamais 
donnée par un gouverneur
de la Banque Centrale des États-Unis d'Amérique.
La veille de cette interview, il a renfloué AIG,
qui n’est même pas une banque mais 
une compagnie d’assurance en réalité,
à hauteur de quelque chose 
comme 160 milliards de dollars.
et le journaliste lui demanda : "Monsieur 
Bernanke, où avez-vous trouvé
160 milliards de dollars pour renflouer AIG?"
Est ce que c'est de l'argent provenant des 
impôts que la réserve fédérale dépense ?
Ce n'est pas l'argent des impôts. Les banques ont 
un compte à la réserve fédérale,
presque comme vous en avez un 
dans une banque commerciale.

Spanish: 
Entre 1998 y 2007 se triplicó la oferta monetaria en el Reino Unido.
£1,2 billones fueron creados por los bancos, mientras que £18 mil millones fueron creados por el Erario.
Mucha gente piensa que cuando alguien lo dice o cuándo la organización Positive Money lo dice, somos todos un montón de locos.
Pero el 9 de marzo de 2009, el director de la Reserva Federal, 
Ben Bernanke dio la primer entrevista televisada jamás dada por un director del Banco Central de Estados Unidos,
el día antes de haber rescatado a AIG, que es una compañía de seguros, ni siquiera un banco realmente,
por una suma aproximada a 160 mil millones de dólares.
Por lo que el periodista le dice: Ahora Sr. Bernanke, ¿De dónde sacaste $160 mil millones para rescatar a AIG?
¿Es el dinero de los impuestos que la Reserva Federal está usando?
No es dinero de impuestos. Los bancos tienen cuentas con la Fed, de la misma manera que uno tiene una cuenta en un banco comercial.

Korean: 
1998에서 2007년까지 영국 통화량은 세 배로 증가했다.
재무성이 180억 파운드를 발행할 때 은행은 1조 2천억 파운드를 만들어 냈다.
당신이나 나나, 포지티브머니(영국 금융개혁운동기관)가 이 이야기를 하면 사람들은 우리가 미친 줄 알아요.
2009년 3월 9일날 연방준비제도이사회(연준) 의장인
벤 버냉키가 처음으로 방송에서 인터뷰를 했는데요, 미국 중앙은행장으로서는 처음이죠,
AIG라는 은행도 아닌 보험회사에
1천6백억달러란 거금의 구제금융을 제공했던 바로 전날
한 기자가 버냉키 의장에게 물었죠, 1천6백억달러 구제금융을 어디서 마련했냐고요.
연준이 주는 돈 그거 세금이죠?
세금 아니죠. 당신이 은행에 튼 계좌가 있는 것 처럼, 은행들도 연준에 계좌가 있어요.

German: 
1,2 Billionen Pfund entstanden durch Banken.
Verglichen mit 18 Milliarden Pfund durch das Finanzministerium.
Wenn ich oder wir oder "Positive Money" so etwas sagen, denken die Leute, wir seien schlichtweg verrückt.
Aber am 9. März 2009 gab Ben Bernanke, der Präsident
der Amerikanischen Zentralbank, das erste Interview,
das je von einem Präsidenten der
Amerikanischen Zentralbank ausgestrahlt wurde.
Am Tag zuvor hatte er AIG - was noch nicht mal eine
Bank, sondern eine Versicherungsgesellschaft ist -
mit rund 160 Milliarden Dollar aus der Patsche geholfen.
Der Journalist fragte ihn: "Nun, Herr Bernanke,
wo haben Sie denn die 160 Milliarden Dollar
zur Rettung von AIG eigentlich herbekommen?"
Ist das Steuergeld, das die Fed ausgibt?"
"Das sind keine Steuergelder. Die
Banken haben Konten bei der Fed.
Ganz ähnlich wie Sie ein Konto in einer Geschäftsbank haben.

Croatian: 
1,2 bilijuna funti su stvorile banke,
dok je 18 milijardi funti
stvorilo Ministarstvo financija.
Puno ljudi misli kad ja to kažem, ili vi to kažete,
ili kad to kaže "pozitivni novac", da smo jednostavno ludi.
Ali 9. ožujka 2009., Ben Bernanke, predsjednik
Američke centralne banke, je dao intervju,
koji je ikada dao jedan predsjednik
Američke centralne banke.
Dan prije on je pomogao AIG-u - što uopće
nije banka, nego osiguravajuće društvo -
sa oko 160 milijardi dolara.
Novinar ga je pitao: "Pa, gospodine Bernanke,
otkud ste uopće dobili 160 milijardi dolara,"
"za spašavanje AIG-a?"
"Je li to novac od poreza,
koji izdaje FED?"
"To nije novac od poreza.
Banke imaju konta kod FED-a."
"Isto tako kao što vi imate konto
kod svoje poslovne banke."

Romanian: 
În perioada anilor 1998 - 2007 rezerva monetară a Marii Britanii s-a triplat.
£1,2 trilioane au fost create de bănci, iar £18 miliarde - de trezorerie.
Mulţi consideră că, atunci când enunţ sau enunţăm această idee sau când mişcarea socială Positive Money o susţine, toţi suntem decât o adunătură de nebuni.
Însă, în data de 9 martie 2009, guvernatorul Rezervei Federale,
Ben Bernanke, a oferit un interviu, difuzat în mass-media. Acesta a fost primul interviu oferit vreodată de guvernatorul Băncii Centrale a Statelor Unite.
Cu o zi înainte, acesta a dispus refinanţarea companiei AIG, care nu e decât o companie de asigurări şi nicidecum o bancă.
Volumul refinanţării valora circa $160 de miliarde.
Astfel, jurnalistul l-a întrebat: "Dle Bernanke de unde aţi obţinut $160 de miliarde pentru a refinanţa AIG?"
Rezerva Federală cheltuie banii proveniţi din taxe şi impozite?
Nu sunt bani contribuabililor. Băncile deţin conturi înregistrate la Rezerva Federală, similare celor deţinute de persoane la bănci.

English: 
Between 1998 and 2007
 the UK money supply tripled.
£1.2 trillion was created by banks,
whilst £18 billion was created 
by the Treasury.
A lot of people think when I say, 
this or when you say this,
or when Positive Money say this,
 that we are all a bunch of nutters.
But on the 9th of March in 2009,
the governor of the Federal Reserve, 
Ben Bernanke,
gave the first ever broadcast interview
 the Governor of the Central Bank
of the United States of America 
had ever given.
The day before that he had bailed out AIG,
which is an insurance company, 
not even a bank,
to the tune of about US$160 billion.
So the journalist says to him:
"Now Mr. Bernanke, where did you get 
$160 billion to bail out AIG?"
Is that tax money
 that the Fed is spending?
It's not tax money. 
The banks have accounts with the Fed,
much the same way that you have 
an account in a commercial bank.

Indonesian: 
Sepanjang 1998 - 2007, persediaan uang di Inggris meningkat sebanyak tiga kali lipat.
£1,2 triliun diciptakan oleh bank, selagi £18 miliar diciptakan oleh kas negara.
Banyak orang berfikir bahwa kita tidak waras ketika kita, atau (gerakan) Positive Money mengatakannya.
Tapi pada 9 Maret 2009, gubernur Federal Reserve,
Ben Bernanke memberikan wawancara TV pertama yang pernah dilakukan gubernur bank central amerika.
Sehari sebelumnya, ia menyelamatkan AIG, yang merupakan sebuah perusahaan asuransi, bukan bank,
dengan dana penyelamatan sebesar USD160 miliar.
Jurnalisnya bertanya: "Jadi pak Bernanke, darimana anda mendapatkan USD160 miliar tersebut?"
Apakah Federal Reserve menggunakan uang dari pajak penduduk?
Itu bukan uang pajak. Bank komersil memiliki akun di bank central, seperti layaknya anda memiliki akun di bank komersil.

Slovenian: 
1,2 trilijona Ł so ustvarile banke, 18 bilijonov Ł
pa finančno ministrstvo.
Veliko ljudi misli, da smo, ko o tem govorim jaz
ali vi
ali, ko to govori Positive Money, kopica trčenih.
Toda 9. marca 2009 je Ben Bernanke, guverner Zveznih
rezerv, dal prvi in edini radijski intervju,
ki ga je kdaj dal guverner Centralne banke
Združenih držav Amerike.
Dan pred tem je rešil AIG, ki niti ni banka ampak
zavarovalnica,
z vsoto približno 160 milijard dolarjev.
Novinar ga je zato vprašal:  "G. Bernanke, kje ste
dobili 160 milijard dolarjev za poroštvo AIG-ju?"
Je to denar davkoplačevalcev?
Ne, ni denar davkoplačevalcev.  Banke imajo pri Fed
račune,
podobno kot imate vi račun pri komercialni banki.

Polish: 
Od 1998 to 2007 podaż pieniądza
w Wielkiej Brytanii potroiła się.
1,2 biliona £ stworzyły banki,
a Skarb Państwa tylko 18 miliardów £.
Wielu ludzi, kiedy o tym
słyszy, np. od Positive Money,
myśli, że wszyscy zwariowaliśmy.
Ale 9 marca 2009 roku,
Prezes Rezerwy Federalnej, Ben Bernanke,
udzielił publicznego wywiadu
jako prezes banku centralnego USA.
To był pierwszy taki wywiad
w historii Rezerwy Federalnej.
Dzień wcześniej uchronił
przed upadkiem AIG,
towarzystwo ubezpieczeniowe,
nawet nie bank,
co kosztowało 160 miliardów $.
Dziennikarz zapytał go:
Panie Bernanke, skąd wziął Pan
160 miliardów $ na uratowanie AIG?
Czy Rezerwa Federalna wydaje
pieniądze podatników?
To nie są pieniądze z podatków. Banki
mają rachunki w Rezerwie Federalnej,
podobnie Pan ma rachunek
w banku komercyjnym.

Italian: 
Tra il 1998 e il 2007 la massa monetaria
nel Regno Unito è triplicata.
£1.2 trilioni sono stati creati dalle banche,
mentre £18 miliardi sono stati creati dal Tesoro.
Molta gente pensa che siamo tutti pazzi quando diciamo
di queste cose, o quando Positive Money ne parla,
ma il 9 Marzo del 2009 Ben Bernanke,
il governatore della Federal Reserve,
concesse la prima intervista pubblica,
cosa che nessun Governatore della Banca Centrale
degli Stati Uniti aveva mai fatto.
Il giorno precedente al salvataggio di AIG, che non
è nemmeno una banca, ma una compagnia assicurativa,
al costo di circa $160 miliardi.
Un giornalista gli chiese: "Allora sig. Bernanke, dove
ha trovato i $160 miliardi per il salvataggio di AIG?".
La Fed ha speso i soldi dei contribuenti?
Non sono soldi dei contribuenti. Le banche
hanno conti con la Fed
come un cittadino ha
un conto presso una banca commerciale.

Portuguese: 
Entre 1998 e 2007, a oferta de moeda Reino Unido triplicou.
1,2 Triliões foram criados pelos bancos, enquanto 18 Biliões foram criados pelo Tesouro.
Muita gente acha que quando eu digo isto, ou quando você diz isto, ou quando “PositiveMoney” (Dinheiro Positivo) diz isto, que somos todos um bando de malucos.
No dia 9 de Março, em 2009, o governador da Reserva Federal,
Ben Bernanke, deu a primeira entrevista televisiva de sempre de um governador do Banco Central dos Estados Unidos da América. 
No dia anterior que ele havia socorrido AIG, que é uma companhia de seguros, nem é mesmo um banco na verdade,
no montante de cerca de 160 Biliões de dólares.
O jornalista disse-lhe: "Agora Bernanke, onde conseguiu 160 Biliões de dólares para socorrer a AIG"
É dinheiro dos impostos que o Fed está a gastar?
Não é dinheiro de impostos. Os bancos têm contas com o Fed, da mesma maneira que você tem uma conta num banco comercial.

Swedish: 
Mellan 1998 och 2007 tredubblades Storbritanniens penningmängd.
1.2 biljoner pund skapades av banker, medan 18 miljarder pund skapades av staten.
Många tror, när de hör oss säga det här att vi bara är ett gäng tokstollar.
Men den 9 mars 2009 gav centralbankschefen för Federal Reserve,
Ben Bernanke den allra första direktsända intervju som en chef för USAs centralbank någonsin gett,
Dagen innan hade han räddat AIG, ett försäkringsbolag, faktiskt inte ens en bank,
vilket kostade ungefär 160 miljarder dollar.
Journalisten frågade: "Så, Mr Bernanke, varifrån fick du 160 miljarder dollar för att rädda AIG?"
"Är det skattepengar som centralbanken spenderar?"
Det är inte skattepengar. Bankerna har konton hos centralbanken, på samma sätt som du har ett konto i en affärsbank.

German: 
Um an eine Bank zu leihen, müssen wir die Größe
des Kontos, das sie bei der Fed unterhält,
im Computer dementsprechend nach oben verändern.
Es ist also dem Geldrucken viel ähnlicher
als der Aufnahme eines Kredits, auch wenn es nicht dasselbe ist."
Banken erschaffen neues Geld , wenn sie Kredite
vergeben, bestehende Vermögenswerte kaufen oder
Investitionen auf eigene Rechnung machen, was meist
die Erweiterung ihrer Vermögenswerte beinhaltet.
Wenn eine Bank Wertpapiere, wie
Unternehmens- oder Staatsanleihen kauft,
rechnet sie die Anleihen zu ihren Vermögenswerten hinzu
und vergrößert die Bankeinlagen des
Unternehmens um die entsprechende Summe.
Neues Geschäftsbankgeld kommt in Umlauf,
wenn Leute ihre Bankkredite ausgeben.
Als ich vom August 2009 bis zu den Wahlen - also
so in etwa acht, neun Monate - an Türen geklopft

Italian: 
Un prestito concesso ad una banca viene fatto digitalmente
aumentando il totale del conto tenuto presso la Fed.
Pur non essendo esattamente uguale, somiglia più
alla stampa di denaro, piuttosto che ad un prestito.
A chi appartiene la Federal Reserve?
Le banche creano denaro ogniqualvolta estendono
un credito, comprano beni patrimoniali
o eseguono pagamenti su un loro conto, che di
fatto equivale ad espandere il proprio patrimonio.
Quando una banca compra dei titoli quali
obbligazioni societarie o titoli di Stato
aggiunge tali titoli al proprio patrimonio ed aumenta
i propri depositi bancari con una somma equivalente.
La nuova moneta commerciale entra in circolazione
quando la gente spende il credito erogato loro dalle banche.
Parlando con la gente, bussando di porta in
porta, da Agosto 2009 fino alle elezioni,

Portuguese: 
Então, para emprestar a um banco, há que simplesmente usar o computador, para aumentar o tamanho da conta que eles têm no Fed.
Por isso, é muito mais semelhante, embora não seja exactamente o mesmo, a imprimir dinheiro, do que a emprestar dinheiro.
Os bancos criam dinheiro novo sempre que estende o crédito, se compram activos existentes,
ou se fazem pagamentos por conta própria, o que acontece principalmente na expansão dos seus activos.
Quando um banco compra títulos de dívida, como obrigações de uma empresa, ou do Estado,
acrescenta esses títulos aos seus activos, e, simultaneamente, aumenta os depósitos bancários da empresa para o período correspondente.
Nova moeda de banca comercial entra em circulação no momento em que as pessoas gastam o crédito que lhes foi concedido por parte dos bancos.
Eu apercebi-me, ao falar informalmente... Desde Agosto de 2009 até...às eleições gerais,

Polish: 
Do udzielania kredytów
bankom używamy komputera.
Zasilamy rachunek tego
banku w Rezerwie Federalnej.
To bardziej przypomina
drukowanie niż pożyczanie pieniędzy.
DO KOGO NALEŻY REZERWA FEDERALNA?
Banki tworzą nowe pieniądze,
kiedy udzielają kredytu,
kupują aktywa lub dokonują
wpłat na własne rachunki,
co zwykle zwiększa ich aktywa.
Kiedy bank kupuje papiery wartościowe
- obligacje korporacyjne lub skarbowe
dodaje je do swoich aktywów
i podnosi wartość depozytu
bankowego danej spółki.
Nowe środki banków
komercyjnych trafiają do obiegu,
kiedy ludzie wydają pieniądze,
które wzięli jako kredyt.
Kiedy rozmawiałam z ludźmi
podczas kampanii - od
sierpnia 2009 do wyborów
przez 8 - 9 miesięcy pukałam
do drzwi i rozmawiałam

Romanian: 
Deci, pentru a refinanța o bancă, pur și simplu folosim calculatorul pentru a marca mărimea contului deţinut la Rezerva Federală.
Procesul e asemănător, deşi nu identic, cu activitatea de imprimare a banilor şi nu cu împrumutarea lor.
Băncile creează noi bani atunci când extind activitatea de creditare, cumpără activele existente
sau efectuează plăţi pe cont propriu, acţiuni care în majoritar implică mărirea propriilor active.
Atunci când o bancă cumpără titluri de valoare, precum obligaţiunile corporative sau de stat,
ea adăugă obligaţiunea la activele sale şi măreşte depozitul bancar al companiei în volumul corespondent al obligaţiunii.
Noi bani bancari intră în circulaţie atunci când persoanele cheltuie creditele oferite lor de către bănci.
Discutând cu populaţia din august 2009 aproximativ până la alegerile generale din Marea Britanie (6 mai 2010),

Swedish: 
Så för att låna ut till en bank utökar vi helt enkelt deras konto hos centralbanken.
Så det är mycket mer likt, även om det inte är exakt samma sak, att trycka pengar, än det är att låna ut dem.
Banker skapar nya pengar när de ger kredit, köper befintliga tillgångar,
eller genomförr betalningar för egen räkning, vilket främst handlar om att expandera sina tillgångar.
När en bank köper värdepapper, till exempel företagsobligationer eller statsobligationer,
då blir obligationen bankens tillgång och företagets bankkonto utökas med motsvarande belopp.
Nya affärsbankspengar kommer in i cirkulation när människor använder de lån som bankerna har beviljat.
Jag märkte när jag försökte prata med människor inför parlamentsvalet

Slovenian: 
Zato za posojilo banki enostavno uporabimo
računalnik,
da bi označili obseg računa, ki ga imajo pri Fed.
Je precej bolj podobno tiskanju denarja kot
posojanju,
čeprav ni povsem enako.
Banke ustvarijo nov denar vsakič, ko odobrijo
posojilo, kupijo obstoječe naložbe
ali izvedejo plačilo na svoj račun, kar večinoma
vključuje razširitev njihovih naložb.
Ko banka kupi obveznice, kot so korporativne ali
državne obveznice,
doda obveznice svojim naložbam in z ustrezno vrednostjo
poveča
bančne depozite podjetij.
Nov denar komercialnih bank vstopi v obtok, ko
ljudje porabljajo posojilo, ki so jim ga odobrile
banke.
Pred splošnimi volitvami 2009, ko sem hodila od vrat
do vrat

Indonesian: 
Jadi untuk meminjamkan uang ke bank komersil, kita cukup menggunakan komputer untuk memperbesar ukuran akun yang mereka miliki di bank central.
Jadi, lebih mirip, walaupun tidak sama, seperti mencetak uang daripada meminjamkan uang.
Bank menciptakan uang baru setiap kali mereka memperbesar pinjaman, membeli aset,
Atau membayar ke dalam akun mereka sendiri, biasanya di saat memperbesar aset mereka sendiri.
Misalnya ketika bank membeli sekuritas seperti Surat Utang Pemerintah atau Perusahaan
Mereka menambah Surat Utang tersebut sebagai aset mereka dan menambah deposito bank dengan jumlah yang sesuai.
Uang baru dari bank komersial tersebut kemudian memasuki sirkulasi ketika publik menggunakan fasilitas kredit yang mereka dapat dari bank.
Saya mendapati ketika, berbicara di depan pintu sejak Agustus 2009 sampai... pemilu

English: 
So to lend to a bank 
we simply use the computer
to mark up the size of the account
 they have with the Fed.
So it's much more akin, 
although not exactly the same,
to printing money than it is to borrowing.
Banks create new money whenever 
they extend credit, buy existing assets,
or make payments on their own account,
which mostly involves
 expanding their assets.
When a bank buys securities,
such as a corporate or government bond
it adds the bond to its assets 
and increases the company's bank deposits
by the corresponding amount.
New commercial bank money 
enters circulation
when people spend the credit 
that has been granted to them by banks.
I found that talking on the doorstep
from August 2009 
around to the general election,
eight or nine months, I suppose, 
knocking on doors,

Spanish: 
Así que para prestar dinero a un banco, simplemente se usa la computadora para marcar el tamaño de la cuenta con la Reserva Federal.
Es mas parecido —aunque no exactamente lo mismo— a la impresión de dinero de lo que es a un préstamo.
Los bancos crean dinero nuevo cada vez que otorgan crédito, compra activos existentes,
o hace pagos por cuenta propia, que es en su mayoría, la expansión de sus activos.
Cuando un banco compra títulos, como bonos empresariales o gubernamentales,
agrega el bono a sus activos y aumenta los depósitos del la empresa por el importe correspondiente.
El dinero bancario nuevo entra en circulación cuando se usa el crédito otorgado por los bancos.
Preguntamos de puerta en puerta desde agosto de 2009 hasta las elecciones generales,

Korean: 
은행에 돈을 빌려주려면 연준 내 장부상의 숫자를 컴퓨터로 늘려버리기만 하면 되요.
완전히 똑같진 않지만 돈을 빌린다기 보다 (無에서) 발행하는 것에 가깝죠.
은행은 신용대출을 하거나, 실물자산을 매입하거나,
대게는 자산을 불릴목적의 자기 계정에의 불입을 통해 새로운 통화를 창출한다.
은행이 회사채나 국채 같은 유가증권을 사면
채권을 자산에 추가하고 해당 금액만큼 은행 예치금을 늘려버린다.
사람들이 은행에서 대출받은 돈을 사용하면 신규 상업은행화폐가 돌게된다.
2009년 8월부터 인가... 총선즈음에 8-9개월 간 집집마다 방문 해서

Croatian: 
"Dakle, za kreditiranje banke jednostavno koristimo računala,
za označavanje veličine konta, koji imaju kod FED-a."
"U računalu, u skladu s tim, promijenimo stanje prema gore.
To je dakle puno sličnije tiskanju novca,"
"nego uzimanju kredita,
iako to nije isto."
Banke stvaraju novi novac, kad izdaju kredite,
kupuju postojeću imovinu,
ili ulažu na svoj vlastiti konto, što
obično uključuje povećanje njihove imovine.
Kad banka kupuje vrijednosne papire,
kao korporativne ili državne obveznice,
ona te obveznice pribraja svojoj imovini
i povećava bankovne depozite
tvrtki za odgovarajući iznos.
Novi poslovni novac banaka, ulazi u opticaj,
kad ljudi troše svoje bankovne kredite.
Kad sam od kolovoza 2009. do izbora - dakle
oko osam, devet mjeseci - kucao na vrata

Bulgarian: 
Така че, за да дадем на банката ние просто използваме компютър и обозначаваме размера на сметката, която банката има във Фед. резерв.
Така че това е много по-близко, въпреки че не е точно същото, до печатане на пари, отколкото до заемане.
Банките създават нови пари всеки път, когато удължават кредит, закупуват активи
или правят плащания по собствените си сметки, което най-вече включва разширяване на техните активи.
Когато една банка купува ценни книжа, като например корпоративни или държавни облигации
тя добавя облигациите към активите си и увеличава депозита на банката на въпросната компания чрез съответното количество.
Нови "пари от търговската банка" влизат в обръщение, когато хората похарчат кредита, отпуснат от банката.
Това, което открих докато обикалях от врата на врата, някъде от Август 2009г. до изборите,

Modern Greek (1453-): 
Για να δανείσουμε σε μια τράπεζα, χρειαζόμαστε το μέγεθος
το λογαριασμό που υποστηρίζει στη Fed,
Κατά συνέπεια, αλλάξτε προς τα πάνω στον υπολογιστή.
Έτσι είναι πολύ πιο παρόμοια με την εκτύπωση χρήματα
ως δάνειο, ακόμη και αν δεν είναι το ίδιο. "
Οι τράπεζες δημιουργούν νέα χρήματα όταν δανείζονται
συγχωρήστε, αγοράστε τα υπάρχοντα στοιχεία ενεργητικού ή
Κάνετε επενδύσεις στον δικό σας λογαριασμό, που είναι συνήθως
περιλαμβάνει την επέκταση του ενεργητικού τους.
Εάν ένα τραπεζικό τίτλους, όπως
Αγοράζει εταιρικά ή κρατικά ομόλογα,
Προσθέτει τα ομόλογα στα περιουσιακά της στοιχεία
και αυξάνει τις τραπεζικές καταθέσεις του
Εταιρεία με το αντίστοιχο ποσό.
Νέα χρήματα εμπορικών τραπεζών έρχονται σε κυκλοφορία
όταν οι άνθρωποι ξοδεύουν τα τραπεζικά τους δάνεια.
Από τον Αύγουστο του 2009 μέχρι τις εκλογές - καλά
σε περίπου οκτώ, εννέα μήνες - χτύπησε στις πόρτες

French: 
Donc pour prêter à une banque, nous 
utilisons simplement un ordinateur
pour inscrire le montant dont cette 
banque dispose à la réserve fédérale.
Donc c'est davantage comme si l'on 
imprimait de nouveaux billets,
même si ce n'est pas tout à fait la 
même chose, plutôt que d'en prêter.
Les banques créent de nouvelles formes 
d'argent à chaque nouveau crédit,
à chaque fois qu'elles achètent des actifs,
ou qu'elles effectuent des paiements 
sur leurs propres comptes,
ce qui mène surtout à étendre leurs actifs.
Quand une banque achète des titres, 
comme des obligations de sociétés ou d'état,
Elle ajoute l'obligation à son actif et 
crédite  le dépôt de la société
du montant correspondant.
De nouvelles sommes d'argent entrent en 
circulation quand les gens dépensent l'argent
des crédits que les banques leur ont accordés.
Je me suis rendu compte de 
cela sur le palier des maisons,
en août 2009 au moment des élections 
législatives, en frappant aux portes,

Italian: 
quando cercavamo cioè di spiegare il
funzionamento del sistema monetario
abbiamo scoperto che nella gente c'è un rifiuto radicato
ad accettare che possa esistere un sistema così strano.
"Ah no, non è possibile. Ma che vuol dire?
Non può essere... Le banche non possono...
le banche non creano soldi dal nulla.
È ridicolo. Non possono farlo.
Prestano i soldi depositati dai clienti".
La maggior parte della gente ha l'idea del denaro
per come sono abituati loro a gestire i soldi
e credono che la loro idea di gestione del denaro, di una
economia casalinga, sia la stessa di un'economia nazionale.
Naturalmente non è affatto così che funziona.
Fino al 2008 il portafoglio prestiti in
essere del credito creato dalle banche,
conosciuto anche come moneta di banca
commerciale, superava i 2 trilioni di sterline.

French: 
 quand nous avons essayé d'expliquer 
comment le système monétaire fonctionne,
il y a un refus quasi inné de la part des 
gens quand il s'agit de prendre conscience
qu'une telle situation peut en fait exister.
"Ah non, c'est impossible. Que voulez-vous 
dire ? Ce n'est pas possible,
Les banques ne peuvent pas ... Les banques 
ne créent pas d'argent à partir de rien.
C'est ridicule. Elle ne peuvent pas faire cela. 
Elle prêtent l'argent de leurs déposants."
La plupart des gens ont une idée 
de ce qu'est la monnaie.
Ces gens sont habitués à leur propre 
façon de gérer l'argent
et ils essaient d'appliquer le modèle 
économique restreint de leur foyer
à la sphère économique nationale.
Et bien sûr l'analogie ne fonctionne pas du tout.
En 2008 le remarquable portefeuille 
de prêts du crédit bancaire,
également connu sous le nom de monnaie 
des banques commerciales s'est élevé
à plus de 2000 milliards. 

Croatian: 
i pokušao ljudima objasniti, kako
monetarni sustav funkcionira,
naletio sam na gotovo
urođeno odbijanje ljudi,
da jedna tako bizarna
situacija uopće može postojati.
"Ne, to ne može biti.
Što Vi kažete na to?"
"Banke ipak ne mogu
stvoriti novac iz ničega."
"To je smiješno. One to ne smiju.
One izdaju depozite svojih klijenata."
Većina ljudi ima predodžbu
o tome što je novac.
Oni su navikli na vlastito ophođenje sa novcem.
I oni pokušavaju svoje iskustvo s tim,
kako njihovo malo domaćinstvo priveđuje,
prenijeti na nacionalno gospodarstvo.
I naravno to uopće ne odgovara.
U 2008. godini dospjela potraživanja kreditnog volumena,
također poznatog kao poslovni novac banaka,
stvorenog od banaka su iznosila,
preko 2 bilijuna funti.

Bulgarian: 
около 8-9 месеца някъде, бе, че когато се опитахме да обясним на хората как паричната система работи,
се наблюдава един почти вграден отказ на хората да приемат съществуването на такава странна ситуация.
"О, не, невъзможно. Какво имате пред вид? Не може да бъде... банките... не... банките не може да създават пари от нищото".
"Това е абсурдно. Не може да го правят. Те дават заеми от депозираните пари".
Повечето хора си имат някаква идея за парите. Придържат се към техния си начин за справяне с парите
и се опитват да приложат тяхната собствена представа за това как работи малкото им домакинство в националната икономика.
И разбира се, нещата не работят така.
До 2008г. неизплатения кредитен портфейл от създадени банкови кредити
познат още като "пари от търговските банки" се равнява на 2000 милиарда паунда.

Swedish: 
under 8-9 månader av dörrknackning, att när vi försöker förklara hur penningsystemet fungerar,
finns det en nästan inbyggd vägran hos människor att acceptera att en så bisarr situation faktiskt kan existera.
"Nej, det kan verkligen inte stämma... Vad menar du? Det går inte... banker kan inte... banker skapar inte pengar ur tomma luften.
Det är löjligt. De kan inte göra det. De lånar ut insatta pengar."
De flesta människor har en idé om hur pengar fungerar. De är vana vid hur de själva hanterar pengar
och de försöker överföra sin egen uppfattning om hur deras hushållsekonomi fungerar på den nationella ekonomin.
Och naturligtvis fungerar det inte så.
2008 var den utestående låneportföljen av bankskapade krediter,
så kallade affärsbankspengar, över 2 biljoner pund.

German: 
und versucht habe den Menschen zu erkären, wie das Finanzsystem funktioniert, stößt man auf
eine beinahe immanente Weigerung der Menschen zu akzeptieren,
dass es eine solch bizarre Situation überhaupt geben kann.
"Nein, das kann doch nicht sein. Was sagen Sie da?
Banken können doch nicht Geld aus dem Nichts schaffen.
Das ist lächerlich. Das dürfen die nicht. Die
verleihen doch die Einlagen ihrer Kunden."
Die meisten Menschen haben eine
Vorstellung davon, was Geld ist.
Sie sind ihren eigenen Umgang mit Geld gewohnt.
Und sie versuchen ihre Erfahrung damit,
wie ihr kleiner Haushalt wirtschaftet, auf
die nationale Wirtschaft zu übertragen.
Und natürlich klappt das überhaupt nicht.
In 2008 betrugen die offenen Forderungen des
von Banken erschaffenen Kreditvolumens,
auch als Geschäftsbankgeld bekannt, über 2 Billionen Pfund.

Indonesian: 
Selama 8-9 bulan mengetok pintu, ketika kita menjelaskan bagaimana sistem uang bekerja,
Seolah-olah publik secara tidak sadar, menyangkal bahwa situasi seperti itu benar-benar tejadi.
"Ah, tidak, tidak mungkin. Apa maksudmu? Bank tidak begitu... Bank tidak mungkin mencetak uang tanpa modal.
Itu konyol. Mereka tidak bisa melakukannya. Mereka meminjamkan uang nasabahnya."
Sebagian besar orang memahami apa itu uang. Mereka memiliki cara mereka sendirin dalam menggunakan uang
kemudian mereka mengimplementasikan gambaran ekonomi rumah tangga mereka kepada ekonomi negara.
Dan tentu saja itu tidak bekerja.
Pada 2008, portfolio kredit pinjaman dari bank
yang disebut juga uang bank komersil, mencapai lebih dari 2 triliun poundsterling.

Polish: 
kiedy tłumaczyliśmy, jak
działa system monetarny,
ludzie nie wierzyli,
że naprawdę mamy taki dziwaczny system.
Nie, to niemożliwe. O co tu chodzi?
Banki nie biorą pieniędzy z powietrza.
Pożyczają pieniądze, które inni wpłacili.
Większość ludzi ma własne
wyobrażenie na temat pieniędzy.
Wiedzą, jak sami się pieniędzmi posługują,
i to, jak prowadzą własne
małe gospodarstwo domowe,
przenoszą na gospodarkę
krajową, a ta działa inaczej.
Do 2008 łączna wartość kredytów bankowych,
tzw. środki banków komercyjnych
wynosiła ponad 2 biliony £.

Slovenian: 
in smo skušali razložiti, kako deluje monetarni
sistem,
sem pri ljudeh naletela na skorajda vgrajeno
odklanjanje - niso mogli sprejeti nečesa tako
bizarnega.
"Ne, ne, to ni mogoče.  Kaj mislite s tem  ... banke
ne ustvarjajo denarja iz nič.
To je trapasto.  Tega vendar ne morejo početi.  
Posojajo vendar denar svojih varčevalcev."
Večina ljudi ima neko predstavo, kako je z
denarjem.   Navajeni so na svoj način ravnanja z
denarjem,
ki izvira iz njihovega malega gospodinjskega
gospodarjenja in skušajo
z njim razložiti delovanje nacionalnega
gospodarstva.
In to seveda niti malo ne deluje.
Do leta 2008 je bila vrednost portfelja neporavnanega
dolga bančnih posojil,
znan tudi kot denar komercialnih bank, več kot 2
trilijona funtov.

Modern Greek (1453-): 
και προσπάθησε να πει στους ανθρώπους πώς λειτουργεί το χρηματοπιστωτικό σύστημα, συναντάς
μια σχεδόν εμμέσως άρνηση των ανθρώπων να δεχτούν
ότι μπορεί να υπάρξει μια τόσο περίεργη κατάσταση
"Όχι, αυτό δεν μπορεί να είναι, τι λέτε;
Οι τράπεζες δεν μπορούν να βγάλουν λεφτά από το τίποτα.
Αυτό είναι γελοίο. Δεν τους επιτρέπεται να το κάνουν. ο
αλλά δανείζουν τις καταθέσεις των πελατών τους. "
Οι περισσότεροι άνθρωποι έχουν ένα
Η ιδέα για το τι είναι το χρήμα.
Χρησιμοποιούνται για το δικό τους χειρισμό χρημάτων.
Και δοκιμάζουν την εμπειρία τους
πώς το μικρό τους νοικοκυριό κάνει
να μεταφέρει την εθνική οικονομία.
Και φυσικά αυτό δεν λειτουργεί καθόλου.
Το 2008, οι εκκρεμείς απαιτήσεις του
οι τράπεζες δημιούργησαν πιστωτικό όγκο
επίσης γνωστό ως χρήματα εμπορικής τράπεζας, πάνω από 2 τρισεκατομμύρια λίρες.

English: 
is that when we tried
to explain how the money system works,
there's an almost in-built refusal 
of people to accept
that such a bizarre situation 
could actually exist.
"Ah no, it can't possibly. What do you mean?
Banks don't create money out of thin air.
That's ridiculous. They can't do that.
They lend out their depositors' money."
Most people have an idea of how money is.
They are used to their own way 
of handling money
and they try and implement their own idea
of how their small household economy works
into the national economy.
And of course 
it just doesn't work out at all.
By 2008 the outstanding loan portfolio 
of bank-created credit,
also known as commercial bank money,
stood at over 2 trillion.
As recently as 1982 the ratio of notes 
and coins to bank deposits was 1:12.

Spanish: 
8 o 9 meses creo, tocando a la puerta; y encontré que cuando tratamos de explicar cómo funciona el sistema monetario,
hay un rechazo casi inherente en las personas a aceptar que exista una situación tan extraña.
¡Ah no, no puede ser! ¿Qué quieres decir? ¡No es posible... los bancos no pueden... los bancos no crean dinero de la nada!
Eso es ridículo. No pueden hacer eso. Prestan el dinero de sus ahorradores.
La mayoría de la gente tiene una idea de cómo es el dinero. Están acostumbrados a su manera de usar el dinero
y tratan de implementar su idea del funcionamiento de su pequeña economía doméstica, en la economía nacional.
Y por supuesto, no es así en lo absoluto.
En 2008 la cartera de créditos por pagar de crédito bancario creado,
también llamado dinero bancario, se situó en más de 2 billones (millones de millones).

Romanian: 
circa 8 sau 9 luni, bătând la uşa oamenilor, am descoperit că atunci când încerci să le explici modul în care operează sistemul monetar,
te ciocneşti de un refuz aproape înnăscut al oamenilor de a accepta că o asemenea situaţie bizară poate exista cu adevărat.
"Nu! E imposibil. Ce doriţi să spuneţi? NU poate fi... băncile nu ar face una ca asta... băncile nu creează bani din aer.
E ridicol. Ele nu pot face una ca asta. EIe oferă cu împrumut banii plasaţi în depozit."
Majoritatea oamenilor percep banii într-un anumit mod. Ei sunt obişnuiţi cu faptul că îşi administrează banii conform unui algoritm particular
şi ei încearcă să implementeze aceiaşi idee de funcţionare a micii lor economii casnice faţă de economia naţională.
Şi desigur ea nu funcţionează sub nicio formă.
Către anul 2008 incredibilul portofoliu de împrumuturi creat de bănci prin mecanisme de creditare,
cunoscut şi sub noţiunea banilor comercial-bancari, valora peste £2 trilioane.

Korean: 
금융시스템이 어떻게 돌아가는지 설명해주려 했는데요,
이런 괴상한 현실이 실제로 존재한다는 것을 고정관념 때문에 못 받아들이더라고요.
"엥 그럴 수 없지, 뭐라는 거요? 은행이... 아무것도 없이 돈을 만들어 낼 수 없죠..."
"웃겨요. 그럴 수 없어요. 은행은 예금주들 돈으로 대출해 주는데요."
대부분의 사람들은 각자 자기만의 돈에 대한 관념이 있어요.
자기방식대로 돈을 다루는데 익숙하고,
가계경제가 돌아가는 방식을 국가경제가 돌아가는 원리에 대입해 버리죠.
물론 전혀 똑 같지 않는데도요.
2008년까지 상업은행화폐로도 알려진 상환되지 않은 대출(미불 대출자산)이
무려 2조 파운드를 넘어섰다.

Portuguese: 
8-9 meses, acho eu, batendo às portas... que quando tentamos explicar como o sistema funciona o  dinheiro,
há uma recusa, quase automática, das pessoas em aceitar que uma situação tão bizarra possa  realmente existir.
"Ah, não, não pode ser. O que quer dizer? Não pode... Os bancos não podem...Os bancos não criam dinheiro do nada!
isso é ridículo... Eles não podem fazer isso. Eles emprestam o dinheiro dos seus depositantes "
A maioria das pessoas tem uma ideia do que é o dinheiro. E estão habituados à sua própria maneira de lidar com o dinheiro,
e tentam implementar sua própria ideia de como a sua economia pessoal encaixa na economia  nacional.
E é claro que não encaixa de todo.
Em 2008, a carteira de empréstimos do crédito bancário criado,
também conhecido como moeda de banca comercial, situou-se em mais de 2 Triliões de libras.

Swedish: 
Så sent som 1982 var förhållandet mellan sedlar och mynt till bankdepositioner 1:12.
Vid år 2010 hade det ökat till 1:37.
Det innebär att för varje pund staten skapat hade bankerna skapat 37 pund.
Under de 10 åren före krisen 2007
växte mängden affärsbankspengar i Storbritannien med 7-10% varje år.
En tillväxt på 7% betyder en fördubbling av penningmängden vart tionde år.
Mängden pengar de skapar ur ingenting är enorm,
1.2 biljoner pund de senaste 10 åren.
Pengarna fördelas enligt banksektorns prioriteringar,
inte enligt samhällets prioriteringar.
Banksektorn har växt sedan 1980, från 2.5 biljoner dollar till 40 biljoner dollar, mätt i tillgångar.

Polish: 
W 1982 stosunek banknotów i bilonu
do depozytów bankowych wynosił 1:12,
Do 2010 stosunek ten wzrósł do 1:37.
Czyli na każdego funta ze Skarbu Państwa
przypada 37 £ stworzonych przez banki.
W ciągu 10 poprzedzających kryzys w 2007
środki banków komercyjnych w Wielkiej
Brytanii rosły od 7 do 10% rocznie.
Wzrost 7% oznacza podwojenie
podaży pieniądza co 10 lat.
Ilość pieniędzy, jaką tworzą
z niczego, jest niewiarygodna,
1,2 biliona w ciągu ostatnich 10 lat.
Te pieniądze są przyznawane
według priorytetów sektora bankowego,
nie według priorytetów społeczeństwa.
Same aktywa sektora bankowego wzrosły
z 2,5 miliarda $ w 1980
roku do 40 miliardów $.

Croatian: 
1982., omjer kovanica i novčanica u
odnosu na bankovne depozite, je bio 1:12.
Do 2010. godine, taj odnos
se popeo na 1:37.
Za jednu funtu, koju je stvorila porezna uprava,
bilo je 37 funti, koje su stvorile banke.
U 10 godina, prije krize 2007. godine,
masa britanskog poslovnog novca banaka se penjala
svake godine između 7% i 10%.
Stopa rasta od 7% predstavlja udvostručenje
novčane mase svakih deset godina.
Masa novca, koji je stvoren iz
ničega je jednostavno nevjerojatna.
1,2 bilijuna u posljednjih 10 godina.
Novac se distribuira u skladu sa
prioritetima bankarskog sektora,
a ne prema prioritetima društva.
Sam bankarski sektor je porastao sa 2,5 bilijuna $
u 1980. godini, na 40 bilijuna $ u aktivi.

Romanian: 
Până în 1982 raportul monedelor şi bancnotelor faţă de depozite era de 1 la 12.
În 2010 acest raport indica valoarea de 1 la 37.
Altfel spus, pentru fiecare liră sterlină creată de trezorerie existau 37 de lire sterline create de bănci.
Timp de 10 ani, anteriori crizei din 2007,
rezervele monetare ale băncilor comerciale din Marea Britanie s-au extins între 7% și 10% în fiecare an.
O creștere de 7% e echivalentul dublării rezervei monetare pentru fiecare 10 ani.
Mărimea banilor creați din nimic e incredibilă,
£1,2 trilioane în ultimii 10 ani.
Acești bani sunt distribuiți reieșind din prioritățile sectorului bancar,
nu cele ale societății.
Activele sectorul bancar au crescut din 1980 de la $2.5 trilioane la $40 trilioane.

Korean: 
1982년까지만 해도 물리적 화폐와 은행자산의 비율이 1:12였는데,
2010년에는 1:37까지 증가했다.
이말은 재무성이 1파운드를 발행할 때 시중은행이 37파운드를 대출한다는 뜻이다.
2007년 금융위기 10년 전에는,
영국 상업은행들의 통화공급이 매년 7~10%의 증가율을 보였다.
7% 성장률은 매 10년 간 통화공급을 두 배 늘이는 것을 의미하는 셈이다.
은행이 무(無)에서 창조해낸 돈의 양은 실로 엄청나요.
지난 10년간 1조 2천억 파운드나 되죠.
이렇게 만들어진 돈은 금융가의 우선순위에 의해 배분되지,
사회적 우선순위를 고려하진 않아요.
금융업계는 자산 기준으로 1980년이래 2조 5천억달러에서
40조달러까지 성장했는데요,

Modern Greek (1453-): 
Το 1982 ήταν η αναλογία κερμάτων και κερμάτων
Τα τραπεζογραμμάτια σε τραπεζικές καταθέσεις εξακολουθούν να είναι 1:12.
Μέχρι το 2010, ο λόγος είχε αυξηθεί σε 1:37.
Για κάθε λίρα που δημιούργησε η φορολογική υπηρεσία
Υπάρχουν 37 λίρες που δημιουργούνται από τις τράπεζες.
Στα 10 χρόνια πριν από την κρίση το 2007
το ποσό των χρημάτων της βρετανικής εμπορικής τράπεζας αυξήθηκε
κάθε χρόνο μεταξύ 7% και 10%.
Ένας ρυθμός ανάπτυξης 7% αντιστοιχεί σε ένα
Διπλασιασμός της προσφοράς χρήματος κάθε δέκα χρόνια.
Το ποσό των χρημάτων που βγαίνουν από το πουθενά
Η δημιουργία είναι απλά απίστευτη.
1,2 τρισεκατομμύρια τα τελευταία 10 χρόνια.
Τα χρήματα θα είναι σύμφωνα με το
Προτεραιότητες του τραπεζικού τομέα.
Όχι σύμφωνα με τις προτεραιότητες της κοινωνίας.
Ο ίδιος ο τραπεζικός τομέας αυξήθηκε κατά 2,5 τρισεκατομμύρια δολάρια
το 1980 σε περιουσιακά στοιχεία 40 τρισεκατομμυρίων δολαρίων.

German: 
1982 betrug das Verhältnis von Münzen und
Banknoten zu Bankeinlagen noch 1:12.
Bis zum Jahr 2010 war das Verhältnis auf 1:37 gestiegen.
Für jedes Pfund, das vom Finanzamt geschaffen
wird, gibt es 37 von Banken geschaffene Pfund.
In den 10 Jahren vor der Krise im Jahr 2007
stieg die Menge an britischem Geschäftsbankgeld
jedes Jahr zwischen 7% und 10%.
Eine Wachstumsrate von 7% entspricht einer
Verdoppelung der Geldmenge alle zehn Jahre.
Die Menge an Geld, die sie aus dem Nichts
erschaffen ist einfach unglaublich.
1,2 Billionen in den letzten 10 Jahren.
Das Geld wird entsprechend der
Prioritäten des Bankensektors verteilt.
Nicht entsprechend der Prioritäten der Gesellschaft.
Der Bankensektor selbst wuchs von $2,5 Billionen
in 1980 auf $40 Billionen in Vermögenswerten.

Bulgarian: 
Отношението към количеството банкноти и монети по депозитите през 1982г. е 1:12.
До 2010г. отношението нараства до 1:37.
За всеки 1 паунд създаден от Държавната хазна се създават 37 "от търговските банки".
През 10-те години преди кризата от 2007г.,
във Великобритания запасите от "пари от търговски банки" се увеличават между 7% и 10% всяка година.
Ръст от 7% се равнява на удвояване на паричните запаси на всеки 10 години.
Количеството пари, които създават от нищото е просто невероятно.
1200 милиарда за последните 10 години.
Тези пари се разпределят в зависимост от приоритетите на банковия сектор,
а не приоритетите на обществото.
Банковия сектор е увеличил активите си от 2500 милиарда през 1980г. на 40 000 милиарда.

Slovenian: 
Do 1982 je bilo razmerje bankovcev in kovancev v
odnosu do depozitov 1:12.
Do 2010 se je razmerje zvišalo na 1:37.
Tj.: za vsak funt denarja, ki ga je ustvarilo Finančno
ministrstvo, je bilo 37 funtov denarja, ki so ga
ustvarile banke.
V desetih letih pred krizo 2007,
se je denarna masa komercialnih bank povečala med
7-10% letno.
7% stopnja rasti je enaka podvojitvi denarne mase
vsakih deset let.
Količina denarja, ki so jo ustvarili iz nič je
neverjetna:
1,2 trilijona funtov v zadnjih 10 letih.
Ta denar je bil razdeljen v skladu s prioritetami
bančnega sektorja,
ne v skladu s prioritetami družbe.
Obseg naložb bančnega sektorja je od 1980 zrasel od
2,5 trilijona $ na 40 trilijonov $.

English: 
By 2010 the ratio had risen to 1:37.
That is, for every pound
of Treasury-created money,
there were 37 pounds of bank-created money.
In the 10 years prior to the 2007 crisis,
the UK commercial bank money
 supply expanded
by between 7 to 10% every year.
A growth rate of 7% is the equivalent
of doubling the money supply 
every 10 years.
The amount of money they're creating 
out of nothing is just incredible,
1.2 trillion in the last 10 years.
That money is being distributed according 
to the priorities of the banking sector,
not the priorities of society.
The banking sector itself
grew from 1980 $2.5 trillion 
to $40 trillion by assets.

Spanish: 
Tan recientemente como en 1982, los billetes y monedas en relación con los depósitos bancarios era de 1:12.
Para el año 2010 esa relación había subido a 1:37.
Esto es, por cada libra creada por el Erario, había 37 libras creadas por la banca.
En los 10 años anteriores a la crisis de 2007
la oferta monetaria bancaria en el Reino Unido creció entre el 7% y el 10% cada año.
Una tasa de crecimiento del 7% equivale a duplicar la oferta monetaria cada 10 años.
La cantidad de dinero que se está creando de la nada, es increíble:
1,2 billones en los últimos 10 años.
Ese dinero está siendo distribuido según las prioridades del sector bancario,
no según las prioridades de la sociedad.
El propio sector bancario creció en activos desde 1980 de $2,5 billones a $40 billones.

Italian: 
Fino al 1982 il rapporto tra banconote e
monete depositato nelle banche era di 1 a 12.
Nel 2010 il rapporto è salito fino a 1 a 37.
Il che significa che per ogni sterlina creata dal
Tesoro, c'erano 37 sterline create dalle banche.
Nei 10 anni precedenti la crisi del 2007
il totale di moneta di banca commerciale britannica
è aumentato ogni anno dal 7% al 10%.
Un tasso di crescita del 7% equivale al raddoppio
della massa monetaria ogni 10 anni.
La quantità di denaro che viene
creata dal nulla è incredibile,
1.2 trilioni negli ultimi 10 anni.
Questo denaro viene distribuito secondo
le priorità del settore bancario,
non le priorità della società.
Dal 1980 il patrimonio del settore bancario è
cresciuto da $2.5 trilioni a $40 trilioni.

French: 
En 1982, le ratio des pièces et billets par 
rapport aux dépôts en banque était de 1 pour 12.
En 2010, le ratio a atteint 1 pour 37.
Cela signifie que pour chaque livre 
Sterling créée par le Trésor Public,
il y avait 37 livres de monnaie 
créées par les banques.
Durant les dix années qui ont 
précédé la crise de 2007,
La masse monétaire créée par les 
banques commerciales a augmenté
de 7 à 10 % chaque année.
Une croissance de 7 % équivaut à un doublement  
de la masse monétaire tous les 10 ans.
La quantité d'argent que les banques créent 
à partir de rien est juste incroyable,
1200 milliards au cours 
des 10 dernières années.
L'agent est injecté dans l'économie selon 
les priorités du secteur bancaire,
et non celles de la société.
Le secteur bancaire lui-même a connu 
une croissance depuis les années 1980
le faisant croître ses actifs 
de 2,5 à 40 milliers de milliards.

Indonesian: 
Padahal di tahun 1982, rasio uang fisik dibanding uangdeposito bank tercatat sekitar 1:12.
Pada 2010, rasio tersebut meningkat sebanyak 1:37.
Itu berarti dari setiap 1 poundsterling yang dicetak Kas Negara, bank menciptakan 37 poundsterling.
Dalam jangka waktu 10 tahun sebelum krisis 2007.
Persediaan uang bank komersil di inggris membengkak sebesar 7% - 10% setiap tahun.
Itu sama dengan menggandakan persediaan uang negara per 10 tahun.
Jumlah uang yang mereka ciptakan tanpa modal sangatlah besar,
1,2 triliun dalam 10 tahun terakhir.
Uang tersebut didistribusikan sesuai dengan kepentingan sektor perbankan,
bukan kepentingan masyarakat.
Aset sektor perbankan tersebut berkembang dari USD 2,5 triliun pada tahun 1980 hingga USD 40 triliun.

Portuguese: 
Em 1982, a proporção de notas e moedas, relativamente aos depósitos bancários, era de 1 para 12.
Até 2010, esta proporção aumentou até 1 para 37!
Isto é: por cada nota/moeda de uma libra criada pelo estado, existiam 37 libras de dinheiro electrónico, criado directamente pelos bancos.
Nos 10 anos anteriores à crise de 2007,
a oferta de moeda (electrónica) criada pela banca comercial expandiu-se entre 7% a 10% a cada ano.
A taxa de crescimento de 7% corresponde à duplicação da oferta de moeda, a cada 10 anos.
A quantidade de dinheiro que os bancos comerciais estão a criar a partir do nada é simplesmente incrível,
1,2 Triliões nos últimos 10 anos.
Esse dinheiro está a ser distribuído de acordo com as prioridades do sector bancário,
não com as prioridades da sociedade.
O sector bancário cresceu, em activos, de 2,5 Triliões de dólares, em 1980, para 40 triliões.

Bulgarian: 
През 1980г. глобалните банкови активи са 20 пъти повече от глобалната икономика.
До 2006г. това са 75 пъти, според ООН.
Както показва следната диаграма, всичките банкови активи като процент от брутния вътрешен продукт
са относително стабилни: 50-60% до към края на 1960г. След това се покачват драстично.
За да се направят парите в света днес не се произвежда нищо.
Това е просто вид спекулация - основно да правиш пари от пари.
Това е най-печелившата форма на икономическа дейност, която съществува в света днес.
Днес, банките нямат ограничение какво количество могат да отпуснат

Portuguese: 
Em 1980, os activos dos bancos valiam 20 vezes mais do que a economia global à data.
Em 2006 segundo a ONU, eles valiam 75 vezes mais!
Como mostra o gráfico seguinte, o valor total dos activos da banca do Reino Unido (em percentagem do PIB),
permaneceu relativamente estável até final dos anos 60. A partir daí, o valor explodiu dramaticamente.
E o verdadeiro dinheiro, a ser ganho hoje pelo mundo fora, não está associado à produção de rigorosamente nada.
Trata-se simplesmente de várias formas de especulação - basicamente, fazer dinheiro a partir de dinheiro.
Essa é, de longe, a maior, e mais rentável forma de actividade económica que existe no mundo de hoje.
Hoje, os bancos já não estão limitados a quanto podem emprestar,

Indonesian: 
Pada 1980, aset bank di dunia berjumlah 20 kali lipat dari ekonomi global.
Pada 2006 mereka berjumlah 75 kali lipat, menurut UN.
Seperti yang ditunjukkan oleh grafik, total aset bank di Inggris sebagai persentase GDP
Tetap stabil di sekitar 50-60% hingga akhir 1960 an. Setelah itu, mereka meningkat drastis.
Dan uang di dunia terus menerus diciptakan tanpa produksi komoditas apapun.
Ini hanyalah bentuk lain dari spekulasi, membuat uang dari uang.
Ini adalah aktivitas ekonomi terbesar dan yang sejauh ini paling menguntungkan di dunia.
Hari ini, bank tidak lagi dibatasi dengan berapa banyak uang yang bisa mereka pinjamkan,

Polish: 
W 1980 aktywa banków były warte
20 razy więcej niż światowa gospodarka.
Według ONZ w 2006 były już warte
75 razy więcej niż światowa gospodarka.
Łączna wartość aktywów banków
brytyjskich jako procent PKB
utrzymywała się na stałym poziomie
50-60% aż do końca lat 60-tych.
Później gwałtownie wzrosła.
Dzisiaj prawdziwe pieniądze zarabia
się nie na produkcji czegokolwiek,
tylko na spekulacji, pieniądze
zarabia się na pieniądzach.
To najbardziej dochodowa
i bezkonkurencyjnie
największa część obecnej
światowej gospodarki.
Obecnie banki mogą udzielać
kredytów bez ograniczeń,
mogą tworzyć z niczego
tyle pieniędzy, ile chcą.

Modern Greek (1453-): 
Το 1980, το σύνολο του ενεργητικού του κόσμου ήταν το
Οι τράπεζες είναι 20 φορές μεγαλύτερο από την παγκόσμια οικονομία.
Το 2006 άξιζαν 75 φορές περισσότερο. Σύμφωνα με τον ΟΗΕ.
Όπως φαίνεται στο παρακάτω διάγραμμα, το
Συνολικό ενεργητικό των βρετανικών τραπεζών ως ποσοστό του ΑΕΠ
μέχρι το τέλος της δεκαετίας του 1960 σχετικά σταθερή στο 50% έως 60%.
Μετά από αυτό έχουν αυξηθεί δραματικά.
Τα χρήματα είναι αυτό που κάνετε σήμερα
Όχι κάνοντας κάτι.
Αλλά μέσω διαφορετικών μορφών
Η κερδοσκοπία. Βασικά κάνετε τα χρήματα από τα χρήματα.
Αυτό είναι μακράν η πιο προσοδοφόρα και ευρέως διαδεδομένη μορφή
οικονομική δραστηριότητα που υπάρχει σήμερα στον κόσμο.
Οι τράπεζες δεν είναι πλέον αυτές τις μέρες
περιορίζεται πόση πίστωση μπορούν να συγχωρήσουν.
Πόση πίστωση μπορούν να αντλήσουν από το τίποτα.

Croatian: 
1980. godine, ukupna aktiva banaka je
20 puta veća od cjelokupnog svjetskog gospodarstva.
U 2006. godini, ona je bila
75 puta veća. Prema UN-u.
Kako pokazuje slijedeći dijagram, aktiva
britanskih banaka je u postotcima BDP-a, ostala
do kraja 1960-tih relativno
stabilna, kod 50% do 60%.
Nakon toga je dramatično skočila.
U današnjem svijetu se ne može zaraditi
veliki novac, ako nešto proizvodite,
nego putem raznih špekulacija.
U osnovi novac napraviti od novca.
To je nadaleko najunosniji i najrašireniji oblik
gospodarske aktivnosti, koji postoji danas u svijetu.
Danas, banke više nisu ograničene time,
koliko kredita mogu izdati.
Koliko kredita mogu izdati iz ničega.

Italian: 
Nel 1980 il patrimonio totale delle banche era 20
volte maggiore quello dell'economia globale.
Secondo le Nazioni Unite, nel 2006 il patrimonio
bancario superava di 75 volte quello dell'economia.
Come possiamo vedere da questo grafico il patrimonio
totale delle banche britanniche rapportato al PIL
è rimasto relativamente stabile al 50-60% fino alla fine
degli anni '60, dopodiché è schizzato verso l'alto.
Oggi i soldi veri che si fanno nel mondo
non vengono dal produrre qualcosa.
Ma semplicemente attraverso speculazioni,
in altre parole: fare soldi dai soldi.
Questa è l'attività economica più lucrosa
in assoluto che esista oggi al mondo.
Oggi le banche non hanno più un limite
su quanti soldi possono prestare

Slovenian: 
Leta 1980 so bile globalne bančne naložbe vredne
20-krat več od globalnega gospodarstva.
Po podatkih ZN so bile leta 2006 vredne 75-krat
več.
Kot kaže graf, so skupne bančne naložbe VB kot
odstotek BDP,
do konca 1960 ostajale relativno stabilne v okviru
50-60%.
Po tem pa so se dramatično zvišale.
In danes se na svetu dejanski denar ne proizvede s
proizvodnjo česarkoli.
Temveč le z oblikami špekulacije - v bistvu pridelate
denar iz denarja.
To je danes najbolj donosna in najbolj obsežna
oblika
gospodarske dejavnosti na svetu.
Danes banke nimajo več omejitev, koliko lahko
posodijo,
niti, koliko novih posojil lahko ustvarijo iz nič.

Romanian: 
În 1980, volumul global al activelor bancare valora de 20 ori mai mult decât valoarea economiei globale.
În 2006, conform datelor Națiunilor Unite, ele valorau de 75 de ori mai mult.
Respectiva diagramă arată că partea procentuală a activelor bancare din PIB-ul Marii Britanii
rămânea neschimbată în anii 1960, circa 50% - 60%. Ulterior, ea urcă în mod dramatic.
Și astăzi realii bani se dobândesc fără a produce absolut nimic.
Ei pur și simplu sunt creați prin forme de speculă - în esență prin producerea banilor din bani.
E cea mai profitabilă și cu adevărat cea mai mare activitate economică, care există astăzi în lume.
În prezent, băncile nu sunt restricționate privind volumul împrumuturilor,

Swedish: 
År 1980 var bankers globala tillgångar värda 20 gånger så mycket som världsekonomin.
År 2006 var de värda 75 gånger så mycket, enligt FN.
Diagrammet visar att de sammanlagda banktillgångarna i Storbritannien, i procent av BNP,
låg relativt stabilt på 50-60%, till slutet av 1960-talet. Efter det ökade de dramatiskt.
För att tjäna riktigt mycket pengar idag behöver du inte producera någonting.
Du gör det genom spekulation. Att tjäna pengar på pengar.
Det är den mest lönsamma och i särklass vanligaste formen av ekonomisk verksamhet i världen idag.
Idag begränsas bankerna inte längre av hur mycket de kan låna ut,

French: 
En 1980, les actifs bancaires représentaient en 
tout 20 fois le montant de l'économie globale.
En 2006, ils valaient 75 fois le montant de 
l’économie mondiale, selon les Nations Unies.
Comme le montrent les courbes suivantes,
le total des actifs bancaires du 
Royaume-Uni en proportion du PIB
est resté relativement stable autour des 
50-60 % jusqu'à la fin des années 1960.
Ensuite, ils sont montés en flèche.
Et la monnaie créée dans le monde d'aujourd'hui 
ne vient pas du tout de productions quelconques.
C'est simplement par une certaine 
forme de spéculation
- au fond c'est gagner de 
l'argent à partir de l'argent.
C'est la plus rentable et de loin la 
forme la plus importante
de l'activité économique existant 
dans le monde actuellement.
Aujourd'hui, les banques ne sont plus 
limitées sur ce qu'elles peuvent prêter,
et donc, sur le montant des nouveaux crédits 
qu'elles peuvent créer à partir de rien,

Spanish: 
En 1980, los activos bancarios de todo el mundo valían 20 veces la economía mundial de ese momento.
En 2006 valían 75 veces más, según la ONU.
Como muestra el siguiente cuadro, el total de activos bancarios de en de Reino Unido se mantuvieron relativamente estables
entre 50-60% del PIB hasta el final de la década de 1960. Después se dispararon dramaticamente.
Hoy el dinero real que se hace en el mundo se hace sin producir absolutamente nada.
Son simples formas de especulación: básicamente ganar dinero del dinero.
Es la manera más rentable y, de lejos, la actividad económica más grande que existe hoy en el mundo.
Hoy los bancos ya no están restringidos por cuánto pueden prestar,

German: 
Im Jahr 1980 waren weltweit die Bilanzsummen der
Banken 20 mal so groß wie die gesamte Weltwirtschaft.
In 2006 waren sie 75 mal so viel wert. Laut UNO.
Wie das folgende Diagramm zeigt, blieben die
Bilanzsummen britischer Banken in Prozent des BIP
bis Ende der 1960er relativ stabil bei 50% bis 60%.
 Danach sind sie dramatisch angestiegen.
Richtig Geld verdienen tut man in der heutigen
Welt nicht, indem man irgendwas herstellt.
Sondern durch verschiedene Formen der
Spekulation. Im Grunde Geld aus Geld machen.
Das ist bei weitem die lukrativste und verbreiteste Form der
wirtschaftlichen Aktivität, die es heute in der Welt gibt.
Heutzutage sind Banken nicht mehr darin
beschränkt, wie viel Kredit sie vergeben können.
Wie viel Kredit sie aus dem Nichts schöpfen können.

Korean: 
1980년도에는 금융권의 자산이 그 당시 세계경제전체의 20배에 달했죠.
UN에 따르면 2006년까진 75배나 되었어요.
이 표에서 보듯, 국민총생산(GDP)대비 영국 은행들의 총 자산은,
1960년대 말까지 50~60% 정도로 비교적 안정적인 수준을 유지하다 급격히 증가했다.
현재 세상에 존재하는 돈은 실물생산을 통한 것이 아니라
돈으로 돈을 만드는 투기 형태의 방법으로 만들어지는 것이에요.
이것이 오늘날 세상에 존재하는 가장 거대하면서도 많이 남는 경제활동이라고 할 수 있죠.
요즘의 은행은 대출한도규제를 받지 않는다.

English: 
In 1980, global bank assets were worth 
20 times the then global economy.
By 2006 they were worth 75 times, 
according to the UN.
As the following chart shows,
total bank assets
of UK banks as a percentage of GDP
remained relatively stable at 50-60%
 up to the end of the 1960s.
After that they shot up dramatically.
And the real money in the world
to be made today 
is not by producing anything at all.
It's simply by forms of speculating, 
basically making money from money.
That's the most profitable 
and by far and away,
the biggest form of economic activity 
that exists in the world today.
Today, banks are no longer restricted 
by how much they can lend,
and as such, how much new credit 
they can create out of nothing.

Portuguese: 
e, como tal, a que volume de novo crédito podem conceder a partir do nada. Eles apenas se restringem pela sua própria vontade de emprestar.
O problema, ao permitir-se aos bancos criar dinheiro - há duas questões principais.
Em primeiro lugar - o facto de que eles criam esse dinheiro quando fazem empréstimos,
o que garante que todo o dinheiro, necessário à economia, tem de ser pedido emprestado aos bancos.
Como tal, para ter uma economia saudável e em crescimento, o Governo precisa colocar em prática estratégias,
para permitir cada vez mais e mais dívida.
A única maneira que o governo tem, para criar poder de compra adicional, é criar, para si próprio, e para nós, mais dívida.
O segundo grande problema em permitir que os bancos criem dinheiro é que eles têm o incentivo de criar sempre mais.
Eles criam mais dinheiro ao emitirem um empréstimo.
Eles recebem os prémios de gestão, comissões e incentivos para emprestar o máximo possível.
Há que desenvolver uma cultura de vendas. O que eles fizeram?
Eles recrutaram um tipo incrível, um tipo adorável, Andy Hornby, que veio de ASDA (subsidiária britânica da Wall-Mart)

Romanian: 
dat fiind acest fapt oare câte noi credite pot fi create din nimic? Ele sunt restricționate doar prin propria voință de a împrumuta.
Problemele relative dreptului băncilor de a crea bani... Există două probleme de bază.
În primul rând - faptul că acești bani sunt creați odată cu oferirea împrumuturilor,
garantează că trebuie să dobândim de la bănci banii necesari economiei.
Pe cale de consecință, pentru a avea o economie prosperă, guvernul trebuie să aplice strategii,
care permit continua îndatorare financiară a populației.
Unica modalitate prin care guvernul poate crea o putere de cumpărare adițională se rezumă la implicarea sa și a noastră în datorii și mai mari.
Cea de-a doua mare problemă se referă la faptul că băncile mereu au inițiativa de a crea noi bani.
Ele creează noi bani prin oferirea de noi împrumuturi.
Ele dobândesc beneficiile, comisioanele și stimulează maximal posibil cererea de împrumuturi.
E necesară dezvoltarea unei culturi comerciale. Ce au făcut băncile?
Au angajat un individ extraordinar, un băiat plăcut, Andy Hornby, care a venit de la ASDA (rețea de magazine din Marea Britanie)

Modern Greek (1453-): 
Είναι μοναδικά μέσα από τη δική τους
Η επιθυμία να δανείζονται δάνεια περιορισμένη.
Υπάρχουν δύο βασικά προβλήματα
ενώ οι τράπεζες δημιουργούν χρήματα.
Πρώτον, το γεγονός ότι έχουν χρήματα
δημιουργείται με τη χορήγηση δανείων.
Αυτό εγγυάται ότι όλοι θα έχουμε χρήματα για αυτό
να δανείσει την οικονομία από τις τράπεζες.
Έτσι, η κυβέρνηση χρειάζεται μια υγιή, αναπτυσσόμενη
Για να εξασφαλιστεί η επιχειρηματικότητα, να αναπτυχθούν στρατηγικές,
που επιτρέπει το συνεχώς αυξανόμενο χρέος.
Η κυβέρνηση μπορεί μόνο να δημιουργήσει πρόσθετη αγοραστική δύναμη,
με όλο και περισσότερο χρέος για τον εαυτό μας και εμάς.
Το δεύτερο μεγάλο πρόβλημα, τα χρήματα των τραπεζών
να δημιουργήσει, είναι να
ότι έχουν κίνητρο να δημιουργούν όλο και περισσότερο.
Κάνουν περισσότερα χρήματα όταν δίνουν ένα δάνειο.
Παίρνετε τα μπόνους, τις προμήθειες και
δίνοντας έτσι κίνητρα όσο το δυνατόν περισσότερο.
Εκεί θα πρέπει να αναπτύξετε μια κουλτούρα πωλήσεων.
Και τι κάνατε;
Έχεις προσληφθεί ένας καταπληκτικός τύπος, ένας
πολύ ωραίο άτομο που ονομάζεται Andy Hornby. Ήρθε από την ASDA.

Spanish: 
ni cuánto crédito nuevo pueden crear de la nada. Ellos están restringidos únicamente por su propia voluntad de prestar.
Hay dos problemas principales con permitir a los bancos crear dinero:
En primer lugar está el hecho de que crean ese dinero cuando hacen préstamos,
así se garantiza que tengamos que pedir prestado todo nuestro dinero para la economía a los bancos.
Así pues, para tener una economía creciente y sana, el gobierno debe establecer estrategias
para permitir una deuda siempre creciente.
La única manera de que el gobierno pueda crear más poder adquisitivo es endeudándose más a sí mismo y a nosotros.
El segundo gran problema de permitir a los bancos crear dinero, es que tienen el incentivo para crear siempre más.
Crean más dinero si otorgan un préstamo.
Reciben bonos, comisiones e incentivos para prestar tanto como sea posible.
Tienen que desarrollar una cultura de ventas. Y entonces, ¿Qué hicieron?
Reclutaron a un tipo increíble, un tipo encantador, Andy Hornby, que vino de Asda (una cadena de supermercados Británica)

Indonesian: 
dan tidak juga dibatasi dengan kredit yang bisa mereka ciptakan tanpa modal. Yang membatasi mereka hanyalah keinginan mereka sendiri.
Masalah yang timbul dari memperbolehkan bank memproduksi uang - ada dua masalah utama
Pertama - fakta bahwa mereka menciptakan uang baru saat memberikan pinjaman,
Ini mengharuskan kita meminjam uang dari bank untuk menggerakkan ekonomi,
Demi berjalannya ekonomi, pemerintah harus membuat sebuah strategi
Dengan mengijinkan bertambahnya hutang secara terus menerus.
Satu-satunya cara pemerintah mempertahankan daya belinya adalah dengan membawa dirinya dan kita, kedalam lebih banyak hutang.
Masalah kedua dalam membiarkan bank memproduksi uang adalah bahwa mereka memiliki kecenderungan untuk membuat lebih banyak.
Mereka menciptakan uang ketika memberikan pinjaman.
Mereka mendapat bonus, komisi dan insentif untuk meminjamkan uang sebanyak mungkin.
Anda harus melestarikam budaya jualan. Apa yang mereka lakukan?
Mereka merekrut orang hebat, menyenangkan, Andy Hornby, dari Asda

English: 
They are restricted solely
by their own willingness to lend.
The issue with allowing banks 
to create money, there's two main issues.
Firstly, the fact that they create 
this money when they make loans,
so it guarantees that we have
 to borrow all our money
for the economy from the banks.
As such,
 to have a healthy growing economy,
the government needs
 to put in place strategies
to allow for ever-increasing debt.
The only way the government can create
 additional purchasing power
is by getting itself 
and us into more debt.
The second big issue 
with allowing the banks to create money
is that they have the incentive 
to always create more.
They create more money
 if they issue a loan.
They get the bonuses,
 the commissions and the incentives
to lend as much as possible.
You have to develop a sales culture.
What did they do?
They recruited an amazing guy, 
a lovely guy,
Andy Hornby, who came from Asda,

Korean: 
무(無)에서 창출된 신용(대출)창출금액의 한도는 오로지 빌려주는 은행 마음대로 정한다.
은행이 돈을 만들어내도록 내버려 두면 두 가지 문제가 생겨요.
첫째, 대출할 때 화폐가 탄생한다는 사실은,
우리 경제활동에 필요한 모든 돈을 은행에서 빌려야 한다는 뜻인데, 이를 제도적으로 보장해 주는게 됩니다.
그렇게 되면, 건강한 경제를 위해서는 정부도
빚을 영원히 늘여가야 한다는 사실을 감안해서 정책을 수립하게 된다.
구매력 증가를 위해 정부가 할 수 있는 유일한 방법은 정부자신과 국민들로 하여금 돈 더 빌리도록 하는 것 뿐이에요.
은행에 통화생성기능을 맡겨둘 때 생기는 두번째 문제는, 은행입장에선 돈을 더 많이 만들어 낼수록 좋다는 거에요.
대출로 돈을 더 찍어 낼 수 있죠
은행원들은 대출이 많을수록 수수료니 보너스 같은 인센티브를 더 챙겨요.
은행은 판매를 다각화 해야해요. 어떻게 한 줄 아세요?
앤디 혼비라는 걸출한 인물을 아스다(영국 대형마트)에서 섭외했죠

Polish: 
Ogranicza ich wyłącznie własna
gotowość do udzielania kredytów.
Tworzenie pieniędzy przez
banki wiąże się z 2 problemami.
Po pierwsze, tworzą te
pieniądze, udzielając kredytów,
czyli musimy pożyczać od banków wszystkie
pieniądze na działalność gospodarczą.
Aby mieć zdrową, rosnącą gospodarkę,
rząd musi realizować strategie
pozwalające na stały wzrost zadłużenia.
Jedyny sposób, w jaki rząd może
wytworzyć dodatkową siłę nabywczą,
to dalsze zadłużanie siebie i nas.
Drugi problem polega na tym,
że bankom zależy na tym, by tworzyć
ich coraz więcej, udzielając kredytów
Dostają premie, prowizje i opłaca
im się pożyczać jak najwięcej.
Potrzebna była kultury
sprzedaży. Jak powstała?
Zatrudnili takiego przemiłego gościa,
Andy'ego Hornby'ego z Asda,

Slovenian: 
Omejene so edinole z lastno pripravljenostjo
posojati.
Dve glavni zadevi sta pri dovoljenju bankam za
ustvarjanje denarja.
Prva - dejstvo, da ustvarjajo ta denar, ko ustvarjajo
posojila,
tako je zagotovljeno, da si moramo ves naš denar za
gospodarstvo izposoditi od bank.
Za zdravo rast gospodarstva mora zato vlada uveljavljati
strategije,
ki dopuščajo večno naraščajoči dolg.
Edini način, kako lahko vlada ustvarja dodatno kupno
moč,
je, da sebe in nas vse bolj zadolžuje.
Druga zadeva glede dovoljenja bankam za ustvarjanje
denarja je,
da so stimulirane ustvarjati vedno več.
Več denarja ustvarijo, če izdajo posojilo.
Za kolikor je največ možno posojanja dobivajo denarne
dodatke, provizije in stimulacije.
Razviti morate prodajno kulturo.   Kaj so
naredili?
Najeli so neverjetnega človeka, sijajnega Andya
Hornbya, ki je prišel iz Asda,

Bulgarian: 
и следователно, колко нов кредит да създадат от нищото. Единствено са ограничени от собственото си желание да отпускат заеми.
Има два основни въпроса с позволяването на банките да създават пари.
Първо - факта, че създават тези пари като отпускат заеми,
което гарантира, че ние трябва да заемем нашите пари за икономиката от банките.
Като такова, за да има здравословен икономически растеж, Правителството трябва да разполага със стратегии
за разрешаване на все по-увеличаващ се дълг.
Единствения начин Правителството да създаде допълнителна покупателна способност е като вкара себе си и нас в по-голям дълг.
Втория голям въпрос с разрешаването на банките да създават пари е това, че те имат стимул винаги да създават повече.
Създават повече пари, ако направят кредит.
Получават бонуси, комисиони и стимули за да кредитират колкото може повече.
Имат нужда да изградят търговска култура. Какво правят?
Вербуват невероятния и чаровен Анди Хорнби, който идва от ASDA (супермаркет)

Croatian: 
One su ograničene jedino svojom vlastitom
spremnošću za izdavanje kredita.
Postoje dva značajna problema
kod toga da banke stvaraju novac.
Prvo - činjenica da su oni stvorili
taj novac izdajući kredite.
To osigurava da moramo posuditi
sav novac za gospodarstvo od banaka.
Dakle, vlada mora osigurati zdravo,
rastuće gospodarstvo, razviti strategije,
što omogućuje stalni rast dugova.
Vlada može stvoriti dodatnu kupovnu moć,
time što sama sebe - i nas, sve više zadužuje.
Drugi veliki problem, da banke
stvaraju novac, se sastoji u tome,
da one imaju poticaj za
stvaranjem sve više i više.
One stvaraju više novca,
kad izdaju kretite.
One dobivaju bonuse, provizije i time
poticaj, da izdaju što je moguće više.
Tu se mora razviti prodajna kultura.
A što su oni napravili?
Oni su namjestili jednog neverojatnog dečka, jednog
vrlo simpatičnog čovjeka, po imenu Andy Hornby.

German: 
Sie sind einzig durch ihre eigene
Bereitschaft Kredite zu vergeben beschränkt.
Es gibt zwei wesentliche Probleme
dabei, dass Banken Geld erschaffen.
Erstens die Tatsache, dass sie Geld
erschaffen, indem sie Darlehen vergeben.
Das garantiert, dass wir uns alles Geld für
die Wirtschaft von den Banken leihen müssen.
Also muss die Regierung um eine gesunde, wachsende
Wirtschaft zu gewährleisten, Strategien entwickeln,
die ständig wachsende Schulden ermöglicht.
Die Regierung kann nur zusätzliche Kaufkraft schaffen,
indem sie sich selbst und uns immer mehr verschuldet.
Das zweite große Problem, Banken Geld
erschaffen zu lassen, besteht darin,
dass sie einen Anreiz haben, immer mehr zu erschaffen.
Sie schaffen mehr Geld, wenn sie einen Kredit vergeben.
Sie bekommen die Boni, die Kommissionen und
somit Anreize so viel wie möglich zu verleihen.
Da muß man eine Verkaufs-Kultur entwickeln.
Und was haben sie gemacht?
Sie haben einen erstaunlichen Kerl angestellt, einen
sehr netten Mann namens Andy Hornby. Der kam von ASDA.

French: 
elles ne sont limitées que par leur 
propre volonté d'accorder des prêts.
Il y a deux grandes questions qui se posent concernant 
le fait d'autoriser les banques à créer de l'argent.
Premièrement - le fait qu'elle crée cette 
monnaie lorsqu'elles accordent des prêts,
cela implique que nous devons emprunter 
aux banques tout l'argent
dont nous avons besoin dans l'économie.
Donc, pour avoir une croissance 
économique saine,
le gouvernement a besoin de mettre 
en place des stratégies
pour autoriser une dette qui 
ne cesse d'augmenter.
La seule façon pour le gouvernement de créer 
du pouvoir d'achat supplémentaire,
c'est en s'endettant et en nous 
endettant davantage.
La deuxième grande problématique concernant
 l'autorisation donnée aux banques
de créer de l'argent est qu'on les 
poussent à en créer toujours plus.
Le fait d'accorder un prêt 
augmente la masse monétaire.
Elles reçoivent les bonus, les commissions 
et sont incitées à prêter autant que possible.
Imaginez que vous devez développer une 
culture de la vente. Qu'ont-ils fait ?
Il ont recruté un gas étonnant et sympathique, 
Andy Hornby, qui est venu d'Asda.

Swedish: 
och alltså inte heller av hur mycket ny kredit de kan skapa ur ingenting. De begränsas enbart av sin egen vilja att låna ut.
Det finns två huvudsakliga problem med att låta banker skapa pengar.
För det första, eftersom de skapar pengar när lånar ut,
så måste vi låna alla pengar ekonomin behöver från bankerna.
För att ha en sund, växande ekonomi, måste regeringen därför tillämpa strategier
som möjliggör ständigt ökande skuldsättning.
Det enda sätt som staten kan skapa ny köpkraft är genom att försätta sig själv och oss, ännu djupare i skuld.
Det andra stora problemet med att låta banker skapa pengar är att de har incitament att alltid skapa mer.
De skapar mer pengar när de beviljar ett lån.
De får bonus, provision och har incitament för att låna ut så mycket som möjligt.
"Du måste utveckla en säljkultur." Så vad gjorde dom?
Dom rekryterade en fantastisk kille, Andy Hornby, som kom från Asda,

Italian: 
e quindi da quanto credito possono creare dal nulla.
L'unico limite è quello della volontà di prestare denaro.
Permettere alle banche di creare denaro pone
un problema, anzi due problemi principali.
In primo luogo è che creano denaro
quando concedono un prestito,
e questo garantisce che si prenda in prestito
dalle banche il denaro necessario all'economia.
Di conseguenza per avere un'economia sana e in
crescita il governo deve mettere in atto strategie
che favoriscano un aumento costante del debito.
L'unico modo in cui il governo può aumentare il potere
d'acquisto è accrescere il proprio e il nostro debito.
Il secondo grosso problema che deriva dal
permettere alle banche di creare denaro
 è che sono stimolate a crearne sempre di nuovo.
Possono creare più denaro se concedono un prestito.
Ne ricavano premi e commissioni: incentivi
per prestare quanti più soldi possibile.
Bisognava sviluppare la cultura della vendita.
E che cosa hanno fatto?
Hanno assunto Andy Hornby un tipo formidabile,
simpatico,
che lavorava in ASDA
[catena di supermercati britannica - ndt]

Spanish: 
para convertir el banco en una operación de supermercado de venta al detal.
Si se confía en los banqueros para controlar la oferta monetaria,
ésta solo crecerá y crecerá, como también el nivel de deuda,
hasta el punto de entrar en crisis, cuando algunas personas no pueden pagar la deuda y entonces detienen los préstamos.
Uno escucha a políticos y periodistas diciendo que hemos estado viviendo más allá de nuestros medios.
Nos hemos vuelto dependientes de la deuda. Tenemos que controlar nuestros gastos y vivir dentro de nuestras posibilidades.
No es posible en el sistema actual.
La razón por la qué todo el mundo está en deuda ahora, no es porque hayan estado pidiendo prestado imprudentemente.
No hemos pedido prestado todo ese dinero a un ejército de jubilados que han estado ahorrando toda su vida.
El dinero en el sistema actual es deuda. Se crea cuando los bancos otorgan préstamos.
Por lo tanto la única forma en que podemos tener dinero para la economía en el sistema actual
para los negocios y el comercio, es pedir prestado a los bancos.

Romanian: 
pentru a transforma banca într-un supermarket de vânzări cu amănuntul.
Dacă le încredințezi bancherilor să controleze rezervele monetare,
acestea vor continua să crească simultan cu volumul datoriilor bănești,
ajungând la punctul de colaps, când unii indivizi nu-și vor putea onora datoriile. Doar în acest caz bancherii vor înceta creditarea.
În repetate rânduri auzim de la politicieni și jurnaliști, că trăim peste posibilitățile noastre.
Am devenit dependenți de datorii. Trebuie să ne controlăm cheltuielile și să trăim în limita posibilităților noastre.
Acest lucru e imposibil în actualul sistem.
Motivul pentru care fiecare este îndatorat nu derivă din împrumuturi nesăbuite.
Nu am împrumutat acești bani de la o armată de pensionari, care au făcut economii toată viața.
Banii în sistemul curent sunt datorii. Datoriile sunt create atunci când băncile oferă împrumuturi.
Deci, în prezent unica modalitate de a avea bani pentru economie,
unica modalitate pentru a avea bani pentru afacerile comerciale constă în împrumutarea lor de la bănci.

Croatian: 
On je došao od ASDA-e, trgovačkog sektora,
da banku pretvori u neku vrstu supermarketa.
Kad vi povjerite brigu o novcu banci,
novčana masa nezadrživo raste.
A time i visina zaduženja.
Do trenutka kad se sve raspadne,
kad neki ljudi više ne mogu
vraćati svoje dugove.
Tada oni prestaju izdavati kredite.
Čujete političare i novinare kako kažu,
da smo živjeli iznad naših mogućnosti.
Mi smo postali ovisni o dugovima.
Moramo smanjiti svoje izdatke
i živjeti u okviru svojih mogućnosti.
To u sadašnjem sustavu nije moguće.
Razlog da su svi toliko prezaduženi, nije
da su oni lakomisleno posudili novac.
Mi nismo posudili novac od jednog gospodina
umirovljenika, koji je cijeli život štedio.
Novac u sadašnjem sustavu je dug.
On se stvara kad banke izdaju kredite.
Jedini način u sadašnjem sustavu, da imamo novac
u opticaju, sa kojim poduzeće može raditi je,
da ga posudimo od banke.

Swedish: 
för att förvandla banken till en stormarknad.
Om vi anförtror kontrollen över penningmängden åt banktjänstemän
kommer mängden pengar bara växa och växa, och detsamma händer med skuldsättningen
ända tills det kraschar, när vissa inte kan betala tillbaka skulden. Då kommer de sluta låna ut.
Politiker och journalister säger att vi lever över våra tillgångar,
vi har blivit beroende av att låna. Vi behöver dra ner på utgifterna och leva inom de tillgångar vi har.
Det är omöjligt i det nuvarande systemet.
Att alla nu är skuldsatta är inte för att de har lånat för mycket.
Vi har inte lånat alla dessa pengar från en armé av pensionärer som har sparat hela sitt liv.
Pengar i det nuvarande systemet ÄR skuld. De skapas när banker lånar ut.
Så det enda sättet, i det nuvarande systemet, att ha några pengar i ekonomin,
det enda sätt som företag kan få tag i pengar för att handla med, är om vi lånar dem från bankerna.

Italian: 
per convertire la banca in un supermercato.
Se il controllo della massa monetaria
viene affidato ai banchieri,
la massa monetaria crescerà e crescerà e
crescerà, e di pari passo crescerà il debito,
fino al punto di rottura in cui qualcuno non può più
ripagare il debito. A quel punto smetteranno di prestare.
Si sentono spesso politici e giornalisti dire che
"Abbiamo vissuto oltre le nostre possibilità.
"Siamo diventati dipendenti dai debiti. Dobbiamo
tagliare le spese e vivere secondo i nostri mezzi".
Ma nel sistema attuale questo non è possibile.
Il motivo per cui siamo tutti indebitati non è
perché abbiamo preso prestiti a rotta di collo.
Non abbiamo preso in prestito tutti questi soldi dai
risparmi di una vita di un esercito di pensionati.
Il denaro, nel sistema attuale, è debito.
Viene creato quando le banche concedono prestiti.
Il solo modo di avere denaro in
circolazione, nel sistema attuale,
il solo modo di avere denaro per fare affari
è di prenderlo in prestito dalle banche.

English: 
to turn the bank 
into a supermarket-retailing operation.
If you trust bankers
 to control the money supply,
the money supply will just grow 
and grow and grow,
as will the level of debt,
until the point where it crashes,
when some people can't repay
the debt and then they'll stop lending.
You hear politicians 
and journalists saying,
"We've been living beyond our means.
We've become dependent on debt.
We need to rein in our spending
and live within our means".
It's not possible in the current system.
The reason why everyone is in debt now
is not because
 they have been recklessly borrowing.
We haven't borrowed all this money
 from an army of pensioners
who've been saving up their whole lives.
Money in the current system is debt.
It's created when banks make loans.
So the only way, in the current system,
that we can have any money in the economy,
the only way we can have money 
for business to trade,
is if we've borrowed it all 
from the banks.

Modern Greek (1453-): 
Να μετατρέψει την τράπεζα σε ένα είδος σούπερ μάρκετ.
Ποιοι αναθέτουν την προσφορά χρήματος στις τράπεζες;
η προσφορά χρήματος θα αυξηθεί ασταμάτητα.
Και έτσι το ποσό του χρέους.
Μέχρι το σημείο που καταρρέουν τα πάντα.
Μόλις κάποιοι παίρνουν τα χρέη τους
δεν μπορούν πλέον να εξυπηρετηθούν.
Στη συνέχεια σταματούν να δανείζουν.
Ακούτε πολιτικούς και δημοσιογράφους να το λένε αυτό
έχουμε ζήσει πέρα ​​από τα μέσα μας.
Έχουμε γίνει εξαρτημένο από το χρέος.
Πρέπει να μειώσουμε τα έξοδά μας.
Και ζείτε μέσα μας.
Αυτό δεν είναι δυνατό στο τρέχον σύστημα.
Ο λόγος που όλοι είναι τόσο χρεωμένοι δεν είναι
ότι δανείστηκαν τόσο άσχημα χρήματα.
Δεν είχαμε όλα τα χρήματα από έναν στρατό
Διευκόλυνση σε συνταξιούχους που έχουν σώσει ολόκληρη τη ζωή τους.
Τα χρήματα στο σημερινό σύστημα είναι χρέος. Θα το κάνει
δημιουργείται όταν οι τράπεζες συγχωρούν τα δάνεια.
Ο μόνος τρόπος στο σημερινό σύστημα, τα χρήματα μέσα
Για να μπορέσετε να κάνετε συναλλαγές με την εταιρεία,
είναι όταν το δανείζουμε στις τράπεζες.

Bulgarian: 
за да превърне банката в супермаркет с търговия на дребно.
Ако оставите банкери да управляват паричните запаси,
паричните запаси постоянно ще растат, растат и растат, заедно с количеството дълг,
до точката, в която всичко се срива, когато някои от хората не могат да платят заема, в последствие се спират кредитиранията.
Чували се политици и журналисти да казват: "Живеем отвъд нашите възможности."
Станали сме зависими от дълга. А трябва да властваме над разходите си и живеем в рамките на възможностите си.
Не е възможно в настоящата система.
Причината, поради която всички са потънали в дълг, не е защото безразсъдно са взимали назаем.
Ние не сме взели всички тези пари назаем от "армия" пенсионери, спестявали през целия си живот.
Парите в настоящата система са дълг. Създава се, когато банка отпуска заем.
Единствения начин, в тази система, по който можем да вкараме пари в икономиката,
единствения начин да имаме пари за бизнес и търговия, е като вземем назаем от банките.

German: 
Um die Bank in eine Art Supermarkt zu verwandeln.
Wen sie den Banken die Geldversorgung anvertrauen,
wird die Geldmenge unaufhörlich wachsen.
Und somit die Höhe der Verschuldung.
Bis zu dem Punkt, an dem alles zusammenbricht.
Sobald manche Leute ihre Schulden
nicht mehr bedienen können.
Dann hören sie auf Kredite zu vergeben.
Man hört Politiker und Journalisten sagen, dass
wir über unsere Verhältnisse gelebt haben.
Wir sind von Schulden abhängig geworden.
Wir müssen unsere Ausgaben kürzen.
Und im Rahmen unserer Möglichkeiten leben.
Das ist im jetzigen System nicht möglich.
Der Grund, dass alle so verschuldet sind, ist nicht,
dass sie sich so leichtsinnig Geld geliehen haben.
Wir haben uns all das Geld nicht von einem Heer
Rentnern geliehen, die ihr ganzen Leben gespart haben.
Geld im derzeitigen System ist Schuld. Es wird
erschaffen, wenn Banken Kredite vergeben.
Der einzige Weg im derzeitigen System, Geld in
Umlauf zu haben mit dem Unternehmen handeln können,
ist, wenn wir es bei den Banken leihen.

Indonesian: 
untuk mengubah bank menjadi perusahaan ritel supermarket.
Jika anda mempercayakan kendali uang kepada bankir,
Jumlah uang akan terus bertambah bersamaan dengan jumlah utang,
Sampai titik dimana akan terjadi 'crash' dimana para peminjam tidak mampu melunasi utang dan bank berhenti memberi pinjaman.
Anda mendengar politisi dan jurnalis mengatakan kita hidup melebihi kemampuan kita.
Kita berganting pada pinjaman. Kita perlu mengatur ulang pengeluaran kita dan hidup sesuai kemampuan.
Tapi ini tidak mungkin dilakukan dalam sistem ini.
Alasan kenapa semua orang dililit utang sekarang bukan karena mereka meminjam secara serampangan.
Kita bukan meminjam uang dari seorang veteran perang yang menabung sepanjang hidupnya.
Uang itu sendiri adalah utang. Uang diciptakan ketika bank memberi pinjaman.
Jadi dalam sistem ini, satu-satunya cara untuk memiliki uang dalam ekonomi,
satu-satunya cara agar ada uang untuk berjalannya usaha adalah dengan meminjamnya dari bank.

Polish: 
który zamienił bank w supermarket.
Jeżeli powierzymy kontrolę
nad podażą pieniądza bankom,
to ilość pieniądza będzie rosnąć i rosnąć,
tak samo jak poziom
zadłużenia, aż do krachu,
kiedy część ludzi nie będzie
w stanie spłacić kredytów.
wtedy banki przestaną udzielać kredytów.
Słyszymy od polityków i dziennikarzy:
"Żyliśmy ponad stan. Popadliśmy w długi.
Musimy ograniczyć
wydatki i żyć oszczędnie".
W obecnym systemie to niemożliwe.
Każdy jest teraz zadłużony nie
dlatego, że brał kredyty bez opamiętania.
Nie pożyczyliśmy tych pieniędzy od
emerytów, którzy całe życie oszczędzali.
W obecnym systemie pieniądze to dług.
Powstają, kiedy banki udzielają kredytów.
Nasze jedyne źródło pieniędzy
dla gospodarki i handlu
to kredyty bankowe.

Slovenian: 
da je banko spremenil v supermarket drobno prodajnega
poslovanja.
Če bančnikom zaupate nadzor nad denarno maso,
bo denarna masa le rasla, rasla in še rasla, kakor
tudi raven dolga,
vse do točke, ko se vse zruši, ko nekateri ljudje
ne morejo vrniti dolga, in potem bodo nehali
posojati.
Politike slišite govoriti, da smo živeli preko svojih
zmožnosti.
Postali smo odvisni od dolga.  Omejiti moramo našo
porabo in živeti znotraj naših meja.
To v sedanjem sistemu ni mogoče.
Razlog, zakaj je zdaj vsakdo zadolžen, ni to, da
smo si nekontrolirano izposojali.
Nismo si vsega tega denarja izposodili od vojske
upokojencev,
ki so vse življenje varčevali.
Denar je v trenutnem sistemu dolg.   Ustvarjen je,
ko banke ustvarijo posojila.
Zato je v sedanjem sistemu edini način, da lahko
imamo v gospodarstvu kaj denarja,
edini način, da lahko imamo denar za poslovanje,
ta, da si ga izposodimo od bank.

French: 
pour transformer les banques en un 
supermarché pour des opérations de toutes sortes.
Si vous faites confiance aux banquiers 
pour le contrôle de la masse monétaire,
la masse monétaire augmentera indéfiniment, 
tout comme le niveau de la dette,
jusqu'au moment où tout s'écroule,
lorsque les gens ne peuvent plus payer leurs 
dettes et qu'ainsi les banques cessent de prêter.
On entend les politiciens et les journalistes dire 
que nous vivons au dessus de nos moyens.
Nous sommes devenus dépendants de la dette.
Nous avons besoin de refréner nos dépenses 
et vivre conformément à nos moyens.
Ce n'est pas possible avec le système actuel.
La raison pour laquelle tout le monde est endetté 
n'est pas que que l'on a emprunté à tord et à travers.
Nous n'avons pas emprunté tout cet argent à toute 
une bande de titulaires de fonds de pension
ayant économisé toute leur vie.
La monnaie dans le système actuel n'est que dette. 
Elle est créée quand les banques accordent des prêts.
Donc la seule façon, dans le système actuel, 
d'avoir de l'argent dans l'économie,
la seule façon d'avoir de l'argent pour 
le commerce des affaires,
c'est de l'emprunter aux banques dans sa totalité.

Portuguese: 
para transformar o banco numa operação de retalho tipo supermercados.
Se você confia nos banqueiros para controlar a oferta de moeda,
a oferta de dinheiro só vai crescer e crescer e crescer, assim como o nível de endividamento,
até o ponto em que deixa de funcionar, quando algumas pessoas não podem pagar a dívida e, em  seguida, eles vão parar de emprestar.
Você ouve os políticos e os jornalistas a dizer: Temos vivido acima das nossas possibilidades.
Nós tornámo-nos dependentes da dívida. Precisamos controlar os nossos gastos e viver dentro de nossas possibilidades.
Não é possível no sistema actual.
A razão pela qual toda gente tem empréstimos agora, não é porque toda a gente tenha pedido empréstimos de forma irresponsável.
Todo o dinheiro que temos emprestado não veio de um exército de pensionistas que pouparam a sua vida inteiras.
Dinheiro, no sistema actual, é dívida. É criado quando os bancos fazem empréstimos.
Desta forma, a única maneira, no sistema actual, de injectar dinheiro na economia,
a única maneira que existe de haver dinheiro para os negócios, para trocas comerciais, é através de dívida bancária.

Korean: 
은행을 슈퍼마켓 도매업으로 바꿔버릴려고요.
통화공급을 은행 손에 맡겨두면,
통화량은 부채수준이 감당할 수 없을 때까지 증가하다가
누군가 빚을 못 갚아 나자빠지면 그 때서야 대출을 중지합니다.
정치인 언론인들이 우리가 분수에 넘치게 생활하고 있다고 말하는 걸 들어보셨을 거에요.
우린 빚의 노예가 되었죠, 그래서 씀씀이와 생활수준을 그에 맞추게 되었고요.
이런 금융제도하에선 가능한 일이죠.
우리 모두가 빚을 지게 된건 생각없이 빚을 내서가 아니에요.
우린 평생재산을 연금에만 부어온 연금가입자들로부터 돈을 빌린게 아닙니다.
현행 체제에서의 '돈'은 '빚'이죠. 은행이 대출해주면 생기는 그 돈 말입니다.
그래서 이미 은행대출로 형성된 현재 경제 체제 내에서, 우리가 돈을 가지기 위한 유일한 방법은,
경제활동을 위해 돈을 마련하려면 은행에서 또 빌리는 방법밖에 없어요.

Swedish: 
Och det är raka motsatsen till vad Tory-partiet argumenterar för
att vi måste spara innan vi kan betala för hälso- och sjukvård.
Och eftersom ekonomer helt har blandat ihop de här sakerna,
både i penningpolitiska termer, men även i ekonomiskt tänkande,
och eftersom de flesta fortfarande hyser en gammaldags uppfattning att du behöver besparingar innan du kan investera
så har vi den röra som vi har i dag.
En av anledningarna att vi har svårt att förstå banksystemet och hur kredit skapas
är att vi lämnar skolan utan några pengar och vi skaffar ett jobb som lärling hos en rörmokare.
Vi jobbar hårt hela månaden och i slutet av månaden är det någon som för in pengar på vårt bankkonto,
så för oss är logiken: du arbetar och sedan får du pengar, du får besparingar.
I realiteten skulle du aldrig ha fått jobbet om kredit inte hade skapats först.

Italian: 
Che è l'esatto opposto di
quello che dice il Partito Tory,
e cioè che bisogna risparmiare per poter
finanziare il Servizio Sanitario Nazionale.
Sono stati proprio gli economisti a creare
una totale confusione su queste cose
sia in termini di politica monetaria,
ma anche di pensiero economico,
e perché la gente ha ancora l'idea antiquata che
bisogna risparmiare prima di poter investire,
che ci troviamo nel caos attuale.
Una delle ragioni per cui troviamo difficile capire
il sistema bancario e della creazione del debito,
è che quando lasciamo gli studi, siamo senza soldi e
cominciamo a lavorare come apprendisti presso un idraulico,
lavoriamo sodo per tutto un mese e alla fine del
mese qualcuno mette dei soldi in un conto corrente,
e quindi per noi la logica è: si lavora e poi
si prendono i soldi, si accumulano risparmi.
In realtà non avremmo mai avuto quel lavoro se
precedentemente non fosse stato creato un debito.

French: 
Et c'est tout le contraire des arguments avancés 
par les conservateurs aujourd'hui,
à savoir qu'il faut épargner avant de pouvoir 
soutenir les services nationaux de la santé.
Et c'est parce que les économistes ont une 
vision extrêmement confuse de toutes ces choses,
aussi bien en matière de politique monétaire, 
qu'en matière de pensée économique,
et parce que beaucoup de gens 
entretiennent le vieux préjugé
selon lequel on doit épargner 
avant de pouvoir investir,
que nous avons cette pagaille dans laquelle 
nous nous trouvons aujourd'hui.
Aujourd'hui, l'une des raisons pour lesquelles 
nous trouvons difficile de comprendre
le système bancaire et le fonctionnement du crédit,
c'est que nous quittons l'école sans argent
et que nous trouvons un travail 
comme apprentis plombier.
Nous travaillons très dur un mois complet et à 
la fin quelqu'un dépose de l'argent à notre banque,
et donc pour nous la logique est : on travaille et 
ensuite on gagne de l'argent, on fait des réserves.
En réalité, on n'aurait jamais décroché cet emploi 
si un crédit n'avait été accordé au préalable.

English: 
And it's the very opposite of what the
Tory Party is arguing today,
which is that you have to create savings
before you can help 
the National Health Service.
And it's because economists 
have completely confused those things,
both in monetary policy terms,
but also in economic thinking,
and because most people still harbour
 the old-fashioned view
that you need savings 
before you can invest,
that we have the mess that we're in today.
One of the reasons we find it difficult
to understand the banking system 
and credit creation,
is that we leave school without any money,
and we go and get a job working 
as an apprentice to a plumber.
We work really hard all month
 and at the end of the month
somebody puts money in our bank,
and so for us the logic is:
you work and then you get money, 
you get savings.
In reality you would never
 have got that job
if credit hadn't been created 
in the first instance.

Slovenian: 
In to je povsem nasprotno od tega, kar trdijo torijci,
namreč,
da morate najprej ustvariti prihranke, preden lahko
pomagate Nacionalni zdravstveni službi.
In ker so ekonomisti povsem zamešali te stvari,
tako v smislu monetarne politike kot v ekonomskem
razmišljanju,
in ker večina ljudi še vedno gleda na to na star
način -
da morate imeti prihranke, preden lahko
investirate,
imamo zdaj to zmešnjavo.
Eden izmed razlogov, zakaj imamo težavo z razumevanjem
bančnega sistema in
ustvarjanja kreditov, je, da iz šole pridemo brez
denarja,
nato pa gremo delati kot pripravnik h kleparju.
Trdo delamo cel mesec in ob koncu meseca nam nekdo
na naš bančni račun položi denar,
zato je za nas logika taka: delate, za to dobite
denar, torej prihranke.
Dejansko pa te službe ne bi nikoli dobili, če ne bi
bilo najprej ustvarjeno posojilo.

German: 
Das ist das genaue Gegenteil von dem, was
die Konservative Partei heute behauptet.
Dass man nämlich erst Einsparungen machen muss,
bevor man dem Gesundheitssystem helfen kann.
Und weil Ökonomen diese Dinge
durcheinandergebracht haben
sowohl in der Geldpolitik als
auch im ökonomischen Denken
und weil Leute sich immer noch an die
altmodische Sichtweise klammern,
dass man zunächst sparen muss,
bevor man investieren kann,
stecken wir überhaupt in dem Chaos, das wir heute haben.
Einer der Gründe, warum wir uns so schwer tun das
Bankensystem und die Kreditschöpfung zu verstehen,
ist, dass wir die Schule verlassen und kein Geld
haben.
Dann fangen wir als Klempnerlehrling an.
Wir arbeiten den ganzen Monat hart und am Ende des
Monats deponiert jemand Geld in unserer Bank.
Deshalb haben wir folgende Logik: man arbeitet
und dann bekommt man Geld, spart was an.
In Wirklichkeit hätte man diesen Job nie gekriegt,
wenn nicht zunächst einmal ein Kredit vergeben worden wäre.

Romanian: 
Şi e exact opusul celor argumentate de Partidul Tory astăzi,
care spune că trebuie să faci economii până a putea ajuta Serviciul Naţional de Sănătate.
Situaţia se datorează faptului că economiştii au confundat total aceste noţiuni,
atât în termeni de politică monetară, cât şi logică economică,
or, pentru că majoritatea indivizilor, ca şi în trecut, consideră că ai nevoie de economii înainte de a investi,
ne confruntăm cu haosul ce îl avem în prezent.
Unul din motivele pentru care e dificil să înţelegem sistemul bancar şi crearea de credite,
e că odată ce absolvim liceul fără a avea bani, ne orientăm spre a găsi un job, cum ar fi cel de asistent al unui instalator.
Muncim din greu întreaga lună şi la sfârşitul lunii cineva depune bani în banca noastră.
Şi pentru noi logica e simplă: munceşti şi dobândeşti bani, faci economii.
În realitate nu ai fi optat niciodată pentru acel job, dacă iniţial nu ar fi fost creat creditul.

Spanish: 
Y es todo lo contrario a lo que el partido Conservador está discutiendo hoy,
que es que tienes que crear ahorros antes de poder ayudar al Servicio Nacional de Salud (NHS).
Y es porque los economistas han confundido completamente esas cosas,
tanto en términos de política monetaria, como también en el pensamiento económico,
y porque la mayoría de la gente todavía alberga la visión antigua de que necesita ahorros antes de poder invertir,
que tenemos el lío en el que estamos hoy.
Ahora, una de las razones por la qué nos resulta difícil comprender el sistema bancario y la creación de crédito,
es que salimos de la escuela sin dinero, vamos y obtenemos un trabajo como aprendiz de plomero.
Trabajamos muy duro todo el mes y al final del mes alguien pone dinero en nuestro banco,
así que para nosotros la lógica es: se trabaja, se obtiene dinero y se ahorra.
En realidad uno nunca habría tenido ese trabajo si el crédito no se hubiera creado en primera instancia.

Indonesian: 
Dan ini adalah kebalikan dari apa yang diperdebatkan partai Tory sekarang,
dimana dikatakan uang simpanan anda di bank dapat membantu Layanan Kesehatan Nasional.
Dan itu karena para ekonom benar-benar dibingungkan oleh itu semua,
baik dalam hukum keuangan, juga dalam cara berfikir ekonomi,
dan karena kebanyakan orang masih berasumsi bahwa kita perlu menabung sebelum berinvestasi,
kita mengalami semua kekacauan ini.
Salah satu alasan mengapa sulit untuk memahami sistem perbankan dan pembuatan kredit,
adalah karena kita meninggalkan sekolah tanpa uang dan kita bekerja menjadi murid seorang tukang ledeng.
Kita bekerja keras sebulan penuh, dan diakhir bulan seseorang mentransfer uang ke akun kita.
dan logika yang kita terima adalah: anda bekerja, anda mendapat uang, dan anda memiliki tabungan.
Tapi realitanya adalah, anda tidak akan mendapat pekerjaan jika tidak ada kredit yang diciptakan.

Portuguese: 
E é exactamente o oposto do que o Partido Tory está argumentar hoje,
que é que primeiro temos que criar poupança, antes de se poder ajudar o Serviço Nacional de Saúde.
Isto acontece porque os economistas têm confundido completamente estas coisas,
tanto em termos de política monetária, como também no pensamento económico,
é porque, a maioria das pessoas, ainda guarda uma visão ultrapassada, em que você precisa poupar antes de investir,
que temos a barafunda que temos hoje.
Agora, uma das razões pela qual temos dificuldade de entender o sistema bancário, e a criação de crédito,
é que saímos da escola sem dinheiro, e vamos procurar um emprego, a trabalhar como aprendiz de canalizador.
Trabalhamos no duro durante todo o mês e, no final do mês, alguém coloca dinheiro na nossa conta no banco,
e isso, para nós, a lógica é: você trabalha e, em seguida, você recebe o dinheiro, você tem poupanças.
Na realidade, você nunca teria conseguido esse trabalho, se o crédito não tivesse sido criado, em primeira instância.

Polish: 
Partia Konserwatywna mówi
teraz coś zupełnie odwrotnego,
że musimy oszczędzać, zanim
dofinansujemy służbę zdrowia.
Ekonomiści zupełnie się pogubili,
i w polityce monetarnej i w makroekonomii,
a większość ludzi nadal myśli, że trzeba
mieć oszczędności, żeby inwestować.
Stąd cały ten obecny bałagan.
Jednym z powodów, dla
których tak trudno nam zrozumieć,
system bankowy i kredy jest to, że kiedy
kończymy szkołę i nie mamy pieniędzy,
dostajemy pracę, np. jako hydraulik.
Cały miesiąc ciężko pracujemy
i pod koniec miesiąca
pracodawca robi nam przelew.
Dlatego wydaje nam się, że to działa tak:
pracujemy, zarabiamy i oszczędzamy.
Ale nie dostalibyśmy tej pracy, gdyby
pracodawca najpierw nie wziął kredytu.

Bulgarian: 
И това е точно обратното, на това, за което Тори Парти спори,
че трябва да имаме спестявания за да може да подпомогнем Здравното осигуряване.
И това е, защото икономистите напълно ги бъркат тези неща,
както по отношение на паричната политика, но също така и в икономическо мислене,
и тъй като повечето хора се придържат към старомодния начин на мислене, че трябва да имаш спестявания преди да направиш инвестиция,
имаме цялата тази бъркотия, в която се намираме днес.
Сега, една от причините, защо е трудно да разберем банковата система и създаването на кредит,
е, че напускаме училищата без никакви пари, отиваме намираме работа, и работим като чирак водопроводчик.
Работим наистина здраво цял месец и накрая на месеца някой слага пари в банковата ни сметка,
и така, логиката за нас е: работиш и чак тогава взимаш пари и имаш спестявания.
В действителност, вие никога нямаше да имате тази работа, ако първоначално не е бил създаден кредит.

Korean: 
이건 토리당(영국 보수당)이 떠드는 것과는 정 반대에요.
그 양반들은 국민이 저축을 많이 해야 NHS같은 사회보장제도를 유지할 수 있다 하거든요.
경제학자들조차 이 문제의 인과관계를 완전히 헷갈려하기 때문인데요.
경제학적인 마인드에서나 금융정책적인 측면 둘 다에서요..
그리고 사람들도 투자를 하려면 먼저 저축이 선행되어야 한다는 구식의 관점에서 아직도 벗어나질 못해요.
이게 경제가 이모양 이꼴인 이유죠..
신용창출과 금융시스템을 이해하기 어려운 이유 중 하나는,
우리가 학교를 졸업하고 무일푼으로 배관공 도제로써의 직업을 갖기 때문이에요.
한 달 동안 뼈빠지게 일하고 나면 월말에 누군가 은행계좌에 월급을 넣어줘요,
그래서 이러한 인식이 형성되죠: 일하고 나면 돈이 생기고, 그 돈으로 저축을 한다.
하지만 현실은 정반대에요. 애초에 신용창출이 없었다면 일할 직장조차 구할 수 없었죠.

Modern Greek (1453-): 
Αυτό είναι ακριβώς το αντίθετο από αυτό
λέει σήμερα το Συντηρητικό Κόμμα.
Ότι πρέπει πρώτα να εξοικονομήσετε χρήματα,
πριν μπορέσετε να βοηθήσετε το σύστημα υγειονομικής περίθαλψης.
Και επειδή οι οικονομολόγοι κάνουν αυτά τα πράγματα
μπέρδεψε
τόσο στη νομισματική πολιτική
επίσης στην οικονομική σκέψη
και επειδή οι άνθρωποι εξακολουθούν να συνδέονται με το
προσκολλώντας στην παλιομοδίτικη θέα,
ότι πρέπει πρώτα να σώσετε,
πριν μπορέσετε να επενδύσετε
είμαστε στο χάος που έχουμε σήμερα.
Ένας από τους λόγους για τους οποίους το κάνουμε τόσο σκληρά
Να κατανοήσουμε το τραπεζικό σύστημα και τη δημιουργία πίστωσης
είναι ότι αφήνουμε το σχολείο και δεν έχουμε χρήματα
έχουν.
Στη συνέχεια ξεκινάμε ως μαθητευόμενος υδραυλικός.
Δουλεύουμε σκληρά όλο το μήνα και στο τέλος του
Μήνας κάποιος καταθέτει χρήματα στην τράπεζά μας.
Γι 'αυτό έχουμε την ακόλουθη λογική: εργάζεστε
και στη συνέχεια παίρνετε χρήματα, σώζοντας κάτι.
Στην πραγματικότητα, ποτέ δεν θα έχετε πάρει αυτή τη δουλειά
εάν δεν είχε αρχικά χορηγηθεί δάνειο.

Croatian: 
To je u potpunoj suprotnosti sa onim
što konzervatvne partije danas tvrde.
Naime da se mora najprije uštedjeti, prije
nego što se može pomoći zdravstvenom sustavu.
A budući da su ekonomisti
ove stvari pobrkali,
kako u monetarnoj politici,
tako i u ekonomskom razmišljanju
i zato što se ljudi još uvijek
drže starinskog pogleda,
da se najprije mora uštedjeti,
prije nego što se može investirati,
mi se nalazimo u kaosu,
koji danas imamo.
Jedan od razloga zašto nam je tako teško
shvatiti bankarski sustav i stvaranje kredita
je, da smo napustili školu,
a nismo imali novaca.
Tada smo započeli kao
vodoinstalaterski šegrt.
Mi radimo teško cijeli mjesec i na kraju
mjeseca netko pošalje novac u našu banku.
Zbog toga imamo slijedeću logiku:
Čovjek radi i onda dobije novac, nešto uštedi.
U stvarnosti, mi nikada ne bi dobili taj posao,
da prije toga nije bi izdan kredit.

French: 
C'est un profond malentendu conceptuel.
l'opinion publique n'est pas la seule touchée.
Les économistes ne comprennent pas cela non plus.
L'argent ne provient pas de l'activité économique.
Beaucoup de ceux que j'ai rencontrés, se figurent 
en quelque sorte que lorsque l'on fait des affaires
et que des gens exercent une activité, 
d'une certaine manière l'argent émerge
de ce processus de faire des choses, 
de fabriquer des choses,
de faire pousser des choses, de vendre 
des choses et de produire des choses,
que l'argent apparaît simplement de 
cette façon. Ce n'est pas le cas.
C'est comme pour mettre de l'essence 
dans une voiture, il faut passer à la pompe.
Quand je vois David Cameron parler de notre besoin 
d'une économie qui ne soit pas basée sur la dette,
mais que nous avons besoin d'une 
économie basée sur l'épargne,
il ne sait tout simplement pas 
de quoi il parle. C'est ridicule.
C'est totalement absurde et cela montre sa 
complète incompréhension de la manière
dont notre système monétaire 
fonctionne réellement.
Ce qu'il est en train de dire, c'est que nous 
avons besoin d'une économie sans monnaie.

Bulgarian: 
Това е една много важна, погрешно разбрана концепция,
и не е нещо, за което обществото е виновно. Икономистите не разбират тези неща.
Парите не са следствие на икономическа активност.
Много хора, с които съм се сблъсквал, един вид приемат, че ако имаш бизнес
и хора, които правят разни неща, то някак се парите изникват от процеса на правене на тези неща,
правиш неща, отглеждаш неща, продаваш неща, произвеждаш неща,
и парите просто се появяват. Но не е така. Като да заредиш кола с гориво е. Трябва да го налееш вътре.
Когато видя Дейвид Камерън да говори за това, как се нуждаем от икономика, която не е базирана на дълга,
а се нуждаем от икономика базирана на спестявания, той просто не знае какво говори. Нелепо е.
Напълно абсурдно е и показва пълната му липса на разбиране на това как работи паричната система в действителност.
Това, което той всъщност казва е, че се нуждаем от икономика без пари.

Croatian: 
To je vrlo važan
konceptualni nesporazum.
Nije samo javnost krivac za to.
Ekonomisti također
ne razumiju tu stvar.
Novac ne nastaje
gospodarskim aktivnostima.
Mnogi ljudi, koje sam sreo,
polaze od toga,
da iz tog procesa, "Poduzeće i ljudi
nešto rade" i nekako nastaje novac,
iz procesa da ljudi nešto rade,
sastavljaju, grade, prodaju, proizvode.
Pritom jednostavno nekako nastaje novac.
Ali to je kao ulje u autu.
Morate ga najprije uliti u auto.
Kad sam čuo Davida Camerona kako kaže, da mi
trebamo gospodarstvo, koje se ne temelji na dugovima,
nego gospodarstvo, koje počiva na ušteđevini,
onda on jednostavno ne zna, što je rekao.
To je smiješno.
To je apsolutno apsurdno i pokazuje,
da on nema pojma, kako stvarno
funkcionira monetarni sustav.
Ono što on u stvari kaže je,
da mi trebamo gospodarstvo bez novca.

Polish: 
To kluczowy błąd w naszym myśleniu
ale nawet ekonomiści tego nie pojmują.
Pieniądze nie pochodzą z
działalności gospodarczej.
Wielu ludzi, z którymi się
spotkałam, wyobraża sobie,
że ludzie i firmy działając na rynku,
w jakiś sposób generują pieniądze,
kiedy produkują,
uprawiają rolę, sprzedają itd.
że pieniądze same się
pojawiają w wyniku takich działań
Wcale nie. To jak ze dodawaniem
oleju so silnika - trzeba go dolać.
David Cameron mówi,
że potrzebujemy gospodarki, która
nie byłaby oparta na zadłużeniu,
tylko na oszczędnościach.
Nie ma pojęcia, o czym mówi. To absurd.
To pokazuje, że nie rozumie,
jak faktycznie działa
nasz system monetarny.
To jak twierdzić, że potrzebujemy
gospodarki bez pieniędzy.
Gdyby każdy oszczędzał,
zniknęłoby mnóstwo pieniędzy

Modern Greek (1453-): 
Είναι μια πολύ σημαντική εννοιολογική παρεξήγηση.
Όχι μόνο το κοινό είναι ένοχος γι 'αυτό
γίνεται.
Οι οικονομολόγοι δεν καταλαβαίνουν το θέμα.
Τα χρήματα δεν προέρχονται από οικονομικές δραστηριότητες.
Πολλοί άνθρωποι συναντώ υποθέτω
ότι από αυτή τη διαδικασία της "εταιρείας και
Οι άνθρωποι κάνουν αυτό που δημιουργεί με κάποιο τρόπο χρήματα.
Από τη διαδικασία που κάνουν οι άνθρωποι κάτι,
την παραγωγή, την ανάπτυξη, την πώληση, την παραγωγή.
Αυτά τα χρήματα κατά κάποιον τρόπο προκύπτουν.
Είναι σαν το λάδι στο αυτοκίνητο. Πρέπει να το κάνετε.
Όταν ακούω ότι ο David Cameron λέει ότι έχουμε ένα
Χρειάζεστε μια οικονομία που δεν βασίζεται στο χρέος,
αλλά μια οικονομία που βασίζεται στην αποταμίευση
Απλά δεν ξέρει τι λέει.
Είναι γελοίο. Είναι απολύτως παράλογο και δείχνει
ότι δεν έχει ιδέα, έτσι
Το σύστημα χρημάτων λειτουργεί πραγματικά.
Αυτό που λέει στην πραγματικότητα είναι ότι εμείς
χρειάζονται μια οικονομία χωρίς χρήματα.

Spanish: 
Es un error conceptual muy importante
y no es algo de lo que el público sea solo culpable. Los economistas no entienden esto.
El dinero no sale de la actividad económica.
Mucha gente que he encontrado asume, más o menos, que si se tiene negocios
y se tiene gente haciendo cosas, de alguna manera el dinero surge del proceso de hacer, cultivar,
producir y vender cosas, que de alguna manera el dinero surge solo.
No es así. Es como engrasar un auto. Tienes que ponerle la grasa.
Cuando veo a David Cameron hablando de cómo necesitamos una economía no basada en deuda,
sino que necesitamos una economía basada en el ahorro, simplemente no sabe lo que está diciendo. Es ridículo.
Es absolutamente absurdo y muestra su total falta de comprensión de cómo funciona nuestro sistema monetario.
Lo que está diciendo esencialmente es que necesitamos una economía sin dinero.

Slovenian: 
To je zares pomemben konceptualni nesporazum;
ni nekaj, za kar bi bili ljudje krivi.  Ekonomisti
tega ne razumejo.
Denar ne izvira iz gospodarske dejavnosti.
Veliko ljudi, ki sem jih srečala, predpostavlja, da
denar, če imate podjetja
in ljudi, ki delajo, nekako nastane
iz procesa dela ljudi,
ki stvari izdelujejo in gojijo, prodajajo in
proizvajajo;
potem se denar nekako kar pojavi.  Temu ni tako.  
Je kakor naoljiti avto.  Denar morate vložiti.
Ko vidim Davida Camerona govoriti, da rabimo
gospodarstvo, ki ne temelji na dolgu,
marveč gospodarstvo, zasnovano na prihrankih,
vem, da ne ve, kaj govori.  To je trapasto.
Je absolutno absurdno in kaže popolno pomanjkanje
razumevanja,
načina delovanja našega denarnega sistema.
Dejansko govori, da potrebujemo gospodarstvo brez
denarja.

English: 
It's a really important 
conceptual misunderstanding
and it isn't something
 that the public just is guilty of.
Economists don't understand this stuff.
Money doesn't come out 
of economic activity.
A lot of people I've come across kind of
assume that if you have got businesses,
and you've got people doing things,
 that somehow money emerges
out of the process of people doing things,
making things and growing things,
selling things and producing things,
that somehow money just emerges. It's not.
It's like oiling a car. 
You have to put it in.
When I see David Cameron talking about how
we need an economy not based on debt,
what we need
is an economy based on savings,
he just doesn't know what he's saying.
 It's ridiculous.
It's absolutely absurd and it shows 
his complete lack of understanding
of how our money system actually works.
What he is essentially saying is that
we need an economy with no money.

Indonesian: 
Ini adalah konsep yang salah dipahami
dan ini juga kesalahan publik. Para ekonom tidak mengerti permasalahan ini.
Uang tidak semerta-merta muncul dari kegiatan ekonomi.
Banyak orang berasumsi ketika anda memiliki sebuah usaha
dan anda memiliki pegawai, uang akan kemudian muncul dari kegiatan ini.
membuat sesuatu dan menumbuhkan sesuatu, menjual dan memproduksi produk,
tiba-tiba uang akan muncul. Tapi tidak begitu. Uang bekerja seperti oli mesin. Harus dimasukkan dulu.
Ketika saya melihat David Cameron mengatakan bahwa kita membutuhkan ekonomi yang bukan berbasis pinjaman,
tetapi berbasis simpanan, dia benar-benar tidak mengerti apa yang ia katakan. Sangat konyol.
Sangat absurd, itu juga menunjukkan bahwa ia tidak mengerti bagaimana sistem uang kita sebenarnya bekerja.
Ia sama saja mengatakan bahwa kita membutuhkan ekonomi tanpa uang.

Korean: 
이건 매우 심각한 개념상의 착오에요.
그렇다고 대중을 탓할 수 없어요. 경제학자들조차 이해 못하는데요 뭘..
돈은 경제활동으로 생기는게 아닙니다.
제가 사람들의 생각을 알게 된 것 중 하나는, 그들이 일을 하고
사람들을 일하게 하면 그 활동으로부터 어떻게 돈이 생겨나고,
물건을 만들고 더 많이 만들어 팔고, 생산하고..
계속 그렇게 돈이 생긴다고 생각한다는 것이에요. 이건 아니죠. 차에 기름칠을 하는게 아니라, 기름을 넣어야 되는 거에요.
데이빗 캐머런(총리)을 만나 우리가 어떻게 빚이 아닌 저축기반의 경제를 구축할 수 있을지에 대해 이야기 했었는데,
본인도 자기가 무슨 말 하는지 모르더라고요, 웃겼어요.
금융체제가 어떻게 작동하는지에 대해 전혀 모르고 있다는 방증이었죠.
총리 말의 요점은 우리에겐 돈 없이도 굴릴 수 있는 경제가 필요하다 였어요.

German: 
Es ist ein sehr wichtiges begriffliches Missverständnis.
Nicht nur die Öffentlichkeit hat sich dessen schuldig
gemacht.
Ökonomen verstehen die Sache auch nicht.
Geld entsteht nicht durch wirtschaftliche Aktivitäten.
Viele Leute, denen ich begegne, gehen davon aus,
dass aus diesem Prozess von "Unternehmen und
Menschen machen was" irgendwie Geld entsteht.
Aus dem Prozess dass Menschen was machen,
herstellen, anbauen, verkaufen, produzieren.
Dass Geld dabei einfach irgendwie entsteht.
Es ist aber wie das Öl im Auto. Man muss es hinein tun.
Wenn ich David Cameron sagen höre, dass wir eine
Wirtschaft brauchen, die nicht auf Schulden fusst,
sondern eine Wirtschaft, die auf Ersparnissen
beruht, dann weiss er einfach nicht, was er sagt.
Es ist lächerlich. Es ist absolut absurd und zeigt,
dass er keinerlei Ahnung hat, wie das
Geldsystem wirklich funktioniert.
Was er eigentlich sagt, ist, dass wir
eine Wirtschaft ohne Geld brauchen.

Romanian: 
E o eroare conceptuală cu adevărat importantă,
de care nu se face vinovată populaţia. Economiştii nu înţeleg aceste chestii.
Banii nu derivă din activitate economică.
Mulţi oameni, care i-am cunoscut, consideră că dacă ai o afacere
şi oameni care muncesc, atunci cumva banii apar din munca acestora,
din procesul de fabricare şi creştere a unor lucruri, din vânzarea şi creşterea lucrurilor,
toate ar genera cumva bani. E cum ai turna lubrifiant în motorul maşinii. El trebuie introdus (în sistemul motorizat).
Atunci când îl vezi pe David Cameron vorbind despre faptul că avem nevoie de o economie ce nu ar fi bazată pe datorii,
ci acumulări de capital, el pur şi simplu nu ştie despre ce vorbeşte. E ridicol.
E absolut absurd şi demonstrează lipsa totală a cunoaşterii mecanismului de funcţionare a sistemului monetar.
În esenţă, acesta vorbeşte de faptul că avem nevoie de o economie fără bani.

Swedish: 
Det är ett mycket viktigt konceptuellt missförstånd
och det är inte något som bara allmänheten är skyldig till. Ekonomer förstår inte heller det här.
Pengar uppstår inte ur ekonomisk verksamhet.
Många människor jag träffar verkar anta att om du har företag,
och människor gör saker, så uppstår pengar på något sätt ur processen att människor gör saker,
tillverkar saker och odlar saker, säljer saker och producerar saker,
att pengar på något sätt bara dyker upp. Det gör dom inte. Det är som att tanka en bil. De måste tillföras.
När jag hör David Cameron säga att vi behöver en ekonomi som inte bygger på skulder,
att vi behöver en ekonomi som bygger på besparingar, han vet helt enkelt inte vad han säger. Det är löjligt.
Det är helt absurt och det visar hans totala brist på förståelse för hur penningsystemet fungerar.
Vad han i själva verket säger är att vi behöver en ekonomi utan pengar.

Italian: 
É un importantissimo equivoco concettuale
di cui la gente è responsabile. Gli
economisti non capiscono questa roba.
Il denaro non è una conseguenza
dell'attività economica.
Tutti quelli che incontro danno per scontato
che siamo noi a mettere su un'impresa,
che la gente lavora, che in qualche modo il denaro
viene come conseguenza della gente che lavora,
che fa delle cose, che le fa crescere,
che le produce e che poi le vende,
che cioè il denaro è il prodotto di qualcosa. Non è così.
È come fare il rabbocco ad una macchina:
l'olio ce lo devi mettere.
Quando sento David Cameron dire che abbiamo
bisogno di una economia non basata sul debito,
ma di un'economia basata sui risparmi, penso che
sia ridicolo, che non sa di cosa stia parlando.
È semplicemente assurdo e dimostra quanto poco
capisca il funzionamento del sistema monetario.
È come se dicesse che dobbiamo
avere un'economia senza denaro.

Portuguese: 
É um equívoco conceptual realmente importante
e não é algo em a culpa esteja apenas no público em geral. Os economistas não entendem isto.
O dinheiro não sai da actividade económica.
Muita gente com quem me tenho cruzado supõe que, se existem negócios
e se existem pessoas a fazer coisas, de alguma forma, dinheiro emerge do processo das pessoas a fazer coisas,
fazendo coisas, e cultivando coisas, vendendo coisas, e produzindo coisas,
de alguma forma dinheiro apenas emerge. Não é. É como lubrificar um carro. Você tem que colocá-lo.
Quando vejo o David Cameron falar, sobre como nós precisamos de uma economia que não seja baseada em dívida,
mas sim precisamos de uma economia baseada na poupança, ele simplesmente não sabe o que diz. É ridículo.
É absolutamente absurdo, e mostra sua completa falta de compreensão de como o nosso sistema monetário realmente funciona.
O que ele está basicamente a dizer, é que precisamos de uma economia sem dinheiro.

English: 
If everyone was saving 
we'd have mass disappearing of money,
which is essentially 
what a bank write-off is,
people defaulting on their debt,
which essentially 
is just money disappearing.
But if people weren't taking on the debt,
then it's just such a joke.
It's such an amateur understanding 
of how our economy works
and how the monetary system works
 and how money is actually created.
So I really do get a laugh out of watching
what people are actually saying.
They are all just regurgitating 
what they have learned off each other
you just hear the same thing
and it just really gets on my nerves
when I hear people talking about,
'Yeah, we need more regulations,
we need to regulate
the way banks are... and the bonuses...".
It's all just one big smoke screen.
and working on all the symptoms 
of a greater disease which is really,
you need to look at the money system, 
the way money is created.
If we don't want any debt
 then we don't want any money
and we want a moneyless economy

Modern Greek (1453-): 
Εάν όλοι έσωζαν, θα υπήρχαν
μια μαζική εξαφάνιση των χρημάτων.
Αυτό είναι που μια διαγραφή τράπεζας
είναι ουσιαστικά.
Οι άνθρωποι δεν μπορούν πλέον να εξυπηρετήσουν τα χρέη τους, τα οποία
τίποτα άλλο δεν είναι χρήματα που εξαφανίζονται.
Ότι οι άνθρωποι δεν αναλαμβάνουν χρέη
θα πρέπει να είναι απλώς ένα αστείο.
Αυτή είναι μια ερασιτεχνική αντίληψη για το πώς
η οικονομία μας και το σύστημα χρημάτων μας.
Και πώς τα χρήματα δημιουργούνται καθόλου.
Μου αρέσει αυτό που λένε οι άνθρωποι.
Απλώς φωνάζουν για το τι είναι μεταξύ τους
έχουν μάθει και πάντα λένε το ίδιο πράγμα.
Πραγματικά νιώθω στα νεύρα μου όταν ακούω να λένε οι άνθρωποι:
"Χρειαζόμαστε περισσότερους κανονισμούς, πρέπει να το κάνουμε
οι τράπεζες ρυθμίζουν περισσότερο, τα μπόνους. "
Αυτό είναι μόνο ένας ελιγμός της απόσπασης της προσοχής μακριά
από τα συμπτώματα μιας μεγάλης ασθένειας.
Πρέπει να εξετάσετε το νομισματικό σύστημα
και πώς δημιουργείται το χρήμα.
Αν δεν θέλουμε πλέον το χρέος τότε το λέμε αυτό
Βασικά δεν θέλουμε περισσότερα χρήματα.
Ότι θέλουμε μια οικονομία χωρίς χρήματα.

Portuguese: 
Se toda a gente poupasse, a massa de dinheiro em circulação desapareceria,
que é essencialmente o que um banco de insolvências faz – a pessoas incumprem as suas dívidas -
essencialmente, é apenas dinheiro a desaparecer.
Mas se as pessoas não contraíssem dívida... Então, é apenas uma brincadeira.
É um entendimento tão amador sobre como nossa economia funciona, e como o sistema monetário funciona, e como o dinheiro é realmente criado.
Eu tenho mesmo vontade de rir ao ver o que as pessoas realmente dizem.
Estão todos apenas regurgitar o que aprenderam uns com os outros e estamos sempre a ouvir as mesmas coisas,
e isso realmente irrita-me, quando ouço as pessoas a falar sobre,
“Sim, precisamos de mais regulamentação, precisamos regular a forma como os bancos na verdade existem, e os prémios de gestão”
É tudo apenas uma grande cortina de fumo... Trabalharmos em todos os sintomas de uma doença maior que é a realidade
precisamos olhar para o sistema monetário -  para a forma como o dinheiro é criado.
Se não queremos nenhuma dívida, então estamos basicamente a dizer que não queremos dinheiro, e que o que nós queremos é uma economia sem dinheiro

Spanish: 
Si todo el mundo estuviera ahorrando, tendríamos la desaparición masiva de dinero,
que es esencialmente la declaración del banco de una deuda incobrable —gente que no paga su deuda—
y básicamente ese dinero desaparece.
Pero si la gente no tomara deudas entonces sería solo una broma.
Es un entendimiento demasiado elemental del funcionamiento de nuestra economía, el sistema monetario y la creación de dinero.
Así que realmente me da risa ver lo que dice la gente.
Solo regurgitan lo que han aprendido el uno del otro y uno solo oye las mismas cosas;
y de verdad me saca de quicio cuando oigo decir:
¡Sí, necesitamos más regulaciones! Tenemos que regular cómo son los bancos realmente y las bonificaciones
Es una gran cortina de humo y trabajando en los síntomas de una enfermedad mayor,  
que es realmente necesario mirar el sistema monetario y cómo se crea el dinero.
Si no queremos deudas, estamos diciendo básicamente que no queremos dinero y que queremos una economía sin dinero

Romanian: 
Dacă toţi am face economii, ne-am confrunta cu o dispariţie masivă de bani,
e esenţialmente ceea ce numim amortizarea activelor bancare - oamenii devin insolvabili prin propriile datorii -
e în mod conceptual o dispariţie de bani.
Dacă persoanele nu şi-ar asuma datorii... e doar o glumă...
E o percepere profană a felului în care funcţionează economia, a felului în care operează sistemul monetar şi a modului în care sunt creaţi banii.
Atât de profană, încât îmi vine să râd, văzând ceea ce afirmă oamenii.
Toţi "regurgitează" ceea ce au învăţat de la alţii şi ce au auzit repetat
şi cu adevărat irită când auzi despre ce vorbesc oamenii
"Da, avem nevoie de reglementări suplimentare, trebuie să normăm statutul băncilor şi profiturile lor"
E doar o perdea de fum, care ascunde simptomele unei maladii mai grave.
Ceea e cu adevărat important e modul în care sunt creaţi banii.
Atunci când nu ne dorim datorii, în mod esențial, afirmăm că nu dorim bani sau o economie lipsită de bani,

French: 
Si tout le monde se mettait à épargner, nous 
assisterions à une extinction massive de la monnaie,
C'est essentiellement en quoi consiste 
l'effacement des dettes
- les gens faisant défaut sur leur dette -
Ce qui correspond à de la disparition de monnaie.
Mais si les gens ne s'endettaient pas 
alors ça ce serait bonne blague.
C'est le regard d'un amateur sur 
la manière dont l'économie et
le système monétaire fonctionnent, et sur 
la réalité de la création monétaire.
Par conséquent, ça me fait bien rire quand 
j'entends ce que les gens disent.
Ils ne font que régurgiter ce qu'ils 
ont appris les uns des autres
et on entend toujours les mêmes choses.
et cela m'agace vraiment quand 
j'entends les gens parler :
'Ouais, nous avons besoin de plus de régulations, nous
 avons besoin de réguler les banques et les bonus'
Tout ça n'est qu'un écran de fumée
dissimulant les effets d'une plus grande 
maladie, ce que l'on doit vraiment
examiner dans le système monétaire, c'est 
la façon dont la monnaie est créée.
Si nous ne voulons pas de dette du tout alors cela 
signifie que nous ne voulons pas de monnaie,

Croatian: 
Kad bi svi štedjeli, nastao bi
masovni nedostatak novca.
To je u suštini ono što banke otpisuju.
Ljudi više ne mogu vraćati dugove, što
nije ništa drugo nego novac koji nestaje.
Ali da ljudi ne bi trebali uzimati
nikakav dug, to može biti samo šala.
To je jedan amaterski pogled kako naše
gospodarstvo i naš monetarni sustav funkcionira
i kako se uopće stvara novac.
Pa ja se stvarno zabavljam promatrajući
što ljudi stvarno govore.
Oni samo brbljaju o tome što su naučili
jedni od drugih i uvijek kažu istu stvar.
Stvarno mi ide na živce,
kad čujem da ljudi kažu:
"Trebamo više propisa, mi moramo
banke više regulirati, bonuse."
To je sve samo manevar skretanja
daleko od simptoma veće bolesti.
Oni moraju pogledati monetarni sustav
i kako se novac stvara.
Ako mi ne želimo više dugove, to u biti
znači, da ne želimo više novaca.
Da hoćemo gospodarstvo bez novaca,

Bulgarian: 
Ако всички спестяваха, щеше да се наблюдава масово "изчезване" на пари,
както когато банките опрощават дългове, които са несъстоятелни,
по същество, това си е да изчезнат пари.
Но ако хората не се вълнуваха от дълга, то това е просто една шега.
Толкова аматьорско разбиране на това как икономиката работи, как паричната система работи и как в действителност се създават парите.
Наистина се разсмивам, като гледам какво хората говорят.
Всички просто повтарят това, което са научили един от друг и постоянно чуваш едни и същи неща
и нервите ми се опъват като чуя хората да казват:
"Да, нуждаем се от повече правила, трябва да контролираме банките, бонусите".
Всичко е просто един параван. Трябва да работим върху всички симптоми на тази огромна зараза
наистина трябва да се погледне паричната система - как се създават парите.
И ако не искаме никакъв дълг, определено казваме: "Не искаме пари, а искаме икономика, в която няма пари

Korean: 
모두가 저축해버리면 돈이 왕창 사라지는 것이거든요.
은행이 쓸모 없어지는 거고, (그래서 대출 갚을 돈조차 못 빌려) 사람들이 파산하는 겁니다.
그냥 돈이 증발하는거에요.
사람들이 빚을 떠안지 않는다는 발상은.. 그냥 어이없죠.
경제가 어떻게 돌아가고 금융체제가 어떻게 움직이고, 돈이 어떻게 생기는지에 대해 아마추어적으로 이해하고 있는 겁니다.
사람들이 말하는 거 들어보면 실소를 금할 수 없어요
그냥 학교에서 배운거만 서로 떠들고 다니니 같은 말만 듣게 되죠.
심기가 불편해 지는 건 사람들이,
"그래, 은행을 더 옥죄어야 되, 영업방식을 규제하고 보너스 [줄이고]" 라고 말할 때에요.
전부 진실을 가리는 연막인거죠. 중병이 있는데 증상에만 메달리고 있어요
병을 제대로 진단하려면 금융체제를 더 깊이 들여다 봐야죠, 어떻게 돈이 생기는지를요.
빚을 원하지 않는 것은 돈을 원하지 않는 것이고 돈 없는 경제를 원하는 거에요.

Slovenian: 
Če bi vsakdo varčeval, bi imeli masovno izginjanje
denarja,
kar je v bistvu bančni odpis posojil - če ljudje ne
izpolnjujejo svojih obveznosti -
kar v bistvu pomeni izginjanje denarja.
Če se ljudje ne bi zadolževali, je kot šala.
Je amatersko razumevanje, kako deluje naše
gospodarstvo
in kako deluje denarni sistem in kako se ustvarja
denar.
Tako se resnično nasmejem, ko gledam, kaj ljudje
govorijo.
Izrečejo, kar so se naučili drug od drugega;
na živce mi gre, ko slišim ljudi govoriti,
"Ja, potrebujemo več predpisov, kako naj banke
delujejo in o denarnih nagradah"
Vse je le velika dimna zavesa
in ukvarjanje z vsemi simptomi hujše bolezni, ki jo
predstavlja
način, kako se ustvarja denar - pogledati morate
denarni sistem.
Če nočemo dolga, potem nočemo denarja in hočemo
ekonomijo brez denarja

German: 
Wenn alle sparen würden, gäbe es
ein massives Verschwinden an Geld.
Das ist das, was eine Banken-Abschreibung
im Wesentlichen ist.
Leute können ihre Schulden nicht mehr bedienen, was
nichts anderes ist als Geld, das verschwindet.
Dass die Leute aber keine Schulden aufnehmen
sollen, kann nur ein Scherz sein.
Das ist so eine amateurhafte Auffassung davon, wie
unsere Wirtschaft und unser Geldsystem funktioniert.
Und wie Geld überhaupt erschaffen wird.
Ich amüsiere mich darüber, was die Leute so von sich geben.
Sie plappern einfach nach, was sie voneinander
gelernt haben und sagen immer das Gleiche.
Es geht mir wirklich auf die Nerven, wenn ich Leute sagen höre:
"Wir brauchen mehr Vorschriften, wir müssen
die Banken mehr regulieren, die Boni."
Das ist alles nur ein Ablenkungsmanöver weg
von den Symptomen einer größeren Krankheit.
Sie müssen sich das Geldsystem ansehen
und wie Geld erschaffen wird.
Wenn wir keine Schulden mehr wollen, dann sagen
wir im Grunde, dass wir kein Geld mehr wollen.
Dass wir eine geldlose Wirtschaft wollen.

Italian: 
Se tutti risparmiassero ci sarebbe
la sparizione in massa del denaro,
che è esattamente la cancellazione del debito
di qualcuno insolvente da parte di una banca.
Essenzialmente è denaro che sparisce.
Ma se la gente non si accollasse un debito...
allora diventa uno scherzo.
La comprensione di come funziona la nostra
economia è dilettantesca,
ma anche come funziona
il sistema monetario, la creazione di denaro.
Mi viene proprio da ridere quando
sento quello che dice la gente.
Tutti ripetono a pappagallo quello che hanno sentito
dire da qualcuno altro, ripetono luoghi comuni
e mi da proprio ai nervi quando sento la gente dire:
"Ci vogliono più regole, dobbiamo regolare
come le banche elargiscono i bonus".
É tutto fumo negli occhi sui sintomi di un
male molto più grave, l'attenzione deve restare
sul sistema monetario, sul modo
in cui il denaro viene creato.
Se non vogliamo avere debiti, è come se dicessimo:
"'Non vogliamo soldi, vogliamo un'economia senza soldi

Indonesian: 
Jika semua orang menabung, maka uang akan menghilang secara masal.
yang juga disebut bank write off, berarti publik gagal melunasi hutang
secara esensi itu berarti uang menghilang.
Tapi jika publik tidak meminjam maka akan sama saja.
Itu adalah sebuah pemahaman amatir tentang bagaimana ekonomi kita bekerja dan bagaimana uang diciptakan.
Saya hanya bisa tertawa mendengar apa yang mereka katakan.
Mereka hanya mengulangi apa yang mereka terima dari satu sama lain, anda akan mendengar hal yang sama
dan menjengkelkan ketika mendengar orang-orang mengatakan
'Ya, kita membutuhkan lebih banyak regulasi, kita perlu mengatur kinetja bank dan bonus-bonusnya'
Sebenarnya itu adalah kabut yang menutupi gejala dari penyakit yang lebih besar
Mereka perlu melihat lagi sistem uang, bagaimana uang diciptakan.
Jika kita tidak ingin meminjam, kita sama saja mengatakan kita tidak ingin uang sama sekali, dan kita ingin ekonomi tanpa uang

Polish: 
tak jak w przypadku odpisu aktualizującego,
kiedy ludzie nie spłacają kredytu,
i zasadniczo pieniądze znikają.
Ale żeby ludzie nie brali
kredytu, to śmieszne.
To takie amatorskie podejście do gospodarki
systemu monetarnego i
mechanizmu tworzenia pieniędzy.
To zabawne, co ludzie wygadują.
Wszyscy tylko bezmyślnie
powtarzają jeden po drugim,
i działa mi to już na nerwy, jak słyszę
Tak, potrzebujemy silniejszych regulacji
działalności banków... i te ich
premie... To tylko zasłona dymna
i leczenie objawów dużo większej choroby.
Trzeba spojrzeć na system monetarny,
na sposób tworzenia pieniędzy.
Jeżeli nie chcemy długu,
to nie chcemy też pieniędzy.

Swedish: 
Om alla skulle spara skulle vi få en massiv minskning av penningmängden,
vilket i princip är vad som händer vid nedskrivning av ett lån - människor kan inte betala sina skulder -
vilket i själva verket innebär att pengar försvinner.
Men om människor inte tar lån så är det bara ett stort skämt.
Det är en så amatörmässig förståelse av hur ekonomin fungerar, av hur pengar fungerar och hur pengar skapas.
Så jag får verkligen ett gott skratt när jag lyssnar på vad människor faktiskt säger.
De rapar bara ur sig vad de har lärt sig av varandra och de säger bara samma saker
och det går mig verkligen på nerverna att höra människor prata om att
"Ja, vi behöver mer lagar, vi måste reglera bankerna och deras bonusar"
Det är verkligen bara en stor rökridå och fokuserar på alla symptom på en allvarlig sjukdom vilket är
att du måste kolla på penningsystemet - hur pengar skapas.
Om vi inte vill ha några skulder så innebär det att vi inte vill ha några pengar, att vi vill ha en ekonomi utan pengar

Swedish: 
med undantag för de 3% som skapas skuldfria.
Det är en paradox i det nuvarande systemet.
Om vi, allmänheten, försätter oss ytterligare i skuld, då tillförs det mer pengar i ekonomin
och vi får en ekonomisk uppgång. När det är goda tider är det lättare att låna, så vi tar på oss ännu mer skulder.
Och denna cykel fortsätter. Det blir lättare och lättare att skuldsätta sig, ända tills några av oss blir överskuldsatta
och inte kan betala. De kan inte betala för sina bostadslån.
Det var vad som hände i USA, med subprime-bolånekrisen. Och det leder till en flod av inställda betalningar,
som påverkar hela ekonomin. Bankerna blir insolventa.
Då har vi hamnat i en finansiell kris, och då slutar bankerna låna ut.
De lånade ut för mycket under de goda tiderna för att sedan sluta låna ut, vilket förvärrar nedgången.
Vissa blir av med jobbet, och blir ännu mer beroende av att låna, helt enkelt för att överleva.

Slovenian: 
z izjemo 3%, ki je ustvarjena brez dolga.
To je paradoks sedanjega sistema.
Če se kot javnost bolj zadolžimo,
potem bo to v gospodarstvo vneslo več denarja
in imeli bomo konjunkturo.  Ko imate konjunkturo,
si je lažje sposojati, zato se ljudje še bolj
zadolžijo.
In postopno se ta cikel nadaljuje.  Vse lažje in
lažje se je zadolžiti,
dokler niso nekateri ljudje prezadolženi
in prenehajo odplačevati dolgove.  Tudi svoje hipoteke
ne morejo odplačevati.
To se je najprej zgodilo z drugorazrednimi posojili
v Ameriki.
To prinese val neizpolnjevanja posojilnih
obveznosti,
ki potem vzvalovi po celotnem gospodarstvu.   Banke
postanejo plačilno nesposobne.
Potem zapademo v finančno krizo in banke nehajo
posojati.
Prekomerno so posojale v času konjunkture, nato
nehajo posojati,
kar stanje recesije še poslabša.
Ljudje izgubijo službe in postanejo še bolj odvisni
od dolga, da bi zgolj preživeli.

French: 
c'est-à-dire une économie sans monnaie 
à l'exception des 3 % non issus de l'endettement.
Vous savez, il y a un paradoxe 
sous-jacent au système actuel.
Si nous nous endettons davantage alors 
il y aura plus d'argent dans l'économie
et il y aura une forte augmentation de l'activité,
donc cela sera plus facile d'emprunter 
et les gens vont s'endetter davantage.
et finalement, ce cycle continue. Cela devient 
de plus en plus facile de s'endetter
jusqu'à ce que les gens soient surendettés
et se retrouvent en faillite. Ils ne peuvent 
plus rembourser leur prêt immobilier.
C'est ce qui est arrivé au commencement 
de la crise des sub-primes en Amérique.
Cela a entraîné une vague de faillites,
qui s'est propagée à travers toute l'économie. 
Les banques ont fini par ne plus être solvables.
Ce qui a conduit à une crise économique 
et les banques ont cessé de prêter.
Elles prêtent trop en période florissante, 
puis cessent de prêter,
accentuant ainsi le phénomène de récession.
Les gens perdent leur emploi 
et par conséquent deviennent
encore plus dépendants de la dette 
dans le seul but de survivre.

German: 
Mit Ausnahme der 3%, die schuldenfrei erschaffen werden.
Das ist ein Paradox im gegenwärtigen System.
Wenn wir, die Öffentlichkeit, weitere Schulden
machen, dann fliesst mehr Geld in die Wirtschaft und
es gibt einen Aufschwung. Es wird leichter Darlehen
aufzunehmen und die Leute verschulden sich weiter.
Der Zyklus setzt sich fort. Es wird immer leichter sich
zu verschulden, bis einige Leute überschuldet sind.
Sie können die Schulden nicht mehr bedienen,
ihre Hypothek nicht zurückzahlen.
Das ist zuerst bei den sogenannten
Subprime-Hypotheken in Amerika passiert.
Das verursacht eine Welle von Zahlungsunfähigkeiten,
die sich auf die gesamte Wirtschaft ausdehnt.
Banken werden zahlungsunfähig. Ab da
befinden wir uns in einer Finanzkrise.
Und die Banken vergeben auf
einmal keine Kredite mehr.
Im Aufschwung haben sie noch
übermäßig Kredite vergeben.
Jetzt vergeben sie keine Kredite mehr,
was die Rezession noch verschlimmert.
Menschen verlieren ihre Arbeit und werden noch
abhängiger von Schulden. Einfach um zu überleben.

Modern Greek (1453-): 
Με εξαίρεση το 3%, που δημιουργούνται χωρίς χρέος.
Αυτό είναι ένα παράδοξο στο τρέχον σύστημα.
Εάν εμείς, το κοινό, έχουμε περαιτέρω χρέος
τότε περισσότερα χρήματα εισρεύσουν στην οικονομία και
υπάρχει μια ανάκαμψη. Θα είναι ευκολότερο δάνειο
και οι άνθρωποι συνεχίζουν να χρεώνουν.
Ο κύκλος συνεχίζεται. Γίνεται πιο εύκολη και ευκολότερη
να χρεωθούν έως ότου κάποιοι άνθρωποι είναι υπερχρεωμένοι.
Δεν μπορείτε πλέον να εξυπηρετείτε τα χρέη,
μην εξοφλήσετε την υποθήκη τους.
Αυτό είναι πρώτα με το λεγόμενο
Τα στεγαστικά στεγαστικά δάνεια στην Αμερική.
Αυτό προκαλεί ένα κύμα αφερεγγυότητας,
που επεκτείνεται σε ολόκληρη την οικονομία.
Οι τράπεζες γίνονται αφερέγγυες. Από εκεί
βρισκόμαστε σε οικονομική κρίση.
Και οι τράπεζες παραιτούνται
μόλις δεν υπάρχουν άλλα δάνεια.
Στην άνοδο έχουν ακόμα
συγχωρήστε υπερβολικά τα δάνεια.
Τώρα δεν δανείζουν πια,
γεγονός που καθιστά την ύφεση ακόμη χειρότερη.
Οι άνθρωποι χάνουν τη δουλειά τους και θα εξακολουθούν να είναι
εξαρτάται από το χρέος. Ακριβώς για να επιβιώσουν.

Polish: 
Chcemy gospodarki bez pieniędzy
z wyjątkiem tych 3% bez zadłużenia.
To paradoks obecnego systemu.
Większy dług publiczny oznacza
więcej pieniędzy dla gospodarki
i jej ożywienie. Wtedy
łatwiej pożyczać, więc ludzie
się zadłużają jeszcze bardziej,
aż część ludzi się zadłuży za bardzo,
i nie może spłacić kredytów ani hipotek.
Tak to się zaczęło na rynku ryzykownych
kredytów hipotecznych w USA.
To wywołało falę niewypłacalności, która
przetoczyła się przez całą gospodarkę.
Banki stały się niewypłacalne,
przyszedł kryzys finansowy
i banki przestały udzielać kredytów.
W okresie boomu pożyczały nadmiernie,
potem przestały pożyczać,
co jeszcze pogłębiło recesję.
Ludzie stracili pracę i wpadli
w jeszcze większe długi,
żeby tylko mieć na życie.

Portuguese: 
com excepção dos 3% criados livre da dívida claro.
É um paradoxo do sistema actual.
Se nós, como público em geral contraírmos nova dívida, isso vai colocar mais dinheiro na economia
e nós vamos ter um boom. Quando você tem um “boom”, é mais fácil pedir, por isso as pessoas ficam em ainda mais em dívida.
E eventualmente este ciclo continua. Fica mais e mais fácil de entrar em dívida até que algumas pessoas ficam mais endividadas
e, em seguida, ficam insolventes. E não podem a pagar suas hipotecas uma segunda vez.
Foi o que aconteceu pela primeira vez na América do sub-prime. E então...Gera-se uma onda de insolvências,
que irá repercutir-se em toda a economia. Os bancos vão ficar insolventes.
Então estaremos numa crise financeira e, em seguida, os bancos param de emprestar.
Eles estavam a emprestar excessivamente durante o “boom” e, em seguida, eles param de emprestar, o que faz com que a recessão seja ainda pior.
As pessoas perdem seus empregos e, em seguida, eles tornam-se ainda mais dependentes da dívida apenas para sobreviver, basicamente.

Bulgarian: 
и изключение на 3те процента, които са създадени свободни от дълг."
Знаем, има парадокс зад сегашната система.
Ако ние като общество, направим повече дълг, това ще вкара повече пари в икономиката
и ще се наблюдава "бум". А, когато има такъв "бум" е по-лесно да вземеш на заем, което пък увеличава дълга.
В крайна сметка този цикъл продължава. Става все по-лесно да задлъжняваш, докато някой хора стават свръх-задлъжнели
след което изпадат в несъстоятелност. Не могат да изплащат повече ипотеките си.
Това е, което се случи за първи път с ипотеките в Америка. И оттогава се носи една вълна от просрочени плащания,
която пулсира в цялата икономика. Банките изпадат в несъстоятелност.
След това влизаме във финансова криза, а банките спират кредитиранията.
По време на "бум-а" има прекомерно кредитиране, а след това спряха заемите, което направи рецесията още по-лоша.
Хората губят работата ти, което ги прави още по-зависими към своя дълг, само за да оцелеят в общи линии.

Romanian: 
cu excepția celor 3% care sunt creați fără datorii.
E un paradox creat de prezentul sistem.
Dacă noi, publicul, ne asumăm și mai multe datorii, aceasta va genera mai mulți bani pentru economie
și vom avea o cerere sporită (de credite). Și când ai o cerere sporită e mai ușor să împrumuți bani, astfel încât oamenii vor avea și mai multe datorii.
Și eventual acest ciclu continuă. Și devine mult mai ușor să-l îndatorezi pe cineva, până devine insolvabil
și falimentează. Și e în incapacitate să-și achite creditul ipotecar.
Acesta e cazul creditelor neperformante din America. Și după... a urmat un val de falimentări,
care a perturbat întreaga economie. Băncile au devenit insolvabile.
După, ne-am pomenit într-o criză financiară și băncile au încetat să ofere împrumuturi.
Ele creditau în exces pe timpul boom-ului și după au încetat creditarea și aceasta face recesiune și mai oribilă.
Indivizii își pierd locurile de muncă și după, în esență, devin dependenți de datorii doar pentru a supraviețui.

Croatian: 
sa izuzetkom od 3%
što je stvoreno bez duga.
To je paradoks u sadašnjem sustavu.
Ako se mi, javnost, dalje zadužujemo,
onda više novca teče u gospodarstvo,
a to daje polet. Lakše je preuzeti
dug i ljudi se dalje zadužuju.
Taj ciklus se nastavlja. Bit će se sve lakše
zadužiti, dok neki ljudi ne postanu prezaduženi.
Oni više ne mogu otplaćivati dugove,
ne mogu isplatiti svoje hipoteke.
Ovo se prvo dogodilo u takozvanim
drugorazrednim hipotekarnim kreditima u Americi.
To je prouzročilo val inzolventnosti,
koji se proširio na cijelo gospodarstvo.
Banke su postale inzolventne.
Od tada se nalazimo u financijskoj krizi.
A banke odjednom više
nisu davale kredite.
U procvatu su davali
prekomjerno kredite,
a sada su odjednom zaustavili kredite,
što je recesiju još pogoršalo.
Ljudi izgube svoj posao i još su ovisni
o dugovima. Jednostavno da prežive.

Italian: 
con l'eccezione di quel 3% che viene creato senza debito".
Insomma, nel sistema attuale è un vero paradosso.
Se tutti noi ci indebitiamo ancora di più,
aumenta il gettito di denaro nell'economia
e si genera una forte espansione, cosa che favorisce
prestiti facili e la gente che si indebita ancora di più.
E da qui il ciclo continua. Indebitarsi diventa sempre
più facile finché qualcuno si indebita eccessivamente
e diventa insolvente. Non può più ripagare il mutuo.
Cosa che è successa con i mutui sub-prime in America
e la conseguente ondata di insolvenze
con ripercussioni nell'intera l'economia.
Le banche sono diventate insolventi
e siamo caduti in una crisi finanziaria che ha
portato le banche a non concedere più prestiti.
Durante la fase di espansione hanno esagerato con i
prestiti, poi hanno smesso aggravando così la recessione.
La gente ha perso il lavoro e per sopravvivere
è diventata ancora più dipendente dai debiti.

English: 
with the exception 
of the 3% that's created debt-free.
It's a paradox under the current system.
If we, as the public, go into further debt,
that puts 
more money into the economy,
and we're going to have a boom.
When you have a boom,
it's easier to borrow, 
so people get into even more debt.
And eventually this cycle continues.
It gets easier
and easier to get into debt
until some people get over-indebted
and then they default, 
they can't re-pay their mortgage.
That's what happened...
 first in sub-prime America.
And then it brings through 
a wave of defaults,
which will ripple
 across the entire economy.
The banks go insolvent.,
then we're into a financial crisis
and then the banks stop lending.
They were excessively lending in the boom
and then
they stop lending,
and that makes the recession even worse.
People lose their jobs 
and then they become
even more dependent on debt
 just to survive.
You know, we have a system 
where we have to borrow

Spanish: 
con la excepción del 3% que ha sido creado libre de deudas.
Es una paradoja en el sistema actual.
Si nosotros como público nos endeudamos más, se pone más dinero en la economía
y vamos a tener un auge. Cuando tienes un auge, es más fácil pedir prestado, así que la gente se endeuda aún más.
Y finalmente este ciclo continúa. Se vuelve más y más fácil endeudarse, hasta que algunos quedan sobre-endeudados
y luego incumplen. No pueden pagar sus hipotecas.
Es lo que ocurrió primero con los créditos subprime de EEUU. Y entonces, trajo una ola de quiebras,
que se propagó por toda la economía. Los bancos se volvieron insolventes.
Entonces estábamos en una crisis financiera y los bancos pararon de prestar.
Prestaban excesivamente en el auge y luego dejaron de prestar haciendo la recesión aún peor.
La gente pierde su trabajo y se vuelve aún más dependiente de endeudarse básicamente solo para sobrevivir.

Korean: 
물론 빚으로 생긴게 아닌 3%의 통화량만 빼고요.
그게 현 체제의 모순이에요.
사람들이 더 빚을 내면 경제에 더 많은 돈이 풀리고
그러면 경기가 살아나고, 활황이 되면 돈을 빌리기 쉬워지고, 그러면 또 더 많은 빚을 지게되고
결국 이런 순환이 계속됩니다.
누군가 빚에서 헤어나올 때 까지 계속 빚 권하는 사회가 됩니다.
그리곤 누군가 담보대출을 못 갚아 파산하죠.
이게 미국 서브프라임사태로 처음 일어난 일이에요
경제 전체에 파문을 일으키는 연쇄파산으로 일단락 됩니다. 은행은 파산하고요.
그 다음엔 경제위기가 닥치고, 은행은 신규대출을 중지하죠.
은행은 호황 때 과도하게 대출을 뿌리다가 갑자기 대출을 중지하니 경기가 더 수렁에 빠지고
실업이 발생해 사람들은 살기위해 더 빚에 의존하게 됩니다.

Indonesian: 
kecuali 3% uang yang diciptakan tanpa utang.
anda tahu hal ini adalah paradox dalam sistem uang yang berlaku sekarang.
Jika publik semakin banyak hutang, maka akan ada semakin banyak uang di dalam ekonomi
dan kita akan mengalami sebuah ekspansi ekonomi. Akan semakin mudah meminjam.
Dan siklus ini berlanjut. Publik akan semakin mudah meminjam sampai beberapa orang terlalu banyak utang.
hingga mereka mengalami gagal bayar. Tidak bisa melunasi KPR.
Itulah yang terjadi dalam krisis KPR sub-primer di Amerika. Yang membawa gelombang nasabah gagal bayar
yang mengguncang seluruh perekonomian. Bank-bank menjadi pailit.
Kemudian kita akan mengalami krisis finansial dan bank berhenti memberikan pinjaman.
Bank memberikan terlalu banyak pinjaman pada masa ekspansi ekonomi, dan ketika mereka berhenti meminjami, itu membuat resesi semakin parah.
Publik kehilangan pekerjaan, dalam kondisi ini mereka justru bergantung pada pinjaman dari bank.

Korean: 
말하자면, 우린 경제를 꾸리기 위해 돈을 빌려야만되는 시스템속에 살고 있어요.
은행 빚을 져야만 살 수 있는 이 시스템이 은행의 막대한 돈벌이를 보존해 주죠.
이것이 바로 '경기순환' 이다.
일전에도 말했지만, 부의장님, 경기순환(불안)으로 회기할 수 없어요.
순대출(net lending)은 영원히 증가하게 되있다.
우린 빌린 돈 1파운드마다 이자를 냅니다. 내 것이라 생각하는 돈 마저도
어디서 누군가가 그 돈에대한 이자를 내고 있죠.
금융시스템은 세계적으로 엄청난 영향력을 가지고 있지만,
그게 다 은행이 우리의 통화통급을 전담하고 있는 특권 덕분입니다.
우린 은행을 보호해야죠, 보조금도 줘야죠, 계속 영업하도록 해줘야죠,
은행이 무너지면 우리에게도 엄청난 타격을 줄 꺼니까요.

Spanish: 
Ya sabe, tenemos un sistema en el que tenemos que pedir prestado para tener una economía.
Tenemos que estar en deuda con los bancos. Eso garantiza una ganancia enorme para ellos.
Este es el ciclo de auges y depresiones.
Y lo he dicho antes, señor vicepresidente: 
no retornemos a los auges y las caídas.
El crédito bancario neto debe aumentar para siempre.
Estamos pagando intereses por cada libra. Incluso si uno piensa que el dinero le pertenece,
alguien en algún lugar está pagando intereses por ese dinero.
El sistema bancario tiene un impacto enorme en el mundo,
pero solo porque provee la oferta monetaria de la nación.
Tenemos que protegerlos. Tenemos que subvencionarlos. Tenemos que permitirles continuar
porque el colapso de un banco nos afecta a todos en gran manera.

Bulgarian: 
Имаме система, в която трябва да вземеш назаем, за да има икономика.
Ние трябва да сме длъжници на банките. Това гарантира огромните печалби на банките.
Това представлява цикълът на бум и спад.
И както казах преди, г-н Заместник Председател, никакво връщане към цикъла на бум и спад.
Банковото кредитиране трябва постоянно да се увеличава.
Плащаме лихва върху всеки един паунд. Даже да смятате, че някакви пари принадлежат на вас,
някой, някъде плаща лихви върху тези пари.
Банковата система има такова голямо въздействие върху света,
но само защото снабдява нациите с парични средства.
Трябва да ги защитаваме, трябва да ги субсидираме. Трябва да им позволяваме да продължават,
защото бедствието от един банков колапс засяга всички по един огромен начин.

Polish: 
W naszym systemie musimy brać kredyty,
żeby gospodarka mogła w ogóle działać.
Musimy się zadłużać w bankach,
co im gwarantuje wielkie zyski.
Tak powtarza się cykl boomu i krachu.
I jeszcze raz powtarzam, Panie
Marszałku, koniec z cyklem boomu i krachu.
Ludzie są ważniejsi niż zyski.
Wartość netto kredytów
bankowych musi stale rosnąć.
Od każdego funta płacimy odsetki.
Nawet jeżeli ci się wydaje,
że to twoje pieniądze,
to ktoś inny płaci od nich odsetki.
System bankowy ma tak
ogromny wpływ na cały świat
tylko dlatego, że zapewnia
pieniądze krajowym gospodarkom.
Musimy chronić banki.
Musimy je dotować i utrzymywać
bo upadek banków byłby
katastrofą dla nas wszystkich.
Ten, kto mówi, że nie
powinniśmy ratować banków

Croatian: 
Mi imamo sustav, u kojem moramo preuzimati
dugove, da uopće imamo nekakvo gospodarstvo.
Mi se moramo zaduživati kod banaka.
To garantira masivni profit za banke.
To je uspon i pad poslovnog ciklusa.
"Ja sam to već jednom rekao, gospodine zamjeniče
predsjednika, nema povratka na uspon i nestašicu."
Neto bankarski krediti uvijek
moraju i dalje rasti.
Mi plaćamo kamate za svaku pojedinu funtu.
Čak ako mislite, da novac pripada vama,
bilo gdje i bilo tko plaća
kamate na taj novac.
Bankarski sustav ima tako veliki
utjecaj na svijet,
ali samo zato što opskrbljuje
našu naciju ponudom novca.
Mi to moramo zaštiti.
Mi to moramo subvencionirati.
Mi im moramo dopustiti da rade dalje,
jer katastrofa od propasti banaka,
strahovito pogađa sve nas.

Romanian: 
Avem un sistem în care trebuie să împrumuți pentru a avea o economie.
Trebuie să fim îndatorați față de bănci. Aceasta garantează un profit enorm pentru bănci.
E ciclul de boom și faliment.
Am zis-o și mai înainte dle vice-speaker: nu ne vom întoarce la ciclul de boom și faliment.
Împrumuturile nete oferite de bănci trebuie să fie într-o creștere continuă.
Achităm dobânzi pentru fiecare liră sterlină. Chiar dacă consideri că banii îți aparțin,
cineva, undeva, achită dobânzi pentru acești bani.
Sistemul bancar are un impact enorm asupra lumii.
Și doar pentru faptul că suplimentează rezerva monetară a statului nostru,
trebuie să-l protejăm. Trebuie să-i oferim subsidii. Trebuie să le permitem băncilor să continue,
deoarece dezastrul unui colaps bancar ne afectează enorm.

Portuguese: 
Nós temos um sistema em que temos de pedir para ter uma economia.
Temos que estar em dívida com os bancos. Isso garante um lucro enorme para os bancos.
Este é o ciclo de grande expansão e grande recessão.
E eu já disse antes, o Sr. porta-voz delegado, não ao retorno para os altos e baixos.
Os empréstimos bancários líquidos devem aumentar para sempre.
Estamos a pagar juros sobre cada libra. Mesmo se você acha que o dinheiro lhe pertence,
alguém em algum lugar está a pagar juros sobre esse dinheiro.
O sistema bancário tem um impacto gigante sobre o mundo,
mas apenas porque é na verdade o fornecedor de dinheiro da nossa nação.
Nós temos que protegê-los. Temos de subsidiá-los. Temos que permitir-lhes continuar,
porque o desastre de um colapso bancário afecta-nos a todos nós de uma maneira enorme.

Italian: 
Viviamo in un sistema in cui per avere
un'economia è necessario indebitarsi.
Dobbiamo avere debiti con le banche, cosa che
garantisce alle banche dei profitti giganteschi.
È il ciclo espansione-contrazione.
E come ho già detto Sig. Vice Presidente,
nessun ritorno all'espansione e contrazione
I prestiti dati dalle banche devono
essere in continua crescita.
Paghiamo interessi su ogni singola sterlina. Anche
se crediamo che quei soldi siano nostri,
qualcuno, da qualche parte, ci sta pagando degli interessi.
Il sistema bancario ha un'influenza enorme sul mondo,
ma solo perché è responsabile della
massa monetaria di una nazione.
Dobbiamo proteggerle. Dobbiamo foraggiarle.
Dobbiamo permettergli di continuare
perché il fallimento di una banca è
un disastro che ci colpirebbe tutti.

English: 
in order to have an economy.
We have to be in debt to the banks.
That guarantees 
a massive profit for the banks.
This is the boom-bust cycle.
And I've said before, Mr Deputy Speaker, 
no return to boom and bust.
Net bank lending must forever increase.
We are paying interest 
on every single pound.
Even if you think 
the money belongs to you,
somebody somewhere is paying interest
 on that money.
The banking system has 
such a huge impact on the world,
but only because it supplies 
our nation's money supply.
We have to protect them. 
We have to subsidise them.
We have to allow them to continue
because the disaster of a bank collapse
affects us all in a huge way.
Anyone who says that 
we shouldn't have bailed out the banks

German: 
Wir haben ein System, in dem wir Schulden aufnehmen
müssen, um überhaupt eine Wirtschaft zu haben.
Wir müssen Schulden bei den Banken machen.
Undmdas garantiert gewaltige Gewinne für die Banken.
Das ist das Auf und Ab des Konjunkturzyklus.
"Und ich habe es schon einmal gesagt, Herr
Vize-Präsident, keine Rückkehr zu Boom und Pleite."
Die Nettokreditvergabe der Banken
muss immer weiter ansteigen.
Wir zahlen Zinsen auf jedes einzelne Pfund.
Auch wenn Sie glauben, das Geld gehört Ihnen,
irgendwo zahlt irgendwer Zinsen auf das Geld.
Das Bankensystem hat so einen großen
Einfluss auf die Welt, aber nur,
weil es die Geldversorgung unserer Nation erschafft.
Wir müssen es schützen. Wir müssen es subventionieren.
Wir müssen ihnen erlauben weiter zu machen,
weil die Katastrophe eines
Bankzusammenbruchs uns alle enorm betrifft.

French: 
Vous savez, nous avons un système dans lequel il 
faut emprunter pour faire fonctionner l'économie.
Il nous faut être endettés auprès des banques,
ce qui leur assure des profits conséquents.
C'est le cycle d’expansion-récession.
Et je l'ai déjà dit, Monsieur le Vice-Président, 
pas de retour à l'alternance d’expansion-récession.
Le total de l'argent prêté par les banques 
doit augmenter perpétuellement.
Nous payons des intérêts sur la moindre Livre Sterling. 
Même si vous pensez que l'argent vous appartient,
quelque part, quelqu'un paie un intérêt sur cet argent.
Le système bancaire a un tel impact dans le monde,
mais seulement parce qu'il fournit à 
notre nation sa masse monétaire.
Nous devons les protéger. 
Nous devons les subventionner.
 Nous devons leur permettre de continuer
car le désastre d'un effondrement des banques 
nous affecterait tous profondément.
Tous ceux qui disent que nous n'aurions 
pas dû renflouer les banques

Indonesian: 
Anda tahu sendiri, kita berada dalam sistem dimana kita harus berhutang untuk menjalankan ekonomi.
Kita harus meminjam uang dari bank. Ini menjamin profit besar bagi bank.
Ini adalah siklus ekspansi dan kontraksi.
Dan seperti yang saya bilang, Pak Deputi Pembicara, jangan kembali ke boom and bust.
Jumlah pinjaman bank harus terus bertambah.
Kita membayar bunga dari setiap pound. Meskipun anda menganggap uang itu milik anda.
Seseorang di luar sana sedang membayar bunga dari uang itu.
Sistem perbankan ini memiliki pengaruh besar pada dunia,
tetapi hanya sebatas karena mereka menyuplai uang negara kita.
Kita harus melindungi mereka. Kita harus mensubsidi mereka. Kita perlu mengijinkan operasi mereka.
karena bencana runtuhnya bank akan berpengaruh besar pada kita.

Slovenian: 
Saj veste, da imamo sistem, v katerem si morate
izposojati, da bi imeli gospodarstvo.
Zadolženi moramo biti pri bankah.  To zagotavlja
obsežne dobičke bankam.
To je cikel konjunktura-bankrot.
In kot sem rekel že prej, g. predsednik parlamenta,
ni vrnitve h konjunkturi in bankrotu.
Bančno neto posojanje se mora večno večati.
Obresti plačamo na vsak izposojen funt.   Tudi, če
mislite, da je denar vaš,
nekdo nekje plačuje obresti na ta denar.
Bančni sistem ima tako gromozanski vpliv na svet,
a le zato, ker oskrbuje nacionalno denarno maso.
Zaščititi jih moramo.  Moramo jim dati subvencije.
   Moramo jim dovoliti, da nadaljujejo,
saj nas katastrofa bančnega propada vse neznansko
prizadene.
Vsakdo, ki trdi, da bank ne bi smeli finančno
rešiti,

Modern Greek (1453-): 
Έχουμε ένα σύστημα όπου δανείζουμε
πρέπει να έχουν μια οικονομία καθόλου.
Πρέπει να κάνουμε χρέη προς τις τράπεζες.
Και αυτό εγγυάται τεράστια κέρδη για τις τράπεζες.
Αυτά είναι τα σκαμπανεβάσματα του επιχειρηματικού κύκλου.
"Και το έχω πει πριν, κύριε
Αντιπρόεδρος, δεν επιστρέφει σε έκρηξη και προτομή ».
Ο καθαρός δανεισμός των τραπεζών
πρέπει να συνεχίσει να αυξάνεται.
Πληρώνουμε τόκους για κάθε λίβρα.
Ακόμα κι αν νομίζετε ότι τα χρήματα είναι δικά σας,
Κάποιος καταβάλλει τόκους για τα χρήματα κάπου.
Το τραπεζικό σύστημα είναι τόσο μεγάλο
Επίδραση στον κόσμο, αλλά μόνο
γιατί δημιουργεί την προσφορά χρήματος του έθνους μας.
Πρέπει να την προστατεύσουμε. Πρέπει να το επιδοτήσουμε.
Πρέπει να τους επιτρέψουμε να συνεχίσουν,
γιατί η καταστροφή ενός
Η κατάρρευση της τράπεζας μας επηρεάζει πάρα πολύ.

Swedish: 
Vi har ett system där vi är tvungna att låna för att överhuvudtaget ha en ekonomi.
Vi måste stå i skuld till bankerna. Det garanterar enorma vinster för bankerna.
Detta är den finansiella berg- och dalbanan.
"Och som jag har sagt tidigare, herr talman, ingen återgång till finansiell instabilitet."
Bankernas netto-utlåning måste alltid öka.
Vi betalar ränta på vartenda pund. Även om du tror att dina pengar tillhör dig,
så är det någon någonstans som betalar ränta på de pengarna.
Banksystemet har enormt inflytande
enbart för att de tillhandahåller de pengar vi behöver.
Vi måste skydda dem. Vi måste subventionera deras verksamhet. Vi måste låta dem fortsätta,
eftersom katastrofen av en bankkollaps påverkar oss alla enormt mycket.

Spanish: 
Quien diga que no deberíamos haber rescatado a los bancos no entiende muy bien la naturaleza de nuestro sistema monetario.
Es como eliminar una gran parte de nuestro dinero.
Pero también rescatar los bancos perpetúa un sistema que nunca va a funcionar de todos modos.
Así que cualquier cosa que hagamos siempre vamos a tener este ciclo hasta que separemos la creación del dinero y las actividades de la banca. 
Entonces, los bancos podrían hacer lo que quieran.
Serían un negocio normal como todos los demás.
También hay aquí un grave problema democrático. Estos bancos privados con ánimo de lucro
crean hasta 200 mil millones de libras al año y las inyectan en la economía donde quieren,
básicamente, donde les conviene. Sea que estén bombeando el dinero en estos derivados financieros "tóxicos",
o poniéndolo en burbujas inmobiliarias, haciendo la vivienda más cara.
£200 mil millones de dinero nuevo en la economía en 2007, creados de la nada,
y de hecho, donde éste se usa, determina la forma de nuestra economía.

Bulgarian: 
Всеки, който казва, че не е трябва да се спасяват банките не е на ясно с естеството на нашата парична система.
Това е като да премахнем една огромна част от нашите пари.
Но от друга страна спасявайки банките, увековечаваме една система, която никога няма да заработи, така или иначе.
Така че, каквото и да правим винаги ще имаме този цикъл на бум и спад, докато не изясним как се създават парите
и функциите на банките. След това банките може да си вършат работата.
Те ще бъдат нормален бизнес, както всеки друг.
Тук има и един основен демократичен въпрос. Имаме всички тези частни, търсещи печалба банки,
които създават близо 200 милиарда паунда годишно и ги напомпват в икономиката, където си поискат,
в основни линии, където им изнася, дали ще са някакви токсични деривати
или пари в жилищни балони, правейки жилищата по-скъпи.
200 милиарда паунда през 2007г. нови пари в икономиката, създадени от нищото
и където бъдат похарчени, това определя формата на икономическата ефективност.

Swedish: 
De som säger att vi inte skulle ha räddat bankerna förstår inte hur penningsystem fungerar.
Det vore att eliminera en stor andel av våra pengar.
Å andra sidan, att rädda bankerna innebär att hålla ett system vid liv som ändå aldrig kommer att fungera.
Så vad vi än gör kommer vi alltid ha dessa cykliska upp- och nedgångar tills vi skiljer mellan hur pengar skapas
och banksektorns verksamhet. Då kan bankerna göra som de vill.
De skulle vara som helt vanliga företag.
Det är även en viktig demokratisk frågeställning. Vi har dessa privata, vinstdrivande banker
som skapar upp till 200 miljarder pund om året och pumpar in dem i ekonomin var de vill,
varhelst det passar dem, pengarna pumpas in i "giftiga" derivat
eller blåser upp bolånebubblor, vilket bara gör bostäder dyrare.
200 miljarder pund nya pengar kom in i ekonomin under 2007, skapade ur ingenting,
och var de pengarna spenderas formar samhällsekonomin.

Italian: 
Chi dice che non avremmo dovuto pagare i debiti delle
banche non ha ben capito la natura del sistema monetario.
Sarebbe stato come eliminare una
fetta enorme dei nostril soldi.
Ma pagare i debiti delle banche è perpetuare
un sistema che non funzionerà comunque mai.
Qualsiasi cosa facessimo il ciclo si ripeterebbe fichè
non separiamo il modo in cui viene creato il denaro
dalle attività puramente bancarie. A quel punto
le banche possono fare quello che vogliono.
Sarebbero un'azienda come qualsiasi altra.
C'è anche un grosso problema di demoscrazia. Le
banche sono istituzioni private e con fini di lucro
che creano oltre £200 miliardi di denaro all'anno
e che lo pompano nell'economia dove pare a loro,
ovviamente dove gli fa più comodo.
Possono pomparlo in derivati tossici
o nella generazione di bolle immobiliari,
facendo aumentare il prezzo delle case.
Solo nel 2007 hanno immesso nell'economia
£200 miliardi creati dal nulla
e dove questi soldi vengono spesi determina
di fatto l'assetto dell'economia.

French: 
ne comprennent pas la nature de 
notre système monétaire.
C'est comme si on enlevait une 
part importante de notre monnaie.
Mais renflouer les banques, c'est aussi entretenir 
un système qui ne peut en aucune façon fonctionner.
Donc qu'importe ce que nous faisons, 
nous entretiendrons ce cycle
jusqu'à ce que nous séparions la création monétaire
de l'activité bancaire. Ensuite, les 
banques pourront agir comme elles l'entendent.
Elles deviendront des entreprises comme les autres.
Il y a là aussi une question majeure de démocratie.
On a des banques privées recherchant le profit
créant 200 milliards de Livres Sterling par an
et introduisant cet argent dans 
l'économie là où elles le souhaitent,
en définitive, là où ça les arrange, que 
ce soit dans les produits dérivés toxiques,
ou dans les bulles immobilières, rendant
 ainsi le logement plus cher.
En 2007, 200 milliards de Livres Sterling ont été
 introduits dans l'économie, créés à partir de rien
la manière dont cet argent est dépensé 
détermine la forme de notre économie.

Slovenian: 
narave monetarnega sistema ne razume povsem.
To je kot izničenje velikega kosa denarja.
Finančno reševanje bank pomeni ohranjanje sistema,
ki tako ali tako ne bo nikdar deloval.
Torej, karkoli naredimo, bomo večno imeli ta
cikel,
dokler ne ločimo načina ustvarjanja denarja
in bančnih dejavnosti.   Potem lahko banke delajo,
kar hočejo.
Potem bodo normalna podjetja, kakor so vsa ostala.
Tukaj je tudi bistven demokratični problem.
Imate te zasebne banke, ki hočejo dobiček,
ustvarijo do 200 milijard funtov letno in to vsoto
vlivajo v gospodarstvo, kamor hočejo,
v bistvu, kamorkoli jim ustreza, pa če so to strupeni
izvedeni finančni instrumenti,
ali nepremičninski baloni, ki stanovanja le še
podražijo.
L. 2007 je bilo v gospodarstvu na novo v obtoku 200
milijard funtov, ustvarjenih iz nič,
področje, na katerem se to porabi, pa učinkovito
določa obliko našega gospodarstva.

Romanian: 
Cel ce afirmă că nu trebuie să refinanțăm băncile nu înțelege pe deplin natura sistemului nostru monetar.
E similar distrugerii unei cote enorme a propriilor bani.
Dar totodată refinanțarea băncilor perpetuează un sistem, care nu va fi niciodată funcțional.
Deci, indiferent de ce am face, vom avea întotdeauna același ciclu până nu vom separa crearea banilor
și activitatea bancară. Atunci băncile pot funcționa după bunul lor plac.
Ar fi o afacere normală similară celorlalte.
E de fapt o mare problemă democratică aici. Avem aceste bănci private, în căutare de profit,
care creează până la £200 de miliarde în fiecare an și le introduc în economie în orice sector își doresc,
în fapt, ori de cât ori și-o doresc, indiferent dacă e vorba de derivate toxice
sau investiții în bule ipotecare, care doar fac locuințele mai scumpe.
200 de miliarde de bani noi pompate în economie în 2007, creați din nimic
și modul în care aceștia vor fi cheltuiți determină, efectiv, forma economiei noastre.

German: 
Jeder, der sagt, wir hätten die Banken nicht retten
sollen, der versteht das Wesen unseres Geldsystems nicht.
Das wäre wie eine große Menge unseres
Geldes einfach auszulöschen.
Andererseits erhält die Rettung der Banken ein
System aufrecht, das sowieso nie funktionieren wird.
Egal was wir tun, werden wir
immer diesen Zyklus haben,
bis wir die Gelderschaffung vom Bankwesen trennen.
Dann können die Banken machen, was sie wollen.
Sie wären ein normales Unternehmen
wie jedes andere auch.
Es gibt dabei auch einen wichtigen demokratischen
Aspekt. Private, gewinnorientierte Banken erschaffen
bis zu 200 Milliarden im Jahr und pumpen
es in die Wirtschaft, wo es ihnen beliebt.
Egal ob sie es in toxische Derivate
pumpen oder in Immobilienblasen,
wodurch einfach nur die Wohnungen teuerer werden.
200 Milliarden Pfund flossen im Jahr 2007 in
die Wirtschaft, erschaffen aus dem Nichts.
In was dieses Geld investiert wird, bestimmt
die Ausrichtung unserer Wirtschaft.

Portuguese: 
Qualquer um que diz que não devíamos ter socorrido os bancos, não entende muito bem a natureza do nosso sistema monetário.
Isso representaria eliminar uma grande fatia do nosso dinheiro.
Mas também ao salvar os bancos, estamos também a perpetuar um sistema que nunca vai dar certo de qualquer forma.
Então, façamos o que fizermos, teremos sempre este ciclo, até que nos separemos desta forma de criar dinheiro,
e das actividades da banca. Em seguida, os bancos poderiam fazer o que quiserem.
Eles seriam um negócio normal, como todos os outros.
Há aqui também uma grande questão democrática. Esta banca comercial ávida por lucro 
cria até 200 Biliões por ano, e injecta-os na economia, onde quer,
basicamente, sempre que lhes convier, ou injectam o dinheiro em derivados tóxicos,
ou em bolhas imobiliárias, apenas subir o custo da habitação.
em 2007, 200 Biliões de dinheiro novo entraram na economia, criados do nada,
e onde esse dinheiro é gasto, determina a forma da nossa economia, de forma decisiva.

Modern Greek (1453-): 
Όποιος λέει ότι δεν μπορούμε να σώσουμε τις τράπεζες
ο οποίος δεν καταλαβαίνει τη φύση του νομισματικού μας συστήματος.
Αυτό θα ήταν σαν πολλά δικά μας
Απλά σβήστε χρήματα.
Από την άλλη πλευρά, η διάσωση των τραπεζών λαμβάνει
Σύστημα που ποτέ δεν θα λειτουργήσει ούτως ή άλλως.
Δεν έχει σημασία τι κάνουμε, θα το κάνουμε
έχετε πάντα αυτόν τον κύκλο,
μέχρι να διαχωρίσουμε τη δημιουργία χρημάτων από την τράπεζα.
Τότε οι τράπεζες μπορούν να κάνουν ό, τι θέλουν.
Θα ήταν κανονική εταιρεία
όπως όλοι οι άλλοι.
Υπάρχει επίσης ένα σημαντικό δημοκρατικό
Aspect. Δημιουργία ιδιωτικών κερδοσκοπικών τραπεζών
έως 200 δισεκατομμύρια ετησίως και αντλία
στην οικονομία, όπου τους αρέσει.
Δεν έχει σημασία αν είναι τοξικά παράγωγα
άντλησης ή σε φυσαλίδες ακινήτων,
που απλά κάνει τα διαμερίσματα ακριβότερα.
200 δισεκατομμύρια λίρες ρέουν το 2007
η οικονομία, που δημιουργήθηκε από τίποτα.
Σε τι ακριβώς επενδύονται αυτά τα χρήματα, σίγουρα
την κατεύθυνση της οικονομίας μας.

English: 
doesn't quite understand 
the nature of our monetary system.
That's like eliminating 
a huge chunk of our money.
But also bailing out the banks
 is perpetuating a system
which is never going to work anyway.
So whatever we do we are always 
going to have this cycle
until we separate how money is created
and the activities of banking. 
Then the banks can do as they wish.
They'd be a normal business.
There's a major democratic issue 
here as well.
You have these private 
profit-seeking banks
creating up to £200 billion a year
and pumping that 
into the economy wherever they want,
wherever it suits them,
whether they're pumping it
 into these toxic derivatives,
or putting money into housing bubbles, 
just making housing more expensive.
£200 billion in 2007 of new money coming
into the economy,
created out of nothing,
and where that gets spent determines
the shape of our economy, effectively.

Korean: 
은행에 구제금융을 줘서는 안된다는 사람은 금융시스템을 전혀 이해하지 못하고 있는거죠
돈을 왕창 없애자는 것과 같은 소리니까요.
은행구제는 또한 절대로 제대로 작동할 수 없는 시스템을 영속시키는 것이기도 해요.
그래서 우리가 어느 쪽을 택하든 돈의 생성기능을 은행으로부터 분리시키지 않는 한 이 모순에서 벗어날 수 없고,
은행은 전능한 존재가 되며,
다른 것과 마찬가지로 정상영업을 하게 됩니다.
여기엔 평등문제도 있어요. 민간 영리은행은
2천억파운드 만들어 자기네들이 원하는 곳,
우선은 자신들에게 이익이 되는 곳, 예컨데 위험한 금융파생상품이라든지
주택가격거품을 형성하는데 퍼넣어요.
2007년에 아무 근거 없이 창출된 2천만파운드가
어디에 쓰이냐에 따라 우리 경제의 건강이 좌우됩니다.

Croatian: 
Svaki, koji kaže da nismo trebali spašavati banke,
taj ne razumije prirodu našeg monetarnog sustava.
To bi jednostavno izbrisalo
veliku količinu našeg novca.
Sa druge strane, spašavanje banaka održava sustav,
koji tako i tako nikada neće funkcionirati.
Bez obzira što mi radili,
uvijek ćemo imati ovaj ciklus,
sve dok ne odvojimo stvaranje novca od banaka.
Onda banke mogu raditi što hoće.
One bi bile normalno poduzetništvo,
kao i svako drugo.
Ali tu postoji također važan demokratski aspekt.
Privatne banke, orijentirane na prifit, stvaraju
do 200 milijardi godišnje i to ulažu
u gospodarstvo, gdje im to ostaje.
Svejedno je li to ulažu u toksične derivate,
ili stavljaju novac u stambene mjehuriće,
zbog čega samo stanovi postaju skuplji.
200 milijardi funti, je 2007. godine,
došlo u gospodarstvo, stvorene iz ničega.
U čega se taj novac investira,
određuje oblik našeg gospodarstva.

Indonesian: 
Siapapun yang mengatakan kita tidak boleh menyelamatkan bank berarti ia tidak mengerti fondasi sistem moneter kita.
Itu sama saja melenyapkan potongan besar dari persediaan uang kita.
Tapi menyelamatkan bank juga berarti mengumbar sistem yang tidak bekerja.
Jadi apapun yang kita lakukan, siklus ini akan terus berjalan, sampai publik akhirnya faham  bagaimana uang diciptakan
dan bagaimana bank bekerja. Dengan demikian bank akan melakukan apa yang publik inginkan.
Mereka akan menjadi perusahaan normal layaknya perusahaan lainnya.
Ada permasalahan demokratis besar disini. Yang kita miliki adalah bank yang berorientasi profit.
menciptakan sebesar £200 miliar per tahunnya, dan menyuntikkannya kedalam ekonomi kapanpun mereka inginkan
kapanpun mereka mau, baik menyuntikkan derivatif beracun ini,
atau menginvestasikannya ke dalam pasar properti, membuat harga rumah menjadi semakin mahal.
£200 miliar uang baru di tahun 2007, diciptakan tanpa modal.
dan dimana ia diinvestasikan, akan membentuk tren ekonomi.

Polish: 
nie rozumie naszego systemu monetarnego.
To wyeliminowałoby ogromną
część naszych pieniędzy.
Ale uratowanie banków
tylko przedłuża system,
który i tak nigdy nie będzie działać.
Zawsze będziemy skazani na ten cykl,
dopóki nie oddzielimy tworzenia pieniędzy
od działalności banków.
Wtedy banki mogłyby upaść.
Byłyby zwykłymi firmami jak inne.
Ma to też ogromne znaczenie dla demokracji.
Mamy te prywatne banki szukające zysków
tworzące 200 miliardów £ rocznie
i pompujące te pieniądze w co
tylko chcą, gdzie im się podoba.
Mogą pompować pieniądze w
toksyczne instrumenty pochodne,
albo w nieruchomości, wywołując wzrost cen.
W 2007 do gospodarki trafiło
200 miliardów £ nowych pieniędzy,
stworzonych z niczego. Sposób wykorzystania
tych pieniędzy kształtuje naszą gospodarkę.

Italian: 
Se permettiamo a chiunque
di creare denaro dal nulla,
dovremmo anche avere un qualche controllo
democratico su come viene usato quel denaro.
Voglio dire, useremmo quel denaro per servizi sanitari,
risolvere qualche problema ambientale o ridurre la povertà
o lo useremmo per rendere le case più costose, così
nessuno di noi si può più permettere di averne una?
Lo si può considerare come un sussidio, un super
sussidio alle banche, per il diritto di creare denaro
che dovrebbe avvantaggiare la gente e speso
con un processo di scelta democratica.
Valuta di riserva della banca centrale.
Esiste anche un'altra forma di denaro, che di
fatto è una versione elettronica del contante
che è un tipo di valuta che le banche commerciali
usano per effettuare pagamenti interbancari.
Le banche non vogliono trasportare
enormi quantità di denaro in giro

Swedish: 
Så om vi ska tillåta att någon skapar nya pengar ur ingenting,
då bör vi åtminstone ha någon demokratisk kontroll över hur pengarna används.
Vill vi att de pengarna används till hälso- och sjukvård, eller för att åtgärda miljöproblem, eller minska fattigdom,
eller vill vi att de används för att göra bostäder dyrare så att vi inte längre har råd att bo i hus.
Det kan likställas med en subvention, en speciell supersubvention till bankerna, för rätten att skapa pengar,
vilket borde göras till nytta för allmänheten och fördelas genom en demokratisk process.
Centralbanksreserver
Det finns också en annan form av pengar, i princip en elektronisk version av kontanter
det är den typ av pengar som affärsbanker använder själva för att göra betalningar mellan varandra.
Affärsbankerna vill inte bära runt på enorma mängder pengar

English: 
So if we are going to allow anybody
to create new money out of nothing,
then we should at least have
 some democratic control
over how it's used.
I mean, would we rather have had 
that money used for health care,
or to deal with some of the environmental 
issues or to reduce poverty,
or to make houses more expensive,
so none of us can afford to live in a house.
You can see it as a subsidy, 
a special super subsidy to the banks,
for the right to create money,
which should be 
for the benefit of the public
and spent through a democratic process.
Central Bank reserve currency
There's also another form of money,
which is effectively 
an electronic version of cash
and it's a type of money
 that the commercial banks use themselves
to make payments between each other.
The high street banks don't want to be
carrying around huge quantities of money

Slovenian: 
Če bomo torej nekomu dovolili ustvariti denar iz
nič,
bi lahko imeli vsaj nekaj demokratičnega nadzora
nad načinom porabe tega denarja.
Bi raje ta denar porabili za zdravstvo,
se ukvarjali z nekaj okoljskimi zadevami ali zmanjšali
revščino,
ali pa bi ga raje porabili za to, da bi postale hiše
dražje,
tako da si nihče izmed nas ne bo mogel privoščiti
stanovati v hiši.
To lahko vidite kot subvencijo, posebno super
subvencijo bankam, da smejo ustvarjati denar,
kar bi moralo biti v dobrobit javnosti in porabljeno
na demokratičen način.
Rezervna valuta centralne banke
Obstaja tudi druga oblika denarja, ki je dejansko
elektronska oblika gotovine
in je vrsta denarja, ki jo komercialne banke same
uporabljajo
za medsebojna plačila.
Glavne banke ne želijo naokrog prenašati velikih
količin denarja,

French: 
Donc si nous autorisons quiconque à 
créer de la monnaie à partir de rien,
alors il faut au moins instaurer un contrôle 
démocratique sur la manière dont
cette monnaie est utilisée. Préféreriez-vous 
disposer de cet argent pour les soins médicaux,
pour les problèmes environnementaux, 
ou encore pour lutter contre la pauvreté,
ou bien préféreriez-vous utiliser cet 
argent pour rendre les maisons plus chères
de telle sorte qu'aucun d'entre nous 
n'ait les moyens d'y habiter.
On peut voir cela comme une subvention 
très spéciale accordée aux banques,
car le droit de créer de la monnaie
devrait bénéficier à la population
et s'effectuer à travers un 
processus démocratique.
Monnaie de banque centrale
Il y a également une autre forme de monnaie, 
c'est en fait une version électronique des espèces
et c'est un type de monnaie auquel 
les banques commerciales ont recours
pour se payer entre elles.
Les grandes banques évitent de transporter 
d'importantes quantités d'espèces

Portuguese: 
Então, se nós vamos permitir que qualquer um crie novo dinheiro do nada,
então devemos pelo menos ter algum controle democrático sobre como esse dinheiro é usado.
Quero dizer, será que preferem ter o dinheiro utilizado para a saúde, ou para lidar com alguns dos problemas ambientais, ou para reduzir a pobreza,
ou será que preferiam tê-lo para fazer a casas serem caras, e  por isso nenhum de nós se pode dar ao  luxo de viver numa casa.
Você pode vê-lo como um subsídio, subsídio super especial para os bancos, para o direito de criar dinheiro,
que deve ser para o benefício do público, e passou por um processo democrático.
Central de reservas bancárias em moeda
Há também uma outra forma de dinheiro, que é efectivamente uma versão electrónica de dinheiro,
e é um tipo de dinheiro que os bancos comerciais utilizam para fazer pagamentos entre si.
Os bancos não estão interessados em transportar enormes quantidades de dinheiro,

Romanian: 
Deci, dacă îi vom permite cuiva să creeze noi bani din nimic,
cel puțin trebuie să avem un control democratic asupra modului în care sunt folosiți acești bani.
Mă refer la faptul că acești bani ar putea fi utilizați mai degrabă pentru sistemul de sănătate, pentru soluționarea problemelor ecologice sau pentru a reduce sărăcia
și nu pentru a face casele mai scumpe, astfel încât nimeni să nu-și permită să trăiască în ele.
O puteți percepe ca fiind un subsidiu, un subsidiu super special pentru bănci, pentru dreptul de a crea bani,
care ar trebui să aducă beneficii pentru public și să fie cheltuiți în baza unui proces democratic.
Rezerva monetară a băncii centrale
Mai există o altă versiune a banilor, care în mod efectiv e una electronică
şi e tipul de bani folosit de bănci pentru a efectua plăţi între ele.
Marile bănci nu-şi doresc să transporte cantităţi enorme de bani,

Croatian: 
Dakle, kad mi već dozvolimo nekome
da stvara novac iz ničega,
trebali bi u najmanju ruku imati demokratski
nadzor, u što se taj novac ulaže.
Hoćemo li radije investirati u zdravstvo,
ili u nešto za zaštitu okoliša,
ili za smanjenje siromaštva?
Ili ćemo prije izdati za to,
da kuće postanu skuplje,
tako da si nitko ne može priuštiti
stanovati u vlastitoj kući.
To se može smatrati kao posebna
super subvencija za banke.
Za pravo da stvaraju novac.
koji bi u stvari trebao
koristiti javnosti
i izdan kroz demokratski proces.
Rezerve centralne banke
Postoji još jedna vrsta novca,
takozvana elektronska gotovina.
To je oblik novca, koji trebaju poslovne banke,
da bi obavile međusobna plaćanja.

Indonesian: 
Jadi jika kita mengijiinkan seseorang mencetak uang tanpa modal,
maka seharusnya kita memiliki kendali atas penggunaan uang tersebut secara demokratis.
Maksudku,uang itu bisa digunakan untuk layanan kesehatan, pelestarian lingkungan, atau untuk mengurangi kemiskinan.
atau digunakan untuk meningkatkan harga rumah supaya kita tidak bisa menjangkau hidup di dalam rumah.
Anda bisa melihatnya sebagai subsidi, super subsidi untuk bank, berupa hak menciptakan uang,
Yang seharusnya berada di tangan publik dan digunakan untuk tujuan demokratis.
Mata uang bank central
Ada jenis uang lain, yang merupakan bentukan elektronik dari uang kas
Ini adalah jenis uang yang digunakan untuk membayar transaksi antar bank komersil.
Bank komersil tidak ingin memiliki terlalu banyak uang fisik

Modern Greek (1453-): 
Έτσι, αν επιτρέψουμε σε κάποιον ήδη
Για να δημιουργήσετε χρήματα από το τίποτα,
Τουλάχιστον πρέπει να έχουμε δημοκρατικό έλεγχο
για το τι δαπανώνται τα χρήματα.
Προτιμούμε τα χρήματα στο
Επενδύστε σε ιατρική περίθαλψη
Ή να κάνουμε κάτι για το περιβάλλον
να επιτρέψει ή να μειώσει τη φτώχεια;
Ή το θέλουμε νωρίτερα
ξοδεύουν για να κάνουν τα σπίτια πιο ακριβά,
έτσι κανείς δεν μπορεί να το αντέξει οικονομικά
μπορεί να ζήσει σε ένα σπίτι.
Μπορείτε να το κάνετε ως ένα ειδικό
Δείτε υπερβολική επιδότηση για τις τράπεζες.
Για το δικαίωμα δημιουργίας χρημάτων.
Τι θα πρέπει πραγματικά να εξυπηρετεί το ευεργέτημα του ευρέος κοινού.
Και από ένα δημοκρατικό
Πρέπει να εκδοθεί διαδικασία.
Κεντρική Τράπεζα αποθεματικά
Υπάρχει ένα άλλο είδος χρημάτων
ηλεκτρονικά μετρητά, να το πω έτσι.
Είναι ένα χρήμα που χρειάζονται οι εμπορικές τράπεζες,
να πραγματοποιούν πληρωμές μεταξύ τους.

Korean: 
따라서 우리가 어쩔 수 없이 누군가에게 돈을 무(無)에서 만들어 내도록 허용 할 거라면,
우리는 적어도 그 돈의 쓰임을 민주적으로 통제하고 있어야 됩니다.
그 돈을 건강보험, 환경, 기근문제 같은 곳에 돈을 쓸 지,
아무도 집 못사도록 주택가격을 뻥튀기하는데 쓸지를 우리가 결정할 수 있어야 되요.
우린 은행에 준 보조금, 즉 돈 찍어낼 권리를 주는데 쓰인 긴급구제금융같은 돈을
민주적 절차를 통한 공익적 목적에 쓰여야 되는 돈으로 이해해야 합니다.
중앙은행 준비통화
또 다른 형태의 돈이 있어요. 전자화된 현금이자,
은행들끼리 결제하는 데 쓰이는 돈이죠.
대량의 돈이 왔다리갔다리 하는게 시중은행입장에선 성가신 일이에요.

Bulgarian: 
Така че, ако ще позволяваме на някого да създава пари от нищото,
то поне трябва да имаме някакъв демократичен контрол над това за какво се ползват.
Искам да кажа, дали ще се ползват за здравни грижи или за разрешаване на проблеми с околната среда или за намаляване на бедността
или пък ще ги използваме да направим жилищата по-скъпи, така че никой да не може да си позволи жилище.
Погледнете го като субсидия, супер специална субсидия към банките, за правото да създават пари,
което би трябвало да е в полза на обществото и да разпределя чрез демократичен процес.
Резервна валута на Централната банка
Има още една друга форма на пари, които са си вид електронни пари
и това са вид пари, които се използват от търговските банки да правят плащания помежду си.
Уличните банки не биха искали да пренасят огромни количества с пари

Spanish: 
Así que si vamos a permitir que alguien cree el nuevo dinero de la nada,
entonces por lo menos deberíamos tener cierto control democrático sobre el uso de ese dinero.
O sea, ¿preferiríamos usar ese dinero en el sistema de salud o para abordar algunos de los problemas ambientales o para reducir la pobreza?
¿o preferíamos usarlo para hacer casas más caras para que nadie de nosotros pueda pagar una donde vivir?
Esto se puede ver como un subsidio, un subsidio súper especial para los bancos por el derecho a crear dinero,
que debería ser para el beneficio público usado a través de un proceso democrático.
Moneda de reserva del Banco Central
También hay otra forma de dinero, que es efectivamente una versión electrónica del dinero en efectivo
y es un tipo de dinero que los bancos comerciales utilizan para hacerse los pagos entre sí.
Los grandes bancos no quieren estar cargando enormes cantidades de dinero porque es peligroso, incómodo y caro.

German: 
Wenn wir also jemand schon erlauben
Geld aus dem Nichts zu erschaffen,
sollten wir zumindest die demokratische Kontrolle
darüber haben, wofür das Geld ausgegeben wird.
Wollen wir das Geld lieber in das
Gesundheitswesen investieren?
Oder um etwas für den Umweltschutz zu
leisten oder die Armut zu vermindern?
Oder wollen wir es eher dafür
ausgeben, um Häuser teurer zu machen,
so dass keiner es sich leisten
kann in einem Haus zu wohnen.
Man kann es als eine spezielle
Super-Subvention für Banken ansehen.
Für das Recht Geld zu erschaffen.
Was eigentlich dem Nutzen der Allgemeinheit dienen sollte.
Und durch einen demokratischen
Prozess ausgegeben werden.
Zentralbankreserven
Es gibt noch eine weitere Art von Geld,
sozusagen elektronisches Bargeld.
Es ist eine Geldform, die Geschäftsbanken gebrauchen,
um untereinander Zahlungen durchzuführen.

Polish: 
Więc pozwalając przypadkowym
ludziom tworzyć pieniądze z niczego,
powinniśmy mieć przynajmniej demokratyczną
kontrolę nad ich wykorzystaniem.
Czy wolelibyśmy, żeby te
pieniądze poszły na służbę zdrowia,
na ochronę środowiska,
pomoc dla najbiedniejszych,
czy na podniesienie cen nieruchomości
żeby nikogo z nas nie
było stać na kupno domu?
To działa jak dotacja, specjalna
superdotacja dla banków.
Tworzenie pieniędzy
powinno służyć społeczeństwu,
a pieniądze powinny być wydawane
w ramach demokratycznych procesów
Rezerwy banku centralnego
Jest jeszcze inna forma pieniędzy,
taka elektroniczna wersja gotówki.
Te pieniądze są wykorzystywane
przez banki komercyjne
do wzajemnych rozliczeń.
Banki komercyjne rzadko
przewożą duże ilości gotówki

German: 
Banken wollen keine riesigen Mengen Geld herum
tragen, weil es gefährlich, unbequem und teuer ist.
Für solche Geldmengen muss man
einen Sicherheitsdienst anheuern.
Deswegen bezahlen sie sich gegenseitig mit
einer elektronischen Form von Bargeld.
In der Branche bekannt als Zentralbankreserven.
Dieses elektronische Bargeld liegt
auf Konten bei der Bank von England.
Als einfacher Bürger hat man keinen
Zugriff auf dieses elektronische Geld.
Man kann bei der Bank von England kein Konto eröffnen.
Sie verkaufen dieses Zentralbankgeld an die
Banken. Sie schaffen es aus dem Nichts.
Und damit kaufen sie Anleihen von den Geschäftsbanken.
Diese Anleihe, bei der es sich um Staatschulden handelt,
löst die Geschäftsbank bei der Bank von England ein.
Im Gegenzug tippt die Bank von England ein paar neue
Ziffern in das Konto der Bank bei der Bank von England.
Im Endeffekt erschaffen sie Zentralbank-Reserven aus dem Nichts.

Indonesian: 
itu berbahaya, tidak praktis, dan mahal. Anda harus membiayai keamanan untuk menjaga uang jenis itu.
Jadi yang mereka lebih memilih membayar satu sama lain dengan uang elektronik
dalam industri dikenal dengan Cadangan Bank Central. Mereka menyimpan akun kas elektronik ini di Bank of England.
Tapi sebagai masyarakat, anda tidak dapat mengakses uang elektronik ini,
anda tidak bisa membuka akun di Bank of England.
Yang mereka lakukan adalah menjual uang bank central ini kepada bank komersil, dan mereka membuatnya tanpa modal
dan menggunakan uang ini untuk membeli Surat Utang dari bank komersil besar.
Jadi bank komersil besar memiliki Surat Utang yang mewakili utang-utang pemerintah
surat tersebut kemudian diberikan ke Bank of England dengan imbalan Bank of England
akan mengetikkan angka-angka baru kedalam akun Bank of England.
Jadi mereka menciptakan cadangan bank central tanpa modal.

Italian: 
perché è pericoloso, scomodo e costoso:
bisogna pagare il servizio di guardie giurate.
Quindi effettuano pagamenti tra banche con
questa versione elettronica del contante
conosciuto nel settore come Riserve della
Banca Centrale.
Questo contante elettronico
è tenuto in conti presso la Banca d'Inghilterra.
Come comune cittadino non è possibile
avere accesso a questo contante elettronico,
non è possibile avere un conto corrente
presso la Banca d'Inghilterra.
Questa valuta della banca centrale viene venduta alle
banche, un'operazione fatta creando denaro dal nulla.
Questo denaro viene poi usato per pagare titoli,
per comprare titoli dalle banche private.
Una banca privata quindi da dei titoli,
che di fatto sono debito pubblico,
lo cede alla Banca d'Inghilterra
la quale dal canto suo
aggiornerà il saldo del conto che quella
banca ha presso la Banca d'Inghilterra,
creando, di fatto, riserve della banca centrale dal nulla.

French: 
parce que c'est dangereux, peu pratique et cher.
Il faut recruter des agents de sécurité 
pour le transport des espèces.
Donc elles se paient entre elles 
avec la version électronique des espèces.
connue sous le nom de réserve à la banque centrale.
Elles conservent ces espèces électroniques 
sur des comptes à la Banque d'Angleterre.
Mais en tant que particulier on ne peut 
ni avoir accès à ces espèces électroniques,
ni ouvrir un compte à la Banque d'Angleterre.
Ce qu'ils font à la banque d'Angleterre, c'est qu'ils 
vendent cette "monnaie banque centrale"
aux banques commerciales,
et utilisent cet argent, également créé à partir de rien,
pour acheter des obligations émises 
par les grandes banques.
Ainsi, la grande banque émet une obligation, 
en fait c'est la dette du gouvernement
destinée à la Banque d'Angleterre  
en échange de quoi celle-ci
inscrit un montant sur le compte 
de la grande banque.
Donc, ils créent effectivement de la "monnaie 
de banque centrale" à partir de rien.

Portuguese: 
porque é perigoso, inconveniente e caro. Têm que se contratar seguranças para esse tipo de dinheiro.
Então o que eles fazem é transaccionar, entre si, uma versão electrónica de dinheiro,
o que na indústria é conhecido como reservas do Banco Central. Eles mantêm este dinheiro electrónico em contas no Banco de Inglaterra.
Esse dinheiro electrónico não pode ser movimentado por particulares
Você não pode obter uma conta no Banco de Inglaterra.
O que eles na realidade fazem é vender esta moeda do banco central aos bancos, e fazem-no criando dinheiro a partir do nada
e usam esse dinheiro para comprar obrigações, obrigações dos bancos comerciais,
Assim, o banco comercial emite obrigações, que são na verdade dívida pública,
e vai dar essas obrigações ao banco de Inglaterra,  em troca, o banco de Inglaterra
irá introduzir alguns novos números na conta desse mesmo banco, no Banco de Inglaterra.
Na verdade estão a ser criadas reservas do banco central a partir do nada.

Polish: 
bo to niebezpieczne, niewygodne i
drogie. Trzeba wynajmować ochraniarzy.
Dlatego do wzajemnych rozliczeń
używają elektronicznej wersji gotówki,
zwanej w branży rezerwami
banku centralnego.
Trzymają tę elektroniczną gotówkę
na rachunkach w Banku Anglii.
Osoby prywatne nie moją dostępu
do tej elektronicznej gotówki,
nie mogą założyć konta w Banku Anglii.
Bank Anglii sprzedaje swoje
rezerwy bankom komercyjnym,
tworząc pieniądze z niczego.
Za swoje rezerwy Bank Anglii kupuje
obligacje banków komercyjnych.
Bank komercyjny sprzedaje obligacje,
które właściwie są długiem państwowym,
Bankowi Anglii, który wpisuje nowe liczby
na rachunku tego banku, który sam prowadzi
Tak powstają rezerwy
banku centralnego - z niczego.

Slovenian: 
ker je nevarno, neudobno in drago.
Za te vrste denar morate najeti varnostnike.
Kar počnejo, je to, da druga drugi plačujejo v
elektronski inačici denarja,
kar se v branži imenuje rezervna valuta centralne
banke.
To elektronsko gotovino hranijo na računih v Banki
Anglije.
Toda kot član javnosti nimate dostopa do tega
elektronskega denarja;
pri Banki Anglije ne morete odpreti računa.
Rezervno valuto centralne banke učinkovito prodajajo
bankam,
in sicer tako, da jo ustvarjajo iz nič,
ta denar pa uporabljajo za plačevanje obveznic,
kupovanje obveznic od glavnih bank.
Tako glavna banka pride z obveznico, ki je dejansko
državni dolg,
in jo da Banki Anglije, v zameno Banka Anglije
vtipka nekaj novih številk na račun, ki ga ima ta
banka pri Banki Anglije.
Tako dejansko ustvarjajo rezervno valuto centralne
banke iz nič.

Bulgarian: 
защото е опасно, неудобно и скъпо. Трябва да се наеме охрана за такива количества пари.
Така че това, което правят е да плащат помежду си с електронна версия на пари
които на индустрията са познати като Резерви на Централната Банка. Пазят се в електронни сметки в Английската банка.
Но като член на обществото вие не можете да достъпите тези електронни пари
не може да си отворите сметка в Английската банка.
Това, което правят е, ефективно да продават тези пари на банките и го правят като ги създават от нищото
и като закупуват облигации, като плащат за облигации от "уличните" банки.
"Уличните" банки придобиват облигации, които по своята същност са държавен дълг
и ще го предадат на Английската банка, като в замяна Английската банка
ще вкара нови стойности по сметките на банките, открити при нея.
Един вид ефективно се създават резерви на централната банка от нищото.

Spanish: 
Se tiene que contratar guardias de seguridad para ese tipo de dinero.
Así que lo que hacen es pagarse entre sí con una versión electrónica del dinero en efectivo
que en el sector bancario es conocido como Reservas del Banco Central. Ellos mantienen este dinero electrónico en cuentas del Banco de Inglaterra.
Pero los miembros del público no pueden acceder a este dinero electrónico,
uno no puede tener una cuenta en el Banco de Inglaterra.
Lo que hacen es vender este dinero del Banco Central a los bancos y lo hacen creándolo de la nada
y utilizan este dinero para pagar bonos comprados a los grandes bancos.
Por lo tanto, un gran banco vendrá con un bono que es de hecho deuda del gobierno
y se lo dará al Banco de Inglaterra y el Banco de Inglaterra a cambio
escribirá algunos números nuevos en la cuenta de ese banco.
De hecho están creando reservas del Banco Central de la nada.

English: 
because it's dangerous, 
inconvenient and expensive.
You have to hire security guards
 for that type of money.
So what they do is they pay each other
in what is an electronic version of cash
which in the industry is known 
as Central Bank Reserves.
They keep this electronic cash 
in accounts at the Bank of England.
But as a member of the public 
you can't access this electronic cash,
you can't get an account 
with the Bank of England.
What they do is they effectively sell 
this central bank money to the banks
and they do this
 by creating it out of nothing
and using this money to pay for bonds,
to buy bonds from the high street banks.
So, the high street bank 
will come along with a bond,
which is effectively government debt,
and it will give it 
to the Bank of England, that in return
will type some new numbers
into the bank's account
 at the Bank of England.
So they are creating Central Bank
reserves out of nothing.

Korean: 
위험하고, 불편하고, 경비원도 붙여야 되서 비용도 많이 들고요.
그래서 서로 전자화폐로 결제합니다.
그 돈은 업계에선 중앙은행준비금이라고 해요. 은행들은 이 돈을 영국중앙은행계좌에 보관하고 있죠.
일반 시민은 이 돈에 접근할 수 없어요
물론 중앙은행에 계좌도 열 수 없죠.
중앙은행은 이 돈을 아무 근거도 없이 만들어 은행에 팔고,
그 은행으로부터 채권을 사요.
이게 은행이 실질적으론 정부부채, 즉 국채와 엮이는 메커니즘이에요.
은행이 (매입한)국채를 중앙은행에 넘기고 중앙은행은
중앙은행 내 해당 은행 계좌에 채권액수만큼 숫자를 찍어주죠.
즉, (국민의 세금으로 갚아야 할) 중앙은행 준비금이 무(無)에서 창출되는 겁니다.

Romanian: 
deoarece e periculos, inconvenient şi scump. Trebuie angajate agenţii de pază pentru această categorie de bani.
Astfel încât datoriile interbancare sunt achitate în mod electronic,
cunoscute în industria financiară sub denumirea de Rezerva Băncii Centrale. Ele păstrează aceşti bani electronici în conturi deschise la Bank of England.
Însă, un membru ordinar al publicului nu are acces la aceşti bani electronici,
nu poţi avea un cont bancar la Bank of England.
Aceşti bani depozitaţi în banca centrală sunt vânduţi băncilor (de tip retail) şi sunt creaţi din nimic.
Banii daţi sunt folosiţi pentru a achita obligaţiunile şi pentru a procura obligaţiuni de la marile bănci.
Astfel, o bancă, titulară de o obligaţiune, care nu e decât o datorie de stat,
o va prezenta la Bank of England, iar în schimb banca centrală
va insera noi numere în contul bancar deţinut la Bank of England.
În efect, rezerva monetară a băncii centrale e creată din nimic.

Modern Greek (1453-): 
Οι τράπεζες δεν θέλουν τεράστια χρηματικά ποσά
Φορέστε γιατί είναι επικίνδυνο, άβολο και δαπανηρό.
Για τέτοια χρήματα πρέπει
μίσθωση υπηρεσίας ασφαλείας.
Γι 'αυτό και πληρώνουν ο ένας τον άλλον
μια ηλεκτρονική μορφή μετρητών.
Είναι γνωστό στον κλάδο ως αποθεματικό της κεντρικής τράπεζας.
Αυτό το ηλεκτρονικό μετρητά βρίσκεται
σε λογαριασμούς στην Τράπεζα της Αγγλίας.
Ως απλός πολίτης δεν έχετε
Πρόσβαση σε αυτό το ηλεκτρονικό χρήμα.
Δεν μπορείτε να ανοίξετε λογαριασμό στην Τράπεζα της Αγγλίας.
Πωλούν αυτά τα χρήματα από την κεντρική τράπεζα στο
Τράπεζες. Το κάνουν από το μηδέν.
Και έτσι αγοράζουν ομόλογα από τις εμπορικές τράπεζες.
Αυτό το ομόλογο, το οποίο είναι ένα δημόσιο χρέος,
επιταγές στην εμπορική τράπεζα της Τράπεζας της Αγγλίας.
Σε αντάλλαγμα, η Τράπεζα της Αγγλίας χτυπά μερικά νέα
Αριθμοί στο λογαριασμό της τράπεζας στην Τράπεζα της Αγγλίας.
Στο τέλος, δημιουργούν αποθέματα κεντρικής τράπεζας από το πουθενά.

Croatian: 
Banke ne žele nositi uokolo ogromne količine
novca, jer je to opasno, neugodno i skupo.
Za takve količine novca morate
zaposliti službu sigurnosti.
Zbog toga oni vrše međusobna
plaćanja elektronskim oblikom novca,
u bankarstvu poznatom kao
rezerve centralne banke.
Ova elektronska gotovina leži
na kontima kod Bank of England.
Obični građanin nema pristup
tom elektronskom novcu.
Kod Bank von England,
se ne može otvoriti konto.
Oni bankama prodaju taj novac centralne banke.
Stvaraju ga iz ničega.
I njime kupuju obveznice
od komercijalnih banaka.
Te obveznice, kod kojih
se radi o državnom dugu,
komercijalne banke naplaćuju
kod Bank of England.
S druge strane, Bank of England upisuje nekoliko
novih brojeva na račun te banke, kod Bank of England.
Na kraju, oni su stvorili
rezerve centralne banke iz ničega.

Swedish: 
eftersom det är riskabelt, opraktiskt och kostsamt. De måste anlita säkerhetsvakter för den typen av pengar.
Så de betalar varandra med en elektronisk version av pengar
vilket i branchen kallas centralbanksreserver. De håller dessa elektroniska pengar på konton hos centralbanken.
Men som privatperson har du inte tillgång till dessa elektroniska pengar,
du kan inte öppna ett konto i centralbanken.
I princip säljer de dessa centralbanks-pengar till bankerna, genom att skapa dem utav ingenting
och använder dessa pengar för att köpa obligationer från affärsbankerna
Så, bankerna kommer med en obligation som egentligen är statsskuld
och de ger den till centralbanken och i gengäld kommer centralbanken
skriva in några nya siffror på bankens konto hos centralbanken.
Så de skapar centralsbanksreserver utav ingenting.

German: 
Die Bank von England erschafft Zentralbank-Reserven
durch die Erhöhung der verfügbaren Kredite
auf dem Konto einer Geschäftsbank, das
diese bei der Bank von England unterhält.
Die Geschäftsbank zeichnet im Gegenzug eine Anleihe
oder verkauft Vermögenswerte als Pfand für die Reserven.
Insgesamt unterhalten 46 Banken zentrale
Reservekonten bei der Bank von England.
Kleinere sowie ausländische Banken unterhalten
Konten bei einer dieser 46 Banken,
um Zahlungen in Pfund Sterling tätigen und erhalten zu können.
In der Zeit vor dem März 2009 wurden die großen
Geschäftsbanken von der Bank von England gefragt,
wie viel Reservewährung sie benötigten.
Die Geschäftsbanken tauschen dann Anleihen
gegen Reservewährung und einigen sich darauf,
die Anleihen zu einem festgelegten Zeitpunkt
zu einem bestimmten Preis zurückzukaufen.
Die Geschäftsbanken erhalten für diesen
Zeitraum Zinsen zum Basis - oder Leitzinssatz
auf die Zentralbankreserven.

Romanian: 
Bank of England creează rezerva băncii centrale
prin sporirea creditului disponibil în contul de decontare a băncii, deţinut la Bank of England.
Banca de decontare în schimb emite obligaţiuni sau vinde active pentru a garanta rezerva.
Un total de 46 de bănci deţin conturi la Bank of England.
Băncile mai mici sau cele străine deţin conturi la unele din cele 46 de bănci, ceea ce le permite să accepte sau să efectueze plăţi în lire sterline.
Până în martie 2009, Bank of England solicita de la marile bănci de decontare să i se comunice volumul necesar de rezerve monetare.
Băncile de decontare schimbă obligaţiunile pentru rezerva monetară şi consimt să răscumpere obligaţiunea pentru un preţ anumit,
achitabil la o dată viitoare stabilită. Băncile de decontare vor încasa dobânda

Swedish: 
Bank of England skapar centralbanksreserver
genom att öka den tillgängliga krediten hos affärsbankens konto hos Bank of England.
I gengäld ger affärsbanken ut obligationer eller säljer tillgångar som säkerheter för reserverna.
Totalt är det 46 banker som har reservkonton hos Bank of England.
Mindre eller utländska banker har konton hos någon av dessa 46 banker för att kunna göra betalningar i brittiska pund.
Före mars 2009 frågade Bank of England var och en av de stora bankerna hur mycket reservvaluta de behövde.
Bankerna bytte sedan en obligation mot reservvaluta och gick med på att köpa tillbaka obligationen till ett visst belopp
vid ett utsatt framtida datum. Bankerna fick sedan ränta

Polish: 
Bank Anglii tworzy
rezerwy banku centralnego,
zwiększając kwotę na
rachunku banku rozliczeniowego
W zamian za to bank
rozliczeniowy emituje obligacje
lub sprzedaje aktywa jako
zabezpieczenie rezerw.
46 banków ma takie rachunki w Banku Anglii.
Mniejsze lub zagraniczne banki mają
rachunki w jednym z tych 46 banków.
Dzięki temu mogą przyjmować płatności i
dokonywać płatności w funtach.
Przed marcem 2009 roku Bank Anglii pytał
każdy z tych dużych banków rozliczeniowych,
ile potrzebują rezerw.
Banki rozliczeniowe
wymieniały obligacje na rezerwy
i zobowiązywały się odkupić obligacje za
określoną kwotę i w określonym terminie.
Banki rozliczeniowe otrzymywały odsetki
według stawki bazowej lub stopy procentowej

French: 
La Banque d'Angleterre crée des réserves 
de "monnaie de banque centrale"
en augmentant le montant disponible sur le compte 
d'une banque inscrite à la Banque d'Angleterre.
En retour, cette banque  émet des obligations, ou 
vend des actifs comme garantie sur les réserves.
Un total de 46 banques possèdent un 
compte de réserves à la Banque d'Angleterre.
Les plus petites banques et les banques étrangères 
ont un compte dans l'une de ces 46 banques
pour être autorisées à recevoir des dépôts 
ou à effectuer des paiements en Livres Sterling.
Avant mars 2009, la Banque d'Angleterre 
aurait demandé à chacune des
plus grandes banques le montant des 
réserves dont elles avaient besoin.
Ces banques auraient échangé une 
obligation contre de nouvelles réserves
et auraient signé un accord pour racheter cette 
obligation à hauteur d'un certain montant
à une certaine date. Ces banques 
auraient ainsi reçu un intérêt

Portuguese: 
O Banco de Inglaterra cria reservas bancárias centrais,
aumentando o crédito disponível na conta do banco comercial no Banco de Inglaterra.
O banco de comercial, em troca emite obrigações, ou vende activos como garantia para as reservas.
Um total de 46 bancos mantêm contas na Central de Reserva do Banco de Inglaterra.
Os bancos mais pequenos, ou estrangeiros, têm de ser titulares de contas num desses 46 bancos, de forma a poderem aceitar ou fazer pagamentos em libras esterlinas.
Antes de Março de 2009, o Banco de Inglaterra perguntava a cada um dos maiores bancos qual a quantidade de moeda de reserva que precisavam.
Os bancos trocavam assim títulos de obrigações por moeda electrónica na sua conta na Central de Reserva e acordavam a recompra dos títulos, por um valor predeterminado,
numa data futura. Os bancos comerciais receberiam então juros

Modern Greek (1453-): 
Η Τράπεζα της Αγγλίας δημιουργεί αποθέματα κεντρικής τράπεζας
με την αύξηση της διαθέσιμης πίστωσης
για λογαριασμό μιας εμπορικής τράπεζας που
αυτό διατηρεί στην Τράπεζα της Αγγλίας.
Η εμπορική τράπεζα σε αντάλλαγμα εγγράφεται σε ένα ομολογιακό δάνειο
ή πωλεί περιουσιακά στοιχεία ως προκαταβολή για τα αποθεματικά.
Συνολικά, 46 κεντρικές τράπεζες
Λογαριασμοί αποθεματικών στην Τράπεζα της Αγγλίας.
Μικρότερες και ξένες τράπεζες διασκεδάστηκαν
Λογαριασμοί σε μία από αυτές τις 46 τράπεζες,
να πραγματοποιούν και να λαμβάνουν πληρωμές σε λίρες στερλίνες.
Την περίοδο πριν από το Μάρτιο του 2009, οι μεγάλες ήταν
Οι εμπορικές τράπεζες ζήτησαν από την Τράπεζα της Αγγλίας
πόσα αποθεματικά νομίσματα χρειάζονταν.
Στη συνέχεια οι εμπορικές τράπεζες ανταλλάσσουν ομόλογα
έναντι του αποθεματικού νομίσματος και συμφωνείτε
τα ομόλογα σε συγκεκριμένο χρόνο
να αγοράσει πίσω σε μια ορισμένη τιμή.
Οι εμπορικές τράπεζες λαμβάνουν γι 'αυτό
Περίοδος Τόκοι στη βάση ή βασικό επιτόκιο
για τα αποθεματικά της κεντρικής τράπεζας.

Slovenian: 
Banka Anglije ustvarja rezervno valuto centralne
banke,
s povečanjem obsega dostopnih posojil na poravnalnem
računu banke pri Banki Anglije.
V zameno poravnalna banka vknjiži obveznice ali
proda naložbe kot varščino za rezervno valuto.
Pri Banki Anglije ima račune za rezervno valuto
skupno 46 bank.
Manjše ali tuje banke imajo račune pri eni izmed
teh 46 bank,
da bi lahko sprejemale plačila ali plačevale v
funtih.
Pred marcem 2009 je Banka Anglije vsako izmed
glavnih
poravnalnih bank vprašala, koliko rezervne valute
potrebujejo.
Poravnalne banke so potem zamenjale obveznice za
rezervno valuto
in se strinjale, da odkupijo obveznice v določeni
količini
na določen dan v prihodnosti.  Poravnalne banke so
nato prejele obresti

Bulgarian: 
Английската банка създава този резерв към Централната банка
като увеличава наличния кредит на дадената банка по сметката й към Английската банка.
От своя страна въпросната банка връща облигации или активи като обезпечение за резервите.
Общо 46 банки имат сметки към Централния резерв на Английската банка.
По-малки или чуждестранни банки имат сметки в някоя от тези 46 банки, за да може да приемат или да правят плащания в паунди.
Преди Март 2009г., Английската банка ще попита всяка една сетълмент банка колко валута в резерв ще е необходима.
Сетълмент банките след това разменят облигации за тази валута и се съгласяват да купят обратно тези облигации за определена сума
на определена дата в бъдеще. Сетълмент банката получава след това лихва

Korean: 
영란은행은 중앙은행준비금을
결제은행의 중앙은행 내 계좌에 신용(아무것도 없이 만들어진)창출을 늘이면서 생성한다.
결제은행은 준비금의 반대급부로 (정부)채권을 주거나 현물자산을 담보로 맡긴다.
영란은행 내 중앙은행준비금계좌는 현재 총 46개다.
소규모 또는 외국은행들은 이 46개 은행 중 하나에 계좌를 만들어 영국파운드로 수취하거나 결제한다.
2009년 3월 이전에, 영란은행이 46개 은행 각각에 준비금이 얼마나 필요한지 물었고,
은행들은 서로 자신의 준비금에 연동된 채권을 교환하고, 기일을 특정하여 채권의 일정량을 다시 사주기로 약정했다.
이 때 결제은행들은

Spanish: 
El Banco de Inglaterra crea las reservas del Banco Central
aumentando el crédito disponible en la cuenta del banco liquidador con el Banco de Inglaterra.
El banco liquidador a cambio, emite bonos, o vende activos como garantía para las reservas.
Un total de 46 bancos mantienen cuentas de reserva central con el Banco de Inglaterra.
Los bancos más pequeños o extranjeros tienen cuentas con uno de estos 46 bancos para poder aceptar o hacer pagos en libras esterlinas.
Antes de marzo de 2009, el Banco de Inglaterra solicitaba a cada uno de los bancos liquidadores la cuantía de Moneda de Reserva que necesitarían.
Los bancos liquidadores entonces intercambiaban un bono por la Moneda de Reserva y acordaban la re-compra de los bonos por un determinado valor
en una fecha futura especificada. Los bancos liquidadores entonces recibían el interés

English: 
The Bank of England creates 
Central Bank reserves
by increasing the available credit
in the settlement bank's account 
with the Bank of England.
The settlement bank in return posts bonds,
or sells assets 
as collateral for the reserves.
A total of 46 banks hold central reserve 
accounts at the Bank of England.
Smaller or foreign banks hold accounts 
with one of these 46 banks
to allow them to accept 
or make payments in pounds sterling.
Prior to March 2009, 
the Bank of England would ask
each of the major settlement banks 
how much reserve currency they needed.
The settlement banks would then swap 
a bond for the reserve currency
and agree to repurchase the bond 
for a specific amount
at a specified future date.
The settlement banks
would then receive interest
at base or policy rate
 for the central bank reserves they held.

Italian: 
La Banca d'Inghilterra crea le riserve
della banca centrale
aumentando il credito disponibile del conto che la
banca di regolamento ha presso la Banca d'Inghilterra.
La banca di regolamento a sua volta deposita
titoli, o vende beni, a garanzia delle riserve.
Le banche che hanno conti di riserva
presso la Banca d'Inghilterra sono 46.
Le banche più piccole, o estere, hanno conti
con una di queste 46 banche
per poter fare o accettare pagamenti in sterline.
Prima del marzo 2009 la Banca d'Inghilterra avrebbe
chiesto a ciascuna di queste banche
regolanti di quanta moneta di riserva avesse bisogno.
Le banche regolanti avrebbero scambiato
titoli per la moneta di riserva
e concordato di riacquistare gli stessi per un importo specifico
e ad una data specifica. Le banche di
regolamento avrebbero poi ricevuto un interesse

Indonesian: 
Bank of England membuat Cadangan Bank Central
dengan meningkatkan ketersediaan kredit dalam akun bank komersil anggota Bank of England
Sebagai gantinya, bank-bank anggota mengirim surat utang, atau menjual aset sebagai jaminan.
Ada 46 bank anggota yang meiliki akun kas cadangan di Bank of England.
Bank minor, atau bank asing kemudian membuat akun di 46 bank anggota tersebut agar diperbolehkan untuk menggunakan poundsterling sebagai pembayaran.
Sebelum 2009, Bank of England memeriksa setiap bank anggota berapa banyak kas cadangan yang mereka butuhkan.
Bank cadangan ini kemudian menukarkan surat utang dengan kas cadangan dan sepakat untuk membeli kembali surat utang tersebut dengan jumlah tertentu
pada waktu yang sudah ditentukan. Bank anggota ini kemudian menerima bunga

Croatian: 
Bank of England stvara rezerve centralne banke,
povećanjem raspoloživih kredita,
na kontu jedne komercijalne banke,
koji se nalazi kod Bank of England.
Komercijalna banka označava stavke
u zamjenu za obveznice,
ili prodaje imovinu kao
garanciju za rezerve.
Ukupno 46 banaka drže konta centralnih
reservi kod Bank of England.
Manje, kao i strane banke, drže
konta kod jedne od ovih 46 banaka,
da bi mogli plaćati i primati
uplate u funtama sterlinga.
U tom vremenu prije ožujka 2009. godine,
Bank of England je pitala velike komercijalne banke,
koliko im je potrebno rezervne valute.
Onda komercijalne banke mijenjaju obveznice
za rezervnu valutu i dogovore se o tome,
da te obveznice vrate u dogovorenom
trenutku, uz utvrđenu cijenu.
Komercijalne banke dobivaju kamate za to
razdoblje po osnovnoj, ili ključnoj kamatnoj stopi,
na rezerve centralne banke.

Italian: 
a tasso di base o di riferimento per
la moneta di riserva posseduta.
Dall'inizio della crisi, le riserve centrali delle banche di
regolamento sono aumentate vertiginosamente.
Importanza delle riserve della banca centrale.
Quando un cliente trasferisce denaro dal
proprio conto a quello di un'altra persona,
viene eseguita una compensazione infragiornaliera.
L'ammontare della moneta di riserva centrale
della Banca A presso la Banca d'Inghilterra
viene ridotto dello stesso
importo ricevuto dalla Banca B.
Ecco l'importanza che la valuta di
riserva centrale ha per le banche.
Prima della crisi del credito se una banca non aveva
fondi sufficienti presso la Banca d'Inghilterra
doveva prendere riserve in prestito,
comprensive di interesse, da altre banche.

Korean: 
자신들이 보유한 준비금 금리에 따라 이자를 받는다.
금융위기 이후 결제은행들의 준비금이 엄청나게 증가했다.
중앙은행준비금의 중요성
은행고객이 자신의 계좌에 있는 돈을 다른사람의 계좌로 송금하는 것을
"당일결제(Intra-Day Clearing)"라 한다.
이 때 A은행의 중앙은행 내 준비금계좌의 금액이
B은행 수취인이 받는 돈 만큼 줄어든다.
이게 시중은행에 있어 중앙은행준비금이 중요한 포인트다.
금융위기 전에는, 한 은행이 이 결제의무 이행에 필요한 중앙은행준비금이 부족할 경우
다른 은행으로부터 이자를 붙여 빌렸다.

Indonesian: 
sesuai rasio yang ditentukan oleh bank central tersebut.
Semenjak krisis, kas cadangan bank anggota meningkat drastis.
Pengaruh dana cadangan bank central
Ketika nasabah bank mentransfer dana ke nasabah lain,
sebuah proses yang disebut Kliring Tengah Hari.
Jumlah kas cadangan pusat milik Bank A di Bank of England
dikurangi jumlah kas yang diterima Bank B.
Inilah peran penting dana cadangan pusat untuk bank komersil.
Sebelum krisis, jika bank kekurangan dana cadangan di Bank of England untuk memenuhi kewajibannya,
bank tersebut akan meminjam cadangan dari bank lain dengan bunga.

French: 
au taux de base ou au taux directeur pour les 
réserves de monnaie de banque centrale détenues.
Depuis la crise, les réserves à la banque centrale des 
grandes banques sont montées en flèche.
Importance de la "monnaie banque centrale"
Lorsque les clients transfèrent des montants 
de leur compte vers d'autres comptes
cela se fait à travers un dispositif 
de Compensation inter-journalière
Le montant de réserve à la 
banque centrale de la banque A
est diminué du montant 
que la banque B reçoit.
D'où l'importance des réserves de 
"monnaie banque centrale".
Avant la crise du crédit,
 si une banque manquait de réserves à la Banque 
d'Angleterre pour respecter ses obligations,
alors cette banque aurait dû emprunter 
à une autre banque avec intérêts.

Portuguese: 
na base ou taxa estabelecida para as reservas dos bancos centrais que detinham.
Desde a crise, as reservas dos bancos na Reserva Central dispararam de forma dramática.
Significado das Reservas bancárias Centrais
Quando os clientes dos bancos transferem fundos da sua conta para a conta de outra pessoa,
um processo chamado de Intra-Dia de Compensação ocorre.
A quantidade de moeda de reserva que o banco A tem no Banco de Inglaterra
é reduzida pelo valor correspondente que o banco B recebe.
Esta é a importância da moeda de reserva central para os bancos.
Antes da crise de crédito, se um banco tinha reservas insuficientes no banco de Inglaterra para cumprir  as suas obrigações,
teria de solicitar reservas emprestadas a outros bancos, com juros.

English: 
Since the crisis, settlement banks central
 reserves have shot up dramatically.
Significance of central bank reserves
When bank customers transfer funds
from their account 
to another person's account,
a process called Intra-Day Clearing occurs.
The amount of central reserve currency 
Bank A has at the Bank of England
is reduced by the corresponding amount
that Bank B receives.
This is the importance 
of central reserve currency to banks.
Before the credit crisis,
if a bank was short of central reserves 
at the Bank of England
to meet its obligations,
then the bank would have to loan reserves
from other banks, with interest.

German: 
Seit der Krise sind die Zentralbankreserven der
Geschäftsbanken dramatisch in die Höhe geschossen.
Bedeutung der Zentralbankreserven
Wenn Bankkunden Geld von ihrem Konto auf
ein Konto einer anderen Person überweisen,
kommt es es zu einem Prozess
namens "Intraday Clearing".
Die Höhe der Reserven, die Bank
A bei der Bank von England hat,
wird um den entsprechenden Betrag,
den die Bank B erhält, reduziert.
Dies ist die Bedeutung der
Zentralbankreserven für Banken.
Wenn eine Bank vor der Krise zu wenig
Reserven bei der Bank von England hatte,
um ihren Verpflichtungen nachzukommen, dann musste
sich die Bank Reserven bei anderen Banken leihen.
Mit Zinsen.

Polish: 
banku centralnego za ich
rezerwy banku centralnego.
Od czasu kryzysu rezerwy Banku Anglii
przechowywane przez banki rozliczeniowe
gwałtownie wzrosły.
Funkcja rezerw banku centralnego
Kiedy klient banku przelewa środki ze
swojego rachunku na rachunek innej osoby,
następuje proces rozliczeń dziennych.
Kwota rezerw banku centralnego,
jaką posiada Bank A w Banku Anglii,
jest obniżana o kwotę,
jaką otrzymuje Bank B.
Taka banki wykorzystują
rezerwy banku centralnego.
Przed kryzysem kredytowym, jeżeli
bank miał za mało rezerw
w Banku Anglii, by
pokryć swoje zobowiązania,
musiał pożyczyć rezerwy od
innego banku i zapłacić odsetki.

Slovenian: 
po osnovni obrestni meri za rezervno valuto, ki so
jo imele pri centralni banki.
Od krize se je rezervna valuta poravnalnih bank
dramatično povečala.
Pomembnost rezervne valute centralne banke
Ko komitenti banke nakažejo sredstva iz svojega
računa na račun druge osebe,
pride do procesa, imenovanega poravnava znotraj
enega dne.
Količina sredstev rezervne valute banke A pri Banki
Anglije
se zmanjša za ustrezno vsoto, ki jo prejme banka
B.
To je pomembnost rezervne valute, ki jo ima ta za
banke.
Pred posojilno krizo si je morala banka,
če ni imela dovolj rezervne valute pri Banki Anglije
za poravnavo obveznosti,
sposoditi obrestovano rezervno valuto pri drugih
bankah.

Modern Greek (1453-): 
Από την κρίση, τα αποθέματα της κεντρικής τράπεζας της
Οι εμπορικές τράπεζες έπεσαν δραματικά.
Σημασία των αποθεματικών των κεντρικών τραπεζών
Όταν οι πελάτες της τράπεζας αποσύρουν χρήματα από το λογαριασμό τους
μεταφέρετε λογαριασμό σε άλλο πρόσωπο,
είναι μια διαδικασία;
που ονομάζεται "Intraday Clearing".
Το ποσό των αποθεματικών, η τράπεζα
A έχει στην Τράπεζα της Αγγλίας,
θα αυξηθεί κατά το ποσό
Η τράπεζα B λαμβάνει μειωμένη.
Αυτή είναι η έννοια του
Τα αποθεματικά της Κεντρικής Τράπεζας για τις τράπεζες
Εάν μια τράπεζα πριν από την κρίση είναι πολύ μικρό
Είχε αποθεματικά στην Τράπεζα της Αγγλίας,
για να εκπληρώσει τις υποχρεώσεις τους, τότε είχε
η τράπεζα δανείζει αποθεματικά σε άλλες τράπεζες.
Με ενδιαφέρον.

Romanian: 
la rata de bază pentru rezerva monetară deţinută.
Începând cu criza, rezerva monetară centrală a băncilor de decontare s-a redus dramatic.
Importanţa rezervei monetare a băncii centrale
Atunci când clienţii unei bănci transferă fonduri de la cont bancar la unul străin,
are loc procesul zilnic de Clearing (compensare).
Mărimea rezervei monetare deţinută de o bancă X la contul băncii centrale
e redus prin volumul corespunzător recepţionat de banca Y.
Aceasta e importanţa rezervei central-bancare.
Anterior crizei, dacă o bancă avea rezerve central-bancare reduse pentru a-şi onora obligaţiile,
atunci banca împrumuta rezerve de la alte bănci cu plata de dobânzi.

Spanish: 
al porcentaje básico o de política por las reservas del Banco Central que tenían.
Desde la crisis, las reservas centrales de los bancos liquidadores se han disparado notablemente.
Importancia de las reservas del Banco Central
Cuando los clientes bancarios transfieren fondos desde su cuenta a la cuenta de otra persona,
se produce un proceso llamado Compensación Intradía.
La cantidad de Moneda de Reserva Central con que el Banco A cuenta en el Banco de Inglaterra
se reduce por la cantidad correspondiente que recibe el Banco B.
Esta es la importancia de la Moneda de Reserva Central para los bancos.
Antes de la crisis de crédito, si un banco estaba corto de reserva central con el Banco de Inglaterra, 
para cumplir con sus obligaciones, tenía que pedir prestado a otros bancos reservas con intereses.

Swedish: 
utifrån bas- eller styrränta för de centralbanksreserver de höll.
Efter krisen har bankernas centralbanksreserver ökat dramatiskt.
Betydelsen av centralbanksreserver
När en bankkund för över medel från sitt konto till en annan persons konto,
sker en process som kallas "Intra-Day Clearing"
Mängden reservvaluta som Bank A har hos Bank of England
minskas med samma summa som Bank B erhåller.
Detta är vad reservvaluta innebär för bankerna.
Innan kreditkrisen, om en bank hade för lite reserver hos Bank of England för att uppfylla sina åtaganden,
så var banken tvungen att låna reserver från andra banker, mot ränta.

Bulgarian: 
на база лихвения процент за съответните резерви, които притежава.
От началото на кризата, резервите на тези сетълмент банки рязко нарастнаха.
ЗНАЧЕНИЕ НА РЕЗЕРВИТЕ НА ЦЕНТРАЛНАТА БАНКА
Когато клиент на банка трансферира пари от своята сметка към сметката на друг клиент,
настъпва процес наречен Интрадей зануляване.
Количеството резерв, с който Банка А разполага при Английската банка
се понижава със съответното количество, което Банка Б получава.
Това е значението на централния резерв на банките.
Преди кредитната криза, ако на една банка й намалее резервът при Английската банка за да покрие облигациите си,
тя ще трябва да поиска на заем резерви с лихва от други банки.

Croatian: 
Od krize su rezerve centralne banke
komercijalnih banaka dramatično skočile.
Značenje rezervi centralne banke
Kad klijent banke uplaćuje novac sa
svog konta, na konto druge osobe,
dolazi do jednog procesa,
koji se zove "Intraday Clearing".
Visina rezervi, koje banka A
ima kod Bank of England,
se reducira za odgovarajući iznos,
koji primi banka B.
To je značenje rezervi centralne
banke za komercijalne banke.
Ako je jedna banka, prije krize, imala
premalo rezervi kod Bank of England,
da bi podmirila svoje obveze, onda je morala
posuditi bankovne rezerve kod drugih banaka.
Sa kamatama.

Indonesian: 
Hanya cadangan bank central yang dipindahkan, uang bank komersil hanya mengalami pengurangan dan penambahan.
Jika anda menjual sesuatu di eBay, transaksi tidak akan selesai sebelum dana masuk ke rekening anda.
Kebanyakan orang berharap untuk menerima dana di rekening mereka sebelum menyelesaikan transaksi.
Bank kurang lebih melakukan hal yang sama, bedanya, rekening mereka ada di Bank of England
sebelum mereka menyelesaikan transaksi.
Contohnya, jka anda membeli rumah dari seseorang yang menggunakan bank yang berbeda
yang akan terjadi setelah anda mentransfer rumah seharga setengah juta pound
adalah anda mengkonfirmasikan bank bahwa anda telah mentrasfer dana pembayran, dan bank akan
menginstruksikan Bank of England untuk memindahkan £250.000 dari rekening mereka di Bank of England
ke bank milik si penjual rumah. Dan uang tersebut berpindah antar rekening di Bank of England
Ketika uang tersebut sudah berpindah, bank kemudian menganggap transaksinya selesai.

English: 
Only central bank 
reserve currency is moved,
commercial bank money
 is simply deducted and added.
If you sell something on eBay, 
you know that that deal is not complete
until you get some money put 
into your account.
Most people want to see
 the money in their account
before they're happy to close on a deal.
Now the banks are pretty much the same,
but they want to see
the money in their account 
at the Bank of England
before they consider a deal complete.
So for example, if you are buying a house
from somebody who banks 
with a different bank,
then what'll happen after you've spent
a quarter of a million on a house
is you'll tell your bank to transfer
some money to the house seller's bank,
and what the bank will do is
instruct the Bank of England to move £250,000
from their account at the Bank of England
 to the bank of the house seller.
And that money will move across
between the accounts 
at the Bank of England.
When that money has moved across,
then the banks will consider 
that that payment has been settled.

Italian: 
Solo la moneta di riserva centrale viene movimentata, la
moneta di banca commerciale viene aggiunta o sottratta.
Se si vende qualcosa su eBay, sappiamo che la transazione non
è completa
finché non si ottiene il pagamento sul proprio conto.
La gente vuole vedere il denaro sul proprio
conto prima di considerare concluso l'affare.
Per le banche le cose sono molto simili, vogliono vedere
i soldi nel loro conto con la Banca d'Inghilterra
prima di considerare conclusa la transazione.
Per esempio, se si compra una casa da qualcuno che
ha il conto presso una banca diversa dalla nostra
quello che succede dopo aver speso
un quarto di milione per una casa
è che si istruisce la nostra banca a trasferire denaro
alla banca del venditore, e la nostra banca
istruirà la Banca d'Inghilterra a trasferire £250.000
dal loro conto presso la Banca d'Inghilterra
a quello della banca del venditore. Quel denaro cioè verrà
movimentato tra conti presso la Banca d'Inghilterra.

Modern Greek (1453-): 
Μόνο τα αποθέματα των κεντρικών τραπεζών "μετακινούνται", τα χρήματα των εμπορικών τραπεζών
μόλις αφαιρεθεί και προστεθεί.
Εάν πουλάτε κάτι στο eBay, ξέρετε
ότι η επιχείρηση δεν έχει ολοκληρωθεί,
μέχρι τα χρήματα να είναι στο λογαριασμό της.
Οι περισσότεροι άνθρωποι θέλουν τα χρήματα για τους
Δείτε το λογαριασμό πριν κλείσετε τη συμφωνία.
Οι τράπεζες δεν διαφέρουν. Την θέλουν
Δείτε τα χρήματα στο λογαριασμό τους στην Τράπεζα της Αγγλίας,
πριν θεωρήσουν μια συμφωνία ολοκληρωμένη.
Αν αγοράσετε ένα σπίτι από κάποιον που
σε μια άλλη τράπεζα από εσένα,
τότε να σας προσλαμβάνουν μετά από σας
Ξόδεψε 250.000 σε ένα σπίτι
Η τράπεζά σας να μεταφέρει χρήματα στην τράπεζα του πωλητή του σπιτιού.
Η τράπεζα, με τη σειρά της, διευθύνει την Τράπεζα της Αγγλίας,
250.000 από το λογαριασμό τους στην Τράπεζα της Αγγλίας
να μεταβείτε στο λογαριασμό της τράπεζας του πωλητή του σπιτιού.
Αυτά τα χρήματα κινούνται από ένα
στο άλλο λογαριασμό στην Τράπεζα της Αγγλίας.
Αν τα χρήματα έχουν μετακινηθεί, τότε πηγαίνετε πρώτα
Οι τράπεζες υποθέτουν

Spanish: 
Solo la Moneda de Reserva del Banco Central se mueve. El dinero bancario simplemente es deducido y añadido.
Si uno vende algo por eBay, sabe que la transacción no está completa hasta que el dinero llega a su cuenta.
La mayoría de la gente quiere ver el dinero en su cuenta antes de cerrar un trato.
Los bancos son básicamente lo mismo, pero quieren ver el dinero en su cuenta del Banco de Inglaterra
antes de considerar completa una transacción.
Por ejemplo, si uno le está comprando una casa a alguien con cuenta en un banco diferente
y después de haber pagado un cuarto de millón por esa casa
le dice a su banco que transfiera el dinero al banco del vendedor de la casa y lo que hace el banco
es instruir al Banco de Inglaterra para que transfiera £250.000 de se cuenta
al banco del vendedor de la casa. Y ese dinero se transfiere de hecho entre las cuentas en el Banco de Inglaterra.
Cuando ese dinero se ha transferido, los bancos consideran que ese pago se ha realizado.

French: 
Seule la monnaie banque centrale est déplacée,
la monnaie créée par les banques commerciales 
est simplement ajoutée ou soustraite.
Si vous vendez quelque chose sur eBay, 
vous savez que le contrat n'est bouclé que
lorsque l'argent arrive sur votre compte.
La plupart des gens veulent voir 
l'argent crédité sur leur compte
avant de considérer la vente 
comme vraiment effectuée.
Eh bien pour les banques, c'est un peu pareil,
sauf qu'elles veulent voir le virement sur leur 
compte à la banque d'Angleterre
avant de considérer le paiement comme effectué.
Ainsi, si vous achetez une maison à un 
client d'une autre banque que la vôtre
ce qui va se passer après avoir dépensé 
un quart de million pour une maison
c'est que vous direz à votre banque de 
transférer de l'argent à la banque du vendeur
et votre banque va demander à
a banque d'Angleterre de déplacer 250,000 
Livres de son compte à la banque d'Angleterre
vers le compte de la banque du vendeur. 
Cet argent passe donc
d'un compte à l'autre à la banque d'Angleterre.
Lorsque le transfert a eu lieu,

Korean: 
오로지 중앙은행준비금이 움직이는(실제로 늘어나고 줄어드는) 것일 뿐, 상업은행화폐는 서로 상계되는 것에 불과하다.
만약 우리가 eBay(온라인 경매사이트)에서 물건을 판다면, 거래는 우리계좌에 돈이 들어와야 성사된다는 것이 상식이죠.
대부분의 사람들은 거래를 마무리하기 전에 자기계좌에 돈이 입금된 것을 확인하고 싶어합니다.
은행끼리의 거래도 똑 같아요, 다만 거래 성사 전 입금확인을
중앙은행 내의 계좌를 통해 한다는 것만 다를 뿐이죠.
예를 들어, 당신이 당신과 다른 은행의 계좌를 가진 사람의 집을 살 때,
그 사람에게 집 값으로 25만파운드를 계좌송금한다고 치면,
당신이 거래은행에다가 집을 파는 사람의 은행계좌로 송금해 줄 것을 요청할 경우,
실제로 당신의 거래은행은 25만파운드를 자신의 중앙은행 내 계좌로부터
판매자 은행의 중앙은행계좌로 옮기는 것입니다. 따라서 돈은 실제로 중앙은행 내 상업은행계좌 간에만 이동하는 셈이죠.
돈이 옮겨지면, 두 은행은 지급결제가 완료된 것으로 봅니다.

Portuguese: 
Apenas a moeda de reserva do banco central é movimentada, o dinheiro do banco comercial é simplesmente deduzido ou adicionado.
Se você vender algo no eBay, você sabe que esse negócio não está terminado até o dinheiro entrar na sua conta.
A maioria das pessoas, na verdade, quer ver o dinheiro na sua conta antes de fecharem um negócio.
Com os bancos é a mesma coisa, eles querem ver o dinheiro na sua conta no banco de Inglaterra
antes de considerarem um acordo terminado.
Assim, por exemplo, se você comprar uma casa a alguém, e o banco dessa pessoa é diferente do seu,
então, o que vai acontecer depois de gastar 250 000 libras numa casa,
é que você vai dizer ao seu banco para transferir o dinheiro para o banco do vendedor, e o que o seu  banco vai fazer,
na verdade, é instruir o Banco de Inglaterra para mover 250 000 libras da sua conta no banco de Inglaterra
para o banco da casa vendedor. Esse dinheiro transfere-se assim na verdade entre as contas de ambos os bancos no banco de Inglaterra.
Quando esse dinheiro se transfere, os bancos consideram que o pagamento está finalizado.

Polish: 
Przelewane są tylko
rezerwy banku centralnego,
środki banków komercyjnych są
po prostu odejmowane i dodawane.
Jeżeli sprzedajesz coś na eBayu,
to wiesz, że transakcja jest zamknięta
dopiero wtedy, kiedy pieniądze
wpływają na twoje konto.
Większość ludzi chce widzieć
pieniądze na swoim koncie,
zanim zamkną transakcję.
Banki działają podobnie, tylko chcą widzieć
środki na swoim rachunku w Banku
Anglii, zanim zamkną transakcję.
Na przykład, jeżeli kupujesz dom od
kogoś, kto ma konto w innym banku,
to wydając 250 000 £ na dom,
prosisz swój bank, żeby przelał
środki do banku sprzedawcy,
a twój bank zwraca się do Banku Anglii,
żeby przelał 250 000 £ ze
jego rachunku w Banku Anglii
do banku sprzedawcy domu.
Te pieniądze zostaną przekazane z
jednego rachunku w Banku Anglii na drugi.
Po tym przekazaniu środków
banki uznają transakcję za zamkniętą.

German: 
Nur Zentralbankreserven werden "bewegt", Geschäftsbankgeld
wird lediglich subtrahiert und addiert.
Wenn Sie etwas bei eBay verkaufen, wissen Sie,
dass das Geschäft nicht abgeschlossen ist,
bis das Geld auf ihrem Konto ist.
Die meisten Menschen wollen das Geld auf ihrem
Konto sehen, bevor sie das Geschäft abschließen.
Die Banken sind auch nicht anders. Sie wollen ihr
Geld auf ihrem Konto bei der Bank von England sehen,
bevor sie ein Geschäft als abgeschlossen betrachten.
Wenn Sie ein Haus von jemand kaufen, der
bei einer anderen Bank ist als Sie,
dann beauftragen Sie, nachdem Sie
250.000 für ein Haus ausgegeben haben,
Ihre Bank Geld an die Bank des Hausverkäufers zu überweisen.
Die Bank wiederum weist die Bank von England an,
250.000 aus deren Konto bei der Bank von England
auf das Konto der Bank des Hausverkäufers zu verschieben.
Dieses Geld bewegt sich tatsächlich von einem
zum anderen Konto bei der Bank von England.
Wenn sich das Geld bewegt hat, dann erst gehen die
Banken davon aus,

Bulgarian: 
Преместват се само резервите при централната банка, "пари от търговските банки" просто се увеличават или намаляват.
Ако продадете нещо по eBay, знаете, че сделката не е приключена докато не получите някакви пари в сметката си.
Повечето хора искат да видят парите отразени по сметките си преди да затворят сделката.
С банките е общо взето същото, но те искат да видят парите в техните сметки при Английската банка
преди да счетат сделката за затворена.
Например, ако купувате жилище от някого, чиято сметка е в друга банка,
това, което ще се случи след като похарчите четвърт милион за къщата,
е, че ще наредите на вашата банка да трансферира пари към банката на продавача, а банката ви ще
инструктира Английската банка да премести 250 000 паунда от нейната сметка
към сметката на банката на продавача. Парите всъщност ще се преместят между две сметки в Английската банка.
След като тези пари бъдат преместени, тогава банките ще смятат плащането за направено.

Croatian: 
Samo rezerve centralne banke su "pokretljive",
a novac komercijalnih banaka se samo odbija i dodaje.
Kad nešto prodate preko eBay-ja, vi znate,
da posao nije zaključen,
dok novac ne dođe na vaš konto.
Većina ljudi hoće vidjeti novac na
svom kontu, prije nego zaključe posao.
Banke također nisu ništa drugo. One hoće svoj
novac vidjeti na svom kontu kod Bank of England,
prije nego posao smatraju zaključenim.
Kad od nekoga kupite kuću,
tko je kod druge banke,
tada date nalog vašoj banci,
da uplati novac na banku prodavaoca kuće,
nakon što ste izdali 250.000 za kuću.
Banka onda daje nalog kod Bank of England,
da prebaci 250.000 sa tog konta, kod Bank of England,
na konto banke prodavaoca kuće.
Ovaj novac se stvarno premješta sa jednog
na drugi konto kod Bank of England.
Tek kad je novac prebačen,
banke smatraju,

Swedish: 
Endast reservvalutan hos centralbaken flyttas, affärsbankspengar bara minskas och ökas.
Om du säljer något på eBay så vet du att affären inte är klar förrän du har fått pengar insatta på ditt konto.
De flesta vill faktiskt se pengarna på sitt konto innan de anser att affären är avslutad.
Bankerna tänker ungefär likadant, men de vill se pengar på sitt konto hos Bank of England
innan de anser att affären är avslutad.
Om du till exempel köper ett hus från någon som har en annan bank än du
det som händer efter att du spenderat en kvarts miljon på ett hus
är att du talar om för din bank att flytta pengar till husförsäljarens bank, och banken kommer då
att instruera Bank of England att flytta 250,000 från deras konto hos Bank of England
till husförsäljarens bank. Och de pengarna kommer flyttas mellan kontona hos Bank of England.
När pengarna ha flyttats kommer bankerna anse att betalningen har blivit genomförd.

Slovenian: 
Le rezervna valuta centralne banke se premešča,
denar komercialnih bank preprosto odštejejo in
prištejejo.
Če kaj prodajate na eBayu, veste, da transakcija ni
zaključena,
dokler ne dobite nekaj denarja na svoj račun.
Večina ljudi raje vidi denar na svojem računu, preden
zaključijo posel.
Z bankami je podobno, le da
hočejo videti denar na svojem računu pri Banki
Anglije,
preden imajo posel za opravljen.
Na primer, če kupujete hišo od nekoga, ki posluje
z drugo banko,
potem ko ste zanjo zapravili četrt milijona,
naročite svoji banki, naj nakaže nekaj denarja banki
prodajalca hiše,
banka pa naroči
Banki Anglije, naj prenese 250.000 Ł iz njihovega
računa pri Banki Anglije
na banko prodajalca hiše.  In ta denar se prenaša
iz enega računa pri
Banki Anglije na drug račun pri Banki Anglije.
In ko je transakcija izvedena,

Romanian: 
În circulaţie se află doar rezerva central-bancară, banii băncilor comerciale sunt pur şi simplu deduşi şi completaţi.
Dacă vinzi ceva pe eBay, ştii că acea tranzacţie e incompletă până nu ţi s-au transferat ceva bani pe cont.
Majoritatea persoanelor doresc să li se prezinte o dovadă a existenţei banilor, până consimt să încheie contractul.
Băncile acţionează, în esenţă, după acelaşi principiu, dar ei doresc să vadă banii plasaţi în contul de la Bank of England
până a considera că o tranzacţie este împlinită.
Spre exemplu, dacă cumperi o casă de la cineva, care colaborează cu o bancă străină,
atunci când vei cheltui 1/4 de milion pentru acea casă,
vei ordona propriei bănci să transfere acei bani către banca vânzătorului, iar banca
va instrui banca centrală să depună acele £250.000 de la contul deţinut la Bank of England
la contul băncii vânzătorului. Acei bani în realitate se vor mişca de pe un cont la altul, ambele deţinute la Bank of England.
După ce acei bani au fost mutaţi, banca va consimţi că plata a fost decontată.

Romanian: 
În realitate ei nu operează cu acelaşi tip de bani, care îi avem depuşi în propriile conturi,
ei tranzacţionează cu aceşti bani speciali, care pot fi folosiţi doar la banca centrală.
Sunt milioane de oameni în ţară, care transferă bani unul către altul, utilizând doar un număr limitat de bănci.
Aceste bănci pot duce o evidenţă computerizată (a tranzacţiilor) şi de regulă majoritatea mişcărilor de bani se anulează reciproc spre sfârşitul zilei.
Cele 5 bănci majore - RBS, Lloyds, HSBC, Barclays şi Santander - deţin peste 85% din depozite.
Reieşind din numărul limitat de bănci operabile în sistem, rezerva central-bancară poate fi mişcată între ele într-un circuit închis.
Banii circulă prin sistem în mod repetat şi dacă e să chibzuim un pic,

Croatian: 
da je to plaćanje izvršeno.
Oni stvarno ne rade sa vrstom novca,
koji mi imamo na našim kontima.
One rade sa specijalnom valutom, koju
mogu koristiti samo centralne banke.
Postoji samo nekoliko velikih banaka, preko
kojih milijuni ljudi u zemlji međusobno uplaćuju novac.
Te banke vode svojevrsnu listu u svom
kompjuterskom sustavu i na kraju dana
se mnogi transferi međusobno podmiruju.
Pet velikih banaka - RBS, Lloyds, HSBC, Barclays
i Santander - drže preko 85 % svih bankovnih depozita.
S obzirom da u tom sustavu postoji samo ograničeni
broj banaka, rezerve centralne banke se mogu
prebacivati vamo i tamo samo
u jednom zatvorenom krugu.
Novac jednostavno samo cirkulira
u ovom sustavu, uvijek iznova.
Kad malo bolje razmislite, jedna funta bi
se mogla upotrijebiti za milijarde plaćanja,

French: 
les banques considèrent le 
paiement comme effectué.
Elles n'échangent pas le type de monnaie 
que nous avons sur nos comptes,
Elle s'échangent cette monnaie qui ne peut 
être utilisée qu'à la banque centrale.
Des millions de gens dans le pays 
s'échangent de l'argent par
 le biais d'un nombre restreint de banques.
Ces banques font la comptabilité 
de ces échanges et en général
beaucoup de transferts d'argent se 
compensent en fin de journée.
Les cinq banques les plus importantes, 
RBS, Lloyds, HSBC, Barclays et Santander
- détiennent plus de 85 % dépôts.
Comme il n'y a qu'un nombre limité de
 banques à travers le système,
la "monnaie de banque centrale" ne circule
 que dans un cercle restreint.
Cet argent circule dans le système 
indéfiniment et si vous y réfléchissez,

Spanish: 
Realmente no comercian con el tipo de dinero que tenemos en nuestras cuentas,
comercian con este dinero especial que solo puede ser usado en el Banco Central.
Hay millones de personas en todo el país, todos transfiriendo dinero entre sí usando solo unos pocos grandes bancos.
Estos bancos pueden mantener las cuentas en sus sistemas informáticos y general-
mente muchos de los movimientos se cancelan mutuamente al final del día.
Los cinco principales bancos —RBS, Lloyds, HSBC, Barclays y Santander— manejan más del 85% de todos los depósitos.
Ya que hay un número limitado de bancos en el sistema, el dinero de la reserva central solo puede circular a su alrededor en un circuito cerrado.
El dinero solo está circulando a través de este sistema una y otra vez y si se piensa bien,

Italian: 
Al termine del trasferimento le due banche
considereranno completata la transazione.
Le banche non movimentano il denaro
che noi abbiamo nel conto corrente,
ma conducono transazioni con questo particolare denaro
che può essere usato solo con la banca centrale.
Nel paese ci sono milioni di persone che trasferiscono
denaro ad altri servendosi di poche grandi banche.
Le banche tengono una contabilità informatica e spesso
questi movimenti dare-avere si bilanciano l'un l'altro.
Le cinque banche principali: RBS, Lloyds, HSBC, Barclays
e Santander detengono oltre l'85% di tutti i depositi.
Dato il numero limitato di banche operanti,
la moneta di riserva centrale viene movimentata tra queste in un circuito chiuso.
Il denaro circola continuamente in
questo sistema e, se ci si pensa,

Swedish: 
De använder inte den typ av pengar som vi har på våra konton,
de använder specialpengar som endast kan användas hos centralbanken.
Miljontals människor över hela landet överför pengar till varandra med hjälp av endast ett fåtal storbanker.
Bankerna håller räkningen i sina datasystem och vanligtvis så tar betalningarna ut varandra i slutet av dagen.
De fem storbankerna - RBS, Lloyds, HSBC, Barclays och Santander - hanterar över 85% av alla kontoinsättningar.
Eftersom antalet banker är begränsat så flyttas reserverna mellan dem i en slutet system.
Pengarna cirkulerar bara runt i systemet om och om igen och om du tänker efter,

Bulgarian: 
Те всъщност не търгуват с този тип пари, който ние имаме в сметките си,
търгуват с тези специални пари, които могат да се ползват в Централната банка.
Има милиони хора в цялата страна, които си трансферират пари ползвайки няколко основни банки.
Тези банки могат да поддържат актуален списък от заявки в компютърните си системи, много от които взаимно се изключват в края на деня.
Петте основно банки - RBS, Lloyds, HSBC, Barclays и Santander - държат 85% от всички депозити.
След като има лимитиран брой банки в системата, централния резерв може да се премества в много затворен кръг.
Парите просто циркулират в тази система, и ако помислите върху това,

Korean: 
은행은 우리가 가진 계좌를 통해 거래하지 않는거죠.
중앙은행에서만 이용되는 특별한 돈(준비금)으로만 거래합니다.
영국시민의 대부분은 소수의 주요은행을 통해서 돈을 송금한다.
이 은행들은 당일 거래기록을 컴퓨터에 보관하고 있다가 그 날 업무종료 시 서로 상계한다.
5개 주요은행들: 스코틀랜드왕립은행, 로이즈, 홍콩상하이은행, 바클레이즈, 산텐더 은행이 영국 내 예금의 85%를 취급하고 있다.
소수의 은행이 거래를 과점하기 때문에, 중앙은행준비금은 일종의 폐회로를 타고 도는 셈이다.
돈은 이 회로를 통해 무한반복적으로 움직이므로,

Modern Greek (1453-): 
ότι αυτή η πληρωμή έχει αποζημιωθεί.
Δεν ενεργούν πραγματικά έτσι
Τα χρήματα που έχουμε στους λογαριασμούς μας.
Το εμπόριο σε αυτό το συγκεκριμένο νόμισμα αυτό
μπορεί να χρησιμοποιηθεί μόνο στην κεντρική τράπεζα.
Υπάρχουν μόνο λίγες μεγάλες τράπεζες μέσω των οποίων
Εκατομμύρια άνθρωποι στη χώρα μεταφέρουν χρήματα ο ένας στον άλλο.
Αυτές οι τράπεζες έχουν ένα είδος συμφωνίας
το σύστημα του υπολογιστή τους και στο τέλος της ημέρας
Πολλές μεταφορές ακυρώνονται.
Οι πέντε μεγάλες τράπεζες - RBS, Lloyds, HSBC, Barclays και
Santander - κατέχουν πάνω από το 85% όλων των τραπεζικών καταθέσεων.
Δεδομένου ότι υπάρχει μόνο ένας περιορισμένος αριθμός τραπεζών στην
Το σύστημα δίνει, τα αποθεματικά της κεντρικής τράπεζας
μόνο μεταξύ αυτών των τραπεζών σε ένα κλειστό
Ο κύκλος μετατοπίζεται εμπρός και πίσω.
Τα χρήματα σε αυτό το σύστημα κυκλοφορούν
απλά, ξανά και ξανά.
Εάν σκέφτεστε προσεκτικά, θα μπορούσατε να πάρετε ένα νόμισμα μιας λίρας
να χρησιμοποιηθεί για ένα δισεκατομμύριο πληρωμές

Portuguese: 
Na verdade os bancos não lidam entre si com o mesmo tipo de dinheiro que temos nas nossas contas,
lidam neste dinheiro especial, que só pode ser usado no banco central.
Há milhões de pessoas em todo o país, todos a transferir dinheiro entre si, usando apenas alguns grandes bancos.
Estes bancos mantêm assim um registo nos seus sistemas informáticos e, geralmente, muitos dos movimentos se anulam no final do dia.
Os cinco grandes bancos - RBS, Lloyds, HSBC, Barclays e Santander - detêm mais de 85% de todos os depósitos.
Como há um número limitado de bancos no sistema, o dinheiro reserva central só pode ser movimentado em torno deles num circuito fechado.
O dinheiro apenas circula através deste sistema, uma e outra vez, se você pensar nisso,

German: 
dass diese Zahlung getätigt wurde, ausgeglichen wurde.
Sie handeln nicht wirklich in der Art von
Geld, die wir in unseren Konten haben.
Sie handeln in dieser speziellen Währung, die
nur bei der Zentralbank gebraucht werden kann.
Es gibt nur eine Handvoll Großbanken, durch die sich
Millionen Menschen im Land einander Geld überweisen.
Diese Banken führen eine Art Strichliste in
ihrem Computersystem und am Ende des Tages
heben sich viele Überweisungen gegenseitig auf.
Die fünf Großbanken - RBS, Lloyds, HSBC, Barclays und
Santander - halten über 85 % aller Bankeinlagen.
Da es nur eine begrenzte Anzahl von Banken im
System gibt, können die Zentralbankreserven
nur zwischen diesen Banken in einem geschlossenen
Kreislauf hin und her verschoben werden.
Das Geld in diesem System zirkuliert
einfach nur, immer und immer wieder.
Wenn man sich genau überlegt, könnte eine Ein-Pfund-Münze
für eine Milliarde Zahlungen verwendet werden,

Slovenian: 
banke menijo, da je bilo plačilo opravljeno.
Dejansko ne uporabljajo denarja, ki ga imamo na
naših računih,
posle opravljajo s tem posebnim denarjem, ki ga
lahko uporablja le centralna banka.
V državi je na milijone ljudi,
ki nakazujejo denar drug drugemu ob pomoči nekaj
glavnih bank.
Te banke vodijo evidenco v svojih računalniških
sistemih in običajno
veliko nakazil druga drugo izključi ob zaključku
delovnega dne.
Pet glavnih bank - RBS, Lloyds, HSBC, Barclays in
Stantander - premorejo preko 85% vseh depozitov.
Ker je v sistemu omejeno število bank,
se lahko rezervna valuta centralne banke premika
med njimi v zaprtem krogu.
Denar vedno znova le kroži skozi sistem in, če
pomislite, je lahko

English: 
They don't really deal in the kind 
of money that we have in our accounts,
they deal in this special money 
that can only be used at the central bank.
There are millions of people across the country,
all transferring money to each other 
using only a few major banks.
These banks can keep a tally 
on their computer systems,
and usually many of the movements
cancel each other out 
at the end of the day.
The five major banks - RBS, Lloyds, HSBC,
Barclays and Santander - hold 
over 85% of all deposits.
As there are a limited number 
of banks in the system,
the central reserve money can only 
be moved around them in a closed loop.
The money is just circulating 
through this system over and over again
and if you think about it,
a one pound coin could be used 
to make a billion pounds of payments

Indonesian: 
Mereka sebenarnya tidak menggunakan uang yang ada di rekening kita,
mereka bertransaksi menggunakan uang spesial yang hanya bisa digunakan di dalam bank central.
Ada jutaan orang dalam negara, mereka sebenarnya saling mentransfer uang hanya menggunakan beberapa bank besar.
Bank-bank ini kemudian menjaga skor masing-masing dengan saling membatalkan utang piutang satu sama lain.
5 bank besar - RBS, Lloyds, HSBC, Barclays and Santander - memegang sebanyak 85% dari semua deposit.
Seakan-akan tidak ada cukup banyak bank di dalam sistem, kas cadangan pusat hanya berputar di lingkaran yang tertutup.
Uang tersebut berputar melalui sistem ini secara berulang-ulang, jika anda memikirkannya,

Polish: 
Nie przekazują sobie takich pieniędzy,
jakie mamy na naszych rachunkach,
tylko te specjalne pieniądze, które można
wykorzystać tylko w banku centralnym.
W kraju miliony osób
przekazują sobie pieniądze
za pośrednictwem kilku dużych banków.
Te banki prowadzą rejestry elektroniczne
i zazwyczaj wiele z tych przelewów
pod koniec dnia się bilansuje.
Pięć dużych banków - RBS, Lloyds, HSBC,
Barclays i Santander - posiada
ponad 85% wszystkich depozytów.
Ponieważ w systemie jest
ograniczona liczba banków,
rezerwy banku centralnego
krążą w obiegu zamkniętym.
Pieniądze po prostu krążą
w tym systemie wiele razy
i jedna moneta jednofuntowa może
posłużyć do wypłaty miliarda funtów

Indonesian: 
satu koin poundsterling bisa digunakan untuk menghasilkan miliaran transaksi jika ia diputar miliaran kali.
Dan itulah yang terjadi dalam sistem kita saat ini, anda memiliki kolam kecil uang fisik
yang diputar didalam sistem, dan digunakan untuk menciptakan pembayaran atas nama kita dalam jumlah banyak.
Sesaat sebelum krisis, hanya terdapat 20 juta rekening di bank central.
September 2007. Ribuan nasabah Northern Rock mengantri untuk mengambil uang mereka.
Bank tersebut terpaksa meminta dana darurat. Ini pertama kali terjadi pada bank di Inggris selama 140 tahun terakhir.
Northern Rock berkomitmen pada pembelian aset (properti), tetapi gagal dalam menjual aset bergaransi untuk memenuhi obligasinya.
Bank of England harus turun tangan sebagai penyedia pinjaman, menyuntikkan dana cadangan bank central kepada Northern Rock.
Jika uang bank central mereka tidak mencukupi, ini berarti mereka tidak dapat melakukan pembayaran
jika itu terjadi maka pergerakan seluruh sistem tertahan.

Bulgarian: 
един паунд може да се използва за да направи милиони плащания ако се завърти милион пъти.
Такава е системата, която имаме сега - малко количество истински пари,
които обикалят ли обикаля из системата и се използват за да направят огромни количества от плащания от наше име.
Точно преди кризата има 20 милиарда пауна по сметките на централната банка.
Септември 2007г. Хиляди клиенти на Нортърн Рок се тълпят за да изтеглят своите пари.
Компанията е принудена да предприеме спешни мерки за финансиране. Това е първия такъв случай с английска банка за последните 140 години.
Нортърн Рок извършва покупка на ипотечни активи, но не успява да продаде секюритизираните активи за да покрие задълженията си.
Английската банка, като кредитор от последна инстанция, е трябвало да се намеси и да снабди Нортърн Рок с валутен резерв.
Ако те нямат достатъчно от този "валутен резерв" от централната банка, не могат да осъществяват ефективно плащания.
И ако това се случи, доста бързо след това цялата система пресъхва.

French: 
une pièce d'une livre peut être utilisée pour 
effectuer jusqu'à un milliard de livre de paiement
si elle circule un milliard de fois
C'est précisément le système tel qu'il est, 
une petite quantité de monnaie réelle
qui circule encore et toujours dans le système
et qui est utilisée pour effectuer une 
énorme quantité de paiements.
Juste avant la crise, il y avait seulement 20 
milliards sur les comptes à la banque centrale.
Septembre 2007. Des milliers de clients de 
Northern Rock font la queue pour retirer leur argent.
La société a dû mettre en place un plan 
d'urgence de refinancement.
C'est la première fois en 140 ans qu'un 
tel phénomène se produit.
Nothen Rock s'est engagé dans 
des prêts immobiliers,
mais sans être capable de vendre des actifs 
fiables pour respecter ses obligations.
La Banque d'Angleterre a été sollicitée 
comme prêteuse en dernier recours,
pour refinancer Northen Rock avec de 
la monnaie de banque centrale.
Si la banque ne dispose pas de réserves 
suffisantes de monnaie de banque centrale,
elle ne peut plus effectuer ses paiements
et si cela se produit alors tout le 
système se bloque très rapidement.

Portuguese: 
uma moeda de uma libra, pode ser usada para fazer um bilião de libras de pagamentos, ao ser  transaccionada um bilião de vezes.
E esse é efectivamente o sistema que temos agora, você apenas tem uma pequena piscina de dinheiro real,
que dá voltas e voltas no sistema, e é usado para fazer uma quantidade enorme de pagamentos em nosso nome.
Pouco antes da crise, haviam apenas 20 biliões nas contas do banco central.
Setembro de 2007. Milhares de clientes do Northern Rock fazem fila para levantar o dinheiro.
A empresa tinha sido forçada a procurar financiamento de emergência. É a primeira corrida a um banco britânico em 140 anos.
O Northern Rock tinha-se comprometido com compras de activos (hipotecas), mas foi incapaz de vender activos securitizados para atender a essas obrigações.
O Banco de Inglaterra foi obrigado a intervir, como emprestador de última instância, para suprir o Northen Rock com moeda de reserva do banco central.
Se eles não têm o suficiente desta moeda do banco central, em seguida, efectivamente eles não podem fazer pagamentos,
e se isso acontecer, em seguida, muito rapidamente todo o sistema aproveita-se.

Spanish: 
una moneda de una libra se podría utilizar para hacer mil millones de libras en pagos si circula mil millones de veces.
Es el sistema que se tiene ahora "de facto"; se tiene un pequeño monto de dinero real
que circula alrededor del sistema y se utiliza para hacer una gran cantidad de pagos a nuestro nombre.
Justo antes de la crisis hubo solamente 20 mil millones en las cuentas en el Banco Central.
Septiembre de 2007. Miles de clientes de Northern Rock hacen cola para retirar su dinero.
La empresa se había visto obligada a buscar fondos de emergencia. Es el primer pánico financiero en un banco británico en 140 años.
Northern Rock se había comprometido a la compra de activos (hipoteca), pero 
fue incapaz de vender activos titulizados para cumplir con estas obligaciones.
El Banco de Inglaterra debía intervenir como prestamista de último recurso, para suministrar a Northen Rock moneda de reserva del Banco Central.
Si no tienen suficiente cantidad de dinero del Banco Central, entonces no pueden hacer pagos
y si eso sucede, muy rápidamente todo el sistema se traba.

German: 
wenn sie eine Milliarde Mal zirkulieren würde.
Und das ist im Grunde das System, das wir jetzt haben.
Es gibt einen kleinen Pool an echtem
Geld, das seine Runden im System dreht.
Es wird für eine riesige Menge
an unseren Zahlungen verwendet.
Kurz vor der Krise gab es nur 20 Milliarden
in den Konten bei der Zentralbank.
September 2007 - Tausende "Norther Rock" -
Kunden stehen Schlange, um ihr Geld abzuheben.
Das Unternehmen war gezwungen,
um Notfinanzierung zu bitten.
Es war der erste Sturm auf eine
britische Bank seit 140 Jahren.
Northern Rock hatte sich zum Kauf von Hypotheken-
Anleihen verpflichtet, war aber nicht in der Lage,
verbriefte Vermögenswerte zu verkaufen,
um den Verpflichtungen nachzukommen.
Die Bank von England musste als Gläubiger
in letzter Instanz einspringen,
indem sie Northern Rock mit Zentralbankreserven versorgt hat.
Wenn sie nicht genug von diesem Zentralbankgeld
haben, dann können sie keine Zahlungen tätigen.
Wenn das passiert, dann frisst sich
ziemlich schnell das ganze System fest.

Italian: 
si potrebbe usare una moneta da una sterlina per eseguire
un miliardo di pagamenti,
facendola circolare un miliardo di volte.
E questo è, di fatto, il sistema attuale:
un piccolo gruzzolo di denaro vero
che gira e gira nel sistema e che viene usato
per effettuare quantità enormi di pagamenti.
Poco prima della crisi c'erano solo 20 miliardi
di sterline nei conti tenuti con la banca centrale.
Settembre 2007. Migliaia di clienti della
Northern Rock in fila per ritirare i propri soldi.
La banca è stata costretta a rastrellare fondi
di emergenza.
È il primo ritiro massiccio di
depositi da una banca britannica in 140 anni.
Northern Rock si era impegnata all'acquisto di
attività (ipoteche),
ma fu incapace di vendere le
attività cartolarizzate per mantenere gli impegni.
La Banca d'Inghilterra dovette intervenire, come prestatore di
ultima istanza, con moneta di riserva della banca centrale.
Se le banche non hanno abbastanza moneta di
banca centrale non possono effettuare pagamenti
e se questo si verifica, molto
presto l'intero sistema collassa.

Swedish: 
så kan ett enda mynt användas för att göra en miljard betalningar om det cirkulerar en miljard gånger.
Och detta är i princip det system vi har nu, vi har en liten mängd riktigt pengar
som bara går runt, runt i systemet och används för att göra massiva kvantiteter av betalningar på våra vägnar.
Strax före krisen fanns det bara 20 miljarder på kontona hos centralbanken.
September 2007. Tusentals kunder hos banken Northern Rock köar för att ta ut sina pengar.
Företaget hade tvingats söka akut finansiering. Det är den första bankrusningen på en brittisk bank i 140 år.
Northern Rock hade åtagit sig köp av tillgångar, men kunde inte sälja värdepapper för att uppfylla dessa åtaganden.
Centralbanken var tvungen att kliva in som långivare i sista hand, och förse Northen Rock med reservvaluta.
Om de inte har tillräckligt med centralbankspengar så kan de inte genomföra betalningar
och om det händer så stannar snart hela systemet av.

Romanian: 
o liră sterlină poate fi folosită pentru a efectua plăţi de peste un miliard de lire sterline, dacă ar repeta circuitul dat de un miliard de ori.
Şi în esenţă e sistemul care îl avem în prezent, o mică cantitate de bani reali,
care circulă repetat prin sistem şi este utilizată pentru a acoperi o cantitate enormă de plăţi din numele nostru.
Înainte de criză existau doar £20 de miliarde depozitate în conturile băncii centrale.
Septembrie 2007. Mii de clienţi ai băncii Nothern Rock stăteau în cozi pentru a-şi retrage numerarul.
Banca a fost forţată să caute de urgenţă fonduri. E prima criză cu care s-a confruntat o bancă britanică în ultimii 140 de ani.
Nothern Rock a purces la procurări de active (credite ipotecare), dar nu a fost în stare să vândă active garantate pentru a putea onora aceste obligaţii.
Bank of England i s-a solicitat să intervină în statut de împrumutător de ultimă instanţă, pentru a suplimenta Nothern Rock cu rezerve central-bancare.
Dacă nu au suficienţi bani în rezerva central-bancară, atunci nu pot fi efectuate plăţi
şi dacă o situaţie de acest gen intervine atunci suficient de rapid întregul sistem se alarmează.

English: 
if it was circulated a billion times.
And that's the system that you have now.
You have a small pool of real money
that's just going round and round the system,
and it's being used to make a huge 
quantity of payments on our behalf.
Just before the crisis there was only 20 billion
in the accounts at the central bank.
September 2007. 
Thousands of Northern Rock customers
queue up to withdraw their cash.
The company had been forced 
to seek emergency funding.
It's the first run 
on a British bank in 140 years.
Northern Rock had committed
 to asset (mortgage) purchases,
but was unable to sell securitised assets 
to meet these obligations.
The Bank of England was required 
to step in as the lender of last resort,
to supply Northern Rock
 with central bank reserve currency.
If they don't have enough 
of this central bank money,
then effectively they can't make payments
and if that happens pretty quickly,
the entire system seizes up.

Slovenian: 
kovanec za en funt uporabljen za milijarde funtov
plačil,
če je zaokrožil milijardo krat.
In to je sistem, ki ga imate zdaj - imate majhno
količino resničnega denarja,
ki neprestano kroži znotraj sistema
in se uporablja za izvedbo ogromnega števila plačil
na naš račun.
Pred krizo je bilo na računih centralne banke le 20
milijard.
September 2007  Tisoče strank Northern Rocka se
postavi v vrsto, da bi dvignilo denar.
Podjetje je prisiljeno poiskati nujna dodatna
sredstva.   To je bilo prvo množično dvigovanje
sredstev iz Britanske banke v 140 letih.
Northern Rock se je obvezala kupovati sredstva
(hipoteke),
a ni uspela prodati listinjenih sredstev, da bi
zadostila tem obvezam.
Banka Anglije je morala poseči v zadevo kot
posojilodajalec v sili,
da bi Northern Rock oskrbela z rezervno valuto
centralne banke.
Če ni dovolj denarja centralne banke, potem ni mogoče
izvajati plačil
In, če do tega pride, se celoten sistem kmalu znajde
pod preiskavo.

Croatian: 
kad bi cirkulirala milijardu puta.
A to je u osnovi sustav,
koji mi danas imamo.
Postoji mali bazen realnog novca,
koji se okreće na rubovima sustava.
To se koristi za ogromnu
količinu naših plaćanja.
Kratko prije krize, bilo je 20 milijardi
na kontima kod centralne banke.
U rujnu 2007. godine, tisuće "Norther Rock"
klijenata je stajalo u redu, da podignu svoj novac.
Tvrtka je bila prisiljena
tražiti hitno financiranje.
To je bila prva oluja na
britanske banke u 140 godina.
Northern Rock se obvezao na kupnju
hipotekarnih obveznica, ali nije bio u mogućnosti,
prodati sekuritiziranu imovinu
za ispunjavanje tih obveza.
Bank of England je morala intervenirati
kao vjerovnik u krajnjoj nuždi,
tako da je opskrbila Northern Rock,
rezervama centralne banke.
Ako nemate dovoljno od tog novca centralne banke,
ne možete vršiti nikakva plaćanja.
Kad se to dogodi, onda se
cijeli sustav vrlo brzo oduzme.

Polish: 
jeżeli miliard razy zmieni właściciela.
W obecnym systemie mała
pula rzeczywistych pieniędzy
krąży po systemie wiele razy,
i jest wykorzystywana do ogromnej liczby
płatności dokonywanych w naszym imieniu.
Tuż przed kryzysem na rachunkach banku
centralnego było tylko 20 miliardów £.
Wrzesień 2007. Tysiące
klientów banku Northern Rock
stoi w kolejce, by wypłacić gotówkę.
Northern Rock potrzebował
finansowania kryzysowego.
To był pierwszy szturm
na brytyjski bank od 140 lat.
Northern Rock zobowiązał się do
zakupu aktywów (hipotek),
ale mógł sprzedać sekurytyzowanych
aktywów na pokrycie tych zobowiązań.
Bank Anglii musiał zadziałać
jako ostateczny kredytodawca,
i przekazać Northern Rock swoje rezerwy.
Jeżeli banki nie mają dość rezerw,
nie mogą dokonywać płatności
i szybko cały system się blokuje.

Modern Greek (1453-): 
εάν κυκλοφόρησε ένα δισεκατομμύριο φορές.
Και αυτό είναι βασικά το σύστημα που έχουμε τώρα.
Υπάρχει μια μικρή πισίνα πραγματικά
Τα χρήματα περιστρέφοντας τους γύρους στο σύστημα.
Θα είναι για ένα τεράστιο ποσό
χρησιμοποιούνται στις πληρωμές μας.
Λίγο πριν από την κρίση, υπήρχαν μόνο 20 δισεκατομμύρια
στους λογαριασμούς της κεντρικής τράπεζας.
Σεπτέμβριος 2007 - Χιλιάδες "βόρειο βράχο" -
Οι πελάτες που περιμένουν να αποσύρουν τα χρήματά τους.
Η εταιρεία αναγκάστηκε
να ζητήσουν χρηματοδότηση έκτακτης ανάγκης.
Ήταν η πρώτη καταιγίδα σε ένα
Βρετανική τράπεζα για 140 χρόνια.
Η Northern Rock είχε αποφασίσει να αγοράσει υποθήκη
Τα ομόλογα δεσμεύθηκαν, αλλά δεν μπόρεσαν
να πωλούν τιτλοποιημένα περιουσιακά στοιχεία
να εκπληρώσει τις υποχρεώσεις.
Η Τράπεζα της Αγγλίας έπρεπε να είναι πιστωτής
να προχωρήσουμε στην τελευταία λύση,
παρέχοντας στο Northern Rock αποθεματικά των κεντρικών τραπεζών.
Εάν δεν παίρνετε αρκετά από αυτά τα χρήματα της κεντρικής τράπεζας
τότε δεν μπορούν να κάνουν καμία πληρωμή.
Εάν συμβεί αυτό, τότε φάτε
αρκετά γρήγορα όλο το σύστημα κολλήσει.

Korean: 
1파운드가 10억번 왔다갔다하면, 1파운드로 10억파운드를 거래하는 셈인거죠.
이게바로 우리사회의 금융시스템이며, 실제로 존재하는 화폐(지폐와 동전)가 적은 이유에요.
돈은 시스템을 돌고 돌아 우리를 대신해 엄청난 양의 대금결제에 쓰이는 것이죠.
금융위기 바로직전에는 중앙은행 준비금계좌에 200억파운드가 있었습니다.
2007년 9월, 수 천명의 노던록 은행 고객들이 예금인출을 위해 줄을 섰습니다.
은행은 긴급수혈자금을 구해야 했고, 이것이 영국 은행 140년 역사 최초의 뱅크런(대규모 예금인출사태) 이었습니다.
노던록 은행은 모기지론(부동산담보대출)을 풀었었는데, 예금지급의무이행을 위해 담보를 현금화 하는 데는 실패했다.
급기야 영국중앙은행이 최후의 전주로써 노던록 은행에 중앙은행준비금을 투입하여 구제토록 요청되기에 이르렀다.
은행은 준비금이 부족하면 실질적인 지불을 할 수 없고,
그 지경에 이르면 전체시스템이 바로 멈춰버려요.

Swedish: 
Så centralbanken har ansvar för att se till att det finns tillräckligt av dessa pengar i systemet.
Kraven på bankerna att hålla en viss mängd reserver har ändrats många gånger sedan 1947.
Då behövde bankerna hålla minst 32% i form av reserver, kontanter eller statsobligationer, i relation till insättningar.
Under 2006 infördes korridorsystemet, där bankerna kunde sätta sina egna reservmål varje månad.
Reglerna ändrades igen i mars 2009, när Bank of England införde Quantitative Easing (QE).
Quantitative Easing ger bankerna i princip reservvaluta gratis.
Reservvaluta hos centralbanken är vad som kallas verkliga pengar i fractional reserve-modellen

German: 
Die Bank von England trägt die Verantwortung
dafür, dass das System genug von diesem Geld hat.
Seit 1947 hat sich die Menge an Reserven, die
Banken halten müssen, viele Male verändert.
Damals mussten Banken mindestens 32% an Reserven
halten - entweder in bar oder in Staatsanleihen.
Im Jahr 2006 wurde das Korridor-System eingeführt,
bei dem die Banken von Monat zu Monat ihren
Reserve-Bedarf selbst bestimmen können.
Die Regeln änderten sich 2009 erneut, als die Bank
von England die Quantitative Lockerung einführte.
Quantitative Lockerung überlässt den
Geschäftsbanken Zentralbankgeld kostenlos.
Das Zentralbankgeld ist die eigentliche
Währung in einem Mindestreserve-System.

Italian: 
La Banca d'Inghilterra quindi è responsabile
che ci sia sufficiente denaro nel sistema.
Dal 1947 i requisiti minimi di moneta
di riserva sono cambiati molte volte.
In quel periodo le banche erano vincolate ad avere un minimo
del 32% di riserve depositate in contante o buoni del Tesoro.
Nel 2006 fu introdotto il Corridoio di Oscillazione che permetteva
ad una banca di determinare, ogni mese, la sua riserva minima.
Le regole cambiarono di nuovo nel marzo 2009
quando la Banca
d'Inghilterra introdusse misure di allentamento quantitativo.
Di fatto l'allentamento quantitativo concede gratuitamente
moneta di riserva centrale alle banche di regolamento.
Nel modello di riserva frazionaria la riserva
valutaria centrale è considerata come denaro reale

Bulgarian: 
Така че Английската банка е отговорна да има достатъчно от тази валута в системата.
Изискванията към банките за притежание на определено количество валутни резерви са се променяли много пъти след 1947г.
По това време, банките е трябвало да притежават минимално количество от 32% от резерв, кеш или Съкровищни облигации по депозитите си.
През 2006г. е представена Коридорната Система, в която банките сами задават стойността на резервите си всеки месец.
Правилата се променят отново през март 2009г., когато Английската банка представя количествените улеснения.
Количествените Улеснения предоставят на сетълмент банките централни валутни резерви безплатно.
Централните Валутни Резерви са тези, които се посочват като истински пари в модела на частичния резерв

Korean: 
그래서 중앙은행은 시스템 내에 돈이 항상 충분하도록 할 책임이 있어요.
1947년 이후부터 은행이 보유해야 하는 준비금의 양이 여러번 바뀌었다.
그 당시, 은행은 총 예금대비 32%의 준비금을 현금이나 재무성 채권(국채)으로 보유해야 했다.
2006년에는, 은행이 스스로 매달 준비금 목표치를 설정하는 "회랑시스템"이 도입되었고,
영란은행이 양적완화 개념을 도입하면서 2009년 3월에 이 규정이 다시 한번 빠뀐다.
양적완화란 사실 결제은행(시중은행)에 중앙은행준비금을 무상으로 주는 것을 의미한다.
중앙은행준비통화는 부분지급준비금 모델에서의 실질 화폐를 지칭하는 것이지만

Croatian: 
Bank of England snosi odgovornost za to,
da sustav ima dovoljno tog novca.
Od 1947. godine, količina rezervi, koje su
banke morale držati, se puno puta mijenjala.
Tada su banke morale držati najmanje 32%,
ili u gotovini, ili u državnim obveznicama.
2006. godine, uveden je koridor sustav,
kad su banke iz mjeseca u mjesec, mogle
same odrediti, svoje potrebe za rezervama.
2009. godine, pravila se ponovo mijenjaju,
kad je Bank of England uvela kvantitativno olakšanje.
Kvantitativno olakšanje prepušta komercijalnim
bankama, besplatno novac centralne banke.
Novac centralne banke je u stvari
valuta funkcionalnih bankovnih rezervi.

Modern Greek (1453-): 
Η Τράπεζα της Αγγλίας είναι υπεύθυνη
ότι το σύστημα έχει αρκετά από αυτά τα χρήματα.
Από το 1947, το ύψος των αποθεματικών έχει αυξηθεί
Οι τράπεζες πρέπει να συνεχίσουν να αλλάζουν πολλές φορές.
Τότε οι τράπεζες είχαν τουλάχιστον το 32% των αποθεματικών
κρατήστε - είτε σε μετρητά είτε σε κρατικά ομόλογα.
Το 2006, εισήχθη το σύστημα διαδρόμων,
όπου οι τράπεζες από μήνα σε μήνα τους
Οι απαιτήσεις των αποθεμάτων μπορούν να προσδιοριστούν.
Οι κανόνες άλλαξαν και πάλι το 2009, όταν η τράπεζα
Η Αγγλία εισήγαγε την ποσοτική χαλάρωση.
Η ποσοτική χαλάρωση εξέρχεται από το
Οι εμπορικές τράπεζες χρήματα κεντρικής τράπεζας δωρεάν.
Τα χρήματα της κεντρικής τράπεζας είναι τα πραγματικά
Νόμισμα σε σύστημα αποθεματικών.

Indonesian: 
Jadi Bank of England berkewajiban untuk menjaga ada cukup banyak uang bank central di dalam sistem.
Peraturan bagi bank komersil untuk memiliki uang cadangan bank central berubah-ubah sejak 1947.
Pada saaat itu, bank harus memiliki paling sedikit 32% cadangan bank central, kas atau Surat Utang Negara dari deposito keseluruhan.
Pada 2006, sistem Koridor mulai diperkenalkan, dimana bank menentukan jumlah cadangannya sendiri setiap bulan.
Peraturannya kemudian berubah lagi, pada Maret 2009, Bank of England memperkenalkan Quantitative Easing.
Quantitative Easing berarti, memberi kas cadangan bank central kepada bank settlement secara cuma-cuma.
Uang cadangan bank central adalah yang disebut dengan uang sungguhan dalam praktik perbankan cadangan fraksional

Romanian: 
Astfel, Bank of England are responsabilitatea de a asigura că sunt suficienţi bani în sistem.
Din 1947 obligaţia băncilor de a deţine un volum specific de rezerve monetare s-a modificat multe ori.
În trecut, băncile erau obligate să deţină un minim de 32% din rezerve, depozitate în numerar sau obligaţiuni trezoreriale.
În 2006, a fost introdus Sistemul de Coridor, în baza căruia băncile au obţinut dreptul de a stabili în fiecare lună propriile obiective de rezervă.
Regulile s-au modificat din nou în martie 2009, când Bank of England a introdus relaxarea cantitativă.
Relaxarea cantitativă le-a permis băncilor să obţină gratuit rezerve central-bancare.
Rezerva central-bancară sunt banii reali dintr-un sistem fracţionat de rezerve,

English: 
So the Bank of England has 
the responsibility
of making sure there's enough
 of this money in the system.
The requirements for banks
 to hold a specific amount of reserves
has changed many times since 1947.
At that time, banks needed to hold
 a minimum ratio of 32% of reserves,
cash, or Treasury Bonds to deposits.
In 2006,
 the Corridor System was introduced,
in which banks could set
 their own reserve targets each month.
The rules changed again in March 2009
when the Bank of England 
introduced quantitative easing.
Quantitative easing, in effect,
gives settlement banks 
the central reserve currency for free.
The central reserve currency 
is what is referred to as the real money
in the fractional reserve model,
but the fact is banks can have 
as much of this as they want.

Polish: 
Dlatego Bank Anglii musi zapewnić
wystarczającą ilość tych środków.
Wymagana ilość rezerw,
jaką banki muszą posiadać,
wielokrotnie się zmieniała od 1947.
Wtedy banki musiały utrzymywać co
najmniej 32% wartości depozytów,
w rezerwach, gotówce
lub obligacjach skarbowych.
W 2006 wprowadzono system korytarzowy,
w którym banki mogły co miesiąc
określać docelową ilość rezerw.
Zasady ponownie się zmieniły w marcu 2009,
kiedy Bank Anglii wprowadził
luzowanie ilościowe.
Luzowanie ilościowe daje
bankom rozliczeniowym
rezerwy banku centralnego
praktycznie za darmo.
Rezerwy banku centralnego
zwane są prawdziwymi pieniędzmi
w modelu rezerw częściowych,

French: 
Donc la Banque d'Angleterre doit s'assurer
qu'il y a assez de monnaie de 
banque centrale dans le système.
L'obligation pour les banques de détenir un certain
 montant de réserves a souvent changé depuis 1947.
A l'époque, les banques devaient détenir
 au moins 32 % de leurs dépôts
sous forme de réserves, espèces, 
ou bonds du trésor.
En 2006, un système a été mis en place
à travers lequel les banques définissent 
leur taux de réserve tous les mois.
Les règles ont à nouveau changé en 2009 
avec l'introduction du "Quantitative easing".
La mise en place du "Quantitative easing"
se traduit par l'accès gratuit à la 
"monnaie de banque centrale".
On considère la "monnaie de banque centrale" 
comme la véritable monnaie dans
notre système de réserves fractionnaire.

Portuguese: 
Assim, o Banco de Inglaterra tem a responsabilidade de certificar-se há bastante desse dinheiro no sistema.
Os requisitos para os bancos manterem determinada quantidade de reservas mudou várias vezes desde 1947,
Na época, os bancos necessitavam de ter um índice mínimo de 32% de reservas, dinheiro ou títulos do Tesouro relativamente aos depósitos.
Em 2006, o "sistema de corredores" foi introduzido, no qual os bancos poderiam definir suas próprias metas de reserva a cada mês.
As regras mudaram novamente em Março de 2009, quando o Banco de Inglaterra introduziu a flexibilização quantitativa.
Flexibilização quantitativa, efectivamente, dá aos bancos moeda de reserva central de graça.
A moeda de Reserva Central é o que é referido como o dinheiro real no modelo de reservas fraccionárias,

Spanish: 
Así que el Banco de Inglaterra tiene la responsabilidad de asegurarse de que haya 
suficiente cantidad de este dinero en el sistema.
Los requisitos para que los bancos puedan mantener una cantidad específica de reservas ha cambiado muchas veces desde 1947.
En ese entonces, los bancos debían mantener una proporción mínima del 32% en reservas, en efectivo o en bonos del Erario con respecto a los depósitos.
En 2006, se introdujo el Sistema de Corredores, en el cual los bancos podían fijar sus propias metas de reserva cada mes.
La normativa cambió otra vez en marzo de 2009, cuando el Banco de Inglaterra introdujo la Flexibilización Cuantitativa.
La Flexibilización Cuantitativa da a los bancos liquidadores la Moneda de Reserva Central sin costo.
La Moneda de la Reserva Central es lo que se conoce como dinero real en el modelo de Reserva Fraccional

Slovenian: 
Banka Anglije je odgovorna za zagotavljanje zadostne
količine denarja v sistemu.
Od leta 1947 so se zahteve za banke, da imajo določeno
količino rezerv, mnogokrat spremenile.
Tedaj so banke morale imeti minimalno 32% rezerv,
gotovine ali zakladnih obveznic v odnosu do
depozitov.
L. 2006 je začel veljati sistem koridor - banke so
lahko vsak mesec same odločale o višini rezerv.
Pravila so se ponovno spremenila marca 2009, ko je
Banka Anglije uvedla kvantitativno sproščanje.
Kvantitativno sproščanje daje poravnalnim bankam
rezervno valuto centralne banke brezplačno.
Rezervna valuta centralne banke je dejanski denar
v modelu delnih rezerv,

Spanish: 
pero el hecho es que los bancos pueden tener tanto como quieran.
Y la Moneda de la Reserva Central en sí misma es una forma de dinero Fiduciario que no es respaldado por nada.
Como consecuencia, la Reserva Fraccional ya no tiene sentido.
Una historia corta del dinero
Si nos fijamos en la historia de los últimos 150 años más o menos,
se empieza con el desarrollo del patrón oro que toma preponderancia en la década de los años 1880/1890
donde en esencia, los países se ajustan a un valor particular definido del oro
y luego tienen un acuerdo para fijar ese valor, para mantener ese valor,
para comerciar el oro entre sí asegurándose de que todo esté equilibrado
y también para tratar de regular, ampliar o contraer la actividad en sus propias economías
para asegurarse de mantener el equilibrio de ese precio fijo particular. Esto se desintegra después de la primera guerra mundial.

Romanian: 
însă important e că în prezent băncile pot să obţină bani din rezervă cât îşi doresc.
Însăşi rezerva central-bancară e o formă a banilor, a căror existenţă e reglementată de lege, însă garantaţi prin nimic.
Ca urmare, nu mai există o rezervă fracționară semnificativă.
O scurtă istorie a banilor
Dacă facem o incursiune în istorie, în ultimii 150 de ani,
vom observa că dezvoltarea standardului de aur iese în prim plan abia în anii 1880-1890
atunci când țările își asigurau rezervele prin valori definite în aur.
Atunci statele aveau o înțelegere de a fixa acea valoare, de o menține constantă
și de a comercializa aurul între ele pentru a asigura că echilibrul economic e concentrat în acea valoare.
Concomitent statele încercau să restricționeze sau să extindă activitatea contractuală în propria economie pentru a asigura acel echilibru,
de a menține fix acel preț. Sistemul s-a dezintegrat după Primul Război Mondial.

French: 
Mais en fait les banques peuvent s'en 
procurer autant qu'elles le veulent.
Et la "monnaie de banque centrale" est en 
définitive une forme de monnaie fiduciaire
qui n'est rattachée à rien.
Ainsi donc, il n'y a plus vraiment de 
système de réserves fractionnaire.
Une brève histoire de la monnaie
Penchons-nous sur l'histoire des 150 dernières années,
commençons par la mise en place 
du système reposant sur l'or
que l'on voit apparaître dans les années 1880 - 90.
Les pays fixent alors le cours de leurs échanges 
à partir d'une certaine quantité d'or de référence
ils concluent un accord visant à déterminer 
la valeur de cette référence, à maintenir sa stabilité
et gérer les échanges d'or entre les 
différents pays dans un souci d'équilibre
ils essaient aussi de moduler l'activité au sein de leur
 propre économie afin de s'assurer que cet équilibre,
et la valeur donnée à l'or, soit maintenue. Tout 
s'est effondré après la première guerre mondiale.

Croatian: 
Ali je činjenica da banke mogu
od toga imati koliko god žele.
Rezerve centralne banke su same jedna vrsta
fiat novca, koji nije s ničim pokriven.
Kao posljedica toga, funkcionalne
rezerve više nemaju smisla.
Kratka povijest novca
Ako pogledate povijest
posljednjih 150 godina,
tada počinje sa razvojem
zlatnog standarda,
koji je stvarno došao do
izražaja u 1880-ima i 1890-ima.
Pri tom su se zemlje povezivale
sa određenom vrijednosti zlata,
stvorili dogovor za održavanje ove
vrijednosti i međusobno trgovale zlatom,
kako bi se osiguralo
da je balans ispravan.
Osim toga, da se pokuša aktivnosti
vlastitog gospodarstva, ograničiti ili proširiti,
kako bi se osiguralo, da se
ravnoteža ove fiksne cijene zadrži.
To se sve raspalo nakon
Prvog svjetskog rata.

Slovenian: 
dejstvo pa je, da je lahko imajo banke, kolikor
hočejo.
Rezervna valuta centralne banke je oblika listinskega
denarja, ki nima podlage.
Zato ni več pomembne delne rezerve.
Kratka zgodovina denarja
Če pogledate zgodovino zadnjih približno 150 let,
začnete z razvojem zlatega standarda, ki je v ospredju
1880/1890,
ko se države vežejo na določeno vrednost zlata,
in sporazumejo določiti to vrednost, ohraniti to
vrednost
in medsebojno trgovati z zlatom in zagotoviti plačilno
bilanco,
skušajo omejiti, razširiti ali krčiti aktivnosti v
lastnih gospodarstvih in zagotoviti plačilno
bilanco,
da bo določena stalna cena ohranjena.  Po I. svetovni
vojni je to razpadlo.

Polish: 
ale w praktyce banki
mogą ich dostać, ile chcą.
A same rezerwy banku
centralnego to też pieniądz fiducjarny,
czyli bez żadnego pokrycia.
W rezultacie nie ma już
funkcjonalnych rezerw częściowych.
Krótka historia pieniędzy
Ostatnie 150 lat można
podzielić na różne okresy:
Pod koniec XIX wieku
wprowadzono parytet złota.
Wtedy państwa ustalały
określoną wartość złota,
i zobowiązywały się jej przestrzegać,
rozliczać się ze sobą w złocie,
by bilansować wymianę handlową
a także hamować lub pobudzać
swoje gospodarki krajowe,
aby utrzymywać równowagę
i sztywne kursy wymiany.
Ten system rozpadł
się po I wojnie światowej.

Modern Greek (1453-): 
Αλλά το γεγονός είναι ότι οι όχθες του
έχουν όσα θέλουν.
Η κεντρική τράπεζα διατηρεί επίσης το ίδιο είδος
Fiat χρήματα που δεν καλύπτονται από τίποτα.
Ως αποτέλεσμα, δεν υπάρχει ουσιαστικό αποθεματικό.
Μια σύντομη ιστορία των χρημάτων
Αν κοιτάξεις την ιστορία του
δείτε τα τελευταία 150 χρόνια,
τότε αρχίζει με την ανάπτυξη
το χρυσό πρότυπο,
που εμφανίζεται κατά τη δεκαετία του 1880 και του 1890.
Με αυτόν τον τρόπο, οι χώρες συνδέονται με μια συγκεκριμένη αξία χρυσού,
να συνάψετε συμφωνία για να διατηρήσετε αυτήν την αξία
και ο χρυσός για το εμπόριο μεταξύ τους,
για να βεβαιωθείτε ότι η ισορροπία είναι σωστή.
Επίσης, να δοκιμάσετε τις δικές σας δραστηριότητες
Περιορίστε ή επεκτείνετε την οικονομία,
για να βεβαιωθείτε ότι υπάρχει ισορροπία
διατηρηθεί σε αυτή τη σταθερή τιμή.
Das alles bricht nach dem ersten Weltkrieg zusammen.

Korean: 
사실은 은행이 원하는 만큼 가질 수 있는 돈이다.
그리고 중앙은행준비통화 자체는 어떤 가치에도 연동되지 않은(불환) 명목상의 화폐이다.
따라서 실제가치가 부여 된 부분지급준비금은 더 이상 존재하지 않는다.
간략한 돈의 역사
지난 150년의 역사를 되돌아 보면,
1880~90년대에 금본위제가 본격적으로 대두 되었는데요,
정해진 금의 가치에 각국이 자국의 화폐를 고정시키는 제도였죠.
그리곤 나라들이 금의 가치를 일정하게 유지하기 위해
금을 국가들 끼리 주고 받으며 가치를 유지하고
또 자국의 경제활동을 늘이거나 줄이는 규제를 통해서도
금의 특정가치가 유지되도록 했어요. 이 제도가 1차 세계대전 후에 무너졌죠.

Indonesian: 
tapi faktanya, bank dapat memiliki sebanyak mungkin uang jenis ini sesuai kehendak mereka.
Dan uang cadangan bank central itu sendiri termasuk dalam jenis uang fiat yang tidak memiliki basis.
Sebagai konsekuensi, tidak ada lagi cadangan fraksional yang benar-benar bernilai.
Sejarah singkat uang
Jika anda melihat kembali sejarah sekitar 150 tahun yang lalu,
mulai dari berkembangnya gold standard (uang berbasis emas) yang populer pada tahun 1880/1890 an
dimana negara-negara menggunakan emas yang nilainya ditetapkan
mereka memusyawarahkan nilai emas, dan mempertahankannya
kemudian berdagang dengan satu sama lain menggunakan emas agar ekonomi tetap seimbang
juga mencegah terjadinya ekspansi dan kontraksi dalam ekonomi mereka. Untuk memastikan keseimbangan,
nilai emas yang sudah ditetapkan ini, dipertahankan. Namun ini semua runtuh setelah perang dunia pertama.

Bulgarian: 
но факта е, че банките могат да притежават от тях колкото си поискат.
И Централните Валутни Резерви сами по себе си са Фиатни пари,
които не са обезпечени с нищо.
Като последствие от това - частичния резерв губи своето значение.
КРАТКА ИСТОРИЯ НА ПРАИТЕ
Ако погледнете историята през последните 150 години някъде,
започвате със Златния стандарт, който излиза на преден план през 1880/1890г.
където по същество страните се привързват към определена зададена стойност на златото
и след това се споразумяват да фиксират тази стойност, да я запазят
и да търгуват със злато помежду си за да са сигурни, че баланса е там
но и също така да се опитат да разширят, ограничат или договорят активността в собствените си икономики и да са сигурни, че баланса
тази фиксирана цена, се поддържа. Това се разпада след Първата Световна Война.

English: 
And central reserve currency itself is 
a form of fiat money
which is backed by nothing.
As a consequence, there is no longer
a meaningful fractional reserve.
A short history of money
If you look over the history
 of the last 150 years or so,
you start off 
with a development of a gold standard
that really comes to the fore
 in the 1880s-1890s
where essentially countries peg themselves
to a particular defined value of gold,
and then they have an agreement 
to fix that value, to hold that value,
to trade gold amongst themselves 
to ensure the balances are all there
and also to try and restrict or expand 
or contract activity in their own economies
to make sure that the balance,
that particular fixed price,
 is maintained.
That disintegrates
 after the First World War.

Italian: 
ma il problema è che le banche
possono averne quanta ne vogliono.
La stessa riserva valutaria centrale è una
sorta di moneta legale garantita da niente.
Come conseguenza non c'è più una
riserva frazionaria degna di valore.
Breve storia del denaro.
Se si considera la storia
degli ultimi 150 anni circa,
si assiste allo sviluppo di criteri basati sull'oro
che diventano significativi dal 1880/1890 circa
dove ogni nazione veniva ancorata
ad un valore ben definito dell'oro
con la stipula di accordi per stabilire
quel valore, per tenerlo costante
per scambiarsi oro ed
assicurare un certo equilibrio
e inoltre limitare, espandere o contrarre le attività nelle
proprie economie per assicurare che tale equilibrio,
quel particolare prezzo fissato fosse mantenuto. Quel
sistema si disintegrò dopo la Prima Guerra Mondiale.

German: 
Aber Fakt ist, dass die Banken davon
so viel haben können, wie sie wollen.
Die Zentralbankreserven selbst sind auch eine Art
von Fiat-Geld, das durch nichts gedeckt wird.
In der Konsequenz gibt es keine sinnvolle Mindestreserve mehr.
Eine kurze Geschichte des Geldes
Wenn Sie sich die Geschichte der
letzten 150 Jahre anschauen,
dann fängt es mit der Entwicklung
des Goldstandards an,
der in den 1880er und 1890er Jahren ins Blickfeld gerät.
Dabei koppeln sich Länder an einen bestimmten Goldwert,
schaffen ein Abkommen diesen Wert beizubehalten
und Gold untereinander zu handeln,
um sicherzustellen, dass die Balance stimmt.
Außerdem um zu versuchen die Aktivitäten der eigenen
Wirtschaft einzuschränken oder zu erweitern,
um sicherzustellen, dass das Gleichgewicht
zu diesem Fixpreis beibehalten wird.
Das alles bricht nach dem ersten Weltkrieg zusammen.

Portuguese: 
a verdade é que os bancos podem ter a quantidade que quiserem deste dinheiro,
E a moeda de Reserva Central é, em si própria, uma forma de moeda fiduciária (fiat), na verdade, não é apoiada por nada.
Como consequência, deixou de haver uma reserva fraccionária com verdadeiro significado.
Uma breve história do dinheiro
Se você se debruçar sobre a história dos últimos 150 anos ou mais,
você começa com o desenvolvimento de um padrão-ouro, que emerge na década de  1880/1890,
onde essencialmente os países se indexam ao valor definido para o ouro
e, em seguida, eles têm um acordo para fixar esse valor, para manter esse valor,
e ao comércio de ouro entre si, para garantir que os saldos de cada um estão todos lá,
e também para tentar restringir, ou expandir, actividade nas suas próprias economias, de forma a assegurar o equilíbrio,
determinado preço fixo é mantido. Tudo isso se desintegra após a Primeira Guerra Mundial.

Swedish: 
men faktum är att bankerna kan få så mycket reserver som de vill ha.
Och reservvaluta är i sig en form av fiat-pengar som inte backas upp av någonting.
Som en konsekvens av det finns det inte längre någon meningsfull "fractional reserve".
En kort historia om pengar
Om du tittar tillbaka på historien de senaste 150 åren eller så,
det började med en utveckling av den guldmyntfot som framträdde under 1880-1890.
då länder knöt sin valuta till ett visst definierat guldvärde
och sen kom länder överens om att låsa det värdet, att behålla det värdet fast,
och att handla med guld sinsemellan för att se till att balanserna hålls
och även att försöka begränsa eller utvidga eller kontrahera aktiviteten i sina egna ekonomier för att se till att balansen,
det bestämda fasta priset skulle bibehållas. Detta faller sönder efter första världskriget.

Spanish: 
Aquí es donde todo se rompe. Hay una dislocación muy importante en el sistema monetario internacional en ese momento,
realmente no se resolvió hasta llegar a los acuerdos de Bretton Woods al final de la segunda guerra mundial
en el que todo está vinculado con el dólar y el dólar está vinculado al oro.
Así que estamos más o menos desligados un poco del patrón oro
o diciendo que hay dinero-mercanía con solidez detrás del papel moneda y el dinero-crédito
que estamos utilizando aquí. Estamos más o menos un poco desligados.
Después de Hiroshima, Tokio se preguntaba cuándo caería la siguiente bomba atómica. No se lo preguntaron por mucho tiempo.
En 1944, en Bretton Woods, Estados Unidos y el Reino Unido comenzaron a negociar cómo gobernar
la economía mundial y el sistema monetario mundial y lo resolvieron con el Banco Mundial, el Fondo Monetario Internacional (FMI)
y una serie de otras instituciones diseñadas para gestionar la moneda global.

English: 
This is where 
the whole thing breaks apart,
a very major dislocation
in the international monetary system
at that point,
not really resolved 
until you get Bretton Woods agreements
at the end of the Second World War,
in which everything is pegged 
to the dollar
and the dollar to the gold.
So you are kind of one removed 
from gold backing
or saying that there is 
a definite solid commodity money
behind the paper money
 and the credit money
that we are all using over here.
Kind of one removed from it.
After Hiroshima, Tokyo wondered 
when the next atom bomb would fall.
They did not wonder long.
In 1944, at Bretton Woods,
the US and the UK began to negotiate
how to govern the world economy, 
the world monetary system,
and came up 
with the World Bank and the IMF,
and a series of other institutions
designed to manage the global currency.

German: 
Das Ganze bricht auseinander, eine massive
Verlagerung im internationalen Währungssystem,
die nicht wirklich gelöst wird bis
zum Abkommen von Bretton Woods,
in dem alles an den Dollar und der
Dollar an Gold gekoppelt wird.
Also ein Schritt entfernt von einer Golddeckung
oder zu einer Art von solidem Warengeld
hinter dem Papier- und Kreditgeld,
das wir alle benutzen.
Sozusagen einen Schritt davon entfernt.
"Nach Hiroshima hat sich Tokio gefragt,
wann die nächste Atom-Bombe fallen werde.
Das haben sie sich nicht lange gefragt."
In 1944 in Bretton Woods haben die USA und
Großbritannien begonnen zu verhandeln,
wie sie die Weltwirtschaft und das
globale Währungssystem regieren könnten.
Dabei haben sie die Weltbank, den IWF und
noch ein paar andere Institutionen entworfen,
um die globalen Währungen zu regulieren.

Swedish: 
Det är då det hela bryter ihop, då skedde en allvarlig rubbning i det internationella monetära systemet,
och det löstes egentligen inte förrän vid avtalet i Bretton Woods i slutet av andra världskriget
då alla valutor knöts till dollarn och dollarn knöts till guldet.
Så vi tog på sätt och vis ett steg bort från guldstandarden,
tanken på att det skulle finnas en gedigen typ av pengar vars värde backade upp de sedlar och kreditpengar
som vi alla använder. Vi tog ett steg bort från den tanken.
Efter Hiroshima undrade Tokyo när nästa atombomb skulle falla. De behövde inte undra länge.
År 1944, vid Bretton Woods, började USA och Storbritannien förhandla om hur man skulle styra världsekonomin,
det internationella monetära systemet, och de uppfann Världsbanken och Internationella valutafonden (IMF)
och en rad andra institutioner som syftar till att hantera den globala valutan

Slovenian: 
Tukaj se celotna zadeva zlomi;
na tej točki pride do glavne prelomnice v mednarodnem
monetarnem sistemu,
ki ni razrešena vse do sporazuma Bretton Woods ob
koncu II. svetovne vojne,
ko se vse veže na dolar, dolar pa na zlato.
Torej nimate več kritja v zlatu
ali zagotavljanja, da obstaja določen pravi blagovni
denar
izza papirnatega denarja in posojilnega denarja,
ki ga tukaj vsi uporabljamo.   Torej nimate več
kritja.
Po Hirošimi so se v Tokiju spraševali, kdaj bo padla
naslednja bomba.  Niso dolgo čakali.
L. 1944 v Bretton Woodsu sta se ZDA in VB začeli
pogajati, kako bosta upravljali svetovno
gospodarstvo,
svetovni monetarni sistem in omislili sta si Svetovno
banko in IMF
ter vrsto drugih institucij, ki so namenjene
upravljanju z globalnimi financami,

Italian: 
In quel periodo l'intero sistema collassa, con importanti
ripercussioni nel sistema monetario internazionale
che non verranno risolte fino agli accordi di Brenton
Woods alla fine della Seconda Guerra Mondiale
dove tutto viene ancorato al dollaro
e il dollaro viene ancorato all'oro.
Passando dal dollaro, l'oro diventa
una garanzia per interposta persona.
Non c'è più un bene concreto a garanzia del
denaro cartaceo o della moneta scritturale
che viene usata poi da tutti. Viene
a mancare un pezzo inportante.
Dopo Hiroshima, Tokyo si chiese quando sarebbe
caduta un'altra bomba. Non aspettarono molto.
Nel 1944, a Bretton Woods, Stati Uniti e Gran Bretagna
intavolarono trattative sul governo dell'economia mondiale,
il sistema monetario mondiale e
istituirono la Banca Mondiale, il F.M.I.
e una serie di altri organismi
mirati a gestire la valuta globale

Indonesian: 
Pada saat itulah segalanya runtuh, menjadi sebuah luka yang besar pada sistem moneter internasional,
yang tidak sembuh sampai diadakannya persetujuan Bretton Woods pada akhir perang dunia kedua
yang mana semuanya dikaitkan dengan dolar, dan dolar dikaitkan dengan emas.
Itu semacam dilepaskan satu langkah dari bekingan emas
atau melepaskan komoditas apapun yang menjadi basis uang kertas
yang kita gunakan disini. Anda seperti dilepaskan darinya.
Setelah Hiroshima, Tokyo menerka kapan bom atom berikutnya dijatuhkan. Mereka tidak menerka begitu lama.
Pada 1944, dalam persetujuan Bretton Woods, AS dan Inggris mulai merencanakan bagaimana mengatur ekonomi dunia,
sistem moneter dunia, maka didirikanlah World Bank dan IMF
dan banyak institusi lain ditujukan untuk mengatur mata uang global

Portuguese: 
Este é o momento onde o sistema colapsou... Uma enorme movimentação no sistema monetário internacional,
não resolvida até à obtenção dos acordos de BrettonWoods, no final da Segunda Guerra Mundial,
em que tudo está indexado ao dólar e o dólar está indexado ao ouro.
tratou-se assim de uma espécie de abandono do padrão Ouro
Corresponde a dizer que passa a haver uma moeda "commodity" sólida por trás do papel-moeda e do dinheiro de crédito,
que todos nós vamos usar. Acabámos por sair do verdadeiro padrão ouro.
Depois de Hiroshima, Tóquio pensou quando cairia a próxima bomba atómica. Eles não pensaram muito tempo.
Em 1944, em BrettonWoods, os EUA e o Reino Unido começaram a negociar a forma de governar a economia mundial,
o sistema monetário mundial, e veio, com o Banco Mundial, e o FMI
e uma série de outras instituições concebidas para gerir a moeda mundial,

Polish: 
Wtedy międzynarodowy system
monetarny uległ całkowitej destabilizacji,
którą zakończył dopiero system z Bretton
Woods pod koniec II wojny światowej,
wprowadzono sztywne kursy wymiany
walut na dolara i dolara na złoto.
Zrezygnowano z parytetu złota i nie
było już żadnego towaru ani kruszcu
jako pokrycia naszych
banknotów i zadłużenia.
Po prostu wycofano się z tego.
Po Hiroszimie Tokio zastanawiało
się, kiedy spadnie następna bomba.
Nie musieli długo czekać.
W 1944 w Bretton Woods
USA i Wielka Brytania rozpoczęły negocjacje
w sprawie organizacji światowej gospodarki
i międzynarodowego systemu
monetarnego, powołując Bank Światowy, MFW
i inne instytucje, które miały zarządzać
światowym systemem monetarnym.

Korean: 
이게 체제붕괴의 서막이었어요. 국제금융시스템이 이 시점에 와해되었고,
세계2차대전 후 브레턴우즈협정이 체결되고 나서야 수습되는데요,
이게 바로 모든 화폐를 미국달러에 연동시키고, 미국달러는 금에 연동시키는 제도였죠.
그래서 우린 금본위제와는 동떨어진 제도를 가진 셈이에요.
다시 말해 세상에는 물리적으로 존재하는 실물화폐(commodity money)와
지금 우리가 사용하는, 명목상으만 존재하는 신용통화 두 종류가 있는 겁니다. 우린 금본위제와 상관 없어졌어요.
히로시마 폭격이후, 일본 수뇌부는 원자탄이 또 떨어질까 궁금했어요. 하지만 고민이 오래가진 않았죠.
1944년 브레턴우즈에서 미국과 영국은 세계경제와 금융시스템을 어떻게 지배할지에 대해 조율하기 시작했어요.
그래서 나온게 세계은행(WB)과 국제통화기금(IMF),
그리고 세계통화를 관리하기 위한 일련의 국제기구들이었습니다.

Bulgarian: 
Това е мястото, когато всичко се разпада, много голяма дислокация на международната парична система,
която не е напълно решена преди Бретон-Удската конференция в края на Втората световна война,
когато всичко се обвързва с долара, а долара се обвързва със златото.
Нещо като премахване на банкирането със злато
или да кажем, че има нещо като солидно стоково обезпечени пари зад хартиените или кредитните пари,
които всички използваме днес. Все едно сте премахнати от него.
След Хирошима, Токио се чуди кога ли ще падне следващата атомна бомба.
Не се чудиха много.
През 1944г., в Бретън-Уудс, Великобритания и Съединените щати, започват преговори, как да управляват световната икономика,
световната парична система, и излизат със Световната банка и Международния Валутен Фонд
и серия от други институции създадени да ръководят световната валута

Romanian: 
E momentul în care totul s-a ruinat, un colaps major al sistemului monetar internațional,
rămas neremediat până la semnarea acordului de la Breton Woods de la sfârșitul celui de-al Doilea Război Mondial,
prin care totul era asigurat de dolar, iar dolarul era asigurat prin aur.
În efect, oarecum s-a renunțat la sistemul bancar asigurat prin aur,
afirmându-se că există o certitudine solidă privind valoarea banilor de hârtie și banilor de creditare,
pe care îi utilizăm. Deci, oarecum ne-a fost interzis să folosim banii garantați prin aur.
După tragedia de la Hiroshima, Tokyo se întreba unde va cădea următoarea bombă atomică. Nu au avut mult de așteptat.
În 1944, la Breton Woods, SUA și Marea Britanie au început să negocieze modul în care va fi guvernată economia mondială,
sistemul monetar internațional, astfel au fost create Banca Mondială și Fondul Monetar Internațional
și o serie de alte instituții menite să direcționeze circuitul monetar global,

Modern Greek (1453-): 
Das Ganze bricht auseinander, eine massive
Verlagerung im internationalen Währungssystem,
die nicht wirklich gelöst wird bis
zum Abkommen von Bretton Woods,
in dem alles an den Dollar und der
Dollar an Gold gekoppelt wird.
Also ein Schritt entfernt von einer Golddeckung
oder zu einer Art von solidem Warengeld
hinter dem Papier- und Kreditgeld,
das wir alle benutzen.
Sozusagen einen Schritt davon entfernt.
"Nach Hiroshima hat sich Tokio gefragt,
wann die nächste Atom-Bombe fallen werde.
Das haben sie sich nicht lange gefragt."
In 1944 in Bretton Woods haben die USA und
Großbritannien begonnen zu verhandeln,
wie sie die Weltwirtschaft und das
globale Währungssystem regieren könnten.
Dabei haben sie die Weltbank, den IWF und
noch ein paar andere Institutionen entworfen,
um die globalen Währungen zu regulieren.

Croatian: 
Cijela stvar se raspala, masivan pomak
u međunarodnom monetarnom sustavu,
koji stvarno nije riješen do
sporazuma iz Bretton Woodsa,
gdje je sve vezano za dolar,
a dolar za zlato.
Dakle, jedan korak od zlatnog standarda,
ili neka vrsta čvrstog novca robe
iza papirnog i kreditnog novca,
koji smo svi koristili.
Da tako kažemo, jedan korak dalje.
"Nakon Hirošime, Tokio se pitao kada
će pasti slijedeća nuklearna bomba."
"Nisu se dugo pitali."
1944. godine, u Bretton Woodsu, Amerika
i Velika Britanija su počele pregovarati,
kako bi mogle upravljati
globalnim monetarnim sustavom.
Onda su stvorili Svjetsku banku, MMF
i još nekoliko drugih institucija
kako bi regulirali globalne valute.

French: 
C'est à ce moment-là que tout s'écroule,
une crise majeure dans 
le système monétaire au point que
rien n'a été résolu avant les accords de Bretton 
Woods à la fin de la deuxième guerre mondiale
dont l'objet était de choisir le dollar comme 
référence, lui-même étant rattaché à l'or.
C'est en quelque sorte l'abandon du 
système basé sur l'or
ou d'un système muni d'une solide 
référence matérielle comme support
au profit de la monnaie papier et du crédit 
auxquels nous avons tous recours. 
Pour ainsi dire, c'est l'abandon de ce système.
Après Hiroshima, Tokyo se demanda quand la 
prochaine bombe atomique allait tomber.
 L'attente fut courte.
En 1944, à Bretton Woods, les Etats-Unis et 
le Royaume-Uni entamèrent des négociations
à propos  de l'économie mondiale,
et du système monétaire international, 
ils fondèrent ainsi le FMI
ainsi qu'une série d'institutions destinées 
à gérer les échanges monétaires internationaux

Indonesian: 
yang pada saat itu masih dalam gold standard, tapi bekingan emasnya hanya terikat pada dolar.
Persediaan emas dunia dipindahkan dari London ke Fort Knox,
dan semua mata uang dunia terikat pada dolar.
Sistem ini didesain untuk mengatur segala bentuk ketimpangan, untuk mencegah berkurangnya ketersediaan pinjaman (credit cruch)
untuk ekonomi negara, credit crunch adalah kondisi dimana mereka tidak bisa membiayai pengeluaran, menyebabkan jatuhnya nilai mata uang.
Mata uang akan stabil selama Amerika memainkan perannya menjadi supervisor yang bijak.
Sekarang siapa yang tau bagaimana kisah ini berakhir?
Saya membicarakan tentang biaya untuk perang Vietnam.
Krisis minyak juga salah satunya.
Ini berarti AS tidak lagi menghormati atau memainkan perannya sebagai pengatur sistem moneter.
Mereka melemahkan nilai mata uang mereka sendiri yang semestinya bernilai tetap,

Croatian: 
I nastao je još jedan zlatni standard, ali
je taj zlatni standard bio vezan za dolar.
Sve zlato svijeta se preselilo
iz Londona u Fort Knox,
i sve svjetske valute
su vezane za dolar.
Ovaj sustav je razvijen za
upravljanje potencijalnim neravnotežama
i kako bi se spriječila kreditna kriza.
Kod država se radilo o kreditnoj
nesposobnosti, o trgovačkom deficitu.
Oni više ne mogu platiti
račune i valuta se raspada.
Valute su bile upravljane,
a sustav je bio stabilan,
dok god su Amerikanci igrali
ulogu nadglednika.
Tko zna lijepu priču o tome
kako je sve to završilo?
Dakle količina novca, koji je bio
potreban, da se plati rat u Vijetnamu.
Upravo sam od toga ktio krenuti.
Šokovi cijene nafte su još jedan slučaj.
Amerikanci više ne poštuju njihovu ulogu
da uređuju monetarni sustav.
Oni su napuhali vrijednost vlastite
valute, koja je trebala biti spojena.

Romanian: 
or, în continuare exista un standard al aurului, însă acest standard urma să fie indisolubil legat de dolar.
Tot aurul din lume a fost mutat din Londra în Fort Knox,
iar circulația valutelor mondiale a fost condiționată de valoarea dolarului.
Sistemul a fost creat pentru a elimina dezechilibrul economic, pentru a evita colapsurile creditare.
Or, țările percep aceste colapsuri ca indici ale deficitului comercial, în particular când sunt în incapacitate de plată și moneda lor se află în declin.
Circulația valutelor a fost echilibrată și sistemul era stabil, atât timp cât americanii jucau rolul de supraveghetor.
Și acum, cine știe marea poveste despre cum totul a luat sfârșit?!
Valoarea costurilor necesare pentru a acoperi cheltuielile războiului din Vietnam e exact subiectul la care am dorit să ajung.
Șocurile de pe piața petrolieră au survenit unul după altul.
Aceasta însemna că americanii nu-și mai respectau angajamentul de administrare a sistemului monetar.
Ei umflau valoarea propriei valute, care aparent trebuia să rămână fixă,

Italian: 
c'era ancora l'oro come bene di riferimento,
ma l'oro venne ancorato al dollaro.
Tutto l'oro del mondo fu
portato da Londra a Fort Knox,
e tutte le valute del mondo
vennero ancorate al dollaro.
Questo nuovo sistema era inteso a gestire
gli squilibri, ad evitare strette creditizie.
Per una nazione, la stretta creditizia è chiamata
saldo di deficit commerciale,
significa che non può
più pagare e la sua valuta collassa.
Le valute erano amministrate e il sistema era stabile, almeno
finché gli americani ricoprivano il ruolo di supervisori.
E ora, chi conosce i motivi che
portarono tutto questo ad una fine?
I soldi necessari a coprire i costi della guerra
in Vietnam, volevo arrivare proprio a questo.
Altro motivo: le crisi del petrolio.
Gli americani arrivarono al punto di non rispettare
più il ruolo di governatori del sistema monetario.
Stavano inflazionando il valore della loro
valuta che sulla carta doveva essere ancorata

Bulgarian: 
като все още има Златен стандарт, но този Златен стандарт е строго вързан към долара.
Всички златни запаси са преместени от Лондон във Форт Нокс,
и всички световни валути се обвързват с долара.
Системата бива проектирана да се справи с всякакви дисбаланси, да избегне кредитни кризи,
за държавите, кредитните кризи са известни като баланс на търговски дефицити, т.е. когато те не могат да плащат сметките си и валутата им рухва.
Валутите били управлявани и системата стабилна, докато американците играли ролята на надзорници.
Сега, кой знае великата история, как всичко приключило?
И така - количеството пари, което било необходимо за Виетнамската война, това е нещото, до което исках да стигна.
Петролните шокове са другото.
Това означаваше, че американците не зачитат повече ролята си или не изпълняват ролята си на управители на паричната система.
Те издуваха стойността на собствената си валута, която уж трябва да бъде обвързана,

Korean: 
물론 금본위제가 여전히 있었지만, 금은 오로지 미국달러에만 연동하기로 했죠.
이 때 세계의 모든 금이 런던에서 포트녹스(미국 금괴보관소가 있는 미국 켄터키주의 도시) 로 이동했어요.
그리고 세계의 모든 통화가 미국 달러에 연동됩니다(이른바 기축통화).
브레턴우즈체제는 원래 통화불균형을 관리하고 신용경색을 예방하도록 고안된 제도였어요.
다른 국가들에게는 신용경색이 무역수지적자로 알려져 있어요(수출감소로 미국달러보유고가 부족한 상태). 예컨데, 그 국가들이 대금을 치르지 못하면(미국달러로만 결제되는 석유대금 같은) 그 국가의 통화가 붕괴되요.
이 체제는 미국이 감시역할을 제대로 수행해야 통화가 관리되고 그 체제가 안정될 수 있어요.
그 체제가 어떻게 끝장났는지 지금 아는사람 있어요?
베트남 전쟁에 미국이 쏟아부은 돈의 양이 제가 지금 말하고 싶은 것 중 하나구요,
오일쇼크도 있죠.
미국이 금융체제의 영도자 역할을 제대로 안하고 있다는 뜻입니다.
미국은 금과 다른 나라의 통화가치에 연동가치를 조정한다는 구실로

Swedish: 
det fanns fortfarande en guldmyntfot, men den guldmyntfoten skulle vara bunden till dollarn.
Allt världens guld flyttades från London till Fort Knox,
och alla världens valutor knöts till dollarn.
Detta system utformades för att hantera obalanser, för att undvika kreditåtstramningar,
för länder kallas det för underskott i handelsbalansen, de kan inte betala sina räkningar och deras valuta kollapsar.
Valutorna kontrollerades och systemet var stabilt, så länge amerikanerna axlade rollen som övervakare.
Vilka känner till den fantastiska berättelsen om hur det hela kom att sluta?
Mängden pengar som behövdes för att betala för Vietnamkriget, det är precis vad jag syftade på.
Oljekrisen var en annan orsak.
Det innebar att amerikanerna inte längre utövade sin roll som övervakare av det monetära systemet.
De inflaterade värdet på sin egen valuta som skenbart var tänkt att vara bunden,

Slovenian: 
še zmeraj pa je obstajal zlati standard, le da so
ga vezali na dolar.
Vse zlato sveta so prenesli iz Londona v Fort
Knox,
vse svetovne valute pa vezali na dolar.
Ta sistem so oblikovali, da bi obvladovali neravnovesja,
se izognili kreditnim krčem;
pri državah pa so kreditni krči znani kot primanjkljaji
v plačilni bilanci,
tj., ko ne morejo poravnati računov in njihova valuta
doživi zlom.
Valute so bile upravljane in sistem stabilen, vse
dokler so Američani igrali vlogo nadzornika.
Kdo ve, kako se je ta čudovita zgodba končala?
Količina denarja, ki je bila potrebna za plačilo
Vietnamske vojne - na to sem hotel pokazati.
Naftne krize so bile drug razlog.
To je pomenilo, da Američani več ne spoštujejo svoje
vloge
in ne igrajo vloge upravitelja monetarnega
sistema.
Napihovali so vrednost svoje valute, za katero je
bilo mišljeno, da je vezana,

Polish: 
Parytet złota dotyczył już tylko dolara.
Całe światowe zapasy złota
przewieziono z Londynu do Fort Knox,
i wprowadzono sztywne kursy
wymiany wszystkich walut na dolara.
Celem tego systemu było bilansowanie
różnic w wymianie handlowej,
zapobieganie zapaściom kredytowym,
czyli deficytom handlowym, kiedy
państwa nie mogą zapłacić rachunków
i ich waluta nagle traci na wartości.
Waluty były stabilne, dopóki
Amerykanie sprawowali nadzór.
Kto wie, jak to się skończyło?
Wydatki na wojnę w Wietnamie
Dokładnie to miałem na myśli.
Do tego doszedł kryzys naftowy.
Amerykanie przestali regulować
międzynarodowy system monetarny.
Obniżyli wartość swojej waluty,
choć miał obowiązywać sztywny kurs

Spanish: 
Habría todavía un patrón oro, pero éste iba a ser atado al dólar.
Todo el oro del mundo se desplazó desde Londres a Fort Knox,
y todas las monedas del mundo fueron atadas al dólar.
Este sistema fue diseñado para manejar toda clase de desequilibrios, para evitar las contracciones crediticias (credit crunches)
—para los países las contracciones crediticias son conocidas como déficit en la balanza de pagos es decir, 
cuando no se pueden pagar sus facturas y su moneda se desploma—
o para que éstos manejaran sus monedas y el sistema fue estable mientras los estadounidenses desempeñaron su papel de supervisión.
Ahora, ¿quién sabe la gran historia acerca de cómo llegó todo esto a su fin?
Uno fue la cantidad de dinero que se necesitaba para pagar la guerra de Vietnam —que es exactamente a lo que estaba tratando de llegar—
y la crisis del petróleo fue lo otro.
Eso significó que los estadounidenses no estaban respetando más su papel de gobernar el sistema monetario.
Ellos estaban inflando el valor de su propia moneda que se suponía debía estar atado

Portuguese: 
e ainda havia um padrão-ouro, mas este padrão ouro ia ser indexado apenas ao dólar.
Todo o ouro do mundo mudou-se de Londres para Fort Knox,
e todas as moedas do mundo estavam indexadas ao dólar.
Este sistema foi projectado para gerir todos os tipos de desequilíbrios, para evitar crises de crédito,
para países, crises de crédito são conhecidas como défices da balança comercial, ou seja, quando  já não podem pagar suas contas, e sua moeda cai.
As moedas eram geridas, e o sistema ficou estável enquanto os norte-americanos fizeram o papel de supervisão.
Agora, quem sabe a grande história sobre como isto tudo chegou ao fim?
A quantidade de dinheiro que foi necessária para pagar a Guerra do Vietnam, que é exactamente o que eu estava tentando dizer.
Choques do petróleo era outro.
Isso significava que os americanos já não estavam a respeitar o seu papel, ou a desempenhar o seu papel, na governação do sistema monetário.
Eles foram inflacionando o valor de sua própria moeda, quando a mesma estava destinada a estar definitivamente

English: 
There was still a gold standard, 
but it was going to be tied to the dollar.
All of the world's gold had moved 
from London to Fort Knox,
and all of the world's currencies
 were tied to the dollar.
This system was designed 
to manage the sorts of imbalances,
to avoid credit crunches, or for countries,
credit crunches are known 
as balance of trade deficits,
i.e., when they can't pay their bills 
and their currency collapses.
The currencies were managed and the system was stable,
as long as the Americans played the role of oversight.
Now, who knows the great story
about how that all came to an end?
The quantity of money that 
was needed to pay for the Vietnam War,
that's exactly what I was trying to get at.
Oil shocks was another one.
That meant that the Americans 
were no longer respecting their role
or playing their role 
governing the monetary system.
They were inflating their currency 
that ostensibly was meant to be tied,

Modern Greek (1453-): 
Und es gab noch einen Goldstandard, aber dieser
Goldstandard war an den Dollar gebunden.
Alles Gold der Welt zog von London nach Fort Knox,
und sämtliche Währungen der Welt
waren an den Dollar gebunden.
Dieses System wurde entwickelt, um
mögliche Ungleichgewichte zu managen
und um Kreditknappheit zu verhindern.
Bei Staaten handelt es sich bei
Kreditknappheit um ein Handelsdefitzit.
Sie können ihre Rechnungen nicht mehr
bezahlen und die Währung bricht ein.
Die Währungen wurden verwaltet
und das System war stabil,
solange die Amerikaner die Rolle des Aufpassers spielten.
Wer kennt die tolle Geschichte, wie das alles zu Ende ging?
Die Menge an Geld also, die nötig
war, um den Vietnamkrieg zu bezahlen.
Genau darauf wollte ich hinaus.
Ölpreisschocks waren ein weiterer Fall.
Die Amerikaner respektierten ihre Rolle das
Währungssystem zu verwalten nicht mehr.
Sie bliesen den Wert ihrer eigenen Währung
auf, der eigentlich gekoppelt sein sollte.

German: 
Und es gab noch einen Goldstandard, aber dieser
Goldstandard war an den Dollar gebunden.
Alles Gold der Welt zog von London nach Fort Knox,
und sämtliche Währungen der Welt
waren an den Dollar gebunden.
Dieses System wurde entwickelt, um
mögliche Ungleichgewichte zu managen
 und um Kreditknappheit zu verhindern.
Bei Staaten handelt es sich bei
Kreditknappheit um ein Handelsdefitzit.
Sie können ihre Rechnungen nicht mehr
bezahlen und die Währung bricht ein.
Die Währungen wurden verwaltet
und das System war stabil,
solange die Amerikaner die Rolle des Aufpassers spielten.
Wer kennt die tolle Geschichte, wie das alles zu Ende ging?
Die Menge an Geld also, die nötig
war, um den Vietnamkrieg zu bezahlen.
Genau darauf wollte ich hinaus.
Ölpreisschocks waren ein weiterer Fall.
Die Amerikaner respektierten ihre Rolle das
Währungssystem zu verwalten nicht mehr.
Sie bliesen den Wert ihrer eigenen Währung
auf, der eigentlich gekoppelt sein sollte.

French: 
Il y avait encore la référence à l'or, 
mais en la rattachant au dollar
Tout l'or du monde est parti de Londres 
pour se retrouver à Fort Knox,
et toutes les monnaies du monde ont 
été rattachées au dollar.
Ce système a été conçu pour pallier les 
déséquilibres, éviter les crises du crédit,
pour certains pays, la crise du crédit est 
un déficit de la balance commerciale
i.e. quand ils se trouvent en défaut de 
paiement et que leur monnaie s’effondre.
Les devises étaient bien gérées 
et le système stabilisé,
tant que les américains ont tenu 
leur rôle de surveillance.
Qui sait comment toute cette 
histoire s'est terminée ?
Les sommes d'argent nécessaire pour 
financer la guerre du Vietnam,
c'est exactement où je voulais en venir.
Les chocs pétroliers sont une autre explication.
Cela signifie que les américains ont 
cessé de jouer leur rôle
de gouverneur du système monétaire.
Ils ont augmenté leur masse monétaire, 
laquelle était censée être convertible,

Swedish: 
knuten till guldet och alla andra valutor. Så vad gjorde fransmännen?
Fransmännen var lite oroliga att president Nixon inte var helt ärlig.
Och de var oroliga för just det som vi beskrivit, att Nixon tryckte pengar när han inte borde göra det.
Och de var oroliga att det inte fanns tillräckligt med guld för att bibehålla växelkursen för den franska francen,
så de skickade en kanonbåt till New Yorks hamn för att artigt be, "kan vi få vårt guld tillbaka tack".
Fick de tillbaka sitt guld? Kom igen, gissa! Det gjorde de inte. Och Bretton Woods-systemet upphörde.
Och det är nu vi går in i den moderna eran av det finansiella systemet.
Fiat-pengar: Ett bytesmedel, som utgivaren inte lovar kan bytas in mot en handelsvara, och som bygger på förtroende.

Romanian: 
strâns legată de aur și oricare altă valută. Și ce au făcut francezii?
Francezii erau puțin îngrijorați de faptul că președintele Nixon nu era pe deplin sincer.
Aceștia erau deranjați de ceea ce spun acum, de faptul că Nixon imprima bani, care nu trebuiau să fie emiși.
Și, desigur, își făceau griji de insuficiența aurului, ce ar asigura rata de schimb a francului francez.
Astfel, aceștia au trimis un vapor militar în portul din New York, solicitând politicos restituirea propriului aur.
Și-au restituit oare aceștia aurul? Încercați să ghiciți? Nu, nu le-a reușit. Astfel, sistemul de la Breton Woods a luat sfârșit.
Acesta e punctul de la care începe era modernă a sistemului financiar.
Banii reglementați prin lege (fiat money): un mod de schimb monetar, prin care emitentul nu face promisiuni de a răscumpărare bancnotelor în bunuri referință, bazat doar pe încredere.

Slovenian: 
vezana na zlato in vsako drugo valuto.  In kaj so
naredili Francozi?
Francozi so bili malce zaskrbljeni glede Nixonove
iskrenosti.
Skrbelo jih je, kar smo opisali, namreč,
da Nixon tiska denar, ko tega ne bi smel.
Skrbelo jih je tudi, da ni dovolj zlata, ki bi
pokrilo menjalni tečaj francoskega franka,
zato so v New York poslali majhno bojno ladjo in
vljudno prosili, da jim vrnejo zlato.
So jim zlato vrnili?  No, uganite!  Ne, niso.   In
sistem, dogovorjen v Bretton Woodsu, se je končal.
In na tej točki vstopimo v moderno obdobje finančnega
sistema.
Listinski denar (denar brez zlatega kritja):  Sredstvo
menjave, ki ga izdajatelj
ne jamči vrniti v obliki blaga; njegova osnova je
zaupanje.

Korean: 
달러를 마구찍어냈어요. 그래서 프랑스가 어떻게 했죠?
프랑스는 닉슨대통령이 미심쩍었어요.
닉슨이 하지말았어야 할 달러화 팽창을 계속하고 있어서 걱정했더랬죠.
프랑스는 미국이 적정한 프랑-달러환율을 지켜내기에 충분한 금을 가지고 있지 않다는 의문을 품었습니다.(금을 보유한 만큼 달러를 찍어야 되는데도 불구하고)
그래서 프랑스는 뉴욕항에 군함을 보내 금을 돌려달라고 요청했죠.
금을 되찾았을까요?? 추측해 보세요. 못찾았어요. 브레턴우즈체제가 그렇게 망한겁니다.
그것이 바로 현재 금융시스템으로의 전환점이었습니다.
불환화폐: 발행인이 실물과 교환해 줄 것을 약속하지 않고 신용에만 근거해 만들어내는 교환수단.

English: 
tied to gold and to every other currency.
So what did the French do?
The French were a little bit worried that
President Nixon wasn't entirely honest.
And they were worried 
that precisely what we described,
that Nixon was printing money 
when he shouldn't have been, was going on.
And they were worried
 there wasn't enough gold
to honour the exchange rate 
of the French franc,
so they sent a gunboat to New York harbour
to ever so politely "ask 
for our gold back, please."
Did they get their gold back? 
Go on, guess!
They didn't. And the Bretton Woods system
 came to an end.
And this is the point at which we enter
the modern era of the financial system.
Fiat money: 
A medium of exchange, which the issuer
does not promise to redeem in a commodity,
and is based on confidence.

Indonesian: 
terikat pada emas, dan pada mata uang lain. Jadi apa yang dilakukan Perancis?
Perancis khawatir bahwa Presiden Nixon tidak sepenuhnya jujur.
Mereka khawatir Nixon sedang mencetak uang dimana ia semestinya tidak melakukan itu.
Dan mereka khawatir tidak ada cukup emas untuk menjaga kurs Franc Perancis,
Jadi mereka mengirim kapal perang ke pelabuhan New York meminta emasnya kembali.
Apakah mereka mendapatkannya? Tebak saja! Jawabannya tidak. Disini sistem Bretton Woods berakhir.
Pada titik ini, kita memasuki sistem finansial era modern.
Uang Fiat: Alat tukar, yang tidak dilandasi komoditas apapun, hanya berlandaskan kepercayaan.

German: 
Gekoppelt an Gold und jede andere Währung.
Was haben die Franzosen da unternommen?
Die Franzosen waren ein wenig in Sorge, dass
Präsident Nixon nicht so ganz ehrlich war.
Sie waren besorgt, dass genau das der
Fall war, was wir besprochen haben,
nämlich dass Nixon Geld druckte,
obwohl er das nicht sollte.
Und sie waren besorgt, dass es nicht genug Gold gab,
den Wechselkurs des französischen Franc einzulösen.
Also schickten sie ein Kanonenboot
in den Hafen von New York,
um ausgesprochen freundlich zu fragen, ob sie
nicht bitte ihr Gold zurück haben könnten.
Haben sie ihr Gold zurückgekriegt? Ratet mal.
Haben sie nicht. Und das
Bretton-Woods-System fand sein Ende.
An diesem Punkt betreten wir die
moderne Ära des Finanzsystems.
Fiat-Geld: ein Tauschmittel, bei dem der Herausgeber
sich nicht verpflichtet in eine Ware umzutauschen.
Und das auf Vertrauen beruht.

Portuguese: 
ligada ao ouro, e a todas as outras moedas.
Então, o que é que os franceses fazem?
Os franceses, estavam um bocadinho preocupados que o presidente Nixon não fosse completamente honesto.
E eles estavam preocupados que, precisamente o que descrevemos - que Nixon estivesse a imprimir dinheiro quando não poderia fazê-lo - estivesse a acontecer.
E eles estavam preocupados que não houvesse ouro suficiente para honrar a taxa de câmbio do franco francês,
então eles enviaram uma fragata para o porto de Nova York para, educadamente, pedirem o ouro  deles de volta, por favor.
Será que eles conseguiram o ouro de volta? Vá em frente, adivinhe! Não conseguiram. E o sistema de  BrettonWoods chegou ao fim.
E este é o ponto em que entramos na era moderna do sistema financeiro.
Moeda fiduciária (fiat): um meio de troca em que o emissor não promete a troca por nenhum bem  padrão, e é baseado na confiança.

French: 
convertible en or ou contre tout autre devise. 
Alors qu'ont fait les français ?
Les français étaient quelque peu inquiets 
au sujet de l'intégrité du président Nixon.
Ils étaient justement inquiets de ce que Nixon 
faisait, à savoir faire marcher la planche à
billets au-delà du raisonnable. Et ils 
craignaient qu'il n'y eût plus assez d'or
 pour garantir la valeur de leur monnaie 
compte tenu du taux de change,
Et donc il ont envoyé un bateau de guerre 
pour demander très poliment
s'ils pouvaient récupérer leur or.
Ont-ils récupéré leur or ? Allez, devinez ! Non. 
Et le système de Bretton Woods prit fin.
C'est à ce moment que nous entrons 
dans la nouvelle ère du système financier.
La monnaie fiduciaire : un moyen d'échange, 
basé sur aucun système de contre-valeur
se référant à un bien, il repose 
simplement sur la confiance.

Italian: 
all'oro e ad ogni altra valuta.
E allora cosa fecero i francesi?
I francesi erano un po' preoccupati che
Nixon non mantenesse fede agli impegni.
Ed erano preoccupati di quello che abbiamo detto, e cioè che
Nixon stesse stampando denaro, cosa che non doveva fare.
Erano anche preoccupati che non ci fosse abbastanza oro
a garanzia del tasso di cambio con il Franco francese
quindi mandarono una cannoniera a New York per
chiedere educatamente di riavere il loro oro.
Glielo ridettero? Dai, su, indovinate. Certo che no.
Ecco come finì il sistema di Bretton Woods.
Questo è il momento in cui entriamo
nell'era moderna del sistema finanziario.
Moneta a corso legale: mezzo di scambio che l'emittente non
promette di riscattare con un bene ed è basato sulla fiducia.

Polish: 
względem złota i wszystkich innych walut.
Jak zareagowali Francuzi?
Francuzi obawiali się,
że Nixon gra nieuczciwie.
Obawiali się dokładnie
tego, o czym mówiliśmy,
że drukuje pieniądze,
kiedy nie powinien tego robić.
I obawiali się, że zabraknie złota,
na które można by wymienić franka
więc wysłali okręt wojenny
do portu w Nowym Jorku
i grzecznie poprosili o zwrot złota.
Jak wam się wydaje, dostali złoto?
Nie dostali. A system z
Bretton Woods się rozpadł.
Od tego czasu zaczyna się
współczesny system finansowy.
Pieniądz fiducjarny: środek wymiany,
którego emitent nie gwarantuje
wymiany na określony towar, a
jego wartość polega na zaufaniu.

Croatian: 
Spojena za zlato i svaku drugu valutu.
Što su poduzeli Francuzi?
Francuzi su bili malo zabrinuti, da
predsjednik Nixon nije bio potpuno iskren.
Oni su bili zabrinuti, jer se dogodilo
upravo ono, što smo bili dogovorili,
naime da je Nixon tiskao novac,
iako to ne bi trebao.
I bili su zabrinuti, jer nije bilo dovoljno novca,
da se isplati tečaj francuskog franka.
Dakle poslali su topovnjaču
u New Yoršku luku,
da izrazito prijateljski pitaju,
mogu li dobiti natrag svoj novac.
Jesu li dobili svoj novac natrag?
Pogađajte.
Nisu dobili. I tako je
Bretton Woods sustav propao.
U ovom trenutku ulazimo u
doba modernog financijskog sustava.
Fiat-novac je sredstvo razmjene, gdje se izdavač
ne obvezuje, da ga zamjeni za robu.
I to se zasniva na povjerenju.

Modern Greek (1453-): 
Gekoppelt an Gold und jede andere Währung.
Was haben die Franzosen da unternommen?
Die Franzosen waren ein wenig in Sorge, dass
Präsident Nixon nicht so ganz ehrlich war.
Sie waren besorgt, dass genau das der
Fall war, was wir besprochen haben,
nämlich dass Nixon Geld druckte,
obwohl er das nicht sollte.
Und sie waren besorgt, dass es nicht genug Gold gab,
den Wechselkurs des französischen Franc einzulösen.
Also schickten sie ein Kanonenboot
in den Hafen von New York,
um ausgesprochen freundlich zu fragen, ob sie
nicht bitte ihr Gold zurück haben könnten.
Haben sie ihr Gold zurückgekriegt? Ratet mal.
Haben sie nicht. Und das
Bretton-Woods-System fand sein Ende.
An diesem Punkt betreten wir die
moderne Ära des Finanzsystems.
Fiat-Geld: ein Tauschmittel, bei dem der Herausgeber
sich nicht verpflichtet in eine Ware umzutauschen.
Und das auf Vertrauen beruht.

Bulgarian: 
обвързана със златото и всяка една друга валута. И какво направиха Французите?
Французите малко се обезпокоили, че президента Никсън не бил напълно откровен.
Те били притеснени, че се случва точно това, което описахме, че президента Никсан печата пари, а не трябва.
И притеснени, че няма достатъчно злато, с което да се отчете обменния курс на френския франк,
и изпратили малък военен кораб в пристанището на Ню Йорк за да помолят най-учтиво за своето злато.
Получили ли са си златото? Хайде, познайте! Не са! И системата Бретан-Уудс достигнала своя край.
И тук е точката, където навлизаме в модерната ера на финансовата система.
Фиатни пари: Средство за размяна, което емитентът не обещава да компенсира със стока и се основава на доверие.

Spanish: 
al oro y a todas las otras monedas. ¿Que hicieron los franceses ?
Los franceses estaban un poco preocupados de que el Presidente Nixon no fuera del todo honesto
y estaban preocupados de lo que hemos descrito: que Nixon estaba imprimiendo dinero cuando no debía.
También estaban preocupados de que no había suficiente oro para honrar el tipo de cambio del franco francés,
así que enviaron un buque de guerra al puerto de Nueva York a pedir muy cortésmente la devolución de su oro.
¿Recibieron su oro? ¡Adivina! No lo recibieron y el sistema de Bretton Woods llegó a su fin.
Y este es el punto en el que entramos en la era moderna del sistema financiero.
Dinero fiduciario: un medio de intercambio, que el emisor no promete redimir en especie y se basa solo en la confianza.

Indonesian: 
Secara historis, penciptaan uang selalu terikat dengan komoditas, seperti emas, tetapi hari ini, uang tidak terikat dengan apapun.
Yang artinya tidak ada yang mendukung nilai uang kita. Kertas ini hanyalah seonggok kertas.
Apa artinya untuk kita? Jika uang tidak berbasis apapun, mengapa kita berfikir uang itu berharga?
Maaf? Karena kita masih bisa menukarnya. Apa? Orang lain berteriak.
Fakta dari Latin, darimana asal dari kata 'kredit'? kepercayaan. Benar.
Credere = mempercayai
Semenjak runtuhnya sistem gold standard pada 1971 dan berkurangnya peraturan pada sistem finansial,
penciptaan uang berkembang secara besar-besaran.

Bulgarian: 
Исторически, произведените пари са се фиксирали към дадена стока, често злато, но днес не са фиксирани към нищо.
Което означава, че няма нищо, на което да се облегнат парите ни. Това парче хартия е просто парче хартия.
Къде ни води това? Ако парите не се основават на нищо, защо си мислим, че имат някаква стойност?
Извинете? Защото все още можем да отидем и да ги разменим за нещо. Да? Някой друг искаше да каже нещо?
Един малък страхотен латински факт - думата за кредит произлиза от? Вяра. Правилно.
Credete = да вярваш
След колапса на златния стандарт на долара през 1971г. и дерегулацията на финансовата система,
създаването на пари нараства експоненциално.

English: 
Historically, money creation 
was pegged to a commodity, often gold
but today it is pegged to nothing.
Which means there is nothing 
backing our money.
This piece of paper is just 
a piece of paper.
Where does this leave us?
If money is based on nothing,
 why do we think it has any value?
Sorry? Because we can still go
 and exchange it.
What? Somebody else was going to shout.
Great little Latin fact:
the word for "credit" comes from... 
"belief." Correct.
Credere = to believe
Since the collapse 
of the dollar gold standard in 1971
and the deregulation 
of the financial system,
money creation has grown exponentially.

Modern Greek (1453-): 
Historisch gesehen war eine Währung stets
an eine Ware gekoppelt. Oft an Gold.
Aber heute ist es an nichts gekoppelt.
Das bedeutet, dass es nichts
gibt, was unser Geld absichert.
Dieses Stück Papier ist nur ein Stück Papier.
Was bleibt uns?
Wenn Geld auf nichts basiert, warum glauben
wir, dass es überhaupt einen Wert hat?
Wie bitte? Weil wir es immer
noch umtauschen können.
Was? Jemand anderes wollte was sagen.
Der kleine aber feine lateinische Fakt. Das
Wort für Kredit kommt von: glauben. Korrekt.
Credere = zu glauben
Seit dem Zusammenbruch des Dollar-Gold-Standards in 1971
und der Deregulierung des Finanzsystems,
ist die Geldschöpfung exponentiell gewachsen.
Das World Economic Forum, das sich in Davos trifft,

Romanian: 
Istoric vorbind banii erau garantați prin bunuri, de regulă aur, însă astăzi aceștia nu sunt asigurați prin nimic.
Ceea ce înseamnă că banii nu au un echivalent. Această bucată de hârtie nu e decât o bucată de hârtie.
Și ce urmări are situația pentru noi? Dacă banii nu sunt bazați pe nimic, de ce credem că aceștia au vreo valoare?
Poftim? Fiindcă în continuare putem să-i schimbăm. Ce? Altcineva a dorit să se expună?
Noțiunea latină „credit” vine de la? Încredere! Corect!
Credere = a avea încredere
Odată cu colapsul standardului aurului în 1971 și eliminarea reglementărilor monetare,
crearea banilor a crescut exponențial.

Italian: 
Nel corso della storia, la creazione di denaro è stata legata
ad un bene, spesso all'oro, ma oggi non è legata a niente.
Il che significa che non c'è niente che garantisca il nostro
denaro. Questo pezzo di carta è solo un pezzo di carta.
Cosa se ne conclude? Se il denaro è basato sul
niente, perché crediamo che abbia un valore?
Prego?
-Perché possiamo ancora scambiarlo.
-Come? Chi altro stava per parlare?
Torniamo alle origini latine, da dove
viene la parola credito? Credere. Esatto.
Credere = to believe
Dal crollo dell'assioma dollaro-oro nel 1971 e
la deregolamentazione del sistema finanziario,
la creazione di denaro è
cresciuta in modo esponenziale.

Korean: 
역사적으로 돈은 금과 같은 실물에 가치가 연동되었다. 하지만 현재는 돈이 무(無)에 연동된다.
돈의 가치를 받쳐주는 게 아무것도 없다는 뜻이에요. 이 종이지폐는 말 그대로 종이쪼가리에 불과한 것이죠.
이게 우리게 의미하는 바는 뭘까요? 돈에 아무 근거가 없다면 우린 왜 돈이 가치가 있다고 생각하는걸까요?
다시 말씀해주세요~ 아, 우린 여전히 이 돈으로 뭔가를 교환할 수 있기 때문이라고요? 다른 분들도 말씀해주세요
라틴어 수업 잠깐 해볼까요, 신용(credit)이란 단어의 어원이 뭐죠?
믿음. 빙고~
Credere = 믿다
1971년 달러금본위제의 붕괴와 금융체제의 탈규제화 이후
신용창출에 의한 돈은 기하급수적으로 증가했다.

Portuguese: 
Historicamente, a criação de moeda estava ligada a uma mercadoria, muitas vezes ouro, mas hoje, não está ligada a coisa nenhuma.
O que significa que não há nada a suportar o nosso dinheiro. Este pedaço de papel, é apenas um pedaço de papel.
Onde é que isso nos deixa? Se o dinheiro é baseado em nada, por que achamos que tem algum valor?
Desculpa? Porque ainda pode ir e trocá-lo. O quê? Alguém ia gritar.
Pequeno grande facto do latim, a palavra crédito vem de? Crença. Correto.
Credere = acreditar
Desde o colapso do padrão ouro do dólar em 1971 e da desregulamentação do sistema financeiro,
a criação de dinheiro tem crescido exponencialmente.

German: 
Historisch gesehen war eine Währung stets
an eine Ware gekoppelt. Oft an Gold.
Aber heute ist es an nichts gekoppelt.
Das bedeutet, dass es nichts
gibt, was unser Geld absichert.
Dieses Stück Papier ist nur ein Stück Papier.
Was bleibt uns?
 Wenn Geld auf nichts basiert, warum glauben
wir, dass es überhaupt einen Wert hat?
Wie bitte? Weil wir es immer
noch umtauschen können.
 Was? Jemand anderes wollte was sagen.
Der kleine aber feine lateinische Fakt. Das
Wort für Kredit kommt von: glauben. Korrekt.
Credere = zu glauben
Seit dem Zusammenbruch des Dollar-Gold-Standards in 1971
und der Deregulierung des Finanzsystems,
ist die Geldschöpfung exponentiell gewachsen.
Das World Economic Forum, das sich in Davos trifft,

Croatian: 
Povijesno gledano, valuta je uvijek
bila vezana za neku robu. Često na zlato.
Ali danas nije vezana za ništa.
To znači, da ne postoji ništa
čime je naš novac osiguran.
Ovaj komad papira je
samo komad papira.
Što nama ostaje?
Ako novac nije baziran na ničemu, zašto onda
vjerujemo, da on uopće ima neku vrijednost?
Kako molim? Jer ga još uvijek
možemo zamijeniti.
Što? Netko drugi je htio nešto reći.
Mala ali lijepa latinska činjenica.
Riječ kredit dolazi od: vjerovati. Korektno.
Credere = vjerovati
Od raspada standarda
dolar-zlato, 1971. godine
i deregulacije financijskog sustava,
stvaranje novca je
eksponencijalno naraslo.
World Economic Forum,
koji se sastaje u Davosu,

Slovenian: 
Zgodovinsko gledano, je bilo ustvarjanje denarja
vezano na blago, pogosto zlato, toda danes je vezano
na nič.
Kar pomeni, da ni ničesar, kar bi bilo kritje našemu
denarju.  Ta papir je le kos papirja.
In kje smo se znašli s to ugotovitvijo?  Če je osnova
denarja nič, zakaj potem mislimo, da ima neko
vrednost?
Prosim?  Ker ga lahko še zmeraj menjamo.  Kaj? 
Nekdo drug je hotel še nekaj reči.
Krasno malo latinsko dejstvo, od kod izvira beseda
kredit? Verjeti.  Pravilno.
Credere - verjeti.
Vse od zloma dolarskega zlatega standarda 1971 in
deregulacije finančnega sistema,
je ustvarjanje denarja raslo eksponencialno.

Swedish: 
Historiskt har pengar varit knutna till en handelsvara, ofta guld, men i dag är de inte knutna till någonting.
Vilket innebär att det inte finns någonting som backar upp värdet av våra pengar. Detta papper är bara en bit papper.
Vad betyder det? Om pengar är baserade på ingenting, varför tror vi då att de har något värde?
Förlåt? För att vi fortfarande kan gå och växla in dem. Va? Någon annan ropade nåt.
Kul litet latinskt faktum, vad kommer ordet "kredit" från? Tro. Korrekt.
Credere = att tro
Sedan kollapsen av dollar-guldmyntfoten 1971 och avregleringen av det finansiella systemet,
har skapandet av pengar vuxit exponentiellt.

French: 
Historiquement, la monnaie fût rattachée à un bien, 
souvent l'or, mais aujourd'hui, elle ne repose sur rien.
Cela signifie que notre monnaie n'est adossée à rien.
Ce morceau de papier n'est qu'un 
simple morceau de papier.
Où est-ce que cela nous conduit ?
Si la monnaie ne repose sur rien, pourquoi 
pense-t-on qu'elle a de la valeur ?
Pardon ? Car nous pouvons obtenir des biens en 
échange. Quoi ? Quelqu'un allait justement intervenir.
Sachant qu'il est d'origine latine, d'où 
vient le mot crédit ? croyance. Correct.
Credere = croire
Depuis l'effondrement du système basé 
sur la référence à l'or en 1971
et la dérégulation du système financier,
La création monétaire a connu 
une croissance exponentielle.

Spanish: 
Históricamente, la creación de dinero estuvo vinculada a un producto básico, a menudo el oro, pero hoy no está vinculado a nada.
Lo que significa que no hay ningún respaldo por nuestro dinero. Ese pedazo de papel es solo un pedazo de papel.
¿Dónde nos deja esto? Si el dinero no se basa en nada, ¿por qué creemos que tiene valor?
¿Perdón? Porque todavía podemos ir y cambiarlo. ¿Qué? Alguien iba a gritar.
Gran hecho latino: ¿de dónde proviene la palabra crédito? De creencia. ¡Exacto!
Credere = creer
Desde el colapso del dólar patrón oro en 1971 y la des-regulación del sistema financiero,
la creación de dinero ha crecido exponencialmente.

Polish: 
Dawniej pieniądze miały
pokrycie w towarze, często z złocie,
ale dzisiaj nie mają żadnego pokrycia.
Nasze pieniądze są bez pokrycia.
To tylko kawałek papieru.
Do czego to prowadzi?
Dlaczego uważamy, że pieniądze
mają jakąkolwiek wartość?
Dlaczego?
Bo możemy je wymienić.
Ktoś jeszcze coś mówił.
Wyraz "credit" pochodzi
z łaciny i oznacza...
"wiara", zgadza się.
Credere = wierzyć
Od upadku parytetu złota w 1971
i deregulacji systemu finansowego,
podaż pieniądza rośnie wykładniczo.

Croatian: 
je u ovom trenutku pristao na potrebu,
da proširi kreditne okvire globalnog
gospodarstva za 100 bilijuna dolara.
Jedan bilijun ima dvanaest nula. 100 bilijuna
je jedno 1, koje slijedi četrnaest nula.
Oni vjeruju da će kreditna
ekspanzija stvoriti bum,
jer je sada više novca u gospodarstvu,
da se pokrenu investicije.
To je fascinantno, taj nastanak digitalne
valute, kako je to stvarno sve promijenilo.
To je potpuno oslobodilo privatne banke, da
dominiraju monetarnim sustavom i tako ga oblikuju,
da on radi za njih i za ljude,
koji upravljaju bankama.
Rast i inflacija
Ako vi, kod današnje konstelacije,
želite imati rastuće gospodarstvo,

Modern Greek (1453-): 
hat sich zum jetzigen Zeitpunkt
auf die Notwendigkeit geeinigt,
den Kreditrahmen der Weltwirtschaft um
100 Billionen US-Dollar zu erweitern.
Eine Billion hat zwölf Nullen. 100 Billionen
ist eine 1 gefolgt von vierzehn Nullen.
Sie glauben, diese Kreditausweitung erzeugt einen Boom.
Da jetzt mehr Geld in der Wirtschaft
ist, um Investitionen zu tätigen.
Es ist faszinierend, diese Entstehung der digitalen
Währungen, wie es wirklich alles verändert hat.
Weil es Privatbanken völlig entfesselt hat das
Geldsystem zu dominieren und so zu gestalten,
dass es für sie arbeitet und für die Leute, die Privatbanken leiten.
Wachstum und Inflation
Wenn sie bei der derzeitigen Konstellation
eine wachsende Wirtschaft haben wollen,

French: 
Le forum économique mondial qui 
s'est tenu à Davos ces temps-ci
en appelle à une expansion du crédit,
à hauteur de 100 000 milliards de dollars
1000 milliards, c'est 1 suivi de 12 zéros, donc 
100 000 milliards, c'est 1 suivi de 14 zéros.
Ils prévoient une relance grâce 
à cette expansion du crédit
puisque c'est le manque d'argent dans 
l'économie qui nuit aux investissements.
C'est fascinant de voir comment cette émergence 
de la monnaie scripturale transforme tout.
Parce que cela permet aux banques 
d'étendre leur domination
et créer un système monétaire servant leurs intérêts
et ceux de leurs dirigeants.
Croissance et inflation

Korean: 
다보스 세계경제포럼은 신용창출이
100조달러까지 팽창하도록 주문했어요.
1조가 공이 12개니까, 1에다 공 14개 붙인 금액이죠.
그들은 돈을 그렇게 찍어내면 호황이 올거라 믿었다.
투자자금이 경제에 풀리는 것이라 생각했기 때문이었다.
디지털통화의 출현은 (지배계급에) 정말 획기적이죠, 그게 세상을 어떻게 바꿔놓은지 보면 말예요.
고삐풀린 민간은행이 금융시스템을 만들어 장악해주고,
은행은 그들의 이익에 봉사하니 말이죠.
성장과 인플레이션

Spanish: 
La reunión del Foro Económico Mundial en Davos en la actualidad ha hecho un llamado a la necesidad del crédito en la economía,
en la economía mundial, que se ampliará por US$ 100 billones.
1 billón es 12 ceros así que 100 billones, si lo quieres imaginar es un 1 seguido de 14 ceros.
Ellos creen que esta expansión de crédito creará un auge
porque ahora hay más dinero en la economía con qué hacer inversiones.
La aparición de monedas digitales es fascinante. ¡Cómo ha transformado todo realmente!
Porque desató completamente a los bancos privados para dominar y crear el sistema monetario que mejor les sirva.
Y funciona para la gente que dirige los bancos privados.
Crecimiento e inflación

Romanian: 
Reuniunea Forului Economic Mondial din Davos a accentuat necesitatea curentă a economiei,
a economiei mondială, a cărei creditare trebuie să se extindă până la $100 de trilioane.
Un trilion are 12 zerouri, deci, 100 de trilioane, dacă dorim să ne imaginăm cifra, e 1 urmat de 14 zerouri.
Ei consideră că această extindere a creditului va genera un boom,
deoarece nu mai există bani în economie pentru a face investiții.
Această apariție a monedelor digitale e una fascinantă; cum le-a reușit să transforme totul...
Or, aceasta a dezlănțuit complet băncile în dorința lor de a domina și de a crea un sistem monetar, care lucrează pentru ele
și pentru oamenii care conduc aceste bănci.
Creștere și inflație

Bulgarian: 
На срещата Световния Икономически Форум в Давос се поставя необходимостта от кредит в икономиката,
световната икономика да се разшири с 100 трилиона долара.
Един трилион има 12 нули, така че 100 са, ако искате да си ги представите, 1 и 14 нули - 100 000 000 000 000.
Те вярват, че това кредитно разширяване ще създаде бум,
защото ще има повече пари в икономиката, с които да се инвестира.
Очарователна е тази поява на дигитални пари, как се трансформира всичко, наистина.
Защото напълно отприщва частните банки да доминират и да правят паричната система угодна за себе си
и това да работи за хората, които управляват тези частни банки.
РАСТЕЖ И ИНФЛАЦИЯ

Swedish: 
World Economic Forum-mötet i Davos har uppmanat till att krediten inom ekonomin,
den globala ekonomin, behöver utökas med $100 biljoner.
En biljon är 12 nollor så 100 biljoner, för att föreställa dig det så tänk 1 följt av 14 nollor.
De tror denna kreditexpansion kommer att skapa ett ekonomiskt uppsving
eftersom det kommer finnas mer pengar i ekonomin för att göra investeringar.
Det är fascinerande med denna uppkomst av digital valuta, hur det egentligen förändrar allting.
Eftersom det helt har släppt privata banker lösa att härska och skapa det penningsystem som passar dem
och som fungerar för dem som driver privata banker.
Tillväxt och inflation

English: 
The World Economic Forum 
meeting in Davos at the present time
have called on a need 
for the credit within the economy,
the global economy, 
to be expanded by US$100 trillion.
A trillion is 12 noughts so 100 trillion,
if you want to imagine,
 is a 1 followed by 14 noughts.
They believe this credit expansion 
will create a boom
because there is now  more money
 with which to make investments.
It's fascinating, 
this emergence of digital currencies,
how it's transformed everything, really.
Because it just completely unleashed
 private banks to dominate
and create the money system
 that works for them
and works for the people
 who run private banks.
Growth and inflation
If you want a growing economy, 
under the current set-up,

German: 
hat sich zum jetzigen Zeitpunkt
auf die Notwendigkeit geeinigt,
den Kreditrahmen der Weltwirtschaft um
100 Billionen US-Dollar zu erweitern.
Eine Billion hat zwölf Nullen. 100 Billionen
ist eine 1 gefolgt von vierzehn Nullen.
Sie glauben, diese Kreditausweitung erzeugt einen Boom.
Da jetzt mehr Geld in der Wirtschaft
ist, um Investitionen zu tätigen.
Es ist faszinierend, diese Entstehung der digitalen
Währungen, wie es wirklich alles verändert hat.
Weil es Privatbanken völlig entfesselt hat das
Geldsystem zu dominieren und so zu gestalten,
dass es für sie arbeitet und für die Leute, die Privatbanken leiten.
Wachstum und Inflation
Wenn sie bei der derzeitigen Konstellation
eine wachsende Wirtschaft haben wollen,

Italian: 
Nella recente riunione del Forum Economico Mondiale a
Davos si è riconosciuta la necessità di espandere il credito
nell'economia, nell'economia globale,
fino a 100 trilioni di dollari.
Un trilione ha 12 zeri, quindi 100 trilioni, se
volete figurarvelo, è un 1 seguito da 14 zeri.
Secondo loro l'espansione del credito
avrebbe generato un boom economico
perché nell'economia ci sarebbe molto
più denaro per fare più investimenti.
É straordinario come la nascita della
valuta digitale abbia trasformato tutto.
Perché ha permesso alle banche private il
dominio e la creazione di un sistema monetario
che funziona benissimo per loro e per
quelli che amministrano le banche private.
Crescita e inflazione.

Portuguese: 
A reunião do Fórum Económico Mundial em Davos identificou a necessidade do crédito na economia,
na economia global, ser expandido em 100 triliões de dólares.
1 trilião tem 12 zeros, 100 triliões, se quiser imaginar, é 1, seguido de 14 zeros.
Eles acreditam que essa expansão do crédito irá criar um "boom",
porque haverá então mais dinheiro na economia com o qual se farão investimentos.
É fascinante este surgimento de moedas digitais, e como isso realmente transformou tudo.
Porque isso libertou os bancos privados para dominarem, e criarem, o sistema monetário que agora trabalha para eles,
e trabalha para as pessoas que gerem bancos privados.
Crescimento e Inflação

Indonesian: 
Pertemuan World Economic Forum di Davos menghasilkan keputusan akan perlunya pinjaman baru untuk ekonomi saat ini,
bahwa ekonomi global perlu diperbesar dengan uang sebanyak 100 triliun dolar AS.
1 triliun memiliki 12 nol, jadi 100 triliun, jika anda ingin membayangkan, adalah 1 diikuti dengan 14 nol.
Mereka beranggapan bahwa ekspansi dengan pinjaman ini akan menciptakan perkembangan
karena saat ini ada lebih banyak uang dalam ekonomi yang bisa digunakan untuk investasi.
Kemunculan mata uang digital ini sangat menakjubkan, bagaimana ia mengubah segalanya.
Mereka mengantarkan bank swasta menuju dominasi dengan menciptakan sistem uang yang efektif untuk mereka
dan efektif untuk pemilik bank swasta.
Pertumbuhan dan Inflasi

Slovenian: 
Na sedanjem srečanju Svetovnega gospodarskega foruma
v Davosu
so izrazili potrebo po povečanju kreditiranja
gospodarstva,
svetovnega gospodarstva za 100 trilijonov
dolarjev.
Trilijon ima 12 ničel, zato 100 trilijonov, če si
predstavljate, pomeni, da 1 sledi 14 ničel.
Verjamejo, da bo taka kreditna ekspanzija ustvarila
konjunkturo,
saj bo tako več denarja v gospodarstvu, ki ga lahko
investirajo.
Fascinantno je, kako je pojav digitalnih valut vse
predrugačil.
Popolnoma je sprostil zasebne banke, ki
obvladujejo
in ustvarjajo denarni sistem, ki deluje zanje
in za ljudi, ki vodijo zasebne banke.
Rast in inflacija

Polish: 
Światowe Forum Ekonomiczne,
które odbywa się w Davos
zgłosiło potrzebę zwiększenia kredytu
w gospodarce światowej
o 100 bilionów $.
Bilion ma 12 zer, czyli 100
bilionów
to jedynka i 14 zer.
Twierdzą, że taka ekspansja
kredytowa ożywi gospodarkę,
bo będzie więcej pieniędzy na inwestycje.
To fascynujące, jak powstanie
walut cyfrowych wszystko zmieniło,
zniosło wszelkie ograniczenia
dla prywatnych banków
pozwoliło im stworzyć system,
który działa na ich korzyść
i na korzyść osób, które
prowadzą prywatne banki.
Wzrost i inflacja
Aby mieć wzrost gospodarczy
w obecnym systemie,

German: 
dann bedeutet das auch wachsende Schulden.
Das ist etwas, das nur sehr, sehr wenige Menschen
verstehen, vor allem aber keine Politiker,
die wiederum die Wirtschaft managen,
was ein beängstigender Gedanke ist.
BIP Bruttoinlandsprodukt
Der Marktpreis aller Güter und Dienstleistungen,
die in einem Land in einem bestimmten
Zeitraum hergestellt werden.
Wenn die Geldmenge wächst,
steht mehr Geld zur Verfügung,
das in produktive Unternehmungen investiert werden kann.
Es kann allerdings auch zum Zocken verwendet werden
und um Preise von Vermögenswerten in die Höhe zu treiben.
Eine Erhöhung der Geldmenge = ein relativer
Anstieg der wirtschaftlichen Tätigkeit
Die Auswirkungen der rasanten Kreditexpansion
Inflation ist ein Anstieg des allgemeinen Niveaus
der Preise von Gütern und Dienstleistungen
in einer Volkswirtschaft über einen bestimmten Zeitraum.
Wenn das allgemeine Preisniveau steigt,
dann kauft jede Einheit einer Währung
weniger an Gütern und Dienstleistungen.

Indonesian: 
Jika anda ingin ekonomi berkembang dalam sistem ini, kita harus memiliki pinjaman yang berkembang pula.
Sangat sedikit orang memahami konsep ini
- termasuk politisi-politisi yang mengatur perekonomian - fakta yang sangat mengerikan.
GDP Gross Domestic Product: Nilai dari seluruh produk dan jasa sebuah negara dalam satu waktu.
Selagi persediaan uang berkembang, lebih banyak uang bisa digunakan untuk diinvestasikan dalam produksi.
Selain itu, mereka juga dapat digunakan untuk berspekulasi yang menyebabkan harga aset meningkat.
Peningkatan persediaan uang = Peningkatan aktivitas ekonomi, secara relatif.
Pengaruh dari peningkatan jumlah pinjaman
Inflasi adalah kenaikan rata-rata harga barang dan jasa dalam jangka waktu tertentu.
Ketika level harga barang dan jasa meningkat, setiap unit mata uang kehilangan sejumlah daya belinya.

Swedish: 
Om vi vill att ekonomin ska växa måste med dagens arrangemang även skulderna växa.
Det är något som mycket, mycket få människor verkligen förstår,
speciellt bland de politiker som styr ekonomin, vilket är en skrämmande tanke.
BNP - Bruttonationalprodukt - Marknadsvärdet av alla varor och 
tjänster som produceras i ett land under en given tidsperiod.
När penningmängden växer blir mer pengar tillgängliga, och kan investeras i produktiva verksamheter.
Men de kan också användas för att spekulera och driva upp priser på tillgångar.
En ökning av penningmängden = en trolig relativ ökning av ekonomisk aktivitet.
Effekterna av en snabb kreditexpansion
Inflation innebär en ökning av de allmänna prisnivåerna på varor och tjänster i en ekonomi under en viss tidsperiod.
När prisnivån stiger kan varje enhet av valuta köpa färre varor och tjänster.

Slovenian: 
Če želite rast gospodarstva, kakor je to postavljeno
zdaj, morate imeti rast dolga.
To je nekaj, kar razume zelo, zelo malo ljudi
- še posebej tega ne razumejo politiki, ki vodijo
ekonomijo - kar je strašljiva misel.
BDP - bruto domači proizvod:  Tržna vrednost vseh
končnih izdelkov in storitev,
proizvedena v državi v določenem obdobju.
Ko denarna masa raste, je vse več denarja na razpolago
za investiranje v produktivne zamisli.
Možno pa ga je tudi uporabiti za špekulacije in
dvigovanje cen premoženju.
Povečanje denarne mase = Verjetno relativno povečanje
gospodarske dejavnosti.
Učinki nagle širitve kreditiranja
Inflacija pomeni dvig splošne ravni cen izdelkov in
storitev v gospodarstvu v določenem obdobju.
Ko se dvigne splošna raven cen, vsaka enota valute
kupi manj izdelkov in storitev.

Modern Greek (1453-): 
dann bedeutet das auch wachsende Schulden.
Das ist etwas, das nur sehr, sehr wenige Menschen
verstehen, vor allem aber keine Politiker,
die wiederum die Wirtschaft managen,
was ein beängstigender Gedanke ist.
BIP Bruttoinlandsprodukt
Der Marktpreis aller Güter und Dienstleistungen,
die in einem Land in einem bestimmten
Zeitraum hergestellt werden.
Wenn die Geldmenge wächst,
steht mehr Geld zur Verfügung,
das in produktive Unternehmungen investiert werden kann.
Es kann allerdings auch zum Zocken verwendet werden
und um Preise von Vermögenswerten in die Höhe zu treiben.
Eine Erhöhung der Geldmenge = ein relativer
Anstieg der wirtschaftlichen Tätigkeit
Die Auswirkungen der rasanten Kreditexpansion
Inflation ist ein Anstieg des allgemeinen Niveaus
der Preise von Gütern und Dienstleistungen
in einer Volkswirtschaft über einen bestimmten Zeitraum.
Wenn das allgemeine Preisniveau steigt,
dann kauft jede Einheit einer Währung
weniger an Gütern und Dienstleistungen.

Croatian: 
tada to znači također rastuće dugove.
To je nešto, što samo vrlo, vrlo malo ljudi
razumije, ali prije svega političari,
koji konačno upravljaju gospodarstvom,
što je jedna zastrašujuća misao.
BDP Bruto domaći proizvod
Tržišna cijena svih dobara i usluga,
koji su proizvedeni u jednoj
zemlji u određenom razdoblju.
Kad raste novčana masa,
više novca stoji na raspolaganju,
koji se može investirati
u produktivna poduzeća.
Međutim, to se također može
koristiti za kockanje
da se podigne cijena imovine.
Povećanje novčane mase = relativni
porast gospodarske aktivnosti
Efekti brze kreditne ekspanzije
Inflacija je porast opće
razine cijena robe i usluga,
u nacionalnom gospodarstvu tijekom
određenog vremenskog perioda.
Ako raste opći nivo cijena,
onda svaka jedinica valute
kupuje manje roba i usluga.

French: 
Si on veut de la croissance au sein de notre système, 
on doit nécessairement accroître notre dette.
C'est quelque chose que vraiment 
peu de gens comprennent
- particulièrement les politiciens qui 
gèrent l'économie - ça fait peur.
PIB Produit Intérieur Brut : La valeur marchande 
de toutes les consommations finales
produites dans un pays pour 
une période donnée.
L'accroissement de la masse monétaire peut se 
traduire par une augmentation des investissements.
Elle peut également conduire à la spéculation 
et faire monter les prix des actifs.
Un accroissement de la masse monétaire = 
Une éventuelle augmentation de l'activité économique.
Les effets de la rapide expansion du crédit
L’inflation est une augmentation générale 
des prix des biens et services
dans une économie sur une période donnée.
Quand les prix augmentent, une unité monétaire 
donne accès à moins de biens et services.

Romanian: 
Dacă ne dorim o economie prosperă în circumstanțele actuale, trebuie să avem datorii în creștere.
E o chestiune pe care puțini, foarte puțini oameni o înțeleg cu adevărat,
în mod special politicienii, care direcționează economia nu o înțeleg; e un gând terifiant...
PIB-ul - Produsul Inter Brut: valoarea comercială a bunurilor și serviciilor finite produse într-un stat într-o anumită perioadă de timp.
Odată cu creșterea rezervei monetare, mai mulți bani sunt disponibili pentru a fi investiți în activități de producere.
Totuși, ei pot utilizați pentru a specula și majora valoarea activelor.
O creștere a rezervei monetare echivalează cu creștere relativă a activității economice.
Efectele expansiunii rapide a activității de creditare
Inflația e creșterea nivelului de prețuri ale bunurilor și serviciilor într-o economie, după o anumită perioadă de timp.
Atunci când nivelul general al prețurilor crește, fiecare unitate a circuitului monetar scade în capacitatea de a procura bunuri și servicii.

Korean: 
현재의 금융제도 하에서 경제를 성장시키려면 계속 빚을 내야해요.
이 사실을 정확히 이해하고 있는 사람은 매우 드물죠.
특히 경제를 주물딱 거린다는 정치인들조차 모르니, 끔찍할 따름입니다.
국내총생산(GDP): 특정 기간 한 국가에서 최종 생산된 모든 재화와 서비스의 시장 가치
통화공급이 증가하면 생산에 투입될 돈이 많이 진다.
하지만 이 돈이 부동산가격을 밀어 올리거나 투기에 이용 될 수도 있다.
통화공급의 증가 = 경제활동을 상대적으로 증가시킬 '가능성'
급격한 통화팽창의 효과
인플레이션의 일반적인 의미는 일정 기간 내 재화와 서비스의 가격수준이 오르는 것을 말한다.
물가가 오르면 통화 한 단위로 살 수 있는 재화와 서비스가 적어진다.

Italian: 
Nell'organizzazione attuale se si vuole che
l'economia cresca si deve avere un debito crescente.
Questo concetto è compreso
da poche, pochissime persone
men che meno dai politici che gestiscono l'economia,
e questo è uno scenario spaventoso.
PIL Prodotto Interno Lordo:
Il valore di mercato di tutti i beni e servizi
prodotti in un Paese in un determinato periodo.
Col crescere della massa monetaria,
cresce anche la disponibilità di denaro che può essere
investita in attività produttive,
ma che può anche essere usata per speculare
ed aumentare i prezzi dei beni.
Aumento della massa monetaria =
Probabile aumento relativo in attività economica.
Gli effetti della rapida espansione del credito.
In un'economia l'inflazione è l'aumento generalizzato dei
prezzi di beni e servizi in un certo periodo di tempo.
Quando il livello generalizzato dei prezzi sale
ogni unità valutaria compra meno beni e servizi.

Polish: 
musimy mieć wzrost zadłużenia.
Bardzo mało ludzi tak
naprawdę to rozumie,
zwłaszcza wśród polityków
zarządzających gospodarką,
co jest dość niepokojące.
PKB (produkt krajowy brutto):
Wartość rynkowa wszystkich
produktów końcowych i usług,
w danym kraju w danym okresie.
Wzrost podaży pieniądza
oznacza więcej dostępnych środków,
na produktywne inwestycje
albo na spekulacje i
podnoszenie cen aktywów.
Wzrost podaży pieniądza =
prawdopodobny względny
wzrost działalności gospodarczej.
Skutki gwałtownej ekspansji kredytowej
Inflacja to wzrost ogólnego
poziomu cen towarów i usług
w danej gospodarce w danym okresie.
Kiedy ogólny poziom cen rośnie,
za każdą jednostkę waluty
można kupić mniej towarów i usług.

English: 
we have to have growing debt.
This is something very, 
very few people really understand,
especially not the politicians 
who are managing the economy,
which is a scary thought.
GDP (Gross Domestic Product):
The market value 
of all final goods and services
produced in a country in a given period.
As the money supply grows, 
more money is available,
which can be invested in productive avenues.
However, it can also be used to gamble
and drive up asset prices.
An increase in the money supply =
A likely relative increase
in economic activity.
The effects of rapid credit expansion
Inflation is a rise in the general level 
of the prices of goods and services
in an economy over a period of time.
When the general price level rises,
each unit of currency buys 
fewer goods and services.

Bulgarian: 
Ако искаме да имаме растяща икономика в сегашните условия трябва да имаме растящ дълг.
Това е нещо, което много малко хора разбират
в това число и политиците, които управляват икономиката, което е плашеща мисъл.
БВП - Брутен вътрешен продукт: Пазарната стойност на всички крайни стоки и услуги, произведени в дадена страна за определен период.
С растежа на паричните запаси, повече пари са налични за инвестиране в продуктивни възможности.
Въпреки че може да се използват и за хазартни залагания и покачване на цените на активите.
Ръст на паричните запаси = Вероятно относително нарастване на икономическата активност.
ЕФЕКТИ НА БЪРЗИЯ РЪСТ НА КРЕДИТИТЕ
Инфлацията е покачване на общото равнище на цените на стоки и услуги в една икономика в продължение на период от време.
Когато общото равнище на цените се покачва, всяка една парична единица купува по-малко стоки и услуги

Spanish: 
Si uno quiere una economía creciente bajo la configuración actual tenemos que tener deuda creciente.
Esto es algo que muy pocas personas realmente entienden
y los políticos que gestionan la economía aún menos —que es un pensamiento aterrador.
Producto Interno Bruto (PIB): El valor de mercado de todos los servicios y bienes finales producidos en un país en un período determinado.
A medida que crece la oferta monetaria, más dinero está disponible para invertir en vías productivas.
Sin embargo también puede ser utilizado para apostar y subir los precios de los activos.
Un aumento en la oferta monetaria es un probable aumento relativo en la actividad económica.
Los efectos de una expansión rápida del crédito
La inflación es un aumento en el nivel general de precios de los bienes y servicios en una economía durante un período de tiempo.
Cuando el nivel de precios general se eleva cada unidad de moneda compra menos bienes y servicios.

Portuguese: 
Se quiser uma economia em crescimento sob o actual status-quo, temos que ter dívida crescente.
Isto é algo que muito, muito poucas pessoas realmente entendem,
- principalmente os políticos que estão a gerir a economia, não entendem - o que é um pensamento assustador.
Produto Interno Bruto PIB: O valor final de todos os bens e serviços produzidos num país, num determinado período.
À medida que a oferta de moeda cresce, mais dinheiro está disponível e pode ser investido em áreas produtivas.
No entanto, também pode ser usado para jogar e elevar os preços de activos.
Um aumento na oferta de moeda = um provável aumento relativo na actividade económica.
Os efeitos da rápida expansão do crédito
A inflação, é um aumento do nível geral de preços de bens e serviços, numa economia, durante um período de tempo.
Quando o nível geral de preços sobe, cada unidade de moeda compra menos bens e serviços.

Bulgarian: 
С увеличаване на паричните запаси и това, че повече средства са на разположение,
повече пари са на разположение за инвестиции, което може да доведе до растеж,
но също така повече пари са налични и за покупка на стоки и спекулация, което води до инфлация.
Всъщност, инфлацията е това, което се случва, когато твърде много пари се опитват да купят твърде малко стоки и услуги.
Има твърде много пари за истинското лице на икономиката.
Въпреки че на практика инфлацията е много по-изкривена и сложна.
Измерването на инфлацията не е наука и начина, по който се измерва поставя дилема.
Индексът на потребителските цени, ИПЦ - се измерва от извадка от стоки и услуги.
На всяка категория стоки и услуги се дават данни за претегляне
което определя цялостното въздействие на ценовите данни за цялата категория.

Korean: 
통화공급이 증가하면 쓸 수 있는 돈이 많아지고,
돈이 많아지면 성장에 필요한 투자에 이용가능하다.
하지만 재화의 구매나 투기에 이용되는 돈은 인플레이션을 촉발한다.
인플레이션의 본질은 너무 많은 돈이 너무 적은 재화와 서비스에 투입될 때 일어나는 현상입니다.
따라서 경제활동 산출물을 위해(투입이 아닌) 지나친 돈이 풀린것이라 보면되요.
하지만 실제론 인플레이션개념이 생각보다 복잡하고 왜곡되어 있다.
인플레이션을 수치로 측정하는 것은 과학이 아니며, 그 방법 또한 딜레마에 빠지게 한다.
소비자가격지수(CPI)는 재화와 서비스의 표본으로부터 도출된 값이다.
재화와 서비스는 각 종류별로 가중된 데이타를 갖는데,
이는 특정 재화와 서비스가 가격변동에 어떤 영향을 받았는지를 개별적으로 알려주는 것이다.

Slovenian: 
Ko narašča denarna masa in je na voljo več valute,
je na razpolago več denarja za investiranje, kar
lahko vodi v rast,
več denarja pa je tudi na razpolago za nakupe izdelkov
in špekulacije, kar vodi v inflacijo.
V bistvu do inflacije pride, če preveč denarja lovi
premalo izdelkov in storitev,
tako da je glede na dejansko gospodarsko proizvodnjo
denarja preveč.
Vendar je v praksi inflacija precej bolj skrivljena
in zapletena.
Merjenje inflacije ni znanost in način njenega
beleženja sproža dilemo.
Indeks cen življenjskih potrebščin (ICŽP) se meri
na osnovi vzorca izdelkov in storitev.
Vsaki kategoriji izdelkov in storitev pripišejo
obtežilno vrednost,
ki določa celotni vpliv podatkov cen za določeno
kategorijo.

German: 
Wenn die Geldmenge wächst und
mehr Währung zur Verfügung steht,
steht mehr Geld für Investitionen zur
Verfügung, die zu Wachstum führen können.
Aber es steht auch mehr Geld für den Kauf von Gütern
und Spekulation zur Verfügung, was zu Inflation führt.
Im Wesentlichen ist Inflation, was passiert, wenn zu
viel Geld zu wenige Waren und Dienstleistungen jagt.
Es gibt also zuviel Geld für die tatsächliche
Produktionsleistung der Wirtschaft.
In der Praxis ist Inflation jedoch
viel verzerrter und komplizierter.
Die Messung der Inflation ist keine Wissenschaft,
und die Art, wie sie gemessen wird, stellt ein Dilemma dar.
Der Verbraucherpreisindex
wird anhand einer Stichprobe
von Waren und Dienstleistungen gemessen.
Jede Kategorie der Waren und
Dienstleistungen erhält eine Gewichtung,
die die Gesamtwirkung der Preisdaten
einer Kategorie bestimmt.

Italian: 
Con la crescita di massa monetaria
e maggiore disponibilità di moneta,
cresce anche il denaro disponibile
per investimenti che generano crescita,
ma aumenta anche il denaro disponibile per
l'acquisto di beni e speculazioni, che genera inflazione.
In pratica l'inflazione si verifica quando c'è
troppo denaro a fronte di pochi beni e servizi,
ovvero, c'è molto denaro e
scarsa produzione economica.
Nella pratica tuttavia, l'inflazione
è molto più contorta e complicata.
La misurazione dell'inflazione non è scientifica
e il modo per calcolarla pone un dilemma.
L'Indice dei Prezzi al Consumo (CPI) è
calcolato su un paniere di beni e servizi.
A ciascuna categoria del
paniere viene dato un peso
che determina l'impatto complessivo
del prezzo per una data categoria.

Spanish: 
Como crece la oferta monetaria y hay más divisas disponibles,
más dinero está disponible para la inversión, que puede conducir al crecimiento,
pero también hay más dinero para la compra de bienes y la especulación que conduce a la inflación.
Esencialmente, la inflación es lo que ocurre cuando demasiado dinero busca muy pocos bienes y servicios,
hay demasiado dinero para la salida real de la economía.
Sin embargo en la práctica la inflación es mucho más sesgada y complicada.
La medición de la inflación no es una ciencia y lo que se registra plantea un dilema.
El índice de precios al consumidor o IPC se mide a partir de una muestra de bienes y servicios.
A cada categoría de bienes y servicios se le da un peso relativo
que determina el impacto global de los datos de precio para una categoría específica.

Portuguese: 
Como a oferta de moeda cresce, e há mais moeda disponível,
mais dinheiro é disponibilizado para investimento, o que pode levar ao crescimento.
Mas, mais dinheiro também está disponível para compras de bens, e para especulação, o que leva a inflação.
Basicamente, a inflação é o que acontece quando muito dinheiro procura poucos bens e serviços,
Assim, não há muito dinheiro para a capacidade produtiva real da economia.
No entanto, na prática, a inflação é muito mais distorcida e complicada.
A medição da inflação não é uma ciência, e a forma como é avaliada, representa um dilema.
O Índice de Preços ao Consumidor, ou IPC, é medido a partir de um cabaz de produtos e serviços.
A cada categoria de produtos e serviços, é dada uma ponderação de valor,
que determina o impacto global dos preços, para uma categoria específica.

Modern Greek (1453-): 
Wenn die Geldmenge wächst und
mehr Währung zur Verfügung steht,
steht mehr Geld für Investitionen zur
Verfügung, die zu Wachstum führen können.
Aber es steht auch mehr Geld für den Kauf von Gütern
und Spekulation zur Verfügung, was zu Inflation führt.
Im Wesentlichen ist Inflation, was passiert, wenn zu
viel Geld zu wenige Waren und Dienstleistungen jagt.
Es gibt also zuviel Geld für die tatsächliche
Produktionsleistung der Wirtschaft.
In der Praxis ist Inflation jedoch
viel verzerrter und komplizierter.
Die Messung der Inflation ist keine Wissenschaft,
und die Art, wie sie gemessen wird, stellt ein Dilemma dar.
Der Verbraucherpreisindex
wird anhand einer Stichprobe
von Waren und Dienstleistungen gemessen.
Jede Kategorie der Waren und
Dienstleistungen erhält eine Gewichtung,
die die Gesamtwirkung der Preisdaten
einer Kategorie bestimmt.

Swedish: 
När penningmängden växer och det finns mer valuta att tillgå,
finns det mer pengar för investeringar, vilket kan leda till tillväxt,
men mer pengar är också tillgängliga för inköp av varor och för spekulation, vilket leder till inflation.
Inflation sker när för mycket pengar jagar alltför få varor och tjänster,
så det finns för mycket pengar för den faktiska produktionen i ekonomin.
Men i praktiken är inflation mycket mer förvrängt och komplicerat.
Att mäta inflation är inte en vetenskap och hur den registreras innebär ett dilemma.
Konsumentprisindex eller KPI mäts utifrån ett urval av varor och tjänster.
Varje kategori av varor och tjänster ges en viktningsfaktor
som bestämmer den totala effekten av prisuppgifterna för en viss kategori.

Polish: 
Kiedy w obiegu jest więcej waluty,
więcej można zainwestować,
by ożywić gospodarkę,
ale więcej pieniędzy można też
przeznaczyć na zakup towarów,
i na spekulację, co prowadzi do inflacji.
Zasadniczo z inflacją
mamy do czynienia,
kiedy jest zbyt dużo pieniędzy
względem towarów i usług,
czyli podaż pieniądza jest większa
niż faktyczna wielkość gospodarki.
Jednak w praktyce inflacja
jest bardziej skomplikowana.
Mierzenie inflacji to nie nauka ścisła
i można to robić w różny sposób.
Wskaźnik cen towarów i
usług konsumpcyjnych (CPI)
jest mierzony na podstawie
koszyka towarów i usług.
Każdej kategorii towarów
przypisuje się określoną wagę,
czyli jedne kategorie uznaje
się za ważniejsze od innych.

French: 
L'accroissement de la masse monétaire, 
c'est l'augmentation de l'argent disponible,
plus d'argent pour les investissements 
peut engendrer la croissance,
mais plus d'argent pour les achats de biens 
et pour la spéculation engendre l'inflation.
Essentiellement, l’inflation survient quand 
il y a trop d'argent à dépenser pour
trop peu de biens et de services,
il y a donc trop d'argent comparativement 
à ce qui est produit dans l'économie.
Dans la pratique, l'inflation est généralement 
biaisée, elle est compliquée à mesurer.
Mesurer l'inflation n'est pas une 
science et cela conduit à un dilemme.
L'Indice des Prix à la Consommation 
ou IPC est mesuré à partir
d'un échantillon de biens et de services.
Chaque catégorie de biens et de services 
se voit attribuer une pondération
qui détermine l'impact global du 
prix de chacune d'entre elles.

Croatian: 
Ako raste novčana masa i više
valute stoji na raspolaganju,
stoji više novca na rspolaganju za
investicije, što može dovesti do rasta.
Ali također stoji više novca na raspolaganju
za kupovinu dobara i špekulacije, što vodi do inflacije.
U osnovi, inflacija je ono što se događa
kad previše novca lovi premalo robe i usluga.
Dakle postoji previše novca za
stvarni proizvodni kapacitet gospodarstva.
Međutim, u praksi je inflacije
mnogo iskrivljenija i kompliciranija.
Mjerenje inflacije nije znanost
i način na koji se ona mjeri,
predstavlja dilemu.
Indeks potrošačkih cijena
se mjeri na uzorku
roba i usluga.
Svaka kategorija proizvoda i usluga
je dala podatke za mjerenje,
koji određuju ukupni utjecaj podataka
o cijenama za određenu kategoriju.

English: 
As the money supply grows 
and there is more currency available,
more money is available for investment,
which can lead to growth,
but more money is also available
for purchases of goods and speculation,
 which leads to inflation.
Essentially, inflation is what happens
when too much money is chasing
 too few goods and services,
so there is too much money 
for the actual output of the economy.
However, in practice inflation
is much more skewed and complicated.
Measuring inflation is not a science
and the way it is recorded 
poses a dilemma.
The Consumer Price Index, or CPI,
is measured from a sample 
of goods and services.
Each category of goods 
and services is given a weighing data
which determines the overall impact of
the price data for a specific category.

Romanian: 
Odată cu creșterea rezervei monetare și odată cu mărimea volumului de bancnote în economie,
mai mulți bani sunt disponibili pentru a efectua investiții, necesare creșterii economice.
Însă, și mai mulți bani sunt disponibili pentru procurări de bunuri și speculații, care generează inflația.
În mod esențial, inflația e ceea ce se întâmplă când prea mulți bani acoperă costul a puține bunuri și servicii.
Deci, sunt prea mulți bani pentru un randament bun al economiei.
Cu toate acestea, în practică, inflația e mult mai controversată și complicată.
Măsurarea inflației nu e o știință și modul în care este estimată ridică mari întrebări.
Indicele Prețurilor de Consum (IPC) e dedus din examinarea unei mostre de bunuri și servicii.
Fiecărei categorii de bunuri și servicii îi corespunde un indice ponderal,
care determină impactul global al prețurilor pentru fiecare categorie specifică.

Indonesian: 
Meningkatnya jumlah persediaan uang berarti ada lebih banyak uang tersedia
untuk investasi, yang sebenarnya bisa membawa perkembangan,
tetapi banyak juga uang yang digunakan untuk spekulasi yang akhirnya berujung pada inflasi.
Sebenarnya, inflasi terjadi karena adanya jumlah uang yang terlalu besar digunakan untuk berinvestasi pada sedikit macam barang dan jasa,
jadi ada terlalu banyak uang dibandingkan dengan apa yang dihasilkan dari ekonomi.
Bagaimanapun, inflasi jauh lebih rumit dalam praktiknya.
Mengukur inflasi bukan sesuatu yang ilmiah, dan selalu ada dilema.
CPI (Index Harga Barang & Jasa) diukur berdasarkan sampel dari setiap kategori.
Data pengukur diaplikasikan di setiap kategori barang dan jasa
yang kemudian menentukan pengaruh keseluruhan kepada data harga dari setiap kategori.

English: 
However, this measure is deemed to provide
a consistently low figure for inflation.
Interestingly, house prices, 
mortgage repayments
and council tax are excluded,
yet apps 
and dating agency fees are included.
The Retail Price Index, 
or RPI inflation index,
is another way of measuring inflation,
and scores consistently higher values
than the Consumer Price Index.
Recently, many pension schemes 
have adjusted
their annual payout increases 
from RPI to CPI.
This is another cost-saving measure
which will leave 
pensioners worse off in future.
The CPI index of inflation is not geared
towards providing 
an accurate picture of inflation,
and the deterioration
 in the purchasing power of money.

Polish: 
Ten wskaźnik stale zaniża wartość inflacji.
Co ciekawe ceny nieruchomości,
raty kredytów hipotecznych
i czynsze nie są uwzględniane,
ale uwzględnia się apki i
opłaty serwisów randkowych.
Wskaźnik cen detalicznych (RPI)
to inny sposób mierzenia inflacji,
który jest zawsze wyższy niż wskaźnik
cen towarów i usług konsumpcyjnych.
Niedawno wiele funduszy
emerytalnych skorygowało
roczny wzrost świadczeń w
oparciu o CPI zamiast RPI.
To jeszcze jeden sposób, by zaoszczędzić
na emeryturach, które
będą wolniej rosły.
Wskaźnik cen towarów i usług
konsumpcyjnych nie odzwierciedla
rzeczywistego poziomu inflacji
ani spadku siły nabywczej pieniądza.

Spanish: 
Sin embargo, se considera que esta medida provee una cifra baja de inflación constantemente.
Curiosamente los precios de la vivienda, los pagos de hipoteca y los impuestos municipales se excluyen; 
sin embargo se incluyen aplicaciones de software y servicios de agencias de citas.
El índice de inflación del Indice de Precios al por Menor o IPM es otra forma de medir la inflación
que registra valores más altos que el índice de precios al consumidor.
Recientemente muchos planes de pensiones han ajustado sus incrementos anuales de desembolso de IPM a IPC.
Se trata de otra medida de ahorro que dejará peor a los pensionados en el futuro.
El índice de inflación IPC no está orientado a proporcionar una imagen fiel 
ni de la inflación ni del deterioro del poder adquisitivo del dinero.

Indonesian: 
Bagaimanapun metode pengukuran ini hanya mampu mewakili sebagian kecil inflasi.
Menariknya, harga rumah, pelunasan KPR, dan pajak dewan tidak termasuk hitungan, sedangkan aplikasi smartphone, dan biro jodoh termasuk.
Index Inflasi Harga Ritel adalah metode lain untuk menghitung inflasi
dan mencetak nilai yang lebih tinggi dibanding CPI
Belakangan ini, banyak skema pensiun yang meningkatkan upah tahunannya sesuai dengan RPI dan CPI.
Ini adalah sebuah cara menghemat biaya yang malah merugikan pensiunan dalam jangka panjangnya.
Karena Index Harga Barang & Jasa tidak diciptakan untuk memberi gambaran akurat tentang inflasi
dan berkurangnya daya beli uang.

French: 
Cependant, cet outil a la réputation de 
toujours sous évaluer l'inflation.
Curieusement, les prix du logement, les prêts 
immobiliers et les impôts ne sont pas comptabilisés,
pourtant les logiciels et les frais dans les 
agences de rencontres sont comptabilisés.
L'indice des prix du détail (RPI) est 
un autre moyen de mesurer l'inflation
et il est systématiquement supérieur à 
l'Indice des Prix à la Consommation.
Récemment, beaucoup de régimes de 
retraite ont révisé l'augmentation annuelle
des versements en l'ajustant 
à l'IPC au lieu du RPI.
C'est une autre mesure de réduction des dépenses 
qui va réduire le niveau de vie des retraités.
L'IPC ne vise pas à fournir une 
idée précise de l'inflation
et de la détérioration du pouvoir d'achat.

Korean: 
하지만 이 데이타값은 인플레이션의 영향이 일관되게 과소평가 되어있다.
주택가격, 모기지론상환, 지방세 등은 제외되고 앱(apps)가격이나 결혼정보업체 수수료는 포함되어 있는 부실한 지표라고 할 수 있다.
소매물가지수(RPI)는 인플레이션을 측정하는 또 다른 지표인데,
CPI보다는 값이 높게 측정된다.
최근에는 연금지급금액을 RPI와 CPI 증가 값 모두를 이용해 산출하는데,
이는 미래에 연금가입자가 수령할 연금액이 적어지도록 하는 효과적인(비용이 적은) 방법으로 쓰인다.
인플레이션율의 CPI 지표로는 인플레이션의 정확한 상태,

즉, 돈의 구매력이 얼마나 떨어졌는지를 정확히 알 수 없다.

Italian: 
Si ritiene tuttavia che questo calcolo fornisca
una stima dell'inflazione troppo bassa.
Curiosamente il prezzo di case, mutui e tasse
locali sono esclusi dal paniere,
mentre le commissioni
ad agenzie matrimoniali sono incluse.
L'Indice dei Prezzi al Dettaglio (RPI) o indice
inflattivo è un altro modo per calcolare l'inflazione
e questo punteggio è molto più alto
dell'Indice dei Prezzi al Consumo.
Recentemente molti piani pensionistici complementari
hanno adattato i premi annuali dal RPI al CPI.
Un'altra misura di taglio dei costi che
si abbatterà sui pensionati futuri.
L'indice CPI non è adatto a fornire
un calcolo esatto dell'inflazione
né della perdita di potere di acquisto.

Bulgarian: 
Тази мярка обаче се счита, че осигурява най-ниска стойност на инфлацията.
Интересното е, че цените на жилища, ипотеки, общински данък са изключени, но пък такси от приложения и агенции за запознанства са включени.
Инфлационен индекс на цените на дребно е друг начин за измерване на инфлацията
и отбелязва последователно по-високи стойности от индекса на потребителските цени .
Напоследък много пенсионни схеми коригираха своите годишни изплащания от индекс на цените на дребно към индекс на потребителските цени.
Това е друга мярка за намаляване на разходи, която ще остави пенсионерите зле в бъдеще.
Индексът ИПЦ на инфлацията не е насочен към предоставяне на точна картина за инфлацията
и влошаването на покупателната възможност на парите.

German: 
Es wird jedoch angenommen, dass die Maßnahme
eine konstant niedrige Inflationsrate liefert.
Interessanterweise werden
Immobilienpreise, Hypothekenrückzahlungen
und Kommunalsteuern nicht berücksichtigt.
Apps und Partnervermittlungsgebühren hingegen schon.
Der Einzelhandelspreisindex oder RPI-Inflation-Index
ist eine weitere Möglichkeit zur Messung der Inflation
und liefert konstant höhere Werte
als der Verbraucherpreisindex.
Seit Kurzem beziehen sich viele Rentensysteme
für ihre jährlichen Rentenanpassungen
nicht mehr auf den Einzelhandelspreisindex sondern auf den Verbraucherpreisindex.
Das ist eine weitere Kosten-Sparmaßnahme, die Rentner
in Zukunft finanziell schlechter stellen wird.
Der Verbraucherpreisindex ist nicht dazu
geeignet ein genaues Bild der Inflation
und der Verminderung der Kaufkraft des Geldes zu zeichnen.

Croatian: 
Međutim, vjeruje se da ta mjera
osigurava dosljedno nisku stopu inflacije.
Zanimljivo je da cijene
nekretnina, otplate hipoteka
i komunalni porezi nisu uključeni.
Aplikacije i naknade
agencija su uključene.
Indeks cijena na malo je još
jedan način za mjerenje inflacije
i pokazuje dosljedno veće vrijednosti
od indeksa potrošačkih cijena.
U posljednje vrijeme, mnogi mirovinski sustavi
se pozivaju za svoje godišnje usklađivanje mirovina,
ne više na indeks cijena na malo,
nego na indeks potrošačkih cijena.
To je još jedna mjera uštede, koja će
umirovljenicima osigurati financijski lošiju budućnost.
Indeks potrošačkih cijena nije
pogodan za točnu sliku inflacije
i smanjenje kupovne moći novca.

Slovenian: 
Vendar pa ta mera daje konstantno nizko številko za
inflacijo.
Zanimivo je, da so iz tega izračuna izključene cene
hiš, odplačila hipotek in občinski davki,
medtem ko so vključene aplikacije in plačila agencijam
za zmenke.
Indeks cen na drobno (ICD) ali indeks inflacije je
drug način merjenja inflacije
in stalno kaže višje vrednosti kot indeks življenjskih
potrebščin.
Nedavno so mnogi pokojninski skladi prilagodili
povečanje svojih letnih izplačil iz ICD na ICŽP.
To je drug ukrep prihranka stroškov, ki bo upokojence
v prihodnosti spravil v slabši položaj.
ICŽP indeks inflacije ni primeren za prikaz natančne
slike inflacije
in slabšanje kupne moči denarja.

Portuguese: 
No entanto, há que ter em conta que este método é conhecido por fornecer consistentemente valores baixos para a inflação.
Curiosamente, preços da habitação, pagamentos de empréstimos de habitação, e impostos municipais, estão ainda excluídos, mas aplicações descarregadas da internet, e honorários com agências matrimoniais, estão incluídos.
O Índice de Preço no retalho (RPI), ou índice de inflação, é uma outra forma de medir a inflação,
e apresenta, consistentemente, valores superiores ao Índice de Preços ao Consumidor.
Recentemente, muitos Fundos de Pensões têm ajustado os seus aumentos, nas prestações anuais, a aumentos do RPI relativamente ao CPI.
Esta é mais uma medida de redução de custos que vai deixar pensionistas numa situação pior no futuro.
O índice de preços no consumidor IPC não está definido para fornecer um quadro preciso da inflação,
e da deterioração do poder de compra do dinheiro.

Swedish: 
Det måttet kommer dock ge en genomgående låg siffra för inflation.
Huspriser, amorteringar och kommunalskatt räknas inte men priser för appar och dejtingsajter ingår.
Detaljhandelsprisindex är ett annat sätt att mäta inflation
och hamnar genomgående högre än konsumentprisindex.
Många pensionssystem har nyligen justerat sina årliga utbetalningar från detaljpris- till konsumentprisindex.
Det är en kostnadsbesparande åtgärd som kommer att göra att pensionärerna får det sämre framöver.
KPI inflationsindex är inte anpassat för att ge en korrekt bild av inflationen
och minskningen av pengarnas köpkraft.

Romanian: 
Totuși, această metodă de măsurare e considerată a oferi constant o cifră scăzută a nivelului inflației.
În mod interesant costul imobilelor, rambursările ipotecare și consultațiile fiscale sunt excluse din această listă, pe când prețul aplicațiilor software și comisioanele agențiilor matrimoniale sunt incluse.
Indicele prețurilor de vânzare cu amănuntul e o altă metodă de a măsura inflația
și indică constant valori mai mari comparativ cu Indicele Prețurilor de Consum.
Recent multe sisteme de pensionare și-au ajustat majorarea plăților anuale la Indicele Prețurilor de Consum, abandonând Indicele prețurilor de vânzare cu amănuntul.
E o măsură de a reduce cheltuielile, care va înrăutăți situația pensionarilor în viitor.
Indicele IPC nu e orientat spre identificarea corectă a tabloului inflației
și a scăderii puterii de cumpărare a banilor.

Modern Greek (1453-): 
Es wird jedoch angenommen, dass die Maßnahme
eine konstant niedrige Inflationsrate liefert.
Interessanterweise werden
Immobilienpreise, Hypothekenrückzahlungen
und Kommunalsteuern nicht berücksichtigt.
Apps und Partnervermittlungsgebühren hingegen schon.
Der Einzelhandelspreisindex oder RPI-Inflation-Index
ist eine weitere Möglichkeit zur Messung der Inflation
und liefert konstant höhere Werte
als der Verbraucherpreisindex.
Seit Kurzem beziehen sich viele Rentensysteme
für ihre jährlichen Rentenanpassungen
nicht mehr auf den Einzelhandelspreisindex sondern auf den Verbraucherpreisindex.
Das ist eine weitere Kosten-Sparmaßnahme, die Rentner
in Zukunft finanziell schlechter stellen wird.
Der Verbraucherpreisindex ist nicht dazu
geeignet ein genaues Bild der Inflation
und der Verminderung der Kaufkraft des Geldes zu zeichnen.

Slovenian: 
V sedmih letih, med 2000 in 2007, se je denarna masa
podvojila in centralna banka,
Banka Anglije je imela vtis, da ima vse pod
nadzorom,
ker so govorili, da se cene ne dvigujejo tako
zelo.
Seveda so gledali le cene v vaši lokalni trgovini.
Niso pa gledali cen nepremičnin,
in nakup nepremičnine je največji izdatek, ki ga bo
imela večina ljudi.
Mnoge zahodne države zelo subvencionirajo kmetijsko
proizvodnjo,
ki pomembno vpliva na nizke cene in nizko
inflacijo.
Višanje cen nepremičnin vam lahko daje občutek, da
postajate premožnejši,
a ko se vaše premoženje veča, to povzroča, da se
premoženje vaših otrok zmanjšuje.
Zato dejansko ni neto dobička premoženja, saj bodo
morali
vaši otroci plačati še več, ko bodo hoteli kupiti
hišo.

Spanish: 
En los siete años entre los años 2000 y 2007 la oferta monetaria se duplicó y el Banco Central,
el Banco de Inglaterra tenía la impresión en ese momento de tenerlo bajo control
porque decían que los precios no estaban subiendo mucho.
Por supuesto solo buscaban los precios en la tienda de la esquina.
No estaban viendo el precio de la vivienda y la vivienda es el gasto más grande que la mayoría de las personas hace.
Muchos países occidentales subvencionan fuertemente la producción agrícola, que tiene el efecto de mantener los precios y la inflación baja.
El aumento de precios de la vivienda, puede hacerle sentir que se hace cada vez más rico,
pero mientras su riqueza aumenta, el efecto es que disminuye la riqueza de sus hijos.
Así que de hecho no hay ningún aumento neto de la riqueza porque sus hijos van a tener que pagar más cuando quieran comprar una casa.

Portuguese: 
Nos sete anos, entre os anos de 2000, e 2007, a oferta de dinheiro duplicou, e o banco central,
o Banco de Inglaterra, estava convencido que tinha tudo sob controle,
Porque, dizia-se, que os preços não estavam a subir muito.
É claro que estavam apenas ver os preços na loja da esquina.
Não estavam a olhar para o preço da habitação, e a habitação, é a maior despesa que a maioria das pessoas tem.
Muitos países ocidentais subsidiam pesadamente a produção agrícola, o que tem o efeito de manter os preços e inflação baixa.
O aumento dos preços das casas, pode fazer com que você sinta que se está a tornar mais rico,
mas à medida que a sua riqueza aumenta, a riqueza de seus filhos, na realidade, diminui.
Na verdade não há ganho líquido em termos de riqueza, porque seus filhos vão ter que pagar ainda mais quando quiserem comprar uma casa.

Polish: 
W ciągu 7 lat od 2000 do 2007
podaż pieniądza podwoiła się, a Bank Anglii
miał wrażenie, że wszystko ma pod kontrolą,
twierdził, że ceny wcale
tak szybko nie rosną.
Oczywiście patrzyli tylko na
ceny w zwykłym sklepiku na rogu.
Nie patrzyli na cenę mieszkań,
a dla większości ludzi
mieszkanie to największy wydatek.
Wiele zachodnich krajów mocno
dofinansowuje swoje rolnictwo,
utrzymując ceny i inflację
na niskim poziomie.
Rosnące ceny nieruchomości
mogą dawać właścicielom poczucie,
że się bogacą,
ale jeżeli ty się bogacisz,
to twoje dzieci biednieją,
nie ma wzrostu zamożności netto,
bo twoje dzieci muszą
zapłacić jeszcze więcej,
jeżeli chcą kupić dom.

Swedish: 
Under de sju åren mellan 2000 och 2007 fördubblades penningmängden och centralbanken,
Bank of England, var av uppfattningen att de hade det hela under kontroll,
för de sa att priserna inte steg så mycket.
Men de tittade bara på priserna hos den lokala mataffären.
De tittade inte på bostadspriserna, och boende är den största utgift som de flesta människor har.
Många länder i väst har kraftiga usbventioner för jordbruk, vilket håller nere priser och inflation.
Stigande bostadspriser kan få oss att känna oss rikare,
men allteftersom din rikedom ökar blir effekten att dina barns rikedom minskar.
Så i själva verket sker ingen ökning i rikedom eftersom dina barn kommer att få betala ännu mer när de vill köpa ett hus.

French: 
Entre 2000 et 2007 la masse monétaire 
a doublé et la banque centrale, c'est à dire
la Banque d'Angleterre donnait l'impression 
à ce moment-là qu'elle maîtrisait la situation
parce qu'elle prétendait que les prix 
n'avaient pas tant augmenté.
Bien sûr elle ne regardait que les 
prix  du magasin au coin de la rue.
Elle ne regardait pas le prix du logement
alors que c'est la plus grosse dépense 
de la plupart des gens.
Beaucoup de pays occidentaux subventionnent 
lourdement la production agricole,
ce qui a pour effet de maintenir les prix bas.
L'augmentation des prix du logement vous 
donnera l'impression de devenir plus riche,
mais à mesure que vous vous 
enrichissez, vos enfants s’appauvrissent.
Il n'y a en réalité aucun gain 
réalisé parce que vos enfants
vont devoir dépenser encore plus 
lorsqu'ils voudront acheter une maison.

Italian: 
Nei 7 anni tra il 2000 e il 2007 la massa
monetaria è raddoppiata e la banca centrale,
la Banca d'Inghilterra, credeva
di avere tutto sotto controllo
perché dicevano che i prezzi
non salivano poi di tanto.
È chiaro che stavano considerando solo
i prezzi del negozietto all'angolo,
Ignorando i prezzi delle case che sono
il costo maggiore sostenuto dalla gente.
Molti paesi occidentali sovvenzionano
pesantemente la produzione agricola
con lo scopo di tenere bassi prezzi e inflazione.
L'aumento dei prezzi delle case
può far sentire più ricchi
ma se la ricchezza presente aumenta,
quella dei nostri figli diminuisce.
Non c'è quindi un accrescimento di ricchezza perché
i nostri figli dovranno pagare molto di
più se vogliono comprare una casa.

Romanian: 
În cei șapte ani dintre anii 2000 și 2007 rezerva monetară s-a dublat și banca centrală,
Bank of England, avea impresia că la acel moment totul era sub control,
deoarece oficialii afirmau că prețurile nu erau în creștere sporită.
Desigur, aceștia analizau doar prețurile de la cea mai apropiată gheretă.
Ei au omis să ia în calcul prețul imobilelor, or, costul lor e cea mai mare cheltuială pe care o suportă oamenii.
Multe țări vestice oferă subsidii masive pentru producția agricolă, care generează efectul unor prețuri și inflații reduse.
Creșterea prețurilor de vânzare a imobilelor, creează falsa impresie că devenim mai bogați,
însă, odată cu creșterea averii noastre, bogăția copiilor noștri descrește.
Deci, în realitate nu există un profit net în bogăție, deoarece copiii noștri vor avea de suportat costuri mult mai mari, atunci când își vor dori o casă.

Korean: 
2000~2007년 기간 동안 통화공급은 두 배가 되었고 영국중앙은행은
자기네들이 통화량을 잘 조절하고 있으며
물가가 크게 오르지 않을 것이라 믿고 있었어요.
동네 구멍가게 가격만 보고 판단한 것이었기에 가능한 착각이었죠.
중앙은행은 사람들이 평생 제일 큰 돈을 쓰는 주택의 가격은 반영하지 않았어요.
서구의 많은 국가들이 인플레이션율을 낮추고 가격을 안정시키기 위해 농산물에 보조금을 지급한다.
자신의 집값이 오르면 부자가 되는 것 처럼 느끼겠지만,
당신의 집값이 오른다는 것은 당신 자녀가 가질 수 있는 미래의 부가 감소함을 의미해요.
그래서 한 가정의 순이익을 따져보면 당신 자녀가 나중에 집 살때 더 많은 돈을 줘야 하므로

Bulgarian: 
През седемте години между 2000г. и 2007г. паричните запаси се увеличават двойно и централната банка,
Английската банка, остава с впечатлението, в него момент, че контролира всичко
защото казва, че цените не се покачват чак толкова много.
Разбира се, те са гледали само цените в местния магазин зад ъгъла.
Не са гледали цените на имотите, а имота е най-големия разход, който повечето хората ще направят.
Много западни страни силно субсидират селскостопанското производство, което има ефект на задържане на цените и инфлацията в ниски нива.
Увеличаването на цените на имотите може да ви накара да се чувствате, че ставате по-заможни,
но с увеличаване на вашето благосъстояние, ефекта е, че намалява това на вашите деца.
Всъщност, няма нетна печалба в богатството, защото децата ви ще трябва да платят много повече, когато поискат да си купят къща.

Croatian: 
U sedam godina, između 2000. i
2007., masa novca se udvostručila.
A Bank of England je imala
utisak da sve drži pod nadzorom,
jer su oni rekli, da cijene
ne rastu tako jako.
Oni su uzeli u obzir samo cijene
u dućanu tetke Emme, na licu mjesta.
Cijene nekretnina nisu uzeli u obzir,
iako su nekretnine najveći izdatak,
koji ima većina ljudi.
Mnoge zapadne zemlje subvencioniraju
poljoprivrednu proizvodnju u velikoj mjeri,
što utječe na to, da cijene
i inflacija ostanu niske.
Rastuće cijene kuća, mogu vam možda
dati osjećaj, da ste bogati.
Ali da se vaša imovina povećava, ima
efekt, da se imovina vaše djece smanjuje.
Dakle, ne nastaje neto dobit na imovini,
jer vaša djeca moraju platiti utoliko više,
kad ona hoće kupiti kuću.

Indonesian: 
Dalam tujuh tahun antara 2000 sampai 2007, persediaan uang membengkak dua kali lipat dan bank cental,
Bank of England bersikap seakan-akan mampu mengendalikannya
mereka mengatakan bahwa harga barang tidak begitu meningkat.
Tentu saja mereka hanya melihat harga barang di toserba disekitar anda.
Mereka tidak melihat harga rumah, selagi rumah adalah pembelian terbesar dalam hidup seseorang.
Negara barat kebanyakan mensubsidi industri pangan, yang berpengaruh pada stabilnya harga dan rendahnya inflasi dalam sektor tersebut.
Meningkatnya harga rumah akan membuat anda merasa lebih kaya,
tetapi selagi kemampuan anda bertambah, kemampuan anak anda justru berkurang.
Jadi tidak ada keuntungan bersih dalam meningkatnya kekayaan anda, karena putra putri anda kan membayar lebih banyak di saat mereka membeli rumah.

English: 
In the seven years 
between the years 2000 and 2007,
the money supply doubled 
and the central bank, the Bank of England,
was under the impression
 that they had it under control,
because they were saying 
that prices weren't going up that much.
Of course they were only looking at prices
in your local corner shop.
They weren't looking 
at the price of housing,
and housing is the biggest expenditure 
that most people will make.
Many western countries heavily subsidise
agricultural production,
which has the effect 
of keeping prices and inflation low.
Increasing house prices may make you feel
like you're becoming wealthier,
but as your wealth increases, 
the effect is that your children's wealth
is actually decreasing.
So in fact there is no net gain in wealth,
because your children 
are going to have to pay even more
when they want to buy a house.

Modern Greek (1453-): 
In den sieben Jahren zwischen 2000 und
2007 hat sich die Geldmenge verdoppelt.
Und die Bank von England hatte den Eindruck es
unter Kontrolle zu haben.
Weil sie sich sagten, dass die
Preise nicht so stark stiegen.
Sie haben aber nur die Preise in den
Tante-Emma-Läden vor Ort berücksichtigt.
Immobilienpreise haben sie nicht berücksichtigt,
obwohl Immobilien die größte Ausgabe sind,
die die meisten Menschen tätigen.
Viele westliche Länder subventionieren die
landwirtschaftliche Produktion in großem Ausmaß,
was den Effekt hat, dass Preise
und Inflation niedrig bleiben.
Steigende Häuserpreise können ihnen vielleicht
das Gefühl geben, dass Sie reicher sind.
Aber dass sich Ihr Vermögen vergrößert, hat den
Effekt, dass das Vermögen Ihrer Kinder abnimmt.
Es entsteht also kein Netto-Gewinn an Vermögen, denn
Ihre Kinder müssen tatsächlich umso mehr zahlen,
wenn sie ein Haus kaufen wollen.

German: 
In den sieben Jahren zwischen 2000 und
2007 hat sich die Geldmenge verdoppelt.
Und die Bank von England hatte den Eindruck es
unter Kontrolle zu haben.
Weil sie sich sagten, dass die
Preise nicht so stark stiegen.
Sie haben aber nur die Preise in den
Tante-Emma-Läden vor Ort berücksichtigt.
Immobilienpreise haben sie nicht berücksichtigt,
obwohl Immobilien die größte Ausgabe sind,
die die meisten Menschen tätigen.
Viele westliche Länder subventionieren die
landwirtschaftliche Produktion in großem Ausmaß,
was den Effekt hat, dass Preise
und Inflation niedrig bleiben.
Steigende Häuserpreise können ihnen vielleicht
das Gefühl geben, dass Sie reicher sind.
Aber dass sich Ihr Vermögen vergrößert, hat den
Effekt, dass das Vermögen Ihrer Kinder abnimmt.
Es entsteht also kein Netto-Gewinn an Vermögen, denn
Ihre Kinder müssen tatsächlich umso mehr zahlen,
wenn sie ein Haus kaufen wollen.

Swedish: 
Så i praktiken finns det ingen nettoökning. De kommer att behöva tjäna ännu mer.
De kommer att behöva ta på sig ännu mer skulder.
Så stigande huspriser skapar inte något BNP-nettovärde till ekonomin.
Vad det faktiskt gör är att omfördela välståndet till förmån för de som redan har hus
dvs rikare människor och till förfång för de som inte har råd att ta sig in på bostadsmarknaden,
så det är ytterligare ett exempel på en mycket regressiv politik att låta bostadspriserna öka.
Det ger oss en känsla av att ekonomin går bra och människor spenderar pengar.
De belånar sina hus. Men det skapar inga nya jobb.
Det förbättrar inte kvaliteten på ekonomin. Det förbättrar inte handelsbalansen.
Det minskar inte det statliga underskottet. Det är ett nollsummespel.

English: 
So in effect there is no net increase.
They'll have to earn even more.
They are going to have to go
 into even more debt.
So rising house prices does not create
additional net GDP value to the economy.
Actually, what they do is they re-distribute wealth
towards those people who already have houses,
i.e. wealthier people, 
and remove it from poorer people
who can't afford to get 
on the housing ladder.
So it's another example 
of a very regressive policy
to allow house prices to simply inflate.
It makes everybody feel
 like things are going well
and people spend money on other stuff,
they take equity out of their houses,
 but it's not creating new jobs,
it's not enhancing
 the quality of the economy,
it's not helping our balance of trade,
it's not helping the public deficit.
It's a zero sum game.

Bulgarian: 
Така че, нетна печалба няма - те ще трябва да изкарват много повече.
Ще трябва да имат много по-големи дългове.
Така че, покачването на цените на имотите не създава допълнителна нетна стойност на БВП на икономиката.
Всъщност, това, което прави е да преразпределя богатството към тези, които вече притежават къщи
т.е. богатите хора и да го премахва от бедните хора, които не могат да си позволят да стъпят на жилищната стълбица.
Още един пример за агресивната политика да се оставят цените на имотите просто да се надуват.
Това кара всички да се чувстват сякаш нещата вървят добре и хората харчат парите си за други неща,
взимат капитал от имотите си, но това не създава работни места.
Не повишава качеството на икономиката. Не помага за баланса на търговията.
Не помага за публичния дефицит. Това е игра с нулева сума.

Romanian: 
În efect, nu există o creștere netă. Ei vor fi obligați să câștige mai mult.
Ei vor trebui să-și asume și mai multe datorii.
Astfel, creșterea prețului imobilelor nu creează o valoarea adițională netă a PIB-ului pentru economie.
În realitate, bogăția este redistribuită persoanelor, care deja se află în posesia unor case,
adică persoanelor bogate, iar cei săraci sunt înlăturați de la acest proces și nu-și pot permite să urce pe scara imobiliară.
Iată un alt exemplu am unei politici regresive, care acceptă umflarea prețurilor la imobile.
Ea îi face pe toți să creadă că lucrurile merg bine și oamenii cheltuie mai mulți bani pe diferite chestii,
ei consumă propriile capitaluri, însă aceasta nu creează noi locuri de muncă.
Situația nu sporește calitatea economiei. Ea nu contribuie la echilibrarea economiei.
Aceasta nu scade deficitul public. E un joc de sumă nulă.

French: 
En fait, il n'y a pas d'enrichissement. 
Ils vont devoir gagner encore plus.
Ils vont devoir s'endetter davantage.
Ainsi, augmenter les prix du logement 
ne crée aucune richesse supplémentaire.
En fait, c'est une redistribution de la richesse 
en faveur de ceux qui possèdent déjà des maisons,
que l'on prend aux plus pauvres n'ayant 
pas les moyens d'accéder à la propriété.
C'est encore un autre exemple de politique régressive, 
qui consiste à laisser flamber les prix du logement.
Tout le monde croit que tout va bien, cela 
permet aux gens de dépenser davantage,
puisqu'ils s'enrichissent sur la valeur acquise 
par leur logement mais cela ne crée pas d'emploi.
Cela n'arrange ni la situation de 
l'économie ni notre balance commerciale.
Cela ne réduit pas le déficit public, 
c'est un jeu à somme nulle.

Polish: 
Faktyczna zamożność nie rośnie.
Młodzi muszą zarabiać jeszcze
więcej, bardziej się zadłużyć.
Dlatego rosnące ceny nieruchomości
nie powodują wzrostu netto PKB.
Właściwie powodują
redystrybucję majątku.
Ci, którzy już mają domy,
czyli ludzie bardziej zamożni
bogacą się kosztem biedniejszych,
których nie stać na własne mieszkanie.
To kolejny przykład
polityki regresywnej:
dopuszczanie do inflacji
ceny nieruchomości.
Każdy czuje, że jego sytuacja się dobra
i wydaje na inne rzeczy,
bierze kredyt pod zastaw domu,
ale to nie tworzy miejsc pracy,
nie poprawia stanu gospodarki,
nie pomaga zbilansować deficytu handlowego,
nie zmniejsza zadłużenia publicznego.
To gra o sumie zerowej.

Croatian: 
Dakle ne nastaje neto povećanje vrijednosti.
Vi ćete morati još više zarađivati.
Morate preuzeti još više dugova.
Dakle, rastuće cijene kuća ne stvaraju
dodatnu BDP vrijednost za gospodarstvo.
Ono što one rade je, da raspodjeljuju
bogatstvo na one ljude, koji već imaju kuće,
to znači bogate ljude, a uzimaju siromašnim
ljudima, koji si ne mogu priuštiti,
da učestvuju na stambenom tržištu.
Dopuštanje da se napuhaju
cijene nekretnina,
je još jedan primjer izrazito
regresivne politike.
Doduše kroz to svatko na neki način
ima osjećaj da stvari idu dobro
i ljudi izdaju više novca za druge stvari,
kroz to što iznajmljuju svoje nekretnine.
Ali to ne stvara nova radna mjesta.
To ne poboljšava kvalitetu našeg gospodarstva.
To ne pomaže našoj trgovačkoj bilanci.
To ne smanjuje trgovački deficit.
To je igra sa sumom nula.

Spanish: 
Así que en efecto no hay un aumento neto. Van a tener que ganar aún más.
Van a tener que endeudarse aún más.
Así que los crecientes precios de la vivienda no crean valor neto adicional del PIB en la economía.
Realmente se redistribuye la riqueza hacia aquellas personas que ya tienen vivienda
es decir, gente más rica y quitársela a los pobres que no pueden subirse en la escalera de la vivienda.
Así que permitir que los precios de la vivienda se inflen es otro ejemplo de políticas muy regresivas.
Hace sentir a la gente que las cosas van bien y que gasten dinero en otras cosas,
le quita patrimonio neto a sus casas, pero no está creando nuevos puestos de trabajo.
No está mejorando la calidad de la economía. No está ayudando a nuestra balanza de pagos.
No está ayudando al déficit público. Es un juego de suma cero.

Italian: 
Insomma un guadagno vero non c'è.
I figli dovranno guadagnare molto di più.
Dovranno indebitarsi molto di più.
L'aumento dei prezzi delle case non produce
un valore netto aggiuntivo del PIL,
ma anzi ridistribuisce la ricchezza tra
coloro che già possiedono immobili,
cioè tra quelli più ricchi e la tolgono ai meno abbienti,
quelli che non possono permettersi una casa.
É un altro esempio di politica regressiva che
favorisce l'inflazione dei prezzi immobiliari.
Trasmette un senso di benessere diffuso
così la gente spende soldi in altre cose,
prendono prestiti ipotecari sulle proprie
case, ma non crea posti di lavoro.
Non migliora la qualità dell'economia.
Non aiuta la nostra bilancia commerciale.
Non aiuta nemmeno il deficit pubblico.
È un gioco a saldo zero.

Portuguese: 
Na verdade não há nenhum aumento líquido. Eles vão ter de ganhar ainda mais.
Eles vão ter que aumentar ainda mais a dívida.
Assim, o aumento dos preços das casas não cria PIB líquido adicional para a economia.
Na verdade, o que se está a fazer, é redistribuir (aumentar) a riqueza, para as pessoas que já têm casas.
ou seja, as pessoas mais ricas,  e a removê-la das pessoas mais pobres, que não podem pagar para entrar na escalada de preços.
É mais um exemplo de uma política muito regressiva para que os preços das casas inflacione.
Isto faz com que toda a gente sinta que as coisas estão a correr bem, e as pessoas continuam a gastar dinheiro noutras coisas,
Obtêm capitais baseados nas suas casas, mas não são criados novos postos de trabalho.
Não melhora a qualidade da economia. Não ajuda a nossa balança comercial.
Não ajuda o deficit público. É um jogo de soma nula.

Indonesian: 
Tidak ada pendapatan modal bersih. Mereka harus bekerja lebih keras.
Mereka akan meminjam lebih banyak.
Jadi peningkatan harga rumah sama sekali tidak menambah PDB (produk domestik bruto) dalam ekonomi.
Sebenarnya yang terjadi adalah pendistribusian kekayaan kepada orang-orang yang memiliki rumah
atau orang-orang kaya, diambil dari orang-orang miskin yang tidak mampu memasuki pasar rumah.
Ini adalah contoh peraturan yang regresif, membiarkan harga rumah meningkat begitu saja.
Ini membuat seakan-akan ekonomi sedang makmur, dan publik akan menghabiskan uangnya untuk hal-hal lain,
mereka mendapat laba dari rumah mereka, tapi itu tidak menciptakan lapangan pekerjaan.
Ini tidak meningkatkan kualitas ekonomi. Tidak memperbaiki neraca perdagangan.
Tidak membantu defisit pada publik. Ini permainan zero sum (menguntungkan satu pihak).

Modern Greek (1453-): 
Es entsteht also keine Netto-Wertsteigerung.
Sie werden noch mehr verdienen müssen.
Sie müssen noch mehr Schulden aufnehmen.
Steigende Hauspreise schaffen also keinen
zusätzlichen BIP-Wert für die Wirtschaft.
Was sie tun, ist Reichtum an diejenigen Leute
zu verteilen, die bereits Häuser haben,
dh reicheren Menschen und nehmen es ärmeren
Menschen, die es sich nicht leisten können,
auf dem Eigenheimmarkt mitzumischen.
Zuzulassen, dass sich Immobilienpreise aufblähen,
ist ein weiteres Beispiel für eine äußerst regressive Politik.
Dadurch hat zwar jeder irgendwie das
Gefühl die Dinge laufen ganz gut
und die Leute geben mehr Geld für andere Dinge
aus, indem sie ihre Immobilien beleihen.
Aber es schafft keine neuen Arbeitsplätze.
Es verbessert die Qualität unserer Wirtschaft
nicht. Es hilft unserer Handelsbilanz nicht.
Es verringert das Haushaltsdefizit nicht.
Es ist ein Nullsummenspiel.

German: 
Es entsteht also keine Netto-Wertsteigerung.
Sie werden noch mehr verdienen müssen.
Sie müssen noch mehr Schulden aufnehmen.
Steigende Hauspreise schaffen also keinen
zusätzlichen BIP-Wert für die Wirtschaft.
Was sie tun, ist Reichtum an diejenigen Leute
zu verteilen, die bereits Häuser haben,
d.h. reicheren Menschen und nehmen es ärmeren
Menschen, die es sich nicht leisten können,
auf dem Eigenheimmarkt mitzumischen.
Zuzulassen, dass sich Immobilienpreise aufblähen,
ist ein weiteres Beispiel für eine äußerst regressive Politik.
Dadurch hat zwar jeder irgendwie das
Gefühl die Dinge laufen ganz gut
und die Leute geben mehr Geld für andere Dinge
aus, indem sie ihre Immobilien beleihen.
Aber es schafft keine neuen Arbeitsplätze.
Es verbessert die Qualität unserer Wirtschaft
nicht. Es hilft unserer Handelsbilanz nicht.
Es verringert das Haushaltsdefizit nicht.
Es ist ein Nullsummenspiel.

Slovenian: 
Zato dejansko ni neto povišanja.   Zaslužiti bodo
morali še več.
Še bolj se bodo morali zadolžiti.
Zato rast cen nepremičnin ne ustvarja dodatne neto
BDP vrednosti za gospodarstvo.
Dejansko povzroča prerazporejanje premoženja k
ljudem, ki že imajo hiše,
tj. premožnejšim ljudem in ga odvzame revnejšim, ki
si ne morejo privoščiti, da bi splezali na nepremičninsko
lestev.
Dopuščanje naraščanja cen hiš je le še en primer
zelo regresivne politike.
Vsem daje občutek, da gre vse dobro, ljudje porabljajo
denar za druge reči,
svojim hišam odvzamejo premoženjske pravice, ne
ustvarja pa to novih služb.
Ne izboljša kakovosti gospodarstva.   Ne pomaga pri
trgovinski bilanci.
Ne pomaga pri javno finančnem primanjkljaju.   Je
igra ničelne vsote.

Korean: 
결국 또이또이인 셈이에요. 자식들은 심지어 돈을 더벌어야 되죠.
빚도 더 많이 져야 합니다.
그래서 사실 주택가격상승은 GDP 올리는 것과는 전혀 상관이 없어요.
그건 말이죠, 이미 집을 가지고 있는 사람에게 부를 재분배하는 것이지,
말하자면 부익부 빈익빈이 됨을 의미하고 (집을) 못 가진자의 사다리를 걷어차는거에요.
주택가격을 올려준다는 정책은 사회적으로 퇴보하는 정책의 한 단면이죠.
그 정책이 사람들로 하여금 나라가 잘 돌아가고 있고, 다른 물건을 사는데 돈을 쓰도록 하고,
집을 담보로 돈도 빌리게끔 하지만 정작 일자리는 만들지 못해요.
삶의 질을 높이고 무역수지를 개선하지 못합니다.
국민부채를 줄여주지도 않아요. 제로섬게임입니다.

Romanian: 
Către luna august a anului 2011, 85,5% din împrumuturile bancare de consum erau securizate prin ipotecarea locuințelor.
Dacă există cineva care creează bani, ce pot fi cheltuiți doar pentru procurarea unei case,
atunci costul acelei case va continua să crească.
Între anii 2000 și 2010, băncile au creat peste £1 trilion de bani noi,
500 de miliarde - în ultimii trei ani premergători crizei. E motivul pentru care prețul imobilelor a crescut atât de semnificativ.
Nu e nimic special relativ acestor imobile.
Erau doar acești bani artificiali, care au fost pompați în acea piață.
Dacă banii sunt cheltuiți în interiorul economiei și o cotă majoră acestora e orientată spre imobile, spre creditele ipotecare,
atunci vom avea o creștere a volumului de bani, fără a avea o creștere corespondentă a randamentului economic, a PIB-ului.
Sunt cheltuieli care ocolesc PIB-ul. E cauza directă a inflației.

Croatian: 
Od kolovoza 2011. godine, 85,5% potrošačkih bankovnih
kredita, je osigurano hipotekama na stanove.
Kad netko stvori novac, koji se može
izdati samo za jednu stvar,
nekretnine, tada njihova cijena raste.
Između 2000. i 2010. oni su stvorili
više od 1 bilijuna funti novog novca.
500 milijardi samo u
tri godine prije krize.
Zato su cijene kuća porasle,
toliko koliko su porasle.
Nema ništa posebno na kućama.
To je sve bilo jednostavno "cvijeće",
sa kojim je tržište bilo preplavljeno.
Kad se novac ulijeva u gospodarstvo, tada mnogo
novca ide na nekretnine. Na primjer hipoteke.
To je povećanje mase novca u gospodarstvu,
bez odgovarajućeg povećanja
aktivnosti, usluga ili BDP-a.
To su izdaci, koji ne utječu na BDP.
To stvara inflaciju.

Slovenian: 
Avgusta 2011 je bilo 85,5% potrošniških kreditov
zavarovanih s hipotekami na nepremičnine.
Če nekdo ustvarja denar, ki ga lahko porabite le za
eno stvar,
nakup nepremičnine, se bo cena te stvari višala.
Med l. 2000 in 2010 so ustvarili preko trilijona
funtov novega denarja
- 500 milijard funtov v zgolj treh letih pred
krizo.  Zato so se cene nepremičnin dvignile, kot
so se.
Na teh hišah ni nič posebnega.
Gre le za ta čuden denar, ki so ga prelili v
nepremičninski trg.
Če se denar v gospodarstvu porablja, se ga veliko
porabi za hiše, na primer za hipoteke
- to je povečanje obsega denarja v gospodarstvu -
brez ustreznega povečanja aktivnosti v proizvodnji,
v BDP.
To je poraba, ki ne temelji na BDP.   To povzroča
inflacijo.

Portuguese: 
A partir de Agosto de 2011, 85,5% dos empréstimos bancários ao consumidor foram garantidos com hipotecas sobre casas.
Se alguém criar dinheiro, que só pode ser gasto numa coisa,
que é a habitação, então o preço dessa coisa irá subir continuamente.
Entre 2000 e 2010, foi criado mais de 1 trilião de libras de dinheiro novo
Metade (500 Biliões) desse valor nos três anos anteriores à crise. É por isso que os preços das casas subiram como subiram.
Não há nada de especial na habitação.
Apenas todo este dinheiro artificial a ser injectado nesse mercado.
Se dinheiro é gasto na economia, muito dinheiro vai para casas, por exemplo, em hipotecas
- isso é um aumento da quantidade de dinheiro na economia – sem um aumento correspondente em actividade na produção, no PIB.
São gastos não associados a aumento de PIB. Que geram inflação.

Korean: 
2011년 8월 기준으로, 은행대출의 85.5%가 주택을 담보로하는 모기지론이다.
만약 주택구입에만 돈이 몰리면,
주택가격은 올라가겠지요.
2000~2010년 기간 동안 은행은 1조 이상 돈을 만들어 냈어요.
금융위기 3년전 까지 풀린 돈이 무려 5천억 파운드였어요. 집값이 안 오르면 이상한거였죠.
그렇다고 집 자체가 특별히 좋아지거나 해서 값이 오른게 아니에요.
그저 가짜 돈을 주택시장에 들이부은 결과였던겁니다.
시장에 막대한 돈이 풀리면 그 돈은 모기지같은 주택쪽으로 흘러 들어갑니다.
GDP값을 올려주는 경제활동의 증가와 전혀 상관 없이 돈만 늘어난거죠.
GDP와 결부되지 않은 통화공급이니 인플레이션이 일어날 수 밖에요.

Bulgarian: 
Към Август 2011г., 85,5% от банковите заеми са обезпечени с ипотекирани жилища.
Ако имате някой, който създава пари, които могат да се похарчат само за едно определено нещо,
което е имот, то цената на това нещо ще расте.
Между 2000г. и 2010г. създават повече от един трилион паунда нови пари
- 500 милиарда само в 3те години преди кризата. Затова цените на имотите са се преместили нагоре от там където са били.
Няма нищо специално в къщите.
Просто всички тези смешни пари се напомпват в този пазар.
Ако парите се вкарват в икономиката, ако отиват в имоти, в ипотеки например
- това е увеличение на количеството пари в икономиката без съответно увеличение на активността в производството, на БВТ.
Това са разходи, които не се основават на БВП. Това е причината за инфлацията.

French: 
En août 2011, 85.5% de l'activité de prêt des banques
portait sur des emprunts pour l'achat de logements.
Si quelqu'un crée de la monnaie 
destinée uniquement à l'achat
de logements, alors leur prix 
va se mettre à augmenter.
Entre 2000 et 2010, plus de 1000 
milliards de Livres Sterling ont été créées.
- 500 milliards juste pendant 
les trois ans avant la crise.
C'est pour cela que le prix du 
logement a autant augmenté.
En soi, le logement n'a rien de particulier.
C'est juste lié à tout cet argent 
introduit sur le marché.
Si l'argent dépensé dans l'économie va 
en grande partie dans le logement,
par exemple sous forme de prêts immobiliers,
a quantité de monnaie en circulation augmente
sans aucune augmentation de l'activité économique.
C'est une dépense sans augmentation 
du PIB, ce qui génère l'inflation.

Polish: 
W sierpniu 2011 85,5%
kredytów banków konsumenckich
było zabezpieczonych
hipotekami mieszkaniowymi.
Jeżeli tworzy się pieniądze, które
można wydać tylko na jedną rzecz,
czyli na nieruchomości, to cena
nieruchomości pójdzie w górę.
Od 2000 do 2010 banki
wprowadziły do obrotu ponad bilion £,
z czego 500 miliardów funtów
w ciągu 3 lat przed kryzysem.
Dlatego ceny nieruchomości tak urosły.
Domy nie są niczym specjalnym.
Ich cenę zawyżyły te podejrzane
pieniądze wpompowane w rynek.
Jeżeli do gospodarki, na rynek kredytów
hipotecznych, trafia dużo pieniędzy,
mamy wzrost ilości pieniędzy w gospodarce,
który nie przekłada się na wzrost
działalności, produkcji ani PKB.
To wydatki niezwiązane z
PKB. Wywołują tylko inflację.
W Wielkiej Brytanii to ogromny problem.

English: 
As of August 2011, 
85.5% of consumer bank lending
was secured as mortgages on dwellings.
If you have somebody creating money that
can only be spent on one thing,
which is housing, then the price
of that thing is going to go up.
Between 2000 and 2010 they created
over a trillion pounds of new money:
£500 billion just in the three years 
before the crisis.
That's why house prices went up 
the way they were.
There's nothing special about houses.
It was just all this funny money
being pumped into that market.
If money is spent into the economy, 
a lot of money goes into houses,
for example, into mortgages,
that's an increase 
in the amount of money in the economy
without a corresponding increase
 in activity, in output, in GDP.
It's non-GDP-based spending.
That's what causes inflation.
In the UK we've had it in spades.

Spanish: 
Para agosto de 2011, 85.5% de los préstamos de la banca de consumo fue asegurado como hipotecas sobre viviendas.
Si usted tiene a alguien creando dinero que solo se puede gastar en una cosa,
en este caso la vivienda, entonces el precio va a subir.
Entre 2000 y 2010 se creó más de 1 billón libras de dinero nuevo;
£500 mil millones en los tres años antes de la crisis. Es por ello que el precio de la vivienda subió de esa manera.
No hay nada especial en las casas;
el problema fue todo ese dinero anormal bombeado a ese mercado.
Si se gasta el dinero en la economía, mucho dinero va para la vivienda, por ejemplo en hipotecas,
—es un aumento en la cantidad de dinero en la economía— sin un aumento correspondiente en actividad, en producción, en PIB.
Es gasto no basado en el PIB. Eso es lo que provoca inflación.

German: 
Seit August 2011 waren 85,5 % der
Verbraucher-Bankkredite Hypotheken auf Wohnungen.
Wenn jemand Geld erschafft, das nur für
eine Sache ausgegeben werden kann,
Immobilien, dann wird der Preis dafür steigen.
Zwischen 2000 und 2010 haben sie mehr als
1 Billion Pfund an neuem Geld geschaffen.
500 Milliarden allein in den drei Jahren vor der Krise.
Deswegen sind die Hauspreise so
gestiegen, wie sie gestiegen sind.
Es ist nichts Besonderes an Häusern.
Es waren einfach nur all die "Blüten",
mit denen der Markt geschwemmt wurde.
Wenn Geld in die Wirtschaft fliesst, dann geht
viel Geld in Immobilien. Hypotheken zum Beispiel.
Das ist eine Steigerung der Geldmenge in der Wirtschaft
ohne eine entsprechende Steigerung
an Aktivität, Leistung oder BIP.
Es sind Ausgaben, die das BIP nicht
beeinflussen. Das verursacht Inflation.

Modern Greek (1453-): 
Seit August 2011 waren 85,5 % der
Verbraucher-Bankkredite Hypotheken auf Wohnungen.
Wenn jemand Geld erschafft, das nur für
eine Sache ausgegeben werden kann,
Immobilien, dann wird der Preis dafür steigen.
Zwischen 2000 und 2010 haben sie mehr als
1 Billion Pfund an neuem Geld geschaffen.
500 Milliarden allein in den drei Jahren vor der Krise.
Deswegen sind die Hauspreise so
gestiegen, wie sie gestiegen sind.
Es ist nichts Besonderes an Häusern.
Es waren einfach nur all die "Blüten",
mit denen der Markt geschwemmt wurde.
Wenn Geld in die Wirtschaft fliesst, dann geht
viel Geld in Immobilien. Hypotheken zum Beispiel.
Das ist eine Steigerung der Geldmenge in der Wirtschaft
ohne eine entsprechende Steigerung
an Aktivität, Leistung oder BIP.
Es sind Ausgaben, die das BIP nicht
beeinflussen. Das verursacht Inflation.

Swedish: 
I augusti 2011 hade 85.5% av banklån tagna av privatpersoner en bostad som säkerhet.
Om någon skapar pengar som bara kan användas för en sak,
det vill säga bostäder, då kommer priset på den saken att gå upp.
Mellan år 2000 och 2010 skapade de över en biljon pund nya pengar
- 500 miljarder pund bara under de tre åren före krisen. Det var därför bostadspriserna ökade så som de gjorde.
Det är inget speciellt med hus.
Det var bara det att alla dessa låtsaspengar pumpades in på den marknaden.
Om pengar tillförs i ekonomin, går en hel del pengar till bostadsmarknaden, till exempel bolån,
det ger en ökning av mängden pengar i ekonomin, utan motsvarande ökning av produktion, av BNP.
Det är icke-BNP-baserad penningtillförsel. Det är det som orsakar inflation.

Italian: 
Fino ad agosto 2011, l'85.5% dei prestiti
bancari era garantito da proprietà immobiliari.
Se qualcuno crea denaro che può
essere speso unicamente per una cosa,
e cioè gli immobili, ne consegue
che il prezzo di quella cosa sale.
Tra il 2000 e il 2009 hanno creato più di
un trilione di sterline in nuovo denaro
£500 miliardi solo nei 3 anni precedenti alla crisi.
Ecco perché i prezzi delle case sono cresciuti così tanto.
Non hanno niente a che
fare con le case.
Era solo questo denaro fasullo
pompato a forza nel mercato.
Se viene immesso denaro nell'economia,
e molto di questo viene assorbito dai mutui,
per l'economia è una crescita di massa monetaria,
ma senza un corrispondente aumento del PIL.
Sono spese non relazionate al PIL.
Ecco cosa genera inflazione.

Indonesian: 
Per Agustus 2011, 85.5% dari seluruh pinjaman bank, berbentuk KPR.
Jika ada pihak yang menciptakan uang, dan uang itu diinvestasikan dalam satu hal,
yaitu pasar rumah, jelas harganya akan meningkat.
Diantara tahun 2000 dan 2010, mereka menciptakan uang baru lebih dari satu triliun poundsterling.
£500 miliar dalam tiga tahun sebelum krisis. Karena itulah harga rumah meningkat seperti yang terjadi.
Sebenarnya tidak ada yang spesial dalam perumahan.
Itu semua hanya karena uang lucu ini dipompa kedalam pasar tersebut.
Jika sejumlah uang dimasukkan kedalam ekonomi melalui KPR misalnya,
yang terjadi adalah jumlah uang bertambah tanpa disertai adanya peningkatan hasil PDB.
Ini adalah pengeluaran non-PDB. Itu yang menyebabkan inflasi.

Romanian: 
La acest capitol Marea Britanie e un exemplu convingător. Ea a avut o cerere sporită pentru locuințe.
Cauza majoră a acestui boom, în opinia mea,
e volumul major al creditelor speculative create de bănci pentru a recruta debitori ipotecari.
Dacă imobilele erau mai ieftine, acestea ar fi fost construite mai ușor.
Ar exista mai puține case enorme, în care locuiesc un număr mic de persoane.
Londra nu ar fi centrul unei orgii speculative extrem de bogate,
unde toți indivizii bogați doresc să-și procure o proprietate, considerată ca fiind un activ extrem de valoros.
Casele ar fi, în mod primar, considerate locuri de trai și nu bunuri de investiții.
Cea mai importantă dilemă se rezumă la acea că fiind o bancă cu drept de a împrumuta bani, ai opțiuni.
Poți oferi împrumutul unui mic business și vei ști că riscul eșuării acelui împrumut, a insolvabilității debitorului,

English: 
We've had this massive housing boom.
The main cause for the housing boom,
 in my opinion,
is the huge amount of speculative credit 
created by the banks to go into houses.
If houses were cheaper, 
they would be easier to build.
More of them would be built.
There would be less huge houses
with hardly any people in them.
London would not be the centre 
of a kind of very rich speculative orgy,
where all the richest people in the world 
want to get a property in London,
because it's seen as a great asset.
Houses would be seen 
as places to live, primarily,
rather than seen as places to invest.
The important thing to think about is,
if you're a bank,
and you've got to make a loan, you have choices.
You can give that loan to a small business
and you'll know that the risk to you 
of that loan failing, defaulting,
is actually quite high, 
because that small business,

Indonesian: 
Ini yang melanda kita di Inggris. Kita mengalami ekspansi real estate (pasar rumah) besar-besaran.
Penyebab utama dari ekspansi real estate ini, menurut saya,
adalah banyaknya pinjaman spekulatif yang diciptakan oleh bank melalui KPR.
Jika rumah lebih murah, akan lebih mudah membangunnya. Lebih banyak akan dibangun.
Rumah mewah tanpa penghuni akan berkurang.
London tidak akan menjadi pusat spekulasi para elit,
dimana orang-orang kaya dari seluruh dunia berebut properti di London, karena terlihat sebagai aset yang menggiurkan.
Rumah semestinya dilihat sebagai tempat tinggal permanen, bukan tempat investasi.
Hal penting untuk dipikirkan adalah, jika anda di pihak bank, anda akan memiliki pilhan dalam memberi pinjaman.
Anda akan memberikan pinjaman pada usaha kecil dan anda mengerti resikonya gagal bayar

Modern Greek (1453-): 
In Großbritannien hatten wir es im Überfluss.
Wir hatten diesen massiven Immobilienboom.
Die Hauptursache für den
Immobilienboom, meiner Meinung nach,
ist die riesige Menge an von Banken geschaffenem
spekulativem Kredit, der in Immobilien fliesst.
Wenn Häuser billiger wären, wären sie einfacher
zu bauen. Mehr davon würden gebaut werden.
Es gäbe weniger riesige Häuser mit kaum Menschen drin.
London wäre nicht das Zentrum einer opulenten spekulativen Orgie,
wo alle reiche Menschen auf der Welt Eigentum besitzen
wollen, weil es für eine gute Anlage gehalten wird.
Häuser wären in erster Linie Orte, in denen
man wohnt, nicht in die man investiert.
Es ist wichtig zu bedenken, dass Sie,
wären Sie eine Bank, Optionen haben,
wenn Sie einen Kredit vergeben.
Wenn Sie den Kredit an ein
kleines Unternehmen vergeben,
wissen Sie um die relativ hohe Wahrscheinlichkeit,
dass der Kredit nicht zurückgezahlt wird,

Croatian: 
U Velikoj Britaniji smo imali toga u izobilju.
Imali smo ogroman bum nekretnina.
Glavni uzrok za bum nekretnina,
po mom mišljenju,
je ogromna masa špekulativnih kredita, koju su
stvorile banke, što se ulijevalo u nekretnine.
Kad bi kuće bile jeftinije, bile bi
jednostavnije za gradnju. Više bi se gradilo.
Bilo bi manje ogromnih kuća
u kojima nitko ne živi.
London ne bi bio centar raskošnih
špekulativnih orgija,
gdje svi bogati ljudi svijeta žele imati posjed,
jer to smatraju dobrim ulaganjem.
Kuće bi bile u prvom redu mjesta, gdje
se stanuje, a ne u koje se investira.
Važno je razmisliti, da vi,
ako bi bili banka
i imali mogućnost davanja kredita,
kad izdate kredit malom poduzeću,
vi znate, sa relativno visokom vjerojatnosti,
da kredit neće biti vraćen,

Spanish: 
En el Reino Unido lo hemos tenido a raudales. Hemos tenido este enorme auge de la vivienda.
La causa principal para el auge de la vivienda, en mi opinión,
es la gran cantidad de crédito especulativo creado por los bancos dirigido a casas.
Si las casas fueran más baratas, serían más fáciles de construir. Se construirán más.
Habría menos casas enormes alojando muy poca gente.
Londres no sería el centro de una especie de orgía especulativa muy rica,
donde las personas más ricas del mundo quieren conseguir una propiedad en Londres, porque es visto como un gran activo.
Las casas serían vistas como lugares para vivir, sobre todo, en vez de lugares para invertir.
Lo importante es pensar que si uno es un banco y tiene que hacer un préstamo, se tienen opciones.
Se puede darle ese préstamo a un negocio pequeño y se sabrá que el riesgo de que ese préstamo falle o incumpla,

Portuguese: 
No Reino Unido foi um exagero. Tivemos este “boom” imobiliário massivo.
A principal causa para o “boom” imobiliário, na minha opinião,
foi a enorme quantidade de crédito especulativo criado pelos bancos para habitação.
Se as casas fossem mais baratas, elas seriam mais fáceis de construir. Mais seriam construídas.
Haveria menos casas enormes, com quase ninguém a habitá-las.
Londres não seria o centro de uma espécie de orgia endinheirada de especulação,
onde todas as pessoas mais ricas do mundo querem ter uma propriedade, porque isso é visto  como um grande trunfo.
As casas seriam vistas como lugares para se viver, principalmente, ao invés de serem considerados lugares para investir.
A coisa mais importante a pensar é, se você for um banco e você tiver conceder um empréstimo, você tem escolhas.
Você pode conceder esse empréstimo a um pequeno negócio, e você sabe que o risco para si, de incumprimento,

Bulgarian: 
Във Великобритания сме го имали в изобилие. Имали сме масивен бум на имотите.
Основната причина за този бум, по мое мнение,
е огромното количество от спекулативен кредит създаден от банките за да се влее в имотите.
Ако имотите са по-евтини, ще е по-евтино да се строят. Повече от тях биха били построени.
Ще има по-малко огромни къщи с почти никакви хора в тях.
Лондон няма да е център на един вид богаташка спекулативна оргия,
където всички най-богати хора на света искат да притежават недвижимо имущество, защото изглежда като страхотен актив.
На къщите ще се гледа предимно като на място за живеене, вместо като място за инвестиции.
Важното тук е, че ако ти си банка и трябва да дадеш заем, имаш варианти.
Можеш да дадеш заем на някой дребен бизнес и да знаеш, че риска от неустойка по този заем

Swedish: 
I Storbritannien har vi haft massor av det. Vi har haft en massiv bolånebubbla.
Den huvudsakliga orsaken till bolånebubblan, enligt mig,
är den enorma mängd spekulativ kredit som bankerna skapat för bostadsmarknaden.
Om bostäder var billigare skulle de vara enklare att bygga. Fler av dem skulle byggas.
Det skulle finnas färre enorma hus där knappt någon bor.
London skulle inte vara centrum för en spekulationsorgie,
där alla de rikaste människorna i världen vill få tag i en fastighet, eftersom det ses som en investering.
Bostäder skulle främst ses som någonstans att bo snarare än någonstans att investera.
Det är viktigt att komma ihåg att om du är en bank och du ska bevilja lån, så har du valmöjligheter.
Du kan låna ut till en småföretagare och du vet då att risken du tar att låntagaren inte betalar tillbaka

Korean: 
영국에 돈이 엄청 많이 풀렸고 주택시장이 엄청 떳었죠.
제 생각엔 이 주택구입붐의 핵심원인이
은행이 주택구입에 대출해 준 엄청난 양의 신용통화에 있다고 봐요.
집값이 쌌다면 짓기도 쉬웠겠죠. 집이 더 많이 생겼을 겁니다.
살고 있는 사람은 거의 없는 대저택 같은 집도 적었겠죠.
런던은 꽤 매력적인 도시라 최상급 부자들이 집 한채 쯤 가지고 싶어하는 곳이어서
부자들이 투기자본으로 장난질하는 도시가 되지도 않았을 겁니다.
집은 살기위한 곳이지, 투자하는 곳으로 비쳐지지도 않았을 거에요.
꼭 생각해 볼 것은, 만약 당신이 은행이고 대출을 내 주는 입장이라면, 두 가지 선택지가 있다는 겁니다.
소규모 업체에 대출해 줄 수 있지만 곧 채무불이행의 위험이 있다는 사실을 알게되죠.

Slovenian: 
V VB smo imeli tega v izobilju.   Imeli smo to
množično nepremičninsko konjunkturo.
Po mojem mnenju je glavni vzrok za to nepremičninsko
konjunkturo
ogromna količina špekulativnih posojil, ki so jih
ustvarile banke za hiše.
Če bi bile hiše cenejše, bi jih bilo lažje
graditi.  Več bi jih zgradili.
Bilo bi manj ogromnih hiš, s komaj kakšnim človekom
v njih.
London ne bi bil center neke vrste bogate špekulativne
orgije,
v kateri najbogatejši ljudje sveta hočejo nepremičnino
v Londonu,
ker je to videti kot izvrstno premoženje.
Hiše bi bile prvenstveno dojete kot kraji za bivanje,
ne kot kraji za investiranje.
Pomembno je razmisliti o naslednjem, če ste banka
in morate dati posojilo, imate izbiro.
To posojilo lahko daste malemu podjetju in veste,
da je tveganje pri tem posojilu zaradi možnosti
ne-odplačevanja

French: 
Au Royaume-Uni, nous avons connu cela maintes fois. 
Nous avons eu ce gigantesque boom immobilier.
La principale cause de ce boom immobilier, à mon avis,
est l'immense masse de crédits créée par les 
banques pour financer les achats de maisons.
Si les maisons étaient moins chères, 
cela en favoriserait la constructions.
Il y aurait moins de grandes demeures, 
avec presque personne pour les occuper.
Londres ne serait plus le cœur 
d'une sorte d'orgie spéculative.
où les plus riches au monde veulent 
acquérir une propriété
parce que c'est un bon placement.
Une maison devait être considérée comme un endroit 
où l'on vit,  plutôt qu'un endroit où l'on investit.
Il est important de comprendre qu'une banque 
qui accorde des prêts a le choix.
Elle peut prêter à une PME dont le risque 
de ne pas pouvoir rembourser son prêt

Italian: 
Nel Regno Unito il fenomeno è stato
notevole, con un forte boom immobiliare.
Secondo me il motivo principale
dell'espansione immobiliare
è l'enorme quantità di credito speculativo creato
dalle banche e diretto al mercato immobiliare.
Se le case fossero meno costose, sarebbe più
facile costruirne e ce ne sarebbero molte di più.
Ci sarebbero meno case enormi con
pochissima gente che le abita.
Londra non sarebbe il centro
di un'orgia speculativa
dove tutti i ricchi del mondo vengono a comprarsi
una casa perché è un ottimo investimento.
Le case verrebbero considerate come posti
per viverci piuttosto che investimenti.
La cosa importante da tenere in mente è che le
banche possono scegliere dove veicolare i prestiti,
possono fare un prestito ad una piccolo impresa
sapendo che il rischio che non venga ripagato

German: 
In Großbritannien hatten wir es im Überfluss.
Wir hatten diesen massiven Immobilienboom.
Die Hauptursache für den
Immobilienboom, meiner Meinung nach,
ist die riesige Menge an von Banken geschaffenem
spekulativem Kredit, der in Immobilien fliesst.
Wenn Häuser billiger wären, wären sie einfacher
zu bauen. Mehr davon würden gebaut werden.
Es gäbe weniger riesige Häuser mit kaum Menschen drin.
London wäre nicht das Zentrum einer opulenten spekulativen Orgie,
wo alle reiche Menschen auf der Welt Eigentum besitzen
wollen, weil es für eine gute Anlage gehalten wird.
Häuser wären in erster Linie Orte, in denen
man wohnt, nicht in die man investiert.
Es ist wichtig zu bedenken, dass Sie,
wären Sie eine Bank, Optionen haben,
wenn Sie einen Kredit vergeben.
Wenn Sie den Kredit an ein
kleines Unternehmen vergeben,
wissen Sie um die relativ hohe Wahrscheinlichkeit,
dass der Kredit nicht zurückgezahlt wird,

Polish: 
Mieliśmy ten wielki boom
na rynku nieruchomości.
Według mnie wynikało to głównie
z wielkiego spekulacyjnego kredytu,
wytworzonego przez banki z
przeznaczeniem na nieruchomości.
Gdyby domy były tańsze,
byłoby je łatwiej budować.
Budowałoby się ich więcej.
Byłoby mniej wielkich
domów, które stoją puste.
Londyn nie byłby centrum
orgii spekulacyjnej dla bogatych,
gdzie wszyscy najzamożniejsi ludzie
na świecie chcą mieć nieruchomość,
bo to taka świetna inwestycja.
Domy byłyby przede wszystkim
miejscami do mieszkania, nie inwestycjami.
Warto zwrócić uwagę na to, że bankier,
który udziela kredytu, ma wybór.
Może udzielić kredytu małej firmie,
ale ryzyko braku spłaty takiego
kredytu jest dość wysokie,

Slovenian: 
precejšnje, kajti to malo podjetje, njegovi
lastniki
imajo omejeno odgovornost, kar pomeni, da se vam
kot banki dejansko nič ne povrne, če bankrotirajo.
To je torej kar visoko tveganje v primerjavi s
potrošniškim kreditom, zavarovanim
s hipoteko na hišo.
To je enostavna spodbuda za banke, da raje investirajo
v nepremičnine kot v mala podjetja.
Če to razširite na celotno gospodarstvo, je to
resnična težava,
saj pomeni, da bolj obstaja spodbuda za investiranje
v špekulativne kot v produktivne naložbe.
Torej moramo razmisliti, kako naj ustvarimo bolj
uravnotežen monetarni sistem
med tema dvema oblikama investiranja - špekulativnim
in produktivnim.
Vlada se zelo obotavlja pri reguliranju trga
nepremičnin
in tudi pri reguliranju količine denarja, ki ga
banke investirajo v hiše.

Croatian: 
jer vlasnik malog poduzeća
ima ograničenu odgovornost.
Ako poduzeće propadne,
vi kao banka ne dobijete ništa natrag.
To je prilično visoki rizik, u uspoređenju sa tim,
da posudite nekome tko nudi osiguranje,
kao što je kuća, ili hipoteka.
Dakle, postoji jednostavan poticaj za banke,
da novac ulažu u nekretnine, a ne u mala poduzeća.
To postaje pravi problem, ako to
prenesete na cijelo gospodarstvo.
Jer kroz to postoji poticaj, da se novac ulaže
prije u špekulativne, a ne u produktivne investicije.
Dakle moramo razmisliti,
kako stvoriti monetarni sustav,
koji bolje usklađuje špekulativne
i produktivne investicije.
Vlada pokazuje izrazito malu spremnost
da regulira tržište nekretnina
i da regulira masu novca,
koju banke ulažu u nekretnine.

Italian: 
è molto alto, perché quella piccola
impresa, i suoi proprietari,
hanno dato scarse garanzie e se l'impresa
fallisce la banca non rientra di un centesimo.
Il rischio è altissimo soprattutto se paragonato ad un
prestito concesso a qualcuno che dà un immobile a garanzia.
Per le banche quindi la scelta di preferire prestiti
per immobili invece che per imprese è semplice.
Se però si allarga questo fenomeno ad
un'intera economia il problema diventa serio,
perché significa che si preferisce dare denaro
a fini speculativi invece che produttivi.
Dobbiamo pensare bene a come creare un
sistema monetario che sia più equilibrato
tra questi due tipi di investimento:
speculativo e produttivo.
Il governo sta mostrando grande riluttanza
nel regolare il mercato immobiliare
e di regolare la quantità di denaro che le
banche immettono nel mercato immobiliare.

English: 
the owners of that business,
have limited liability,
which means if that business goes bust,
you as a bank 
get nothing back, essentially.
So that's kind of high risk, 
compared to loaning your money
to somebody with some collateral,
with a house behind them, like a mortgage.
So there's a simple incentive for banks
to prefer putting money into housing
than into a small business.
Now that's a real problem if you
widen that out across a whole economy,
because it means 
there's an incentive to put money
into speculative rather 
than productive investment.
So again, we have to think
about how we create
a monetary system that is more balanced
between those two kinds of
speculative and productive investment.
The government is showing enormous
reluctance to regulate the housing market,
and to regulate the amount of money
that banks put into houses.

Bulgarian: 
е доста висок, защото този малък бизнес, неговия собственик,
има ограничена отговорност, което означава, че ако този бизнес се прецака, ти като банка всъщност не получаваш нищо обратно.
Така че това си е висок риск, в сравнение с това да дадеш парите си на някой, с къща като обезпечение, с ипотека.
Така че има много простичък стимул за банките да поощряват наливането на пари в имоти, а не в дребен бизнес.
Ето това е истински проблем, ако го разтегнеш върху цялата икономика,
защото се оказва, че се поощрява това да се вкарват пари с спекулативни, а не продуктивни инвестиции.
Така че, още веднъж, трябва да помислим как да направим паричната си система по-балансирана
между тези два вида спекулативни и продуктивни инвестиции.
Правителството показва огромно нежелание да регулира имотния пазар
и още веднъж - да регулира парите, които банките вливат в недвижимо имущество.

Korean: 
영세업자들은 책임한도가 있어
파산 시 대출금을 전액회수하기가 어렵기 때문이에요.
그래서 집을 담보로 대출해주는 것과 비교해 위험이 크기 때문에
은행은 소기업에 대출해 주기 보다는 주택구입에 대출해 줄 유인이 큽니다.
이 상황을 전체경제에 대입해 보면 큰 문제에요.
생산적인 투자보다 투기활동에 돈이 유입될 확률이 높다는 말이거든요.
그래서 우리가 금융시스템을 만들 때는
투기와 생산활동에 균형을 이룬 시스템이 되도록 고민해야 됩니다.
정부는 주택시장규제를 무척이나 꺼리는 것 같아요
그건 주택에 들어가는 자금을 규제하지 않는다는 거죠.

Indonesian: 
cukup tinggi, karena itu adalah usaha kecil, pemilik usaha tersebut
memiliki liabilitas (kewajiban) terbatas, artinya jika usahanya bankrut, anda sebagai bank, tidak akan mendapatkan apa-apa.
Jadi pinjaman tersebut cenderung berisiko tinggi dibanding meminjamkan uang kepada pemilik jaminan, rumah misalnya, seperti KPR.
Jadi ada insentif yang membuat bank lebih suka meminjamkan uangnya dalam real estate daripada usaha kecil.
Ini akan menjadi masalah besar jika ini terjadi dalam keseluruhan ekonomi,
karena ini berarti ada insentif untuk menggunakan uang dalam spekulasi daripada dalam investasi produktif.
Jadi, kita harus memikirkan tentang bagaimana kita menciptakan sistem moneter yang lebih seimbang
diantara dua jenis investasi tersebut yaitu spekulasi dan investasi produktif.
Pemerintah sama sekali tidak menunjukkan niatan untuk mengatur pasar real estate
dan untuk mengatur jumlah uang yang dimasukkan dalam pasar real estate.

Swedish: 
är ganska hög, eftersom företagets ägare har begränsat ansvar,
vilket innebär att om företaget går i konkurs, då får du som bank i princip ingenting tillbaka.
Så det är relativt hög risk, jämfört med att låna ut pengar till någon med säkerhet, exempelvis en bostad, som med bolån.
Så det finns grundläggande incitament för banker att hellre tillföra pengar i bostäder än i småföretag.
Och det är ett problem om vi ser på ekonomin som helhet,
eftersom det innebär att det finns incitament att tillföra pengar i spekulativa snarare än produktiva investeringar.
Så återigen, vi måste tänka över hur vi utformar vårt penningsystem så att det bättre balanserar
mellan dessa två typer, spekulativa och produktiva investeringar.
Regeringen visar enorm ovilja att reglera bostadsmarknaden
och att reglera mängden pengar som bankerna tillför i bostäder.

Polish: 
bo właściciele małych firm mają
ograniczoną odpowiedzialność,
czyli jeżeli upadną,
bank zostanie z niczym.
Więc bank ponosi wysokie
ryzyko z porównaniu z kredytem
udzielonym komuś, kto ma
majątek - dom albo mieszkanie hipoteczne.
Dlatego bankom bardziej opłaca się
inwestować w nieruchomości
niż w małe firmy.
W skali całej gospodarki to duży problem.
bo bankom opłaca się inwestować
w bezproduktywną spekulację.
Więc powinniśmy zastanowić
się, jak stworzyć system monetarny,
który ograniczałby spekulację i
promował produktywne inwestycje.
Rząd wykazuje niechęć do
regulacji rynku nieruchomości,
i do ograniczenia środków, jakie
banki wkładają w nieruchomości.

Modern Greek (1453-): 
da die Eigentümer des kleinen
Unternehmenseine beschränkte Haftung haben.
Wenn das Unternehmen pleite geht,
kriegen Sie als Bank nichts zurück.
Das ist ein ziemlich hohes Risiko verglichen damit,
es jemand zu leihen der eine Sicherheit bietet,
wie ein Haus, wie eine Hypothek.
Es gibt also einen einfachen Anreiz für Banken Geld eher
in Immobilien als in kleine Unternehmen zu stecken.
Das wird zu einem echten Problem, wenn Sie
das auf die ganze Wirtschaft übertragen.
Denn dadurch gibt es einen Anreiz Geld eher in
spekulative als in produktive Investitionen zu stecken.
Wir müssen uns also überlegen,
wie wir ein Geldsystem schaffen,
das spekulative und produktive
Investitionen besser in Einklang bringt.
Die Regierung zeigt äußerst wenig
Bereitschaft den Wohnungsmarkt zu regulieren.
Und die Menge an Geld zu regulieren,
das Banken in Immobilien stecken.

Romanian: 
e cu adevărat sporit, deoarece acea mică afacere, acei întreprinzători,
au o răspundere limitată, ceea ce presupune că în caz de falimentare a afacerii, tu ca bancă nu-ți vei restitui investiția.
Deci, vorbim de un risc relativ major, comparativ cu posibilitatea unui împrumut garantat prin bunuri, prin dreptul de ipotecă.
Astfel, există un stimulent simplu pentru bănci pentru a prefera plasarea banilor în imobile, decât în mici afaceri.
Aceasta riscă să devină o problemă reală, dacă extinzi practica dată pe întreg întinsul economiei,
deoarece astfel e stimulată plasarea banilor în investițiile speculative și nu cele de producere.
Și din nou, trebuie să decidem cum să creăm un sistem monetar mult mai echilibrat
între acele investiții de tip speculativ și productiv.
Guvernul se arată extrem de reticent față reglementarea pieței imobiliare
și față de volumul de bani investiți în imobile.

Spanish: 
es bastante alto, debido a que las pequeñas empresas, los dueños de éstas,
tienen responsabilidad limitada, lo que significa que si ese negocio quiebra, el banco no obtendrá prácticamente nada.
Así que esa es la clase de alto riesgo, comparado con prestar su dinero a alguien que tiene algunas garantías, con una casa detrás como hipoteca.
Así que hay un incentivo para que los bancos prefieran poner dinero en vivienda y no en negocios pequeños.
Ahora, es un verdadero problema si se extiende por toda una economía,
porque significa que hay un incentivo para ingresar dinero en inversiones especulativas y no productivas.
Repito: tenemos que pensar en cómo creamos un sistema monetario
que sea más equilibrado entre esos dos tipos de inversión: especulativa y productiva.
El gobierno está mostrando gran renuencia en regular el mercado de la vivienda
y también regular la cantidad de dinero que los bancos ponen en casas.

French: 
est très élevé, parce que cette 
PME, ses propriétaires,
ont une responsabilité limitée, ce qui signifie qu'en 
cas de faillite, la banque ne récupère rien du tout.
Donc c'est prendre un grand risque, comparé à un 
prêt accordé à quelqu'un doté d'une garantie,
comme c'est le cas pour un prêt immobilier.
Ainsi il y a une incitation naturelle pour une 
banque à préférer investir dans le logement
plutôt que dans les PME.
C'est un réel problème si vous considérez le 
phénomène à l'échelle de l'économie tout entière,
parce qu'il y a une incitation à investir dans 
la spéculation plutôt que dans la production.
A nouveau, nous devons réfléchir à la manière de 
créer un système monétaire avec un meilleur équilibre
entre les deux types d'investissement que 
sont la spéculation et la production.
Le gouvernement se montre très réticent 
à réguler le marché immobilier
et à revenir à un contrôle de l'argent 
investi par les banques dans ce secteur.

Portuguese: 
é realmente muito alto, porque que as pequenas empresas, os proprietários desse negócio,
limitaram a responsabilidade - o que significa que se o negócio vai à falência, o banco não  ganha nada -
Este é um risco elevadíssimo, em comparação com emprestar dinheiro a alguém com alguma garantia, com uma casa como garantia.
Portanto, há um incentivo elementar para que os bancos prefiram colocar dinheiro em imobiliário, em vez de em pequenos negócios.
Agora, se você ampliar isso a toda a economia, isso traduz-se num problema real,
porque isso significa que há um incentivo natural para colocar dinheiro em investimentos especulativos e não em investimentos produtivos.
Novamente, temos que pensar em como alterar o sistema monetário, de forma a que seja mais equilibrado,
entre esses dois tipos de investimento, especulativo e produtivo.
O governo está a mostrar uma enorme relutância em regular o mercado imobiliário.
E, novamente, regular a quantidade de dinheiro que os bancos canalizam para a habitação.

German: 
da die Eigentümer des kleinen
Unternehmenseine beschränkte Haftung haben.
Wenn das Unternehmen pleite geht,
kriegen Sie als Bank nichts zurück.
Das ist ein ziemlich hohes Risiko verglichen damit,
es jemand zu leihen der eine Sicherheit bietet,
wie ein Haus, wie eine Hypothek.
Es gibt also einen einfachen Anreiz für Banken Geld eher
in Immobilien als in kleine Unternehmen zu stecken.
Das wird zu einem echten Problem, wenn Sie
das auf die ganze Wirtschaft übertragen.
Denn dadurch gibt es einen Anreiz Geld eher in
spekulative als in produktive Investitionen zu stecken.
Wir müssen uns also überlegen,
wie wir ein Geldsystem schaffen,
das spekulative und produktive
Investitionen besser in Einklang bringt.
Die Regierung zeigt äußerst wenig
Bereitschaft den Wohnungsmarkt zu regulieren.
Und die Menge an Geld zu regulieren,
das Banken in Immobilien stecken.

German: 
Wir entscheiden nicht, wer und
wofür Kredite vergeben werden.
Wir überlassen diese Entscheidung im
Prinzip ein paar Jungs in einer Bank.
Eine kurze Geschichte der Blasen
Eine Blase entsteht bei sehr hoher Inflation
des Preises einer bestimmten Ware
oder Dienstleistung innerhalb kurzer Zeit.
Die erste dokumentierte Blase
war die Tulpen-Blase von 1637.
Die Bedeutung der Sache mit den Tulpen ist,
dass wir hier die erste Finanzblase
und deren Crash überhaupt haben.
Die Begeisterung für Tulpen - schwarze Tulpen
galten als ein mystisches Ideal dafür,
was jemand durch Kultivierung über viele
Generationen genetisch manipulieren konnte -
wurde in den 1630er Jahren zu
einer Manie in den Niederlanden.
Ihnen war nicht bewusst, dass viele
der Muster gar nicht genetisch waren,
sondern durch einen Virus verursacht wurden.
Aber sie handelten damit.
In einem Ausmaß, dass Tulpenzwiebeln
das zehnfache dessen betrug,

Indonesian: 
Bukan kita yang menentukan siapa yang menciptakan kredit dan untuk apa. Kita mempasrahkannya pada segelintir orang di bank.
Sejarah pendek gelembung ekonomi
Gelembung ekonomi timbul ketika sebuah barang atau jasa mengalami peningkatan harga yang besar dalam jangka waktu yang singkat.
Gelembung pertama yang tercatat adalah gelembung tulip pada 1637.
Tulip adalah gelembung sekaligus kontraksi finansial yang pertama.
Demam tulip - dengan tulip hitam yang dihasilkan dari rekayasa genetik
secara turun-temurun - menjadi sebuah mania di Belanda pada 1630an.
Yang tidak mereka sadari adalah, banyak dari pola yang ada pada tulip yang langka
disebabkan oleh virus, bukan genetik. Tetapi mereka menjual belikannya hingga titik dimana

Bulgarian: 
Ние не решаваме кой създава кредит и за какво. Не. Оставили сме това на няколко момчета в банка да го решават основно.
КРАТКА ИСТОРИЯ НА "БАЛОНИТЕ"
Балон се появява, когато има висока инфлация при цената на определена стока или услуга за кратък период от време.
Първия балон е бил този с лалетата през 1637г.
Идеята с лалетата и тяхното значение е, че виждате за първи път финансов балон и срив.
Манията по лалета - черни лалета, които са митично идеални и някои може да направи генетично
чрез култивиране на много поколения - става мания в Холандия около 1630г.
Това, което не са осъзнавали е, че много от най-редките разновидности на лалетата
били в следствие на вирус, а не на гени. Но пък се продавали до момента, в който

Croatian: 
Mi ne odlučujemo tko i
zašto odobrava kredite.
Ovu odluku u principu prepuštamo
nekolicini ljudi u jednoj banci.
Kratka povijest mjehura
Mjehur nastaje kod vrlo visoke
inflacije cijena određenih roba,
ili usluga, u tijeku kratkog vremena.
Prvi dokumentirani mjehur je
mjehur tulipana iz 1637. godine.
Značenje te stvari sa tulipanima je,
da mi ovdje imamo prvi financijski
mjehur i financijski krah uopće.
Ludost za tulipanima - crnim tulipanima, postala je
mitski ideal onoga što netko može postići genetskim inženjeringom
kroz kultiviranje, tijekom mnogih generacija -
postalo je manija u Nizozemskoj u 1630-ima.
Oni nisu bili svjesni da mnogi
od uzoraka uopće nisu bili genetski,
nego su bili uzrokovani virusom.
Ali oni su s tim trgovali
do te mjere, da je lukovica tulipana
dosegla deset puta veći iznos,

Modern Greek (1453-): 
Wir entscheiden nicht, wer und
wofür Kredite vergeben werden.
Wir überlassen diese Entscheidung im
Prinzip ein paar Jungs in einer Bank.
Eine kurze Geschichte der Blasen
Eine Blase entsteht bei sehr hoher Inflation
des Preises einer bestimmten Ware
oder Dienstleistung innerhalb kurzer Zeit.
Die erste dokumentierte Blase
war die Tulpen-Blase von 1637.
Die Bedeutung der Sache mit den Tulpen ist,
dass wir hier die erste Finanzblase
und deren Crash überhaupt haben.
Die Begeisterung für Tulpen - schwarze Tulpen
galten als ein mystisches Ideal dafür,
was jemand durch Kultivierung über viele
Generationen genetisch manipulieren konnte -
wurde in den 1630er Jahren zu
einer Manie in den Niederlanden.
Ihnen war nicht bewusst, dass viele
der Muster gar nicht genetisch waren,
sondern durch einen Virus verursacht wurden.
Aber sie handelten damit.
In einem Ausmaß, dass Tulpenzwiebeln
das zehnfache dessen betrug,

Portuguese: 
Nós não decidimos quem cria crédito, e para o quê. Não. Deixamos isso para um par de tipos num banco decidirem... Basicamente.
A curta história das bolhas
Uma bolha ocorre quando há inflação, muito alta, no preço de um bem, ou serviço específico, num curto período de tempo.
A primeira bolha registada foi a bolha das tulipas de 1637.
A ideia das tulipas, e a sua relevância, é que nos mostrou, pela primeira vez, uma bolha financeira e o seu colapso.
A mania de tulipas - tulipas negras, um ideal mítico daquilo que se poderia manipular geneticamente
através do cultivo sucessivo de muitas gerações - tornou-se uma mania, na Holanda, na década de 1630.
O que eles não perceberam, é que muitos dos padrões, muito muito raros, nos bolbos de tulipas,
eram causados por um vírus, e não eram de todo genética. Comercializaram-nos até ao ponto

Slovenian: 
Mi ne odločamo, kdo ustvarja kredite in za kaj.
Ne. To v glavnem prepuščamo nekaj možakarjem v
banki.
Kratka zgodovina gospodarskih balonov
Do balona pride, ko je cena določenega izdelka ali
storitve
v kratkem času zelo napihnjena.
Prvi zabeleženi balon je bil tulipanov balon leta
1637.
Pri tulipanih in njihovi relevantnosti najdemo prvi
zabeležen finančni balon in zlom.
Navdušenje nad tulipani - črni tulipani so bili
mitski ideal, ki bi jih lahko pridobili s
križanjem
in kultiviranjem skozi mnoge generacije - se je na
Nizozemskem l. 1630 sprevrglo v manijo.
Niso pa dojeli, da so najbolj redki vzorci na
tulipanih nastali
zaradi virusa, ne zaradi križanja.
Z njimi so trgovali do te mere, da so tulipani
dosegli točko,

Polish: 
To nie my decydujemy, kto
udziela kredytu i na co.
Zostawiamy tę decyzję bankierom.
Krótka historia baniek spekulacyjnych
Bańka powstaje w przypadku szybkiej
i bardzo wysokiej inflacji
cen określonych towarów
lub usług.
Pierwszą znaną bańką spekulacyjną
była bańka tulipanowa w 1637.
Tulipany są o tyle
istotne, że doprowadziły
do pierwszej bańki
finansowej i pierwszego krachu.
Tulipany, szczególnie
czarne, które uznano
za mityczny ideał
inżynierii genetycznej
były uprawiane i modyfikowane
przez wiele pokoleń.
W latach 30-tych XVII wieku
Holendrzy zwariowali na ich punkcie.
Nie wiedzieli tylko, że
wiele najrzadszych odmian
było dziełem wirusa, nie genetyki.
Handel tulipanami przybrał
takie rozmiary, że za cebulkę

French: 
Nous ne décidons pas où vont les crédits.
Nous laissons quelques 
gars dans une banque s'en occuper.
Une courte histoire des bulles spéculatives
Une bulle spéculative apparaît 
lorsqu'une forte inflation
touche un bien ou un service en 
particulier sur une courte période.
La première bulle spéculative 
connue est celle de la tulipe en 1637.
L'intérêt de l'épisode de la tulipe est qu'il a été
le tout premier exemple de bulle 
financière suivie d'un krach.
Le mouvement de folie pour les tulipes
- La tulipe noire étant la quintessence de ce 
que la génétique pouvait produire
au fil des générations de culture - tourna au 
délire aux Pays-Bas durant les années 1630.
Ce qu'ils ignoraient, c'est que la 
plupart des bulbes très rares
étaient dus à l'action d'un virus et 
non à une mutation génétique.
Ces bulbes ont été commercialisés à tel point

English: 
We don't decide 
swho creates credit for what.
No. We leave that to a couple of chaps
 in a bank to decide, basically.
A short history of bubbles
A bubble occurs when there is 
very high inflation
in the price of a specific good or service
over a short period of time.
The first recorded bubble was the tulip bubble of 1637.
The idea of the tulips 
and their relevance is
that you saw the first ever 
financial bubble and crash.
The craze for tulips,
 black tulips being a mythical ideal
of what somebody 
could genetically engineer
through cultivation 
after many generations,
became a mania 
in the Netherlands in the 1630s.
What they didn't realise was that many
of the very, very rare patterns on tulips
were caused by a virus, not genetic.
But they traded them 
to the extent that bulbs got to the point
where they were worth
 ten times the average annual salary

Romanian: 
Noi nu decidem cine creează credite și pentru ce scopuri. Nu. Am oferit această prerogativă decizională unor flăcăi din bancă.
O scurtă istorie a bulelor
O bulă apare în condițiile unei inflații enorme a prețului pentru anumite bunuri sau servicii, survenită într-o perioadă scurtă de timp.
Prima mențiune despre o bulă financiară a fost înregistrată în 1637.
Ideea lalelelor și a relevanței lor constă în aceea că ele au generat prima bulă și criză financiară.
Nebunia lalelelor, a lalelelor negre, fiind o idee mitică despre ceea ce cineva ar putea modela genetic,
prin cultivarea mai multor generații de lalele, a devenit o obsesie în Olanda în anii 1630.
Ceea ce, însă, nu au realizat olandezii e că rarele bulbe de lalele
au fost generate de un virus și deloc nu erau produse genetic. Însă, ele fost vândute masiv până la momentul în care

Italian: 
Non siamo certo noi a decidere chi crea credito e per
cosa. No, sono dei tizi che lavorano in un banca.
Breve storia delle bolle.
Una bolla si verifica in presenza di forte inflazione nel
prezzo di un bene o servizio in un breve arco di tempo.
La prima bolla documentata fu
quella dei tulipani, nel 1637.
La storia di questi tulipani ci insegna come avvenne
la prima bolla finanziaria e il primo crac.
La frenesia per i tulipani neri, diventò un ideale mitico
di cosa si potesse ottenere con l'ingegneria genetica
della selezione protratta per generazioni.
Divenne una vera mania nell'Olanda del 1630.
Ma nessuno si era reso conto che molti di quei rari bulbi
di tulipano non erano il prodotto di selezione genetica,
ma di un virus, non c'era niente di genetico insomma.
Ma il loro commercio arrivò a picchi tali che

Spanish: 
No decidimos quién crea el crédito. Dejamos que un par de tipos en un banco lo decidan.
Una breve historia de las burbujas
Una burbuja se produce cuando hay una inflación muy alta en el precio de un bien o servicio específico durante un período corto de tiempo.
La primera burbuja registrada fue la burbuja de los tulipanes (tulipomanía) de 1637.
La idea de los tulipanes y su importancia es que se vio la primera burbuja financiera y su estallido.
La moda de los tulipanes —Los tulipanes negros siendo un ideal mítico de lo que alguien podría desarrollar genéticamente
a través de su cultivo por muchas generaciones— se convirtió en una manía en los países bajos en los 1630s.
Lo que no sabían era de que muchos de los patrones más raros en los bulbos de los tulipanes
eran causados por un virus y no eran genéticos en lo absoluto. Pero ellos los comerciaron hasta el punto en que

Korean: 
우린 신용창출을 누가 하고, 어디에 쓰일지 결정하지 못하는 상황에 있습니다. 그 권한을 은행 몇 놈들에게 넘겨 준 거에요.
거품경제의 간략한 역사
특정 재화나 서비스가격이 단기간에 급격히 오르면 거품이 생긴다.
역사상 기록된 최초의 거품은 1637년 튤립파동이다.
튤립과 거품이 무슨관계가 있는지는 최초의 거품경제와 그 붕괴를 보면 됩니다.
몇 세대를 거쳐 유전자조작을 통해 생산된다고 알려진
블랙튤립 열풍이 1630년대 네덜란드를 휩쓸었는데요.
사람들은 블랙튤립의 진귀한 구근 문양이 사실은 유전자조작이 아니라

바이러스 때문에 생긴 것이라는 사실을 몰랐어요. 하지만 사람들은 그 튤립을

Swedish: 
Vi bestämmer inte vem som skapar kredit och till vilket ändamål. Nej, det överlämnar vi åt några killar på en bank att avgöra.
En kort historik om bubblor
En bubbla uppstår vid mycket hög inflation i priset på en viss vara eller tjänst under en kort tidsperiod.
Den första kända bubblan var tulpan-bubblan år 1637.
Tulpaner har betydelse eftersom de orsakade den första finansiella bubblan och kraschen.
Vurmen för tulpaner. Svarta tulpaner symboliserade ett mytiskt ideal av genetiskt ingenjörskap,
genom framodling över många generationer. De blev en modefluga i Nederländerna på 1630-talet.
Vad de inte vissta var att många av de mycket, mycket sällsynta mönster vissa tulpanlökar hade
orsakades av ett virus och inte alls var genetiskt. Men de handlade med dem i sådan utsträckning att tulpaner

French: 
qu'une seule tulipe valait 10 fois le salaire 
annuel moyen d'un travailleur Néerlandais.
Il y avait un pari sur l'avenir dans ces bulbes
parce que vous plantez le bulbe aujourd'hui 
mais vous ne savez pas ce qui va sortir de la terre.
Ainsi nous voyons déjà, 400 ans 
plus tôt, qu'un système financier
n'est pas une simple abstraction, se 
trouvant quelque part dans les étoiles,
mais quelque chose étroitement lié 
aux Etats, au pouvoir,
au commerce et aux relations qu'ils 
entretiennent entre eux.
Contrairement aux tulipes, les maisons 
sont à la fois un luxe et une nécessité.
En tant que tel, elles constituent le bien 
idéal pour la création de bulles spéculatives.
Une résidence est peut-être l'acquisition 
la plus prisée à laquelle les gens aspirent.
Augmenter les prix des logements de cette 
manière permet à une nation d'accroître sa
masse monétaire sans impact 
sur le calcul de l'inflation.

Polish: 
płacono równowartość
średniego wynagrodzenia
w Holandii za 10 lat pracy.
Zawierano kontrakty
terminowe na cebulki,
bo nie było wiadomo,
jaki kwiat z nich wyrośnie.
A więc już 400 lat
temu system monetarny
czy system finansowy nie
był czymś abstrakcyjnym,
istniejącym gdzieś w eterze,
lecz był związany z
państwem, władzą, handlem
i ich wzajemnymi relacjami.
W odróżnieniu od tulipanów,
które są zbytkownym luksusem
domy są dobrem i luksusowym i niezbędnym.
Dlatego idealnie nadają
się do tworzenia pieniędzy
i baniek spekulacyjnych.
Dom to najcenniejsza własność,
do której większość ludzi aspiruje.
Inflacja cen nieruchomości pozwala
państwu zwiększyć podaż pieniądza
bez podwyższania wskaźników inflacji.

Indonesian: 
harga mereka sebesar sepuluh kali lipat penghasilan tahunan seorang kelas pekerja di Belanda.
Pada saat itu juga ada pasar futures di bibit bunga tulip
karena jelas anda menanamnya sekarang, tetapi anda tidak tau apa yang akan muncul dari dalam tanah.
Jadi kita sudah melihat, 400 tahun yang lalu, bahwa sistem uang atau finansial
bukanlah sesuatu yang abstrak, atau berada di awang-awang,
tetapi sesuatu yang dipengaruhi oleh perserikatan, kekuasaan, perdagangan dan bagaimana mereka berinteraksi satu sama lain.
Tidak seperti tulip, yang merupakan kemewahan sementara, rumah juga merupakan sebuah kebutuhan.
Karena itu, mereka menjadi media yang ideal untuk menciptakan uang dan gelembung finansial.
Tempat tinggal adalah satu hal yang paling berharga bagi kebanyakan orang.
Meningkatkan harga rumah dengan cara ini, sama saja dengan mengijinkan penambahan persediaan uang tanpa mempengaruhi data inflasi.

Slovenian: 
ko so bili vredni desetkrat več od povprečne plače
delovne osebe na Nizozemskem.
Obstajal je terminski trg čebulic tulipanov,
saj jih očitno posadite, ne da bi vedeli, kakšni
tulipani bodo iz čebulic zrasli.
Vidimo torej, da že pred 400 leti denarni ali finančni
sistem
ni bil nekaj, kar bi obstajalo kot nekaj abstraktnega,
nekje v etru, marveč nekaj,
kar ima opraviti z državami, močjo, trgovanjem in
njihovim medsebojnim vplivom.
Za razliko od tulipanov, ki so odstranljivo razkošje,
so hiše potreba in razkošje.
Zato so idealno orodje za ustvarjanje denarnega in
finančnega balona.
Bivališče je morda najbolj cenjeno imetje, za katerim
si ljudje prizadevajo.
Napihovanje cen hiš na ta način narodu omogoča
večanje denarne mase,
ne da bi to vplivalo na podatke o inflaciji.

German: 
was ein Mensch damals in den Niederlanden
im Jahr im Durchschnitt verdiente.
Es gab einen Futures-Markt in Tulpenzwiebeln,
weil man sie ja jetzt pflanzt,
ohne zu wissen, was aus
dem Boden kommen wird.
Also bereits vor 400 Jahren sehen wir, dass ein
Geldsystem oder ein Finanzsystem nicht ist,
was da draußen im Abstrakten,
im Äther existiert.
Sondern etwas, das mit Staaten, Macht,
Handel und deren Wechselwirkung zu tun hat.
Im Gegensatz zu Tulpen, die ein überflüssiges Luxusgut sind,
sind Häuser eine Notwendigkeit und ein Luxus zugleich.
Und als solche sind sie ein ideales Vehikel
für Geld und die Schöpfung einer Blase.
Eine Behausung ist vielleicht der wertvollste
Besitz, den die meisten Menschen anstreben.
Die Immobilienpreise auf diesem Weg aufzublasen,
ermöglicht es einer Nation seine Geldmenge zu
vergrößern ohne die Inflationsdaten zu beeinflussen.

Korean: 
네덜란드 근로자 평균연봉의 10배 가격에 팔릴 때 까지 거래했어요.
튤립구근의 미래시장이 네덜란드에 형성되었어요.
지금 땅에 심으면 언제 땅에서 올라올지 몰랐으니까요.
이렇듯 400년 전에 이미 금융시스템이
뜬 구름 잡듯 추상적으로 존재했던게 아니라,
국가, 권력, 무역 그리고 사람들 간의 교류와 관계된 것이었죠.
한 번 기분내고 마는 고가품 튤립과 달리 집은 비싸기도 하지만 필요하기도 한 재산이다.
때문에 돈과 거품을 만드는 데는 집만한 것도 없다.
집은 대부분의 사람들이 갈망하는 최고의 소유가치를 가진 것이다.
이 점을 이용해 집값을 부풀리면 인플레이션지표에 영향을 주지 않고 통화공급을 늘일 수 있다.

English: 
of a person working in the Netherlands.
There was a futures market in tulip bulbs,
because you don't know
what's going to come out of the ground.
So we see already, 400 years ago, that
a money system or a financial system,
is not something 
that exists in the abstract,
somewhere out there in the ether,
but something that was to do 
with states, power, trade,
and how they interact with each other.
Unlike tulips, 
which are a disposable luxury,
houses are both a necessity and a luxury.
And as such, they are ideal as a vehicle
for money and bubble creation.
A dwelling is perhaps the most prized
possession of value most people aspire to.
Inflating house prices in this way allows 
a nation to expand its money supply
without affecting inflation data.

Bulgarian: 
цената им станала 10 пъти средната годишна заплата на човек работещ в Холандия.
Имало фючърсен пазар в луковиците на лалетата,
защото очевидно ти ги засаждаш сега, но не знаеш какво ще се появи от почвата.
Така че виждаме преди почти 400 години, как паричната система или финансовата система
не е нещо, което е абстрактно и съществува някъде там в етера,
но е нещо, което си има работа с държави, власт, търговия и как те си взаимодействат помежду си.
За разлика от лалетата, които са лукс за еднократна употреба, къщите са и лукс, и необходимост.
И като такива, са идеални за средство за създаване на пари и балони.
Жилището е може би най-ценното притежание, към което повечето хора се стремят.
Изкуственото повишаване на цените на имотите по този начин позволява дадена страна да разшири паричните си запаси без да засяга данните за инфлация.

Romanian: 
ele valorau de zece ori mai mult decât salariul anual al unui olandez.
Exista o piață viitoare a bulbilor de lalele,
deoarece, în mod evident, atunci când plantezi sămânța de flori nu cunoști ce va crește din pământ.
Deci, și 400 de ani în urmă, un sistem monetar sau un sistem financiar
nu era ceva ce exista în abstract, ceva pierdut în eter,
dar ceva strâns legat de state, putere, comerț și modul în care acestea interacționează.
Spre deosebire de lalele, care sunt un lux de unică folosință, casele sunt atât o necesitate, cât și un lux.
Și având un asemenea statut, ele sunt o locomotivă ideală pentru crearea de bani și bule financiare.
O locuință e posibil cea mai prețioasă posesiune, la care aspiră majoritatea oamenilor.
Umflarea prețurilor imobiliare în acest mod îi permite unei națiuni să-și extindă rezerva monetară, fără a afecta indicii de inflație.

Modern Greek (1453-): 
was ein Mensch damals in den Niederlanden
im Jahr im Durchschnitt verdiente.
Es gab einen Futures-Markt in Tulpenzwiebeln,
weil man sie ja jetzt pflanzt,
ohne zu wissen, was aus
dem Boden kommen wird.
Also bereits vor 400 Jahren sehen wir, dass ein
Geldsystem oder ein Finanzsystem nicht ist,
was da draußen im Abstrakten,
im Äther existiert.
Sondern etwas, das mit Staaten, Macht,
Handel und deren Wechselwirkung zu tun hat.
Im Gegensatz zu Tulpen, die ein überflüssiges Luxusgut sind,
sind Häuser eine Notwendigkeit und ein Luxus zugleich.
Und als solche sind sie ein ideales Vehikel
für Geld und die Schöpfung einer Blase.
Eine Behausung ist vielleicht der wertvollste
Besitz, den die meisten Menschen anstreben.
Die Immobilienpreise auf diesem Weg aufzublasen,
ermöglicht es einer Nation seine Geldmenge zu
vergrößern ohne die Inflationsdaten zu beeinflussen.

Italian: 
il loro valore superò di 10 volte il salario
medio annuale di un lavoratore olandese.
Nacque un mercato a termine dei tulipani
perché è chiaro che li pianti ora, ma non
sai cosa uscirà dalla terra in futuro.
Si capisce che un sistema monetario o
finanziario esisteva già 400 anni fa
e che non è una cosa astratta che
sta da qualche parte in aria,
ma è qualcosa che implica nazioni, potere,
commercio e come questi interagiscono tra loro.
Al contrario dei tulipani, che sono un lusso,
le case sono sia un lusso che una necessità.
E come tali sono un mezzo ideale per la
creazione di denaro e bolle speculative.
Una casa è forse il bene più prezioso
che chiunque aspiri a possedere.
Gonfiare il prezzo delle case permette ad una nazione di
aumentare la massa monetaria senza produrre inflazione.

Spanish: 
costaban diez veces el salario anual promedio de una persona en los países bajos.
Había un mercado de futuros en los bulbos de tulipán
porque obviamente se siembran ahora pero no se sabe lo que va a salir.
Así vemos ya, hace 400 años, que un sistema monetario o un sistema financiero
no es algo que exista en lo abstracto, en alguna parte del éter,
sino algo que tiene que ver con estados, energía, comercio y cómo interactúan entre sí.
A diferencia de los tulipanes, que son un lujo desechable, las casas son una necesidad y un lujo.
Y como tal, son ideales como vehículo para la creación de dinero y burbujas.
Una vivienda es tal vez la posesión de valor más preciada a la que mayoría de las personas aspira.
Inflar los precios de la vivienda de esta manera permite a una nación ampliar su oferta monetaria sin afectar los índices de inflación.

Croatian: 
nego što jedan čovjek, tada u Nizozemskoj,
zaradi prosječno za godinu dana.
Bilo je ročno tržište lukovica tulipana,
jer je očito da se ta biljka sada sadila,
bez znanja što će izniknuti iz zemlje.
Tako da smo vidjeli već prije 400 godina,
da monetarni sustav, ili financijski sustav,
nije nešto što postoji u
apstrakciji, negdje vani u eteru,
nego nešto što je u vezi sa državama, moći
trgovine i kako su u interakciji jedno s drugim.
Za razliku od tulipana, koji su nepotreban
luksuz, kuće su i potreba i luksuz.
I kao takve, one su idealno sredstvo
za novac i stvaranje mjehura.
Kuća je možda najdragocjeniji posjed,
čemu teži većina ljudi.
Napuhavanje cijena nekretnina na ovaj način,
omogućuje jednom narodu da poveća masu novca,
a da to ne utječe na inflacione podatke.

Swedish: 
blev värda tio gånger årslönen för den genomsnittliga Nederlänska arbetaren.
Det fanns en terminsmarknad för tulpanlökar
eftersom du planterar dem nu, men du vet inte vad som kommer att komma upp ur marken.
så redan då, för 400 år sedan, kan vi se att ett penningsystem eller ett finansiellt system
inte är något abstrakt, något som existerar någonstans där ute i etern,
utan något som handlar om länder, makt, handel och hur de interagerar med varandra.
Till skillnad från tulpaner, som är en engångslyx, är boende både en nödvändighet och en lyx.
Och därför är de perfekta som ett verktyg för att skapa pengar och bubblor.
En bostad är kanske den mest eftertraktade tillgång som de flesta människor strävar efter.
Genom att blåsa upp huspriser kan ett land utöka sin penningmängd utan att påverka inflationsdata.

Portuguese: 
em que valiam dez vezes o salário médio anual de um trabalhador...
Houve assim um mercado de futuros de bolbos de tulipa,
porque, obviamente, você planta-as hoje, mas só no futuro saberá o vai sair da terra.
Então podemos ver, há 400 anos atrás, que um sistema monetário, ou financeiro,
não era algo abstracto, algures no éter,
mas sim algo que tinha a ver com, etapas, energia, comércio, e com a sua interação.
Ao contrário de tulipas, que são um luxo descartável, as casas são uma necessidade e um luxo.
E, como tal, são ideais como um veículo para o dinheiro e criar uma bolha.
A habitação é, talvez o bem mais precioso a que a maioria das pessoas aspiram.
Inflacionar os preços das casas permite a uma nação, expandir sua oferta de dinheiro, sem afectar os dados de inflação.

Swedish: 
Den nya köpkraft som skapas ökar den upplevda förmögenheten i förhållande till andra länder
och på så sätt skapas relativ makt.
Det är ett sätt att öka den monetära makten utan att investera i tillväxt av produktiv verksamhet.
Särskilt Storbritannien och USA är framstående exempel på detta,
det är länder med mycket hög andel privat bostadsägande
så det är en bra grund för att försöka genomföra den här typen av politik.
Jag tror det var ganska avsiktligt i fallet med USA, nästan uttalat, som Alan Greenspan,
chef för Federal Reserve, som respons på börskraschen i slutet av 1990-talet
helt avsiktligt chocksänkte räntan till nästan noll. Alla kan låna mycket, mycket billigt,
det är i synnerhet lätt att låna med ett hus som säkerhet eftersom det är en tillgång
och banken kan då säga att, "vi lånar inte ut pengar utan säkerhet,
men du har ju faktiskt ett hus, vilket är bra för vi kan tvångsförsälja det".

Korean: 
'창조'된 추가 구매력이 다른 나라에 비해 잘 살게 되었다는 인식을 형성하고
상대적인 권력마저 창조해 낸다.
이것이 바로 생산적인 성장에 투자하지 않고도 금융권력을 더욱 강화하는 방법이다.
이러한 행태를 보이는 대표적인 예가 미국와 영국입니다.
이 두 나라는 주택의 사유비중이 매우 높죠.
그래서 이런 정책을 뒤에서 시도하거나 실행할 기반이 잘 닦여있어요.
미국의 사례를 보면 이런 고의성이 뚜렸합니다.
1990년대 주식시장 붕괴 당시 연준 의장이었던 앨런 그린스펀이 일부러
금리를 제로에 가깝게 떨어뜨렸어요. 모두가 돈을 거저빌리다시피 했죠.
특히 주택자금을 빌리긴 진짜 쉬웠어요. 우선 집은 실물자산인데다가
은행은 무담보이면서도 쉽게 대출승인을 할 수 있었던게,
대출로 채무자가 집을 쉽게 소유하면 채무불이행 시 그 집을 뺏아올 자신이 있었던 거에요.

Spanish: 
El poder de compra adicional aumenta la riqueza percibida en relación con otras naciones
y así crea un poder relativo.
Es una manera de aumentar el poder monetario sin necesidad de invertir en el crecimiento productivo de la industria.
Sin duda si nos fijamos en Gran Bretaña y Estados Unidos como ejemplos destacados de esto,
—estos son países con tasas muy altas de propietarios de hogares—
ellos tienen una buena base sobre la cual se puede implementar este tipo de políticas.
Creo que fue bastante deliberado en el caso de los Estados Unidos, casi explícito, cuando Alan Greenspan
como jefe de la Reserva Federal se enfrentó a un desplome de la bolsa a finales de la década de 1990
deliberadamente rebajó las tasas de interés a casi cero. Todos podían pedir prestado muy, muy barato,
es muy fácil pedir prestado en particular con una casa como garantía, porque se trata de un activo
y es posible que el Banco diga: bueno, está bien, no te estamos prestando dinero sin garantía,
tienes una casa, lo que es bueno, porque nos podríamos quedar con ella.

Croatian: 
Tako da je stekla dodatnu kupovnu moć,
povećavanu percipiranom imovinom,
u odnosu na druge narode.
I time se stvara relativna moć.
To je jedan način povećanja monetarne moći,
a da se ne investira u rast produktivne industrije.
Velika britanija i Amerika su
svakako za to izvanredni primjerci.
To su zemlje sa vrlo visokim udjelom
privatnog vlasništva kuća.
Dakle, postoji dobra osnova da se
pokuša takva politika iza leđa.
Mislim da je to bilo sasvim jasno
u slučaju SAD-a, gotovo eksplicitno,
kad je Alan Greenspan, kao šef Federalnih Reservi,
krajem 1990-ih, bio konfrontiran sa krahom burze,
sasvim svjesno spustio kamatne
stope, gotovo na nulu.
Svatko može dignuti kredit,
vrlo, vrlo povoljno.
To je posebno lako posuditi za kuću,
jer je to vrijedna imovina,
gdje banka može reći:
"U redu, mi vama ne posuđujemo
novac samo tako, bez osiguranja."
"Vi imate kuću, što je lijepo,
jer je možemo uzeti u vlasnoštvo."

French: 
Le gain en termes de pouvoir d'achat augmente 
la richesse relative perçue par rapport aux
autres nations et ainsi accorde un certain pouvoir
C'est une façon d'accroître son pouvoir monétaire 
sans investir dans une activité productive.
Regardez les remarquables exemples 
de la Grande-Bretagne et des Etats-Unis,
ce sont des pays où le taux de propriétaires 
de leur logement est très élevé
on a ainsi une grande population sur le dos 
de laquelle on peut mener ce genre de politique.
Je pense que cela a été délibéré dans le cas des 
États-Unis, presque explicite quand Alan Greenspan
à la tête de la Réserve Fédérale, confronté 
au krach boursier à la fin des années 1990,
a fait chuter les taux d'intérêt jusque presque 
zéro. Tout le monde pouvait emprunter
pour vraiment pas cher, c'était en particulier très 
facile d'emprunter pour une maison puisque
la banque peut se dire qu'elle ne vous 
prête pas de l'argent sans garantie,
vous avez une maison, c'est parfait  
puisqu'elle peut la récupérer en cas de faillite.

Indonesian: 
Bertambahnya daya beli sementara menciptakan impresi meningkatnya kekayaan di mata negara lain
dan menciptakan kekuatan relatif yang sementara.
Ini adalah cara untuk meningkatkan kekuatan moneter tanpa berinvestasi meningkatkan produktivitas industri.
Anda bisa melihat Inggris dan Amerika sebagai contoh paling tepat untuk ini,
mereka adalah negara dengan rasio kepemilikan rumah pribadi yang tinggi
jadi anda memiliki basis untuk mencoba aturan ini.
Saya rasa di Amerika ini merupakan suatu kesengajaan, sangat eksplisit, ketika Alan Greenspan
mengepalai Federal Reserve (Bank Central Amerika), ketika dihadang krisis pasar modal pada akhir tahun 1990an
dengan sengaja mereka memangkas suku bunga menjadi hampir enol. Semua orang bisa meminjam dengan bunga murah,
khususnya pinjaman KPR, karena ini merupakan aset,
sesuatu kondisi dimana bank bisa mengatakan "OK baik, tetapi kita tidak akan meminjami anda tanpa jaminan,
dan anda memiliki rumah, jadi itu bagus, karena kita bisa mengakuisisinya.

Bulgarian: 
Допълнителната покупателна способност увеличава възприеманото богатство по отношение на другите страни
и по този начин създава относителна власт.
Нещо като начин да се увеличи паричната сила без да се инвестира в продуктивно производство или индустрия.
Разбира се ако се вгледате във Великобритания и Америка като изключителни примери за това,
това са страни с много високи цени на частните имоти,
имате достатъчна основа да се опитате и да държите на разстояние такъв тип политика.
Мисля, че беше съвсем умишлено, в случая с Щатите, почти категорично, когато Алън Грийнспан,
като ръководител на Федералния резерв предизвикан от срива на стоковия пазар в края на 1990г.,
съвсем съзнателно намалява лихвените процент до почти нула. Всеки можело да вземе на заем изключително евтино,
и по-специално, много лесно можело да се вземе на заем срещу залог като къща, която е актив,
и потенциално банката може да каже: ОК, ние не просто ти даваме необезпечени пари,
всъщност ти имаш къща, и това е страхотно, понеже ние бихме могли да я приемем обратно.

Slovenian: 
Ustvarjena dodatna kupna moč viša zaznano bogastvo
v odnosu do drugih narodov
in tako ustvarja relativno moč.
Je način večanja monetarne moči brez investiranja
v produktivno rast industrije.
Če pogledate Britanijo in Ameriko kot izstopajoča
primera,
sta to državi z visoko stopnjo zasebnega lastništva
domovanj,
tako imate dobre temelje za poizkuse in izvedbo te
vrste politike.
Mislim, da je bilo kar namerno v primeru ZDA, skoraj
nedvoumno, ko je Alan Greenspan
konec 1990 po zlomu borznega trga, kot guverner
Zveznih rezerv,
namerno znižal obrestno mero na skoraj nič.  Vsakdo
si je lahko zelo, zelo poceni sposojal,
še posebej si je bilo lahko sposojati na osnovi
lastništva hiše, saj je premoženje
in potencialno nekaj, ob čemer banka izjavi, "OK,
ne posojamo vam denarja brez zavarovanja kredita,
dejansko imate hišo, ki si jo lahko prilastimo."

Italian: 
L’aumentato potere d’acquisto creato dà la percezione
di benessere in relazione ad altre nazioni
e di conseguenza crea un potere relativo.
È un modo per aumentare il potere economico senza
investire nella crescita produttiva dell’industria.
L’America e la Gran Bretagna sono
esempi eccezionali di questo fenomeno,
questi infatti sono paesi con alto
tasso di proprietà immobiliare
e forniscono una buona base per mettere
in pratica questo genere di politica.
Nel caso dell’America credo sia stata apertamente
intenzionale, visto che Alan Greenspan
come capo della Federal Reserve, messo di fronte
al collasso della borsa verso la fine degli anni ‘90,
tagliò volutamente i tassi di interersse fino a quasi zero.
Chiunque poteva prendere prestiti molto a buon mercato,
in particolare era molto facile ottenere
un prestito con una casa a garanzia
perchè è qualcosa che una banca può dire:
"OK possiamo darti dei soldi in maniera sicura
perchè possiedi una casa e alle
peggio possiamo pignorare quella".

Romanian: 
Puterea de cumpărare adițională astfel creată sporește bogăția aparentă a unei națiuni față de alta
și astfel e creată o putere relativă.
E o cale de a spori puterea monetară fără a investi în creșterea productivității industriei.
În mod cert dacă e să privim Marea Britanie și SUA, ca exemple ale acestui proces,
trebuie să admitem că ele sunt state cu rate ridicate de proprietate imobiliară privată,
deci există o bază bună pentru a implementa indirect acest tip de politică.
Cred că a fost destul de deliberată, în cazul SUA, aproape explicită, situația când Alan Greenspan,
secretarul Rezervei Federale, fiind confruntat de criza burselor de valori din anii 1990,
poate libertin, a dispus reducerea aproape la zero a ratei dobânzilor. Astfel, fiecare se putea împrumuta suficient de ieftin,
în particular era ușor de a împrumuta bani pentru a procura o casă, fiindcă aceasta e un activ
despre care o bancă poate spune că oferă împrumuturi garantate,
or, e minunat că deții o casă care poate reveni în posesia băncii.

German: 
Die dadurch gewonnene zusätzliche Kaufkraft
erhöht das wahrgenommene Vermögen
im Vergleich zu anderen Nationen.
Und schafft dadurch relative Macht.
Es ist ein Weg die monetäre Macht zu steigern, ohne in
den produktiven Wachstum der Industrie zu investieren.
Großbritannien und Amerika sind
sicherlich herausragende Beispiele dafür.
Dies sind Länder mit einem sehr hohen
Anteil an privatem Hauseigentum.
Es gibt also eine gute Basis, um solch
eine Politik hinterrücks zu versuchen.
Ich glaube es war ziemlich bewusst im Falle der USA, fast explizit,
wie Alan Greenspan als Chef der Federal Reserve
Ende der 90er mit einem Börsencrash konfrontiert
ziemlich bewusst die Zinssätze auf
fast Null zusammengestrichen hat.
Jeder kann Kredite aufnehmen, sehr sehr günstig.
Es ist besonders leicht ein Haus zu beleihen,
da es sich um einen Vermögenswert handelt,
bei dem die Bank sagen kann:
"Okay, wir leihen Ihnen nicht
einfach Geld, ohne Sicherheit.
Sie haben ja ein Haus, was toll ist,
weil wir es in Besitz nehmen können."

Polish: 
Dodatkowa siła nabywcza
zwiększa poczucie zamożności
względem innych państw
i siłę przetargową.
To sposób na poprawienie
pozycji finansowej
bez inwestowania w rozwój
produktywnej gospodarki.
Najbardziej to widać w Wielkiej
Brytanii i USA. W tych krajach
większość nieruchomości
znajduje się w rękach prywatnych,
więc mają dobrą podstawę
do prowadzenia takiej polityki.
Uważam, że to celowe działanie
w przypadku USA, prawie jawne,
np. Alan Greenspan,
Prezes Rezerwy Federalnej,
w odpowiedzi na krach na
giełdzie pod koniec lat 90-tych,
celowo obniżył stopy
procentowe prawie do zera,
żeby każdy mógł brać tanie kredyty,
szczególnie pod zastaw nieruchomości,
więc bank może powiedzieć,
Nie udzielimy ci kredytu
bez zabezpieczenia,
ale masz dom, to świetnie,
bo możemy go przejąć.

Portuguese: 
O poder de compra adicional criado, aumenta a riqueza percepcionada em relação a outras nações,
e, assim, cria-se o poder relativo.
É uma forma de aumentar o poder monetário sem investir no crescimento produtivo da indústria.
Certamente, se olhar para a Grã-Bretanha, e para os Estados Unidos, encontrará exemplos notáveis deste fenómeno,
estes são países com taxas muito altas de propriedade privada de casa própria
Existe assim uma boa base para tentar realizar e potenciar este tipo de política.
Eu acho que no caso dos EUA foi deliberado, quase explícito, com Alan Greenspan
como chefe da Reserva Federal, que, quando confrontado por um “crash” da bolsa no final da década de 1990,
deliberadamente cortou as taxas de juro para quase zero. Toda a gente pôde pedir muito, muito mais barato,
em especial, é muito fácil pedir emprestado para compra de casa, porque esta é um activo
e é potencialmente uma situação em que o banco pode dizer: -Bem, ok, não lhe estamos a emprestar dinheiro sem garantias,
você na verdade tem uma casa, e isso é óptimo, porque podemos ficar-lhe com ela se você não pagar.

Modern Greek (1453-): 
Die dadurch gewonnene zusätzliche Kaufkraft
erhöht das wahrgenommene Vermögen
im Vergleich zu anderen Nationen.
Und schafft dadurch relative Macht.
Es ist ein Weg die monetäre Macht zu steigern, ohne in
den produktiven Wachstum der Industrie zu investieren.
Großbritannien und Amerika sind
sicherlich herausragende Beispiele dafür.
Dies sind Länder mit einem sehr hohen
Anteil an privatem Hauseigentum.
Es gibt also eine gute Basis, um solch
eine Politik hinterrücks zu versuchen.
Ich glaube es war ziemlich bewusst im Falle der USA, fast explizit,
wie Alan Greenspan als Chef der Federal Reserve
Ende der 90er mit einem Börsencrash konfrontiert
ziemlich bewusst die Zinssätze auf
fast Null zusammengestrichen hat.
Jeder kann Kredite aufnehmen, sehr sehr günstig.
Es ist besonders leicht ein Haus zu beleihen,
da es sich um einen Vermögenswert handelt,
bei dem die Bank sagen kann:
"Okay, wir leihen Ihnen nicht
einfach Geld, ohne Sicherheit.
Sie haben ja ein Haus, was toll ist,
weil wir es in Besitz nehmen können."

English: 
The additional purchasing power created
increases the perceived wealth
 in relation to other nations
and thus it creates relative power.
It is a way of increasing monetary power
without investing
 in the productive growth of industry.
Certainly if you look 
at Britain and America
as outstanding examples of this,
these are countries with very high rates
 of private home ownership
so you've got a good base
to try and perform
this sort of policy off the back of.
I think it was quite deliberate 
in the case of the US, almost explicit,
as Alan Greenspan, 
as head of the Federal Reserve,
when confronted by a stock market crash
 at the end of the 1990s,
quite deliberately 
slashed interest rates to almost zero,
everyone can borrow very, very cheaply,
in particular it's very easy to borrow
against a house because this is an asset,
and is something
 that the bank can say,
"We're not 
just lending you money unsecured,
you do have a house, 
so that's great,
because we can repossess it.

Italian: 
Non te lo dicono quando accendi
il mutuo, ma possono farlo
e creano una bolla che poi alimenta
l’espansione come la conosciamo
in paesi come Stati Uniti o Regno Unito dove qualcosa
di simile ebbe poi luogo nel decennio seguente.
Credo che sia anche un segno di debolezza
implicita da parte di questi governi
che dimostrano di non avere la volontà o
la capacità, ma forse più la volontà,
di sfidare i mercati finanziari, i grandi capitali e dire:
"Adesso facciamo qualcosa di diverso".
"E vi dovete adeguare perchè noi
siamo stati democraticamente eletti
mentre voi no. Noi abbiamo un
mandato per farlo e lo faremo".
Ricordatevi, fa tutto parte del piano.
Cosa sbraitate tanto, glielo avete dato voi il voto.
In Olanda, o i Paesi Bassi, successe una cosa simile
quando cercarono di rendersi indipendenti dalla Spagna.
Raccogliere denaro per pagare un
esercito fu una innovazione finanziaria.

Swedish: 
De kommer inte att berätta det när du tar bostadslånet, men de kan göra det
och den bubblan är vad som eldar på expansionen som exempelvis i USA,
och i Storbritannien där något liknande kommer ske det närmaste decenniet eller så.
Det är även en återspegling av en underliggande svaghet i dessa regeringar
de saknar helt enkelt viljan, och kanske förmågan, men jag tror att det handlar mer om viljan,
att utmana finansmarknaderna, att utmana kapitalkrafterna och säga: "Vi ska ändra på det här".
"Och ni kommer att behöva gå med på det eftersom vi har blivit demokratiskt valda,"
"och det har ärligt talat inte ni, och vi har mandat att göra detta och vi kommer att genomföra detta."
Kom bara ihåg att det är en del av planen. Vad är det du tjafsar om - du röstade för det!
Holland, Nederländerna hade under en period försökt att bli självständiga från Spanien
och försökte få ihop medel för att bilda en armé för att frigöra sig, genom finansiella innovationer.

Romanian: 
Băncile vor omite să-ți comunice o astfel de informație, când ți se oferă un credit ipotecar
și acea bulă financiară va alimenta o expansiune similară celei din SUA,
or, în ultimul deceniu și în Marea Britanie are un loc un proces identic.
Consider că situația, la fel, reflectă o slăbiciune fundamentală a acestor guverne,
faptul că acestora le lipsește voința sau abilitatea, deși cred că totul se rezumă la voință,
de a confrunta piețele financiare, de a confrunta marele capital și de a spune că de azi înainte vom acționa diferit.
Și voi, băncile, va trebui să ne urmați, fiindcă noi am fost aleși în mod democratic
și voi - nu, noi avem un mandat de a face asta și o vom face.
Ține minte că totul e o parte a planului. La ce bun strigi, tu l-ai votat!
În Olanda, în perioada de luptă pentru independență față de Spania
și acumulări de bani pentru a finanța armata de eliberare națională, s-au dezvoltat inovațiile financiare.

Korean: 
이런 저의를 은행은 모기지대출 때 고객에 안 알려주지만 그들은 집행할 능력이 있죠.
그리고는 거품이 미국 내에서 처럼 전세계로 통화가 팽창하고,
영국 내에서도 마찬가지로 향후 10년 간 같은 일이 일어납니다.
이건 제 생각에 정부의 무능함을 보여주는거에요.
정부는 능력과 의지 둘 다 부족하지만 특히
자본시장, 금융계의 큰 손에 대항할 의지가 없어요, 그리곤 이렇게 말하겠죠
우린 뭔가 다른조치를 취할거고, 우린 민주적으로 선출된 정치인이니 당신들은 우리의 결정에 따라야 하고,
우린 이를 행하고, 실현 할 의무가 있다고 말이죠.
모든게 계획적이었단 사실을 기억하세요. 당신이 궁시렁 대는 대상이, 바로 당신이 투표로 지지해 준거죠!
네덜란드가 스페인으로부터 독립을 쟁취하기위해 투쟁하는 기간 동안,
그리고 독립군 창설을 위해 모금했던 기간 동안 노력했던 것이 바로 금융개혁이었요.

Indonesian: 
Mereka tidak akan memberi tahukan hal ini pada saat anda mengajukan KPR, tetapi mereka bisa melakukannya
dan gelembung KPR ini memicu ekspansi ekonomi yang terjadi di Amerika,
dan di Inggris, sesuatu yang sama terjadi pada dekade selanjutnya.
Saya rasa ini juga merefleksikan kelemahan di dalam pemerintah
bahwa mereka benar-benar tidak memiliki kemauan dan kemampuan, tetapi yang paling penting adalah kemauan,
untuk menantang pasar finansial, menantang pemilik modal dan mengatakan Kita akan melakukan hal yang berbeda sekarang.
Dan anda harus mengikutinya, karena kita sudah terpilih secara demokratis
sedangkan anda tidak, dan kita memiliki kewajiban untuk melakukan ini, dan ini akan terjadi.
Ingatlah ini semua adalah bagian dari rencana. Apa yang anda protes? Kan anda sendiri yang memilih!
Di Belanda, yang kita dapat dari proses memerdekakan diri dari spanyol
dan menggalang dana untuk membebaskan para tentara adalah inovasi finansial.

Bulgarian: 
Няма да ви кажат това, когато приемете ипотеката, но могат,
и този балон е после това което подклажда разширяване като това в Щатите,
във Великобритания, и после нещо подобно идва на мястото му за следващите десетина години.
Мисля също така, че е и отражение на една основна слабост на тези правителства
че те просто нямат волята и вероятно способността, но мисля, че е по-скоро волята
да оспорват финансовите пазари, да оспорят големите капитали и да кажат: "Сега смятаме да направим нещата по различен начин.
И вие трябва да се съобразите с това, защото сме демократично избрани
а вие съвсем честно не сте, и ние имаме мандат за да направим това и ние ще го направим."
"Просто запомнете, всичко е част от плана. Това срещу, което джавкате - вие сте гласували за него!"
В Холандия или Нидерландия това, което се наблюдава в периода на опити да се извоюва независимост от Испания
и опитите да се изкарат пари за армия за да се освободят са, финансовите иновации.

Polish: 
Banki nam tego nie
mówią, ale mają takie prawo.
Taka bańka napędza ekspansję
kredytową w USA i w Wielkiej Brytanii,
która utrzyma się
mniej więcej przez 10 lat.
To pokazuje też słabość
rządów tych krajów,
które nie mają woli,
a może i możliwości,
ale chyba przede wszystkim woli,
by sprzeciwić się rynkom
finansowym i wielkiemu kapitałowi
i powiedzieć: Wprowadzamy
zmiany, które będą was obowiązywać.
Mamy do tego prawo, bo zostaliśmy
demokratycznie wybrani,
a wy nie i postawimy na swoim.
To wszystko się dzieje według planu.
Narzekacie? Sami za tym głosowaliście!
Kiedy Holandia
walczyła o wyzwolenie się
spod panowania Hiszpanii, próbowała
zebrać fundusze na cele wojenne.
Pomogła wtedy Holendrom
innowacja w finansach.

Spanish: 
No le dicen eso a uno cuando se toma una hipoteca, pero pueden hacerlo
y esa burbuja es la que alimenta la expansión como lo es dentro de los Estados Unidos,
y dentro del Reino Unido donde algo similar ocurrió en la siguiente década más o menos.
Creo que también es un reflejo de una debilidad subyacente en estos gobiernos
que simplemente carecen de la voluntad y, posiblemente, la capacidad, pero creo que es más falta de voluntad,
para desafiar a los mercados financieros, para desafiar el gran capital y decir que ahora se va a hacer de manera diferente.
Y se va a tener que aceptar, porque hemos sido elegidos democráticamente
ustedes en cambio no, tenemos un mandato para ello y vamos a lograrlo.
Recuerde que todo es parte del plan. ¿De que te quejas? ¡Votaste por esto!
En los Países Bajos durante un período de intentar conseguir la independencia de España
tratando de recaudar dinero para hacerse a un ejército para liberarse, se dio una innovación financiera.

Croatian: 
Oni vam to kod zaključivanja hipoteke
neće reći, ali oni to mogu učiniti.
A taj mjehur je upravo ono
što pokreće ekspanziju,
tako kao u SAD-u i Velikoj britaniji,
gdje će se nešto slično dogoditi
u slijedećem desetljeću ili tako.
Mislim da je to također reflekcija
osnovnih slabosti tih vlada.
Njima jednostavno nedostaje volja,
a možda i sposobnost, ali ja mislim,
da se više radi o volji,
da se izazovu financijska tržišta,
da se izazove veliki kapital
i kaže mi sada radimo drukčije.
I morate ići zajedno, jer smo mi
bili demokratski izabrani, a vi ne.
I mi za to imamo mandat
i mi ćemo to sprovesti.
"Mislite na to, da je to sve dio plana."
"Što ti brbljaš okolo, ti si za to glasovao?"
Što se dogodilo u Nizozemskoj u jedno vrijeme,
kad se pokušala osloboditi ovisnosti od Španjolske
i prikupiti dovoljno novca da
stvori vojsku, da se oslobodi,
bile su financijsko tehničke inovacije.

English: 
They don't tell you 
when you take the mortgage
but they can do this,
and that bubble is then what fuels
expansion such as it is inside the US
and inside the UK, 
where something similar takes place
 for the next decade or so.
I think it's also a reflection
of an underlying weakness
 in these governments
that they simply lack the will,
 and possibly the ability,
but I think it more comes down to a will,
to challenge financial markets,
 to challenge big capital, and say,
"We're going 
to do something different now.
And you're going to have 
to go along with it
because we've been democratically elected
and you haven't,
and we have a mandate to do this 
and we're going to make this happen".
Just remember it's all part of the plan.
What are you yapping about? 
You voted for it!
In Holland, what we had over a period
of trying to get independence,
 initially from Spain,
and trying to raise money to get an army
to free themselves,
was financial innovation.
They innovated public lotteries 
to get money together.

Portuguese: 
Eles não vão dizer-lhe isso quando você contrata o empréstimo, mas eles podem fazer isso,
e esta bolha é o que alimenta a expansão, nos EUA,
e no Reino Unido, onde algo semelhante ocorrerá durante toda a próxima década.
Acho também que é o reflexo de uma fraqueza subjacente a estes governos
Eles simplesmente não têm a vontade e, possivelmente, a capacidade, mas eu acho que se resume mais a uma vontade,
para desafiar os mercados financeiros, para a desafiar o grande capital, e dizer: -Vamos fazer algo diferente agora,
e vão ter aceitar isto, porque fomos democraticamente eleitos,
e, muito francamente, vocês não foram... Nós temos um mandato para fazer isto e vamos fazer isto acontecer.
Lembre-se que é tudo parte do plano.  Porque é que está a ladrar? Você votou para isto!
Na Holanda (Países Baixos) decorreu um longo período, um esforço para obter a independência, inicialmente, de Espanha,
para reunir dinheiro destinado a um exército que os libertasse, e que correspondeu à inovação financeira.

German: 
Das werden sie Ihnen beim Abschluss der Hypothek
zwar nicht so sagen, aber sie können es tun.
Und diese Blase ist dann genau
das, was die Expansion schürt,
so wie in den USA und Großbritannien,
wo in den nächsten zehn Jahren etwas Ähnliches passiert.
Es ist auch ein Spiegelbild der
tieferliegenden Schwäche dieser Regierungen.
Ihnen fehlt einfach der Wille und
möglicherweise die Fähigkeit, aber ich denke,
dass es mehr auf den Willen ankommt,
die Finanzmärkte herauszufordern,
das Großkapital herauszufordern und zu
sagen, dass wir jetzt etwas Anderes machen.
Und Ihr müsst mitziehen, weil wir demokratisch
gewählt wurden und Ihr nun mal nicht.
Und wir haben ein Mandat dazu
und wir werden das umsetzen.
"Denken Sie daran, es ist alles Teil des Plans."
"Was maulst du rum, du hast doch dafür gestimmt?"
Was in den Niederlanden passierte zu einer Zeit, als
sie versuchten von Spanien unabhängig zu werden
und genug Geld aufzubringen um eine Armee
auszuheben, um sich sich zu befreien,
war finanztechnische Innovation.

Modern Greek (1453-): 
Das werden sie Ihnen beim Abschluss der Hypothek
zwar nicht so sagen, aber sie können es tun.
Und diese Blase ist dann genau
das, was die Expansion schürt,
so wie in den USA und Großbritannien,
wo in den nächsten zehn Jahren etwas Ähnliches passiert.
Es ist auch ein Spiegelbild der
tieferliegenden Schwäche dieser Regierungen.
Ihnen fehlt einfach der Wille und
möglicherweise die Fähigkeit, aber ich denke,
dass es mehr auf den Willen ankommt,
die Finanzmärkte herauszufordern,
das Großkapital herauszufordern und zu
sagen, dass wir jetzt etwas Anderes machen.
Und Ihr müsst mitziehen, weil wir demokratisch
gewählt wurden und Ihr nun mal nicht.
Und wir haben ein Mandat dazu
und wir werden das umsetzen.
"Denken Sie daran, es ist alles Teil des Plans."
"Was maulst du rum, du hast doch dafür gestimmt?"
Was in den Niederlanden passierte zu einer Zeit, als
sie versuchten von Spanien unabhängig zu werden
und genug Geld aufzubringen um eine Armee
auszuheben, um sich sich zu befreien,
war finanztechnische Innovation.

Slovenian: 
Tega vam ne povedo, ko najamete hipoteko, a to lahko
naredijo
in ta balon je gorivo za širitev te vrste
v ZDA in v VB, kjer se naslednjih deset let dogaja
nekaj podobnega.
Mislim, da to odraža slabosti teh vlad,
da preprosto nimajo volje in verjetno tudi sposobnosti,
a najverjetneje volje,
za spopad s finančnimi trgi, da bi izzvali veliki
kapital in rekli,
"Zdaj bomo pa naredili nekaj drugega."
S tem se morate sprijazniti, saj so nas demokratično
izbrali,
vas pa ne, zato imamo mi mandat za to početje in
bomo to tudi naredili.
Pomnite, vse je le del načrta.  Kaj bevskate - saj
ste za to glasovali!
Na Nizozemskem smo imeli obdobje, ko se je ta borila
za neodvisnost od Španije,
njihov poskus zbiranja denarja za vojsko je bil
poskus finančne inovacije.

French: 
Ils ne vont pas vous dire cela au moment où 
vous signez le prêt, mais ils peuvent le faire.
et cette bulle immobilière est ce qui 
alimente ce type d’expansion
aux USA et aussi en Grande Bretagne où quelque
 chose de comparable se met en place pour
les dix ans à venir. Je pense que c'est aussi le 
reflet de la faiblesse des gouvernements actuels
qui manquent tout simplement de 
volonté, peut être aussi de capacités,
mais davantage de volonté me semble-t-il,
pour défier les marchés financiers,
le grand capital et entreprendre de faire les choses
 autrement. Et le monde de la finance devra accepter
 ces changements, puisque les gouvernements
sont élus démocratiquement.
  Ils pourront faire appliquer les décisions 
car ils ont un mandat pour le faire.
Rappelle-toi seulement que tout fait partie du plan.  
Qu'est ce tu me racontes là - tu as voté pour !
Comme les Pays-Bas cherchaient à s'affranchir de 
l'Espagne, ils ont essayé de lever des fonds
pour créer l'armée nécessaire à leur 
libération par des innovations financières.

Slovenian: 
Izumili so javne loterije, da bi zbrali denar. 
Javnost je to plačevala kot naročnino.
Ta zamisel je privedla do koncepta javnih delnic -
del akcije, v katero je lahko vsakdo investiral -
to je pomenilo, da je nekako dve tretjini populacije
investiralo v čebulice tulipanov do 1630.
Po neodvisnosti so te instrumente uporabili za
financiranje ekspanzije.
Zakaj je tako majhna država lahko uspela ob boku
tako velikih držav,
kot na primer Španija in Portugalska, ki sta se v
primerjavi
z Nizozemsko že stoletja okoriščali s svojimi
imperiji?
Zakaj je bila Nizozemska konkurenčna?  Na osnovi
česa?
Imeli so bolj učinkovit, dodelan in širše zasnovan
finančni sistem
z instrumenti, ki so jih izumili, in so jim
omogočili
v nekem trenutku hitreje zbrati več denarja kot
ostalim.
Neverjetno, a resnično.

German: 
Sie haben öffentliche Lotterien
eingeführt, um Geld aufzutreiben.
Sie hatten öffentliche Abgaben. Das war die
Idee, die zu öffentlichen Beteiligungen führte.
Ein Stück vom Kuchen, in das jeder investieren konnte.
Das bedeutete, dass in den 1630er etwa zwei Drittel
der Bevölkerung in Tulpenzwiebeln investierte.
Nach der Unabhängigkeit wurden diese Instrumente
zur Finanzierung der Expansion angewendet.
Wie konnte sich ein so kleines Land
gegen so viel größere Länder behaupten?
Spanien und Portugal zum Beispiel,
deren Imperien anders als die Niederlande bereits
seit über einem Jahrhundert Bestand hatten.
Warum konnte sie konkurrieren?
Auf Grundlage welcher Ressource?
Sie hatten ein effizienteres, weiter entwickeltes
und breiter angelegtes Finanzsystem.
Die Instrumente, die sie erfunden
haben, erlaubten es ihnen
zu jedem Zeitpunkt schneller mehr
Geld aufzubringen als jeder Andere.
"Unglaublich aber wahr."

Spanish: 
Se inventaron las loterías públicas para reunir dinero. Tenían contribuciones públicas.
Esto fue lo que condujo a la idea de acciones públicas —una parte de la acción en que cualquiera podría invertir—
eso significó que dos tercios más o menos de la población estaban invirtiendo en bulbos de tulipán por los 1630s.
Después de la independencia, estos instrumentos se aplicaron para financiar la expansión.
¿Por qué un país pequeño era capaz de sostenerse contra tantos países grandes
como España y Portugal que tuvieron los beneficios de sus imperios por más de un siglo con respecto a los Países Bajos?
¿Por qué podían competir? ¿Sobre la base de cuales recursos?
También tenían un sistema financiero más eficiente, más evolucionado y más amplio.
Con la innovación de estos instrumentos se pudo canalizar más dinero y más rápido que cualquiera en un momento dado.
Increíble pero cierto.

Bulgarian: 
Те иновирали в лотарии за да съберат пари не едно място. Имали са публични доброволни вноски.
Това е идеята, която е довела до идеята за публични акции - парче от цялото, в което всеки може да инвестира
това означава, че нещо като 2/3 от населението инвестират в лалета в годините около 1630-та.
След независимостта тези инструменти са приложени във финансовото разрастване.
Защо една такава малка страна е успяла да отстоява своето пред останалите по-големи държави
като Испания и Португалия например, които имат предимствата на империи за повече от век сравнено с Нидерландия.
Защо са могли да се конкурират? Въз основа на какви ресурси?
Ами те са имали по-ефективна, по-еволюирала и по-широко базирана финансова система
с инструментите, в които иновирали, които им позволили да привлекат повече пари от който и да е друг и по-бързо.
Невероятно, но истина.

Swedish: 
De startade offentliga lotterier för att få ihop pengar. De genomförde insamlingar.
Aktiemarknaden blev tillgänglig för allmänheten - vem som helst kunde investera och ta del av "the action" -
det ledde till att ungefär två tredjedelar av befolkningen investerade i tulpanlökar på 1630-talet.
Efter självständighetsförklaringen användes dessa instrument för att finansiera expansion.
Hur kunde ett så litet land stå upp mot så mycket större länder
till exempel Spanien och Portugal som hade fördelen av att ha varit imperier i över ett sekel?
Hur kunde Nederländerna konkurrera? Med hjälp av vilka resurser?
Jo, de hade ett mer effektivt, mer utvecklat och ett mer förankrat finansiellt system
med dessa instrument som de hade skapat som tillåt dem att få in mer pengar än någon annan, snabbare.
Otroligt. Men sant.

Modern Greek (1453-): 
Sie haben öffentliche Lotterien
eingeführt, um Geld aufzutreiben.
Sie hatten öffentliche Abgaben. Das war die
Idee, die zu öffentlichen Beteiligungen führte.
Ein Stück vom Kuchen, in das jeder investieren konnte.
Das bedeutete, dass in den 1630er etwa zwei Drittel
der Bevölkerung in Tulpenzwiebeln investierte.
Nach der Unabhängigkeit wurden diese Instrumente
zur Finanzierung der Expansion angewendet.
Wie konnte sich ein so kleines Land
gegen so viel größere Länder behaupten?
Spanien und Portugal zum Beispiel,
deren Imperien anders als die Niederlande bereits
seit über einem Jahrhundert Bestand hatten.
Warum konnte sie konkurrieren?
Auf Grundlage welcher Ressource?
Sie hatten ein effizienteres, weiter entwickeltes
und breiter angelegtes Finanzsystem.
Die Instrumente, die sie erfunden
haben, erlaubten es ihnen
zu jedem Zeitpunkt schneller mehr
Geld aufzubringen als jeder Andere.
"Unglaublich aber wahr."

Indonesian: 
Mereka menciptakan lotere publik untuk mendapatkan uang secara bersama. Dimana publik berlangganan.
Ini kemudian memicu munculnya ide saham publik - sesuatu yang semua orang bisa ikut berinvestasi -
sekitar dua pertiga dari populasi berinvestasi dalam bibit tulip pada tahun 1630an.
Setelah kemerdekaan, instrumen ini digunakan untuk ekspansi finansial.
Mengapa negara kecil ini mampu mempertahankan dirinya dari negara lain yang lebih besar
seperti Spanyol dan Portugal yang mana kerajaan mereka mendapatkan keuntungan dari belanda selama berabad-abad?
Bagaimana mereka bisa bersaing? berdasarkan sumber daya apa?
Itu karena mereka memiliki sistem finansial yang lebih maju, efisien, dan basisnya lebih luas
dengan instrumen yang mereka ciptakan ini, mereka mampu membawa lebih banyak uang hingga pada suatu titik lebih banyak dari pihak lain, secara lebih cepat.
Hebat, tapi nyata.

English: 
They had public subscription.
This was the idea
that led to the idea of public shares:
a piece of the action 
that anybody could invest in.
that meant that something like
 two thirds of the population
was investing in tulip bulbs by the 1630s.
After independence, these instruments
were applied for financing expansion.
Why was such a small country able to hold
its own against so much bigger countries,
for example Spain and Portugal,
 that had the benefits of their empires
for over a century 
in respect of the Netherlands?
Why could they compete?
On what resource basis?
Well, they had a more efficient,
a more evolved
and a broader-based financial system
with these instruments 
that they'd innovated,
that allowed them 
to bring more money to bear
at one point than anybody else, more quickly.
Incredible But True.

Italian: 
Modernizzarono le lotterie per raccogliere denaro.
Istituirono abbonamenti pubblici.
Fu da qui che nacque l’idea della proprietà azionaria, una
parte di investimento in cui tutti possono partecipare
che poi si tradusse in due terzi della popolazione
che investì in bulbi di tulipano nel 1630.
Dopo l’indipendenza questi strumenti
furono usati per finanziare l’espansione.
Perchè un paese così piccolo potè
sfidare nazioni più grandi e potenti
come Spagna o Portogallo che al contrario dei Paesi Bassi,
avevano vantaggi dati dai loro imperi da più di un secolo?
Perchè riuscirono a competere?
E con quali risorse?
Perchè avevano un sistema finanziario più
efficiente, più evoluto, con una base più larga,
e furono questi strumenti innovativi che gli permisero di
raccogliere più soldi di chiunque altro e più velocemente.
Incredibile ma vero.

Polish: 
Zorganizowali publiczne
loterie, publiczną subskrypcję.
Tak powstały publiczne
papiery wartościowe,
w które każdy mógł inwestować.
Do lat 30-tych XVII wieku około 2/3
Holendrów inwestowało w tulipany.
Po uzyskaniu niepodległości te instrumenty
finansowe wykorzystano do ekspansji.
Jak taki mały kraj mógł konkurować
z o wiele większymi krajami,
np. Hiszpanią i Portugalią, które
miały przewagę jako imperia kolonialne?
Dlaczego przez ponad 100 lat
Holandia dotrzymywała im kroku?
Co było jej silną stroną?
Bardziej wydajny, lepiej
rozwinięty system finansowy,
oparty na szerszej bazie społecznej
z innowacyjnymi instrumentami.
To pozwalało Holendrom w razie potrzeby
zebrać więcej funduszy w krótszym czasie.
Trudno w to uwierzyć? Ale tak było.

Portuguese: 
Eles inovaram, fazendo lotarias públicas para conseguir dinheiro. Eles tinham subscrição pública.
Foi isto que conduziu ao conceito de iniciativas públicas - uma parte da acção, em que qualquer um poderia investir -
isto significou que, na década de 1630, cerca de dois terços da população investia em bolbos de tulipa.
Após a independência, estes instrumentos foram usados para a expansão dos financiamentos.
Porque será um país tão pequeno, capaz de se manter independente, contra tantos países maiores,
como por exemplo, Espanha e Portugal, que tiveram os benefícios dos seus impérios por mais de um século, em relação à Holanda?
Como conseguiram eles competir? Baseados em que recursos?
Bem, eles tinham uma forma mais eficiente, a mais evoluída e um sistema financeiro de base mais ampla
com esses instrumentos, com que eles tinham inovado, permitindo-lhes reunir mais dinheiro do que qualquer um, mais rapidamente.
Incrível, mas verdadeiro.

Romanian: 
Au fost create loteriile publice pentru a obține bani. A fost introdusă instituția subscripției publice.
O idee care a dus la crearea acțiunilor publice, acțiuni în care oricine putea investi,
astfel circa 2/3 din populație a investit în bulbe de lalele în anii 1630.
După obținerea independenței aceste instrumente au fost aplicate pentru a finanța expansiunea.
Cum a fost posibil ca a o asemenea țară mică să poată concura cu țări mult mai mari,
spre exemplu Spania sau Portugalia, care timp de un secol extrăgeau beneficii din propriile imperii în comparație cu Olanda?
De ce erau competitivi? În baza căror resurse o făceau?
Olanda avea un sistem financiar mult mai evoluat și extins,
aceste instrumente inovative le-au permis olandezilor să acumuleze mai repede mai mulți bani, decât altcineva.
Incredibil dar adevărat.

French: 
Ils ont innové dans les loteries pour collecter 
de l'argent. Ils ont bénéficié de dons publics.
Ce fut l'idée qui conduisit à celle d'action -  une partie 
d'un tout dans lequel tout le monde peut investir -
Cela signifie que les deux tiers de la 
population s'est mise à investir
dans les bulbes de tulipe au 
cours des années 1630.
Après l'indépendance, ces instruments ont 
été utilisés pour l'expansion de la finance.
Pourquoi un si petit pays a été capable de 
tenir bon face à de si grandes nations
comme l'Espagne et le Portugal qui jouissaient
d'un empire depuis plus d'un siècle ?
Comment ont-ils pu être à la hauteur ? 
Avec quelles ressources ?
Ils avaient un système financier plus efficace, 
plus évolué, s'appuyant sur une base plus large.
Avec les instruments qu'ils ont créés, 
ils pouvaient fournir
davantage d'argent que n'importe qui, 
où que ce soit, et ce plus rapidement.
Incroyable mais vrai !

Croatian: 
Oni su uveli javnu lutriju,
da bi prikupili novac.
Imali su javne obveze. To je bila ideja,
koja je dovela do javnih investicija.
Komad kolača u koji je
svatko mogao investirati.
To je značilo, da je u 1630-ima, oko dvije trećine
stanovništva investiralo u lukovice tulipana.
Nakon neovisnosti ti instrumenti
su uptrebljeni za financijsku ekspanziju.
Kako se jedna tako mala zemlja mogla
suprostaviti tako velikim zemljama?
Na primjer Španjolskoj i Portugalu,
čiji su imperiji, za razliku od
Nizozemske, postojali preko sto godina.
Zašto je ona mogla konkurirati?
Na osnovu kojih resursa?
One su imale efektivniji, daleko razvijeniji
i šire rasprostranjen financijski sustav.
Instrumenti, koje su oni izumili,
su im dozvoljavali
da u svakom trenutku donesu brže
i više novca, nego bilo tko drugi.
"Nevjerojatno, ali istinito."

Korean: 
그들은 자금을 결집하기 위해 복권을 개혁하고 일반공모를 시행했어요.
이것이 누구나 투자할 수 있는 국민주 개념의 시초였죠.
인구 3분의 2가 1630년대까지 튤립구근에 투자했던 것 처럼요.
독립후엔 이게 금융팽창에 적용되기도 했어요.
그 조그만 나라가 스페인, 포르투갈 같이 한 세기 이상
제국을 가졌던 덩치큰 나라에 대항해 버틸 수 있었던 이유가 뭘까요?
무슨 힘이 있었길래 대적할 수 있었을까요?
더 효율적이고, 더 진화했고, 더 넓은 기초를 가진 금융시스템 덕분입니다.
그들이 혁신으로 이룩한, 누구보다 더 빨리 한 곳에 돈을 집중시킬 수 있는 수단을 가진 덕분이었죠.
믿을 수 없다고요? 진짜에요.

Polish: 
Jak zapobiec inflacji
Inflacji można zapobiec,
jeżeli ilość pieniędzy,
jaka trafia do gospodarki,
jest regulowana w taki sposób,
żeby odzwierciedlała faktyczny
poziom działalności gospodarczej.
Według mnie najlepszy
sposób to zadbać o to,
by pieniądze trafiające do
gospodarki
były przeznaczane wyłącznie
na produktywne cele,
inwestowane w produktywne towary i usługi,
by trafiały do małych przedsiębiorstw
rozpoczynających działalność.
Wtedy powstałyby nowe miejsca
pracy, które zwiększyłyby siłę nabywczą,
dzięki czemu nie byłoby inflacji.
Odkąd powstały prawie
wszystkie banki centralne
stosowały różne formy
bezpośredniej regulacji kredytu.
Bank centralny określał
pożądany nominalny wzrost PKB,
a następnie obliczał, ile kredytu
potrzeba, by go osiągnąć.

Korean: 
인플레이션을 피하는 법
시중에 풀린 돈의 양이 실제 경제활동정도에 상응하도록
규제되면 인플레이션은 예방될 수 있어요.
현재로써 제가 생각하는 최선의 방법은, 시장에 풀린 돈을
오로지 생산적인 투자에만 쓰는 겁니다. 생산적인 재화와 서비스요.
중소기업이 창업해 일자리를 만들고, 그러면서 추가적인 구매력을 이끌어 내는데 쓰이면
인플레이션은 없는거죠.
대부분의 중앙은행은 발전을 거듭해 오면서 신용에 대한 직접규제형태를 취하기에 이르렀다.
중앙은행은 명목GDP 목표치를 설정하고 목표달성에 필요한 신용창출금액을 계산하게 된다.

English: 
How to avoid inflation
Now, inflation can be avoided
if the amount of money 
that goes into the economy is regulated
in a way that it doesn't exceed the actual
activity that's happening in the economy.
Now, the best way to do that, 
in my opinion,
is to make sure 
that money is issued into the economy
only for productive investment,
for productive goods and services,
so money goes in
 to help a small business to start up,
which creates jobs, 
which creates additional purchasing power,
which means there's no inflation.
During their history 
almost all central banks
have employed forms 
of direct credit regulation.
The central bank will determine 
desired nominal GDP growth,
then calculate the necessary amount 
of credit creation to achieve this,

Croatian: 
Kako se može izbjeći inflacija?
Inflacija se može izbjeći, ako se regulira
masa novca, koja utječe u gospodarstvo,
tako da ne prelazi stvarnu
učinkovitost gospodarstva.
Sada, najbolji način za to je, po mom mišljenju,
osigurati da se novac izdaje u gospodarstvo
samo za produktivna ulaganja,
za produktivnu robu i usluge.
Tako novac dotječe za izgranju malih
poduzeća, koja otvaraju nova radna mjesta.
To stvara dodatnu kupovnu moć,
što znači, da nema inflacije.
Gotovo sve centralne banke u povijesti su
koristile oblik direktne kreditne regulative.
Centralna banka prije svega utvrđuje
željeni rast nominalnog BDP-a.
Zatim, ona obračunava potrebnu količinu
kreditne mase, kako bi se to postiglo.

French: 
Comment éviter l'inflation ?
L'inflation peut être évitée si la quantité de 
monnaie qui entre dans l'économie est régulée
de telle sorte qu'elle n'excède pas 
le total de l'activité économique.
Le meilleur moyen d'y parvenir, 
à mon avis, est de s'assurer que
la monnaie est introduite dans l'économie
uniquement par l'investissement dans 
la production de biens et de services,
ainsi la monnaie est introduite pour 
aider une PME à démarrer,
laquelle crée des emplois, du 
pouvoir d'achat supplémentaire
et donc pas d'inflation.
Au cours de leur histoire presque toutes les banques 
centrales ont eu recours à des formes de régulation.
La banque centrale détermine 
la croissance économique désirée
et calcule le montant des crédits à 
accorder pour atteindre son but.

Romanian: 
Cum să evităm inflația?
Astăzi, inflația poate fi evitată prin reglementarea volumului de bani care sunt introduși în economie,
astfel încât acest volum să nu depășească volumul activității reale din economie.
Cea mai bună metodă de a face asta, în opinia mea, e de a asigura că banii sunt direcționați în economie,
doar pentru investiții de producere, pentru bunuri și servicii frugifere,
astfel încât banii vor fi orientați spre mici afaceri, care creează noi locuri de muncă, care va crea o putere adițională de cumpărare,
ceea ce presupune lipsa de inflație.
În decursul istoriei majoritatea băncilor naționale au edictat norme de reglementare a pieței de credite.
Banca centrală trebuie să determine creșterea dorită a PIB-ului și după să calculeze volumul necesar de credite, ce trebuie create pentru a atinge aceste scopuri.

Portuguese: 
Como evitar a inflação
A inflação pode ser evitada, se a quantidade de dinheiro que entra na economia, é regulado
para não exceder a actividade real que existe na economia.
Agora, a melhor maneira de fazer isso, na minha opinião, é ter certeza de que o dinheiro é emitido na economia
apenas para investimentos produtivos, de bens e serviços produtivos.
Assim, o dinheiro é emitido para ajudar um pequeno negócio arrancar,  cria postos de trabalho, o que cria mais poder de compra.
O que significa que não há inflação.
Durante sua história, quase todos os bancos centrais têm utilizado formas de regulação de crédito directo.
O banco central, determina o crescimento do PIB nominal desejado, em seguida, calcula a quantidade necessária de criação de crédito para o conseguir.

Slovenian: 
Kako se izogniti inflaciji
Inflaciji se je mogoče izogniti, če se regulira
količina denarja, ki je usmerjena v gospodarstvo,
tako da ne preseže dejanske dejavnosti, ki se odvija
v gospodarstvu.
Po mojem mnenju je najboljši način, kako to doseči,
tak, da se denar v gospodarstvo izdaja
edinole za produktivne naložbe, za produktivne
izdelke in storitve,
tako pride do dotoka denarja za začetek poslovanja
malega podjetja,
ki ustvari službe, ki ustvari dodatno kupno moč,
kar pomeni, da ni inflacije.
Med svojo zgodovino so skoraj vse centralne banke
uporabile oblike reguliranja posojil.
Centralna banka je določila zaželeno nominalno rast
BDP,
nato pa izračunala, koliko posojil je potrebno
ustvariti, da to doseže.

Italian: 
Come evitare l’inflazione.
L’inflazione può essere evitata se la quantità
di denaro immesso nell’economia viene regolato
in modo che non superi
l’attività economica in corso.
Il modo migliore per farlo, secondo me, è
far sì che il denaro immesso nell’economia
sia finalizzato solo ad investimenti
produttivi, per beni produttivi e servizi,
e che questo denaro vada ad avviare una piccola impresa che
crea posti di lavoro, che poi crea ulteriore potere d’acquisto
senza dare adito ad inflazione.
Quasi tutte le banche centrali, in passato, hanno
adottato forme dirette di regolazione del credito.
La banca centrale determinava la crescita nominale
desiderata del PIL
e poi calcolava la quantità di credito necessario al suo raggiungimento.

Spanish: 
Cómo evitar la inflación
Ahora, la inflación puede evitarse si se regula la cantidad de dinero que entra en la economía
de manera que no exceda la actividad real que ocurre en la economía.
Ahora, la mejor manera de hacer eso, en mi opinión, es asegurarse de que el dinero se emita en la economía
solo para la inversión productiva, de bienes productivos y servicios,
así que el dinero se destina a ayudar a iniciar un pequeño negocio que cree puestos de trabajo que crean el poder de compra adicional
lo que se traduce en que no hay inflación.
Casi todos los bancos centrales durante su historia han empleado formas de regulación de crédito directo.
El Banco Central determinaba el crecimiento del PIB nominal deseado y luego calculaba la cantidad necesaria de crédito nuevo para lograrlo.

Swedish: 
Hur inflation kan undvikas
Inflation kan undvikas om mängden pengar som tillförs ekonomin regleras
så att den inte överstiger den faktiska verksamhet som sker i ekonomin.
Det bästa sättet att göra det, enligt mig, är att se till att pengar tillförs i ekonomin
endast för investeringar som skapar värde, för produktiva varor och tjänster,
så att pengar kan hjälpa småföretag starta vilket skapar arbetstillfällen, vilket skapar ytterligare köpkraft
vilket innebär att det inte blir inflation.
Under sin historia har nästan alla centralbanker använt olika former av direkt kreditreglering.
Centralbanken beslutade om önskad BNP-tillväxt och beräknade mängden krediter som behövdes.

Indonesian: 
Bagaimana mencegah inflasi
Inflasi bisa dicegah jika jumlah uang yang beredar dalam perekonomian di regulasi
supaya jumlahnya tidak melebihi aktivitas ekonomi yang sebenarnya.
Cara terbaik untuk melakukannya, menurut saya, adalah dengan memastikan bahwa uang yang dirilis ke ekonomi
bertujuan untuk investasi produktif, untuk barang dan jasa yang produktif,
jadi uang mengalir untuk membantu usaha kecil berkembang yang kemudian menciptakan lapangan pekerjaan baru dan daya beli baru
yang berarti tidak ada inflasi.
Sepanjang sejarah, hampir semua bank central menganut regulasi kredit langsung.
Bank central akan menentukan nominal pertumbuhan PDB yang diinginkan, 
kemudian mengkalkulasikan jumlah kredit yang perlu dibuat untuk memenuhi angka tersebut.

Modern Greek (1453-): 
Wie kann Inflation vermieden werden?
Inflation kann vermieden werden, wenn die Menge des
Geldes, das in die Wirtschaft fliesst, reguliert wird,
so dass sie die tatsächliche Leistung
der Wirtschaft nicht übersteigt.
Meiner Meinung nach ist der beste Weg das sicherzustellen,
Geld nur für produktive Investitionen zu schaffen.
Für produktive Güter und Dienstleistungen.
So fliesst Geld in den Aufbau eines kleines
Unternehmens, das Arbeitsplätze schafft.
Das zusätzliche Kaufkraft schafft.
Was bedeutet, dass es keine Inflation gibt.
Fast alle Zentralbanken in der Geschichte haben
eine Form der direkten Kreditregulierung betrieben.
Die Zentralbank bestimmt zunächst das
gewünschte nominale BIP-Wachstum.
Dann berechnet sie die notwendige Menge
an Kreditschöpfung, um das zu erreichen.

German: 
Wie kann Inflation vermieden werden?
Inflation kann vermieden werden, wenn die Menge des
Geldes, das in die Wirtschaft fliesst, reguliert wird,
so dass sie die tatsächliche Leistung
der Wirtschaft nicht übersteigt.
Meiner Meinung nach ist der beste Weg das sicherzustellen,
Geld nur für produktive Investitionen zu schaffen.
Für produktive Güter und Dienstleistungen.
So fliesst Geld in den Aufbau eines kleines
Unternehmens, das Arbeitsplätze schafft.
Das zusätzliche Kaufkraft schafft.
Was bedeutet, dass es keine Inflation gibt.
Fast alle Zentralbanken in der Geschichte haben
eine Form der direkten Kreditregulierung betrieben.
Die Zentralbank bestimmt zunächst das
gewünschte nominale BIP-Wachstum.
Dann berechnet sie die notwendige Menge
an Kreditschöpfung, um das zu erreichen.

Bulgarian: 
КАК ДА ИЗБЕГНЕМ ИНФЛАЦИЯ
Инфлацията може да бъде избегната, ако количеството пари, което влиза в икономиката се регулира
по начин, по който то не превишава реалните дейности, които се случват в икономиката.
Най-добрия начин да се постигне това, според мен, е като се гарантира, че парите влизат в икономиката
само за продуктивни инвестиции, за продуктивни стоки или услуги.
Парите влизат за да помогнат на малкия бизнес да стартира, което създава работни места, което създава допълнителна покупателна способност,
което означава, че няма инфлация.
В годините, почти всяка една Централна банка е имала форма на регулиране върху директния кредит.
Централната банка определя желания номинален ръст на БВП, след това изчислява необходимото количество кредит за да го постигне.

Romanian: 
Ulterior, aceste credite trebuie alocate atât diferitor categorii de bănci, cât și sectorului industrial.
Creditele neproductive au fost suprimate. Astfel, a devenit dificil sau imposibil de a obține credite bancare la o scară largă,
în special pentru tranzacțiile pur speculative, similare celor de finanțare a fondurilor neregulate.
Într-un studiu ce datează din 1993, Banca Mondială a recunoscut că mecanismul de intervenție în alocarea creditelor
a stat la baza miracolului est-asiatic.
Există o serie de exemple de acțiuni întreprinse de state în trecut, foarte reușite în anumite cazuri,
și adesea nelipsite de o anumită reușită și în Marea Britanie. Însă, exemplele care merită a fi citate sunt Coreea de Sud, Japonia,
alte țări din Asia de est, state în care guvernele erau preocupate de problema echilibrării economiei,
prin selectarea anumitor sectoare și direcționarea investițiilor către acestea. Consider că același lucru trebuie să se întâmple și în Marea Britanie,
deoarece ne confruntăm cu o recesiune a cererii și nu cu o criză a rezervelor.

Polish: 
Potem dzielił ten kredyt
między poszczególne banki,
typy banków i między
poszczególne sektory gospodarki.
Bezproduktywny kredyt był ograniczany.
Dlatego było bardzo trudno
dostać z banku duży kredyt
na czysto spekulacyjne transakcje.
Teraz banki udzielają ogromnych
kredytów funduszom hedgingowym.
Bank Światowy w swojej
publikacji z 1993 roku stwierdził,
że taki mechanizm przydziału kredytów
był głównym motorem cudu
gospodarczego w Azji Wschodniej.
Rządy stosowały różne mechanizmy,
często z dużym powodzeniem,
nawet częściowo w naszym kraju
Np. w Korei Południowej,
Japonii, głównie w Azji Wschodniej,
rządy decydowały, jak
zrównoważyć gospodarkę,
wybierały sektory, które
miały być doinwestowane.
Powinniśmy zacząć robić tak samo,
bo mamy raczej problem
z popytem nie z podażą.

Bulgarian: 
След това разпределя създаването на кредита между различните видове банки и индустриални сектори.
Непродуктивния кредит се потиска. Така че е трудно или невъзможно да се получи банков кредит в голям мащаб,
просто, спекулативни сделки като днешното мащабно банково финансиране към хедж-фондове.
Световната банка разбира чрез проучване през 1993г., че този механизъм на намеса в разпределението на кредита
е в основата на Източно азиатското икономическо чудо.
Има много неща, които правителствата са правили в миналото, много успешно в някои случаи,
и често не безуспешно в тази страна, примерите, които изкачат в ума като Южна Корея, Япония,
източна Азия, където правителствата са съвсем целенасочени за това как ще балансират икономиката,
за избирането на сектори и взимането на решения къде да се насочат инвестициите, мисля, че трябва да започнат да се случват във Великобритания,
тъй като ние сме в рецесия от страна на търсенето, в по-голяма степен, отколкото погледнато от към криза в предлагането.

Indonesian: 
Kemudian mengalokasikan kredit ini baik ke berbagai macam jenis bank dan ke sektor industri.
Kredit non-produktif ditekan. Karena itu, sulit bagi bank untuk memperoleh kredit dalam skala besar
untuk transaksi spekulatif seperti yang terjadi hari ini dimana bank mendanai pengelola investasi.
Pada 1993, Bank Dunia mempelajari bahwa intervensi alokasi kredit
adalah fondasi dari keajaiban pertumbuhan ekonomi di Asia Timur.
Pada masa lalu, ada beberapa hal yang dilakukan pemerintah yang cukup berhasil dalam beberapa kasus
cukup berhasil juga di negara ini, tetapi contoh utama adalah di negara-negara seperti Korea Selatan, Jepang,
kebanyakan di Asia Timur dimana pemerintah sempat disorot bagaimana mereka akan menyeimbangkan ekonomi
memilih sektor mana yang tepat untuk investasi, saya rasa ini harus segera dilakukan di Inggris
karena pada saat resesi, kita berada dalam posisi pembeli, bukan krisis persediaan.

German: 
Dann wird die so geschaffene Kreditmenge
an die verschiedenen Banken
und Arten von Banken und die industriellen Sektoren verteilt.
Unproduktiver Kredit würde unterdrückt.
Damit wäre es schwierig oder gar unmöglich
an Bankkredite für enorme, rein
spekulative Transaktionen zu kommen,
wie die immensen Bankfinanzierungen
für Hedge-Fonds heutzutage.
Die Weltbank erkannte in einer Studie aus dem Jahr
1993 an, dass dieser Mechanismus aus Intervention
und Kreditverteilung im Herzen des
ostasiatischen Wirtschaftswunders lag.
Es gibt alle möglichen Dinge, die Regierungen
in der Vergangenheit getan haben.
Sehr erfolgreich in manchen Fällen. Oft nicht
erfolglos in diesem Land, aber die Beispiele,
die einem sofort einfallen sind Südkorea, Japan, oft in Ostasien,
wo Regierungen darauf ausgerichtet sind die
Wirtschaft in ein Gleichgewicht zu bringen.
Sie suchen Sektoren aus und entscheiden,
wo Investitionen getätigt werden sollten.
Das muss auch bald in Großbritannien passieren,
weil wir eine nachfragebedingte Rezession haben
und nicht so sehr eine Krise des Angebots.

Spanish: 
Luego asignaba este crédito nuevo tanto a a los diversos bancos, tipos de bancos y sectores industriales.
El crédito improductivo se suprimía. Así era difícil o imposible obtener crédito bancario a gran escala,
operaciones puramente especulativas como el actual financiamiento a gran escala de la banca a los fondos de cobertura (libre inversión).
El Banco Mundial reconoció en un estudio de 1993 que este mecanismo de intervención en la asignación de créditos
fue la base del milagro económico de Asia oriental.
Hay todo tipo de cosas que los gobiernos han hecho en el pasado, con mucho éxito en varios casos,
y a menudo no sin éxito en este país, pero los ejemplos que vienen a la mente como Corea del sur, Japón,
sobre todo en Asia oriental, donde los gobiernos han sido puestos en la mira para re-equilibrar la economía,
seleccionando sectores y decidiendo donde se debe invertir. Creo que esto debería empezar a suceder en el Reino Unido,
porque estamos en una recesión por el lado de la demanda, en vez de estar mirando la crisis de suministro.

Swedish: 
Och fördelade kreditskapandet både mellan olika banker och över olika typer av banker och näringsliv.
Icke produktiva krediter trycktes undan. Därför var det svårt eller omöjligt att få banklån för storskaliga,
rent spekulativa transaktioner, som dagens storskaliga bankfinansiering till hedgefonder.
Världsbanken uppmärksammade i en studie från 1993 att detta ingripande i kreditallokeringen
var centralt för det östasiatiska ekonomiska undret.
Regeringar har tidigare genomfört en mängd åtgärder, i ett antal fall mycket framgångsrikt
och ofta inte utan framgång i vårt land, men de tydligaste exemplen som Sydkorea, Japan,
ofta i östra Asien där regeringar har riktat in sig på att få balans i ekonomin,
genom att välja ut sektorer och avgöra var investeringar ska ske, jag tror att det måste börja hända i Storbritannien
eftersom vi har nedgång i efterfrågan, istället för att fokusera på tillgångssidan.

Korean: 
그리고 이 신용으로 창출된 돈을 금융기관과 업계에 분배한다.
예전에는 비생산적인 신용통화가 통제되어 오늘날의 헤지펀드같은
순수 투기목적의 대규모 신용창출이 거의 불가능했다.
세계은행은 1993년 연구에서, 중앙은행의 이러한 신용배분 통제메커니즘이
동아시아 경제기적의 핵심이었다고 인정했다.
(동아시아국가) 정부가 과거에 취했던 모든 조치들이 가끔 실패도 겪었지만
꽤 많은 경우에 성공적이었어요. 당장 대한민국과 일본을 예로 들 수 있겠네요.
경제를 바로세우기 위해 동아시아에선 정부개입이 우선시 되었습니다.
정부가 투자가 필요한 부문을 결정했어요. 제 생각엔 영국도 이렇게 해야됩니다.
우리의 경우 공급이 아닌 수요측면의 위기에 기인한 침체여서 그래요.

Portuguese: 
De seguida, aloca esta criação de crédito pelos vários bancos, e em todos os sectores industriais.
O crédito improdutivo era suprimido. Assim, era difícil, ou impossível, obter crédito bancário para a grande escala,
operações puramente especulativas, como o actual financiamento bancário em larga escala para fundos de “Hedge”.
O Banco Mundial reconheceu, num estudo de 1993, que este mecanismo de intervenção na alocação de crédito,
estava no centro do milagre económico do Leste Asiático.
existem muitas coisas que os governos têm feito no passado, com muito sucesso numa série de casos
e muitas vezes com êxito neste país, mas os exemplos que vêm à mente são a Coreia do Sul, Japão,
muitas vezes no leste da Ásia, os governos foram muito focados na forma de reequilibrar a economia.
Olhar, e decidir onde colocar investimento, eu acho que isso tem que começar a acontecer no Reino Unido,
porque nós estamos numa recessão do lado da procura, muito mais que do lado da oferta.

Croatian: 
Onda se tako stvorena kreditna masa,
dijeli na različite banke
i vrste banaka i industrijske sektore.
Neproduktivni kredit bi se potisnuo.
Tako bi bilo teško, ili čak nemoguće,
doći do bankovnih kredita za ogromne,
čisto špekulativne transakcije,
kao što je danas ogromno bankovno
financiranje Hedge fondova.
Svjetska banka je priznala u jednoj studiji
iz 1993. godine da je ova metoda intervencije
u dodijeli kredita, bila u središtu
istočnoazijskog gospodarskog čuda.
Postoje sve moguće stvari, koje
su vlade napravile u prošlosti.
U nekim slučajevima vrlo uspješno. Često ne
neuspješno u ovoj zemlji, ali primjeri,
koji nekome odmah upadaju u oči su
Južna Koreja, Japan, često u istočnoj Aziji,
gdje vlade imaju jasnu predodžbu o tome
kako se održava rebalans gospodarstva.
One istražuju sektore i odlučuju
gdje se treba investirati.
To se također uskoro mora
dogoditi u Velikoj britaniji,
jer imamo recesiju u potražnji,
a ne toliko krizu opskrbe.

Slovenian: 
Potem je razporedila ustvarjanje teh posojil tako
po različnih bankah,
vrstah bank in po gospodarskih sektorjih.
Neproduktivna posojila je preprečila.
Zato je bilo težko ali nemogoče dobiti bančno posojilo
za velikopotezne,
povsem špekulativne transakcije, kakor so sedanja
velikopotezna financiranja hedge (tveganih)
skladov.
Svetovna banka je leta 1993 v raziskavi ugotovila,
da bila ta metoda intervencije in razporejanja
posojil
bistvo Vzhodnoazijskega gospodarskega čudeža.
V preteklosti so vlade počele vse mogoče, v mnogih
primerih zelo uspešno,
prav tako tudi v tej državi (VB) - izstopata pa
Južna Koreja in Japonska;
pogosto so bile vlade v vzhodni Aziji dokaj ciljno
usmerjene
glede načina, kako uravnotežiti gospodarstvo
z izbiranjem sektorjev in odločanjem, v katere naj
se investira.
Mislim, da bi se to moralo začeti v VB,
saj je recesija bolj zaradi krize povpraševanja,
kot pa zaradi krize ponudbe.

French: 
Et elle répartit cette création monétaire 
au sein des différentes banques
et des secteurs industriels.
Le crédit non lié à la production a été supprimé.
Ainsi il fut difficile voire impossible 
d'obtenir des crédits bancaires
pour de grandes transactions spéculatives comme 
c'est le cas aujourd'hui avec les hedge funds.
La Banque Mondiale a reconnu lors d'une 
étude en 1993 que cette politique
 interventionniste d'affectation du crédit
était au cœur du miracle économique Est-asiatique.
Les gouvernements ont fait plein de choses par
 le passé, avec beaucoup de succès dans de
nombreux cas y compris dans notre pays ; mais 
les exemples qui viennent à l'esprit comme
la Corée du Sud, le Japon, où le redressement 
de l'économie par les gouvernements
a été la cible des regards,
tous ces pays ont contrôlé les investissements 
dans les différents secteurs,
ce qui devrait aussi être le cas en Grande-Bretagne
parce que notre crise est une crise de 
la demande plutôt qu'une crise de l'offre.

English: 
and then allocate this credit creation 
both across the various banks
and type of banks, 
and across the industrial sectors.
Unproductive credit was suppressed.
Thus it was difficult or impossible 
to obtain bank credit for large scale,
purely speculative transactions
such as today's large scale 
bank funding to hedge funds.
The World Bank recognised in a 1993 study
that this method 
of intervention in credit allocation
was at the core 
of the East Asian economic miracle.
There're all sorts of things 
that governments have done in the past,
very successfully in a number of cases,
and often not unsuccessfully 
in this country,
the examples that spring to mind,
 South Korea, Japan,
often in East Asia, 
where governments have been quite targeted
about how they're going
 to rebalance the economy,
picking sectors and deciding 
where the investment should take place,
I think that has 
to start happening in the UK,
because we're in a demand-side recession,
rather than looking at crisis of supply.

Modern Greek (1453-): 
Dann wird die so geschaffene Kreditmenge
an die verschiedenen Banken
und Arten von Banken und die industriellen Sektoren verteilt.
Unproduktiver Kredit würde unterdrückt.
Damit wäre es schwierig oder gar unmöglich
an Bankkredite für enorme, rein
spekulative Transaktionen zu kommen,
wie die immensen Bankfinanzierungen
für Hedge-Fonds heutzutage.
Die Weltbank erkannte in einer Studie aus dem Jahr
1993 an, dass dieser Mechanismus aus Intervention
und Kreditverteilung im Herzen des
ostasiatischen Wirtschaftswunders lag.
Es gibt alle möglichen Dinge, die Regierungen
in der Vergangenheit getan haben.
Sehr erfolgreich in manchen Fällen. Oft nicht
erfolglos in diesem Land, aber die Beispiele,
die einem sofort einfallen sind Südkorea, Japan, oft in Ostasien,
wo Regierungen darauf ausgerichtet sind die
Wirtschaft in ein Gleichgewicht zu bringen.
Sie suchen Sektoren aus und entscheiden,
wo Investitionen getätigt werden sollten.
Das muss auch bald in Großbritannien passieren,
weil wir eine nachfragebedingte Rezession haben
und nicht so sehr eine Krise des Angebots.

Italian: 
In seguito assegnava la creazione del credito alle varie
banche, tipologie diverse di banca, e al settore industriale.
Il credito improduttivo era represso. Di conseguenza era
difficile o impossibile ottenere crediti bancari su larga scala,
transazioni puramente speculative come gli odierni
grandi finanziamenti ai fondi di investimento.
In uno studio del 1993 la Banca Mondiale riconobbe che
questo metodo d’intervento nell’assegnazione del credito
fu la base del miracolo economico asiatico.
In passato ci sono state molte cose intraprese
con successo dai governi di questo paese,
e spesso non inutilmente, ma gli esempi più
vistosi sono quelli di Corea del Sud e Giappone
e in Asia in genere, dove i governi sono stati sotto
apprezzati per i metodi di riequilibrio dell’economia,
scegliendo determinati settori per gli investimenti, e
credo che lo stesso dovrebbe succedere nel Regno Unito
perchè ci troviamo in fase di recessione della domanda
piuttosto che di crisi di approvvigionamento.

English: 
You have to have a system where credit
is put into productive avenues,
where credit is put 
into building high-speed rail links,
into building houses rather
than giving people money
to inflate the price of houses.
It's quite simple, really, and the current
system is simply set up not to do that.
The creation of money by private banks
for non-productive usage 
causes real inflation,
and as such it is a tax 
on the purchasing power
of the medium of exchange.
Decrease in the standard of living
The figures for the UK are quite stark actually.
The average median real incomes 
for most people
declined over the last 8 years.
They are now in quite sharp decline 
as we go into recession,

Modern Greek (1453-): 
Sie brauchen ein System, in dem Kredit
in produktive Unternehmungen fliesst.
Wo Kredit in den Bau eines
Hochgeschwindikeits-Schienennetzes gesteckt wird.
Wo Kredit zum Bau von Häusern zur Verfügung
steht, anstatt Leuten Geld zu geben,
um den Preis der Häuser in die Höhe zu treiben.
Es ist wirklich so einfach.
Das derzeitige System ist nicht
darauf ausgerichtet das zu tun.
Die Geldschöpfung durch Privatbanken zu
unproduktiven Zwecken verursacht echte Inflation.
Und ist somit eine Steuer auf die
Kaufkraft des Tauschmittels selbst.
Minderung des Lebensstandards
Die Zahlen für Großbritannien sind ziemlich krass.
Die mittleren Durchschnittsrealeinkommen
sind für die meisten Menschen in den
letzten acht Jahren geschrumpft.
Sie sinken jetzt gerade stark, da wir in die Rezession rutschen.

Croatian: 
Oni trebaju jedan sustav, gdje
kredit dotječe u produktivna poduzeća.
Gdje se kredit ulaže u izgradnju
željezničkih mreža za velike brzine.
Gdje kredit stoji na raspolaganju za gradnju
kuća, umjesto da daju novac ljudima,
da bi cijene kuća skočile u visinu.
To je stvarno tako jednostavno.
Sadašnji sustav nije tome prilagođen.
Stvaranje novca kroz privatne banake, za
neproduktivne svrhe, uzrokuje stvarnu inflaciju,
i kao takav je porez na
kupovnu moć medija razmjene.
Smanjenje životnog standarda
Brojevi za Veliku Britaniju
su prilično aktualni.
Srednje vrijednosti realnog
prosječnog dohotka
su smanjene za većinu ljudi,
u posljednjih osam godina.
One upravo sada jako padaju,
jer smo kliznuli u recesiju.

Indonesian: 
Anda harus memiliki sistem dimana kredit diletakkan dalam tempat yang produktif,
dimana kredit digunakan untuk pembangunan jaringan kereta cepat,
dimana kredit digunakan untuk membangun rumah-rumah, bukan diberikan pada orangnya dan menjadikan rumahnya sebagai jaminan.
Cukup sederhana sebenarnya, tapi sistem saat ini tidak di setel untuk melakukan itu.
Penciptaan uang oleh bank swasta untuk tujuan non-produktif menimbulkan inflasi
dan inflasi menjadi semacam pajak yang mengurangi daya beli pada alat tukar.
Berkurangnya standar gaya hidup
Angka di Inggris cukup banyak menjelaskan.
Pendapatan rata-rata penduduk ekonomi median berkurang secara konstan selama 8 tahun terakhir.
Saat ini berkurang semakin drastis selagi kita menuju resesi

Portuguese: 
Temos que ter um sistema onde o crédito é colocado em sectores produtivos,
onde o crédito é colocado na construção de ligações ferroviárias de alta velocidade,
onde o crédito é colocado em construção de casas, em vez de dar dinheiro às pessoas para inflacionar o preço das casas.
Seria muito simples dessa forma, o sistema actual é definido, basicamente, por não fazer isso.
A criação de dinheiro pelos bancos privados, para utilização não-produtiva, cria inflação real
e, como tal, é um imposto sobre o poder de compra do meio de troca.
Diminuição do nível de vida
Os valores para o Reino Unido são bastante austeros na verdade.
Os rendimentos reais médios, para a maioria das pessoas, diminuíram ao longo dos últimos 8 anos.
e estão agora em declínio bastante acentuado, à medida que avançamos em recessão

Spanish: 
Tienes que tener un sistema donde el crédito se ponga en vías productivas,
donde el crédito se ponga en la construcción de enlaces ferroviarios de alta velocidad,
donde el crédito se ponga en la construcción de viviendas en lugar de darle dinero a la gente para inflar el precio de las casas.
Así que realmente es muy simple así y el sistema actual esta hecho básicamente para no hacerlo.
La creación de dinero por los bancos privados para uso no productivo provoca inflación real
y como tal, es un impuesto sobre el poder adquisitivo del medio de pago.
Disminución en el nivel de vida
Las cifras para el Reino Unido son realmente muy duras.
El ingreso real promedio —para los del medio— para la mayoría de las personas, disminuyó en los últimos 8 años.
Ahora están en una fuerte caída a medida que avanzamos hacia la recesión

Korean: 
생산적인부문에 신용통화가 공급되는 시스템을 가져야 해요.
고속철도를 건설한다거나,
주택가격을 부풀리는 것이 아닌, 주택을 짓는데 돈이 들어가야 합니다.
너무 간단한 이야기인데, 현행 시스템은 이렇게 하도록 설계되지 않았어요.
비생산적인 용도로 민간은행이 만들어 낸 돈이 인플레이션을 일으킨다.
그렇게 만들어진 돈은 교환수단의 구매력에 부과된 세금과도 같은 것이다.
삶의 질의 감소
영국통계가 극명하게 말해줘요
중간실질소득평균이 지난 8년동안 떨어졌습니다.
경기침체로 더 가파르게 떨어지고 있구요.

Swedish: 
Vi måste ha ett system där kredit används för verksamheter som skapar värde,
där kredit används för att bygga järnväg för höghastighetståg,
där kredit används för att bygga hus i stället för att pressa upp huspriserna,
och det nuvarande systemet är helt enkelt utformat så att det inte gör detta.
Skapandet av pengar av privata banker för icke-produktiv användning orsakar verklig inflation
och är på så sätt en beskattning på betalningsmedlens köpkraft.
Försämrad levnadsstandard
Siffrorna för Storbritannien är ganska tydliga,
genomsnittlig medianrealinkomst (för de i mellersta skiktet) har minskat för de flesta under de senaste 8 åren.
Det sker nu en ganska stark nedgång eftersom vi går in i lågkonjunktur,

German: 
Sie brauchen ein System, in dem Kredit
in produktive Unternehmungen fliesst.
Wo Kredit in den Bau eines
Hochgeschwindikeits-Schienennetzes gesteckt wird.
Wo Kredit zum Bau von Häusern zur Verfügung
steht, anstatt Leuten Geld zu geben,
um den Preis der Häuser in die Höhe zu treiben.
Es ist wirklich so einfach.
Das derzeitige System ist nicht
darauf ausgerichtet das zu tun.
Die Geldschöpfung durch Privatbanken zu
unproduktiven Zwecken verursacht echte Inflation.
Und ist somit eine Steuer auf die
Kaufkraft des Tauschmittels selbst.
Minderung des Lebensstandards
Die Zahlen für Großbritannien sind ziemlich krass.
Die mittleren Durchschnittsrealeinkommen
sind für die meisten Menschen in den
letzten acht Jahren geschrumpft.
Sie sinken jetzt gerade stark, da wir in die Rezession rutschen.

Polish: 
Potrzebujemy systemu, w
którym kredyt wykorzystywany jest
w produktywny sposób,
np. na budowę
szybkich linii kolejowych,
na budownictwo mieszkaniowe, zamiast
na podnoszenie cen nieruchomości.
To naprawdę proste,
ale obecny system na to nie pozwala.
Tworzenie pieniędzy przez prywatne banki
na bezproduktywne cele
wywołuje prawdziwą inflację,
i działa jak podatek od siły
nabywczej środków wymiany.
Spadek poziomu życia
Dane statystyczne
pokazują wyraźny spadek
średnich realnych dochodów większości
Brytyjczyków
w ciągu ostatnich 8 lat.
Dochody bardzo spadły,
wchodzimy w recesję.

Slovenian: 
Morate imeti sistem, v katerem se krediti odobravajo
za produktivne dejavnosti,
kjer se krediti odobravajo za zelo hitre železniške
povezave,
kjer se krediti odobravajo za gradnjo hiš, ne za
napihovanje cen hiš.
Dejansko je preprosto, sedanji sistem ni zasnovan
za opravljanje tega.
Zasebne banke, ko ustvarjajo denar v neproduktivne
namene, povzročajo dejansko inflacijo
in to deluje kot davek na kupno moč sredstva
menjave.
Znižanje življenjskega standarda
Številke za VB so kar krepke.
Povprečje median realnih dohodkov se je večini ljudi
v zadnjih 8 letih znižalo.
Zdaj, ko vstopamo v recesijo, strmo padajo

Bulgarian: 
Трябва да имаш система, където кредита се влага в продуктивни възможности,
където кредита се влага във високоскоростни железопътни връзки,
влага се в изграждането на къщи, а не да се дават пари на хората за да надуват цените на къщите.
Доста е простичко, наистина, по този начин, и сегашната система просто не е изградена за да прави това.
Създаването на пари от частните банки за непродуктивна употреба причинява истинската инфлация
и като такава тя е такса върху покупателната способност на средството за размяна.
НАМАЛЕНИЕ НА СТАНДАРТА НА ЖИВОТ
Данните за Великобритания са доста ярки всъщност.
Средните реални доходи за повечето хора са намалели през последните 8 години.
Сега те са в доста рязък спад след като навлизаме в рецесия,

French: 
Il faut que notre système mette l'argent 
dans les secteurs productifs,
où le crédit est affecté à la construction 
de voies de chemin de fer à grande vitesse,
à la construction de logements plutôt qu'à des prêts 
aux particuliers faisant monter les prix de l'immobilier.
Ce n'est vraiment pas compliqué mais le système 
actuel n'est tout simplement pas fait pour ça.
La création monétaire par les banques commerciales 
à des fins non productives crée de l'inflation
en tant que tel, c'est une taxe 
sur le pouvoir d'achat.
Baisse du niveau de vie
Les chiffres pour la Grande-Bretagne
 sont très inquiétants.
Le revenu des classes moyennes a baissé au 
cours des 8 dernières années.
La baisse s'est nettement accentuée depuis 
que nous sommes entrés en récession

Italian: 
Dobbiamo avere un sistema dove il credito
viene incanalato in iniziative produttive
dove il credito viene usato per
costruire ferrovie ad alta velocità,
dove il credito viene usato per costruire case piuttosto
che dare soldi alla gente per inflazionarne il prezzo.
Sarebbe tutto molto semplice in quel modo, ma
il sistema attuale non è adatto a realizzarlo.
É la creazione di denaro da parte delle banche
private per usi non produttivi a generare inflazione
e come tale è una tassa sul potere
d’acquisto di questo mezzo di scambio.
Peggioramento della qualità della vita.
Le cifre che riguardano la
Gran Bretagna sono desolanti.
Il reddito medio per la maggioranza della
gente è diminuito negli ultimi 8 anni.
É in netto declino mentre ci
avviamo verso la recessione,

Romanian: 
E cazul să avem un sistem în care creditele sunt investite în afaceri de producere,
în care creditele sunt investite pentru finanțarea construirii de noi căi feroviare de mare viteză,
în care creditele sunt investite în finanțarea construcțiilor de case, în detrimentul situației când banii sunt predați persoanelor pentru a umfla prețul imobilelor.
În esență, e suficient de ușor, or, actualul sistem e setat de a nu face cele enumerate.
Crearea banilor de către băncile private pentru a fi folosiți în activități non-productive, generează reala inflație
și, ca atare, este un impozit asupra puterii de cumpărare a sursei de schimb.
Micșorarea standardului de trai
Cifrele statistice pentru Marea Britanie sunt cu-adevărat șocante.
Veniturile medii ale populației se află în declin în ultimii 8 ani.
Scăderea e destul de accentuată, pe măsură ce ne aprofundăm în recesiune,

Slovenian: 
- najbolj strmo po 1930 - zato realni dohodek
pada.
Banka, ki je ustvarila listinsko valuto, zasebnim
bankam dopušča izsesavanje bogastva iz
gospodarstva
in sčasoma to povzroči postopno zmanjšanje življenjskega
standarda.
Ko postanejo ljudje bolj siromašni, postanejo še
bolj odvisni od dolga
in to v času, ko sta se učinkovitost in mehanizacija
dramatično izboljšala.
Če se vrnete v 1960, smo tedaj pričakovali obdobje
lagodja,
saj so TV programi govorili, "Kaj bodo ljudje počeli
s svojim prostim časom?"
Sedaj pa več ljudi gara bolj kot kdajkoli prej,
troši več kot kdajkoli prej, kar je videti krasno
-
vsi več potrošijo, a če nimate koristi od vaše
potrošnje,

Romanian: 
care e mult mai pronunțată decât cea din anii 1930, astfel încât venitul real scade.
Banii bancari le permit băncilor private să extragă bogăția din economie,
ceea ce cu timpul degenerează într-o scădere graduală a standardului de trai.
Pe măsură ce oamenii devin mai săraci, ei devin și mai dependenți de datorii,
toate intervenind într-o perioadă când eficiența și mecanizarea s-au îmbunătățit dramatic.
Dacă e să facem o retrospectivă a anilor 1960, atunci la acel moment viitorul arata ca o eră a plăcerilor,
programe televizate care ziceau ce vor face oamenii cu timpul lor liber.
Și acum avem mai mulți oameni, muncind mai mult decât oricând, cheltuind mai mult decât oricând, aparent arată foarte bine.
Toți cheltuie mai mult. Însă, dacă nu beneficiezi din ceea ce cheltui,
dacă trebuie să cheltui bani pe îngrijirea copiilor, pe naveta zilnică etc.,

French: 
- c'est la baisse la plus importante depuis les 
années 1930 -  Le revenu réel décline.
La création monétaire par les banques commerciales 
permet à ces dernières de s'approprier les richesses
et cela s'accompagne d'une baisse 
graduelle du niveau de vie.
Quand les gens s'appauvrissent, ils 
deviennent encore plus dépendants de la dette
et ce à une époque où la productivité, la 
mécanisation ont connu un progrès extraordinaire.
Rappelez-vous dans les années 1960, nous 
attendions avec impatience l'ère du loisir,
à la télévision, on se demandait : 
qu'allons-nous faire de tout ce temps libre ?
Tandis que maintenant, les gens travaillent et 
dépensent plus que jamais,
ce qui semble être une bonne chose,
tout le monde dépense plus, mais 
personne n'en profite réellement,

Portuguese: 
- o mais acentuado desde a década de 1930 - O rendimento líquido está em declínio.
A moeda fiduciária criada pelo Banco central, permite que os bancos privados chupem a riqueza da economia,
tal resulta, ao longo do tempo, numa diminuição gradual no padrão de vida.
À medida que as pessoas se tornam mais pobres, tornam-se ainda mais dependente da dívida,
e isto, num momento em que a eficiência, e a mecanização, melhoraram dramaticamente.
Se pensarmos na década de 1960... sobre o que era esperado... estávamos a planear uma era de lazer,
... Programas de televisão discutiam sobre o que as pessoas iam fazer com seu tempo livre...
E agora temos mais pessoas trabalhando mais do que nunca, gastando mais do que nunca, o que parece maravilhoso,
toda gente está a gastar mais, mas se você não beneficia verdadeiramente daquilo que gasta..
se você está a gastar o dinheiro para pagar creches, e escolas, e custos de transporte, e assim por diante,

Swedish: 
det ser ut att vara den starkaste nedgången sedan 1930-talet, så realinkomsterna minskar.
Bankskapad fiatvaluta möjliggör för privata banker att suga välstånd ur ekonomin
vilket över tiden leder till en gradvis försämring av levnadsstandarden.
När människor blir fattigare blir de ännu mer beroende av att skuldsätta sig.
Och detta i ett tidevarv när effektivisering och automatisering har gått framåt dramatiskt.
Om vi ser tillbaka på 1960-talet då förväntade vi oss och såg fram emot en era av fritid
TV-programmen sa: "Vad ska folk göra med all sin fritid?"
Och nu är vi fler som arbetar hårdare än någonsin. Som spenderar mer än någonsin, vilket verkar bra,
alla spenderar mer pengar, men om du faktiskt inte får ut någon nytta av pengarna du spenderar,
om du måste lägga pengarna på kostnader för barnomsorg eller för att pendla till jobbet och så vidare,

Indonesian: 
paling drastis semenjak tahun 1930an - jadi pendapatan sebenarnya berkurang.
Mata uang Fiat ciptaan bank mengijinkan bank swasta menyerap kekayaan dari ekonomi
dalam jangka waktu menyebabkan berkurangnya standar hidup penduduk.
Saat publik semakin miskin, mereka semakin bergantung pada pinjaman
dan ini terjadi pada masa dimana efisiensi dan mekanisasi sudah berkembang jauh.
Jika anda kembali ke tahun 1960an, penduduk pada masa itu melihat masa depan sebagai era bersantai,
...acara TV mengatakan "Apa yang dilakukan orang-orang pada waktu senggang?"
Dan orang-orang sekarang justru bekerja lebih keras dari era manapun, menghabiskan uang lebih banyak, yang terlihat bagus,
semua orang membeli, terapi anda tidak benar-benar mendapatkan keuntungan dari apa yang anda beli,
dan jika anda saat ini mengeluarkan biaya perawatan anak, transportasi, dan lain-lain,

Bulgarian: 
най-резкия след 1930г. - така че реалния доход намалява.
Създадените от банките фиатни пари позволяват на банките да изсмукват богатството от икономиката
и с течение на времето това води до постепенно намаляване на стандарта на живот.
Колкото повече обедняват хората, толкова по-зависими стават към дълга,
и това в време, където ефективността и механизацията нараства драстично.
Ако се върнем малко към периода на 1960г., очакваше се да..., да се радваме на една епоха на свободно време,
от телевизионните програми казваха: Какво ще правят хората с тяхното свободно време?
И сега имаме повече хора, които работят повече от всякога, харчат повече от всякога, което изглежда страхотно,
всеки харчи повече, но ако в действителност не се облагодетелстваш от похарченото,
ако трябва да даваш парите си за детски грижи, транспортни разходи и т.н.,

Modern Greek (1453-): 
Die heftigste seit den 1930er Jahren.
Also sinkt das Realeinkommen.
Bankgeschaffenes Fiat-Geld erlaubt es privaten
Banken Vermögen aus der Wirtschaft abzusaugen
und führt über kurz oder lang zu einem
allmählichen Rückgang des Lebensstandards.
Je ärmer die Menschen werden, desto
abhängiger werden sie von Schulden.
Und das zu einem Zeitpunkt, da Effizienz und
Mechanisierung sich dramatisch verbessert haben.
In den 1960er Jahren haben wir erwartet,
dass ein Zeitalter der Muße anbricht.
In Fernsehsendungen haben sie gefragt, was die
Leute mit ihrer Freizeit anstellen werden.
Und jetzt arbeiten mehr Menschen härter als je zuvor.
Sie geben mehr aus als je zuvor, was natürlich
toll aussieht.
Jeder gibt mehr Geld aus.
Aber wenn man nicht wirklich was
davon hat, was man ausgibt.
Wenn sie ihr Geld für Kinderbetreuung, für das
Pendeln zur Arbeit und dergleichen ausgeben müssen.

English: 
the sharpest really since about the 1930s,
so real income is declining.
Bank-created fiat currency
allows the private banks
to suck wealth from the economy
 and over time results
in a gradual decrease 
 in the standard of living.
As people become poorer,
they become even more dependent on debt,
and this at a time 
when efficiency and mechanisation
have improved dramatically.
If you go back to the 1960s,
we were looking forward 
to an age of leisure,
television programmes saying,
"What are people going to do 
with their spare time?"
And now we have got more people
 working harder than ever,
spending more than ever, 
which looks great, which looks great,
but if you're not actually benefiting 
from what you're spending,
if you have to spend the money 
on childcare costs,
on commuting costs, and so forth,

Spanish: 
—la más aguda desde la década de 1930— así que los ingresos reales están disminuyendo.
La moneda fiduciaria creada por la banca permite a los bancos privados succionar la riqueza de la economía
y con el tiempo resulta en una gradual disminución en el nivel de vida.
Mientras la gente se empobrece más, se vuelve más dependiente de deudas
y esto, en un momento cuando la eficiencia y la mecanización han mejorado dramáticamente.
Si se vuelve a la década de 1960, y es lo que se esperaba, vislumbrabamos una edad de ocio.
Los programas de televisión preguntaban ¿que van a hacer las personas con su tiempo libre?
Ahora tenemos más gente trabajando más duro que nunca, gastando más que nunca, lo que parece muy bueno.
Todo el mundo está gastando más, pero si uno no se beneficia de lo que está gastando,
si se tiene que gastar el dinero en el cuidado de niños, en desplazamientos costos y así sucesivamente,

Italian: 
il più netto a dire il vero dagli anni ’30,
i redditi reali insomma sono in declino.
La moneta a corso legale creata dalle banche permette
alle stesse di drenare ricchezza dall’economia
che nel tempo risulta in un graduale
peggiormaneto della qualità di vita.
Con l’aumento della povertà, la gente
diventa sempre più dipendente dal debito,
in un’epoca dove l’efficienza e la
meccanizzazione sono notevolmente aumentate.
Se guardiamo agli anni ’60 dove si era incoraggiati,
e si aspettava con impazienza un’era di svago,
dove il messaggio televisivo era: "Cosa
farà la gente nel tempo libero?"
Oggi ci sono persone che lavorano più duramente che
mai, che spendono più che mai, il che va bene,
tutti spendono a più non posso, ma se non
trai nessun vantaggio dalle tue spese
se si deve spendere per la cura dei
figli, per fare i pendolari e così via,

German: 
Die heftigste seit den 1930er Jahren.
Also sinkt das Realeinkommen.
Bankgeschaffenes Fiat-Geld erlaubt es privaten
Banken Vermögen aus der Wirtschaft abzusaugen
und führt über kurz oder lang zu einem
allmählichen Rückgang des Lebensstandards.
Je ärmer die Menschen werden, desto
abhängiger werden sie von Schulden.
Und das zu einem Zeitpunkt, da Effizienz und
Mechanisierung sich dramatisch verbessert haben.
In den 1960er Jahren haben wir erwartet,
dass ein Zeitalter der Muße anbricht.
In Fernsehsendungen haben sie gefragt, was die
Leute mit ihrer Freizeit anstellen werden.
Und jetzt arbeiten mehr Menschen härter als je zuvor.
Sie geben mehr aus als je zuvor, was natürlich
toll aussieht.
Jeder gibt mehr Geld aus.
Aber wenn man nicht wirklich was
davon hat, was man ausgibt.
Wenn sie ihr Geld für Kinderbetreuung, für das
Pendeln zur Arbeit und dergleichen ausgeben müssen.

Croatian: 
Najveću od 1930-ih godina.
Dakle realni dohodak pada.
Fiat novac, koji se stvorile banke, dozvoljava
privatnim bankama izvući imovinu iz gospodarstva
i prije ili kasnije dovodi do
postupnog pada životnog standarda.
Što više ljudi postaju siromašniji,
utoliko više postaju ovisni o dugovima.
I to u vrijeme kada je učinkovitost
i mehanizacija dramatično poboljšana.
U 1960-ima smo očekivali da dolazi
doba zabave i slobodnog vremena.
U televizijskim emisijama su pitali što će
ljudi učiniti sa svojim slobodnim vremenom.
A sada više ljudi rade teže nego ikad.
Oni više izdaju nego ikada prije,
što naravno lijepo izgleda.
Svatko izdaje više novca.
Ali ako stvarno nemate koristi
od onoga što ste potrošili,
ako morate potrošiti svoj novac za brigu
o djeci, za putovanje do posla i slično,

Korean: 
1930년대 이래 가장 급격히 감소하는 거에요. 실질소득이 줄어들고 있습니다.
민간은행이 찍어내는 불환통화가 우리의 부를 빨아먹는다.
그리고 차츰 우리 삶의 질을 떨어뜨리게 된다.
사람들이 더 가난해 질 수록 더 빚에 의존하게 된다.
그리고 점점 이 착취기제가 효율적으로 작동하고 있다.
1960년대 당시 우린 다가올 여가시대를 기대했더랬죠.
TV에선 사람들이 여가시간에 뭐하고 보내지? 라고 떠들었죠
왠걸요, 지금 사람들은 그 어느 때보다 더 많이 일하고, 더 많이 소비합니다.
더 소비한다니 보기엔 좋죠. 하지만 우린 그 소비로부터 실제로 얻는게 별로 없어요.
양육비에 교통비에 기타 등등 비용이

Polish: 
To największy spadek realnych
dochodów od lat 30-tych.
Waluta fiducjarna pozwala prywatnym bankom
wyprowadzać pieniądze z
gospodarki, co prowadzi
do stopniowego spadku poziomu życia.
Biedniejsze społeczeństwo jest
jeszcze bardziej uzależnione od kredytów,
i to w okresie, kiedy wydajność i
mechanizacja gwałtownie rosną.
Jeszcze w latach 60-tych myśleliśmy,
że już niedługo będziemy
mieli mnóstwo wolnego czasu.
W programach telewizyjnych pytano
Co ludzie zrobią z taką
ilością wolnego czasu?
A teraz więcej ludzi pracuje
ciężej niż kiedykolwiek,
i wydaje też więcej niż kiedykolwiek,
co niby jest dobrym znakiem,
ale wcale nie korzystamy
na tych wydatkach,
bo wydajemy na utrzymanie dzieci,

German: 
Kosten, die die Menschen früher nicht aufbringen
mussten, weil sie zur Arbeit laufen konnten.
Ein Mitglied der Familie konnte zu Hause
bleiben und sich um den Haushalt kümmern.
Dann geht es einem nicht wirklich besser.
Jeder steht heutzutage unter solch enormen Druck.
Ich bin mir bewusst, dass meine vier Neffen
und Nichten schwere Zeiten vor sich haben...
Sie werden sehr hart arbeiten müssen,
nur um ein Dach über dem Kopf zu
behalten, um überhaupt eins zu haben.
Die Menschen werden netto immer ärmer.
Weil die Preise immer weiter steigen.
Weil dieses ganze Spielgeld von den
Banken ins System gepumpt wird.
Und sie erzeugen all diese Schulden.
Zur gleichen Zeit, in der die Presie
steigen und die Dinge immer teurer werden,
verschulden wir uns immer mehr.

Romanian: 
costuri pe care nu le plăteai în trecut pentru că oamenii mergeau pe jos la muncă
și un membru al familiei își putea permite să stea acasă pentru a avea grijă de problemele casnice, atunci în realitate lucrurile nu s-au îmbunătățit.
Toți suntem sub o presiune enormă.
Sunt conștientă că ai mei patru nepoți și nepoate se confruntă cu timpuri dificile.
Ei vor fi puși în situația de a munci din greu, doar pentru a avea un acoperiș deasupra capului.
Oamenii devin mai săraci în termeni reali. Și aceasta se întâmplă din cauza că prețurile se află într-o continuă creștere,
pentru că toți acești bani artificiali sunt pompați în sistem de către bănci
și ei sunt creați din datorii. Astfel, concomitent cu creșterea prețurilor,
ne aprofundăm în datorii și mai mari

Croatian: 
na troškove koje ljudi nisu u prošlosti
morali platiti, jer su mogli hodati na posao.
Jedan član obitelji je mogao ostati
kod kuće i brinuti se o domaćinstvu.
Tada tome zapravo i nije bolje.
Svatko je danas pod tim ogromnim pritiskom.
Ja sam svjestan, da moja četiri nećaka
i nećakinje, imaju pred sobom teška vremena...
Oni će morati jako teško raditi,
samo da bi zadržali krov nad glavom,
ako ga uopće budu imali.
Ljudi su realno sve siromašniji,
jer cijene stalno dalje rastu,
jer sav taj novi smiješni novac,
banke upucavaju u sustav
i one stvaraju sve te dugove,
pa u isto vrijeme kako cijene rastu
i stvari postaju sve skuplje,
mi tonemo sve dalje i dalje u dugove,

Italian: 
costi che in passato non erano necessari
perchè la gente andava al lavoro a piedi
mentre un membro della famiglia poteva stare
a casa e prendersene cura.
A conti fatti oggi la qualità della vita non è migliore.
Oggigiorno siamo tutti sotto una pressione enorme.
Sono consapevole che i miei quattro
nipoti avranno un futuro difficile.
Si ritroveranno a lavorare durissimamente solo
per avere, o tenersi, un tetto sopra la testa.
In termini reali la gente sta diventando più
povera, perchè la crescita dei prezzi è continua,
per colpa di questo denaro fasullo che
viene pompato nel sistema dalle banche.
E lo stanno creando in forma di debito, così che
mentre i prezzi salgono e tutto diventa più costoso,
ci ritroviamo sempre più in mezzo ai debiti

Modern Greek (1453-): 
Kosten, die die Menschen früher nicht aufbringen
mussten, weil sie zur Arbeit laufen konnten.
Ein Mitglied der Familie konnte zu Hause
bleiben und sich um den Haushalt kümmern.
Dann geht es einem nicht wirklich besser.
Jeder steht heutzutage unter solch enormen Druck.
Ich bin mir bewusst, dass meine vier Neffen
und Nichten schwere Zeiten vor sich haben...
Sie werden sehr hart arbeiten müssen,
nur um ein Dach über dem Kopf zu
behalten, um überhaupt eins zu haben.
Die Menschen werden netto immer ärmer.
Weil die Preise immer weiter steigen.
Weil dieses ganze Spielgeld von den
Banken ins System gepumpt wird.
Und sie erzeugen all diese Schulden.
Zur gleichen Zeit, in der die Presie
steigen und die Dinge immer teurer werden,
verschulden wir uns immer mehr.

English: 
costs that people 
didn't in the past use to have to pay
because you could walk to work,
and one member of the family 
was able to stay at home
and be a permanent homemaker, 
then you're not actually any better off.
Everyone is under 
such enormous pressures nowadays.
I am conscious that my four nephews
 and nieces are facing difficult times.
They're just going to find themselves
 having to work very hard
just to keep... 
to get a roof over their heads.
People are getting poorer in real terms.
It's because prices are always going up
because all this new funny money is being
pumped into the system by the banks
and they're creating it all as debt,
so as prices are going up
and things are getting more expensive,
we're getting further and further into debt,

Polish: 
na dojazdy itp.
To koszty, których dawniej nie było,
bo można było iść do pracy pieszo,
a jeden członek rodziny
mógł zajmować się domem.
Więc dzisiaj wcale
nie żyje nam się lepiej.
Każdy jest poddawany ogromnej presji.
Wiem, że dla moich 4 siostrzeńców
i siostrzenic nadeszły trudne czasy.
Będą musieli bardzo ciężko pracować,
tylko po to, żeby mieć dach nad głową.
Realne warunki życia się pogorszyły.
Ceny ciągle rosną przez te podejrzane
pieniądze pompowane przez banki.
Te pieniądze to dług,
więc ceny rosną i
wszystko drożeje,
coraz bardziej się
zadłużamy, a nasz majątek

Portuguese: 
custos que as pessoas no passado não tinham, porque iam a pé para o trabalho,
e um membro da família podia ficar em casa, então você não está na verdade melhor do que estava antes. 
Hoje em dia todos temos estas enormes pressões.
Estou consciente de que os meus quatro sobrinhos, e sobrinhas, estão a enfrentar tempos difíceis.
Eles vão ter que trabalhar arduamente para manterem um tecto sobre as suas cabeças, para conseguirem um tecto sobre suas cabeças.
As pessoas estão a ficar mais pobres em termos reais. Isso acontece porque os preços estão sempre a subir,
porque todo esse dinheiro electrónico está a ser injectado no sistema pelos bancos
e eles estão a criar tudo isso como dívida e ao mesmo tempo que os preços estão a subir e as coisas  estão a ficar mais caras,
estamos a enterrar-nos mais e mais em dívida

Spanish: 
costos que las gente no tenía que pagar en el pasado porque podría caminar al trabajo
y un miembro de la familia podía quedarse en casa cuidándola permanentemente, entonces no se está mejor.
Hoy en día todos estamos bajo estas enormes presiones.
Soy consciente de que mis cuatro sobrinos y sobrinas se enfrentan a tiempos difíciles.
Van a tener que trabajar muy duro solo para tener un techo sobre sus cabezas, para obtenerlo.
La gente es cada vez más pobre en términos reales. Los precios están subiendo siempre,
porque todo este nuevo dinero anormal es bombeado al sistema por los bancos
y están creándolo todo como deuda, así que al mismo tiempo que los precios suben, las cosas son cada vez más caras.
Cada vez estamos más y más endeudados.

French: 
S'il faut dépenser pour les services à 
l'enfance, les trajets et tout le reste,
tout ce qui autrefois n'était pas nécessaire,  
parce que l'on pouvait se rendre au travail à pied
et que quelqu'un dans la famille 
pouvait rester à la maison,
alors on n'est pas plus à l'aise financièrement.
Tout le monde subit cette 
énorme pression aujourd'hui.
Je suis consciente que mes quatre neveux 
et nièces sont confrontés à des temps difficiles.
Ils vont juste devoir travailler dur,
simplement pour garder ou obtenir un
 toit au dessus de leurs têtes.
Les gens deviennent de plus en plus pauvres 
à cause de l'augmentation incessante des prix
en raison de toute cette monnaie de singe 
injectée dans l'économie par les banques.
Et cette monnaie n'est que de la dette,
donc tandis que les prix augmentent,
nous nous endettons de plus en plus

Korean: 
예전엔 쓰지 않았던 돈 들이죠 걸어서 출근할 수 있었고
가족 중 한 사람이 집에 상주하며 가정을 전담할 수 있었으니, 지금 나아진게 없는 거에요.
요즘 사람들이 받는 경제적 압박이 심해요.
제 4명의 조카들 요새 먹고살기 힘들어 걱정이에요.
얘네들 집 사고 대출금 갚기 위해 뼈빠지게 일하고 있는 자신의 모습을 발견할 겁니다.
물가는 항상 오르기 때문에 사람들은 계속 가난해져요.
은행이 만든 근거도 없는 돈이 계속 시스템 내에 쏟아지고
그 돈의 실체는 빚인데, 동시에 물가도 올라가니 그럴 수 밖에요.
우린 계속 빚더미에 앉게 됩니다.

Bulgarian: 
разходи, които хората не е трябвало да правят обратно в миналото, защото е можело да отидеш на работа
а другия член от семейството да остане вкъщи като постоянен домакин, всъщност изобщо не си по-добре.
Всеки е под такъв огромен натиск в наши дни.
Наясно съм, че и четирите ми племенника и племенници са изправени пред трудни времена.
Те просто ще открият, че им се налага да работят наистина здраво, просто за да запазят покрива над главите си, само за да имат покрив над главите си.
Хората обедняват в реалния живот. Защото цените постоянно се покачват
защото всички тези смешни-пари се напомпват в системата от банките
и те създават целия този дълг, а в същото време цените се покачват нещата стават по-скъпи,
ние потъваме в дълг все повече и повече,

Indonesian: 
ini pengeluaran yang orang dulu tidak perlu lakukan karena anda bisa berjalan ke kantor
dan salah satu orang tua bisa menjaga rumah dan merawat rumah secara permanen, jadi sebenarnya saat ini anda tidak lebih baik.
Semua orang berada dalam tekanan.
Saya sadar bahwa keempat ponakan saya sedang menghadapi masa sulit.
Mereka sedang berusaha keras hanya untuk tinggal dibawah atap, tinggal di bawah atap.
Publik menajadi semakin miskin dalam arti yang sebnarnya. Karena harga selalu naik
Ini semua karena uang lelucon yang dipompa kedalam sistem oleh perbankan
dan mereka menciptakan semua pinjaman ini bebarengan dengan naiknya harga dan semakin mahalnya barang-barang,
kita semakin tenggelam dalam hutang

Slovenian: 
če morate porabljati denar za otroško varstvo, za
prevoz, itd.,
za stroške, ki jih ljudje prej niso imeli, saj so
lahko pešačili do službe
in je en član družine ostajal doma
in gospodinjil, potem niste na boljšem.
Dandanes je vsakdo pod ogromnim pritiskom.
Zavedam se, da imajo moji štirje nečaki in nečakinje
težke čase.
Morali bodo garati,
da bi zgolj imeli streho nad glavo in jo ohranili.
Ljudje postajajo dejansko siromašnejši.   Zato,
ker se cene vedno višajo,
ker banke v sistem dovajajo ves ta nov čudni denar
in ga ustvarjajo v obliki dolga,
se sočasno cene dvigajo in stvari postajajo
dražje,
mi pa tonemo vse globlje v dolg,

Swedish: 
kostnader som människor förr inte behövde betala, eftersom de kunde gå till jobbet
och en familjemedlem kunde stanna hemma och arbeta i hemmet, då har vi i realiteten inte fått det bättre.
Alla är så enormt pressade nuförtiden.
Jag är medveten om att mina fyra brorsöner och brorsdöttrar står inför tuffa tider.
De kommer behöva arbeta mycket hårt för att få tak över huvudet, för att skaffa sig tak över huvudet.
Människor blir fattigare i reella termer. Det beror på att priserna alltid går upp
eftersom alla dessa nya låtsaspengar pumpas in i systemet av bankerna
och pengarna skapas som skulder, så samtidigt som priserna går upp och saker blir dyrare
försätts vi djupare och djupare i skuld

English: 
and our wealth and the return
 that we get from actually working
is getting less and less all the time.
You can't deal with poverty when you have 
a financial system and a money system
that distributes money from
the poor to the very rich.
Any distribution that you try and do
 in the opposite direction
is effectively pissing in the wind.
If you look at issues 
like increasing inequality,
one obvious way to tackle inequality
is to have a redistributive tax system.
You tax the rich,
 you give some money to the poor.
You move a bit of money down the scale.
That's all very well, 
but if you overlook the fact
that there's another redistributive system,
which is taking money from the poor
 and giving it to the rich,
then you're not really going
 to tackle this inequality,
and the way 
a debt-based money system works
is, it guarantees 
that for every pound of money,
there is a pound of debt.

Italian: 
e la nostra ricchezza, il guadagno frutto
del nostro lavoro, diventa sempre più scarso.
Non si può risolvere la povertà quando
si ha un sistema finanziario e monetario
dove, dai poveri, il denaro
sale verso quelli già ricchi.
Ogni tentativo di rovesciare questo
sistema equivale a pisciare contro vento.
Guardiamo a problemi quali l’aumento dell’ineguaglianza.
Un modo per combatterla sarebbe, ad esempio,
un sistema fiscale ridistributivo. Si tassano
i ricchi e si danno dei soldi ai poveri.
Fare scendere denaro verso il basso, insomma.
Questo è bello in teoria, ma non si può
ignorare che il sistema distributivo attuale
toglie denaro ai poveri per darlo ai ricchi. In
questo clima l’ineguaglianza non può essere risolta.
Un sistema monetario basato sul debito, poi, garantisce che
per ogni sterlina esistente ce ne sia un’altra di debito.

Polish: 
i korzyści z naszej
pracy są coraz mniejsze.
Nie można rozwiązać problemu biedy
w systemie finansowym i monetarnym,
który zabiera biednym i daje najbogatszym.
Każda próba dystrybucji
majątku w odwrotnym kierunku
jest jak sikanie pod wiatr.
Problemy, takie jak rosnące
nierówności majątkowe,
mógłby rozwiązać redystrybucyjny
system podatkowy.
Opodatkowanie bogatych i
przekazanie części majątku
biednym, niższym klasom.
To mogłoby zadziałać, gdyby
nie inny system redystrybucyjny,
który zabiera pieniądze
biednym i daje je bogatym.
To on nie pozwala zmniejszyć nierówności.
W systemie pieniężnym opartym na długu
każdemu funtowi pieniędzy
odpowiada funt długu.

Romanian: 
și bogăția noastră, randamentul muncii noastre se micșorează zi de zi.
Nu poți soluționa problema sărăciei, atunci când ai un sistem financiar și monetar,
care distribuie banii între cei mai bogați, luându-i de la cei mai săraci.
Orice încercare de a face ceva în direcția opusă e ca și cum te-ai pișa împotriva vântului.
Dacă analizezi problemele similare celor de reducere a inechității, atunci o metodă sigură de a o zdruncina e de a institui, spre exemplu,
un sistem de impozitare redistributivă. Îi impozitezi pe cei bogați pentru a le oferi ceva bani celor săraci.
Începi a mișca banii spre treptele de jos.
Totul arată perfect, însă omitem să înțelegem faptul că, la moment, există un alt sistem redistributiv,
care ia bani de la săraci și îi împarte bogaților, astfel această inechitate realmente nu poate fi zdruncinată,
or, modul în care lucrează un sistem monetar bazat pe datorii garantează că pentru fiecare liră sterlină de bani există o liră sterlină de datorii.
Această datorie în mod clasic va fi atribuită celor săraci, clasei de mijloc,

Portuguese: 
e a nossa riqueza, o retorno que recebemos de trabalhar, está a diminuir continuamente.
Quando não se consegue lidar com a pobreza, quando se tem um sistema financeiro, e um sistema de monetário,
que distribui o dinheiro dos pobres pelos muito ricos,
qualquer distribuição que se tente fazer, na direcção oposta, é efectivamente como estar a urinar contra o vento.
Se olhar para questões como o aumento da desigualdade, uma maneira óbvia para combater a desigualdade, é ter, por exemplo,
um sistema fiscal redistributivo. Taxa-se os ricos e dá-se algum dinheiro aos pobres,
move-se um bocadinho o dinheiro para a parte inferior da escala.
Isso é tudo muito bonito, mas se você ignorar completamente o facto de que há um outro sistema redistributivo
que é está a tirar dinheiro dos pobres, dando-o aos ricos, então você não está realmente a combater a desigualdade,
e a forma como um sistema monetário baseado em dívida funciona – garantindo que, para cada “x” de dinheiro, vai existir “x” de dívida.
Essa dívida irá tipicamente acabar nos pobres, nas classes média-baixa,

Spanish: 
Nuestra riqueza y el pago por nuestro trabajo es cada vez menor.
Uno no puede ocuparse de la pobreza cuando se tienen un sistema financiero y un sistema monetario
que distribuyen el dinero de los pobres entre los muy ricos.
Cualquier intento de distribución en la dirección opuesta es efectivamente como estar orinando contra el viento.
Si nos fijamos en temas como la creciente desigualdad, una evidente forma de abordarla es por ejemplo,
un sistema de redistribución fiscal. Se cobran impuestos a los ricos y se da algo de dinero a los pobres.
Se envía un poco de dinero a los peldaños de abajo.
Todo esto está muy bien, pero si se pasa completamente por alto el hecho de que existe otro sistema redistributivo
que está tomando dinero de los pobres y dándoselo a los ricos, entonces realmente no se va a hacer nada frente a esta desigualdad
y la manera en que un sistema monetario basado en deudas funciona, garantiza que por cada libra de dinero hay una libra de deuda.
Esa deuda por lo general va a acabar en los pobres, la clase media-baja.

Modern Greek (1453-): 
Und unser Wohlstand und das, was wir tatsächlich
für unsere Arbeit kriegen, wird immer weniger.
Sie können nichts gegen Armut unternehmen,
wenn sie ein Finanz- und Geldsystem haben,
das Geld von den Armen an die sehr Reichen verteilt.
Jeder Versuch einer Verteilung in die entgegengesetzte
Richtung, ist wie gegen den Wind zu pissen.
Nehmen Sie die zunehmende Ungleichheit.
Eine offensichtliche Möglichkeit Ungleichheit zu
bekämpfen ist eine Umverteilung durch Steuern.
Sie besteuern die Reichen und geben etwas Geld an die Armen.
Sie verschieben ein bisschen Geld auf der Skala.
Das ist gut und schön.
Aber wenn sie völlig übersehen, dass
es es eine weitere Umverteilung gibt,
die den Armen Geld nimmt und es den Reichen gibt,
dann werden Sie die Ungleichheit nie in den Griff bekommen.
Ein auf Schulden basierendes System stellt sicher, dass
es für jedes Pfund an Geld ein Pfund Schulden gibt.

Indonesian: 
kekayaan dan keuntungan yang kita dapat dari kerja semakin lama semakin berkurang
Anda tidak akan bisa menangani kemiskinan jika anda memiliki sistem finansial dan moneter
yang mendistribusikan uang dari si miskin ke si kaya.
Upaya apapun dalam mendistribusikan uang ke arah sebaliknya itu ibarat kencing di saat angin kencang.
Jika anda melihat masalah kesenjangan sosial, salah satu cara untuk mengatasinya adalah semisal,
menggunakan sistem pajak yang redistributif. Anda mengambil pajak dari si kaya kemudian memberinya kepada si miskin.
Anda menggerakkan sedikit uang kebawah.
Cara itu bagus, tetapi jika anda melihat fakta bahwa ada sistem redistribusi yang lain
yang memindahkan uang dari si miskin kepada si kaya, maka anda tidak benar-benar bisa mengatasi kesenjangan sosial ini
dan cara kerja sistem uang berbasis utang ini - menjamin setiap pound uang adalah berbasis satu pound utang.
Dan pinjaman itu biasanya berakhir pada yang miskin, menengah ke bawah,

Swedish: 
och vårt välstånd och den avkastning som vi får från att faktiskt arbeta blir mindre och mindre hela tiden.
Vi kan inte åtgärda fattigdomen när vi har ett finansiellt system och ett penningsystem
som flyttar pengar från de fattiga till de mycket rika.
All omfördelning som vi försöker göra i motsatt riktning är i praktiken en droppe i havet.
Om vi ska hantera ökande sociala orättvisor så är ett sätt att ta itu med orättvisorna att ha
ett omfördelande skattesystem. Vi beskattar de rika och ger lite pengar till de fattiga.
Vi flyttar en del av pengarna neråt på skalan.
Det är för all del bra men om vi helt bortser från att det finns ett annat omfördelande system
som tar pengar från fattiga och ger till rika, då kommer vi i realiteten inte tackla dessa orättvisor,
och ett skuldbaserat penningsystem garanterar att det för varje peng kommer att finnas en peng av skuld.
Den skulden hamnar vanligtvis hos de som är fattiga, den lägre medelklassen,

Bulgarian: 
и състоянието ни, и това, което действително получаваме в замяна на нашия труд намалява и намалява с времето.
Не може да се справиш с бедността, когато имаш финансова система и парична система,
които разпределят парите от бедните към много богатите.
Всяко разпределение, което се опиташ да направиш в обратната посока е ефективно колкото да се "изпикаеш срещу вятъра".
Ако се вгледате в проблеми като увеличаване на неравенството, един очевиден начин за справяне с неравенството е да има, например,
преразпределителна данъчна система. От данъците на богатите даваш част на бедните.
Предвижваш малко пари надолу по скалата.
Всичко това е много добре, но ако напълно се пренебрегне факта, че има и друга преразпределителната система
която взема пари от бедните и ги дава на богатите, тогава изобщо няма да се справиш с това неравенство.
И начина, по който работи паричната система основана на дълга, гарантира, че зад всеки един паунд като пари има един паунд като дълг.
Този дълг обикновено ще се окаже при бедните, крайната средна класа,

Slovenian: 
naše bogastvo in donos od dela postajata ves čas
vse manjša.
Ne morete se spopadati z revščino, če imate finančni
sistem in denarni sistem,
ki prerazporeja denar od revnih k zelo bogatim.
Vsak poskus prerazporejanja v nasprotni smeri je
dejansko plavanje proti toku.
Če pogledate zadeve, kot so večanje neenakosti, je
eden izmed načinov reševanja ta,
da imate prerazporeditveni davčni sistem.
Obdavčite bogate in namenite nekaj denarja revnim.
Nekaj denarja premaknete navzdol po lestvici.
To je dobro, a če spregledate, da obstaja drug
prerazporeditveni sistem,
ki jemlje denar revnim in ga daje bogatim,
se s to neenakostjo ne boste spoprijeli;
in to je način, kako deluje na dolgu zasnovani
denarni sistem
- zagotavlja, da bo za vsak funt denarja tudi funt
dolga.

French: 
et nos biens et ce que nous gagnons en 
travaillant ne cesse de perdre de la valeur.
On ne peut pas régler le problème de la pauvreté 
avec un système financier et monétaire
qui prend l'argent aux pauvres 
pour le donner aux très riches.
Tenter de redistribuer l’argent dans l'autre 
sens ? Autant "pisser dans un violon".
Une solution évidente pour traiter la question 
de l'accroissement des inégalités est, par exemple,
un système redistributif d'impots et de taxes.
On impose les riches pour donner aux pauvres.
On déplace de l'argent vers 
le bas de l'échelle sociale.
Tout cela est très bien mais si l'on oublie 
qu'il y a un autre système redistributif
qui prend l'argent des pauvres 
pour le donner aux riches,
alors on ne va pas vraiment régler
 le problème des inégalités
et celui du fonctionnement de ce 
système basé sur l'endettement,
où chaque livre en circulation 
est la dette de quelqu'un.

German: 
Und unser Wohlstand und das, was wir tatsächlich
für unsere Arbeit kriegen, wird immer weniger.
Sie können nichts gegen Armut unternehmen,
wenn sie ein Finanz- und Geldsystem haben,
das Geld von den Armen an die sehr Reichen verteilt.
Jeder Versuch einer Verteilung in die entgegengesetzte
Richtung, ist wie gegen den Wind zu pissen.
Nehmen Sie die zunehmende Ungleichheit.
Eine offensichtliche Möglichkeit Ungleichheit zu
bekämpfen ist eine Umverteilung durch Steuern.
Sie besteuern die Reichen und geben etwas Geld an die Armen.
Sie verschieben ein bisschen Geld auf der Skala.
Das ist gut und schön.
Aber wenn sie völlig übersehen, dass
es es eine weitere Umverteilung gibt,
die den Armen Geld nimmt und es den Reichen gibt,
dann werden Sie die Ungleichheit nie in den Griff bekommen.
Ein auf Schulden basierendes System stellt sicher, dass
es für jedes Pfund an Geld ein Pfund Schulden gibt.

Korean: 
노동을 통해 얻는 보상과 부는 점점 적어지고요.
가난한자로부터 부자로 돈을 분배하는 금융시스템으로는
빈곤을 해결할 수 없어요.
반대 방향의 분배를 시도하는 건 헛수고일 뿐입니다.
늘어가는 불평등을 타개하기 위한 방법은 재분배 기능을 가진
조세제도를 갖추는 겁니다. 부자에게 걷어 빈자에게 주는거죠.
좀 떼서 나눠주는 거죠.
가난한자를 착취해 부자에게 주는 재분배 시스템과
이를 가능케 하는 부채기반의 금융시스템, 즉 1파운드가 나올 때 마다 1파운드의 빚이 생기는
시스템을 묵과한다면 절대 불평등을 해소할 수 없습니다.
빚은 못 사는 중하위층이 지게 마련이고,

Croatian: 
a naš prosperitet i ono što stvarno
dobijemo za naš rad je sve manje i manje.
Vi ne možete ništa poduzeti protiv siromaštva,
kad imate financijski i monetarni sustav,
koji uzima novac od siromašnih
i dijeli ga vrlo bogatima.
Svaki pokušaj da se distribucija u
suprotnom smjeru je pišanje protiv vjetra.
Uzmite sve veću nejednakost.
Jedna očigledna mogućnost za borbu protiv
nejednakosti je redistribucija putem oporezivanja.
Vi oporezujete bogate i
dajete novac siromašnima.
Malo premjestite novac na skali.
To je dobro i lijepo.
Ali ako potpuno previdite, da
postoji druga preraspodjela,
koja uzima novac siromašnima
i daje ga bogatima,
onda nećete nikad dobiti
nejednakost pod nadzor.
Jedan sustav baziran na dugovima osigurava,
da za svaku funtu novca, ima jedna funta dugova.

Modern Greek (1453-): 
Diese Schulden landen am Ende bei den
Armen, der unteren Mittelschicht.
Diese Menschen sitzen am Ende auf den
Schulden und zahlen Zinsen auf das Geld.
Das fliesst dann zurück in den Bankensektor
und wird unter den Leuten verteilt,
die in der City oder an der Wall Street arbeiten.
Insgesamt gesehen verteilt das System
Geld von den Ärmeren an die Reichen.
Verteilt Geld aus den ärmeren Regionen
Großbritanniens zurück an die City of London.
Und es verteilt Geld von den kleinen Betrieben,
den kleinen Fabriken in ganz Großbritannien
zurück an den Finanzsektor.
Wir haben ein System, bei dem die Tätigkeit
das Geld unserer Nation zu erschaffen
unter demselben Dach stattfindet, wie die Organisation,
die davon profitiert Kreditnehmer und-
geber zusammenzubringen. Eine Bank.
Eine Bank erschafft die Geldversorgung unseres
Landes und vergibt Kredite gegen Profit.

Romanian: 
aceste persoane ajung să aibă datorii și să plătească dobânzi,
care revin în sectorul bancar și apoi sunt distribuite celor ce lucrează în centru Londrei sau Wall Street.
Acest sistem distribuie banii săracilor între cei bogați și o face cu prisosință,
distribuie banii regiunilor sărace ale Marii Britanii către Londra,
la fel acesta direcționează banii afacerilor mici, micilor fabrici britanice
înapoi în sectorul financiar-bancar.
Avem un sistem în care activitatea de suplimentare cu bani se desfășoară sub același acoperiș
cu organizația care profită din reuniunea împrumutătorilor și împrumutaților, de exemplu - banca.
Deci, o bancă creează rezerva monetară a unui stat și profită din oferirea de împrumuturi.

Spanish: 
Ellos terminan con la deuda y pagando intereses sobre ese dinero
que vuelve a la banca y es distribuida a las personas que trabajan en la ciudad o en Wall Street.
Lo que este sistema en general hace, es distribuir dinero de los pobres a los ricos.
Distribuye el dinero de las regiones más pobres del Reino Unido hacia la ciudad de Londres
y también distribuye dinero de las pequeñas empresas, 
de todas las pequeñas fábricas del Reino Unido, al sector financiero.
Contamos con un sistema en el que la misma entidad que es responsable del suministro, 
se beneficia de conectar a los prestatarios y a los prestamistas, es decir, un banco.
Por lo tanto, un banco crea la oferta monetaria de nuestro país, así como también otorga préstamos con fines de lucro.

French: 
Cette dette est typiquement celle des 
pauvres, des classes moyennes inférieures,
ce sont eux qui s'endettent et qui 
doivent finalement payer les intérêts
pour le compte du secteur bancaire
qui distribue cet argent aux employés 
de la City ou de Wall Street.
On a une vue d'ensemble du système en disant qu'il 
prend l'argent des pauvres pour le donner aux riches,
qu'il prend l'argent des régions les plus 
pauvres pour le ramener à Londres
et qu'il prend également l'argent de toutes les 
PME, de toutes les petites usines périphériques
pour remplir les caisses du secteur financier.
L'approvisionement en monnaie 
de nos nations est en réalité
assuré par la même organisation qui fait du profit
en mettant en relation les prêteurs et les emprunteurs
i.e. les banques. Ainsi, une banque augmente la 
masse monétaire tout en prêtant pour son profit.

Portuguese: 
essas pessoas, acabam por ficar com a dívida, e eles acabam a pagar juros continuamente sobre esse dinheiro,
que depois voltam para o sector bancário, que os distribuí pelas pessoas que trabalham na City, ou em Wall Street.
O que este sistema faz, globalmente, é que distribuir o dinheiro dos pobres pelos os ricos... Essencialmente,
distribui dinheiro das regiões mais pobres do Reino Unido de regresso à cidade de Londres
e também distribui o dinheiro de todas as empresas de pequeno porte, todas as pequenas fábricas espalhadas pelo Reino Unido,
e distribui o dinheiro de regresso ao sector financeiro.
Temos um sistema em que a actividade de distribuição, de facto, ocorre sob o mesmo tecto,
na medida em que uma mesma organização é responsável por lucrar ao juntar devedores e credores, i.e., um banco.
Assim, um banco cria oferta de dinheiro na nossa nação, bem como a concessão de empréstimos para o lucro.

Slovenian: 
Ta dolg praviloma konča pri revnih, nižjem srednjem
sloju,
ti ljudje končajo v dolgovih in plačujejo obresti
na ta denar,
ki se potem vrne v bančni sektor
in se razporedi ljudem, ki delajo v Cityu ali na
Wall Streetu.
Ta sistem v bistvu prerazporeja denar od revnih k
bogatim,
prerazporeja denar od revnejših regij VB nazaj v
londonski City,
prav tako prerazporeja denar od vseh malih podjetij,
malih tovarn po VB
nazaj v finančni sektor.
Imamo sistem, v katerem skrbijo za denarno maso
države
v isti organizaciji, ki je odgovorna
za ustvarjanje dobička iz naslova povezovanja
posojilodajalcev in posojilojemalcev,
tj. banki.  Tako banka ustvarja denarno maso naše
države kakor tudi posojila za dobiček.

Bulgarian: 
тези хора се оказват с дълг, и плащат лихви върху тези пари,
който в последствие отиват в банковия сектор е се преразпределят към хора, които работят в града или на Уолстрийт.
Това, което прави тази система като цяло е да разпределя пари от бедните към богатите,
разпределя пари от бедните райони на Обединеното кралство към Лондонското сити
и също така разпределя пари от целия малък бизнес, всички малки фабрики в Обединеното кралство,
разпределя тези пари обратно във финансовия сектор.
Имаме система, където действителното снабдяване се случва под същия покрив,
където е и организацията, която печели от кредитори и кредитополучатели, т.е. банката.
И така, банката създава парите на нашата нация и също така предлага взимане на заеми с цел печалба.

Indonesian: 
orang-orang tersebut pada akhirnya meminjam dan harus membayar bunga untuk uang tersebut
yang kemudian masuk kembali ke sektor perbankan dan didistribusikan kepada orang-orang yang bekerja di kota atau di Wall Street.
Pada dasarnya yang dilakukan oleh sistem ini adalah mendistribusikan uang dari yang miskin ke yang kaya,
mendistribusikan uang dari wilayah yang lebih miskin di Inggris kembali ke kota London
dan ia juga mendistribusikan uang dari usaha kecil, pabrik-pabrik kecil di seluruh Inggris
dan mendistribusikan uang mereka ke sektor finansial.
Kita punya sistem dimana aktivitas yang riil berada dalam satu atap bersama
dengan organisasi yang bertanggung jawab atas bertemunya pemberi pinjaman dan peminjam, yaitu bank.
Jadi, bank menciptakan persediaan uang negara kita dengan memberi pinjaman untuk mendapat profit.

Polish: 
Ten dług zwykle spada na
biednych, na niższą klasę średnią.
Ci ludzie biorą kredyty i płacą odsetki,
które wracają do sektora bankowego,
do City albo na Wall Street.
Ten system polega na transferze pieniężnym
od biednych do bogatych.
Pieniądze z biednych regionów
kraju wracają do londyńskiego City,
a pieniądze ze wszystkich
małych przedsiębiorstw,
ze wszystkich małych
zakładów w kraju,
wracają do sektora finansowego.
Mamy system, w którym
za podaż pieniądza w kraju
odpowiada ta sama
organizacja, która czerpie zyski
z pośrednictwa kredytowego, czyli bank.
Bank wprowadza
pieniądze do gospodarki,
a jednocześnie czerpie
zyski z udzielania kredytów.

German: 
Diese Schulden landen am Ende bei den
Armen, der unteren Mittelschicht.
Diese Menschen sitzen am Ende auf den
Schulden und zahlen Zinsen auf das Geld.
Das fliesst dann zurück in den Bankensektor
und wird unter den Leuten verteilt,
die in der City oder an der Wall Street arbeiten.
Insgesamt gesehen verteilt das System
Geld von den Ärmeren an die Reichen.
Verteilt Geld aus den ärmeren Regionen
Großbritanniens zurück an die City of London.
Und es verteilt Geld von den kleinen Betrieben,
den kleinen Fabriken in ganz Großbritannien
zurück an den Finanzsektor.
Wir haben ein System, bei dem die Tätigkeit
das Geld unserer Nation zu erschaffen
unter demselben Dach stattfindet, wie die Organisation,
die davon profitiert Kreditnehmer und-
geber zusammenzubringen. Eine Bank.
Eine Bank erschafft die Geldversorgung unseres
Landes und vergibt Kredite gegen Profit.

English: 
That debt is typically going to end up
with the poor, the lower middle classes,
those people end up with the debt
and they end up paying interest 
on that money,
which then goes back to the banking sector
and gets distributed to the people working
in the City or in Wall Street.
What this system does overall is
it distributes money
 from the poor to the rich, essentially,
distributes money from the poorer regions
of the UK back to the City of London,
and it also distributes money
 from all the small businesses,
all the little factories around the UK,
and distributes that money 
back into the financial sector.
We have a system whereby the activity 
of actually supplying our nation's money
occurs under the very same roof as 
the same organisation that is responsible
for profiting from putting 
together borrowers and lenders,
i.e. a bank.
So, a bank creates 
our nation's money supply
as well as making loans for profit.

Swedish: 
det är de människorna som blir skuldsatta och det är de som får betala ränta på pengarna
vilket går tillbaka till banksektorn och distribueras till de som arbetar i bankkvarteren eller på Wall Street.
Systemet fördelar pengar från fattiga till rika,
flyttar pengar från de fattigare regionerna i landet tillbaka till huvudstaden
samtidigt som det distribuerar pengar från alla småföretag, alla de små tillverkarna runt om i landet
och distribuerar dessa pengar tillbaka in i den finansiella sektorn.
Vi har ett system där aktiviteten att tillhandahålla pengar sker under samma tak
som den organisation som har till uppgift att göra vinst genom att sammanföra låntagare och långivare, dvs en bank.
Så bankerna skapar penningmängden samtidigt som de lånar ut för att gå med vinst.

Korean: 
빚을 지면 당연히 이자를 내야되고,
이자는 은행이 먹고, 그러면 씨티(런던의 금융중심가)와
월스트릿에 일하는 사람만 배불리는 겁니다.
이 시스템은 결국 빈자의 돈을 부자에게 나눠주고,
영국의 가난한 지역에 돈을 씨티로 옮기는 거에요. (The City of London: 런던 중심에 있지만 런던시 산하의 행정단위가 아닌, 완전히 독립된 행정사법체계를 갖는 구역)
뿐만 아니라 영국 내 작은 제조업체들이 번 돈을
금융부문으로 옮기는 것이기도 합니다.
우리가 가진 시스템은 실제 가치있는 것을 공급하는 활동과
돈을 빌려주고 받는 것으로 이윤을 취하는 조직이 동시에 존재하는 시스템이에요.
은행이란 국가전체의 통화공급과 동시에 이익을 보는 존재인거죠.

Italian: 
Quel debito va a finire inevitabilmente
sui poveri, sulle classi medio-basse,
è quella gente lì che si ritrova nei debiti e
che finisce col pagare interessi sui debiti
che tornano nel settore bancario e vengono distribuiti
tra quelli che lavorano nella City o a Wall Street.
Essenzialmente questo sistema prende
denaro ai poveri e lo dà ai ricchi,
prende soldi dalle aree più depresse della
Gran Bretagna e lo porta alla City di Londra
e inoltre prende denaro dalle piccolo imprese,
da tutte le piccole fabbriche del paese
e lo riporta nel settore finanziario.
Abbiamo un sistema dove la
liquidità di denaro della nazione
viene affidata alle stesse organizzazioni
che traggono profitto
dal mettere insieme
chi presta e chi prende in prestito
e cioè le banche, che creano il flusso monetario della
nazione e allo stesso tempo lo prestano per trarne profitto.

Croatian: 
Ti dugovi završavaju na kraju kod
siromašnih, niže srednje klase.
Ti ljudi na kraju sjede na
dugovima i plaćaju kamate na novac,
koji onda dotječe natrag u bankovni
sektor i dijeli se među ljudima,
koji rade u londonskom City-ju,
ili na Wall Streetu.
Sveukupno gledajući sustav uzima
novac od siromašnih i daje ga bogatima.
Dijeli novac iz siromašnih regiona
Velike Britanije, natrag na City of London.
I raspodjeljuje taj novac, od malih pogona,
malih tvornica u cijeloj Velikoj Britaniji,
natrag na financijski sektor.
Mi imamo sustav, čija se aktivnost,
u stvari, opskrba naše nacije novcem,
odvija pod istim krovom kao organizacije,
koje od toga profitiraju, korisnik kredita
i davatelj kredita. Jedna banka.
Dakle, banka stvara novčanu masu u
našoj zemlji i posuđuje novac za profit.

German: 
Die Regierung kann das Bankensystem
nicht bankrott gehen lassen,
weil sonst 97% allen Geldes verschwinden würde.
Deswegen wird im Fall einer Krise das
Risiko auf den Steuerzahler übertragen.
Aber auch in normalen Zeiten erhalten
Banken zahlreiche Garantien und Leistungen,
die über das Recht Geld zu erschaffen hinausgehen.
"Bill, ich weiss übrigens, dass die Bank
of America eine sehr große Bank ist.
Zufällig habe ich selbst 32 Dollar dort liegen.
Und ganz unter uns, welche Garantie habe
ich, dass das Geld auch sicher ist?"
"Nun, alle Einlagen bis zu 10.000 Dollar sind von
der Bundesregierung in Washington versichert."
"Ist das meine Garantie?"
"Jawohl."
"Hast du gehört, dass die Bundesregierung
mit 280 Milliarden in den Miesen ist?"
Banken erhalten große Sicherheitsnetze von der Regierung.
Der Steuerzahler garantiert 85.000 Pfund an Einlagensicherheit.
Und die Bank von England
bietet Liquiditäts-Sicherheit für den Fall,

Romanian: 
Statul nu-și poate permite falimentarea sistemului bancar, deoarece 97% din totalul banilor ar dispărea.
Anume pentru acest motiv, în caz de criză, riscurile sunt transferate către plătitorii de impozite.
Dar și pe timp de normalitate, băncile se bucură de numeroase garanții și beneficii ce depășesc dreptul de a crea bani.
Apropo, Bill știu că Bank of America este o bancă foarte mare
și se întâmplă să am și eu acolo 32 $.
Doar între noi, ce garanții am că acești bani sunt în siguranță?
Păi, toate depozitele de până la 10.000 $ sunt asigurate de Guvernul Federal din Washington.
Aceasta e garanția mea?
Da, domnule.
Ați auzit că Guvernul Federal are o gaură financiară de $280 de miliarde?
Băncile profită de largi plase de salvare din partea guvernului. Contribuabilul fiscal garantează circa £85.000 cu titlu de depozite de siguranță.

Croatian: 
Vlada ne može dopustiti da
bankovni sustav bankrotira,
jer onda bi neastalo 97% sveg novca.
Dakle, u slučaju krize riziko
se prenosi na poreznog obveznika.
Ali također i u normalnim vremenima banke
dobivaju brojne garancije i usluge,
koje prevazilaze pravo stvaranja novca.
"Bill, ja uostalom znam, da je Bank
of America, vrlo velika banka."
"Slučajno i ja sam imam tamo 32 dolara."
"I među nama, kakve imam garancije,
da je taj novac siguran?"
"Pa, sve depozite do 10.000 $,
osigurava Savezna vlada u Washingtonu."
"Je li je to moja garancija?"
"Naravno."
"Jesi li čuo da je Savezna vlada
ss oko 280 milijardi $ u rupi?"
Banke od vlade primaju
velike sigurnosne mreže.
Porezni obveznik garantira 85.000
funti kao osiguranje depozita.
A Bank of England pruža sigurnost
likvidnosti za slučaj,

Korean: 
정부는 금융시스템을 망하게 둘 수 없다. 망하면 97%의 돈이 사라지는 것이기 때문이다.
이것이 금융위기 때 납세자에게 위험이 전가되는 이유다.
하지만 평시에도 은행은 통화생성권 이상의 수 많은 특권을 정부로부터 받는다.
빌, 그런데 말이죠, 아메리카은행(BoA)이 튼실한은행이라
여차저차 거기에 32달러 맡겼거든요.
우리끼리 이야긴데, 그 돈 안전하게 지킬 무슨 보증같은게 있어요?
음, 1만달러까지는 워싱턴의 연방정부가 보증해줘요.
그게 내 보증이요?
그럼요.
정부 부채가 2천8백억달러라는데 아실랑가?
은행은 정부라는 듬직한 안전망이 있다. 8만5천파운드까지는 우리가 낸 세금으로 보증해 준다.

Portuguese: 
O governo não pode permitir que o sistema bancário colapse, porque se o fizesse mais de 97% de todo o dinheiro desapareceria.
É por isso que, caso uma crise surja, o risco é transferido para o contribuinte.
Mas, mesmo em tempos "normais", para além do direito de criar dinheiro.
Bill, a propósito, eu sei que o "Bank of America" é um grande banco,
acontece que eu tenho lá 32 dólares.
Cá entre nós, que garantia tenho eu de que esse dinheiro está seguro?
Bem, todos os depósitos até 10.000 dólares são garantidos pelo governo federal em Washington.
Essa é a minha garantia?
Sim, senhor.
Você já ouviu que o Governo Federal tem um buraco de 280 biliões?
Os bancos recebem grandes redes de segurança do governo. O contribuinte, no máximo, 85.000 libras.

Italian: 
Un governo non può permettere il fallimento del sistema
bancario perché altrimenti oltre il 97% del denaro sparirebbe.
Ecco preché in caso di crisi il rischio
viene addossato sui contribuenti.
Ma anche in tempi normali le banche ricevono numerose garanzie
e benefici che vanno oltre il diritto di creare denaro.
A proposito Bill, so che la Banca
d’America è una grossa banca,
si da il caso che ci ho depositato $32.
Detto tra noi, quali garanzie ho
che quel denaro sia al sicuro?
Tutti i depositi fino a $10.000 sono assicurati
dal Governo Federale di Washington.
Quella è la mia garanzia?
-Si.
Hai sentito che il Governo Federale
ha un buco di $280 miliardi?
Le banche godono di assicurazioni
importanti dal governo.
Il contribuente garantisce
£85.000 come assicurazione sui depositi.

Slovenian: 
Vlada si ne more dovoliti, da bi bančni sistem
propadel,
Saj če bi, bi izginilo 97% denarja.
Zato se v kriznih pogojih tveganje prenese na
davkoplačevalce.
A tudi v normalnih časih prejemajo banke številne
garancije in koristi
poleg pravice do ustvarjanja denarja.
Bill, mimogrede, vem, da je Banka Amerike zelo velika
banka,
tudi sam imam tam shranjenih 32$.
Med nami, kakšno zagotovilo imam, da je ta denar na
varnem?
No, vse vloge do 10.000 $ so zavarovane pri Zvezni
vladi v Washingtonu.
To je zagotovilo zame?
Da, gospod.
Ali ste slišali, da ima Zvezna vlada ZDA okrog 280
milijard dolarjev primanjkljaja?
Banke od vlade dobivajo precejšnja varnostna
zagotovila.
Davkoplačevalec zagotavlja 85.000 funtov kot
zavarovanje depozita.

Swedish: 
Regeringen kan inte tillåta att banksystemet kraschar, för om det gjorde det, skulle över 97% av alla pengar försvinna.
Det är därför som, i en krissituation, risken överförs till skattebetalarna.
Men även under normala omständigheter får bankerna otaliga fördelar, utöver rätten att skapa pengar.
"Bill, förresten, jag vet att Bank of America är en mycket stor bank,
jag har faktiskt själv 32 dollar där.
Bara oss emellan, vilka garantier har jag att dessa pengar är säkra?"
"Tja, alla insättningar upp till tiotusen dollar är försäkrade av den federala regeringen i Washington."
"Är det min garanti?
Ja herrn.
Vet du om att den federala regeringen ligger ungefär 280 miljarder dollar back?"
Banker erhåller stora skyddsnät från staten. Skattebetalarna garanterar 85.000 pund som insättningsgaranti.

Bulgarian: 
Правителството не може да позволи фалита на банковата система, защото ако това стане, над 97% от всички пари ще изчезнат.
Ето защо при криза, рискът се прехвърля към данъкоплатците.
Но дори и в нормално време, банките получават множество гаранции и облаги над правото да създават пари.
Бил, между другото, знам че Американската банка е много голяма банка,
така се е случило, че там имам 32 долара.
Просто между нас - каква гаранция имам, че тези пари са на сигурно място?
Ами, всички депозити до 10 000 долара са застраховани от Федералното правителство на САЩ.
Това ли ми е гаранцията?
Да, сър.
А да си чул, че дългът на Федералното правителство е 280 млрд. долара?
Банките получават големи спасителни мрежи от правителството. Данъкоплатеца гарантира 85 000 паунда като застраховка по депозита.

French: 
Le gouvernement ne peut laisser 
le système bancaire s'effondrer,
car alors 97% de la monnaie disparaîtra.
C'est la raison pour laquelle en cas de crise 
le risque repose sur le contribuable.
Même en période normale, les banques 
disposent de beaucoup d'avantages
au-delà de leur pouvoir de créer de la monnaie.
Bill, au fait, je sais que la banque 
d'Amérique est une grande banque,
il se trouve que j'ai 32 dollars dans cette banque.
Juste entre nous, qu'est-ce qui me 
garantit que cet argent est en sécurité ?
Eh bien, tous les dépôts jusqu'à 10 000 dollars 
sont assurés par le gouvernement de Washington.
C'est ma garantie ?
Oui monsieur.
Avez-vous entendu dire que le gouvernement fédéral 
a une dette d'environ 280 milliards de dollars ?
Les banques bénéficient d'une 
grande protection du gouvernement.
Les dépôts des contribuables 
sont assurés jusqu'à £85 000.

Modern Greek (1453-): 
Die Regierung kann das Bankensystem
nicht bankrott gehen lassen,
weil sonst 97% allen Geldes verschwinden würde.
Deswegen wird im Fall einer Krise das
Risiko auf den Steuerzahler übertragen.
Aber auch in normalen Zeiten erhalten
Banken zahlreiche Garantien und Leistungen,
die über das Recht Geld zu erschaffen hinausgehen.
"Bill, ich weiss übrigens, dass die Bank
of America eine sehr große Bank ist.
Zufällig habe ich selbst 32 Dollar dort liegen.
Und ganz unter uns, welche Garantie habe
ich, dass das Geld auch sicher ist?"
"Nun, alle Einlagen bis zu 10.000 Dollar sind von
der Bundesregierung in Washington versichert."
"Ist das meine Garantie?"
"Jawohl."
"Hast du gehört, dass die Bundesregierung
mit 280 Milliarden in den Miesen ist?"
Banken erhalten große Sicherheitsnetze von der Regierung.
Der Steuerzahler garantiert 85.000 Pfund an Einlagensicherheit.
Und die Bank von England
bietet Liquiditäts-Sicherheit für den Fall,

Spanish: 
El gobierno no puede permitir que el sistema bancario fracase, porque si lo hiciera, más del 97% de todo el dinero desaparecería.
Por esta razón, en el caso de una crisis, el riesgo se transfiere al contribuyente.
Pero incluso en tiempos normales, los bancos reciben numerosas garantías y beneficios más allá del derecho a crear dinero.
Bill, por cierto, sé que el "Bank of America" es un banco muy grande,
resulta que tengo $32 allí.
Entre nosotros ¿qué seguridad tengo que este dinero esté seguro?
Pues bien, todos los depósitos de hasta $10,000 están asegurados por el Gobierno Federal en Washington.
¿Ésa es mi garantía?
Sí señor.
¿Has oído que el Gobierno Federal está endeudado por aproximadamente $280 mil millones?
Los bancos reciben grandes garantías del gobierno. El contribuyente garantiza 85.000 libras como seguro de depósito.

Polish: 
Rząd nie może dopuścić do
upadku systemu bankowego,
bo wtedy zniknęłoby
97% wszystkich pieniędzy.
Dlatego w przypadku kryzysu
ryzyko przechodzi na podatnika.
Ale nawet w zwykłych czasach banki
otrzymują liczne gwarancje i korzyści
poza prawem do tworzenia pieniędzy.
Bill, wiem, że Bank of
America to bardzo duży bank,
sam mam tam na koncie 32 $.
Tak między nami, jaką mam gwarancję, że
moje pieniądze są bezpieczne?
Depozyty do 10 000 $ są gwarantowane
przez rząd federalny w Waszyngtonie.
- I to ma być moja gwarancja?
- Tak, proszę pana.
A słyszał pan, że rząd federalny
ma 280 miliardów $ długu?
Banki otrzymują od rządu
liczne zabezpieczenia.
Podatnicy gwarantują 85 000 £ w
ramach systemu gwarancji depozytów.
A Bank Anglii gwarantuje płynność finansową

Indonesian: 
Pemerintah juga tidak bisa membiarkan sistem perbankan ini berhenti, karena jika itu terjadi maka 97% uang akan hilang.
Karena itu, dalam kondisi krisis, resiko diserahkan kepada pembayar pajak.
Tetapi bahkan dalam kondisi normal, bank mendapatkan banyak jaminan dan keuntungan dari hak menciptakan uang.
Bill, omong-omong, aku tahu Bank of America itu bank yang sangat besar,
saya kebetulan menyimpan $32 disana.
Diantara kita berdua saja, apa yang menjamin uang itu aman disana?
Yah, semua deposit hingga $10.000 dijamin oleh pemerintah di Washington.
Itu jaminan untuk saya?
Iya pak.
Pernahkan anda mendengar bahwa defisit anggaran pemerintah sebesar $280 miliar?
Bank mendapatkan jaring pengaman yang besar dari pemerintah. Pembayar pajak memberi 85.000 pundsterling sebagai jaminan deposit.

English: 
The government cannot allow 
the banking system to fail
because, if it did,
over 97% of all money would disappear.
This is why in the event of a crisis
the risk is transferred to the taxpayer.
But even during normal times banks receive
 numerous guarantees and benefits
beyond the right to create money.
Bill, by the way, I know the Bank 
of America is a very big bank,
it happens that I have $32 there myself.
Just between us, what assurance do I have
 that this money is safe?
Well, all deposits
  up to $10,000 are insured
by the Federal Government in Washington.
-That's my guarantee? -Yes, sir.
Have you heard that the Federal Government
is about $280 billion in the hole?
Banks receive large safety nets
 from the government.
The taxpayer guarantees £85,000 
as deposit insurance.
And the Bank of England 
provides liquidity insurance
in case a bank runs out 
of reserve currency.

English: 
Someone wrote that a big investment bank 
is like a giant vampire squid
wrapped around the face of humanity.
Hypnotising politicians, who throw money 
at the banks, no strings attached.
No matter what damage is done.
Trashing the planet.
Forcing cuts to things
 that make life better.
Goodbye schools. Goodbye playgrounds.
Goodbye jobs.
The bankers that we bailed out
then gave themselves bonuses 
that were bigger
than the first wave 
of public spending cuts.
Britain alone gave the banks more money
than it cost to put a man 
on the moon six times over.

Croatian: 
da banci ponestane rezervi
centralne banke.
Netko je napisao, da je jedna velika
investiciona banka, kao divovska vampirska hobotnica,
koja se omotala oko lica čovječanstva.
Hipnotizirajući političare,
koji bacaju novac u banke.
Bez ikakvih obveza.
Bez obzira kakva šteta nastane.
Uništena planeta.
Prisilni rezovi stvari,
koje čine život boljim.
Zbogom škole.
Zbogom igrališta.
Zbogom radna mjesta.
Bankari, koje smo mi isklesali,
su si na kraju dali bonuse,
koji su veći od prvog vala
rezova javne potrošnje.
Samo Velika Britanija je dala
bankama više novca,
nego što su troškovi, da se jedan
čovjek, šest puta pošalje na Mjesec.
Gdje ide naš novac?

Slovenian: 
In Banka Anglije zagotavlja likvidnostno zavarovanje
v primeru, da banka ostane brez rezervne valute.
Nekdo je napisal, da je velika investicijska banka
kakor Velikanska vampirska hobotnica,
ki objema človeštvo.
Hipnotizira politike.  Kdo je vrgel denar bankam. 
Brez klavzul ali pogojev.
Ne glede na povzročeno škodo.  Uničevanje planeta.
   Uveljavljanje varčevanja pri zadevah, ki življenje
izboljšajo.
Zbogom, šole.  Zbogom, otroška igrišča.  Zbogom,
službe.  Bančniki, ki smo jih rešili,
si nakažejo denarne dodatke, ki so višji od prvega
vala javno finančnih varčevalnih ukrepov.
Britanija sama je dala bankam več denarja, kakor pa
je stalo 6 pristankov na Luni.

Italian: 
La Banca d’Inghilterra fornisce assicurazioni sulla
liquidità in caso una banca esaurisca la moneta di riserva.
Qualcuno ha scritto che una banca
d’investimento è come
un gigantesco calamaro
vampiro avviluppato sulla faccia dell'umanità.
Che ipnotizza i politici. Che regala
denaro alle banche senza condizioni.
Incurante dei danni provocati. Distrugge il pianeta.
Costringe a tagliare le cose che rendono migliore la vita.
Addio alle scuole. Addio ai parchi giochi.
Addio al lavoro. I banchieri che abbiamo salvato
si sono elargiti bonus maggiori dei
tagli fatti alla spesa pubblica.
La sola Gran Bretagna ha dato più soldi alle banche di
quanto sarebbe costato mandare l’uomo sulla luna 6 volte.

German: 
dass einer Bank die Zentralbankreserven ausgehen.
"Jemand schrieb, dass eine große Investmentbank
wie ein gigantischer Vampir-Tintenfisch ist,
der sich um das Antlitz der Menschheit geschlungen hat.
Politiker hypnotisierend, die mit Geld nach den
Banken werfen.
An keinerlei Bedingungen geknüpft.
Egal, was für ein Schaden angerichtet wird.
Den Planeten zerstörend.
Kürzungen erzwingend bei Dingen,
die das Leben besser machen.
Auf Wiedersehen Schulen.
Auf Wiedersehen Spielplätze.
Auf Wiedersehen Arbeitsplätze.
Die Banker, die wir rausgehauen haben,
haben sich im Anschluss Boni gegönnt,
die größer waren als die erste Runde
der öffentlichen Ausgabenkürzungen.
Großbritannien allein gab den Banken mehr Geld,
als es kostet,
einen Mann sechsmal auf den Mond zu schießen.
Wo ist unser Geld hin?

Swedish: 
Och centralbanken erbjuder försäkringar för likviditet, ifall en bank skulle få slut på reservvaluta.
Någon skrev att en investmentbank är som en gigantisk vampyrbläckfisk som virat sig runt ansiktet på oss.
Den hypnotiserar politiker. Som kastar pengar på bankerna. Utan att ställa krav.
Oavsett vilken skada den gör. Den förstör planeten. Tvingar oss att skära ned på sånt som gör livet bättre.
Adjö skolor. Adjö lekplatser. Adjö jobb. Bankirerna som vi räddade
gav sen sig själva bonusar som var större än den första vågen av nedskärningar i de offentliga utgifterna.
Bara i Storbritannien fick bankerna mer pengar än det kostar att sätta en människa på månen sex gånger om.

French: 
Et la Banque d'Angleterre assure les besoins en  
liquidités au cas où une banque en manquerait.
Quelqu'un a écrit qu'une grande banque 
d'investissement est comme une pieuvre
enroulée autour du visage de l'humanité.
Hypnotisant les politiciens, attirant l'argent dans 
les banques. Totalement libre de ses mouvements.
Ne se souciant guère des dégâts 
qu'elle cause. Détruisant la planète.
Obligeant à des coupes budgétaires dans 
tout ce qui rend la vie meilleure.
Plus d'écoles. Plus de terrains de jeu. 
Plus d'emplois. Les banquiers que nous renflouons
s'attribuent des bonus dont la valeur dépasse
les économies de la première vague 
de coupes budgétaires.
A elle seule, la Grande-Bretagne a donné 
aux banques plus qu'il n'en coûte
pour envoyer un homme six fois sur la lune.

Modern Greek (1453-): 
dass einer Bank die Zentralbankreserven ausgehen.
"Jemand schrieb, dass eine große Investmentbank
wie ein gigantischer Vampir-Tintenfisch ist,
der sich um das Antlitz der Menschheit geschlungen hat.
Politiker hypnotisierend, die mit Geld nach den
Banken werfen.
An keinerlei Bedingungen geknüpft.
Egal, was für ein Schaden angerichtet wird.
Den Planeten zerstörend.
Kürzungen erzwingend bei Dingen,
die das Leben besser machen.
Auf Wiedersehen Schulen.
Auf Wiedersehen Spielplätze.
Auf Wiedersehen Arbeitsplätze.
Die Banker, die wir rausgehauen haben,
haben sich im Anschluss Boni gegönnt,
die größer waren als die erste Runde
der öffentlichen Ausgabenkürzungen.
Großbritannien allein gab den Banken mehr Geld,
als es kostet,
einen Mann sechsmal auf den Mond zu schießen.
Wo ist unser Geld hin?

Portuguese: 
E o Banco de Inglaterra oferece seguro de liquidez, no caso de um banco ficar sem moeda de reserva.
Alguém escreveu, que um grande banco de investimentos, é como um polvo vampiro gigante, alapado no rosto da humanidade.
Que hipnotizar os políticos. Que lhes dão dinheiro. Sem contrapartidas.
Não importa o estrago que se faz. Destroem o planeta. Forçando cortes para a vida melhore.
Adeus escolas, adeus recreios, adeus empregos. Os banqueiros, que nós salvamos,
em seguida, atribuíram a si próprios prémios de gestão, superiores ao valor da primeira onda de cortes de despesa públicos.
Só a Grã-Bretanha, deu aos bancos mais dinheiro do se precisa para levar um homem à Lua, seis vezes.

Polish: 
na wypadek wyczerpania się
rezerw banku komercyjnego.
Ktoś napisał, że duży bank
inwestycyjny przypomina wampirnicę
która się do nas przyssała.
Hipnotyzuje polityków, którzy
rozdają bankom pieniądze,
nie stawiając żadnych warunków.
Nieważne, że szkodzą, że niszczą planetę,
że wymuszają cięcia budżetowe
i pogarszają warunki życia.
Likwidują szkoły, place
zabaw i miejsca pracy.
Bankierzy, których uratowaliśmy,
przyznali sobie premie,
wyższe niż pierwsza
fala cięć budżetowych.
Sama Wielka Brytania rozdała
bankom 6 razy więcej pieniędzy
niż kosztowało umieszczenie
człowieka na księżycu.
Na co poszły nasze pieniądze?

Romanian: 
Bank of England furnizează garanții de lichiditate în cazul în care banca își epuizează rezerva monetară.
Cineva a scris că o mare bancă de investiții e similară unei caracatițe gigantice, sugătoare de sânge, care învăluie fața umanității.
Băncile hipnotizează politicienii. Aceștia scaldă băncile în bani, fără a-și asuma careva obligații.
Indiferent de daunele cauzate. Fie vorba de un dezastru planetar, de forțarea omenirii de a renunța la lucruri ce fac viața mai bună.
Adio școli. Adio terenuri de joacă. Adio locuri de muncă. Bancherii pe care îi refinanțăm
și-au oferit reciproc bonusuri, care depășeau valoarea cheltuielilor la care am renunțat în primă instanță.
Doar Marea Britanie le-a oferit băncilor mai mulți bani decât costul a 6 zboruri spre Lună.

Bulgarian: 
Английската банка осигурява ликвидна застраховка в случай, че някоя банка остане без резервна валута.
Някой писа, че една голяма инвестиционна банка е като гигантски октопод вампир увит около лицето на човечеството.
Хипнотизиращ политиците. Който подхвърля пари на банките. Без обвързване.
Без значение какви вреди се нанасят. Замърсявайки планетата. Орязвайки принудително нещата, които подобряват живота.
Довиждане училища. Довиждане площадки. Довиждане работни места. Банкерите, които спасихме
след това си раздадоха бонуси, по-големи от първата вълна на съкращения на публичните разходи.
Само Великобритания даде на банките повече пари, отколкото струва да се прати човек на Луната 6 пъти.

Indonesian: 
Dan Bank of England menyediakan liquiditas asuransi seandainya bank kehabisan uang simpanan.
Seseorang pernah menulis bahwa bank investasi itu seperti gurita raksasa yang melilit wajah umat manusia.
Menghipnotis politisi. Yang melempar uang ke bank. Tanpa syarat.
Kerusakan apapu yang mereka lakukan. Merusak planet. Menghilangkan hal-hal yang membuat hidup lebih baik.
Selamat tinggal sekolah, playground, selamat tinggal pekerjaan. Bankir yang kita selamatkan
kemudian memberi bonus pada diri mereka sendiri lebih besar dari penghematan anggaran belanja publik.
Inggris sendiri memberi bank lebih banyak uang dibanding biaya mendaratkan manusia ke bulan 6 kali pulang pergi.

Spanish: 
El Banco de Inglaterra ofrece seguro de liquidez en caso de que un banco se quede sin la moneda de reserva.
Alguien escribió que un gran banco de inversión es como un calamar vampiro gigante cubriendo la cara de la humanidad;
hipnotizando a los políticos quienes lanzan dinero en los bancos sin ningún compromiso;
sin importar qué daño se haga; destrozando el planeta; forzando recortes a las cosas que hacen una mejor vida;
adiós escuelas; adiós parques; adiós empleos. Los banqueros que hemos rescatado,
se otorgaron bonos más altos que la primera ola de recortes del gasto público.
Solo Gran Bretaña dio a los bancos más dinero de lo que cuesta poner a un hombre en la Luna 6 veces.

Korean: 
그리고 중앙은행은 은행이 준비통화가 부족할 때 유동성도 제공해 준다.
대형 투자은행을 인류의 피를 빨아먹는 거대한 뱀파이어 오징어로 누군가가 묘사했죠.
정치인을 현혹해 은행으로 돈을 보내게 해요. 아무 조건도 없이.
피해가 무엇이든 상관 없죠. 지구를 황폐화 시켜요. 삶을 윤택케하는 것들을 집어 삼키죠.
학교, 놀이터, 일자리 모두 빠이빠이에요. 우리가 구해주고
민생예산삭감액 보다 더 많은 보너스를 줬는데도요.
영국정부는 인류가 달에 6번 갈 수 있는 돈을 은행에다 줬어요.

Romanian: 
Unde s-au dus banii noștri? Cine le-a permis băncilor să evite răspunderea? De ce? Pot oare caracatițele sugătoare de sânge să fie utile?
Nici un guvern nu este suficient de curajos pentru a îmblânzi băncile, posibil au nevoie de un plan.
Dați-ne înapoi băncile!
Datoria în continuă creștere
Planul de reducere a cheltuielilor e o încercare a guvernului de a mișca datoriile din propriul cont în contul publicului.
Acesta e răspunsul guvernului la refinanțarea băncilor și e o măsură indispensabilă într-un sistem monetar construit pe datorii,
în care puterea mărită de consum rezultă din creșterea volumului de datorii
și în care diversificarea datoriilor asigură stabilitatea generală și încrederea comercială.

Modern Greek (1453-): 
Wer lässt den Banken das durchgehen?
Warum?
Können Vampir-Tintenfische jemals nützlich sein?
Keine Regierung ist bisher mutig genug sie zu zähmen.
Vielleicht brauchen sie einen Plan."
Die Große Wende
Die Rückeroberung unserer Banken
Immer mehr Schulden
Die Agenda der Ausgabenkürzungen
ist ein Versuch der Regierung
Schulden von ihrem Konto
auf das der Öffentlichkeit zu verlagern.
Das ist die Antwort der Regierung auf die Bankenrettung.
Und ist notwenig in einem
auf Schulden basierendem Geldsystem,
in dem ein Anstieg der Kaufkraft
das Ergebnis steigender Schulden ist.
Und in dem eine Diversifizierung der Schulden
allgemeine Stabilität und Marktvertrauen herstellt.
Maßnahmen wie eine Erhöhung der Studiengebühren

Polish: 
Dlaczego banki uniknęły
odpowiedzialności?
Dlaczego? Czy wampirnice
mogą być pożyteczne?
Żaden rząd jeszcze ich nie okiełznał.
Może potrzebny jest plan?
Wielka transformacja.
Odzyskanie naszych banków.
Stale rosnący dług
Przez politykę cięć
budżetowych rząd próbuje
przenieść dług ze swojego
rachunku na społeczeństwo.
To skutek pomocy dla banków
i konieczność w systemie
monetarnym opartym na długu,
w którym wzrost siły nabywczej
pieniądza wynika ze wzrostu zadłużenia,
a dywersyfikacja zadłużenia
zapewnia stabilność
i zaufanie do rynku.

Swedish: 
Vart tog våra pengar vägen? Vem lät bankerna komma undan? Varför? Fyller vampyrbläckfiskar någon funktion?
Ingen regering har ännu varit modig nog att tämja dem, de kanske behöver en plan.
Ta tillbaka våra banker
Ständigt ökande skuldsättning
Nedskärningarna är regeringens försök att flytta skulder från sitt konto till allmänhetens konton.
Det är regeringens svar på räddningspaketet för bankerna och är nödvändigt i ett skuldbaserat penningsystem
där ökad köpkraft är resultat av växande skulder
och där en diversifiering av skulder ger allmän stabilitet och marknadens förtroende.

Slovenian: 
Kam je denar izginil?  Kdo je dovolil bankam, da
uidejo kazni?
Zakaj?  Ali so Vampirske hobotnice lahko kdaj
uporabne?
Še nobena vlada ni bila dovolj pogumna, da bi jih
ukrotila; morda potrebujejo načrt.
Velika tranzicija. Ponovna osvojitev naših bank.
Naraščajoči dolg
Načrt varčevalnih ukrepov je poskus vlade,
da bi dolg s svojega računa naprtila na račun
javnosti.
To je odgovor vlade na reševanje bank
in je potrebno v monetarnem sistemu, zasnovanem na
dolgu,
kjer je naraščajoča kupna moč rezultat naraščajočega
dolga in kjer razširitev dolga
omogoča splošno stabilnost in zaupanje trga.

Portuguese: 
Para onde foi o nosso dinheiro? Quem deixou os bancos fugir com ele? Porquê? Existirá alguma utilidade para polvos vampiros?
Nenhum governo é ainda suficiente corajoso para domá-los, talvez eles precisam de um plano.
Recebam os nossos bancos de volta
Sempre crescente dívida
A agenda de cortes nos gastos publicos é uma tentativa do governo desviar dívida, da esfera pública, para a privada.
Esta é a resposta do Governo aos resgates bancários, e é necessária num sistema monetário baseado em dívida,
onde o aumento do poder de compra, resulta do crescimento da dívida,
e onde, a diversificação da dívida, proporciona estabilidade global, e confiança do mercado .

Italian: 
Dove è andato il nostro denaro? Chi ha
permesso che le banche se la cavassero? Perché?
I calamari vampiri potranno mai essere utili?
Nessun governo ha ancora avuto il coraggio
di domarli. Forse c’è bisogno di una strategia.
Riprendiamoci le banche.
Il debito in costante crescita.
La politica di tagli alla spesa pubblica è il tentativo
del governo di accollare sulla gente il proprio debito.
É la reazione del governo al salvataggio delle banche,
azione necessaria in un sistema monetario basato sul debito
dove l’aumento del potere d’acquisto è il risultato del
debito crescente e dove la diversificazione del debito
fornisce la stabilità generale
e la fiducia dei mercati.

German: 
Wer lässt den Banken das durchgehen?
Warum?
Können Vampir-Tintenfische jemals nützlich sein?
Keine Regierung ist bisher mutig genug sie zu zähmen.
Vielleicht brauchen sie einen Plan."
Die Große Wende
Die Rückeroberung unserer Banken
Immer mehr Schulden
Die Agenda der Ausgabenkürzungen
ist ein Versuch der Regierung
Schulden von ihrem Konto
auf das der Öffentlichkeit zu verlagern.
Das ist die Antwort der Regierung auf die Bankenrettung.
Und ist notwenig in einem
auf Schulden basierendem Geldsystem,
in dem ein Anstieg der Kaufkraft
das Ergebnis steigender Schulden ist.
Und in dem eine Diversifizierung der Schulden
allgemeine Stabilität und Marktvertrauen herstellt.
Maßnahmen wie eine Erhöhung der Studiengebühren

Croatian: 
Tko dopušta bankama da
s tim idu tako daleko?
Zašto?
Može li vampirska hobotnica
ikad biti korisna?
Ni jedna vlada dosad nije bila
dovoljno hrabra da je ukroti.
Možda trebaju plan.
Veliki zaokret
Ponovno osvajanje naših banaka
Sve više dugova
Plan za smanjenje potrošnje
je pokušaj vlade
da dugove sa svog konta,
prebaci na javnost.
To je vladin odgovor
za spašavanje banaka
te je potrebno u jednom monetarnom
sustavu, baziranom na dugu,
gdje je povećana kupovna moć
rezultat rastućeg duga
i gdje diverzifikacija duga
daje ukupnu stabilnost i povjerenje tržišta.
Mjere poput povećanja školarina

Spanish: 
¿A dónde fue nuestro dinero? ¿Quien dejó que los bancos se salieran con la suya? ¿Por qué? ¿Los calamares vampiros puede alguna vez llegar a ser útiles?
Ningún gobierno es lo suficientemente valiente aun para domesticarlos. Quizás necesiten un plan.
Recuperar nuestros bancos
Cada vez más deuda
El programa de recortes del gasto es un intento del gobierno por cambiar la deuda de su cuenta al la del público.
Esta es la respuesta del gobierno a los rescates bancarios y es necesario en un sistema monetario basado en la deuda
donde un mayor poder adquisitivo es el resultado de una deuda creciente 
y donde una diversificación de la deuda proporciona estabilidad y confianza al mercado.

Indonesian: 
Kemana uang kita pergi? Siapa yang membiarkan bank melakukannya? Kenapa? Bisakah gurita vampir menjadi bermanfaat?
Belum ada pemerintah manapun yang berani menjinakkannya, mungkin mereka perlu rencana.
Mengambil kembali bank kita
Utang yang semakin besar
Agenda pemotongan anggaran belanja adalah upaya pemerintah untuk memindahkan utang dari rekening mereka ke rekening publik.
Ini adalah respon pemerintah atas penyelamatan bank dan ini diperlukan dalam sistem uang berbasis utang
dimana meningkatnya daya beli adalah hasil dari menambah utang
dan dimana diversifikasi pinjaman menstabilkan dan memberi kepercayaan diri pada pasar.

English: 
Where did our money go? 
Who let the banks get away with it?
Why? Can vampire squids ever be useful?
No government yet is brave enough 
to tame them, perhaps they need a plan.
Take back our banks
Ever increasing debt
The spending cuts agenda is an attempt
by the government
to shift debt from its account
 to that of the public.
This is the government's response
 to the bank bailouts
and is necessary 
in a debt/based monetary system
where increased purchasing power 
is the result of growing debt
and where a diversification of debt
provides overall stability 
and market confidence.

Korean: 
그 돈 어디 간거죠? 누가 은행을 먹튀하라고 놔뒀나요? 왜죠? 오징어놈이 쓸 때가 있어서?
어떤 정부도 오징어를 길들일 만큼 대범하지 않아요. 아마도, 대안이 필요할 겁니다.
'대 변화: 은행을 우리 품으로'
늘어만 가는 빚
지출삭감은 정부가 부채를 자신의 계정에서 국민들의 계정으로 이전하는 것이다.
이것은 은행구제금융을 만회하기 위한 정부의 조치로,
빚을 늘려야 구매력이 증가하고, 빚을 국민들에 고루 분산해야 안정성과 시장의 신뢰가 살아나는
빚 기반의 금융시스템에서는 당연한 행동인 것이다.

French: 
Où est allé notre argent ? 
Qui laisse faire les banques ?
Ces pieuvres peuvent-elles être utiles ?
Aucun gouvernement encore, n'a eu le courage 
de les dompter, peut-être leur faut-il un plan ?
Reprenons en main nos banques
Augmentation constante de la dette
Les actuelles coupes budgétaires 
du gouvernement sont une manière
de transmettre sa dette à la population.
C'est une réponse au renflouement des banques,
une nécessité dans un système 
monétaire basé sur la dette
où la hausse du pouvoir d'achat 
résulte d'une augmentation de la dette
et où la diversification de cette dernière
garantit la stabilité et la confiance des marchés.

Bulgarian: 
Къде отидоха парите ни? Кой остави банките да се измъкнат с тях? Защо? Може ли октопода вампира някога да е полезен?
Никое правителство не е достатъчно смело все още за да ги укроти. Може би имат нужда от план.
ДА СИ ВЗЕМЕМ ОБРАТНО НАШИТЕ БАНКИ
ПОСТОЯННО НАРАСТВАЩ ДЪЛГ
Планът със съкращаване на разходите е опит на правителството да прехвърли част от своя дълг към публичния.
Това е правителствения отговор на спасяването на банките и е необходим в една парична система базирана на дълга
където увеличената покупателна способност е в резултат на увеличения дълг
и където диверсификацията на дълга осигурява стабилност и увереност на пазара.

Romanian: 
Politici similare celor de mărire a costului de studii superioare sau privatizarea serviciilor, activelor sau industriilor publice urmează același algoritm.
Problema cu care ne confruntăm la moment e transferul datoriei publice în albie privată,
care, în mod esențial, e o metodă de transfer al riscurilor de la economia britanică, de la guvern
către indivizi și cei mai vulnerabili indivizi vor suporta grosul datoriilor.
Guvernul abordează o politică regresivă, prin plasarea pe umerii celor mai vulnerabili a riscurilor de faliment,
or, în cazul unui șoc financiar repetat, spre exemplu un șoc pe piața petrolieră,
persoanele care vor suporta costul penalității, vor fi cei mai săraci reprezentanți ai societății
sau proprietarii de case care vor deveni insolvenți, dacă dobânzile vor crește cu 1% sau 2%.
Problemele vor fi cu adevărat enorme. Deci, e o cale la care trebuie să renunțăm.

Portuguese: 
Políticas como o aumento das propinas dos alunos, e a privatização dos serviços públicos, activos, e indústria, seguem o mesmo modelo.
O problema que estamos a enfrentar, é que existe esta transferência da dívida do estado para os  privados
que é, essencialmente, uma forma de transferir risco, para longe do parlamento do Reino Unido, e do Governo,
para cima dos ombros dos particulares e dos indivíduos mais vulneráveis. Serão os que vão ficar com a maior parte da dívida.
Assim, é para este contexto político, extremamente regressivo, que Governo está a embarcar, e onde o risco é transferido para aqueles que são mais vulneráveis, 
e se houver outro choque financeiro, se houver um choque petrolífero, por exemplo,
Quem o irá pagar, serão as pessoas mais pobres da sociedade,
ou os proprietários de imóveis, por exemplo, que ficarão com saldo negativo nas contas, se os juros subirem 1% ou 2%.
Haverão problemas realmente grandes. Desta forma eu não acho, de todo, que seja um caminho sensato para nós.

Indonesian: 
Peraturan seperti meningkatnya biaya kuliah, privatisasi layanan publik, aset, dan industri mengikuti model yang sama.
Masalah yang kita hadapi adalah adanya upaya pemindahan utang dari publik ke swasta
yang sebenarnya hanya memindahkan resiko dari PT (perseroan terbatas) di Inggris dan pemerintah.
kepada publik secara individu, dan individu yang paling lemah yang akan terjebak dalam utang yang paling besar.
Ini adalah peraturan yang regresif, dimana pemerintah memindahkan resiko kepada individu yang paling lemah secara finansial
dan jika ada insiden finansial, kenaikan harga BBM misalnya,
yang terkena imbasnya adalah orang paling miskin dalam masyarakat
atau pemilik rumah misalnya, mereka akan terkena imbasnya jika suku bunga naik 1 atau 2 persen
akan ada masalah besar. Jadi saya rasa saat ini tidak ada jalan yang menguntungkan bagi kita, sama sekali.

French: 
La hausse des frais de scolarité et la 
privatisation des services publics,
du patrimoine et des entreprises 
suivent le même modèle.
Le problème auquel nous sommes 
confrontés est le transfert de la dette
de la puissance publique vers les particuliers
ce qui est une manière de déplacer le risque pris 
par les entreprises publiques et le gouvernement
pour le faire reposer sur les particuliers, 
et ce sont les plus fragiles d'entre eux
qui vont s'endetter le plus.
C'est donc une politique régressive 
que le gouvernement met en place,
déplaçant le risque vers les plus vulnérables.
Et s'il y a une autre crise financière, 
une crise pétrolière par exemple,
ceux qui en payeront les pots 
cassés sont les plus pauvres
ou les propriétaires qui vont voir leurs biens 
dévalués si le taux d'intérêt augmente de 1% ou 2%.
Il y aura de gros problèmes.
Ainsi, je ne pense pas du tout que nous 
sommes engagés dans une voie raisonnable.

Slovenian: 
Širijo se politike, ki uvajajo šolnine, privatizirajo
javne storitve,
premoženje in industrija pa sledita istemu
modelu.
Soočamo se s težavo - premestitvijo od javnega dolga
k zasebnemu dolgu,
ki je v bistvu način premestitve tveganja od britanskih
d.o.o.-jev in vlade
na posameznike in to najbolj ranljive,
take, ki bodo imeli največ dolga.
Zato se vlada loteva zelo regresivnega okvirja
politik,
ki tveganje premešča na najbolj ranljive,
in če pride do še enega finančnega šoka, npr. naftnega
šoka,
ga bodo plačali najrevnejši ljudje v družbi
ali lastniki domov, ki bodo zapadli v negativni
lastniški kapital; če se obrestna mera zviša za 1
ali 2%,
bodo velike težave.  V tem trenutku to ni smiselni
način nadaljevanja.

English: 
Policies such as student fee increases
and the privatisation of public services,
assets and industry follow the same model.
The problem we're facing is 
that there is this transference
from the public debt to private debt.
which is essentially 
a way of transferring risk
from the public debt to private debt.
which is essentially 
a way of transferring risk
away from UK Plc. and the government,
on to the heads of individuals,
and it's going to be 
the most vulnerable individuals
who are going to have the most debt.
Thus it's a very regressive 
policy framework
that the government's embarking on,
where the risk is moved onto those
who are most vulnerable,
and if there is another financial shock,
if there's an oil shock for example,
the people who will pay the penalty
are the poorest people in society
or homeowners for example, 
who will fall into negative equity
if interest rates go up 
even 1 or 2 percent
there will be really big problems.
So I don't think it's a sensible way
 forward for us at the moment at all.

Korean: 
학비인상과 공공자산, 공공서비스, 공적산업 등의 민영화도 같은 맥락에서 이루어진다.
우리가 직면한 문제는 정부부채가 민간부채로 이전되는,
즉, 영국정부와 공기업이 떠안은 위험을
국민들에 전가하는 것이고, 이들은 국내에서 가장 많은 빚을 질, 가장 취약한 사람들이라는 점입니다.
결국 최약자에세 위험을 전가시키는 정부의 퇴행적인 정책인 셈이죠.
만약 금융위기나 오일쇼크가 또 닥치면
그 댓가를 치루게 될 사람들은 사회의 최빈곤층이나
금리가 1~2퍼센트만 올라도 집 값보다 빚이 더 많아지는 하우스푸어들이죠.
정말 심각한 문제가 생길겁니다. 현재로선 절대 바람직한 방법이 아니에요.

Polish: 
Towarzyszą temu wyższe opłaty za
studia
i prywatyzacja sektora państwowego.
Nasz obecny problem to zamiana
długu publicznego na dług prywatny.
To zasadniczo przeniesienie
ryzyka z państwa na obywateli.
A osoby w najtrudniejszej
sytuacji będą najbardziej zadłużone.
To bardzo słaba regresywna polityka rządu,
polega na przeniesieniu
ryzyka na najsłabszych,
a jeżeli przyjdzie jeszcze
jeden kryzys finansowy czy naftowy
rachunek zapłacą najbiedniejsza
część społeczeństwa.
albo właściciele nieruchomości,
którzy zaczną tracić majątek,
już nawet przy wzroście
stóp procentowych o 1 czy 2%.
Dlatego nie sądzę, żeby
to był teraz rozsądny kurs.

German: 
und die Privatisierung öffentlicher Dienstleistungen,
 Vermögenwerte und Industrie
folgen demselben Muster.
Das Problem, mit dem wir konfrontiert sind, ist,
dass es eine Übertragung der öffentlichen Schulden
auf private Schulden gibt,
was im Wesentlichen eine Verlagerung des Risikos ist.
Weg von den Aktiengesellschaften und der Regierung
auf die Schultern von Individuen.
Und es werden die verwundbarsten Individuen sein,
die die meiste Schuld tragen werden.
Es ist also kein progressiver,
sondern ein regressiver politischer Rahmen,
dem sich die Regierung verschrieben hat,
bei dem das Risiko
auf die am meisten Verwundbaren abgewälzt wird.
Wenn es einen weiteren Finanzschock gibt,
einen Ölschock zum Beispiel,
dann werden die ärmsten Menschen in der Gesellschaft
die Strafe zahlen.
Oder Hausbesitzer werden in eine Überschuldung steuern,
wenn die Zinsen nur ein oder zwei Prozent steigen.
Es wird richtig große Probleme geben.
Deswegen denke ich, dass das
 überhaupt kein sinnvoller Weg nach vorne ist.

Modern Greek (1453-): 
und die Privatisierung öffentlicher Dienstleistungen,
 Vermögenwerte und Industrie
folgen demselben Muster.
Das Problem, mit dem wir konfrontiert sind, ist,
dass es eine Übertragung der öffentlichen Schulden
auf private Schulden gibt,
was im Wesentlichen eine Verlagerung des Risikos ist.
Weg von den Aktiengesellschaften und der Regierung
auf die Schultern von Individuen.
Und es werden die verwundbarsten Individuen sein,
die die meiste Schuld tragen werden.
Es ist also kein progressiver,
sondern ein regressiver politischer Rahmen,
dem sich die Regierung verschrieben hat,
bei dem das Risiko
auf die am meisten Verwundbaren abgewälzt wird.
Wenn es einen weiteren Finanzschock gibt,
einen Ölschock zum Beispiel,
dann werden die ärmsten Menschen in der Gesellschaft
die Strafe zahlen.
Oder Hausbesitzer werden in eine Überschuldung steuern,
wenn die Zinsen nur ein oder zwei Prozent steigen.
Es wird richtig große Probleme geben.
Deswegen denke ich, dass das
 überhaupt kein sinnvoller Weg nach vorne ist.

Croatian: 
i privatizacija javnih usluga,
imovine i industrije,
slijede isti uzorak.
Problem, sa kojim smo konfrontirani,
je da se tu radi o prenosu javnih
dugova na privatne dugove,
što je u biti premještanje rizika.
Daleko od akcionarskih društava
i vlade, na ramena pojedinaca.
A to će biti najranjivije individue,
koje će snositi najviše dugova.
Dakle to nije nikakav progresivni,
nego regresivni politički okvir,
koji je vlada propisala,
gdje je rizik prebačen na najranjivije.
Ako dođe do još jednog financijskog šoka,
na primjer naftnog šoka,
tada će najsiromašniji ljudi
u društvu platiti kaznu,
ili će to dovesti vlasnike
kuća do prevelikog zaduženja,
ako kamate porastu samo
jedan, ili dva posto.
To će dovesti do stvarno
velikih problema.
Zato ja mislim, da uopće nema
razumnog puta napretka.

Spanish: 
Políticas como los aumentos en las tarifa para estudiantes y la privatización de servicios públicos, activos e industria siguen el mismo modelo.
El problema que estamos viendo es esta transferencia de la deuda pública a la deuda privada
que es esencialmente una forma de librar de riesgo al estamento comercial del Reino Unido y al gobierno
y ponerlo en los individuos y van a ser los más vulnerables los que van a tener la mayor deuda.
Por lo tanto el gobierno se está embarcando en un marco político muy regresivo en el que el riesgo se pasa a los más vulnerables
y si hay otra conmoción financiera, si hay una crisis de petróleo por ejemplo,
las personas que pagarán el costo serán las más pobres de la sociedad
o los propietarios de vivienda por ejemplo, cuyo patrimonio neto se hará negativo si las tasas de interés suben incluso 1 o 2 por ciento.
Habrá problemas muy grandes. Así que en este momento no creo que sea un camino sensato en lo absoluto.

Bulgarian: 
Политики за увеличаване на студентските такси и приватизацията на публични услуги, активи и индустрии, следват същия модел.
Проблема, пред който сме изправени е това пренасяне на дълга от публичен към частен дълг
което по същество си е един вид прехвърляне на риска, далеч от Великобританските акционерни дружества и правителството
към отделните хора и това ще са най-уязвимите хора, които ще има най-много дълг.
Това е много регресивна политическа рамка, която спуска правителството, където риска се премества при най-уязвимите
и ако има друг финансов шок, ако има петролен шок, например,
хората, които отнасят глобата са най-бедните в обществото
или собствениците на жилища, например, ако капиталите им станат негативни заради покачване на лихвените проценти дори само с 1 или 2 процента
ще има много големи проблеми. Така, че не мисля, че това е разумен път за всички нас в момента.

Swedish: 
Avgiftshöjningar för studenter, privatisering och utförsäljning av offentlig sektor följer samma modell.
Problemet vi står inför är att det sker en överföring av den offentliga skulden till privata skulder
vilket är ett sätt att överföra risk, bort från Storbritanniens kommersiella intressen och regeringen
till enskilda personer, och de mest utsatta individerna kommer ha merparten av skulderna.
Således är det en mycket regressiv politik regeringen för där riskerna överförs till de som är mest utsatta
och om det sker ytterligare en finansiell chock, om det inträffar en oljekris till exempel,
då är det de fattigaste i samhället som kommer att drabbas
och bostadsinnehavare kommer förlora värde på sina tillgångar om räntorna går upp bara med 1 eller 2 procent
det kommer att bli riktigt stora problem. Så jag tror inte att det är en vettig väg framåt för oss just nu.

Italian: 
Le politiche di aumento delle tasse sullo studio, la privatizzazione
dei servizi e dell’industria seguono lo stesso modello.
Il problema sta nel trasferimento del
debito, da quello pubblico a quello privato
che in realtà è un modo di allontanare il
rischio dalle società per azioni e dal governo
sulle teste delle persone. E saranno quelle più
vulnerabili a ritrovarsi col debito maggiore.
Il governo si è avviato su una politica molto
regressiva che sposta il debito sui più vulnerabili
e si ci fosse un’altra crisi finanziaria,
o una crisi petrolifera, ad esempio
quelli che pagheranno il prezzo
maggiore saranno le classi più povere
o i proprietari di case che si ritroverebbero
un patrimonio netto negativo
se i tassi d’interesse salissero anche di 1 o 2 percento.
Ci sarebbero problemi davvero seri. Non credo
che sia il modo migliore per procedere.

English: 
It's regressive and it's certainly not fair
in the terms that 
the government is talking about,
and it's certainly not a case
of "We are in this together".
As more of the country's resources 
and industries are privatised,
the private sector takes on more debt.
As a result, more money is created 
and there is a boom.
Some private equity companies
have taken this theory to the extreme,
engaging in a practice known 
as "a leveraged buyout",
where a company is purchased 
at an often inflated price,
and the purchase price is transferred
 to the business as a debt.
The company becomes responsible 
for the funding of its own purchase.
These debts are often so great
that the company needs to reduce staff,
salaries and research activities.
When you have 
to factor interest as a business,
if you have to factor interest repayment
into your goods and services,

French: 
C'est régressif et c'est probablement injuste selon 
les critères mis en avant par le gouvernement,
ce n'est certainement pas une 
mesure de solidarité nationale.
A mesure que les ressources et les 
industries du pays sont privatisées,
le secteur privé s'endette davantage.
la création monétaire qui en 
résulte relance l'activité.
Des sociétés à capitaux privés ont 
poussé cette logique à l'extrême,
s'engageant dans une pratique 
appelée "effet de levier" :
une société est achetée à un 
prix surévalué, le prix d'achat
est transféré dans le monde 
des affaires sous forme de dette.
La société devient responsable 
de cet engagement financier initial.
Cet endettement est souvent tel 
que les sociétés doivent réduire
le personnel, baisser les salaires 
et le budget recherche.
si vous devez prendre en compte l'engagement
 financier initial de votre entreprise,

German: 
Es ist regressiv und sicherlich nicht fair zu den Bedingungen,
von denen die Regierung spricht.
Und es ist mit Sicherheit auch kein Fall von
 "Das stehen wir gemeinsam durch".
Umso mehr Ressourcen und Industrien
eines Landes privatisiert werden,
desto mehr Schulden nimmt die Privatwirtschaft auf.
Dadurch entsteht mehr Geld und es gibt ein Boom.
Einige Private-Equity Firmen
haben diese Theorie auf die Spitze getrieben.
Durch sogenannte "Fremdfinanzierte Übernahmen".
Wenn ein Unternehmen
zu einem oft überhöhten Preis aufgekauft wird,
wird der Kaufpreis als Schulden
in die Bilanzen des gekauften Unternehmens übernommen.
Das Unternehmen muss die Verantwortung
für die Finanzierung seines eigenen Verkaufs selbst tragen.
Diese Schulden sind oft so groß,
dass das Unternehmen Mitarbieter entlassen,
Gehälter kürzen und Forschungsaktivitäten reduzieren muss.
Wenn ein Unternehmen
Zinszahlungen und Schuldentilgung einkalkulieren muss,

Polish: 
To regresywna i z pewnością
niesprawiedliwa polityka,
a już na pewno nie są to "trudności,
z którymi borykamy się wspólnie".
Im bardzie postępuje prywatyzacja,
tym rośnie zadłużenie sektora prywatnego.
Więcej pieniędzy trafia do
obiegu i ożywia gospodarkę.
Niektóre fundusze private equity
posunęły tę teorię do ekstremum,
stosując tzw. "wykup lewarowany".
Spółka jest wtedy wykupowana,
często po zawyżonej cenie,
która jest na nią przenoszona jako dług.
Taka spółka finansuje własne przejęcie.
Ten dług jest często tak
wysoki, że spółka musi
zwolnić pracowników, obniżyć
płace i środki na badania i rozwój.
Przedsiębiorca musi
uwzględnić zadłużenie

Portuguese: 
É regressivo, e certamente não é justo, nos termos em que o Governo está conduzir este tema,
e certamente não será um tema onde estejamos todos no mesmo barco.
À medida que mais recursos nacionais, e indústrias, vão sendo privatizados, o sector privado vai contraindo mais dívidas.
Desta forma, mais dinheiro acaba sendo criado, e existirá um "boom".
Algumas empresas de “Private Equity” têm levado esta teoria ao extremo, envolvendo-se numa prática conhecida como uma aquisição alavancada,
onde uma empresa é comprada a um preço muitas vezes inflacionado, sendo o valor da compra transferido para o negócio como uma dívida.
A empresa torna-se assim responsável por financiar a sua própria compra.
Essas dívidas são muitas vezes tão grandes, que a empresa precisa reduzir o pessoal, salários e actividades de pesquisa.
Quando se é obrigado a considerar juros como custo do negócio,
Se se tiver de integrar os juros dessa dívida nos produtos e serviços,

Croatian: 
To je regresivno i sigurno nije fer,
pod tim uvjetima, o kojima govori vlada.
I to sigurno nije slučaj od:
"Mi smo zajedno u ovome".
Što se više resursa i industrije,
jedne zemlje privatizira,
utoliko više dugova preuzima
privatno gospodarstvo.
To stvara više novca i napredak.
Neke privatne equity tvrtke su
ovu teoriju dovele do ekstrema,
kroz takozvano "preuzimanje
stranim financiranjem".
Kad se poduzeće otkupi po
znatno napuhanoj cijeni,
kupovna cijena se preuzima kao dug
u bilanci kupljenog poduzeća.
Poduzeće mora samo snositi odgovornost
za financiranje vlastite prodaje.
Ti dugovi su često tako veliki,
da poduzeće mora otpustiti radnike,
smanjiti plaće i reducirati istraživačke aktivnosti.
Ako poduzeće mora ukalkulirati
plaćanje kamata i otplatu duga,

Italian: 
La posizione del governo è
regressiva e sicuramente iniqua
e soprattutto non potrà dire:
"‘Siamo tutti nella stessa barca".
Con l’aumento di privatizzazione di risorse e industria,
il settore privato si addossa un debito ancora maggiore.
Ne risulta una crescita di creazione
di denaro e di espansione.
Alcune società private di capitale hanno portato questa
teoria all’estremo con acquisizioni tramite leva finanziaria,
cioè, una società viene spesso acquisita ad un prezzo
maggiorato che viene contabilizzato poi come debito.
La società diventa così artefice del
finanziamento delle sue stesse acquisizioni.
Il passivo che ne risulta è così esteso che la
società deve ridurre personale, salari e ricerca.
Quando i tuoi affari si basano
sulla creazione di interessi,
se nei tuoi beni e servizi devi
includere il rimborso degli interessi

Spanish: 
Es regresivo y ciertamente no es justo en los términos que el gobierno está hablando
y ciertamente no es un caso de "estamos en esto juntos".
A medida que más recursos e industrias del país se privatizan, el sector privado adquiere más deuda.
Como resultado se crea más dinero y se da un auge.
Algunas empresas de capital privado han tomado esta teoría al extremo, participar en una práctica conocida como Compra Apalancada (Leveraged Buyout),
en la que compran una empresa a un precio inflado a menudo y el precio de compra se transfiere como una deuda.
La empresa se hace responsable de la financiación de su propia compra.
Estas deudas son a menudo tan grandes que la empresa necesita reducir personal, salarios e investigación.
Cuando se tiene que considerar el interés como negocio,
si se tiene que considerar intereses de pago en los productos y servicios,

Modern Greek (1453-): 
Es ist regressiv und sicherlich nicht fair zu den Bedingungen,
von denen die Regierung spricht.
Und es ist mit Sicherheit auch kein Fall von
 "Das stehen wir gemeinsam durch".
Umso mehr Ressourcen und Industrien
eines Landes privatisiert werden,
desto mehr Schulden nimmt die Privatwirtschaft auf.
Dadurch entsteht mehr Geld und es gibt ein Boom.
Einige Private-Equity Firmen
haben diese Theorie auf die Spitze getrieben.
Durch sogenannte "Fremdfinanzierte Übernahmen".
Wenn ein Unternehmen
zu einem oft überhöhten Preis aufgekauft wird,
wird der Kaufpreis als Schulden
in die Bilanzen des gekauften Unternehmens übernommen.
Das Unternehmen muss die Verantwortung
für die Finanzierung seines eigenen Verkaufs selbst tragen.
Diese Schulden sind oft so groß,
dass das Unternehmen Mitarbieter entlassen,
Gehälter kürzen und Forschungsaktivitäten reduzieren muss.
Wenn ein Unternehmen
Zinszahlungen und Schuldentilgung einkalkulieren muss,

Korean: 
정부가 이야기하는 건 발전에 역행하는 불공정한 정책이에요.
이 방법으론 우리가 공존할 수 없습니다.
국가자산과 산업이 민영화 될수록, 민간부문은 더 많은 빚을 떠 안는다.
그 결과 더 많은 돈이 창출 되고, 호황이 온다.
일부 사모펀드회사들이 이 점을 극단적으로 이용해 차입매수(Leveraged Buyout)에 뛰어든다. (차입매수: 인수대상의 자산을 담보로 돈을 빌려 매입하는 것)
이는 한 회사가 부풀려진 가격으로 매입되면 매입가가
피인수회사의 채무로 전환되는 방식의 거래를 말한다.
즉, 피인수회사는 자신이 팔리면서도 매입대금을 자신이 마련해야 한다.
심심치 않게, 자금마련을 위한 빚이 너무 커
직원 수, 연구비, 급여등을 삭감시키기도 한다.
만약 당신이 회사를 운영하면서 빌린 빚의 이자를 감안하면,
또 생산한 재화와 서비스에 갚을 이자를 반영해야 되면,

Slovenian: 
Je regresiven in nepravičen, ko vlada govori,
da "smo v tem vsi skupaj", in tudi neresničen.
Ko je privatiziranih vse več virov in industrij,
zasebni sektor nase prevzame vse več dolga.
Posledica je, da je ustvarjenega več denarja in
pride do konjunkture.
Nekatere družbe zasebnega kapitala so to teorijo
privedle do ekstrema;
izvedle so odkup z zadolžitvijo,
pri čemer je podjetje kupljeno po pogosto napihnjeni
ceni,
nakupna cena pa se prepiše na podjetje kot dolg.
Podjetje postane odgovorno za financiranje nakupa
samega sebe.
Ti dolgovi so pogosto tako veliki, da mora podjetje
znižati število zaposlenih, plače in raziskovalne
dejavnosti.
Ko morate kot podjetje upravljati obresti na
terjatve,
če morate v svoje izdelke in storitve vračunati
odplačilo obresti na terjatve,

Swedish: 
Det är bakåtsträvande och det är verkligen inte rättvist på det sätt som regeringen säger
och det är definitivt inte en fråga om "Vi sitter alla i samma båt".
När allt mer av landets resurser och verksamheter privatiseras tar den privata sektorn på sig mer skulder.
Som ett resultat av det skapas mer pengar och det sker ett ekonomiskt uppsving.
Vissa riskkapitalbolag har dragit denna teori till extrema nivåer, genom det som kallas Leveraged Buy-out,
där ett företag köps till ett ofta inflaterat pris och köpesumman överförs till verksamheten som en skuld.
Företaget görs ansvarigt för att finansiera sitt eget uppköp.
Dessa skulder är ofta så stora att företaget måste dra ner på personal, löner och forskningsprojekt.
När du som företag måste ta med räntebetalningar i beräkningarna
du måste baka in dina räntekostnader i priset på dina varor och tjänster,

Indonesian: 
Ini sangat regresif dan tidak adil, apa yang dibicarakan pemerintah
bukan sesuatu yang menyatakan bahwa kita sedang berjuang bersama.
Semakin banyak sumber daya dan industri yang di privatisasi, sektor privat akan mengambil semakin banyak utang.
Hasilnya, semakin banyak uang diciptakan dan ada ekspansi.
Beberapa perusahaan ekuitas swasta menggunakan teori ini secara ekstrim, mempraktikkan metode Leveraged Buyout
dimana sebuah perusahaan membeli saham perusahaan lainnya dengan harga yang tinggi, menggunakan pinjaman yang dibebankan pada perusahaan asalnya.
Perusahaan itu menjadi bertanggung jawab dalam membeli dirinya sendiri.
Pinjaman ini sering kali berskala besar sehingga perusahaan tsb. perlu mengurangi staf, aktivitas penelitian, dan memotong gaji.
Jika anda harus memikirkan riba pada perusahaan,
jka anda harus melibatkan pembayaran riba pada barang dan jasa anda,

Bulgarian: 
Регресивен е, и със сигурност не е честен в контекста на това, което Правителството обяснява
и със сигурност не е от типа "Ние всички сме в това".
Колкото повече държавните ресурси и индустрия се приватизират, частния сектор понася повече дълг.
В резултат се създават повече пари и налице е бум.
Някой капиталови фирми са приели тази теория до крайност и участват в практики известни като левъридж изкупуване,
където дадена компания бива закупена на често, надута цена и покупната цена се трансферира към бизнеса като дълг.
Компанията става отговорна за финансирането на собствената си покупка.
Тези дългове са често толкова големи, че компанията трябва да съкрати персонал, заплати и дейности по разработване.
Ако имаш лихва като коефициент в бизнеса,
ако трябва да се справяш с плащането на лихва върху своите стоки и услуги,

Romanian: 
E regresiv și cu certitudine inechitabil modul în care, la moment, acționează guvernul
și, cu siguranță, nu e o problemă pentru care răspundem solidar.
Pe măsură ce resursele și industria țării sunt privatizate, sectorul privat își asumă mai multe datorii.
În efect, mai mulți bani sunt creați și avem un boom al cererii la împrumut.
Unele companii de gestionare a datoriilor au aplicat această teorie la extremă, angajând la practici denumite „răscumpărarea finanțată” (Leveraged Buyout),
prin care o companie e cumpărată la un preț deseori umflat, iar prețul de achiziție e transferat în contul companiei cu titlu de datorie.
Compania, astfel, devine responsabilă pentru finanțarea propriei înstrăinări.
Aceste datorii, de regulă, sunt într-atât de mari, încât compania e forțată să-și reducă personalul, salariile și activitatea de cercetare.
Atunci când dobânda devine o afacere,
când trebuie să incluzi dobânda în costul bunurilor sau serviciilor,

German: 
so steigt der Preis für ihre
Produkte und Dienstleistungen umso stärker,
je mehr Schulden das Unternehmen aufnimmt.
Die Zunahme der Diversifizierung von Schulden
führt zu einer Vermehrung der Geldmenge.
Wenn die Menge an Geld zunimmt,
steht mehr Geld für Produktion und Konsum zur Verfügung.
Das ist die Voraussetzung für einen Boom.
Es ist fraglich, ob wir diese Rezession überwinden
oder ob es so bleibt, wie es jetzt ist.
Falls wir jedoch die Rezession überwinden
und die Wirtschaft wieder wächst,
beobachtet, was mit den Schulden passiert.
Die Schulden werden ansteigen. Immer weiter.
Und zwar umso schneller,
je schneller die Wirtschaft wächst.
In drei bis fünf Jahren werden wir wieder dort sein,
wo wir waren.
Die Schulden werden zuviel
und die Leute werden sie wieder nicht bedienen können.
Es liegt an dem System, in dem wir zur Zeit eingesperrt sind.
Die Wirtschaft kann nicht wachsen,
ohne dass die Schulden ansteigen.
Und es sind die Schulden,
 die die Wirtschaft zusammenbrechen lassen.

Indonesian: 
maka anda harus memasang harga yang lebih tinggi selama anda berada dalam utang.
Peningkatan diversifikasi pinjaman menyebabkan peningkatan jumlah persediaan uang.
Ketika persediaan uang meningkat, lebih banyak uang bisa digunakan untuk aktivitas produksi dan konsumsi yang membentuk sebuah ekspansi.
Patut dipertanyakan, akankah kita berhasil keluar dari resesi
atau kita hanya akan menjalaninya seperti yang kita lakukan sekarang.
Bagaimanapun, pada saat kita lolos dari resesi dan ketika pertumbuhan berjalan lagi, lihatlah apa yang terjadi pada utang.
Ia akan meningkat dan terus meningkat seiring dengan pertumbuhan ekonomi,
semakin cepat jumlah utang meningkat, maka berilah 3 atau 5 tahun, kita akan kembali ke tempat yang sama (resesi).
Jumlah utang akan menjadi terlalu besar, publik akan gagal membayarnya.
Ini adalah sistem yang mengunci kita, perekonomian kita sekarang tidak bisa berkembang tanpa utang
dan utang itu sendiri yang akan meruntuhkan perekonomian itu kembali.

Bulgarian: 
тогава трябва да таксуваш все по-висока цена, когато нараства и дълга.
Увеличение в диверсификацията на дълга се отразява като увеличение на паричните запаси.
Когато се увеличат паричните запаси - повече пари са налични за продуктивни дейности и консумация, което е условието за бум.
Спорно е дали ще се измъкнем от тази рецесия
или ще продължим да я караме по начина, по който сме сега.
Въпреки това, ако успеем, когато излезем от рецесията и растежа започне отначало, вижте какво става с дълга.
Той ще нарасне и ще продължи да нараства и колкото по-пърз е растежа на икономиката,
толкова по-бързо ще нараства дълга и за около 3-5 години ще се намираме обратно, където сме сега.
Дългът ще стане твърде много - хората ще изпаднат в несъстоятелност отново.
Това е един вид система, в която сме затворени, където не може да има растеж на икономиката без нарастване на дълга
а дълга е основното нещо, което срива икономиката.

Swedish: 
du måste ständigt höja priset när du tar på dig mer och mer skulder.
En ökning av mängden skulder resulterar i en ökning av penningmängden.
När penningmängden ökar görs mer pengar tillgängliga för produktion och konsumtion vilket lägger grunden för ett ekonomiskt uppsving.
Det är tveksamt om vi kommer att komma ur den här lågkonjunkturen
eller om vi bara kommer fortsätta längs den här vägen.
Men om vi gör det, när vi väl kommer ur den, och vi har tillväxt igen, titta då på vad som händer med skulderna.
De kommer öka och de kommer fortsätta öka, och ju snabbare ekonomin växer
desto snabbare ökar skulderna och om ytterligare 3 eller 5 år så kommer vi vara tillbaka där vi är idag.
Skulderna blir för mycket, folk kan inte betala av dem.
Det är det systemet som vi inlåsta i nu, att vi kan inte ha tillväxt i ekonomin utan att skulderna växer
och skuldsättningen är precis det som får ekonomin att krascha.

Portuguese: 
Então, terá que se cobrar um preço mais elevado, perpetuamente, à medida que se assume mais e mais dívida.
Um aumento na diversificação da dívida, resulta num aumento de volume da massa monetária.
Quando a oferta monetária aumenta, mais dinheiro passa a estar disponível para actividades produtivas e de consumo, o que é um dos requisitos para um "boom".
É questionável se vamos sair desta recessão,
ou se vamos continuar a correr, da mesma forma em que o fazemos agora.
No entanto, se o fizermos, então quando sairmos desta recessão, e quando o crescimento começar de novo, olhemos para o que acontece com a dívida.
Irá subir, e vai continuar a subir, e quanto mais rapidamente a economia crescer,
mais rapidamente a dívida irá subir, e, em seguida, dê-lhe mais 3 a 5 anos, e estaremos de volta onde estávamos.
A dívida será insuportável - e as pessoas vão começar a ficar insolventes novamente.
Este é o tipo de sistema ao qual estamos presos, e onde não conseguimos fazer a economia crescer, sem que a dívida cresça,
e a dívida, é precisamente o que vai derrubar a economia.

French: 
ainsi que le remboursement des intérêts, 
dans le prix des biens et services créés,
alors plus vous vous endettez, plus vous devez 
appliquer des prix élevés à vos produits.
La diversification de la dette entraîne 
une augmentation de la masse monétaire.
Quand la masse monétaire augmente,
davantage d'argent est disponible
pour produire et consommer.
On peut se demander si nous allons 
sortir de cette récession
ou si nous allons continuer de la même 
manière que nous l'avons fait jusqu'à présent.
Cependant si nous nous en sortons,
lorsque la croissance repartira, qu'en 
sera-t-il de l'endettement ?
Il continuera d'augmenter, et 
plus la croissance sera élevée,
plus il augmentera rapidement et dans 3 à 5 ans 
nous serons exactement là où nous sommes à présent.
L'endettement sera trop lourd - 
les gens vont de nouveau être en faillite.
Le système dans lequel nous sommes 
enfermés est tel qu'on ne peut pas augmenter
l'activité économique sans augmenter la dette.
Et la dette est précisément ce qui 
conduit à l'effondrement de l'économie.

Croatian: 
cijena njihovih proizvoda i
usluga raste toliko više,
koliko više poduzeće preuzme dugova.
Povećanje diverzifikacije dugova,
vodi do povećanja novčane mase.
Kad poraste novčana masa, više novca stoji
na raspolaganju za proizvodnju i potrošnju.
To je preduslov za procvat.
Pitanje je hoćemo li
prebroditi ovu recesiju,
ili će ostati tako, kao što je sada.
Ako ipak prebrodimo recesiju
i gospodarstvo opet počne napredovati,
promatrajte što se događa sa dugovima.
Dugovi će rasti. Sve više.
U stvari toliko brže,
što brže raste gospodarstvo.
Za tri do pet godina, opet ćemo
biti tamo, gdje smo bili.
Dugovi će biti preveliki i ljudi
ih ponovo neće moći vraćati.
To leži u sustavu u koji
smo danas zaključani.
Gospodarstvo ne može rasti,
a da ne rastu dugovi.
A to su dugovi, koji
dopuštaju gospodarski kolaps.

Polish: 
więc podnosi cenę swoich
towarów i usług o koszt odsetek,
co prowadzi do stałego
wzrostu cen i zadłużenia.
Większa dywersyfikacja
zadłużenia zwiększa podaż pieniądza.
Kiedy podaż pieniądza rośnie, jest
więcej środków na produkcję i konsumpcję,
co stanowi warunek dobrej koniunktury.
Nie wiadomo, czy wyjdziemy z tej recesji,
czy będziemy dalej stać prawie w miejscu.
Jeżeli jednak nam się uda wyjść z
recesji i gospodarka znów zacznie rosnąć,
to będzie z zadłużeniem?
Też pójdzie w górę,
a im szybszy będzie wzrost gospodarczy,
tym szybciej będzie rosło zadłużenie,
a kilku latach znów znajdziemy
się w punkcie wyjścia.
Ludzie znów nie będą
mogli spłacić kredytów.
W obecnym systemie nie możemy
mieć wzrostu gospodarki
bez wzrostu zadłużenia,
a zadłużenie obciąża gospodarkę.
Jedyne wyjście do zreformować system,

Korean: 
당신은 빚을 계속 내면서 재화와 서비스에 영원히 더 높은 가격을 매겨가야 합니다.
빚의 형태가 다양해 지면 통화공급도 늘어난다.
통화공급이 늘면 경기활성화의 조건인 생산활동과 소비에 쓰일 돈이 늘어난다.
우리가 이 불경기를 빠져나올 수 있을지,
아니면 지금 처럼 계속 지낼지는 의문이에요.
어떻게 되든 불황에서 벗어나 성장이 시작될 때 빌린 돈에 무슨일이 일어나는지 보세요.
빚이 오르고 또 올라 경제성장속도보다 떠 빨리 증가할겁니다.
빚이 더 빨리 증가해 3~5년 정도 더 지나고 보면 우린 성장은 고사하고 제자리에 있을거에요.
빚이 너무 많아져 사람들은 다시 파산하기 시작해요.
우리가 갇혀 있는 이 시스템은 빚을 늘리지 않고는 경제성장이 불가능한 체제에요.
그 다음 그 빚 때문에 경제가 다시 침체될 거고요.

Italian: 
allora devi addebitare costi sempre più alti
quando ti carichi di debiti sempre maggiori.
L’aumento della diversificazione del debito
provoca un aumento della massa monetaria.
Quando la massa monetaria aumenta c’è più disponibilità
di denaro per consumi e attività produttive.
Le condizioni ideali per un boom.
Non è del tutto sicuro che
usciremo dalla fase di recessione
o se invece continueremo su questa
stessa strada sulla quale siamo ora.
Ma se dovessimo uscire da questa recessione, e quando
ripartirà la crescita, tenete d’occhio il debito.
Crescerà e continuerà a salire. Più
velocemente crescerà l'economia,
e più velocemente crescerà il debito. Aspettate
poi 3 o 5 anni e saremo di nuovo in recessione.
Il debito diventerà eccessivo e la
gente tornerà ad essere insolvente.
Nel sistema del quale siamo attualmente prigionieri, non
può esserci crescita economica senza aumento del debito.
E sarà proprio il debito a far
crollare di nuovo l’economia.

Romanian: 
ești perpetuu constrâns să le vinzi la un preț sporit pe măsură ce îți asumi și mai multe datorii.
O diversificare a tipurilor de datorii generează o creștere a rezervei monetare.
Atunci când crește rezerva monetară, mai mulți bani sunt disponibili pentru activități de producție și consum, condițiile unui boom.
E incert dacă ne va reuși să depășim această recesiune
sau dacă ne vom adapta la realitățile momentului.
Totuși, după anihilarea recesiunii și după ce progresul își va lua avânt, ce se va întâmpla cu datoria?
Aceasta va continua să crească și pe cât de rapid va crește economia,
pe atât de rapid va crește și datoria, iar în decurs de 3 sau 5 ani vom reveni la starea inițială.
Datoriile vor deveni exorbitante, oamenii vor falimenta din nou.
E sistemul care ne-a întemnițat, în care nu poți avea o creștere economică fără a avea o creștere a datoriilor,
or, anume aceste datorii vor doborî în final economia.

Slovenian: 
potem morate neprestano zaračunavati višjo ceno,
saj prevzemate vedno več dolga.
Posledica povečanja razširitve dolga je povečanje
denarne mase.
Ko se denarna masa poveča, je na razpolago več
denarja
za produktivne dejavnosti in potrošnjo, kar je pogoj
za konjunkturo.
Vprašljivo je, ali se bomo izkopali iz te recesije
ali pa bomo le borno obstajali kot smo doslej.
Četudi bomo, potem ko pridemo iz te recesije
in se ponovno začne gospodarska rast, poglejte, kaj
se bo zgodilo z dolgom.
Rasel bo in rasel in hitrejša kot bo gospodarska
rast,
hitreje bo rasel dolg in potem po 3-5 letih bomo
spet tam, kjer smo bili.
Dolg bo prevelik - ljudje bodo spet nehali izpolnjevati
svoje plačilne obveznosti.
Je sistem, v katerega smo ujeti, gospodarstvo ne
more rasti, ne da bi rasel dolg
in dolg je tisto kar gospodarstvo potegne navzdol.

English: 
then you have to charge
 a perpetually higher price
as you take on more and more debt.
An increase 
in the diversification of debt
results in an increase
 in the money supply.
When the money supply increases,
more money is available 
for productive activities and consumption,
which is the condition for a boom.
It's questionable whether we're going
to get out of this recession
or whether we'll just keep ticking along 
the way that we are now.
However, if we do, then 
when we come out of  this recession,
and when growth starts again,
 look at what happens to debt.
It will rise and it will keep rising
and the faster the economy is growing,
the faster the debt will rise,
and then give it another 3 to 5 years,
 we'll be back where we were.
The debt will become too much,
people will start defaulting again.
It's the system 
that we're locked into,
we can't grow the economy
 without growing the debt,
and the debt is the very thing that
will bring down the economy.
The only option 
going forward is to reform it,

Spanish: 
entonces se tiene que cobrar un precio constantemente más alto en la medida que uno se endeuda cada vez más.
Un aumento en la diversificación de la deuda resulta en un aumento en la oferta monetaria.
Cuando aumenta la oferta monetaria, más dinero está disponible para las actividades productivas y de consumo que es la condición para un auge.
Es un interrogante si vamos a salir de esta recesión 
o si solo vamos a seguir como vamos.
Sin embargo si salimos de esta recesión y si el crecimiento comienza otra vez, hay que ver qué pasa con la deuda.
Se elevará y seguirá aumentando y entre más rápidamente esté creciendo la economía,
más rápido aumentará la deuda y luego en otros 3 o 5 años estaremos de vuelta donde nos encontrábamos.
La deuda será demasiado grande. La gente comenzará a incumplir otra vez.
Es el tipo de sistema en que estamos atrapados; no podemos hacer crecer la economía sin hacer crecer la deuda
y la deuda es lo que echará la economía por tierra.

Modern Greek (1453-): 
so steigt der Preis für ihre
Produkte und Dienstleistungen umso stärker,
je mehr Schulden das Unternehmen aufnimmt.
Die Zunahme der Diversifizierung von Schulden
führt zu einer Vermehrung der Geldmenge.
Wenn die Menge an Geld zunimmt,
steht mehr Geld für Produktion und Konsum zur Verfügung.
Das ist die Voraussetzung für einen Boom.
Es ist fraglich, ob wir diese Rezession überwinden
oder ob es so bleibt, wie es jetzt ist.
Falls wir jedoch die Rezession überwinden
und die Wirtschaft wieder wächst,
beobachtet, was mit den Schulden passiert.
Die Schulden werden ansteigen. Immer weiter.
Und zwar umso schneller,
je schneller die Wirtschaft wächst.
In drei bis fünf Jahren werden wir wieder dort sein,
wo wir waren.
Die Schulden werden zuviel
und die Leute werden sie wieder nicht bedienen können.
Es liegt an dem System, in dem wir zur Zeit eingesperrt sind.
Die Wirtschaft kann nicht wachsen,
ohne dass die Schulden ansteigen.
Und es sind die Schulden,
 die die Wirtschaft zusammenbrechen lassen.

Italian: 
L’unica soluzione a questo circolo vizioso è impedire
alle banche di creare denaro in forma di debito.
Regolando il sistema monetario eviteremmo che
le banche provochino un’altra crisi finanziaria,
potremmo evitare gli attuali tagli ai servizi, e
l’aumento sia delle tasse che del debito pubblico.
Il sistema monetario attuale permette che il
settore bancario dreni ricchezza dall’economia
senza restituire niente di produttivo in cambio.
Perchè nonostante tutta questa tecnologia,
tutta questa efficienza è necessario che in famiglia
lavorino due persone, mentre negli anni ’50 ne bastava una?
Il motivo non è perchè le lavatrici
o altri beni aumentano di prezzo.
Ma è dovuto all’entità del debito e alle
banche che sottraggono soldi a tutti.
Il settore bancario in crescita
è quindi una brutta notizia.
Se il settore bancario cresce significa che sta
diventando meno efficiente

English: 
to stop banks from creating money as debt.
By fixing the monetary system
we can prevent the banks 
from ever causing another financial crisis
and we can also make
 the current public service cuts
and the tax rises and the increase
 in national debt, unnecessary.
The current monetary system allows
 the banking sector
to extract wealth from the economy,
whilst providing nothing productive 
in return.
Why is it that we've got 
all this technology,
all this new efficiency,
and yet it now requires two people 
to finance a household,
whereas in the 50s it only needed 
one person working?
The reason for that is not because 
these washing machines
and everything are more expensive.
It's because of all the debt 
and because the banking sector
is effectively creaming it off
 from everybody else.
So a growing banking sector
 is not a good thing.
If the banking sector is growing it's 
either that it's becoming less efficient,

Spanish: 
La única opción hacia el futuro es reformarlo para impedir que los bancos creen dinero como deuda.
Arreglando el sistema monetario podemos evitar que los bancos causen otra crisis financiera
y también podemos hacer los cortes actuales de servicio público, las subidas de impuestos y el aumento en la deuda nacional innecesarios.
El sistema monetario actual permite a la banca extraer la riqueza de la economía,
mientras que no proporciona nada productivo a cambio.
¿Por qué tenemos toda esta tecnología,
toda esta nueva eficiencia y sin embargo ahora se requiere dos personas para financiar una casa, mientras que en los años 50, 
solo se necesitaba una persona que trabajara?
La razón no es porque las máquinas lavadoras y todo lo demás sea más costoso.
Se debe a toda la deuda y porque el sector bancario esquilma al resto.
Por esto, un sector bancario creciente no es bueno.

Swedish: 
Det enda alternativet framöver är att reformera det, att stoppa bankerna från att skapa pengar genom skulder.
Genom att rätta till penningsystemet kan vi förhindra att bankerna orsakar fler finanskriser
och vi kan också göra så att offentliga nedskärningar och skattehöjningar och ökning av statsskulden inte behövs.
Det nuvarande penningsystemet möjliggör för banksektorn att extrahera rikedom från ekonomin,
samtidigt som den inte ger någonting produktivt i gengäld.
Varför är det så att trots att vi nu har all denna teknik, och all effektivisering
så behövs nu två personer för att finansiera ett hushåll när det på 50-talet räckte med att en person lönearbetade?
Anledningen till det är inte att tvättmaskiner och sådant är dyrare.
Det beror på alla skulder vi har och på att banksektorn i praktiken mjölkar oss alla på pengar.
Så en växande banksektor är inte ett bra tecken.

Korean: 
유일한 해결책은 이 시스템을 개혁해 은행이 빚으로 통화를 창출하지 못하게 하는겁니다.
그렇게 함으로써 은행이 또 다른 금융위기를 초래하지 못하게 할 수 있어요.
그러면 지금의 정부지출삭감, 증세, 국가채무를 늘이는 일 따위는 필요 없어지지요.
현행 금융체제는 금융권이 아무런 댓가도 치르지 않고,
국가경제로부터 부를 뽑아내도록 하는 제도이다.
왜 우리는 지금 첨단기술과 효율적인 수단들을 누리면서도
50년대에 가장 한 사람이 벌면 되었던 것을 지금은 맞벌이를 해야할까요?
이유는 세탁기나 다른 가계도구들이 비싸져서가 아닙니다.
전부 빚 때문이고, 금융권이 우리 모두에게서 착취해 가기 때문입니다.
그래서 금융사가 잘 되는 건 좋은게 아니에요.

Croatian: 
Jedina mogućnost je spriječiti banke,
da stvaraju novac kao dug.
Ako promijenimo monetarni sustav,
možemo spriječiti banke,
da prouzrokuju još jednu financijsku krizu.
Osim toga možemo učiniti nepotrebnim
rezanje socijalnih usluga,
povećanje poreza i povećanje nacionalnog duga.
Sadašnji sustav omogućuje bankama
da crpe novac iz gospodarstva,
bez nečeg produktivnog za uzvrat.
Zašto je to tako, da imamo
svu tu tehnologiju,
tu novu učinkovotost, a još
uvijek trebaju dvije osobe,
za financiranje jednog domaćinstva,
dok je u pedesetim godinam,
trebala zarađivati samo jedna osoba.
Razlog za to nije što su perilice
rublja i sve drugo, postali skuplji.
To je zbog dugova i zbog bankarskog
sektora, koji žanje od svih drugih.
Dakle rastući bankarski
sektor nije nešto dobro.
Kad bankarski sektor raste, razlog je,
da je on ili neučinkovit,

Modern Greek (1453-): 
Die einzige Option ist die Banken daran zu hindern,
Geld als Schulden zu schaffen.
Indem wir das Geldsystem ändern,
können wir die Banken davon abhalten
eine weitere Finanzkrise zu verursachen.
Außerdem können wir die Kürzung der Sozialleistungen,
die Steuererhöhungen
und den Anstieg der Staatsverschuldung unnötig machen.
Das derzeitige System erlaubt es den Banken
Geld aus der Wirtschaft abzuschöpfen
ohne im Gegenzug etwas Produktives zu leisten.
Warum ist es, dass wir all die Technologie haben,
diese neue Effizienz
und trotzdem braucht es mittlerweile zwei Personen,
um einen Haushalt zu finanzieren.
Während es in den Fünfziger Jahren
nur eine Person brauchte, die Geld verdiente.
Der Grund dafür ist nicht, dass Waschmaschinen
und alles Andere teurer ist.
Es ist wegen der Schulden
und weil der Bankensektor bei allen Anderen absahnt.
Ein wachsender Bankensektor ist also nichts Gutes.
Wenn der Bankensektor wächst, liegt es daran,
dass er entweder ineffizienter

Polish: 
zabronić bankom tworzenia
pieniędzy jako dług.
Jeżeli zreformujemy system monetarny,
unikniemy kolejnego kryzysu finansowego.
A poza tym obecne cięcia
budżetowe, wzrost podatków
i długu publicznego staną się niepotrzebne.
W obecnym systemie
monetarnym sektor bankowy
odprowadza pieniądze z
gospodarki zamiast ją stymulować.
Dlaczego przy całej naszej
zaawansowanej technologii,
przy całej tej nowej wydajności,
dwie osoby muszą utrzymywać
gospodarstwo domowe,
a w latach 50-tych wystarczyło,
by pracowała jedna osoba?
Nie dlatego, że np. pralki
i inne rzeczy są droższe.
Powodem jest zadłużenie
i to, że sektor bankowy
praktycznie zgarnia cały zysk.
Dlatego rosnący sektor
bankowy wcale nie jest dobry.
Jeżeli sektor bankowy rośnie,
to albo staje się mniej wydajny,

German: 
Die einzige Option ist die Banken daran zu hindern,
Geld als Schulden zu schaffen.
Indem wir das Geldsystem ändern,
 können wir die Banken davon abhalten
eine weitere Finanzkrise zu verursachen.
Außerdem können wir die Kürzung der Sozialleistungen,
die Steuererhöhungen
und den Anstieg der Staatsverschuldung unnötig machen.
Das derzeitige System erlaubt es den Banken
Geld aus der Wirtschaft abzuschöpfen
ohne im Gegenzug etwas Produktives zu leisten.
Warum ist es, dass wir all die Technologie haben,
diese neue Effizienz
und trotzdem braucht es mittlerweile zwei Personen,
um einen Haushalt zu finanzieren.
Während es in den Fünfziger Jahren
nur eine Person brauchte, die Geld verdiente.
Der Grund dafür ist nicht, dass Waschmaschinen
und alles Andere teurer ist.
Es ist wegen der Schulden
und weil der Bankensektor bei allen Anderen absahnt.
Ein wachsender Bankensektor ist also nichts Gutes.
Wenn der Bankensektor wächst, liegt es daran,
dass er entweder ineffizienter

Bulgarian: 
Единствената опция по пътя напред е реформирайки я, да се спрат банките от създаване на пари.
Чрез фиксиране на паричната система може да предотвратим банките да създадат друга финансова криза
и също така, можем да направим съкращаването на публичните услуги, увеличаването на данъците и националния дълг напълно ненужни.
Настоящата парична система позволява на банковия сектор да изважда богатство от икономиката
като същевременно не осигурява нищо продуктивно в замяна.
Защо е така, имаме всички тези технологии,
цялата тази нова ефективност и въпреки това сега се изисква, двама души да финансират домакинство, докато през 50-те е имало нужда само единия да работи?
Причината за това не е това, че пералните машини и всичко останало е по-скъпо.
Така е заради всичкия дълг и заради това, че банковия сектор ефективно го замазва пред очите на всички.
Така че, разрастването на банковия сектор не е хубаво нещо.

French: 
La seule solution envisageable est de stopper 
la création monétaire sous forme de dette.
En réformant le système monétaire, nous 
pouvons empêcher définitivement les banques
de causer une nouvelle crise financière
et nous pouvons aussi faire en sorte que 
la réduction des dépenses publiques,
les hausses d'impôts et l'endettement 
ne soient plus une fatalité.
Le système monétaire actuel permet au secteur 
bancaire de s’approprier la richesse produite,
bien qu'il ne donne rien en retour.
Pourquoi avec toute la technologie 
dont nous disposons,
la productivité d'aujourd'hui, faut-il deux 
personnes pour subvenir aux besoins d'un foyer
tandis qu'une seule suffisait dans les années 50 ? 
L'explication n'est pas l'augmentation des prix 
des machines à laver et autres biens de consommation.
C'est en raison de toute cette dette et 
parce que le secteur bancaire se l'approprie.
Ainsi un secteur bancaire en 
expansion n'est pas une bonne chose.
Si le secteur bancaire s'accroît, c'est soit 
parce qu'il est devenu moins efficace,

Slovenian: 
Edina možnost naprej je reforma, ki bi bankam
preprečila ustvarjati denar v obliki dolga.
Z ureditvijo monetarnega sistema lahko preprečimo
bankam povzročiti naslednjo finančno krizo,
in povzročimo, da so sedanji varčevalni ukrepi in
dvigi davkov
ter povečanje državnega dolga nepotrebni.
Sedanji monetarni sistem omogoča bančnemu sektorju
izčrpavanje bogastva iz gospodarstva,
v zameno pa ne nudi nič produktivnega.
Zakaj imamo vso to tehnologijo,
vso to novo učinkovitost, pa vendar zdaj potrebujemo
dva človeka za financiranje gospodinjstva,
medtem ko je v petdesetih letih za to delal le en
človek?
Ne zato, ker bi bili vsi ti gospodinjski stroji in
ostalo dražji.
Marveč zaradi vsega dolga in bančnega sektorja, ki
učinkovito posnema smetano pri vsakomer.
Zato rastoč bančni sektor ni dobra stvar.
Če bančni sektor raste, postaja manj učinkovit ali

Romanian: 
Unica opțiune pentru a merge înainte e de a reforma sistemul, de a interzice băncilor să creeze bani din datorii.
Prin repararea sistemului monetar putem preveni o nouă criză financiară, cauzată de bănci.
În final, reducerea cheltuielilor pentru serviciile publice, creșterea impozitelor și majorarea datoriei internaționale vor fi inutile.
Actualul sistem monetar le permite băncilor să se îmbogățească din economie,
fără a oferi ceva în schimb.
De ce având toate aceste tehnologii moderne,
această eficiență, totuși e necesar ca cel puțin două persoane să finanțeze întreținerea unei case, pe când în anii '50 ea era asigurată de o singură persoană.
Cauza acestei situații nu rezultă din scumpirea mașinilor de spălat și a bunurilor la general.
Situația e cauzată de datorii și de faptul că sectorul bancar le stinge din contul tuturor celorlalți.
Astfel, un sistem bancar în creștere nu e un indice bun.

Portuguese: 
A única opção de evoluir, é reformar o sistema, para que os bancos sejam impedidos de criar dinheiro como dívida.
Ao reformar o sistema monetário, podemos impedir os bancos de voltarem a causar uma nova crise financeira,
e também tornar desnecessários os atuais cortes de serviços públicos, os aumentos de impostos, e o  aumento da dívida nacional.
O sistema monetário actual, permite que o sector bancário extraia riqueza da economia,
enquanto não proporciona nada de produtivo em troca.
Porque é que nós temos toda a tecnologia que temos,
toda esta nova eficiência... e no entanto, agora necessitamos de duas pessoas a trabalhar para financiar um lar, enquanto na década de 50, só precisávamos de uma?
A razão para isto ser assim, não é porque as máquinas de lavar roupa, e tudo o resto, seja mais caro.
É por causa de toda a dívida, e é porque efectivamente o sector bancário se coloca de parte.
Assim, uma crescente atribuição de factoring bancário, não é uma coisa boa.

Indonesian: 
Satu-satunya cara untuk maju adalah mereformasinya dengan menghentikan bank menciptakan uang sebagai pinjaman.
Dengan memperbaiki sistem moneter, kita bisa mencegah bank menyebabkan krisis finansial lagi
dan kita juga bisa menghilangkan biaya layanan publik, kenaikan pajak, dan utang negara.
Sistem moneter saat ini membiarkan sektor perbankan menambak kekayaan dari perekonomian,
tanpa memberi kembalian apapun.
Mengapa pada saat kita memiliki semua teknologi ini,
semua efisiensi ini, tetapi tetap membutuhkan dua orang untuk membiayai rumah tangga, padahal di tahun 50an hanya memerlukan satu orang?
Alasannya bukan karena mesin cuci dan lain-lainnya menjadi semakin mahal.
Ini semua karena utang dan karena sektor perbankan memanen kekayaan pihak lain.
Jadi pertumbuhan faktorisme perbankan itu bukan hal yang baik.

Italian: 
o che vive come
un parassita sulle spalle dell’economia.
Se il settore bancario crescesse
del 4%, 5%, 6% in rapporto al PIL,
cosa succederebbe al resto dell’economia?
Diventerebbe il 96, 95, 94% del PIL.
Ci vuole impegno su questo punto. Se
vogliamo risolvere i grandi problemi sociali
dobbiamo risolvere il problema del denaro.
I poveri del mondo pagano per le crisi anche
quando non hanno tratto alcun beneficio
dall’espansione spesso sconsiderata e speculativa,
come la bolla immobiliare in Irlanda
che precedette quella crisi.
Negli ultimi 30 anni abbiamo assistito ad
aumenti differenziali del reddito
che ha reso i ricchi molto più ricchi della gente comune
che sono rimasti come prima o si sono impoveriti.
Uno dei motivi che hanno tenuto l’economia a galla
è stato l'offerta di credito a buon mercato,
dare credito a quella gente che non poteva permettersi
di comprare proprio perché potessero comprare di più.

French: 
soit parce c'est un parasite 
pour le reste de l'économie.
Nous pourrions envisager un secteur 
bancaire qui représente  4, 5, 6% du PIB.
Qu'arriverait t-il alors au reste de l'économie ? 
Il s'élèverait à 96, 95, 94% du PIB.
C'est à cela qu'il faudrait arriver.
Si nous voulons avoir une chance de 
traiter les grandes questions sociales,
nous devons réussir à comprendre 
le problème de la monnaie.
Les plus pauvres payent pour les crises
alors qu'ils n'ont pas profité des 
périodes d'intense activité spéculative,
comme pour la bulle immobilière 
en Irlande qui a précédé cette crise.
Au cours des 30 dernières années, les 
différences de revenus se sont accentuées
de sorte que les riches sont beaucoup plus
 riches contrairement aux gens ordinaires,
qui ont vu leurs revenus stagner voire baisser.
Une manière de maintenir l'activité 
économique fut d'accorder du crédit pas cher,
endettant encore ceux qui précisément ne 
pouvaient plus s'offrir quoi que ce soit,
ils ont toutefois continué à dépenser

Portuguese: 
Se o sector bancário está a crescer, isso indica que, ou está a tornar-se menos eficiente, ou está a tornar-se um parasita sobre o resto da economia.
Podemos falar sobre o sector bancário representar 4%, 5%, 6% do PIB,
o que está a acontecer ao resto da economia? Está a tornar-se 96, 95, 94% do PIB.
Temos que ficar sintonizados nisto neste momento. Se queremos ter alguma hipótese de enfrentar qualquer um dos restantes temas sociais,
tem que se entender o problema da massa monetária.
Os mais pobres pagarão as crises, mesmo não tendo beneficiado dos "booms", frequentemente imprudentes e especulativos,
como o boom imobiliário na Irlanda, que precedeu a crise.
Nos últimos 30 anos, temos visto as diferenças de rendimento aumentar, os ricos tornaram-se muito muito mais ricos, e as pessoas comuns,
permaneceram na mesma ou mais pobres.
Uma das coisas que foi mantendo a economia em marcha, foi o crédito barato,
fornecer crédito(dívida) às pessoas, que na realidade já não podiam pagar as coisas, desta forma, elas continuaram a comprar.

Korean: 
금융권이 성장한다는 것의 의미는 은행이 (경제성장에) 비효율적으로 변했거나 우리 경제에 기생충이 되었거나 둘 중 하나에요.
금융업이 GDP의 4, 5, 6 퍼센트를 차지한다는 말은
우리 경제의 GDP가 96, 95, 94 퍼센트가 된단 말이에요.
우린 이걸 거꾸로 바꿔야 해요. 우리가 다른 큰 사회적 이슈를 해결하고자 한다면
돈 문제부터 해결해야 합니다.
세계 최빈국이 투기목적이나 부주의로 만들어진 경제호황의 혜택을 못 누리면 다가 올 경제위기의 댓가를 모두 뒤짚어 씁니다.
금융위기 직전의 아일랜드 주택붐 처럼 말이죠.
우린 지난 30년 동안 소득격차가 더 벌어진 걸 목격했죠. 부자들은 정말 정말 더 부자가 되었고 없는 사람들은 그렇지 못했어요.
없는 사람들은 그대로거나 더 가난해 졌죠.
경제를 계속 돌리는 방법 중 하나는 신용대출을 싸게 공급하는 겁니다.
아무 것도 살 수 없는 사람들에게 싸게 빚을 내주어 계속 물건을 사게 해놓고

Spanish: 
Si el sector bancario está creciendo es que cada vez es menos eficiente o se está convirtiendo en un parásito para el resto de la economía.
Podemos hablar de la banca, llegando al 4%, 5%, 6% del PIB,
¿Qué ocurre con el resto de la economía? Está llegando al 96, 95, 94% del PIB.
Tenemos que cambiar esto ahora. Si se quiere tener la oportunidad de abordar cualquiera de los otros grandes problemas sociales,
se tiene que resolver el tema del dinero.
Los más pobres en el mundo pagan por las crisis incluso cuando no se ha beneficiado de los auges frecuentemente imprudentes y especulativos,
como el auge de la vivienda en Irlanda que precedió a esa crisis.
En los últimos 30 años hemos visto que la diferencia de ingresos aumenta de modo que los ricos tienen mucho, mucho más y la gente normal no.
Se han mantenido igual o se han vuelto más pobres.
Una de las maneras en que la economía se mantuvo funcionando fue que proporcionó crédito barato,
proporcionó deuda a aquellas personas que realmente no podían comprar más, así que se mantuvieron comprando

Slovenian: 
pa začenja parazitirati ostale dele
gospodarstva.
Govorimo lahko o bančnem sektorju, ki postaja 4%,
5%, 6% BDP,
in kaj se dogaja z ostalim delom gospodarstva? 
Postaja 96, 95, 94% BDP.
Zdaj moramo to obrniti.
Če se naj lotimo kateregakoli velikega družbenega
problema,
moramo razrešiti težavo z denarjem.
Najrevnejši na svetu plačujejo za krizo,
četudi niso imeli koristi od brezobzirnih in
špekulativnih konjunktur,
kot je bila nepremičninska konjunktura na Irskem
pred to krizo.
Razlike v prihodkih smo videli rasti zadnjih 30
let,
tako da so bogatejši še veliko bolj obogateli,
običajni ljudje pa ne;
njihov standard je ostal enak ali nižji.
Način, kako je gospodarstvo delovalo, je bil omogočanje
poceni posojil,
in dajanje posojil ljudem, ki si jih niso mogli več
privoščiti, zato so naprej kupovali,

German: 
oder ein Parasit für den Rest der Wirtschaft wird.
Wenn der Bankensektor 4, 5, 6%
des Bruttoinlandproduktes ausmacht,
was passiert mit dem Rest der Wirtschaft?
Der verringert sich auf 96, 95, 94 % des BIP.
Wir müssen uns jetzt einmischen.
Wenn wir irgendeines der anderen
großen sozialen Problemen angehen wollen,
müssen wir zuerst das Geldproblem lösen.
Die Ärmsten auf dieser Welt zahlen für Krisen,
auch wenn sie nicht von den oft rücksichtslosen
und höchstspekulativen Booms profitiert haben.
Wie der Immobilienboom in Irland,
der dieser Krise vorausgegangen ist.
In den letzten dreißig Jahren haben wir
einen Anstieg in den Einkommensunterschieden gesehen,
bei dem die Reichen sehr viel reicher wurden.
Aber normale Menschen nicht.
Sie verdienen genauso viel oder sind sogar ärmer geworden.
Ein Weg die Wirtschaft am Laufen zu halten,
war diesen Menschen günstige Kredite zur Verfügung zu stellen.
Ihnen Schulden anzubieten,
weil sie sich nichts mehr wirklich leisten konnten.
Damit sie weiter kaufen.

Polish: 
albo staje się pasożytem
realnej gospodarki.
Kiedy sektor bankowy
rośnie z 4% na 5%, 6% PKB,
to się dzieje z resztą gospodarki?
Kurczy się z 96% na 95%, 94% PKB.
Musimy zacząć działać.
Żeby rozwiązać duże problemy społeczne,
musimy zacząć od problem pieniędzy.
Cenę kryzysów płacą
najbiedniejsi ludzie na świecie,
nawet jeżeli nie byli beneficjentami
często niebezpiecznego
i spekulacyjnego boomu,
jak boom mieszkaniowy w
Irlandii, który poprzedził kryzys.
Przez ostatnie 30 lat
rosły różnice w dochodach,
bogaci stali się o wiele, o
wiele bogatsi, a zwykli ludzie
wcale się nie wzbogacili
albo nawet zbiednieli.
Jednym ze sposobów utrzymywania koniunktury
było zapewnianie taniego kredytu ludziom,
których nie było na to stać,
żeby nie przestali konsumować.

English: 
or it's becoming a parasite 
on the rest of the economy.
We can talk about the banking sector 
becoming 4%, 5%, 6% of GDP.
What's happening 
to the rest of the economy?
It's becoming 96, 95, 94% of GDP.
We've got to get switched on to this now.
If we want to have a chance of tackling
any of the other big social issues,
you've got to figure out the money issue.
The poorest in the world pay for crises
even when they've not benefited
from the often reckless 
and speculative booms,
like the housing boom in Ireland
 that preceded that crisis.
Over the last 30 years 
we've seen income differentials increase,
so that the rich have got much, much richer
 and ordinary people haven't,
they've stayed the same 
or they've got poorer.
One of the ways 
that the economy was kept going
was by providing cheap credit, 
providing debt to those very people
who couldn't really afford things anymore, 
so they kept buying

Indonesian: 
Jika sektor perbankan berkembang, itu berarti bank menjadi semakin tidak efisien atau menjadi parasit dalam perekonomian.
Kita bisa membicarakan sektor perbankan menjadi 4%, 5%, 6% dari PDB,
dan yang terjadi pada perekonomian sisanya? Mereka menjadi 96, 95, 94% dari PDB.
Kita harus mulai menangani isu ini sekarang. Jika kita ingin memiliki kesempatan untuk mencegah msalah sosial besar lainnya,
anda hanya perlu menyelesaikan masalah uang ini.
Komunitas termiskin di dunia harus membayar pada waktu krisis walaupun mereka tidak mendapat keuntungan apapun dari ekspansi spekulatif,
seperti trend perumahan di Irlandia yang mengawali krisis tersebut.
Dalam 30 tahun terakhir kita melihat jurang perbedaan pendapatan yang sangat dalam, si kaya semakin kaya dan orang biasa tidak,
mereka antara tetap biasa saja atau menjadi semakin miskin.
Satu cara yang membuat ini terjadi adalah karena adanya penyedia kredit murah,
menyediakan pinjaman untuk orang yang sebenarnya tidak mampu membeli apapun, supaya mereka tetap membeli sesuatu

Croatian: 
ili je parazit ostatka gospodarstva.
Kad bankovni sektor iznosi 4, 5, 6%
bruto nacionalnog dohotka,
što se događa sa ostatkom gospodarstva?
On se smanjuje na 96, 95, 94% BDP-a.
Sada se mi moramo uključiti.
Ako se želimo pozabaviti bilo kojim
drugim velikim društvenim problemima,
moramo najprije riješiti problem sa novcem.
Najsiromašniji na ovom
svijetu, plaćaju za krizu,
čak i ako nisu imali koristi od često
nemilosrdnog i visoko špekulativnog buma.
Kao bum nekretnina u Irskoj,
koji je prethodio ovoj krizi.
U posljednjih trideset godina vidjeli
smo porast nejednakosti prihoda,
gdje su bogati bili sve bogatiji,
ali obični ljudi ne. Oni su ostali na istom,
ili su čak postali siromašniji.
Jedan od načina da se gospodarstvo drži pod
nadzorom, je da se ponude jeftini krediti.
Ponuditi dugove tim istim ljudima, koji si
stvarno ne mogu više priuštiti stvari,
tako da mogu dalje kupovati.

Swedish: 
Om banksektorn växer betyder det antingen att den blivit mindre effektiv eller att den har blivit en parasit som lever på resten av ekonomin.
Om vi säger att banksektorn utgör 4%, 5% eller 6% av BNP,
vad innebär då det för resten av ekonomin? 
Den utgör då 96, 95, 94% av BNP.
Vi måste börja åtgärda det här nu. Om vi vill ha en chans att ta itu med de andra stora samhällsproblemen
så måste vi lösa problemet med pengarna.
De fattigaste i världen betalar för kriserna även när de inte har dragit nytta av de ofta vårdslösa och spekulativa uppgångarna,
som bolånebubblan på Irland som föregick krisen där.
Under de senaste 30 åren har inkomstskillnaderna ökat så att de rika har blivit mycket, mycket rikare medan vanliga människor inte har det,
de ligger kvar på samma nivåer eller har fått det sämre.
Ett sätt som ekonomin hölls igång var genom tillhandahållandet av billig kredit,
genom att möjliggöra skuldsättning för de människor som inte längre hade råd att köpa saker, så de fortsatte köpa

Modern Greek (1453-): 
oder ein Parasit für den Rest der Wirtschaft wird.
Wenn der Bankensektor 4, 5, 6%
des Bruttoinlandproduktes ausmacht,
was passiert mit dem Rest der Wirtschaft?
Der verringert sich auf 96, 95, 94 % des BIP.
Wir müssen uns jetzt einmischen.
Wenn wir irgendeines der anderen
großen sozialen Problemen angehen wollen,
müssen wir zuerst das Geldproblem lösen.
Die Ärmsten auf dieser Welt zahlen für Krisen,
auch wenn sie nicht von den oft rücksichtslosen
und höchstspekulativen Booms profitiert haben.
Wie der Immobilienboom in Irland,
der dieser Krise vorausgegangen ist.
In den letzten dreißig Jahren haben wir
einen Anstieg in den Einkommensunterschieden gesehen,
bei dem die Reichen sehr viel reicher wurden.
Aber normale Menschen nicht.
Sie verdienen genauso viel oder sind sogar ärmer geworden.
Ein Weg die Wirtschaft am Laufen zu halten,
war diesen Menschen günstige Kredite zur Verfügung zu stellen.
Ihnen Schulden anzubieten,
weil sie sich nichts mehr wirklich leisten konnten.
Damit sie weiter kaufen.

Romanian: 
Dacă sectorul bancar crește, atunci faptul se datorează fie scăderii eficienții lui, fie parazitării economiei.
Putem în continuu vorbi că sectorul bancar acoperă 4%, 5% sau 6% din PIB,
însă ce se întâmplă cu restul economiei? Indicele acesteia e în descreștere, având 96, 95 sau 94% din PIB.
Trebuie să ne concentrăm asupra acestei probleme. Dacă ne dorim soluționarea altor probleme sociale majore,
suntem obligați să soluționăm problema banilor.
Cei mai săraci oameni din lume plătesc costul crizei, chiar și atunci când aceștia nu beneficiază din boom-urile speculative,
similare celui ipotecar care a precedat criza financiară irlandeză.
În ultimii 30 de ani diferențele de venituri s-au accentuat într-atât de mult încât cei bogați au devenit și mai bogați, iar oamenii ordinari - nu,
starea lor a rămas neschimbată și ei au devenit mai săraci.
Una din metodele de a garanta mișcarea economiei a fost furnizarea de credite ieftine,
adică împovărarea cu datorii a celor ce nu au posibilitatea de a achiziționa bunuri. Astfel, aceștia puteau cumpăra în continuare.

Bulgarian: 
Ако се увеличава банковия сектор, то или той става по-малко ефективен, или се превръща в паразит за останалата икономика.
Може да кажем за банковия сектор, че съставлява 4, 5, 6% от БВП.
какво остава за останалата икономика? Тя става 96, 95, 94% от БВП.
Трябва да превключим сега, ако искаме да имаме шанс за справяне с някои от другите големи социални проблеми,
трябва да се справим с въпроса с парите.
Най-бедните в света плащат за кризите дори, когато не са се възползвали от безразсъдните и спекулативни бумове,
като бума с жилищата в Ирландия, който предшестваше настоящата криза.
През последните 30-тина години наблюдаваме диференциално увеличаване на доходите, така че богатите са станали много по-богати докато обикновените хора не са,
или са си останали същите или са станали по-бедни.
И един от начините икономиката да се движи е като се предоставя евтин кредит,
като се предоставя дълг на хората, който вече не могат да си позволяват неща, за да продължат да пазаруват,

Bulgarian: 
и когато това рухне, отново същите тези хора трябва да платят още веднъж, въпреки че по много начини те са жертвите.
В резултат на кризата Английската банка купува корпоративен дълг и го преопакова с по-нисък процент лихва.
Също така, средностатистическия човек се налага да плаща повече от всякога за да получи овърдрафт или кредит по сметка.
Дълговете между много богатите или правителствата винаги може да се предоговорят,
и винаги са се предоговаряли през цялата световна история.
Не са нещо вечно. По-общо казано, когато имаме дългове дължими от бедните към богатите,
тогава изведнъж дълговете стават свещено задължение по-важно от всичко друго.
Идеята с предоговарянето става немислима.
Може ли да формулирате какво точно ще задържи инвеститорите щастливи,
ще ги накара да се чувства по-уверени?
Това е труден въпрос. За мен е без значение. Виждате ли аз съм търговец.
Аз не се интересувам от тези неща.
"Платете си данъците!!!"

Indonesian: 
dan ketika ekonomi kolaps, merekalah yang harus membayar sekali lagi, meskipun mereka sudah menjadi korban sejak awal.
Krisis memaksa Bank of England membeli utang-utang perusahaan dan mendaur ulangnya dengan suku bunga yang lebih rendah.
Di lain pihak, masyarakat biasa diminta untuk membayar lebih banyak ketika rekening minus dan menggunakan kartu kredit.
Utang antar orang kaya atau antar pemerintah selalu bisa di negosiasi ulang
dan selalu dinegoisasi ulang, sepanjang sejarah.
Utang bukanlah sesuatu yang tertulis di batu. Tetapi ketika si miskin meminjam uang ke si kaya
tiba-tiba utang menjadi kewajiban sakral yang lebih penting dari apapun.
Gagasan untuk menegoisasi ulang tidak pernah terlintas di pikiran.
Bisakah anda menunjukkan apa yang membuat investor senang,
membuat mereka lebih percaya diri?
Agak sulit itu. Bagi saya itu tidak penting. Saya sendiri seorang pemain saham - 
Saya tidak peduli pada hal semacam itu.
Bayarlah pajakmu!

Italian: 
E quando ci fu il collasso furono quelle stesse
persone a pagare nonostante fossero le vere vittime.
Per tamponare la crisi la Banca d’Inghilterra
comprò titoli obbligazionari societari
e li convertì con un tasso d’interesse minore.
Eppure alla gente comune viene chiesto di pagare sempre
di più per gli scoperti e per le carte di credito.
Tra i veri ricchi, o tra governi, i
debiti possono sempre essere rinegoziati
e lo sono sempre stati nella storia del mondo.
Per loro non ci sono regole rigide. Mentre quando è
un povero a dover ripagare un debito ad un ricco
i debiti diventano un obbligo sacro più
importante di qualsiasi altra cosa.
La sola idea di rinegoziarli è impensabile.
Potresti indicare cosa renderebbe felici
gli investitori, e farli sentire più sicuri?
Domanda difficile. Per me è indifferente. Vedi io
sono un operatore, non mi interesso di queste cose.
Pagate le tasse!

Romanian: 
Și în momentul în care sistemul intră în colaps, exact aceiași oameni sunt obligați să plătească din nou, deși, în mare măsură, ei sunt din start victime.
În rezultatul crizei, Bank of England a achiziționat datoriile corporative și le-a reambalat cu aplicarea unor dobânzi mai mici.
Totuși, unei persoane ordinare i se cere să plătească mai mult decât în cazul împrumuturilor de overdtraft sau liniilor de creditare.
Datoriile dintre cei mai bogați sau între state pot fi oricând renegociate,
e o practică care s-a cimentat în decursul istoriei.
Nu e nimic bătut în cuie. Vorbind la general, atunci când sunt puse în discuție datoriile celor săraci față de cei bogați,
datoriile devin o obligație sacră, mai importantă decât orice.
Ideea renegocierii acestor datorii devine imposibilă.
Ne puteți numi exact ce i-ar face fericiți pe investitori,
ce i-ar face mai încrezători?
E o întrebare dificilă. Personal consider că nu are importanță. Sunt un comerciant
și nu mă interesează astfel de chestiuni.
Achită-ți impozitele!

Swedish: 
och när det kollapsar är det samma personer som än en gång måste betala trots att de på många sätt var de ursprungliga offren.
Som ett resultat av krisen har centralbanken köpt upp företagens skulder och paketerat om dem till lägre räntesatser.
Ändå får privatpersoner i snitt betala mer än någonsin på lån vid övertrasseringar och på kreditkort.
Skulder mellan de mycket rika eller mellan stater kan alltid omförhandlas,
så har det alltid varit genom världshistorien.
De är inte huggna i sten. I allmänhet, när skulder är något som de fattiga har till de rika,
då blir skulder plötsligt en helig plikt som är viktigare än någonting annat.
Tanken på att omförhandla dem blir otänkbar.
Kan du beskriva exakt vad som skulle göra investerarna nöjda,
få dem att känna sig tryggare?
Det är en svår fråga, för mig personligen spelar det ingen roll, jag är en trader,
jag bryr mig egentligen inte om såna saker.
"Betala era skatter!"

Slovenian: 
in ko se trg zlomi, taisti ljudje ponovno plačajo,
čeprav so bili žrtve na mnoge načine že prvič.
Banka Anglije je kupila dolg korporacij kot posledico
krize
in ga reprogramirala z nizko obrestno mero.
Od povprečne osebe pa se zahteva, da plača še več
kot doslej za prekoračitev sredstev na kreditnih
karticah.
Dolg med zelo bogatimi in vladami je vedno znova
stvar pogajanj
in je skozi zgodovino tudi zmeraj bil.
To ni nekaj zakoličenega.  Na splošno, ko imate
dolg, ki ga revni dolgujejo bogatim,
dolgovi nenadoma postanejo sveta obveznost, pomembnejša
od česarkoli drugega.
Zamisel, da bi se o njih ponovno pogajali, postane
nezamisljiva.
Ali lahko natančno določite, kaj investitorje
osrečuje,
kaj bi jih bolj zadovoljilo?
To je težka naloga.  Na osebni ravni ni pomembna. 
Glejte, jaz sem trgovec -
Mene te zadeve pravzaprav ne brigajo.
Plačajte svoje davke!

Polish: 
A kiedy się to załamało, ci sami
ludzie muszą zapłacić ponownie,
chociaż już wcześniej byli ofiarami.
W wyniku kryzysu Bank Anglii
skupił dług przedsiębiorstw,
i podzielił go, zmniejszając
oprocentowanie.
Jednak przeciętna osoba
musi płacić więcej niż dotąd
za zadłużenie na
rachunku i karty kredytowe.
Długi między najbogatszymi
osobami lub między rządami
zawsze mogą być renegocjowane
i zawsze tak się działo
Długi nie są wykute w kamieniu.
Tylko długi biednych
wobec bogatych
nagle stają się świętym obowiązkiem,
ważniejszym niż cokolwiek innego.
Renegocjacja jest nie do pomyślenia.
Jak Pana zdaniem zadowolić i zwiększyć
zaufanie inwestorów?
Trudno powiedzieć. Osobiście
uważam, że to nie ma znaczenia.
Jestem maklerem. Nie obchodzi mnie to.

Portuguese: 
Quando se entra em colapso, serão essas mesmas pessoas que terão que de pagar, mais uma vez, embora em muitos aspectos, eles já tenham sido vítimas inicialmente.
Como resultado da crise, o Banco de Inglaterra tem comprado dívida corporativa, reemitindo-a, com taxas de juro mais baixas.
No entanto, o cidadão comum está a ser forçado a pagar mais do que nunca, ao contrair dívida baseada em contas à ordem negativas, e cartões de crédito.
Dívidas, entre os muito ricos, ou entre governos, sempre poderão ser renegociadas,
e sempre o foram, ao longo da história mundial.
Elas não são nada escrito em pedra. Normalmente, é apenas quando se fala de dívidas de pobres, para com os ricos,
que, de repente, as dívidas se tornam uma obrigação sagrada, mais importante do que qualquer outra coisa.
A ideia de se renegociar, torna-se algo impensável.
Você consegue determinar exactamente o que manteria os investidores felizes,
fazê-los sentir mais confiantes?
Essa é uma pergunta difícil. Pessoalmente, não me importa. Veja, eu sou um "trader" (corrector) -
Eu realmente não me importo com esse tipo de coisa.
Pague seus impostos!

Spanish: 
y cuando se derrumbó, esas mismas personas tuvieron que pagar una vez más, a pesar de que fueron víctimas de muchas maneras y desde el inicio.
Como consecuencia de la crisis el Banco de Inglaterra ha comprado deuda corporativa y la ha re-empacado a menores tasas de interés.
Sin embargo a la persona promedio se le pide pagar cada vez más para pedir prestado por sobregiros y tarjetas de crédito.
Siempre se pueden renegociar las deudas entre los muy ricos o entre los gobiernos
y así ha sido toda la historia.
No es algo inamovible. En términos generales es cuando los pobres tienen deudas con los ricos
que de repente las deudas se vuelven una obligación sagrada más importante que cualquier otra cosa y
la idea de re-negociarlas se hace impensable.
¿Podría precisar exactamente qué tendría a los inversores felices y
con más confianza?
Es una pregunta difícil. Pienso que no importa. Soy un trader (negociante).
Realmente no me importan este tipo de cosas.
¡Paga tus impuestos!

German: 
Wenn es kollabiert, sind es dieselben Menschen,
die wieder zahlen müssen.
Auch wenn sie in vielerlei Hinsicht schon zuvor die Opfer waren.
Aufgrung der Krise hat die Zentralbank von England
Firmenschulden aufgekauft und niedriger verzinst hat.
Ein normaler Verbraucher aber zahlt mehr denn je auf Kredite, Kontoüberziehungen und Kreditkarten.
Schulden zwischen den sehr Vermögenden
und zwischen Regierungen
können und wurden in der gesamten Weltgeschichte
immer neu ausgehandelt.
Schulden sind nicht in Stein gemeisselt.
Aber Schulden, die die Armen bei den Reichen haben,
sind auf einmal diese heilige Verpflichtung.
Wichtiger als alles Andere.
Die Idee die Schulden neu auszuhandeln
wird plötzlich undenkbar.
"Können Sie genau festmachen,
 was Investoren bei Laune hält,
was würde sie zuversichtlicher machen?"
"Das ist schwierig zu sagen.
 Mir persönlich - es ist egal.
Ich bin ein Händler.
 Mich interessiert so etwas nicht wirklich."
"Zahlt Eure Steuern! Zahlt Eure Steuern!"

English: 
and when it collapses, 
it's those same people
that have to pay once again,
even though in many ways 
they were the victims the first time.
As a result of the crisis
the Bank of England has bought 
corporate debt,
and repackaged it 
at lower rates of interest.
Yet the average person
is being asked to pay more than ever
to borrow on overdrafts and credit cards.
Debts between the very wealthy 
or between governments
can always be renegotiated,
and always have been 
throughout world history.
They're not anything set in stone.
It's, generally speaking,
when you have debts owed 
by the poor to the rich
that suddenly debts become 
a sacred obligation,
more important than anything else.
The idea of renegotiating them 
becomes unthinkable.
Can you pin down exactly 
what would keep investors happy,
make them feel more confident?
That's a tough one. 
Personally, it doesn't matter.
See, I'm a trader. 
I don't really care about that.
Pay your taxes!

Croatian: 
Ako to kolabira, ti isti ljudi,
to moraju opet vratiti.
Čak i ako su već prije bili
žrtve na mnogo načina.
Kao rezultat krize Bank of England je otkupila
korporativni dug i prepakirala ga na niže kamate.
Ali normalan potrošač, plaća više nego ikada
na kredite, minuse na kontu i kreditne kartice.
Dugovi između vrlo bogatih i između vlada
se mogu uvijek ponovno pregovarati
i to je uvijek bilo u
cijeloj svjetskoj povijesti.
Dugovi nisu uklesani u kamen.
Ali dugovi, koje imaju siromašni kod bogatih,
su odjednom postali sveta obveza.
Važnija nego bilo što drugo.
Ideja o novim pregovorima
postaje nezamisliva.
"Možete li točno ustanoviti,
što investitore drži sretnima,"
"što bi im dalo više samopouzdanja?"
"To je teško reći."
"Meni osobno - to je svejedno."
"Ja sam trgovac.
Mene tako nešto stvarno ne zanima."
"Platite svoj porez! Platite svoj porez!"

French: 
et quand tout s'est écroulé, ils
 ont dû payer une fois de plus
même si à beaucoup d'égards ils 
étaient victimes dès le départ.
A la suite de la crise la Banque d'Angleterre 
a acheté de la dette aux entreprises
afin de la redéployer à un taux d'intérêt inférieur.
Pourtant les gens doivent payer davantage pour 
les découverts bancaires et les cartes de crédit.
Les dettes entre les très riches ou entre les 
gouvernements peuvent toujours être renégociées,
ce qui a toujours été le cas à travers l'histoire.
Rien n'est inscrit dans le marbre.
Mais généralement quand vous avez 
des pauvres endettés auprès des riches,
ces dettes deviennent soudainement une obligation
 sacrée plus importante que tout autre chose.
L'idée de les renégocier 
devient impensable.
Pouvez-vous indiquer ce qui est 
favorable au moral des investisseurs
ce qui les rend plus confiants ?
C'est une question difficile. Pour moi, 
ça n'a pas d'importance. En tant que trader -
Je ne me soucie guère de ce genre de choses.
Payez vos impôts !

Korean: 
경제가 무너지면 댓가를 치러야 하는 사람은 또 돈을 빌린 그 사람들이 되는 겁니다. 이미 희생양이 되었던 그사람들 말이죠.
금융위기 후 영국중앙은행은 기업이 진 빚을 금리가 낮은 대출로 갈아태워줬다.
평범한 사람들은 신용카드나 마이너스통장으로 쓴 돈을 원금 이상으로 갚아야 된다.
그런데 부유층이나 정부 간에는 빚이 항상 재조정되요.
세계사적으로 계속 있어왔던 일이죠.
물론 이건 그들 끼리만 적용되는 거죠. 가난한자가 부자에게 돈을 빌리면
빚은 갑자기 그 어떤 것 보다 중요한 신성한 의무가 됩니다.
빚을 재조정하는 건 상상할 수 없는 일이죠.
투자자들을 만족시키고 확신시킬 방법을
콕 찝어 말씀해 주신다면요?
어려운 질문이네요. 개인적으론 신경 안 써요. 증권중개인으로서..
그 문제는 관심 없어요.
세금 내라!

Modern Greek (1453-): 
Wenn es kollabiert, sind es dieselben Menschen,
die wieder zahlen müssen.
Auch wenn sie in vielerlei Hinsicht schon zuvor die Opfer waren.
Aufgrung der Krise hat die Zentralbank von England
Firmenschulden aufgekauft und niedriger verzinst hat.
Ein normaler Verbraucher aber zahlt mehr denn je auf Kredite, Kontoüberziehungen und Kreditkarten.
Schulden zwischen den sehr Vermögenden
und zwischen Regierungen
können und wurden in der gesamten Weltgeschichte
immer neu ausgehandelt.
Schulden sind nicht in Stein gemeisselt.
Aber Schulden, die die Armen bei den Reichen haben,
sind auf einmal diese heilige Verpflichtung.
Wichtiger als alles Andere.
Die Idee die Schulden neu auszuhandeln
wird plötzlich undenkbar.
"Können Sie genau festmachen,
 was Investoren bei Laune hält,
was würde sie zuversichtlicher machen?"
"Das ist schwierig zu sagen.
Mir persönlich - es ist egal.
Ich bin ein Händler.
 Mich interessiert so etwas nicht wirklich."
"Zahlt Eure Steuern! Zahlt Eure Steuern!"

Spanish: 
¿Naciste en Inglaterra?
Si veo una oportunidad para ganar dinero, me voy con eso.
Para la mayoría de los negociantes, no nos importa mucho realmente cómo se va a arreglar la economía,
cómo van a arreglar toda la situación. Nuestro trabajo es hacer dinero de ella
y personalmente he estado soñando con este momento por tres años. Si se sabe qué hacer, se puede hacer mucho dinero.
Tengo una confesión: me voy a la cama todas las noches soñando con otra recesión.
Sueño con otro momento como este.
Sueño con otra recesión, sueño con otro momento como este. Se puede hacer mucho dinero de esto.
Bruno, Virginia lastimó a alguien seriamente. Tienes que ayudarla.
¡Entrando!
Puedes verlo por toda Europa: el nuevo primer ministro de Grecia,
no ha sido elegido, sino impuesto. Papademos es ex empleado de Goldman Sachs.

Korean: 
영국 출생이유?
돈 벌이 되는 건 다하는 거죠.
대부분의 증권맨들은 건전한 경제나,
건전한 사회따윈 안중에 없어요. 우린 불황일 때 돈 벌어요
개인적으로 이 순간을 3년 동안 기다려었요. 상황파악만 되면 이 때 큰돈을 벌수 있어요.
고백하나 하죠, 잠자리 들 때마다 경기침체가 한 번 더오기를 빌었어요.
이 순간을 꿈꿨죠.
또 다른 불황을 꿈꿨죠. 이 같은 또 한번의 불황을 꿈꿨죠. 이 때 큰 돈을 벌수 있어요.
브루노, 버지니아가 정말 나쁜 놈을 쳤어요. 가서 도와줘요.
들어간다!
(우리가 알게 된 진실을 바탕으로) 유럽으로 눈을 돌려, 새 그리스 총리를 보세요.
선출된게 아닌 정치적으로 임명된 파파데모스인데, 골드만삭스 직원이었죠,

Croatian: 
"Jeste li rođeni u Engleskoj?"
"Kad vidim priliku,
da zaradim novac, ja je koristim."
"Većina nas trgovaca se ne
interesira za to,"
"kako se gospodarstvo može stabilizirati."
"Naša zadaća je da od toga profitiramo."
"Ja osobno sanjam o ovom
trenutku već tri godine."
"Ako znate što morate raditi,
možete zaraditi hrpu novaca."
"Moram nešto priznati."
"Ja noću idem u krevet
i sanjam o slijedećoj recesiji."
"Sanjam o još jednom trenutku,
kao što je ovaj."
"Na tom se može zaraditi hrpa novca."
"Bruno, Virginiju je netko
stvarno loše povrijedio."
"Trebao bi pomoći."
Kad pogledate u Europu i vidite,
kako novi premijer Grčke nije bio
biran, nego je bio postavljen.
Papdemos, bivši dužnosnik Goldmana Sachsa.

Portuguese: 
Você nasceu em Inglaterra?
Se eu vejo uma oportunidade de ganhar dinheiro, eu agarro-a.
Para a maioria dos correctores, nós na verdade não nos preocupamos sobre como vão reparar a economia,
como vão reparar a toda a situação. O nosso trabalho é ganhar dinheiro com isso,
e, pessoalmente, eu ando a sonhar com este momento já há três anos. Se você souber o que fazer, você pode fazer montes de dinheiro com isto.
Eu tenho uma confissão que é, eu vou para a cama todas as noites e eu sonho com outra recessão,
Eu sonho com outro momento como este.
Eu sonho com uma nova recessão, sonho com outro momento como este. Você pode fazer montes de dinheiro com isto.
Bruno, Virgínia magoou alguém a sério, você deveria ajudá-la.
Vai entrar!
O que pode ser visto pela Europa fora, e ver que o novo primeiro-ministro da Grécia,
que não foi eleito, na verdade foi imposto, Papademos,  é ex-funcionário da Goldman Sachs.

Polish: 
Płaćcie podatki!
Urodziłeś się w Anglii?
Jeżeli widzę okazję do zarobienia
pieniędzy, to z niej korzystam.
Większości maklerów nie
interesuje, jak naprawią gospodarkę,
jak naprawią tę całą sytuację.
Nasze zadanie to zarobić. Marzyłem
o takim kryzysie od 3 lat.
Jeśli wiesz jak, możesz
na tym sporo zarobić.
Przyznam się, że marzę o kolejnej recesji,
o kolejnej okazji takiej jak teraz.
Marzę o kolejnej recesji, o
kolejnej okazji takiej jak teraz.
Możesz sporo zarobić.
Bruno, Virginia zrobiła komuś
krzywdę, powinieneś jej pomóc.
Dawaj!
Widać to w całej Europie:
nowy premier Grecji, nie wybrany,
faktycznie narzucony, Papademos,
to były pracownik Goldman Sachs.

Italian: 
Sei nato in Inghilterra?
Se mi capita l’occasione di fare
soldi, non me la lascio scappare.
Gli operatori, in genere, non hanno
interesse a migliorare l’economia.
a migliorare l’intera situazione.
Il nostro scopo è di fare soldi.
Personalmente ho sognato questo momento per tre anni.
Se sai cosa fare, puoi tirarci fuori un sacco di soldi.
Devo confessare che tutte le sere vado a
letto sperando in un’altra recessione,
sogno un’altra situazione come questa.
Sogno un’altra recessione, un’altra situazione come
questa. Si possono fare davvero un mucchio di soldi.
Bruno, Virginia ha fatto parecchio
male a qualcuno, dovresti aiutarla.
Largo!
Guardiamo la situazione europea, e
vediamo che il Primo Ministro greco
Papademos non è stato eletto, ma imposto in realtà.
É un ex impiegato di Goldman Sachs.

German: 
"Wurden Sie in England geboren?"
"Wenn ich eine Chance sehe, Geld zu machen, ergreife ich sie.
Die meisten von uns Händlern
interessieren sich nicht so sehr dafür,
wie man die Wirtschaft stabilisieren kann.
Unsere Aufgabe ist es, davon zu profitieren.
Ich persönlich habe seit drei Jahren
von diesem Moment geträumt.
Wenn Sie wissen, was Sie tun müssen,
können sie eine Menge Geld machen.
Ich muss ein Geständnis ablegen.
Ich gehe nachts ins Bett
und träume von der nächsten Rezession.
Ich träume von einem weiteren Moment wie diesem.
Man kann eine Menge Geld daran verdienen."
"Bruno, Virginia hat jemandem ganz böse weh getan.
Du solltest helfen."
Wenn man sich in Europa umschaut und sieht,
wie der neue Ministerpräsident von Griechenland,
nicht gewählt, sondern eingesetzt wurde.
Papdemos, ein ehemaliger Mitarbeiter von Goldman Sachs.

French: 
Êtes-vous né en Angleterre ?
Si j'ai l'occasion de gagner de l'argent, je la saisis.
La plupart des traders se préoccupent très peu de 
la manière dont l'économie va être remise sur pied,
comment la situation dans son ensemble va être 
arrangée. Notre travail est de gagner de l'argent
et personnellement je rêve de 
ce moment depuis trois ans.
Si vous savez quoi faire, vous pouvez 
gagner beaucoup d'argent.
Je vais vous faire une confession : toutes 
les nuits je rêve d'une nouvelle récession,
Je rêve d'un autre moment comme celui-là.
Je rêve d'une nouvelle récession, je 
rêve d'un autre moment comme celui là.
On peut gagner beaucoup d'argent.
Bruno, Virginia a blessé quelqu'un 
gravement, tu dois l'aider.
Attention !
On peut regarder à travers toute l'Europe 
et remarquer que le premier ministre grec,
Papademos est un ancien de Goldman Sachs. 
- il n'a pas été élu mais imposé.

Modern Greek (1453-): 
"Wurden Sie in England geboren?"
"Wenn ich eine Chance sehe, Geld zu machen, ergreife ich sie.
Die meisten von uns Händlern
interessieren sich nicht so sehr dafür,
wie man die Wirtschaft stabilisieren kann.
Unsere Aufgabe ist es, davon zu profitieren.
Ich persönlich habe seit drei Jahren
von diesem Moment geträumt.
Wenn Sie wissen, was Sie tun müssen,
können sie eine Menge Geld machen.
Ich muss ein Geständnis ablegen.
Ich gehe nachts ins Bett
und träume von der nächsten Rezession.
Ich träume von einem weiteren Moment wie diesem.
Man kann eine Menge Geld daran verdienen."
"Bruno, Virginia hat jemandem ganz böse weh getan.
Du solltest helfen."
Wenn man sich in Europa umschaut und sieht,
wie der neue Ministerpräsident von Griechenland,
nicht gewählt, sondern eingesetzt wurde.
Papdemos, ein ehemaliger Mitarbeiter von Goldman Sachs.

Swedish: 
"Är du född i England?"
Om jag ser en möjlighet att tjäna pengar så följer jag den.
De flesta traders, vi bryr oss faktiskt inte så mycket om hur de ska ordna upp ekonomin,
hur de ska lösa hela situationen. Vårt jobb är att tjäna pengar på det
och personligen har jag drömt om det här tillfället i tre år. Om du vet vad du gör så kan du tjäna en hel del pengar på det.
Jag har en bekännelse att göra, jag går till sängs varje kväll och drömmer om en till lågkonjunktur,
jag drömmer om en till sån här chans.
Jag drömmer om en till lågkonjunktur. Jag drömmer om en till sån här chans. Det går att tjäna en massa pengar på det."
"Bruno, Virginia gjorde någon riktigt illa, du måste hjälpa henne."
Inkommande!
När vi ser ut över Europa nu ser vi att den nya premiärministern i Grekland,
inte vald, i princip tillsatt, Papademous, tidigare anställd vid Goldman Sachs.

English: 
Were you born in England?
If I see an opportunity to make money, 
I go with that.
For most traders, 
we don't really care that much
how they're going to fix the economy,
how they're going to fix 
the whole situation.
Our job is to make money from it,
and I've been dreaming 
about this moment for three years.
If you know what to do, 
you can make a lot of money from this.
I have a confession which is,
 I go to bed every night,
I dream of another recession,
 I dream of another moment like this.
I dream of another recession, 
I dream of another moment like this.
You can make a lot of money from this.
Bruno, Virginia hurt somebody real bad,
 you oughta help her.
Incoming!
The way in which you can look 
across Europe now
and see that 
the new Prime Minister of Greece,
not elected, 
essentially imposed,  Papademos,
former employee of Goldman Sachs.

Bulgarian: 
Вие родени ли сте в Англия?
Ако видя възможност да изкарам пари, аз го правя.
Повечето търговци, ние не се интересуваме от това как ще се оправи икономиката,
как ще оправят цялата тази ситуация. Нашата работа е да направим пари от това
и аз лично, мечтая за този момент от 3 години. Ако знаеш какво да правиш, може да изкараш много пари от това.
Имам признание и то е, че когато си лягам вечер, аз мечтая за следващата рецесия,
мечтая за още един момент като този.
Мечтая за следващата рецесия, мечтая за още един момент като този. Може да изкараш много пари от това.
Бруно, Вирджиния нарани някого наистина лошо, трябва да й помогнеш.
Пазете се!
Начина, по който, може да погледнете през Европа и ад видите новия министър председател на Гърция,
не избран, а поставен - Пападимос - бивш служител на Голдман Сакс.

Slovenian: 
Ste bili rojeni v Angliji?
Če zaznam priložnost za zaslužek, grem za tem.
Večine nas trgovcev pravzaprav ne briga, kako bodo
uredili gospodarstvo,
kako bodo uredili celotno situacijo.  Naše delo je,
da iz tega zaslužimo,
in osebno sem o tem trenutku sanjal zadnja tri
leta.
Če veste, kaj morate narediti, lahko iz tega potegnete
veliko denarja.
Moram priznati, da vsako noč, ko grem spat, sanjam
o še eni recesiji,
sanjam o še enem trenutku, kot je ta,
sanjam o še eni recesiji, sanjam o še enem trenutku,
kakršen je ta.  V tej situaciji lahko zaslužite
veliko denarja.
Bruno, Virginia je nekoga zelo prizadela, moraš ji
pomagati.
Prihajam!
Ko zdaj pogledate po Evropi in vidite, da je nov
premier Grčije,
neizvoljen, pravzaprav postavljen, Papademos -
nekdanji zaposleni Goldman Sachsa.

Indonesian: 
Apakah anda lahir di Inggris?
Jika saya melihat kesempatan untuk mendapat uang, saya akan melakukannya.
Kebanyakan pemain saham tidak peduli apakah mereka akan memperbaiki ekonomi atau tidak,
apakah mereka memperbaiki situasi atau tidak. Pekerjaan kami hanya untuk mendapatkan  uang darinya
dan saya memimpikan momen ini selama tiga tahun. Jika anda tahu apa yang harus anda lakukan, anda bisa mendapat banyak uang dari sini.
Saya memilki sebuah pengakuan, setiap kali saya tidur, saya mengharapkan datangnya resesi,
saya memimpikan momen seperti ini lagi.
Saya memimpikan resesi lagi, saya memimpikan momen seperti ini. Anda bisa mendapat uang banyak dari sini.
Bruni, Virginia menyakiti seseorang dengan parah, anda harus membantunya.
Saya datang!
Jika anda melihat disekitar Eropa saat ini, dan melihat perdana menteri Yunani yang baru,
bukan yang dipilih rakyat, yang dipaksakan, Papademos - mantan pegawai Goldman Sachs.

Romanian: 
Te-ai născut în Anglia?
Dacă văd o oportunitate de a câștiga bani, o voi urma.
Majoritatea comercianților sunt indiferenți față de modul în care va fi restaurată economia,
față de restructurarea situației. Lucrul nostru e de a câștiga bani
și, personal, timp de trei ani visam să survină acest moment. Dacă știi ce ai de făcut, poți dobândi o groază de bani.
Trebuie să recunosc că în fiecare noapte visez la o nouă recesiune,
visez la repetarea unui moment ca acesta.
...visez la o nouă recesiune, visez la repetarea unui moment ca acesta. [...] poți dobândi o groază de bani.
Bruno, Virginia l-a rănit rău pe cineva, ar fi bine să o ajuți.
Atenție!
Dacă vom privi Europa, vom observa că Prim-ministrul Greciei
nu a fost ales, ci impus poporului grec, or, Papademos e fost angajat la Goldman Sachs.

Bulgarian: 
Новия Министър председател на Италия - Марио Монти - бивш служител на Голдман Сакс.
Новия президент на Европейската централна банка - бивш служител на Голдман Сакс.
Тези хора се появяват абсолютно навсякъде.
Това е начина да променим каквото имаме, да вземем цялата власт и свобода и да я отдалечим от хората,
да концентрираме всичко в ръцете на малка група хора с абсолютна сила.
От хората, без хората, срещу хората.
Това, което е по-интересно от всичко това, е въпроса за демокрацията, която се обсъжда така ярко в Европа,
и това, че имате едно правителство от банкери, по същество наложено върху вас.
Банкерите са тези, които ни вкарват в цялата тази - бъркотия, за да не е много грубо,
и след това си казваме - ОК, банкерите са тези, които ще ни изкарат от тук.
И между другото - ще управляват страната ви. Сериозен въпрос относно демокрацията възниква тук.
Впрочем, банковата криза вкара повече от 100 млн. души обратно в нищета.

Korean: 
이태리 총리 겸 외무장관 마리오 몬티도 골드만삭스 출신이죠,
유럽중앙은행 총재도 골드만삭스에서 일했어요.
이쪽 계통 사람들 어디든 다 있어요.
이게 우리가 가진 걸 바꾸는 방법입니다. 사람들에게서 자유와 권한을 착취해
이 모든 것을 절대권력을 가진 소수의 사람에게 주는 거죠.
국민으로부터, 국민 없이, 국민에 대항하여
여기서 흥미로운 사실은 유럽이 민주평등에 대한 논의가 둘 째가라면 서러운 곳인데
우린 의지와 상관 없이 은행가로 구성된 정부를 가지고 있어요.
막말로, 우리를 이 곤경에 빠뜨린건 대체로 은행가들이라고 할 수 있죠. 아주 틀린 이야기는 아닙니다.
그리곤 말하죠, 좋아 은행가들이 그래도 우릴 이 곤경에서 구해 줄거야 라고요
그래서 그 양반들이 국가경영에 참여합니다. 여기엔 심각한 민주성의 문제가 있어요.
그런데 금융위기가 1억명 이상을 빈곤으로 내몰았어요.

French: 
Le nouveau premier ministre italien, également 
ministre des finances, Mario Monti,
est un ancien de Goldman Sachs. Le nouveau 
président de la Banque Centrale Européenne
est un ancien de Goldman Sachs. 
On voit ces personnes surgir un peu partout.
Voilà ce que nous pouvons faire : priver 
les gens de tout pouvoir et de toute liberté
et tout rassembler entre les mains d'une 
petite minorité dotée d'un pouvoir absolu.
Par la peuple, sans le peuple, contre le peuple.
Cela a relancé les questions autour de la 
démocratie avec beaucoup de gravité en Europe,
il y a en effet un gouvernement 
de banquiers imposé à tous.
Ce sont les banquiers qui nous 
ont conduit à cette pagaille, je résume
mais c'est une bonne approche globale
et vous, vous êtes d'accord sur le fait que les 
banquiers sont ceux qui vont nous sortir de là
et incidemment, ils vont se 
retrouver à la tête de votre pays.
Et là une sérieuse question 
de démocratie se pose.
A ce propos, le secteur bancaire a plongé plus 
de 100 millions de gens dans la pauvreté.

Modern Greek (1453-): 
Der neue Premierminister und Finanzminister Italiens Mario Monti
- ehemaliger Mitarbeiter von Goldman Sachs.
Der neue Präsident der Europäischen Zentralbank
- ehemaliger Mitarbeiter von Goldman Sachs.
Auf einmal sieht man diese Leute überall auftauchen.
"Das ist der Weg zu ändern, was wir haben.
 Nehmen sie den Menschen Macht und Freiheit
und legen Sie sie in die Hände
einer kleinen Gruppe mit absoluter Macht."
"Durch das Volk, ohne das Volk, gegen das Volk."
Interessant an all dem
ist die Frage nach der Demokratie,
die in Europa sehr vehement gestellt wird.
Dass man letztendlich eine Regierung
von Bankern vorgesetzt bekommt.
Die Banker, durch die wir überhaupt erst
in den Schlamassel hineingeraten sind.
Grob gesprochen, aber eine gute erste Annäherung.
Dann sagt Du "okay", dieselben Banker sollen uns jetzt retten.
Und sie werden jetzt Dein Land regieren.
Das ist eine ernste Frage für die Demokratie,
die sich hier auftut.
Die Bankkrise trieb mehr als
100 Millionen Menschen zurück in die Armut.

Slovenian: 
Nov premier in finančni minister Italije - Mario
Monti - nekdanji zaposleni Goldman Sachsa.
Nov predsednik Evropske centralne banke - nekdanji
zaposleni Goldman Sacha.
Te ljudi vidite vznikati povsod.
To je način, kako spremeniti, kar imamo, odvzeti
vso moč in vso svobodo ljudem
in zbrati vse v rokah male skupine z absolutno
močjo.
Od ljudi, brez ljudi, proti ljudem.
Zanimivo je vprašanje demokracije, ki se je ob tem
jasno zastavilo v Evropi,
da imamo vlado bančnikov, ki nam je v bistvu
vsiljena.
Pravzaprav so nas prav bančniki pripeljali v to
zmešnjavo,
a to je dobra prva ocena
in potem si rečete, OK, bančniki so ljudje, ki nas
bodo iz tega izvlekli
in slučajno bodo zdaj tudi vodili vašo državo.
Tu se odpira resno vprašanje o demokraciji.
Mimogrede, bančna kriza je več kot 100 milijonov
ljudi porinila nazaj v revščino.

Portuguese: 
O novo primeiro-ministro, e ministro das Finanças Italiano - MarioMonti- é ex-funcionário da Goldman Sachs.
O novo presidente do Banco Central Europeu - é ex-funcionário da Goldman Sachs.
Você vê estas pessoas emergir em todos o lado.
Esta é a maneira de mudar o que temos, afastar todo o poder, e todas as liberdades, das pessoas
e concentrar tudo nas mãos de um pequeno grupo com poder absoluto.
A partir do povo, sem o povo, contra o povo.
O que é interessante, é ter emergido a questão da democracia, e do aceso debate gerado na Europa,
que têm tido, na verdade, uma governação de banqueiros imposta.
Os banqueiros, foram quem, de uma forma ou de outra, nos meteu nesta confusão, poderá ser uma forma rude de ver as coisas, mas é uma boa abordagem inicial.
E então você diz, OK, os banqueiros são as pessoas que, portanto, nos vão tirar disto,
e agora, eles vão dizer como governar o seu país. Há uma questão séria de democracia que se inicia aqui.
A propósito, a crise bancária levou mais de 100 milhões de pessoas de volta à pobreza.

Romanian: 
Noul Prim-ministru și ministrul finanțelor al Italiei - Mario Monti - la fel e fost angajat la Goldman Sachs.
Noul președinte al Băncii Central-Europene - fost angajat la Goldman Sachs.
O să observăm că acești oameni apar absolut peste tot.
Acesta e modul de a schimba ceea ce avem, să deposedăm poporul de întreaga putere și toate libertățile
și să le concentrăm în mâinile unui mic grup cu puteri nelimitate.
De la popor, fără popor, contra poporului!
Cea mai interesantă parte a problemei e chestiunea democrației, care rămâne a fi extrem de accentuată în Europa.
Faptul că avem guverne, care ne-au fost impuse de bancheri.
Or, cruda realitate e că anume bancherii, mai mult sau mai puțin, sunt responsabili de acest haos și e o bună primă aproximație,
însă, ulterior, anume lor le încredințăm prerogativa de a ne soluționa problema.
Și, în efect, ei ne vor conduce țara. E o chestiune democratică serioasă, ce se cere a fi rezolvată.
Apropo, criza bancară a generat sărăcirea a peste 100 milioane de oameni.

Swedish: 
Den nya premiärministern och finansministern i Italien, Mario Monti, tidigare anställd vid Goldman Sachs.
Den nya ordföranden för Europeiska centralbanken, tidigare anställd vid Goldman Sachs.
vi ser att dessa personer poppar upp absolut överallt.
Det är så vi ändrar på vad vi har, ta all makt och alla friheter från folket
och samla allt i händerna på en liten grupp med absolut makt.
Från folket, utan folket, mot folket.
Vad som har varit intressant med allt detta är de demokratiska frågor som väckts ganska abrupt i Europa,
att vi har en regering i realiteten bestående av bankmän som påtvingats oss.
Det är mer eller mindre samma bankmän som drog in oss i den här röran, lite hårdraget, men det är ganska
nära sanningen, och sedan tror vi att bankmännen är de som därför kommer ta oss ur det
och som av en händelse kommer de nu att styra landet. Det är en allvarlig demokratisk frågeställning som har öppnats upp.
Förresten, bankkrisen drev mer än en 100 miljoner människor tillbaka in i fattigdom.

Indonesian: 
Perdana menteri dan menteri keuangan Itali - Mario Monti - mantan pegawai Goldman Sachs.
Presiden Bank Central Eropa - mantan pegawai Goldman Sachs.
Anda bisa mendapati orang-orang ini muncul dimana-mana.
Itu adalah cara untuk mengubah apa yang kita miliki, mengambil kuasa dan kebebasan dari rakyat
dan mengumpulkan semuanya di tangan sebuah golongan kecil dengan kuasa absolut.
Dari rakyat, tanpa rakyat, melawan rakyat.
Yang menarik dari sini adalah banyak yang mulai mempertanyakan demokrasi,
bahwa anda memiliki pemerintahan yang terdiri dari bankir dipaksakan kepada anda.
Para bankir lah yang menyebabkan kekacauan ini, agak kasar sih, tetapi sedikit banyak memang seperti itu
kemudian anda bilang "OK, bankir adalah orang yang kemudian harus menyelesaikan ini semua"
dan sekarang malah mereka yang menjalankan negara anda. Ada pertanyaan serius yang diajukan pada demokrasi disini.
Omong-omong, krisis perbankan membawa lebih dari 100 juta penduduk kembali ke kemiskinan.

English: 
The new Prime Minister and Finance Minister
 of Italy, Mario Monti,
former employee of Goldman Sachs.
The new President
 of the European Central Bank,
former employee of Goldman Sachs.
You see these people popping up 
absolutely everywhere.
That's the way to change what we have:
take all power and all freedoms away 
from the people
and collect everything into the hands 
of one small group with absolute power.
From the people, without the people, 
against the people.
What's been interesting out 
of all this is the question of democracy
that's been opened up 
very starkly in Europe,
that you have a government 
of bankers essentially imposed on you.
It's bankers who more or less got us
into this mess, to put it rather crudely,
but that's a good first approximation,
and then you say, OK, 
bankers are the people
who get us out of it,
and incidentally,
they're going to run your country now.
There's a serious question of democracy
that has opened up here.
By the way, the banking crisis
drove more than a 100 million people
 back into poverty.

Spanish: 
El nuevo primer ministro y Ministro de finanzas de Italia Mario Monti es ex empleado de Goldman Sachs.
El nuevo Presidente del Banco Central Europeo es ex empleado de Goldman Sachs.
Ves a estas personas realmente apareciendo por todas partes.
Es la manera que tenemos para cambiar: quitarle todo el poder y todas las libertades a la gente
y ponerlo todo en las manos de un pequeño grupo con poder absoluto.
De la gente, sin la gente, contra la gente.
Ha sido interesante que en Europa se ha abierto muy 
descarnadamente el tema de la democracia,
que tiene un gobierno de banqueros impuesto.
Poniéndolo crudamente, pero siendo una buena primera aproximación, son más o menos los banqueros los que nos metieron en este lío, 
y entonces uno dice: está bien, por lo tanto son los banqueros los que nos van a sacar del lío.
y por cierto, ahora van a gobernar su país. Aquí se abre una controversia importante sobre democracia.
Por cierto, la crisis bancaria devolvió a la pobreza a más de 100 millones de personas.

German: 
Der neue Premierminister und Finanzminister Italiens Mario Monti
 - ehemaliger Mitarbeiter von Goldman Sachs.
Der neue Präsident der Europäischen Zentralbank
- ehemaliger Mitarbeiter von Goldman Sachs.
Auf einmal sieht man diese Leute überall auftauchen.
"Das ist der Weg zu ändern, was wir haben.
 Nehmen sie den Menschen Macht und Freiheit
und legen Sie sie in die Hände
einer kleinen Gruppe mit absoluter Macht."
"Durch das Volk, ohne das Volk, gegen das Volk."
Interessant an all dem
ist die Frage nach der Demokratie,
die in Europa sehr vehement gestellt wird.
Dass man letztendlich eine Regierung
von Bankern vorgesetzt bekommt.
Die Banker, durch die wir überhaupt erst
in den Schlamassel hineingeraten sind.
Grob gesprochen, aber eine gute erste Annäherung.
Dann sagt Du "okay", dieselben Banker sollen uns jetzt retten.
Und sie werden jetzt Dein Land regieren.
 Das ist eine ernste Frage für die Demokratie,
die sich hier auftut.
Die Bankkrise trieb mehr als
100 Millionen Menschen zurück in die Armut.

Polish: 
Premier i Minister Finansów Włoch, Mario
Monti, to też były pracownik Goldman Sachs.
Nowy Prezes Europejskiego
Banku Centralnego tak samo.
Ci ludzie pojawiają się wszędzie.
Oto jak możemy zmienić obecną sytuację:
zabierzemy całą władzę
i wszystkie prawa ludziom
i przekażemy je małej potężnej grupie.
Od ludzi, bez ludzi, przeciwko ludziom.
Ciekawa w tym wszystkim
jest kwestia demokracji.
W Europie widać wyraźnie, że
narzucili nam rządy bankierów.
To głównie bankierzy wpakowali
nas w ten bałagan,
upraszczam, ale zasadniczo tak było,
więc myślimy tak: OK,
to niech teraz bankierzy
nas z tego wyciągną, a przy
okazji niech rządzą krajem.
Gdzie tu demokracja?
Przez kryzys bankowy ponad
100 milionów ludzi popadło w biedę.

Italian: 
Mario Monti, il nuovo Primo Ministro e ministro delle
Finanze italiano, è un ex impiegato di Goldman Sachs.
Il nuovo presidente della Banca Centrale
Europea è un ex impiegato di Goldman Sachs.
Si vede questa gente spuntare
fuori da tutte le parti.
Ecco il modo per cambiare le cose: togliere
tutto il potere e tutte le libertà alla gente
e accumulare tutto nelle mani di un
piccolo gruppo con potere assoluto.
Dalla gente. Senza la gente. Contro la gente.
In tutta questa faccenda è interessante la questione
della democrazia che si è decisamente aperta in Europa
con un governo di banchieri imposto sulla gente.
Per metterla in maniera molto brutale, sono stati i banchieri
a metterci in questo caos, ma è un’approssimazione
ma poi diciamo, OK saranno i banchieri
a tirarci fuori dai guai allora
tenendo conto però che sono loro a governare il tuo paese.
C’è una questione seria di democrazia che si è aperta.
A proposito, la crisi delle banche ha gettato
più di 100 milioni di persone nella povertà.

Croatian: 
Novi premijer i ministar
financija Italije, Mario Monti
- bivši dužnosnik Goldmana Sachsa.
Novi predsjednik Europske centralne banke
- bivši dužnosnik Goldmana Sachsa.
Odjednom vidite da ti
ljudi svuda izranjaju.
"To je put da se promijeni ono što imamo.
Uzmite ljudima moć i slobodu"
"i stavite to u ruke male grupe,
koja ima apsolutnu moć."
"Od naroda, bez naroda, protiv naroda."
Ono što je zanimljivo kod svega
toga je pitanje demokracije,
koje se u Europi vrlo snažno postavlja,
da imate vladu od bankara,
koja vam je u biti nametnuta.
To su bankari, koji su nas više
ili manje doveli u ovaj nered,
grubo rečeno, ali to je
dobro prvo približavanje.
Tada ćeš reći "u redu", isti
bankari nas sada trebaju spasiti.
I oni će sada vladati tvojom zemljom.
To je ozbiljno pitanje za demokraciju,
koje se ovdje otvara.
Bankarska kriza je vratila više od
100 milijuna ljudi nazad u siromaštvo.

Bulgarian: 
Статистиката относно смъртността на хората, които са обеднели нараства поради куп причини.
Така че банковата криза не е просто за обедняване - отнася се и до избиване на хора също така.
И познайте какво? Ние наистина не сме стигнали дъното на това.
Ние никога не сме накарали всеки да се отчете, не сме правили радикални промени, каквито трябва да се направят,
защото погрешно сме приели, че ако дестабилизираме тази позиция за напред, това само ще влоши нещата.
И познайте кой взима решенията? Всички онези хора, които са били там в началото.
"Мисля, че трябва да знаеш, че бизнеса на един от тези бизнесмени са убийствата."
"Техните оръжия са модерни, тяхното мислене - с 2000 години остаряло."

Korean: 
빈곤층 사망률이 여러 가지 이유로 엄청나게 증가했죠.
따라서 금융위기는 그저 가난해 지는게 아니라 사람을 죽이는 겁니다.
이유가 뭘까요? 우린 아직도 진짜 이유를 몰라요.
우리에겐 누구 하나 책임지는 사람도 없고, 정말 시급한 대대적인 개혁작업도 해낸게 없어요.
왜냐면 개혁으로 인한 불안정한 상황이 되면 사태가 더 악화될거라고
잘못 판단했기 때문이죠.
누가 결정을 내렸을까요? 안타깝지만 우리 모두가 한 셈입니다.
"이거 꼭 알아야 할 것 같아, 저 업계가 하는 일 중 하나가 살인이라고"
"저쪽 무기는 최신식인데, 생각은 2000년 전이네요"

Indonesian: 
Statistik kematian penduduk yang jatuh miskin meningkat tajam karena berbagai sebab.
Jadi krisis perbankan bukan hanya tentang memiskinkan publik - ini juga tentang membunuh orang.
Dan coba tebak? Kita bahkan tidak pernah mengusutnya.
Kita tidak pernah menuntut seseorang, tidak pernah melakukan reformasi yang perlu kita lakukan
karena kita berasumsi jika kita menggoyang posisinya lebih keras, masalah akan menjadi lebih parah.
Dan tebak siapa yang mengambil keputusan? Semua orang yang ada disana sejak awal.
"Anda harus tahu bahwa bisnis dari salah satu pebisnis ini adalah pembunuhan."
"Senjata mereka modern, pemikiran mereka: dua ribu tahun kadaluarsa."

English: 
The mortality statistics of people
 who go into poverty
rise hugely for a whole range of reasons.
So the banking crisis isn't just 
about becoming poorer,
it was about killing people as well.
And guess what? We haven't really got
 to the bottom of it.
We never held anybody to account
and we haven't done the radical reforming job
that we really needed to do,
because we mistakenly thought 
If we destabilise the position any further,
it'll make matters worse.
And guess who took the decisions?
All the people who were there
 in the first place.
"I think you ought to know,
that the business of one 
of these businessmen is murder".
"Their weapons are modern, their thinking:
two thousand years out of date".

Polish: 
Statystycznie śmiertelność
osób popadających w biedę
gwałtownie rośnie z wielu różnych powodów.
Więc kryzys bankowy nie tylko pozbawił
ludzi majątku, ale też wiele osób zabił.
A wciąż nie dotarliśmy do sedna problemu.
Nikogo nie pociągnęliśmy
do odpowiedzialności
i nie przeprowadziliśmy
koniecznych radykalnych reform,
bo daliśmy sobie wmówić,
że to by jeszcze
zwiększyło destabilizację,
A kto o wszystkim decydował?
Ci sami ludzie, którzy wywołali kryzys.
Powinnam cię uprzedzić, że jeden z tych
biznesmenów zajmuje się morderstwami.
Mają nowoczesną broń, ale z
myśleniem są dwa tysiące lat do tyłu.

Slovenian: 
Statistika smrtnosti ljudi, ki se znajdejo v revščini,
se zelo zviša iz mnogih razlogov.
Torej pri bančni krizi ne gre samo za osiromašenje
- gre tudi za ubijanje ljudi.
In kaj pravite?  Temu še nismo prišli do dna.
Še nikogar nismo poklicali na odgovornost
in nismo še opravili radikalne reforme, ki je
potrebna,
ker smo zmotno mislili, da se bodo stvari še
poslabšale, če bomo situacijo še bolj
destabilizirali.
In uganite, kdo je sprejel odločitve?  Vsi ljudje,
ki so bili tam že od samega začetka.
"Vedeti morate, da je posel enega teh poslovnežev
ubijanje."
"Njihova orožja so sodobna, njihov način
razmišljanja:   dva tisoč let za časom."

Romanian: 
Statistica mortalității celor căzuți în sărăcie atestă o majorare enormă, fiind cauzată de motive variate.
Astfel, criza bancară nu se rezumă doar la sărăcirea oamenilor, ci și la omorârea oamenilor ca atare.
Mai mult decât atât, încă nu ne-am clarificat ce s-a întâmplat...
Nu am identificat responsabilul și nici nu am efectuat reformele radicale necesare,
deoarece în mod eronat am considerat că destabilizarea situației va înrăutăți starea lucrurilor.
Și știți cine a aprobat deciziile anti-criză? Exact aceiași oameni care au generat-o.
„Consider că ar fi bine să știți că unele din afacerile acestor întreprinzători sunt omorurile.”
„Armele lor sunt moderne, iar gândirea lor e veche de 2000 de ani.”

Portuguese: 
As estatísticas de mortalidade, associada a pessoas que vão para a pobreza, aumentou enormemente por uma série de razões.
Assim, a crise bancária não está apenas a criar cada vez mais pobres - está também a matar pessoas.
E adivinhem? Ainda se não chegou ao fundo da questão.
Nós nunca conseguimos responsabilizar ninguém por não ter sido feito o trabalho de reforma radical que realmente precisava de ter sido feito
porque pensámos, erradamente, que se destabilizássemos as coisas mais, isso iria piorar a situação.
E adivinhe quem tomou as decisões? As pessoas que estava originalmente no poder.
"Eu acho que você deveria saber, que o negócio de um destes empresários é assassinatos."
"As suas armas são modernas, o seu pensamento: Dois mil anos fora de tempo"

Italian: 
Statisticamente la mortalità dei nuovi poveri è
molto aumentata e per motivi tra i più diversi.
La crisi delle banche non è limitata
all'impoverimento, ma uccide anche.
E sapete una cosa? Non abbiamo
nemmeno toccato il fondo.
Nessuno è stato giudicato e nemmeno abbiamo
fatto le riforme radicali e necessarie
perché abbiamo pensato erroneamente che se
destabilizziamo ancora la situazione le cose peggiorano.
E chi ha preso tutte le decisoni? La stessa
gente che anche prima stava allo stesso posto.
Dovresti sapere che l’attività di uno
di questi uomini d’affari è il delitto.
Le loro armi sono moderne, il loro
pensiero: superato da duemila anni.

Spanish: 
Las estadísticas de mortalidad de las personas que caen en la pobreza van en un aumento enorme por toda una serie de razones.
Así que la crisis bancaria no es solo volverse cada vez más pobre. También es un problema de asesinar gente.
¡Y adivinen qué! No hemos tocado fondo.
Nunca hemos hecho responsable a nadie y no hemos hecho el trabajo de reforma radical que realmente teníamos que hacer
porque erróneamente pensamos que si desestabilizábamos la situación aún más, las cosas empeorarían.
Y adivinen: ¿quienes tomaron las decisiones? Todos los que ya estaban ahí.
Creo que usted debería saber, que el negocio de uno de estos empresarios es el asesinato.
Sus armas son modernas, su pensamiento: 2 mil años de obsolescencia.

French: 
La mortalité des populations pauvres a fortement 
augmenté pour toute une série de raisons.
Ainsi la crise financière ne se limite pas à rendre 
les gens plus pauvres, elle est également meurtrière.
Et devinez quoi ? Nous n'avons 
pas traité le problème à la base.
Nous n'avons ni demandé aux 
responsables de rendre des comptes,
ni entrepris les changements 
radicaux qui s'imposent
parce que nous avons pensé à tort, 
qu'en déstabilisant davantage la situation,
nous allions l'aggraver.
Et devinez qui a pris les décisions ? Tous 
ceux qui ont été impliqués dès le début.
"Il faut que tu saches que l'activité d'un 
de ces hommes d'affaires est le meurtre."
"Leurs armes sont modernes, leurs idées 
sont périmées depuis deux mille ans."

Croatian: 
Statistike smrtnosti ljudi,
koji su upali u siromaštvo, enormno rastu.
Iz mnogih razloga.
Kod bankarske krize se ne radi samo, postati siromašan,
nego se također radi o umiranju ljudi.
I znaš što?
Tome se ne vidi kraj.
Mi nismo nikoga pozvali na odgovornost
i nismo proveli radikalne reforme,
koje smo donijeli.
Budući da pogrešno pretpostavljamo,
da ako još dalje destabiliziramo situaciju,
sve ćemo učiniti još gorim.
I pogađaj, tko je donio odluku?
Svi ti ljudi, koji su već prije bili tu.
"Mislim da bi trebao znati,
da je posao jednog od tih poslovnih ljudi - ubistvo."
"Njihova oružja su moderna.
Njihovo razmišljanje: dve tisuće godina zasterjelo."

Swedish: 
Statistiken över dödligheten bland människor i fattigdom stiger enormt av en rad olika orsaker.
Så bankkrisen gjorde inte bara folk fattigare, den förkortade livet på människor också.
Och vet du vad? Vi har inte riktigt nått botten än.
Det var aldrig någon som ställdes till svars och vi har inte gjort de radikala reformer som skulle behövas
eftersom vi felaktigt tänkte att om vi destabiliserar systemet ytterligare, kommer det bli ännu värre.
Och gissa vilka det var som fattade det beslutet. Samma personer som var delaktiga i de ursprungliga problemen.
"Jag tycker du ska veta att affärsverksamheten för en av dessa affärsmän är mord."
"Deras vapen är moderna, deras sätt att tänka: tvåtusen år föråldrat."

German: 
Die Sterblichkeits-Statistiken von Menschen,
die in die Armut abrutschen, steigen enorm an.
 Aus vielen Gründen.
In der Bankenkrise geht es also nicht nur ums ärmer Werden,
 sondern es geht auch um das Töten von Menschen.
Und weißt Du was?
Eine Ende ist nicht in Sicht.
Wir haben niemanden zur Rechenschaft gezogen
und wir haben die radikalen Reformen,
die wir gebraucht hätten, nicht umgesetzt.
Weil wir fälschlicherweise annahmen,
dass wenn wir die Situation noch weiter destabilisieren,
wir alles noch schlimmer machen.
Und rate mal, wer die Entscheidungen getroffen hat?
All die Leute, die vorher schon da waren.
"Ich denke, du solltest wissen,
dass das Geschäft eines dieser Geschäftsleute Mord ist."
"Ihre Waffen sind modern.
Ihr Denken: zweitausend Jahre veraltet."

Modern Greek (1453-): 
Die Sterblichkeits-Statistiken von Menschen,
die in die Armut abrutschen, steigen enorm an.
Aus vielen Gründen.
In der Bankenkrise geht es also nicht nur ums ärmer Werden,
 sondern es geht auch um das Töten von Menschen.
Und weißt Du was?
Eine Ende ist nicht in Sicht.
Wir haben niemanden zur Rechenschaft gezogen
und wir haben die radikalen Reformen,
die wir gebraucht hätten, nicht umgesetzt.
Weil wir fälschlicherweise annahmen,
dass wenn wir die Situation noch weiter destabilisieren,
wir alles noch schlimmer machen.
Und rate mal, wer die Entscheidungen getroffen hat?
All die Leute, die vorher schon da waren.
"Ich denke, du solltest wissen,
dass das Geschäft eines dieser Geschäftsleute Mord ist."
"Ihre Waffen sind modern.
Ihr Denken: zweitausend Jahre veraltet."

Polish: 
Sprzeciw wobec monopolu banków
To jak działają pieniądze
i jak się nimi posługujemy,
dokonując różnych
transakcji, z czasem wpływa
na kierunek, w jakim zmierza społeczeństwo.
To jak i do czego wykorzystujemy pieniądze,
kto je kontroluje i gdzie one trafiają,
wszystko to może całkowicie
odmienić społeczeństwo,
decyduje o tym, jakie
firmy są preferowane
Np. obecny system monetarny
daje przewagę dużym firmom,
które mogą wyprowadzić dużą
część swojego majątku za granicę,
co zwiększa ich wydajność,
ale przez to pieniądze
odpływają gdzie indziej.
Czasami myślę, że to zadziwiające
jak trudno osobie prywatnej skierować
pieniądze do lokalnej społeczności.
Nie mogę nikomu powiedzieć, że chcę
zainwestować swoje oszczędności w Norwich,

Portuguese: 
Resistência ao monopólio de Banca fiduciária
A maneira como o dinheiro funciona, e a forma como o usamos, para fazer certos tipos de transacções,
pode ser realmente muito importante, em termos de como, ao longo do tempo, isso orienta a sociedade em certas direcções.
Como eu uso o dinheiro, para o que é que o uso, quem está a controlá-lo, e onde ele acaba por chegar,
ao longo do tempo isto pode transformar completamente a sociedade. Os tipos de empresa que são preferidos por certos tipos de sistemas de pagamento,
Então, no momento, temos um sistema monetário que prefere grandes empresas,
e que podem transferir muita da riqueza para Offshore, porque é mais eficiente fazer isso,
mas isso, significa que o dinheiro acaba por abandonar a comunidade.
Às vezes, eu acho que é bastante surpreendente que,
seja tão difícil direccionar dinheiro para a sua área de residência.
Não há nenhuma maneira de eu realmente dizer: Tenho algumas poupanças. Quero investir isso em Norwich.

Indonesian: 
Melawan monopoli perbankan fiat
Cara kerja uang dan bagaimana kita menggunakannya dalam berbagai transaksi
bisa menjadi sangat penting, dalam jangka waktu tertentu ia bisa menyetir publik ke arah tertentu.
Bagaimana saya menggunakan uang, untuk apa, siapa yang mengendalikan uang, bagaimana ia berakhir
pada jangka waktu tertentu sangat mampu mengubah bentuk sebuah komunitas. Jenis kegiatan yang disukai sistem uang tertentu,
jadi pada saat ini kita memiliki sistem uang yang menyukai perusahaan besar
yang bisa mendapat untung dari negara lain, karena itu lebih efisien bagi mereka
tetapi itu berarti uang tersebut meninggalkan komunitas.
Kadang aku berfikir sangat ajaib bahwa
hanya ada sangat sedikit cara bagi seseorang untuk menggunakan uangnya demi kepentingan lokal.
Tidak ada jalan bagi saya untuk, misalnya saya menabung, saya ingin menginvestasikannya ke Norwich.

Modern Greek (1453-): 
Widerstand gegen ein
ungedecktes Geldschöpfungsmonopol der Banken
Wie Geld funktioniert und wie wir es verwenden,
um bestimmte Arten von Transaktionen zu tätigen
hat auf lange Sicht großen Einfluß darauf,
eine Gesellschaft in eine bestimmte Richtung zu lenken.
Wie ich Geld verwende, wozu ich es verwende
und wer das Geld kontrolliert und wo es am Ende landet,
kann im Laufe der Zeit eine Gesellschaft komplett verändern.
Die Arten von Unternhmen,
die von bestimmten Geldsystemen bevorzugt werden.
Also im Moment haben wir ein Geldsystem,
das große Unternehmen bevorzugt,
die eine große Menge Geld offshore bringen können,
weil es für sie effizienter ist das zu tun.
Aber das bedeutet,
dass am Ende das Geld die Gemeinschaften verlässt.
Manchmal denke ich, es ist ganz erstaunlich,
dass es so wenig Möglichkeiten gibt,
mit denen Individuen ihr Geld in ihre Region lenken können.
Ich kann nicht sagen: "Ok, ich habe ein paar Ersparnisse
und will die in Norwich investieren.

Slovenian: 
Odpor do monopola bančništva z listinskim denarjem
Način delovanja tega denarja in naše uporabe le-tega
za določene transakcije
je lahko zelo pomemben, saj sčasoma vodi družbo v
določeno smer.
Kako uporabljam denar, za kaj ga uporabljam, kdo
nadzira denar in kje le-ta sčasoma pristane,
lahko družbo popolnoma predrugači.  So vrste poslov,
ki jim določeni denarni sistemi dajejo prednost,
tako imamo v nekem trenutku denarni sistem, ki daje
prednost velikim podjetjem,
ki lahko izven države odnesejo veliko svojega
bogastva, saj je zanje to učinkovitejše,
a to pomeni, da ta denar zapusti skupnosti.
Včasih se mi zdi kar osupljivo, kako
malo načinov je za posameznike, s katerimi lahko
usmerijo denar k svojim skupnostim.
Zame ni načina, da bi lahko dejansko rekel, da imam
nekaj prihrankov.  To želim investirati v Norwich.

Swedish: 
Motstånd mot bankernas fiat-monopol
Så som pengar fungerar och hur vi använder dem för att göra olika typer av transaktioner
kan verkligen vara avgörande för hur det över tiden styr samhället i en viss riktning.
Hur jag använder pengar, vad jag använder pengar till, vem som kontrollerar pengar och var de hamnar
kan med tiden helt förändra samhället. Vilka företag som får fördelar i en viss typ av penningsystem,
just nu har vi ett penningsystem som föredrar stora företag
som kan föra stora delar av sina förmögenheter ut ur landet eftersom det är mer effektivt för dem att göra det
men det betyder att pengarna lämnar regioner och lokala samhällen.
Ibland tänker jag att det är ganska så förbluffande att
det finns väldigt få sätt för oss som individer att rikta pengar till våra lokala samhällen.
Det finns inget sätt för mig att säga att jag har lite besparingar. Jag vill investera dem i Norwich.

Italian: 
Resistenza al monopolio della moneta legale.
Il modo in cui funziona il denaro e come
lo usiamo per eseguire certe operazioni
può diventare, nel tempo, un fattore decisivo
sulla direzione presa dalla società.
Come uso il denaro, per cosa lo uso, chi lo
controlla e dove va a finire, può, nel tempo,
trasformare completamente la società. Il genere di
attività promosse da certe tipologie di sistemi monetari,
attualmente il sistema monetario
favorisce i grandi affari
che portano gran parte dei loro patrimoni
all'estero, perché per loro farlo è più semplice,
ma questo significa che il denaro lascia la comunità.
A volte penso quanto sia incredibile
e impossibile, per un singolo individuo,
tenere il denaro nel luogo in cui vive.
Non è possibile per me dire: "Ho qualche
risparmio e voglio investirlo a Norwich,

Croatian: 
Otpor protiv nepokrivenog monopola
stvaranja bankovnog novca
Kako novac funkcionira i
kako ga mi upotrebljavamo,
da bi izvršili određene vrste transakcija,
ima, dugoročno gledajući, veliki utjecaj na
usmjeravanje jednog društva u određenom pravcu.
Kako ja koristim novac, za čega ga koristim
i tko kontrolira novac i gdje on na kraju završava,
može u toku vremena kompletno
promijeniti društvo
i vrste poduzeća, koja preferiraju
određene vrste monetarnih sustava,
tako da u ovom trenutku imamo monetarni
sustav, koji preferira velika poduzeća,
koja mogu prebaciti velike mase novca na offshore konta,
jer je za njih učinkovitije da to učine.
Ali to znači,
da novac završi napuštanjem zajednice.
Ponekad mislim,
to je prilično nevjerojatno,
da postoji tako malo mogućnosti za svakog
pojedinca, da usmjeri novac prema svojoj regiji.
Ja ne mogu reći: "U redu, imam nešto
ušteđevine i hoću investirati u Norwich."

Bulgarian: 
Устойчивост на банковия фиатен монопол
Начина, по който парите работят и ги използваме за да правим определен тип транзакции
може да е наистина много важно по отношение на това как с времето обществото се насочва в определена посока.
Как използвам парите, за какво ги използвам, кой контролира парите и къде свършва това
с времето, може да трансформира напълно обществото. Видовете бизнес, който се предпочита от дадена финансова система,
за да имаме в момента финансова система, която предпочита едрия бизнес,
който може да премести много от богатствата и в офшорни зони, защото това е по-ефикасно за тях
но това означава, че парите излизат от дадена обществена група.
Понякога си мисля, че е невероятно
как има много малък път за насочване на личните пари към мястото, което обитаваме.
Няма начин аз да кажа, имам малко спестявания, искам да ги инвестирам в Норич.

French: 
Résistance au monopole décrété par les banquiers
Le fonctionnement de la monnaie et la 
manière dont on effectue les transactions
peut avoir une grande importance sur la 
direction dans laquelle notre société est engagée.
les modalités de l'utilisation de la monnaie, la 
nature des dépenses, le contrôle de cette monnaie,
 son mode de circulation, tout cela 
peut transformer la société.
Il y a un lien  entre la prospérité des 
entreprises et le système monétaire,
le système monétaire actuel favorise 
les grandes entreprises qui vont réaliser
la plupart de leurs bénéfices au-delà des 
frontières parce que c'est plus rentable pour elles
mais cela signifie que l'argent finit par 
sortir du circuit économique local.
Parfois je me dis que c'est incroyable
qu'il y ait si peu de façons pour un particulier 
de réintroduire l'argent dans le circuit local.
Je ne peux en aucune manière me dire : "je 
veux investir mes économies dans le Norwich.

English: 
Resistance to banking fiat monopoly
The way that money works and how we use it
to do certain types of transactions
can be really very important 
in terms of how, over time,
it steers society in certain directions.
How I use money, what I use money for,
who's controlling money 
and where it ends up over time
can completely transform society.
The kinds of businesses that get preferred
by certain types of money systems,
so at the moment we have a money system
that prefers large businesses
that can take a lot
 of their wealth offshore
because that's more efficient
 for them to do that,
but that means that money 
ends up leaving communities.
Sometimes I think it's quite amazing that
there is very little way of any individual
directing money towards their locality.
There's no way for me to actually say,
"I have a little bit of savings, 
I want to invest this in Norwich".

Korean: 
통화발행독점에 대한 저항
돈의 작동기제와 특정 거래를 위해 우리가 돈을 이용하는 방법은
사회가 어떤 지향을 갖는지에 관하여 매우 중요합니다.
내가 어떻게 돈을 쓰고, 어디에 쓰고, 누가 통화를 지배하고, 어디서 귀착되는가가
사회를 완전히 탈바꿈시켜요. 어떤 금융시스템이 어떤 종류의 기업을 선호하냐의 문제죠.
현행 시스템은 대기업을 좋아해요.
대기업은 금융가들이 일하기 좋은 외국에서 돈을 벌 수도 있는데,
이 말은 정작 기업 소재지국가의 이익은 소외된다는 뜻입니다.
가끔 깜짝 놀라는 건,
개인이 자신의 지역사회로 돈을 끌어올 방법이 거의 없다는 사실이에요.
제가 딱히 할 수 있는 방법이 없어요. 제게 저축이 조금 있어 노리치에 투자하고 싶다쳐요.

Romanian: 
Rezistența contra monopolului bancar
Modul în care circulă banii și în care îi folosim pentru a încheia anumite tranzacții,
constituie indici importanți ai felului în care cu timpul este segmentată societatea.
Cum folosim banii, în ce scopuri, cine controlează circulația banilor și punctul lor de destinație,
toate, cu timpul, pot transforma radical societatea. Există afaceri ce sunt preferate de anumite tipuri de sisteme monetare,
or, la moment avem un sistem monetar care preferă afacerile largi
și care poate plasa majoritatea activelor acestor afaceri în zone offshore, fiindcă așa e mai eficient.
Însă, situația presupune că banii vor pleca din comunități.
Uneori mă uimește faptul că
un individ are posibilități limitate de a direcționa banii în propria sa localitate.
Nu pot să zic că am câteva economii, care le-aș investi în Norwich,

Spanish: 
Resistencia al Monopolio Fiduciario de la Banca
La manera como funciona el dinero y cómo lo usamos para cierto tipo de transacciones 
puede ser realmente importante en términos de cómo dirigir en el tiempo la sociedad. 
Cómo se usa el dinero; para qué se utiliza; quién lo está controlando y a dónde llega,
puede transformar completamente la sociedad; los tipos de negocios favorecidos por ciertos sistemas monetarios. 
Así, en este momento, tenemos un sistema monetario que favorece las grandes compañías
que pueden llevarse gran cantidad de su capital al extranjero, porque les resulta más eficiente,
pero esto significa que ese dinero se va de las comunidades. 
A veces pienso que es increíble el hecho de que
hay muy pocas oportunidades para cualquiera de invertir dinero en su localidad. 
No hay manera de decir: "Tengo algo de ahorros y quiero invertirlos aquí en Norwich".

German: 
Widerstand gegen ein
ungedecktes Geldschöpfungsmonopol der Banken
Wie Geld funktioniert und wie wir es verwenden,
um bestimmte Arten von Transaktionen zu tätigen
hat auf lange Sicht großen Einfluß darauf,
eine Gesellschaft in eine bestimmte Richtung zu lenken.
Wie ich Geld verwende, wozu ich es verwende
und wer das Geld kontrolliert und wo es am Ende landet,
kann im Laufe der Zeit eine Gesellschaft komplett verändern.
Die Arten von Unternhmen,
die von bestimmten Geldsystemen bevorzugt werden.
Also im Moment haben wir ein Geldsystem,
das große Unternehmen bevorzugt,
die eine große Menge Geld offshore bringen können,
weil es für sie effizienter ist das zu tun.
Aber das bedeutet,
dass am Ende das Geld die Gemeinschaften verlässt.
Manchmal denke ich, es ist ganz erstaunlich,
dass es so wenig Möglichkeiten gibt,
mit denen Individuen ihr Geld in ihre Region lenken können.
Ich kann nicht sagen: "Ok, ich habe ein paar Ersparnisse
und will die in Norwich investieren.

Romanian: 
care le-aș investi într-o afacere locală.
Nu există un mecanism care le-ar permite persoanelor să investească în propria localitate.
Îți depozitezi banii într-o bancă de proporții și banii tăi sunt direcționați oriunde.
Cine-mi spune ce-i asta? Cu voce tare, vă rog !
E lira de Brixton! Cine știe ce-i o liră de Brixton? Aceasta valorează o liră sterlină, deci, poate fi schimbată pentru o liră sterlină.
Sunt oare aceștia bani?
Da!
În ce temei? Oamenii o acceptă. Sunt peste două sute de magazine, comercianți independenți (care o acceptă).
Deci, ea poate reprezenta ceva, exact cum am convenit, putem decide ca ea să fie echivalentul a ceva
și totul depinde de consimțământul nostru comun.
Bancnotele alternative
Proiectul Lirei de Bristol e unul captivant, deoarece odată ce am început a studia fenomenul banilor
am înțeles că nu-l înțeleg suficient de bine, atunci când am început a investi în lira de Bristol.
Astfel, am dobândit o anumită experiență atât eu, cât și cei care făceau același lucru.

German: 
Ich will in Unternehmen investieren, die hier ansiedeln wollen."
Es gibt keinen Mechanismus,
der es Menschen erlaubt in ihrer Region zu investieren.
Sie legen ihr Geld in einem der großen Bankhäuser an
und ihr Geld fließt irgendwo hin.
Wer weiß, was das ist? Ruft einfach!
Ein Brixton Pfund! Wer weiß, was es ist?
Es ist ein Pfund wert, also tauschbar gegen ein Sterling Pfund.
Ist das Geld?
"Ja!"
Auf welcher Grundlage?
Menschen akzeptieren es.
In über 200 Geschäften, unabhängige Händler.
Wir geben etwas eine Bedeutung,
weil wir entscheiden können, ihm diese Bedeutung zu geben.
Und das hängt von unsere gegenseitigen Zustimmung ab.
Komplementärwährungen
Das Bristol-Pfund-Projekt ist faszinierend gewesen.
Als ich anfing über Geld zu lesen, habe ich gemerkt,
dass ich nicht viel davon verstand.
Ich habe versucht ein Bristol Pfund zu gründen.
Es war schon eine Lernprozess für mich
und jeden, der mitgemacht hat.

Italian: 
voglio investirlo in un’attività
che abbia sede qui".
Per la gente non esiste la
possibilità di investire localmente.
Si mette il proprio denaro in una grande
banca e il denaro se ne va chissà dove.
Chi lo sa cos’è questo?
A voce alta!
Una sterlina di Bristol. Chi sa che cos’è?
Vale una sterlina ed è scambiabile per una sterlina.
É denaro?
Si!
Su quali basi? Perchè la gente lo accetta. Ci sono
più di 200 negozi, commercianti indipendenti.
Quindi significa qualcosa perché ci siamo accordati
e abbiamo deciso che rappresenti qualcosa
e questo qualcosa è basato
sul consenso reciproco.
Monete complementari.
Il Bristol Pound Project è interessante.
Quando ho cominciato ad informarmi sul denaro,
quando ho iniziato il progetto Bristol Pound, mi
sono accorto che c'erano cose che non capivo bene.
è stato una specie di viaggio per me e credo
per tutti quelli che hanno partecipato.

English: 
I want to invest in businesses
that want to set up here.
There's no mechanism for people 
to invest within their locality.
You put your money into a mainstream bank
and money goes off to wherever.
Who knows what this is? Shout!
A Brixton Pound!  Who knows what it is?
It's worth one pound this one
so it's exchangeable
 for one sterling pound.
-Is this money?
-Yes!
On what basis?
People accept it.
There're over 200 shops, 
independent traders.
So we represented something
 like we've agreed,
we can choose to represent
 it to be something
and that depends on our mutual consent.
Complementary currencies
The Bristol Pound Project
 has been fascinating
because I first started 
reading about money
and realised I didn't understand it 
very well
when I started trying 
to set up a Bristol Pound,
so it's been a bit of a journey for me
and I think everybody else 
who's been doing it.

French: 
Je veux investir dans une société 
qui compte s'installer ici."
Il n'y a pas de dispositif permettant 
aux gens d'investir localement.
On dépose de l'argent dans une banque 
et l'argent s'en va un peu partout.
Qui sait ce que c'est ?
Une Livre de Brixton. Qui sait ce que c'est ?
Celle-ci vaut une livre donc on peut 
l'échanger pour une livre Sterling.
Est-ce de l'argent ?
Oui !
Sur la base de quels critères ? Les gens 
l'acceptent dans plus de 200 magasins,
ou bureaux de change indépendants.
Donc cela représente quelque chose, Nous pouvons 
décréter ensemble que cela représente quelque chose.
cela dépend de notre consentement mutuel.
Monnaies complémentaires
Le projet de la monnaie locale de Bristol me 
passionne parce que j'ai commencé à
m'intéresser à la monnaie et réalisé que 
je ne comprenais pas très bien ce domaine
lorsque j'ai tenté de mettre en 
place la Livre de Bristol,

Slovenian: 
Želim investirati v podjetja, ki se bodo ustanovila
tam.
Za ljudi ni mehanizma, kako naj investirajo
lokalno.
Svoj denar naložite v neko banko in denar gre
kamorkoli.
Kdo ve, kaj je to?  Glasneje!
Brixton funt!   Kdo ve, kaj je to?
Vredno je en funt, tale, zato je izmenljivo za en
funt šterling.
Je to denar?
Da!
Na kateri osnovi?  Ljudje ga sprejemajo.  Sprejema
ga preko 200 trgovin, neodvisnih trgovcev.
Torej predstavljamo nekaj glede česar smo se strinjali,
izbrali smo, da to predstavlja, da nekaj je,
in to je odvisno od našega vzajemnega strinjanja.
Komplementarne valute
Projekt Bristolski funt je bil fascinanten, ker sem
prvič začel brati o denarju
in spoznal, da ne razumem dobro, ko sem skušal
vzpostaviti Bristolski funt,
zato je bilo to zame kot potovanje in menda tudi za
vsakogar, ki je to počel.

Croatian: 
"Hoću investirati u poduzeće,
koje se hoće ovdje nastaniti."
Ne postoji nikakav mehanizam, koji dozvoljava
ljudima, da investiraju u svojoj regiji.
Oni polože svoj novac u jednu od
velikih banaka i on otječe bilo gdje.
Tko zna, što je to?
Neka jednostavno nazove!
Jedna Brixton funta!
Tko zna, što je to?
To je vrijedno jednu funtu, dakle
zamjenjivo za jednu funtu sterlinga.
Je li to novac?
"Da!"
Na osnovu čega?
Ljudi to akceptiraju.
U preko 200 trgovina, neovisnih trgovaca.
Tako mi reprezentiramo nešto kao što smo se dogovorili,
možemo izabrati da to predstavlja nešto
a to ovisi o našoj obostranoj suglasnosti.
Komplementarne valute
Projekt Bristol-funta je bio fascinirajući.
Kad sam počeo čitati o novcu, primjetio sam
da ja o tome ne razumijem puno.
Ja sam pokušao
osnovati Bristol funtu,
to je za mene bio proces učenja
i za sve koji su sudjelovali.

Korean: 
제가 사는 곳에 들어올려는 회사에 투자하고 싶은데
지역사회에 투자할 수 있는 메커니즘이 없어요.
돈을 대형은행에 넣으면 그 돈이 어디에 투자될 지 몰라요.
이게 뭔지 아시는 분? 크게요!
브릭스턴 파운드! 뭔지 아세요? 액면가 1파운드인데요, 영국 1파운드랑 교환 할 수 있어요.
이게 돈 인가요?
네!
무슨 근거로요? 사람들이 받아줘요. 맞아요 200개이상의 가맹점이 있죠. 자영업자들요.
그래서 이건 우리가 합의한 뭔가를 나타내주는거죠. 우린 어떤 걸 대표하는 무언가를 선택할 수 있어요.
그리고 그 선택은 상호 합의에 기반하고요.
보조 통화
브리스톨파운드 프로젝트는 획기적이에요. 왜냐면 제가 처음 돈의 본질에 대해 연구해 보니
이게 뭔가 싶었거든요. 그래서 브리스톨파운드를 설립하기 시작했어요.
프로젝트는 저에게, 또 같은 고민을 해온 다른 사람에게는 약간의 여행 같은 것이죠.

Spanish: 
Quiero invertir en empresas que quieran establecerse aquí.
No hay mecanismos disponibles para que la gente pueda invertir en su propia localidad.
Uno deposita su dinero en un gran banco y éste se va donde sea.
¿Quién sabe qué es esto? ¡Griten!
¡Una libra brixton! ¿Quién sabe qué es? Esto vale una libra, por lo que es intercambiable por una libra esterlina. 
¿Esto es dinero?
¡Sí!
¿Sobre qué bases? Que la gente lo acepta. Existen más de 200 tiendas, negocios independientes que lo hacen.
Así que representamos algo que hemos acordado. Podemos escoger para que represente algo
y eso depende de nuestro consentimiento mutuo. 
Monedas complementarias
El proyecto de la Libra Bristol ha sido fascinante, primero empecé leyendo sobre el dinero.
Cuando empecé a tratar de implementar la libra Bristol me di cuenta de que no lo entendía muy bien. 
por lo que se ha vuelto una gran experiencia en lo personal, y para el resto de los participantes.

Modern Greek (1453-): 
Ich will in Unternehmen investieren, die hier ansiedeln wollen."
Es gibt keinen Mechanismus,
der es Menschen erlaubt in ihrer Region zu investieren.
Sie legen ihr Geld in einem der großen Bankhäuser an
und ihr Geld fließt irgendwo hin.
Wer weiß, was das ist? Ruft einfach!
Ein Brixton Pfund! Wer weiß, was es ist?
Es ist ein Pfund wert, also tauschbar gegen ein Sterling Pfund.
Ist das Geld?
"Ja!"
Auf welcher Grundlage?
Menschen akzeptieren es.
In über 200 Geschäften, unabhängige Händler.
Wir geben etwas eine Bedeutung,
weil wir entscheiden können, ihm diese Bedeutung zu geben.
Und das hängt von unsere gegenseitigen Zustimmung ab.
Komplementärwährungen
Das Bristol-Pfund-Projekt ist faszinierend gewesen.
Als ich anfing über Geld zu lesen, habe ich gemerkt,
dass ich nicht viel davon verstand.
Ich habe versucht ein Bristol Pfund zu gründen.
Es war schon eine Lernprozess für mich
und jeden, der mitgemacht hat.

Polish: 
w firmy, które tam powstają.
Nie ma mechanizmu,
pozwalającego ludziom
inwestować tam, gdzie mieszkają.
Wpłacasz pieniądze do banku
i znikają nie wiadomo gdzie.
Kto wie, co to takiego?
Proszę głośniej!
Funt Brixton! Co to jest?
Ma wartość 1 funta, można go
wymienić na 1 funta szterlinga.
Czy to pieniądz?
Tak
Dlaczego?
Można nim płacić w ponad
200 niezależnych sklepach.
Umówiliśmy się, że te
banknoty mają wartość.
Sami tak wspólnie postanowiliśmy.
Waluty alternatywne
Funt bristolski to fascynujący projekt.
Zacząłem czytać o pieniądzach, bo
zauważyłem, że nie całkiem je rozumiem.
Uruchomiłem projekt Funt Bristolski,
w który zaangażowało się wiele osób.

Swedish: 
Jag vill investera i företag som vill etablera sig här.
Det finns ingen mekanism som hjälper människor att investera i sitt närområde.
Du sätter dina pengar på en vanlig bank och pengarna går iväg lite var som helst.
Vem vet vad det här är? Ropa!
En Brixton-pundsedel! Vem vet vad det är? Den är värd 1 pund så den kan växlas mot en brittisk pund.
Är det här pengar?
Ja!
På vilka grunder? Folk accepterar dem. Det finns över 200 butiker, oberoende handlare.
Så de representerar något, som vi har kommit överens om, vi kan välja vad de ska representera
och det är beroende av vår ömsesidiga överenskommelse.
Komplementära valutor
Projektet med Bristol-pundet har varit fascinerande för att jag började läsa om pengar
och jag insåg att jag inte förstår dem särskilt väl när jag började försöka införa Bristol-pundet,
så det har varit lite av en resa för mig och alla andra som varit delaktiga.

Indonesian: 
Saya ingin menginvestasikannya kedalam bisnis yang akan didirikan disana.
Tidak ada mekanisme dalam publik untuk berinvestasi ke dalam lokalitasnya.
Anda menyimpan uang di bank kebanyakan, uang itu akan pergi kemana-mana.
Siapa yang tau apa ini? Lebih keras!
Pound Brixton! Siapa yang tahu apa ini? Ini bernilai satu pound, berarti ini bisa ditukar dengan Pound Sterling.
Apakah ini uang?
Ya!
Kenapa? Karena publik menerimanya. Ada lebih dari 200 toko, pedagang independen.
Jadi ini bisa mewakili sesuatu, yang kita setujui, kita bisa memilihnya untuk mewakili sesuatu
dan itu terserah kepada kepentingan bersama kita.
Mata uang yang setara
Proyek Pound Bristol sangat menarik karena pertama kali saya membaca tentang uang
dan menyadari bahwa saya ternyata tidak mengerti banyak, saya kemudian mulai menggunakan Pound Bristol,
itu menjadi pengalaman bagi saya dan bagi semua orang yang melakukannya.

Bulgarian: 
Искам да инвестирам в бизнес, който да установя тук.
Няма механизъм хората да инвестират в техния град.
Влагате парите си в една от основните банки и те отиват нанякъде.
Кой знае какво е това? Извикайте!
Брикстън паунд! Кой знае какво е това? Струва един паунд, този тук, така че може да се разменя за един стерлинг паунд.
Това пари ли са?
Да!
Въз основа на какво? Хората ги приемат. Има около 200 магазина, независими търговци.
Така че може да представлява нещо, за което сме се съгласили, може да изберем какво да представлява
и това зависи от взаимното ни съгласие.
Допълнителни валути
Проекта Бристол Паунд е очарователен, защото за първи път когато започнах да чета за пари
разбрах, че не ги разбирам добре, докато се опитвам да разбера Бристол паунд-а,
така че за мен беше като едно пътуване и предполагам, че е така с всеки, който го прави.

Portuguese: 
Eu quero investir em empresas que se queiram instalar aqui.
Não há nenhum mecanismo, para que as pessoas invistam no perímetro da sua área de residência.
Você coloca o dinheiro num banco convencional, e o dinheiro vai para onde quer.
Quem sabe o que é isto? Gritem!
Uma libra de Bristol! Quem sabe o que é? Vale uma libra esta nota, corresponde a uma libra esterlina.
Isto é dinheiro?
Sim.
Com que base? As pessoas aceitam isto. Existem mais de 200 lojas, comerciantes independentes.
Então, isto pode representar algo, como nós concordamos, podemos escolher para que represente algo,
e isto depende o nosso consentimento mútuo.
Moedas complementares
O projecto da libra de Bristol tem sido fascinante, porque eu comecei a ler sobre o dinheiro,
e percebi que não o entendia muito bem, quando eu comecei a tentar criar uma libra Bristol,
Assim, foi um pouco um percurso para mim, e eu acho que para todos os que vem fazendo isto.

Polish: 
Możemy tworzyć własne systemy walutowe,
żeby poprawić relacje
między członkami społeczności,
którzy pracują i dzielą się
wspólnie korzyściami ekonomicznymi
Te korzyści ekonomiczne
pozwalają budować pozytywne relacje
z innymi osobami na miejscu.
Kiedy wydajesz te
pieniądze, widzisz skutki.
Jeżeli wydam na coś
20% moich brixtonów,
zobaczę skutki takiej decyzji.
Czy inni wykorzystują te
pieniądze na coś wartościowego,
czy np. niszczą miejscowy las,
bo zapłaciłem stolarzowi,
który ściął drzewa,
i nie mam juz gdzie spacerować z psem,
więc następnym razem
wydam pieniądze inaczej.
To pozwala zauważyć rzeczy, które
zwykle zbywamy jako czynniki zewnętrzne.
Całe nasze życie to czynniki zewnętrzne!

Portuguese: 
Realmente podemos construir os nossos próprios sistemas monetários, que trabalhem para melhorar as relações entre as pessoas, dentro das comunidades,
onde as pessoas trabalham, e compartilham muitos dos benefícios económicos da riqueza que estão a criar,
e estão constantemente a usar essa riqueza, para construir relações positivas com outras pessoas, dentro dessa área.
E podem ver o impacto do dinheiro, por isso, quando você gasta alguma coisa,
se eu gastar 20% da minha riqueza, numa determinada coisa, eu vou ver o que que 20% da minha riqueza está a fazer.
Eu vou ver se está a ter um efeito realmente positivo, porque essas pessoas estão a usar esse dinheiro para ir e fazer outra coisa,
o que é realmente bom, eu posso ver, por exemplo, que ele está na verdade a destruir as florestas locais
porque eu estava a pagar ao carpinteiro para ele ir cortar a floresta,
e eu realmente gosto de ir para a floresta com o meu cão, assim, na verdade, talvez eu não queira fazer isso
Assim, você pode incluir tudo o que normalmente se afastou, como externalidades,

Bulgarian: 
Можем фактически да си направим собствена парична система, която работи за да подобрява отношенията между хората в общностите,
където хората работят и споделят много икономически облаги от благата, които създават.
И постоянно използват тези блага за да създават положителни взаимоотношения с други хора от областта.
И могат да видят въздействието на парите, когато похарчат за нещо,
ако аз изхарча 20% от притежанията си, ще видя какво правият тези 20%.
Ще видя, че има наистина положителен ефект, защото ще видя хората използващи пратите как отиват и правят нещо ново,
което е наистина страхотно или ще видя как се опустошават местните гори,
защото съм платил на дървосекач да отиде и да изсече гората,
а аз наистина харесвам да се разхождам с кучето ми в гората, така че всъщност не искам да става така,
така че може да включим всичко, което нормално бихме отметнали настрана като външни фактори.

French: 
ce fut donc comme une grande aventure 
pour moi et probablement pour
tous ceux qui se sont impliqués. Vous pouvez 
construire votre propre sytème monétaire
dans le but d'améliorer les relations 
au sein d'une même communauté,
où les gens travaillent et partagent 
une grande partie des richesses produites
et ils les utilisent pour 
établir de bonnes relations
au sein de cet espace économique.
Et vous pouvez voir l'impact de la monnaie
quand vous achetez quelque chose, 
si je dépense 20% de mon argent
pour quelque chose de particulier, 
je vois ce que devient cet argent.
Je vois bien son effet bénéfique
dans le cas où ceux qui 
reçoivent cet argent
en feront bon usage ou au contraire s'il 
est investi pour raser la forêt du coin.
Parce que j'aurais payé ce charpentier 
pour qu'il coupe tous les arbres
et si j'aime me promener avec mon chien dans 
la forêt, je vais sans doute renoncer à cette dépense
ainsi vous pouvez inclure tout ce qui autrement 
eut été considéré comme des externalités

English: 
We can actually build 
our own currency systems
which work to improve the relationships 
between people within communities,
where people work and share
 a lot of the economic benefits
from the wealth they are creating
and they are constantly using 
that wealth they're creating
to build positive relationships 
with other people within that area.
And they can see the impact of the money,
 so when you spend something,
if I spend 20% of my wealth 
on a certain thing,
I'll see what that 20% 
of my wealth is doing.
I'll see that it is really having 
a positive effect
because those people are using that money
to go and do something else,
which is really good,
or I can see that it's actually trashing 
the local woodland
because I was paying that carpenter to go
and cut down all the woods,
and I like going 
to the woods with my dog
so actually maybe I don't want to do that,
so you can include
what would normally get brushed aside
as externalities... 
Well externalities are actually our life!

German: 
Wir können unsere eigenen Währungssysteme aufbauen,
die darum bemüht sind,
die Beziehungen zwischen den Menschen
in den Gemeinden zu verbessern.
Wo Menschen arbeiten und den wirtschaftlichen Gewinn
des Wohlstandes, den sie schaffen, teilen.
Und sie verwenden den geschaffenen Wohlstand,
um die Beziehungen mit anderen Menschen
in der Region zu verbessern.
Und sie sehen die Wirkung des Geldes.
Wenn ich also 20% meines Vermögens für etwas ausgebe,
dann sehe ich was diese 20% tun.
Ich werde sehen, dass es eine wirklich positiven Effekt hat,
weil die Menschen das Geld nutzen, um etwas anderes zu tun.
Oder ich kann sehen,
dass es den lokalen Waldbestand zerstört,
weil ich den Schreiner bezahlt habe alle Bäume abzuholzen.
Da ich aber sehr gerne mit meinem Hund
im Wald spazieren gehe,
will ich das vielleicht nicht unbedingt tun.
Damit können sie alles integrieren,
was sonst immer als externe Effekte abgetan werden.
Wir haben uns gefragt,
sind Externe Effekte nicht unser Leben?

Indonesian: 
Kita sebenarnya bisa menciptakan sistem mata uang kita sendiri yang digunakan untuk menjaga hubungan antar individu dalam sebuah komunitas,
dimana orang bekerja dan berbagi keuntungan ekonomis dari kekayaan yang mereka ciptakan
dan mereka menggunakan kekayaan itu secara konstan untuk membangun hubungan baik dengan orang lain di area tersebut.
Dan mereka bisa melihat dampak uang tersebut, jadi ketika anda membeli sesuatu,
jika saya menghabiskan 20% kekayaan saya untuk suatu hal, saya ingin melihat apa dampak dari 20% tersebut.
Menurut saya ini memiliki efek positik karena orang lain menggunakan uangnya dan melakukan hal lain
yang menurut saya bagus, atau misalnya saya bisa melihat uang saya merusak hutan
karena saya membayar tukang kayu untuk menebangi pohonnya
tetapi saya suka pergi ke hutan bersama anjing saya, jadi saya sebaiknya tidak melakukannya (tidak jadi menebang pohon)
jadi anda bisa memasukkan aspek-aspek yang biasanya dianggap faktor eksternal

Slovenian: 
Dejansko si lahko zgradimo naše lastne valutne
sisteme,
ki se trudijo za izboljšanje odnosov med ljudmi
znotraj skupnosti,
kjer ljudje delajo in si izmenjujejo veliko gospodarskih
koristi iz blaginje, ki jo ustvarjajo,
in bogastvo, ki ga ustvarjajo, neprestano
uporabljajo
za ustvarjanje pozitivnih odnosov z ljudmi znotraj
tega področja.
Vidijo lahko vpliv denarja, ki ga porabijo za
nekaj,
če porabim 20% svojega premoženja za nekaj, vidim,
kaj teh 20% povzroči.
Vidim, da ima resnično pozitiven učinek,
ker ti ljudje uporabijo ta denar za nekaj,
kar je resnično dobro, ali pa vidim, da dejansko
uničuje gozd,
saj sem plačal tesarja, da poseka ves gozd
in sam resnično rad hodim na sprehod s psom v gozd,
zato morda tega ne želim,
tako lahko vključite vse, kar bi normalno ignorirali
kot eksternalije -

Spanish: 
De hecho, se pueden construir sistemas de dinero propios para mejorar las relaciones de la gente en sus comunidades,
en donde la gente trabaje y comparta muchos beneficios económicos de la riqueza generada
y constantemente estén usando la riqueza generada para construir relaciones positivas con otras personas del lugar.
Se puede ver el impacto del dinero localmente cuando se gasta en algo. 
Si se gasta el 20% de los ingresos en algún bien, se puede percibir lo que hace ese 20%.
Se ve que realmente tiene un efecto positivo, porque se usa ese dinero para hacer algo diferente,
lo que es muy bueno, o se puede ver que destruyen el bosque local
porque se le paga a un carpintero para que corte todo el bosque
y como disfruto mucho ir al bosque con mi perro, tal vez ya no quiera hacerlo.
Así, uno puede incluir todo lo que normalmente se desestima por ser externalidades.

Swedish: 
Vi kan faktiskt bygga våra egna valutasystem, som kan förbättra relationerna mellan människor inom samhällen,
där människor arbetar och delar en hel del av de ekonomiska fördelarna av de värden de skapar
och de använder den rikedom de skapar för att bygga värdefulla relationer med andra personer i området.
Och de kan se effekten pengar har, när du betalar för något,
om jag spenderar 20% av mina pengar på en viss sak kommer jag att se vad de 20% av mina pengar gör.
Jag kommer att se att de verkligen har en positiv effekt, eftersom de jag betalar i sin tur använder pengarna
vilket är bra eller så kan jag se att de används för att förstöra de lokala skogsmarkerna
eftersom jag betalade någon för att gå och hugga ner alla träd i skogen
och jag gillar verkligen att gå i skogen med min hund så egentligen kanske jag inte vill göra det
så det går att inkludera allt som vanligtvis skulle avfärdas som externaliteter

Italian: 
Possiamo realizzare un nostro sistema monetario per
migliorare le relazioni tra la gente che compone una comunità
dove la gente lavora e condivide i benefici
economici della ricchezza che stanno creando.
E la ricchezza che hanno prodotto viene usata per impostare
relazioni positive con altre persone della stessa zona.
Possono anche vedere l’impatto che ha il
denaro, quindi quando ne spendi un po’...
se spendo un 20% della mia ricchezza per qualche
cosa, posso vedere che effetto fa quel 20%.
Posso vedere che ha un effetto positivo perchè la
gente usa quel denaro per farci qualche altra cosa
il che è perfetto. Oppure posso
scoprire che sta distruggendo il bosco
perchè ho pagato un boscaiolo il quale
però ha tagliato gli alberi del bosco.
Però siccome mi piace andare per boschi col mio cane,
allora forse è meglio non dare i miei soldi a lui.
Insomma si può fare tutto ciò che normalmente
viene escluso perchè è un'esternalità

Croatian: 
Mi možemo izgraditi naše vlastite
valutne sustave, koji se brinu o tome,
da poboljšaju veze između ljudi i zajednica.
Gdje ljudi rade, a dobit,
koju oni ostvare, se dijeli.
I oni stalno koriste
to stvoreno bogatstvo,
da izgrade pozitivne odnose s drugim
ljudima unutar tog područja.
I oni mogu vidjeti utjecaj novca.
Kad ja dakle izdam 20% svoje imovine za nešto,
tada vidim što tih 20% radi.
Ja ću vidjeti, da stvarno
postoji pozitivan efekt,
jer ljudi koriste novac,
da rade nešto drugo.
Ili mogu vidjeti,
da je to uništilo lokalne šume,
jer sam platio stolaru
da poruši sva stabla.
Ali budući da ja jako rado idem
u šumu šetati sa svojim psom,
ja to možda ne bih bezuvjetno napravio.
Time možete sve integrirati,
što se inače uvijek odbacuje kao eksterni učinci.
Mi smo se pitali,
nisu li ti eksterni učinci naš život?

Korean: 
우린 각 지역사회를 기반으로 일하고, 각자가 그 일을 통해 얻은 부를 공유해요.
이 지역사회 구성원 간의 관계를 개선하는 우리만의 통화시스템을 구축할 수 있는 겁니다.
지역 통화를 꾸준히 이용하면 구성원들이 창출한 부가 긍정적인 관계구축에 쓰여요.
뭔가 소비를 하면 돈의 가시적인 효과를 볼 수 있습니다.
제가 번 돈의 20%를 어떤 곳에 쓰면 제 돈 20%가 뭘하는지 볼 수 있어요.
효과가 긍정적이라 봐요. 왜냐면 제 돈을 받은 사람들이 그 돈으로 어딜가서 정말 좋은 일을 할 수도 있고,
아니면 제가 목수에게 벌목을 대가로 돈을 줬더니
우리 지역산림을 훼손시켰다는 것을 모두 볼 수 있기 때문이죠.
제가 애완견이랑 숲에 가는 걸 좋아해서 후자를 원치 않겠죠.
그러면 외부효과로 치부되고 마는 것들을 다 볼 수 있어요.

Modern Greek (1453-): 
Wir können unsere eigenen Währungssysteme aufbauen,
die darum bemüht sind,
die Beziehungen zwischen den Menschen
in den Gemeinden zu verbessern.
Wo Menschen arbeiten und den wirtschaftlichen Gewinn
des Wohlstandes, den sie schaffen, teilen.
Und sie verwenden den geschaffenen Wohlstand,
um die Beziehungen mit anderen Menschen
in der Region zu verbessern.
Und sie sehen die Wirkung des Geldes.
Wenn ich also 20% meines Vermögens für etwas ausgebe,
dann sehe ich was diese 20% tun.
Ich werde sehen, dass es eine wirklich positiven Effekt hat,
weil die Menschen das Geld nutzen, um etwas anderes zu tun.
Oder ich kann sehen,
dass es den lokalen Waldbestand zerstört,
weil ich den Schreiner bezahlt habe alle Bäume abzuholzen.
Da ich aber sehr gerne mit meinem Hund
im Wald spazieren gehe,
will ich das vielleicht nicht unbedingt tun.
Damit können sie alles integrieren,
was sonst immer als externe Effekte abgetan werden.
Wir haben uns gefragt,
sind Externe Effekte nicht unser Leben?

Romanian: 
În realitate, ne putem construi propriile sisteme monetare, menite să îmbunătățească relațiile dintre persoanele din interiorul acestui sistem.
Un sistem în care persoanele muncesc pentru ei și profită din beneficiile bogățiilor pe care le creează.
Aceste bogății sunt constant utilizate pentru a crea relații pozitive cu persoanele din același sector.
Aceste persoane pot vedea în mod direct, impactul banilor creați atunci când îi cheltuie.
Dacă voi cheltui 20% din averea mea pentru anumite lucruri, voi vedea direct ce pot genera aceste 20%.
Voi vedea un adevărat efect pozitiv, deoarece persoanele care folosesc acești bani îi direcționează pentru a face altceva,
ceea ce este un lucru bun sau, dimpotrivă, pot fi martorul distrugerii pădurilor locale,
deoarece îl plăteam pe tâmplarul local pentru ca acesta să taie toate pădurile,
or, admir cu adevărat plimbările prin pădure cu câinele meu, deci, posibil nu-mi doresc ca acest lucru să se întâmple.
Astfel, ar trebui să ne limităm la ceea ce e normal, iar restul să fie eliminat ca externalități.

Modern Greek (1453-): 
In Gemeinden sind diese Externalitäten genau das,
was ein gutes Leben ausmacht.
Wir wollen helfen, um bestimmte Dinge zu erreichen.
Wir wollen helfen, eine Gemeinschaft aufzubauen.
Wir wollten unabhängige Unternehmen unterstützen.
Wir wollten ihnen den Vorzug geben
vor großen transnationalen Unternehmen.
Denn wenn kleine Unternehmen an Geld kommen
und sie es untereinander verwenden,
dann verschwindet es nicht
in undurchsichtigen Managementstrukturen offshore
und endet auf einem Konto in den Cayman Islands.
Wenn wir mit Unternehmen sprechen,
verstehen sie es ziemlich intuitiv.
Regierungen stellen solche Experimente oft ein.
Die Bank von England kann natürlich entscheiden,
dass dies eine Bedrohung für die Stabilität des Sterling darstellt.
Im Moment behalten Sie sich das Recht vor,
sich eine Meinung zu bilden.
Sie haben uns alle Regelungen und Vorschriften geschickt.
Wir haben ein Team von Anwälten,
die uns viel Zeit pro bono zur Verfügung stellen.
Die Anwälte sagen, sie werden versuchen,
es so wasserdicht wie nur möglich zu machen.
Am Ende wissen wir nicht,
wie sich die Bank von England entscheiden wird.

German: 
In Gemeinden sind diese Externalitäten genau das,
was ein gutes Leben ausmacht.
Wir wollen helfen, um bestimmte Dinge zu erreichen.
Wir wollen helfen, eine Gemeinschaft aufzubauen.
Wir wollten unabhängige Unternehmen unterstützen.
Wir wollten ihnen den Vorzug geben
vor großen transnationalen Unternehmen.
Denn wenn kleine Unternehmen an Geld kommen
und sie es untereinander verwenden,
dann verschwindet es nicht
in undurchsichtigen Managementstrukturen offshore
und endet auf einem Konto in den Cayman Islands.
Wenn wir mit Unternehmen sprechen,
verstehen sie es ziemlich intuitiv.
Regierungen stellen solche Experimente oft ein.
Die Bank von England kann natürlich entscheiden,
dass dies eine Bedrohung für die Stabilität des Sterling darstellt.
Im Moment behalten Sie sich das Recht vor,
sich eine Meinung zu bilden.
Sie haben uns alle Regelungen und Vorschriften geschickt.
Wir haben ein Team von Anwälten,
die uns viel Zeit pro bono zur Verfügung stellen.
Die Anwälte sagen, sie werden versuchen,
es so wasserdicht wie nur möglich zu machen.
Am Ende wissen wir nicht,
wie sich die Bank von England entscheiden wird.

Croatian: 
U zajednicama su ovi eksterni učinci točno to,
što čini jedan dobar život.
Mi želimo pomoći, da se postignu određene stvari.
Mi želimo pomoći, izgraditi jednu zajednicu.
Mi smo htjeli podržati neovisna poduzeća.
Mi smo njima htjeli dati prednost
pred velikim transnacionalnim kompanijama.
Jer ako mala poduzeća dođu do novca
i koriste ga međusobno,
tada on neće nestati u nepreglednim
strukturama offshore manadžmenta
i završiti na jednom kontu
na Caymanskim otocima.
Kad mi razgovaramo sa poduzećima,
oni to prilično intuitivno razumiju.
Vlade često obustavljaju
takve eksperimente.
Bank von England može naravno odlučiti,
da to predstavlja prijetnju
za funtu sterlinga.
U ovom trenutku oni zadržavaju pravo
za stvaranje vlastitog mišljenja.
Poslali su nam sva pravila i propise.
Mi imamo jedan tim odvjetnika, koji su nam
stavili na raspolaganje puno pro bono vremena.
Odvjetnici kažu da će to pokušati učiniti
toliko pouzdanim, koliko god je moguće.
Mi na kraju ne znamo,
što će odlučiti Bank of England.

Slovenian: 
no, zunanji učinki (eksternalije) so dejansko naše
življenje!  V skupnostih nam
vsi ti zunanji učinki po mojem omogočajo dobro
življenje.
Želeli smo pomagati doseči neke stvari.   Želeli
smo pomagati zgraditi skupnost.
Želeli smo podpreti neodvisna podjetja.
Želeli smo jim dati prednost pred velikimi
transnacionalnimi korporacijami,
ker denar, če ga lahko obdržijo in uporabijo pri
medsebojni izmenjavi,
ne izgine v nekih obsežnih vodstvenih strukturah
in se ne prenese izven države na račun na Kajmanskem
otočju.
Ko govorimo s podjetji, do tega pridejo
intuitivno.
Vlade te poskuse običajno zatrejo
Banka Anglije se seveda lahko odloči, da je to
grožnja stabilnosti funta šterlinga.
Trenutno si pridržujejo pravico do mnenja o tem.
Poslali so nam vsa svoja pravila in predpise,
mi pa smo s pravniki, ki so svoje delo opravili
brezplačno,
rekli, "Prav, ukvarjali se bomo s tem in dosegli
kar največjo možno nepropustnost."

Romanian: 
Însă, externalitățile sunt de fapt viața noastră!
Sunt ceea ce fac viața în comunitate mai bună.
Ne-am dorit să atingem anumite scopuri. Ne-am dorit să construim o comunitate.
Ne-am dorit să susținem afacerile independente, să le oferim un statut preferențial în raport cu corporațiile transnaționale,
deoarece dacă acestea ar fi în posesia propriilor bani și ei ar putea fi folosiți reciproc.
Atunci nu ar exista problema dispariției lor în largul structurilor de management sau offshore, fiind în final plasate într-un cont din Insulele Cayman.
Atunci când discutăm cu întreprinzătorii, aceștia percep cele spuse la un nivel intuitiv.
Guvernele, deseori, încetează asemenea experimente
Bank of England, desigur, ar putea decide că cele menționate reprezintă un real pericol pentru lira sterlină.
Însă, la moment, ea și-a rezervat dreptul de a se expune pe marginea problemei.
În rezultat au apărut noi reguli și regulamente,
iar noi am angajat o echipă de avocați, însărcinată cu muncă pro bono,
pentru a lucra în speranța că lucrurile se vor corecta pe măsura posibilităților.
Într-un final nu cunoaștem care va fi decizia Bank of England.

Polish: 
To one decydują o jakości życia.
Wyznaczyliśmy sobie konkretne cele:
budowa wspólnoty,
wspieranie lokalnych firm.
Postanowiliśmy chronić je przed
wielkimi międzynarodowymi korporacjami,
pozwolić im zatrzymać
pieniądze do wzajemnej wymiany,
żeby nie odpłynęły do zarządów,
za granicę albo na jakieś
konto na Kajmanach.
Przedsiębiorcy doskonale to rozumieją.
Rządy często zamykają te eksperymenty.
Bank Anglii może uznać, że to
zagraża stabilności szterlinga.
Teraz czekamy na ich opinię.
Przysłali nam regulaminy i przepisy.
Współpracujemy z prawnikami,
którzy pracują pro bono,
żeby spełnić wymogi.
Nie wiemy, co postanowi Bank Anglii.

Indonesian: 
yah, eksternalitas sebenarnya adalah hidup kita! itulah yang kita...
semua eksternalitas itulah yang membuat hidup kita baik menurut saya.
Kita ingin membantu mencapai beberapa hal. Kita ingin membangun komunitas.
Kita ingin mendukung bisnis independen. Kita ingin melestarikan mereka daripada perusahaan trans-nasional
karena jika mereka memegang uang mereka dan bisa mereka gunakan untuk satu sama lain
uang itu tidak akan hilang karena struktur manajemen besar dan pergi ke negara lain dan akhirnya sampai di rekening seseorang di kepulauan Cayman,
Ketika kita membicarakan bisnis, mereka mengerti secara intuitif.
Pemerintah sering kali menghentikan eksperimen semacam ini.
Bank of England juga pasti menganggap ini sebagai ancaman bagi stabilitas sterling.
Pada saat mereka menggunakan hak berpendapat mereka.
Mereka malah mengeluarkan semua aturan dan regulasi
dan yang kita lakukan adalah memberi banyak tugas pada sekelompok pengacara pro bono
 mereka mengatakan "Baiklah, kita akan menyelesaikan ini setuntas mungkin." 
pada akhirnya kita tidak tahu apa yang Bank of England lakukan.

French: 
- en fait les externalités sont toute notre vie ! 
c'est ce que nous avons en commun,
A mon avis, toutes ces externalités sont en 
réalité ce qui nous permet de bien vivre.
Nous voulons contribuer à la réalisation de 
certaines choses. Nous voulons contribuer à
la construction de la communauté. Nous 
voulons soutenir les entreprises indépendantes.
Nous voulons les favoriser par 
rapport aux grandes multinationales
parce que si elles peuvent disposer de 
leur argent et le faire circuler entre elles
alors, cet argent ne disparaît pas 
dans des dispositifs compliqués
pour se retrouver finalement sur 
un compte aux îles Caïman.
Quand nous en parlons aux entrepreneurs, 
ils le comprennent bien
Les gouvernements mettent 
souvent un terme à ces expériences
La Banque d'Angleterre dira bien sûr que c'est 
une menace pour la stabilité de la livre Sterling.
Pour l'instant, ils utilisent leur veto le 
temps de se faire une opinion sur le sujet.
Ils nous ont envoyé toute leur réglementation
et nous avons réuni une équipe de 
juristes bénévoles
décidés à travailler sur le projet pour rendre 
le dispositif aussi cloisonné que possible.

Bulgarian: 
Всички тези външни фактори са всъщност нашия живот. Това е, което,
всички тези външни фактори са това, което ни прави да живеем един добър живот, мисля аз.
Искахме да постигнем определени неща. Искахме да изградим общности.
Искахме да подкрепим независимия бизнес. Искахме да помогнем на предпочитанията им пред големите транс-национални корпорации
защото ако те могат да задържат парите си и да ги използват помежду си
тогава те не изчезват вън от голямата структура към офшорна зона и накрая в банкова сметка на Кайманите.
Когато говорим с бизнеса, те го възприемат много интуитивно.
Правителствата често прекратяват тези експерименти.
Английската банка може, разбира се, да реши, че това е заплаха за стабилността на стерлингите.
Към момента те са запазили правовото си на мнение за това.
Изпратиха ни всичките си правила и регулации
и това, което сме направили е, че имаме екип от адвокати, които да работят "про боно"
и да кажат - Ще работим по това и ще го направим неоспоримо, колкото можем.
Какво ще реши накрая Английската банка да направи - не знаем.

Italian: 
anche se le esternalità sono il nocciolo della vita.
Sono ciò che nelle comunità
ci permettono di avere una
buona qualità della vita.
Volevamo contribuire al raggiungimento di certe cose.
Aiutare la costruzione di una comunità.
Volevamo sostenere le attività indipendenti,
privilegiare queste attività piuttosto che le
grandi corporazioni trans-nazionali
perchè se la gente può gestire il proprio
denaro e lo può usare per sostenersi a vicenda
allora il denaro non sparisce dentro grandi strutture
manageriali oppure nei paradisi fiscali alle Isole Cayman.
Quando parliamo con imprenditori, questo
concetto viene recepito in modo intuitivo.
Spesso i governi bloccano questi esperimenti.
La Banca d’Inghilterra li può considerare come
una minaccia alla stabilità della sterlina.
Al momento si riservano il diritto di
esprimere un’opinione sull'argomento.
Ci hanno mandato tutte le
loro regole e normative
e noi abbiamo instituito un gruppo
di avvocati che lavorano pro-bono
per far capire: "Bene, ci lavoriamo e lo
renderemo più a tenuta stagna possibile".
Alla fine però non sappiamo cosa
deciderà la Banca d’Inghilterra.

Portuguese: 
externalidades, são realmente a nossa vida! É o aquilo que nós, em comunidades,
essas externalidades todas são, na verdade o que nos faz viver uma vida boa, acho eu.
Nós queríamos ajudar a alcançar certas coisas. Queríamos ajudar a construir a comunidade.
Queríamos apoiar as empresas independentes. Queríamos ajudá-las a serem escolhidas em vez das grandes empresas multinacionais,
porque se puderem pegar no seu dinheiro, puderem usá-lo entre si, 
então ele não desaparecerá numa das grandes estruturas de gestão, e ir acabar numa offshore,  numa  conta nas Ilhas Caimão.
Quando falámos com as empresas, elas entenderam isto de forma bastante intuitiva.
Os governos muitas vezes liquidam estas experiências.
O Banco de Inglaterra pode, naturalmente, decidir que se trata de uma ameaça para a estabilidade da libra esterlina.
Neste momento, eles estão a reservar o direito de ter uma opinião sobre isto.
Enviaram-nos todas as suas regras e regulamentos,
o que fizemos, temos uma equipa de advogados que nos oferece carradas de trabalho voluntário,
que nos dizem: Ok vamos trabalhar no que foi enviado, e vamos tentar que o que estamos fazer seja o mais estanque possível.
O que o Banco de Inglaterra vai decidir fazer, não sabemos.

Swedish: 
- men externa effekter är faktiskt våra liv! Det är vad vi i samhällen
alla dessa externaliteter är det som avgör om vi får leva bra liv, anser jag.
Vi ville bidra till att uppnå vissa saker. Vi ville hjälpa till att bygga en gemenskap.
Vi ville stödja småföretag. Vi vill hjälpa dem kunkurrera med stora multinationella företag
för om de får pengarna i sina händer och de kan använda dem sinsemellan
då försvinner de inte iväg utomlands och hamnar på ett konto på Caymanöarna.
När vi pratar med företag förstår de detta mer eller mindre intuitivt.
Regeringar stänger ofta ner den här typen av experiment
Bank of England kan besluta att detta utgör ett hot mot det brittiska pundets stabilitet.
För tillfället förbehåller de sig rätten att få ha en åsikt om det.
De har skickat oss alla sina regler och förordningar
och vi har skaffat ett team av advokater som arbetar för oss på välgörenhetsbasis
för att säga att vi kommer arbeta med detta och vi kommer att göra det så enligt reglerna som det bara går.
Vad Bank of England i slutändan väljer att göra vet vi inte.

English: 
It's what we, in communities,
make us live a good life I think.
We wanted to help achieve certain things.
We wanted to help build community.
We wanted to support independent businesses.
We want to help preference them 
over big trans-national corporations,
because if they've got hold of their money
 and they can use it with each other,
We want to help preference them 
over big trans-national corporations,
because if they've got hold of their money
 and they can use it with each other,
then it doesn't disappear up
 out of large management structures
and go offshore and end up 
in an account in the Cayman Islands.
When we talk to businesses,
they get it pretty intuitively.
Governments often shut down these experiments
The Bank of England may of course decide
that this is a threat 
to the stability of sterling.
At the moment they are reserving
their right to take an opinion on it.
They've sent us 
all their rules and regulations
and we've got a team of lawyers 
to give loads of work pro bono,
to say, "Right, we'll work on this
and we'll make it as watertight 
as we possibly can.
In the end what the Bank of England
decide to do, we don't know.

Korean: 
하긴 외부효과가 우리의 삶 자체입니다만. 지역사회에서는
이 모든 외부효과들(을 볼 수 있다는 것이)이 우리 삶을 개선시켜 줘요.
우린 뭔가를 얻고자 했고, 지역사회건설을 돕고 싶었어요.
자영업자를 지원하고 싶었고요. 우린 거대한 다국적 기업보다 이들을 더 선호하도록 도와주고 싶었어요.
지역 내 자영업자들은 서로를 위해 돈을 쓰는 반면
다국적기업은 번 돈을 조직관리에 쓰거나 역외영업을 하고나선 카이만제도(조세회피처)에서 회계처리해 버리니까요.
회사들이랑 이야기해 보면 이 사실을 직관적으로 알아 먹어요.
보통 정부가 이런 실험을 폐쇄한다.
중앙은행은 이를 영국파운드의 안정성 저해요인으로 판단할지도 모릅니다.
지금은 중앙은행이 이 실험에 대해 권고할 권리가 있어요.
우리한테 중앙은행 법규를 보내왔죠.
우리는 엄청난 양의 일을 무료로 해주는 법조인으로 팀을 꾸렸고
중앙은행에다 이 일을 최대한 빈틈 없이 해내겠다고 말했어요.
결국 중앙은행은 모르겠으니 알아서 하라 그러더군요.

Spanish: 
Bueno, ¡las externalidades son de hecho la vida! Pienso que son todas esas externalidades en las comunidades
las que nos permiten tener una buena vida.
Nosotros queríamos ayudar a conseguir ciertas cosas. Nosotros queríamos ayudar a construir comunidad. 
Nosotros queríamos apoyar los negocios independientes. Queremos ayudar a que se prefieran estos negocios
 en lugar de las grandes corporaciones transnacionales.
porque si la comunidad retiene su dinero y puede usarlo en si misma,
el dinero no desaparece en gigantescas estructuras administrativas para terminar en una cuenta bancaria en las islas Caimán.
Cuando se lo decimos a la gente de negocios, lo captan intuitivamente.
Con frecuencia los gobiernos clausuran estos experimentos.
EL Banco de Inglaterra bien podría decidir que este proyecto representa una amenaza para la estabilidad de la libra esterlina
Por ahora se reservan el derecho de opinar al respecto.
Ellos nos enviaron toda la normativa
y conseguirmos un equipo de abogados voluntarios
que nos dijera "De acuerdo, trabajaremos en este caso, y lo haremos lo más infalible posible". 
No sabemos lo que el Banco de Inglaterra decida hacer al final.

Portuguese: 
Assistimos a uma proliferação generalizada de alternativas - é o que acontece normalmente, durante os períodos de crise capitalista -
Na Grande Depressão, surgiu uma grande quantidade de moedas locais,
particularmente na América do Norte, e experiências na Europa também.
A maioria dessas experiências foi extinta, por serem consideradas ilegais, pelos Bancos Centrais,
e pelas forças políticas, que decidiram que não queriam a continuidade dessas experiências.
Este monopólio que temos, de moeda estatal, é muito bom em algumas coisas.
Facilita o comércio internacional. Ajuda as grandes empresas, ao reduzir os seus custos relacionados com transacções,
mas não é assim tão bom para as empresas independentes, nem para a economia local.

Romanian: 
Proliferarea largă a alternativelor este un fenomen normal pe durata crizelor capitaliste.
În perioada Marii Depresii am avut o ascensiune e banilor scriptici,
în particular în America de Nord, la fel erau larg răspândite experimentele economice în Europa.
Majoritatea acestor acțiuni au fost anihilate, fiind declarate ilegale de către autoritățile băncilor centrale,
precum și forțele politice care au decis că nu-și doresc promovarea acestor experimente.
Monopolul statului asupra emisiei monetare are și aspecte pozitive.
Astfel, este facilitat comerțul internațional. Marile afaceri sunt și ele ajutate prin reducerea costului de tranzacționare,
însă afacerile locale și cele individuale au de suferit.

German: 
Man sieht eine weit verbreitete Vermehrung
von Alternativen in Zeiten kapitalistischer Krisen.
Während der Großen Depression stieg die Anzahl
sogenannter Scrip-Währungen vor allem in Nordamerika.
Außerdem auch Experimente in Europa.
Ziemlich viele.
Die meisten wurden durch die Authorität der Zentralbanken
für illegal erklärt.
Und politische Kräfte haben entschieden,
dass sie diese Experimente nicht weiterlaufen lassen wollen.
Dieses Staatsbank-Währungs-Monopol,
das wir haben, ist sehr gut für bestimmten Dinge.
Es eignet sich sehr gut für den internationalen Handel.
Es hilft Großunternehmen,
indem es ihre Transaktionskosten reduziert.
Aber es ist nicht so gut für unabhängige Unternehmen
und nicht so gut für Regionen.

French: 
Nous ne savons pas ce que la Banque 
d'Angleterre a décidé finalement.
On assiste à une grande 
prolifération de modèles alternatifs
pendant les périodes de crise du capitalisme.
Ainsi durant la Grande Dépression
- on voit se développer de 
nombreuses monnaies scripturales
en particulier au nord de 
l'Amérique ainsi qu'en Europe.
Et la plupart ont été stoppées car les banques 
centrales ont démontré leur caractère illégal
et les autorités politiques n'ont pas souhaité 
voir ses expériences se poursuivre.
Ce monopole sur la monnaie est très 
efficace pour certaines choses.
C'est très facile de faire 
du commerce internationale.
Il favorise les grandes entreprises 
en réduisant les coûts de transaction,
mais il n'est pas favorable aux petites 
stuctures indépendantes et au commerce local.

Korean: 
대안화폐가 대체로 금융위기 기간에 등장했던 걸 보실 수 있을 겁니다.
대공황 때 다른 많은 통화들이 생겼죠,
특히 북미에서요. 유럽에서도 여러 실험들이 있었습니다.
이들 대부분이 중앙은행에 의해 불법화되면서 사라졌죠.
정치인들도 이런 실험들이 계속되는 걸 원치 않았어요.
현 체제인 중앙은행의 통화독점은 몇 가지 점에서 아주 유리하죠.
우선 교역의 국제화가 쉬워요. 특히 거래비용을 줄여주니 대기업에 유리하죠.
하지만 자영업자나 지역사회에는 좋지 않아요.

Swedish: 
Ett brett spektrum av alternativ uppstår normalt under perioder av kris i det kapitalistiska systemet.
under den stora depressionen såg vi uppkomsten av en hel del egenhändigt tillverkade valutor
särskilt i Nordamerika och vissa experiment i Europa.
Och de flesta av dem försvann för att de gjordes olagliga av centralbanker
och politiska krafter som bestämde att de inte ville att dessa experiment skulle fortsätta.
Det statliga valutamonopolet är mycket bra på vissa saker.
Det gör det väldigt enkelt att handla internationellt. Det hjälper storföretagen minska sina transaktionskostnader
men det är inte så bra för småföretag och det är inte så bra för lokalsamhällen.

English: 
You see a widespread proliferation 
of alternatives
normally during periods of capitalist crisis.
In the Great Depression, you had 
the rise of a lot of script currencies
particularly in North America,
 and experiments in Europe as well.
And most of those got extinguished
 by being made illegal
by the authority of the central banks
and political forces deciding
that they didn't want 
those experiments to carry on.
This monopoly state bank currency
that we have is very good at some things.
It's very easy
 to trade internationally with it.
It helps big businesses,
 it cuts down their transaction costs,
but it's not so good
 for independent businesses
and it's not so good for localities.

Slovenian: 
Kaj se bo Banka Anglije na koncu odločila storiti,
pa ne vemo.
Široka paleta novih alternativ se običajno pojavi
v obdobju kapitalistične krize.
Zato se je med Veliko depresijo pojavilo veliko
valut v obliki začasnega potrdila,
še posebej v Severni Ameriki, kot tudi poskusov v
Evropi.
Večina jih je izginila, saj so jih centralne banke
proglasile za nezakonite,
politične sile pa niso želele, da bi se ti poskusi
nadaljevali.
Monopolna valuta državne banke, ki jo imamo, je za
nekatere stvari zelo dobra.
Mednarodno je z njo zelo lahko trgovati.  Pomaga
velikim podjetjem; zniža njihove transakcijske
stroške,
ni pa dobra za neodvisna podjetja niti za lokalne
skupnosti.

Croatian: 
Vidi se daleko prošireno povećanje
alternativa u vremenima kriza kapitalizma.
Tijekom velike depresije, porastao je broj takozvanih
scrip valuta, prije svega u Sjevernoj Americi.
Osim toga, također eksperimenti u Europi.
Prilično puno.
Većina je bila proglašena ilegalnim
autoritetom centralnih banaka.
A političke snage su odlučile,
da oni neće dopustiti da se ti
eksperimenti dalje nastavljaju.
Ovaj monopol državne banke na valutu,
koji imamo, je vrlo dobar za određene stvari.
On je jako pogodan za
internacionalnu trgovinu.
To pomaže velikim kompanijama, tako
što smanjuju svoje troškove tranakcija.
Ali to nije tako dobro za neovisna poduzeća
i nije tako dobro za regione.

Modern Greek (1453-): 
Man sieht eine weit verbreitete Vermehrung
von Alternativen in Zeiten kapitalistischer Krisen.
Während der Großen Depression stieg die Anzahl
sogenannter Scrip-Währungen vor allem in Nordamerika.
Außerdem auch Experimente in Europa.
Ziemlich viele.
Die meisten wurden durch die Authorität der Zentralbanken
für illegal erklärt.
Und politische Kräfte haben entschieden,
dass sie diese Experimente nicht weiterlaufen lassen wollen.
Dieses Staatsbank-Währungs-Monopol,
das wir haben, ist sehr gut für bestimmten Dinge.
Es eignet sich sehr gut für den internationalen Handel.
Es hilft Großunternehmen,
indem es ihre Transaktionskosten reduziert.
Aber es ist nicht so gut für unabhängige Unternehmen
und nicht so gut für Regionen.

Italian: 
Normalmente una grande proliferazione di alternative
spunta in concomitanza di crisi capitalistiche.
Durante la Grande Depressione si assistette
alla nascita di buoni-moneta emessi localmente
particolarmente in Nord America, con
qualche esperimento anche in Europa.
Ma la maggior parte furono bloccati perchè ritenuti
illegali dalle autorità delle banche centrali
e dalle forze politiche che non volevano
che tali esperimenti proseguissero.
Il monopolio della moneta di stato operato dalle
banche centrali funziona benissimo per certe cose.
Il commercio internazionale ne risulta molto facilitato.
Aiuta i grossi affari e abbatte i costi di transazione
ma non va bene per le attività indipendenti
e nemmeno per la comunità locali.

Bulgarian: 
Вижте, широкото разпространение на алтернативи е нормално за период на капиталистическа криза.
Така, при Голямата депресия - имаме появяването на много крипто-валути
в частност Северна Америка и опити в Европа, също така.
И повечето от тях изчезват, след като са направени нелегални от централните банки
и политическите сили, които не искат тези експерименти да продължат.
Този монопол на банковата валута, която имаме е много добър в някои отношения.
Много лесно се търгува международно. Помага на едрия бизнес да намали разходите по транзакции,
но не е много добра за независимия и местния бизнес.

Indonesian: 
Anda melihat menjamurnya uang alternatif yang biasanya terjadi pada periode krisis kapitalis.
Di tragedi Great Depression - muncul banyak mata uang script
khususnya di Amerika Utara dan eksperimen-eksperimen di Eropa juga.
Dan kebanyakan dari mereka dipadamkan dengan divonis ilegal oleh pihak bank central
dan politisi memutuskan bahwa mereka tidak ingin eksperimen itu untuk berlanjut.
Status monopoli mata uang oleh bank saat ini sangat baik dalam beberapa hal.
Sangat mudah untuk berdagang secara internasional. Membantu bisnis besar, mengurangi biaya transaksi mereka
tetapi tidak begitu baik untuk bisnis independen dan tidak baik untuk lokalitas.

Spanish: 
Normalmente es durante los periodos de crisis capitalistas, cuando se ve una extensa proliferación de alternativas. 
Durante la Gran Depresión surgieron muchos papeles moneda diferentes
particularmente en los Estados Unidos, y también hubo algunos experimentos en Europa.
La autoridad de los Bancos Centrales eliminó la mayoría haciéndolos ilegales,
y algunas fuerzas políticas decidieron que no querían más esos experimentos.
El monopolio del dinero por el Banco Estatal con que contamos ahora es muy bueno para ciertas cosas:
El comercio internacional resulta muy sencillo y ayuda a las grandes empresas disminuyendo sus costos de de transacción.
Sin embargo no es bueno para los negocios independientes, y no es bueno para las localidades. 

Polish: 
Było wiele różnych alternatywnych walut.,
zwykle w okresach kryzysu kapitalizmu.
W czasie Wielkiego Kryzysu
popularne były różne bony
głównie w Ameryce Północnej, były
też podobne eksperymenty w Europie.
Większość z nich
likwidowano jako nielegalne
na polecenie banków centralnych
i sił politycznych, które nie chciały,
by te eksperymenty
były kontynuowane.
Monopol waluty banku
państwowego czasem jest korzystny.
Ułatwia handel międzynarodowy.
Pozwala dużym firmom
obniżyć koszty transakcji,
ale nie sprzyja niezależnym
firmom ani lokalnym społecznościom.

German: 
Wenn wir ein Geldsystem haben,
dessen Regeln Gemeinschaft
und die Beziehungen zwischen den Menschen fördert,
wird im Laufe der Zeit eine bessere und vermögendere Grundlage
für eine diversifizierte lokale Wirtschaft entstehen.
Der Sturm auf die Banken
Ein Ansturm auf eine Bank kann drei Formen annehmen.
Kunden können ihr Geld in bar abheben.
Was aber die digitale Geldmenge nicht beeinflusst.
Es wechselt lediglich den Besitzer.
Oder sie können ihr Geld aus den großen Instituten
in kleinere, ethischere Banken übertragen.
Wie Sparkassen, genossenschaftliche Banken
 oder unabhängige Bausparkassen.
"Unser nächster Gast hat einen Neujahrsvorsatz.
Sie will ein besseres Finanzsystem schaffen.
Bringen Sie ihr Geld weg von den großen Banken
und in Ihre lokale Genossenschaftsbank."

Korean: 
지역사회와 그 구성원들의 유기적인 연결에 가치를 두는 금융시스템이 있다면
여러 지역경제에 더 나은 토대를 닦을 수 있습니다.
뱅크런 (대규모 예금인출사태)
뱅크런은 세 가지 형태가 있다. 첫째, 고객이 현금을 인출하는 것이다.
하지만 이는 디지털 화폐공급을 줄이진 않는다. 단지 소유주체를 옮길 뿐이다.
둘째, 고객이 대형은행에서 착한 소규모 은행으로 송금하는 것이다.
신협, 상호저축은행 또는 독립주택금융조합 같은 곳 말이다.
다음 손님의 새해 소망 읽어 드릴께요, 이 분은 더 나은 금융시스템을 만들고자 하는데요,
그게 뭐냐면 국내 대형은행에서 지역사회 은행으로 돈을 옮기는 거랍니다.

Bulgarian: 
Така, че ако имаме парична система, където правилата ценят общността и взаимоотношенията на хората в нея,
с времето изграждаш по-добра и по-богата основа за разнообразна месна икономика.
Банков бяг
Банковия бяг може да приеме три форми. Клиентите може да изтеглят парите си в кеш.
Въпреки че това няма да намали резервите от дигитални пари, само ще се прехвърли собствеността им.
Или пък могат да прехвърлят парите си от големи институции към по-малки и по-етични банки
като кредитни съюзи, взаимни банки или независими строителни дружества.
Нашия следващ гост има Новогодишна програма, която, както казва тя, ще създаде по-добра финансова система,
и представлява това - преместете парите си от големите национални банки към някоя от местните банки.

English: 
So if we have a money system 
where the rules value community
and connection 
between people within communities,
over time you build up 
a better and more wealthy basis
for a diverse local economy.
The bank run
A bank run can take three forms.
Customers can withdraw 
their money in cash.
However, this will not reduce
 the digital money supply,
it will merely transfer ownership.
Or they can shift their money
from the large institutions to smaller, 
more ethical banks,
such as credit unions, mutual banks
or independent building societies.
Our next guest has a New Year's resolution
that she says will create
 a better financial system, and it's this:
move your money 
out of the nation's big banks
and into your local community bank.

Modern Greek (1453-): 
Wenn wir ein Geldsystem haben,
dessen Regeln Gemeinschaft
und die Beziehungen zwischen den Menschen fördert,
wird im Laufe der Zeit eine bessere und vermögendere Grundlage
für eine diversifizierte lokale Wirtschaft entstehen.
Der Sturm auf die Banken
Ein Ansturm auf eine Bank kann drei Formen annehmen.
Kunden können ihr Geld in bar abheben.
Was aber die digitale Geldmenge nicht beeinflusst.
Es wechselt lediglich den Besitzer.
Oder sie können ihr Geld aus den großen Instituten
in kleinere, ethischere Banken übertragen.
Wie Sparkassen, genossenschaftliche Banken
 oder unabhängige Bausparkassen.
"Unser nächster Gast hat einen Neujahrsvorsatz.
Sie will ein besseres Finanzsystem schaffen.
Bringen Sie ihr Geld weg von den großen Banken
und in Ihre lokale Genossenschaftsbank."

Croatian: 
Kad imamo monetarni sustav,
čija pravila potiču zajednicu
i veze između ljudi,
u tijeku vremena će nastati
bolje i bogatije osnove,
za diverzifikaciju lokalnog gospodarstva.
Trčanje na banku
Trčanje na banku može poprimiti tri oblika.
Klijenti mogu povući svoj novac u gotovini.
Ali to ne utječe na masu digitalnog novca.
On samo mijenja vlasnika.
Ili oni mogu svoj novac prenijeti iz velikih
institucija na manje, moralnije banke,
kao što su kreditne unije, investicijske
banake, ili neovisna društva za gradnju.
"Naš slijedeći gost ima jednu novogodišnju rezoluciju.
Ona hoće stvoriti bolji monetarni sustav."
"Podignite svoj novac iz velikih banaka
i prenesite ga u vašu lokalnu banku zajednice."

French: 
Si nous avions un système valorisant les 
échanges au sein des communautés
au fil du temps se constituerait une 
économie locale plus riche et plus prospère.
La panique bancaire
Une panique bancaire 
peut prendre trois formes.
Les clients peuvent venir retirer 
de l'argent en espèces.
Cependant, cela n'entraine pas de 
diminution de la masse monétaire,
mais simplement un transfert de propriété.
Ils peuvent aussi transférer leur argent 
dans des banques plus petites et plus éthiques
comme des coopératives de crédit, des banques 
mutualistes ou des sociétés de construction.
Notre prochain client a pris une 
bonne résolution pour cette année
qui va améliorer le système 
financier, en retirant son argent
d'une grande banque nationale pour 
le déposer dans une banque locale.

Romanian: 
În cazul unui sistem monetar în care regulile valorifică comunitatea și relațiile sociale din comunitate,
se va asigura o bază mai solidă și mai diversă pentru economia locală.
Panica bancară
Panica bancară se manifestă în trei forme. Clienții băncii își pot retrage banii în numerar.
Totuși, aceasta nu va reduce rezerva banilor digitali, ci doar va schimba proprietarul acestora.
Clienții, de altfel, pot să-și mute banii din marile instituții financiare spre bănci mai mici, mai etice,
precum uniunile de creditare, băncile mutuale sau cooperativele de construcții.
Următoarea invitată are o rezoluție de revelion, care, afirmă ea, va crea un sistem financiar mai bun,
rezoluția ne îndeamnă să mutăm banii din marile bănci spre băncile comunitare locale.

Italian: 
Se avessimo un sistema le cui regole privilegiano la
comunità e i rapporti tra le persone che la compongono
si costruirebbe, nel tempo, una base più solida per
la ricchezza dell’economia locale diversificata.
L'assalto alla banca.
L’assalto agli sportelli può avere 3 modalità. I correntisti
possono ritirare il proprio denaro in contanti.
Questa modalità non ridurrebbe la massa monetaria
digitale, semplicemente ne trasferirebbe la proprietà.
Oppure possono trasferire il proprio denaro dalle
grandi istituzioni verso banche etiche più piccole
come cooperative di credito, banche popolari
o istituti di credito edilizio indipendenti.
Per il nuovo anno, la proposta della prossima
ospite creerà un sistema finanziario migliore.
Consiste nel trasferire il vostro denaro dalle
grandi banche nazionali verso banche locali.

Slovenian: 
Če imamo denarni sistem, pri katerem pravila cenijo
skupnost
in povezavo med ljudmi znotraj skupnosti,
sčasoma izgradite boljšo in bogatejšo osnovo za
raznoliko lokalno gospodarstvo.
Množični dvig denarja iz bank
Ima lahko tri oblike.   Varčevalci dvignejo svoj
denar v gotovini.
A to ne bo zmanjšalo količine digitalnega denarja,
premestilo bo le lastništvo.
Lahko prenesejo svoj denar iz velike institucije na
manjšo, bolj etično banko,
kakršne so kreditne zadruge, vzajemne banke ali
neodvisne gradbene družbe.
Naša naslednja gostja ima novoletno poslanico, za
katero trdi, da bo ustvarila boljši finančni
sistem
in premaknila vaš denar iz velikih nacionalnih bank
v vašo lokalno skupnostno banko.

Spanish: 
Así que si tuviéramos un sistema de dinero cuyas reglas valoraran la comunidad y la conexión entre la gente en las comunidades,
con el tiempo, se construiría una mejor base y de mayor riqueza para una economía local diversa.
El pánico bancario
Un pánico bancario puede suceder de 3 maneras: los clientes pueden retirar su dinero en efectivo.
Sin embargo esto no reduce la oferta monetaria digital. Tan solo transfiere su propiedad.
O pueden llevar su dinero depositado en las grandes instituciones a bancos más pequeños y éticos
como lo son las Cooperativa de Ahorro y Crédito, las Mutualidades y las Cajas de Ahorro independientes.
Para el nuevo año, nuestra siguiente invitada tiene el propósito de crear un mejor sistema financiero
que consiste en transferir nuestro dinero de uno de los bancos más grandes del país a bancos locales en las comunidades.

Indonesian: 
Jadi jika kita memiliki sistem uang yang menghargai komunitas dan hubungan antar individu dalam komunitas
dalam jangka waktu tertentu anda bisa membangun ekonomi lokal yang beragam dan lebih sehat.
Lari dari bank
Ada tiga cara untuk lari dari bank. Nasabah bisa mengambil uangnya dalam bentuk kas.
Bagaimanapun ini tidak mengurangi persediaan uang digital, hanya memindahkan kepemilikan.
Atau memindah uang mereka ke institusi yang lebih kecil seperti bank yang lebih etis
seperti serikat kredit, bank bersama atau komunitas independen.
Tamu kita selanjutnya memiliki resolusi tahun baru yaitu untuk menciptakan sistem finansial yang lebih baik
dan itu adalah gerakan memindahkan uang dari bank besar ke bank komunitas lokal anda.

Polish: 
System monetarny wspierający
lokalne społeczności i więzi między ludźmi
z czasem pozwala stworzyć
lepszą i bogatszą bazę
dla zróżnicowanej lokalnej gospodarki.
Szturm na bank
Szturm na bank może przybrać 3 formy.
Klienci mogą wypłacać gotówkę.
Jednak to nie ograniczy
podaży pieniądza cyfrowego,
nastąpi tylko przeniesienie własności.
Klienci mogą też przenieść
swoje pieniądze z dużych instytucji
do mniejszych, bardziej etycznych
banków, takich jak SKOK-i,
banki spółdzielcze czy
niezależne towarzystwa budowlane.
Nasz następny gość ma
postanowienie noworoczne.
Twierdzi, że możemy naprawić system
finansowy, przenosząc oszczędności
z dużych banków krajowych do
lokalnych banków spółdzielczych.

Portuguese: 
Então, se tivermos um sistema monetário, onde as regras valorizam a comunidade local, e a ligação entre as pessoas, 
ao longo do tempo constrói-se uma melhor, e mais rica, base para uma economia local diversificada.
A corrida aos bancos
A corrida aos bancos pode assumir três formas. Os clientes podem levantar o seu dinheiro em notas e moedas.
No entanto, isso não vai reduzir a massa monetária de dinheiro digital, cuja propriedade é apenas transferida.
Podem, alternativamente, mudar o seu dinheiro das grandes instituições para bancos mais pequenos e mais éticos, 
tais como cooperativas de crédito, associações mutualistas, ou sociedades independentes.
O nosso próximo convidado tem uma decisão de Ano Novo que diz, vai criar um melhor sistema financeiro,
e que é isto: mudar seu dinheiro dos grandes bancos nacionais, para o banco da sua comunidade local.

Swedish: 
Om vi har ett penningsystem med ett regelverk som värdesätter gemenskap i lokalsamhällen
så bygger vi över tiden upp en bättre och mer givande grund för en diversifierad lokal ekonomi.
Bankrusning
En bankrusning kan anta tre olika former. Kunderna kan ta ut sina pengar som kontanter.
Men det minskar inte den digitala penningmängden, det överför bara ägandeskapet.
Eller så kan de flytta sina pengar från de stora institutionerna till mindre, mer etiska banker
såsom kreditföreningar, medlemsägda banker eller oberoende hypoteksinstitut.
Vår nästa gäst har gett ett nyårslöfte som hon säger kommer skapa ett bättre finansiellt system
och det är detta: flytta dina pengar ut ur landets storbankerna och in i din lokala bank.

Polish: 
Przeniesienie środków do takich instytucji
osłabiłoby dominację 5 największych banków.
Christian ogłosił 5 listopada
Dniem Przelewu Bankowego.
Tego dnia klienci banków
obiecują zamknąć swoje rachunki
i wpłacić pieniądze do SKOK-ów.
Trzeci rodzaj szturmu na
bank to szturm międzynarodowy.
Jak przyznaje co najmniej
jeden senator USA,
przyczyna krachu we
wrześniu 2008 była następująca:
Byłem obecny na spotkaniu z Sekretarzem
i Prezesem Rezerwy Federalnej,
którzy poinformowali Kongres,
co się wydarzyło 15 września.
Takie są fakty, ale
nawet się o tym nie mówi.
W czwartek, około 11 rano Rezerwa Federalna

Modern Greek (1453-): 
Die Verlagerung des von Großbanken geschöpften Geldes
in solche Institute,
veringert die monopolistische Macht der fünf Großbanken.
"Christian hat den 5. November
zum "Bank-Wechsel-Tag" erklärt."
"An diesem Tag geloben Bankkunden ihre Konten zu schließen
und ihr Vermögen bei einer Genossenschaftsbank einzuzahlen."
Die dritte Art von Bankensturm
 ist der internationale Bankensturm.
Laut zumindest einem Senator aus den USA
war das die Ursache für die Kernschmelze
des Finanzsystems im September 2008.
"Ich war da als der Sekretär und Vorsitzende der Federal Reserve
mit Mitgliedern des US Kongresses gesprochen hat.
Es ging um den 15. September. Hier sind die Fakten.
Und wir reden nicht einmal über die Fakten!

Korean: 
상업은행화폐를 지역사회 은행으로 옮기면 주요 5개 은행의 독점적 지위가 약화된다.
대만 에니메이션 뉴스: 크리스찬이 11월 5일을 '은행 송금의 날'로 선포했습니다.
그 날, 은행 고객들은 각자의 계좌에 돈을 모두 신용협동조합으로 옮기기로 했습니다.
셋째, 국제적인 뱅크런이다.
미 상원의원에 따르면, 2008년 금융위기가 국제적인 뱅크런 때문이라고 한다.
보세요, 그 날 재무부장관하고 연준의장이 와서
당시 상황에 대해 의원들하고 이야기를 나누었다고 되있죠. 그 때가 9월 15일었어요.
사실을 말 할께요, 우린 이 얘기 안 했어요.

Italian: 
Il trasferimento di denaro verso queste istituzioni
ridurrà la stretta monopolistica delle 5 maggiori banche.
Notiziario animato Taiwanese: Christian ha
dichiarato il 5 novembre la "Giornata del Bonifico".
Quel giorno i clienti delle banche si impegnano a chiudere i
propri conti e depositre il denaro in cooperative di credito.
Il terzo caso di assalto agli sportelli
è l’assalto internazionale alla banca.
Secondo almeno un senatore Statunitense è stato
questo a causare il collasso del settembre 2008.
Io ero lì quando il Segretario e il Presidente
della Federal Reserve vennero a riferire
gli eventi in corso ai membri del Congresso.
Era intorno al 15 settembre.
Questi sono i fatti, cose di sui nessuno parla.

Indonesian: 
Memindahkan uang bank komersial ke institusi ini akan mengurangi cengkeraman monopoli 5 bank besar.
Berita di Taiwan: Umat Kristen menyatakan tanggal 5 November sebagai 'Hari Transfer Bank'
Pada hari itu, nasabah bank sepakat untuk menutup rekening dan mendepositokan dananya ke serikat kredit
Cara yang ketiga adalah pelarian dari bank internasional.
Menurut salah satu senator AS inilah yang menyebabkan krisis di September 2008.
Jadi begini, saya ada disana ketika sekretaris dan chairman Federal Reserve datang
dan berbicara dengan anggota kongrs (DPR) apa yang sedang terjadi, tentang 15 September
Ini faktanya, dan kita bahkan tidak membicarakan tentang hal ini

Slovenian: 
Premik denarja komercialnih bank v te institucije
bo zmanjšal monopolistični prijem petih velikih
bank.
Tajvanske animirane novice:  Christian je proglasil
5. november za "Dan prenosa denarja"
Na ta dan so se varčevalci odločili zapreti svoje
bančne račune in položiti sredstva na račune v
kreditne zadruge
Tretje vrste množični dvig z bank je mednarodni
množični dvig denarja iz bank.
Po besedah vsaj enega senatorja ZDA je prav to
sprožilo zlom leta 2008.
Bil sem prisoten, ko sta prišla sekretar in predsednik
Zveznih rezerv
in obvestila člane kongresa, kaj se dogaja.  Bilo
je okrog 15. septembra.
Navajam dejstva, o katerih niti ne govorimo.

Croatian: 
Premještanje novca, stvorenog od
velikih banaka na takve institucije,
smanjuje monopolističku
moć pet velikih banaka.
"Christian je 5. studeni
proglasio za "Dan promjene banke"."
"Na taj dan se klijenti banke
zaklinju da će zatvoriti svoja konta"
"i uplatiti svoja sredstva na kreditne unije."
Treća vrsta trčanja na banku
je internacionalno trčanje na banke.
Prema najmanje jednom senatoru iz SAD-a,
to je bio uzrok sloma monetarnog
sustava u rujnu 2008. godine.
"Bio sam tamo kad je sekretar i
predsjednik Federalnih rezervi,"
"razgovarao sa članovima američkog kongresa."
"Radilo se o 15. rujnu.
Ovdje su činjenice."
"A mi ni ne govorimo o tim stvarima!"

English: 
Shifting commercial bank money
 to these institutions
will reduce the monopolistic grip 
of the big 5 banks.
Taiwanese animated news:
Christian has declared November 5th 
as "Bank Transfer Day".
On that day, bank customers vow
 to close their accounts
and deposit the funds with credit unions.
The third kind of bank run
is the international bank run.
According to at least one US Senator,
this is what caused
 the September 2008 meltdown.
Look, I was there when the Secretary
and the Chairman of the Federal Reserve
 came those days
and talked with members 
of Congress about what was going on.
It was about September 15th.
Here are the facts, and we don't even talk about these things.
On Thursday 
at about 11 o'clock in the morning

Swedish: 
Att flytta sina pengar kommer att minska det grepp över ekonomin som de fem storbankernas monopol innebär.
Taiwanesiska animerade nyheter: Christian har utropat den 5 november som "Bank Transfer Day"
Det är dagen då bankkunder lovar att avsluta sina konton och sätta in sina pengar hos kreditföreningar
Den tredje typen av bankrusning är den internationella bankrusningen.
Enligt åtminstone en senator i USA är detta vad som orsakade den finansiella härdsmältan i september 2008.
Jag var med när sekreteraren och ordföranden för Federal Reserve kom
och pratade med kongressledamöter om vad som pågick. Det var ungefär den 15 september.
Detta är fakta, och vi talar inte ens om dessa saker,

Bulgarian: 
Преместването на пари към тези институции ще намали монополистичната хватка на 5 големи банки.
Тайвански анимационни новини: Християнин е обявил 5-Ноември за "Ден на банковия трансфер".
На този ден, клиентите на банките се заричат да закрият сметките си и да депозират средствата си в кредитни съюзи.
Третия тип банков бяг, е международния банков бяг.
Според поне един от американските сенатори, това е причината за септемврийския срив през 2008.
Вижте, аз бях там със Секретаря, когато дойде Президента на Федералния резерв през ония дни
и говори с членовете на конгреса за това какво се случва. Ставаше въпрос за 15-ти Септември.
Ето ги и фактите, а и ние дори не говорим за това напоследък.

Romanian: 
Transferarea banilor către aceste instituții va reduce controlul monopolist al celor 5 bănci majore.
Știrile animate din Taiwan: Cristian a declarat data de 5 noiembrie ca fiind Ziua Transferurilor Bancare
În acea zi, clienții băncilor și-au jurat să închidă conturile bancare și să depoziteze fondurile în uniunile de creditare
Al treilea tip de panică bancară este panica bancară internațională.
În corespundere cu opinia unui senator american, aceasta este cauza crizei din septembrie 2008.
În acele zile eram acolo când Secretarul și Președintele Rezervei Federale au venit
și au vorbit cu membrii Congresului despre ceea ce se întâmplă. Discutau despre 15 septembrie.
Iată situația... iar noi cel puțin nu vorbim despre aceste lucruri

Spanish: 
Transferir el dinero bancario a estas instituciones reducirá el control monopolístico de los 5 grandes bancos. 
Una animación taiwanesa en las noticias: Christian ha declarado el 5 de noviembre como el día de las "Transferencias bancarias"
Ese día, los clientes de los bancos se comprometen a cerrar sus cuentas, y depositar estos fondos con las Cooperativas de Ahorro y Crédito.
La tercera forma de pánico bancario es el internacional.
De acuerdo con al menos un senador de los Estados Unidos, ésa fue la causa del derrumbamiento económico de Septiembre del 2008.
Durante esos días, yo estuve ahí cuando el secretario y el gobernador de la reserva Federal se reunieron
y hablé con miembros del congreso sobre lo que estaba pasando. Esto fue alrededor del 15 de Septiembre.
Estos son los hechos, y nosotros ni siquiera hablamos de esto:

German: 
Die Verlagerung des von Großbanken geschöpften Geldes
in solche Institute,
veringert die monopolistische Macht der fünf Großbanken.
"Christian hat den 5. November
zum "Bank-Wechsel-Tag" erklärt."
"An diesem Tag geloben Bankkunden ihre Konten zu schließen
und ihr Vermögen bei einer Genossenschaftsbank einzuzahlen."
Die dritte Art von Bankensturm
 ist der internationale Bankensturm.
Laut zumindest einem Senator aus den USA
war das die Ursache für die Kernschmelze
des Finanzsystems im September 2008.
"Ich war da als der Sekretär und Vorsitzende der Federal Reserve
mit Mitgliedern des US Kongresses gesprochen hat.
Es ging um den 15. September. Hier sind die Fakten.
Und wir reden nicht einmal über die Fakten!

Portuguese: 
A transferência de moeda, da banca comercial, para essas instituições, reduzirá o cerco monopolista, dos cinco maiores bancos.
Notícias animadas de Taiwan: Christian declarou 05 de Novembro como "Dia para a transferência bancária '
Naquele dia, clientes dos grandes bancos comprometem-se em fechar suas contas, e depositar os fundos em cooperativas de crédito,
O terceiro tipo de corrida aos bancos é a corrida bancária internacional.
De acordo com pelo menos um senador norte-americano, foi isto que causou o colapso Setembro de 2008.
Escute, eu estava lá quando o secretário e o presidente da Reserva Federal apareceu naqueles dias,
e conversou com os membros do Congresso sobre o que estava a acontecer. Tratava-se de 15 de Setembro,
Aqui estão os fatos, e nós nem sequer queremos falar sobre estas coisas,

French: 
Déplacer tout cet argent va 
permettre de limiter
le monopole des 5 grandes banques.
Actualité à Taïwan : Christian a déclaré 
le 5 novembre "jour des Transferts bancaires"
Ce jour-là, les clients des banques
se sont promis de clôturer
leur compte et de déposer les 
fonds dans une coopérative de crédit
Le troisième type de panique bancaire 
est la panique bancaire internationale.
Selon un sénateur américain au moins, ce fut 
ce qui causa l'effondrement de septembre 2008.
Ecoutez, j'étais là quand le Secrétaire et le 
Président de la Réserve Fédérale sont venus
et se sont entretenus avec les membres 
du Congrès à propos de ce qui se passait.
c'était le 15 septembre. Voici les faits 
dont nous ne parlons même pas ce jour là :

Korean: 
목요일 아침 (9월 11일) 11시에 연준이 미국금융시장에서 엄청난 양의
예금인출을 공지했어요. 2~3시간 동안 미국자본시장에서 5천5백억불이 인출되고 있다고 했죠.
재무부는 돕겠다는 입장을 견지하고 1천5억불을 퍼부었는데,
흐름을 저지할 수 없음을 곧바로 깨달았어요. 당시 뱅크런은 전자적으로 이루어졌기에
재무부는 계좌를 차단하고 한 구좌당 25만불까지 보장해 주기로 했죠.
그래서 사태가 수습된겁니다. 이게 실제로 일어난 일이에요.
그 조치가 없었다면 재무부 추정으로 오후 2시까지
5조5천억달러가 미국 자본시장에서 날라갔을거래요.

Romanian: 
Joi, în jurul orelor 11, Rezerva Federală a notificată extrageri enorme din conturile bancare.
În decursul unei ore cota extragerilor a urcat până la $550 miliarde.
Trezoreria și-a deschis fereastra pentru a da o mână de ajutor, aceasta a pompat în sistem $105 miliarde
și repede a înțeles că nu poate opri valul. Băncile s-au confruntat cu o panică electronică fără precedent.
S-a decis, astfel, încetarea operațiunilor, închiderea conturilor bănești și garantarea lor cu $250.000 per cont,
pentru a stopa extinderea panicii, e ceea ce s-a întâmplat cu adevărat.
Dacă aceștia nu ar fi intervenit, conform estimărilor la ora 14:00,
$5,5 trilioane ar fi retrase din sistemul monetar al Statelor Unite.

Modern Greek (1453-): 
Am Donnerstag gegen 11 Uhr morgens
bemerkte die Federal Reserve eine enorme Inanspruchnahme
von Geldmarkt-Konten in den USA in Höhe von
$550 Milliarden innerhalb von ein bis zwei Stunden.
Das Finanzmisiterium öffnete seine Schleusen, um zu helfen.
Die haben $105 Milliarden in das System gepumpt.
Und realisierten schnell,
dass sie die Flut nicht aufhalten können.
Es gab einen digitalen Ansturm auf die Banken.
Sie beschlossen die Konten zu schließen
und eine Garantie über $250.000 pro Konto bekannt zu geben,
so dass es keine weitere Panik geben würde.
Das ist was tatsächlich passierte.
Wenn sie das nicht gemacht hätten,
wären bis 14:00 Uhr an diesem Nachmittag $5,5 Billionen
aus dem Geldmarkt-System der USA abgezogen worden.
Die gesamte Wirtschaft der USA wäre zusammengebrochen.

Polish: 
zauważyła ogromny odpływ
środków z rachunków w USA
związanych z rynkiem walutowym.
Wycofano około 550 miliardów $
zaledwie w ciągu godziny czy dwóch.
Departament Skarbu uruchomił rezerwy.
Wpompowali 105
miliardów $ do systemu
i zaraz zobaczyli, że nie
powstrzymają tego odpływu.
To był elektroniczny szturm na banki.
Wstrzymano operację, zamknięto rachunki
i ogłoszono kwotę gwarantowaną
- 250 000 $ na rachunek,
by uniknąć paniki. Tak było.
Gdyby tego nie zrobili,
wyliczyli, że do godziny 14
z rynku walutowego USA
odpłynęłoby 5,5 biliona $.
Załamałaby się wtedy cała
amerykańska gospodarka,

Italian: 
Giovedì, alle 11 circa del mattino, alla Federal
Reserve hanno notato un prelievo eccezionale
di soldi da conti del mercato monetario degli
Stati Uniti,
una cifra come $550 miliardi sono
stati prelevati nell’arco di un’ora o due.
Il Tesoro intervenne con misure di contrasto,
pompando $105 miliardi nel sistema
ma si resero presto conto che non potevano arginare la
falla. Era in corso un assalto elettronico alle banche.
Decisero di fermare l’operazione chiudendo i conti in moneta
e annunciarono una garanzia di $250.000 per ogni conto
proprio per fermare il panico.
Ecco cosa è davvero successo.
Se non lo avessero fatto, la stima
era che entro le 2 del pomeriggio
$5.5 trilioni sarebbero stati prelevati dal
mercato del sistema monetario degli Stati Uniti.

Spanish: 
el Jueves a las 11 de la mañana, la reserva federal notó enormes retiros de dinero 
de las cuentas de mercado monetario en los Estados Unidos a un ritmo de 550 mil millones en una o dos horas. 
El Tesoro en su intento de ayudar, inyectó 105 mil millones al sistema
y pronto se dieron cuenta de que no podían contener la marea. Estábamos enfrentando un pánico bancario electrónico. 
Decidieron cerrar la operación, cerrar las cuentas de mercado monetario y anunciar una garantía de $250,000 por cuenta
para que no hubiera mayor pánico, esto fue lo que de hecho sucedió.
Si no lo hubieran hecho, se estima que para las 2 p.m.
$5.5 billones (millones de millones) hubiesen sido retirados del sistema de mercado monetario de los Estados Unidos.

English: 
the Federal Reserve noticed 
a tremendous draw down
of money market accounts
 in the United States,
to the tune of $550 billion
was being drawn out 
in the matter of an hour or two.
The Treasury opened up its window to help.
They pumped $105 billion into the system
and quickly realised 
they could not stem the tide.
We were having 
an electronic run on the banks.
They decided to close the operation, 
close down the money accounts
and announce a guarantee 
of $250,000 per account,
so there wouldn't be 
further panic out there,
that's what actually happened.
If they had not done that,
their estimation was 
that by 2 o'clock that afternoon,
$5.5 trillion would have been drawn out
of the money market system 
of the United States.
It would have collapsed the entire economy
of the United States

Swedish: 
på torsdagen vid ca 11:00 på morgonen upptäckte Federal Reserve en enorm minskning i kontoinnehaven
på den amerikanska penningmarknaden, $550 miljarder pumpades ut under loppet av en timme eller två.
Finansdepartementet öppnade upp för att hjälpa till, de pumpade in $105 miljarder i systemet
men insåg snabbt att de inte kunde hejda förloppet. Vi hade då en elektronisk bankrusning.
De beslutade att stänga ned verksamheten, avsluta kontona och ge en garanti på $250,000 per konto
så att paniken inte skulle sprida sig ytterligare, detta är vad som egentligen hände.
Om de inte hade gjort det var deras bedömning att klockan två den eftermiddagen
skulle $5.5 biljoner ha tagits ut från den amerikanska penningmarknaden.

Portuguese: 
na quinta-feira, por volta das 11 horas da manhã, a Reserva Federal detectou levantamentos tremendos,
em contas do mercado monetário americano, na ordem dos 550 biliões dólares, que estavam a ser levantados na questão de uma ou duas horas.
O Tesouro abriu a sua janela para ajudar, bombearam 105 biliões dólares no sistema,
e rapidamente perceberam que não podiam conter a maré. Estávamos a ter uma corrida electrónica nos bancos.
Decidiram fechar a operação, fechar as contas de depósitos, e anunciar uma garantia de 250.000 dólares por conta,
e então não haveria mais pânico na rua, foi o que realmente aconteceu.
Se eles não tivessem feito isso, a estimativa, era que às duas da tarde,
5.5 triliões de dólares americanos teriam saído do sistema monetário dos Estados Unidos,

Bulgarian: 
В Четвъртък, около 11 часа сутринта Федералния резерв отчита невероятен спад
на паричния пазар в САЩ сметки за около 550 млрд. долара са били изпразнени за около час - два.
Министерството на Финансите развързва кесията и вкарва 105 млрд. долара обратно в системата
и бързо разбира, че не може да спре вълната. Имахме електронно изпразване на депозитите в банките.
Решават да спрат операцията, да затворят сметките и да обявят гаранция от 250 000 долара по сметка,
така че да няма допълнителна паника, това всъщност се случи.
Ако не бяха го направили това, тяхната оценка беше, че около 14ч. същия следобед
5,5 трилиона долара ще бъдат изтеглени от системата на паричния пазар на САЩ.

Indonesian: 
Pada hari Selasa sekitar jam 11 pagi, Federal Reserve menyadari adanya jumlah besar uang sedang ditarik tunai
dari rekening pasar uang di AS sejumlah sekitar $550 miliar hanya dalam waktu satu dua jam.
Kementrian keuangan kemudian membantu menyuntikkan dana &105 miliar ke dalam sistem
dan dengan cepat menyadari mereka tidak bisa melawan gelombang. Kita menghadapi pelarian dari uang elektronik.
Mereka memutuskan untuk menutup operasinya, memblok rekening dan memberikan jaminan $250.000 per nasabah
untuk mencegah panik, tetapi sudah terlanjur.
Jika mereka tidak menyelesaikan estimasi mereka pada jam 2 siang
$5,5 triliun bisa-bisa ditarik keluar dari sistem pasar uang Amerika Serikat.

Croatian: 
"U četvrtak oko 11 sati ujutro Federalne
Reserve su primijetile ogromno povlačenje"
"sa konta tržišta novca, u SAD-u, u visini od
550 milijardi $, u roku od jednog do dva sata."
"Ministarstvo financija otvara
svoju branu, kako bi pomoglo."
"Oni su upumpali 105 milijardi $ u sustav."
"I brzo su shvatili da se
poplava ne može zaustaviti."
"Bilo je digitalno trčanje na banke."
"Oni odlučuju zatvoriti konta"
"i objaviti garanciju od 250.000 $ po kontu,"
"tako da ne bi došlo do daljnje panike.
To je ono što se stvarno dogodilo."
"Kad oni to ne bi napravili,"
"do 14:00 sati tog poslijepodneva 5,5 bilijuna $,
bi bilo podignuto iz sustava tržišta novca SAD-a."
"Kompletno gospodarstvo SAD-a bi se raspalo."

German: 
Am Donnerstag gegen 11 Uhr morgens
bemerkte die Federal Reserve eine enorme Inanspruchnahme
von Geldmarkt-Konten in den USA in Höhe von
$550 Milliarden innerhalb von ein bis zwei Stunden.
Das Finanzmisiterium öffnete seine Schleusen, um zu helfen.
Die haben $105 Milliarden in das System gepumpt.
Und realisierten schnell,
dass sie die Flut nicht aufhalten können.
Es gab einen digitalen Ansturm auf die Banken.
Sie beschlossen die Konten zu schließen
und eine Garantie über $250.000 pro Konto bekannt zu geben,
so dass es keine weitere Panik geben würde.
Das ist was tatsächlich passierte.
Wenn sie das nicht gemacht hätten,
wären bis 14:00 Uhr an diesem Nachmittag $5,5 Billionen
aus dem Geldmarkt-System der USA abgezogen worden.
Die gesamte Wirtschaft der USA wäre zusammengebrochen.

Slovenian: 
V četrtek ob ca. 11. uri so Zvezne rezerve opazile
ogromno črpanje denarja
iz računov na trgu denarja v ZDA v obsegu 550 milijard
dolarjev
v roku ene do dveh ur.
Finančno ministrstvo je pomagalo tako, da je v sistem
sprostilo 105 milijard dolarjev
in hitro ugotovilo, da ne more zajeziti plime.  
Imeli smo množično elektronsko dviganje denarja z
bank.
Odločili so se zaustaviti poslovanje, zapreti denarne
račune
in proglasiti zagotovljen dvig 250.000 dolarjev na
račun,
da ne bi prišlo do nadaljevanja panike.
Če tega ne bi naredili, bi po njihovih ocenah do
14.00 ure istega dne
iz denarnega sistema ZDA izčrpali 5,5 trilijonov
dolarjev.
To bi povzročilo zlom celotnega gospodarstva ZDA,

French: 
le jeudi à 11 heures du matin, la Réserve Fédérale 
a remarqué d'énormes retraits d'argent
sur des marchés aux États-Unis à 
hauteur de 550 milliards de dollars,
des retraits effectués en l'espace 
d'une heure ou deux.
Le Trésor Public est venu à la rescousse,
en injectant 105 milliards de dollars 
dans le système, et très rapidement,
 il prit conscience qu'il était impossible 
d'endiguer cette vague de panique bancaire.
Ils ont décidé de clôturer toutes 
les opérations et ont annoncé
une garantie de 250 000 
dollars pour chaque compte
afin d'éviter que la situation ne s'aggrave, 
et c'est bien ce qui se passa.
S'ils n'étaient pas intervenus, alors vers 
deux heures de l'après-midi ont-ils estimé,
5 500 milliards de dollars se seraient 
évaporés des marchés aux États-Unis.
Cela aurait entraîné l'effondrement 
de l'économie américaine

Swedish: 
Det skulle ha fått hela ekonomin i USA att kollapsa och inom 24 timmar skulle världsekonomin ha kollapsat.
Internationella aspekter
När pengar tas ut internationellt, från en valuta till en annan
skiftar reservvalutan från den nationella banken i ett land till reservkontot i den utländska banken.
Utländska banker har samarbeten med inhemska banker vilket gör att de kan hålla reservvalutor
trots att de inte ingår i centralbankssystemet hos det landets centralbank.
När exempelvis 1000 pund växlas till euro, går en brittisk bank med på en viss växelkurs
med en bank i Euroområdet, kanske 1,15 euro för 1 pund.
Den brittiska banken överför sen 1000 pund i reservvaluta till den bank som samarbetar med den europeiska banken

Indonesian: 
Itu bisa membuat kolaps ekonomi AS yang dalam 24 jam berikutnya akan membuat ekonomi dunia kolaps juga.
Faktor internasional
Ketika uang ditarik tunai dari satu mata uang ke mata uang lain
persediaan mata uang berpindah dari bank suatu negara ke rekening persediaan bank asing.
Bank asing memiliki hubungan dengan bank lokal agar mereka bisa menyimpan mata uang asing
tetapi tidak termasuk bagian dari skema bank central lokal.
Contohnya ketika 1000 pound ditransfer menjadi euro, bank di Inggris akan menyetujui nilai kursnya
dengan bank euro, sekitar 1,15 euro setiap poundnya.
Bank Inggris kemudian mentransfer £1000 dari cadangan bank central ke bank eropa yang ada di Inggris

Portuguese: 
toda a economia dos Estados Unidos teria entrado em colapso, e 24 horas depois, seria a economia mundial a entrar em colapso.
Aspectos internacionais
Quando o dinheiro é movimentado internacionalmente, de uma moeda para outra,
a moeda de reserva muda, do banco nacional de um país, para a conta de reserva do banco estrangeiro.
Os bancos estrangeiros têm relações com bancos locais que lhes permitem manter moedas de reserva estrangeira,
embora tal esteja fora do sistema do banco central local.
Por exemplo, quando 1000 libras são transferidas para euros, um banco britânico irá acordar uma taxa de câmbio,
com um banco da zona do euro, talvez 1,15 euros por libra.
O banco do Reino Unido, em seguida, transferirá 1000 libras da sua moeda de reserva no banco central, para a do banco parceiro do banco europeu no Reino Unido, 

English: 
and within 24 hours the world economy 
would have collapsed.
International Aspects
When money is withdrawn internationally
from one currency to another
the reserve currency shifts
 from the national bank of one country
to the reserve account 
of the foreign bank.
Foreign banks have relationships
 with local banks
that allow them 
to hold foreign reserve currencies
whilst not being a part 
of the central bank scheme
at the local central bank.
For example, 
when £1000 is transferred into euros,
a UK bank will agree an exchange rate
with a Euro-area bank, 
perhaps 1.15 euros to the pound.
The UK bank will then transfer £1000 
of the central reserve currency
to the UK partner bank 
of the European bank,

French: 
et moins de 24 heures plus tard, 
celui de toute l'économie mondiale.
Les aspects internationaux
Lorsqu'un mouvement d'argent nécessite la  
conversion d'une monnaie dans une autre,
un transfert s'effectue entre
 une banque d'un pays et
une banque du même 
pays installée à l'étranger.
Ces banques étrangères sont en 
relation avec celles du pays d'accueil
et leur permettent de se constituer
 des réserves en devises étrangères
et ce, même si elles n'ont pas de compte 
à leur propre banque centrale.
Par exemple, lorsque £1000 
sont transférées dans la zone euro,
une banque britannique va 
s'accorder sur un taux de change
avec une banque de le zone euro, 
par exemple 1,15€ pour £1.
La banque britannique va transférer 
£1000 de son compte à la banque centrale
à une banque britannique 
partenaire de la banque européenne

German: 
 Und 24 Stunden später die Weltwirtschaft."
Internationale Aspekte
Wenn international Geld aus einer Währung
in eine Andere getauscht wird,
dann wird die Devisenreserve von der Bundesbank des eine Landes
auf das Devisen-Konto der Bundesbank
des anderen Landes verschoben.
Ausländische Banken unterhalten Beziehungen mit lokalen Banken,
die es ihnen ermöglicht,
Devisenreserven zu halten,
ohne Teil der Berechnungen der lokalen Bundesbank zu sein.
Wenn 1000 Pfund in Euro übertragen wird,
 einigt sich eine britische Bank auf einen Wechselkurs
mit einer europäischen Bank.
Vielleicht 1,15 Euro für ein Pfund.
Die britische Bank überweist die 1000 Pfund
aus der Zentrale Devisenreserve
an eine britische Partnerbank der europäischen Bank.

Modern Greek (1453-): 
Und 24 Stunden später die Weltwirtschaft."
Internationale Aspekte
Wenn international Geld aus einer Währung
in eine Andere getauscht wird,
dann wird die Devisenreserve von der Bundesbank des eine Landes
auf das Devisen-Konto der Bundesbank
des anderen Landes verschoben.
Ausländische Banken unterhalten Beziehungen mit lokalen Banken,
die es ihnen ermöglicht,
Devisenreserven zu halten,
ohne Teil der Berechnungen der lokalen Bundesbank zu sein.
Wenn 1000 Pfund in Euro übertragen wird,
einigt sich eine britische Bank auf einen Wechselkurs
mit einer europäischen Bank.
Vielleicht 1,15 Euro für ein Pfund.
Die britische Bank überweist die 1000 Pfund
aus der Zentrale Devisenreserve
an eine britische Partnerbank der europäischen Bank.

Bulgarian: 
Това ще срути изцяло икономиката на САЩ, а за около 24 часа ще се срути и цялата световна икономика.
Международни аспекти
Когато пари се обменят международно, от една валута в друга,
резервна валута от националната банка се премества в сметката за резервна валута на чуждата страна,
чуждите банки имат отношения с местните банки, които им позволяват да задържат чужда валута,
въпреки че не е част от схемата на централната банка в местната банка.
Например, когато 1000 паунда се прехвърлят в Евро, една английска банка ще се съгласи за валутен курс
с банка от Европейската зона, може бе 1,15 Евро за паунд.
Английската централна банка тогава ще прехвърли 1000 паунда от централната резервна валута към английската партньорска банка на Европейската банка,

Korean: 
미국경제 폭삭 망했을 테고 24시간 내에 세계경제도 덩달아 붕괴됬을겁니다.
국제적 측면
돈이 국제적으로 한 통화에서 다른 통화로 인출되면
그 국가의 외환보유고계좌에서 국내소재 외국은행의 준비금계좌로 옮겨진다.
외국은행은 외환보유고를 유지하기위해 그 국가의 중앙은행체제에 속하지 않으면서,
그 국가의 시중은행과 협력관계를 맺고 있다.
예를 들어 1,000파운드가 유로화로 송금될 경우, 영국 은행은 유럽의 은행과
파운드 당 1.15유로의 교환비율에 합의하고,
그 영국은행은 중앙은행준비통화를 자국 내 협력은행(유럽)으로 송금하며,

Italian: 
Cosa che avrebbe fatto crollare l’intera economia degli Stati
Uniti e dopo 24 ore sarebbe crollata anche quella mondiale.
Aspetti internazionali.
Quando, a livello internazionale, il denaro
viene trasferito da una valuta ad un’altra
la valuta di riserva viene trasferita dalla banca nazionale
di un paese al conto riserva di una banca estera.
Le banche estere mantengono relazioni con banche
locali che permettono di avere conti di riserva esteri
senza tuttavia far parte dello schema banca
centrale con la banca centrale del posto.
Ad esempio se si trasferiscono 1.000 sterline in un conto
in euro, una banca britannica pattuirà un tasso di cambio
con una banca di area euro,
diciamo 1.15 euro per sterlina.
La banca britannica trasferirà £1.000 di moneta di riserva
centrale alla banca britannica associata della banca europea,

Polish: 
a w ciągu 24 godzin także
gospodarka światowa.
Aspekty międzynarodowe
Kiedy pieniądze są wycofywane za
granicę i następuje przewalutowanie
rezerwy przechodzą z banku
krajowego do banku zagranicznego.
Banki zagraniczne współpracują
z miejscowymi bankami,
by móc przechowywać
rezerwy w obcych walutach,
chociaż nie rozliczają się bezpośrednio
z zagranicznym bankiem centralnym.
Np. jeśli przelewamy 1000
£ do banku w strefie euro,
brytyjski bank uzgadnia kurs
wymiany z bankiem w strefie euro
powiedzmy 1,15 euro za funta.
Potem brytyjski bank przelewa 1000 £
do europejskiego banku partnerskiego

Croatian: 
"A 24 sata kasnije i svjetsko gospodarstvo."
Internacionalni aspekti
Kad se mijenja internacionalni novac,
iz jedne valute u drugu,
tada se devizne rezerve
savezne banke jedne zemlje
premještaju na devizni konto
savezne banke druge zemlje.
Strane banke održavaju odnose sa
lokalnim bankama, što im omogućuje da
drže devizne rezerve,
a da ne budu dio izračuna lokalne Savezne banke.
Ako se 1.000 funti prenosi u eure,
onda se jedna britanska banka dogovori
sa jednom europskom bankom o tečaju.
Možda 1,15 eura, za jednu funtu.
Britanska banka upućuje 1.000 funti
iz centralnih deviznih rezervi,
na jednu britansku partnersku
banku, te europske banke.

Romanian: 
Aceasta ar echivala cu un colaps total al economiei Statelor Unite, iar în decursul a 24 ore economia mondială s-ar fi ruinat și ea.
Aspectele Internaționale
Atunci când la nivel internațional banii sunt transferați dintr-o valută în alta
rezerva monetară se mișcă din banca națională a unei țări spre contul unei bănci străine.
Băncile străine colaborează cu băncile locale, ceea ce le permite să dețină rezerve monetare străine,
deși nu fac parte din schema băncii centrale locale.
Spre exemplu atunci când 1000 lire sterline sunt transferate în Euro o bancă britanică va negocia rata de schimb
cu o bancă din zona Euro, raportul fiind 1,15 EUR la 1 £.
Banca britanică ulterior va transfera cele £1.000 către partenerul băncii europene,

Slovenian: 
v roku 24 ur pa bi prišlo do zloma svetovnega
gospodarstva.
Mednarodni vidiki
Ko se denar dviga mednarodno, iz ene valute v
drugo,
se rezervna valuta prenese iz narodne banke ene
države
na račun rezervne valute tuje banke.
Tuje banke imajo vzpostavljene odnose z lokalnimi
bankami,
ki jim omogočajo hraniti tuje rezervne valute,
medtem ko same niso del sheme centralne banke pri
lokalni centralni banki.
Na primer, ko prenesemo 1000 Ł v Evre, se bo VB
banka strinjala z menjalnim tečajem
z banko v Evro-območju, morda 1,15 € za funt.
VB banka bo nato prenesla 1000Ł rezervne valute
centralne banke
na VB partnersko banko Evropske banke,

Spanish: 
Lo que habría colapsado la economía entera de los Estados Unidos, y en 24 horas la economía mundial también habría colapsado.
Aspectos Internacionales
Cuando el dinero es transferido a nivel internacional de una divisa a otra,
la moneda de reserva pasa del banco nacional de un país a la cuenta de reservas del banco extranjero.
Los banco extranjeros mantienen relaciones con la banca local que les permite guardar reservas en moneda extranjera
mientras no sean parte del esquema de Banco Central en el banco central del pais.
Por ejemplo, cuando 1000 libras son transferidas a euros, un banco de este país (UK)
acuerda una tasa de cambio con un banco europeo. Digamos, 1.15 euros por libra.
El banco británico transfiere 1000 libras de sus reservas monetarias al banco británico asociado al banco europeo.

Bulgarian: 
докато Европейската банка ще прехвърли 1150 евро резервна валута
към европейската партньорска банка на Английската.
Какво се получава, когато валутите и обменните курсове не се регулират повече?
Какви са някои от първите последствия?
Обезценяване.
Спекулации.
Дизбаланси. Когато някои страни ще натрупат все повече и повече, какво? Какво ще натрупат?
Други валути, други валути.
Резервната валута трябва да се похарчи в страната, от където идва или да се обмени за други валути.
Повечето чуждестранни банки нямат депозитни сметки, които да са вън от от националните граници
и затова чуждите средства, които притежават не идват при тях под формата на депозит.
Когато една страна натрупа търговски дисбаланси, то тя или натрупва чуждестранни резервни валути

Croatian: 
Europska banka onda upućuje 1.150 eura
na europsku partnersku banku
te britanske banke.
Što se događa ako valute i njihova
razmjena više nisu regulirane?
Što je prva posljedica?
Devalvacija.
Špekulacija.
Neravnoteža. Neke zemlje će skupiti sve više i više.
Što? Što bi vi sakupili?
Druge valute. Druge valute.
Devize se moraju izdati u zemlji podrijetla,
ili se moraju zamijeniti u druge valute.
Većina stranih banaka nema depozitne
račune izvan svojih nacionalnih granica.
Dakle, banke ne dobivaju svoje devizne
rezerve natrag u obliku depozita.
Kad jedna zemlja akumulira
trgovinske neravnoteže,
to se skuplja, ili kao višak deviznih rezervi,

Modern Greek (1453-): 
Die europäische Bank wiederum überweist 1150 Euros
an die europäische Partnerbank der britischen Bank.
Was passiert wenn Währungen
und deren Umtausch nicht mehr geregelt werden?
Was ist eine der ersten Folgen?
Abwertungen.
Spekulation.
Ungleichgewichte. Einige Länder würden mehr und mehr ansammeln.
Was? Was würden sie ansammeln?
Andere Währungen. Andere Währungen.
Die Devisen müssen im Ursprungsland ausgegeben werde
oder in andere Währungen umgetauscht werden.
Die meisten ausländischen Banken haben
keine Einlagenkonten außerhalb ihrer Landesgrenzen.
Dadurch bekommen die Banken ihre Fremdwährungsreserven
nicht in Form von Einlagen zurück.
Wenn ein Land Handelsungleichgewichte anhäuft,
sammelt es entweder im Falle eines Überschusses
Devisenreserven an

Slovenian: 
medtem pa bo Evropska banka prenesla 1.150 € rezervne
valute na
Evropsko partnersko banke VB banke.
Kaj se zgodi, če valut in menjalnega sistema ne
vodimo več,
katere so prve posledice?
Devalvacije.
Špekulacije.
Neravnovesja.  Kje bi nekatere države akumulirale
več in več česa?  Kaj bodo akumulirale?
Druge valute, druge valute.
Rezervno valuto je potrebno porabiti v državi porekla
ali zamenjati v druge valute.
Večina tujih bank nima računov za sprejemanje
depozitov izven svojih nacionalnih meja
in se devizne rezerve tako ne vrnejo k njim v obliki
depozitov.
Ko država nakopiči trgovinska neravnovesja, pri tem
nakopiči devizne rezerve,

French: 
Dans le même temps, la banque européenne 
va transférer 1150 € de son compte à la BCE
à la banque européenne partenaire 
de la banque britannique.
Que se passe t-il lorsque l'on perd le 
contrôle des échanges entre les monnaies,
quelle en sont les premières conséquences ?
Dévaluations.
Spéculation.
Déséquilibres. Que pourront accumuler 
de plus en plus certains pays ?
Des devises étrangères.
Les réserves d'argent peuvent soit être 
dépensées dans le pays d'origine,
soit être échangées avec d'autres devises.
La plupart des banques étrangères n'ont pas 
de compte de dépôt en dehors de leurs frontières
Leurs réserves en devises étrangères ne 
peuvent être converties en dépôt.
Lorsque qu'un pays accumule 
des excédents commerciaux,
il accumule des devises étrangères

Italian: 
mentre la banca europea trasferirà
1.150 euro di moneta di riserva
alla banca europea associata
alla banca britannica.
Cosa succede quando il sistema delle valute
e tassi di cambio non viene più regolato?
Quali sono le prime conseguenze?
Svalutazione.
Speculazione.
Sbilanci. Alcune nazioni accumuleranno più e più e più...
Di cosa? Cosa accumuleranno?
Altre valute, altre valute.
La moneta di riserva deve essere spesa nel
paese di origine o cambiata in altre valute.
Molte banche estere non hanno conti di
deposito al di fuori dei confini nazionali
e quindi le riserve estere che incamerano
non possono essere, formalmente, depositi.
Quando un paese accumula squilibri
commerciali, accumula moneta di riserva estera

Polish: 
który przelewa 1150 € do
swojego banku partnerskiego.
Co się dzieje, kiedy nie ma
kontroli kursów wymiany walut?
Jakie są pierwsze konsekwencje?
Dewaluacje. Spekulacja.
Deficyty i nadwyżki.
Niektóre kraje gromadzą coraz
więcej, ale właściwie czego?
Innych walut, dewiz.
Dewizy można wydać w kraju
pochodzenia lub wymienić je na inne waluty.
Większość zagranicznych banków nie ma
rachunków depozytowych w innych krajach,
więc dewizy nie wracają
do nich jako depozyty.
Brak równowagi w wymianie
handlowej powoduje,
że kraj albo akumuluje dewizy,
jeżeli ma dodatni bilans handlowy,

Korean: 
동시에 유럽은행은 1,150유로의 준비통화를
자국 내 협력은행(영국)으로 송금한다.
통화와 환율시스템이 제대로 관리되지 않으면 무슨 일이 일어날까요?
맨 처음 벌어지는 일은 무엇일까요?
통화가치하락 (평가절하)
투기
자본수지불균형. 어떤 나라에 자꾸 자꾸 뭐가 쌓이는데, 뭐가 쌓이죠?
외환이죠. 외환.
외환준비금은 수출국이 쓰거나 다른나라 화폐로 교환되어야 한다.
대부분의 외국은행들은 저축성계좌를 외국에서 운영하지 않는다.
그래서 외국은행들은 외환보유금을 저축형태로 가지고 있지 않다.
한 국가가 무역수지불균형이 지속되면, 흑자 때 외환이 쌓이고

Romanian: 
în timp ce banca europeană va transfera 1.150 EUR din rezerva monetară
către partenerul european al băncii britanice.
Ce se întâmplă când valutele și ratele de schimb nu mai sunt controlate,
care sunt primele consecințe?
Deprecierea.
Speculația.
Dezechilibrul. În cazul în care anumite țări ar acumula mai multe și mai multe? Ce vor dobândi?
Alte valute, alte valute.
Rezerva monetară trebuie consumată în țara de origine sau să fie schimbată în altă valută.
Majoritatea băncilor străine nu au depozite la vedere în afara hotarelor naţionale
şi dat fiind acestui fapt rezervele monetare străine deţinute de acestea nu revin în patrimoniul lor în formă de depozite.
Atunci când o ţară înregistrează un dezechilibru comercial (dintre importuri şi exporturi), ea fie acumulează rezerve valutare străine,

Portuguese: 
e o banco europeu transferirá 1150 € de moeda de reserva,
para o banco europeu, parceiro do banco britânico.
O que acontece quando as moedas, e o sistema de taxa de câmbio, deixam de ser geridos,
quais são algumas das primeiras consequências?
Desvalorizações.
Especulação.
Desequilíbrios. Onde alguns países acumularão mais e mais e mais o quê? O que eles irão acumular?
Outras moedas, outras moedas.
A moeda de reserva precisa de ser gasta no país de origem, ou então trocada por outras moedas.
A maioria dos bancos estrangeiros não tem contas de captação de depósitos fora de suas fronteiras nacionais,
e como tal, as reservas estrangeiras que detêm, nunca regressam ao país sob a forma de depósitos.
Quando um país acumula desequilíbrios comerciais, ou acumula moedas de reserva estrangeira,

Indonesian: 
kemudian bank Eropa mentransfer €1150 dari uang bank centralnya
ke bank Inggris yang ada di Eropa.
Yang terjadi ketika mata uang dan kurs tidak lagi teratur
apa yang pertama kali menjadi konsekuensi?
Devaluasi.
Spekulasi.
Ketimpangan. Beberapa negara akan menimbun lebih dan lebih apa? Apa yang akan mereka timbun?
Mata uang asing, mata uang asing.
Mata uang cadangan perlu digunakan di dalam negeri atau ditukar dengan mata uang asing.
Kebanyakan bank asing tidak memiliki rekening penyimpan deposit diluar batas negara mereka
dan cadangan mata uang asing yang mereka simpan tidak kembali kepada mereka dalam bentuk deposit.
Ketika sebuah negara mengalami pertukaran valas yang timpang, mereka bisa mengumpulkan mata uang asing

Swedish: 
samtidigt som den europeiska banken överför 1150 euro av reservvaluta
till den europeiska bank som den brittiska banken samarbetar med.
Vad händer när valutor och växelkurssystem inte längre förvaltas väl,
vad är några av de första konsekvenserna?
Devalveringar.
Spekulation.
Obalanser. Vissa länder vinner mer och mer och mer. Av vad? Vad är det de vinner?
Andra valutor. Andra valutor.
Reservvaluta måste spenderas i ursprungslandet eller växlas till andra valutor.
De flesta utländska banker har inga inlåningskonton utanför landets gränser
och därför kommer de utländska valutareserver som de innehar inte tillbaka till dem i form av insättningar.
När ett land ackumulerar handelsobalanser så ackumulerar det antingen utländsk reservvaluta

Spanish: 
mientras que el banco europeo transfiere 1150 euros de sus reservas monetarias
al banco europeo asociado al banco británico.
¿Qué sucede cuando las divisas y los sistemas de tasa de cambio dejan de ser controlados?
¿Cuáles son sus primeras consecuencias?
Devaluaciones.
Especulación.
Desequilibrio. Algunos países podrían acumular más y más. ¿Pero qué? ¿Qué es lo que van acumular?
Otras divisas. Otras divisas.
El dinero de la reserva se debe gastar en el país de origen o se debe cambiar a otras divisas.
La mayoría de los bancos foráneos no tienen cuentas de depósito fuera de su país de origen
y como tal, las reservas en moneda extranjera que adquieren, no retornan en forma de depósitos.
Cuando un país acumula desequilibrios en su balanza comercial, o bien, acumula divisas foráneas en el caso de superávits,

English: 
whilst the European bank will transfer
1150 euros of reserve currency
to the European partner bank 
of the UK bank.
What happens when currencies
and the exchange rate system
 is no longer managed?
What are some of the first consequences?
Devaluations.
Speculation.
Imbalances.
Where some countries would accrue 
more and more of what?
What will they accrue?
Other currencies, other currencies.
The reserve currency needs to be spent
 in the country of origin
or exchanged into other currencies.
Most foreign banks 
do not have deposit-taking accounts
outside of their national borders,
and as such the foreign reserves they hold
do not come back to them
 in the form of deposits.
When a country accumulates trade imbalances,
it either accumulates
foreign reserve currencies
in the case of surplus,

German: 
Die europäische Bank wiederum überweist 1150 Euros
an die europäische Partnerbank der britischen Bank.
Was passiert wenn Währungen
und deren Umtausch nicht mehr geregelt werden?
Was ist eine der ersten Folgen?
Abwertungen.
Spekulation.
Ungleichgewichte. Einige Länder würden mehr und mehr ansammeln.
Was? Was würden sie ansammeln?
Andere Währungen. Andere Währungen.
Die Devisen müssen im Ursprungsland ausgegeben werde
oder in andere Währungen umgetauscht werden.
Die meisten ausländischen Banken haben
keine Einlagenkonten außerhalb ihrer Landesgrenzen.
Dadurch bekommen die Banken ihre Fremdwährungsreserven
nicht in Form von Einlagen zurück.
Wenn ein Land Handelsungleichgewichte anhäuft,
sammelt es entweder im Falle eines Überschusses
Devisenreserven an

Korean: 
적자 때 외환보유고를 쓴다.
무역수지는 기본적으로 외국에서 사고 파는 양의 차이인거죠.
현재 영국의 경우,
무역수지(visible balance of trade)라 불리는 지표 상 장기 적자상태에요.
이 지표는 말 그대로 볼 수 있는 물건의 거래에 관한 것이죠.
인지할 수 있는 재화, 즉 콘테이너에 실린 자동차, 컴퓨터, 가게의 물건 등이죠.
적자액이 엄청나요. 1980년대 초부터 시작해 늘 적자였습니다.
무역규모가 늘면 늘수록 그럴거에요.
외환보유고는 국내소비에 직접 쓰일 수 없다.
오로지 외국에서 쓰이거나 수입대금으로 지불하는데 쓰인다.

German: 
oder im Falle eines Defizits gibt es seine Reserven aus.
Die Handelsbilanz ergibt sich aus der Differenz
zwischen dem, was Sie im Ausland verkaufen,
und dem, was Sie aus dem Ausland kaufen.
Das Vereinigte Königreich von England hat seit langem ein Defizit
in der sogenannten sichtbaren Handelbilanz.
Sichtbarer Handel ist Handel in Dingen, die man sehen kann.
Das sind Waren, die Sie erkennen,
die Sie in Container packen können.
Autos, Computer.
Sachen, die Sie in einem Shop sehen können.
Darin besteht ein erhebliches Handelsdefizit.
Das Defizit entstand in den frühen 1980er Jahren
und hat sich seit dem nicht wesentlich verringert.
Wenn überhaupt etwas,
dann ist es noch größer geworden.
Devisenreserven können nicht direkt im Inland ausgegeben werden.
Das Geld kann nur im Ausland ausgegeben werden.
Oder für Importe.
Ein Staat mit einem großen Handelsdefizit
ist auf seine Gläubiger angewiesen,

Bulgarian: 
под формата на излишък или харчи от собствените си резерви, в случай на отрицателен търговски баланс.
Търговския баланс е по същество разликата между това, което продавате зад граница и това, което се внася.
Характерно за Великобритания е, че за много дълъг период от време
е имала дефицит на нещо наречено видим търговски баланс,
който пък се образува при продаване на неща, които могат да се видят.
Това са стоки, които са разпознаваеми, неща, които могат да се сложат в контейнер, това са коли, компютри, неща, които се виждат в магазините.
Това е било съществен дефицит. Мисля, че започна през 1980г. и по същество не е приключил,
откакто всичко само се разширява ли разширява.
Чуждестранните валутни резерви не могат директно да бъдат използвани за вътрешни разходи.
Тези пари могат единствено да се използват в чужбина или пък при внос.

Swedish: 
när det gäller ett överskott, eller så spenderar det sina egna reserver, vid negativ handelsbalans.
Handelsbalansen är i grunden skillnaden mellan det du säljer till utlandet och det du köper från utlandet.
Ett utmärkande drag för Storbritannien är att under en mycket lång tidsperiod
har vi haft ett underskott på det som kallas synlig handelsbalans
vilket är handel med saker som du kan se.
Det är vanliga varor, saker som kan förpackas i burkar, bilar, datorer, sådana saker som du ser i affärer.
Där har vi haft ett avsevärt underskott. Jag tror att det uppstod i början av 80-talet och har sedan fortsatt
- och kanske även blivit värre.
Valutareserven kan inte användas direkt för utgifter inom landet.
Pengarna kan endast användas i utlandet eller för import.

Slovenian: 
če ima presežek, ali pa porablja svoje rezerve, če
ima negativno trgovinsko bilanco.
Trgovinsko ravnovesje je v bistvu razlika med tem,
kar prodajate v tujino, in tem, kar kupujete v
tujini.
Značilnost VB je, da je dalj časa imela
Primanjkljaj, imenovan vidna trgovinska bilanca,
ki pomeni trgovanje z vidnimi stvarmi.
Gre za dobrine, ki jih lahko vidite, stvari, ki jih
lahko embalirate,
avte, računalnike, stvari, ki jih vidite v
trgovini.
To je predstavljalo precejšen primanjkljaj.
Mislim, da se je začel v zgodnjih 1980 in vse odtlej
ni izginil
- nasprotno, še povečal se je.
Deviznih rezerv ni mogoče neposredno porabiti za
domačo porabo.
Denar je mogoče porabiti le v tujini ali za uvoz.

Portuguese: 
no caso de excedente, ou gasta suas próprias reservas, no caso de saldos comerciais negativos.
A balança comercial é, basicamente, a diferença entre o que se está a vender, e o que se está a comprar, ao exterior. 
A característica do Reino Unido é que, por um período muito longo de tempo,
teve um deficit, de algo chamado um “equilíbrio visível do comércio”,
que é, negociar coisas que uma pessoa possa ver.
São bens que você reconheceria, coisas que pode colocar em recipientes, são carros, computadores, coisas que se veriam numa loja.
Tem sido um deficit substancial. Eu acho que começou no início dos anos 1980 e, essencialmente, nunca mais desapareceu,
quanto muito, aumentou.
As reservas cambiais não podem ser usadas directamente para gastos domésticos.
O dinheiro só pode ser gasto, ou no exterior, ou em importações.

French: 
et en cas de déficit commercial, 
il puise dans ses propres réserves.
La balance commerciale est
essentiellement la différence entre
ce que l'on exporte et ce que l'on importe.
La caractéristique de la 
Grande-Bretagne sur la longue durée
c'est un déficit que 
l'on qualifie de visible
par le commerce de tout ce 
que vous pouvez voir.
Ce sont des biens que vous reconnaîtrez, 
des voitures, des ordinateurs,
des choses que l'on voit dans les magasins.
Cela représente un déficit substantiel.
Je pense que tout a commencé au début 
des années 80 et que ça n'a plus jamais cessé
- c'est quelque chose qui a pris 
de plus en plus d'ampleur.
Les devises étrangères ne peuvent 
pas être utilisées directement pour
les achats de la vie courante.
Cet argent ne peut être dépensé qu'à 
l'étranger ou pour des importations.

Indonesian: 
disaat surplus atau menghabiskan cadangannnya disaat defisit.
Keseimbangan dagang pada dasarnya adalah perbedaan antara apa yang anda jual keluar negeri dan apa yang anda beli dari luar negeri.
Sekarang, yang terjadi di Inggris pada waktu yang lama adalah
adanya defisit pada sesuatu yang disebut neraca dagang kasat mata
atau perdagangan barang yang bisa anda lihat.
Barang yang bisa anda kenali, bisa dimasukkan kontainer, seperti mobil, komputer, sesuatu yang terlihat di toko-toko.
Ini telah menjadi defisit yang besar. Dimulai sejak awal 1980an dan sampai sekarang belum juga hilang
yang ada malah semakin melebar.
Cadangan mata uang asing tidak bisa digunakan untuk pengeluaran dalam negeri.
Uangnya hanya bisa digunakan untuk impor dari luar negeri.

Polish: 
albo wydaje dewizy, jeżeli
ma ujemny bilans handlowy.
Bilans handlowy to zasadniczo
różnica między eksportem a importem.
Wielka Brytania od dawna ma tzw.
deficyt w handlu towarami materialnymi
czyli rzeczami, które można zobaczyć,
dotknąć, załadować do kontenera,
samochody, komputery,
rzeczy sprzedawane w sklepach.
W takich towarach mamy znaczny
deficyt już od wczesnych lat 80-tych.
Deficyt ten się utrzymuje, a nawet rośnie.
Dewiz nie można bezpośrednio wydać w kraju.
Można je wykorzystać tylko za
granicą albo przeznaczyć na import.

Italian: 
in caso di surplus, oppure spende le proprie
riserve in caso di squilibri commerciali negativi.
Fondamentalmente la bilancia commerciale è la
differenza tra gli acquisti e le vendite estere.
Quello che si è verificato nel Regno
Unito per un lungo periodo di tempo
ha avuto un deficit di qualcosa chiamato
"bilancio commerciale visibile"
ovvero il commercio di cose
che si possono vedere,
beni tangibili, cose che si possono mettere in containers:
macchine, computer, cose che si vedono nei negozi.
Quello è stato un deficit rilevante. Credo che iniziò
nei primi anni ’80 e di fatto non è ancora pareggiato,
anzi forse è cresciuto ancora di più.
Le riserve in valuta estera non possono essere
spese direttamente all’interno di un paese.
Quel denaro può solo essere speso
all’estero o per importazioni.
Una nazione con un grande disavanzo della
bilancia commerciale

Romanian: 
în cazul unui surplus de exporturi, fie îşi cheltuie propria rezervă, în cazul unui indice negativ de comerţ.
Echilibrul comercial este în mod fundamental diferenţa dintre vânzările în exterior şi achiziţiile din exterior.
În cazul Marii Britanii trebuie să constatăm că pe o perioadă lungă de timp
aceasta a avut un deficit a ceea ce numim un echilibru de comerţ vizibil,
care presupune comercializarea de bunuri care pot fi văzute.
Vorbim de bunuri care pot fi recunoscute, lucruri care pot fi puse în containere, adică maşini, calculatoare, lucruri care le putem vedea într-un magazin.
Comerţul cu acestea înregistrează un deficit substanţial. Cred că problema a apărut la începutul anilor 1980 şi încă nu s-a epuizat,
ci dimpotrivă s-a extins.
Rezervele monetare străine nu pot fi folosite pentru a acoperi direct cheltuielile naţionale.
Banii pot fi cheltuiţi doar în străinătate sau pentru a plăti importurile.

Spanish: 
o bien, gasta sus propias reservas en el caso de balanza negativa.
La balanza comercial es básicamente la diferencia entre lo que se vende y lo que se compra en el extranjero.
En la actualidad, la característica del Reino Unido es que durante mucho tiempo 
ha tenido un tipo de déficit llamado Balanza Visible
que es el comercio de bienes físicos.
Estos son bienes que se pueden ver, cosas que se pueden almacenar. Son vehículos, computadores, objetos que se consiguen en las tiendas y demás.
Ha existido un déficit sustancial. Pienso que comenzó a principios de 1980, y básicamente no se ha ido desde entonces.
Si acaso, se ha hecho más y más grande.
Las reservas generadas por el comercio internacional, no pueden ser usadas directamente para el gasto doméstico.
Ese dinero solo se puede usar en el extranjero o en importaciones.
Un país con un déficit grande en la balanza comercial, 

Croatian: 
ili u slučaju deficita izdaju svoje rezerve.
Trgovinska bilanca je rezultat razlike
između onoga što prodate u inozemstvu
i onoga, što kupite u inozemstvu.
Velika Britanija ima već dugo vremena deficit
u takozvanoj vidljivoj trgovinskoj bilanci.
Vidljiva trgovina, je trgovina
stvarima, koje možete vidjeti.
To su robe, koje možete prepoznati,
koje možete spakirati u kontejnere.
Automobili, kompjuteri.
Stvari, koje možete vudjeti u trgovini.
Tu postoji značajan trgovinski deficit.
Deficit je nastao u ranim 1980-im
godinama i nije se znatno smanjio.
Ako se uopće nešto dogodilo,
to je da se još više povećao.
Devizne rezerve se ne mogu
izdati izravno u tuzemstvu.
One se mogu izdati samo u inozemstvu.
Ili za plaćanje iz uvoza.
Država s velikim trgovinskim
deficitom ovisi o njenim vjerovnicima,

Modern Greek (1453-): 
oder im Falle eines Defizits gibt es seine Reserven aus.
Die Handelsbilanz ergibt sich aus der Differenz
zwischen dem, was Sie im Ausland verkaufen,
und dem, was Sie aus dem Ausland kaufen.
Das Vereinigte Königreich von England hat seit langem ein Defizit
in der sogenannten sichtbaren Handelbilanz.
Sichtbarer Handel ist Handel in Dingen, die man sehen kann.
Das sind Waren, die Sie erkennen,
die Sie in Container packen können.
Autos, Computer.
Sachen, die Sie in einem Shop sehen können.
Darin besteht ein erhebliches Handelsdefizit.
Das Defizit entstand in den frühen 1980er Jahren
und hat sich seit dem nicht wesentlich verringert.
Wenn überhaupt etwas,
dann ist es noch größer geworden.
Devisenreserven können nicht direkt im Inland ausgegeben werden.
Das Geld kann nur im Ausland ausgegeben werden.
Oder für Importe.
Ein Staat mit einem großen Handelsdefizit
ist auf seine Gläubiger angewiesen,

English: 
or spends its own reserves,
in the case of negative trade balances.
Balance of trade is basically
 the difference between
what you're selling abroad 
and what you're buying from abroad.
Now, the feature of the UK is that,
 for a very long period of time,
it's had a deficit of something
called a visible balance of trade,
which is trading things that you can see.
So that is goods that you'd recognise,
 stuff you can put in containers,
it's cars, computers,
 things that you'd see in a shop.
That's been a substantial deficit.
I think it opened up in the early 1980s 
and essentially it hasn't gone away since,
if anything it's got wider and wider.
Foreign exchange reserves cannot be
directly used for domestic spending.
The money can only be spent abroad 
or on imports.

English: 
A country with a large balance 
of trade deficit relies on its creditors
to spend the imbalances accrued
 in its own market.
There have been proposals in the past
to try and create a mechanism 
for those imbalances to match up.
For instance, John Maynard Keynes
at the end of the Second World War.
His original proposal 
for what became Bretton Woods
and the set of institutions set up there,
 like the IMF and World Bank,
was that there would be a kind 
of international clearing union.
This particularly related to the trade side
rather than the financial side directly,
but the principle was 
that once trade balances had opened up,
everybody would bank 
through an international clearing bank
and that would kind of force everyone
to eventually reconcile the imbalances
that appeared in the real economy.
But no such mechanism exists.
The accumulated net trade imbalance
 of the UK
is around £800 billion.

Italian: 
si affida ai propri creditori perchè
spendano gli squilibri accumulati nel proprio mercato.
In passato ci sono state proposte per la creazione
di un meccanismo che pareggiasse tali squilibri.
John Maynard Keynes alla fine
della Seconda Guerra Mondiale
avanzò una proposta che diventò poi la base di Bretton
Woods e dell’istituzione del F.M.I. e della Banca Mondiale,
l’idea di un’unione solidale
internazionale per uscire dal deficit.
La proposta era relativa al commercio
piuttosto che alla finanza,
ma il principio era che in caso di deficit,
chiunque poteva fare scambi attraverso
una banca di compensazione internazionale
che avrebbe costretto tutti a pareggiare gli
sbilanci verificatisi nell’economia reale.
Ma un simile meccanismo non esiste.
Il disavanzo commerciale netto accumulato dalla Gran Bretagna
ammonta a £800 miliardi.

Swedish: 
Ett land med stort underskott i handelsbalansen är beroende av att dess fordringsägare spenderar obalanserna i den egna marknaden.
Förslag har gjorts om att försöka skapa en mekanism för att få dessa obalanser att matcha.
Keynes till exempel, John Maynard Keynes, i slutet av andra världskriget hade ett förslag
istället för Bretton Woods och de institutioner som då etablerades, som Internationella Valutafonden och Världsbanken
var att det skulle finnas en slags internationell "clearing union".
Detta rör främst handel snarare än den finansiella sidan
men principen var att handelsbalanser skulle hanteras genom en internationell clearingbank
och det skulle på sätt och vis tvinga alla att göra upp de obalanser som uppstod i den reala ekonomin.
Men det finns ingen sådan mekanism. Storbritanniens netto-handelsobalans är cirka 800 miljarder pund.

Portuguese: 
Um país com um grande deficit da balança comercial, depende dos seus credores para gastar os desequilíbrios acumulados pelo seu próprio mercado.
Houveram propostas no passado para se tentar criar um mecanismo onde esses desequilíbrios de anulassem.
Keynes, por exemplo, John Maynard Keynes, no final da Segunda Guerra Mundial,
a sua proposta original, para o que veio a ser BrettonWoods, e o conjunto de instituições lá se estabeleceram, como o FMI, e o Banco Mundial,
era de que haveria uma espécie de câmara de compensação internacional.
Isto relaciona-se principalmente com o comércio, e não directamente com o lado financeiro, 
mas o princípio era que, uma vez que as balanças comerciais se iniciassem, todos trabalhariam através de um banco de compensação internacionais,
isso obrigaria todos a que, nalgum momento no tempo, reconciliassem os desequilíbrios da economia real.
Mas tal mecanismo não existe. O desequilíbrio líquido acumulado, da balança comercial do Reino Unido, é de cerca de 800 biliões.

Spanish: 
depende de sus prestadores para compensar los desequilibrios acumulados en el interior de su propio mercado.
Se han hecho propuestas en el pasado para tratar de crear un mecanismo que estabilice esos desequilibrios.
Por ejemplo John Maynard Keynes al final de la Segunda Guerra Mundial
hizo una propuesta inédita, que se convirtió en los acuerdos de Bretton Woods 
y el conjunto de instituciones allí definidas como el Fondo Monetario Internacional (FMI) y el Banco Mundial,
de que existiera una especie de Unión de Compensación Internacional (ICU).
Esto se refiere particularmente más al lado comercial que al lado financiero,
pero el principio era que una vez las balanzas comerciales se abrieran, 
todos harían sus transacciones bancarias a través de la Unión de Compensación Internacional
y forzaría a todo el mundo a reconciliar finalmente los desequilibrios que aparecieran en la economía real.
Pero semejante mecanismo no existe. La acumulación neta del desequilibrio comercial del Reino Unido es de alrededor de 800 mil millones.

French: 
Un pays ayant un grand déficit commercial 
compte sur ses créanciers
pour dépenser à l'intérieur de son 
propre marché les excédants accumulés.
Il y a eu des propositions 
par le passé pour
essayer de créer un mécanisme 
d'harmonisation de ces déséquilibres.
Par exemple, John Maynard Keynes 
à la fin de la seconde guerre mondiale :
sa proposition originale 
qui deviendra Bretton Woods
et les institutions mises en place à cette 
occasion comme le FMI et la banque mondiale
fut de créer une sorte d'institution 
internationale de compensation.
Ceci est plus particulièrement lié à l'aspect 
commercial, plutôt qu'à l'aspect financier
Mais le principe était que dès 
l'ouverture des échanges,
chacun aurait dû effectuer des dépôts dans 
une banque internationale de compensation
ce qui aurait obligé tout le monde 
à toujours redresser les déséquilibres
de l'économie réelle.
Mais un tel mécanisme n'existe pas.
Le déficit accumulé en Grande-Bretagne 
s'élève à 800 milliards de livres.

Modern Greek (1453-): 
dass sie das angehäufte Ungleichgewicht
in seinem Heimatmarkt ausgeben.
Es gab Vorschläge in der Vergangenheit zu einem Mechanismus,
um diese Ungleichgewichte auszugleichen.
John Maynard Keynes' ursprünglicher Vorschlag
nach dem zweiten Weltkrieg
was dann Bretton Woods wurde.
Neben den Institutionen, die dort geschaffen wurden,
wie der Internationale Währungs Fond und die Welbank,
sollte es eine Art Internationale Clearing-Stelle geben.
Das bezieht sich eher auf den Handel als die Finanzen.
Die Idee dahinter war die Handelsbilanzen
durch eine Internationale Clearing-Stelle auszugleichen.
Das würde jeden dazu anhalten die Ungleichgewichte, die in der realen Wirtschaft entstanden sind, zu schlichten.
Kein solcher Mechanismus existiert.
Das aufgelaufene Netto-Handelsdefizit des Vereinigten Königreichs
beläuft sich auf etwa 800 Milliarden Pfund.

Slovenian: 
Država z velikim trgovinskim primanjkljajem
je pri porabi neravnovesja, nakopičenega na notranjem
trgu, odvisna od svojih posojilodajalcev.
V preteklosti so bili predlogi,
da bi ustvarili mehanizem za pokrivanje teh
neravnovesij.
Na primer, John Maynard Keynes ob koncu II. svetovne
vojne
- njegov izvirni predlog tega, kar je postal Bretton
Woods
in vrsta institucij, ki so jih ustanovili, kot sta
Mednarodni denarni sklad in Svetovna banka,
je vseboval predlog neke vrste mednarodnega združenja
za poravnavo.
To se je nanašalo predvsem na trgovinsko stran, ne
toliko na finančno,
načelo delovanja je bilo, da bodo, ko se trgovinske
bilance odprejo,
vsi plačevali preko mednarodne klirinške banke
in to bo vse prisililo k usklajevanju
neravnovesij,
ki so se kazala v dejanskem gospodarstvu.
A tak mehanizem ne obstaja.
Nakopičeno neto trgovinsko neravnovesje VB je ca.
800 milijard funtov.

Romanian: 
O ţară cu un deficit accentuat al echilibrului comercial mizează doar pe creditorii săi, în speranţa că aceştia vor cheltui dezechilibrele înregistrate în cadrul propriilor pieţe.
Au existat în trecut propuneri de creare a mecanismelor de egalare a acestor dezechilibre.
Astfel, Keynes, John Maynard Keynes, la sfârşitul celui de Al Doilea Război Mondial,
a propus ceea ce ulterior a devenit Acordul de la Breton Woods, precum şi setul de instituţii fondate prin acesta - FMI şi Banca Mondială.
Propunerea viza formarea unei uniuni internaţionale de clearing (de control al transferurilor internaţionale).
Ideea e strâns legată de activitatea de comerţ şi nu direct de cea financiară,
or, principiul ei constă în aceea că odată cu echivalarea echilibrelor comerciale toţi ar urma să efectueze transferuri printr-o singură bancă internaţională de clearing
şi aceasta oarecum i-ar forţa pe toţi să-şi reconcilieze dezechilibrele apărute în economia reală.
Însă un asemenea mecanism nu există. Dezechilibrul comercial net al Marii Britanii constituie circa £800 de miliarde.

Polish: 
Kraj z dużym deficytem handlowym
potrzebuje kredytodawców,
wydających na jego rynku
równowartość deficytu.
Dawniej działały mechanizmy
bilansowania wymiany handlowej.
np. John Maynard Keynes zaproponował
to pod koniec II wojny światowej.
Tak powstał system z Bretton
Woods, MFW i Bank Światowy,
Międzynarodowa Unia Clearingowa.
Dotyczyło to głównie handlu,
a nie bezpośrednio finansów,
ale kiedy powstały różnice
w wymianie handlowej,
każdy kraj rozliczał się z
międzynarodowym bankiem kliringowym
i różnice te musiały
być bilansowane.
Teraz nie ma już takiego mechanizmu.
Łączny deficyt handlowy netto Wielkiej
Brytanii wynosi około 800 miliardów £.

Indonesian: 
Negara dengan defisit besar pada neraca dagangnya, mengandalkan kreditur untuk membelanjakan ketimpangannya di dalam pasarnya sendiri.
Di masa lalu, ada beberapa upaya menciptakan mekanisme untuk menyeimbangkan pasar tersebut.
Seperti Keynes, John Maynard Keynes, pada akhir Perang Dunia kedua
Proposalnya yang kemudian memunculkan sistem Bretton Woods dan institusi-institusi seperti IMF dan Bank Dunia
adalah upaya untuk mendirikan serikat kliring internasional.
Khususnya yang berhubungan dengan dagang, bukan di sisi finansial secara langsung
tetapi prinsipnya adalah ketika neraca dagang terbuka, semua orang akan menggunakan bank kliring internasional
dan itu akan sedikit memaksa semua orang untuk menyeimbangkan neraca pada ekonomi.
Tapi mekanisme itu tidak ada. Defisit dagang Inggris jika dijumlah adalah sekitar 800 miliar poundsterling.

Korean: 
무역적자폭이 큰 국가는 남은 수출품을 국내에서 소비하기 위해 은행에 의존한다.
이런 무역수지불균형을 맞추기 위한 메커니즘을 만들자는 제안이 예전부터 있었죠.
예컨데 2차대전이 끝난 뒤의 존 메이너드 케인즈를 들수 있죠,
나중에 브레턴 우즈체제가 된 그의 원래 제안은 IMF와 세계은행(WB) 같은 기관들의 조합으로
국제결제조직을 창설하는 것이었어요.
이 안은 특히 금융측면이 아니라 교역에 직접적으로 관계된 것이었죠.
무역수지가 균형을 이루면 모두가 국제결제은행을 통해 거래하고,
궁극적으로 실물경제 상의 불균형을 조정하는 기제로 작동하도록 했던 게 원칙이었어요.
하지만 그런 작동기제는 존재하지 않는다. 영국의 누적된 적자액은 8천억파운드에 이른다.

Croatian: 
koji izdaju za akumuliranu
neravnotežu na svom domaćem tržištu.
Bilo je prijedloga u prošlosti
za jedan mehanizam,
da se ove neravnoteže reguliraju.
Originalni prijedlog Johna Maynarda Keynesa,
nakon Drugog svjetskog rata,
što je kasnije postao Bretton Woods.
Osim institucija koje su tamo stvorene,
kao Međunarodni monetarni fond i Svjetska banka,
trebala je nastati neka vrsta Clearinga.
To se odnosi više na trgovinu nego na financije.
Ideja je bila da se trgovinske bilance izjednače
putem međunarodnog Clearinga.
To bi zaustavilo sve da podmire neravnoteže,
koje su se pojavile u realnom gospodarstvu.
Ne postoji takav mehanizam.
Akumulirani neto trgovinski
deficit u Velikoj Britaniji,
iznosi oko 800 milijardi funti.

German: 
dass sie das angehäufte Ungleichgewicht
in seinem Heimatmarkt ausgeben.
Es gab Vorschläge in der Vergangenheit zu einem Mechanismus,
um diese Ungleichgewichte auszugleichen.
John Maynard Keynes' ursprünglicher Vorschlag
nach dem zweiten Weltkrieg
was dann Bretton Woods wurde.
Neben den Institutionen, die dort geschaffen wurden,
wie der Internationale Währungs Fond und die Welbank,
sollte es eine Art Internationale Clearing-Stelle geben.
Das bezieht sich eher auf den Handel als die Finanzen.
Die Idee dahinter war die Handelsbilanzen
durch eine Internationale Clearing-Stelle auszugleichen.
Das würde jeden dazu anhalten die Ungleichgewichte, die in der realen Wirtschaft entstanden sind, zu schlichten.
Kein solcher Mechanismus existiert.
Das aufgelaufene Netto-Handelsdefizit des Vereinigten Königreichs
 beläuft sich auf etwa 800 Milliarden Pfund.

Bulgarian: 
Държава с голям дефицит на търговския баланс разчита на своите кредитори да похарчат натрупаните дисбаланси, в нейните собствени пазари.
Имало е предложения в миналото да се създаде механизъм, който да изравни тези дисбаланси.
Така Кейнс, например, Джон Мейнард Кейнс в края на Втората световна война,
неговото истинско предложение, което се е превърнало в Бретън-Уудс и установените институции като МВФ и Световната банка,
е било да име един вид Международен клиринг съюз.
Това е свързано основно с търговската страна, а не директно с финансовата.
И принципа е, че веднъж отворен платежния баланс, всеки може да банкира чрез международна клиринг банка
и това един вид ще накара всички да изгладят дисбалансите в реалната икономика.
Но такъв механизъм не съществува. Натрупания нетен търговски дисбаланс във Великобритания е около 800 млрд паунда.

French: 
La guerre des monnaies
Ce qui s'est produit fondamentalement,
c'est que certains pays ont accumulé de 
gros excédents et d'autres de gros déficits.
Les pays ayant un déficit ont 
dépensé plus qu'ils ne gagnaient
ainsi, il ont dû emprunter à 
l'étranger année après année.
Les pays de ce type, comme les USA, 
nous-même et d'autres pays en Europe
ne peuvent pas continuer ainsi et 
il y a deux façons d'y mettre fin.
Premièrement, et nous avons vu 
cela dans certains pays d'Europe,
s'il n'est pas possible d'être plus compétitif
alors la capacité à rembourser les 
dettes doit être remise en question.
Une autre façon de faire, c'est celle que 
nous suivons, c'est d'avoir un plan crédible
de désendettement ainsi la valeur 
de notre monnaie a chuté de 25%
pour rendre nos exportations plus 
attractives pour les acheteurs étrangers
et nos produits plus attractifs que les 
produits étrangers sur le marché intérieur.

English: 
Currency wars
In essence what has happened is that,
 over many years,
some countries have had big trade surpluses
and others big trade deficits.
The countries with trade deficits
 have been spending more
than they've been earning
so they've had to borrow from abroad,
and they've been doing this 
year after year.
Countries like that, 
the United States, ourselves,
and some other countries in Europe, 
that cannot go on.
and there are two ways 
in which this can come to an end.
Either, and we've seen this 
in some of the countries in Europe,
if they can't find new ways 
to become competitive,
then their ability to repay
the debts is called into question.
Another way of doing it, which we followed,
is that we have a credible plan
 to repay our debts
and the value of sterling has fallen by 25%
to make our exports more competitive 
and attractive to overseas buyers,
and to be more attractive
 for British consumers
to buy from British producers
 rather than overseas producers.

Portuguese: 
Guerras cambiais
Essencialmente, o que tem acontecido é que, ao longo de muitos anos, alguns países têm tido grandes superavits comerciais, e outros, grandes deficits comerciais.
Os países com deficits comerciais, foram gastando mais do ganhavam,
então tiveram que pedir emprestado ao exterior, e continuam a fazer isso, ano após ano.
Países como os Estados Unidos, nós próprios, e alguns outros países da Europa,
isto não pode continuar, e há duas maneiras pelas quais isto pode chegar a um fim.
Ou, e já vimos isso em alguns dos países da Europa, se não se encontram novas formas de ser competitivo,
em seguida, a capacidade de pagar dívidas é posta em causa.
Uma outra maneira de fazê-lo, e que nós seguimos, é ter um plano credível para pagar as nossas dívidas,
e o valor da libra esterlina caiu 25%, para tornar as nossas exportações mais competitivas e atraentes  para os compradores no exterior,
e tornar mais atraente, para os consumidores britânicos, comprarem aos produtores britânicos em vez de produtores estrangeiros.

Romanian: 
Războaiele valutare
În esenţă, ceea ce s-a întâmplat e că pe parcursul anilor unele ţări au acumulat mari surplusuri comerciale, iar altele - mari deficite comerciale.
Ţările cu deficit comercial cheltuiau mai mult decât câştigau,
astfel ele erau forţate să se împrumute cu bani din străinătate şi o făceau an după an.
Ţările de acest tip, Statele Unite, Marea Britanie şi unele ţări europene
nu-şi mai pot permite accesarea de noi împrumuturi, or, există două situaţii de deznodământ.
Dacă ele nu vor identifica noi soluţii de a deveni competitivi, şi asemenea exemple au fost înregistrate în unele ţări din Europa,
capacitatea de plată a propriilor datorii e pusă sub semnul întrebării.
O cale alternativă, pe care am şi urmat-o, ar fi întocmirea unui plan credibil de plată a datoriilor.
În efect, valoarea lirei sterline a scăzut cu 25% cu scopul de a face exporturile mult mai competitive şi atractive pentru cumpărătorii străini,
precum şi pentru a fi mult mai atractivi pentru consumatorul britanic şi pentru a-l convinge să cumpere de la producătorul britanic în defavoarea producătorului străin.

Slovenian: 
Valutne vojne
V bistvu je v teku veliko let prišlo do tega, da
imajo
nekatere države velike trgovinske presežke in druge
velike trgovinske primanjkljaje.
Države s trgovinskimi primanjkljaji so porabljale
več, kot so zaslužile,
zato so si morale izposoditi v tujini, kar so počele
vrsto let.
Države kot so ZDA, VB in druge države v Evropi
- tako več ne morejo nadaljevati, obstajata pa dva
načina, kako to končati.
Ali - in to smo videli v nekaterih državah v
Evropi,
če ne najdejo novih načinov, kako postati
konkurenčne,
se njihova zmožnost odplačevanja dolgov postavi pod
vprašaj.
Drug način, ki mu je sledila VB, je, da imamo
verodostojen način odplačevanja dolga,
vrednost funta šterlinga pa je padla za 25%,
da bi svojemu izvozu povečali konkurenčnost in
privlačnost za kupce v tujini
in da bi bili izdelki britanskih proizvajalcev bolj
privlačni britanskim potrošnikom kot pa tuji
izdelki.

Korean: 
화폐전쟁
지난 수 년간 실제로 벌어진 일은, 어떤 나라는 엄청난 흑자, 어떤 나라는 엄청난 적자였다는 거죠.
적자국은 버는 것보다 많이 쓰고 있고요
매년 외국에서 돈을 빌려야 됩니다.
이런 국가들, 예컨데 미국, 영국, 몇몇 유럽국가들은
이대로는 안 되는 상황이에요. 이 상황을 끝낼 수 있는 방법은 두 가지에요.
첫째는, 다른 유럽국가들을 목격했듯이, 빚을 갚을려면
경쟁력을 갖출 방법을 찾아야 해요.
두 번째는, 우리가 택한 방법이기도 한데, 빚을 갚을 수 있는 제대로된 계획을 짜고
통화를 25%까지 평가절하해 외국의 수입업자들에겐 매력적인 가격경쟁력을 갖추고,
국내 소비자들은 국산품을 더 선호하도록 해야 합니다.

Polish: 
Wojny walutowe
Przez wiele lat niektóre kraje
miały duże nadwyżki handlowe,
a inne duże deficyty handlowe.
Kraje z deficytami handlowymi
wydawały więcej niż zarabiały,
więc musiały brać kredyty
zagraniczne i robiły tak co roku.
To kraje takie jak USA, nasz
kraj i niektóre kraje Europy.
To nie może trwać w
nieskończoność. Są 2 możliwości:
Niektóre kraje europejskie, które
nie poprawiły swojej konkurencyjności,
utraciły zdolność kredytową.
Druga możliwość, i tak
zrobiła Wielka Brytania,
to opracowanie wiarygodnego
planu spłaty zadłużenia.
Obniżyliśmy wartość funta o
25%, by nasze produkty eksportowe
były bardziej konkurencyjne i atrakcyjne i
dla nabywców zagranicznych i krajowych,
żeby kupowali brytyjskie
produkty zamiast importowane.

Modern Greek (1453-): 
Währungskriege
"Über die Jahre hatten einige Länder große Handelsüberschüsse,
andere Länder große Handelsdefizite.
Die Länder mit Handelsdefiziten
haben mehr ausgegeben als sie verdient haben.
Also mussten sie sich im Ausland Geld leihen.
Und das haben sie gemacht. Jahr für Jahr.
Länder wie die USA,
wir selbst und einige andere Länder in Europa.
Das kann nicht so weitergehen.
Es gibt zwei Möglichkeiten, wie das ausgehen wird.
Die eine sehen wir in einigen Ländern Europas.
Wenn sie keine neuen Wege finden wettbewerbsfähiger zu werden,
dann ist ihre Fähigkeit
die Schulden zurück zu zahlen in Frage gestellt.
Eine weitere Möglichkeit, der wir gefolgt sind,
ist einen glaubwürdigen Plan zu haben,
wie wir die Schulden zurückzahlen werden.
Der Wert des Britischen Pfund ist um 25% gefallen,
um unsere Exporte wettbewerbsfähiger
und attraktiver für Käufer aus Übersee zu machen.
Außerdem attraktiver für britische Konsumenten,
um von britischen Herstellern zu kaufen
anstatt von Herstellern aus Übersee.

Spanish: 
La Guerra de las Divisas 
En esencia lo que ha sucedido es que durante muchos años, algunos países han tenido en su balanza comercial grandes superávits y otros grandes déficits.
Los países cuya balanza comercial ha sido deficitaria, han gastado más de lo que ha recibido
por lo que han tenido que pedir prestado a la comunidad internacional año tras año.
Países como esos, los Estados Unidos, nosotros mismos y otros países de Europa no pueden seguir así.
Solo hay dos formas de terminar esto.
Lo hemos visto en algunos países de Europa: Si no pueden encontrar nuevas formas de ser competitivos,
su capacidad de pagar sus deudas será puesta en entredicho. 
Otra forma de hacerlo, que de hecho seguimos, es tener un plan para pagar nuestras deudas.
El valor de la libra esterlina ha caído un 25% para hacer nuestras exportaciones más competitivas en los mercados internacionales
y hacer más atractivo para los consumidores británicos comprarle más a los productores británicos que a los productores internacionales.

Bulgarian: 
Валутни войни
По същество това, което се е случило през многото години е, че някои страни са имали големи излишъци, а други - дефицити.
Държавите с дефицит харчат повече, отколкото могат да произведат,
следователно трябва да вземат назаем от друга страна, и това го правят година след година.
Страни като САЩ, ние, и някои други страни от Европа -
които не могат да продължат, имат два варианта за изход.
И това сме го виждали в някой страни от Европа, ако не могат да намерят начин да станат конкурентноспособни
техните възможности да изплащат дълговете биват преразгледани.
Друг път за справяне със ситуацията, по който ние тръгнахме, е да има правдоподобен план за изпащане на дълга.
Стойността на стерлингите се понижи с 25% за да направим експорта по-конкурентноспособен и привлекателен за чуждестранни купувачи
и за да е по-привлекателно за Британските консуматори да купуват от Британски производители вместо чуждестранни.

German: 
Währungskriege
"Über die Jahre hatten einige Länder große Handelsüberschüsse,
andere Länder große Handelsdefizite.
Die Länder mit Handelsdefiziten
haben mehr ausgegeben als sie verdient haben.
Also mussten sie sich im Ausland Geld leihen.
Und das haben sie gemacht. Jahr für Jahr.
Länder wie die USA,
wir selbst und einige andere Länder in Europa.
Das kann nicht so weitergehen.
Es gibt zwei Möglichkeiten, wie das ausgehen wird.
Die eine sehen wir in einigen Ländern Europas.
Wenn sie keine neuen Wege finden wettbewerbsfähiger zu werden,
dann ist ihre Fähigkeit
die Schulden zurück zu zahlen in Frage gestellt.
Eine weitere Möglichkeit, der wir gefolgt sind,
ist einen glaubwürdigen Plan zu haben,
wie wir die Schulden zurückzahlen werden.
Der Wert des Britischen Pfund ist um 25% gefallen,
um unsere Exporte wettbewerbsfähiger
und attraktiver für Käufer aus Übersee zu machen.
Außerdem attraktiver für britische Konsumenten,
um von britischen Herstellern zu kaufen
anstatt von Herstellern aus Übersee.

Indonesian: 
Perang mata uang
Sebenarnya yang terjadi selama bertahun-tahun adalah beberapa negara dapat banyak surplus dagang, dan negara lainnya merugi.
Negara yang defisit berarti mereka lebih banyak pengeluaran daripada pendapatan
jadi mereka harus meminjam dari negara lain, dan mereka telah melakukannya dari tahun ke tahun.
Negara seperti itu, seperti AS, kita sendiri dan beberapa negara lain di Eropa
yang tidak bisa berkembang, ada dua jalan keluar untuk ini.
Kita sudah melihatnya di beberapa negara di Eropa, jika mereka tidak bisa menemukan jalan untuk menjadi kompetitif
maka kemampuan mereka membayar utang akan dipertanyakan.
Cara lainnya adalah, seperti yang kta lakukan, yaitu kita memiliki rencana besar untuk melunasi hutang kita
dan nilai sterling jatuh sebesar 25% untuk membuat ekspor kita lebih kompetitif dan menarik bagi pembeli di luar negeri
dan untuk pelanggan dalam negeri supaya mereka tidak membeli dari luar negeri.

Croatian: 
Valutni ratovi
Tijekom godina, neke zemlje su imale velike trgovinske
viškove, a druge zemlje su imale velike trgovinske deficite.
Zemlje sa trgovinskim deficitima,
su više izdavale nego što su zaradile.
Dakle, morale su posuditi novac u inozemstvu.
I to su one radile. Iz godine u godinu.
Zemlje kao SAD, mi sami
i još neke zemlje u Europi.
To se ne može tako nastaviti.
Postoje dvije mogućnosti, za izdavanje novca.
Jednu vidimo u nekim europskim zemljama.
Ako ne pronađete nove načine
da budete konkurentniji,
onda je vaša sposobnost za
vraćanje dugova u pitanju.
Daljnja mogućnost, koju smo slijedili,
je imati vjerodostojan plan,
kako ćemo vratiti dugove.
Vrijednost britanske funte je pala za 25%,
kako bi učinili konkurentnijim i atraktivnijim
naš izvoz za kupce u prekomorskim zemljama.
Osim toga atraktivnijim za britanske konzumente,
da kupuju od britanskih proizvođača,
umjesto od proizviđača iz prekomorskih zemalja.

Swedish: 
Valutakrig
Under flera år har vissa länder haft stora handelsöverskott medan andra har haft stora handelsunderskott.
De länder som har handelsunderskott har gjort av med mer än de har tjänat
så de har behövt låna från utlandet, vilket de har gjort år efter år.
Dessa länder, som USA, vi själva och en del andra länder i Europa
det kan inte fortsätta och det finns två sätt som det kan komma att sluta.
Antingen, och vi har sett detta i några länder i Europa, om de inte kan hitta sätt att bli konkurrenskraftiga
så blir deras förmåga att betala tillbaka skulderna ifrågasatt.
Ett annat sätt, vilket är vad vi gjort, är att vi har en trovärdig plan för hur vi ska betala tillbaka våra skulder
pundets värde har fallit med 25% vilket gjort vår export mer konkurrenskraftig och attraktiv för utländska köpare
och mer lockande för brittiska konsumenter att köpa från brittiska producenter istället för från utlandet.

Italian: 
Guerre valutarie.
Nel corso di molti anni è successo che alcuni
paesi hanno accumulato grandi surplus
mentre altri grandi deficit commerciali.
I paesi in disavanzo commerciale hanno
speso più di quanto hanno guadagnato
e sono stati costretti a prendere prestiti dall’estero.
E lo fanno da molti anni.
Ma paesi come Stati Uniti, Gran Bretagna
ed altre nazioni europee,
non possono continuare ancora per molto.
Qui si presentano due scenari.
Se, come nel caso di alcuni paesi europei, non
riescono a trovare metodi per essere più competitivi,
la loro capacità di ripagare i
debiti viene messa in dubbio.
Oppure, e noi abbiamo seguito questa strada, bisogna
avere un piano credibile di ripagamento dei debiti.
Il valore della sterlina è calato del 25% per rendere le
nostre esportazioni più competitive e attraenti all’estero
e più attraenti per i consumatori britannici, per invogliare
all’acquisto di prodotti nazionali piuttosto che importati.

German: 
Das ist es was wir als Rahmen geschaffen haben,
um unsere Wirtschaft wieder in ein Gleichgewicht zu bringen.
Ich bin mir sicher, das ist der richtige Weg, das zu tun."
Währungskrieg, auch bekannt als kompetitive Abwertung,
ist eine Situation, in der Länder versuchen
einen relativ niedrigen Wechselkurs
für ihre Währung zu erreichen.
Wenn der Preis für eine bestimmte Währung fällt, dann fallen auch die realen Preise für Exporte aus diesem Land.
Heimische Industrien werden einen Nachfrage-Schub erfahren,
sowohl im In- als auch im Ausland.
Es hat britische Exporte etwas günstiger erscheinen lassen,
so dass sie sich ein wenig erholt haben.
Da es aber im Rest der Welt eher lausig aussieht,
sind sie wieder eingestürzt.
Wir sehen also fast so etwas wie eine Anarchie
und sogar eine zunehmende Anarchie.
Das ist in den letzten Jahren passiert.
Der brasilianische Finanzminister
äußerte sich am lautstärksten dazu.
Er sprach von Währungskriegen.
Mit einer tiefen Rezession konfrontiert
sehnen sich nationale Regierungen danach,

French: 
C'est que nous avons fait dans le cadre 
du redressement de notre économie
et je suis sûr que c'est la bonne solution.
La guerre des monnaies, appelée 
aussi dévaluation compétitive,
se traduit par une compétition
 où les pays tentent
de parvenir à un taux de change 
relativement bas pour leur monnaie.
La baisse du cours d'une monnaie entraîne 
la baisse des prix des produits exportés.
Ce qui augmente la demande pour les industries 
du pays aussi bien à l'intérieur qu'à l'étranger.
Cela a entraîné une baisse des 
prix des exportations britanniques,
d'où un léger sursaut de son économie.
Mais comme le reste du monde ne se porte 
pas si bien, les exportations ont commencé
à chuter de nouveau.
Ce que nous observons alors ressemble 
à de l'anarchie, on peut même dire
que la situation devient de plus 
en plus anarchique.
C'est ce qui s'est produit au cours 
des dernières années,
le ministre des finances brésilien 
en a été le porte-parole,
évoquant la guerre des monnaies, le désir 
qu'ont les gouvernements lorsqu'ils sont

Romanian: 
E ceea ce am făcut pentru a reechilibra economia naţională şi sunt convins că e calea de urmat.
Războiul valutar, la fel cunoscut sub numele devalorozării competitive, e situaţia în care ţările se confruntă
pentru a atinge o rată de schimb valutar relativ mică.
Concomitent cu scăderea valorii unei valute, va scădea şi costul real al exporturilor din acea ţară.
Industria naţională înregistrează o creştere a cererii atât la nivel intern, cât şi extern.
Aceasta a făcut exporturile britanice aparent mai ieftine, astfel încât acestea un pic s-au revitalizat.
Însă, dat fiind faptul că restul lumii e într-o stare deplorabilă, aceasta din nou se află în scădere.
Deci, aveam de înfruntat un soi de anarhie, o anarhie în creştere.
E ceea ce s-a întâmplat în ultimii ani şi despre ce ne avertiza ministrul de finanţe al Braziliei,
atunci când vorbea de războaiele valutare, de guvernele naţionale confruntate de o recesiune majoră,

Slovenian: 
To smo naredili, da bi ponovno vzpostavili ravnovesje
v gospodarstvu,
in prepričan sem, da je to pravi način.
Valutna vojna, znana tudi kot konkurenčna
devalvacija,
je stanje, ko države tekmujejo med seboj,
da bi dosegle relativno nizek menjalni tečaj za
svojo valuto.
Ko pade nakupna cena določene valute, pade tudi
dejanska cena izvoza iz te države.
Domača industrija doživi konjunkturo doma in v
tujini.
Britanski izvozni artikli so videti cenejši, zato
so si malce opomogli;
ker pa je preostali svet videti nekam slabo, so
začeli spet padati.
Tako je vse skupaj videti kot anarhija, na neki
način rastoča anarhija.
To se je zgodilo v preteklih nekaj letih,
o čemer je največ govoril brazilski finančni
minister,
ko je govoril o valutnih vojnah,
o želji nacionalnih vlad, ko se soočijo z večjo
recesijo,

Bulgarian: 
Това е, което направихме за да поставим рамка и да балансираме отново икономиката си и съм сигурен, че това е правилното нещо.
Валутни войни, наричани още конкурентно обезценяване, са състояние, при което страните се конкурират една друга
за да постигнат относително ниски обменни курсове на валутите си.
Докато цената, за да се закупи определена валута пада, същото се случва и с цената на реалния износ от тази страна.
Местната промишленост получава тласък в търсенето, както на местна почва така и в чужбина.
Това прави Британския износ малко по-евтин, така че да се повъзстанови малко,
но понеже останалата част от света гледа на това като нещо некачествено, всичко започва да пропада отново.
Това, което наблюдаваме е нещо, което е почти като един вид анархия, увеличаваща се анархия.
Това е, което се е случило през последните няколко години, когато бразилският министър на финансите е говорил най-гласно за това,
говорейки за валутни войни, за желанието на националните правителства, когато се сблъскат с голяма рецесия

Spanish: 
Eso es lo que hemos hecho para implementar una estructura para equilibrar nuestra economía. Estoy seguro que es lo correcto.
La Guerra de las Divisas, también conocida como Devaluación Competitiva, 
es una situación en la que los países compiten uno contra el otro
para lograr una tasa de cambio relativamente baja de sus monedas.
Conforme disminuye el precio de una moneda en particular, así también ocurre con el precio real de las exportaciones de ese país.
La industria doméstica recibe una mayor demanda tanto en el interior como en el exterior.
Hace parecer las exportaciones británicas más baratas por lo que se han recuperado un poco,
pero como el resto del mundo se ve bastante mal, han empezado a caer otra vez.
Entonces, lo que estamos viendo es algo muy parecido a un tipo de anarquía, y en cierto modo, una anarquía que aumenta.
Esto es lo que ha ocurrido en los últimos años y sobre esto, el ministro de finanzas de Brazil ha sido el más franco
hablando de la Guerra de divisas, hablando del deseo de los gobiernos nacionales cuando se enfrentan a una gran recesión.

Indonesian: 
Itu yang telah kita lakukan dalam rangka menyeimbangkan ekonomi kita dan saya yakin itu adalah cara yang benar.
Perang mata uang, disebut juga dengan devaluasi kompetitif, adalah kondisi dimana negara bertanding dengan negara lain
untuk mencapai kurs yang relatif rendah untuk mata uang mereka.
Pada saat harga suatu mata uang turun, maka harga ekspor barang dari negara tersebut juga turun.
Demand atas industri domestik meningkat baik dari dalam negeri maupun luar negeri.
Itu membuat ekspor Inggris terlihat lebih murah, jadi ekspornya bangkit sedikit
tetapi karena negara lain masih terlihat agak lemah, ekspornya jatuh lagi
Yang sedang kita lihat adalah sesuatu yang mirip dengan anarki, suatu cara untuk meningkatkan anarki.
Ini yang terjada dalam beberapa tahun belakangan dimana perdana menteri Brazil cukup vokal tentang ini,
membicarakan tentang perang mata uang, tentang hasrat pemerintah nasional ketika dihadapkan dengan resesi besar

Croatian: 
To je ono što smo stvorili kao okvir, kako bi
naše gospodarstvo vratili natrag u ravnotežu.
Ja sam siguran, da je to ispravan
put, da smo to napravili.
Valutni rat, poznat i kao konkurentska
devalvacija, je situacija pokušati u zemlji
dostići relativno niski valutni
kurs, za svoju valutu.
Kad pada cijena određene valute,
onda padaju i realne cijene izvoza iz te zemlje.
Domaće industrije će doživjeti skok potražnje,
kako u zemlji, tako i u inozemstvu.
To je britanski izvoz napravilo malo
povoljnijim, tako da su se malo oporavili.
No, budući da je to izgledalo prilično loše
u ostatku svijeta, oni su opet propali.
Mi to dakle vidimo kao anarhiju
i čak rastuću anarhiju.
To se dogodilo u posljednjim godinama.
Brazilski ministar financija,
se na to izrazio najglasnije.
Govorio je o valutnim ratovima.
Konfrontirane sa dubokom recesijom,
nacionalne vlade žude za tim

English: 
That is what we have done to put in place 
a framework to rebalance our economy
and I'm sure 
that's the right way to do it.
Currency war, 
also known as competitive devaluation,
is a condition where countries compete
against each other
to achieve a relatively low exchange rate
 for their currency.
As the price to buy a particular currency falls,
so too does the real price of exports
 from that country.
Domestic industry receives a boost
in demand both at home and abroad.
It made British exports appear rather cheaper,
so they recovered a little bit,
but because the rest of the world 
is looking really quite ropey,
they've started to fall back down again.
So what we're looking at is something
 that is almost like a kind of anarchy
and in a way an increasing anarchy.
This is what's happened 
over the last few years,
where the Brazilian Finance Minister 
has been the most vocal about this,
talking about currency wars,
talking about the desire of national governments
when confronted by a major recession,

Polish: 
Tak zbilansowaliśmy naszą gospodarkę
i to była słuszna polityka.
Wojna walutowa, zwana też
konkurencyjną dewaluacją walut
to sytuacja, w której
kraje konkurują ze sobą
o jak najniższy kurs
wymiany swoich walut.
Kiedy cena danej waluty spada,
spada też realna cena
eksportu z tego kraju,
rośnie popyt krajowy i
zagraniczny, co ożywia gospodarkę.
Eksport z Wielkiej Brytanii staniał, więc
stan naszej gospodarki się trochę poprawił,
ale stan światowej gospodarki
jest kiepski, więc znów mamy spadek.
Mamy do czynienia z czymś
w rodzaju rosnącej anarchii.
W ciągu ostatnich lat najbardziej
nagłaśniał to Minister Finansów Brazylii,
mówił o wojnach walutowych,
o tym, że kiedy rządy krajowe
muszą się zmierzyć z
poważną recesją, to myślą:

Modern Greek (1453-): 
Das ist es was wir als Rahmen geschaffen haben,
um unsere Wirtschaft wieder in ein Gleichgewicht zu bringen.
Ich bin mir sicher, das ist der richtige Weg, das zu tun."
Währungskrieg, auch bekannt als kompetitive Abwertung,
ist eine Situation, in der Länder versuchen
einen relativ niedrigen Wechselkurs
für ihre Währung zu erreichen.
Wenn der Preis für eine bestimmte Währung fällt, dann fallen auch die realen Preise für Exporte aus diesem Land.
Heimische Industrien werden einen Nachfrage-Schub erfahren,
sowohl im In- als auch im Ausland.
Es hat britische Exporte etwas günstiger erscheinen lassen,
so dass sie sich ein wenig erholt haben.
Da es aber im Rest der Welt eher lausig aussieht,
sind sie wieder eingestürzt.
Wir sehen also fast so etwas wie eine Anarchie
und sogar eine zunehmende Anarchie.
Das ist in den letzten Jahren passiert.
Der brasilianische Finanzminister
äußerte sich am lautstärksten dazu.
Er sprach von Währungskriegen.
Mit einer tiefen Rezession konfrontiert
sehnen sich nationale Regierungen danach,

Italian: 
Questa strategia è stata attuata per riequilibrare la nostra
economia e sono sicuro che sia stato il modo giusto.
La guerra valutaria, conosciuta anche come svalutazione
competitiva, è una condizione in cui paesi diversi competono
per ottenere un tasso di cambio
relativamente basso per le proprie valute.
Con la caduta del prezzo di una certa valuta, scende
anche il prezzo delle esportazioni di quel paese.
La domanda industriale
interna ed estera aumenta.
Ha reso le esportazioni britanniche meno
costose e quindi c'è stata una certa ripresa,
ma siccome il resto del mondo è ancora piuttosto
instabile le esportazioni sono diminuite di nuovo.
Stiamo assistendo ad un qualcosa che somiglia
all’anarchia e che in un certo senso sta peggiorando.
Questo stato di cose è in corso da qualche anno e il
ministro delle Finanze brasiliano si è fatto sentire
e ha parlato di guerre valutarie, della posizione dei
governi nazionali che, quando sfidati dalla recessione,

Korean: 
이것이 대외경제 균형을 맞추기 위해 영국이 한 방법인데, 잘 한 것 같아요.
경쟁적 평가절하로 알려진 화폐전쟁은 국가들이 상대적으로 낮은 환율을 유지하기위해
서로 경쟁하고 있는 상태를 말한다.
한 나라의 통화매입가가 떨어지면 그 나라 수출품의 실질가격도 떨어진다.
국내산업은 국내외 수요가 증가하여 호황을 맞는다.
(떨어진 환율이) 영국 수출품을 싸게 만들어 경기가 조금 회복되었어요.
하지만 다른 국가들이 얍삽하게 환율을 더 내려버렸죠.
그래서 지금 형국은 거의 무정부상태와 같아요
이게 지난 몇 년간 일어난 일이에요. 브라질 재무장관이 이런 정책을 가장 강력히 밀어부쳣죠.
굵직한 불황이 올 때마다 쩐의 전쟁과 정부주도의 환율통제를 이야기 하면서 말예요.

Swedish: 
Så vi har inrättat ett ramverk för att balansera ekonomin och jag är övertygad om att det är rätt väg att gå.
Valutakrig, även kallat konkurrensdevalvering, är ett tillstånd där länder tävlar mot varandra
för att uppnå en förhållandevis låg växelkurs för sin valuta.
När priset för att köpa en viss valuta faller ökar också det verkliga priset för export från det landet.
Inhemsk industri får ett uppsving i efterfrågan, både på hemmaplan och utomlands.
Det har gjort att brittisk export verkar billigare så de återhämtade sig lite
men eftersom resten av världen ser ganska urusel ut så har de börjat falla igen.
Så det vi har är något som nästan liknar ett slags anarki och på sätt och vis en eskalerande anarki.
De senaste åren har den brasilianska finansministern varit den som är mest högröstad om det här,
och talar om valutakrig, om att nationella regeringar när de konfronteras med en stor lågkonjunktur

Portuguese: 
Isto é o que temos feito para pôr em prática um quadro de reequilíbrio da nossa economia, e eu tenho certeza que é o caminho certo para fazê-lo.
Guerra cambial, também conhecida como desvalorização competitiva, é uma condição em que os países competem, uns contra os outros,
para atingir uma taxa de câmbio relativamente baixa para a sua moeda.
Como o preço para comprar uma determinada moeda cai, o mesmo acontece com o preço real das exportações do país.
A indústria doméstica recebe um impulso na procura, tanto nacional como estrangeira. 
Isto tem feito as exportações britânicas mais baratas, pelo que recuperaram um pouco,
mas porque o resto do mundo está em dificuldades, já começaram a cair novamente.
Desta forma, o que estamos a assistir é quase como que uma espécie de anarquia, e de uma forma crescente.
Isto é o que tem vindo a acontecer ao longo dos últimos anos, onde o ministro das finanças brasileiro tem sido o que mais tem falado sobre isto,
falando sobre guerras cambiais, falando sobre o desejo dos governos nacionais, quando confrontados por uma grande recessão,

French: 
confrontés à une récession, d'exporter 
davantage pour sortir de cette récession.
Si on veut exporter davantage, 
il faut dévaluer.
Cela entraîne une baisse de nos prix pour 
les autres et tout le monde en profite.
Le problème est que si vous dévaluez, 
c'est comme si les autres surévaluent
par rapport à vous. Ce qu'ils ont à 
vous vendre devient plus cher,
ce qui ne les enchante pas. 
Ils voudront aussi dévaluer
et c'est ainsi que s'engage la lutte 
dans les dévaluations compétitives.
Pour faire baisser la valeur de sa monnaie,
une banque centrale vend une partie de 
ses réserves sur le marché monétaire.
Elle crée cette masse monétaire 
supplémentaire à partir de rien par
simple écriture sur un ordinateur.
i.e. une banque centrale 
achète des devises étrangères.
Le montant qu'une banque centrale 
peut créer est illimité
car il n'existe aucun bien servant de 
référence pour définir la valeur de sa monnaie.
Durant la longue période où la 
monnaie était exclusivement métallique,
le taux de change dépendait de l'or,

Croatian: 
da se mogu izvući iz krize.
Ako hoćemo više izvoziti,
mi smanjujemo vrijednost naše valute.
To čini našu robu jeftinijom,
svi je kupuju i svima ide bolje.
Problem je u tome da ako vi devalvirate valutu,
to je kao da svi ostali revalviraju valutu.
Njihova roba će biti skuplja,
zbog čega oni neće biti posebno sretni.
Dakle, hoćete li i vi devalvirati valutu.
Tako nastaje faza konkurentske devalvacije.
Da bi devalvirala svoju nacionalnu valutu,
centralna banka prodaje devizne rezerve na tržištu.
To stvara ovu valutu iz ničega,
samo zadavanjem brojeva u računalo.
Na primjer: jedna centralna banka kupuje devize.
Količina, koju centralna banka može stvoriti,
nije ograničena,
jer ne postoji povezanost na
definirano dobro iza valute.
Tijekom dugog razdoblja robnog novca,
tečaj je određivan iznosom zlata, srebra i bakra,
u kovanicama pojedine zemlje.

Modern Greek (1453-): 
sich aus der Krise exportieren zu können.
Wenn wir mehr exportieren wollen,
werten wir unsere Währung ab.
Das macht unsere Güter preiswerter,
jeder kauft sie und uns allen geht es besser.
Das Problem ist dabei, dass wenn Sie abwerten,
ist es so, als ob alle anderen aufwerten.
Deren Güter werden teurer,
worüber sie nicht allzu glücklich sind.
Also wollen sie auch abwerten.
So entsteht eine Phase von kompetitiven Abwertungen.
Um ihre nationale Währung abzuwerten
verkauft eine Zentralbank Währungsreserven auf dem Markt.
Es schafft diese Währung aus dem Nichts,
indem sie Zahlen in einen Computer eingibt.
Zum Beispiel: eine Zentralbank kauft Devisenreserven.
Die Menge, die eine Zentralbank schaffen kann,
ist nicht begrenzt,
da es keine Bindung
 an ein definiertes Gut hinter der Währung gibt.
Wahrend der langen Phase des Warengeldes
wurde der Wechselkurs durch die Menge an Gold, Silber und Kupfer
in den Münzen der einzelnen Länder bestimmt.

English: 
they think If we could export more,
we can dig ourselves 
out of this recession.
If we want to export more
we depreciate our currency.
That makes our goods cheaper, 
everyone else buys them
and we'll all be better off.
The issue here is if you depreciate,
it's like everyone else appreciates 
against you.
Their stuff becomes more expensive
so they're not happy about that.
They also want to depreciate, 
and this is where you can see
a competitive round of devaluations breaking out.
To decrease the value of its national currency,
a national central bank sells 
reserve currency into the market.
It creates this currency out of nothing
by typing numbers into a computer.
I.e. a central bank 
buys foreign reserve currency.
The amount a central bank can create
 is not limited
because there is no defined commodity 
behind the reserve currency.
During the long phase of commodity money,
because there is no defined commodity 
behind the reserve currency.
During the long phase of commodity money,
the exchange rate would depend
on the amount of gold,
silver or copper contained
in the coins of each country.

Portuguese: 
eles acham que se exportarmos mais, poderemos sair desta recessão.
Se queremos exportar mais desvalorizamos nossa moeda.
Isso faz com que nossos bens sejam mais baratos, e todo o mundo irá comprá-los, e vamos todos ficar melhor.
A questão aqui é, se você desvalorizar a sua moeda, todas as outras moedas apreciam contra a sua,
e as coisas deles tornam-se mais caras, por isso, os outros países não ficam felizes.
E eles irão também querer depreciar. Nesta situação, poderá emergir uma ronda competitiva de desvalorizações.
Para diminuir o valor de sua moeda nacional, um banco central nacional vende moeda de reserva no mercado.
Ele cria essa moeda, a partir do nada, digitando números num computador.
ou seja, um banco central compra moeda de reserva internacional.
O valor que um banco central pode criar, é ilimitado, porque não há nenhuma mercadoria definida por trás da moeda de reserva.
Durante a longa fase da moeda-mercadoria, a taxa de câmbio dependia da quantidade de ouro,
de prata, ou de cobre contido nas moedas de cada país.

Slovenian: 
mislijo, da se bodo izkopale iz recesije, če bodo
več izvažale.
Če želimo več izvažati, bomo znižali vrednost naše
valute.
Zato so naši izdelki cenejši, vsakdo jih bo kupil
in bolje nam bo šlo.
Če znižate vrednost svoje valute, je tako, kot da
vsi zvišajo vrednost svoje valute.
Njihove stvari postanejo dražje in s tem niso
zadovoljni.
Tudi oni bodo želeli znižati vrednost svoje valute
in na tej točki vidite serijski izbruh konkurenčnih
devalvacij valut.
Da bi znižala vrednost nacionalne valute,
centralna banka proda rezervno valuto na trgu.
To valuto ustvari iz nič, tako da v računalnik vtipka
številke.
Centralna banka kupi tujo rezervno valuto.
Količina, ki jo lahko centralna banka ustvari, ni
omejena,
saj izza rezervne valute ni določenega blaga.
Med dolgim obdobjem denarja, podprtega z blagom, je
menjalni tečaj temeljil na količini zlata,

Bulgarian: 
да мислят, че ако имат по-голям износ, ще може да изкопаят себе си вън от рецесията.
Ако искаме да изнасяме повече, обезценяваме валутата си.
Това прави стоките по-евтини, всички ги купуват, и всички ние сме много по-добре.
Въпроса тук е, че ако ти обезценяваш - все едно всички останали повишават цената напук на теб.
Техните неща стават по-скъпи, а те не са доволни от това.
Те също искат да намалят цените и ето къде може да видите да се разразява един конкурентен кръг на девалвация (обезценяване).
За да намали цената на националната валута, националната централна банка продава резервна валута на пазара.
Тя създава тази валута от нищото, просто като набира числа в компютърна система.
т.е. централна банка купува чужда резервна валута.
Количеството, което централната банка може да създаде не е ограничено, защото няма определена стока зад резервната валута.
По време на дългата фаза на "стокови" пари, обменния курс ще зависи от количеството злато,
сребро или мед, съдържащо се в монетите на всяка страна.

Indonesian: 
mereka berfikir jika kita bisa ekspor lebih banyak, kita bisa keluar dari resesi ini.
Jika kita ingin mengekspor lebih banyak, kita melemahkan mata uang kita.
Maka itu membuat barang kita terlihat lebih murah, sehingga orang membelinya, dan kita menjadi lebih baik.
Masalahnya adalah jika anda mendepresiasi mata uang anda, mata uang negara lain justru terlihat naik
Harga barang mereka terlihat lebih mahal, jadi mereka tidak begitu senang.
Mereka juga ingin mendepresiasi mata uang mereka, maka dimulailah kompetisi devaluasi mata uang antar negara.
Untuk mengurangi nilai mata uang nasional, bank central negara tersebut menjual mata uangnya ke dalam pasar (valas).
Bank central membuat mata uang (tanpa modal) hanya dengan mengetikkan angka kedalam komputer.
Seperti ketika bank central membeli mata uang asing.
Jumlah uang yang bisa diciptakan bank central tidak terbatas, karena tidak ada komoditas yang menjadi basis dari mata uang tersebut.
Pada fase panjang uang berbasis komoditas, nilai tukar uang akan bergantung pada jumlah emas,
perak, atau tembaga yang terkandung pada uang koin di setiap negara.

Swedish: 
tror att om vi bara kan exportera mer så kan vi gräva oss ut ur lågkonjunkturen.
Om vi vill exportera mer så sänker vi värdet på vår valuta.
Det gör våra varor billigare, alla andra köper dem och vi kommer alla att få det bättre.
Problemet är att om du skriver ner valutan så är effekten den att alla andra skriver upp sin valuta gentemot mot dig.
Deras saker blir dyrare vilket de inte blir så nöjda med.
De vill också skriva ner sin valuta så en cirkel av konkurrensdevalveringar bryter ut.
För att sänka värdet av landets valuta säljer centralbanken i det landet reservvaluta på marknaden.
De skapar denna valuta ur ingenting genom att knappa in siffror i en dator.
dvs en centralbank köper utländsk reservvaluta.
Beloppet en centralbank kan skapa är inte begränsat, eftersom det inte finns någon bestämd vara bakom reservvalutan.
Under den långa perioden av varubaserade pengar baserades växelkursen på mängden guld,
silver eller koppar mynten i respektive land innehöll.

Italian: 
pensano: "Se potessimo esportare di
più, potremo uscire dalla recessione".
Se si vuole esportare di
più, si deve svalutare,
il che rende le nostre merci meno costose,
tutti le comprano e ci si arricchisce tutti.
Il problema è che quando si svaluta, ci si fa molti nemici
tra coloro che, come effetto opposto, si rivalutano.
Le loro merci diventano più costose
e ovviamente non sono contenti.
Anche loro sono spinti a svalutare ed ecco che si
crea un circolo vizioso di svalutazione competitiva.
Per diminuire il valore della valuta nazionale, la
banca centrale di una nazione vende valuta di riserva.
Creando tale valuta dal niente, semplicemente
immettendo numeri in un computer.
Cioè: una banca centrale compra
valuta di riserva estera.
La quantità di denaro che una banca centrale può
creare non ha limiti, 
mancando un bene di riferimento
a garanzia della valuta di riserva.
Durante la lunga fase di valuta sostenuta da un bene,
il tasso di cambio dipendeva dalle riserve di oro,
argento o rame con cui le monete
di quel paese erano coniate.

Spanish: 
Ellos piensan "si pudiéramos exportar más, podríamos salvarnos de la recesión."
Si queremos exportar más, depreciaremos nuestra moneda.
Esto hará nuestros bienes más baratos, todos los comprarán y así estaremos mejor.
El asunto aquí es que si uno deprecia su moneda, es como si todos los demás apreciaran la suya con respecto a la de uno.
Por lo que sus bienes se vuelven más caros para exportar, y no van a estar contentos al respecto.
Ellos también quieren depreciar y aquí es donde uno puede ver el inicio de una competencia de devaluaciones.
Para disminuir el valor de su moneda nacional, el banco central vende sus reservas monetarias en el mercado.
Crea este dinero de la nada, tan solo con ingresar dígitos en la computadora.
Por ejemplo, un banco central compra divisas.
La cantidad que un banco central puede crear, no está limitada porque no haya ninguna mercancía respaldando la reserva monetaria. 
Durante el largo periodo del dinero-mercancía, la tasa de cambio se basó en la cantidad de oro,
plata o cobre contenido en las monedas de cada país.

Korean: 
그들은 수출이 잘 되면 침체에서 벗어나리라 생각했어요.
수출을 늘일려면 통화가치를 떨어뜨려야 합니다.
그렇게 하면 우리 상품가격이 떨어지고, 누가 많이 사주면 우리모두 형편이 나아지겠죠.
문제는 만약 당신이 통화 평가절하조치를 하면, 다른 나라들도 한다는 거에요.
물건은 더 비싸지고 수출이 또 안되겠죠.
그러면 또 환율을 떨어뜨리게 되는데 이게 화폐전쟁이 시작되는 시점이에요.
통화평가절하를 위해선 중앙은행이 통화준비금을 시장에 내다 팔아야 한다.
물론 중앙은행은 이 돈을 컴퓨터에 숫자를 찍어 무(無)에서 창출할 따름이다.
그 돈으로 외환을 사들이는 것이 한 예이다.
중앙은행이 창출하는 금액은 한계가 없다. 준비통화를 받쳐주는 실물의 정해진 양이 없기 때문이다.
실물화폐를 운용하던 기간에는, 환율은 각 국이 보유한 금이나
동전에 들어있는 은 또는 구리의 양에 의해 결정된다.

Polish: 
Gdybyśmy tylko więcej
eksportowali, to wyszlibyśmy z recesji.
Żeby więcej eksportować,
zdewaluujemy naszą walutę.
Nasze towary będą tańsze, wszyscy
je będą kupować i sytuacja się poprawi.
Problem w tym, że kiedy
obniżamy wartość waluty,
to wartość innych walut rośnie.
Nikomu się nie podoba,
jak ich towary drożeją,
więc też dewaluują walutę i to
prowadzi do wojny walutowej.
Żeby obniżyć wartość
swojej waluty, bank centralny
sprzedaje na rynku
swoje rezerwy.
Tworzy je z niczego,
wpisując liczby do komputera.
Inny bank centralny musi
więc kupować rezerwy.
Bank centralny może tworzyć nieograniczoną
ilość rezerw, bo nie ma parytetu.
Przez długi czas pieniądze
były związane z kruszcami.
Kurs wymiany zależał od
zawartości złota, srebra lub miedzi
w monetach danego kraju.

German: 
sich aus der Krise exportieren zu können.
Wenn wir mehr exportieren wollen,
werten wir unsere Währung ab.
Das macht unsere Güter preiswerter,
jeder kauft sie und uns allen geht es besser.
Das Problem ist dabei, dass wenn Sie abwerten,
ist es so, als ob alle anderen aufwerten.
Deren Güter werden teurer,
worüber sie nicht allzu glücklich sind.
Also wollen sie auch abwerten.
So entsteht eine Phase von kompetitiven Abwertungen.
Um ihre nationale Währung abzuwerten
verkauft eine Zentralbank Währungsreserven auf dem Markt.
Es schafft diese Währung aus dem Nichts,
indem sie Zahlen in einen Computer eingibt.
Zum Beispiel: eine Zentralbank kauft Devisenreserven.
Die Menge, die eine Zentralbank schaffen kann,
ist nicht begrenzt,
da es keine Bindung
 an ein definiertes Gut hinter der Währung gibt.
Wahrend der langen Phase des Warengeldes
wurde der Wechselkurs durch die Menge an Gold, Silber und Kupfer
in den Münzen der einzelnen Länder bestimmt.

Romanian: 
care crezând că o mărire a cotei exporturilor va înlătura pericolul crizei.
În cazul în care ne dorim mărirea exporturilor trebuie să acceptăm o depreciere a valutei naționale.
Atunci bunurile noastre vor deveni mai ieftine și se vor vinde, astfel încât toți vor fi fericiți.
Problema însă constă în aceea că deprecierea valutei naționale duce scumpirea valutei străine.
Bunurile terților devin mult mai scumpe și aceasta nu-i face prea satisfăcuți.
Aceștia, la fel, recurg la deprecierea propriei valute și astfel suntem martorii declanșării unei runde de devalorizări competitive.
Pentru a micșora valoarea valutei naționale, banca centrală vinde rezerva monetară pe piața financiară.
Banii în acest caz sunt creați din nimic, prin taparea numerelor în memoria unui calculator.
De exemplu, banca centrală cumpără rezerve monetare străine.
Volumul banilor creați de banca centrală este nelimitat, deoarece nu există bunuri predefinite să garanteze respectiva rezervă monetară.
Pe toată durata perioadei de folosire a banilor de metal, rata lor de schimb depindea de cantitatea de aur,
argint sau bronz ce se conținea în monedele unei țări.

Romanian: 
În mod similar, odată cu apariția banilor de hârtie și a standardului în aur,
rata de schimb depindea de cantitatea de aur pe care guvernul promitea să o predea deținătorului de bancnote.
În termen scurt cantitatea dată nu varia considerabil, iar rata de schimb dintre valute era relativ stabilă.
După cel de Al Doilea Război Mondial s-a convenit ca valutele țărilor să fie garantate de dolar, iar dolarul să fie garantat de aur. Acest sistem a luat sfârșit în 1971.
În final, avem un sistem financiar în care circulația banilor e haotic organizată,
nu există o rată de schimb, deoarece nu există un sistem al standardului în aur pentru a o susține,
ceea ce o face inutilă. În realitate, avem certitudinea că piața financiară va rezolva problema ratei de schimb.
Faptul că valuta mea valorează mai mult decât a ta, reprezintă o reflecție a economiei tale relativă economiei mele,
or, dacă aceasta influnențează valuta, atunci și rata de schimb se va modifica. Și dacă avem nevoie ca cele relatate să se întâmple, atunci se vor realiza.

Slovenian: 
srebra ali bakra, hranjenega v kovancih v vsaki
državi.
Podobno je na začetku papirnatega denarja in zlatega
standarda
menjalni tečaj temeljil na količini zlata,
ki ga je vlada obljubila plačati imetniku
bankovcev.
Te količine se na kratki rok niso znatno
spreminjale,
zato so bili menjalni tečaji med valutami relativno
stabilni.
Po II. svetovni vojni so bile valute vezane na
dolar,
dolar pa na zlato; ta sistem se je končal l. 1971.
Zdaj imamo moderni finančni sistem, kjer je denar
kaotično organiziran,
menjalnega tečaja ni, ker ni sistema zlatega standarda,
ki bi ga vzdrževal,
zato ga ne potrebujemo.  Pravzaprav verjamemo, da
bo trg rešil vse težave menjave;
ali je vaša valuta vredna več od moje, je le odraz
vašega gospodarstva v primerjavi z mojim,
in če to spremeni valuto in menjalni tečaj in če to
spremembo potrebujemo,

Bulgarian: 
Подобно, след появата на хартиените пари и златния стандарт,
обменния курс зависи от количеството злато, което правителството е обещало да плати на притежателите на банкноти.
Тези количества не са варирали много в краткосрочен план и затова обменните курсове между валутите били относително стабилни.
След Втората световна война, валутите се обвързват с долара, а долара е бил обезпечен със злато - края на тази система е през 1971г.
И така, имаме модерна финансова система, където парите са хаотично организирани.
Няма обменен курс, защото няма система на златен стандарт, която да го поддържа.
Така че не ни трябва. Всъщност, вярваме, че пазара ще разреши всички проблеми с обмяната,
дали вашата валута би трябвало да струва повече от моята, е отражение на вашата икономика спрямо моята.
И ако това променя валутата, обменния курс може да се промени. И ако се налага това да се случи,

Spanish: 
Así mismo, después del advenimiento del papel moneda y del patrón oro,
la tasa de cambio dependía de la cantidad de oro que el gobierno se comprometía a pagar al poseedor de los billetes.
Esas cantidades no variaban en mucho en el corto plazo por lo que la tasa de cambio entre divisas era relativamente estable.
Después de la Segunda Guerra mundial, las monedas fueron vinculadas al dólar, y el dólar estaba respaldado en oro, este sistema llegó a su fin en 1971.
Ahora tenemos un sistema financiero moderno donde el dinero está caóticamente organizado, 
no hay una tasa de cambio, porque no existe el patrón oro para sustentarlo, así que no lo necesitamos.
De hecho, creemos que el mercado resolverá todos los problemas de intercambio.
Que una moneda valga más que otra, es un reflejo de la relación entre ambas economías
y si eso cambia, la divisa y la tasa de cambio pueden cambiar. Si necesitamos que eso suceda,

Korean: 
마찬가지로, 지폐와 금본위제 하에서의
환율은 정부가 은행권 소유자에게 지불하기로 한 금의 양에 따라 결정된다.
단기간에는 이 양의 변동이 적어 환율도 비교적 안정된다.
2차대전 이후에는 모든 통화가 미국달러에 연동되고, 미국달러는 금에 연동된 금환본위제였는데, 이 시스템은 1971년에 막을 내렸다.
우리의 현행 금융시스템은 돈이 무질서하게 창출되는 시스템이요.
환율은 존재하지 않아요. 떠 받쳐줄 금본위시스템이 없잖아요.
아무렴 필요도 없죠. 사실 우린 시장이 모든 환율문제를 해결해 줄거라 믿잖아요.
당신네 통화가 우리꺼보다 가치있는지 여부는 당신네 경제가 얼마나 우리보다 비교우위에 있는지에 달려있고,
우위가 바뀌면 통화와 환율이 바뀌는 거고, 그렇게 바뀌게 하고 싶으면,

Portuguese: 
Da mesma forma, após o advento do papel-moeda, e do padrão-ouro,
a taxa de câmbio dependia da quantidade de ouro que o governo prometia pagar ao titular das  notas bancárias.
Estes valores não variavam muito no curto prazo e, como tal, as taxas de câmbio entre moedas eram relativamente estáveis.
Depois da Segunda Guerra Mundial, as moedas foram referenciadas ao dólar, e o dólar foi suportado pelo ouro. Este sistema chegou ao fim em 1971.
Então, nós temos um sistema financeiro moderno, onde o dinheiro se encontra agora caoticamente organizado,
não há taxa de câmbio, porque não há um sistema padrão-ouro para sustentá-la,
então não precisamos dele. Na verdade, acreditamos que o mercado vai resolver todos os problemas de taxas de câmbio,
se a sua moeda deve valer mais do que a minha, tal é um reflexo da sua economia, em relação à minha,
e se isso mudar, então a moeda e a taxa de câmbio, podem mudar, e se precisamos que isso aconteça,

Polish: 
Kiedy pojawiły się banknoty
i obowiązywał parytet złota,
kurs wymiany waluty
zależał od ilości złota,
jaką rząd obiecywał wypłacić
posiadaczowi banknotów.
Ilość złota utrzymywała
się na stałym poziomie,
więc kursy wymiany
walut były dość stabilne.
Po II wojnie światowej
obowiązywały sztywne kursy do dolara,
a dolar miał pokrycie w złocie.
Ten system skończył się w 1971.
Obecny system finansowy jest chaotyczny.
Nie ma sztywnych kursów
wymiany ani parytetu złota.
Złoto jest nam już niepotrzebne i myślimy,
że rynek rozwiąże wszystkie problemy.
Wartość jednej waluty względem drugiej ma
odzwierciedlać względną wartość gospodarek.
A jeżeli stan gospodarki się
zmieni, to kurs wymiany też,
a jeżeli chcemy wywołać
taką zmianę, to zadziała

French: 
de l'argent ou du cuivre contenus 
dans les pièces de chaque pays.
De même, lorsque fut mis en place 
la monnaie papier et l'étalon or
le taux de change dépendait de la quantité d'or
que les gouvenements promettaient de 
remettre aux porteurs des billets de banque.
Ces montants ne variaient pas
 tellement à court terme,
ainsi les taux de change entre les 
monnaies demeuraient relativement stables.
Après la seconde Guerre Mondiale, le cours 
des monnaies était fixé par rapport au dollar,
lui-même rattaché à l'or, mais ce
 système prit fin en 1971.
Ainsi, nous avons un nouveau système 
financier doté d'une organisation chaotique,
il n'y a pas de taux de change défini 
car il n'y pas de référence à l'or,
Nous n'en avons pas besoin.
En fait nous pensons que le marché va 
résoudre tout les problèmes de change.
La valeur de votre monnaie par rapport à la 
mienne est le reflet de la puissance relative
de nos économies et si cette dernière évolue,
 le taux de change entre les monnaies peut

Croatian: 
Čak i nakon uvođenja papirnog novca   
i zlatnog standarda,
tečaj je bio ovisan
o obećanoj količini zlata,
koju bi vlada platila vlasniku jedne novčanice.
Ovi iznosi kratkoročno skoro da i nisu varirali
i tečaj između valuta je bio stabilan.
Nakon Drugog svjetskog rata,
valute su bile vezane na dolar,
a dolar je bio pokriven zlatom.
Ovaj sustav je završio 1971. godine.
Imamo moderni financijski sustav,
u kojem je zlato kaotično organizirano.
Ne postoji nikakav tečaj,
koji bi odgovarao zlatnom standardu.
Dakle, ne trebamo ga. Mi vjerujemo,
da će tržište riješiti sve probleme razmjene.
Treba li vaša valuta biti vrijednija od moje,
to je odraz snage vašeg gospodarstva u odnosu na moje.
Ako se promijeni omjer, mogao bi se
promijeniti i indeks valutnih tečajeva.

Swedish: 
På liknande sätt, efter tillkomsten av sedlar och guldmyntfoten,
berodde växelkursen på mängden guld staten lovat att betala innehavaren av sedlarna.
Dessa belopp varierade inte så mycket på kort sikt och växelkurser mellan valutorna var därför relativt stabila.
Efter andra världskriget knöts valutor till dollarn och dollarn backades av guld. Detta system upphörde 1971.
Så vi har idag ett finansiellt system där pengar nu är kaotiskt organiserade,
det finns ingen växelkurs för det finns ingen guldmyntfot som kan upprätthålla den,
så vi behöver det inte. I själva verket tror vi att marknaden kommer att lösa alla problem med valutaväxling
huruvida din valuta ska vara värd mer än min beror på hur din ekonomi ser ut i förhållande till min
och om det förändras, kan valutan och växelkursen förändras och om det är vad som behövs

English: 
Similarly, after the advent of paper money
 and the gold standard,
the exchange rate depended 
on the amount of gold
the government promised to pay the holder
 of the bank notes.
These amounts did not vary greatly
 in the short term,
and, as such, exchange rates 
between currencies were relatively stable.
After the Second World War,
 currencies were pegged to the dollar,
and the dollar was backed by gold.
This system came to an end in 1971.
So, we have a modern financial system
where money is now chaotically organised.
There is no exchange rate because there
is no gold standard system to sustain it.
So we don't need it, in fact we believe
the market will resolve 
all the problems of exchange.
Whether your currency should be worth
 more than mine
is a reflection of your economy 
relative to mine.
And if that changes,
the currency and exchange rate can change,
and if we need that to happen

Italian: 
Analogamente, dopo la comparsa della
moneta cartacea e dell'ancoraggio all’oro,
il tasso di cambio dipendeva dalla quantità
di oro che il governo si impegnava a pagare
al possessore della banconota.
Questa quantità non variava di molto sul breve periodo, e
i tassi di cambio tra valute erano relativamente stabili.
Dopo la Seconda Guerra Mondiale le valute vennero
ancorate al dollaro
il quale era garantito dall’oro,
ma questo sistema finì nel 1971.
Abbiamo un sistema finanziario moderno dove
l’organizzazione del denaro è caotica,
non esiste un tasso di cambio perchè
non c’è più il riferimento all’oro,
non è più necessario. Di fatto ora crediamo che
sia il mercato a risolvere i problemi dei cambi
se la tua valuta vale più della mia,
dipende dalle rispettive economie
e se una delle due economie cambia, così si
modifica la valuta e il suo tasso di cambio.

Indonesian: 
Hal yang sama berlaku untuk uang kertas dan standar emas,
nilai tukarnya bergantung pada jumlah emas yang bisa dibayarkan oleh pemerintah kepada pemilik nota bank tersebut
Jumlah ini tidak banyak bertambah atau berkurang dalam jangka pendek dan kurs antar mata uang relatif stabil.
Setelah PD2, mata uang terpaku pada dolar dan dolar di beking oleh emas, tapi sistem ini berkhir pada 1971.
Jadi saat ini kita memiliki sistem finansial modern dimana uang terorganisir dengan buruk,
tidak ada nilai tukar, karena tidak ada standar emas untuk menjaga nilai tukar,
jadi kita tidak membutuhkannya. Kita justru percaya bahwa pasar akan menyelesaikan semua masalah tukar menukar
apakah mata uang anda nilainya lebih tinggi dari mata uang saya adalah refleksi dari ekonomi anda ke ekonomi saya
dan jika ekonomi berubah, nilai tukar mata uang juga bisa berubah, dan jika kita membutuhkannya untuk berubah

German: 
Auch nach der Einführung von Papiergeld und dem Goldstandard,
war der Wechselkurs abhängig
von der versprochenen Menge an Gold,
die die Regierung einem Besitzer einer Banknote zahlen würde.
Diese Beträge schwankten kurzfristig kaum
und Wechselkurse zwischen Währungen waren relativ stabil.
Nach dem zweiten Weltkrieg
waren Währungen an den Dollar gekoppelt
und der Dollar war durch Gold gedeckt.
Dieses System endete 1971.
Wir haben ein modernes Finanzsystem,
in dem Geld chaotisch organisiert ist.
Es gibt keinen Wechselkurs,
da es keinen Goldstandard zu erhalten gilt.
Wir brauchen also keinen. Wir glauben,
dass der Markt alle Probleme des Tausches lösen wird.
Ob Ihre Währung mehr wert sein sollte als meine,
ist eine Spiegelung der Stärke Ihrer Wirtschaft
im Vergleich zu meiner.
Sollte sich das Verhältnis ändern,
kann sich der Index für Währungs-Wechselkurse ändern.

Modern Greek (1453-): 
Auch nach der Einführung von Papiergeld und dem Goldstandard,
war der Wechselkurs abhängig
von der versprochenen Menge an Gold,
die die Regierung einem Besitzer einer Banknote zahlen würde.
Diese Beträge schwankten kurzfristig kaum
und Wechselkurse zwischen Währungen waren relativ stabil.
Nach dem zweiten Weltkrieg
waren Währungen an den Dollar gekoppelt
und der Dollar war durch Gold gedeckt.
Dieses System endete 1971.
Wir haben ein modernes Finanzsystem,
in dem Geld chaotisch organisiert ist.
Es gibt keinen Wechselkurs,
da es keinen Goldstandard zu erhalten gilt.
Wir brauchen also keinen. Wir glauben,
dass der Markt alle Probleme des Tausches lösen wird.
Ob Ihre Währung mehr wert sein sollte als meine,
ist eine Spiegelung der Stärke Ihrer Wirtschaft
im Vergleich zu meiner.
Sollte sich das Verhältnis ändern,
kann sich der Index für Währungs-Wechselkurse ändern.

Korean: 
시장과 이윤추구의 효율성만 올리면 자동으로 이루어진다는거죠. 나머지는 말 안해도 아시죠.
통화의 다른 통화대비 가치는 시장에 의해 결정된다.
사려는 사람이 많으면 올라가고,
팔려는 사람이 많으면 떨어진다.
은행이 통화를 사고팔아 환율을 조정하면서 그 가치가 정해진다.
2007년에 제가 마지막으로 본 자료에 따르면, 하루에 거래되는 외환이 3조2천억불이에요.
세계총생산(global GDP)이 얼마나 되는지 아세요?
50요? 좀더 높게요.
60? 가까워 졌어요. 힌트! 하루에 거래되는 양을 생각해보세요.
일 년은 260 영업일이에요.

Croatian: 
To se događa magično po efikasnosti
tržišta i težnji za profitom.
Mislim da ostatak znate.
Vrijednost jedne valute u odnosu
na drugu valutu, određuje tržište.
Kad više ljudi kupuje jednu valutu, nego
što hoće prodati, vrijednost raste.
Kad više ljudi hoće prodati,
onda vrijednost pada.
Vrijednost utvrđuju pojedine banke,
koje valutu kupuju i prodaju.
One usklađuju valutni kurs.
Prema posljednjoj studiji,
koju sam čitao 2007. godine,
na tržištu valuta, se dnevno trgovalo
sa 3,2 bilijuna dolara. Svaki dan.
Tko zna koliko je visok
globalni bruto domaći proizvod?
50 bilijuna? Još jednom. Veći je.
60? To je već bliže.
Zamislite, da se sa tim iznosom trguje svaki dan.
Postoji otprilike 260 radnih dana u godini.

Spanish: 
ocurrirá mágicamente por la eficiencia de los mercados y el ánimo de lucro. Ya saben lo que opino del resto.
El valor de una moneda en relación con otra es determinado por el mercado.
Si más gente prefiere comprar que vender una divisa, su valor se incrementa.
Si más gente quiere venderla, entonces el valor decrece.
El valor es fijado por los bancos. Conforme compran y venden sus divisas, ajustan las tasas de cambio.
En el último estudio que leí en el 2007, en el mercado de divisas se comerciaba $3.2 mil millones al día.
¿Quién sabe cuál es el Producto Interno Bruto (PIB) global?
¿50? Otra vez Brucey. ¡Más!
60. Eso está más cerca. El punto es: hay que pensar en el intercambio que se da cada día.
Hay cerca de 260 días de comercio al año.

French: 
évoluer aussi si nous le souhaitons et cela 
se produira comme par magie grâce à
l'efficience des marchés et la recherche 
du profit. Vous connaissez la suite.
La valeur d'une monnaie par rapport à 
une autre est déterminée par le marché.
Si pour une monnaie donnée, la demande
 est supérieure à l'offre, sa valeur augmente.
Si l'offre est supérieure à la 
demande, sa valeur diminue.
Les banques déterminent la valeur des 
monnaies  par un jeu d'équilibre entre
l'offre et la demande, elles 
ajustent ainsi les taux de change.
La dernière étude que j'ai lue date de 2007.
Chaque jour, 3200 milliards de dollars 
sont échangés sur le marché monétaire.
Qui connaît le PIB mondial ?
50 000 milliards ?  Non Brucey, c'est plus !
60 000 ; on s'en rapproche. Il faut avoir en 
tête que ces échanges ont lieu quotidiennement
- La bourse est ouverte 
environ 260 jours par an.

Portuguese: 
isso vai acontecer por magia, e pela eficiência do mercado, e busca de lucros. Vocês sabem o resto eu acho.
O valor de uma moeda, em relação a outra, é determinado pelo mercado.
Se existirem mais pessoas a quer comprar uma moeda, do que a vendê-la, o seu valor aumenta.
Se mais pessoas querem vendê-la, o seu valor diminui.
O valor é definido pelos bancos individuais, à medida que compram e vendem moeda, ajustam a taxa de câmbio.
No último estudo que li em 2007, a cada dia 3.2 Triliões de dólares são negociados nos mercados monetários, a cada dia.
Quem sabe qual é o PIB mundial?
50? Novamente Brucey, mais alto!
60, mais perto. O ponto é: pensar naquelas transacções diárias,
há cerca de 260 dias úteis por ano.

Slovenian: 
se bo čudežno zgodila zaradi učinkovitosti trga in
iskanja dobička.  Mislim, da nadaljevanje poznate.
Medsebojno vrednost valut določa trg.
Če več ljudi želi kupiti valuto, kot prodati, se
njena vrednost zviša.
Če jo več ljudi želi prodati, se njena vrednost
zniža.
Vrednost določajo posamezne banke in med nakupi in
prodajami valut prilagajajo menjalni tečaj.
Zadnja študija, ki sem jo prebral l. 2007, navaja,
da se na valutnih trgih dnevno trguje s 3,2 trilijoni
dolarjev.
Kdo ve, kolikšen je globalni BDP?
50 trilijonov dolarjev?  Še enkrat Brucey, višje!
60? To je bližje.  Pomislite, da se ta menjava dogaja
vsak dan
- leto ima ca. 260 poslovnih dni.

Romanian: 
Totul va decurge ca prin minune, dat fiind eficiența pieței și scopului de îmbogățire. Restul e bine cunoscut.
Valoarea unei valute în raport cu o altă valută e determinată de piața financiară.
Dacă mai multe persoane își doresc să cumpere valută, atunci valoarea ei va crește.
Dacă mai multe persoane își doresc să o vândă - valoarea ei descrește.
Valoarea e stabilită de băncile particulare, or, pe măsură ce acestea cumpără și vând valute va fi ajustată și rata de schimb.
Ultimul studiu, pe care l-am citit, arăta că în 2007 pe piața valutară în fiecare zi erau tranzacționate circa $3,2 trilioane... în fiecare zi...
Cine știe care e valoarea PIB-ului mondial?
50? Încă o dată! Mai mult!
60? E mai apropiat. Ideea e că odată ce ne gândim volumul schimburilor care au loc în fiecare zi,
ne aducem aminte că un an are circa 260 de zile lucrătoare.

Swedish: 
så kommer det att hända magiskt genom marknadens effektivitet och genom vinstmaximering. Ni vet nog resten.
En valutas värde i förhållande till en annan valuta bestäms av marknaden.
Om fler människor vill köpa en valuta än sälja den ökar dess värde.
Om fler människor vill sälja, då minskar dess värde.
Värdet bestäms av enskilda banker, för när de köper och säljer valutor kommer de att justera växelkursen.
Enligt den senaste studien jag läste, år 2007 handlades på valutamarknaderna $3.2 biljoner, varje dag.
Är det någon som vet vad global BNP är per år?
50? Kom igen Brucey, mer!
60, det är närmare. Poängen är - tänk på den valutahandel som sker varje dag.
Det går ungefär 260 handelsdagar på ett år.

Polish: 
magiczna wydajność rynku i
dążenie do zysku. Resztę sami znacie.
Wartość jednej waluty
względem drugiej wyznacza rynek.
Jeżeli więcej osób chce kupić niż sprzedać
jakąś walutę, to jej wartość rośnie.
A jeśli więcej jest sprzedających,
to wartość waluty spada.
Tę wartość ustalają banki.
Kupując i sprzedając waluty,
zmieniają kursy wymiany.
Według ostatniego raportu,
jaki czytałem, w 2007
dzienny obrót na rynkach
walutowych wynosił 3,2 biliona $.
Kto wie, ile wynosi światowe PKB?
50 bilionów $? Zgaduj
dalej, Brucey, więcej!
60, to już bliżej.
Wyobraźcie sobie 3,2
biliona $ codziennie.
Rok ma 260 dni roboczych.

German: 
Es geschieht auf magische Weise
durch die Effizienz des Marktes und Profitstreben.
Ihr kennt den Rest, denke ich.
Der Wert einer Währung in Bezug auf eine andere Währung
wird durch den Markt bestimmt.
Wenn mehr Leute eine Währung kaufen als verkaufen wollen,
dann steigt ihr Wert.
Wenn mehr Leute verkaufen wollen, dann sinkt ihr Wert.
Der Wert wird von einzelnen Banken festgelegt,
die Währungen kaufen und verkaufen.
Sie passen den Wechselkurs an.
Laut der letzten Studie,
dich ich gelesen habe, 2007
 wurden täglich 3,2 Billionen Dollar
auf dem Währungsmarkt gehandelt. Jeden Tag.
Wer weiß, wie hoch das globale Bruttoinlandsprodukt ist?
50 Billionen? Nochmal. Höher.
60? Das ist näher dran.
Überlegen Sie, dass diese Menge jeden Tag gehandelt wird.
Es gibt circa 260 Geschäftstage im Jahr.

Italian: 
Il processo viene magicamente scatenato dal mercato e
dalla politica del profitto. Sapete cosa penso del resto.
Il valore di una certa valuta relativamente
ad un’altra, viene determinato dal mercato.
Se aumenta l’acquisto di questa
valuta, aumenta anche il suo valore.
Se invece aumenta la vendita,
il suo valore scende.
Il valore è determinato dalle banche che, comprando
o vendondo valute, ne regolano il tasso di cambio.
Ho letto uno studio del 2007 che documentava lo scambio
giornaliero di $3.2 trilioni sul mercato valutario.
Chi conosce l’entità del PIL globale?
$50 trilioni, 50? Riprovaci Brucey, di più!
60, ci avviciniamo. Pensate agli
scambi effettuati quotidianamente.
In un anno ci sono 260 giorni lavorativi.

Bulgarian: 
то ще се случи магически благодарение на ефективния пазар и търсенето на печалба. Останалото го знаете, смятам.
Стойността на една валута спрямо друга се определя от пазара.
Ако повече хора искат да купят една валута, отколкото да я продадат - стойността й нараства.
Ако повече хора искат да продадат - стойността намалява.
Стойността се определя от отделните банки, докато те продават и купуват валути, се нагласят и обменните курсове.
Последното проучване, което прочетох. през 2007г., всеки ден на валутните пазари се търгуват 3,2 трилиона долара, всеки ден.
Знае ли някой колко е световния брутен вътрешен продукт?
50? Още веднъж, Бруси, по - нагоре!
60, това е по-близо. Въпроса е - да помислим за обмяната, която се случва всеки ден.
Има около 260 бизнес дни в годината.

Indonesian: 
hal itu akan terjadi secara ajaib dengan meningkatkan efisiensi pasar dan mencari untung. Menurut saya anda tahu selanjutnya.
Perbandingan nilai suatu mata uang dengan mata uang lain ditentukan oleh pasar.
Jika orang ingin membeli mata uang tersebut, maka nilainya meningkat.
Jika orang ingin menjualnya maka nilainya berkurang.
Nilainya ditentukan oleh bank secara individual di saat mereka menjual dan membeli mata uang, mereka akan mengatur harga kurs mata uang tersebut.
Pada studi yang saya lakukan di 2007, setiap hari $3,2 triliun ditukar dalam pasar valas, setiap hari.
Siapa yang tau PDB global?
50? Coba lagi Brucey, lebih tinggi!
60; lebih dekat. Intinya adalah - bayangkan perdagangan global yang terjadi setiap hari
Ada sekitar 260 hari kerja.

English: 
it will happen magically by the efficiency
of market and profit seeking.
You guys know the rest I think.
A currency's value
 in relation to another currency
is determined by the market.
If more people want to buy a currency
than sell it, its value increases.
If more people want to sell, 
its value decreases.
The value is set by individual banks.
As they buy and sell currencies,
 they will adjust the exchange rate.
The last study I read in 2007,
each day on currency markets
 $3.2 trillion are traded, each day.
Who knows what the global GDP is?
$50 trillion? Again, Brucey, higher!
60, that's closer.
The point is, think about 
that exchange happening every single day.
There's about 260 business days a year.

Modern Greek (1453-): 
Es geschieht auf magische Weise
durch die Effizienz des Marktes und Profitstreben.
Ihr kennt den Rest, denke ich.
Der Wert einer Währung in Bezug auf eine andere Währung
wird durch den Markt bestimmt.
Wenn mehr Leute eine Währung kaufen als verkaufen wollen,
dann steigt ihr Wert.
Wenn mehr Leute verkaufen wollen, dann sinkt ihr Wert.
Der Wert wird von einzelnen Banken festgelegt,
die Währungen kaufen und verkaufen.
Sie passen den Wechselkurs an.
Laut der letzten Studie,
dich ich gelesen habe, 2007
wurden täglich 3,2 Billionen Dollar
auf dem Währungsmarkt gehandelt. Jeden Tag.
Wer weiß, wie hoch das globale Bruttoinlandsprodukt ist?
50 Billionen? Nochmal. Höher.
60? Das ist näher dran.
Überlegen Sie, dass diese Menge jeden Tag gehandelt wird.
Es gibt circa 260 Geschäftstage im Jahr.

Indonesian: 
Hanya perlu beberapa minggu untuk menyamai nilai transaksi global yang terjadi dimana-mana,
setiap hari, dalam setahun. Disamai hanya dalam beberapa minggu.
Cukup jelas pertukaran mata uang terjadi secara rutin. Jika anda ke luar negeri, anda menukar ke mata uang asing.
Itu salah satu bentuk pertukaran mata uang - anda menukar poundsterling atau euro atau yen atau terserah.
Yang terjadi secara rutin, dan itu adalah pertukaran mata uang yang konvensional.
Perusahaan besar juga melakukannya secara rutin.
Dimana ini menjadi saat yang membuat publik bertanya "Tunggu, ini kan spekulasi!"
dimana publik menyadari bahwa mata uang terus bergerak, dan jika nilai mereka juga bergerak
selalu ada kesempatan untuk mencoba mengambil keuntungan dari perubahan nilai tersebut, karena itu anda bisa berspekulasi disana.
Itu adalah bagian dari pasar yang sering dipertanyakan,
itu adalah bagian dari pasar dimana hal-hal seperti pajak transaksi dapat dikurangi

Modern Greek (1453-): 
Es dauert ein paar Wochen,
um dem globalen Wert jeder wirtschaftlichen Leistung,
die überall jeden Tag ein Jahr lang erbracht wird,
gleich zu kommen.
Es dauert ein paar Wochen.
Ein jeder von uns handelt offensichtlich
ziemlich regelmäßig mit Währungen.
Wenn Sie verreisen, tauschen Sie in eine andere Währung um.
Das ist eine Art von Währungshandel.
Sie tauschen Ihre Pfund in Euros, Yen
oder was auch immer es sein mag.
Das passiert ziemlich häufig
und das ist ein konventioneller Teil des Handelsprozesses.
Große Unternehmen müssen regelmäßig umtauschen.
Was Menschen allerdings in Frage stellen,
wenn sie sagen: Moment, das ist Spekulation!
Nämlich wenn sie realisieren,
dass Währungen sich nebeneinander bewegen.
Und wenn sie sich im Wert nebeneinander bewegen,
dann gibt es immer eine Chance zu versuchen
Geld aus der Veränderung des Wertes zu machen
und man kann damit spekulieren.
Das ist der fragwürdigere Aspekt des Marktes.
Das ist der Teil des Marktes,
den eine Finanz-Transaktionssteuer versuchen würde einzudämmen.

Spanish: 
Toma unas pocas semanas equiparar el valor global de cada transacción económica que sucede en cualquier parte,
cada día de cada año. Tan solo toma unas pocas semanas.
Obviamente, intercambiamos nuestro dinero constantemente. Si uno viaja a otro país, la cambia por otra.
Esa es una forma de comercio de divisas. Uno está cambiando sus libras, euros o yenes; la divisa que sea.
Esto sucede con mucha frecuencia, y es una parte convencional del proceso de comercio.
Las grandes corporaciones tienen que hacerlo continuamente.
Lo que se convierte en algo que la gente cuestiona y dice: ¡Un momento! ¡Esto es especulación!.
Es cuando la gente se da cuenta de que las divisas se mueven alrededor de las otras, y si se mueven alrededor de sus valores, 
siempre habrá oportunidad para tratar de hacer dinero a través de esos cambios de valor, y por lo tanto se puede especular con ello.
Ese es el fin más cuestionable del mercado.
Es la parte del mercado, como por ejemplo los impuestos a las transacciones financieras, que va a tratar de sacarle tajada,

Slovenian: 
Nekaj tednov traja, da se izenači globalna vrednost
vsake gospodarske transakcije, ki se zgodi
kjerkoli,
vsak dan v letu.  Traja nekaj tednov.
Očitno vsak izmed nas dokaj redno trguje z
valutami.   Če greste v tujino, menjate svojo v
drugo valuto.
To je oblika trgovanja z valutami - menjate vaše
funte, evre ali jen ali kar že pač.
To se dogaja dokaj redno in je konvencionalen del
procesa trgovanja.
Velike korporacije morajo to redno početi.
Na kateri točki ljudje podvomijo
in jih slišite reči, "Čakaj malo, to je
špekulacija"!
Takrat ko ljudje dojamejo, da se valute gibljejo
blizu druga druge
in če je njihova vrednost blizu druga druge,
je vedno tudi priložnost iztržiti denar iz teh
sprememb vrednosti
in potem lahko s tem špekulirate.
To je bolj vprašljiv del trga,
to je del trga, kjer bo posegel vmes davek na finančne
transakcije in si odrezal kos,

Italian: 
Ci vogliono settimane per stimare il valore globale di
ciascuna transazione economica, ovunque sia effettuata,
ogni giorno, in un anno.
Ci vogliono settimane.
Ognuno di noi commercia regolarmente in valuta, quando
si va all’estero si cambia la propria in un’altra.
Anche quella è una forma di commercio valutario.
Cambiamo la sterlina in euro, o yen o altro.
É una cosa che succede regolarmente e fa
parte della normalità del processo di scambio.
Le grandi corporazioni effettuano
frequentemente tali scambi.
Dove viene messo in dubbio questo processo, quand’è
che la gente dice: "Un momento, questa è speculazione!"
Quando ci si rende conto che le valute circolano,
e se lo fanno con uno scarto, anche minimo di valore,
è sempre possibile ricavare dei soldi dalle differenze
sui tassi di cambio, si può cioè speculare.
Questa è la parte più discutibile del mercato,
la fetta di mercato che una tassa sulle
transazioni finanziarie tenta di ridurre,

Portuguese: 
Demora apenas algumas semanas, para se atingir o valor global de todas as transacções económicas que acontecem, em todo o mundo,
todos os dias, num ano. E demora apenas algumas semanas.
Obviamente, todos nós trocamos moeda com bastante regularidade. Se você viajar para o estrangeiro, você troca para outra moeda.
Essa é uma forma de troca de moeda - você troca as suas libras ou euros ou yuans, ou o que quer que seja.
Isso acontece com bastante regularidade, e isso é parte do processo de negociação.
As grandes multinacionais têm que fazê-lo regularmente.
Onde isto se torna algo que as pessoas questionam, e dizem: - É pá, espera lá, isso é especulação!
É quando as pessoas começam a entender que o valor se desloca entre pares (e.g. EUR/USD), e se uma sobe quando a outra desce, 
há sempre uma oportunidade de tentar ganhar dinheiro com essas variações, e pode portanto,  especular-se com isso.
Isso é o fim mais questionável do mercado,
essa é a parte do mercado onde iniciativas, como um imposto sobre transacções financeiras, vai tentar cortar,

Croatian: 
To traje nekoliko tjedana, da se uskladi
globalna vrijednost svake gospodarske transakcije,
koja se događa svuda, svaki dan u godini.
To traje nekoliko tjedana.
Svaki od nas očito prilično
redovito trguje sa valutama.
Kad putujete, vi mijenjate u drugu valutu.
To je jedna vrsta trgovine valutom.
Vi mijenjate svoje funte u eure, yene,
ili bilo što drugo.
To se događa prilično često i to je
jedan konvencionalni dio trgovačkog procesa.
Velike kompanije moraju redovno mijenjati.
Što ljudi svakako dovode u pitanje,
kad kažu: Čekaj malo, to je špekulacija!
Naime, kad vi shvatite,
da se valute kreću jedne pokraj drugih
i kad se vrijednosti kreću jedne pokraj drugih,
onda uvijek postoji šansa da se pokuša
od te promijene vrijednosti napraviti
novac i sa tim se može špekulirati.
To je više upitan aspekt tržišta.
To je malo tržište, jer se stvari poput poreza
na financijske transakcije, pokušavaju zataškati,

German: 
Es dauert ein paar Wochen,
um dem globalen Wert jeder wirtschaftlichen Leistung,
die überall jeden Tag ein Jahr lang erbracht wird,
gleich zu kommen.
 Es dauert ein paar Wochen.
Ein jeder von uns handelt offensichtlich
ziemlich regelmäßig mit Währungen.
Wenn Sie verreisen, tauschen Sie in eine andere Währung um.
Das ist eine Art von Währungshandel.
Sie tauschen Ihre Pfund in Euros, Yen
oder was auch immer es sein mag.
Das passiert ziemlich häufig
und das ist ein konventioneller Teil des Handelsprozesses.
Große Unternehmen müssen regelmäßig umtauschen.
Was Menschen allerdings in Frage stellen,
wenn sie sagen: Moment, das ist Spekulation!
Nämlich wenn sie realisieren,
dass Währungen sich nebeneinander bewegen.
Und wenn sie sich im Wert nebeneinander bewegen,
dann gibt es immer eine Chance zu versuchen
Geld aus der Veränderung des Wertes zu machen
und man kann damit spekulieren.
Das ist der fragwürdigere Aspekt des Marktes.
Das ist der Teil des Marktes,
den eine Finanz-Transaktionssteuer versuchen würde einzudämmen.

English: 
It takes a few weeks to match the global value
of every economic transaction
 that happens everywhere,
every day, in a year.
 It takes a few weeks.
Obviously, all of us 
trade currency fairly regularly.
If you go abroad,
 you exchange into another currency.
That's a form of currency trading:
you're swapping your pounds or euros
 or yen, whatever it might be.
That happens fairly regularly and that's 
a conventional part of the trading process.
Large corporations have to do this 
on a regular basis.
Where it becomes something 
that people question
and where you get people saying,
 "Well hang on, this is speculation!"
is when you get people realising
that currencies move around 
next to each other,
and if they move around in value
 next to each other
there's always an opportunity 
to try and make money
out of those changes in value,
and therefore you can speculate on it.
That's the more questionable 
end of the market,
that's the bit of the market that things 
like a financial transactions tax
will try and chop away at,
because the assumption there, and it's not incorrect,

Bulgarian: 
Отнема няколко седмици да се покрие глобалната стойност на всяка икономическа транзакция, която се случва навсякъде,
всеки ден, всяка година. Отнема няколко седмици.
Очевидно всички ние търгуваме валути сравнително редовно. Ако пътуваш извън страната - обменяш в друга валута.
Това е форма на търговия с валута - заменяш своя паунд, евро, йена или какво и да е.
Случва се сравнително редовно и е стандартна част от процеса на търговия.
Големите корпорации трябва да го правят редовно.
Когато стане нещо, което хората оспорват и когато започнат да казват: "Чакай малко, това е спекулация",
тогава хората са осъзнали, че валутите се преместват една до друга и ако се преместват по стойност една до друга
винаги има възможност да се опиташ да направиш пари от тези промени по стойност и затова може да се спекулира с това.
Това е по-съмнителния край на пазара.
Това е частта от пазара, която неща като такси за финансова транзакция ще се опитат да отстранят

French: 
Il faut quelques semaines pour atteindre la 
valeur de toutes les transactions économiques
de tous les pays,
de toute une année. 
Seulement quelques semaines.
Tout le monde participe 
au commerce monétaire.
Si vous changez de l'argent 
pour partir à l'étranger,
c'est une forme de commerce - vous 
échangez vos livres contre des euros,
des yens ou n'importe quelle autre monnaie.
Cela se produit assez souvent, cela fait partie 
des échanges commerciaux conventionnels.
Les grandes sociétés doivent 
le faire régulièrement.
Ceux qui remettent en question le système
 - qui disent : "attendez, 
c'est de la spéculation !"
- sont ceux qui ont remarqué 
tout ce "va et vient" entre les monnaies, 
toutes ces variations de valeur
des unes par rapport aux autres 
sont toujours l'occasion
d'essayer de gagner de l'argent grâce 
à ces variations, c'est donc de la spéculation.
C'est la fin la plus discutable des marchés,
Une taxe sur les transactions financières 
ne touche qu'une faible fraction des marchés,

Korean: 
단 몇 주만에 세계 모든 곳에서 1년 동안 일어나는 모든 경제적 거래가치와 같아져요.
딱 몇 주라니까요.
우린 거의 규칙적으로 통화를 거래해요. 외국나가면 환전하잖아요.
파운드를 유로나 엔 등으로 교환 하는게 일종의 외환거래입니다.
꽤 규칙적으로 일어나고 그건 평범한 거래과정이지요.
대기업은 이걸 정기적으로 합니다.
이런걸 사람들이 의심하고, "잠깐만 이거 투기잖아!" 하고 말할 때가
바로 통화가 짜고치는 방식으로 왔다리 갔다리 한다는 걸 사람들이 눈치챘을 때죠. 통화가 가치를 가지고 돌아 다니다 보면
가치의 차이가 생기기 마련이고 항상 여기서 돈 벌 기회가 생겨요. 그래서 투기가 가능해 집니다.
그게 외환시장의 미심쩍은 부분이에요.
정부가 금융거래세 같은걸로 막아보려는 투기시장인거죠.

Polish: 
W ciągu kilku tygodni osiągamy
równowartość wszystkich transakcji
na całym świecie
przeprowadzanych w ciągu roku.
Wystarczy kilka tygodni.
Oczywiście wszyscy
regularnie wymieniamy walutę.
Kiedy jedziemy za granicę,
wymieniamy funty
na obcą walutę: euro, jeny itp.
To konwencjonalna
część rynku walutowego.
Duże firmy ciągle muszą to robić.
System ten zaczyna
być kwestionowany,
kiedy ktoś mówi: Ale
to przecież spekulacja!
Niektórzy obserwują zmiany
kursów walut względem siebie
i wiedzą, jak na tym zarobić.
Na różnicach kursów można spekulować.
To ta druga, bardziej
podejrzana część rynku,
którą mógłby ograniczyć
podatek od transakcji finansowych.
Niektórzy zakładają, nie bez racji,

Romanian: 
Ne ia doar câteva săptămâni pentru a echivala valoarea globală a tuturor tranzacțiilor economice,
ce se încheie zi de zi, timp de un an.
Evident fiecare din noi, în mod regulat, comercializează valute. Dacă mergem peste hotare atunci schimbăm valuta națională în valută străină.
E o formă a comerțului valutar, prin a schimba lirele sterline, euro, yenii etc.
Schimbul decurge regulat, fiind o parte convențională a procesului comercial.
Corporațiile mari sunt obligate constant să efectueze asemenea schimburi.
Când oamenii devin suspecți și când afirmă că totul nu e decât o speculație,
e momentul în care aceștia înțeleg că valutele mondiale circulă în paralel și dacă acestea circulă în paralel,
atunci întotdeauna există oportunitatea de crea bani din schimbările de valoare și, astfel, se poate specula pe marginea acestora.
În acest caz vorbim despre un potențial sfârșit al pieței financiare,
e acea parte a pieții care se încearcă a fi lichidată prin procedeele de impozitare a tranzacțiilor financiare,

Swedish: 
Det tar ett par veckor att matcha det globala värdet av alla ekonomiska transaktioner som sker överallt,
varje dag, på ett år. Det tar ett par veckor.
Alla handlar vi med valuta ganska regelbundet. Om du åker utomlands växlar du till en annan valuta.
Det är en form av valutahandel - du byter dina pund eller euro eller yen eller vad det nu kan vara.
Det händer ganska regelbundet och det är en vanlig del av handelsprocessen.
Stora företag måste göra detta på regelbunden basis.
Det som gör det till något som folk ifrågasätter och säger "men vänta lite, detta är spekulation!"
är när folk förstår att valutorna rör sig bredvid varandra och om de rör sig i värde bredvid med varandra
så finns det alltid en chans att tjäna pengar på dessa värdeförändringar och det gör det möjligt att spekulera.
Det är den mer tveksamma sidan av marknaden,
det är den delen av marknaden som sånt som en skatt på finansiella transaktioner försöker skära bort

Portuguese: 
porque o pressuposto aí,  e que de alguma forma não é incorrecto, é que essa parte do mercado apenas produz instabilidade para todos os outros.
Estas pessoas querem volatilidade no mercado, porque é assim que eles ganham dinheiro.
Eles querem encorajá-la e fazem-no ao negociar e especular da forma que o fazem.
Em 2010, o mercado cambial foi o maior, e mais líquido, mercado do mundo,
com uma média de 4 triliões de dólares de moeda a serem trocados todos os dias.
A volatilidade cria uma necessidade. O que faz para aos países, especialmente aos mais pequenos, como os países em desenvolvimento,
se de repente existem enormes, e instantaneamente flutuantes fluxos financeiros? O que é que eles têm que fazer para lidar com isso?
Aumentar a produção dos produtos que estão a vender, e vender mais,
baixando o preço,
e tornando-se, possivelmente, ainda mais pobres.

Spanish: 
porque la idea existente, que no es necesariamente incorrecta, es que produce inestabilidad para los demás.
Estas personas quieren volatilidad en el mercado, porque así es cómo hacen su dinero.
Ellos quieren estimularla y así lo hacen comerciando y especulando como lo hacen.
Para el 2010 el mercado internacional de valores ha crecido hasta ser uno de los más grandes y líquidos en el mundo,
con un promedio de $4 millones de millones en divisas siendo intercambiadas cada día.
La volatilidad crea una necesidad. ¿Qué les pasa a los países, especialmente los pequeños como los que están en vías de desarrollo,
si de repente surge una inmensa e instantánea fluctuación de flujo de capitales 
financieros? ¿Qué es lo que tienen que hacer para enfrentar esta situación?
Aumentar la producción de los productos que venden,
vender más disminuyendo el precio
y posiblemente volverse aun más pobres.

Korean: 
정부가 개입하는데는 뭔가 부정확한 명분이 깔려 있는데, 투기가 단지 불안정성을 키운다는 거에요.
투기세력은 시장이 들쭉날쭉하는걸 원합니다. 그게 그 양반들한테 돈을 벌어다 주거든요.
투기세력은 변동성을 원하고, 거래와 투기작전으로 그걸 만들어 내요.
2010년까지 외환거래시장은 하루에 평균 4조억달러가 거래되는
세계에서 가장 크고 유동적인 시장이 되었다.
변동성은 누군가를 배불려요. 이게 국가들에, 특히 개발도상국 같은 소규모 국가들에 미치는 영향이 무엇인지 아세요?
만약 엄청난 양의 유동성이 일시적으로 오르락 내리락 한다면요? 개도국이 어떻게 대처해야 할까요?
개도국이 파는 상품가격을 올리고 더 팔아야 되요.
가격을 낮추고요
그리고 더 가난해집니다.

English: 
is that it just produces instability
 for everyone else.
These people want volatility in the market
because that's how they make their money.
They want to encourage it 
and they do encourage it
by trading and speculating
 in the way that they do.
By 2010 the foreign exchange
 market had grown
to be the largest and most liquid market 
in the world,
with an average of $4 trillion
of currency being exchanged every day.
Volatility creates a need.
What does it do to countries,
especially perhaps small ones 
like developing countries,
if there are suddenly huge 
and instantly fluctuating financial flows?
What do they have to do to cope?
Increase the production and sell more,
lowering the price,
and becoming possibly even poorer.
Once you start talking 
about the international system,
and becoming possibly even poorer.
Once you start talking 
about the international system,

German: 
Weil die nicht gänzlich falsche Annahme ist,
dass es nur Instabilität für alle anderen verursacht.
Diese Menschen wollen Volatilität im Markt,
denn das ist, wie sie ihr Geld verdienen.
Sie wollen sie verstärken und verstärken sie,
indem sie so handeln und spekulieren, wie sie es tun.
Bis zum Jahr 2010 war der Devisenmarkt zum größten
und liquidesten Markt der Welt gewachsen.
Durchschnittlich 4 Billionen Dollar an Währungen
werden jeden Tag gehandelt.
Volatilität verursacht Not. Was macht es mit Ländern,
vielleicht besonders kleinen Entwicklungsländern,
wenn auf einmal riesige
und ständig schwankende Finanzströme kommen?
Was können die tun, um damit umzugehen?
Die Produktion erhöhen und mehr verkaufen.
Die Preise senken.
Und möglicherweise noch ärmer werden.

Slovenian: 
zaradi domneve - in ni nepravilna: povzroča le
nestabilnost za vse ostale.
Ti ljudje želijo spremenljivost na trgu, saj tako
služijo svoj denar.
To želijo spodbujati in to tudi počnejo s trgovanjem
in špekuliranjem na njihov način.
Do 2010 je trg menjalnih tečajev zrasel v največji
in najbolj likviden trg na svetu
s povprečno menjavo valut v vrednosti 4 trilijone
dolarjev dnevno.
Spremenljivost ustvarja potrebo.
Kaj pa to povzroča državam, še posebej morda malim,
npr. državam v razvoju,
če prihaja do nenadnih ogromnih in v trenutku
spremenljivih finančnih tokov?  Kako se spoprimejo
s tem?
S povečanjem proizvodnje izdelkov in večjo
prodajo,
a z znižanjem cene,
zato postanejo še revnejši.

Romanian: 
e acea parte a pieții care produce instabilitate pentru toți.
Cei interesați, însă, își doresc păstrarea volatilității pieții, deoarece numai așa își câștigă banii.
Ei își doresc să încurajeze haosul și îl încurajează prin a comercializa, a specula în modul în care o fac.
Către anul 2010 piața de schimburi valutare străine a ajuns să fie cea mai largă și cea mai lichidă piață din lume,
având un efectiv de schimburi zilnice de $4 trilioane.
Volatilitatea creează necesități. Ce efecte generează ea pentru țările mici, în curs de dezvoltare,
care instantaneu operează cu fluxuri financiare enorme și fluctuante? Ce trebuie să facă aceste țări pentru a face față acestei provocări?
Majorarea producției de bunuri și creșterea cotelor de vânzări
Micșorarea prețurilor
Și să devină posibil și mai sărace...

Swedish: 
eftersom antagandet är, vilket inte är helt felaktigt, att det bara producerar instabilitet för alla andra.
Dessa människor vill ha volatilitet på marknaden eftersom det är så de tjänar sina pengar.
De vill uppmuntra till det och de gör det genom trading och genom att spekulera som de gör.
År 2010 hade valutamarknaden vuxit till att bli den största och mest likvida marknaden i världen
där valuta för i genomsnitt $4 biljoner växlades varje dag.
Instabilitet skapar behov. Hur påverkar det länder, kanske speciellt små länder, som utvecklingsländer,
om det plötsligt uppstår enorma och omedelbart fluktuerande finansiella flöden? Hur ska de hantera det?
Öka produktionen av de produkter de säljer och sälja mer
Sänka priset.
Och bli kanske ännu fattigare.

French: 
Mais l'idée n'est pas dénuée de sens 
puisqu'elle concerne la partie du système qui
ne produit que de l'instabilité. Ceux qui 
spéculent veulent de la volatilité dans
les marchés puisque c'est grâce à cela qu'ils 
s'enrichissent. Ils encouragent cette volatilité
en intervenant comme spéculateur 
dans les échanges monétaires.
En 2010, le marché des devises étrangères
 est devenu le plus grand et le plus liquide
des marchés dans le monde avec une moyenne 
de 4 000 milliards de dollars de devises
échangées  tous les jours.
La volatilité crée un besoin.
Quel est son impact en général et plus 
particulièrement sur les pays en développement,
si les flux financiers sont imprévisibles 
et avec des montants très élevés ?
Que faut-il faire pour s'en sortir ?
Augmenter la production 
pour vendre davantage
Baisser les prix
Et peut-être même s'appauvrir davantage.
Dès que vous commencez à parler du 
système international vous tombez sur

Italian: 
basandosi sul giusto presupposto che tali
processi generano instabilità per tutti.
Certi operatori vogliono invece un mercato
volatile perchè è così che ci fanno soldi.
Vogliono provocare volatilità e lo fanno col
modo in cui effettuano scambi e speculano.
Nel 2010 il mercato degli scambi esteri è cresciuto
fino a diventare il maggiore e il più liquido del mondo
con una media di $4 trilioni di scambi
valutari effettuati quotidianamente.
La volatilità genera bisogni. Ma cosa succede in mercati,
magari mercati ristretti come quelli dei paesi emergenti,
se si verifica un flusso finanziario enorme che oscilla
bruscamente? Cosa dovrebbero fare per fronteggiarlo?
Aumentare la produzione dei loro prodotti e venderne di più.
-Aumentare la produzione e vendere di più.
Abbassere i prezzi.
-Abbassere i prezzi.
E diventare, probabilmente, ancora più poveri.
-E diventare, probabilmente, ancora più poveri.

Modern Greek (1453-): 
Weil die nicht gänzlich falsche Annahme ist,
dass es nur Instabilität für alle anderen verursacht.
Diese Menschen wollen Volatilität im Markt,
denn das ist, wie sie ihr Geld verdienen.
Sie wollen sie verstärken und verstärken sie,
indem sie so handeln und spekulieren, wie sie es tun.
Bis zum Jahr 2010 war der Devisenmarkt zum größten
und liquidesten Markt der Welt gewachsen.
Durchschnittlich 4 Billionen Dollar an Währungen
werden jeden Tag gehandelt.
Volatilität verursacht Not. Was macht es mit Ländern,
vielleicht besonders kleinen Entwicklungsländern,
wenn auf einmal riesige
und ständig schwankende Finanzströme kommen?
Was können die tun, um damit umzugehen?
Die Produktion erhöhen und mehr verkaufen.
Die Preise senken.
Und möglicherweise noch ärmer werden.

Polish: 
że taki handel walutami
wywołuje tylko niestabilność.
Spekulanci chcą niestabilnego
rynku, bo na nim zarabiają.
Wywołują niestabilność,
handlując i spekulując walutami.
Do 2010 rynek walutowy stał się największym
i najbardziej płynnym rynkiem na świecie,
jego średni dzienny
obrót wynosi 4 biliony $.
Niestabilność kreuje potrzebę.
Jak na kraje, szczególnie
małe, rozwijające się kraje
wpływają nagłe i silne wahania
przepływów pieniężnych?
Jak muszą sobie radzić?
Zwiększać produkcję i
sprzedaż, obniżać ceny,
A przez to mogą stać
się jeszcze biedniejsze.

Croatian: 
jer nije sasvim pogrešna pretpostavka,
da to samo stvara nestabilnost za sve ostale.
Ti ljudi žele volatilnosti na tržištu,
jer je to, kako vi zarađujete svoj novac.
Oni to hoće pojačati i oni to pojačavaju,
time kako trguju i špekuliraju, tako kako to rade.
Do 2010. godine, tržište deviza je preraslo
u najveće i najlikvidnije tržište na svijetu.
Svali dan se trguje sa prosječno
4 bilijuna dolara valuta.
Volatilnost je izazvala uznemirenost. Šta to radi sa zemljama,
možda posebno sa malim zemljama u razvoju,
ako odjednom dođe ogromno i stalno
mijenjanje financijskih tijekova?
Što one mogu učiniti,
kako bi se s tim nosile?
Povećati proizvodnju i više prodavati.
Smanjiti cijene.
I vjrojatno postati još siromašnije.

Indonesian: 
karena asumsinya ada disana dan tidak salah bahwa itu hanya menghasilnya ketidak-stabilan bagi orang lain.
Orang-orang ini menginginkan naik turunnya harga pada pasar, karena begitulah cara mereka mengambil untung.
Mereka mendukung naik-turunnya harga ini dengan menjual-beli dan berspekulasi dengan cara mereka.
Pada 2010, pasar mata uang asing tumbuh menjadi pasar yang terbesar dan yang paling likuid di dunia
dengan rata-rata $4 triliun mata uang ditukar setiap harinya.
Naik turunnya harga menciptakan kebutuhan. Apa pengaruhnya ke negara, khususnya negara kecil atau negara berkembang,
jika ada fluktuasi besar pada neraca finansial? Apa yang harus mereka lakukan untuk mengimbanginya?
Meningkatkan produksi barang yang mereka jual dan menjual lebih banyak,
menurunkan harga,
dan bahkan menjadi lebih miskin.

Bulgarian: 
заради допускането там, и не е погрешно, че единствено се произвежда нестабилност за всички останали.
Тези хора искат нестабилност на пазара, защото така те правят парите си.
Искат да го окуражават и го окуражават го, търгувайки и спекулирайки по начина, по който правят.
До 2010г. валутния пазар нараства и се превръща в най-големия и ликвиден пазар в света
със средно 4 трилиона долара във валута обменяни всеки ден.
Нестабилността създава нужда. Как да се справят държави, особено малките развиващи се,
ако има огромни внезапни колебания във финансовите потоци? Какво трябва да направят за да се справят?
Да увеличат производството на продуктите, които продават и да продават повече.
Да намалят цените.
И да станат дори по-бедни.

Korean: 
국제시스템을 거론하기 시작하면, 이야기가 진짜 괴상하게 진행되요
담론이 실제로 경제가 움직이는 것에 관한 것을 다루는게 아니라
단순히 경제가 어떻게 될 것이라는 감정과 믿음에 치우쳐집니다.
현상에서 믿음으로의 이전은 굉장히 빨라요. 왜냐면 눈군가의 통화가 버틸만 하다는 믿음이
일정 시점까지 계속 이어지다가
그 믿음이 바뀌는 순간 금융시장에서의 믿음도 확 바뀌어 버려요.
이러한 생각의 전염과정이 수 분 또는 수 초만에 일어납니다.
경제가 매우 안정된 상태에서, 불안감이 드는 순간 불안정한 상태로 전이해 버리고
이 때부터 시장이 사람들을 옥죄게 되는거죠.
이러한 불안감은 당신이 위기에 처한 국가 인접국에 있다는 사실로도 충분히 들 수 있어요.
지난 30년 간 일어난 금융위기의 상당수가
한 국가 또는 한 지역전체의 통화량을 급격히 위축시킴으로써 발생했다.

German: 
Wenn man anfängt über das internationale System zu reden,
wird es schnell eine eigenartige Sache.
Viel davon hängt von Empfindungen und Meinungen darüber ab,
wie es um eine Wirtschaft steht.
Mehr als es davon abhängt,
was eine Wirtschaft tatsächlich tut oder nicht tut.
Das kann sich sehr schnell verschieben.
Denn wenn es nur um jemandes Meinung geht,
ob eine Währung tragbar ist,
dann kann man das glauben, so lange man will.
Wenn sich diese Meinung ändert
- und an den Finanzmärkten kann sie sich sehr schnell ändern -
kann es innerhalb von Minuten,
sogar Sekunden zu dem Prozess der finanziellen Ansteckung kommen.
So können Sie von einer
scheinbar stabilen robusten Wirtschaft zu einer werden,
gegen die sich plötzlich die Stimmung wendet.
Und auf einmal merken Sie,
dass die Märkte es auf Sie abgesehen haben.
Oft braucht es nicht mehr, als dass Sie der Nachbar eines Landes sind,
das in Schwierigkeiten ist.
Viele der weltweiten Finanzkrisen der letzten dreißig Jahre,
wurden durch den hastigen Abzug der Währung
eines Landes oder einer ganzen Region verursacht.

Swedish: 
Det internationella systemet är egentligen en ganska märklig sak
eftersom mycket av det beror helt enkelt på känslor och föreställningar om vad en ekonomi är
mer än det beror på vad ekonomin kanske eller kanske inte egentligen gör
och det kan skifta väldigt snabbt för om det är bara någons föreställningar om en valuta som stödjer den
då vet du att de kan fortsätta att tro det i princip hur länge som helst.
Om den föreställningen förändras kan den ändras mycket snabbt på en finansiell marknad.
Finansiell smitta kan överföras på bara några få minuter eller till och med sekunder.
Du kan gå från att vara en till synes stabil robust ekonomi till att plötsligt ha allas känslor emot dig.
och du märker att marknaderna hackar på dig.
Det kan handla om något så enkelt som att du är granne med ett land som för närvarande har problem.
Många av världens finanskriser under de senaste trettio åren
har orsakats av snabba uttag av ett lands valuta eller valutorna i en hel region.

French: 
une chose vraiment étrange en ce sens que 
beaucoup de choses dépendent des sentiments
et croyances au sujet de l'économie
beaucoup plus que de ce qu'il faudrait faire 
ou ne pas faire au sein de cette économie
Et les changements peuvent 
intervenir rapidement
car si certains pensent que c'est 
rentable d'investir dans une monnaie
alors vous savez qu'ils vont continuer 
à le croire jusqu'à un certain temps
- Si cette croyance change, l'impact sur les 
marchés financiers peut être très rapide.
Le processus de contagion dans 
la finance peut ne prendre que
quelques minutes, voire quelques secondes.
On peut passer d'une économie 
en apparence stable et robuste
à une économie qui soudainement 
perd tout son crédit
ce qui conduit au sentiment 
d'être la victime des marchés.
Il se peut que ce soit rien de plus que
 le fait d’être le pays voisin d'un pays
actuellement en crise.
Beaucoup de crises financières des 30 
dernières années ont été causées par
des retraits soudains de devises 
étrangères d'un pays ou d'une région.

Modern Greek (1453-): 
Wenn man anfängt über das internationale System zu reden,
wird es schnell eine eigenartige Sache.
Viel davon hängt von Empfindungen und Meinungen darüber ab,
wie es um eine Wirtschaft steht.
Mehr als es davon abhängt,
was eine Wirtschaft tatsächlich tut oder nicht tut.
Das kann sich sehr schnell verschieben.
Denn wenn es nur um jemandes Meinung geht,
ob eine Währung tragbar ist,
dann kann man das glauben, so lange man will.
Wenn sich diese Meinung ändert
- und an den Finanzmärkten kann sie sich sehr schnell ändern -
kann es innerhalb von Minuten,
sogar Sekunden zu dem Prozess der finanziellen Ansteckung kommen.
So können Sie von einer
scheinbar stabilen robusten Wirtschaft zu einer werden,
gegen die sich plötzlich die Stimmung wendet.
Und auf einmal merken Sie,
dass die Märkte es auf Sie abgesehen haben.
Oft braucht es nicht mehr, als dass Sie der Nachbar eines Landes sind,
das in Schwierigkeiten ist.
Viele der weltweiten Finanzkrisen der letzten dreißig Jahre,
wurden durch den hastigen Abzug der Währung
eines Landes oder einer ganzen Region verursacht.

Polish: 
Analizując system międzynarodowy,
łatwo zauważyć osobliwą rzecz,
że w znacznej mierze się on na nastrojach
i przekonaniach na temat danej gospodarki,
a nie na jej faktycznym stanie.
Opinia, czy dana waluta ma
pokrycie, może się szybko zmienić.
Takie opinie mogą też
utrzymywać się w nieskończoność.
A jeżeli nastąpi zmiana, to
błyskawicznie wpływa na rynek finansowy.
Jak wirus atakuje w ciągu
kilku minut albo nawet sekund.
Kraj, który jeszcze przed chwilą
miał silną i stabilną gospodarkę,
może nagle stać się ofiarą
złych nastrojów i rynków.
Często wystarczy, że sąsiedni kraj
ma akurat problemy gospodarcze.
Wiele światowych kryzysów
finansowych w ciągu ostatnich 30 lat
było skutkiem nagłego odpływu
waluty danego kraju
lub walut całego regionu.

Indonesian: 
Ketika anda berbicara tentang sistem internasional, akan selalu kembali ke hal-hal yang sama
seperti bagaimana ekonomi itu bergantung pada sentimen dan kepercayaan
bukan bagaimana ekonomi bergantung pada apa yang ia harus lakukan atau tidak lakukan
ini bisa cepat berubah karena hanya berbasis kepercayaan beberapa orang bahwa sebuah mata uang layak dibeli
jadi anda tahu entah sampai kapan mereka bisa percaya
Kepercayaan itu bisa berubah secara singkat dan berulang kali di dalam pasar finansial.
Menularnya kepercayaan dalam pasar finansial berlangsung hanya dalam hitungan menit atau detik.
Anda bisa menjadi sebuah ekonomi yang kokoh dan stabil menjadi sebuah ekonomi yang tidak disukai pasar
dan anda menyadari bahwa pasar sedang mengganggu ekonomi anda.
Sering kali anda berubah menjadi ibarat negara tetangga yang sedang dalam kesulitan.
Banyak krisis finansial di dunia pada 30 tahun terakhir
disebabkan oleh penarikan mata uang sebuah negara secara besar-besaran.

Italian: 
Quando si parla del sistema internazionale
si entra in un campo particolare
nel senso che molto dipende da sensazioni e
convinzioni sullo stato in cui si trova un'economia
piuttosto che su cosa realmente
accada o non accada in quell’economia.
Le sensazioni possono cambiare rapidamente e se la validità
di una valuta è basata su una convinzione individuale
la convinzione si può
protrarre indefinitivamente.
Ma nel mercato finanziario, tali convinzioni
possono cambiare molto rapidamente.
Un contagio finanziario può avvenire
in pochi minuti o anche in secondi.
La percezione di un’economia può passare da
stabile e robusta ad una completamente opposta.
All'improvviso i mercati ti
si sono rivoltati contro.
A volte si accusano colpi solo perchè si è semplicemente
confinanti con un paese che naviga in brutte acque.
Negli ultimi 30 anni molte crisi
finanziarie sono state causate
da rapidi prelievi di valuta di una
data nazione, o di un’intera area.

Romanian: 
Odată ce începem a discuta despre sistemul internațional, ajungem la concluzii bizare,
or, în majoritar, acesta depinde de încrederea oamenilor în economie
și nu de ceea ce este sau ceea ce ar trebui să fie realmente o economie.
Situația se poate schimba destul de rapid, deoarece totul depinde de încrederea unui om particular că banii sunt oarecum garantați.
Cât va dura să existe această încredere e incert...
Dacă va dispărea această încredere, atunci piața financiară va suferi schimbări rapide.
Procesul contaminării financiare poate avea loc în doar câteva minute sau chiar secunde.
Aparența unei economii stabile și robuste se poate epuiza instantaneu,
iar piața financiară va începe subminarea economiei.
De regulă, problema depășește situația precară a unei persoane din țara vecină.
Majoritatea crizelor economice din ultimii 30 de ani
au fost cauzate de retrageri masive ale numerarului național sau a rezervei monetare a unei regiuni.

English: 
it becomes really quite a peculiar thing,
in that a lot of it depends 
on simply sentiment and beliefs
about what an economy is like,
rather more than it depends on anything
the economy might 
or might not actually be doing,
and that can shift very rapidly 
because if it's just someone's belief
about a currency is supportable,
then you know they can carry on
believing this until whenever.
If that belief changes, it can change
very rapidly in a financial market,
he process of financial contagion
 can take place
in just minutes or seconds even.
You can just move from being an apparently
 quite a stable robust economy,
to being one that suddenly 
sentiment has turned against you,
and you find 
that the markets are picking on you.
It can often be not much more ª
than you're simply the next door neighbour
of a country that's currently in trouble.
Many of the world's financial crises ª
in the past thirty years have been caused
by rapid withdrawals of a nation's currency
or the currencies of an entire region.

Bulgarian: 
Веднъж като заговориш за международната система внезапно става изключително особена тема
с това, че голяма част зависи от настроения и убеждения за това какво е икономиката.
Вместо да зависи от това какво всъщност икономиката може и не може да направи
и това може да се промени бързо, ако е просто нечие вярване, че валутата е значима
значи знаете, че това схващане може да продължава до когато и да било
- а ако това схващане се промени, може много бързо да се промени и върху финансовия пазар.
Процесът на финансова "зараза" може да се осъществи само заняколко минути или секунди дори.
Може просто да минете от привидно стабилна икономика към такава която изведнъж се обръща срещу вас
и да откриете, че пазара ви подрива.
Често може да е не повече от съседната държава, която в момента има неприятност.
Много от световните финансови кризи през последните 30 години
са причинени от бързите изтегляния на валутата на една държава или дори цял регион.

Spanish: 
Una vez que se empieza a hablar del sistema internacional, esto se vuelve verdaderamente peculiar
por que mucho de ello depende de simples sentimientos y creencias acerca de cómo es una economía,
mucho más que de lo que la economía puede estar haciendo o no en realidad.
Esto puede cambiar muy rápidamente, porque si es solamente la creencia de alguien en una divisa, es soportable.
Uno sabe que esa persona puede tener esta creencia indefinidamente.
Si esa creencia cambia, el mercado financiero puede cambiar muy rápidamente.
El proceso de contagio financiero puede suceder en tan solo unos minutos o incluso segundos.
La aparente estabilidad y robustez de una economía puede volverse de repente 
contra uno y encontrarse uno ahora hostigado por los mercados.
Con frecuencia puede ser que se sea el país vecino el que está en problemas
Muchas de las crisis financieras en el mundo de los últimos 30 años
han sido causadas por el rápidos retiros de la divisa de una nación o de las divisas de una región entera.

Slovenian: 
Ko začnete govoriti o mednarodnem sistemu, postane
zadeva zelo nenavadna,
saj je večinoma odvisna od občutkov in prepričanj,
kakšno naj bi bilo neko gospodarstvo,
ne pa, kaj naj bi neko gospodarstvo počelo ali ne;
lahko se tudi zelo hitro menja, saj gre le za to,
da nekdo podpira prepričanja o valuti;
potem veste, da lahko to verjamejo v nedogled
- če se to prepričanje spremeni, se zelo hitro
spremeni tudi finančni trg.
Do finančne okužbe lahko pride v le nekaj minutah
ali sekundah.
Iz očitno dokaj stabilnega in robustnega gospodarstva
se lahko
znajdete v poziciji, ko so se občutki obrnili proti
vam,
in ugotovite, da vas trgi kritizirajo.
Velikokrat ne gre za nič več kot zgolj sosedstvo z
državo, ki je trenutno v težavah.
Veliko svetovnih finančnih kriz v preteklih tridesetih
letih je povzročil
nagel dvig nacionalne valute ali valut celotne
regije.

Croatian: 
Kad se počne govoriti o međunarodnom sustavu,
onda to brzo postaje posebna stvar.
Mnogo toga ovisi o percepciji i mišljenju o tome,
kako stoji sa gospodarstvom.
Više nego što ovisi o tome,
kako gospodarstvo stvarno radi ili ne radi.
To se može vrlo brzo pomaknuti,
jer ako se radi samo o nečijem mišljenju,
je li je jedna valuta podrživa,
onda se to može vjerovati, koliko god se hoće.
Kad se to mišljenje promijeni, a na financijskim
tržištima se to može vrlo brzo promijeniti,
u roku od nekoliko minuta, čak sekundi,
može doći do procesa financijske zaraze.
Na taj način može od jednog
naizgled stabilnog robusnog gospodarstva,
postati jedno, protiv kojeg se
iznenada okreće raspoloženje.
I odjednom primjetite,
da ta tržišta, koja se nisu obazirala na vas,
često ne trebaju ništa više, kao da ste
susjed zemlje, koja je u teškoćama.
Mnoge od globalnih financijskih kriza,
u posljednjih trideset godina,
su bile uzrokovane užurbanim povlačenjem
valute neke zemlje ili regije.

Portuguese: 
Quando que se começa a falar sobre o sistema internacional, isso torna-se realmente uma coisa bastante peculiar,
em que, muita coisa, depende simplesmente de sentimentos, e crenças sobre como é a economia,
mais do que isso, dependerá de qualquer coisa que a economia pode, ou não, realmente estar a fazer,
e que pode mudar muito rapidamente, porque se é apenas a crença de alguém, sobre se uma moeda  é sustentável,
então você sabe que podem continuar a acreditar que nisso até que,
se essa crença muda, e pode mudar muito rapidamente num mercado financeiro,
o processo de contágio financeiro pode ocorrer em minutos, ou mesmo até em segundos.
Você pode passar de uma economia robusta, aparentemente bastante estável, para um sentimento súbito, que de repente se vira contra si,
e você conclui que são os mercados a embirrar consigo.
Muitas vezes pode ser não muito mais do que, por exemplo, simplesmente você ser vizinho de um país que se encontra nesse momento em apuros.
Muitas das crises financeiras do mundo nos últimos 30 anos,
têm sido causadas por saques rápidos de moeda de um país, ou de moedas de toda uma região.

Croatian: 
Ovaj način ponašanja se često
naziva financijskim ratovanjem.
Od toga su značajne institucije
uveliko profitirale.
Kao na primjer Goldman Sachs.
Svakoj većoj banci je bilo bolje
zbog ove vrste regulative,
nego što bi to bio slučaj
u više reguliranom okolišu.
To je određene ljude učinilo vrlo, vrlo bogatim.
To je omogućilo financijskim tržištima ogromnu ekspanziju.
Svatko uključen u to je oduševljen da vidi dereguliran svijet.
U slučaju Engleske, imate jednu vladu,
koja je prilično otvorena, namjerna i agresivna,
protiv bilo kojeg oblika regulacije,
koju nameću financijska tržišta.
Ali to nije slučaj kad netko
iza kulisa vuče konce.
Tako teku stvari, namjerno i otvoreno pred vama.
Svijet je takav, kakav je.
To čini neke ljude vrlo bogatim
i oni su stvano s tim zadovoljni.
Mislim da je to neka vrsta
gospodarskog ratovanja.

Modern Greek (1453-): 
Diese Art von Gebaren wird oft
als finanzielle Kriegsführung bezeichnet.
Davon haben bedeutende Institutionen erheblich profitiert.
Wie Goldman Sachs zum Beispiel.
Jeder größere Bank ging es
aufgrund dieser Art von Regelungen besser,
als es in einem regulierteren Umfeld der Fall gewesen wäre.
Es hat bestimmte Leute sehr, sehr reich gemacht.
Es hat den Finanzmärkten eine enorme Expansion ermöglicht.
Jeder daran Beteiligte ist scharf auf eine deregulierte Welt.
Im Fall von England haben Sie eine Regierung,
die ziemlich offen, vorsätzlich und aggressiv
gegen jegliche Form der Regulierung
der Finanzmärkte argumentiert hat.
Aber es ist nicht der Fall,
dass jemand hinter den Kulissen die Fäden zieht.
So laufen die Dinge, gewollt und offen direkt vor Ihnen.
Das ist die Welt, wie sie ist.
Es macht manche Menschen sehr reich.
Und die sind recht zufrieden damit.
Ich denke, es ist eine Art von wirtschaftlicher Kriegsführung.

Polish: 
Takie działania są często
nazywane wojną finansową.
Wiele dużych banków
zbiło na tym majątek,
np. Goldman Sachs i każdy inny
duży bank korzysta na takiej sytuacji
o wiele bardziej, niż byłoby to
możliwe przy ostrzejszych regulacjach.
Niektórzy się na tym bardzo,
ale to bardzo wzbogacili.
Pozwoliło to na nadmierny
rozwój rynków finansowych.
Każdy, kto działa na rynkach
finansowych, chce świata bez regulacji.
Rząd Wielkiej Brytanii otwarcie,
celowo i agresywnie sprzeciwia się
jakiejkolwiek regulacji rynków finansowych.
Ale nie chodzi tylko o to,
że ktoś pociąga za sznurki.
Tak to po prostu działa,
celowo, jawnie, w biały dzień.
Taki mamy system. Niektórych
czyni bogaczami i chcą go utrzymać.
Według mnie to rodzaj
wojny gospodarczej.

Swedish: 
Denna typ av verksamhet kallas ofta ekonomisk krigföring.
Det har gett stora institutioner ganska omfattande fördelar, så som Goldman Sachs till exempel,
alla stora banker har fått det bättre med nuvarande arrangemang än de skulle haft det i en mer reglerad miljö.
Det har gjort människor väldigt, väldigt rika. Det har gjort att finansmarknaderna har expanderat helt enormt.
Alla som är inblandade i detta är angelägna om att se en avreglerad värld. I Storbritannien har vi en regering
som har ganska öppet och medvetet och aggressivt argumenterat
mot alla former av regleringar som skulle kunna införas på de finansiella marknaderna.
Men det är inte så att det finns någon bakom kulisserna som håller i trådarna
det är helt enkelt så det fungerar - helt medvetet, öppet, framför ögonen på dig. Det är så världen fungerar.
Det gör en del människor väldigt rika. De är ganska nöjd med det.
Jag tycker att det är en form av ekonomisk krigföring.

English: 
This type of activity is often
referred to as financial warfare.
It's benefited major institutions
 really quite substantially,
like Goldman Sachs for example,
or any large bank has done somewhat better 
out of this set of arrangements
than it would have done 
in a far more regulated environment.
It's made people very, very wealthy.
It's allowed financial markets 
to expand absolutely enormously.
Anybody involved in that is keen 
on seeing a deregulated world.
In the case of the UK,
you have a government
which has been quite overtly 
and deliberately and aggressively arguing
against any forms of regulation 
being imposed on those financial markets.
But it's not that there's someone 
behind the scenes pulling the strings.
This is how things work.
Quite deliberately, overtly, 
in front of you.
That's the world as it is. 
It is making some people very rich.
They're quite happy with it.
I think it is a form of economic warfare.

Spanish: 
Este tipo de actividad es comúnmente conocida como Guerra Financiera.
Esta ha beneficiado sustancialmente a grandes instituciones, como por ejemplo Goldman Sachs y los otros grandes bancos,
que les ha ido mejor con esta serie de acuerdos que si lo hubieran hecho en un ambiente más regulado.
Ha hecho gente muy muy rica. Ha permitido que los mercados financieros se expandan enormemente. 
Todos los involucrados están interesados en ver un mercado sin regular. En el caso del Reino Unido, se tiene un gobierno
que ha estado argumentando bastante abierta, deliberada y agresivamente
en contra de cualquier regulación impuesta a esos mercados financieros.
Pero no es que exista alguien detrás de bambalinas manipulando la escena.
Así es cómo las cosas funcionan: deliberadamente, abiertamente, frente a todos. Así es el mundo.
Está haciendo a algunos muy ricos y así están muy felices.
Yo pienso que es una forma de guerra económica.

Slovenian: 
Ta vrsta dejavnosti se pogosto označuje kot finančna
vojna.
Znatno je koristila glavnim institucijam, kot je
Goldman Sachs, na primer,
ali katerikoli večji banki, ki se je v takih dogovorih
bolje znašla,
kot bi se v bolj reguliranem okolju.
Ljudje so zato zelo, zelo obogateli.  Omogočila je,
da so se finančni trgi absolutno enormno
razširili.
Vsakdo vpleten je zmožen videti dereguliran svet.
V primeru VB imate vlado,
ki je dokaj odkrito, namerno in agresivno pobijala
vsako obliko regulative, ki bi urejala te finančne
trge.
Nikogar ni, ki bi vlekel niti izza kulise
- tako stvari delujejo - dokaj namerno, odkrito pred
vami.  Takšen je svet.
Nekateri ljudje zato zelo obogatijo.   Kar zadovoljni
so s tem.
Mislim, da je to oblika gospodarske vojne.

Indonesian: 
Aktivitas ini sering kali disebut dengan perang finansial.
It's benefited major institutions really quite substantially, like Goldman Sachs for
example,
or any large bank has done somewhat better out of this set of arrangements 
than it would have done in a far more regulated environment.
Ini membuat beberapa orang menjadi sangat, sangat kaya. Ini membuat pasar finansial membengkak menjadi jauh lebih besar.
Siapapun yang terlibat cenderung menyukai pasar yang tidak diregulasi. Seperti di Inggris anda memiliki pemerintahan
yang seperti dengan sengaja menampakkan perdebatan agresif
melawan rencana regulasi pasar finansial dalam bentuk apapun.
Tapi ini bukan perihal apakah ada orang dibalik layar yang menjadi dalang
memang begitulah cara kerjanya - disengaja, kasat mata, di depan anda. Begitulah dunia apa adanya.
Ini membuat beberapa orang menjadi sangat kaya. Mereka senang dengan itu.
Saya rasa ini semacam perang ekonomi.

French: 
Ce type d'activité est qualifié 
de guerre financière.
Cela profite surtout aux grandes institutions 
comme Goldman Sachs par exemple,
ou n'importe quelle autre grande banque 
qui serait un peu moins gagnante
dans un système bien plus régulé.
Cela a permis à des gens 
de devenir très riches
et aux marchés financiers de 
s'étendre considérablement.
Quiconque est engagé dans cette activité 
n'aspire qu'à un monde dérégulé.
Dans le cas de la Grande-Bretagne,
 le gouvernement
s'est ouvertement, délibérément 
et agressivement
opposé à toute forme de régulation 
appliquée aux marchés financiers.
Mais il n'y a personne derrière 
la scène pour tirer les ficelles
- cela se fait délibérément, ouvertement, 
sous vos yeux. Voilà le monde tel qu'il est.
Cela permet à des gens de devenir très 
riches et donc très satisfaits de ce système.
Je pense que c'est une forme 
de guerre économique.

Italian: 
Ci si riferisce a questo genere di
attività chiamandole: guerre finanziarie.
Attività di cui hanno approfittato ampiamente
istituzioni importanti quali Goldman Sachs, ad esempio.
O qualsiasi altra grande banca che da questo
stato di cose ha tratto profitti
che in un ambiente
più regolato non sarebbero stati così alti.
Ha reso parecchia gente molto, molto ricca. Ha
permesso che i mercati si espandessero enormemente.
Tutti quelli coinvolti sono favorevoli alla deregolamentazione.
Nel caso della Gran Bretagna, il governo
è sempre stato apertamente, volutamente
e aggresivamente orientato
contro ogni forma di regolamentazione
imposta sui i mercati finanziari.
Non si tratta di un qualcuno
che tira le fila dall’ombra
la cosa viene fatta apertamente, deliberatamente,
sotto gli occhi di tutti. È così che va il mondo.
Rende certa gente molto ricca e anche
molto contenta di come vanno le cose.
Credo che sia proprio una
forma di guerra economica.

Bulgarian: 
Този тип действия често се нарича "Финансова война".
Значително облагодетелствани са големи институции, като Голдман Сакс например,
или някоя голяма банка, която се е справила малко по-добре при този набор от мерки, отколкото би се справила в една много по-регулирана среда.
Това прави някои хора много, много богати. Позволява на финансовите пазари да се разширят изключително много.
Всеки замесен в това е способен да види дерегулирания свят. В случая с Великобритания, имаме правителство,
което открито, съзнателно и агресивно спори
срещу каквато и да е форма на регулация наложена на финансовия пазар.
Но не, че има някой зад сцената, който дърпа конците -
така просто работят нещата - съзнателно, открито, точно пред вас. Това е света какъвто е.
Това прави някой хора много богати. И те са сравнително щастливи от това.
Мисля, че е форма на икономическа война.

Romanian: 
Activitatea dată adesea e caracterizată prin noțiunea războiului financiar.
Acesta a adus beneficii substanțiale pentru instituțiile financiare majore, Goldman Sachs, spre exemplu.
Orice mare bancă are de câștigat din aceste categorii de aranjamente, decât să activeze într-un mediu mult mai reglementat.
Aceasta le-a permis unor persoane să se îmbogățească fabulos. Le-a permis piețelor financiare să se extindă enorm.
Oricare implicat în proces e dornic de a vedea o lume în haos. Iar în cazul Marii Britanii vorbim de un guvern,
care destul de fățarnic, deliberat și agresiv acționează
contra oricărei forme de reglementare a activității piețelor financiare.
Însă, nu e cazul unui păpușar care din umbră trage de sfori,
e modul în care se mișcă lucrurile: deliberat, fățarnic și deschis. E lumea în substanța sa pură.
E vorba de îmbogățirea unor persoane, ceea ce le face extrem de bucuroase.
E o formă a războiului economic.

German: 
Diese Art von Gebaren wird oft
als finanzielle Kriegsführung bezeichnet.
Davon haben bedeutende Institutionen erheblich profitiert.
Wie Goldman Sachs zum Beispiel.
Jeder größere Bank ging es
aufgrund dieser Art von Regelungen besser,
als es in einem regulierteren Umfeld der Fall gewesen wäre.
Es hat bestimmte Leute sehr, sehr reich gemacht.
Es hat den Finanzmärkten eine enorme Expansion ermöglicht.
Jeder daran Beteiligte ist scharf auf eine deregulierte Welt.
Im Fall von England haben Sie eine Regierung,
die ziemlich offen, vorsätzlich und aggressiv
gegen jegliche Form der Regulierung
der Finanzmärkte argumentiert hat.
Aber es ist nicht der Fall,
dass jemand hinter den Kulissen die Fäden zieht.
So laufen die Dinge, gewollt und offen direkt vor Ihnen.
Das ist die Welt, wie sie ist.
Es macht manche Menschen sehr reich.
Und die sind recht zufrieden damit.
Ich denke, es ist eine Art von wirtschaftlicher Kriegsführung.

Korean: 
이런 행위를 종종 금융전쟁이라고 부르며,
골드만삭스 같은 주요 금융사나,
정부규제를 받았으면 덜 했을지 모르지만, 그렇지 않은 환경에서 사전모의된 작업을 잘 수행한 대형은행들에게 막대한 이익을 가져다 줘요.
이 작업으로 그들은 부를 축적하고 금융사의 먹거리시장이 엄청 확장되죠.
이 쪽 계통 사람들은 정부규제가 없는 세상을 좋아해요. 영국의 경우
우리네 정부는 공공연히, 고의적으로, 공격적으로
금융시장에 부과된 규제를 걷어내자고 주장하고 있어요.
하지만 배후조정세력이 있다는 건 사실이 아니에요.
원래 돌아가는게 그래요 공공연하면서도 아주 대놓고 고의적이죠. 세상이 그렇습니다.
소수의 부를 위해서죠. 그 양반들은 좋아할겁니다.
그건 경제전쟁의 한 형태죠.

Portuguese: 
Este tipo de actividade é muitas vezes referido como guerra financeira.
Beneficiou grandes instituições de forma muito substancial, como o Goldman Sachs, por exemplo,
ou qualquer grande banco que ganhou mais com este tipo de situação no actual contexto do que  teria feito num ambiente muito mais regulamentado.
isto tem feito pessoas, muito muito ricas. Tem permitido aos mercados financeiros uma expansão absolutamente enorme.
Qualquer um envolvido nisto está interessado em ver um mundo desregulado. No caso do Reino Unido temos um governo
que tem sido, de forma bastante aberta e deliberada e agressiva argumentativo
contra quaisquer formas de regulação a ser imposta sobre os mercados financeiros.
Mas não se trata de existir alguém por trás do pano a puxar cordelinhos
- é assim que as coisas funcionam - deliberadamente, abertamente, na frente de si. Este é o mundo como ele é,
está a fazer algumas pessoas muito ricas, e elas estão naturalmente bastante felizes com isto.
Eu acho que é uma forma de guerra económica.

English: 
Much of the change in the way
 that the global economy
works over the last thirty years result 
from this debt, this thrid world debt,
because it's given rich countries
 and banks
and the financial sector,
 enormous amounts of power and control
over the poorer bits of the world,
where a lot of the resources are 
that we like using,
and that's being used 
in a way that many people have compared
to a form of colonialism.
It's a very real direct form of power
 that's being used over those countries
to force those countries to do 
what are really in the interests
of the richest segments 
of the world that they do.
And as a result of that,
not only have corporations
 become absolutely...
made huge amounts of profit, 
and absolutely enormous and all-pervasive,
but the financial sector has become 
even bigger than that,
and the real money to be made
 in the world today,
is not by producing anything at all,

French: 
Beaucoup de changements dans 
l'économie mondiale
au cours de ces 30 dernières années 
sont dus à cette dette du tiers monde
parce qu’elle a procuré aux pays 
riches et au secteur financier
énormément de pouvoir et un 
contrôle démesuré sur les régions
 les plus pauvres de la planète où 
beaucoup de ressources sont prisées
et sont exploitées d'une manière 
comparable au colonialisme.
C'est un véritable pouvoir de soumission 
exercé sur ces pays auxquels on impose de faire
ce qui est dans l'intérêt des 
zones les plus riches du monde.
Par conséquent, non seulement
 les multinationales sont devenus
incroyablement imposantes, ont 
réalisé d'énormes profits et étendu
leur influence partout,
mais le secteur financier a pris 
des proportions considérables,
et là où il y a de l'argent
 à gagner aujourd'hui
ce n'est pas en produisant quoi que ce soit.

Polish: 
Większość zmian w światowej
gospodarce w ciągu ostatnich 30 lat
wynika z zadłużenia
krajów trzeciego świata.
To zadłużenie dało bogatym krajom,
bankom i sektorowi finansowemu
ogromną władzę i kontrolę
nad biednymi regionami świata,
które mają surowce,
na których nam zależy.
Porównuje się ten system
do kolonializmu.
Na te kraje wywierana jest
bardzo realna, bezpośrednia presja,
zmusza się je do służenia interesom
najbogatszych podmiotów na świecie.
Skutek jest taki, że korporacje
osiągnęły niewiarygodne zyski,
stały się potężne i wszechobecne,
a sektor finansowy
urósł jeszcze bardziej.
Dzisiaj prawdziwe
pieniądze można zarobić
nie na produkowaniu
czegokolwiek, tylko na spekulacji

Indonesian: 
Yang mengubah cara kerja ekonomi global dalam 30 tahun terakhir adalah hasil dari utang ini,
utang negara dunia ketiga ini memberikan sebagian besar kendali kepada negara maju, bank, dan sektor finansial
atas bagian dunia yang lebih miskin, dimana banyak sumber daya alam yang kita gunakan
digunakan dengan cara yang orang bilang mirip dengan suatu bentuk penjajahan.
Ini adalah bentuk kuasa yang riil dan sedang digunakan untuk mengendalikan dan memaksa negara-negara itu untuk melakukan
apa yang diinginkan oleh segmen terkaya di dunia.
Hasilnya adalah, disamping perusahaan mencetak keuntungan
yang teramat sangat besar dan mendominasi,
sektor finansial juga menjadi lebih besar dari itu, dan uang yang dicetak di dunia sekarang

Bulgarian: 
Голяма част от начина, по който световната икономика работи през последните 30 години е резултат от този дълг,
този дълг на третия свят, защото той дава на богатите страни, банки и финансовия сектор невероятна сила и контрол
над по-бедните части от света, където са много от ресурсите, които искаме да използваме
и това се прилага по такъв начин, че много хора правят сравнение с форма на колониализъм.
Много истинска, директна форма на сила се използва над тези страни, за да бъдат принудени да правят
това, което е в интересите на най-богатите сегменти от света.
В резултат на това не само, че корпораците стават абсолютни,
правят огромни количества печалби, стават изключително големи и широко разпространени,
но и финансовия сектор става дори по-голям от това и истинските пари в света, които се произвеждат

Italian: 
Molti cambiamenti nella pratica economica globale
degli ultimi 30 anni hanno origine nel debito
dei paesi del terzo mondo che ha dato enorme potere
ai paesi ricchi, alle banche e al settore finanziario
sui più deboli del mondo che posseggono
però molte delle risorse che usiamo.
È una situazione che può essere
paragonata ad una forma di colonialimo.
É una forma di potere diretto e concreto che viene
usato contro quei paesi per costringerli a fare
cose che fanno solo gli interessi
delle aree ricche del mondo.
Come risultato non solo le corporazioni
sono diventate gigantesche
hanno ammassato profitti enormi
e si sono diffuse ovunque,
ma il settore finanziario è cresciuto ancora di più.
Oggi, nel mondo, i soldi veri

Croatian: 
Veliki dio promjena, u posljednjih trideset
godina, zbog načina kako gospodarstvo funkcionira,
je rezultirao od dugova zemalja u razvoju,
jer je to bogatim zemljama, bankama
i financijskom sektoru, dalo ogromnu moć
i nadzor, nad siromašnim regijama svijeta,
u kojima postoje ogromne količine resursa,
koje mi rado trošimo.
To u cijelini na neki način mnogi ljudi
uspoređuju sa jednim oblikom kolonijalizma.
To je vrlo izravna i stvarna vrsta moći,
da se te zemlje prisile da rade ono,
što je u interesu najbogatijih
segmenata svijeta.
Kao posljedica toga, nije samo da su
koncerni postali nevjerojatno profitabilni,
ogromno moćni i sveprožimajući,
nego je financijska branša
postala još veća.
Danas se ne može zaraditi pravi novac,
time da nešto proizvodite,

Korean: 
지난 30년 이상 세계경제가 작동하는 방식이 가져온 변화는 모두 제3세계가 진 빚의 대가에요.
빚을 지우면서 제3세계 국가의 자원에 대해 선진국, 은행, 금융권이 어마어마한
이권과 지배권을 부여 받았죠.
이 권력의 행사는 많은 사람들이 비유하듯 식민지주의나 다름 없습니다.
그건 착취대상 국가가 세계에서 가장 부유한 국가들의 이익을 위해 봉사하도록
행사되는 매우 직접적인 형태의 권력이에요.
그 결과 기업만이
엄청난 이윤을 얻고, 국경을 초월한 초거대 기업이 되는 것이 아니라
금융기관들도 그에 못지 않게, 또 세상에 실존하는 돈이 생산하는 것 이상으로

Romanian: 
Majoritatea schimbărilor produse în economia globală în ultimii 30 de ani, rezultă din datorii,
datoriile lumii a 3-a, care le-au acordat țărilor și băncilor bogate putere și control
asupra părților mai sărace ale lumii, unde se află resurse ce le utilizăm.
Situația, pe bună dreptate, e comparată cu o formă de colonialism.
E o modalitate de a exercita direct puterea asupra acelor țări, pentru a le forța să facă
ceea ce e în interesul segmentelor mai bogate ale lumii.
În rezultat, nu numai corporațiile au încasat
profituri enorme, devenind uriașe și omniprezente,
ci și sectorul financiar a crescut, iar în prezent banii reali

Spanish: 
Mucho del cambio de cómo funciona la economía global en los últimos 30 años y más, resulta de esta deuda,
deuda del tercer mundo, porque ha dado a los países ricos, los bancos, y al sector financiero enormes cantidades de poder y control
sobre las partes más pobres del mundo, de donde son muchos de los recursos que nos gusta usar
y se ha usado de una manera que mucha gente ha comparado con una forma de colonialismo.
Es una forma muy real y directa de poder ejercido sobre esos países para forzarlos a hacer
lo que esté en el interés de los segmentos más ricos del mundo. 
Y como resultado, no solo las corporaciones han hecho
enormes ganancias y se han hecho absolutamente enormes y completamente ubicuas,
sino que el sector financiero se ha vuelto incluso más grande que eso, y el dinero real que se hace hoy en el mundo,

German: 
Ein Großteil der Veränderung der letzten dreißig Jahre in der Art,
wie die Weltwirtschaft funktioniert,
resultiert aus den Schulden der Entwicklungsländer,
weil es den reichen Ländern, den Banken
und dem Finanzsektor enorme Macht und Kontrolle
über die ärmeren Regionen der Welt gegeben hat,
in denen es eine große Menge an Ressourcen gibt,
die wir gerne verbrauchen.
Das ganze in einer Weise, die viele Leute
mit einer Form des Kolonialismus vergleichen.
Es ist eine sehr direkt und echte Art von Macht,
um diese Länder dazu zu zwingen,
was im Interesse der reichsten Segmente der Welt ist,
dass sie tun.
In Folge davon sind nicht nur die Konzerne unglaublich profitabel,
großmächtig und alles durchdringend geworden,
sondern die Finanzbranche ist sogar noch größer geworden.
Richtig Geld verdienen tut man heute nicht,
indem man etwas herstellt.

Swedish: 
Mycket av förändringarna i den globala ekonomin under de senaste trettio åren kommer från skulderna,
tredje världens skulder, för det har gett rika länder och banker och finanssektorn enorm makt och kontroll
över de fattigare delar av världen där en hel del av de resurser vi vill använda finns
och som används på ett sätt som många jämfört med en form av kolonialism.
Det är en mycket direkt form av makt som utövas över dessa länder för att tvinga dem att göra
sådant som egentligen är av intresse för de rikaste delarna av världen.
Och som en följd av det har inte bara företagen gjort absolut
enorma mängder med vinst och blivit gigantiskt stora och präglar hela ekonomin,
men den finansiella sektorn har blivit ännu större, och verkligt stora summor pengar tjänas idag

Slovenian: 
Velik del te spremembe je posledica dejstva,
da globalno gospodarstvo v preteklih tridesetih
letih temelji na dolgu,
dolgu držav tretjega sveta, ki je omogočil bogatim
državam, bankam
in finančnemu sektorju ogromno moči in nadzora
nad revnimi predeli sveta, kjer je veliko virov, ki
jih radi uporabljamo
in jih uporabljajo na način, ki ga mnogi primerjajo
s kolonializmom.
Resnično neposredna moč se uporablja nad državami,
da jih prisilijo izvajati,
kar je dejansko v interesu najbogatejših delov
sveta.
Posledica tega je absolutna ogromnost korporacij,
ki imajo ogromne dobičke in so absolutno ogromne in
prodorne,
še večji pa je postal finančni sektor;
in danes se resnični denar na svetu

Portuguese: 
Grande parte da mudança na forma que a economia global funciona ao longo dos últimos trinta anos resulta desta dívida,
esta dívida do terceiro mundo, que tem dado a países e bancos ricos, e ao sector financeiro, uma enorme quantidade de poder, e controlo,
sobre os locais mais pobres do mundo, onde se encontram muitos dos recursos que gostamos de usar,
e esse poder e controlo está a ser usado, de uma forma, que muitas pessoas têm comparado a uma forma de colonialismo.
Trata-se de uma forma muito real e directa de poder que está a ser exercido sobre esses países, para forçá-los a fazer,
o que são, na realidade, os interesses dos segmentos mais ricos do mundo, e que eles fazem.
E, como resultado disto, não só as multi-nacionais se têm tornado absolutamente...
...e feito enormes quantidades de lucros tornando-se absolutamente enormes e omnipresentes,
mas o sector financeiro tornou-se ainda maior do que isto, e o dinheiro a sério no mundo a ser feito hoje,

Modern Greek (1453-): 
Ein Großteil der Veränderung der letzten dreißig Jahre in der Art,
wie die Weltwirtschaft funktioniert,
resultiert aus den Schulden der Entwicklungsländer,
weil es den reichen Ländern, den Banken
und dem Finanzsektor enorme Macht und Kontrolle
über die ärmeren Regionen der Welt gegeben hat,
in denen es eine große Menge an Ressourcen gibt,
die wir gerne verbrauchen.
Das ganze in einer Weise, die viele Leute
mit einer Form des Kolonialismus vergleichen.
Es ist eine sehr direkt und echte Art von Macht,
um diese Länder dazu zu zwingen,
was im Interesse der reichsten Segmente der Welt ist,
dass sie tun.
In Folge davon sind nicht nur die Konzerne unglaublich profitabel,
großmächtig und alles durchdringend geworden,
sondern die Finanzbranche ist sogar noch größer geworden.
Richtig Geld verdienen tut man heute nicht,
indem man etwas herstellt.

German: 
Sondern einfach durch bestimmte Formen der Spekulation.
Geld aus Geld machen.
Das ist die profitabelste
und bei weitem größte wirtschaftliche Aktivität,
die es heute auf der Welt gibt.
Um sich zu schützen, müssen sich gefährdete Länder
mit Währungen der reichen Länder eindecken.
Die diese Währungen aus dem Nichts herstellen.
Die Niederlande, der erste Generalgouverneur
von Indonesien, der Mann,
der die Handelswege aufgebaut hat,
ließ entlang ihnen Festungen errichten
und sie bekämpften spanische und britische Flotten.
Bezüglich des niederländisches Imperiums
und Handels sagte er:
"Wir können keinen Handel treiben ohne Krieg
und keinen Krieg führen ohne Handel."
Geld und Macht.
Finanzieller Imperialismus

Portuguese: 
não é através da produção de qualquer coisa, é puramente por formas de especulação. Ganhar dinheiro a partir de dinheiro,
que é a mais rentável e, de longe, a maior forma de actividade económica que existe no mundo de hoje.
Para se protegerem, os países vulneráveis precisam de acumular moeda dos países ricos,
que criam essas moedas a partir do nada.
A Holanda, primeira governadora-geral da Indonésia, os homens que construíram as rotas de comércio,
fortificaram-nas, o que quero dizer com isto é que construíram fortificações ao longo delas e lutaram contra frotas espanholas, e frotas britânicas,
disse sobre o desenvolvimento do Império e comércio dos Países Baixos "Nós não podemos fazer comércio sem guerra, nem a guerra, sem comércio."
O dinheiro e poder.
O imperialismo financeiro

Croatian: 
nego jednostavno kroz određene oblike špekulacija.
Da novac stvara novac.
To je najprfitabilnija i daleko
najveća gospodarska aktivnost,
koja danas postoji u svijetu.
Da bi se zaštitile, ranjive zemlje se moraju
pokriti valutama bogatih zemalja,
koje te valute stvaraju iz ničega.
Nizozemska, prvi generalni
guverner Indonezije, čovjek,
koji je izgradio trgovačke puteve,
mislim da je izgradio tvrđave uz njih
i borio se sa španjolskim i britanskim flotama.
Što se tiče nizozemskog carstva
i trgovine, rekao je:
"Mi ne možemo trgovati bez rata,
ni ratovati bez trgovine."
Novac i moć
Financijski imperijalizam

Slovenian: 
ne zasluži s proizvodnjo, marveč s špekulacijami. 
Pridobivanje denarja iz denarja
- je najbolj donosna in najobsežnejša oblika
gospodarske dejavnosti,
ki danes obstaja na svetu.
Da bi se zaščitile, morajo ranljive države akumulirati
valuto od bogatih držav,
ki ustvarjajo te valute iz nič.
Prvi nizozemski generalni guverner Indonezije,
človek, ki je zgradil trgovske poti,
jih okrepil, tj. zgradil trdnjave vzdolž njih in se
bojeval proti španskemu in britanskemu ladjevju,
je o razvoju nizozemskega imperija in nizozemski
trgovini dejal:
"Ne moremo trgovati brez vojne, niti se vojskovati
brez trgovanja."
Denar in moč.
Finančni imperializem

French: 
C'est en spéculant, en gagnant 
de l'argent à partir de l'argent
- c'est l'activité la plus lucrative et de très 
loin la forme d'activité économique la plus
répandue de nos jours.
Pour se protéger, les pays vulnérables 
cherchent à accroître leurs réserves
en devises étrangères lesquelles 
sont créées à partir de rien.
Aux Pays-Bas, le premier gouverneur 
général d'Indonésie, à qui l'on doit
les voies commerciales, 
qu'il a ensuite fortifiées,
je veux dire qu'il a bâtit des forts 
tout au long afin de combattre
les flottes espagnoles et britanniques.
Cet homme a dit à propos du 
développement des Pays-Bas :
"nous ne pouvons faire du commerce 
sans faire la guerre et inversement".
Monnaie et pouvoir
Impérialisme financier

Polish: 
na robieniu pieniędzy z pieniędzy.
To teraz najbardziej zyskowna
i zdecydowanie największa
część gospodarki na świecie.
Aby się zabezpieczyć, biedne kraje
muszą gromadzić waluty bogatych krajów,
które tworzą ją z niczego.
Pierwszy holenderski
gubernator Indonezji, człowiek,
który stworzył szlaki
handlowe, ufortyfikował je.
To znaczy zbudował forty
wzdłuż tych szlaków
i walczył z flotami
hiszpańskimi i brytyjskimi.
O rozwoju handlu w Imperium
Holenderskim powiedział tak:
Nie możemy prowadzić handlu
bez wojny, ani wojny bez handlu.
Pieniądze i siła.
Imperializm finansowy

Modern Greek (1453-): 
Sondern einfach durch bestimmte Formen der Spekulation.
Geld aus Geld machen.
Das ist die profitabelste
und bei weitem größte wirtschaftliche Aktivität,
die es heute auf der Welt gibt.
Um sich zu schützen, müssen sich gefährdete Länder
mit Währungen der reichen Länder eindecken.
Die diese Währungen aus dem Nichts herstellen.
Die Niederlande, der erste Generalgouverneur
von Indonesien, der Mann,
der die Handelswege aufgebaut hat,
ließ entlang ihnen Festungen errichten
und sie bekämpften spanische und britische Flotten.
Bezüglich des niederländisches Imperiums
und Handels sagte er:
"Wir können keinen Handel treiben ohne Krieg
und keinen Krieg führen ohne Handel."
Geld und Macht.
Finanzieller Imperialismus

English: 
it's simply by forms of speculating, 
making money from money.
That's the most profitable 
and by far and away
the biggest form of economic activity
that exists in the world today.
To protect themselves,
vulnerable countries need 
to accrue currency from rich countries,
who create these currencies
 out of nothing.
The Netherlands, 
first Governor General of Indonesia,
the man who built the trade routes,
fortified them.
What I mean by that is 
he built forts along them
and fought Spanish fleets 
and British fleets,
Said about the development 
of the Netherlands Empire an trade was:
"We cannot make trade without war,
 nor war without trade".
Money and power.
Financial Imperialism
So reserves have become the way

Indonesian: 
bukanlah berbasis produksi apapun, tetapi murni spekulasi. Membuat uang dari uang
- yang sejauh ini menjadi aktivitas ekonomi yang paling menguntungkan di muka bumi.
Untuk melindungi diri, negara yang rentan menjadi sasaran perlu mengumpulkan mata uang dari negara kaya
yang diciptakan tanpa modal.
Jenderal Gubernur Indonesia yang pertama, orang Belanda yang membuka jalur dagang,
membentenginya, maksud saya ia membangun benteng di jalur tersebut kemudian memerangi armada Spanyol dan Inggris,
Sebuah kalimat muncul dalam perkembangan Kerajaan Belanda dan perdagangan Belanda, "Kita tidak bisa berdagang tanpa perang, atau perang tanpa berdagang."
Uang dan kuasa.
Imperialisme Finansial

Italian: 
non si fanno più producendo qualcosa, ma speculando.
Si fanno soldi coi soldi.
Questa è l’attività economica più proficua e
in assoluto la più praticata oggi nel mondo.
Per potersi proteggere i paesi più vulnerabili devono
accumulare valuta proveniente da quelli più ricchi
i quali creano tale
valuta dal niente.
Paesi Bassi, il primo governatore generale
dell’Indonesia, quello che istituì le rotte commerciali
le fortificò, costruì cioè fortezze e lottò
contro le flotte spagnola e britannica
disse dell’impero dei Paesi Bassi e del loro
commercio:
"Non c’è commercio senza
guerra e non c’è guerra senza commercio".
Soldi e potere.
Imperialismo finanziario.

Spanish: 
no está produciendo absolutamente nada, es puramente especulativo. Haciendo dinero del dinero.
Es la forma de actividad económica de mayor ganancia, y de lejos, la más grande que existe en el mundo hoy.
Para protegerse así mismos, los países vulnerables necesitan acumular las divisas de los países ricos,
quienes crean éste dinero de la nada.
El primer gobernador neerlandés de Indonesia, el hombre que construyó las rutas comerciales y las fortaleció,
mejor dicho, construyó fuertes a lo largo de esas rutas y peleó contra las flotas españolas y las británicas,
dijo sobre el desarrollo del imperio y el comercio de los Países Bajos que "no podemos comerciar sin guerra, y no hay guerra sin comercio."
Dinero y Poder
El imperialismo Financiero

Bulgarian: 
не са следсвие на нещо реално произведено, а са чиста форма на спекулация. Парите правят пари -
това е най-печалившата и на близко и далеко - най-голямата форма на икономическа активност, която съществува в света днес.
За да се предпазят, уязвимите страни трябва да натрупат пари от богатите страни,
които създават тези пари от нищото.
Първия генерал - говернатор на Индонезия, човекът, който построява търговските пътища,
укрепва ги, имам пред вид изгражда укрепления за борба с испанската и английската флота,
казва за развитието на Холандската Империя и Холандия: "Не можем да правим търговия без война, нито война без търговия".
Пари и власт.
ФИНАНСОВ ИМПЕРИАЛИЗЪМ

Swedish: 
inte genom att producera något, utan genom olika former av spekulation. Att tjäna pengar på pengar
är den mest lönsamma och i särklass största typen av ekonomisk aktivitet i världen idag.
För att skydda sig måste sårbara länder samla ihop valuta från rika länder
som skapar dessa valutor ur ingenting.
Nederländerna, förste generalguvernör i Indonesien, mannen som anlade handelsvägarna,
och befäste dem, dvs byggde befästningar längs dem och kämpade mot de spanska och brittiska flottorna,
sa om det Nederländska imperiet och dess handel "Vi kan inte ha handel utan krig, inte heller krig utan handel."
Pengar och makt.
Finansiell Imperialism

Korean: 
거대한 집단이 됩니다.
돈으로 돈 버는 것이 세상에 존재하는 가장 큰 규모의 경제활동이에요.
못 사는 나라들을 보호하려면 선진국들이 무(無)에서 창조해 낸 통화를
많이 갖고 있어야 된다.
무역로를 개척했던 네덜란드의 초대 인도네시아 총독은
아예 무역로를 요새화 했어요. 무슨 말이냐면 무역로를 따라 성곽을 지어 스페인과 영국함대를 대적했단 뜻입니다.
이 양반이 네덜란드 제국과 무역에 관해 말하길, "전쟁 없는 무역 없고, 무역 없는 전쟁 없다"고 했어요.
돈과 권력은 불가분이죠.
금융제국주의

Romanian: 
nu sunt creați prin activități de producere, ci prin speculații. Banii sunt creați din bani.
E cea mai profitabilă afacere și, desigur, cea mai largă activitate economică existentă la moment.
Pentru a se proteja, țările vulnerabile trebuie să procure rezerve monetare de la țările bogate,
care creează acești bani din nimic.
Primul Guvernator General al Indoneziei, impus de Olanda, e omul care a creat căile comerciale în regiune,
le-a fortificat la propriu, prin construirea de cetăți de-a lungul lor pentru a confrunta flota spaniolă și cea britanică.
Acest individ afirma despre dezvoltarea Imperiului și comerțul olandez că nu poate fi conceput un comerț fără război și nici războiul fără comerț.
Bani și putere.
Imperialismul financiar

Italian: 
Le riserve sono diventate il mezzo
per assicurarsi... contro cosa?
Speculazione. Attacchi speculativi.
Crollo dei mercati. Bolle finanziarie.
Ad una nazione che si trova sotto attacco speculativo
viene chiesto di deregolare i propri mercati
e conformare il proprio sistema
finanziario su quello dell’attaccante.
Il problema principale per la maggioranza dei paesi in via
di sviluppo che abbiamo spinto in una crisi del debito
e ai quali le grandi potenze mondiali,
il Fondo Monetario Internazionale
che governa il sistema finanziario globale,
è che per uscire dai debiti devono prima
di tutto ristrutturare le proprie economie.
In particolare aumentare le esportazioni in modo da
guadagnare più dollari con i quali ripagare il debito
che di solito è in dollari o
qualche altra valuta estera.
Purtroppo questo si è rivelato
falso in numerose occasioni.
Di fatto le nazioni tagliano la spesa pubblica
fino all’osso arrestando così la crescita.

Slovenian: 
Rezervne valute so torej postale način, s katerim
se lahko zavarujete - pred čim?
Špekulacijo.  Špekulativnim napadom.   Zlomom
trgov.  Gospodarskimi baloni.
Ko država podleže špekulativnemu napadu, se od nje
zahteva, da deregulira svoje trge
in prilagodi finančni sistem vladajoči strani.
Velika težava večine držav v razvoju, ki so se znašle
v dolžniški krizi, je ta,
da so jim oblastniki, Mednarodni denarni sklad,
ki na mnoge načine vlada globalnemu finančnemu
sistemu, zatrdili,
da je izhod iz krize v prestrukturiranju
gospodarstva,
posebej v povečanju izvoza, tako da zaslužite več
dolarjev in lahko odplačate svoj dolg,
ki je običajno v dolarjih ali kateri drugi tuji
valuti.
Žal se je vedno znova izkazalo, da to ne drži.
Dejansko so države skrčile javno porabo na
minimum,

Croatian: 
Rezerve su na neki način postale osiguranje.
Protiv čega?
Špekulacija. Rekli ste špekulacija.
Jednog špekulativnog napada.
Padajuća tržišta. Mjehuri.
Kada neka zemlja podlegne napadu špekulacija,
tada se zahtjeva deregulacija njenog tržišta.
Da bi prilagodila svoj financijski
sustav dominirajućoj partiji.
Većinom zemalja u razvoju,
koje su upale u financijsku krizu,
vlada najviša moć na svijetu,
MMF, koji na mnogo načina, vlada
globalnim financijskim sustavom,
koji kaže, da je način izlaska iz duga
prije svega restrukturiranje vašeg gospodarstva.
Naročito da povećate izvoz,
tako da zaradite više dolara.
Onda možete vratiti dugove, koji su u dolarima,
ili nekoj drugoj stranoj valuti.
Na žalost uvijek je bilo dokazano,
da to sve uopće nije slučaj.
Te zemlje su reducirale svoje
javne izdatke na minimum,

Romanian: 
Rezervele monetare e o modalitate de a te asigura contra cărui pericol?
Speculația. Tu ai zis speculație. Atacurile speculative. Falimentarea piețelor. Baloanele financiare.
Atunci când o țară cedează în fața unui atac speculativ i se cere să înlăture regularea imperativă a propriei piețe
și să se conformeze sistemului financiar al părții dominante.
Marea problemă cu care se confruntă majoritatea țărilor în curs de dezvoltare, ajunse în criză debitorială,
constă în aceea că marile puteri mondiale, Fondul Monetar Internațional,
care, în esență, controlează sistemul financiar global, impun ideea că ieșirea din criză
începe cu restructurarea economiei, prioritar prin mărirea cotei exporturilor, astfel încât se câștigă mai mulți dolari, orientați spre stingerea datoriei,
asumată, de regulă, în dolari sau altă valută străină.
Cu părere de rău, în repetate rânduri, s-a demonstrat că algoritmul nu funcționează.

Korean: 
외환보유고가 무엇으로 부터 당신을 지키기위해 있는거죠?
투기. 투기라고 하셨죠. 투기적 공격이요. 주가하락. 거품.
한 국가가 투기적 공격에 굴복하면, 그 국가는 시장규제철폐와
현재의 금융시템을 그들이 원하는 체제로 바꾸도록 강요받는다.
금융위기에 빠진 대부분의 개도국이 직면하는 심각한 문제는
IMF라는 어러 방법으로 세계경제를 지배하는 국제적인 금권세력이
개발도상국에 꼬득이길, 우선 빚에서 헤어나오려면
무엇보다 경제구조를 재편하여 수출을 늘리고, 여기서 달러를 매집해
달러나 다른 외화부채를 갚아라고 한다는 것입니다.
안타깝게도 IMF의 제안은 실효성이 없었음을 시간이 증명해줬죠.

Bulgarian: 
И така, резервите са се превърнали в начин да се застраховате срещу какво?
Спекулации. Вие казахте спекулации. Спекулативни атаки. Пропадащи пазари. Балони.
Когато една страна се поддаде на спекулативни атаки, тя бива помолена да либерализира своите пазари
и да приспособи финансовата си система към тази на доминиращата страна.
Големия проблем, пред който се изправят повечето развиващи се страни, попаднали в кризата с дългове
е този, че им е било казано от "властта" в света, Международния Валутен Фонд,
който в много от случаите ръководи световната финансова система, че начина за излизане от дълга е преди всичко
реконструкция на икономиката, и специално увеличаване на износа, така че да се печелят повече долари и след това може да изплатят
дълга, който е обикновено в долари или някоя друга чужда валута.
За съжаление, с времето това се е доказало, че не е така.

French: 
Contre quoi les réserves sont-elles 
devenues la manière de se protéger  ?
La spéculation. Les attaques spéculatives. 
L'effondrement des marchés.
Les bulles financières.
Quand un pays succombe à une attaque 
spéculative, on lui demande de
déréguler son économie et d'adapter le 
fonctionnement de son activité financière
au système dominant.
Le problème auquel ont dû faire face les 
pays en développement qui se sont endettés,
c'est la pression exercée par le Fonds 
Monétaire International qui leur a dit,
en sa qualité de gouverneur financier,
que le véritable moyen de sortir de l'endettement 
était de restructurer leur économie.
En particulier en exportant davantage 
afin d'augmenter les recettes
pour rembourser les dettes, ces dettes étant 
en dollars ou en une autre monnaie étrangère.
Malheureusement l'expérience a prouvé maintes 
et maintes fois que la recette ne fonctionne pas.
En fait les pays renoncent tellement 
à leurs dépenses publiques

English: 
in which you can insure yourself,
 against what?
Speculation. Speculative attack.
Falling markets. Bubbles.
When a country succumbs
 to a speculative attack,
it is asked to deregulate its markets
and conform its financial system
to that of the dominant party.
The big problem that's faced
 by most developing countries
who've got into a debt crises
was that they were told
 by the powers that be in the world,
the International Monetary Fund,
which in many ways governs 
the global financial system,
that the way to get out of debt is 
first of all to restructure your economy.
especially to increase your exports 
so you're earning more dollars,
and then you can pay off your debt,
which is normally in dollars 
or some other foreign currency.
Unfortunately time and time again 
that was proved to not be the case at all.
Actually countries cut back 
their public spending to the bone,
so they stopped growing,

Portuguese: 
Então as reservas tornaram-se a forma de você se poder segurar contra o quê?
A especulação. Você disse especulação. Ataque especulativo. A queda dos mercados. Bolhas.
Quando um país sucumbe a um ataque especulativo, é-lhe solicitado que desregulamente seus mercados,
e que ajuste o seu sistema financeiro, ao da entidade dominante.
O grande problema, que é enfrentado pela maioria dos países em desenvolvimento, que têm uma crise de dívida,
é que eles foram informados, pelos poderes mundiais constituídos, Fundo Monetário Internacional,
que em muitos aspectos governa o sistema financeiro global, que o caminho para sair da dívida é,  antes de tudo,
reestruturarem sua economia, principalmente para aumentar as exportações, e assim ganharem mais dinheiro, e então de seguida, poderem pagar,
a sua dívida, que normalmente é em dólares ou outra moeda estrangeira.
Infelizmente, uma e outra vez, provou-se não ser o caso.

Modern Greek (1453-): 
Reserven sind zu einer Art Versicherung geworden
- gegen was?
Spekulation. Sie hatten Spekulation gesagt.
Einen Spekulativen Angriff.
Fallende Märkte. Blasen.
Wenn ein Land einem Angriff der Spekulation erliegt,
dann wird eine Deregulierung seiner Märkte verlangt.
Um sein Finanzsystem
dem der dominierenden Partei anzupassen.
Den meisten Entwicklungsländern,
die in eine Finanzkrise geraten sind,
wird von den höheren Mächten der Welt
- dem IWF, der in vielerlei Hinsicht
das globale Finanzsystem regiert -
gesagt, dass der Weg aus den Schulden
eine Restrukturierung der Wirtschaft sei.
Besonders die Exporte zu erhöhen,
um mehr Dollar zu verdienen.
Dann können sie ihre Schulden, die auf Dollar
oder einer anderen fremden Währung lauten, zurückzahlen.
Leider wurde immer und immer wieder bewiesen,
dass das ganz und gar nicht der Fall ist.
Diese Länder haben ihre öffentlichen Ausgaben
auf ein Minimum reduziert, das Wachstum und

Swedish: 
Så reserver har blivit sättet som du kan försäkra dig... mot vad?
Spekulation. Du sa spekulation. Spekulativ attack. Fallande marknader. Bubblor.
När ett land ger efter för en spekulativ attack så ombeds det att avreglera sina marknader
och anpassa sitt ekonomiska system till den dominerande partens.
Det stora problemet som drabbar de flesta utvecklingsländer som har hamnat i skuldkris
är att de fick höra av världens makter, Internationella valutafonden,
som på många sätt styr det globala finanssystemet, att sättet att bli skuldfri är att i första hand
omstrukturera sin ekonomi, särskilt att öka sin export för att tjäna mer dollar och sedan kunna betala av
skulden som vanligtvis är i dollar eller någon annan utländsk valuta.
Tyvärr har det gång på gång visat sig att detta inte alls stämmer.

German: 
Reserven sind zu einer Art Versicherung geworden
- gegen was?
Spekulation. Sie hatten Spekulation gesagt.
Einen Spekulativen Angriff.
Fallende Märkte. Blasen.
Wenn ein Land einem Angriff der Spekulation erliegt,
dann wird eine Deregulierung seiner Märkte verlangt.
Um sein Finanzsystem
dem der dominierenden Partei anzupassen.
Den meisten Entwicklungsländern,
die in eine Finanzkrise geraten sind,
wird von den höheren Mächten der Welt
- dem IWF, der in vielerlei Hinsicht
das globale Finanzsystem regiert -
gesagt, dass der Weg aus den Schulden
eine Restrukturierung der Wirtschaft sei.
Besonders die Exporte zu erhöhen,
um mehr Dollar zu verdienen.
Dann können sie ihre Schulden, die auf Dollar
oder einer anderen fremden Währung lauten, zurückzahlen.
Leider wurde immer und immer wieder bewiesen,
dass das ganz und gar nicht der Fall ist.
Diese Länder haben ihre öffentlichen Ausgaben
auf ein Minimum reduziert, das Wachstum und

Indonesian: 
Jadi uang cadangan adalah cara untuk melindungi diri dari apa?
Spekulasi. Anda bilang spekulasi. Serangan spekulasi. Jatuhnya pasar. Gelembung.
Ketika sebuah negara tenggelam kedalam serangan spekulatif, ia diminta untuk menghapus regulasi pasarnya
dan mengubah sistem finansial menjadi sama dengan pihak yang dominan.
Masalah besar yang dihadapi oleh negara berkembang adalah siapa yang terjerat dalam krisis utang
adalah mereka yang berada di bawah dikte IMF
yang mana mengatur sistem finansial global, menunjukkan bahwa satu cara untuk keluar dari utang adalah pertama
merestrukturisasi ekonomi, khususnya meningkatkan ekspor agar anda mendapat lebih banyak dolar untuk membayar
utang anda yang biasanya berbentuk dolar atau mata uang asing lainnya.
Sayangnya dari waktu ke waktu, terbukti bahwa bukan disitu masalahnya.

Spanish: 
Así que las reservas se han vuelto la manera como uno se puede proteger. ¿Contra qué?
Especulación. Usted dijo especulación. Ataque especulativo. Caídas en el mercado. Burbujas especulativas.
Cuando un país sucumbe ante un ataque especulativo, se le pide que desregule los mercados
y amolde su sistema financiero al del grupo dominante.
El gran problema que enfrentan la mayoría de los países subdesarrollados que han incurrido en crisis de deuda
fue que se les dijo por los poderosos del mundo, como el Fondo Monetario Internacional
que de muchas maneras gobierna el sistema financiero global, que la manera de salir de la crisis era ante todo la reestructuración de su economía, 
especialmente el incremento de las exportaciones para que con ello obtuvieran más dólares 
y así pudieran pagar su deuda, que normalmente era en dólares o alguna otra divisa.
Desafortunadamente, una y otra vez se ha probado que no es el caso en absoluto.
De hecho, los países han disminuido su gasto público hasta los huesos, 

Polish: 
Dlatego rezerwy stały się
zabezpieczeniem, ale przed czym?
Przed spekulacją, atakami
spekulacyjnymi, upadkiem rynków, bańkami.
Kiedy jakiś kraj staje się celem
ataku spekulacyjnego,
prosi się go o zniesienie regulacji
rynkowych i o dostosowanie
systemu finansowego do
systemu strony dominującej.
Większości krajom rozwijającym
się, które popadły w długi,
światowe ośrodki władzy,
Międzynarodowy Fundusz Walutowy,
który rządzi globalnym
systemem finansowym,
powiedział im, że jedyny sposób na
wyjście z zadłużenia to restrukturyzacja.
Musicie przede wszystkim zwiększyć
eksport, żeby zarabiać więcej dolarów,
tak spłacicie zadłużenie, które jest
w dolarach albo w innej obcej walucie.
Niestety wielokrotnie
okazywało się, że to nie działa.
Kraje trzeciego świata cięły wydatki
publiczne do minimum,

Bulgarian: 
Всъщност държавите съкращават максимално своите публични разходи, което спира техния ръстеж, техния потенциал за какъво и да е растеж
и това, което е произведено се насочва към пазара за износ, насочва се към правенето на долари и така нататък.
Изпащат своите дългове, но не развиват собствената си икономика изобщо.
Те плащат дълеч повече погашения по дългове, отколкото плащат за здравеопазване, образование или каквото и да е друго,
а дълга просто постоянно става все по-голям и по-голям.
Държавата се превръща във васална провинция, която позволява на големите корпорации да използват нейните ресурси и работна сила.
Финансов империализъм: разширяване и поддържане на имперска власт чрез парично господство.
Дори не се крие в сянка. Няма голяма мистерия за това какво се случва тук и как оперира света.
Малко е тъпо. През последните трийсетина години имаме едно и също нещо долу-горе навсякъде, което наричат Неолиберализъм -
една идея, при която трябва да имате плаващи валутни курсове, слаба регулация особено на финансовите пазари,
минимална правителствена намеса или участие в това, което пазарът прави, а това е повече или по-малко, как функционира светът.

Slovenian: 
tako da so nehale rasti; niso imele več nobenega
potenciala za rast,
kar so proizvajale, pa je bilo namenjeno izvozu
in ustvarjanju dolarjev.
Odplačevale so svoj dolg, niso pa razvijale svojega
gospodarstva.
Veliko več so plačevale za odplačilo dolgov
kot so porabljale za zdravstvo, izobraževanje ali
karkoli drugega,
njihovi dolgovi pa so se le še večali.
Država tako postane vazalna država,
ki velikim korporacijam dovoli izkoriščati svoje
naravne vire in delovno silo.
Finančni imperializem:  Širjenje in ohranjanje
imperialne moči z denarno nadvlado.
Niti ni prikrito.  Nobene skrivnosti ni, kaj se
dogaja in kako svet deluje.
Je dokaj odkrito.  Zadnjih trideset let skoraj povsod
najdemo nekaj,
kar se običajno imenuje neo-liberalizem.
To je zamisel, da morate imeti drseč menjalni tečaj,
šibko reguliran trg, še posebej finančni,
minimalno vpletenost vlade ali vmešavanje v početje
trga
in to je bolj ali manj način delovanja sveta.

Portuguese: 
Na verdade, o facto de os países cortarem as suas despesas públicas até ao osso, fez com que parassem de crescer, deixaram de ter qualquer potencial de crescimento,
o que eles conseguiram produzir, foi voltado para o mercado de exportação, teve como objectivo a criação de dólares e assim por diante.
Eles estavam a pagar as suas dívidas, mas eles não estavam a desenvolver a sua própria economia de todo.
Eles estavam a pagar muito mais em prestações da dívida do que gastos com saúde, educação ou qualquer outra coisa,
e suas dívidas só continuaram cada vez maiores e maiores.
O país torna-se um estado vassalo, permitindo que grandes multi-nacionais se instalem, e explorem os seus recursos naturais e mão-de-obra.
Imperialismo Financeiro: Expansão e manutenção do poder imperial, através de domínio monetário.
Nem sequer é nebuloso. Não há grande mistério sobre o que está a acontecer, e sobre como o mundo funciona.
É muito franco. Durante os últimos 30 anos existiu algo, praticamente igual, em todos os lugares, e a que geralmente se chama: Neoliberalismo.
Esta ideia de que se devem ter taxas de câmbio flutuantes, regulação fraca, particularmente dos mercados financeiros,
mínima interferência, ou envolvimento, por parte do governo, com o que o mercado faz... e é mais ou menos assim que o mundo funciona.

Romanian: 
În realitate, țările își reduc drastic cheltuielile publice, astfel încât încetează creșterea economică. Se epuizează potențialul de creștere economică
și, în final, ceea ce a produs o țară e orientat spre export și are ca scop crearea de dolari.
Ele își onorează datoriile, însă nu-și dezvoltă economiile.
Țările plătesc exagerat de mult pentru acoperirea datoriilor, neglijând sectoarele protecției sănătății, educației etc.,
iar datoriile lor devin în continuare mai mari.
Țara devine un stat vasal, permițându-le marilor corporații să exploateze resursele sale naturale sau forța sa de muncă.
Imperialismul financiar: extinderea și menținerea puterii imperiale prin dominație monetară.
Nu e vorba de un secret. Modul în care funcționează lumea și felul în care au loc lucrurile, nu sunt grevate de careva mistere.
Totul e suficient de sincer. În ultimii 30 de ani orice segment al societății a fost marcat cu eticheta neoliberalismului.
E ideea unei rate de schimb flotante, reglementarea redusă a activității financiare,
interferența minimală a guvernului în activitatea pieței financiare și în mare măsură e modul în care funcționează lumea.

Swedish: 
i själva verket skar länder ned på sina offentliga utgifter så mycket att den ekonomiska tillväxten stannade av,
och det som de faktiskt producerade riktades mot exportmarknaden, för att få in dollar.
De betalade av sina skulder, men de utvecklade inte sin egen ekonomi alls.
De betalade mycket mer i återbetalningar på skulder än de spenderade på hälsa- och sjukvård eller utbildning
och skulderna blev bara större och större.
Landet blir en lydstat som låter stora företag utnyttja dess naturresurser och arbetskraft.
Finansiell Imperialism: Utöka och bibehålla imperialistisk makt genom monetär dominans.
Det sker inte ens i skymundan. Det är ingen hemlighet vad som försigår och hur världen fungerar.
Det är ganska öppet. De senaste trettio åren har det spridit sig i princip överallt, och kallas ofta nyliberalism
idén att du ska ha flytande växelkurser, färre regleringar, särskilt av finansmarknaderna,
minimal statlig inblandning i vad marknaden gör, och det är mer eller mindre så världen fungerar idag.

French: 
que leur développement est stoppé et 
tout espoir de croissance future anéantie
et tout ce qu'ils produisent 
étant destiné à l'exportation
pour gagner des dollars.
Ils ont paient leurs dettes mais n'ont 
absolument pas développé leur économie.
Ils ont consacrent bien plus d'argent 
à rembourser leurs dettes
qu'à la santé, l'éducation, etc.
et leurs dettes ne cessent de croître.
Le pays devient un pays sous tutelle
autorisant de grands groupes à exploiter 
ses ressources naturelles et sa main d’œuvre.
Impérialisme Financier : étendre et maintenir 
son pouvoir à travers la domination monétaire.
Il n'y a même pas de dissimulation.
Il n'y a rien de mystérieux à propos 
de la manière dont cela fonctionne.
C'est plutôt basique. Pendant ces 30 
dernières années, on voit presque partout
ce que l'on appelle le Néo-libéralisme
- cette idée qu'il faut un 
système de change flottant,
et une faible régulation, notamment 
sur les marchés financiers,
une implication minimale du 
gouvernement au sein des marchés,
c'est plus ou moins ce qui 
se passe dans le monde.

Spanish: 
y así han estancado su crecimiento y han dejado de tener cualquier potencial de crecimiento.
Lo que han producido ha sido dirigido al mercado internacional, ha sido dirigido a la creación de dólares.
Estos países han estado pagando sus deudas, pero no han estado desarrollando su economía doméstica en lo más mínimo.
Han estado pagando mucho más en la deuda que lo que han estado gastando en el sector de la salud, el educativo o cualquier otro
y sus deudas solo han seguido creciendo más y más.
El país se vuelve un estado vasallo que le permite a las grandes corporaciones la explotación de sus recursos y fuerza de trabajo.
Imperialismo Financiero: expandiéndose y manteniendo el poder imperial a través de la dominación monetaria.
No es ni siquiera un secreto, no es un gran misterio lo que ocurre aquí y cómo opera el mundo.
Es bastante explícito. En los últimos 30 años, y por todas partes, se puede ver algo que generalmente es etiquetado como neoliberalismo.
La idea de que se deben tener las tasas de cambio fluctuantes, regulaciones débiles particularmente en los mercados financieros
y mínima participación o interferencia del gobierno en lo que hace el mercado. Así es, más o menos, como funciona el mundo.

Korean: 
실제로 개도국은 공공지출을 뼛속까지 삭감해 성장이 멈췄어요. 성장에 필요한 어떤 잠재력도 가질 수 없었죠.
생산한거라곤 수출로 미국달러를 계속 만들어낸게 다에요.
빚을 갚고 있었지만 정작 자국경제를 발전시키는건 아니었던 겁니다.
의료나 교육 등 사회적지출에 쓰는 돈 보다 더 많은 돈을 빚갚는데 쓰고 있었어요.
그리고 빚은 더욱 늘어만 갔죠.
그 국가는 대기업이 자국의 자원과 노동력을 착취하도록 문을 열어주며 종속국으로 전락한다.
금융제국주의: 금융지배력을 통해 제국주의를 확장하고 유지하는 것
이건 뭐 숨겨진 진실조차도 아니에요. 세계가 어떻게 돌아가고 무슨 일이 일어나는지에 관한 엄청난 미스테리도 없고요.
아주 대놓고 해요. 지난 30년 동안 신자유주의라는 이름표를 단 것들이 굉장히 많았죠.
변동환율제를 도입하고, 금융시장규제는 줄이며
시장기능에 정부의 간섭은 최소화하자는 것들이 세계가 움직이는 방식이었어요.

Croatian: 
rast i potencijal rasta su
došli u stanje mirovanja.
A ono što su proizvele, bilo je određeno
za izvozna tržišta, kako bi došli do dolara.
One su otplatile svoje dugove,
ali nisu razvile svoje vlastito gospodarstvo.
Otplata duga je iznosila daleko više, nego što su
izdali za zdravstvo, obrazovanje ili nešto drugo.
A njihovi dugovi su rasli i rasli sve dalje.
Zemlja postaje vazalna država,
što omogućuje velikim koncernima,
iskorištavanje prirodnih resursa i radne snage.
Financijski imperijalizam: Izgradnja i njega
kolonijalne moći kroz financijsku dominaciju.
To čak nije ni u sjeni. To nije velika tajna,
što se ovdje događa i kako teče ovaj svijet.
To je prilično grubo.
U proteklih trideset godina, nešto
se svuda prilično mnogo proširilo.
Ono što se obično naziva neoliberalizam.
Ta ideja fleksibilnih deviznih tečajeva,
slabe regulacije posebno financijskih tržišta,
minimalna intervencija vlada na tržišta
i tako manje ili više funkcionira svijet.

Polish: 
wtedy ich gospodarki przestawały
rosnąć, traciły potencjał wzrostu,
a cała ich produkcja szła na
eksport, żeby zarabiać dolary.
Kraje te spłacały zadłużenie,
ale w ogóle się nie rozwijały.
Na obsługę zadłużenia
wydawały o wiele więcej
niż na służbę zdrowia,
edukację czy inne cele.
Mimo to ich zadłużenie nadal rosło.
Taki kraj stawał się wasalem, marionetką,
co pozwalało wielkim korporacjom
na eksploatację ich
surowców i siły roboczej.
Imperializm finansowy:
rozszerzanie i utrzymywanie
imperialnej pozycji przez
dominację monetarną.
To nawet nie jest ukrywane. Nie
jest żadną tajemnicą, co jest grane
i jak działa ten międzynarodowy
system. To dzieje się jawnie.
W ciągu ostatnich 30 lat praktycznie
wszędzie rozprzestrzeniło się coś,
co najczęściej jest
nazywane neoliberalizmem.
To doktryna, według której musimy
mieć elastyczne kursy wymiany walut,
słabe regulacje, szczególnie
na rynkach finansowych,
rząd ma się jak najmniej
wtrącać do funkcjonowania rynku itd.

Indonesian: 
Sebenarnya negara yang terjebak utang terpaksa memotong anggaran belanjanya, sehingga mereka berhenti berkembang
dan yang mereka gencarkan adalah produksi barang ekspor, ditujukan untuk mendapatkan dolar dan mata uang asing.
Mereka memang membayar utang, tetapi mereka juga menghentikan perkembangan ekonomi dalam negeri.
Mereka mengalokasikan lebih banyak dana untuk pembayaran utang daripada untuk layanan kesehatan, pendidikan, dll.
dan pinjamannya tetap menjadi semakin banyak.
Negara itu kemudian terpaksa mengijinkan perusahaan besar untuk mengeksploitasi sumber daya alam dan pekerjanya.
Imperialisme finansial: Memperluas dan memelihara kuasa imperial melalui dominasi moneter.
Ini bahkan tidak tersembunyi lagi. Tidak ada misteri tentang apa yang terjadi disini dan bagaimana dunia bekerja.
Sudah cukup jelas. Dalam 30 tahun terakhir anda mendapatkan sesuatu yang disebut dengan Neoliberalisme
- Idenya adalah anda harus memiliki nilai tukar mata uang yang mengambang, regulasi yang lemah terutama di pasar finansial,
intervensi pemerintah yang minimal, terhadap pasar atau sedikit banyak tentang bagaimana cara kerja dunia.

German: 
das Wachstumspotential kamen zum Stillstand.
Und was sie herstellten, war für die
Exportmärkte bestimmt, um an Dollar zu kommen.
Sie haben ihre Schulden abbezahlt,
haben aber ihre eigene Wirtschaft nicht entwickelt.
Die Schuldentilgung betrug weit mehr,
als sie für Gesundheit, Bildung oder sonst etwas ausgaben.
Und ihre Schulden wuchsen und wuchsen immer weiter.
Das Land wird zu einem Vasallenstaat,
der es den großen Konzernen ermöglicht,
die natürlichen Ressourcen
und die Arbeitskräfte auszubeuten.
Finanzieller Imperialismus: Ausbau und Pflege
der kolonialen Macht durch finanzielle Dominanz.
Es ist nicht mal schattenhaft. Es ist kein großes Geheimnis,
was hier passiert und wie die Welt läuft.
Es ist ziemlich unverblümt.
Seit den letzten dreißig Jahren breitet sich
etwas so ziemlich überall aus.
Was meistens Neo-Liberalismus genannt wird.
Diese Idee von flexiblen Wechselkursen,
schwacher Regulierung besonders der Finanzmärkte,
minimale staatliche Einmischung in die Märkte und
so funktioniert die Welt mehr oder weniger.

English: 
they stopped having 
any potential for growth,
and what they did produce 
was aimed at the export market,
was aimed at creating dollars.
They were paying off their debts
but they weren't developing 
their own economy at all.
They were paying far more
 in debt repayments
than they were spending on health 
or education or anything else,
their debts just kept getting bigger
 and bigger.
The country becomes a vassal state,
allowing large corporations to exploit 
its natural resources and workforce.
Financial Imperialism:
Expanding and maintaining imperial power
 through monetary dominance.
It's not even shadowy.
There's no great mystery 
about what's happening here
and how the world operates. 
It's quite blunt.
For the last thirty years
you've got something that spreads 
pretty much everywhere,
that generally 
gets labelled Neo-Liberalism.
This idea that you should have
 floating exchange rates,
weak regulation 
particularly of financial markets,
minimal government interference
 or involvement in what the market does,
and that's more or less 
how the world operates.

Modern Greek (1453-): 
das Wachstumspotential kamen zum Stillstand.
Und was sie herstellten, war für die
Exportmärkte bestimmt, um an Dollar zu kommen.
Sie haben ihre Schulden abbezahlt,
haben aber ihre eigene Wirtschaft nicht entwickelt.
Die Schuldentilgung betrug weit mehr,
als sie für Gesundheit, Bildung oder sonst etwas ausgaben.
Und ihre Schulden wuchsen und wuchsen immer weiter.
Das Land wird zu einem Vasallenstaat,
der es den großen Konzernen ermöglicht,
die natürlichen Ressourcen
und die Arbeitskräfte auszubeuten.
Finanzieller Imperialismus: Ausbau und Pflege
der kolonialen Macht durch finanzielle Dominanz.
Es ist nicht mal schattenhaft. Es ist kein großes Geheimnis,
was hier passiert und wie die Welt läuft.
Es ist ziemlich unverblümt.
Seit den letzten dreißig Jahren breitet sich
etwas so ziemlich überall aus.
Was meistens Neo-Liberalismus genannt wird.
Diese Idee von flexiblen Wechselkursen,
schwacher Regulierung besonders der Finanzmärkte,
minimale staatliche Einmischung in die Märkte und
so funktioniert die Welt mehr oder weniger.

Italian: 
Ogni possibilità di crescita viene tarpata
e i prodotti che dovevano essere
esportati per ottenere valuta pregiata
vengono venduti per ripianare i debiti, ma senza
accrescimento della propria economia.
I pagamenti per saldare i debiti superano di gran
lunga le spese per la salute o l’educazione,
mentre i debiti crescono
in maniera esponenziale.
Il paese diventa un vassallo che cede alle corporazioni lo
sfruttamento delle risorse naturali e della forza lavoro.
Imperialismo finanziario: espansione e mantenimento del
potere imperialistico attraverso il dominio monetario.
Non si nascondono neanche più. Non c’è nessun
mistero su cosa succede e su come opera il mondo.
Viene fatto tutto allo scoperto. Negli ultimi
30 anni
si è affermato un fenomeno
generalizzato chiamato Neo-liberalismo,
che si basa su tassi di cambio variabili, scarsa
regolamentazione, in particolare nei mercati finanziari,
interferenze o coinvolgimento governativo
minimi sull’operato dei mercati.

Swedish: 
Och det finns institutioner - i synnerhet Internationella Valutafonden - som aktivt försöker driva igenom detta.
Det är ingen hemlighet att det finns människor bakom kulisserna som försöker manipulera systemet, det är ganska uppenbart.
Det här händer och det är så det har varit hela mitt vuxna liv.
Det är så världen fungerar, och det har gjort vissa väldigt rika, det har orsakat enorm förmögenhetskoncentration.
När Internationella valutafonden kommer in för att lindra ett lands skuldproblem så gör de det på vissa villkor.
På 1980-talet och 90-talet kallades dessa villkor "Programmet För Strukturanpassning"
och det tenderar att ta mycket liknande former varhelst det händer.
Vi ser strukturanpassningsprogram idag i länder som Grekland och Portugal och Irland
där länderna uppmanas att skära ned på utgifter i offentlig sektor,

Indonesian: 
Kemudian ada institusi - pada saat ini adalah IMF - yang secara aktif akan menjaga dan mendukung kondisi ini.
Jadi sudah tidak lagi menjadi rahasia, bahwa ada orang-orang di belakang layar yang mencoba memanipulasi banyak hal, sangat kentara sebenarnya.
Ini yang terjadi selama kehidupan dewasa saya.
This is how the world is operated and it's made some people very wealthy, it's produced
enormous concentrations of wealth.
Jadi ketika IMF datang untuk menyelesaikan masalah utang suatu negara, mereka membawa serta satu set syarat dan kondisi.
Pada 1980 dan 90an, mereka menyebut syarat dan kondisi ini sebagai Program Penyesuaian Struktural
dan biasanya isinya sama dimanapun ia diterapkan.
Kita bisa melihat program ini terjadi saat ini di negara-negara seperti Yunani, Portugal, dan Irlandia
dimana negara-negara ini diinstruksikan untuk mengurangi pengeluaran untuk sektor publik,

Bulgarian: 
И след това идват институциите - най-изтъкнатата от които е МВФ, която активно ще опитва да запази това състояние на нещата.
Така че, няма голяма сянка, зад която се крият хора и се опитват да маниполират нещата, те са доста ясни.
Това се случва, и това е през целия мой съзнателен живот.
По този начин света се управлява и това е направило някои хора много заможни, това е произвело огромно количество концентрирано богатство.
И така, Международния Валутен Фонд идва и за да се опита да облекчи дълговите проблеми на страната - налага набор от условия.
През 80те и 90те наричат този набор от условия Програма от Структурни Изменения
и тя е склонна да заеме долу-горе еднаква форма навсякъде, където се случи.
Всъщност, такива програми за преструктуриране можем да видим случващи се в страни като Гърция, Португалия, Ирландия,
където държавите биват инструктирани да намалят количествата, които харчат за публичния сектор,

Polish: 
Tak działa światowa gospodarka.
A instytucje, zwłaszcza MFW
utrzymuje ten stan rzeczy.
Więc nie jest to żaden spisek,
nikt się z tym nie ukrywa,
Nie próbuje manipulować.
To dzieje się jawnie.
I nic się nie zmieniło przez
całe moje dorosłe życie.
Niektórzy na tym bardzo skorzystali.
Doszło do ogromnej koncentracji bogactwa.
Kiedy do gry wkracza MFW, by rozwiązać
problem zadłużenia jakiegoś kraju,
wymusza określone warunki. W
latach 80-tych i 90-tych nazywało się to
"programem dostosowań strukturalnych"
i wszędzie wygląda prawie tak samo.
Dzisiaj takie programy mamy
w Grecji, Portugalii i Irlandii,
gdzie od rządów wymaga się
obniżenia wydatków publicznych,

Modern Greek (1453-): 
Und dann gibt es diese Institutionen
und die herausragende zum jetzigen Zeitpunkt ist der IWF,
die versuchen diese Situation zu erzwingen.
Das ist also nicht sonderlich obskur,
als ob Menschen im Hintergrund die Fäden ziehen,
sondern es ist ziemlich offensichtlich. Es passiert.
Und zwar so schon seit ich erwachsen bin.
Wie es aussieht ist das, wie die Welt funktioniert.
Und es hat einige Menschen sehr sehr reich gemacht.
Es hat enorme Konzentrationen von Vermögen verursacht.
Wenn der Internationale Währungsfond eingreift,
um die Schulden eines Landes in den Griff zu bekommen,
dann sind daran Konditionen geknüpft.
In den 1980er und 90er Jahren haben sie es
strukturelles Anpassungsprogramm genannt.
Es neigt dazu, ähnliche Formen anzunehmen,
egal wo es passiert.
Wir können strukturelle Anpassungsprogramme
heute in Griechenland, Portugal und Irland beobachten.
Länder werden angehalten,
die öffentlichen Ausgaben zu senken.

Croatian: 
Onda postoje te institucije,
a najizrazitiji u ovom trenutku je MMF,
koje pokušavaju prisiliti ovu situaciju.
Dakle, to nije posebno opskurno,
kao da ljudi iz pozadine vuku konce,
nego je to prilično očigledno. To se događa.
I to je tako otkad sam odrastao.
Kako to izgleda, je kako svijet funkcionira.
I to je nekoliko ljudi učinilo vrlo bogatim.
To je urokovalo ogromnu koncentraciju imovine.
Kad Međunarodni monetarni fond intervanira,
da bi savladao dugove jedne zemlje,
onda je to vezano uz određene uvjete.
U 1980-ima i 1990-ima godinama, oni su to
nazvali program strukturnog prilagođavanja.
To teži da se usvoje slični oblici,
bez obzira gdje se to događa.
Mi danas možemo strukturne programe prilagođavanja
promatrati u Grčkoj, Portugalu i Irskoj.
Države se potiču da smanje javnu potrošnju.

Portuguese: 
E depois há as instituições - a mais destacada neste momento é o FMI - que vai tentar manter este estado de coisas activamente.
Portanto, não é nada nebuloso, onde existam pessoas por trás das cenas, algures, a tentar manipular as coisas, na realidade tudo é bastante transparente.
Isso acontece assim, e assim tem sido toda a minha vida adulta.
Esta é a forma como o mundo é gerido, e tem feito algumas pessoas muito ricas, tem produzido enormes concentrações de riqueza.
Assim, quando o Fundo Monetário Internacional chega, com o objectivo de tentar aliviar os problemas da dívida de um país, impõe um conjunto de condições.
Nos anos 1980 e 90, eles chamavam a esse conjunto de condições, um “Programa de Ajustamento Estrutural”,
que tende a assumir formas muito semelhantes sempre que acontece.
De fato, podemos ver os programas de ajuste estrutural, na sua essência, a acontecerem hoje, em países como a Grécia, Portugal e Irlanda,
onde os países são orientados a diminuir os gastos com o sector público,

English: 
And then there are institutions,
the outstanding one 
at this point is the IMF,
that will actively try and enforce 
this state of affairs.
So it's not greatly shadowy,
that there are people 
behind the scenes somewhere
trying to manipulate stuff. 
This is actually quite overt.
This is happening 
and this is how it has been
for my entire adult life.
This is how the world is operated 
and it's made some people very wealthy,
it's produced enormous concentrations 
of wealth.
So when the International Monetary Fund 
comes in,
in order to try and alleviate
 a country's debt problems,
it imposes a set of conditions.
In the 1980s and 90s they called
that set of conditions 
"a Structural Adjustment Programme"
and it tends to take very similar forms
 wherever it happens.
Indeed we can see 
structural adjustment programmes
in essence happening today
in countries like Greece 
and Portugal and Ireland,
where countries are instructed to decrease
the amount they spend on the public sector,

Korean: 
이 와중에 작업을위한 국제기구들이 있었으니, 그 중에서도 최선봉은 행동대장인 IMF였죠.
배후에서 장난질하는 세력이 있다거나 하는 비밀따윈 없어요. 다 드러내놓고 해먹습니다.
실제 일어나는 일들이고, 제 성년기 세상의 모습이 이랬어요.
이게 세상이 움직이는 방식이고, 소수의 사람들을 부자로 만들고, 엄청난 부의집중을 가져왔죠.
IMF가 국가채무를 줄이고자 들어오면 몇 가지 조건을 부과합니다.
1980~90년대에 구조조정이라 불리는 조건들이었죠.
어디든 이름만 다르지 비슷한 형태였어요.
요즘도 그리스, 포르투갈, 아일랜드 같은 곳에서 구조조정 프로그램을 볼 수 있습니다.
이 나라들은 공공부문의 지출을 줄이고,

Romanian: 
Urmează instituțiile, cea mai marcantă fiind Fondul Monetar Internațional, care în mod activ încurajează starea actuală a lucrurilor.
Deci, ideea unui păpușar, ce acționează din umbră, e exclusă; totul e destul de deschis.
E ceea ce se întâmplă la moment și e ceea ce s-a întâmplat în decursul întregii mele vieți adulte.
E modul în care funcționează lumea și modul în care unii au devenit extrem de bogați, modul în care s-a produs o concentrație enormă de bogății.
Atunci când Fondul Monetar Internațional intervine pentru a atenua problemele debitoriale ale unei țări, el impune anumite condiții.
În anii '80 - '90 aceste condiții erau incluse în Programul de Ajustări Structurale,
care are un conținutul identic pentru orice zonă, unde e implementat.
Efectul programelor de ajustare structurală poate fi observat după exmplul Greciei, Portugaliei și Irlandei.
Aceste țări sunt instruite să micșoreze cheltuielile din sectorul public,

Slovenian: 
Potem so tukaj institucije - izstopajoča na tej
točki je IMF -
ta bo aktivno poskušala uveljaviti te zadeve.
Zato ni povsem prikrito, da so izza teh scen
ljudje,
ki skušajo manipulirati s stvarmi; to je dokaj
odkrito.
To se dogaja in tako je to skozi moje celotno odraslo
življenje.
Tako svet posluje in to je omogočilo nekaj ljudem
zelo obogateti,
proizvedlo je ogromne koncentracije bogastva.
Ko vstopi Mednarodni denarni sklad
z namenom razrešiti dolžniške težave države, postavi
niz pogojev.
V 1980. in 1990. letih se je ta niz pogojev imenoval
Program strukturnega prilagajanja,
ki povsod, kjer ga uvajajo, privzame podobne
oblike.
Dejansko lahko danes vidimo izvajanje programov
strukturnega prilagajanja
v državah, kot so Grčija in Portugalska ter
Irska,
kjer tem državam svetujejo, naj zmanjšajo porabo v
javnem sektorju,

German: 
Und dann gibt es diese Institutionen
und die herausragende zum jetzigen Zeitpunkt ist der IWF,
die versuchen diese Situation zu erzwingen.
Das ist also nicht sonderlich obskur,
als ob Menschen im Hintergrund die Fäden ziehen,
sondern es ist ziemlich offensichtlich. Es passiert.
Und zwar so schon seit ich erwachsen bin.
Wie es aussieht ist das, wie die Welt funktioniert.
Und es hat einige Menschen sehr sehr reich gemacht.
Es hat enorme Konzentrationen von Vermögen verursacht.
Wenn der Internationale Währungsfond eingreift,
um die Schulden eines Landes in den Griff zu bekommen,
dann sind daran Konditionen geknüpft.
In den 1980er und 90er Jahren haben sie es
strukturelles Anpassungsprogramm genannt.
Es neigt dazu, ähnliche Formen anzunehmen,
egal wo es passiert.
Wir können strukturelle Anpassungsprogramme
heute in Griechenland, Portugal und Irland beobachten.
Länder werden angehalten,
die öffentlichen Ausgaben zu senken.

Italian: 
E poi ci sono le istituzioni, quella pricipale
è il F.M.I.
che operano attivamente nel
far rispettare questo stato di cose.
Non c’è niente di nascosto, la gente che opera
questa manipolazione lo fa allo scoperto.
Quello che succede ora è successo per
tutta la durata della mia vita adulta.
Questo è il modo in cui opera il mondo.
Ha reso certa gente ricchissima e ha
prodotto enormi concentrazione di ricchezza.
Quando il Fondo Monetario Internazione
interviene
per ridurre i debiti di una
nazione, impone una serie di condizioni.
Negli anni ’80 e ’90 questa serie di condizioni veniva
chiamata: Programma di Adeguamento Strutturale
che aveva modalità molto simili
ovunque venisse attuato.
Programmi di Adeguamento Strutturale vengono applicati
anche attualmente: in Grecia, Portogallo e Irlanda.
A questi paesi viene imposto di
diminuire la spesa pubblica,

French: 
Et puis il y a les institutions 
- la plus emblématique étant le FMI -
qui favorisent ce fonctionnement.
Il n'y a pas de dissimulation 
au sens où des gens
tireraient secrètement les ficelles : 
cela se fait ouvertement.
Cela a toujours été ainsi depuis le début 
de ma vie d'adulte et continue aujourd'hui.
Cela a permis à des gens 
de s'enrichir considérablement,
et a conduit à une très forte 
concentration des richesses.
Quand le Fonds Monétaire 
International intervient,
afin de soulager un pays du poids de sa 
dette, il impose une série de conditions.
Dans les années 1980 - 90, ils ont appelé 
cela "Programme d'Ajustement Structurel"
ce programme a tendance à prendre 
la même forme partout où il s'applique.
En effet ce sont ces Programmes d'Ajustement 
Structurel que l'on applique aujourd'hui
à des pays comme la Grèce, 
la Portugal et l’Irlande
où les prescriptions sont de
 réduire la dépense publique,

Spanish: 
Hay instituciones –la que más sobresale en este punto es el FMI- que activamente tratan de hacer cumplir esta situación.
Así que no es muy misterioso que haya personas detrás de bambalinas tratando de manipular cosas, esto es de hecho bastante explícito.
Esto está sucediendo y así ha sido durante toda mi vida adulta.
Así es manejado el mundo que ha hecho a alguna gente muy rica. Ha producido enormes concentraciones de riqueza.
Así que cuando el FMI viene a aliviar el problema de la deuda de un país, impone una serie de condiciones.
En los 80’s y 90’s, esa serie de condiciones se llamó Programa de Ajuste Estructural
y tiende a tomar formas muy similares donde sea que ocurre.
De hecho, hoy se pueden ver programas de ajuste estructural ocurriendo en países como Grecia, Portugal e Irlanda
que son instruidos en disminuir la cantidad que gastan en el sector público,

Indonesian: 
mereka diinstruksikan untuk meliberalisasi perdagangan dan pasar modal mereka
agar uang bisa lebih mudah keluar masuk dari ekonomi mereka.
Idenya adalah ini akan mengundang investasi dari negara yang lebih kaya
dan bahwa investasi ini akan menyelesaikan masalah mereka.
Dalam faktanya kalimat ini terbukti tidak memiliki landasan yang benar.
Dalam faktanya, yang terjadi adalah program ini justru merusak industri kecil di negara berkembang tersebut
dan negara berkembang pada akhirnya bergantung penuh pada barang dan jasa dari negara berkembang
juga modal dari negara berkembang. Satu hal yang disukai IMF adalah
memberi tahu negara-negara untuk mengurangi pajak perusahaan multinasional ketika mereka datang dan beroperasi di negara mereka
karena dengan demikian anda akan menarik lebih banyak perusahaan multinasional.
Tentu saja ini juga berarti bahwa profit yang dihasilkan perusahaan multinasional tersebut lebih cepat meninggalkan negara itu

Italian: 
li si obbliga a liberalizzare i mercati
degli scambi e quelli di capitale
così che il flusso di denaro possa circolare
più liberamente nelle loro economie.
Lo scopo è che così facendo si favoriscono gli
investimenti da parte dei paesi ricchi del mondo
e che attraverso tali investimenti
si risolverà ogni loro problema.
In realtà è stato provato in più occasioni
che questa pratica è senza alcun fondamento.
L'effetto prodotto invece è la distruzione
dell’industria nascente nei paesi in via di sviluppo
i quali diventano totalmente dipendenti dalle
merci e servizi provenienti dai paesi sviluppati
ed anche dai capitali dei paesi sviluppati. Una cosa
che preme molto al Fondo Monetario Internazionale
è spingere le nazioni ad abbassare le tasse per le
corporazioni multinazionali che operano nei loro territori
perchè così facendo si incoraggiano
altre multinazionali ad investire.
Nella realtà succede che i profitti delle corporazioni
multinazionali lasciano velocemente i paesi ospitanti

German: 
Sie werden angewiesen,
ihre Handels- und Kapitalmärkte zu liberalisieren.
Geld kann so sehr viel leichter in
und aus der Wirtschaft strömen.
Das soll Investitionen aus reicheren Teilen der Welt
anlocken und all ihre Probleme lösen.
In Wirklichkeit hat sich immer wieder rausgestellt,
dass das vollkommen unbegründet ist.
Tatsächlich hat es aufkommende Industrien
und Kapazitäten in diesen Entwicklungsländern zerstört.
Die Entwicklungsländer wurden komplett von Gütern
und Dienstleistungen entwickelter Ländern abhängig.
Und auch von deren Kapital.
Eine Sache, auf die der IWF besonders besteht,
ist die Senkung der Steuern,
die multinationale Konzerne bezahlen müssen,
wenn sie dort in Betrieb gehen.
Denn so locken Sie mehr multinationale Konzerne an.
Natürlich bedeutet das auch, dass die Gewinne
der Konzerne das Land ebenso schnell verlassen.
Das Land selbst profitiert davon nicht.

Modern Greek (1453-): 
Sie werden angewiesen,
ihre Handels- und Kapitalmärkte zu liberalisieren.
Geld kann so sehr viel leichter in
und aus der Wirtschaft strömen.
Das soll Investitionen aus reicheren Teilen der Welt
anlocken und all ihre Probleme lösen.
In Wirklichkeit hat sich immer wieder rausgestellt,
dass das vollkommen unbegründet ist.
Tatsächlich hat es aufkommende Industrien
und Kapazitäten in diesen Entwicklungsländern zerstört.
Die Entwicklungsländer wurden komplett von Gütern
und Dienstleistungen entwickelter Ländern abhängig.
Und auch von deren Kapital.
Eine Sache, auf die der IWF besonders besteht,
ist die Senkung der Steuern,
die multinationale Konzerne bezahlen müssen,
wenn sie dort in Betrieb gehen.
Denn so locken Sie mehr multinationale Konzerne an.
Natürlich bedeutet das auch, dass die Gewinne
der Konzerne das Land ebenso schnell verlassen.
Das Land selbst profitiert davon nicht.

Croatian: 
One se upućuju, na liberalizaciju
svoje trgovine i tržišta kapitala.
Tako da novac može puno lakše
strujati u gospodarstvo i iz gospodarstva.
To treba privući investicije iz bogatijih
dijelova svijeta i riješiti sve njihove probleme.
U stvarnosti se uvijek ispostavilo,
da je to potpuno neosnovano.
To je u stvari uništilo rastuće industrije
i kapacitete u tim zemljama u razvoju.
Zemlje u razvoju su postale ovisne o
robi i uslugama razvijenijih zemalja.
I također od njihovog kapitala.
Jedna od stvari na kojima MMF
posebno inzistira, je smanjenje poreza,
koji moraju platiti multinacionalni koncerni,
ako tamo moraju otvoriti pogone.
Jer tako privlače više
multinacionalnih koncerna.
Naravno to također znači, da prihodi
koncerna, isto tako brzo napuštaju zemlju.
Sama zemlja od toga ne profitira.

Polish: 
liberalizacji rynku handlowego,
rynku kapitałowego,
żeby pieniądze mogły łatwo
wpływać i wypływać z ich gospodarki.
Założenie jest takie, że to zachęci
inwestorów z bogatszych części świata
którzy rozwiążą
wszystkie ich problemy.
W rzeczywistości to założenie wielokrotnie
okazywało się całkowicie bezpodstawne.
Faktyczny skutek tej polityki jest taki,
że niszczy mniejsze gospodarki i potencjał
krajów rozwijających się,
które stają się całkowicie zależne
od towarów i usług krajów
rozwiniętych, a także od ich kapitału.
Jedna z rzeczy, które Międzynarodowy
Fundusz Walutowy szczególnie lubi
powtarzać krajom, to że powinny obniżyć
podatki dla międzynarodowych korporacji,
które wchodzą na ich rynek, bo
to przyciągnie ich jeszcze więcej.
Oczywiście oznacza to także, że zyski
tych międzynarodowych korporacji szybko
ulotnią się z tych krajów, które nic
na tym nie skorzystają.

Bulgarian: 
инструктирани са да либерализират тръговските и капиталовите си пазари,
така че парите да може много по-лесно да влизат и излизат от тяхната икономика.
Идеята е, че това ще увеличи инвестициите, влизащи от по-богатите страни в света,
и това, че всички проблеми ще бъдат решени от тези инвестиции.
Всъщност, това се е доказало с времето, че е напълно неоснователно.
Това, което се случва е, че биват разрушени прохождащите индустрии и капацитети в тези развиващи се страни
и те се превръщат в напълно зависими от стоките и услугите на развитите такива,
както и от техните капитали. Едно от нещата, в които Международния Валутен Фонд го бива,
е да казва на страните да намалят таксите, които международните корпорации трябва да плащат, когато дойдат да оперират в тези страни,
защото това насърчава повече мултинационални компании да се появят.
Разбира се, също така означава, че печалбите, които са направени от тези корпорации напускат държавите също толкова бързо,

Portuguese: 
são instruídos a liberalizar o mercado, e a liberalizar os seus mercados de capitais,
para que o dinheiro possa, muito mais facilmente, entrar e sair das suas economias.
A ideia é que isso irá incentivar os investimentos que virão de regiões mais ricas do mundo,
e que todos os problemas serão resolvidos a partir deste investimento.
Na verdade, isso tem-se revelado, uma e outra vez, como completamente infundado.
Na verdade, o que acontece, é que se destroiem indústrias e capacidades incipientes desses países em desenvolvimento,
e os países em desenvolvimento tornam-se completamente dependentes de bens, e serviços dos países  desenvolvidos,
e também do capital dos países desenvolvidos. Uma das coisas em que o Fundo Monetário Internacional tem muito interesse,
e está a dizer a estes países, é para reduzirem os impostos pagos por multinacionais, que venham operar no país,
porque tal irá encorajar mais empresas multinacionais a virem.
É claro que isso também significa que os lucros, que são feitos por essas empresas multinacionais, deixam esses países tão rapidamente como entraram,

Romanian: 
sunt instruite să libereze piața de comerț și de capital,
astfel încât banii să poată fi extrași și injectați în economie mult mai ușor.
Ideea constă în încurajarea venirii investițiilor străine,
iar toate problemele acelei țări vor fi soluționate prin aceste investiții.
În decursul timpului ipoteza s-a dovedit a fi nedemonstrată.
În realitate sunt distruse industriile noi create și capacitatea de creștere a acestor țări în curs de dezvoltare,
ele devin completamente dependente de bunurile și serviciile provenite din țările dezvoltate,
precum și de capitalul străin. Fondul Monetar Internațional e obsedat de ideea
că țările trebuie să micșoreze taxele, care urmează a fi achitate de corporațiile multinaționale, care tind să intre pe piața locală,
pe motiv că ele vor încuraja și ale corporații să investească.
Bineînțeles și profiturile obținute de aceste corporații multinaționale părăsesc aceste țări la fel de repede,

Korean: 
무역과 자본시장을 개방해
자본의 마수가 자유롭게 들락거리도록 지시받아요.
이런 조치들이 부국으로부터의 투자유치를 촉진하고
이 투자가 모든 문제를 해결해 준다는 논리에요.
하지만 이런 조치들이 근거 없는 사탕발림이었다는 사실이 증명되었죠.
실제 벌어지는 일은 이 조정프로그램이 개도국의 성장산업과 동력을 파괴하고
개도국은 선진국의 재화와 서비스, 그리고 자본에 완전히 종속됩니다.
IMF가 잘하는 것 중 하나는
다국적기업이 해당 국가에 들어와 영업할 때 내야 할 세금을 내리라고 주문하는 것입니다.
다국적기업이 더 많이 들어 올 수 있다고 꼬득이면서요.
물론 이 말은 다국적기업이 단물만 쏙 빼먹고 떠날거고

French: 
libéraliser le commerce et 
le marché des capitaux
de telle manière que l'argent puisse 
facilement entrer et sortir de leur économie.
L'idée est d'encourager les investissements 
venus des régions riches du monde
et de prétendre que tous les problèmes 
vont être résolus grâce à ces investissements.
En fait, il a été démontré à plusieurs 
reprises que tout cela est sans fondement.
En l'occurence, cela ne fait 
qu'anéantir les entreprises naissantes
et le potentiel de ces pays en développement
qui deviennent complètement 
dépendants des biens et
services importés des pays développés
et également de leurs capitaux.
Ce que le Fonds Monétaire International 
affectionne tout particulièrement
c'est de demander aux pays de baisser 
les impôts des entreprises multinationales
lorsqu'elles viennent s'installer sur leur sol
afin d'attirer d'autres multinationales.
Bien sûr cela signifie aussi que les profits 
réalisés par ces multinationales
quittent le pays aussitôt

Swedish: 
de instrueras att liberalisera sin handelsmarknad och avreglera sin kapitalmarknad
så att pengar lättare kan flöda in och ut ur deras ekonomi.
Tanken är att det kommer att locka investeringar att komma in från rikare delar av världen
och att alla deras problem kommer att lösas genom de investeringarna.
I själva verket har detta gång på gång visat sig vara antaganden helt utan grund.
Det som egentligen händer är att det tillintetgör spirande industrier och kapacitet i dessa utvecklingsländer
och utvecklingsländer blir helt beroende av varor och tjänster från de utvecklade länderna
och även av kapital från utvecklade länder. Något som Internationella valutafonden är angelägna om
är att uppmana länder att sänka skatterna för multinationella företag som etablerar sig i landet
fär då uppmuntrar du fler multinationella företag att komma in.
Naturligtvis betyder det även att den vinst som görs av multinationella företag lämnar dessa länder lika snabbt

English: 
they are instructed to liberalise
 their trade market
and liberalise their capital market,
so money can much more easily come 
in and out of their economy.
The idea is that 
this will encourage investment to come in
from richer parts of the world,
and that all of their problems
will be solved from this investment.
In actual fact this has proved
 time and time again
to be completely without foundation.
In actual fact what happens is
it destroys fledgling industries 
and capacities
in these developing countries,
and developing countries 
become completely dependent
on goods and services 
from developed countries,
and also from capital from developed countries.
One of the things the International 
Monetary Fund is very keen on
is telling countries to lower the taxes
that should be paid 
by multinational corporations
when they come and operate in a country
because then you'll encourage
more multinationals to come in.
Of course what it also means is
 the profits that are made
by those multinational corporations
leave those countries just as quickly,
and the country itself doesn't benefit.

Spanish: 
a liberar sus mercados y liberalizar su mercado de capitales,
para que el dinero pueda entrar y salir mucho más fácilmente en estas economías.
La idea es que esto promoverá la inversión que viene de partes más ricas del mundo
y que todos sus problemas serán resueltos con inversión.
De hecho, se ha probado una y otra vez que esta idea no tiene fundamentos en lo absoluto.
De hecho destruye las industrias y capacidades incipientes en estos países en desarrollo
que se vuelven completamente dependientes de los bienes y servicios de los países desarrollados
y también del capital de estos países desarrollados. El Fondo Monetario Internacional es muy entusiasta 
en decirle a los países que disminuyan los impuestos que las multinacionales deben pagar cuando se instalan y operan en estos países
porque así se promueve la venida de otras multinacionales.
Claro que esto también significa que la ganancia hecha por estas multinacionales se van así de rápido también

Slovenian: 
svetujejo jim, naj liberalizirajo svoj trgovinski
trg in trg kapitala,
da bo denar lahko lažje pritekal in odtekal iz
njihovega gospodarstva.
Ideja izza tega je, da bo to spodbudilo naložbe iz
bogatejših delov sveta
in da bodo te naložbe rešile vse njihove težave.
Vedno znova je bilo dokazano, da je to povsem brez
osnove.
Dejansko to uniči novonastale industrije in
zmogljivosti
v teh državah v razvoju,
in države v razvoju postanejo popolnoma odvisne
od izdelkov in storitev iz razvitih držav
ter tudi od kapitala iz razvitih držav.
Ena izmed stvari, ki jo IMF zelo zagovarja, je
zniževanje davkov, ki naj jih plačujejo multinacionalne
korporacije,
ko te vstopijo in začnejo poslovati v državi,
saj bo to spodbudilo multinacionalke k vstopu v
državo.
Seveda to pomeni, da bodo dobički, ustvarjeni v teh
multinacionalkah,
zapustili države prav tako hitro

Spanish: 
y el país en sí mismo no se beneficia. Muchos países subdesarrollados hoy casi no tienen una base tributaria.
No han desarrollado una base tributaria del todo, y por lo tanto se vuelven más dependientes de los mercados de capital internacionales,
de los mercados monetarios, de crear deuda. Por eso hay muchos países en el mundo cuya soberanía ha sido secuestrada.
Es muy difícil ver cómo las sociedades democráticas pueden evolucionar o funcionar cuando de hecho el gobierno es más dependiente 
de los dictados del Fondo Monetario Internacional y los mercados monetarios que de su propios ciudadanos.
Instrumentos Financieros
Lo que hemos visto desde 1970 es un incremento dramático en una serie de fenómenos que ha tenido un efecto estimulante
en los cambios del sistema financiero que nos ha llevado al reluciente y brillante metal y los negocios de acero que allí se dan.
En caso de que no lo sepan, estoy señalando a la Ciudad de Londres.
Para compensar la falta de un valor definido por una mercancía que respalde las divisas,

Croatian: 
Danas imate puno zemalja u razvoju,
koje gotovo nemaju poreznih prihoda.
One su dakle još ovisnije o
internacionalnim financijskim tržištima,
monetarnim tržištima i od stvaranja dugova.
Zato postoji tako puno zemalja u svijetu,
čiji je suverenitet opljačkan.
Kako se može jedno demokratsko društvo razvijati,
ili funkcionirati, ako je vlada ovisnija
o MMF-u i financijskim tržištima,
nego od svog naroda?
Financijski instrumenti
Od 1970-ih godina, vidimo dramatično
povećanje niza fenomena,
koji su imali stimulirajući učinak
na promjene u financijskom sustavu,
do kojeg nas je doveo ovaj sjajni svjetleći
metalno-čelični kompleks, koji vidite tamo.
Ako ne znate, to je City of London,
na koji pokazujem.
Kako bi kompenzirali nedostatak osnovnih valuta,
baziranih na nekretninama, definirane vrijednosti,

Slovenian: 
- država sama od tega nima koristi.  Danes mnoge
države v razvoju nimajo skoraj nobene osnove v
davkih.
Davčnih temeljev skorajda niso razvile,
zato so še bolj odvisne od mednarodnih kapitalskih
trgov,
denarnih trgov, ustvarjanja dolga in zato
je veliko držav na svetu oropanih
suverenosti in je težko videti, kako naj bi se
razvile demokratske družbe
ali delovale, ko so vlade
bolj odvisne od diktata IMF
in denarnih trgov kot od lastnih ljudi.
Finančni instrumenti
Kar vidimo od 1970 naprej je dramatično povečanje
niza fenomenov,
ki imajo spodbujevalni učinek
na spremembe v finančnem sistemu, ki nas je privedel
do
blestečega in svetlikajočega se kovinskega in
jeklenega posla tam preko.
S tem mislim londonski City, če ne veste.
Odsotnost določenega blaga, ki je osnova za določanje
vrednosti valut,

Bulgarian: 
а самите държави не могат да се облагодетелстват. Днес имаме много развиващи се страни, които нямат почти никакви базови такси.
Те не са разработили никаква базова такса и затова са дори много по-зависими от международните капиталови пазари,
от валутните пазари, от създаването на дълг и ето защо имаме толкова страни в света, които бива ограбвани от своя суверенитет
и е много трудно да се види как демократични общества биха могли да се развиват или функционират, когато всъщност правителството зависи много повече
от диктатурата на Международния Валутен Фонд и паричните пазари, отколкото от своя собствен народ.
ФИНАНСОВИ ИНСТРУМЕНТИ
Това, което виждаме след 1970г. е драматично увеличение на редица явления, които имат стимулиращ ефект
върху промяната на финансовата система, която ни е довела до блестящия, лъскав, метален и стоманен бизнес, който е ей там.
В случай, че не знаете - това "ей там" е Лондон.
За да се компенсира липсата на дефинирана, основана на стоката стойност, в основата на валутите,

English: 
Today, many developing countries 
have got almost no tax base.
They've not developed a tax base at all
and so they're even more dependent 
on international capital markets,
on the money markets, 
on creating debt and that's why
you have so many countries in the world
that have really been robbed 
of their sovereignty,
and it's very difficult to see 
how democratic societies can evolve
or function when a government 
is more dependent
on the diktats 
of the International Monetary Fund
and the money markets 
than it is on their own people.
Financial instruments
What we've seen since the 1970s
is a dramatic increase 
in a series of phenomena
that have had a stimulative effect 
on the changes in the financial system
that have brought us to the gleaming 
and shiny metal and steel business
that's over there.
In case you don't know, 
that's the City of London.
To compensate for the lack of a defined,
commodity-based value underlying currencies,

Polish: 
Obecnie wiele krajów rozwijających
się nie ma prawie żadnych możliwości
zbierania podatków, więc są jeszcze silniej
uzależnione od międzynarodowych
rynków kapitałowych, rynków
pieniężnych, od kredytów.
Dlatego tak wiele krajów
straciło praktycznie suwerenność,
bo jak może się rozwinąć i funkcjonować
demokratyczne społeczeństwo,
którego rząd jest bardziej
uzależniony od żądań MFW
i od rynków pieniężnych
niż od własnych obywateli.
Instrumenty finansowe
Od lat 70-tych obserwujemy
gwałtowny wzrost zjawisk,
które stymulują zmiany z systemie
finansowym i przyniosły nam
ten błyszczący metalem i stalą biznes.
Mam na myśli oczywiście londyńskie City.
Ponieważ waluty nie mają
pokrycia w towarach ani kruszcach,

Indonesian: 
dan negara tersebut tidak untung. Hari ini ada banyak negara berkembang yang hampir tidak memiliki pajak dasar.
Mereka tidak mengembangkan pajak dasar sama sekali, jadi mereka semakin bergantung pada pasar modal internasional,
pada pasar uang, pada penciptaan pinjaman dan karena itulah ada banyak negara di dunia yang kearifannya sudah dirampas,
dan sangat sulit untuk melihat bagaimana masyarakat demokratis bisa berevolusi atau berfungsi dalam kondisi pemerintah
yang lebih bergantung pada dikte IMF dan pasar uang daripada rakyatnya sendiri.
Instrumen finansial
Yang kita alami sejak 1970an adalah sebuah peningkatan dramatis akan fenomena yang memiliki efek stimulatif
pada perubahan-perubahan sistem finansial yang diberikan pada kita melalui glamornya dunia bisnis disana.
Jika anda tidak tahu, saya sedang menunjuk kota London.
Untuk mengatasi tidak adanya komoditas yang menjadi basis nilai mata uang,

Italian: 
i quali non traggono alcun beneficio. Oggi, in molti
paesi in via di sviluppo, manca una base imponibile.
Non hanno sviluppato alcuna base imponibile e quindi sono ancora più dipendenti
dai mercati internazionali di capitali,
dai mercati monetari e dai debiti. Ed ecco perchè ci
sono così tanti paesi nel mondo letteralmente derubati
della propria sovranità. É piuttosto difficile
che una società democratica possa evolversi
o funzionare quando un governo
deve obbedire ai diktat del Fondo Monetario Internazionale
e dei mercati piuttosto
che alla volontà dei propri cittadini.
Strumenti finanziari.
É dagli anni ’70 che stiamo assistendo
ad un notevole aumento
di una serie di fenomeni che hanno agito come stimolo
per il cambiamento del sistema finanziario e che ci hanno
regalato quel brillante panorama di vetro e acciaio laggiù.
Per chi non lo avesse capito sto
indicando la City di Londra.
Per ovviare alla mancanza di un valore basato
su un bene specifico come garanzia delle valute,

German: 
Heute haben sie viele Entwicklungsländer,
die fast kein Steueraufkommen haben.
Sie sind also noch abhängiger
von den internationalen Finanzmärkten,
den Geldmärkten, vom Schuldenmachen.
Deshalb gibt es so viele Länder auf der Welt,
die ihrer Souveränität beraubt wurden.
Wie soll sich eine demokratische Gesellschaft entwickeln
 oder funktionieren, wenn eine Regierung abhängiger
vom IMF und den Geldmärkten ist als von ihrem eigenen Volk?
Finanzinstrumente
Seit den 1970er Jahren sehen wir eine
dramatische Zunahme einer Reihe von Phänomenen,
die einen stimulierenden Effekt auf die
Veränderungen im Finanzsystem gehabt haben,
die uns diesen glänzend leuchtenden
Metall-Stahl-Komplex beschert haben, den ihr dort drüben seht.
Falls ihr es nicht wisst,
es ist die City of London, auf die ich zeige.
Als Ausgleich für das Fehlen eines
den Währungen zugrundeliegenden,
auf einem Gut basierenden, definierten Wertes,

French: 
- le pays n'en tire aucun bénéfice. 
Aujourd'hui, certains pays en développement
n'ont presque plus aucune ressource fiscale.
Ils n'ont absolument pas 
défini d'assiette fiscale
et sont de ce fait encore plus dépendants 
du marché des capitaux internationaux,
pour ce qui est du marché monétaire, 
de leur dette et c'est pourquoi
autant de pays ont été vraiment dépossédés
de leur souveraineté, et c'est très difficile 
pour des sociétés démocratiques d'avancer
ans le bon sens quand un gouvernement est
davantage dépendant des diktats 
du Fonds Monétaire International
et des marchés financiers que 
de la volonté de son peuple.
Instruments financiers
Nous assistons depuis les années 1970 à 
une nette augmentation des phénomènes
ayant un effet stimulant sur les
 évolutions du système financier
et qui nous ont conduit 
vers cet ensemble rutilant
qui se trouve là-bas.
Au cas où vous n'auriez pas compris, 
je désigne la City de Londres.
Pour compenser l'absence de valeur 
de référence matérielle sous-jacente,

Romanian: 
iar însăși țara nu are de câștigat. La moment există multe țări care nu au taxe fiscale.
Ele nu au fundamentat o bază fiscală, astfel încât acestea sunt și mai dependente de piețele internaționale de capital,
de piețele monetare, de crearea datoriilor și de aceea avem multe țări care cărora le-a fost jefuită suveranitatea.
În efect, e dificil să vezi cum evoluează o societate democratică, atunci când guvernul său devine dependent de
dictatele Fondului Monetar Internațional și al piețelor monetare și nu de poporul pe care îl conduce.
Instrumentele financiare
Începând cu anii 1970 observăm o creștere dramatică a fenomenelor ce au un efect stimulativ
asupra schimbărilor din sistemul financiar, care au produs aceste afaceri strălucitoare de prelucrare a metalului și oțelului.
În cazul în care nu cunoașteți, vorbesc de sectorul bogătașilor - City of London.
Pentru a compensa lipsa unor bunuri de referință ce ar garanta rezerva monetară,

Portuguese: 
e o próprio país não beneficia. Hoje existem muitos países em desenvolvimento que não têm quase nenhuma base tributária.
Não desenvolveram uma base fiscal de todo, e por isso, são ainda mais dependentes dos mercados de capitais internacionais,
dos mercados monetários, da criação de dívida, e é por isso que existem tantos países do mundo em que a sua soberania foi, na verdade, roubada,
e é muito difícil ver como as sociedades democráticas podem evoluir ou funcionar quando, na  verdade, um governo é mais dependente das,
directrizes do Fundo Monetário Internacional, e dos mercados monetários, do que do seu próprio povo.
Os instrumentos financeiros
O que temos visto, desde a década de 1970, é um aumento dramático de uma série de fenómenos que tiveram um efeito estimulante,
sobre as mudanças no sistema financeiro, que nos trouxeram para o negócio de metal, e aço reluzente e  brilhante, que está ali.
No caso de não saberem, é para a cidade de Londres que estou a apontar.
Para compensar a falta de um valor real (uma commoditie tipo ouro) a suportar as moedas,

Modern Greek (1453-): 
Heute haben sie viele Entwicklungsländer,
die fast kein Steueraufkommen haben.
Sie sind also noch abhängiger
von den internationalen Finanzmärkten,
den Geldmärkten, vom Schuldenmachen.
Deshalb gibt es so viele Länder auf der Welt,
die ihrer Souveränität beraubt wurden.
Wie soll sich eine demokratische Gesellschaft entwickeln
 oder funktionieren, wenn eine Regierung abhängiger
vom IMF und den Geldmärkten ist als von ihrem eigenen Volk?
Finanzinstrumente
Seit den 1970er Jahren sehen wir eine
dramatische Zunahme einer Reihe von Phänomenen,
die einen stimulierenden Effekt auf die
Veränderungen im Finanzsystem gehabt haben,
die uns diesen glänzend leuchtenden
Metall-Stahl-Komplex beschert haben, den ihr dort drüben seht.
Falls ihr es nicht wisst,
es ist die City of London, auf die ich zeige.
Als Ausgleich für das Fehlen eines
den Währungen zugrundeliegenden,
auf einem Gut basierenden, definierten Wertes,

Swedish: 
och det gynnar inte landet i sig. Idag har du många utvecklingsländer som nästan inte har någon skattebas.
De har inte utvecklat en skattebas alls så de är ännu mer beroende av de internationella kapitalmarknaderna,
av penningmarknaden, att ta på sig skulder. Många länder i världen har berövats sin självständighet,
och det är svårt att se hur demokratiska samhällen ska utvecklas och fungera när regeringen är mer beroende av
diktaten från Internationella valutafonden och penningmarknaden än det är av sitt eget folk.
Finansiella instrument
Vi har sedan 1970-talet sett en dramatisk ökning av en rad fenomen som har haft en stimulerande effekt
på förändringarna i det finansiella systemet som har fört oss till den glänsande metall-och stålsektorn där borta.
I fall du inte vet det så är det Londons bankkvarter jag pekar på.
För att kompensera för avsaknaden av en underliggande råvara som kan definiera värdet på valuta,

Korean: 
그 국가가 얻는 건 없다는 얘기에요. 요즘도 세금 안내도 된다는 개도국이 많아요.
걷어들일 세금이 없으니 개도국은 더더욱 자금마련을 위해 국제자본시장에
의존하게 되고, 그래서 이렇게 주권을 강탈당한 나라가 많은 겁니다.
정부가 자신의 국민들에 의존하기 보다 IMF의 구조조정안과 자본시장에 의존하면
민주사회가 발전하고 제기능을 하길 기대하기는 매우 어렵습니다.
금융수단
1970년대부터 우리가 목격한 건 우리를 저 동네 빤짝이 철강사업으로 이끈
금융시스템변화에 박차를 가했던 현상이 엄청나게 증가한 것이에요.
혹시 모르실까봐, 제가 가리키는 저쪽 씨티오브런던이요(런던금융밀집지역)
통화를 떠받치는 정해진 상품가치가 부족한 것을 보상하기 위해,

French: 
les institutions financières ont développé la 
titrisation comme un moyen de gérer le risque.
On a développé la titrisation dans le but 
de stabiliser le système dans son ensemble.
Ce sont des innovations financières 
qui se sont développées
considérablement dans les 
années 1970-80 et au-delà.
c'est un système chaotique dans lequel il 
fallait gérer le risque, il fallait donc innover.
Il fallait des "produits dérivés", 
des "options", "des contrats à terme",
un nouveau marché de la volatilité.
Qui sait ce que signifie le terme "hedging" ?
C'est répartir le risque, gérer
 le risque, s'en protéger.
Jusque très récemment, dans les années 1960,
 la Commission des opérations de bourse
aurait été très claire
ces produits dérivés sans rapport avec
 une production réelle comme l'agriculture
- sur de la poitrine de porc par exemple -
auraient été considérés comme un pari spéculatif
 et on n'en aurait pas autorisé le commerce.

Slovenian: 
so finančne institucije nadomestile z listinjenjem
kot sredstvom za upravljanje tveganja.
Listinjenje razvijete, da bi stabilizirali celotni
sistem;
je niz finančnih procesov in finančnih inovacij,
ki se pospešeno razvijajo od 1970, 1980 naprej.
Inovirati je bilo potrebno zaradi kaotičnega sistema,
kjer je bilo potrebno upravljati tveganje.
Potrebovali so izvedene instrumente, opcije in
terminske posle.  Imeli ste nove trge in orodja za
upravljanje spremenljivosti.
Kdo ve, kaj pomeni izraz "hedging"?
Razpršitev vašega tveganja.  Upravljanje vašega
tveganja, zavarovanje tveganja, natančneje.
Do nedavnega, do 1960 je bila Komisija za vrednostne
papirje dokaj jasna,
da izvedeni instrumenti niso zasnovani na dejanskih
izdelkih, kot so kmetijski izdelki
- zato so terminski posli s svinjskimi trebuhi ali
podobnim blagom -
v bistvu neke vrste špekulacija in zato z njimi ni
dovoljeno trgovati.

German: 
haben Finanzinstitute Verbriefung
als ein Mittel entwickelt, um das Risiko zu bewältigen.
Sie entwickelten Verbriefung um zu versuchen,
das ganze System zu stabilisieren.
Das ist eine Reihe von Finanzprozessen und Innovationen,
die sich ab den 70er und 80er Jahren enorm beschleunigen.
Das System war chaotisch
und das Risiko musste bewältigt werden.
Es musste was Neues erfunden werden.
Man brauchte Derivate, Optionen, Futures.
Auf einmal gibt es neue Märkte für Werkzeuge,
um Preisschwankungen zu bewältigen.
Wer weiß, was der Begriff "hedging" bedeutet?
Ihr Risiko streuen. Ihr Risiko managen.
Sich gegen Ihr Risiko versichern, genau.
Bis vor kurzem, bis in die 1960er Jahre äußerte sich die
Securities And Exchange Commission ganz deutlich,
dass Derivate, die nicht auf echten Produkten
wie solche aus der Landwirtschaft
- also Schweinebauch-Futures oder etwas ähnlichem -
basieren, Glücksspiel wäre.
Und somit der Handel mit solchen Derivaten untersagt.
Das verändert sich in den 60er Jahren.
Jeder kann mit Währungs-Futures handeln.

Swedish: 
utvecklade finansiella institutioner värdepapperisering som ett sätt att hantera risker.
Du utvecklar värdepapperisering som ett sätt att försöka stabilisera hela systemet,
en uppsättning finansiella processer och innovationer som accelererade rejält från 70-talet, 80-talet och framåt.
Du hade ett kaotiskt system som behövde sätt att hantera risker, så du var tvungen att hitta på något.
Du behövde derivat, optioner, terminskontrakt. Du har nya marknader i verktyg för att hantera volatilitet.
Vet någon vad begreppet "hedging" innebär?
Sprida dina risker. Hantera dina risker, försäkra dig mot risker, precis.
Fram till helt nyligen, till 1960-talet var Finansinspektionen mycket tydliga med
att derivat som inte baserades på verkliga produkter, som jordbruksprodukter - terminskontrakt för fläskfilé eller så -
var att betrakta som en typ av gambling och därför fick du inte handla med dem.
Det förändras på sextiotalet. Alla kan handla valutaterminer,

Spanish: 
las instituciones financieras desarrollaron la Titulación como un medio de gestión de riesgos.
Se desarrolla la Titulación para tratar de estabilizar el sistema entero.
Esto es una serie de procesos financieros e innovaciones financieras que se acelera verdaderamente desde los años 80’s.
Se tenía un sistema caótico que requería gestión de riesgos y se tenía que innovar.
Se necesitaban derivados financieros, opciones, futuros. Se tienen nuevos mercados con herramientas para la gestión de volatilidad.
¿Quién sabe qué significa el término de Cobertura (hedging)?
Repartir el riesgo. Gestionar el riesgo, asegurarse contra él. ¡exactamente!
Hasta muy recientemente, en los años 60’s 
la Comisión del Mercado de Valores de Estados Unidos (Securities and Exchange Commission de EE.UU.) era muy clara con que
los derivados que no estuvieran basados en productos reales como los productos agrícolas, los futuros de tocino, o lo que fuere,
serían un tipo de apuesta y por lo tanto su comercio no estaría permitido.
Eso cambió en los 60s. Ahora cualquiera puede comerciar futuros de divisas:

Italian: 
le istituzuioni finanziarie hanno introdotto la
cartolarizzazione come mezzo di gestione del rischio.
La cartolarizzazione ha lo scopo di
cercare di stabilizzare l’intero sistema.
Sono una serie di innovazioni e processi finanziari che hanno
subito una forte accelerazione dagli anni ’70, ’80 in poi.
C’era un sistema caotico che aveva bisogno
di far fronte ai rischi. E si doveva innovare.
Furono introdotti: derivati, opzioni, contratti a termine.
Nacquero nuovi mercati con strumenti volatili di gestione.
Chi conosce il significato di "copertura"?
Frammentare il rischio, gestirlo,
assicurarsi contro il rischio. Esattamente.
Fino a non molto tempo fa, agli anni ’60, la
Commissione per i Titoli e la Borsa diceva chiaramente
che i derivati non basati su merci reali come prodotti
agricoli, cioè contratti a termine della pancetta ad esempio,
erano considerati come scommesse e
quindi ne era vietato lo scambio.
Questo negli anni ’60 cambia. Chiunque può
scambiare contratti a termine sulle valute,

Romanian: 
instituțiile financiare au dezvoltat așa-numitele măsuri de gestionare a riscului - securitizarea.
Securitizarea, ca măsură de stabilizare a întregului sistem,
e un set de proceduri și inovații financiare, care s-au accelerat din anii '70 - '80.
Deci, avem un sistem haotic, care necesită administrare, astfel încât se cer inovații.
Avem nevoie de derivate, opțiuni, futures. Avem noi piețe gestionate prin mecanisme volatile.
Cine știe ce e „hedging”?
Răspândirea riscului. Gestionarea riscului, asigurarea contra lui, exact.
Până nu demult, și anume până în anii 1960 Comisia pentru Securitate și Schimb era suficient de strictă
în a statua că derivatele care nu sunt acoperite de bunuri reale, precum produsele agricole, carnea de porc sau altceva,
reprezintă o activitate speculativă, astfel încât era interzisă vânzarea lor.
Totul s-a schimbat în anii '60. Acum oricine poate vinde futures valutare,

Portuguese: 
as instituições financeiras desenvolveram a securitização como forma de gerir o risco.
Desenvolve-se a securitização como um meio para tentar estabilizar o todo o sistema,
trata-se dum conjunto de processos, e inovações financeiras, que aceleraram a partir dos anos 70, 80.
Tínhamos um sistema caótico que precisava de gerir o risco, e teve que se inovar.
Precisava-se de derivados, opções, futuros. Temos novos mercados de ferramentas de gestão de volatilidade.
Quem sabe o que o termo “Hedging” (cobertura) é?
Espalhar o seu risco. Gerir o risco, segurá-lo, precisamente.
Até muito recentemente, até os anos 1960 a “Securities & Exchange Commission” era bastante clara,
em que os derivados que não fossem baseados em produtos reais, como produtos agrícolas - futuros barriga de porco ou o que quer que fosse -
seriam, de facto, essencialmente, uma espécie de jogo de azar e, portanto, não eram autorizados.
Isso muda nos anos sessenta. Toda a gente pôde negociar futuros de moeda,

Polish: 
instytucje finansowe stosują sekurytyzację
jako metodę zarządzania ryzykiem.
Sekurytyzacja była próbą
ustabilizowania całego systemu.
To szereg procesów i
innowacji finansowych,
które przyspieszyły w
latach 70-tych i 80-tych.
Chaotyczny system wymagał
zarządzania ryzykiem i innowacji.
Potrzebne były instrumenty
pochodne, opcje, transakcje terminowe.
Powstały rynki narzędzi
zarządzania niestabilnością.
Kto wie, co znaczy "hedging"?
Rozłożenie ryzyka, zarządzanie ryzykiem,
zabezpieczenie się przed nim.
Jeszcze do lat 60-tych Komisja
Papierów Wartościowych i Giełd
wyraźnie wskazywała, że instrumenty
pochodne bez pokrycia w realnych produktach
np. płodach rolnych, żołądkach
wieprzowych itp. to rodzaj hazardu
który powinien być zabroniony.
W latach 60-tych to się zmieniło,
każdy mógł zawierać kontrakty
terminowe na kursy walut,

Indonesian: 
institusi finansial mengembangkan sekuritisasi sebagai cara untuk memanage resiko.
Anda mengembangkan sekuritisasi sebagai cara untuk menstabilkan seluruh sistem
ini adalah satu set proses finansial dan inovasi finansial yang muncul sejak 70an dan 80an.
Anda memiliki sistem yang kacau sehingga anda perlu mengatur resikonya dan harus berinovasi.
Anda perlu derivatif, opsi, futures. Anda memiliki pasar baru dalam alat managemen kelabilan.
Ada yang tahu arti kata 'hedging'?
Menyebar resiko. Memanage resiko, mengasuransikannya.
Sejak tahun 1960an, baru saat ini, Komisi Sekuritas dan Dagang menjadi cukup jelas
bahwa derivatif yang tidak berbasis produk riil
lebih mirip dengan judi daripada investasi, karena itu anda tidak diijinkan untuk menjual belikannya.
Aturan ini berubah pada tahun 60an. Semua orang bisa memperjual-belikan futures mata uang,

Korean: 
금융기관은 위험관리를위해 금융증권화(securitisation) 수단을 개발했다.
금융증권화는 시스템전체를 안정화시키기 위한 수단으로
70~80년대 이후 가속화된 금융혁신의 결과들이죠.
위험관리가 필요한 복잡한 시스템이라면 혁신이 필요하겠죠.
파생상품, 옵션, 선물같은거요. 새로운 변동성관리수단이 생긴겁니다.
헷징(hedging)이란 용어 아세요?
위험분산. 위험관리. 맞습니다.
1960년대 까지만 해도 농축산물 같은 실물에 연동된 파생상품,
이를 테면 돼지뱃살 선물 처럼 현물에 가치연동되지 않은 파생상품들은
증권거래위원회가 일종의 도박으로 간주하여 거래를 허용하지 않았어요.
이게 60년대에 바꼈습니다. 누구나 통화선물을 거래해요.

English: 
financial institutions developed
securitisation as a means to manage risk.
You develop securitisation as a means 
to try and stabilise the whole system
this is a set of financial processes 
and financial innovations
that really accelerate 
from the 70s-80s onwards.
You had a chaotic system that needed
to manage risk, and you had to innovate.
You needed derivatives, options, futures.
You have new markets in volatility-management tools.
Who knows what the term "hedging" is?
Spreading your risk. Managing your risk,
insuring against it, precisely.
Up until very recently, until the 1960s,
the Securities and Exchange Commission
 would be quite clear
that derivatives that weren't based
on real products like agricultural products,
so pork belly futures or whatever,
would in fact be essentially 
a kind of gambling
and you weren't allowed to trade them.
That changes in the sixties, 
and everyone can trade currency futures,

Bulgarian: 
финансовите институции са разработили секюритизация като средство за управление на риска.
Разработвате секюритизация като средство за стабилизиране на цялата система.
Това е набор от финансови процеси и финансови иновации, които наистина се увеличиха от 70те, 80те насам.
Имате хаотична система, която трябава да управлява риска и трябва да иновирате.
Имате нужда от деривати, опции, фючърси. Имате нови пазари при инструментите за управление на волативността.
Кой знае какво е терминът "хеджиране"?
Разпростиране на риска. Управление на риска, застраховане срещу риска, точно така.
До съвсем неотдавна, до 1960г., Комисията по Ценните Книжа и Фондовите Борси е била съвсем ясна,
че деривати, които не се базират на реални продукти като селскостопанска продукция,
са всъщност вид хазарт, и затова не са били позволени да се търгуват.
Това се променя след 60те. И всеки може да търгува фючърси,

Modern Greek (1453-): 
haben Finanzinstitute Verbriefung
als ein Mittel entwickelt, um das Risiko zu bewältigen.
Sie entwickelten Verbriefung um zu versuchen,
das ganze System zu stabilisieren.
Das ist eine Reihe von Finanzprozessen und Innovationen,
die sich ab den 70er und 80er Jahren enorm beschleunigen.
Das System war chaotisch
und das Risiko musste bewältigt werden.
Es musste was Neues erfunden werden.
Man brauchte Derivate, Optionen, Futures.
Auf einmal gibt es neue Märkte für Werkzeuge,
um Preisschwankungen zu bewältigen.
Wer weiß, was der Begriff "hedging" bedeutet?
Ihr Risiko streuen. Ihr Risiko managen.
Sich gegen Ihr Risiko versichern, genau.
Bis vor kurzem, bis in die 1960er Jahre äußerte sich die
Securities And Exchange Commission ganz deutlich,
dass Derivate, die nicht auf echten Produkten
wie solche aus der Landwirtschaft
- also Schweinebauch-Futures oder etwas ähnlichem -
basieren, Glücksspiel wäre.
Und somit der Handel mit solchen Derivaten untersagt.
Das verändert sich in den 60er Jahren.
Jeder kann mit Währungs-Futures handeln.

Croatian: 
financijske institucije su razvile sekuritizaciju,
kao sredstvo za rješavanje tog rizika.
Oni su razvile sekuritizaciju, da
pokušaju stabilizirati cijeli sustav.
To je niz financijskih procesa i inovacija,
koji su se od 1970-ih i 1980-ih
godina enormno ubrzali.
Sustav je bio kaotičan i rizik
je morao biti prevladan.
Moralo se izmisliti nešto novo.
Trebali ste derivate, opcije, terminske ugovore.
Odjednom postoje nova tržišta za alate,
da se prevladaju promjene cijena.
Tko zna što znači pojam "hedging"?
Širenje rizika. Upravljanje rizikom.
Osigurati se protiv rizika, točno.
Do nedavno, do u 1960-te godine, Securities And
Exchange Commission, je potpuno jasno izjavljivala,
da derivati, koji se ne baziraju
na pravim produktima, kao ovi iz poljoprivrede,
dakle, svinjska slanina, ili nešto slično,
bi bili igra na sreću.
I tako je trgovina tim derivatima zabranjena.
To se promijenilo u 1960-im godinama.
Svatko može trgovati valutama,

Italian: 
cioè beni non garantiti da merci reali, ma
basati sui movimenti di prezzo delle valute.
Questo fenomeno accelera enormemente dopo la
scomparsa del sistema di tassi di cambio fissi.
Dopo la ritirata dei regolamenti governativi, i
mercati prendono il sopravvento con i loro prodotti
e si afferma la teoria che sia meglio
che i mercati si regolino da soli
per avere la stabilità che le interferenze
dei governi non garantirebbero.
L’ipotesi dell’efficienza dei mercati, l’idea
cioè che i mercati si adeguino più velocemente
e tutti quelli che vi operano siano meglio informati
e più adatti a vigilare sulle pratiche degli altri,
darebbe stabilità e rifletterebbe i cambiamenti
reali che avvengono nell'economia.
Non verrebbe condizionato dal panico, dalle manie, dalle
bolle speculative. Non succederebbe nulla di questo.
I movimenti al rialzo o ribasso seguirebbero
tendenze reali
e gli investitori e operatori dei
mercati finanziari reagirebbero di conseguenza.
Questa quindi è la teoria dei mercati efficienti.
Nella pratica, e credo che gli avvenimenti del
2008 siano la fine di quel processo,

Swedish: 
som inte baseras på verkliga produkter som ska handlas i framtiden, utan som bygger på valutors prisförändringar.
När systemet med fasta växelkurser bryter samman så sprider sig det här fenomenet enormt
den statliga regleringen avvecklades och marknaden tog över och införde sina egna produkter
och teorin är att marknaden är bättre på att reglera sig själv,
den är mer stabil än om du har en regering som lägger sig i hela tiden.
Hypotesen om den effektiva marknaden - att finansmarknader är snabba,
alla marknadsaktörer är väl informerade, alla håller noggrann koll på vad alla andra gör,
den kommer därför att vara mycket stabil och återspegla verkliga förändringar i ekonomin.
Den drivs inte av panik, börsyra, spekulationsbubblor. Inget av detta kommer att hända.
Om det sker upp- och nedgångar är det för att något händer i den reala ekonomin som traders och investerare reagerar på.
Det är hypotesen om den effektiva marknaden. Jag tror att det som hände 2008 innebär slutet för den hypotesen,

Croatian: 
stvarima, koje nisu bazirane
na opipljivim produktima,
sa kojima se trguje do određenog
trenutka u budućnosti,
nego na fluktuacijama cijena valute.
Kad se raspao sustav fiksnih valutnih tečajeva,
ta stvar se naravno enormno ubrzala.
Gdje se razgrađuje državna regulativa,
tamo preuzima tržište svojim vlastitim proizvodima.
Teorija je da se tržište samo bolje regulira.
Da je ono stabilnije,
ako vlada stalno ne intervenira.
Hipoteza o eficijentnim tržištima je ideja,
da se izgradi financijsko tržište, koje je brzo.
Svi su dobro informirani, svi točno
promatraju, što onaj drugi radi.
Dakle, ono će biti vrlo stabilno i
reflektirat će stvarne promjene u gospodarstvu.
Ono neće biti upravljano panikom, manijom i
špekulativnim mjehurima. Ništa od svega toga.
Ako postoje usponi i padovi, onda je
to samo zato što se stvarno nešto događa,
na što trgovci i investitori na
financijskim tržištima konačno reagiraju.
To je hipoteza eficientnih tržišta.
Praksa je - a ja vjerujem da je 2008. godine na neki način
kraj ovog procesa - da se pojavi jedna tako

Modern Greek (1453-): 
Dingen, die nicht auf handfesten Produkten basieren,
die zu einem bestimmten Zeitpunkt
 in der Zukunft gehandelt werden,
sondern auf Schwankungen von Währungspreisen.
Als das System der fixen Wechselkurse zusammenbricht,
beschleunigt sich diese Sache natürlich enorm.
Wo staatliche Regulierungen abgebaut werden,
übernimmt der Markt mit seinen eigenen Produkten.
Die Theorie besagt,
dass der Markt sich besser selbst reguliert.
Dass er stabiler ist,
wenn die Regierung sich nicht ständig einmischt.
Die Hypothese von den effizienten Märkten ist die Idee,
dass man einen Finanzmarkt aufbaut, der schnell ist.
Alle sind gut informiert, alle beobachten sehr genau,
was jeder andere tut.
Daher wird er sehr stabil sein und er spiegelt
tatsächliche Veränderungen in der Wirtschaft wieder.
Er wird nicht von Paniken, Manien und Spekulationsblasen
angetrieben werden. Nichts von alledem.
Wenn es Auf- und Abwärtsbewegungen gibt,
dann nur, weil tatsächlich etwas passiert,
worauf Händler und Investoren
in den Finanzmärkten lediglich reagieren.
Das ist die Hypothese von den effizienten Märkten.
Die Methode - und ich glaube 2008 ist auf eine Art
das Ende dieses Prozesses - das Auftreten einer so

Polish: 
rzeczy bez pokrycia w realnych towarach,
które miały być przedmiotem transakcji,
lecz tylko na zmianie kursów.
Kiedy załamały się system
sztywnych kursów wymiany walut,
bardzo to przyspieszyło, więc
po zniesieniu regulacji prawnych,
pojawił się rynek z własnymi towarami,
a ponieważ według obowiązującej teorii
rynek najlepiej reguluje się sam, to
powinien być stabilny bez ingerencji rządu.
Zgodnie z hipotezą wydajnych
rynków rynek działa szybko,
każdy jest dobrze poinformowany,
uważnie obserwuje konkurencję,
więc rynek będzie stabilny i będzie
odzwierciedlać realne zmiany w gospodarce.
Nikt nie wpadnie w panikę ani manię,
nie będzie żadnych baniek spekulacyjnych.
W teorii wahania cen
odzwierciedlają realne zmiany,
a maklerzy i inwestorzy reagują
na nie na rynku finansowym.

French: 
Cela a changé dans les années 1960. Tout le 
monde peut échanger des contrats à terme,
n'étant pas basés sur de réels produits 
qui seront vendus à un moment donné
mais sur les fluctuations 
de valeur des monnaies.
Dès que le système de changes fixe a 
cessé de fonctionner ce phénomène a
naturellement pris de l'ampleur, l'abandon 
de l'action régulatrice du gouvernement
aconduit à la reprise en main 
des marchés par eux-même,
conformément au fondement théorique :  
le marché sait mieux se réguler lui-même,
il est plus stable que lorsque le 
gouvernement intervient continuellement.
L'hypothèse de l'efficience des marchés - l'idée 
que l'on a un marché financier dans lequel
tout le monde est bien informé, tous suivent 
attentivement ce que les autres font
 - le système est donc stable et reflète 
les changements de l'économie réelle.
Il n'y aura pas de mouvement de panique, 
de folie spéculative, de bulles financières.
Tout cela ne doit pas se produire.
S'il y a des sursauts, c'est forcement le reflet 
de ce qui se produit dans l'économie réelle
et les traders, les investisseurs 
ne font que réagir à cela.
C'est l'hypothèse de l'efficience des marchés.
- Je pense que 2008 marque 
la fin de ce processus -

English: 
things that are not based on real products 
being traded at some point in the future,
but are based on the movement 
of currency prices.
Once the system 
of fixed exchange rates breaks down,
obviously this accelerates enormously,
so as you get the rollback 
of government regulation here,
you get the market taking over 
with its own products here,
and the theory is that the market is better
 at regulating itself,
it's more stable than if you have 
a government interfering all the time.
The efficient markets hypothesis,
the idea that you have set up 
a financial market, they're fast,
everybody in them is well informed,
they all keep a very careful eye
 on what everyone else is doing,
it'll therefore be very stable 
and reflect real changes in the economy.
It's not going to be driven by panics,
 manias, speculative bubbles.
None of this is going to happen.
If there is movement up and down
 it's because something real is happening,
and traders and investors 
in financial markets are responding to it.
So that's the efficient markets hypothesis.
What you see in 2008 is the end of that process,

Portuguese: 
coisas que não são baseadas em produtos reais, a serem negociadas em algum momento no futuro, mas sim baseados nas oscilações dos preços das moedas.
Assim que o sistema de taxas de câmbio fixas cai, obviamente, tudo acelera enormemente,
assim que a regulamentação do governo recuou nisto, o mercado apropriou-se, com seus  próprios produtos,
e a teoria, é que o mercado é o melhor a regular-se a si mesmo,
que assim é mais estável, do que se tiver um governo a interferir a toda a hora.
A teoria dos mercados eficientes - a ideia de que se estabeleceu um mercado financeiro, eles são rápidos,
toda a gente que neles participa está bem informada, todos manterão um olhar, muito cuidadoso, sobre o que todos os outros fazem,
-  o mercado será, portanto, muito estável e reflectirá as mudanças reais na economia.
Por isso, não será conduzido por pânicos, manias, bolhas especulativas. Nada disso vai realmente acontecer.
Se há um movimento para cima, e para baixo, é porque algo real está a acontecer, e os correctores e investidores, nos mercados financeiros, estão a responder a isso.
Esta é a teoria dos mercados eficientes. A prática - eu acho que o que se vê em 2008 é o fim desse processo -

Korean: 
현물이 아니라 움직이는 통화가격에 뒷받침되어 미래의 어느 시점에 거래되는 것 말이죠.
일단 고정금리시스템이 폐지되면 이 거래가 엄청나게 가속화되고
정부규제가 걷히면서 금융상품 스스로가 만든 시장이 형성되는데
시장 스스로의 자율규제가 더 낫고,
정부가 매번 개입하는 것 보다 더 안정된다는 논리가 깔려있어요.
효욜적시장가설이죠, 금융시장이 들어서면 안정화가 더 빠르게 이루어지고,
시장참여자 스스로가 서로 무엇을 하는지 더 잘 감시할 수 있어서
시장이 안정되고 실제 일어나는 변화가 경제에 반영된다는 가설이에요.
공황, 과열, 투기성 호황 같은 것이 없다고 가정해요.
시장 등락이 있다면 그건 실물경제의 움직임이며, 금융시장 내 중개인이나 투자자가 대응하면 된다고 합니다.
이게 효율적시장가설이에요. 이러한 관행이, 제 생각엔 2008년 금융위기 때 쫑 났지만,

Romanian: 
lucruri, care nu sunt acoperite de bunuri reale, sunt vândute la un anumit moment dat în viitor și sunt bazate pe fluctuația prețurilor valutare.
Sistemul de rate de schimb fixate e în degradare accelerată,
la care se adaugă și abolirea reglementărilor de stat, astfel încât piața financiară preia controlul cu propriile bunuri
și totul se explică prin ipoteza că piața o duce mai bine prin autoadministrare,
e mult mai stabilă decât în cazul în care statul ar interveni de fiecare dată.
Ipoteza unei piețe eficiente, ideea unei piețe solide și rapide,
în interiorul căreia toți sunt suficient de informați și precauți la ceea ce fac alții,
presupune stabilitate și reflectă schimbările reale în economie.
Deci, ea nu trebuie administrată prin panici, manii, speculații. Nimic din cele enumerate nu ar trebui să se întâmple.
Dacă există fluctuații e pentru că ceva în realitate se întâmplă, iar comercianții și investitorii de pe piața financiară reacționează.
Asta e ipoteza unei piețe eficiente. La nivel practic, ipoteza și-a încetat existența în anul 2008.

Slovenian: 
To se je spremenilo v šestdesetih letih.   Vsakdo
je lahko trgoval z valutnimi terminskimi posli,
s stvarmi, ki nimajo osnove v dejanskih izdelkih,
so trgovali za nekoč v prihodnosti,
temeljijo pa na gibanju cen valute.
Ko se sistem fiksnih menjalnih tečajev enkrat
razgradi, očitno to dobi pospešek,
zato prevzame, ko se vladno urejanje trga krči,
oblast nad zadevo trg s svojimi izdelki
in teoretično, se trg bolje regulira sam
in je bolj stabilen, kot če vlada neprestano
posreduje.
Hipoteza o učinkovitosti trgov je ideja, da ste
vzpostavili finančni trg, ki je hiter,
vsakdo v njem je dobro obveščen, vsakdo dobro pazi
na početje drugih
- zato bo zelo stabilen in odražal dejanske spremembe
v gospodarstvu.
Ne bo ga vodila panika, manije, špekulativni
baloni.  Nič od tega se dejansko ne bo zgodilo.
Če pride do gibanja gor in dol, pride zato, ker se
nekaj realnega dogaja,
posredniki in vlagatelji na finančnih trgih pa se
na to odzovejo.
To je torej predpostavka o učinkovitosti trgov.
Praksa - mislim, da kar vidite l. 1980, je konec
tega procesa -

Spanish: 
cosas que no están basadas en el comercio futuro de productos reales, sino en la fluctuación del precio de las divisas.
Una vez falla el sistema de tasas de cambio fijas, obviamente esto se acelera enormemente,
así que se tiene por un lado la reducción de regulaciones del gobierno aquí, y se tiene al mercado tomando control con sus propios productos allá.
La teoría es que el mercado es mejor regulándose así mismo,
que es más estable que cuando el gobierno interfiriere todo el tiempo.
La hipótesis de los mercados eficientes —la idea de que se establece un mercado financiero que es rápido,
que todos están bien informados y que todos supervisan lo que hacen los demás—
sería entonces muy estable y reflejaría los cambios reales en la economía.
De esta manera el mercado no es dirigido por pánicos, manías, burbujas especulativas. Nada de eso va a pasar en realidad.
Si hay fluctuaciones es porque algo está sucediendo y los librecambistas e inversores de los mercados financieros están respondiendo.
Esa es la hipótesis de los mercados eficientes. En la práctica —pienso que lo del 2008 es el final de ese proceso:

Indonesian: 
sebuah hal yang tidak berbasis produk riil yang akan diperdagangkan di masa depan tetapi bergantung pada perubahan nilai mata uang.
Disaat anda tidak lagi menggunakan sistem nilai tukar tetap, perjudian ini akan semakin marak
sjadi ketika regulasi pemerintah digulung, pasar akan mengambil alih dengan produk-produknya
dan teorinya: pasar lebih baik dalam meregulasi dirinya sendiri,
pasar akan lebih stabil tanpa intervensi pemerintah.
Hipotesa pasar efisien - yaitu sebuah konsep dimana anda memiliki pasar finansial yang bergerak cepat,
berisi orang-orang terpelajar, dan mereka semua saling mengawasi satu sama lain -
Ini akan menstabilkan pasar dan merefleksikan perubahan sesungguhnya pada ekonomi.
SJadi tidak dikendalikan oleh panik, tren, dan gelembung spekulatif. Ini tidak akan terjadi.
Jika ada pergerakan naik turun, itu murni karena sesuatu yang riil sedang terjadi dan para pedagang dan investor sedang merespon langsung.
Jadi itu hipotesa pasar efisien. Praktiknya - Menurut saya yang anda lihat pada tahun 2008 adalah akhir dari kelangsungannya -

Bulgarian: 
неща, които не се базират на реална продукция, които се търгуват в някакъв момент в бъдещето, базират се на движението в цената на валутите.
Веднъж като имате разпадане на системата с фиксиран валутен курс - това се разпростира неимоверно
и тук имате намаляване на свойството правителството да регулира за сметка на пазара и неговите продукти
и теорията е, че пазара е по-добър в това да се саморегулира,
и, че е по-стабилен отколкото, ако правителството се намесва постоянно.
Хипотезата за ефективните пазари - идеята е, че имате финансови пазари, те са бързи,
всички участници са добре информирани, имат добър поглед върху това какво правят всички останали,
следователно ще бъдат много стабилни и ще отразяват реални промени в икономиката.
Така, че не се движи от паника, маниакалност, спекулативни балони. Нищо от това всъщност не се случва.
Ако има движения надолу и нагоре, е защото нещо се случва реално и търговците и инвеститорите на финансовия пазар реагират на него.
Това е хипотезата за ефективността на пазара. На практика - аз смятам, че това, което се вижда през 2008г. е края на този процес -

German: 
Dingen, die nicht auf handfesten Produkten basieren,
die zu einem bestimmten Zeitpunkt
 in der Zukunft gehandelt werden,
sondern auf Schwankungen von Währungspreisen.
Als das System der fixen Wechselkurse zusammenbricht,
beschleunigt sich diese Sache natürlich enorm.
Wo staatliche Regulierungen abgebaut werden,
übernimmt der Markt mit seinen eigenen Produkten.
Die Theorie besagt,
dass der Markt sich besser selbst reguliert.
Dass er stabiler ist,
wenn die Regierung sich nicht ständig einmischt.
Die Hypothese von den effizienten Märkten ist die Idee,
dass man einen Finanzmarkt aufbaut, der schnell ist.
Alle sind gut informiert, alle beobachten sehr genau,
was jeder andere tut.
Daher wird er sehr stabil sein und er spiegelt
tatsächliche Veränderungen in der Wirtschaft wieder.
Er wird nicht von Paniken, Manien und Spekulationsblasen
angetrieben werden. Nichts von alledem.
Wenn es Auf- und Abwärtsbewegungen gibt,
dann nur, weil tatsächlich etwas passiert,
worauf Händler und Investoren
in den Finanzmärkten lediglich reagieren.
Das ist die Hypothese von den effizienten Märkten.
Die Methode - und ich glaube 2008 ist auf eine Art
das Ende dieses Prozesses - das Auftreten einer so

Portuguese: 
o aparecimento de uma crise, tão grave, que a crença em que o mercado se auto-estabiliza, e se auto-regula, realmente não pode continuar.
Na prática, tudo continua na mesma, mas, na verdade, não podem continuar argumentar da mesma forma que o faziam,
É bom ou, é necessário ou, o mundo fica bem desta forma.
Na última década, tivemos uma inovação - algo chamado de "CreditDefaultSwap".
Uma maneira de comprar um seguro sobre a eventual falência de uma empresa em que se investiu.
e em 2002, valiam menos de 1 trilião de dólares. 
Em 2007, eles valiam 60 triliões. 
Foram cinco anos.
Toda a gente agora diz Oh! Estes CDO's que fizemos, na verdade, não dão o tipo de estabilidade que pensávamos.
A matemática que está dentro deles acaba por ser um completo absurdo.
Há, afinal, muito mais risco associado à tentativa de segurar de riscos e dívida,

German: 
gewaltigen Krise, dass der Glaube sie sei selbst-stabilisierend
und - regulierend nicht aufrecht erhalten werden kann.
Das Methode wird sowieso weiter angewendet,
aber man kann nicht mehr wie zuvor argumentieren,
es sei gut oder notwendig,
oder das sei okay für die Welt.
In den letzten zehn Jahren hatten wir eine neue Innovation,
sogenannte Kreditausfallversicherungen.
Eine Versicherung gegen die Pleite des Unternehmens,
in das Sie investiert haben.
Im Jahr 2002 betrugen sie weniger als eine Billion Dollar.
Im Jahr 2007 betrugen sie 60 Billionen Dollar.
Das sind fünf Jahre.
Jeder sitzt plötzlich da und denkt:
"Oh, diese CDO, die wir gemacht haben,
bieten doch nicht die Art von Stabilität, wie wir dachten.
Die Mathematik, die ihnen zugrunde liegt,
ist kompletter Unsinn, wie sich herausstellt.
Den verbrieften Risiken und Schulden haftet so,
wie wir sie entworfen haben,
viel mehr Risiko an, als wir dachten.

French: 
La survenue d'une telle crise majeure
empêche de continuer de penser que le 
système s’auto-stabilise et s’auto-régule.
Cette pratique continue de toute façon mais 
on ne peut plus argumenter comme avant,
dire que c'est une bonne chose ou 
que c'est une nécessité dans notre monde.
Au cours des dix dernières années,
une innovation appelée "couverture 
en cas de défaillance" a vu le jour.
Une façon de s'assurer au cas où une société 
dans laquelle vous avez investi ferait faillite.
En 2002, leurs montants s’élevaient 
à moins de 1000 milliards de dollars,
en 2007 à plus de 60 000 milliards.
 Cinq ans.
Tout le monde est stupéfait de constater 
que ces "Obligations sécurisées"
n'apportent pas la stabilité escomptée.
Les mathématiques se trouvant 
derrière se sont révélées inopérantes.
Il y a encore plus de risques à essayer
 de se prémunir contre le risque
et de sécuriser la dette, vue 
comment nous l'avons fait.

English: 
the appearance of a crisis so major,
the belief that it'll simply be
self-stabilising and self-regulating,
really can't carry on.
The practice carries on anyway
but you can't argue 
in the same way that you used to,
it's good or It's necessary, 
or this is OK for the world.
In the last decade we had
 a new innovation:
called "a credit default swap".
A way of buying insurance against
a company you invested in going bust,
and in 2002 they were worth 
less than $1 trillion.
In 2007 they were worth $60 trillion.
That's five years.
Everybody is suddenly sitting there saying,
"Oh! These CDOs we've made
don't in fact provide
 the kind of stability that we thought.
The math that's inside of them
is complete nonsense it turns out.
There's far more risk attached to trying
to securitise risk and securitise debt
in the way that we have done this
 than we thought,

Polish: 
W 2008 wiara ta się kończy,
zaczyna się tak poważny kryzys,
że nie da się już dłużej utrzymywać, że
rynek sam się stabilizuje i reguluje.
Jednak w praktyce nic się nie
zmieniło, chociaż nie można już twierdzić,
że ten system jest
dobry albo konieczny.
W ciągu ostatniej dekady pojawiła
się kolejna innowacja:
"swap ryzyka kredytowego" - ochrona przed
bankructwem spółki, w którą inwestujesz,
W 2002 rynek swapów miał
łączną wartość poniżej 1 biliona $.
W 2007 osiągnął wartość 60 bilionów $.
W ciągu 5 lat.
Nagle każdy zaczął się
zastanawiać: te nasze swapy
wcale nie dają nam stabilności, a
ich podstawy matematyczne to bzdura.
Ryzyko związane z sekurytyzacją ryzyka
i z długu okazuje się o wiele większe,

Korean: 
금융위기가 생기면 스스로 안정화시키고 규제한다는 믿음이 전제되어 있어요.
어쨌든 이러한 관행은 계속됩니다. 하지만 늘 써먹던 논리로는 정당화 시킬 수 없어요.
그저 좋다, 필요하다, 괜찮을거다로는 안 먹히죠.
지난 10년 동안 새로운 금융수단이 생겼어요. 신용부도스와프라고(CDS)
투자한 회사의 부도에 대비해 보험 드는 것이에요.
2002년에 이 상품가치가 1조달러에 못 미쳤는데, 2007년엔 60조달러나 되었어요.
5년만에 저렇게 늘었죠.
우리모두 갑자기 주저앉아 말하죠, '이런 우리가 만든 CDO(부채담보부채권)가 생각만큼 안정성을 주는 건 아니군'
그 상품 안의 셈법이 완전 엉터리인게 드러났어요.
위험과 부채를 증권화 하는데는

Swedish: 
en så stor kris betyder att tron att marknader är självstabiliserande och självreglerande inte kan fortsätta.
Företeelsen fortsätter men du kan inte använda samma argument som tidigare
att det är bra, eller att det är nödvändigt eller att det är OK.
Det senaste decenniet kom en ny uppfinning - något som kallas en Credit Default Swap (CDS).
Ett sätt att köpa en försäkring mot att ett företag som du investerat i skulle gå i konkurs.
År 2002 var de värda mindre än $ 1 biljoner. År 2007 var de värda $ 60 biljoner.
Det är fem år.
Plötsligt säger alla "Åh! Dessa CDO som vi har skapat ger i själva verket inte den typ av stabilitet som vi trodde."
Den matematik som de bygger på visar sig vara fullständigt nonsens.
Det är mycket mer risk involverat i att försöka värdepapperisera risker och skulder

Slovenian: 
pojav tako velike krize, da prepričanje,
da se bo sama stabilizirala in sama regulirala, ne
drži več.
Ta praksa se še kar nadaljuje, le da je ne morete
utemeljevati, kot ste prej.
To je dobro ali to je potrebno ali to je v redu za
svet.
V zadnjem desetletju smo imeli nov izum - imenovan
posli kreditnih zamenjav.
Način kupovanja zavarovanj pred bankrotom podjetij,
v katera ste vložili,
in leta 2002 so bila vredna manj kot 1 trilijon
dolarjev.   Leta 2007 so bila vredna 60 trilijonov
dolarjev.
V petih letih.
Vsi naenkrat vzdihujejo "Oh"!  Ti dolžniški instrumenti,
ki smo jih ustvarili,
v bistvu ne nudijo stabilnosti, za katero smo mislili,
da jo.
Pokazalo se je, da je matematika, ki jo vsebujejo,
popoln nesmisel.
Veliko več tveganja je v listinjenju tveganja in
listinjenju dolga

Spanish: 
la aparición de una crisis tan grande, la creencia de que simplemente se restablecerá a sí misma— esto realmente no puede seguir.
La práctica sigue de todos modos, pero ya no se puede realmente argumentar de la misma manera que se hacía antes:
que es bueno, necesario, o está bien para el mundo.
En la última década, tuvimos una innovación. Algo llamado Cobertura por Incumplimiento Crediticio.
Una forma de asegurarse contra la quiebra de una compañía en la que se ha invertido.
En el 2002 su valor ascendía a menos de $1 billón. En el 2007, su valor era de $60 billones (millones de millones).
Estos son 5 años.
Todos estaban sentados ahí diciendo "¡Oh, no, estas Obligaciones de Deuda Garantizadas (CDO) 
que hemos creado no proveen el tipo de estabilidad que esperábamos!
Las matemáticas internas resultaron ser un sinsentido completo.
Hay mucho más riesgo involucrado en tratar de titular el riesgo y la deuda

Bulgarian: 
появата на криза, толкова голяма, че вярата, че тя самостоятелно ще се стабилизира и саморегулира, наистина не може да продължава.
Практиката продължава така или иначе, но наистина не може да се защитава по същия начин, по който е било.
"Добре" е или "Наложително е", "Това е хубаво за света".
През последните десет години имахме нова иновация - нещо, наречено суап за кредитно неизпълнение.
Начин за закупуване на застраховка срещу компанията, в която се инвестира при фалит
и през 2002г. те са били на стойност по-малко от 1 трилион долара. През 2007г. са били на стойност 60 милиарда долара.
Това са пет години.
Всички изведнъж, както си седят казват: "Оу, тези облигации за обезпечаване на дългове, които създадохме, всъщност не предоставят сигурността, която смятахме".
Математиката, която е в тях е пълна глупост, се оказва.
Има далеч по-голям риск в това да се опитваш да секюритизираш риска и дълга

Indonesian: 
muncul sebuah krisis yang sangat besar, yang membuat kepercayaan akan pasar yang meregulasi diri sendiri tidak bisa diteruskan.
Praktiknya terus berlanjut, tetapi anda tidak bisa membelanya seperti dulu
Ini baik, atau ini perlu, atau ini OK untuk dunia.
Dalam dekade yang lalu, kita memiliki inovasi - sesuatu yang disebut Credit Default Swap (Jual-beli Kredit Gagal).
Sebuah cara untuk mengasuransikan bangkrutnya perusahaan tempat anda berinvestasi
dan pada 2002 omset program ini kurang dari $1 triliun. Pada 2007, mereka mencapai $60 triliun.
Hanya dalam 5 tahun.
Tiba-tiba semua orang mengatakan: Oh! CDO yang kita buat ternyata tidak memberi efek stabil seperti yang kita bayangkan.
Matematika yang ada didalamnya ternyata tidak masuk akal.
Ada resiko lebih besar dalam upaya mengasuransikan resiko dan pinjaman.

Croatian: 
velika kriza, da se vjerovanje, da je ona samostabilizirajuća
i - regulirajuća, ne može održati.
Praksa će se tako i tako dalje nastaviti,
ali se više neće moći argumentirati kao prije,
bilo to dobro, ili nužno,
ili da je u redu za svijet.
U posljednjih deset godina imali smo novu inovaciju,
takozvanu "credit default swap".
Osiguranje protiv propasti
poduzeća u koja ste uložili.
U 2002. godini, su iznosila manje od bilijun dolara.
U 2007. godini su iznosila 60 bilijuna dolara.
To je pet godina.
Svaki sjedi iznenada tu i misli:
"Oh, taj CDO, koji smo napravili,
ipak ne nudi stabilnost, kakvu smo mislili.
Matematika, na kojoj se bazira,
je totalna glupost, kako se ispostavilo.
Postoji mnogo više rizika u pokušaju
sekuritizacije rizika i sekuritizacije dugova,
na način na koji smo to učinili,
nego što smo mislili.

Romanian: 
Aparența unei crize atât de mari a făcut să dispară credința într-o piață autogestionată și stabilă.
Practicile continuă până în prezent, însă argumentele anterioare au devenite caduce.
E bine, e necesar sau e ok pentru lume.
În ultima decadă am avut parte de o nouă inovație, e ceea ce numim swap-ul pe riscul de credit.
O metodă de asigurare contra unei companii insolvabile în care ai investit
și în 2002 costul acestora valora mai puțin de $1 trilion. În 2007 ele valorau - $60 trilioane.
Vorbim de 5 ani.
Și instantaneu toți suspină Ohhh! Obligațiile de plată colaterale create nu asigură stabilitatea necesară.
Calculele matematice aferente acestor obligații sunt aberante.
Există mult mai multe riscuri aferente securizării riscului și datoriilor decât am fi crezut.

Modern Greek (1453-): 
gewaltigen Krise, dass der Glaube sie sei selbst-stabilisierend
und - regulierend nicht aufrecht erhalten werden kann.
Das Methode wird sowieso weiter angewendet,
aber man kann nicht mehr wie zuvor argumentieren,
es sei gut oder notwendig,
oder das sei okay für die Welt.
In den letzten zehn Jahren hatten wir eine neue Innovation,
sogenannte Kreditausfallversicherungen.
Eine Versicherung gegen die Pleite des Unternehmens,
in das Sie investiert haben.
Im Jahr 2002 betrugen sie weniger als eine Billion Dollar.
Im Jahr 2007 betrugen sie 60 Billionen Dollar.
Das sind fünf Jahre.
Jeder sitzt plötzlich da und denkt:
"Oh, diese CDO, die wir gemacht haben,
bieten doch nicht die Art von Stabilität, wie wir dachten.
Die Mathematik, die ihnen zugrunde liegt,
ist kompletter Unsinn, wie sich herausstellt.
Den verbrieften Risiken und Schulden haftet so,
wie wir sie entworfen haben,
viel mehr Risiko an, als wir dachten.

Italian: 
provocano una crisi così profonda da annullare la convinzione
che i mercati siano in grado di auto-regolarsi e stabilizzarsi.
Le cose continuano come prima,
ma non si può più dire:
"va bene" o "è necessario" o
"è l'ideale per il mondo".
Nell’ultimo decennio c’è stata un’altra novità
chiamata "trasferimento di rischio del credito".
Un modo per assicurarsi contro il fallimento
di una società nella quale si è investito.
Nel 2002 ammontavano a meno di $1 trilione,
mentre nel 2007 hanno raggiunto i $60 trilioni.
In soli 5 anni.
Tutti dicono: "Oh, queste obbligazioni
con debiti collaterali a garanzia (CDO)
non danno la stabilità che credevamo".
Si scopre che la logica che li
contraddistingue è una completa sciocchezza.
"Ci sono molti più pericoli nella
cartolarizzazione dei rischi e dei debiti"

French: 
Et nous sentons bien à présent 
que tout cela n'apporte rien !
Essayer de rendre de plus en plus complexes 
les façons de réguler et d'organiser
la finance et tenter de se faire de l'argent 
rapidement au passage a en fait produit
le contraire de ce que les 
défenseurs du modèle ont dit
- à savoir, un krach spectaculaire.
La plus importante 
conséquence de cette situation
fut l'expansion exclusive d'un secteur 
qui n'est autre que le secteur financier
Le secteur financier bénéficie 
largement du système monétaire actuel,
pourtant ce système n'est ni stable ni juste.
Mon idée est que la Banque d'Angleterre 
assure la valeur de lamonnaie
en la faisant reposer sur
 la dette du gouvernement.
La fiabilité du gouvernement se justifie par 
sa capacité à prélever des impôts et des taxes.

Korean: 
우리가 생각했던 것 이상으로 큰 위험이 도사리고 있어요. 지금은 쓰레기라고 볼 정도죠.
이 상품으로 금융시장을 형성하고, 조정하고,
쉽게 돈을 벌려고 시도하면, 이 상품을 옹호하는 세력이 말하는 것과 반대되는 효과가 생깁니다.
그리고 극적인 위기가 찾아오죠.
이 두 가지 다른 상황의 차이로 우리가 목격한 것은 바로
특히 한 부문, 금융부문이 성장했다는 것입니다.
금융부문이 현행 금융체제로 인해 엄청난 이익을 얻었지만,
그 시스템은 불안정하고 불공정하다.
영란은행 권력의 원천은 우리가 가진 현금이 정부부채를 담보로 하고 있다는 점입니다.
정부는 조세징수권을 담보로 중앙은행으로부터 돈을 빌리는 거에요.
현금은 정부부채를 담보로 하고,

Romanian: 
Și la moment privim aceste chestiuni ca fiind inutile.
Încercările de a crea modalități mult mai complexe de regularizare și configurare a pieții financiare,
precum și încercările de a face bani ușor, în realitate, au sporit efectul invers celor afirmate de apologeții lor,
în final ne-am pomenit într-o criză speculativă.
În rezultatul acestor efecte adverse am fost martorii unui fenomen major,
un sector al economiei a crescut peste celelalte și acesta e sectorul financiar.
Pe când sectorul financiar beneficiază enorm din actuala configurare a sistemului monetar,
însăși sistemul e instabil și inechitabil.
Ne rămâne să presupunem că la moment Bank of England a garantat numerarul ce-l posedăm prin datorii guvernamentale.
Guvernul poate garanta promisiunile sale prin faptul că poate taxa publicul.
Deci, se invocă că numerarul e asigurat prin datorii guvernamentale,

Slovenian: 
na način, kot smo to naredili, kot pa v prvotni
zamisli.   In zdaj mislimo, da so te stvari brez
vrednosti!
Poskus, da bi z vse bolj zapletenimi načini regulirali
in oblikovali finančni trg,
ob tem pa še na hitro zaslužili, je pomagal ustvariti
nasprotni učinek, kot so ga napovedali zagovorniki
- privedel je do spektakularnega zloma.
Kot rezultat te zelo drugačne situacije lahko vidimo
en izstopajoč pojav:
večal se je en sektor bolj kot vsi drugi - finančni
sektor.
Medtem ko ima finančni sektor ogromne koristi od
sedanjega denarnega sistema,
ni sistem niti stabilen niti pravičen.
Predpostavka pri trenutnem početju Banke Anglije
je,
da je denar, ki ga imamo, krit z državnim dolgom.
Vlada lahko krije svoje obljube z obdavčenjem
javnosti.

Swedish: 
på det sätt som vi har gjort än vad vi trodde. Och nu tycker vi att dessa saker är värdelösa!
Försöken att hitta fler och mer komplexa sätt att reglera och forma en finansmarknad
och försöka tjäna snabba pengar på det bidrog faktiskt till en motsatt effekt mot vad deras försvarare påstår
det vill säga, det ledde till en spektakulär krasch.
Resultatet av denna mycket annorlunda situation var framförallt ett fenomen,
en sektor växte framförallt, och det var den finansiella sektorn.
Samtidigt som den finansiella sektorn gynnas enormt av det nuvarande monetära systemet,
är systemet varken stabilt eller rättvist.
Antagandet som Bank of England gör just nu är att de pengar som vi har backas upp av statsskulden.
Staten kan backa upp sina löften på grund av att de kan beskatta allmänheten.
Så vad de antyder är att kontanter backas upp av statsskulden,

Indonesian: 
Dan sekarang menurut kami hal ini tidak ada gunanya!
Berbagai upaya untuk meregulasi dan membentuk pasar finansial sembari
mengejar keuntungan instan hanya membuat segala sesuatu berjalan sebaliknya, menurut yang meminta maaf
justru membawa krisis yang spektakuler.
Akibat dari berbagai situasi ini adalah satu fenomena yang paling penting dari lainnya,
yaitu satu sektor berkembang di atas lainnya, itu adalah sektor finansial
Meski sektor finansial mendapat keuntungan besar dari sistem moneter saat ini,
bukan berarti sistem ini stabil atau adil.
Orang berasumsi bahwa uang kas yang kita gunakan saat ini dibeking oleh utang negara.
Pemerintah bisa membeking janjinya dengan menarik pajak dari publik.
Jadi yang mereka maksud adalah uang kita dibeking oleh utang pemerintah,

Bulgarian: 
в начините, които сме разработили, отколкото смятахме. И сега мислим, че тези неща са безполезни.
Опитите да се направят все по-сложни начини за регулиране и оформяне на финансовите пазари
и опитите да се направят бързи пари от това, всъщност допринасят за обратния ефект, на това, което застъпниците твърдят, че е.
Което води до грандиозна катастрофа.
Това, което видяхме като резултат от тази толкова различна ситуация, е един феномен над всички други,
един сектор, над всички - и това е финансовия сектор.
Докато финансовия сектор печели значително от настоящата парична система,
то системата не е нито стабилна, нито справедлива.
Схващането, в което Английската банка ни убеждава в момента е, че парите, които притежаваме са обезпечени с правителствен дълг.
Правителството обезпечава своите обещания с факта, че може да обложи с данък обществото.
Това, което искат да кажат е, че парите са обезпечени с правителствен дълг,

German: 
Und jetzt denken wir, dass diese Dinge wertlos sind."
Der Versuch den Finanzmarkt auf immer komplexere Weise
zu regulieren und zu gestalten
und eine schnelle Mark dabei zu verdienen,
half dabei den gegenteiligen Effekt hervorzubringen,
als seine Apologeten predigten.
Es hat zu einem spektakulären Einsturz geführt.
Wir konnten in Folge der sehr unterschiedlichen
Situation vor allem ein Phänomen beobachten,
vor allem eine Branche wuchs, und das war der Finanzsektor.
Auch wenn der Finanzsektor enorm
vom derzeitigen Währungssystem profitiert,
ist das System weder stabil noch fair.
Die Annahme bei dem, was die Bank
von England im Moment tut, ist, dass das Bargeld,
das wir haben, durch die Staatsschulden gedeckt ist.
Die Regierung kann ihr Versprechen dadurch
bekräftigen, dass es Steuern erheben kann.

Polish: 
a te papiery są teraz bezwartościowe!
Próba kształtowania rynku finansowego
w coraz bardziej skomplikowany sposób
i próba szybkiego wycofania się z niego
przyniosła przeciwny skutek niż oczekiwano,
i doprowadziła do
spektakularnego krachu.
Skutek tej nowej sytuacji
był przede wszystkim jeden:
gwałtowny rozwój sektora finansowego.
Sektor finansowy czerpie ogromne
korzyści z obecnego systemu monetarnego,
który nie jest ani
stabilny ani sprawiedliwy.
Uzasadnienie obecnych
działań Banku Anglii jest takie,
że pokryciem naszych
pieniędzy jest dług publiczny.
Rząd może wywiązać się ze
swoich obietnic, ściągając podatki.
Twierdzi, że dług publiczny
gwarantuje wartość pieniędzy,

Modern Greek (1453-): 
Und jetzt denken wir, dass diese Dinge wertlos sind."
Der Versuch den Finanzmarkt auf immer komplexere Weise
zu regulieren und zu gestalten
und eine schnelle Mark dabei zu verdienen,
half dabei den gegenteiligen Effekt hervorzubringen,
als seine Apologeten predigten.
Es hat zu einem spektakulären Einsturz geführt.
Wir konnten in Folge der sehr unterschiedlichen
Situation vor allem ein Phänomen beobachten,
vor allem eine Branche wuchs, und das war der Finanzsektor.
Auch wenn der Finanzsektor enorm
vom derzeitigen Währungssystem profitiert,
ist das System weder stabil noch fair.
Die Annahme bei dem, was die Bank
von England im Moment tut, ist, dass das Bargeld,
das wir haben, durch die Staatsschulden gedeckt ist.
Die Regierung kann ihr Versprechen dadurch
bekräftigen, dass es Steuern erheben kann.

Croatian: 
A sada mislimo da su te stvari bezvrijedne.
Pokušaj da se financijsko tržište regulira
i oblikuje na sve kompleksnije načine
i pri tom brzo zaradi,
pomogao je proizvesti suprotni učinak,
nego što su njegovi apologeti propovijedali.
To je dovelo do spektakularnog kolapsa.
Ono što smo vidjeli kao rezultat tih vrlo
različitih situacija, bio je iznad svega jedan fenomen,
rasla je prije svih jedna branša,
a to je bio financijski sektor.
Iako financijski sektor enormno profitira
od sadašnjeg monetarnog sustava,
taj sustav nije ni stabilan, niti fer.
Pretpostavka za ono što Bank of England
radi u ovom trenutku je da gotovinu,
koju mi imamo, pokriva nacionalnim dugom.
Vlada može svoje obećanje pojačati
time, da to može povećati poreze.

Italian: 
"così come viene praticata di quanto credevamo.
E ora pensiamo che non abbiano nessun valore".
I tentativi di escogitare modi sempre più complessi
per regolare e modellare i mercati finanziari,
o per farci soldi velocemente, hanno invece prodotto
l’effetto opposto di quanto predicavano gli apologi.
Ovvero hanno prodotto un
collasso speculativo.
Il risultato che ne è scaturito invece
è stato un fenomeno che più di tutti...
un settore che più di tutti è cresciuto
sugli altri: il settore finanziario.
Mentre il settore finanziario si avvantaggia
enormemente dall’attuale sistema monetario,
il sistema stesso non è nè
stabile nè equilibrato.
Il presupposto in base al quale opera ora
la Banca d’Inghilterra
è che i nostri depositi sono garantiti dal debito pubblico.
Lo stato infatti può garantire tale
assunto attraverso la tassazione.

Spanish: 
de la manera que lo hemos estado haciendo de lo que nos habíamos imaginado. Y ahora pensamos que estas cosas no tienen valor alguno.
El intento de lograr más y más caminos complejos para regular y darle forma al mercado financiero
y también tratar de sacarle un dólar extra, en realidad ayudó a causar el efecto opuesto de lo que sus defensores predicaban.
Esto es: llevó a una caída espectacular.
Lo que vimos como resultado de esta situación, muy diferente, fue un fenómeno por encima de cualquier otro:
un sector creció más que los demás y ése fue el sector financiero.
Mientras el sector financiero se beneficia enormemente del actual sistema monetario,
el sistema no es ni estable ni justo.
Se asume que lo que el Banco de Inglaterra hace en este momento es respaldar nuestro efectivo con la deuda del gobierno.
El gobierno puede respaldar sus promesas por el hecho de que puede cobrarle impuestos al público.
Así, está implícito que el efectivo está respaldado por deuda del estado,

English: 
and we now think 
these things are now worthless!
The attempt to get 
more and more complex ways
of regulating and shaping a financial market
and trying to make a quick buck out of it
helped produce the opposite effect
 to what its apologists said,
which is, it led to a spectacular crash.
What we saw as a result 
of this very different situation
was one phenomenon above all,
one sector above all grew, 
and that was the financial sector.
While the financial sector 
benefits enormously
from the current monetary system,
the system is neither stable nor fair.
The assumption 
in what the Bank of England does right now
is that the cash that we hold 
is backed up by government debt.
The government can back up its promises 
by the fact that it can tax the public.

Portuguese: 
desta maneira, do que pensávamos. E agora, achamos que estas coisas são inúteis!
A tentativa de obter formas, mais e mais complexas, de regular, e dar forma a um mercado financeiro,
e tentar fazer um dinheirinho rápido a partir dele, bem, na verdade, ajudou a produzir o efeito oposto ao que os seus apologistas disseram,
- ao que levou, foi a uma queda espectacular.
O que vimos, como resultado desta situação muito diferente foi, um fenómeno acima de tudo,
um sector que cresceu acima de tudo, e que foi o sector financeiro.
Enquanto o sector financeiro beneficia enormemente a partir do sistema monetário actual,
o sistema não é, nem estável, nem justo.
Presumir que o que o Banco de Inglaterra faz agora, que é que o dinheiro que temos, é apoiado por dívida pública.
O governo pode suportar as suas promessas, pelo facto de poder tributar a população.
O que eles estão a sugerir é que o dinheiro é garantido por dívida pública,

French: 
Notre système monétaire est donc basé 
sur l'endettement du gouvernement,
et la dette du gouvernement est garantie
 par sa la capacité à taxer la population.
Maintes et maintes fois au cours 
des 30 dernières années,
la dette privée a été transformée 
en dette publique,
et au final, cette dette est payée par 
la population dans les pays endettés.
C'est pour cela que les coupes 
budgétaires s'imposent.
Le système est conçu pour rendre 
certaines personnes très riches
au détriment des citoyens 
et des contribuables.
Le système abaisse le niveau 
de vie de la majorité des gens
et redistribue les richesses 
parmi les privilégiés.
Depuis le début des années 1960,
nous sommes dans un système 
n'ayant plus de taux de change fixe,
ayant subitement ouvert les frontières
 du monde de la finance,
avec des banques centrales 
n'ayant plus aucun contrôle

Croatian: 
Dakle, ono što oni impliciraju,
je da je gotovina osigurana državnim dugom,
dok su državni dugovi pokriveni sposobnošću vlade,
da dobije gotovinu poreznih obveznika.
U posljednjih trideset godina, privatni
dugovi su uvijek pretvarani u državni dug.
Na kraju će cijena duga javnosti,
biti isplaćena u zemlji dužnika.
Zato je neophodno smanjenje potrošnje.
Sustav je tako koncipiran,
da određene ljude učini jako bogatim,
na teret građana i poreznih
obveznika, jedne nacije.
Sustav smanjuje životni standard većine
i distribuira to bogatstvo među privilegiranima.
Dakle, što nam preostaje je financijski sustav,
još od ranih 1970-ih godina, koji nema fiksne tečajeve,
koji odjednom otvora sve granice za kapital,

Romanian: 
iar datoriile Guvernului sunt garantate de posibilitatea acestuia de a obține numerar de la public.
În repetate rânduri, în decursul ultimilor 30 de ani, suntem martorii transformării datoriilor private în datorii publice,
în final prețul acestor datorii e plătit de poporul țării debitoare.
E motivul pentru care reducerea cheltuielilor e necesară.
Sistemul e creat pentru a face anumite persoane extrem de bogate pe cheltuiala cetățenilor unei națiuni și plătitorilor de impozite.
Sistemul micșorează standardul de viață a majorității oamenilor și redistribuie aceste bogății către cei privilegiați.
Deci, la moment avem un sistem financiar, care începând cu anii '70 nu are rate de schimb fixe,
a cărui hotare financiare se extind în mod surprinzător,

English: 
So what they're implying is 
that cash is backed up by government debt,
when government debt is backed up
 by the ability of government
to get cash from the public.
Time and time again 
over the past thirty years,
we've seen private debts 
being transformed into public debts,
and ultimately the price 
of that debt is being paid by the public
in the debtor country.
This is why spending cuts are necessary.
The system is designed 
to make certain people very rich
at the expense 
of a nation's citizens and tax payers.
The system lowers
 the standard of living of the majority
and distributes this wealth 
amongst the privileged.
So what we are left with is 
a financial system, since the early 70s,
that has no fixed exchange rates,
that suddenly has
 increasingly open financial borders,
that has central banks having to manage 
without having any control
because there's nothing here 
where the gold used to be.

German: 
Was sie damit andeuten, ist,
dass das Bargeld durch Staatsschulden gedeckt ist,
während Staatsschulden durch die Fähigkeit der Regierung
Bargeld von den Steuerzahlern zu kriegen gedeckt sind.
In den letzten dreißig Jahren wurden private Schulden
immer wieder in Staatsschulden verwandelt.
Letztlich wird der Preis für die Schulden
von der Öffentlichkeit im Schuldnerland bezahlt.
Deswegen sind Ausgabenkürzungen notwendig.
Das System ist konzipiert,
um bestimmte Menschen sehr reich zu machen.
Auf Kosten der Bürger und Steuerzahler einer Nation.
Das System senkt den Lebensstandard der Mehrheit
und verteilt diesen Reichtum unter den Privilegierten.
Übrig bleibt seit den 70er Jahren
ein Finanzsystem ohne fixe Wechselkurse,
das plötzlich zunehmend offene Grenzen für Kapital hat.

Bulgarian: 
а правителствения дълг - със способността на правителството да взима пари от хората.
Отново и отново, през последните 30 години гледахме частния дълг да се превръща в публичен,
и в крайна сметка цената на този дълг се плаща от хората от страната длъжник.
Ето защо са необходими съкращенията на разходите.
Системата е проектирана да прави определени хора много богати, за сметка на гражданите и данъкоплатците.
Системата понижава стандарта на живот на повечето хора и дистрибутира това богатство сред привилигированите.
Това, с което разполагаме е финансова система от ранните 70 години, която няма фиксирани валутни курсове,
която изведнъж и в перспектива, отваря финансовите граници,

Swedish: 
När statsskulden backas upp av statens möjlighet att ta in pengar från allmänheten.
Gång på gång under de senaste trettio åren har vi sett privata skulder omvandlas till offentliga skulder,
och i slutändan betalas kostnaden för skulden av medborgarna i det skuldsatta landet.
Detta är anledningen till att nedskärningar är nödvändiga.
Systemet är utformat så att det gör vissa väldigt rika på bekostnad av medborgare och skattebetalare.
Systemet sänker levnadsstandarden för majoriteten och distribuerar välståndet till de privilegierade.
Så vad vi har idag är ett finansiellt system som sedan början av 70-talet inte har några fasta växelkurser
som plötsligt har allt öppnare ekonomiska gränser,

Slovenian: 
Iz tega sledi, da je gotovina krita z državnim
dolgom,
tj., državni dolg je krit s sposobnostjo vlade, da
gotovino dobi od javnosti.
V preteklih tridesetih letih smo vedno znova
videli,
kako se zasebni dolg pretvori v javni dolg,
in nazadnje ceno tega dolga plača javnost dolžniške
države.
Zato so potrebna krčenja javne porabe.
Sistem je zasnovan tako, da nekateri ljudi zelo
obogatijo
na račun državljanov in davkoplačevalcev.
Sistem niža življenjski standard večine
in razdeljuje bogastvo med privilegiranimi.
Kar nam ostane, je finančni sistem, ki od sedemdesetih
let nima več fiksnega menjalnega tečaja,
ki ima nenadoma vse bolj odprte finančne meje,
katerega centralne banke morajo upravljati, ne da
bi imele nadzor,

Modern Greek (1453-): 
Was sie damit andeuten, ist,
dass das Bargeld durch Staatsschulden gedeckt ist,
während Staatsschulden durch die Fähigkeit der Regierung
Bargeld von den Steuerzahlern zu kriegen gedeckt sind.
In den letzten dreißig Jahren wurden private Schulden
immer wieder in Staatsschulden verwandelt.
Letztlich wird der Preis für die Schulden
von der Öffentlichkeit im Schuldnerland bezahlt.
Deswegen sind Ausgabenkürzungen notwendig.
Das System ist konzipiert,
um bestimmte Menschen sehr reich zu machen.
Auf Kosten der Bürger und Steuerzahler einer Nation.
Das System senkt den Lebensstandard der Mehrheit
und verteilt diesen Reichtum unter den Privilegierten.
Übrig bleibt seit den 70er Jahren
ein Finanzsystem ohne fixe Wechselkurse,
das plötzlich zunehmend offene Grenzen für Kapital hat.

Spanish: 
cuando la deuda del estado está respaldada por la capacidad de conseguir efectivo del público.
Una y otra vez, durante los últimos 30 años, hemos visto que las deudas privadas se transforman en deudas públicas,
y a la larga, el público del país deudor paga el costo de esa deuda.
Por eso los recortes en el gasto público son necesarios.
El sistema está diseñado para que cierta gente se haga muy rica a expensas de los ciudadanos y contribuyentes de una nación.
El sistema disminuye el nivel de vida de las mayorías y distribuye esta riqueza entre los privilegiados.
Así que nos han dejado un sistema financiero que desde principios de los 70’s no tiene tasas de cambio fijas,
que de repente ha abierto sus fronteras financieras cada vez más,

Korean: 
정부부채는 국민으로부터 현금을 걷을 수 있는 능력을 담보로 한 것이죠.
지난 30년 간 우린 계속 민간부채가 정부부채로 전환되는 걸 봐왔어요.
그 빚의 댓가는 궁극적으로 채무국 국민이 치르는 것이고요.
이것이 공공지출이 줄 수 밖에 없는 이유다.
이 시스템은 국민의 혈세로 소수의 사람을 배불리며
다수의 삶의 질을 떨어뜨린 대가를 특권층에 배분하도록 설계된 것이다.
70년대 이 후 우리에게 남겨진 건 고정금리가 없는 금융시스템입니다.
이 체제는 금융의 국경을 허물며

Polish: 
a gwarancją długu publicznego jest
jego zdolność do ściągania podatków.
Wielokrotnie w ciągu ostatnich
30 lat zadłużenie prywatne
stawało się zadłużeniem publicznym,
które ostatecznie spłaca
społeczeństwo zadłużonego kraju.
To ma uzasadniać cięcia budżetowe.
System został tak zaprojektowany,
by niektórzy mogli się bogacić
kosztem obywateli i podatników.
Ten system obniża poziom
życia większości i dzieli bogactwo
między uprzywilejowaną mniejszość.
Od początku lat 70-tych
mamy system finansowy
bez sztywnych kursów walut o
coraz bardziej otwartych granicach,
którym banki centralne mają
zarządzać, nie mając żadnej kontroli,
bo nic nie zastąpiło złota.

Portuguese: 
quando a dívida pública é garantida pela capacidade do governo cobrar impostos.
Uma e outra vez nos últimos 30 anos temos visto dívidas privadas sendo transformadas em dívidas públicas,
e, no fim do dia, o preço dessa dívida está a ser pago pelos cidadãos do país devedor.
É por isso que os cortes de gastos são necessários.
O sistema é projectado para tornar algumas pessoas muito ricas à custa dos cidadãos e dos contribuintes de cada nação.
O sistema reduz o padrão de vida da maioria, e distribui essa riqueza entre os privilegiados.
Então, o que nos resta, é um sistema financeiro que, desde o início dos anos 70, não tem taxas de câmbio fixas,
que, de repente, tem fronteiras financeiras cada vez mais abertas,

Italian: 
É implicito quindi che il denaro
sia garantito dal debito pubblico
e che il debito pubblico sia garantito
dalla tassazione operata sui cittadini.
Negli ultimi 30 anni si è assistito molto spesso alla
trasformazione del debito privato in debito pubblico
e in ultima analisi il costo di quell debito
viene pagato dai cittadini del paese debitore.
Ecco perchè si rendono
necessari tagli alla spesa.
Il sistema è strutturato per arricchire i pochi
alle spalle dei molti cittadini e dei contribuenti.
Il sistema abbassa la qualità della vita della maggioranza
e distribuisce la ricchezza tra i privilegiati.
Dobbiamo convivere quindi con un sistema finanziario che
dai primi anni ’70 non ha più tassi di cambio fissi,
che all’improvviso ha allargato
i propri confini finanziari,
in cui le banche centrali devono operare
senza poter esercitare alcun controllo

Indonesian: 
kemudian utang pemerintah dibeking oleh pajak dari publik.
Lama kelamaan, selama 30 tahun terakhir, kita menyaksikan utang swasta ditransformasikan menjadi utang publik,
dan utang tersebut dibayar oleh publik dari negara si peminjam.
Itulah sebabnya penghematan belanja negara dilakukan.
Sistem ini didesain untuk membuat beberapa orang menjadi sangat kaya dengan mengorbankan penduduk dan pembayar pajak sebuah negara.
Sistem ini mengurangi standar hidup mayoritas orang, dan mendistribusikan kekayaan ke kelompok yang diistimewakan.
Jadi yang tersisa untuk kita semenjak tahun 70an, adalah tidak adanya nilai tukar yang tetap
kemudian terbukanya batasan-batasan finansial,

Croatian: 
kojim upravljaju centralne banke, bez bilo
kakvog nadzora, jer je tu prije bilo zlato.
Oni se moraju baviti kaotično
ekspanzivnom monetarnom politikom.
U krajnjoj nuždi oni moraju
posuditi kao zajmodavci.
Kroz povijest monetarni sustavi
su dizajnirani, da daju
dominantnoj internacionalnoj
sili prednost i moć.
A ta moć se žestoko brani i proširuje.
"I oni bježe u strahu od
nevjerojatnog Belzebuba."
"Na vrhuncu demonstracija,
spaljena je američka zastava."
"Predsjednik Johnson i Francisco Franco
su obadva bili demonizirani."
"Novi javni protesti dodatno opterećuju
španjolsko-američke odnose."
"Mir u sudnici! Mir u sudnici!"
"Ja želim Amerikancima i
cijelom svijetu, dati do znanja."
"Hajde, pucaj!"

Portuguese: 
que tem bancos centrais, que têm de gerir, sem terem qualquer controle, porque não há nada aqui, no  lugar onde o ouro estava.
Caoticamente, têm que aliviar quantitativamente. Eles têm que emprestar, como um emprestador de última instância.
Ao longo da história, os sistemas monetários foram projectados para dar vantagem ao poder internacional dominante,
e esse poder, é ferozmente defendido e ampliado.
E eu apelo e denuncio o incrível bicho papão.
Uma bandeira americana foi queimada na altura da manifestação. Tanto o presidente Johnson como  Francisco Franco foram vilipendiados.
Uma nova descida de protestos públicos gerou tensão nas relações hispano-americanas.
Ordem no tribunal, a ordem no tribunal, ...
Quero que os americanos, e que todo o mundo, saibam
Vamos, fogo

Polish: 
Banki centralne chaotycznie
stosują luzowanie ilościowe.
Muszą działać jako
ostateczny kredytodawca.
Systemy monetarne zawsze
miały za zadanie
utrzymywać dominację
najsilniejszych państw,
które zażarcie broniły swoich
przywilejów i dążyły do ich umocnienia.
I uciekają w popłochu przed
przerażającym straszydłem.
Demonstranci spalili amerykańską flagę.
Szkalowali prezydenta
Johnsona jak i Francisco Franco.
Protesty zwiększyły napięcia w
relacjach amerykańsko-hiszpańskich.
Proszę o spokój!
Proszę o spokój!
Pragnę poinformować
Amerykanów i cały świat...
No już, strzelaj!

German: 
Das Zentralbanken hat, die ohne Kontrolle verwalten müssen,
da Nichts ist, wo früher das Gold war.
Die chaotisch expansive Geldpolitik betreiben müssen.
Die als Kreditgeber letzter Instanz einspringen müssen.
Im Laufe der Geschichte wurden
die Währungssysteme so angelegt,
um der dominierenden internationalen Macht
einen Vorteil zu verschaffen.
Und diese Macht wird heftig verteidigt und ausgebaut.
"Und sie fliehen in Angst und Schrecken
vor einem unglaublichen Beelzebub."
"Die amerikanische Flagge wurde
auf dem Höhepunkt der Demonstration verbrannt.
Präsident Johnson und Francisco Franco wurden beide verteufelt.
Einer neuer Tiefpunkt im öffentlichen Protest belasten die spanisch-amerikanischen Beziehungen."
"Ruhe im Gerichtssaal! Ruhe im Gerichtssaal!"
"Ich will Amerikaner und die ganze Welt wissen lassen."
"Komm schon, Feuer!"

Italian: 
perché al posto della garanzia dell'oro non c'è niente.
Nel caos devono favorire la quantità. Devono
elargire prestiti come un usuraio incallito.
Storicamente i sistemi monetari sono stati strutturati per
dare supremazia alle potenze dominanti internazionali.
Un potere violentemente
difeso ed espanso.
Fuggono terrorizzati
dall’orco spaventoso.
Una bandiera americana viene bruciata
durante una manifestazione.
 Il presidente Johnson e Francisco Franco vengono umiliati.
Una nuova ondata di proteste ha aggiunto
tensione alle relazioni Ispano-americane.
Ordine in aula.
Ordine in aula.
Voglio che gli americani e tutto il mondo sappiano...
Fate fuoco!
Voglio che gli americani e tutto il mondo sappiano:

Slovenian: 
saj namesto zlata ni ničesar.
Kaotično morajo kvantitativno sproščati.   Posojati
morajo kot posojilodajalec v sili.
Nekoč so bili denarni sistemi zasnovani za dajanje
prednosti vladajoči mednarodni vladavini
in ta vladavina se ognjevito brani in širi.
In v grozi bežijo pred neverjetnim bavbavom.
Na višku demonstracij zažgejo ameriško zastavo.
Tako predsednik Johnson kot Francisco Franco sta
očrnjena.
Nov minimum javnih protestov je prispeval k napetosti
špansko-ameriških odnosov.
Mir na sodišču, mir na sodišču,
hočem, da Američani in ves svet ve
Streljajte

Spanish: 
que ha dejado a los bancos centrales valiéndoselas sin ningún control, porque no hay nada reemplazando al patrón oro.
Tienen que usar la Flexibilización Cuantitativa de manera caótica. Tienen que prestar como prestamista de último recurso.
Durante la historia los sistemas monetarios fueron diseñados para dar una ventaja al poder dominante internacional
y este poder se defiende ferozmente y se expande.
Yo exhorto e informo sobre un increíble Coco.
Se quema una bandera Americana en el momento más intenso de la demostración. Ambos presidentes, Johnson y Francisco Franco fueron denigrados.
Uno nuevo fondo en la protesta pública añadió tensión a las relaciones de España y EEUU.
Orden en la corte, orden en la corte…
Quiero que los americanos y que todo el mundo lo sepa...
¡Vamos, dispara!

Korean: 
한 때 금을 가지고 있었지만 지금은 없기 때문에, 각 국 중앙은행이 아무 근거 없이 관리하게 된 시스템입니다.
돈을 빌릴 수 있는 최후의 보루기 때문에 돈을 마구 뿌려대야 해요.
역사적으로 금융시템은 국제금융세력에 이권을 부여하도록 만들어 진 것이고,
이 권력은 수단과 방법을 가리지 않고 보호되며 세를 넓혀왔다.
식겁할 만한 귀신을 알려드리는 바입니다.
시위가 한창인 가운데 성조기가 불타고 존슨 대통령과 프란치스코 프랑코 총통에 대한 비난이 일었습니다.
반전시위가 스페인-미국 관계의 장애물이 되고 있습니다.
정숙하세요, 정숙하세요
미국인과 전세계인들이 알았으면 좋겠어요
잡혔다 발사

Bulgarian: 
която има централни банки, които трябва да управляват без да подлежат на контрол, защото тук няма нищо, където е било златото.
Хаотично, количеството трябва да се облекчава. Трябва да дадат кредит като кредитор от последна инстанция.
През историята, монетарната система е била проектирана да дава на доминиращата международна сила предимство,
и тази сила е яростно защитавана и разширявана.
"И те побягнаха в ужас при вида на едно невероятно плашило".
Американския флаг се изгаря в разгара на демонстрацията. И двамата президенти Джонсън и Франциско бяха охулени.
Нов закон сред публичните проекти добавя напрежение в испански - американските взаимоотношения.
Ред в залата, ред в залата...
Искам американците и целия свят да знаят...
Хайде - огън!

Modern Greek (1453-): 
Das Zentralbanken hat, die ohne Kontrolle verwalten müssen,
da Nichts ist, wo früher das Gold war.
Die chaotisch expansive Geldpolitik betreiben müssen.
Die als Kreditgeber letzter Instanz einspringen müssen.
Im Laufe der Geschichte wurden
die Währungssysteme so angelegt,
um der dominierenden internationalen Macht
einen Vorteil zu verschaffen.
Und diese Macht wird heftig verteidigt und ausgebaut.
"Und sie fliehen in Angst und Schrecken
vor einem unglaublichen Beelzebub."
"Die amerikanische Flagge wurde
auf dem Höhepunkt der Demonstration verbrannt.
Präsident Johnson und Francisco Franco wurden beide verteufelt.
Einer neuer Tiefpunkt im öffentlichen Protest belasten die spanisch-amerikanischen Beziehungen."
"Ruhe im Gerichtssaal! Ruhe im Gerichtssaal!"
"Ich will Amerikaner und die ganze Welt wissen lassen."
"Komm schon, Feuer!"

Indonesian: 
yang membuat bank central ibarat harus mampu mengendalikan tanpa tuas kemudi, karena emas sudah tidak lagi digunakan.
Mereka terpaksa mengurangi kuantitas. Mereka harus menjadi penyedia pinjaman diurutan terakhir sebagai pelarian.
Sepanjang sejarah, sistem moneter memang didesain untuk menguntungkan pihak yang dominan secara internasional
dan dominasi ini diperbesar dan dipertahankan dengan sengit.
Dan saya memohon dan bercerita pada bogey man
Bahwa bendera Amerika dibakar dalam demonstrasi. Presiden Johnson dan Fransisco Franco keduanya difitnah.
Protes publik ini menambah ketegangan pada hubungan antara Spanyol dan Amerika.
Harap tenang, harap tenang...
Saya ingin rakyat AS di dunia mengetahui
Ayo tembak!

English: 
Chaotically, they have to ease quantitatively.
They have to lend as a lender 
of last resort.
Throughout history, 
monetary systems were designed
to give the dominant international power
 an advantage,
and this power is fiercely defended
 and expanded on.
And they flee in terror 
from an incredible bogey man.
An American flag is burned 
at the height of the demonstration.
Both President Johnson 
and Francisco Franco were vilified.
A new low in public protest added strain
 on Spanish-American relations.
Order in the court, order in the court.
I want Americans and all the world to know...
Come on, fire.
I want Americans and all the world to know

Romanian: 
care e gestionat de bănci centrale lipsite de careva prerogative de control, deoarece nu mai există aur ce ar garanta valoarea banilor.
În mod haotic statele sunt impuse să ușureze povara băncilor. Trebuie să le ofere împrumuturi de orice valoare.
Istoria arată că sistemele financiare erau create pentru a concentra puterea monetară internațională și avantajele ei de dominare.
Această putere e apărată cu înverșunare și în continuă expansiune.
Afirm existența și vă vorbesc despre incredibilul strigoi.
Un drapel american e ars în cadrul demonstrației. Atât președintele Johnson, cât și Francisco Franco au fost umiliți.
Un nou protest public a adăugat presiune asupra relațiilor dintre Spania și SUA.
Ordine în sala de judecată, ordine în sala de judecată!
Vreau ca toți americanii și întreaga lume să știe...
FOC!!!

Swedish: 
med centralbanker som manövrerar utan att ha kontroll, eftersom det inte finns något som ersatt guldmyntfoten.
På ett kaotiskt sätt måste de införa kvantitativa lättnader. De måste låna ut, som långivare i sista hand.
Genom historien har monetära system utformats för att ge fördelar för den dominerande internationella makten
och denna makt försvaras med våld och den utvidgas.
Och jag vädjar och berättar om ett oerhört monster.
En amerikansk flagga bränns vid demonstrationen. Både president Johnson och Francisco Franco blev förtalade.
Ett nytt lågvattenmärke i protesten bidrog till den ansträngda spansk-amerikanska relationen.
Ordning i domstolen, ordning i domstolen, ...
Jag vill att det amerikanska folket och hela världen ska veta
Öppna eld

French: 
puisqu'il n'y a plus rien pour remplacer l'or.
De manière chaotique, elle doivent refinancer.
Elles doivent prêter en tant 
prêteuse de dernier recours.
A travers l'histoire, les systèmes 
monétaires ont été conçus pour favoriser
le pouvoir international dominant
et ce pouvoir s'étend et se 
défend avec acharnement.
Et ils s'enfuient terrorisés par 
un incroyable croque-mitaine.
Un drapeau américain est 
brûlé en tête de manifestation.
Le président Johnson et Francisco 
Franco ont été diabolisés.
Une nouvelle vague de protestation publique 
entache les relations hispano-américaines.
Silence dans ce tribunal, silence !
Je veux que les Américains 
et le monde entier sachent
Prêts

Spanish: 
Yo quiero que los americanos y todo el mundo sepan, que los EEUU no tiene ningún respeto por las convenciones de guerra o reglas de moralidad.
¡Fuego!
Objeción denegada.
Reforma internacional de divisas
Lo que me gustaría ver es un nuevo tipo de divisas que esté respaldada por algo que sea escaso
y que realmente necesitemos y valoremos. Algo como la energía o la energía renovable, por ejemplo,
Así que una moneda respaldada por kilovatios/hora sería muy interesante para mí.
Necesitamos empezar a valorar cosas que son muy escasas, y que necesitamos para sobrevivir como género humano en largo plazo.

Slovenian: 
Hočem, da Američani in ves svet ve,
da Amerika nima nobenega spoštovanja do vojnih
konvencij ali moralnih pravil.
Streljajte
Ugovor zavrnjen.
Reforma mednarodne valute
Rad bi videl novo vrsto valute, ki je krita z nečim
redkim,
potrebnim in cenjenim.  Nečim kot energija ali
obnovljiva energija, na primer,
Valuta, krita s kilovatno uro, je videti zelo
zanimiva.
Stvari, ki so redke, moramo začeti videti kot
vredne
In dojeti, da moramo preživeti kot človeštvo na
dolgi rok.

Korean: 
미국에 전쟁조약과 도덕률은 중요하지 않아요
투하
이의를 기각합니다.
국제통화개혁
제가 바라는 것은 우리가 정말 원하고 가치를 두는 희소성 있는 무언가에
뒷받침되는 통화에요. 기존 에너지원이나 재생가능한 에너지 같은 것 말이죠.
킬로와트시에 연동된 통화 정도면 괜찮을 듯 하네요.
가장 희소한 것들에 가치를 매겨가야 하고 인류의 장기적인 생존을 내다봐야 합니다.

German: 
"Ich will Amerikaner und die ganze Welt wissen lassen,
Amerika nimmt keine Rücksicht
auf die Konventionen des Krieges
oder Regeln der Moral."
"Feuer!"
"Dem Einspruch wird nicht stattgegeben."
Internationale Währungsreform
Was ich gerne sehen würde, ist eine neue Art der Währung,
die durch etwas gestützt wird, das selten ist
und das wir wirklich brauchen und wir wirklich schätzen.
So etwas wie Energie oder erneuerbare Energie, zum Beispiel.
Eine auf Kilowattstunden basierende Währung
wäre sehr interessant für mich.
Wir müssen anfangen die Dinge zu schätzen,
die am seltensten sind.
Und dass wir als menschliche Spezies
auf lange Sicht überleben müssen.

Italian: 
l’America non rispetta le convenzioni
di guerra nè le regole della moralità.
Fuoco.
Obiezione respinta.
Riforma della valuta internazionale.
Vorrei che ci fosse un nuovo tipo di valuta e
che fosse garantita da qualcosa di prezioso,
di cui abbiamo vero bisogno e che apprezziamo.
L’energia o l’energia rinnovabile, ad esempio.
Una valuta garantita da un kilowatt/ora di
energia sarebbe molto interessante per me.
Dobbiamo cominciare a dare valore alle cose rare e
necessarie alla sopravvivenza della razza umana nel tempo.

French: 
Je veux que les Américains 
et le monde entier sachent
que l'Amérique est sans égard pour les 
conventions de guerre et des règles morales.
Feu
Objection rejetée.
La réforme du système monétaire international
J'aimerais un autre type de système 
monétaire, reposant sur quelque chose de rare
dont on a vraiment besoin, 
dont on connaît la valeur.
Quelque chose comme l'énergie
 ou les énergies renouvables,
Un système reposant sur le kilowatt heure 
par exemple, me paraît très intéressant.
Nous devons connaître la valeur 
des choses les plus rares,
celles dont on a besoin pour
 vivre sur le long terme.

Polish: 
że Ameryka nie przestrzega
konwencji ani zasad moralności.
Oddalam sprzeciw.
Reforma międzynarodowego
systemu walutowego
Chciałbym, żeby pojawił
się nowy rodzaj waluty,
która miałaby pokrycie w czymś
rzadkim, czego potrzebujemy i co cenimy.
np. w energii albo w
energii odnawialnej.
Waluta mogłaby być
przeliczalna na kilowatogodziny.
Musimy zacząć cenić rzeczy,
których nam bardzo brakuje,
i których jako gatunek
potrzebujemy do przeżycia.

Romanian: 
America nu ia în considerație convențiile de război sau regulile moralității.
FOC!!!
Obiecție respinsă!
Reforma valutară internațională
Mi-aș dori să văd o nouă monedă, asigurată prin valori rare,
valori de care cu adevărat avem nevoie și pe care într-adevăr le prețuim. De exemplu energia sau energia regenerabilă,
astfel încât o monedă garantată de unitatea de kilowatt-oră ar fi una extrem de interesantă.
Trebuie să începem a prețui lucruri care sunt rare și de care avem nevoie pentru a supraviețui ca rasă umană pe termen lung.

Swedish: 
Jag vill att amerikaner och hela världen ska veta, Amerika tar ingen hänsyn till krigskonventioner eller moral.
Skjut!
Invändningen avvisas.
Internationell valutareform
Jag skulle vilja se en ny typ av valuta som backas upp av något som finns i begränsad mängd
något som vi verkligen behöver och verkligen värdesätter. Som energi eller förnybar energi, till exempel,
en valuta som backas upp av kilowattimmar skulle jag tycka var mycket intressant.
Vi måste börja värdesätta sådant som det är brist på och som vi behöver för att överleva i längden.

Indonesian: 
Saya ingin rakyat AS di dunia mengetahui, Amerika tidak mendukung kebiasaan perang, dan aturan moralitas.
Tembak!
Keberatan ditolak
Reformasi mata uang internasional
Bagaimana rasanya melihat mata uang baru yang dibeking oleh komoditas yang langka
dan yang benar-benar bernilai. Sesuatu seperti energi atau energi terbarukan,
seperti mata uang yang dibeking oleh kilowatt jam sangat menarik bagi saya.
Kita perlu mulai menghargai hal-hal yang langka dan yang esensial untuk keselamatan kita sebagai umat manusia dalam jangka panjang.

Portuguese: 
Quero que os americanos, e que todo o mundo, saibam, a América não têm respeito por convenções de guerra ou regras de moralidade.
Fogo
Protesto indeferido.
Reforma monetária internacional
O que eu gostaria de ver é um novo tipo de moeda, apoiada por algo que seja escasso,
e que seja algo que nós realmente precisemos, e nós realmente valorizemos. Algo como a energia, ou de energias renováveis, por exemplo,
algo como uma moeda apoiada pelo kilowatt hora, seria muito interessante para mim.
Precisamos começar a valorizar coisas que são mais escassas, e das quais precisamos para sobreviver como raça humana a longo prazo.

Modern Greek (1453-): 
"Ich will Amerikaner und die ganze Welt wissen lassen,
Amerika nimmt keine Rücksicht
auf die Konventionen des Krieges
oder Regeln der Moral."
"Feuer!"
"Dem Einspruch wird nicht stattgegeben."
Internationale Währungsreform
Was ich gerne sehen würde, ist eine neue Art der Währung,
die durch etwas gestützt wird, das selten ist
und das wir wirklich brauchen und wir wirklich schätzen.
So etwas wie Energie oder erneuerbare Energie, zum Beispiel.
Eine auf Kilowattstunden basierende Währung
wäre sehr interessant für mich.
Wir müssen anfangen die Dinge zu schätzen,
die am seltensten sind.
Und dass wir als menschliche Spezies
auf lange Sicht überleben müssen.

Croatian: 
"Ja želim Amerikancima i cijelom svijetu,
dati do znanja, da Amerika nema poštovanja"
"za konvencije ratovanja ili pravila morala."
"Vatra!"
"Prigovor nije prihvaćen."
Internacionalna reforma valute
Ono što bih volio vidjeti,
je nova vrsta valute,
koja je podržana nečim što je rijetko
i što mi stvarno trebamo i stvarno cijenimo.
Nešto poput energije, ili obnovljivih
izvora energije, na primjer.
Valuta bazirana na kilovatsatu struje,
bi za mene bila vrlo zanimljiva.
Moramo početi cijeniti stvari,
koje su najrjeđe.
I da mi kao ljudska vrsta,
moramo preživjeti dugo vremena.

English: 
America has no regard for conventions
 of war or rules of morality.
Fire!
Objection overruled.
International currency reform
What I would like to see is a new kind of currency
that is backed by something that is scarce
and that we need and we value.
Something like energy or renewable energy,
 for example,
a kilowatt-hour-backed currency
would be very interesting to me.
We need to start valuing things
 that are most scarce
and that we need to survive 
as a human race in the long run.

Bulgarian: 
Искам американците и целия свят да знаят, Америка не зачита военни конвенции или морални правила.
Огън!
Възражението се отхвърля.
РЕФОРМА НА МЕЖДУНАРОДНАТА ВАЛУТА
Това, което искам да видя е нов тип валута, която е подкрепена от нещо, което е оскъдно,
от което наистина се нуждаем и наистина ценим. Нещо като енергия или възобновяема енергия, например.
Така че, обезпечена с един киловатчас валута би била много интересна за мен.
Имаме нужда да започнем да ценим неща, които са по-оскъдни и неща, които са необходими за оцеляването ни като човешка раса в една дълга перспектива.

English: 
Backing an international currency
 with something like that
will generate enormous investment in,
 for example, renewable energy,
if that's the primary international unit 
of account that is being used.
Another option is a basket of currencies,
so you mix up the value 
of different currencies
to create a very solid currency
that people have confidence in.
Perhaps even better would be 
a basket of commodities
with which to back up
 international currencies.
Now if it was possible, internationally, 
some way or another,
to get all these increasingly competing 
national economies together,
and say, "We're all going to sit down 
and write out an agreement,
somewhat like the Bretton Woods agreement,
which will allow for, 
unlike Bretton Woods,
some currencies to be pegged 
against different baskets of goods
more appropriate 
to their national economies.

Polish: 
Gdyby międzynarodowa waluta
miała takie pokrycie,
to mielibyśmy ogromne
inwestycje np. w energię odnawialną,
gdyby to była główna jednostka
rozliczeniowa na całym świecie.
Inne rozwiązanie
to koszyk walut.
Można by połączyć wartość różnych walut,
by stworzyć bardzo stabilną walutę,
do której wszyscy mieliby zaufanie.
Jeszcze lepszy były koszyk towarów
jako pokrycie walut międzynarodowych.
Należałoby w takiej czy innej formie
połączyć wszystkie te coraz silniej
konkurujące ze sobą gospodarki krajowe,
moglibyśmy sobie powiedzieć:
"Usiądziemy przy stole i spiszemy umowę,
podobną do umowy z Bretton
Woods, że wartość walut
będzie ustalana względem
różnych koszyków towarów,
które najlepiej odpowiadają
gospodarce danego kraju."

Spanish: 
Respaldar una divisa internacional con algo como esto generaría enormes inversiones en,
por ejemplo, energía renovable, si ésta es la unidad internacional principal de valor que se usa.
Otra opción es una canasta de divisas, así que se podría mezclar el valor de varias de ellas
para crear una divisa muy sólida con la que la gente tenga confianza.
Quizás, aún mejor, sería una canasta de mercancías para respaldar las divisas internacionales.
Ahora, si fuera posible, internacionalmente, de una forma o de otra, para juntar todas estas economías nacionales rivalizando cada vez más
y decir: vamos a sentarnos y escribir un acuerdo, parecido al acuerdo de Bretton Woods
que nos permita, no como el Bretton Woods, que algunas monedas se anclen a diferentes canastas de bienes

Modern Greek (1453-): 
Eine internationale Währung auf so etwas zu stützen,
wird enorme Investitionen in
zB erneuerbare Energien zur Folge haben,
wenn das die primäre international
gebrauchte Berechnungs-Einheit wird.
Eine weitere Option ist ein Korb von Währungen,
bei dem der Wert verschiedener Währungen vermischt wird,
um eine sehr solide Währung zu schaffen,
in die die Menschen Vertrauen haben.
Vielleicht noch besser wäre ein Korb an Grundgütern,
um die internationalen Währungen zu stützen.
Wenn es irgendwie international möglich wäre
die zunehmend konkurrierenden
nationalen Volkswirtschaften zusammenzubringen,
um eine Vereinbarung ähnlich Bretton Woods zu schreiben,
die im Gegensatz zu Bretton Woods erlaubt,
einige Währungen an verschiedene
Körbe von Gütern zu binden,
die zu ihren nationalen Volkswirtschaften passen.

Swedish: 
Att backa upp en internationell valuta med något sådant kommer att generera enorma investeringar i,
till exempel förnybar energi, om vi använder det som den primära internationella måttenheten.
Ett annat alternativ är en korg av valutor, så att du blandar ihop värdet av olika valutor
för att skapa en mycket solid valuta som folk har förtroende för.
Kanske ännu bättre vore en korg av varor som backar upp värdet av internationella valutor.
Om det vore möjligt, på ett eller annat sätt, att sammanföra alla dessa allt mer konkurrerande nationella ekonomier
och säga att "vi kommer alla att sätta oss ner och skriva ett avtal, ungefär som Bretton Woods-avtalet"
som gör det möjligt, till skillnad från Bretton Woods, för vissa valutor att knytas mot olika korgar med varor

Italian: 
Garantire una valuta internazionale con qualcosa
del genere creerebbe grandi investimenti
in energia rinnovabile, ad esempio, se questa diventa
l’unità internazionale primaria di contabilità in uso.
Un’altra opzione sarebbe un paniere di valute,
combinare il valore di diverse valute
per creare una valuta solida
in cui la gente abbia fiducia.
Forse un paniere di beni con i quali garantire
le valute internazionali sarebbe ancora meglio.
Se, a livello internazionale, fosse possibile prendere tutte
le economie in competizione tra loro, metterle insieme
e poter dire: "Adesso ci sediamo tutti e stiliamo
un accordo, qualcosa come quello di Bretton Woods
che, al contrario di Bretton Woods, permetta a certe
valute di ancorarsi a panieri di beni diversi tra loro,

Slovenian: 
Kriti mednarodno valuto z nečim takim bi ustvarilo
ogromna vlaganja v to,
na primer, obnovljivo energijo, če je to primarna
mednarodna enota, uporabljena v računu.
Druga možnost je košarica valut, katerih mešana
vrednost da novo vrednost,
ki ustvari zelo trdno valuto, v katero imajo ljudje
zaupanje.
Morda bi bila košarica dobrin še boljša za kritje
mednarodnih valut.
Zdaj, če je mogoče, mednarodno, na en ali drug
način,
zbrati vsa ta vse bolj konkurenčna gospodarstva
in reči "Sedli bomo in napisali sporazum,
nekaj takega kot Bretton Woods sporazum,
ki bo dopustil, prav kakor Bretton Woods,
da je nekaj valut vezanih na različno košarico
dobrin,
ki ustrezajo njihovim nacionalnim gospodarstvom".

Portuguese: 
Fazer uma moeda internacional com algo desse tipo, iria gerar um enorme investimento em,
por exemplo, energias renováveis, se essa for a unidade primária internacional de contabilização a ser usada.
Outra opção, é um cabaz de moedas, em que se mistura o valor de diferentes moedas,
para criar uma moeda, muito sólida, em que as pessoas têm confiança.
Talvez, ainda melhor, seria um cabaz de produtos básicos, que suportariam as moedas internacionais.
Se fosse possível, a nível internacional, de alguma ou de outra forma, ter todas as economias nacionais cada vez mais concorrendo entre si,
e dizer: Vamos todos sentar-nos, e escrever um acordo, um pouco como os acordos de BrettonWoods,
e que permitisse, ao contrário de BrettonWoods, que algumas moedas fossem ligadas a diferentes cabazes de bens,

Bulgarian: 
И обезпечаването на международната валута с нещо такова ще гарантира огромни инвестиции в него,
например възобновяема енергия, ако това е основната международна разчетна единица, която се използва.
Друга опция е кошница с валути, така че да се смесят стойностите на различните валути
и да се създаде една солидна валута, в която хората има увереност.
Можи би още по-добре би било кошница със стоки, с които да се обезпечават международни валути.
Ако има начин, международно, по един или друг начин, да се вземат всички тези постоянно съревноваващи се национални икономики
и да се каже: "Всички ще седнем и ще напишем споразумение, като Бретан Уудското споразумение."
Което ще позволи, различно от Бретан Уудското, някой валути да се обвържат с различни кошници със стоки

Romanian: 
Garantarea unei monede internaționale cu așa ceva ar genera investiții enorme
în energie regenerabilă, dacă aceasta ar fi unitatea de referință primară.
O altă opțiune ar fi coșul valutar, prin care s-ar amesteca valoarea diferitor valute,
cu scopul de a crea o monedă solidă în care ar avea încredere oamenii.
Probabil o idee mai reușită ar fi crearea unui coș de bunuri ce ar asigura moneda internațională.
Dacă ar fi posibil ca la nivel internațional să se reușească unificarea tuturor acestor economii competitive,
pentru a redacta un acord, similar acordului de la Breton Woods,
aceasta ar permite, spre deosebire de cel de la Breton Woods, raportarea anumitor valute la careva bunuri din coș,

French: 
Faire reposer un système monétaire 
international sur ce type  de chose
va générer d’énormes investissements, 
par exemple dans les énergies renouvelables,
si on décide que c'est la principale 
unité de compte au niveau international.
Une autre option est le panier de devises 
qui consiste à mélanger plusieurs monnaies
pour créer une monnaie très solide 
en laquelle les gens ont confiance.
Peut-être faudrait-il plutôt un panier de 
biens sur lequel reposerait les monnaies
s'échangeant au niveau international.
S'il était possible, à l’échelle mondiale,
de réunir toutes ces nations en 
compétition les unes contre les autres
et de s’asseoir à la même
 table pour rédiger un traité,
un peu comme celui de Bretton Woods
qui autoriserait, contrairement à Bretton Woods,
chacune des  monnaies à être 
étalonnée sur le panier de biens
le plus approprié à l'économie du pays,

Korean: 
국제통화를 가치있는 것, 예컨데 재생가능에너지에 연동시킨
통화를 현재 사용되는 기축통화로 삼으면 엄청난 투자가 촉발될 겁니다.
다른 대안은 통화바스켓인데, 여러나라의 통화를 섞어
사람들이 신뢰할 수 있는 야무진 통화를 만드는거죠.
이 보다 더 나은 제안은 상품 바스켓을 만들어 국제통화를 받치는 것일테다.
만약 지금 가능하다면, 국제적으로든 아님 유사한 방법으로, 점점 더 경쟁하고 있는 국가들이 한데 모여
이야기 하는 거죠, 브레턴우즈협정같은 합의를 해, 물론 그것처럼 하자는 것이 아니라
몇 개 통화를 각 국의 상황에 맞는 상품바스켓들에 연동하는겁니다.

Indonesian: 
Membeking mata uang internasional dengan hal seperti itu akan membangkitkan investasi besar pada
sesuatu seperti energi terbarukan, jika memang itulah yang menyokong mata uang internasional.
Contoh lain adalah sekeranjang mata uang yang berbeda-beda, dicampur nilainya
untuk menciptakan mata uang yang solid yang dipercaya publik.
Mungkin lebih baik jika mata uang internasional debeking dengan beberapa komoditas.
Jika mungkin, kita ingin membuat ekonomi nasional berkompetisi satu sama lain,
umpamanya dengan sebuah persetujuan seperti persetujuan Bretton Woods
persetujuan yang mengijinkan mata uang dibeking dengan obyek yang berbeda-beda

German: 
Eine internationale Währung auf so etwas zu stützen,
wird enorme Investitionen in
z.B. erneuerbare Energien zur Folge haben,
wenn das die primäre international
gebrauchte Berechnungs-Einheit wird.
Eine weitere Option ist ein Korb von Währungen,
bei dem der Wert verschiedener Währungen vermischt wird,
um eine sehr solide Währung zu schaffen,
in die die Menschen Vertrauen haben.
Vielleicht noch besser wäre ein Korb an Grundgütern,
um die internationalen Währungen zu stützen.
Wenn es irgendwie international möglich wäre
die zunehmend konkurrierenden
nationalen Volkswirtschaften zusammenzubringen,
um eine Vereinbarung ähnlich Bretton Woods zu schreiben,
die im Gegensatz zu Bretton Woods erlaubt,
einige Währungen an verschiedene
Körbe von Gütern zu binden,
die zu ihren nationalen Volkswirtschaften passen.

Croatian: 
Internacionalnu valutu
zaštićenu tako nečim,
bi imalo kao posljedicu enormne investicije,
u na primjer, izvore obnovljive energije,
ako bi se to koristilo kao primarna
internacionalna obračunska jedinica.
Druga mogućnost je košara valuta,
u kojoj je izmješana vrijednost
svih različitih valuta,
da bi se stvorila jedna solidna valuta,
u koju bi ljudi imali povjerenje.
Možda bi čak bila bolja košara osnovnih roba,
u cilju zaštite internacionalne valute.
Ako bi internacionalno bilo nekako moguće
okupiti sve konkurentnija nacionalna gospodarstva,
da se napiše dogovor, sličan Bretton Woodsu,
koji za razliku od Bretton Woodsa dopušta,
vezati neke valute na različite košare roba,
koje odgovaraju vašem nacionalnom gospodarstvu.

Modern Greek (1453-): 
Wenn man das arrangieren könnte, wäre das fein.
Man könnte beobachten, wie das eine Art Ordnung
in die internationale Makroökonomie bringen würde,
die ihr ansonsten fehlt.
Die wirkliche Schwierigkeit dabei ist politisch.
Wer auf der Welt macht es?
Wer ist die Kraft, die das geschehen macht?
Ein faires und stabiles Währungssystem zu schaffen,
ist möglich und kann erreicht werden.
Wozu gibt es internationale Organisationen,
wenn nicht zu einem solchen Zweck?
Nationale Währungsreform
Banken sind die am stärksten
subventionierten Unternehmen der Welt,
von Regierungen besonders beschützt.
Während das Geld für den Rest von uns ausgeht,
gedeihen die größten Privatbanken nach wie vor.
Das ist, weil sie die größte Subvention von allen beziehen:
die Lizenz zum Gelddrucken.
Schwer zu glauben?

Spanish: 
más apropiadas a sus economías nacionales. Si uno pudiera lograr que esto sucediera, sería muy bueno.
Se puede ver cómo esto empezaría a crear un tipo de orden en la macroeconomía internacional, que de otra forma, está faltando.
El problema real en esto es solo político. ¿Quién en el mundo va hacer esto?
¿Cuál es la fuerza que va hacer que estas cosas sucedan?
Crear un sistema monetario que sea justo y estable es posible y se puede lograr.
¿Para qué son los organismos internacionales sino para tales propósitos?
Reforma Monetaria Nacional
Los bancos son el negocio con mayores subsidios en el mundo, especialmente protegidos por los gobiernos.
Mientras el dinero se acaba para el resto de nosotros, los grandes bancos privados continúan creciendo,
porque obtienen el mayor subsidio de todos: licencia para imprimir dinero.

Korean: 
국가들이 이 제도를 이끌어 낼 수 있다면 괜찮을 것 같아요.
그러면 국제거시경제에 질서가 잡혀가는것이 보일 겁니다.
걸림돌이라곤 정치적 의지의 문제 밖에 없습니다. 누가 추진할겁니까?
누가 이를 현실화 할 주도세력일까요?
공정하고 안정적인 금융시스템을 만드는 것은 가능한 일이다.
국제기구가 이 일을 하지 않으면 존재의 이유가 없지 않을까?
국내통화개혁
은행은 세계에서 가장 정부보조를 많이 받는 사업입니다.
우리에게 쓸 돈이 없어도, 초대형 민간은행은 승승장구하죠.
이게 전부 그 양반들이 가진 가장 큰 특권때문이죠. 돈 찍어 내는 특허 말입니다.

Romanian: 
specifice acestor economii naționale. Dacă ne-ar reuși acest plan atunci lucrurile s-ar normaliza
și am putea vedea cum se face ordine în macroeconomia mondială, ordine care la moment lipsește.
Dificultatea acestui plan e motivată politic. Cine oare va face una ca asta?
Care e forța care va asigura realizarea acestui deziderat?
Crearea unui sistem monetar, care e deopotrivă echitabil și stabil, poate fi realizată!
Pentru ce există organizațiile internaționale, dacă nu pentru acest scop?
Reforma monetară internațională
Băncile sunt afacerile cărora li se oferă cele mai mari subsidii în lume, în particular protejate de state.
Atât timp cât pentru noi se epuizează banii, băncile private continuă să prospere.
Situația se datorează faptului că băncile beneficiază de cea mai mare subsidie: licența de a crea bani.

Slovenian: 
Lepo bi bilo, če bi to lahko ustvarili,
saj bi videli, kako bi to začelo ustvarjati neki
red
v mednarodni makroekonomiji, ki sedaj manjka.
Resnična težava je le: kdo na Zemlji bo to storil?
Kdo je tista sila na Zemlji, ki bi to uresničila?
Denarni sistem, ki je tako pravičen kot stabilen,
je možno ustvariti in ga izvesti.
Čemu služijo mednarodne organizacije, če ne takemu
namenu?
Reforma nacionalne valute
Banke so najbolj subvencioniran posel na svetu,
vlade jih posebej varujejo.
Medtem ko denar spolzi od nas, največje zasebne
banke še zmeraj uspevajo.
To je zato, ker imajo največjo subvencijo vseh
subvencij: dovoljenje za tiskanje denarja.

Italian: 
più consoni alle economie nazionali".
Sarebbe bello se si riuscisse a realizzarlo
e assisteremmo alla creazione di un genere di ordine
nella macro-economia internazionale che oggi manca.
La sola difficoltà sarebbe politica,
chi mai se ne farebbe artefice?
Quale forza darebbe la scintilla
alla sua realizzazione?
La creazione di un sistema monetario giusto e
stabile è possibile e può essere realizzato.
A cosa servono altrimenti le
organizzazioni internazionali?
Riforma della valuta nazionale.
Le banche sono le attività più assistite al
mondo e protette con grande cura dai governi.
Mentre per tutti noi il denaro diminuisce,
le grandi banche private prosperano.
Questo succede perchè si servono del sussidio più
grande che esista: la libertà di stampare moneta.

Polish: 
Gdyby coś takiego udało się
osiągnąć, mielibyśmy nowy ład,
w gospodarce światowej,
którego teraz brakuje.
Jedyny problem jest natury politycznej:
Kto może tego dokonać?
Stworzenie sprawiedliwego i stabilnego
systemu monetarnego, jest całkiem realne.
Od czego mamy
organizacje międzynarodowe?
Krajowa reforma monetarna
Banki to najmocniej dotowane
przedsiębiorstwa na świecie,
cieszące się szczególną
ochroną państwa.
Kiedy ludzie są bez grosza, największe
prywatne banki wciąż mają się świetnie.
Powód jest prosty: dostają
największą datację ze wszystkich:
prawo do drukowania pieniędzy.

English: 
If you could arrange for that to happen
 then that would be nice,
and that would start
 to create a kind of order
in the international macro-economy 
which is otherwise lacking.
The real difficulty there 
is just political:
who on Earth is going to do this?
Who is the force 
that is going to make this thing happen?
Creating a monetary system
which is both fair and stable is possible
 and can be achieved.
What are international organisations
for if not for such a purpose?
National currency reform
Banks are the most 
heavily subsidised businesses in the world,
specially protected by governments.
While the money runs out 
for the rest of us,
the largest private banks still thrive.
This is because they get 
the biggest subsidy of them all:
the licence to print money.
Hard to believe? Martin Wolf,

Swedish: 
som passar deras nationella ekonomier. Om vi kunde ordna något sådant, det skulle vara trevligt
och det skulle börja skapa en ordning i den internationella makroekonomin som annars saknas.
Den verkliga svårigheten är rent politisk, vem i hela världen kommer att göra det här?
Vilken är den makt som kommer att få detta att hända?
Att skapa ett monetärt system som är både rättvist och stabilt är möjligt och kan göras.
Vad är syftet med internationella organisationer om inte just ett sådant ändamål?
Nationell penningreform
Banker är de mest subventionerade företagen i världen, särskilt skyddade av regeringar.
Medan pengarna sinar för de flesta av oss, frodas de största privata bankerna.
Det beror på att de har fått den största subventionen av dem alla: licens att trycka pengar.

Croatian: 
Kad bi se to moglo aranžirati,
to bi bilo odlično.
Moglo bi se promatrati,
kako se uvodi neka vrsta reda,
u internacionalnu makroekonomiju,
što inače nedostaje.
Stvarna poteškoća je samo politička,
tko će to učiniti u svijetu?
Tko je sila koja radi,
kako bi se to moglo dogoditi?
Stvoriti jedan pošten i stabilan valutni sustav,
je moguće i može se ostvariti.
Čemu postoje internacionalne organizacije,
ako ne za jednu takvu svrhu?
Nacionalna reforma valute
Banke su najviše subvencionirana
poduzetništva u svijetu,
koje su posebno zaštićene od vlada.
Dok novac nestaje za nas ostale,
najveće privatne banke i dalje napreduju.
To je zato, jer one dobivaju najveće subvencije od svih:
Licencu za tiskanje novca.
Teško za vjerovati?

Indonesian: 
sesuai dengan perekonomian nasional mereka. Akan sangat baik jika anda bisa melangsungkan ini, 
dan anda akan melihat bagaimana sistem ini akan memunculkan keteraturan pada ekonomi makro internasional.
Kesulitannya lebih pada perihal politik, siapa yang akan melakukan ini?
Kekuatan apa yang akan membuat ini terjadi?
Membuat sistem moneter yang adil dan stabil itu masuk akal dan bisa dicapai.
Organisasi internasional diciptakan untuk itu bukan?
Reformasi mata uang nasional
Bank adalah bisnis yang mendapatkan subsidi paling besar di dunia, mereka juga dilindungi oleh pemerintah.
Selagi uang pada publik menipis, bank swasta terbesar akan tetap jaya.
Ini karena mereka mendapatkan subsidi terbesar yaitu: ijin menciptakan uang.

French: 
alors ce serait une très bonne chose.
et vous pourriez voir comment
 cela engendrerait un certain ordre
dans le système macro économique 
qui sans cela fait défaut.
La seule difficulté est de nature politique, 
qui va bien pouvoir réaliser ce changement ?
qui aura la force 
d'accomplir cette tâche ?
Créer un système monétaire à la fois juste 
et stable, c'est tout à fait possible.
Pourquoi les organisations 
internationales existent-elles,
si ce n'est pas pour atteindre cet objectif ?
La réforme du système monétaire national
Les banques sont les entreprises les plus 
lourdement subventionnées dans le monde,
elles bénéficient d'une protection 
spéciale du gouvernement.
Quand l'argent manque à la plupart des gens,
les plus grandes banques 
continuent de prospérer.
C'est parce qu’elles bénéficient de 
la plus importante des subventions :

Bulgarian: 
подходящи за съответните национални икономики. Ако се съгласите това да се случи би било добре
и ще видите как ще започне да се създава един ред в международната макро икономика, който иначе отсъства.
Истинската трудност е политическа - кой на Земята да го направи това?
Кой е силата, която ще накара това да се случи?
Създаването на монетарна система, която е справедлива и стабилна и може да се постигне.
За какво са международните организации ако не за такава цел?
РЕФОРМА НА НАЦИОНАЛНАТА ВАЛУТА
Банките са най-добре субсидирания бизнес в света, специално защитени от правителствата.
Докато парите намаляват за всички останали, то големите частни банки процъвтяват.
Това е така, защото те получават най-големите субсидии: Лицензът да печатат пари.

German: 
Wenn man das arrangieren könnte, wäre das fein.
Man könnte beobachten, wie das eine Art Ordnung
in die internationale Makroökonomie bringen würde,
die ihr ansonsten fehlt.
Die wirkliche Schwierigkeit dabei ist politisch.
Wer auf der Welt macht es?
Wer ist die Kraft, die das geschehen macht?
Ein faires und stabiles Währungssystem zu schaffen,
ist möglich und kann erreicht werden.
Wozu gibt es internationale Organisationen,
wenn nicht zu einem solchen Zweck?
Nationale Währungsreform
Banken sind die am stärksten
subventionierten Unternehmen der Welt,
von Regierungen besonders beschützt.
Während das Geld für den Rest von uns ausgeht,
gedeihen die größten Privatbanken nach wie vor.
Das ist, weil sie die größte Subvention von allen beziehen:
die Lizenz zum Gelddrucken.
Schwer zu glauben?

Portuguese: 
mais adequadas para as suas economias nacionais. Se conseguíssemos que isso acontecesse, então, seria bom,
e pode-se ver como é que tal iria começar a criar uma espécie de ordem na macroeconomia  internacional, que de outra forma não existirá.
A verdadeira dificuldade nisto é apenas política, quem vai fazer isso?
Quem é a força que vai fazer a coisa acontecer?
Criar um sistema monetário, que é simultaneamente justo e estável, é possível, e pode ser alcançado.
Para que servem as organizações internacionais, se não para esse fim?
Reforma da moeda Nacional
Os bancos são as empresas mais fortemente subsidiadas no mundo, protegidas de forma especial pelos governos.
Enquanto o dinheiro é finito para todos nós, os maiores bancos privados continuam a prosperar.
Isto sucede, porque recebem o maior subsídio de todos: a licença para imprimir dinheiro.

Swedish: 
Svårt att tro? Martin Wolf, chefredaktör i ekonomifrågor på Financial Times, sa nyligen:
"Kärnan i dagens monetära system är skapandet av pengar ur ingenting genom privata bankers ofta dumdristiga utlåning"
Du hörde rätt. Privata banker skapar pengar ur ingenting. Sedan lånar de dem till oss och kräver dessutom ränta.
Om du någonsin undrat varför bankbyggnader runt om i världen sträcker sig högre än palats och torn, så har du nu svaret.
Men bankerna trycker inte pengar med hjälp av hemliga tryckpressar i sina källare. Det behöver de inte.
Som så många andra saker har pengatryckningen blivit digitaliserad
Genom användningen av betalkort, elektroniska banköverföringar och internetbanker
utgörs nu bara 3% av pengarna i Storbritannien av sedlar och mynt. Övriga 97% finns bara i datorer.
Elektroniska pengar är praktiskt för alla, men det är särskilt praktiskt för de privata bankerna,

Italian: 
Incredibile? Recentemente Martin Wolf, il capo
redattore economico del Financial Times, ha detto:
"La base dell’attuale sistema monetario è la
creazione di denaro dal nulla
operata dalle banche private con prestiti spesso sconsiderati".
Avete sentito bene. Le banche private
creano denaro dal nulla.
Poi lo prestano
a noi e ci chiedono anche gli interessi.
Se vi siete mai chiesti perchè le sedi delle banche sono
gli edifici più alti nel mondo, ora conoscete la risposta.
Le banche non stampano denaro usando presse
clandestine nei sotterranei. Non ne hanno bisogno.
Come molte altre cose, anche la stampa
del denaro è diventata digitale.
Con l’uso diffuso delle carte di credito, trasferimenti
elettronici di fondi e operazioni bancarie on-line,
solo il 3% del denaro circolante nel Regno Unito è in
carta o monete metalliche, il restante 97% è elettronico.
Il denaro elettronico è comodo per tutti,
ma lo è specialmente per le banche private

Slovenian: 
Težko verjamete?  Martin Wolf, glavni urednik
gospodarskih strani Financial Timesa, je nedavno
rekel:
"Bistvo sodobnega denarnega sistema
je ustvarjanje denarja iz nič skozi pogosto nespametno
posojanje zasebnih bank".
Prav ste slišali.  Zasebne banke ustvarjajo denar
iz nič.
Potem nam ga posodijo in na to zaračunajo obresti.
Če ste se kdaj spraševali, zakaj se bančne zgradbe
po svetu dvigajo višje
od katerekoli druge palače ali stolpa, imate zdaj
odgovor.
A banke ne tiskajo denarja z uporabo skritih tiskarskih
strojev v kleti.  Saj jim ni treba.
Kot večina ostalih stvari, je tudi tiskanje denarja
postalo digitalno.
S popularno uporabo debetnih kartic, elektronskih
transferjev sredstev in internetnega bančništva,
je v VB le 3% denarja narejena iz bankovcev in
kovancev.
Preostalih 97% je povsem računalniškega.
Elektronski denar je udoben za vsakogar, še posebej
za zasebne banke,

German: 
Martin Wolf, Chefredakteur des Wirtschaftsteils
der Financial Times hat es vor kurzem gesagt:
"Die Essenz des modernen Währungssystems
ist die Schaffung von Geld aus dem Nichts
durch die oft törichten Kredite privater Banken."
Sie haben richtig gehört.
Private Banken schaffen Geld aus dem Nichts.
Dann leihen sie es uns und verlangen auch noch Zinsen.
Sollten Sie sich jemals gefragt haben,
warum Bankgebäude auf der ganzen Welt sich so viel höher
erheben als je ein Palast oder Kirchturm vor ihnen,
dann haben Sie jetzt die Antwort.
Aber die Banken drucken nicht heimlich Geld im Keller.
Das müssen sie nicht.
Wie so viele andere Dinge
läuft Gelddrucken heutzutage digital.
Durch die weite Verbreitung von EC-Karten,
elektronische Überweisungen und Online Banking,
bestehen nur noch 3% des Geldes in England
aus Papier und Münzen.
Die restlichen 97% gibt es nur in Computern.
Elektronisches Geld ist bequem für alle,
aber es ist besonders angenehm für die privaten Banken.

Portuguese: 
Difícil de acreditar? Martin Wolf, o editor chefe de economia do Financial Times, disse recentemente:
"A essência do sistema monetário contemporâneo é a criação de dinheiro, a partir do nada, para empréstimos, muitas vezes tolos, por parte dos bancos privados"
Você ouviu bem. Os bancos privados criam dinheiro do nada. Em seguida, eles emprestam-nos esse dinheiro e pedem juros sobre ele.
Se você já se perguntou por que razões os prédios dos bancos ao redor do mundo sobem mais alto do que qualquer palácio ou torre, agora você tem a resposta.
Mas os bancos não imprimem simplesmente dinheiro usando impressoras secretas nas suas caves. Eles não têm que o fazer.
Como tantas outras coisas nos dias que correm, a impressão de dinheiro agora é também digital.
Com o uso popular de cartões de débito, transferências electrónicas de fundos e internet banking,
apenas 3% do dinheiro no Reino Unido é agora feito de papel e moeda metálica. Os outros 97%, existem apenas em computadores.
O dinheiro electrónico é conveniente para todos, mas é especialmente conveniente para os bancos privados,

French: 
le pouvoir de créer de la monnaie. 
Difficile à croire ?
Martin Wolf, l'éditorialiste financier 
du Financial Times, a dit récemment :
"Le cœur de notre système monétaire 
actuel est la création de monnaie,
à partir de rien, par les banques privées,
 souvent par le biais de prêts risqués"
Vous avez bien entendu. Les banques privées
 créent de la monnaie à partir de rien.
Puis, elles nous prête l'argent 
créé et réclament un intérêt.
Si vous vous êtes toujours demandé pourquoi 
les bâtiments des banques sont plus hauts
que n'importe quel palace, 
vous avez la réponse.
Mais les banques n'impriment pas les billets 
avec des presses cachées dans leurs sous-sols.
Elle n'ont pas à le faire. 
Comme beaucoup de choses aujourd'hui,
les billets ont laissé la place aux chiffres.
Avec la popularisation de
 l'usage des cartes de crédit,
des virements et de la gestion 
des comptes sur internet,
Les pièces et billets ne représentent plus 
que 3% de la monnaie en Grande-Bretagne.
Les 97% restants se trouvent 
dans les ordinateurs.
La monnaie électronique est 
pratique pour tout le monde,
mais plus particulièrement pour les banques,

English: 
the Chief Economics Editor 
of the Financial Times, said it recently:
"The essence 
of the contemporary monetary system
is the creation of money out of nothing
 by private banks, often foolish lending".
You heard that right.
Private banks create money out of nothing.
Then, they loan it to us 
and ask for interest on top.
If you've ever wondered
why the bank buildings around the world
soar higher than any palace
 or spire ever did,
you now have the answer.
But the banks don't simply print money
using secret printing presses
 in their basements.
They don't have to.
Like so many other things these days,
printing money has now gone digital.
With the popular use of debit cards,
electronic fund transfers 
and internet banking,
only 3% of the money in the UK
 is now made of paper and metal coin.
The other 97% is entirely in computers.
Electronic money is convenient 
for everyone,
but it's especially convenient 
for the private banks,

Korean: 
믿기 어렵다구요? 파이낸셜타임즈의 경제주간인 마틴 울프의 말을 들어보세요:
"현대 금융시스템의 핵심은 민간은행이 묻지마 대출을 통해 돈을 무(無)에서 창출해 내는 것이죠"
잘못 들은 거 아니에요. 민간은행이 아무것도 없이 돈을 찍어 냅니다. 그래서 우리에게 빌려주고 이자를 받아요.
왜 은행빌딩이 어딜 가도 제일 높은건지 의문을 가져 본 적이 있다면,
답은 여기에 있네요.
그렇다고 은행이 지하실에서 비밀 인쇄기로 돈을 찍어내는게 아닙니다. 그럴 필요 없어요.
지금 우리 주변 모든 것이 그렇듯, 돈을 찍어내는 것도 디지털화 되었죠.
신용카드와 인터넷뱅킹이 보편화되어
영국 내 3%의 돈만 종이와 금속으로 존재합니다. 나머지 97%는 컴퓨터에 있지요.
전자화폐가 우리 모두에게 편리하지만, 특히나 민간은행에는 끝내주게 편리하죠.

Bulgarian: 
Трудно за вярване? Мартин Уолф, главния икономически редактор на Файненшъл таймс, каза наскоро:
"Същината на съвременната монетарна система е създаването на пари от нищото от частните банки, често като глупаво кредитиране".
Да правилно чухте. Частните банки създават пари от нищото. След което ни ги дават назаем и искат лихва върху тях.
Ако някога сте се чудили защо сградите на банките по целия свят се извисяват над всички останали - сега имате отговор.
Но банките не просто печатат пари ползвайки секретни печатни преси в мазетата си. То не се налага.
Както много други неща днес, печатането на пари е вече дигитално.
С популярната употреба на дебитни карти, електронни преводи и интернет банкиране,
само 3% от парите във Великобритания в момента са хартиени или метални монети. Останалите 97% са изцяло в компютрите.
Електронните пари са удобни за всички, но най-вече за частните банки,

Croatian: 
Martin Wolf, glavni urednik gospodarske rubrike
Financial Timesa, je nedavno rekao:
"Suština modernog monetarnog sustava,
je stvaranje novca iz ničega,"
"kroz često ludo kreditiranje od privatnih banaka."
Dobro ste čuli.
Privatne banke stvaraju novac iz ničega.
Onda ga iznajmljuju nama
i još zahtjevaju kamate.
Svi bi se ponekad trebali zapitati,
zašto su zgrade banaka u cijelom svijetu tako visoke,
izdižu se kao palače, ili crkveni zvonici ispred njih,
onda imate odgovor.
Ali banke ne tiskaju novac tajno u podrumu.
One to ne moraju.
Kao i puno drugih stvari,
novac se danas stvara digitalno.
Putem široke rasprostranjenosti EC-karata,
elektronskih prijenosa i online bankinga,
U Engleskoj postoji još samo 3%
papirnog novca i kovanica.
Ostalih 97% postoji samo u računalima.
Elektronski novac je pogodan za sve,
ali je posebno ugodan za privatne banke.

Modern Greek (1453-): 
Martin Wolf, Chefredakteur des Wirtschaftsteils
der Financial Times hat es vor kurzem gesagt:
"Die Essenz des modernen Währungssystems
ist die Schaffung von Geld aus dem Nichts
durch die oft törichten Kredite privater Banken."
Sie haben richtig gehört.
Private Banken schaffen Geld aus dem Nichts.
Dann leihen sie es uns und verlangen auch noch Zinsen.
Sollten Sie sich jemals gefragt haben,
warum Bankgebäude auf der ganzen Welt sich so viel höher
erheben als je ein Palast oder Kirchturm vor ihnen,
dann haben Sie jetzt die Antwort.
Aber die Banken drucken nicht heimlich Geld im Keller.
Das müssen sie nicht.
Wie so viele andere Dinge
läuft Gelddrucken heutzutage digital.
Durch die weite Verbreitung von EC-Karten,
elektronische Überweisungen und Online Banking,
bestehen nur noch 3% des Geldes in England
aus Papier und Münzen.
Die restlichen 97% gibt es nur in Computern.
Elektronisches Geld ist bequem für alle,
aber es ist besonders angenehm für die privaten Banken.

Polish: 
Trudno w to uwierzyć? Martin Wolf, Główny
Redaktor Ekonomiczny "Financial Times"
powiedział niedawno: Istotą
obecnego systemu monetarnego
jest tworzenie pieniędzy z
niczego przez prywatne banki,
często w formie bezsensownych
kredytów. Nie przesłyszeliście się.
Prywatne banki tworzą
pieniądze z niczego.
Potem dają nam kredyt
i żądają jeszcze odsetek.
Jeżeli zastanawialiście się kiedyś,
dlaczego siedziby banków na całym świecie
są wyższe niż pałace czy
kościoły, to już znacie odpowiedź.
Ale banki nie drukują pieniędzy
w tajnych drukarniach w piwnicy.
Nie muszą. Jak wiele innych
rzeczy, drukowanie pieniędzy
odbywa się teraz cyfrowo.
Z powodu powszechnych kart
debetowych, przelewów elektronicznych
i bankowości online już tylko 3% pieniędzy
w Wielkiej Brytanii to banknoty i bilon.
Pozostałe 97% to zapisy w komputerach.
Pieniądze elektroniczne
są wygodne dla wszystkich,
ale najwygodniejsze dla prywatnych banków,

Romanian: 
Greu de crezut? Martin Wolf, șef-editor la Financial Times, afirma recent:
„Esența sistemului monetar contemporan constă în crearea banilor din nimic prin împrumuturi bancare nechibzuite”
Ați auzit bine. Băncile private creează bani din nimic. Ulterior, ne împrumută acești bani și solictă dobânzi suplimentare.
Dacă vreodată ați fost curios de ce clădirile băncilor din întreaga lume sunt mai înalte decât orice palat sau turn, acum ați obținut răspunsul.
Băncile, însă, nu imprimă bani prin utilizarea unor imprimante secrete din subsolurile lor. Ele nu au nevoie de așa ceva.
Similar multor altor lucruri din prezent, imprimarea banilor a devenit digitală.
Prin popularizarea cardurilor de debit, transferurilor electronice și internet banking,
am ajuns ca doar 3% din banii britanici să fie bancnote de hârtie sau monede de metal. Celelalte 97% sunt stocate în calculatoare.
Banii electronici sunt convenabili pentru oricare individ, dar în mod special sunt convenabili pentru băncile private,

Spanish: 
¿Difícil de creer? Martin Wolf, jefe editor económico del Financial Time, dijo recientemente:
La esencia del actual sistema monetario es la creación de dinero 
de la nada por los préstamos insensatos de los bancos privados .
Escuchó correctamente. La banca privada crea dinero de la nada. Luego nos lo prestan y, encima, cobran intereses.
Si alguna vez se ha preguntado por qué los edificios de los bancos alrededor del 
mundo se elevan más que cualquier palacio o campanario, ya sabe la respuesta.
Pero los bancos no solo imprimen dinero usando imprentas secretas en el sótano. Los bancos no tienen que hacerlo.
Como muchas otras cosas en estos días, imprimir dinero se ha vuelto digital.
Con el uso popular de tarjetas de débito, transferencia de fondos electrónicos y la banca en internet, 
solo el 3% del dinero en el Reino Unido es hecho ahora de papel y metal. El otro 97% lo es enteramente en computadoras.
El dinero electrónico es conveniente para todos, pero es especialmente conveniente para los bancos privados,

Indonesian: 
Sulit dipercaya? Martin Wolf, Kepala Editor Ekonomi, Financial Times, mengatakan:
"Sistem moneter saat ini intinya adalah menciptakan uang tanpa basis, dilakukan oleh bank swasta saat meminjamkan uang, sering kali dengan gegabah"
Ya, anda mendegarkan dengan benar. Bank swasta menciptakan uang tanpa basis. Kemudian mereka meminjamkan uang tersebut pada kita dengan bunga.
Jika anda heran mengapa bank memiliki gedung-gedung yang lebih tinggi dari istana, anda mendapatkan jawabannya.
Tetapi bank bukan mencetak uang dengan printer rahasia di ruang bawah tanah mereka. Itu tidak perlu.
Seperti banyak hal saat ini, penciptaan uang sudah menjadi proses digital.
Dengan popularitas kartu debit, transfer uang elektronik, dan internet banking,
hanya 3% uang di Inggris terbuat dari kertas dan logam. Sisanya, 97% ada di dalam komputer.
Uang elektronik memudahkan banyak orang, tetapi yang paling dimudahkan adalah bank swasta,

Swedish: 
eftersom de äger, sköter och kontrollerar hela det digitala penningsystemet.
Och hur använder de sig av detta särskilda privilegium? Kanaliserar de nya pengar, landets blodtillförsel,
till de saker vi behöver, som sjukhus, skolor, universitet och kollektivtrafik?
Inte om det inte innebär vinst för dem.
Istället använder de rätten att trycka pengar till att spekulera på finansmarknaden och trissa upp bostadspriserna
genom att pumpa in hundratals miljarder pund i riskfyllda bolån.
Precis så här orsakade bankerna finanskrisen, och nu får vi andra betala för det.
Om vi inte har råd att driva sjukhus och bygga skolor, har vi då verkligen råd att subventionera finanssektorn?
Ska vi behöva leva fattigare så att bankdirektörerna kan få mer?

Polish: 
bo to one są właścicielami,
operatorami i kontrolerami
całego systemu pieniędzy cyfrowych.
A jak korzystają z tego
specjalnego przywileju?
Czy przekazują nowe środki,
potrzebne do życia jak krew,
na szpitale, szkoły,
uczelnie i transport publiczny?
Tylko wtedy, jeśli mogą na tym zarobić.
Swoje prawo do tworzenia pieniędzy
wykorzystują do gry na rynkach finansowych
i windowania cen nieruchomości,
aż stają się poza naszym zasięgiem,
przez pompowanie setek miliardów
funtów w ryzykowne hipoteki.
W ten sposób banki
wywołały kryzys finansowy,
za który my mamy teraz zapłacić.
Jeżeli nie stać nas na
utrzymywanie szpitali i budowę szkół,
to czy stać nas na subsydia
dla branży finansowej?
Czy mamy być biedniejsi,
żeby bankierzy się bogacili?
To niedorzeczne i czas z tym skończyć.
Prywatne banki nie zasługują
na to, żebyśmy im powierzyli

Korean: 
이미 디지털 금융시스템을 소유하고, 운영하며 통제하고 있으니까요.
돈 찍어내는 특권으로 뭘 할까요? 그 작자들이 새 통화를
우리가 필요로 하는 병원, 학교, 대학교 그리고 대중교통에 공급할까요?
장사가 안되면 하지 않아요!
대신 돈찍어내는 특권을 금융시장에 투기하거나 서민들이 살 집 값을 부풀리는데 쓰지요.
여러 수십 수백억 파운드를 위험천만한 모기지상품에 퍼부으면서요.
이것이 바로 은행이 금융위기를 일으키는 방법입니다. 우리 모두가 댓가를 치르도록 하면서요.
우리가 병원과 학교를 지을 돈이 없는데 금융산업에 줄 보조금이 있을까요?
우리의 몫을 희생해 은행가들이 더 많이 가져야 할까요?

Italian: 
dal momento che posseggono, gestiscono e
controllano l’intero sistema monetario digitale.
E come usano questo singolare privilegio? Incanalano
questo nuovo denaro, la linfa vitale della nazione,
verso le cose necessarie come ospedali,
scuole, università e trasporti pubblici?
No, se non possono trarne profitto.
Invece utilizzano la libertà di stampare
denaro per scommettere
sui mercati finanziari e gonfiare i prezzi delle case
pompando centinaia di miliardi
di sterline nei mutui a rischio.
Ecco come le banche hanno provocato la crisi finanziaria
e perchè a noi è stato chiesto di pagarla.
Se non possiamo permetterci ospedali o costruire scuole,
possiamo davvero sovvenzionare l’industria finanziaria?
Dovremo vivere con meno così che
le banche possano avere di più?
É assurdo. Ed è venuto il momento di dire
basta.

English: 
since they own, run and control
the entire digital money system.
And what do they do 
with this special privilege?
Do they channel new money, 
the blood supply of the nation,
towards the things we need like hospitals,
schools, universities and public transport?
Not if it doesn't make a profit for them.
Instead, they use their licence
to print money
to gamble on the financial markets
and push house prices out of reach
 of ordinary people
by pumping hundreds of billions 
of pounds into risky mortgages.
This is exactly how the banks caused 
the financial crisis,
and now the rest of us are being asked
 to pay for it.
If we can't afford to run hospitals 
and build schools,
can we really afford
 to subsidise the financial industry?
Should we have to live 
with less so the bankers can have more?
This is ludicrous
 and it's time to put a stop to it.

Indonesian: 
karena mereka memiliki, menjalankan, dan mengendalikan seluruh sistem uang digital.
Dan apa yang mereka lakukan dengan hak istimewa ini? Apakah mereka menyalurkan uang baru, ibarat persediaan darah sebuah negara,
menuju sesuatu yang penting seperti rumah sakit, sekolah, perguruan tinggi, dan transport publik?
Tidak jika itu tidak menguntungkan mereka.
Mereka justru memanfaatkan kemampuan mencetak uang mereka dalam perjudiaan di pasar finansial dan meninggikan harga rumah diluar jangkauan orang biasa
dengan menggelontorkan ratusan milar pound kedalam KPR yang berisiko tinggi.
Ini adalah bagaimana bank memicu krisis finansial dan bagaimana kita diminta untuk mengganti rugi.
Jika kita tidak mampu membiayai rumah sakit atau sekolah, apa kita bisa membiayai subsidi industri finansial?
Apa kita harus hidup kekurangan agar bankir bisa mendapatkan lebih?

Portuguese: 
uma vez que possuem, gerem e controlam todo o sistema de dinheiro digital.
E o que eles fazem com esse privilégio especial? Será que eles canalizam dinheiro novo, são o fornecimento de sangue da nação,
para as coisas que precisamos, como hospitais, escolas, universidades e transportes públicos?
Não se não lucrarem com isso.
Em vez disso, eles usam a sua licença para imprimir dinheiro para jogar nos mercados financeiros, e empurrar os preços das casas para fora do alcance das pessoas comuns,
ao bombear centenas de biliões de libras em hipotecas de risco.
Isto é exactamente como os bancos causaram a crise financeira, e agora todos nós estamos a ser solicitados a pagar.
Se não nos podemos dar ao luxo de gerir hospitais e construir de escolas, podemos realmente ter recursos para subsidiar o sector financeiro?
Deveríamos ter que viver com menos para os banqueiros possam ter mais?

Bulgarian: 
след като те притежават, движат и контролират цялата система с електронни пари.
И какво правят с тази специална привилегия? Нима насичват новите пари, кръвоносната система на нацията,
към нещата, които наистина се нуждаем като болници, училища университети и градски транспорт?
Не и ако в това няма печалба за тях.
Вместо това, те използват правото си да правят пари, за да залагат на финансовите пазари и да правят цените на имоти невъзможни за хората,
чрез натикването на стотици милиарди паунди в рискови ипотеки.
Точно това е начина, по който банките причиняват финансовите кризи и сега ние останалите ще бъдем помолени да платим за което.
Ако не можем да си позволим да имаме болници и да строим училища, можем ли наистина да си позволим да субсидираме финансовата индустрия?
Трябва ли да живеем с по-малко, за да може банкерите да притежават повече?

Croatian: 
Jer one posjeduju, koriste i nadziru
cjelokupan digitalni monetarni sustav.
A što one rade sa tom posebnom pogodnosti?
Je li one kanaliziraju novo stvoreni novac,
dotok krvi nacije,
u stvari, koje mi trebamo, kao bolnice, škole,
univerzitete i javna prevozna sredstva?
Ne, ako od toga nemaju profit.
Umjesto toga, oni svoju licencu za tiskanje novca,
koriste za kockanje na financijskim tržištima
i podignu cijene kuća izvan dosega običnih ljudi,
upumpavanjem stotina milijardi u riskantne hipoteke.
Upravo time su banke izazvale financijsku krizu,
a mi ostali moramo sada za to platiti.
Ako si mi ne možemo priuštiti
graditi bolnice i škole,
možemo li si onda stvarno priuštiti
subvencioniranje financijse industrije?
Trebamo li kraće živjeti,
da bi banke mogle imati više?
To je apsurdno i vrijeme je
da se tome stane na kraj.

Romanian: 
dat fiind că ele posedă, gestionează și controlează întregul sistem monetar digital.
Și ce fac cu acest privilegiu special? Oare direcționează acești bani, rezeva sangvină a unei națiuni,
către obiecte sociale precum spitalele, școlile, universitățile sau transportul public?
Nu, dacă nu au de câștigat din asta.
Ei folosesc licența lor pentru a specula cu banii noi creați pe piața financiară și pentru a spori costul locuințelor dincolo de posibilitățile oamenilor ordinari,
prin pomparea a sute de miliarde de lire sterline în ipoteci riscante.
E modul în care băncile au cauzat criza financiară și acum noi suntem rugați să plătim pentru ea.
Dacă nu ne putem permite să administrăm spitale și să construim școli, ne putem oare permite să oferim subsidii industriei financiare?
Ar trebuie oare să trăim mai modest pnetru ca bancherii să aibă mai mult?

Slovenian: 
saj imajo v lasti, vodijo in nadzirajo celotni
digitalni denarni sistem.
In kaj počnejo s tem posebnim privilegijem?
Ali kanalizirajo nov denar, kri naroda,
k stvarem, ki jih potrebujemo kot so bolnišnice,
šole, univerze in javni prevoz?
Ne, razen če jim to prinaša dobiček.
Namesto tega uporabljajo svoje dovoljenje za tiskanje
denarja za špekuliranje na finančnih trgih
in dvigovanje cen hiš izven dosega običajnih
ljudi,
tako da pretočijo milijarde funtov v tvegane
hipoteke.
Točno tako so banke povzročile finančno krizo,
zdaj pa se od nas zahteva, da to plačamo.
Če si ne moremo privoščiti, da bi upravljali bolnišnice
in gradili šole,
si mar lahko privoščimo subvencionirati finančno
industrijo?
Naj mar živimo z manj, da bi bančniki imeli več?
To je noro in čas je, da to zaustavimo.

German: 
Denn sie besitzen, betreiben
und kontrollieren das gesamte digitale Geldsystem.
Und was machen sie aus diesem besonderen Privileg?
Kanalisieren Sie neu geschaffenes Geld
- die Blutversorgung der Nation -
zu den Dingen, die wir brauchen, wie Krankenhäuser, Schulen,
Universitäten und öffentlichen Verkehrsmitteln?
Nicht, wenn kein Profit für sie dabei rauskommt.
Stattdessen benutzen sie ihre Lizenz zum Gelddrucken,
um auf den Finanzmärkten zu zocken
und Hauspreise außer Reichweite
für normale Menschen zu treiben,
indem sie Hunderte von Milliarden
in riskante Hypotheken pumpen.
Genau dadurch haben die Banken die Finanzkrise verursacht.
Und der Rest von uns soll jetzt dafür zahlen.
Wenn wir es uns nicht leisten können Krankenhäuser
zu betreiben und Schulen zu bauen,
können wir es uns dann wirklich leisten
die Finanzindustrie zu subventionieren?
Sollen wir mit weniger leben,
damit die Banker mehr haben können?
Das ist aberwitzig und es wird Zeit,
dem ein Ende zu setzen.

French: 
puisqu'elles possèdent, gèrent et contrôlent 
la totalité de la monnaie scripturale.
Et que font-elles de ce privilège ?
Vont-elles satisfaire les besoins 
essentiels de la nation,
en approvisionnant en monnaie les 
hôpitaux, l'éducation et les transports ?
Non, à moins qu'elles puissent faire du profit.
elles utilisent plutôt leur pouvoir 
de création monétaire pour spéculer
sur les marchés financiers et rendre 
les prix de l'immobilier inaccessibles
en injectant des milliards de livres Sterling 
dans des prêts immobiliers risqués.
C'est exactement ce qui 
a causé la crise financière
et nous sommes à présent 
sommés de payer la facture.
Si nous n'avons pas les moyens de financer 
nos hôpitaux, construire des écoles,
pouvons-nous subventionner la finance ?
Devons-nous vivre avec moins pour 
permettre aux banquiers de gagner plus ?
C'est absurde et il est temps d'y mettre fin.

Modern Greek (1453-): 
Denn sie besitzen, betreiben
und kontrollieren das gesamte digitale Geldsystem.
Und was machen sie aus diesem besonderen Privileg?
Kanalisieren Sie neu geschaffenes Geld
- die Blutversorgung der Nation -
zu den Dingen, die wir brauchen, wie Krankenhäuser, Schulen,
Universitäten und öffentlichen Verkehrsmitteln?
Nicht, wenn kein Profit für sie dabei rauskommt.
Stattdessen benutzen sie ihre Lizenz zum Gelddrucken,
um auf den Finanzmärkten zu zocken
und Hauspreise außer Reichweite
für normale Menschen zu treiben,
indem sie Hunderte von Milliarden
in riskante Hypotheken pumpen.
Genau dadurch haben die Banken die Finanzkrise verursacht.
Und der Rest von uns soll jetzt dafür zahlen.
Wenn wir es uns nicht leisten können Krankenhäuser
zu betreiben und Schulen zu bauen,
können wir es uns dann wirklich leisten
die Finanzindustrie zu subventionieren?
Sollen wir mit weniger leben,
damit die Banker mehr haben können?
Das ist aberwitzig und es wird Zeit,
dem ein Ende zu setzen.

Spanish: 
ya que poseen, administran y controlan todo el sistema monetario digital.
¿Y qué hacen con este privilegio? ¿canalizan el dinero nuevo, el flujo sanguíneo de la nación
hacia los bienes que necesitamos como hospitales, escuelas, universidades y transporte público?
No lo hacen, si no les produce ganancia.
En cambio, utilizan su licencia para imprimir dinero para apostar en los mercados financieros y elevar, 
fuera del alcance de la gente ordinaria, los precios de las casas
bombeando decenas de trillones de libras en riesgosas hipotecas.
Exactamente así fue cómo los bancos causaron la crisis, y ahora al resto de nosotros nos han pasado la cuenta de cobro.
Si no podemos pagar el funcionamiento de hospitales y construir escuelas, ¿podemos realmente subsidiar de la industria financiera?
¿Tenemos que vivir con menos para que los banqueros puedan tener más?

Swedish: 
Detta är skrattretande och det är dags att sätta stopp för det. Privata banker kan inte anförtros att hålla i tyglarna för hela ekonomin.
Vi måste ta ifrån bankerna deras makt att skapa pengar ur ingenting.
Det skulle hindra dem från att orsaka ännu en finansiell härdsmälta
och vi skulle få råd med de grundläggande tjänster samhället behöver.
Demokratisera tillförseln av pengar
Hur ser ett framåtskridande finanssystem ut? Jag vill höra vad ni tycker.
Vilka tycker till exempel att vi bör förbjuda banker att skapa pengar?
Kontrollen över hur pengar skapas och vad de används för, det är en demokratisk fråga.
För närvarande är det en vinstdrivande banksektor, som inte kan ställas till svars inför någon annan än sig själva,
som skapar upp till 200 miljarder pund ny köpkraft varje år och bestämmer var i ekonomin de pengarna ska tillföras.
Penningreformister anser att penningmängden ska vara till nytta för allmänheten

Portuguese: 
Isto é ridículo, e está na hora de colocar um fim nisto. Os bancos privados não podem ser confiáveis para deter as rédeas de toda a nossa economia.
Precisamos tirar aos bancos os poder de criar dinheiro do nada.
Isto irá impedi-los de causar mais uma crise financeira,
e permite-nos pagar os serviços essenciais que nós, como sociedade necessitamos.
Democratizar a oferta de dinheiro
Com que se parece um sistema financeiro progressivo? E eu quero ouvir o que alguns de vocês pensam.
Quem pensa, por exemplo, que devemos proibir os bancos de criar dinheiro?
Controlo sobre como o dinheiro é criado, e o para o que é usado, é uma questão democrática.
O actual sector bancário, focado no lucro - que não presta contas a ninguém, para além dele próprio -
que cria até 200 biliões de libras por ano, de novo poder de compra, e decide para onde é que a economia se vai dirigir.
Reformistas monetários acreditam que toda aquela oferta de dinheiro deve destinar-se ao benefício dos cidadãos,

Polish: 
kontrolę nad całą naszą gospodarką.
Musimy odebrać bankom prawo
do tworzenia pieniędzy z niczego.
To nie pozwoli im wywołać
kolejnego kryzysu finansowego,
a nam umożliwi finansowanie
niezbędnych usług publicznych.
Demokratyzacja podaży pieniądza
Jak wyglądałby postępowy
system finansowy?
Ciekaw jestem waszych propozycji.
Kto np. uważa, że powinniśmy
zabronić bankom tworzenia pieniędzy?
Kontrola nad tym, jak pieniądze
są tworzone i na co są przeznaczane,
to kwestia demokracji. Obecnie mamy
banki dążące do generowania zysków,
które przed nikim nie
odpowiadają oprócz samych siebie,
które tworzą co roku 200
miliardów £ siły nabywczej
i decydują, kto ją ma dostać.
Reformatorzy systemu monetarnego
uważają, że cała podaż pieniądza
powinna służyć społeczeństwu, a
pieniądze nie powinny być tworzone

Spanish: 
Esto es absurdo, y es tiempo de ponerle fin. No se puede confiar en la banca privada para que sostenga las riendas de toda nuestra economía.
Necesitamos quitarle a los bancos el poder de crear dinero de la nada.
Esto les impedirá causar otro colapso financiero
y permitirnos pagar los servicios cruciales que nosotros como sociedad necesitamos.
Democratización de la oferta monetaria
¿A qué se parece un sistema financiero progresista? Quiero escuchar lo que algunos de Uds. piensan.
¿Quiénes piensan, por ejemplo, que deberíamos prohibirle a los bancos la creación de dinero?
El control de la creación y el uso del dinero es un asunto democrático.
Actualmente se tiene al sector bancario con ánimo de lucro —que no le rinde cuentas sino a sí mismo—
que está creando hasta $200 mil millones al año de nuevo poder adquisitivo y decidiendo a qué sector de la economía va.
Los reformadores del sistema monetario creen que la oferta monetaria entera debe beneficiar al público

Bulgarian: 
Това е нелепо и е време да се спре. Не може да се позволява на частните банки да държат юздите на цялата икономика.
Трябва да бъде отнета способността на банките да създават пари от нищото.
Това ще ги спре да причинят още един финансов срив
и ще ни позволи да имаме жизнените услуги, от които обществото се нуждае.
ДЕМОКРАТИЗИРАНЕ НА ПАРИЧНИТЕ ЗАПАСИ
Как изглежда развиваща се финансова система? И искам да ви чуя какво мислите.
Кой мисли, например, че трябва да забраним на банките да създават пари?
Контролът върху това как се създават пари и за какво се използват е демократичен въпрос.
В момента имаме банков сектор, който цели трупане на печалба, отговорен към никого освен себе се,
който създава повече от 200 милиарда пауна годишно нова покупателна способност и решава къде в икономиката да отиде.
Паричните реформатори вярват, че всички парични ресурси трябва да са в полза на обществото

French: 
On ne peut pas faire confiance aux banques 
privées pour maintenir l'économie
en bonne marche. Nous avons besoin de retirer 
aux banques le pouvoir de créer de la monnaie.
Cela nous préservera d'un nouvel 
effondrement financier
et nous donnera les moyens d'assurer 
les services essentiels dans notre société.
Démocratisation de la monnaie
A quoi ressemble un système
 financier progressiste ?
Et je voudrais savoir ce que vous avez en tête.
Qui pense, par exemple, que nous devrions 
empêcher les banques de créer la monnaie ?
Le contrôle de la création monétaire 
et l'utilisation de cette monnaie
sont des questions démocratiques. 
Actuellement, le secteur bancaire est guidé par
la recherche du profit - il n'a de 
comptes à rendre à personne excepté
ceux qui en font partie - il  crée annuellement
 plus de 200 milliards de livres
et décide de leur répartition dans les 
différentes sphères de l'économie.
Ceux qui souhaitent réformer le système 
pensent que la totalité de la masse monétaire

Croatian: 
Privatnim bankama se ne smiju
povjeriti uzde našeg cijelokupnog gospodarstva.
Mi moramo bankama oduzeti moć
stvaranja novca iz ničega.
To će ih spriječiti da uzrokuju
još jednu financijsku krizu.
Tako da si možemo priuštiti osnovne
usluge, koje trebamo kao društvo.
Demokratizacija ponude novca
Kako izgleda progresivni financijski sustav?
Hoću čuti, što neki od vas misle.
Tko misli, na primjer,
da mi bankama trebamo zabraniti da stvaraju novac?
Nadzor toga, kako se novac stvara
i zašto se koristi, je demokratski problem.
Danas imamo bankarski sektor,
orijentiran na profit,
koji nikome, osim samom sebi
ne duguje odgovornost,
koji svake godine stvara do 200
milijardi funti nove kupovne moći
i odlučuje, gdje će se to
u gospodarstvu investirati.
Reformatori tržišta novca vjeruju,
da ukupna novčana masa služi javnom dobru

German: 
Den privaten Banken dürfen nicht die Zügel
für unsere gesamte Wirtschaft anvertraut werden.
Wir müssen den Banken die Macht Geld
aus dem Nichts zu erschaffen wegnehmen.
Das wird sie davon abhalten
noch eine weitere Finanzkrise zu verursachen.
So dass wir uns die essentiellen Dienstleistungen,
die wir als Gesellschaft brauchen, auch leisten können.
Demokratisierung der Geldversorgung
Wie sieht ein progressives Finanzsystem aus?
Ich will hören, was einige von euch denken?
Wer denkt zum Beispiel,
dass wir Banken verbieten sollten Geld zu schöpfen?
Kontrolle darüber, wie Geld erschaffen
und wofür es verwendet wird, ist ein demokratisches Problem.
Zur Zeit haben wir einen profit-orientierten Bankensektor,
der niemand außer sich selbst Rechenschaft schuldet,
der jedes Jahr bis zu 200 Milliarden Pfund
an neuer Kaufkraft schafft
und entscheidet, wo in der Wirtschaft es investiert wird.
Geldmarkt-Reformierer glauben, dass die gesamte Geldmenge
dem Wohl der Allgemeinheit dienen

Slovenian: 
Zasebnim bankam ne kaže zaupati vodenja celotnega
gospodarstva.
Bankam moramo odvzeti moč ustvarjanja denarja iz
nič.
To bi jim preprečilo povzročiti še en finančni
zlom,
nam pa bi omogočilo nujne storitve, ki jih kot družba
potrebujemo.
Demokratizirajte denarno maso
Kako je videti progresiven finančni sistem?  Želim
slišati, kaj mislite.
Kdo, npr. misli, da bi bankam morali prepovedati
ustvarjanje denarja?
Nadzor nad načinom ustvarjanja denarja in za kaj se
uporablja, je stvar demokracije.
Zdaj imate bančni sektor, ki sledi dobičku - ni
odgovoren nikomur razen sebi -
ki ustvarja več kot 200 milijard funtov kupne moči
letno
in odloča, kam v gospodarstvo bo odtekel ta denar.
Reformatorji denarja verjamejo, da bi vsa denarna
masa morala koristiti javnosti

Korean: 
이 터무니 없는 일을 중단할 때가 되었습니다. 은행가들이 우리 경제전체를 좌지우지할 권한을 위임받을 수 없어요.
우린 은행가들이 무(無)에서 돈을 만들어내는 권한을 빼앗아야 합니다.
그래야 은행이 또 다른 금융위기를 일으키지 않고
우리는 사회가 필요로 하는 중요한 서비스를 누릴 수 있을테니까요.
통화공급의 민주화
진보적인 금융시스템은 어떤 모습일까요? 여러 분의 생각을 듣고 싶습니다.
은행의 통화창출권 박탈이라든지, 그런 생각 하신 분 있으세요?
돈의 생성과정과 이용을 지배하는 것은 형평의 문제에요.
지금의 금융부문은 자신의 이익만 쫓는 영리조직입니다.
한 해 2천억파운드를 만들어 우리 경제에 어디서 쓸지를 결정하죠.
금융개혁론자들은 전체 통화공급이 공공의 이익에 봉사하고

English: 
The private banks can't be trusted 
to hold the reins to our entire economy.
We need to take away the banks' power
 to create money out of nothing.
This will stop them from causing
yet another financial meltdown
and allow us to afford the crucial services
 that we as a society need.
Democratise the money supply
What does a progressive financial system 
look like?
And I want to hear what you think.
Who thinks, for example,
that we should ban banks 
from creating money?
Control over how money is created
 and what it's used for
is a democratic issue.
You currently have 
the profit-seeking banking sector,
not accountable to anybody 
other than themselves,
who are creating up to £200 billion a year 
of new spending power
and deciding where in the economy that goes.
Monetary reformers believe
that that entire money supply
should be for the benefit of the public

Indonesian: 
Ini konyol, dan sudah waktunya ini semua berhenti. Bank swasta tidak bisa dipercaya untuk menguasai ekonomi kita.
Kita perlu mencabut kuasa bank dalam menciptakan uang tanpa basis.
Ini akan mencegah mereka memulai krisis finansial lainnya
dan supaya kita bisa menjangkau layanan publik yang lebih penting.
Demokratisasi persediaan uang
Bagaimanakah rupa sistem finansial progresif? Dan saya ingin mendengar apa yang anda pikirkan.
Siapa yang berpendapat bahwa kita harus menghentikan bank menciptakan uang?
Kendali atas penciptaan dan penggunaan uang semestinya menjadi perihal demokratis.
Saat ini anda memiliki sektor perbankan yang berorientasi profit -yang mengutamakan diri sendiri- 
yang menciptakan daya beli hingga £200 millar per tahun dan menentukan kemana uang ini mengalir dalam perekonomian.
Pendukung reformasi moneter berpendapat bahwa persediaan uang semestinya untuk kepentingan publik

Italian: 
Non possiamo affidare alle banche
private le redini della nostra intera economia.
Dobbiamo togliere alle banche il
potere di creare denaro dal nulla
per impedire che provochino
un altro collasso finanziario
per poter godere noi dei servizi cruciali
di cui noi, come società, abbiamo bisogno.
Democratizzare la massa monetaria.
Che forma dovrebbe avere un sistema finanziario
progressista? Voglio sentire cosa ne pensate.
Chi pensa che dovremmo impedire
alle banche di creare denaro?
Il controllo su come viene creato e usato
il denaro è una questione di democrazia.
Attualmente abbiamo il settore bancario teso al profitto,
che non rende conto a nessuno tranne a se stesso,
che sta creando oltre £200 miliardi
all’anno di potere di spesa
e che decide il settore dell’economia in cui investirli.
Chi vuole riformare il sistema crede che l’intera
massa monetaria debba agevolare il pubblico

Modern Greek (1453-): 
Den privaten Banken dürfen nicht die Zügel
für unsere gesamte Wirtschaft anvertraut werden.
Wir müssen den Banken die Macht Geld
aus dem Nichts zu erschaffen wegnehmen.
Das wird sie davon abhalten
noch eine weitere Finanzkrise zu verursachen.
So dass wir uns die essentiellen Dienstleistungen,
die wir als Gesellschaft brauchen, auch leisten können.
Demokratisierung der Geldversorgung
Wie sieht ein progressives Finanzsystem aus?
Ich will hören, was einige von euch denken?
Wer denkt zum Beispiel,
dass wir Banken verbieten sollten Geld zu schöpfen?
Kontrolle darüber, wie Geld erschaffen
und wofür es verwendet wird, ist ein demokratisches Problem.
Zur Zeit haben wir einen profit-orientierten Bankensektor,
der niemand außer sich selbst Rechenschaft schuldet,
der jedes Jahr bis zu 200 Milliarden Pfund
an neuer Kaufkraft schafft
und entscheidet, wo in der Wirtschaft es investiert wird.
Geldmarkt-Reformierer glauben, dass die gesamte Geldmenge
dem Wohl der Allgemeinheit dienen

Romanian: 
E ridicol și a venit timpul să înceteze. Băncilor private nu le poate fi încredințată puterea asupra întregii economii.
Trebuie să deposedăm băncile de puterea de a crea bani din nimic.
Aceasta le-ar împiedica să cauzeze o nouă criză financiară
și ar face posibil să ne permitem acele servicii sociale cruciale de care avem nevoie.
Democratizarea rezervei monetare
Cum arată un sistem financiar progresiv? Și vreau să aud opiniile voastre.
Cine crede, spre exemplu, că ar trebui să le interzicem băncilor să creeze bani?
Controlul asupra modului de creare și folosire a banilor e o problemă democratică.
La moment avem sectorul bancar, care nu răspunde decât față de propria persoană,
care anual creează circa £200 miliarde de putere de cumpărare nouă și decide în ce segment al economiei vor fi investiți acești bani.
Reformatorii sistemului financiar consideră că întreaga rezervă monetară trebuie să aducă beneficii publicului

French: 
devrait être au bénéfice du peuple et ne devrait 
jamais être créé par des organismes privés
sous forme de dette.
Démocratiser l'offre de monnaie - cela 
signifie que l'on redonne au peuple
le pouvoir d’émettre et 
d'allouer la monnaie
et que l'on retire ce pouvoir 
aux organismes privés,
aux institutions qui ne 
représentent pas le peuple,
qui n'ont pas de comptes à rendre au peuple.
Les banques n'ont pas de compte 
à rendre sur le plan démocratique,
Elles n'ont de comptes à 
rendre qu'à leurs actionnaires.
Elles bénéficient de la garantie du contribuable
 mais elles n'ont pas de comptes à nous rendre.
C'est totalement absurde.
Démocratiser le système monétaire suppose 
qu'il soit soumis au même type de règles
que l'éducation, les services de santé et tous 
les autres services publics les plus essentiels.
Il n'y a aucune raison que la monnaie 
soit considérée différemment.
C'est quelque chose de fondamental 
du point de vue des besoins.

Bulgarian: 
и че никога не трябва да се създават от частни организации под формата на дълг.
Демократизирането на паричните ресурси - това означава, даване силата да се издават и алокират пари, обратно в ръцете на хората
и взимайки я от частни организации, институции, които всъщност не представляват народа,
такива, които не са демократично отворени пред хората. Банките не са демократично отворени...
отворени са към техните акционери и само към тях.
Сега, те са гарантирани от нас, от данъкоплатеца, но не са отворени към нас. В това няма никакъв смисъл.
Така че, ако демократизирате монетарната система, вия я подлагате на същите видове дисциплина
като образователната система, здравните услуги и други услуги с публичен характер.

Indonesian: 
dan tidak semestinya diciptakan sebagai pinjaman dari organisasi swasta.
Demokratisasi persediaan uang - artinya adalah mengembalikan kuasa penciptaan dan alokasi uang kepada rakyat
dan mengambil alih dari organisasi, institusi swasta yang tidak mewakili rakyat sama sekali,
yang tidak bertanggung jawab kepada rakyat. Bank yang tidak bertanggung jawab secara demokratis
mereka hanya bertanggung jawab pada pemegang saham, hanya pemegang saham saja.
Kelangsungan mereka ditanggung oleh pembayar pajak, tetapi mereka tidak bertanggung jawab pada kita. Ini sangat tidak masuk akal.
Jadi, ketika anda mendemokratisasi sistem moneter, anda mengubahnya menjadi sebuah disiplin lain
seperti sistem pendidikan, sistem layanan kesehatan, dan sistem lain yang dibutuhkan publik.

Spanish: 
y que ésta nunca debería estar creada como deuda por organizaciones privadas.
La democratización de la oferta monetaria significa poner en las manos de la gente el poder de emitir y asignar dinero
y quitárselo a las organizaciones privadas, instituciones que de hecho no representan a la gente,
que no son democráticamente responsables ante las personas. Los bancos no son democráticamente responsables.
Ellos son responsables ante sus accionistas y solo ante sus accionistas.
Ahora están cubiertos por la ciudadanía, por los contribuyentes, pero no son responsables ante nosotros. Eso no tiene ningún sentido.
Así que, si se democratiza el sistema monetario, se le está sometiendo al mismo tipo de disciplina 
que tienen el sistema educativo, los servicios de salud y otros servicios públicos claves.

Korean: 
대출의 형태로 민간조직에 의해 창출되어서는 안된다고 믿어요.
통화공급의 민주화는 통화발행과 배분권을 국민에게 돌려주는겁니다.
권한을 국민을 대표하지 않는, 국민에 대해 책임을 지지 않는
민간조직으로부터 회수하는 것이지요. 은행은 민주적 책임을지는 기관이 아닙니다.
오로지 주주의 이익을 위해 봉사는 조직이죠.
우리 납세자들의 권한을 위임받았지만 우리에게 책임을 지지 않아요. 전혀 이해할 수 없는 일입니다.
금융시스템의 민주화는 그래서 교육, 의료서비스 및 기타 사회가 원하는 서비스에
적용되는 원칙과 동등한 원칙에 따라 이루어져야 합니다.

Modern Greek (1453-): 
und nie von privaten Organisationen
als Schulden geschaffen werden sollte.
Die Demokratisierung der Geldversorgung bedeutet
die Macht Geld zu schaffen und
zu verteilen wieder in die Hände des Volkes zu legen.
Sie den privaten Organisationen, Institutionen wegzunehmen,
die das Volk nicht wirklich vertreten.
Die den Leuten demokratisch keine Rechenschaft schulden.
Banken sind nicht demokratisch legitimiert,
sondern müssen sich ihren Aktionären verantworten.
Und nur ihren Aktionären.
Sie sind durch uns - die Steuerzahler - versichert,
 aber uns keine Rechenschaft schuldig.
Das macht überhaupt keinen Sinn.
Wenn Sie das Geldsystem demokratisieren,
unterziehen Sie es derselben Disziplin
wie das Bildungs- und Gesundheitssystem
und andere entscheidende öffentliche Dienstleistungen.
Es gibt keinen Grund,
warum Geld anders betrachtet werden sollte.

Portuguese: 
e nunca deverá ser criado por uma organização privada, como dívida.
Democratizar a oferta de moeda - o que isso significa, é colocar o poder de emitir, e distribuir o dinheiro, de volta para as mãos dos cidadãos
e afastá-lo para longe de organizações privadas - instituições que na verdade não representam os  cidadãos -,
que não são democraticamente responsáveis perante os cidadãos. Os bancos não são responsabilizáveis democraticamente...
eles são responsabilizáveis perante os seus accionistas, e apenas pelos seus accionistas.
Neste momento, eles estão a ser garantidos por nós, pelo contribuinte, mas eles não são responsáveis perante nós. Isso não faz qualquer sentido.
Então, se você democratizar o sistema monetário, você está a submetê-lo ao mesmo tipo de disciplina,
como o sistema de ensino, como o serviço de saúde e outros serviços chave necessários à sociedade.

Swedish: 
och aldrig bör skapas av privata organisationer i form av skulder.
Att demokratisera penningmängden innebär att befogenheten att utfärda och fördela pengar återbördas till folket
och att den rätten tas ifrån privata organisationer, institutioner som inte representerar folket,
som inte kan ställas demokratiskt ansvariga inför folket. Banker är inte demokratiskt ansvariga.
de har skyldigheter gentemot sina aktieägare, enbart till sina aktieägare.
De agerar å skattebetalarnas vägnar men de står inte till svars inför oss. Det går inte ihop överhuvudtaget.
Så om vi demokratiserar penningsystemet så tillämpar vi samma typer av regelverk
som för utbildningssystemet, hälso- och sjukvården och andra viktiga tjänster som allmänheten behöver.

Polish: 
przez prywatną organizację jako dług.
Demokratyzacja podaży pieniądza
oznacza odzyskanie przez społeczeństwo
prawa do emisji i podziału
środków i odebranie tego prawa
prywatnym organizacjom i instytucjom,
które nie reprezentują obywateli
i nie podlegają
demokratycznej społeczeństwa.
Banki nie podlegają
demokratycznej kontroli.
Odpowiadają tylko przed akcjonariuszami.
My je ubezpieczamy jako podatnicy,
ale one przed nami nie odpowiadają.
To zupełnie bez sensu. Jeżeli
zdemokratyzujemy system monetarny,
poddamy go takiej samej kontroli
jak szkolnictwo, służbę zdrowia,
i inne kluczowe usługi publiczne.
Nie ma żadnego powodu, żeby
bankowość traktować inaczej.

Italian: 
e non dovrebbe essere creata da
un’organizzazione privata in forma di debito.
Democratizzare la massa monetaria significa restituire il
potere di creare e allocare denaro nelle mani del pubblico
e toglierlo alle organizzazioni private,
istituzioni che non rappresentano il popolo,
che non devono democraticamente rendere
conto al popolo.
Le banche non devono
rendere democraticamente conto al popolo
ma unicamente ai propri
azionisti e a loro soltanto.
Sono sovvenzionate da noi, dai contribuenti, ma non
rendono conto a noi. È una cosa senza senso.
Democratizzando il sistema monetario lo
si rende soggetto alle stesse regole
del sistema educativo, di quello sanitario
e di altri servizi pubblici essenziali.
Non c’è motivo che il denaro venga
considerato diversamente.

Romanian: 
și să nu fie creată de o organizație privată sub formă de datorii.
Democratizarea rezervei monetare presupune restituirea puterii de crea și aloca bani înapoi în mâinile poporului
și revocarea acesteia de la organizațiile private, instituțiile care realmente nu reprezintă populația,
care nu sunt responsabile, în sens democratic, față de popor. Băncile nu sunt responsabile în sens democratic...
Ele răspund față de acționari și doar în fața lor.
Ele sunt susținute de noi, de către plătitorii de impozite, însă nu răspund în fața noastră. Situația e aberantă.
Astfel, odată cu democratizarea sistemului monetar, acesta va fi supus aceleiași discipline
precum și sistemul educațional, sistemul serviciilor medicale sau oricare alt segment de interes public.

English: 
and should never be created 
by a private organisation as debt.
Democratising the money supply means 
putting the power
to issue and allocate money 
back into hands of people,
and taking it away 
from private organisations and institutions
 that don't actually represent the people,
that aren't democratically accountable
 to the people.
The banks aren't 
democratically accountable.
They're accountable to their shareholders
and their shareholders only.
Now they're underwritten by us, by the taxpayer,
but they're not accountable to us.
That doesn't make any sense at all.
So, if you democratise 
the monetary system,
you are subjecting it 
to the same kinds of discipline,
as the education system, 
as the health service,
and other key publicly needed services.
There is no reason  that money 
should be viewed as any different.

Croatian: 
i nikad ne bi trebala biti stvorena od
strane privatnih organizacija kao dug.
Demokratizacija ponude novca znači,
da moć stvaranja novca i podjele,
treba ponovo staviti u ruke naroda,
a oduzeti od privatnih organizacija i institucija,
koje u stvarnosti ne zastupaju narod,
koje demokratski ne duguju
nikakvu odgovornost narodu.
Banke nisu demokratski legitimirane,
nego su odgovorne svojim akcionerima.
I samo svojim akcionerima.
One su osigurane kroz nas, porezne obveznike,
ali nam ne duguju odgovornost.
To uopće nema smisla.
Ako demokratizirate monetarni sustav,
podređujete ga istoj disciplini,
kao obrazovni i zdravstveni sustav
i druge odlučujuće javne usluge.
Ne postoji nikakva osnova,
zašto bi novac trebalo promatrati drukčije.

German: 
und nie von privaten Organisationen
als Schulden geschaffen werden sollte.
Die Demokratisierung der Geldversorgung bedeutet
die Macht Geld zu schaffen und
zu verteilen wieder in die Hände des Volkes zu legen.
Sie den privaten Organisationen, Institutionen wegzunehmen,
die das Volk nicht wirklich vertreten.
Die den Leuten demokratisch keine Rechenschaft schulden.
Banken sind nicht demokratisch legitimiert,
sondern müssen sich ihren Aktionären verantworten.
Und nur ihren Aktionären.
Sie sind durch uns - die Steuerzahler - versichert,
 aber uns keine Rechenschaft schuldig.
Das macht überhaupt keinen Sinn.
Wenn Sie das Geldsystem demokratisieren,
unterziehen Sie es derselben Disziplin
wie das Bildungs- und Gesundheitssystem
und andere entscheidende öffentliche Dienstleistungen.
Es gibt keinen Grund,
warum Geld anders betrachtet werden sollte.

Slovenian: 
in zasebna organizacija je nikoli ne bi smela
ustvariti kot dolg.
Demokratiziranje denarne mase - to pomeni vrniti
oblast nad
izdajanjem in razporejanjem denarja nazaj v roke
ljudi,
ter to odvzeti zasebnim organizacijam, institucijam,
ki ne predstavljajo ljudi,
ki niso demokratično odgovorne ljudem.
Banke niso demokratično odgovorne ljudem,
odgovorne so svojim delničarjem in zgolj njim.
Zdaj jih varujemo mi davkoplačevalci, niso pa nam
odgovorne.
To nima nobenega smisla.
Če torej demokratiziramo denarni sistem, ga podvržemo
isti vrsti discipline,
kakršna velja za izobraževalni sistem, zdravstveni
sistem ali drug potreben javni sistem.
Nobenega razloga ni, da bi na denar morali gledati
drugače.

Korean: 
돈이라해서 다르게 다루어질 이유가 없어요. 금융이야 말로 누구나 필요로 하는 매우 중요한 서비스이죠.
돈 없인 아무도 살 수 없어요.
따라서 금융이 영국의 소수 엘리트은행가들에 의해 지배되어서는 안되요. 다른 시스템이 필요합니다.
우린 일국의 통화공급이 은행영업과 완전히 분리되어야 한다고 믿어요.
그래서 1844년에 제정된 법을 바꿔 디지털화폐를 진짜화폐로 만들어야 합니다.
진짜돈도 전자화 될 수 있겠죠. 하지만 (통화가 아닌) 돈으로 여겨져야 합니다.
우린 은행도 다른 사기업 처럼 시장원칙에 충실히 따르는 기업이 되길 원해요.
문제는 우리가 은행이 어떻게 돈을 쓰는지 통제하지 못하면서,
동시에 우리가 필요한 돈의 생성을 그들에게 의존하고 있는 이중적인 구조입니다.

Spanish: 
No hay ninguna razón por la que el dinero deba ser visto de manera diferente. Es un servicio fundamentalmente importante que todos necesitamos.
No puedo sobrevivir sin el dinero suficiente, nadie puede.
Así que no puede ser controlado solo por esta pequeña élite de grandes bancos como es en el Reino Unido. ¡Necesitamos un sistema diferente!
Pensamos que la actividad de proveer a la nación con dinero debe estar completamente separada de la actividad bancaria.
Lo que necesitamos hacer ahora es actualizar esa ley de 1844 para hacer el dinero digital dinero real.
Puede ser dinero electrónico, pero necesita se clasificado como dinero.
solo queremos que los bancos sean como cualquier otra compañía privada en la economía: estar sometidos a la disciplina del mercado.
El problema es que ahora estamos en un modelo híbrido donde no tenemos control sobre la forma en que gastan el dinero
—lo que crea nuestro dinero—, sino que también dependemos de ellos para la creación de nuestro dinero.

Modern Greek (1453-): 
Es ist eine elementar wichtige Dienstleistung,
die jeder braucht.
Ohne genug Geld kann ich nicht überleben.
Niemand kann.
Es kann also nicht bloß von einer kleinen Elite
großer Banken kontrolliert werden,
wie es in England der Fall ist.
Wir brauchen ein anderes System.
Wir glauben, dass die Aufgabe
eine Nation mit Geld zu versorgen
komplett von der Tätigkeit
des Bankwesens getrennt werden sollten.
Wir müssen jetzt dieses Gesetz
aus dem Jahr 1844 aktualisieren,
um digitales Geld als wirkliches Geld einzustufen.
Es kann elektronisches Geld sein,
aber es muss als Geld klassifiziert werden.
Wir wollen lediglich Banken
wie jedes andere private Unternehmen in der Wirtschaft
der Marktdisziplin unterwerfen.
Das Problem ist, dass wir uns momentan
in diesem hybriden Modell befinden,
in dem wir keine Kontrolle haben,
wie sie das Geld ausgeben, was unser Geld erschafft,
aber wir sind auch von ihnen abhängig,
unser Geld zu erschaffen.

Indonesian: 
Tidak ada alasan untuk mengkhususkan sistem uang. Uang sebenarnya layanan yang dibutuhkan semua orang.
Saya tidak bisa bertahan tanpa uang, tidak ada yang bisa.
Jadi uang tidak semestinya dikendalikan oleh segelintir elit perbankan seperti yang terjadi di Inggris. Kita perlu sistem yang berbeda.
Kita percaya bahwa aktivitas penyediaan uang untuk negara harus benar-benar terpisah dari aktivitas perbankan.
Yang kita butuhkan saat ini adalah memperbarui undang-undang tahun 1844 untuk mengubah uang digital menjadi uang sungguhan.
Bisa jadi uang elektronik, tetapi tetap perlu diklasifikasikan sebagai uang.
Kita hanya ingin bank menjadi lembaga swasta lainnya - yang tidak kebal atas peraturan pasar -
Masalahnya, saat ini kita berada pada model gabunggan dimana kita tidak dapat mengendalikan cara mereka membelanjakan uang
tetapi kita bergantung pada mereka dalam menciptakaan uang yang kita gunakan.

Swedish: 
Det finns ingen anledning att pengar ska ses som annorlunda. Det är en grundläggande viktig funktion som alla behöver.
Jag kan inte överleva utan tillräckligt med pengar, det kan ingen.
Så de kan inte kontrolleras enbart av denna lilla elit av stora banker, så som det är i Storbritannien. Vi behöver ett annat system.
Vi anser att aktiviteten att tillhandahålla ett land med pengar helt ska separeras från bankernas verksamhet.
Det vi behöver göra är att uppdatera lagen från 1844 och göra digitala pengar till riktiga pengar.
Det kan vara elektroniska pengar, men de måste klassificeras som pengar.
Vi vill att bankerna ska vara som vilka andra privata företag som helst, att de ska utsättas för samma marknadsdisciplin.
Problemet är att vi nu har en hybridmodell där vi inte har någon kontroll över hur de spenderar pengarna,
samtidigt som vi är beroende av dem för att skapa våra pengar.

Slovenian: 
Je pomembna osnovna storitev, ki jo vsak
potrebuje.
Brez zadostne količine denarja ne morem preživeti,
nihče ne more.
Zato ga ne more nadzirati ta majhna elita velikih
bank, kot je to v VB.
Potrebujemo drugačen sistem.
Verjamemo, da bi morala biti dejavnost dobave denarja
narodu
Zdaj je nujno, da posodobimo zakon iz 1844 in
digitalni denar spremenimo v realni denar.
Lahko je v elektronski obliki, mora pa biti klasificiran
kot denar.
Želimo, da so banke kot vsako drugo zasebno podjetje
v gospodarstvu - podložne tržni disciplini.
Težava je, da smo sedaj v takem hibridnem modelu,
v katerem nimamo nobenega nadzora nad tem, kako
porabljajo denar,
ki ustvarja naš denar, smo pa sočasno odvisni od
njih, da ustvarjajo naš denar.

English: 
It is a fundamentally important service 
that everybody needs.
I can't survive without enough money, 
nobody can.
So it cannot be controlled purely 
by this small elite
of big banks, as it is in the UK.
We do need a different system.
We believe that the activity 
of supplying a nation with money
should be completely separate
from the activity of banking.
What we need to do now is update
 that law from 1844
to make the digital money real money.
It could be electronic money, 
but it needs to be classified as money.
We just want banks to be like 
every other private company in the economy,
to be subject to market discipline.
The problem is that now we're 
in this hybrid model
where we have no control 
over how they spend the money,
which creates our money,
but also we're reliant on them 
to create our money.
We're all constantly in debt.

German: 
Es ist eine elementar wichtige Dienstleistung,
die jeder braucht.
Ohne genug Geld kann ich nicht überleben.
Niemand kann.
Es kann also nicht bloß von einer kleinen Elite
großer Banken kontrolliert werden,
wie es in England der Fall ist.
Wir brauchen ein anderes System.
Wir glauben, dass die Aufgabe
eine Nation mit Geld zu versorgen
komplett von der Tätigkeit
des Bankwesens getrennt werden sollten.
Wir müssen jetzt dieses Gesetz
aus dem Jahr 1844 aktualisieren,
um digitales Geld als wirkliches Geld einzustufen.
Es kann elektronisches Geld sein,
aber es muss als Geld klassifiziert werden.
Wir wollen lediglich Banken
wie jedes andere private Unternehmen in der Wirtschaft
der Marktdisziplin unterwerfen.
Das Problem ist, dass wir uns momentan
in diesem hybriden Modell befinden,
in dem wir keine Kontrolle haben,
wie sie das Geld ausgeben, was unser Geld erschafft,
aber wir sind auch von ihnen abhängig,
unser Geld zu erschaffen.

Croatian: 
To je elementarno važna usluga,
koju svatko treba.
Ja ne mogu preživjeti bez dovoljno novca.
Ne može nitko.
Dakle, ne može samo jedna mala elita
nadzirati velike banke,
kao što je slučaj u Engleskoj.
Mi trebamo drugi sustav.
Vjerujemo da zadatak osiguranja nacije novcem,
treba biti potpuno odvojen
od poslovanja bankarstva.
Mi sada moramo aktualizirati
onaj zakon iz 1844. godine,
da bi digitalni novac,
klasificirali kao pravi novac.
To može biti elektronski novac,
ali ga moramo klasificirati kao novac.
Mi na kraju moramo banke
podrediti tržišnoj disciplini,
kao svako drugo privatno
poduzeće u gospodarstvu.
Problem je da se mi u ovom trenutku
nalazimo u tom hibridnom modelu,
u kojem nemamo nikakav nadzor,
kako se novac izdaje, što stvara naš novac,
ali i mi smo ovisni o njima,
za stvaranje našeg novca.

French: 
On ne peut survivre si on 
n'a pas assez d'argent.
Ainsi la monnaie ne doit pas être 
contrôlée par une petite élite composée
de grandes banques comme 
c'est le cas en Grande-Bretagne.
Il faut un autre système.
Nous pensons que l'approvisionnement
 en monnaie d'une nation
devrait être complètement séparée 
de l'activité bancaire.
Nous avons besoin d'actualiser la loi de 1844
en considérant la monnaie scripturale 
comme une véritable monnaie.
Il peut s'agir de monnaie électronique,
 mais avec un statut de vraie monnaie.
Nous voulons simplement que les banques 
soient comme les autres sociétés
au sein de l'économie - soumises 
aux règles du marché.
Le problème réside dans ce modèle 
hybride où nous n'avons
aucun contrôle sur la manière dont 
les banques dépensent l'argent
qu'elles créent pour nous, mais nous 
dépendons d'elles pour créer cette monnaie.

Polish: 
To podstawowa usługa,
której wszyscy potrzebujemy.
Każdy potrzebuje pieniędzy, by przeżyć.
Dlatego kontroli nie może
sprawować tylko ta wąska elita
wielkich banków tak
jak w Wielkiej Brytanii.
Potrzebny nam inny system.
Uważamy, że dostarczanie
narodowi pieniędzy
powinno być całkowicie
oddzielone od bankowości.
Musimy unowocześnić
tę ustawę z 1844 roku,
żeby pieniądze cyfrowe zostały
uznane za prawdziwy środek płatniczy.
Pieniądze elektroniczne
muszą być uregulowane prawnie.
Chcemy, żeby banki były jak
wszystkie inne prywatne firmy na rynku,
żeby podlegały zasadom rynkowym.
Obecnie mamy ten model hybrydowy,
który nie daje nam żadnej kontroli nad tym,
na co banki wydają pieniądze, które tworzą,
i jesteśmy od nich za mocno uzależnieni.

Bulgarian: 
Няма причина на парите да се гледа по друг начин. Те са фундаментално значима услуга, от която всички се нуждаят.
Аз не мога да оцелея без да имам достатъчно пари, никой не може.
Така че, не може да се контролира от този малък елит на големи банки във Великобритания. Нуждаем се от друга система.
Вярваме, че дейността по снабдяване на нацията с пари трябва да е отделена от дейностите на банкирането.
Това, от което се нуждаем сега е да обновим този закон от 1844г., да направим дигиталните пари - истински пари.
Може да бъдат електронни, но поне да се класифицират като пари.
Просто искаме банките да бъдат като всички останали частни организации - да са предмет на пазарната дисциплина.
Проблемът е, че сега с този хибриден модел, където нямаме контрол над това как харчат пари,
което пък създава нашите пари, но също така сме зависими от тях да създават парите ни.

Romanian: 
Nu există motive pentru a trata acești bani în mod diferit. E un serviciu fundamental de important, de care are nevoie oricare din noi.
Nu pot supraviețui fără destui bani, nimeni nu poate.
Astfel, sistemul nu poate fi controlat doar de către această mică elită a marilor bănci din Marea Britanie. Avem nevoie de un sistem diferit.
Considerăm că activitatea de suplimentare a unei națiuni cu bani, trebuie separată de activitatea bancară.
Avem nevoie de împrospătarea acelei legi din 1844, pentru a face din banii digitali bani reali.
Banii pot fi în continuare electronici, însă e necesar să fie clasificați ca bani.
Ne dorim ca băncile să fie tratate exact ca oricare altă companie privată din economie, să fie supuse disciplinei comerciale.
Problema e că la moment avem acest model hibrid, în care nu avem control asupra felului cum se cheltuie banii,
dar care îi creează și de care depinde crearea banilor noștri.

Italian: 
È un elemento
fondamentale di cui tutti hanno bisogno.
Io non posso sopravvivere senza
sufficiente denaro, nessuno può.
Non può essere controllato da una sparuta
minoranza di grandi banche
come succede in Gran Bretagna. É necessario un sistema diverso.
Siamo convinti che la fornitura di denaro
per una nazione
debba essere completamente
separata dall’attività bancaria.
Dobbiamo aggiornare la legge del 1844 e
rendere reale denaro il denaro digitale.
Può essere denaro elettronico, ma
deve essere considerato come denaro.
Vogliamo che le banche si comportino
come ogni altra società privata
 e che siano soggette alla disciplina di mercato.
Il problema è che ci troviamo in un modello ibrido, non
abbiamo alcun controllo su come il denaro viene speso,
su chi crea il denaro, ma nel quale
dipendiamo dalle banche per la sua creazione.

Portuguese: 
Não há nenhuma razão para que o dinheiro seja visto de forma diferente. É um serviço de fundamental importância que todos precisam.
Eu não posso sobreviver sem dinheiro suficiente, ninguém pode.
Por isso, não pode ser controlado exclusivamente por uma pequena elite de grandes bancos como sucede no Reino Unido. Precisamos de um sistema diferente.
Acreditamos que a actividade de fornecimento de dinheiro de uma nação deve ser completamente separada da actividade de bancário.
O que precisamos fazer agora é actualizar essa lei de 1844 para fazer com que o dinheiro digital corresponda a dinheiro real.
Pode ser dinheiro electrónico, mas ele precisa ser classificada como dinheiro.
Nós só queremos que os bancos sejam como qualquer outra empresa privada na economia - e estejam sujeitos à disciplina do mercado.
O problema é que agora estamos neste modelo híbrido, onde nós não temos controlo sobre a forma como eles gastam o dinheiro,
que cria o nosso dinheiro, mas também estamos dependentes deles para criar o nosso dinheiro.

Polish: 
Ciągle mamy długi. Będziemy
zadłużeni do końca życia,
a następne pokolenia
będą miały jeszcze gorzej.
Przeczytałam niedawno raport
Programu Środowiskowego ONZ.
Piszą, że potrzebujemy 2 biliony $
rocznie. Wyobrażasz sobie 2 biliony?
Mnóstwo pieniędzy. 2 biliony $ rocznie
na sfinansowanie zielonej transformacji,
na odejście od węgla, który zatruwa
atmosferę, na alternatywne technologie.
Kiedy upadały banki w latach 2007-2009,
znaleźliśmy zgodnie z danymi Banku Anglii,
nie moimi, Bank Anglii informuje, że
przeznaczaliśmy 14 bilionów $ rocznie
na ratowanie banków, więc w
porównaniu z tym 2 biliony rocznie
na uratowanie ekosystemu to pestka.
Obecny model nie ma
sensu nawet z perspektywy
ortodoksyjnych teorii wolnorynkowych,
bo te banki to monopole:

French: 
Nous sommes sans cesse endettés. Nous 
le serons presque tout le reste de notre vie
et les jeunes générations le seront 
encore plus que les précédentes.
Je viens de lire un rapport du Programme 
des Nations Unies pour l'Environnement :
ce programme requiert 2000 
milliards de dollars par an
2000 milliards - Pouvez vous imaginer ce 
que cela représente ? C'est beaucoup d'argent
 - 2000 milliards chaque année pour 
financer la transition écologique,
afin de s'affranchir du carbone qui 
empoisonne l'atmosphère et de recourir
à des alternatives au carbone.
Quand les banques se sont effondrées 
en 2007-2009, nous avons trouvé,
 c'est la banque d'Angleterre qui le dit,
14 000 milliards de dollars pour renflouer 
les banques en l'espace d'une année
En comparaison, les 2000 milliards 
par an pour sauver notre écosystème,
ce n'est pas grand chose.
Ce type de fonctionnement est absurde
y compris pour les partisans du 
libéralisme le plus orthodoxe

Swedish: 
Vi är alla ständigt skuldsatta, vi kommer att vara skuldsatta i princip resten av våra liv
och de yngre generationerna får det ännu värre än de äldre generationerna.
Jag har nyligen läst en rapport från FNs miljöprogram, de säger att vi behöver 2 biljoner amerikanska dollar per år.
Två biljoner, kan du ens föreställa dig två biljoner? Det är en massa pengar. 2 biljoner dollar per år för att finansiera miljöanpassningar,
att gå från giftig kol som förgiftar atmosfären till andra alternativ.
När bankerna kollapsade 2007-2009 använde vi enligt Bank of England, inte enligt mig,
Bank of England säger att vi fick ihop 14 biljoner dollar på ett år för att rädda bankerna.
Så jämfört med det är 2 biljoner dollar per år för att rädda ekosystemet ingen stor grej.
Den här sortens modell går inte att förstå ens från ett ortodoxt frimarknadsperspektiv

Bulgarian: 
Всички ние сме постоянно в дълг. И ще сме в дълг, долу-горе, до края на живота си
и по-младите поколения ще го изпитат дори по-лошо от старите.
Тъкмо бях прочела доклад от "Програма за околната среда" на ООН и там казваха, че им трябват 2 трилиона долара годишно.
ДВА ТРИЛИОНА - можете ли да си представите колко са 2 трилиона? Това са много пари - 2 трилиона годишно за да се финансира екологизиране на икономиката,
да преминем от отровния въглерод, който трови атмосферата към алтернативи.
Когато банките се сриват през 2007-2009г., това е според Английската банка, не според мен,
Английската банка каза, че сме събрали 14 трилиона долара за спасяването на банките.
Така че, срещу това, 2та трилиона годишно за спасяване на екосистемата са нищо.
В такъв модел няма никакъв смисъл, нито от православна гледна точка за свободен пазар,

Korean: 
그럼 우린 늘 빚더미에 있게되요. 남은 여생을 빚 갚느라 허비하고
젊은 세대들은 우리보다 더 고통스럽게 살게되요.
방금 유엔환경계획에서 나온 보고서에서 봤는데, 우리에겐 2조 달러가 필요하데요.
2조라니, 상상이나 가요? 엄청난 돈이죠. 화석연료에서 대체에너지로
전이하는 환경녹화작업이 1년에 2조 든답니다.
2007~9년 동안 은행이 망할 때, 영란은행에 따르면, 저 말구요,
영란은행이 은행을 구제하기위해 연내 마련해 준 돈이14조달러랍니다.
생태계를 구제하는데 드는 연 2조달러는 참 우스워 보였죠.
이 모델은 정통 자유시장경제원리에도 맞지 않아요

Italian: 
Siamo perennemente in debito. Saremo
debitori praticamente per tutta la vita.
Per le giovani generazioni, poi, sarà
peggio che per quelle più anziane.
Ho letto un rapporto del Programma delle
Nazioni Unite per l'Ambiente dove si dice
che abbiamo bisogno di $2 trilioni all’anno.
Due trilioni, immaginate quanti soldi siano? Sono tanti.
$2 trilioni l'anno per finanziare le rinnovabili,
per diminuire le emissioni di carbonio che stanno
avvelenando l’atmosfera e passare a forme alternative.
Quando nel 2007-2009 ci fu il collasso delle banche,
la Banca d’Inghilterra, non io, dichiarò che
abbiamo dovuto salvare le banche dal fallimento
regalandogli £14 trilioni in un anno.
$2 trilioni all’anno per salvare l’eco-sistema
non sarebbe poi un gran problema.
Questo modello non ha senso neanche da un
punto di vista ortodosso di libero mercato,

Indonesian: 
Kita berada di dalam hutang. Kita akan terus di dalamnya selama hidup kita
dan generasi yang lebih muda akan mengalami kondisi yang lebih buruk daripada generasi tua.
Saya baru saja baca laporan dari United Nations Environment Program, mereka mengatakan bahwa kita perlu $2 triliun per tahun.
Dua triliun, bisa anda bayangkan apa itu dua triliun? Itu uang yang sangat banyak - $2 triliun per tahun untuk membiayai penghijauan dalam ekonomi,
untuk berpindah dari karbon beracun yang mencemari atmosfir ke alternatif lain.
Ketika perbankan runtuh pada 2007-2009, menurut Bank of England, bukan menurut saya,
Bank of England mengatakan pada saya bahwa kita mengumpulkan $14 triliun untuk menyelamatkan bank
jadi jika dibandingkan, $2 triliun untuk menyelamatkan ekosistem sebenarnya bukanlah masalah.
Model semacam ini sebenarnya juga tidak masuk akal dalam sudut pandang pasar bebas

Croatian: 
Svi smo konstantno zaduženi
i bit ćemo zaduženi cijeli svoj život.
Mlađim generacijama je još gore,
nego starijim generacijama.
Ja sam upravo čitao jedno izvješće
UN-ovog programa za zaštitu okoliša, gdje kažu,
"Mi trebamo 2 bilijuna dolara godišnje."
2 bilijuna - možete li pretpostaviti, koliko je 2 bilijuna?
To je mnogo novca. Godišnje.
Za financiranje ekologiziranja gospodarstva.
Dalje od otrovnog ugljika, koji truje atmosferu,
prema alternativi za ugljik.
Kad su banke kolabirale, u rujnu 2007. godine,
ispostavilo se od Bank of England,
ne od mene, ja to imam od Bank of England,
da smo mi, u jednoj godini,
predvidjeli 14 milijardi dolara,
za spas banaka.
Nasuprot tome su 2 milijarde, za
spas eko sustava, mala stvar.
Taj model nema smisla.
Ni iz perspektive jednog ortodoksnog
slobodnog tržišta, jer su ove banke monopolisti.

Portuguese: 
Estamos todos constantemente em dívida. Nós vamos estar em dívida praticamente para o resto das nossas vidas,
e as gerações mais jovens estão ainda pior do que as gerações mais velhas.
Acabei de ler um relatório do Programa de Meio Ambiente das Nações Unidas, e diz que precisamos 2 triliões de dólares por ano.
2 triliões - você pode imaginar o que são 2 triliões? É um monte de dinheiro - 2 triliões por ano para financiar a ecologização da economia,
para nos afastarmos do carbono venenoso, que está a envenenar a atmosfera, para alternativas ao  carbono.
Quando os bancos se foram a baixo, em 2007-9, descobrimos, de acordo com o Banco de Inglaterra - não sou eu que digo -,
o Banco de Inglaterra diz-me que nós angariámos 14 triliões num ano, para salvar os bancos
por isso, 2 triliões de dólares por ano para salvar o ecossistema não é nada de especial.
Este tipo de modelo não faz qualquer sentido, quer seja de uma perspectiva ortodoxa de mercado livre,

Modern Greek (1453-): 
Wir sind alle ständig verschuldet.
 Wir werden so ziemlich unser ganzes Leben verschuldet sein.
Die jüngeren Generationen sind noch schlimmer dran
als die älteren Generationen.
Ich habe gerade einen Bericht
des UNO Umwelt Programms gelesen und sie sagen,
wir brauchen 2 Billionen Dollar pro Jahr.
2 Billionen - können Sie sich vorstellen, was 2 Billionen sind?
Das ist viel Geld. Pro Jahr.
Um die Ökologisierung der Wirtschaft zu finanzieren.
Weg von giftigem Kohlenstoff, der die Atmosphäre vergiftet,
zu Alternativen zu Kohlenstoff.
Als die Banken im September 2007 kollabierten,
fanden wir laut der Bank von England
- nicht mir, ich habe es von der Bank von England - heraus ,
dass wir 14 Milliarden in einem Jahr
bereitgestellt haben, um die Banken zu retten.
Dagegen sind 2 Milliarden, um das Ökosystem zu retten,
keine große Sache.
Dieses Modell macht keinen Sinn.
Weder aus einer orthodoxen Freier-Markt Perspektive,
da diese Banken Monopolisten sind.

Romanian: 
Suntem în permanență îndatorați. Vor rămâne îndatorați pentru întreaga viață,
iar tinerile generații au o perspectivă mult mai sumbră decât generația vârstnică.
Recent am citit un raport al Programului de Mediu al Națiunilor Unite, care zice că anual avem nevoie de $2 trilioane.
Două trilioane... Vă puteți imagina cum arată 2 trilioane? E o groază de bani! Două trilioane anual, pentru a finanța înverzirea economiei,
pentru a renunța la carbonul otrăvitor, care a poluat atmosfera, în favoarea unor alternative ecologice.
Atunci când în anii 2007-2009 au falimentat băncile, am aflat de la Bank of England, nu de la mine,
că într-un an am acumulat $14 trilioane pentru a refinanța băncile.
Deci, în comparație cu acele 2 trilioane, refinanțarea ecosistemei nu e ceva extraordinar.
Acest model nu are nici un sens, nici din perspectiva unei piețe libere,

Spanish: 
Estamos constantemente endeudados. Estaremos endeudados por el resto de nuestras vidas
y las generaciones jóvenes están peor que las generaciones mayores.
He estado leyendo un reporte del Programa del Medio Ambiente de las Naciones Unidas 
que dice que necesitamos 2 millones de millones de dólares al año.
¡Dos millones de millones! ¿puede imaginar lo que son 2 billones de dólares? Es muchísimo dinero. 
2 billones de dólares al año para financiar el enverdecimiento de la economía,
para reemplazar las emisiones de carbono que están envenenando la atmósfera por otras alternativas diferentes del carbono.
Cuando los bancos colapsaron en 2007-2009 —encontramos de acuerdo al Banco de Inglaterra, no son cifras mías—
dice el Banco de Inglaterra, que recaudamos $14 billones en un año para rescatar a los bancos,
así que esos $2 billones al año para rescatar el ecosistema, comparados, no son gran cosa. 
Este tipo de modelo no tiene ningún sentido desde el punto 
de vista del libre mercado ortodoxo,
porque esos bancos son monopolistas —efectivamente monopolizan la creación de crédito

German: 
Wir sind alle ständig verschuldet.
 Wir werden so ziemlich unser ganzes Leben verschuldet sein.
Die jüngeren Generationen sind noch schlimmer dran
als die älteren Generationen.
Ich habe gerade einen Bericht
des UNO Umwelt Programms gelesen und sie sagen,
wir brauchen 2 Billionen Dollar pro Jahr.
2 Billionen - können Sie sich vorstellen, was 2 Billionen sind?
Das ist viel Geld. Pro Jahr.
Um die Ökologisierung der Wirtschaft zu finanzieren.
Weg von giftigem Kohlenstoff, der die Atmosphäre vergiftet,
zu Alternativen zu Kohlenstoff.
Als die Banken im September 2007 kollabierten,
fanden wir laut der Bank von England
- nicht mir, ich habe es von der Bank von England - heraus ,
dass wir 14 Milliarden in einem Jahr
bereitgestellt haben, um die Banken zu retten.
Dagegen sind 2 Milliarden, um das Ökosystem zu retten,
keine große Sache.
Dieses Modell macht keinen Sinn.
Weder aus einer orthodoxen Freier-Markt Perspektive,
da diese Banken Monopolisten sind.

English: 
We'll be in debt 
pretty much for the rest of our lives,
and the younger generations have it
even worse than the older generations.
I've just been reading a report
from the United Nations 
Environment Programme,
and they say we need $2 trillion a year.
Can you imagine what two trillion is?
It's a lot of money.
$2 trillion a year to finance 
the greening of the economy,
to move away from poisonous carbon,
which is poisoning the atmosphere,
 to alternatives to carbon.
When the banks collapsed in 2007-9, 
we found,
according to the Bank of England, not me,
the Bank of England tells me 
that we raised $14 trillion in a year
to bail out the banks,
so against that, $2 trillion a year
to bail out the ecosystem is no big deal.
This kind of model doesn't make 
any sense either
from an orthodox free-market perspective,
because these banks are monopolists:

Slovenian: 
Vsi smo neprestano zadolženi.  Vsi bomo zadolženi
bolj ali manj naše celo življenje,
mlajšim generacijam gre pri tem še slabše kot
starejšim.
Prebrala sem poročilo Okoljskega programa Združenih
narodov,
ki pravi, da potrebujemo 2 trilijona dolarjev
letno.
Dva trilijona - si lahko predstavljate, kaj sta dva
trilijona?  To je veliko denarja
- 2 trilijona dolarjev letno za financiranje zelenega
gospodarstva,
za odmik od strupenega ogljika, ki zastruplja ozračje,
k alternativam ogljiku.
Ko je med 2007-2009 prišlo do bančnega zloma, smo
po trditvah Banke Anglije
porabili 14 trilijonov dolarjev za reševanje bank,
zato 2 trilijona dolarjev za reševanje ekosistema
res ni taka stvar.
Ta vrsta modela iz ortodoksne perspektive prostega
trga nima smisla,

Romanian: 
deoarece aceste bănci sunt monopoliste, acestea au acaparat crearea creditelor, astfel încât ele nu se supun regulilor de disciplină a pieței.
Concomitent, acestea nu produc careva beneficii sociale sau de mediu.
Toți acești bani ne-ar permite să facem ceea ce putem
și odată ce vom înțelege asta vom putea face ca banii să lucreze pentru noi.
Puterea de a crea bani e atât de importantă, încât trebuie să avem grijă cine o posedă.
Dacă e cineva care va beneficia din crearea banilor,
atunci acesta va crea mai mulți bani, decât are nevoie economia.
Același lucru s-ar întâmpla dacă această putere va fi cedată politicienilor.
E cert că nu poți avea încredere în politicienii, care în încelași timp vor încerca să-i satisfacă pe votanți și să dețină puterea de crea bani.

Italian: 
perchè queste banche sono monopoliste, monopolizzano
cioè la creazione del credito
e non obbediscono ad alcuna regola che disciplina il libero mercato.
E allo stesso tempo non producono effetti produttivi
degni di nota sia socialmente che ambientalmente.
Il denaro ha lo scopo di farci
fare le cose che facciamo.
Una volta capito questo concetto possiamo rendere
il denaro utile per ciò di cui abbiamo bisogno.
Il potere di creare denaro è grandissimo. Dobbiamo
preoccuparci davvero di chi detiene tale potere.
Se è nelle mani di chi trae
beneficio dalla creazione di denaro
allora la spinta sarà per crearne più
di quanto l’economia ne abbia bisogno.
La stessa cosa accadrebbe se questo
potere fosse dato ai politici.
Non possiamo fidarci dei politici perchè soddisfino gli elettori
e allo stesso tempo abbiano il potere di creare denaro.

Swedish: 
eftersom bankerna i realiteten monopoliserar kreditskapandet, så de följer inte de regler som gäller för den fria marknaden.
Och samtidigt producerar de inte socialt eller miljömässigt gynnsamma resultat i verkliga mått mätt.
Allt pengar gör är att möjliggöra för oss att göra vad vi kan
och när vi förstår det kan vi få pengarna att arbeta för våra behov.
Makten att skapa pengar är så kraftfull, vi måste vara noga med vem vi ger den makten.
Om det är någon som kommer att tjäna på att skapa pengar,
då kommer de ha incitament att skapa mer pengar än ekonomin faktiskt behöver.
Samma sak skulle förmodligen hända om vi ger den makten till politiker.
Det går inte att anförtro en politiker att försöka behaga väljarna och samtidigt ha makt över att skapa pengar.

Bulgarian: 
защото тези банки са монополисти - ефективно монополизират създаването на кредит, така че да не се подчиняват на правилата и дисциплината на свободната търговия.
В същото време не произвеждат социално или екологично благоприятни резултати по нито един истински критерий.
Всичко, което правят парите е да ни позволят да правим това, което можем да правим.
И веднъж като придвижим главите си към тази мисъл, ще можем да накараме парите да работят за каквото имаме нужда.
Силата да създаваш пари е толкова мощтна. Трябва да сте загрижени кой има тази сила.
Ако е някой, който има за цел да се облагодетелства от създаването на пари,
то той ще се стреми да създава повече отколкото икономиката в действителност се нуждае.
Същото вероятно ще се случи ако дадете тази сила на политиците.
Знаете, че не може да се доверите на политиците хем да угодят на избирателите, хем да има силата да създават пари.

French: 
parce que les banques sont en situation de 
monopole - elles ont le contrôle total du crédit
et de ce fait ne respectent pas 
les règles de l'économie de marché.
Pourtant parllèlement, elles ne 
produisent rien qui soit
réellement bénéfique sur le 
plan social ou environnemental.
L'argent est supposé nous permettre 
de faire ce dont nous sommes capables
et quand nous aurons bien compris tout cela,
nous pourrons créer un système 
monétaire conforme à nos besoins.
Le pouvoir de créer de 
l'argent est puissant.
Il faut être très attentif au sujet 
de qui détient ce pouvoir.
S'il s'agit de quelqu'un qui va tirer 
profit de cette création monétaire
alors il sera incité à en créer davantage que 
ce dont l'économie a besoin pour fonctionner.
La même chose risquera de ce produire 
si vous confier ce pouvoir aux politiciens.
Vous savez que vous ne pouvez pas faire 
confiance aux politiciens s'ils doivent à la
fois contenter leurs électeurs et détenir
 le pouvoir de créer la monnaie.

Korean: 
은행은 독점이거든요. 신용창출의 독점이 자유경쟁시장 원칙에 위배되죠.
그러면서 사회적으로든 환경적으로든 도움이 되는 생산을 하는 것도 아니에요.
돈의 역할은 우리가 할 수 있는 걸 하게 해주는 겁니다.
돌아가는 걸 한번만 이해하면, 우리는 우리의 필요를 위해 돈이 쓰이게 할 수 있습니다.
통화창출권은 정말 강력해요. 그래서 누가 그 권한을 가지는지에 대해 매우 신중해야 합니다.
만약 돈의 생성으로 이익을 보려는자가 권한을 가지면,
그 자는 경제가 실제로 필요로 하는 양보다 더 많은 돈을 창출할 유인을 갖게 됩니다.
그 권한을 정치인에게 줘도 똑같은 일이 일어나죠.
통화창출권을 가진 정치인이 동시에 유권자를 만족시키려 노력한다는 것은 믿기 어려운 일입니다.

Polish: 
zmonopolizowały tworzenie kredytu,
więc nie przestrzegają zasad wolnego rynku.
A przy tym nie wytwarzają niczego,
co przynosiłoby istotne korzyści
dla społeczeństwa czy środowiska.
Pieniądze umożliwiają nam
działanie. Kiedy już to zrozumiemy,
będziemy mogli wykorzystać
je do własnych celów.
Tworzenie pieniędzy
to potężne narzędzie.
Powinniśmy bardzo
uważać, komu je powierzamy.
Jeżeli tworzeniem pieniędzy
zajmuje się ktoś, kto na tym korzysta,
to będzie ich tworzyć więcej
niż potrzebują.
To samo pewnie by się stało,
gdyby narzędzie to dać politykom.
Pewnie chcieliby zadowolić wyborców.
Mogłoby dojść do nadużyć.
To wyraźny konflikt interesów.

English: 
effectively they monopolise 
credit creation,
so they don't obey the rules 
of any free-market discipline.
Yet at the same time, 
they are not producing
socially or environmentally beneficial 
outcomes along any real scale.
All that money does is enable us
 to do what we can do,
and once we get our heads around that,
 we can make money work for what we need.
The power to create money is so powerful.
You've got to be very concerned 
about who has that power.
If it's somebody who's going
to benefit from creating the money,
then they're going to have the incentive
to create more
 than the economy actually needs.
The same  would probably happen 
if you give that power to politicians.
You know, you can't trust the politicians 
to be trying to please voters
and to have power over creating money
at the same time.
It's a real conflict of interest.

Indonesian: 
karena bank-bank ini monopolistik - mereka memonopoli penciptaan kredit sehingga mereka tidak perlu mematuhi peraturan disiplin pasar bebas.
Tetapi secara bersamaan, mereka tidak memproduksi apapun yang menguntungkan manusia  atau lingkungan.
Selama ini, uang hanya membuat kita melakukan apa yang bisa kita lakukan 
padahal jika kita renungkan, kita bisa membuat uang bekerja untuk apa yang kita perlukan.
Hak menciptakan uang, menghasilkan kekuatan yang sangat besar. Semestinya anda khawatir pada siapa yang memiliki kekuatan ini.
Jika itu dipegang oleh orang yang mengambil keuntungan dari proses penciptaan uang,
akan muncul niat dari mereka untuk menciptakan lebih banyak uang dari yang dibutuhkan perekonomian.
Hal yang sama akan terjadi jika anda memberi kuasa tersebut pada politisi.
Anda tahu tidak mungkin bagi politisi untuk memenuhi harapan pemilih selagi memiliki kuasa menciptakan uang dalam waktu yang bersamaan.

Slovenian: 
saj so te banke monopolisti - dejansko monopolizirajo
ustvarjanje posojil,
zato ne upoštevajo pravil nobene discipline na
prostem trgu.
Hkrati pa ne proizvajajo
družbeno ali okoljsko koristnih izidov po nobeni
dejanski lestvici.
Vse, kar denar omogoča, je to, da naredimo, kar je
možno;
in ko bomo končno razpravljali o tem, bomo denar
lahko uporabili za to, kar potrebujemo.
Oblast nad ustvarjanjem denarja je tako močna.
Skrbeti vas mora, kdo ima to moč.
Če je to nekdo, ki bo imel korist od ustvarjanja
denarja,
potem bodo imeli spodbudo ustvariti več kot gospodarstvo
dejansko potrebuje.
Isto bi se najverjetneje zgodilo, če bi to moč dali
politikom.
Veste, da ne morete zaupati politikom, da ugajajo
volivcem
in imajo hkrati moč ustvarjanja denarja.

Modern Greek (1453-): 
Sie haben die Kreditschöpfung monopolisiert.
Sie gehorchen also nicht den Regeln
der Disziplin des freien Marktes.
Doch zur gleichen Zeit produzieren sie keine
sozial oder ökologisch vorteilhaften Ergebnisse.
Nach egal welchem Maßstab.
Alles was Geld macht, ist es uns
zu ermöglichen zu tun, was wir tun können.
Sobald wir das in unsere Köpfe bringen,
können wir Geld für das arbeiten lassen,
was wir brauchen.
Die Macht Geld zu erschaffen ist so gewaltig,
dass man genau aufpassen muss, wer diese Macht hat.
Wenn es jemand ist, der davon profitieren wird,
Geld zu erschaffen,
dann haben sie einen Anreiz mehr zu schaffen,
als die Wirtschaft tatsächlich braucht.
Das gleiche würde wohl passieren,
wenn Sie diese Macht Politikern geben.
Man kann den Politikern, die um die Gunst der Wähler buhlen,
nicht mit der Schöpfung von Geld betrauen.

German: 
Sie haben die Kreditschöpfung monopolisiert.
Sie gehorchen also nicht den Regeln
der Disziplin des freien Marktes.
Doch zur gleichen Zeit produzieren sie keine
sozial oder ökologisch vorteilhaften Ergebnisse.
Nach egal welchem Maßstab.
Alles was Geld macht, ist es uns
zu ermöglichen zu tun, was wir tun können.
Sobald wir das in unsere Köpfe bringen,
können wir Geld für das arbeiten lassen,
was wir brauchen.
Die Macht Geld zu erschaffen ist so gewaltig,
dass man genau aufpassen muss, wer diese Macht hat.
Wenn es jemand ist, der davon profitieren wird,
Geld zu erschaffen,
dann haben sie einen Anreiz mehr zu schaffen,
als die Wirtschaft tatsächlich braucht.
Das gleiche würde wohl passieren,
wenn Sie diese Macht Politikern geben.
Man kann den Politikern, die um die Gunst der Wähler buhlen,
nicht mit der Schöpfung von Geld betrauen.

Portuguese: 
porque esses bancos são monopolistas - efectivamente eles monopolizam a criação de crédito, para que não obedeçam a quaisquer regras de disciplina, de nenhum mercado livre.
No entanto, ao mesmo tempo, não estão a produzir resultados socialmente ou ambientalmente benéficos ao longo de qualquer escala real.
Tudo o que o dinheiro faz, é permitir-nos fazer o que podemos fazer,
e assim que isso entre nas nossas cabeças, que podemos fazer o dinheiro trabalhar para o que precisamos.
O poder de criar dinheiro é tão poderoso. Você tem que estar muito preocupado sobre quem tem esse poder.
Se alguém vai beneficiar da criação de dinheiro,
em seguida, terá o incentivo para criar mais dinheiro do a economia realmente precisa.
O mesmo provavelmente aconteceria se se desse esse poder aos políticos.
Sabe-se que não se pode confiar nos políticos para, tentarem agradar aos eleitores, e terem, ao mesmo tempo, poder sobre a criação de dinheiro.

Croatian: 
One su monopolizirale kreditiranje.
One dakle ne poštuju pravila
discipline slobodnog tržišta.
Ali istovremeno one ne proizvode
društveno i ekološki povoljne rezultate,
svejedno po kom mjerilu.
Sve što novac radi, je da nam omogućuje
da radimo ono što možemo raditi.
Čim to dođe u naše glave,
možemo pustiti novac da radi,
za ono što trebamo.
Moć stvaranja novca je tako ogromna,
da moramo dobro paziti, tko ima tu moć.
Ako je to netko,
tko profitira od stvaranja novca,
onda oni imaju poticaj stvoriti više,
nego što gospodarstvo stvarno treba.
Vjerojatno bi se isto dogodilo,
kad bi tu moć dali političarima.
Znate da ne možete vjerovati političarima,
koji pokušavaju ugoditi biračima
i da u isto vrijeme imaju
vlast nad stvaranjem novca.

Spanish: 
— y por lo tanto no obedecen las reglas de ninguna disciplina del libre mercado.
Y sin embargo, al mismo tiempo, no están produciendo ningún beneficio social o ambiental a escala real.
Todo lo que el dinero hace es permitirnos hacer lo que podemos hacer
y una vez entendamos eso, podremos hacer que el dinero trabaje por lo que necesitamos.
El poder de crear dinero es tan poderoso, que se debe estar muy preocupado por quién lo tiene.
Si alguien se va a beneficiar de crear el dinero,
entonces va a tener el incentivo de crear más de lo que la economía necesita verdaderamente.
Probablemente sucedería lo mismo, si uno le diera ese poder a los políticos.
No se puede confiar en los políticos para tratar de complacer a los electores, y el tener el poder de crear dinero al mismo tiempo.

Modern Greek (1453-): 
Es ist ein Interessenkonflikt.
Das einzige, was man wirklich tun kann,
ist es jemand anzuvertrauen, der keinen Interessenkonflikt hat.
Eine unabhängige, transparente und
rechenschaftspflichtige Institution.
Geld könnte entsprechend den Bedürfnissen
und Wünschen der Bevölkerung verteilt werden.
Systeme zur teilweise oder gänzlich direkten demokratischen
Verteilung der Mittel könnten eingeführt werden.
Eine Struktur und Regeln könnten erstellt werden,
um den neusten Stand
der Wirtschaftswissenschaft zu berücksichtigen,
wie viel Geld geschaffen werden sollte und für welche Zwecke.
Die Regierung hätte keinen Zugriff
auf große Summen von Geld mehr,
um bewaffnete Konflikte auszutragen,
wenn dies von der Bevölkerung nicht sanktioniert wurde.
Wir wären in der Lage genau zu beobachten,
was sie mit der Macht Geld zu schaffen machen.
Wir wären in der Lage zu sehen,
wie viel sie erschaffen und wohin das Geld geht.
Das ist so ziemlich der einzige Weg
die Kontrolle über die Macht zur Geldschöpfung zu erlangen
und den Mißbrauch zu stoppen.

Spanish: 
Esto es un verdadero conflicto de intereses. Lo único que se puede hacer
es dárselo a alguien que no tenga conflicto de intereses: una entidad independiente, transparente, y responsable.
El dinero puede ser asignado de acuerdo a las necesidades y deseos de la población.
Se pueden implementar sistemas que permitan una asignación directa y democrática de los fondos tanto total como parcialmente. 
Se podría establecer una estructura y reglas para incorporar teorías económicas actualizadas
que definan cuánto dinero debe ser creado y para qué tipo de propósitos.
El gobierno no tendría acceso más a grandes cantidades de dinero para buscar conflictos bélicos,
si esto no fuese aprobado por la población.
Seríamos capaces de ver exactamente qué es lo que están haciendo con el poder de crear dinero.
Seríamos capaces de ver cuánto dinero están creando y a dónde va a parar
y esa es prácticamente la única manera en que podemos tomar control del poder de crear dinero y detener su abuso. 

Italian: 
É un concreto conflitto di interessi.
L’unica cosa che si può fare
è dare questo potere a qualcuno
privo di conflitti di interesse:
un soggetto indipendente, trasparente e responsabile.
Il denaro verrebbe poi assegnato secondo
le necessità e volontà della popolazione.
Si potrebbe designare un sistema per la distribuzione,
parziale o totale, diretta e democratica dei fondi.
Si potrebbero definire struttura e regole
per includere teorie economiche aggiornate
su quanto denaro possa essere
creato e per quali scopi.
Il governo non disporrebbe più di grandi
somme di denaro da impegare in guerre
a meno di non esserne
autorizzato dalla popolazione.
Saremmo in grado di vedere con chiarezza
come utilizzano il potere di creare denaro.
Saremmo in grado di vedere quanto
denaro creano e dove va a finire.
Questo è l’unico modo per esercitare controllo sul
potere di creare denaro ed impedire che se ne abusi.

Croatian: 
To je sukob interesa.
Jedino, što se stvarno može učiniti,
je povjeriti nekome,
tko nije u sukobu interesa.
Jednoj neovisnoj, transparentnoj
i odgovornoj instituciji.
Novac se može podijeliti stanovništvu,
prema potrebama i željama.
Mogu se uvesti sustavi za djelomičnu,
ili potpuno izravnu demokratsku raspodjelu sredstava.
Mogla bi se stvoriti struktura i pravila,
da se uzme u obzir najnovije
stanje gospodarske znanosti,
koliko bi se trebalo napraviti
novca i za koje svrhe.
Vlada više ne bi imala
pristup velikim sumama novca,
za plaćanje oružanih sukoba,
ako to stanovništvo ne bi sankcioniralo.
Mi bi bili u stanju točno promatrati,
što oni rade sa moći stvaranja novca.
Mi bi bili u stanju da vidimo,
koliko oni stvore novca i gdje taj novac ide.
To je jedini način da se povrati
nadzor nad moći za stvaranje novca
i zaustavi zloupotreba.

Polish: 
Jedyne wyjście to powierzyć to zadanie
komuś, kto nie ma konfliktu interesów,
niezależnemu, transparentnemu
i nadzorowanemu podmiotowi.
Pieniądze można by przeznaczać na
realizację potrzeb i celów społeczeństwa.
Należało by stworzyć system bezpośredniej,
demokratycznej alokacji środków,
w całości lub w części.
Można by wykorzystywać
aktualną teorię ekonomiczną
do ustalenia, ile pieniędzy
jest potrzebnych i na jakie cele.
Rząd nie mógłby już przeznaczać
dużych kwot na konflikty zbrojne
bez zgody społeczeństwa.
Widzielibyśmy dokładnie, jak
korzystają z prawa do tworzenia pieniędzy.
Widzielibyśmy, ile ich tworzą
i na co są przeznaczane.
Tylko tak możemy uzyskać kontrolę nad
tworzeniem pieniędzy i ukrócić nadużycia.
Partia Reformy Monetarnej
została założona w 2005,

French: 
Il s'agit là d'un véritable conflit d'intérêt. 
La seule chose que vous pouvez faire
c'est de donner ce pouvoir à quelqu'un 
qui n'a pas de conflit d'intérêt
- un organisme indépendant, transparent 
et qui doit rendre des comptes.
La monnaie pourrait être allouée 
selon les besoins et désirs du peuple.
Des systèmes pourraient être mis en 
place pour prévoir démocratiquement
des allocations et des financement 
en totalité ou partiellement.
Un cadre et des règles pourraient être établis, 
tenant compte des théories économiques
les plus récentes, pour déterminer 
quelle masse monétaire il faut créer
et comment la répartir selon 
les différents objectifs.
Le gouvernement ne pourrait plus avoir 
accès à de grosses sommes d'argent
pour financer les conflits armés sans 
avoir reçu l'aval du peuple souverain.
Nous serions en mesure de voir exactement
 quel usage il est fait du pouvoir de
création monétaire. Nous serions en 
mesure de voir combien d'argent on crée
et ce que l'on fait de cet argent.
C'est à peu près le seul moyen
de prendre le contrôle de la création 
monétaire et d'en supprimer les abus.

Indonesian: 
Ini adalah konflik kepentingan. Yang bisa anda lakukan adalah
memberi kuasa ini kepada pihak yang tidak memilii konflik kepentingan - sebuah badan yang independen, transparan, dan bisa dipercaya.
Uang bisa dialokasikan sesuai dengan kebutuhan dan keinginan populasi.
Sistem bisa diletakkan di tempat yang terjangkau oleh alokasi dana yang demokratis.
Sebuah kerangka dan aturan bisa disusun sesuai dengan teori ekonomi yang up to date
teori bagaimana uang semestinya diciptakan, dan untuk apa tujuannya.
Pemerintah tidak lagi memiliki akses ke persediaan uang untuk memulai konflik bersenjata
tanpa persetujuan rakyat.
Kita akan bisa melihat apa yang mereka lakukan dengan kuasa menciptakan uang.
Kita bisa melihat berapa banyak uang yang mereka ciptakan dan kemana uang itu dialirkan.
Dengan cara seperti itulah kita bisa mengawasi proses penciptaan uang dan mencegahnya disalah gunakan.

Portuguese: 
É um verdadeiro conflito de interesses. A única coisa que se realmente pode fazer,
é dar esse poder a alguém que não tenha conflito de interesses - um órgão transparente, independente,  responsabilizável.
O dinheiro poderia ser alocado de acordo com as necessidades e desejos da população.
Poderiam ser postos em prática sistemas para permitir a alocação democrática directa de fundos, total ou parcialmente.
Poderia ser criado um quadro de regras, que incorporasse a teoria económica mais actual,
em quanto dinheiro deve ser criado e para que tipos de efeitos.
O Governo já não seria capaz de obter acesso a grandes somas de dinheiro para prosseguir conflitos armados,
se isso não fosse sancionado pela população.
Nós seríamos capazes de ver exactamente o que estão a fazer com o poder de criar dinheiro.
Nós seríamos capazes de saber quanto está a ser criado, e para onde esse dinheiro está a ir.
E essa é praticamente a única maneira de obtermos controlo sobre o poder de criar dinheiro, e parar com o abuso.

Romanian: 
E un real conflict de interese. Ce putem face cu adevărat
e să o cedăm unuia care nu se află în conflict de interese - o entitate independentă, transparentă și responsabilă.
Banii pot fi alocați conform necesităților și doleanțelor populației.
Ar putea fi create sisteme de alocare directă și democratică a fondurilor.
O rețea și reguli pot fi instituite pentru a incorpora teoria economică
cu cererea reală de bani și scopul emiterii lor.
Guvernul nu ar avea acces la sume largi de bani pentru a finanța conflictele armate,
fără a avea permisiunea populației.
Am putea monitoriza cu maximă precizie cum e folosită puterea de a crea bani.
Am putea vedea câți bani sunt creați și cum sunt distribuiți.
Aceasta, în esență, e metoda prin care obținem controlul asupra puterii de a crea bani și am putea opri abuzarea de ea.

English: 
The only thing you really can do
is to give it to somebody
 who has no conflict of interest,
an independent, transparent,
 accountable body.
Money could be allocated
according to the needs and desires
 of the population.
Systems could be put in place
to allow for direct democratic allocation 
of funds,
either wholly or partially.
A framework and rules could be established
to incorporate up-to-date economic theory
into how much money should be created
and for what types of purposes.
The government would no longer be able
 to get access
to large sums of money 
to pursue armed conflict,
if this was not sanctioned 
by the populace.
We would be able to see exactly 
what they're doing
with the power to create money.
We would be able to see
 how much they're creating
and where that money is going.
And that is pretty much 
the only way we can get control
over the power to create money
 and stop it being abused.
The Money Reform Party was established 
in 2005,

German: 
Es ist ein Interessenkonflikt.
Das einzige, was man wirklich tun kann,
ist es jemand anzuvertrauen, der keinen Interessenkonflikt hat.
 Eine unabhängige, transparente und
rechenschaftspflichtige Institution.
Geld könnte entsprechend den Bedürfnissen
und Wünschen der Bevölkerung verteilt werden.
Systeme zur teilweise oder gänzlich direkten demokratischen
Verteilung der Mittel könnten eingeführt werden.
Eine Struktur und Regeln könnten erstellt werden,
um den neusten Stand
der Wirtschaftswissenschaft zu berücksichtigen,
wie viel Geld geschaffen werden sollte und für welche Zwecke.
Die Regierung hätte keinen Zugriff
auf große Summen von Geld mehr,
um bewaffnete Konflikte auszutragen,
wenn dies von der Bevölkerung nicht sanktioniert wurde.
Wir wären in der Lage genau zu beobachten,
was sie mit der Macht Geld zu schaffen machen.
Wir wären in der Lage zu sehen,
wie viel sie erschaffen und wohin das Geld geht.
Das ist so ziemlich der einzige Weg
die Kontrolle über die Macht zur Geldschöpfung zu erlangen
und den Mißbrauch zu stoppen.

Korean: 
이거야 말로 진짜 이해관계가 부딪히는 일이죠. 여러분이 진정으로 할 수 있는 일은
이해관계가 없는 독립적이고, 투명하며, 믿을 수 있는 자에게 그 권한을 주는 것입니다.
돈은 국민의 열망과 필요에 따라 분배될 수 있다.
전체적으로든 부분적으로든, 시스템이 직접 자금의 민주적배분을 담당하도록 할 수 있다.
최신경제이론을 돈이 어떻게 생성되어야 하는지, 또 어디에 사용되어야 하는지에 관해
적용되도록 전체적인 틀과 법규가 만들어 질 수 있다.
정부는 국민의 재가 없이, 무력분쟁에 쓰일 막대한 돈을
마련할 수 없을 것이다.
우린 통화창출권으로 뭘하는지 정확히 볼 수 있을겁니다.
얼마나 만들어 어디에 쓰이는지도요.
이게 통화창출권을 지배하고, 그 남용을 막을 유일한 방법이에요.

Slovenian: 
To je resnični konflikt interesov.  Edino, kar lahko
res naredite, je to,
da to moč daste nekomu, ki nima konflikta
interesov
- neodvisnemu, transparentnemu, odgovornemu
organu.
Denar je potrebno razporejati glede na potrebe in
želje prebivalstva.
Mogoče je vzpostaviti sisteme, ki omogočajo neposredno
demokratično razporejanje sredstev v celoti ali
deloma.
Mogoče je vzpostaviti okvir in pravila, ki vključujejo
sodobno ekonomsko teorijo
o tem, koliko denarja je potrebno ustvariti in za
katere namene.
Vlada ne bo več mogla imeti dostopa do velikih vsot
denarja za oborožene konflikte,
če tega ne odobri ljudstvo.
Lahko bi natančno videli, kaj počnejo z močjo
ustvarjanja denarja.
Lahko bi videli, koliko ustvarijo in kam ta denar
usmerijo.
In to je bolj ali manj edini način, kako lahko dobimo
nadzor nad
močjo ustvarjanja denarja in zaustavimo
zlorabljanje.

Bulgarian: 
Това е истински конфликт на интереси. Единственото нещо, което може да направите е
да я дадете на някой, който няма конфликт на интереси - независим, прозрачен, на който може да се разчита.
Парите може да се разпределят според нуждите и желанията на популацията.
Системата може да се постави на място на директно демократично разпределение на фондовете - изцяло или частично.
Може да се внедрят рамка и правила, и една съвременна икономическ теория
да определи колко пари трябва да се създадат и за какви цели.
Правителството няма да е способно да достъпва големи количества суми и да се стреми към въоръжени конфликти
ако това се санкционира от популацията.
Ще сме способни да видим точно какво се прави със силата за създаване на пари.
Ще може да видим колко се създава и къде отиват.
Общо взето това е единствения начин да се вземе контрол над силата за създаване на пари и да се възпрепядства злоупотреба.

Swedish: 
Det vore verkligen en intressekonflikt. Det enda vi egentligen kan göra
är att överföra den makten till någon som inte har den intressekonflikten, ett oberoende, öppet, ansvarigt organ.
Pengar skulle kunna fördelas utifrån de behov och önskemål som folket har.
System skulla kunna införas som möjliggör direkt demokratisk fördelning av betalningsmedel, helt eller delvis.
Ett ramverk och regelverk skulle kunna etableras för att ta fram moderna
ekonomiska teorier
om hur mycket pengar som bör skapas, och för vilka syften.
Regeringen skulle inte längre få tillgång till stora summor pengar för att driva väpnade konflikter,
om detta inte sanktioneras av befolkningen.
Vi skulle kunna se exakt hur de använder makten att skapa pengar.
Vi skulle kunna se hur mycket pengar de skapar och vart de pengarna går.
Och det är i princip det enda sätt som vi kan få kontroll över makten att skapa pengar och förhindra att den missbrukas.

Korean: 
화폐개혁당이 2005년 총선 직후 설립되었습니다.
이 당의 이념은 사람들이 동의할 수 있는 핵심문제를 정치쟁점화 하는 것입니다.
사람들이 동의하지 않을 수도 있어요. 괜찮습니다, 다른 방법이 있으니까요.
각자 다른 가치관을 가진 사람들을 설득하기 위해 최소공통분모를 택한 것이에요.
의회에 의석을 얻는건 중요하지 않아요. 화폐개혁문제를 공론화 시키는게 중요합니다.
그렇게 되면 사람들이 고민해보기 시작하죠.
안전한 금융업
은행은 여러분의 돈을 여러분 동의 없이 투기할 수 없어야 해요.
그래서 은행은 두 종류의 계좌를 제공해야 합니다. 하나는 안전계좌, 즉 입출금계좌죠.
돈을 거기 넣으면 은행이 대출을 못해 줍니다. 위험한 투자는 무엇이든 할 수 없죠.

Modern Greek (1453-): 
Die Geldreformpartei wurde 2005 gegründet.
Kurz nach den Wahlen.
Die Idee der Geldreformpartei war,
dass es dieses grundsätzliche Kernthema gibt,
dem die Leute zustimmen würden.
Sie sind bei anderen Themen vielleicht nicht einer Meinung.
Alles schön und gut.
Es gibt verschiedenste Möglichkeiten
die Dinge in Angriff zu nehmen. Aber das war die Idee.
Den kleinsten gemeinsamen Nenner zu finden,
um Leute mit unterschiedlichen Ansichten anzuziehen.
Es geht nicht darum ins Parlament gewählt zu werden,
sondern dem Geldproblem eine öffentliche Plattform zu geben,
damit die Menschen anfangen darüber zu reden.
Sicheres Banking
Banken sollten nicht mit Ihrem Geld zocken dürfen,
nicht ohne Ihre Zustimmung.
Sie müssten zwei Arten von Konten anbieten.
Eines ist ein sicheres Geschäftskonto.
Legen Sie Ihr Geld dort an, dann verleiht es die Bank nicht
und setzt es keinerlei Risiko aus.

Indonesian: 
Partai Reformasi Moneter didirikan pada tahun 2005, setelah pemilu 2005.
Ide dari Partai ini adalah kita harus memiliki sebuah aturan inti yang disetujui oleh rakyat.
Rakyat boleh tidak setuju akan isu lain, ini cukup natural, memang ada banyak cara untuk melakukan sesuatu
itulah idenya - untuk mencari akar permasalahan yang terdalam sebagai titik lebur bagi publik yang terdiri dari beragam sudut pandang.
Terpilih atau tidak bukan masalah bagi partai ini - yang penting adalah mengsosialisasikan fakta moneter ini ke ranah publik
supaya publik mulai membicarakannya.
Perbankan yang aman
Bank tidak semestinya menggunakan uang anda tanpa ijin
yang perlu mereka lakukan adalah menawarkan dua jenis rekening. Yang satu adalah rekening aman, untuk transaksi.
Letakkan uang anda disana - bank tidak akan meminjamkannya. Mereka tidak akan memberi resiko apapun.

Portuguese: 
O Partido da Reforma Monetária foi criado em 2005, logo após as eleições gerais de 2005.
A ideia do Partido da Reforma Monetária era de que teríamos, como núcleo básico, este problema com o qual as pessoas pudessem concordar.
Poderiam discordar noutras questões, que é justo, há diferentes maneiras de chegar lá,
mas esta era a ideia - ir para o que você poderia chamar de mínimo denominador comum para atrair  pessoas com diferentes opiniões.
Ser eleito para o Parlamento não é o tema -  o tema é levar a questão da reforma monetária aos cidadãos,
para que as pessoas comecem a falar sobre isto.
Banca segura
Os bancos não deveriam ter a possibilidade de jogar com o seu dinheiro sem sua permissão,
o que precisam fazer, é oferecer dois tipos de conta. Um deles, uma conta segura, uma conta de transacções.
Coloque seu dinheiro nessa conta - o banco não o empresta. 
Não o coloca em qualquer risco.

Bulgarian: 
Партията за Реформа на Парите е съставена през 2005г., точно след изборите от 2005г.
Идеята на Партията за Реформа на Парите е, че ще имаме един базисен основен проблем с който хората ще се съгласят.
Може да не се съгласят по други въпроси, и това е добре, има различни начини за справяне,
но това беше идеята - да се стигне до това, което може би ще наречете най-малък общ знаменател, за да се привлекат хора с коренно различни виждания.
Да те изберат в парламента не е проблем, а да се представи проблема с паричната реформа в публичното пространство, за да започнат хората да говорят за него.
БЕЗОПАСНО БАНКИРАНЕ
Банките не трябва да са в състояние да залагат с вашите пари без ваше разрешение.
Така че, това, което трябва да направят е да предложат два типа сметки. Едната да е безопасна - наречи я сметка за транзакции.

Polish: 
tuż po wyborach powszechnych w 2005.
Chcieliśmy zaproponować
jeden zasadniczy projekt,
który miałby szerokie poparcie. Możemy
mieć różne poglądy wielu kwestiach,
są różne sposoby osiągnięcia tego celu,
ale chcieliśmy zaproponować coś w rodzaju
najmniejszego wspólnego mianownika,
by przyciągnąć ludzi o różnych poglądach.
Nie chodzi nam wcale o miejsca
w Parlamencie, tylko o włączenie
reformy monetarnej do debaty publicznej,
by ludzie zaczęli o tym rozmawiać.
Bezpieczna bankowość
Banki nie powinny uprawiać hazardu
naszymi pieniędzmi bez naszej zgody,
dlatego powinny oferować
dwa rodzaje rachunków.
Pierwszy to bezpieczny
rachunek rozliczeniowy.
Bank nie pożyczałby tych depozytów
i nie narażał ich na żadne ryzyko.

Slovenian: 
Stranka za reformo denarja je bila ustanovljena leta
2005 takoj po splošnih volitvah.
Zamisel Stranke za reformo denarja je bila, da imamo
to osnovno bistveno zadevo,
s katero se ljudje strinjajo.
Ni se treba strinjati glede drugih zadev, saj so
drugi načini za njihovo reševanje,
ta osnovna zamisel pa bi bila najmanjši skupni
imenovalec,
ki bi pritegnil ljudi z različnimi pogledi.
Izvolitev v parlament ni bistvenega pomena
- marveč narediti problem denarne reforme povsem
javen,
tako da bodo ljudje začeli o njem razpravljati.
Varno bančništvo
Banke ne bi smele špekulirati z vašim denarjem brez
vašega dovoljenja,
zato bi morale ponuditi dve vrsti računov.
Eden je varni račun, transakcijski račun.

Spanish: 
El Partido de la Reforma Monetaria fue establecido en 2005, justo después de la elección general.
La idea del Partido de la Reforma Monetaria fue que nosotros tendríamos este tema esencial y básico con el que la gente estaría de acuerdo.
Se podrá estar en desacuerdo en otros asuntos, eso está bien, existen varias maneras de hacerlo,
pero esa fue la idea: para ir por lo que se puede llamar el mínimo común denominador para atraer gente con perspectivas diferentes.
El ser elegido para el parlamento no es el problema. El problema es poner el tema de la reforma monetaria en el dominio público
para que la gente empiece a hablar al respecto.
Banca segura
Los bancos no deberían hacer apuestas con su dinero sin su permiso.
Así que lo que deberían hacer es ofrecer dos tipos de cuentas. Una cuenta segura, una cuenta para transacciones. 
Se pone el dinero ahí y el banco no lo presta. No lo ponen en ningún tipo de riesgo.

English: 
just after the 2005 general election.
The idea of the Money Reform Party was
that we would have this basic core issue
that people would agree with.
They might disagree on other issues
, that's fair enough,
there are different ways
 of going about it,
but that was the idea,
to go for what you might call 
the lowest common denominator,
to attract people with disparate views.
Getting elected to Parliament 
is not the issue,
it's getting the issue of money reform
 into the public domain
so people will begin to talk about it.
Safe banking
Banks should not be able to gamble 
with your money without your permission,
so they should offer two types of account.
One is a safe account,
 a transactions account.
Put your money in there,
 the bank doesn't lend it,
they don't put it at any risk whatsoever.

Romanian: 
Partidul Reformei Bănești a fost creat în 2005, imediat după alegerile generale din 2005.
Ideea Partidului e de a crea un nucleu fundamental asupra căruia toți ar cădea de acord.
Ar putea exista discrepanțe pe alte subiecte, e și corect, există diferite căi de abordare,
însă ideea centrală e de a găsi cel mai mic numitor comun pentru a atrage oamenii cu viziuni diferite.
Alegerea în Parlament nu e scopul nostru, scopul constă în abordarea problemei reformei monetare,
astfel încât oamenii să începe a vorbi de ea.
Siguranța bancară
Băncile nu ar trebui să aibă dreptul de a risca cu banii noștri, fără a avea permisiunea noastră.
Astfel, ele trebuie să ne ofere două categorii de conturi curente bancare. Unul să fie un cont sigur, un cont pentru efectuarea tranzacțiilor.
Banii plasați pe acești cont nu vor putea fi împrumutați de bancă. Ei nu sunt supuși la careva riscuri.

Croatian: 
Partija za reformu novca je osnovana
2005. godine, odmah nakon općih izbora.
Ideja partije za reformu novca je bila,
da je to osnovno središnje pitanje,
sa kojim bi se ljudi složili.
Oni se možda ne slažu po drugim pitanjima.
Sve je lijepo i dobro.
Postoje različiti načini da se
tome priđe. Ali to je bila ideja,
da se nađe najmanji zajednički nazivnik,
da se privuku ljudi sa različitim pogledima.
Nije se radilo o tome da se
bude biran u parlament,
nego da problem novca
dobije javnu platformu,
tako da ljudi počnu o tome razgovarati.
Sigurno bankarstvo
Banke se ne bi smjele kockati sa vašim novcem,
bez vaše suglasnosti.
One bi morale ponuditi dve vrste konta.
Jedan je sigurni poslovni konto.
Ako tu uložite novac, banka ga ne iznajmljuje
i ne izlaže nikakvom riziku.

French: 
Le parti de la Réforme Monétaire a vu le jour 
en 2005 juste après les élections législatives.
Le but du parti de la Réforme Monétaire était 
de se rassembler autour d'une idée fondamentale
sur laquelle tout le monde est d'accord.
On peut être en désaccord sur d'autres 
points, c'est clair, il y plusieurs voies possibles
mais on voulait réunir des personnes 
avec des points de vue différents
autour de ce que l'on peut appeler
 le plus petit dénominateur commun.
L'enjeu n'est pas d'être élu au Parlement
mais de faire entrer dans la conscience 
collective la question de la réforme monétaire
et de susciter le débat public.
Un système bancaire sécurisé
Les banques ne doivent pas pouvoir spéculer 
avec votre argent sans votre permission
donc elles doivent proposer 
deux types de compte.
Un compte sécurisé et un 
compte de transactions.

Swedish: 
Partiet för Penningreform bildades 2005, strax efter valet 2005.
Tanken med Partiet för Penningreform var att ha en grundläggande kärnfråga som alla skulle kunna hålla med om.
Vi kanske är oeniga i andra frågor, det finns olika sätt att hantera det
men tanken var att rikta in oss på vad man kan kalla den minsta gemensamma nämnaren, för att locka folk med olika åsikter.
Att bli invalda i parlamentet är inte det svåra, det svåra är att föra ut frågan om penningreform till allmänheten,
så att vi börjar prata om det.
Säker bankverksamhet
Bankerna borde inte kunna spekulera med dina pengar utan ditt tillstånd.
så vi vill att de erbjuder två typer av konton: ett tryggt konto, vi kallar det "transaktionskonto".
Sätt in pengarna där, banken lånar inte ut dem. Pengarna är inte utsatta för någon risk överhuvudtaget.

German: 
Die Geldreformpartei wurde 2005 gegründet.
Kurz nach den Wahlen.
Die Idee der Geldreformpartei war,
dass es dieses grundsätzliche Kernthema gibt,
dem die Leute zustimmen würden.
Sie sind bei anderen Themen vielleicht nicht einer Meinung.
Alles schön und gut.
Es gibt verschiedenste Möglichkeiten
die Dinge in Angriff zu nehmen. Aber das war die Idee.
Den kleinsten gemeinsamen Nenner zu finden,
um Leute mit unterschiedlichen Ansichten anzuziehen.
Es geht nicht darum ins Parlament gewählt zu werden,
sondern dem Geldproblem eine öffentliche Plattform zu geben,
damit die Menschen anfangen darüber zu reden.
Sicheres Banking
Banken sollten nicht mit Ihrem Geld zocken dürfen,
nicht ohne Ihre Zustimmung.
Sie müssten zwei Arten von Konten anbieten.
Eines ist ein sicheres Geschäftskonto.
Legen Sie Ihr Geld dort an, dann verleiht es die Bank nicht
und setzt es keinerlei Risiko aus.

Italian: 
Il Partito per la Riforma Monetaria è stato fondato
nel 2005 poco dopo le elezioni di quell’anno.
Il consenso popolare con i suoi principi basilari
era la base del Partito per la Riforma Monetaria.
La gente poteva non essere d'accordo
con altri punti
di programma per i quali
si sarebbero trovate altre soluzioni.
ma l’idea di fondo era riunire, su un minimo
comune denominatore, gente con opinioni diverse.
Il problema non era essere eletti in Parlamento, ma portare la riforma monetaria al centro del dibattito pubblico
per cominciare una discussione popolare.
Sicurezza del settore bancario.
Alle banche dovrebbe essere vietato scommettere
con i vostri soldi senza il vostro permesso
e dovrebbero offrire due tipi di conto:
uno, un conto sicuro, per transazioni.

Romanian: 
Celălalt ar fi un cont de investiții în care ne plasăm banii pentru o anumită perioadă de timp,
banca ar avea dreptul să-i preia pentru a-i investi. Plusul acestei sisteme constă în aceea că
atunci când o bancă falimentează, banii plasați în contul de siguranță în continuare vor rămâne acolo, fiind degrevați de riscuri.
Astfel, am putea mișca toate conturile de siguranță la o altă bancă, care e în continuare solvabilă.
Acele persoane care au făcut plasamente în conturile de investiții nu pierd totul,
ci vor avea de așteptat parcurgerea procedurii standarde de faliment pentru a afla câte din activele bănci le vor reveni.
În efect, statul nu va fi ținut să finanțeze băncile. Iar băncilor li se va permite falimentarea.
Sistemul ar corespunde formei în care e perceput de oameni,
adică dacă îți depozitezi banii în bancă, atunci aceștia sunt cu adevărat în siguranță, cel puțin așa se credea până la criza din 2008.
Există un larg spectru de oportunități, pe care la moment nu le valorificăm și
e ceea ce mă deranjează, nici nu experimentăm fiind conștienți de faptul că sistemul actual de fundamental defectuos.

Polish: 
Drugi to rachunek inwestycyjny, na
który wpłacasz pieniądze na jakiś okres,
a bank je inwestuje. Dzięki
takim osobnym rachunkom
gdyby bank upadł, to środki na bezpiecznym
rachunku pozostałyby nienaruszone.
Można by je przenieść
do innego banku.
Klienci posiadający rachunki
inwestycyjne też nie traciliby wszystkiego,
ale musieliby poczekać na
zakończenie postępowania likwidacyjnego,
po którym by się okazało,
ile banki mogą im zwrócić.
Wtedy rząd nigdy nie musiałby
ratować banku przed bankructwem.
Banki mogłyby upaść.
Działałoby tak, jak ludziom
wydaje się, że działa:
że pieniądze wpłacone do banku
są bezpieczne, a przynajmniej
myśleli tak przed kryzysem w 2008.
Jest wiele możliwości, których
nawet nie bierzemy pod uwagę,
i to mnie denerwuje, że nie
eksperymentujemy, chociaż wiemy,

German: 
Das Andere ist ein Kapitalanlagekonto,
auf dem man sein Geld für einen bestimmten Zeitraum anlegt.
Die Bank nimmt und investiert es.
Was passiert, wenn Sie diese beiden Konten verwenden,
ist, dass falls die Bank pleite geht,
 das Geld in den sicheren Konten immer noch da ist.
Es ist ohne Risiko.
Die sicheren Konten werden dann
einfach an eine noch gesunde Bank überwiesen.
Diejenigen Leute, die ihr Geld
in den Investmentkonten angelegt haben,
verlieren nicht alles, aber sie müssen warten,
bis im üblichen Konkursverfahren ermittelt wurde, welcher Anteil
der Vermögenswerte der Bank an sie zurückgezahlt werden.
Das bedeutet, dass eine Regierung nie eine Bank retten muss.
 Banken können pleite gehen.
Das System wäre tatsächlich,
wie die Menschen denken, dass es ist.
Wenn sie Geld auf die Bank bringen, dann ist es wirklich sicher.
Oder vielleicht dachten sie das zumindest vor der Krise 2008.
Es gibt ein ganzes Spektrum an Möglichkeiten,
die wir momentan einfach nur nicht erforschen.
Das ärgert mich, dass wir nicht
 einmal experimentieren, obwohl wir wissen,

Modern Greek (1453-): 
Das Andere ist ein Kapitalanlagekonto,
auf dem man sein Geld für einen bestimmten Zeitraum anlegt.
Die Bank nimmt und investiert es.
Was passiert, wenn Sie diese beiden Konten verwenden,
ist, dass falls die Bank pleite geht,
das Geld in den sicheren Konten immer noch da ist.
Es ist ohne Risiko.
Die sicheren Konten werden dann
einfach an eine noch gesunde Bank überwiesen.
Diejenigen Leute, die ihr Geld
in den Investmentkonten angelegt haben,
verlieren nicht alles, aber sie müssen warten,
bis im üblichen Konkursverfahren ermittelt wurde, welcher Anteil
der Vermögenswerte der Bank an sie zurückgezahlt werden.
Das bedeutet, dass eine Regierung nie eine Bank retten muss.
 Banken können pleite gehen.
Das System wäre tatsächlich,
wie die Menschen denken, dass es ist.
Wenn sie Geld auf die Bank bringen, dann ist es wirklich sicher.
Oder vielleicht dachten sie das zumindest vor der Krise 2008.
Es gibt ein ganzes Spektrum an Möglichkeiten,
die wir momentan einfach nur nicht erforschen.
Das ärgert mich, dass wir nicht
 einmal experimentieren, obwohl wir wissen,

Portuguese: 
A outra, é uma conta de investimento, onde você pode colocar o seu dinheiro, num determinado período de tempo,
e, em seguida, o banco pega nesse dinheiro e investe. 
O que acontece, quando se tem estes dois tipos de conta é,
que no caso de um banco falir, o dinheiro nas contas seguras ainda está lá - não está em risco.
Então você pode simplesmente transferir todas as contas seguras para um banco que ainda é saudável.
As pessoas que colocaram o seu dinheiro em contas de investimento - não perdem tudo,
mas terão que esperar, para que o processo de liquidação revele quanto, dos activos dos bancos, lhes irá caber.
Isso significa que o governo nunca precisará de socorrer um banco. Os bancos podem ser autorizados a falhar.
O sistema seria realmente como as pessoas pensam que é,
que, quando você coloca o seu dinheiro no banco isso é realmente seguro - ou pelo menos pensavam, talvez antes da crise de 2008 -
Existe um espectro de oportunidades que nós simplesmente não estamos neste momento a explorar,
é isso que me incomoda, que não estejamos nem sequer a experimentar, quando sabemos que o sistema que temos agora tem falhas estruturais.

French: 
Si vous déposez de l'argent sur le premier
 - La banque ne le prêtera pas.
Elle ne prendra absolument aucun risque.
L'autre compte est destiné aux investissements,
vous y  déposez de l'argent 
pour une durée déterminée
et la banque prend cet argent pour l'investir. 
Si vous disposez de ces deux types de compte
alors en cas de faillite de la banque, l'argent 
déposé sur les comptes sécurisés est toujours là
- il est hors d'atteinte. Et il n'y a 
qu'à transférer cet argent dans
une banque qui se porte mieux. Les gens 
qui déposent de l'argent sur des comptes
d'investissement ne perdent rien mais 
doivent attendre la fin de la liquidation
pour découvrir quelle part des actifs bancaires 
leur revient. Cela signifie que le gouvernement
 n'aura plus à renflouer les banques. Il 
n'y aura plus d'obstacle à la faillite bancaire.
Le système deviendra fidèle à 
l'idée que s'en font les gens
- c'est à dire que si vous déposez de 
l'argent à la banque, c'est sans risque - 
ou tout au moins c'est ce qu'ils 
pensaient avant la crise de 2008.
Il y a tout une gamme de possibilités que nous 
n’explorons tout simplement pas pour le moment
c'est ce qui me dérange - nous ne 
faisons pas d'expérimentation alors

English: 
The other is an investment account,
where you put your money in 
for a certain period of time,
and then the bank takes that away 
and they invest it.
What happens when you use 
these two types of account is that,
in the event that a bank fails, the money in the safe accounts
is still there, it's not at risk.
So you just move all the safe accounts
to a bank that is still healthy.
Those people who put their money 
in the investment account,
they don't lose everything,
but they have to wait 
for the standard liquidation procedure
to find out how much of the assets 
of the banks will be returned to them.
It means that the government 
then never needs to bail out a bank.
Banks can be allowed to fail.
The system would actually be
 how people think it is,
that when you put your money 
in the bank it's really safe,
or at least they used to think,
perhaps before the 2008 crisis.
There's a spectrum of opportunities there
which we're just not exploring
 at the moment,
that's what's upsetting me,
that we're not even experimenting,

Slovenian: 
Če denar naložite nanj - ga banka ne posoja.   Tega
denarja ne podvržejo nobenemu tveganju.
Drug račun je naložbeni račun, na katerega naložite
denar za določen čas,
nato ga vzame banka in ga investira.
Kaj se zgodi, ko uporabljate dve vrsti računov?
Tudi če banka pogreši, je denar še zmeraj na varnem
računu - ni bil podvržen tveganju.
Tako vse varne račune premaknete v banko, ki še
zdravo posluje.
Ljudje, ki svoj denar naložijo na naložbeni račun
- ne izgubijo vsega,
morajo pa počakati na standardni postopek
likvidacije,
da ugotovijo, koliko premoženja bank jim bo
vrnjeno.
To pomeni, da vlada nikoli ni dolžna reševati
bank.  Bankam je lahko dovoljeno zgrešiti.
Sistem bi bil potem tak, kakršen ljudje mislijo, da
je
- ko naložite denar v banko, je ta resnično varen
-
ali pa so tako vsaj mislili do krize leta 2008.
Obstaja cel spekter priložnosti, ki jih trenutno
nismo še niti raziskali,
- in to me vznejevolji - niti preizkusili,

Croatian: 
Drugi je investicijski konto,
na koji se novac ulaže na određeno vremensko razdoblje.
Banka to uzme i investira.
Ono što se događa, kad koristite obadva konta,
je, da ako banka propadne,
novac na sigurnom kontu je još uvijek tu,
jer je to bez rizika.
Sigurna konta će jednostavno biti
prebačena na jednu još zdravu banku.
Oni ljudi, koji su svoj novac
uložili na investiciona konta,
ne izgube sve, ali moraju čekati,
dok se ne provede uobičajeni stečajni potupak,
koji dio vrijednosti imovine banke, vraća natrag vama.
To znači, da vlada nikada ne mora spašavati banku.
Banke mogu propadati.
Sustav bi bio stvarno takav,
kakav ljudi misle da jest.
Kad odnesete novac na banku,
tada je on stvarno siguran.
Ili ste možda tako mislili,
barem prije krize 2008. godine.
Postoji čitav spektar mogućnosti,
koje mi trenutno jednostavno samo istražujemo.
To me ljuti, da mi uopće ne
eksperimentiramo, iako znamo,

Bulgarian: 
Слагаш си парите в нея - банката не ги отдава. Не ги излага на никакъв риск.
Другата е инвестиционна сметка, където слагаш пари за определено време
и банката ги взима и ги инвестира. Това, което се случва като използваш тези 2 типа сметки е,
че при евентуален провал, парите в безопасната сметка са си там - не са изложени на риск.
Тогава просто може да преместиш тези пари в банка, която е стабилна.
След което, хората, които са оставили парите си в инвестиционната сметка, не губят всичко,
но трябва да изчакат, за да разберат, колко от активите на банката, при процедурата ликвидация, ще се озоват при тях.
Означава, че правителство, никога не се налага да спасява банката. Банкта може да бъде оставена да фалира.
Системата ще бъде всъщност, както хората мислят, че е.
Че като си сложиш парите в банката е безопасно, или поне беше, допреди , може би кризата през 2008г.
Има един спектър от възможности там, които още не сме изследвали към този момент и
това, което ме тревожи мен, е че ние, дори не експериментираме, след като знаем, че системата, която имаме е погрешна.

Indonesian: 
Yang satunya lagi adalah rekening investasi, dimana anda meletakkan uang anda dalam jangka waktu tertentu
kemudian bank menggunakannya untuk investasi. Yang terjadi jika anda menggunakan dua jenis akun ini adalah
jika bank tersebut gagal, uang di dalam rekening aman akan tetap disana - tidak terkena resiko.
Jadi anda bisa memindahkannya ke rekening bank lain yang masih sehat.
Orang yang meletakkan uangnya dalam rekening investasi tidak akan kehilangan segalanya,
mereka hanya perlu menunggu prosedur standar likuidasi untuk mengetahui berapa jumlah aset bank yang akan dikembalikan padanya.
Ini berarti pemerintah tidak akan perlu menyelamatkan bank. Bank bisa gagal / bankrut seperti perusahaan swasta lainnya.
Sistem akan berjalan sesuai dengan apa yang orang asumsikan selama ini
bahwa ketika anda menyimpan uang di bank, itu benar-benar aman - ini yang orang pikirkan sebelum krisis 2008.
Ada banyak kemungkinan yang belum kita eksplor hingga saat ini
inilah yang mengecewakan bagi saya - kita bahkan tidak mencoba hal lain, meski kita tahu sistem kita ini cacat dari akarnya.

Swedish: 
Det andra är ett "investeringskonto" där du sätter in pengar under en viss tidsperiod
och banken tar de pengarna och investerar dem. Det som händer när vi har dessa två typer av konton är
att om en bank kraschar, så finns pengarna på det säkra kontot kvar, de är utom risk.
Så alla säkra konton flyttas bara till en bank som fortfarande fungerar.
De som satt in sina pengar på investeringskonton, de förlorar inte allt,
men de måste invänta det rutinmässiga konkursförfarandet för att få reda på hur mycket av tillgångarna de får tillbaka
Det innebär att staten aldrig mer behöver rädda en bank. Banker kan tillåtas gå i konkurs.
Systemet skulle fungera så som de flesta tror att det fungerar,
att när du sätter in dina pengar på banken, då är de i tryggt förvar eller åtminstone trodde folk det fram till krisen 2008.
Det finns ett spektrum av möjligheter som vi inte utforskar så som det är nu och
det som är upprörande är att vi inte ens experimenterar, när vi vet att systemet vi har nu är i grunden defekt

Italian: 
Depositiamo i nostri soldi in quel conto e la banca non
può prestarli, non può metterli a rischio in alcun modo.
L’altro è un conto di investimento, dove depositiamo
i nostri soldi per un certo periodo di tempo
che la banca può utilizzare per investirli.
La conseguenza di queste due tipologie è che
nel caso la banca fallisse, il denaro depositato
nel conto sicuro rimane lì, non è a richio.
Si può quindi trasferire il denaro del
conto sicuro presso una banca più solida.
Coloro che hanno messo soldi nel conto
di investimento non perdono tutto,
ma dovranno attendere il termine del
procedimento di liquidazione
per scoprire quanto denaro verrà restituito dalla banca.
Significa che il governo non è costretto ad intervenire per
il salvataggio delle banche. Le banche possono fallire.
Il sistema rifletterebbe il concetto popolare
che quando metti soldi in banca, quei soldi sono al sicuro.
O perlomeno questo era il concetto prima del 2008.
Questo sistema offre una gamma di possibilità
che al momento non sono del tutto esplorate.
Il fatto che non stiamo nemmeno
sperimentando,

Spanish: 
La otra es una cuenta de inversión donde se pone el dinero por cierto periodo de tiempo
y entonces el banco toma ese dinero para invertirlo. Lo que sucede con estos dos tipos de cuentas,
es que en el caso de que el banco falle, el dinero de las cuentas seguras sigue ahí, no está en riesgo.
Así que solo se mueven las cuentas seguras a un banco saludable.
Los que depositen su dinero en cuentas de inversión, no lo pierden todo
pero tienen que esperar los procedimientos corrientes de liquidación para saber cuánto de los bienes del banco será devuelto.
Significa que el gobierno no necesita nunca rescatar un banco. Se les permite a los bancos quebrar.
El sistema realmente sería, como la gente piensa que es,
que cuando uno pone su dinero en el banco está realmente seguro, o al menos así pensaban antes de la crisis de 2008.
Existe un espectro de oportunidades que no están siendo exploradas en este momento
y eso es lo que me molesta: que no estamos ni siquiera experimentando cuando 
sabemos que el sistema que tenemos ahora es fundamentalmente imperfecto.

Korean: 
다른 하나는, 일정기간 여러분이 돈을 넣어 두면
은행이 그 돈을 다른 곳에 투자할 수 있는 투자계좌입니다. 두 계좌를 활용하면
은행이 부도나도 안전계좌의 돈은 그대로 있어요. 위험부담이 없죠.
돈을 빼네 다른 멀쩡한 은행에 넣으면 됩니다.
투자계좌에 저축한 사람도 전부 잃는 건 아니에요.
하지만 은행자산에서 얼마나 자기 몫을 되찾을 수 있는지 알기위해선 통상적인 청산절차를 기다려 되겠죠.
이렇게 하면 정부는 은행에 구제금융을 줄 필요가 없어요. 은행은 파산이 허용되구요.
이 시스템이 실제로 사람들이 가지고 있는 은행에 대한 관념을 실현한 것입니다.
사람들은 돈을 은행에 맡기면 진짜 안전하다 생각하니까요. 적어도 2008년 금융위기전까지는 다들 그렇게 생각했죠.
우리가 모색할 수 있는 대안의 스펙트럼이 있어요
진짜 화나는 건, 우리는 이 대안들을 실험조차 하지 않았다는 겁니다.
현행 제도가 심각하게 잘못되어 있다는 걸 알면서도요.

Italian: 
pur sapendo che il sistema
attuale è basilarmente difettoso, mi preoccupa.
Stiamo dentro una delle crisi più gravi dal
secondo dopoguerra, anzi dagli anni ’30.
Abbiamo un sistema dove chi crea denaro
ha comunque la nostra approvazione.
Stiamo in una situazione negativa da qualsiasi angolo la si
guardi e dovremmo cominciare a pensare ad alternative.
La conseguenza della riforma del sistema
non implica che non saremmo più in grado
di prendere denaro in prestito, che dovremmo risparmiare
per 50 anni prima di poter comprare una casa.
Ma piuttosto che forse non potremmo comprare una
casa di valore 10 o 12 volte superiore al nostro reddito
e, per opposto, la casa che potremmo permetterci non
dovrebbe costare 10 o 12 volte il nostro reddito.
Le case dovrebbero essere accessibili come qualsiasi
altra cosa. Potremmo comunque accendere un mutuo,
chiedere un finanziamento per comprare una macchina.
Le aziende godrebbero comunque di investimenti.
Nella pratica il debito non sarebbe così alto, non
sarebbe un fattore così invasivo nella vita della gente.

Croatian: 
da sadašnji sustav ima sasvim osnovne greške.
Mi smo upravo imali najveću krizu od
Drugog svjetskog rata, čak od 1930-ih godina.
Mi imamo jedan sustav, u kojem su ti, koji stvaraju
novac, u svakom slučaju osigurani od nas.
To je u ovom trenutku najgora situacija,
koju imamo od obadva svijeta.
Zbog čega moramo početi razmišljati
o stvarnim alternativama.
Kako će život izgledati
u sustavu nakon reforme?
To ne znači, da se neće moći ništa posuditi.
To ne znači, da vi morate štedjeti
50 godina, da bi kupili kuću.
To samo znači, da možda
ne možete kupiti kuću,
koja ima 10 ili 12 puta veću
vrijednost, nego što vi zardite.
Ali sa druge strane to također znači,
da kuća, koju želite kupiti,
vjerojatno uopće neće koštati
10 ili 12 više, nego što vi zaradite.
Kuće bi trebale biti pristupačne.
Kao i sve drugo.
I dalje ćete biti u mogućnosti
dobiti kredit za auto.
Poduzeća će i dalje primati investicije.
To samo znači, da dugovi
neće biti tako visoki.

Korean: 
우린 최근에 2차대전, 아니 1930년대 이래 가장 큰 금융위기를 겪었어요.
우린 알긴 알죠, 은행이 돈 만드는 걸 어쨌든 우리가 동의해 줬다는 것을요.
현재는 뭐, 나쁜 것만 합쳐놓은 상황인거죠. 그래서 진짜 대안을 찾아야 할 때가 되었습니다.
우리가 개혁된 시스템을 가질 때, 우리의 삶이 어떻게 바뀔지를 이야기 할 때에요.
융자를 받을 수 없다거나, 집 사기위해 50년 간 저축해야 된다는 이야기가 아닙니다.
소득의 10~12배나 되는 집을 당신이 살 수 없을지도 모르지만,
거꾸로 당신이 사고 싶은 집값이 소득의 10~12배가 되어선 안 된다는 이야기입니다.
집은 다른 물건만큼이나 구입가능한 것이어야 합니다. 여전히 모기지론를 받을 수 있고,
자동차론을 받을 수 있고, 회사는 사업자금을 빌릴 수 있어요.
단지 그 빚이 너무 크지는 않을거란 말입니다. 빚이 감당 못할 정도는 아닐거에요.

Indonesian: 
Kita baru saja mengalami krisis paling besar sejak PD2, sejak 1930 sebenarnya.
Kita tahu kita berada pada sistem dimana keberlanjutan instansi pencipta uang dijamin oleh kita.
Kita berada dalam situasi yang tidak menguntungkan, karena itu kita perlu memikirkan alternatif lain.
Jadi ketika kita membicarakan tentang bagaimana kondisi paca reformasi
- itu bukan berarti anda tidak bisa meminjam, bukan berarti anda harus menabung selama 50 tahun sebelum anda mampu membeli rumah.
Tetapi itu berarti bahwa anda tidak bisa membeli rumah yang harganya 10-12 kali pendapatan anda
tetapi disisi lain, rumah yang anda inginkan harganya tidak akan sampai 10-12 kali pendapatan anda.
Rumah semestinya terjangkau, juga kebutuhan lain. Anda akan tetap bisa menggunakan KPR.
Anda tetap bisa membeli mobil. Bisnis akan tetap mendapatkan investasi.
Cuma bedanya adalah utang tidak akan sebesar ini. Utang tidak akan menjadi bagian dari hidup manusia.

Polish: 
że obecny system jest całkiem dysfunkcyjny.
Dopiero co mieliśmy największy
kryzys od II wojny światowej,
a właściwie od lat 30-tych.
Wiemy, że w obecnym systemie
to my ponosimy ryzyko za banki. To
połączenie najgorszych możliwych elementów,
dlatego musimy zacząć
rozważać naprawdę nowe rozwiązania.
W reformie monetarnej nie
chodzi nam o zakazanie kredytów,
nie trzeba będzie oszczędzać
przez 50 lat na dom.
Klient będzie mógł kupić dom warty 10
czy 12 razy tyle co jego roczny dochód,
ale z drugiej strony ten dom, pewnie
w ogóle nie będzie aż tyle kosztować.
Domy powinny mieć przystępne
ceny, jak wszystko inne.
Po reformie nadal będzie można wziąć
kredyt hipoteczny, leasing na samochód
Firmy wciąż będą mogły
brać kredyty inwestycyjne.
Różnica polega na tylko tym, że
zadłużenie nie będzie takie wysokie.
Nie będzie aż takim obciążeniem.

Bulgarian: 
Ние току-що претъпяхме най-голямата криза след втората световна война, след 1930г. всъщност.
Знаем, че имаме система, в която създателите на пари са подписани от нас така или иначе.
Това е един вид най-лошото от двата свята - ситуацията, която имаме в момента, което пък е причината да започнем да мислим за истински алтернативи.
Така, че, като говорим за това, какво ще представлява живота, в новосформиранта система,
не означава, че няма да можеш да взимаш под наем, не означава, че трябва да спестяваш 50 години за да си позволиш къща.
Означава, че ти вероятно няма да си в състояние да купиш къща, която струва 10 или 12 пъти твоята заплата,
но не означава, че къщата, която искаш да си купиш вероятно не трябва да струва 10 или 12 пъти твоята заплата.
Къщите трябва да са достъпни, както и всичко останало. Пак ще може да правиш ипотека.
Пак ще може да получиш финансиране за кола. Бизнеса все още ще получава финансиране.
Означава, че дълга няма да е толкова висок. Няма да е толкова голяма черта в живота на хората.

Modern Greek (1453-): 
dass das derzeitige System ganz grundlegende Fehler hat.
Wir hatten gerade die größte Krise
seit dem zweiten Weltkrieg, seit den 1930er Jahren sogar.
Wir haben ein System, in dem die,
die das Geld schaffen, in jedem Fall von uns abgesichert sind.
Es ist zur Zeit so ein wenig das Schlechteste aus zwei Welten.
Weswegen wir anfangen müssen
über wirkliche Alternativen nachzudenken.
Wie wird ein Leben in einem System nach der Reform aussehen?
Es bedeutet nicht, dass man sich nichts leihen kann.
Es bedeutet nicht, dass Sie 50 Jahre sparen müssen,
um sich ein Haus zu kaufen.
Es bedeutet nur, dass Sie sich vielleicht kein Haus kaufen können,
das 10 oder 12 mal mehr wert ist, als sie verdienen.
Aber auf der anderen Seite bedeutet es auch,
dass das Haus, das Sie kaufen möchten,
wahrscheinlich gar nicht 10 oder 12 mal mehr kostet,
als Sie verdienen.
Häuser sollten erschwinglich sein.
So wie alles andere auch.
Sie werden immer noch eine Hypothek
oder eine Finanzierung für Ihr Auto kriegen.
Unternehmen werden immer noch Investitionen erhalten.
Es bedeutet nur, dass Schulden nicht so hoch sein werden.

Portuguese: 
Acabámos de ter a maior crise desde a Segunda Guerra Mundial, na verdade, desde 1930.
Nós sabemos que temos um sistema onde os criadores de dinheiro são suportados por nós de qualquer maneira.
É uma espécie de o pior dos dois mundos - a situação que temos no momento - é por isso que temos de começar a pensar em alternativas genuínas.
Então, quando nós estamos a falar sobre como vai ser a vida no pós reforma do sistema,
isso não significa que você não poderia pedir emprestado, isso não significa que você teria que poupar 50 anos antes de poder comprar uma casa.
Isso significa que você pode não ser capaz de comprar uma casa que represente 10 ou 12 vezes o que ganha,
mas, por outro lado, isso significa que a casa que você quer comprar, provavelmente, não deveria custar  10 ou 12 vezes o seu rendimento anual.
A habitação deveria ser acessível, como tudo o resto. Você ainda seria capaz de obter uma hipoteca.
Você ainda seria capaz de obter financiamento para um carro. As empresas ainda teriam investimento.
Significa apenas que a dívida não seria tão alta. Não seria um recurso tão grande na vida das pessoas.

German: 
dass das derzeitige System ganz grundlegende Fehler hat.
Wir hatten gerade die größte Krise
seit dem zweiten Weltkrieg, seit den 1930er Jahren sogar.
Wir haben ein System, in dem die,
die das Geld schaffen, in jedem Fall von uns abgesichert sind.
Es ist zur Zeit so ein wenig das Schlechteste aus zwei Welten.
Weswegen wir anfangen müssen
über wirkliche Alternativen nachzudenken.
Wie wird ein Leben in einem System nach der Reform aussehen?
Es bedeutet nicht, dass man sich nichts leihen kann.
Es bedeutet nicht, dass Sie 50 Jahre sparen müssen,
um sich ein Haus zu kaufen.
Es bedeutet nur, dass Sie sich vielleicht kein Haus kaufen können,
das 10 oder 12 mal mehr wert ist, als sie verdienen.
Aber auf der anderen Seite bedeutet es auch,
dass das Haus, das Sie kaufen möchten,
wahrscheinlich gar nicht 10 oder 12 mal mehr kostet,
als Sie verdienen.
Häuser sollten erschwinglich sein.
So wie alles andere auch.
Sie werden immer noch eine Hypothek
oder eine Finanzierung für Ihr Auto kriegen.
Unternehmen werden immer noch Investitionen erhalten.
Es bedeutet nur, dass Schulden nicht so hoch sein werden.

Romanian: 
Am suferit cea mai mare criză de la sfârșitul celui de-Al Doilea Război Mondial, realmente de la 1930.
Avem un sistem în care cei ce creează banii sunt oricum susținuți de noi.
La moment, realmente, avem cea mai orbilă situație posibilă, motiv pentru care trebuie să gândim o alternativă cardinală.
Astfel, atunci când vorbim despre viața de după reformă,
nu vorbim despre imposibilitatea de a lua împrumuturi, nu vorbim de faptul că va trebui să economisim timp de 50 ani pentru a cumpăra o casă.
Ideea nu presupune că nu ne vom putea permite o casă ce depășește de 10 sau 12 ori venitul nostru,
însă pe de-altă parte vorbim de faptul că o casă nu ar trebui să coste de 10 sau 12 ori mai scump decât acest venit.
Imobilele ar trebui să fie accesibile, similar altor bunuri. În continuare am putea să ne permitem o finanțare ipotecară.
Să obținem un credit pentru procurarea unui automobil. Afacerile în continuare ar beneficia de investiții.
Totul s-ar rezuma la ideea că datoria nu ar fi atât de mare. Ea nu ar fi o problemă atât de mare a vieții oamenilor.

Slovenian: 
a vendar vemo, da je sedanji sistem v osnovi
zgrešen.
Pravkar smo imeli najhujšo krizo po II. svetovni
vojni, po 1930.
Vemo, da imamo sistem, v katerem smo prevzemniki
pri ustvarjalcih denarja mi.
Trenutna situacija je najslabša od vseh možnosti.
Zato moramo začeti razmišljati o izvirnih
alternativah.
Zato razmišljanje, kakšno naj bo življenje po reformi
sistema,
- ne pomeni, da si ne bo mogoče izposoditi,
ne pomeni, da morate varčevati 50 let, preden kupite
hišo.
Pomeni, da morda ne boste mogli kupiti hiše, ki bo
10- ali 12-krat dražja od vašega prihodka,
po drugi strani pa pomeni, da hiša, ki jo želite
kupiti,
ne bi smela stati 10- ali 12-krat več od vašega
prihodka.
Hiše bi morale biti dostopne kot vse ostalo.  Še
zmeraj boste lahko vzeli hipoteko.
Še zmeraj boste lahko imeli sredstva za vaš avto. 
Podjetja bodo še zmeraj dobila vlagatelje.
Pomeni le, da dolg ne bo tako visok.  Ne bo takšna
ogromna zadeva v življenjih ljudi.

Spanish: 
Acabamos de tener la mayor crisis desde la Segunda Guerra Mundial, realmente, desde los años 30.
Sabemos que tenemos un sistema donde los creadores de dinero son respaldados por nosotros en cualquier caso.
La situación que tenemos en el presente es más o menos lo peor de ambos mundos por lo que tenemos que empezar a pensar en alternativas genuinas.
Así que cuando hablamos de cómo será la vida en el sistema después de la reforma,
no significa que no se pueda conseguir un crédito, no significa que se tenga que ahorrar por más de 50 años antes de poder comprar una casa.
Significa que uno podría no poder comprar una casa 10 o 12 veces su ingreso (anual).
Pero del otro lado, significa que la casa que se quiere comprar, no debería ser 10 o 12 veces su ingreso.
Las casas deberían ser asequibles como cualquier otra cosa. Uno siempre podrá conseguir una hipoteca.
Uno siempre podrá conseguir financiación para un carro. Los negocios siempre conseguirán inversión.
Solo significa que la deuda no será tan grande. No será un rasgo tan enorme en la vida de la gente.

Swedish: 
Vi har precis haft den största krisen sedan andra världskriget, faktiskt sedan 1930-talet.
Vi vet att vi har ett system där de som skapar pengarna ändå står under vårt beskydd.
Situation vi har nu är i princip det sämsta av två världar och därför måste vi börja fundera över alternativ.
När vi pratar om hur livet kommer att vara i det reformerade systemet
så betyder det inte att du inte kommer kunna låna, det innebär inte att du måste spara i 50 år innan du kan köpa ett hus.
Det kan innebära att du inte kommer kunna köpa ett hus som kostar 10 eller 12 gånger din inkomst,
men fördelen är att det hus som du vill köpa förmodligen inte kommer kosta 10 eller 12 gånger din inkomst.
Bostäder borde vara överkomliga i pris liksom allt annat. Du kommer fortfarande att kunna ta bostadslån.
Du kommer fortfarande kunna få finansiering för en bil. Företag kommer fortfarande få investeringar.
Men vi kommer inte ha lika stora skulder. De kommer inte vara en så central del av människors liv.

French: 
que nous savons pertinemment que 
le système est profondément défectueux.
Nous venons juste de vivre la
 crise la plus importante
depuis la Seconde Guerre 
Mondiale, et même de 1930.
Nous savons que le système accorde notre 
caution à ceux qui créent la monnaie.
Il n'y a que des désavantages 
avec ce système,
c'est pourquoi il est impératif 
d'envisager de véritables alternatives.
Quand nous parlons de réformer 
le système, d'un autre mode de vie
- cela ne signifie pas qu'il ne
 sera plus possible d'emprunter,
qu'il faudra économiser 50 
ans pour acheter une maison.
Cela veut dire qu'il ne sera pas possible 
d'acheter une maison qui vous coûte
10 ou 12 fois votre salaire mais d'un 
autre côté, la maison que vous souhaitez
ne vous coûtera sans doute
 pas 10 à 12 fois votre salaire.
Le logement devra être à la 
portée de tous comme le reste.
vous pourrez toujours 
souscrire un prêt immobilier,
et vous acheter une voiture. Les entreprises 
pourront toujours trouver des investissements
Cela signifie seulement que la 
dette ne sera plus aussi élevée.

English: 
when we know that the system we have now 
is fundamentally flawed.
We've  just had the biggest crisis
 since the Second World War,
since the 1930s, really.
We know we have a system where the creators
of money are underwritten by us anyway.
It's kind of the worst of both worlds 
the situation we have at the moment,
which is why we need to start thinking
 of genuine alternatives.
So when we're talking about 
what life is going to be like
in the post-reformed system,
it doesn't mean that you can't borrow,
it doesn't mean 
that you have to save up for 50 years
before you can buy a house.
It does mean that you might not be able 
to buy a house
that's 10 or 12 times your income,
but on the flip side, it means 
that the house that you want to buy
probably shouldn't cost you 
10 or 12 times your income.
Houses should be affordable,
 as should everything else.
You'll still be able to get a mortgage.
You'll still be able
 to get finance for a car.
Businesses will still get investment.
It just means that debt won't be so high.
It won't be such a huge feature 
of people's lives.

Korean: 
P2P 금융업 (개인 대 개인)
P2P뱅킹의 역사가 짧지는 않아요. 은행업의 eBay라 할 수 있죠.
빌려주는 사람과 빌리는 사람이 시장에서 만나는 겁니다.
제일 큰 P2P 대부업체인 Zopa의 경우 연체율이 0.7%다.
위험이 자금풀에 분산되, 특정 대출에 대한 각 투자금액이 최소한으로 유지된다.
이런 종류의 환전사이트도 있어요. 주류 금융기관이나 환전시스템을 이용하지 않아도 됩니다.
그냥 개인 대 개인으로 하면되요. 통화와 금전에 관한 주변에서 일어나는 흥미로운 대안들은

Romanian: 
Banking-ul de tipul persoană la persoană (peer to peer)
Acest tip de banking există de ceva timp. În esență, e un eBay al banking-ului,
care permite împrumutaților și împrumutătorilor să creeze o piață.
Dobânda de bază oferită de cel mai mare împrumutător de tipul „peer to peer”, Zopa, constituie 0,7%.
Riscul e minimizat prin fondurile comune, astfel încât fiecare contribuție a investitorilor pentru un anumit împrumut rămâne minimală.
Există un site destinat schimbului valutar, care permite evitarea sistemului bancar sau a celui de schimb valutar, intermediat de bănci,
totul se desfășoară de la persoană la persoană. Consider că multe din schimbările ce vor implica valutele, banii la general,

Portuguese: 
Banca de pessoa-para-pessoa
Banca de pessoa-para-pessoa já existe há algum tempo. É essencialmente o eBay da banca,
que permite que os mutuários, e credores, possam ser colocados juntos num mercado.
As taxas de insolvência da maior entidade deste tipo, Zopa, são 0,7%.
O risco é minimizado através da partilha de fundos para que a contribuição de cada investidor para um empréstimo específico continua a ser mínima.
Há um site sobre a troca de moeda, por isso novamente, passar ao lado do sistema bancário ou de câmbio,
e fazê-lo de uma pessoa para outra. Eu penso muito nas coisas interessantes que vão acontecer em torno das moedas, e em torno do dinheiro de modo mais geral,

German: 
Sie werden nicht so eine
große Rolle im Leben der Menschen einnehmen.
P und P Banking
"Person to Person Banking" gibt es schon eine Weile.
Es ist im Wesentlichen das Ebay des Banking.
Es erlaubt Kreditnehmern und Kreditgebern
sich auf einem Markt zu finden.
Die Kreditausfallrate beim größten Anbieter
von P&P Krediten "Zopa" beträgt nur 0,7%.
Risiko wird minimiert, indem Mittel gebündelt werden,
so dass der Beitrag eines einzelnen Investoren
bei einem bestimmten Kredit minimal bleibt.
Es gibt eine Webseite, bei der es um Währungstausch geht.
Wiederum eine Möglichkeit das etablierte Bankwesen bzw. Devisenumtausch-System zu umgehen,
indem man es von Person-zu-Person regelt.
Ich glaube viel von dem Interesse daran,
was mit Währungen und Geld allgemein passiert,
liegt am Einfluss des Internet.

Swedish: 
Person till person bankverksamhet
Person till person bankverksamhet har funnits ett tag. Det är i huvudsak bankverksamhetens eBay,
det låter låntagare och långivare paras ihop på en marknad.
Andelen betalningsförsummelser hos den största person till person långivaren, Zopa, är 0,7%.
Risker minimeras genom att fonder slås samman så att varje investerares bidrag till ett lån är minimal.
Det är en webbplats för valutaväxling som kringgår det vanliga bank- eller valutasystemet
och gör det person till person. Jag tror att många intressanta saker som kommer att hända med valutor och pengar i allmänhet

Modern Greek (1453-): 
Sie werden nicht so eine
große Rolle im Leben der Menschen einnehmen.
P und P Banking
"Person to Person Banking" gibt es schon eine Weile.
Es ist im Wesentlichen das Ebay des Banking.
Es erlaubt Kreditnehmern und Kreditgebern
sich auf einem Markt zu finden.
Die Kreditausfallrate beim größten Anbieter
von P&P Krediten "Zopa" beträgt nur 0,7%.
Risiko wird minimiert, indem Mittel gebündelt werden,
so dass der Beitrag eines einzelnen Investoren
bei einem bestimmten Kredit minimal bleibt.
Es gibt eine Webseite, bei der es um Währungstausch geht.
Wiederum eine Möglichkeit das etablierte Bankwesen bzw. Devisenumtausch-System zu umgehen,
indem man es von Person-zu-Person regelt.
Ich glaube viel von dem Interesse daran,
was mit Währungen und Geld allgemein passiert,
liegt am Einfluss des Internet.

Spanish: 
Banca persona a persona
La banca entre individuos existe desde hace un tiempo ya. Es esencialmente un eBay bancario
que permite a los prestatarios y prestamista encontrarse en un mercado.
Las tasas de incumplimiento en el "de-igual-a-igual" (peer-to-peer) más grande, son del 0.7%
Los riesgos son minimizados agrupando fondos para que la contribución de cada inversor a un préstamo específico se mantenga al mínimo.
Hay un sitio web sobre cambio de divisas, así también, evitando los bancos o los sistemas de cambio de divisas del establecimiento;
solo haciéndolo persona a persona. Pienso mucho en las cosas interesantes que van a suceder alrededor de las divisas y el dinero en general.

English: 
Person to person banking
Person to person banking has been around
for a while.
It's essentially the eBay of banking,
so it allows borrowers and lenders 
to be put together in a marketplace.
Default rates at the largest 
peer-to-peer lender, Zopa, are 0.7%.
Risk is minimised by pooling funds
so that each investor's contribution 
to a specific loan remains minimal.
There's a site which is 
about currency exchange,
so again, bypassing 
the kind of mainstream banking
or currency exchange system, 
and just doing it person to person.
I think a lot of the interesting stuff
that's going to happen around currencies
and around money more generally,
is to do with the impact of the internet.

Indonesian: 
Perbankan antar personal
Perbankan antar personal sudah ada sejak beberapa saat. Sistem ini seperti eBay,
sistem ini mempertemukan peminjam dan pemberi pinjaman dalam suatu tempat/situs.
Rasio standar dalam perbankan peer to peer terbesar bernama Zopa, adalah 0,7%.
Resiko diminimalisir dengan menggabungkan dana investasi, agar kontribusi seorang investor dalam sebuah investasi tidak terlalu besar.
Ada sebuah situs menawarkan pertukaran mata uang, situs ini juga menggunakan sistem alternatif diluar sistem pertukaran mata uang pada umumnya
dengan melakukan pertukaran tersebut antar personal. Saya rasa banyak hal menarik yang akan terjadi disekitar mata uang dan uang secara umum

Slovenian: 
Medosebno bančništvo
Medosebno bančništvo je že nekaj časa prisotno. 
Pravzaprav je eBay bančništva,
zato omogoča posojilojemalcem in posojilodajalcem
srečanje na trgu.
Stopnja neplačil je pri največjem medosebnem
posojilodajalcu Zopi 0,7%.
Združevanje sredstev je tveganje minimaliziralo,
tako da prispevek vsakega vlagatelja k posameznemu
posojilu ostaja minimalen.
Obstaja spletna stran v zvezi z menjalnim tečajem,
tako da je mogoče obiti glavni tok bančništva ali
menjalnih tečajev
in to početi medosebno.  Veliko zanimivega
v zvezi z valutami in denarjem se bo na splošno
zgodilo

Polish: 
Bankowość bezpośrednia
Bankowość bezpośrednia
działa już od jakiegoś czasu.
To taka bankowość w stylu eBay,
pośrednictwo między
pożyczkodawcami i pożyczkobiorcami.
Odsetek niespłaconych pożyczek w
Zopa, największym portalu pożyczkowym
wynosi 0,7%. Ryzyko jest
minimalizowane przez łączenie środków,
więc udział każdego inwestora
w danej pożyczce jest minimalny.
Jest też portal do wymiany walut,
też poza bankowością głównego nurtu
- to system wymiany walut
między osobami fizycznymi.
Wiele ciekawych zmian
dotyczących walut i ogólnie pieniędzy

Croatian: 
Oni neće igrati veliku ulogu u životu ljudi.
Bankarstvo osoba osobi
"Bankarstvo osoba osobi", postoji već neko vrijeme.
To je u biti Ebay bankarstva.
To omogućuje zajmoprimacu i
zajmodavacu da se nađu na tržištu.
Stopa gubitka kredita kod najvećih
ponuđača P&P kredita, "ZOPA", je samo 0,7%.
Rizik je minimiran, udruživanjem sredstava,
tako da doprinos pojedinih investitora,
za određeni kredit, ostaje minimalan.
Postoji jedna web stranica,
gdje se radi o razmjeni valuta.
Opet jedna mogućnost da se zaobiđe etablirano
bankarstvo, odnosno sustav razmjene deviza,
tako da se to regulira
sustavom osoba-prema-osobi.
Vjerujem da mnogo interesa za ono što se
općenito događa s valutama i novcem,
leži na utjecaju interneta.

Bulgarian: 
Банкиране - човек към човек (peer-to-peer)
Човек към човек банкирането, се навърта от известно време. То е в основата си - eBay при банкирането,
позволява наематели и наемодатели да бъдат поставени на пазара (маркет).
Основните лихви на най-големия човек-към-човек наемодател, Зопа, са 0.7%.
Риска е минимизиран с издърпване на средства така, че приноса на всеки инвеститор към определен заем да е минимален.
Има сайт, който е за валутна обмяна, така че отново, забикаля преобладаващата банкова или обменна система
и просто го прави човек към човек. Мисля, че много от интересните неща, които има да се случват с валутите и като цяло с парите,

Italian: 
La banca da persona a persona.
La banca da persona a persona esiste già da un po’ di
tempo. È una sorta di eBay delle operazioni bancarie
che fa incontrare chi presta denaro e chi lo
prende in prestito in una piazza di scambio.
I normali tassi su Zopa, il maggiore servizio
di prestito persona-a-persona, è dello 0.7%.
Il rischio è ridotto dalla comunione dei fondi, che rende
minimo il contributo al prestito di ogni singolo investitore.
C’è un sito per gli scambi valutari che scavalca
il sistema bancario degli scambi di valuta
e permette di farlo da persona-a-persona. Penso che molte
delle cose interessanti che riguarderanno le valute e il denaro

French: 
Ce ne sera plus un aspect 
prépondérant de la vie des gens.
Échanges directs entre personnes
Le système d'échanges directs de personne 
à personne existe depuis quelque temps déjà.
Cela fonctionne comme eBay, il permet à 
des emprunteurs et prêteurs d'être mis
en relation sur une plate-forme de marchés.
Les taux d'intérêt sont déterminés par 
le plus offrant, celui de Zopa est de 0,7%.
Le risque est très limité grâce
 à la mutualisation des fonds,
la contribution de chaque investisseur est 
minimale pour un prêt donné.
Il existe un site où l'on peut
 échanger des devises,
encore une fois en contournant le système 
bancaire classique avec son marché des changes,
uniquement par des échanges de personne
 à personne. Je pense que beaucoup de
choses intéressantes vont voir le jour 
dans ce domaine grâce à internet.

Indonesian: 
ini terkait dengan pengaruh dari internet. Perasaan saya mengatakan bahwa kita akan melihat semakin banyak sistem alternatif.
Kita juga akan melihat semakin banyak aplikasi pada telefon genggam lebih dari yang pernah kita bayangkan
dan menurut saya kita saat ini berada di permulaan.
Batasan untuk direformasi
Sejak masa lampau, reformasi moneter adalah perihal yang sangat sensitif karena besarnya kekuatan, kekayaan, dan kuasa yang dikandungnya.
Dalam era dimana pemikiran analitis dan pendekatan ilmiah sedang ditinggikan
tidak ada alasan untuk menyatakan bahwa mekanisme dan implikasi proses moneter adalah subyek yang tabu.
Sebagai rakyat demokratis, kita memiliki hak untuk menuntut sistem moneter yang stabil dan menguntungkan masyarakat.

Croatian: 
Moja intuicija mi govori,
da ćemo sve više vidjeti takvih sustava.
Mi ćemo također koristiti sve više Appsa i tome slično,
na našem smartfonu, nego što smo mislili.
I mislim da smo tek na početku.
Prepreke za reforme
Problem reforme monetarnog sustava je bio,
povijesno gledano, uvijek vrlo osjetljivo pitanje,
na osnovu moći, bogatstva i
privilegija, koje to donosi sa sobom.
U jednom dobu, u kojem se analitičko mišljenje i
znanstvena metodika, tako visoko cijene,
nema opravdanog argumenta, koji mehanizme i rezultate,
procesa stvaranja novca, čini takvom tabu temom.
Kao demokratski građani, imamo pravo
zahtijevati takav valutni sustav,
koji je istovremeno stabilan
i od koristi za društvo.

English: 
My gut feeling is that we will see
more and more of those types of systems.
We will also see more and more applications
and things using our phones
than we would ever have imagined
and I think we're only just 
at the beginning of that.
Barriers to reform
The issue of monetary reform
has historically been
 a very sensitive issue,
because of the incredible power, 
wealth and privileges it bestows.
In an age where analytic thought 
and a scientific approach
are held in such high esteem,
there is no justifiable argument 
for keeping the mechanics and implications
of the monetary process 
such a taboo subject.
As democratic citizens we have the right
 to demand a monetary system
which is both stable 
and beneficial to society.

Italian: 
sarà eseguito via internet. E sono anche convinto
che vedremo molti altri sistemi simili.
Ci saranno sempre più applicazioni che funzioneranno
sui cellulari e che non possiamo nemmeno immaginare
e penso inoltre che siamo solo
all’inizio di questo fenomeno.
Gli ostacoli alla riforma.
Avevo un motivo per cacciare
i mercanti dal tempio.
Il tema della riforma monetaria è stato
storicamente un problema delicato
per l’incredibile potere, ricchezza e privilegi che comporta.
In un’era dove il pensiero analitico e l’approccio
scientifico godono di grande considerazione
non c’è un motivo valido per considerare le meccaniche
e implcazioni del processo monetario un tabù.
Come cittadini democratici abbiamo il diritto di esigere un
sistema monetario stabile e vantaggioso per la società.

Spanish: 
Tiene que ver con el impacto del internet. Algo me dice que veremos más y más de ese tipo de sistemas.
Veremos más y más aplicaciones y cosas para usar en nuestros teléfonos de lo que jamás habíamos imaginado
y creo que estamos tan solo en el principio de eso.
Barreras a la reforma
El tema de la reforma monetaria ha sido históricamente un tema muy sensible por el increíble poder, riqueza y privilegios que otorga.
En una era donde el pensamiento analítico y el enfoque científico se tienen en tan alta estima,
no hay un argumento justificable para mantener la mecánica y las implicaciones del proceso monetario como un tema tan tabú.
Como ciudadanos democráticos tenemos el derecho de exigir un sistema monetario que sea estable y beneficioso para la sociedad.

Modern Greek (1453-): 
Meine Intuition sagt mir,
dass wir immer mehr an solchen Systemen sehen werden.
Wir werden auch immer mehr Apps und so
auf unserem Telefon benutzen, als wir uns je gedacht hätten.
Und ich denke, wir stehen gerade erst am Anfang.
Hindernisse für Reformen
Das Problem einer Reform des Geldwesens
war historisch betrachtet schon immer ein sehr heikles Thema,
aufgrund der Macht, des Reichtums
und der Privilegien die es mit sich bringt.
In einem Zeitalter, in dem analytisches Denken und wissenschaftliche Methodik derart hoch geschätzt werden,
gibt es kein berechtigtes Argument die Mechanismen und Auswirkungen des Geldschöpfungsprozesses zu solch einem Tabu zu machen.
Als demokratische Bürger haben wir ein Anrecht darauf ein Währungssystem zu verlangen,
das zugleich stabil und von Nutzen für die Gesellschaft ist.

Portuguese: 
terão a ver com o impacto da internet. A minha intuição, é que vamos ver mais e mais desses tipos de sistemas.
Também vamos ver mais e mais aplicações, e coisas baseadas nos nossos telemóveis, do que alguma vez poderíamos imaginar,
e acho que estamos apenas no início disto.
Barreiras à reforma
A questão da reforma monetária tem sido, historicamente, uma questão muito sensível por causa do incrível poder, riqueza, e privilégios que concede.
Numa época onde o pensamento analítico e a abordagem científica são tidas em tão alta estima,
não há nenhum argumento justificável para manter a mecânica, e as implicações do processo monetário, um assunto tão tabu.
Como cidadãos democráticos, temos o direito de exigir um sistema monetário que seja estável e benéfico para a sociedade.

Swedish: 
är tack vare internet. Min magkänsla är att vi kommer att se mer och mer av dessa typer av system.
Vi kommer också få fler applikationer och tjänster med hjälp av våra telefoner än vad vi kan föreställa oss
och jag tror att vi bara är i början av det.
Hinder för reform
Penningreform har historiskt sett varit ett mycket känsligt ämne på grund av att makt, rikedom och privilegier berörs.
I en tidsålder då analytiskt tänkande och ett vetenskapligt förhållningssätt värdesätts
finns det inga försvarbara argument för att bevara tabun kring penningsystemets mekanik och dess konsekvenser.
Som demokratiska medborgare har vi rätt att kräva ett penningsystem som är både stabilt och till nytta för samhället.

French: 
J'ai l'intuition que nous allons voir ce type 
de chose se développer considérablement.
Nous verrons également beaucoup
 de nouvelles applications,
notamment sur nos smartphones, au-delà 
de ce que nous aurions imaginé
et je pense que nous ne 
sommes qu'au commencement.
Les obstacles aux réformes
L'idée d'une réforme monétaire a
 toujours été un sujet très sensible
en raison des avantages et du pouvoir 
considérables que le système confère aux riches.
A une époque où on porte en haute estime
la raison et le méthode scientifique
il n'y a aucun argument probant pour 
continuer à faire du fonctionnement
du système monétaire 
une question tabou.
En tant que citoyens dans un système 
démocratique, on est en droit d'exiger
 un système monétaire stable 
et bénéfique pour la société.

Korean: 
대게 인터넷의 영향력과 관련있습니다. 제 직감에는 이런 종류의 시스템이 더 많이 생길 것 같아요.
또 우리가 상상했던 것 이상의 휴대전화기반의 시스템과 앱들이 많이 나올것 같습니다.
이제 시작인 것 같아요.
개혁의 걸림돌
금융개혁의 역사적으로 매우 민감한 문제였다. 금권이 부여하는 권한과 부가 막대하기 때문이다.
분석적 사고와 과학적 접근이 존중 받는 요즘시대에는,
금융업의 작동기제와 영향력에 대한 담론을 금기시 할 명분이 없다.
우리는 민주 시민의 한 사람으로서, 사회에 도움이 되는 안정적인 금융시스템을 요구할 권리가 있다.

Romanian: 
se vor datora impactului internetului. Intuiesc că vom vedea mult mai multe sisteme similare.
Vom vedea și mai multe aplicații și accesorii pentru telefoane, decât ne-am putea imagina
și cred că e abia începutul.
Impedimentele reformei
Problema reformei monetare, istoric vorbind, a fost întotdeauna un subiect sensibil, deoarece emană putere, bunăstare și privilegii incredibile.
Într-o perioadă în care abordarea științifică e atât de apreciată,
nu există justificative de a plasa sub marca taboo mecanismele și implicațiile proceselor monetare.
În calitatea de cetățeni democrați avem dreptul de a cere un sistem monetar stabil și benefic pentru societate.

Bulgarian: 
ще имат общо с Интернет. Интуицията ми подсказва, че ще виждаме все повече и повече такъв тип системи.
Също ще виждаме повече и повече приложения и други, които използват телефоните ни, околкото някога сме си предствяли
и аз мисля, че сме едва в началото на това.
БАРИЕРИ ЗА РЕФОРМА
Въпроса с монетарната реформа, исторически е бил много чувствителен въпрос, заради невероятната сила, богатство и привилегии, които предоставя.
В епоха, където аналитичното мислене и научния подход, са на такова високо ниво,
няма оправдани аргументи, механизмите и последствията от паричния процес да се пазят като тема табу.
Като демократични граждани имаме правото да изискаме монетарна система, която е както стабилна, така е надеждна за обществото.

Slovenian: 
zaradi vpliva interneta.  Občutek mi pravi, da bomo
videli
vse več te vrste sistemov.
Pričakujemo lahko tudi vse več aplikacij in stvari
z uporabo naših telefonov,
kot smo si kdajkoli predstavljali,
in menim, da smo v zvezi s tem šele na začetku.
Meje reforme
Zadeva z denarno reformo je bila zgodovinsko gledano
zelo občutljiva,
zaradi neverjetne moči, bogastva in privilegijev,
ki jih daje.
V dobi, ko sta analitsko razmišljanje in znanstveni
pristop tako spoštovana,
ni opravičljivega argumenta za ohranjanje mehanike
in posledic
denarnega procesa v obliki tabu teme.
Kot demokratični državljani imamo pravico zahtevati
denarni sistem,
ki je tako stabilen kot koristen družbi.

Polish: 
będzie związanych z Internetem. Chyba
będzie coraz więcej takich systemów.
Będzie też więcej aplikacji
mobilnych niż możemy sobie wyobrazić.
Chyba jesteśmy dopiero
na samym początku tej drogi.
Przeszkody w realizacji reformy
Nie bez powodu wyrzuciłem lichwiarzy.
Reforma monetarna zawsze była
kontrowersyjna
z powodu ogromnej władzy, bogactwa i
przywilejów, jakie się wiążą z walutami.
W czasach, kiedy tak cenimy
analityczne, naukowe myślenie,
nie ma powodu, by mechanizmy związane
z systemem monetarnym były tematem tabu.
Jako obywatele demokratycznego państwa
mamy prawo żądać systemu monetarnego,
który jest stabilny i
korzystny dla społeczeństwa.

German: 
Meine Intuition sagt mir,
dass wir immer mehr an solchen Systemen sehen werden.
Wir werden auch immer mehr Apps und so
auf unserem Telefon benutzen, als wir uns je gedacht hätten.
Und ich denke, wir stehen gerade erst am Anfang.
Hindernisse für Reformen
Das Problem einer Reform des Geldwesens
war historisch betrachtet schon immer ein sehr heikles Thema,
aufgrund der Macht, des Reichtums
und der Privilegien die es mit sich bringt.
In einem Zeitalter, in dem analytisches Denken und wissenschaftliche Methodik derart hoch geschätzt werden,
gibt es kein berechtigtes Argument die Mechanismen und Auswirkungen des Geldschöpfungsprozesses zu solch einem Tabu zu machen.
Als demokratische Bürger haben wir ein Anrecht darauf ein Währungssystem zu verlangen,
das zugleich stabil und von Nutzen für die Gesellschaft ist.

Polish: 
Lobby bankowe jest bardzo silne.
Raczej nie poprze takich modeli,
choć w ostatecznym rozrachunku
byłyby one korzystne także dla banków,
bo gwarantowałyby większą stabilność.
Rząd koalicyjny powołał Niezależną
Komisję ds. Bankowości - ICB,
której zadaniem jest
formułowanie zaleceń dla rządu
w sprawie reformy sektora bankowego.
Komisja ma też ustalić, jak uniknąć
ratowania banków przed upadłością.
Na publicznych posiedzeniach tej
komisji w całym kraju co najmniej
3 z 5 ekspertów to
przedstawiciele dużych banków.
To zadziwiający układ. Gdybyśmy
chcieli poprawić prawo budowlane,
to nie zapraszalibyśmy
budowlańca, którego dom się zawalił.
Więc dlaczego to banki pytamy
o radę, jak je zreformować?

Modern Greek (1453-): 
Die Banken-Lobby ist sehr mächtig.
Ich vermute, dass sie diese Art von Modellen nicht gutheißen.
Obwohl man letztlich einwenden könnte,
dass es eine sehr viel stabilere Basis für Banken wäre.
Die Regierungskoalition hat eine unabhängige Kommission
zum Bankwesen eingesetzt. Die ICB.
Deren Aufgabe ist es der Regierung Empfehlungen zu unterbreiten,
wie der Bankensektor repariert werden kann.
Eine ihrer Aufgaben besteht darin rauszufinden, wie zukünftige Bankenrettungen vermieden werden können.
Als sie öffentliche Sitzungen im ganzen Land abgehalten haben,
waren mindestens drei der fünf Diskussionsteilnehmer
auf dem Podium Vertreter der Großbanken.
Das ist eine bizarre Beziehung.
Wenn sie versuchen die Bauvorschriften zu verbessern,
würden Sie keinen Baupfuscher anheuern,
der ein Gebäude errichtet hat, das eingestürtzt ist.
Warum also fragen wir die Banken nach Rat,
was wir mit den Banken tun sollten?

Romanian: 
Influența băncilor e destul de mare. Bănuiesc că ele vor refuza asemenea modele,
deși vorbim despre un fundament mult mai stabil pentru activitatea bancară.
Guvernul de coaliție a instituit o Comisie Independentă privind activitatea bancară.
Scopul ei e de a concepe recomandări pentru guvern privind modul în care poate fi reparat sectorul bancar.
Misiunea ei include identificarea unui mod de evitare în viitor a necesității de refinanțare a băncilor.
Atunci când Comisia își desfășoară întâlnirile publice, la fiecare din aceste întâlniri
participă cel puțin trei reprezentanți ai marilor bănci. E o relație bizară.
Dacă ai vrea să îmbunătățești reglementările în construcții,
nu ai angaja un văcar constructor, care ar ridica o construcție ce s-ar surpa.
Și atunci de ce cerem sfaturile băncilor atunci când discutam despre reforma bancară?

Italian: 
I gruppi di pressione delle banche sono molto potenti e
dubito che siano favorevoli a questo genere di modello
nonostante si possa dimostrare che per le
banche sia una base molto più stabile.
Il governo di coalizione ha istituito una
Commissione Indipendente per le Banche, l’ICB
con lo scopo di raccomandare al governo le azioni
necessarie alla regolamentazione del settore bancario.
Il suo mandato comprende suggerimenti
per evitare il salvataggio delle banche.
Quando hanno tenuto incontri pubblici, in
parti diverse del paese,
in ciascuno di questi incontri, dei cinque componenti della riunione
almeno tre di loro rappresentavano grandi
banche. È una percentuale un po’ curiosa.
Se si cerca di migliorare le regole edili
non si inviterebbe certo un costruttore senza scrupoli,
responsabile di un edificio che poi è crollato.
E allora, perchè chiediamo consigli alle banche
su cosa si dovrebbe fare nel settore bancario?

Korean: 
은행권의 로비가 막강해요. 비록 궁극에는 금융개혁이 은행에 안정적 기반을 다져줄거란 이야기도 있지만
제 생각엔 은행들이 대안금융모델을 반기지 않을 겁니다.
연립정부가 독립은행위원회(ICB)를 설립했습니다.
위원회임무는 은행부문의 개선을 위해 정부에 권고하는 것이고요.
미래의 은행구제사태를 예방하는 것도 위원회 소관이에요.
위원회가 전국을 돌며 공청회를 열었는데, 각 회의마다 5명의 패널이 참석했어요.
패널 중 적어도 3명이 대형은행 출신이더군요. 어이없는 공생관계죠.
정부규제를 개선하려면,
무너진 건물을 지은 악덕 건축업자를 섭외해선 안되죠.
은행이 나아가야 할 바에 대한 조언을 왜 은행에서 구할까요?

Swedish: 
Banklobbyn har mycket makt. Jag misstänker att de inte kommer se med blida ögon på den här sortens modeller
även om det går att hävda att det skulle ge en mycket mer stabil grund även för bankerna.
Koalitionsregeringen har tillsatt en oberoende kommission för bankverksamhet, ICB
deras uppdrag är att lämna rekommendationer till regeringen om hur banksektorn kan förbättras.
I deras uppdrag ingår det att fundera ut hur vi kan förhindra framtida räddningsaktioner.
När de höll offentliga möten runt om i landet, vid vart och ett av dessa möten var det fem paneldeltagare,
åtminstone tre av dem var representanter från storbankerna. Det är en bisarr relation.
Om du skulle försöka förbättra regelverket för byggnader
så skulle du inte anställa en cowboy-byggare, som hade byggt en byggnad som kollapsade.
Så varför ber vi bankerna om råd om vad vi bör göra med bankverksamheten?

German: 
Die Banken-Lobby ist sehr mächtig.
Ich vermute, dass sie diese Art von Modellen nicht gutheißen.
Obwohl man letztlich einwenden könnte,
dass es eine sehr viel stabilere Basis für Banken wäre.
Die Regierungskoalition hat eine unabhängige Kommission
zum Bankwesen eingesetzt. Die ICB.
Deren Aufgabe ist es der Regierung Empfehlungen zu unterbreiten,
wie der Bankensektor repariert werden kann.
Eine ihrer Aufgaben besteht darin rauszufinden, wie zukünftige Bankenrettungen vermieden werden können.
Als sie öffentliche Sitzungen im ganzen Land abgehalten haben,
waren mindestens drei der fünf Diskussionsteilnehmer
auf dem Podium Vertreter der Großbanken.
Das ist eine bizarre Beziehung.
Wenn sie versuchen die Bauvorschriften zu verbessern,
würden Sie keinen Baupfuscher anheuern,
der ein Gebäude errichtet hat, das eingestürtzt ist.
Warum also fragen wir die Banken nach Rat,
was wir mit den Banken tun sollten?

Spanish: 
El cabildeo bancario es muy poderoso. Sospecho que ellos no estarán a favor de este tipo de modelos,
aunque en el fondo uno podría argumentar que es una base más estable para los bancos.
La coalición gubernamental ha establecido una Comisión Bancaria Independiente, la ICB,
cuyo cometido es esencialmente hacer recomendaciones al gobierno de cómo arreglar el sector bancario .
Su cometido incluye también encontrar maneras de prevenir futuros rescates.
Cuando sostenían sus reuniones públicas, alrededor del país, en cada una de esas reuniones, de los 5 panelistas en cada reunión,
al menos 3 eran representantes de los grandes bancos. Es una relación extraña.
Si se va a tratar de mejorar las regulaciones de la construcción,
uno no va a contratar un constructor, que haya construido un edificio que se haya caído.
Entonces ¿por qué le pedimos consejo a los bancos sobre lo que debemos hacer con la banca?

French: 
Le lobby bancaire est vraiment puissant.
J'imagine qu'il ne sera pas 
favorable à ce genre de modèles
bien qu'en dernière analyse,
on peut affirmer qu'ils établissent un 
fondement plus stable pour les banques.
Le gouvernement de coalition a créé une 
commission bancaire indépendante, le CBI,
ses principales attributions consistent 
à conseiller le gouvernement
sur les moyens de revenir à 
un secteur bancaire plus sein.
Son rôle consiste entre autres à comprendre 
comment éviter encore de renflouer les banques.
Lors de ses réunions publiques
 à travers tout le pays,
il y avait toujours parmi les 5 intervenants,
au moins trois représentants de grandes 
banques. C'est une drôle d'association.
Si vous entreprenez de mieux 
réguler le secteur de la construction,
vous n'allez pas employer un incompétent,
qui ne construit que des
 bâtiments voués à s'effondrer.
Alors se faire conseiller par les banques 
pour améliorer le secteur bancaire ?!

Croatian: 
Bankarski lobi je vrlo moćan.
Pretpostavljam, da oni ne odobravaju ove vrste modela,
iako bi se na kraju moglo primjetiti, da bi
to bilo mnogo stabilnije uporište za banke.
Koaliciona vlada je postavila
neovisnu komisiju za bankarstvo, ICB,
čija je zadaća da vladi podnese prijedloge,
kako se bankarski sektor može reparirati.
Jedna od zadaća je da istraže, kako
se mogu izbjeći buduća spašavanja banaka.
Kada su održali sve javne skupove diljem zemlje,
najmanje tri, od pet učesnika u diskusiji na
podijumu, su bili predstavnici velikih banaka.
To je bizarna veza.
Kad pokušate poboljšati građevinske propise,
nećete primiti građevinskog prevaranta,
koji je sagradio zgradu, koja se srušila.
Dakle zašto pitamo banke za savjet,
što trebamo raditi sa bankama?

English: 
The banking lobby is very powerful.
I suspect that they won't be in favour 
of these kinds of models,
although ultimately one could argue
that it's a much more stable footing
 for banks.
The coalition government has set up
an Independent Commission on Banking,
 the ICB,
and their remit is 
to essentially make recommendations
to the government 
on how the banking sector can be fixed.
Their remit includes figuring out 
how they can prevent future bailouts.
When they held their public meetings 
around the country,
at each of those meetings, 
of the five panellists at that meeting,
at least about three of them 
were representatives of the big banks.
It's a bizarre relationship.
If you were going
 to try and improve building regulations,
you wouldn't hire a cowboy builder,
who'd built a building that collapsed.
So why are we asking the banks for advice
on what we should do about banking?

Portuguese: 
O “lobby” bancário é muito poderoso. Eu suspeito que eles não estarão a favor deste tipo de modelos,
embora, em última análise, se possa argumentar que seria uma base muito mais estável para os bancos.
O governo de coligação criou uma Comissão Independente da Banca, o ICB
e o seu mandato é fazer, essencialmente, recomendações ao governo sobre como o sector bancário pode ser corrigido.
A sua missão inclui descobrir como se podem evitar futuros resgates.
Quando eles realizaram as suas reuniões públicas em todo o país, em cada uma das reuniões, dos cinco membros do painel nessa reunião,
pelo menos cerca de três deles, eram representantes dos grandes bancos. É uma relação estranha.
Se você quiser tentar melhorar os regulamentos de construção,
você não vai contratar um construtor aventureiro, que construiu um edifício que desabou.
Então por que estamos a pedir aos bancos conselhos sobre o que devemos fazer sobre o sistema bancário?

Slovenian: 
Bančni lobi je zelo močan.  Predvidevam, da jim te
vrste modeli ne bodo všeč,
čeprav bi jim lahko dokazovali, da predstavljajo
precej bolj stabilno osnovo za banke.
Vladna koalicija je ustanovila neodvisno komisijo
za bančništvo (ICB)
in njeni napotki vključujejo pripravo priporočil
vladi,
kako naj uredi bančni sektor.
Njeni napotki vključujejo ugotovitev, kako preprečiti
prihodnja reševanja bank.
Ko so imeli po državi javna srečanja,
je bilo pet razpravljavcev na vsakem izmed teh
srečanj;
vsaj trije izmed njih so bili predstavniki velikih
bank.  To je bizaren odnos.
Če bi skušali izboljšati gradbene predpise,
ne bi najeli kavbojskega graditelja, čigar stavba
se je porušila.
Zakaj torej sprašujemo banke za nasvet, kaj naj
storimo z bančništvom?

Indonesian: 
Lobi perbankan sangatlah kuat. Saya curiga mereka tidak akan suka dengan model semacam ini
meskipun bisa dijelaskan bahwa sistem ini juga bisa membuat bank menjadi stabil.
Koalisi pemerintah sudah mendirikan Komisi Perbankan Independen, (ICB)
dan tugas mereka adalah memberi rekomendasi kepada pemerintah tentang bagaimana memperbaiki sektor perbankan.
Salah satu tugas mereka adalah mencegah bailouts (penyelamatan bank oleh pembayar pajak) di masa depan.
Ketika mereka mengadakan pertemuan publik, mereka menghadirkan 5 orang panelis,
tetapi selalu ada setidaknya 3 dari mereka yang datang dari bank besar. Ini aneh sekali.
Ibarat jika anda ingin memperbaiki regulasi sebuah bangunan,
anda tidak akan merekrut kontraktor koboi, yang pernah membuat gedung yang kemudian runtuh.
Jadi ngapain kita meminta nasihat tentang perbaikan perbankan pada bank itu sendiri?

Bulgarian: 
Банковото лоби е много силно. Смятам, че те няма да са в полза на този тип модели,
вупреки, че в крайна сметка може да се твърди, че това е много по-стабилна основа за банките.
Коалиционното правителство създава Независима Комисия по Банкиране - НКБ.
Техния мандат има задачата да прави предложения на правителството, как да се оправи финансовия сектор.
В тяханта компетентност се включва да разберат как да се предотврати бъдещата нужда от спасяване.
Когато си правят публичните срещи из страната, на всяка една среща на петимата членовете на комисията,
поне трима от тях са били представители на някоя от големите банки. Това е странна връзка.
Ако ще се опитвате да подобрите строителните регулации,
няма да си наемете строител-каубой, защото ще построи сграда, която ще се сгромоляса.
Така, че, защо да питаме банките за съвет, какво да правим с банките?

Slovenian: 
Neodvisna komisija za bančništvo je predlagala dve
glavni reformi.
Prva je bila vzpostavitev službe za velik kapital
in absorbiranje izgub.
To je podobno Baselskemu okviru s tremi stebri
in britanskega bančnega sistema ne bo razlikovalo
od preostanka Evrope.
Drugo priporočilo je bil omejitveni ukrep za banke,
ki poslujejo s prebivalstvom.
Čeprav sta bila ta dva ukrepa prikazana kot ostra,
ju lahko vidimo kot ugodnost,
saj bodo te banke zdaj imele nižji količnik kapitalske
ustreznosti kot investicijske banke.
Med bankami in vlado obstaja domač odnos.
Na sredi krize sem govoril z nekom, ki je tedaj
delal na finančnem ministrstvu,
in povedal je, da skoraj vsaka druga oseba, s katero
je govoril, dela za eno od velikih bank.
Ko torej pride do odločitve, ali boste eno teh
strupenih bank pustili propasti

Korean: 
독립은행위원회는 두 가지 주요개혁안을 권고했다.
그 첫번째가 자기자본과 손실흡수력을 늘리라는 것.
이 권고안은 사실 바젤III협약을 보완한 것이며 다른 유럽국가와 차별되는 것도 없었다.
두번째는 소액거래은행의 용도지정조치였다.
겉보기엔 은행을 규제하는 조치같지만, 이 또한 은행에 도움이 되는 것이었다.
현재 소액거래은행의 최저자본금이 투자은행보다 낮아질 것이기 때문이다.
정부와 은행은 밀월관계가 있어요.
금융위기가 한창일 때, 재무성 직원과 면담한 적이 있는데
그 양반과 대화하는 모든사람들이 대형은행 직원들이었어요.

Croatian: 
Neovisna bankarska komisija je
preporučila dvije važne reforme.
Prva je bila implementacija većeg kapitala
i odbacivanje apsorbirajućih kapaciteta.
To je u stvari komplementarni Basel tri
i neće se razlikovati bankarski sustav
u Velikoj Britaniji od ostatka Europe.
Druga preporuka je bila
ograđivanje poslovnih banaka.
Iako je to predstavljeno
kao oštrost prema bankama,
to se također može tumačiti kao prednost.
Poslovne banke na taj način imaju niže
kapitalne zahtjeve od investicijskih banaka.
Postoji jedan povjerljivi odnos
između vlade i banaka.
U sred krize sam razgovarao sa jednim čovjekom
iz ministarstva za financije i on je rekao,
da skoro svaka druga osoba, sa kojom on radi,
dolazi iz jedne od velikih banaka.
Dakle, ako se radi o odluci,
da jedna od tih zatrovanih banaka
propadne, ili da se spasi,

French: 
La commission indépendante pour le secteur 
bancaire a proposé deux réformes majeures.
La première a été la mise en œuvre d'un 
plan pour une plus grande capacité
à absorber les gains et les pertes. C'est en 
fait une mesure complémentaire à Bâle III
et cela ne va pas faire de différence avec 
le système bancaire du reste de l'Europe.
La deuxième recommandation a été le dispositif 
de protection pour les banques des particuliers.
Bien que considéré comme 
dur envers les banques,
il peut être interprété comme un avantage,
car les banques pour les particuliers ont 
à présent un ratio de réserves propres
inférieur à celui des banques d'investissement.
Il y a cette sorte de connivence 
entre le gouvernement et les banques.
Quand nous étions au cœur de la crise, 
j'ai parlé à un employé au Trésor
et il m'a dit que pratiquement 
tous ses interlocuteurs
travaillaient pour l'une 
des grandes banques.
Ainsi lorsqu'il s'agit de décider si oui ou 
non, on va laisser une de ces

Modern Greek (1453-): 
Die unabhängige Banking-Kommission
hat zwei wichtige Reformen empfohlen.
Die erste war die Einführung
größerer Kapitalkapazitäten und Verlustdeckungsmassen.
Das ist eigentlich eine Ergänzung zu Basel III
und wird das Bankensystem in Großbritannien
nicht von dem im übrigen Europa unterscheiden.
Die zweite Empfehlung war die Abgrenzung von Retail-Banken.
Obwohl es als unnachgiebig gegenüber den Banken dargestellt wurde,
kann es auch als ein Vorteil interpretiert werden.
Retail-Banken haben dadurch
niedrigere Eigenkapitalanforderungen als Investment-Banken.
Es gibt ein vertrauliches Verhältnis
zwischen der Regierung und Banken.
Inmitten der Krise sprach ich
mit jemand aus dem Finanzministerium und er sagte,
dass fast jede zweite Person,
mit der er zu tun hatte, aus einer der großen Banken kam.
Wenn es also um eine Entscheidung geht,
eine dieser vergifteten Banken pleite gehen zu lassen
oder sie zu retten.

Indonesian: 
Komisi Perbankan Independen merekomendasikan dua reformasi utama.
Yang pertama adalah implementasi pembesaran modal dan kapasitas penyerapan kerugian.
Ini bertentangan dengan persetujuan Basel III, dan akan membuat sistem perbankan Inggris menjadi sama dengan perbankan Eropa.
Rekomendasi kedua adalah memagari bank-bank ritel.
Walaupun terlihat merugikan bank, ini juga bisa menguntungkan mereka,
karena bank ritel bisa memiliki rasio modal minimum lebih rendah daripada bank investasi.
Ada relasi yang intim antara pemerintah dan bank.
Di tengah krisis, saya berbicara pada seseorang yang bekerja di departemen Keuangan
dia bilang, hampir semua orang kedua yang bertemu dengannya bekerja di salah satu bank besar.

Portuguese: 
A Comissão Independente sobre Bancos recomendou duas grandes reformas.
A primeira foi a implementação de uma maior capacidade de absorção de capitais e da perda.
Isto é complementar ao Basel três, e não diferenciará o sistema bancário do Reino Unido do resto da Europa.
A segunda recomendação, foi a autonomização dos bancos de retalho.
Embora retratadas como duras para os bancos, tal também pode ser interpretado como um benefício,
na medida em que os bancos de retalho terão agora um menor rácio de capital que os bancos de investimento.
Existe esta relação de intimidade entre o governo e os bancos.
No meio da crise, eu falei com alguém que trabalhava no Tesouro no meio da crise
e ele disse que praticamente todas as pessoas com quem falou trabalhavam para um dos grandes  bancos.

English: 
The Independent Commission 
on Banking recommended two major reforms.
The first was the implementation
of greater capital 
and loss-absorbing capacity.
This in effect is complementary to Basel three,
and will not differentiate 
the UK banking system
from the rest of Europe.
The second recommendation was 
the ring-fencing of retail banks.
Although portrayed as harsh to the banks,
it can also be interpreted as a benefit,
as retail banks will now have 
a lower capital requirement ratio
than investment banks.
There's this cosy relationship
between the government and the banks.
In the middle of the crisis,
I spoke to somebody 
who was working in the Treasury,
and he said pretty much 
every second person that he spoke to
was working for one of the big banks.
So when it comes to a decision
about whether you let 
one of these toxic banks fail

German: 
Die unabhängige Banking-Kommission
hat zwei wichtige Reformen empfohlen.
Die erste war die Einführung
größerer Kapitalkapazitäten und Verlustdeckungsmassen.
Das ist eigentlich eine Ergänzung zu Basel III
und wird das Bankensystem in Großbritannien
nicht von dem im übrigen Europa unterscheiden.
Die zweite Empfehlung war die Abgrenzung von Retail-Banken.
Obwohl es als unnachgiebig gegenüber den Banken dargestellt wurde,
kann es auch als ein Vorteil interpretiert werden.
Retail-Banken haben dadurch
niedrigere Eigenkapitalanforderungen als Investment-Banken.
Es gibt ein vertrauliches Verhältnis
zwischen der Regierung und Banken.
Inmitten der Krise sprach ich
mit jemand aus dem Finanzministerium und er sagte,
dass fast jede zweite Person,
mit der er zu tun hatte, aus einer der großen Banken kam.
Wenn es also um eine Entscheidung geht,
eine dieser vergifteten Banken pleite gehen zu lassen
oder sie zu retten.

Polish: 
Niezależna Komisja ds.
Bankowości zaleciła 2 główne reformy.
Pierwsza to podwyższenie kapitału
i zdolności do absorbowania strat.
To uzupełnienie Bazylei III i rozwiązania
takie same jak w innych krajach Europy.
Drugie zalecenie to
wydzielenie banków detalicznych.
Choć przedstawia się te rozwiązania
jako warunki surowe dla banków,
to banki mogą na nich nawet skorzystać,
bo banki detaliczne będą mogły mieć
niższy kapitał niż banki inwestycyjne.
Istnieje układ między rządem a
bankami. W samym środku kryzysu
rozmawiałem z kimś z Ministerstwa
Skarbu, kto powiedział mi,
że co druga osoba, z którą się spotyka,
pracuje dla jednego z wielkich banków.
Więc kiedy trzeba zdecydować, czy któryś z
tych toksycznych banków ma upaść,

Romanian: 
Comisia a recomandat două mari reforme.
Prima presupune implementarea unui sistem mai vast de absorbție a capitalului și pierderilor.
Măsura e complementară celor propuse de Acordul Basel III și va face ca sistemul bancar britanic să nu difere de cel al Europei.
A 2-a recomandare viza restricționarea activității de retail bancar.
Deși descrisă ca dură, măsura ar putea aduce beneficii băncilor,
deoarece instituțiile financiare de tip retail vor fi supuse unor reglementări de capital mai lejere în raport cu băncile de investiții.
Există această relație confortabilă dintre guvern și bănci.
Pe timp de plină criză, am vorbit cu cineva care lucra la Trezorerie
și acesta mi-a spus că fiecare a 2-a persoană cu care acesta avea de interacționat, lucra pentru una din marile bănci.

Swedish: 
Den oberoende kommissionen för bankverksamhet rekommenderade två stora reformer.
Den första var att införa större kapital och förlustabsorberande kapacitet.
I praktiken kompletterar det Basel III och kommer inte att särskilja det brittiska banksystemet från övriga Europa.
Den andra rekommendationen var "ring-fencing" av privatbanker.
det framställs som hårt mot bankerna, men det kan också tolkas som en fördel,
eftersom privatbanker nu kommer att ha lägre kapitalkrav än investmentbanker.
Det finns ett slags mysigt förhållande mellan regeringen och bankerna.
Mitt i krisen talade jag med en person på Finansdepartementet
och han berättade att i princip varannan person han talade med arbetade för en av storbankerna.

Bulgarian: 
НКБ предлага 2 големи реформи.
Първата е имплементирането на по-голям капитал с капацитет за покриване на загубите.
Това на практика е допълнение към Базел 3 и няма да прави разлика между Английската банка и останалата част от Европа.
Втората препоръка е обособяването на търговски банки.
Въпреки че може да се счете като грубост към банките, също така може да е и предимсто,
докато търговските банки имат по-ниски капиталови изисквания спрямо инвестиционните.
Има топли отношения между правителството и банките.
В средата на кризата, говорих с човек от Министерство на финансите в средата на кризата
и той каза, че почти всеки втори човек, с когото разговаря, работи за някоя от големите банки.

Italian: 
La Commissione Indipendente sulle Banche
raccomandò due riforme principali.
La prima fu di implementare una maggiore
capacità di assorbimento di capitali e perdite,
una misura complementare a Basilea Tre che non distacca
il sistema bancario britannico da quello europeo.
La seconda raccomandava misure di
contenimento delle banche al dettaglio.
Nonostante sia stata giudicata rigorosa per le banche,
può anche essere interpretata come vantaggiosa,
perchè le banche al dettaglio avrebbero un rapporto inferiore
del requisito patrimoniale rispetto alle banche d’investimento.
C’è una relazione intima tra
le banche e il governo.
Nel bel mezzo della crisi parlai con
qualcuno che lavorava al Tesoro
che mi disse che una persona su due con la quale aveva
parlato lavorava per qualcuna delle grandi banche.

Spanish: 
La Comisión Bancaria Independiente recomendó dos reformas importantes.
La primera fue la implementación de mayor capital y capacidad de absorción de pérdidas.
Esta, en efecto, es complementaria al Basel III y no diferencia el sistema bancario del Reino Unido con el del resto de Europa.
La segunda recomendación fue restringir los bancos minoristas.
Aunque mostrada como severa con los bancos, también puede ser interpretada como un beneficio,
ya que los bancos minoritarios ahora tendrán una relación menor de requerimientos de capital que la banca de inversión.
Existe esta cómoda relación entre el gobierno y la banca.
En medio de la crisis, hablé con alguien que estaba trabajando en el Tesoro en medio de la crisis
y dijo que prácticamente una de cada dos personas con las que hablaba, trabajaba en uno de los grandes bancos.
Así que cuando se tiene que tomar la decisión de dejar quebrar a uno de estos bancos tóxicos o rescatarlo,

Portuguese: 
Assim, quando se trata de uma decisão sobre, se você deixa um destes bancos tóxicos falhar, ou se você o resgata,
Que tipo de recomendação é que você vai receber de alguém que trabalha nesse banco?
Eu tenho toda uma série de cartas e cartões de vários políticos ao longo dos anos.
Na verdade você recebe cartas que, na maioria dos casos, não dizem absolutamente nada, além de muito obrigado.
muito obrigado pela sua carta ou muito obrigado pelo seu DVD. Eu vou dar-lhe uma olhadela.
Ou, no caso, é claro, de cartas para o último primeiro-ministro, de um par de anos atrás,
obrigado pela sua carta para o primeiro-ministro, o assunto foi transferido para o Tesouro, que, sem dúvida, responder-lhe-á directamente no devido tempo.
E, claro, eu ainda estou à espera cerca de dois anos mais tarde para qualquer tipo de resposta por parte do Tesouro.
David Cameron é o filho de um corrector da bolsa da Panmure Gordon. 

German: 
Welche Empfehlung werden
Sie von jemand bekommen, der in dieser Bank arbeitet?
Ich habe im Laufe der Jahre eine ganze Reihe
von Briefen und Karten von verschiedenen Politikern erhalten.
Die meisten von diesen Briefen sagen
so gut wie gar nichts, außer "Vielen Dank".
"Danke für Ihren Brief" oder "Danke für Ihre DVD.
Ich werde einen Blick drauf werfen."
Oder natürlich, was bei den Briefe an den
letzten Premierminister vor ein paar Jahren der Fall war.
"Vielen Dank für Ihren Brief an den Premierminister,
er ist an das Finanzministerium weitergeleitet worden,
die sich in Kürze zweifelsohne
direkt mit Ihnen in Verbindung setzen werden."
Selbstverständlich warte ich zwei Jahre später
immer noch auf eine Antwort aus dem Finanzministerium.
David Cameron ist der Sohn
eines Börsenmaklers bei Panmure Gordon.
Nick Clegg's Vater saß im Vorstand der United Trust Bank.

English: 
or whether you rescue it,
what kind of recommendation 
are you going to get
from somebody who works in that bank?
I've got a whole string 
of letters and cards
from various politicians over the years.
Really you get letters 
which in most cases say nothing at all
apart from "Thank you very much".
Thank you for your letter 
or thank you for your DVD.
I'll have a look at it.
Or in the case, of course,
letters to the last Prime Minister 
a couple of years ago,
"Thank you for your letter to the Prime Minister,
it's been passed on to the Treasury,
who will no doubt respond to you directly 
in due course".
And of course, I'm still waiting, about two years later,
for any sort of response from the Treasury.
David Cameron is the son 
of a stockbroker at Panmure Gordon.

Spanish: 
¿qué tipo de recomendación se va a tener de alguien que trabaja en dicho banco?
He recibido muchas cartas y tarjetas de diferentes políticos por años.
Estas cartas en su mayoría no dicen nada más que dar las gracias.
Gracias por su carta o gracias por su DVD. Tengo que revisarlo.
O las cartas al anterior Primer Ministro de hace un par de años:
Gracias por su carta al Primer Ministro. Esta será enviada al Tesoro quien, sin duda, le responderá directamente en el debido tiempo.
Y por supuesto, dos años después, sigo esperando la respuesta del Tesoro.
David Cameron es el hijo de un corredor de bolsa en Panmure Gordon.
El padre de Nick Clegg fue presidente del banco United Trust.

Bulgarian: 
Така че, когато става дума за това дали някоя от тези токсични банки да бъде оставена да фалира или спасена,
какви препоръки може да очакваш от някого, който работи в тази банка?
Събрал съм цяла поредица от писма и картички от известни политици през годините.
Всъщност, получавате писмо, в което, в повечето случаи не се казва нищо различно от "Благодаря, Ви".
Благодаря ви за писмото или благодаря ви за DVD-то. Ще го погледна.
И в случая, разбира се, писма до Министър Председателя преди няколко години:
"Благодарим ви за писмото до Министър Председателя, то е препратено до министерството на финансите, което своевременно ще отговори без съмнение".
Разбира се, все още чакам, около две години за какъвто и да е отговор от министерството.
Дейвид Камерън е син на стоковия посредник Панмур Гордън.

Indonesian: 
Jadi ketika datang waktu untuk menentukan apakah anda akan membiarkan atau menyelamatkan bank yang gagal,
rekomendasi apa yang akan anda dapatkan dari orang yang bekerja di bank tersebut?
Saya mendapat banyak sekali surat balasan dari politisi-politisi dalam tahun-tahun tersebut.
Surat-surat itu kebanyakan hanya berisi ucapan terima kasih.
Terima kasih untuk surat anda, atau terima kasih untuk DVD anda. Saya akan melihatnya.
Atau dalam kasus surat saya kepada Perdana Menteri beberapa tahun yang lalu,
Terima kasih untuk surat anda kepada Perdana Menteri, suratnya sudah diteruskan ke Dept. Keuangan yang akan segera merespon secepatnya.
Dan tentu saja, saya masih menunggu hingga dua tahun kemudian.
David Cameron adalah putra dari pialang saham di Panmure Gordon.

Swedish: 
När beslut ska fattas om huruvida en av dessa giftiga banker ska få gå omkull eller om vi ska rädda den,
vilka rekommendationer kommer vi att få från de som arbetar på den banken?
Jag har fått en hel rad av brev och kort från olika politiker under årens lopp.
brev som i de flesta fall inte säger någonting alls förutom "Tack så mycket".
Tack för ditt brev eller tack för din DVD. Jag tar en titt på det.
Eller som i fallet med brevet till den förra premiärministern för ett par år sedan,
Tack för ditt brev till premiärministern, det har skickats till finansdepartementet, som kommer att ge dig svar.
Och naturligtvis väntar jag fortfarande, ungefär två år senare, på någon form av svar från finansdepartementet.
David Cameron är son till en börsmäklare på Panmure Gordon.

Romanian: 
Astfel, atunci când vine timpul de a decide dacă o bancă va falimenta sau va fi salvată,
care va fi recomandarea oferită de cineva care activează în acea bancă?
Am o serie de scrisori expediate de mulți politicieni în decursul anilor.
În realitate primești scrisori în care nu se spune nimic, decât „Vă mulțumim!”.
Vă mulțumim pentru scrisoare, vă mulțumim pentru DVD. Le vom studia.
Sau în cazul scrisorilor adresate Primului-ministru câțiva ani în urma
se indica: Vă mulțumim pentru scrisoare, aceasta a fost remisă către Trezorerie, care indubitabil va răspunde la apelul Dvs.
Și, desigur, în continuare aștept, circa doi ani, un careva răspuns de la Trezorerie.
David Cameron e fiul unui broker ce lucrează la Panmure Gordon.

Polish: 
czy trzeba go wspomóc,
to co zaproponuje osoba,
która w takim banku pracuje?
Od lat dostaję mnóstwo
listów od różnych polityków.
Większość z nich nic nie
zawiera oprócz "bardzo dziękuję".
Dziękuję za Pani list albo
dziękuję za DVD. Zapoznam się.
Dostałam też list od poprzedniego
premiera kilka lat temu,
"Dziękujemy za Pani list do Premiera,
przekazaliśmy go do Ministerstwa Skarbu,
które w najbliższym czasie się z
Panią bezpośrednio skontaktuje".
Czekam już 2 lata na jakąkolwiek
odpowiedź z Ministerstwa Skarbu.
David Cameron jest synem
maklera z Panmure Gordon.

Croatian: 
kakav prijedlog bi dobili od nekoga,
tko u toj banci radi?
Tijekom godina sam dobio nekoliko pisama
i karata, od različitih političara.
Većina od tih pisama ne kažu
gotovo ništa, osim "Puno hvala".
"Hvala za vaše pismo", ili
"Hvala za vaš DVD. Pogledat ću to."
Ili naravno, što je bio slučaj kod prošlog
predsjednika vlade, prije nekoliko godina,
"Hvala za vaše pismo predsjedniku vlade,
ono je proslijeđeno na monistarstvo financija,"
"oni će bez sumnje sa vama
uskoro izravno stupiti u vezu."
Naravno, dvije godine kasnije, ja čekam i
dalje na odgovor iz ministarstva financija.
David Cameron je sin jednog
brokera kod Panmure Gordona.
Nick Cleggov otac je sjedio
u upravi United Trust Bank.

Modern Greek (1453-): 
Welche Empfehlung werden
Sie von jemand bekommen, der in dieser Bank arbeitet?
Ich habe im Laufe der Jahre eine ganze Reihe
von Briefen und Karten von verschiedenen Politikern erhalten.
Die meisten von diesen Briefen sagen
so gut wie gar nichts, außer "Vielen Dank".
"Danke für Ihren Brief" oder "Danke für Ihre DVD.
Ich werde einen Blick drauf werfen."
Oder natürlich, was bei den Briefe an den
letzten Premierminister vor ein paar Jahren der Fall war.
"Vielen Dank für Ihren Brief an den Premierminister,
er ist an das Finanzministerium weitergeleitet worden,
die sich in Kürze zweifelsohne
direkt mit Ihnen in Verbindung setzen werden."
Selbstverständlich warte ich zwei Jahre später
immer noch auf eine Antwort aus dem Finanzministerium.
David Cameron ist der Sohn
eines Börsenmaklers bei Panmure Gordon.
Nick Clegg's Vater saß im Vorstand der United Trust Bank.

French: 
banques malfaisantes faire faillite,
quelle type de recommandation fera 
quelqu'un qui travaille dans cette banque ?
J'ai tout un tas de lettres,
de cartes envoyées par de nombreux 
politiciens au fil des années.
Dans la plupart des cas, le courrier ne dit 
absolument rien à part  "merci beaucoup".
Merci pour votre lettre ou merci pour 
votre DVD. Je vais en prendre connaissance.
Ou bien, s'agissant des lettres adressées au 
Premier Ministre précédent il y a deux, trois ans,
Merci pour votre lettre adressée au Premier 
Ministre, elle a été transmise au Trésor
qui vous répondra directement le moment venu.
Et bien sûr, j'attends encore après deux 
années une quelconque réponse du Trésor.
David Cameron est fils d'un courtier
de la banque d'affaires Panmure Gordon.

Italian: 
In pratica quando si deve decidere se lasciar
fallire o salvare una di queste banche tossiche
che genere di raccomandazioni si possono avere
da qualcuno che in quelle banche ci lavora?
Nel corso degli anni ho collezionato una serie
di lettere e biglietti da visita di vari politici.
La gran parte di queste lettere non dicono
molto di più di un semplice "Grazie".
"Grazie per la sua lettera" o
"Grazie per il DVD, lo guarderò".
O nel caso di lettere indirizzate al
Primo Ministro, spedite qualche anno fa
"Grazie per la sua lettera al Primo Ministro,
verrà inoltrata al Tesoro che senza dubbio
le risponderà direttamente appena possibile".
Naturalmente, due anni dopo, sto ancora aspettando
una qualsiasi risposta da parte del Tesoro.
David Cameron è il figlio di un agente
di borsa dipendente di Panmure Gordon.

Slovenian: 
ali jo rešili,
kakšno priporočilo vam bo dala oseba, ki na tej
banki dela?
Od politikov sem v preteklih letih dobila cel kup
pisem in dopisnic.
Resnično, večinoma dobite pošto, ki ne pove nič
drugega kot "Hvala lepa."
Hvala za vaše pismo ali DVD.  Ogledal si ga bom.
Ali v primeru pisma prejšnjemu premierju pred nekaj
leti,
"Hvala za vaše pismo premierju, posredovali smo ga
finančnemu ministru,
ki bo nedvomno odgovoril v doglednem roku."
In po dveh letih še zmeraj čakam na odgovor.
David Cameron je sin borznega posrednika pri Panmure
Gordon.

Korean: 
어떤 은행을 구제해주고, 어떤 은행을 퇴출시킬지를 결정하는 거라면,
은행직원에게 무슨 제안을 들을 수 있을까요?
정치인들로부터 여러 해 동안 꽤 많은 편지와 카드를 받았는데요,
고맙다는 말 빼고는 대부분 별 내용이 없었어요.
'보내주신 편지와 DVD 고맙습니다, 한 번 볼께요' 정도고,
2년 전에는 전직 총리한테도 받았는데,
편지 고맙다며 재무성으로 보낼테니 조만간 그 쪽에서 직접 답을 해 줄거라고 했어요.
물론, 2년이 지난 지금도 재무성의 답변을 들어본 적이 없네요.
데이빗 캐머런은 팬뮤어 고든(영국의 투자은행)사 증권중개인의 아들이다.

Romanian: 
Tatăl lui Nick Clegg, adjunctul premierului britanic, era președinte la United Trust Bank.
Nick Clegg era anterior angajat în sectorul bancar.
18 din cei 23 de membri ai cabinetului de miniștri sunt milionari.
1% din cetățenii britanici sunt milionari, însă 78% din miniștri sunt milionari.
”Aceasta este stația de alimentare a frăției bancare!”
Bilanțul financiar al băncilor depășește de 4 ori valoarea PIB-ului britanic, echivalând £6 trilioane . Ele țin ostatici membrii publicului.
Averea lor a devenit atât de mare prin specularea cu sistemul financiar, încât am ajuns la punctul critic
unde colapsul unei singure bănci poate ruina întreaga economiei.
„Mănânc-o, mănânc-o acum, mănânc-o! E o angajată a sectorului public! Mănânc-o! Suge-i sângele, bea până la ultima picătură!”
Nu le putem permite băncilor să continue să activeze ca în trecut, deoarece nu vom vedea decât mai multe datorii,
mai multă sărăcie, mai multă inechitate și o nouă criză în următorii 5 sau 10 ani, pentru care va trebui din nou să plătim.

Spanish: 
Nick Clegg ha tenido trabajos anteriores en el sector bancario.
18 de 23 miembros del gabinete son millonarios.
El 1% de los ciudadanos en el Reino Unido son millonarios, pero el 78% del gabinete son millonarios.
Este es el comedor comunitario de las fraternidades de la banca.
Los balances de los bancos ahora están en 6 millones de millones de libras, 4 veces el PIB. Tienen al público como rehén.
Su riqueza se ha vuelto tan grande engañando al sistema financiero que estamos en un punto de inflexión 
en el que un solo banco podría derrumbar la economía entera.
¡Cómetela, cómetela ya, cómetela! ¡Ella es funcionaria pública! ¡Cómetela! ¡Chupa su sangre, bébela hasta dejarla seca!
No podemos dejar a los bancos regresar al negocio como siempre. Si lo hacen, solo vamos a ver más deuda,
más pobreza, más desigualdad y otra crisis en 5 o 10 años que vamos a terminar pagando otra vez.

Swedish: 
Nick Cleggs far var ordförande för United Trust Bank.
Nick Clegg har tidigare varit anställd inom banksektorn.
18 av 23 regeringsmedlemmar är miljonärer.
1% av de brittiska medborgarna är miljonärer, men 78% av regeringsmedlemmarna är miljonärer.
"Detta är zombiebankernas skyddade utfodringsstation."
Bankernas balansräkningar ligger nu på 4 gånger BNP, på 6 biljoner pund. De håller allmänheten gisslan.
Deras rikedom har blivit så stor genom att manipulera det finansiella systemet att vi nu befinner oss vid en brytpunkt
där en enda bank kan få hela ekonomin att kollapsa.
"Ät henne, ät henne nu, hon arbetar i offentlig sektor, ät henne, sug hennes blod, drick hennes blod till sista droppen!"
Vi kan inte låta bankerna gå tillbaka till "business as usual" för om de gör det, kommer vi se skulderna öka,
mer fattigdom, mer social orättvisa och en ny kris om 5 eller 10 år som vi kommer att behöva betala för igen.

Croatian: 
Nick Clegg je prije bio
zaposlen u bankarskom sektoru.
18 od 23 člana kabineta su milijuneri.
1 % britanskih građana su milijuneri,
ali 78 % članova kabineta su milijuneri.
"To je benzinska stanica za bankarsko bratstvo."
Bilance banaka iznose od 6 bilijuna funti,
što je četverostruki BDP.
Narod je njihov talac.
Njihovo bogatstvo je kroz igru
sa sustavom, postalo tako veliko,
da smo došli do točke, kada jedna jedina banka,
može dovesti u pitanje cijelo gospodarstvo.
"Požderi je, požderi je, požderi je sad!
Ona je dužnosnica u javnoj službi."
"Požderi je! Ispij joj krv, ispij je!"
Ne smijemo dopustiti da se banke
vrate na posao kao i obično,
jer nećemo vidjeti ništa,
osim još više duga.
Više siromaštva, više nejednakosti i
slijedeću krizu, za pet, ili deset godina,
koju ćemo opet mi morati platiti.
To je konačno političko pitanje,
jer reforme, koje su potrebne,

Slovenian: 
Oče Nicka Clegga je predsednik United Trust Bank.
Nick Clegg je bil prej zaposlen v bančnem
sektorju.
18 od 23 članov vladnega kabineta je milijonarjev.
1% britanskih državljanov je milijonarjev in 78%
članov vladnega kabineta je milijonarjev.
"To je hranilna postaja bančnih bratstev."
Bančne bilance so sedaj pri 6 trilijonih funtov
4-kratnik BDP-ja.  Javnost imajo ujeto.
Njihovo premoženje je postalo tako veliko s
hazardiranjem s finančnim sistemom, da smo na
točki,
ko lahko ena banka zruši celotno gospodarstvo.
"Požrite jo, požrite jo zdaj!  Dela v javnem
sektorju!  Požrite jo!  Izpijte ji kri, izsesajte
jo!"
Bankam ne moremo dopustiti, da se vrnejo k svojemu
običajnemu poslovanju, saj bomo potem videli le še
večji dolg, več revščine, več neenakosti in drugo
krizo v 5- do10 letih,
ki jo bomo ponovno plačali.

Portuguese: 
O pai de NickClegg foi presidente da United Trust Bank.
NickClegg esteve empregado anteriormente no sector bancário.
18 de 23 membros do gabinete são milionários.
1% dos cidadãos do Reino Unido são milionários, mas 78% do gabinete são milionários.
"Este é a manjedoura das fraternidades bancárias."
Os balanços dos bancos representam agora quatro vezes o PIB  - 6 triliões -  Eles estão a manter os cidadãos reféns,
A sua riqueza tornou-se tão grande, através de jogos do sistema financeiro, que estamos num ponto de inflexão,
em que, um único banco, pode agora derrubar toda a economia.
"Coma-a, coma-a agora, coma-a! Ela é uma trabalhadora do sector público! Coma-a! Chupe o seu sangue, Beba-a até secar!"
Não podemos deixar que os bancos voltem ao "business as usual", porque se o fizerem, então o que todos nós vamos ver, é mais dívida,
mais pobreza, mais desigualdade, e mais uma crise, em 5 ou 10 anos, que todos teremos que pagar, novamente.

Modern Greek (1453-): 
Nick Clegg war früher im Bankensektor beschäftigt.
18 von 23 Mitglieder des Kabinetts sind Millionäre.
1 % der britischen Bürger sind Millionäre,
aber 78 % des Kabinetts sind Millionäre.
"Dies ist die Futterstation der Banken-Bruderschaft."
Die Bilanzen der Banken betragen mit 6 Billionen Pfund
das 4-fache des Bruttoinlandsproduktes.
Das Volk ist ihre Geisel.
Ihr Vermögen ist durch das Spiel
mit dem System so groß geworden,
dass wir an dem Punkt angelangt sind, an dem
eine einzelne Bank die gesamte Wirtschaft zu Fall bringen kann.
"Freßt sie, Freßt sie, Freßt sie jetzt!
Sie ist eine Angestellte im öffentlichen Dienst.
Freßt sie! Saugt ihr Blut, saugt sie aus!"
Wir dürfen die Banken nicht wieder
zur Tagesordnung übergehen lassen.
Ansonsten werden wir nichts
außer noch mehr Schulden zu sehen bekommen.
Mehr Armut, mehr Ungleichheit und
die nächste Krise in fünf oder zehn Jahren,
die wieder wir bezahlen werden müssen.
Es ist eine letzten Endes politische Frage,
weil die Reformen, die erforderlich sind,

Indonesian: 
Ayah Nick Clegg adalah chairman dari United Trust Bank.
Nick Clegg pernah bekerja di sektor perbankan.
18 orang dari 23 anggota kabinet adalah jutawan.
1% dari penduduk Inggris adalah jutawan, tetapi 78% dari anggota kabinet adalah jutawan.
"Kabinet adalah tempat makan gembong perbankan."
neraca keuangan bank saat ini 4 kali lipat PDB, pada 6 triliun pound. Mereka menyandera publik.
Kekayaan mereka sangat besar melalui permainan sistem finansial hingga kita berada pada titik kritis
dimana satu bank berpotensi meruntuhkan seluruh perekonomian.
"Makan, makan dia sekarang, makan! Dia adalah pekerja sektor publik! Hisap darahnya, hisap sampai kering!"
Kita tidak bisa membiarkan bank kembali ke rutinitasnya, karena jika itu terjadi, kita hanya akan melihat lebih banyak utang,
lebih banyak kemiskinan, kesenjangan, dan krisis lain dalam 5 atau 10 tahun kedepan, yang akhirnya kita lagi yang harus membayar.

English: 
Nick Clegg's father was chairman 
of United Trust Bank.
Nick Clegg has had previous employment
 in the banking sector.
18 of 23 cabinet members are millionaires.
1% of UK citizens are millionaires,
but 78% of the cabinet are millionaires.
"This is the banking fraternities feeding station."
Banks balance sheets are now 
4 times GDP at £6 trillion.
They are holding the public hostage.
Their wealth has become so great 
through gaming the financial system
that we are at a tipping point,
whereby a single bank could now 
take down the entire economy.
"Eat her, eat her now, eat her!
 She's a public sector worker!
Eat her! Suck her blood, Drink her dry!"
We can't let the banks 
go back to business as usual
because if they do then 
all we're going to see is more debt,
more poverty, more inequality 
and another crisis in 5 or 10 years,
which we're going to have 
to pay for again.
It is a political issue, ultimately,
 because the reforms

French: 
Le père de Nick Clegg était 
Président de "United Trust Bank".
Nick Clegg a travaillé dans le secteur bancaire.
18 des 23 ministres du 
gouvernement sont millionnaires.
1% des citoyens britanniques sont millionnaires, 
alors que 78% des ministres le sont.
"c'est ici que viennent se nourrir les 
membres de la confrérie des banquiers"
Le bilan des banques est à 
présent 4 fois supérieur au PIB,
s'élevant à 6000 milliards de livres. Les 
banques prennent la population en otage.
Leur richesse acquise à travers le 
jeu de la finance est si important
que nous sommes arrivés à un tournant
où une seule banque peut mettre à 
genoux l'économie tout entière.
"Mange-là, maintenant, mange-là ! 
elle travaille dans le service public !
Mange-là ! Bois son sang
 jusqu'à la dernière goutte !"
On ne peut pas laisser les banques reprendre 
tranquillement leurs habitudes car sinon,
il y aura plus de dette, plus de pauvreté, 
plus d'inégalités et une autre crise
dans 5 ou 10 ans dont nous 
devrons encore payer la facture.

Korean: 
닉 클레그(영국 부총리)의 아버지는 유나이티드트러스트은행의 이사회 의장이다.
닉 클레그 자신 역시 금융권의 경력을 가지고 있다.
각료 23명 중 18명이 갑부다.
영국민 1%가 백만장자인데 반해 각료의 78%가 백만장자다.
"여기는 은행식구들의 급식소"
은행재정은 GDP의 4배인 6조 파운드에 이른다. 국민을 볼모한 재산이다.
은행이 금융시스템을 통해 투기로 쌓은 부가 너무 거대해져,
일개 은행이 전체 경제를 말아먹을 수 있을 정도로 우리의 입지가 불안해졌다.
"그 여자 잡아드셔, 공무원이네! 얼른잡숴! 피빨아 말려버려!"
우린 은행이 평소처럼 영업을 하도록 좌시할 수 없어요. 내버려 두면 더 많은 빚과,
가난과, 불평등과 또 다른 금융위기가 5~10년 안에 찾아와 그 대가를 우리가 치러야 될테니까요.

Italian: 
Il padre di Nick Clegg era presidente
della United Trust Bank.
In precedenza Nick Clegg aveva
lavorato nel settore bancario.
18, dei 23 membri di Gabinetto, sono milionari.
Solo l’1% dei cittadini britannici è milionario,
contro il 78% dei membri di Gabinetto.
Questa è la stazione di approvvigionamento
delle confraternite bancarie.
Con 6 trilioni di sterline, i bilanci delle banche superano
di 4 volte il PIL e tengono in ostaggio i cittadini.
Attraverso i giochetti fatti col sistema finanziario la loro
ricchezza è così grande che siamo ormai al punto critico
in cui una singola banca può trascinare
nel fallimento un’economia intera.
"Mangiatela, mangiatela subito, mangiatela.
È una che lavora nel settore pubblico.
Mangiatela, bevetele il sangue, dissanguatela".
Non possiamo permettere alle banche di continuare
le solite pratiche perchè se lo facessimo avremmo
un debito maggiore, più povertà, più
disuguaglianza e un’altra crisi tra 5 o 10 anni
che di nuovo pagheremmo noi.

Polish: 
Ojciec Nicka Clegga był
prezesem United Trust Bank.
Nick Clegg sam pracował
wcześniej w sektorze bankowym.
18 z 23 ministrów to milionerzy.
Milionerzy to 1% obywateli Wielkiej
Brytanii, ale aż 78% składu rządu.
Tutaj żerują bankierzy.
Aktywa banków wynoszą obecnie
6 bilionów L - 4 razy tyle co PKB.
Społeczeństwo jest ich zakładnikiem.
Majątek banków tak urósł przez
ogrywanie systemu finansowego,
że osiągnęliśmy punkt
krytyczny - jeden bank może
może doprowadzić do
upadku całej gospodarki.
Pożryj ją, pożryj ją! Pracuje
w sektorze publicznym!
Wyssij z niej całą krew!
To nie może trwać dalej, bo to doprowadzi
tylko do jeszcze większego zadłużenia
większej biedy, większej nierówności
i następnego kryzysu za 5 czy 10 lat,
za który znów sami zapłacimy.

Bulgarian: 
Бащата на Ник Глек е бил председател на Юнайтед Тръст Банк.
Ник Глек е имал предишна заетост в банковия сектор.
18 от 23 от членовете на кабинета са милионери.
1% от гражданите на Великобритания са милионери, но и 78% от кабинета са милионери.
"Това е станцията на банковото братство".
Банковите отчети са сега 4 пъти БВП - 6 трилиона паунда. Те държат обществото като заложник.
Тяхното богатство е станало толкова голямо с игрите на финансовата система, че сме в повратната точка
където една единствена банка може да срине цялата икономика.
"Изяж я, изяж я сега, изяж я! Тя работи в публичния сектор! Изяж я! Изпий й кръвта, изпий я!"
Не може да позволим на банките да се върнат към работа както обикновено, защото ако го направим, всичко което ще видим е още дълг.
Повече бедност, повече неравенство и друга криза до 5 - 10 години, за която ще трябва да плащаме отново.

German: 
Nick Clegg war früher im Bankensektor beschäftigt.
18 von 23 Mitglieder des Kabinetts sind Millionäre.
1 % der britischen Bürger sind Millionäre,
aber 78 % des Kabinetts sind Millionäre.
"Dies ist die Futterstation der Banken-Bruderschaft."
Die Bilanzen der Banken betragen mit 6 Billionen Pfund
das 4-fache des Bruttoinlandsproduktes.
Das Volk ist ihre Geisel.
Ihr Vermögen ist durch das Spiel
mit dem System so groß geworden,
dass wir an dem Punkt angelangt sind, an dem
eine einzelne Bank die gesamte Wirtschaft zu Fall bringen kann.
"Freßt sie, Freßt sie, Freßt sie jetzt!
Sie ist eine Angestellte im öffentlichen Dienst.
Freßt sie! Saugt ihr Blut, saugt sie aus!"
Wir dürfen die Banken nicht wieder
zur Tagesordnung übergehen lassen.
Ansonsten werden wir nichts
außer noch mehr Schulden zu sehen bekommen.
Mehr Armut, mehr Ungleichheit und
die nächste Krise in fünf oder zehn Jahren,
die wieder wir bezahlen werden müssen.
Es ist eine letzten Endes politische Frage,
weil die Reformen, die erforderlich sind,

Slovenian: 
To je politična zadeva, saj lahko potrebne reforme
dosežemo le s parlamentom.
Ne potrebujemo nobenega Velikega zakona
parlamenta.  Vse, kar je potrebno je, preprečiti
klirinškim bankam
ustvarjanje valute, ki temelji na dolgu posojilojemalcev
- to je to.  Prenehate s tem.
To je George.  George je delal v veliki banki v
londonskem Cityu.
Lepega dne pa je brez opozorila Georgova banka
bankrotirala.   Na srečo je vlada banko rešila
in George je obdržal svojo službo, toda lakomna
vlada je hotela nekaj v zameno za svojo pomoč.
Zahtevala je višji davek na Georgovo plačo in denarni
dodatek.
Za osebo z visoko stroškovnim življenjskim slogom,
kot je bil Georgev,

Modern Greek (1453-): 
nur vom Parlament umgesetzt werden können.
Wir brauchen keine große Gestzesänderung
seitens des Parliaments.
Alles was das Parlament tun müsste,
wäre die Banken daran zu hindern,
Währung aus den Schulden ihrer Kreditnehmer zu schaffen.
Das ist alles. Dem muss man ein Ende setzen.
"Das ist George.
George arbeitete in einer großen Bank in der Londoner City.
Aber eines Tages ging Georges Bank ohne Vorwarnung pleite.
Zum Glück rettete die Regierung die Bank
und George behielt seinen Job.
Aber die gierige Regierung wollte für ihre Hilfe etwas im Gegenzug.
Sie forderten eine höhere Steuer
auf Georges Gehalt und Bonus.
Für jemanden mit einem hohen kostenintensiven Lebensstil
wie George, kann so ein Schock verheerend sein.

Bulgarian: 
Политически въпрос е, в края на краищата, защото реформите, които са необходими могат единствено да бъдат постигнати от Парламента.
Не е необходим някакъв голям акт от страна на Парламента. Всичко, което трябва да направи е да предотврати клиринг банките
да създават пари основани на дълга на техните заемополучатели - това е. Спирате това.
Това е Джордж. Джордж работи в голяма банка в Лондон.
Но един ден без предупреждение банката на Джордж фалира. За щастие правителството спасява банката
и Джордж задържа работата си, но алчното правителство иска нещо в замяна за помощта.
Поискват по-висок данък върху заплатата на Джордж и неговия бонус. За някой с висок стандарт на живот като Джордж,

Swedish: 
Det är en politisk fråga, eftersom de reformer som krävs enbart kan uppnås genom parlamentet.
Vi behöver inte något stort agerande från parlamentets sida. Allt de behöver göra är att hindra bankerna
från att skapa valuta baserat på deras låntagares skulder. Det är allt. Vi får ett slut på det.
Det här är George. George arbetade i en stor bank i City i London.
Men en dag, helt utan förvarning gick Georges bank i konkurs. Lyckligtvis räddade regeringen banken
och George fick behålla sitt jobb, men den giriga regeringen ville ha något i utbyte för sin hjälp.
De krävde mer skatt på Georges lön och bonus. Får någon med en dyr livsstil som George,

Croatian: 
samo sprovesti samo parlament.
Ne trebaju nam velike izmjene
zakona od strane parlamenata.
Sve što parlament mora raditi,
bi bilo da spriječi banke,
da stvoraju valutu iz dugova svojih dužnika.
To je sve. Tome se mora stati na kraj.
"Ovo je George."
George je radio u jednoj velikoj
banci, u londonskom City-u.
Ali jednog dana George-ova banka
je otišla u stečaj bez upozorenja.
Na sreću, vlada je spasila banku
i George je zadržao svoj posao.
Ali pohlepna vlada je željela
protuuslugu za njihovu pomoć.
Oni su zahtjevali veći porez
na George-ovu plaću i bonus.
Za nekoga sa visokim troškovima stila života,
kao George, takav šok može biti poražavajući.

Spanish: 
En el fondo, este es un asunto político, porque las reformas que se requieren solo pueden ser logradas por el Parlamento.
No necesitamos una gran ley del Parlamento. Básicamente todo lo que se necesita es impedir a la banca comercial 
crear dinero basado en la deuda de los prestatarios. Eso es todo. Así se detiene el problema.
Este es Jorge. Jorge trabajó en un gran banco en la ciudad de Londres.
Pero un día, sin que se le avisara, su banco quebró. Afortunadamente, el gobierno rescató al banco.
Y Jorge mantuvo su trabajo, pero el ambicioso gobierno querría algo a cambio por la ayuda.
Exigieron mayores impuestos en el salario y las bonificaciones de Jorge. Para alguien con un estilo de vida costoso como el de Jorge,

Indonesian: 
Ini adalah isu politik, karena reformasi hanya bisa dicapai melalui Parlemen.
Kita tidak membutuhkan aksi Parlementer yang besar. Yang kita perlu hanyalah mencegah bank kliring
dari menciptakan mata uang berbasis pinjaman - itu saja. Hentikan itu.
Ini George. George bekerja di Bank besar di London.
Tetapi suatu hari, tanpa peringatan, Bank George tiba-tiba bankrut. Untungnya, pemerintah menyelamatkan bank tersebut
dan George tetap bisa bekerja, tetapi pemerintah yang rakus menginginkan imbalan atas bantuannya.
Mereka menaikkan pajak pendapatan dan bonus dari George. Untuk seseorang yang memiliki lifestyle kelas tinggi seperti George,

Korean: 
이건 결국 정치문제에요. 은행개혁은 의회를 통해서만 달성될 수 있거든요.
우린 거창한 의회 제정법이 필요한게 아니에요. 그저 은행이
대출을 내주면서 돈을 만들지 않게만 하면 됩니다. 그게 다에요. 거기서 끝입니다.
조지를 소개해 드리죠. 씨티의 큰 은행에서 일했습니다.
그런데 어느날 아무 예고도 없이 조지의 은행이 파산했더랬죠. 다행스럽게도 정부가 구제해 줬구요.
조지는 직장을 유지할 수 있었지만 탐욕스런 정부가 도움의 대가를 요구했어요.
조지의 월급과 보너스에 고액의 세금을 매겼죠. 조지처럼 럭셔리라이프를 즐기는 사람에게는 절망적인 일이었어요.

German: 
nur vom Parlament umgesetzt werden können.
Wir brauchen keine große Gestzesänderung
seitens des Parliaments.
Alles was das Parlament tun müsste,
wäre die Banken daran zu hindern,
Währung aus den Schulden ihrer Kreditnehmer zu schaffen.
Das ist alles. Dem muss man ein Ende setzen.
"Das ist George.
George arbeitete in einer großen Bank in der Londoner City.
Aber eines Tages ging Georges Bank ohne Vorwarnung pleite.
Zum Glück rettete die Regierung die Bank
und George behielt seinen Job.
Aber die gierige Regierung wollte für ihre Hilfe etwas im Gegenzug.
Sie forderten eine höhere Steuer
auf Georges Gehalt und Bonus.
Für jemanden mit einem hohen kostenintensiven Lebensstil
wie George, kann so ein Schock verheerend sein.

Romanian: 
În ultimă instanță, e o problemă politică, deoarece reformele reclamate pot fi inițiate doar de Parlament.
Nu avem nevoie de un act legislativ voluminos. Parlamentului i se cere doar să le interzică băncilor de clearing
să creeze noi bani, bazați pe datoriile împrumutaților. Opriți-le!
Acesta e George, George lucra într-o bancă din City of London.
Însă, într-o zi fără a fi preîntâmpinat, banca lui George a falimentat. Din fericire, guvernul a salvat banca
și George și-a păstrat postul, dar guvernul hapsân a cerut ceva în schimbul acestui ajutor,
Acesta a cerut majorarea impozitului pe salariul și premiile lui George. Pentru cineva care are un mod de viață atât scump ca George,

French: 
C'est une question politique au fond, 
puisque les réformes nécessaires
ne peuvent être mises en œuvre 
que par le biais du parlement.
Nous n'avons pas besoin d'une très grande loi.
 Il faut simplement empêcher les banques
de compensations de créer de la monnaie 
avec la dette de ses emprunteurs
- et vous arrêtez tout ça.
Je vous présente Georges. Georges 
travaillait dans une grande banque de la City.
Mais un jour sans prévenir, 
sa banque a fait faillite.
Par chance, le gouvernement 
est venu au secours de la banque
et Georges a gardé son emploi ;
mais le gouvernement avide a demandé 
quelque chose en retour pour son aide.
Il a exigé des prélèvements plus 
élevés sur les salaires et bonus.
Pour quelqu'un habitué à un 
haut train de vie comme Georges,

Polish: 
To kwestia polityczna, bo reformę w
końcu musi przeprowadzić Parlament.
Nie potrzebujemy wielkiej ustawy,
wystarczy, że zabroni bankom rozliczeniowym
tworzenia waluty na
podstawie długu kredytobiorców.
Tylko tyle. Musimy z tym skończyć.
Część narracji w tym
filmie pochodzi z tej książki.
Poznaj George'a.
George pracował w dużym
banku w londyńskim City,
ale pewnego dnia bank
George'a nagle upadł.
Na szczęście rząd uratował
bank i George nie stracił pracy,
ale za swoją pomoc chciwy
rząd chciał czegoś w zamian.
Zażądał wyższych podatków
od pensji i premii George'a.

English: 
that are required can only be achieved 
by Parliament.
We don't need 
a very big Act of Parliament.
All it has to do is basically prevent 
the clearing banks
from creating currency based 
on the debt of their borrowers.
That's it. You stop that.
This is George.
George worked 
in a big bank in the City of London.
But one day without warning 
George's bank went bust.
Luckily, the government rescued the bank 
and George kept his job,
but the greedy government wanted something
 in return for their help.
They demanded a higher tax 
on George's salary and bonus.
For someone with a high-cost lifestyle 
like George,

Portuguese: 
É uma questão política, em última análise, porque as reformas que são necessárias só pode ser alcançadas via Parlamento.
Nós não precisamos de uma grande lei do Parlamento. Tudo o que há a fazer é, basicamente, impedir os bancos de compensação,
de criar de moeda com base na dívida de quem lhes pede emprestado - é só isso. Parar com isso.
Este é o George. O George trabalhou num grande banco na cidade de Londres.
Mas um dia, sem aviso, O banco do George foi à falência. Felizmente, o governo resgatou os bancos,
e George manteve seu emprego, mas o governo ganancioso queria algo em troca de sua ajuda.
Eles exigiram um imposto mais elevado sobre o salário e o bónus do George. Para alguém com um estilo de vida de alto custo, como o George,

Italian: 
In ultima analisi è una questione politica, perchè le
riforme necessarie sono di competenza del Parlamento.
Non c’è bisogno di un grosso impegno parlamentare,
si deve soltanto impedire alle banche di compensazione
di creare moneta basandosi sul debito di chi ha
preso soldi in prestito. Impedirglielo e basta.
Il testo della voce narrante di questo
documentario è tratto dal libro:
Da dove viene il denaro?
Lui è George. George lavorava per una
grande banca della City di Londra.
Ma un giorno, senza alcun preavviso, la banca di
George fallì. Per fortuna il governo salvò la banca
e George conservò il suo lavoro, ma l'avido
governo volle qualcosa in cambio dell’aiuto dato.
Chiese tasse più alte sul salario e i premi di George.
Per uno con uno stile di vita costoso come George

Polish: 
Dla kogoś takiego jak George, kto
ma tyle wydatków, był to prawdziwy cios.
George ledwie może opłacić czynsz
za apartament w centrum Londynu.
Opony jego Aston Martina się zużywają
i ledwie spełniają obowiązujące normy.
Jeżeli sytuacja George'a się nie
poprawi, jeżeli ktoś mu nie pomoże,
to może nawet będzie musiał
zrezygnować z krawców z Saville Row
i zacząć kupować garnitury
w Topshop albo Next.
Nawet gdyby George miał co świętować,
nie stać by go było na szampana.
George nie jest sam. Wielu
innych cierpi razem z nim.
Nie wiadomo, kiedy wrócą stare dobre czasy.
Ale dzięki twojej pomocy życie
George'a może obrócić się na lepsze.
Niewielki comiesięczny datek znów
wniesie nieco blasku do życia George'a.

Spanish: 
un golpe como éste puede ser devastador. Ahora Jorge pasa dificultades para pagar la renta de su apartamento con vista al río en el centro de Londres.
Los neumáticos de su Aston Martin se están desgastando, y apenas son legales para la carretera.
A menos que la situación de Jorge mejore, o a menos que alguien como tú lo ayude,
Jorge podría verse forzado de ignorar la sastrería de Saville Row, y comprar su traje en Topshop o Next.
Incluso si Jorge tuviera algo qué celebrar, ya no puede costear más champaña para celebraciones.
Jorge no está solo. Incontables más están sufriendo como él. Nadie sabe cuánto tiempo pasará hasta que los buenos tiempos regresen.
Pero con tu ayuda Jorge puede volver a su vida anterior. Una simple 
donación mensual tuya puede traer un poco de alegría a la vida de Jorge.

Modern Greek (1453-): 
Jetzt hat George Schwierigkeiten die Miete
für sein Apartment mit Blick auf die Themse zu bezahlen.
Die Reifen seines Aston Martin sind
schon hauchdünn und kaum noch verkehrszulässig.
Es sei denn Georges Situation
verbessert sich oder jemand wie Sie hilft ihm,
wird George vielleicht gezwungen sein
am nächsten Savile Row Schneider vorbeizulaufen
und seinen Anzug bei Topshop oder Next zu kaufen.
Selbst wenn George noch etwas zu feiern hätte,
kann er sich den Champagner dazu nicht mehr leisten.
George ist nicht allein. Unzählige Andere leiden wie er.
Niemand weiß wie lange es dauern wird
bis die guten Zeiten zurückkehren.
Mit Ihrer Hilfe kann George sein Leben in den Griff bekommen.
Eine kleine monatliche Spende Ihrerseits
kann ein wenig Sonne zurück in Georges Leben bringen.
Nur 395 Pfund werden ihm helfen unbedeutende Erfolge
mit einer Magnum-Flasche Cristal zu begießen.

Croatian: 
Sada George ima poteškoće, sa plaćanjem stanarine,
za svoj apartman sa pogledom na Temzu.
Gume njegovog Aston Martina su već jako
tanke i skoro nedopustive za promet.
Osim ako se George-ova situacija ne
popravi, ili mu netko kao vi ne pomogne,
George će možda biti prisiljen,
da prođe pokraj slijedećeg Savile Row krojača
i kupi svoje odijelo kod
Topshopa, ili tako nekoga.
Čak kada bi George još nešto slavio,
on si za to više ne može priuštiti šampanjac.
George nije jedini.
Bezbroj drugih pate kao on.
Nitko ne zna koliko dugo će trajati
dok se ne vrate dobra vremena.
Uz vašu pomoć, George može dobiti
svoj život pod nadzor.
Mala mjesečna donacija sa vaše strane,
može vratiti u George-ov život malo sunca.
Samo 395 funti će mu pomoći da slavi bezznačajne usjehe
sa jednom flašom Magnum Cristal šampanjca.

Bulgarian: 
шок като този е опустошителен. Сега Джордж се бори да си позволи наема на своя апартамент до реката в центъра на Лондон.
Гумите на неговия Астън Мартин изтъняват и са почти нелегални на пътя.
Докато ситуацията на Джордж не се подобри, или докато някой като теб не му помогне -
Джордж може да му се наложи да подмине шивачите на Савил Роу и да си купи костюм от Топшоп или Next.
Дори да има нещо за празнуване, той няма да може да си позволи шампанското, с което да празнува.
Джордж не е сам. Безброй други страдат като него. Никой не знае колко е необходимо за да се върнат добрите времена.
Но с твоя помощ Джордж може да обърне живота си. Малко месечно дарение от теб може да върне Слънцето в живота на Джордж.

Korean: 
지금, 조지는 런던 중심의 강변아파트 월세를 감당하느라 고생하고 있어요.
그의 애스턴 마틴 타이어는 닳고닳아 도로에 나가면 바로 불법이죠.
조지의 형편이 나아지거나 당신 같은 사람이 도와주지 않는다면
조지는 사빌로우 양복점을 지나 톱숍이나 넥스트에서 양복을 사야될지도 모릅니다.
축하일 일이 생긴다 해도 조지는 축배를 들 샴페인조차 살 수 없어요.
조지뿐만이 아니었어요. 무수히 많은 사람들이 조지처럼 궁핍해 졌죠. 과거의 영광이 언제 재현될지는 아무도 모른답니다.
그러나 당신의 도움으로 조지가 예전의 삶을 찾을 수 있어요. 달달이 조금만 기부하시면 조지에게 광명이 찾아옵니다.

Indonesian: 
kejutan seperti ini bisa membuat galau. Saat ini George bekerja keras untuk membayar sewa apartemen di pusat London.
Roda mobil Aston Martinnya sudah tipis, dan hampir ilegal.
Jika kondisi George tidak diperbaiki - atau tidak ada seseorang seperti anda membantu dia -
maka George akan terpaksa jalan kaki melewati perancang busana Savile Row, dan terpaksa membeli jas dari Topshop atau Next.
Bahkan jika George ingin mengadakan pesta, ia tidak akan mampu membeli sampanye.
George tidak sendiri. Banyak orang yang menderita seperti George. Tidak ada yang tahu sampai kapan keadaan akan membaik.
Tetapi anda bisa membantu memutar balik kehidupan George. Sumbangan kecil tiap bulan dari anda akan mengembalikan cahaya hidup George.

Italian: 
un colpo come questo può essere devastante.
Ora George fa fatica a pagare l’affitto del suo
appartamento sul fiume nel centro di Londra.
Gli pneumatici della sua Aston Martin sono
quasi lisci e al limite delle norme.
A meno che la situazione di George non migliori,
o a meno che qualcuno come te lo aiuti,
George sarà costretto a comprare il suo prossimo vestito
da Topshop o Next invece che dal sarto di Saville Row.
Se poi George dovesse festeggiare, non
potrebbe più permettersi lo champagne.
George non è l’unico, ce ne sono molti che soffrono come lui.
Nessuno sa quando torneranno i bei tempi che furono.
Ma con il tuo aiuto George può riavere la sua
vita.
Una tua piccola donazione mensile può
riportare un raggio di sole nella vita di George.

German: 
Jetzt hat George Schwierigkeiten die Miete
für sein Apartment mit Blick auf die Themse zu bezahlen.
Die Reifen seines Aston Martin sind
schon hauchdünn und kaum noch verkehrszulässig.
Es sei denn Georges Situation
verbessert sich oder jemand wie Sie hilft ihm,
wird George vielleicht gezwungen sein
am nächsten Savile Row Schneider vorbeizulaufen
und seinen Anzug bei Topshop oder Next zu kaufen.
Selbst wenn George noch etwas zu feiern hätte,
kann er sich den Champagner dazu nicht mehr leisten.
George ist nicht allein. Unzählige Andere leiden wie er.
Niemand weiß wie lange es dauern wird
bis die guten Zeiten zurückkehren.
Mit Ihrer Hilfe kann George sein Leben in den Griff bekommen.
Eine kleine monatliche Spende Ihrerseits
kann ein wenig Sonne zurück in Georges Leben bringen.
Nur 395 Pfund werden ihm helfen unbedeutende Erfolge
mit einer Magnum-Flasche Cristal zu begießen.

Portuguese: 
um choque como esse pode ser devastador. Agora o George luta para pagar a renda do seu apartamento à beira rio no centro de Londres.
Os pneus do seu Aston Martin, estão quase carecas, quase a roçar a ilegalidade.
A menos que a situação do George melhore - ou a menos que alguém como você o possa ajudar -
de seguida, o George pode até ser forçado a passar ao lado dos alfaiates de SavilleRow e terá de comprar os seus fatos na Topshop, ou na Next.
Apesar do George nada ter que comemorar, ele não pode pagar o champanhe com que comemoraria.
O George não está sozinho. Inúmeros outros estão a sofrer como ele. Ninguém sabe quanto tempo vai passar até que os bons tempos retornem.
Mas, com a sua ajuda, o George pode mudar sua vida. Uma simples doação mensal sua pode trazer um pouco de luz do sol de volta para a vida do George.

Swedish: 
kan en sådan chock vara förödande. Nu kämpar George för att ha råd med hyran för sin lägenhet i centrala London.
Däcken på hans Aston Martin är tunna och knappt lagliga att köra med.
Om inte Georges situation förbättras - eller om inte någon som du hjälper honom -
så kanske George till och med tvingas gå förbi skräddaren på Saville Row och köpa kostymer på Topshop eller Next.
Även om George hade haft något att fira, så har han inte längre råd med champagne att fira med.
George är inte ensam. Otaliga andra lider som han. Ingen vet hur länge det kommer att dröja tills de goda tiderna återvänder.
Men med din hjälp kan George få ordning på sitt liv. En donation från dig kan ge George lite glädje i livet.

Slovenian: 
je to lahko uničujoč šok.
Zdaj George s težavo plačuje najemnino za svoje
stanovanje ob reki v središču Londona.
Gume na njegovem Aston Martinu se tanjšajo in komaj
še ustrezajo predpisom za vožnjo.
Če se Georgeva situacija ne izboljša - ali če mu
kdo, kot ste vi, ne pomaga -
bo George morda moral kar mimo Saville Row
krojačev
in kupiti svojo obleko v Topshopu ali Nextu.
Tudi če bi George imel kakšen razlog za praznovanje,
si ne more več privoščiti šampanjca za
praznovanje.
George ni edini.  Nešteto drugih trpi tako kot on.
Nihče ne ve, kako dolgo bo trajalo, preden se
vrnejo dobri časi.
A z vašo pomočjo se Georgu lahko življenje obrne.
Vaša preprosta mesečna donacija lahko vrne sončne
žarke v Georgevo življenje.

Romanian: 
un atare șoc poate fi devastator. Acum George suferă pentru a-și permite chiria apartamentului său riveran din centrul Londrei.
Anvelopele instalate pe Aston Martin-ul său se subțiază și abia corespund standardului legal.
Dacă situația lui George nu se va îmbunătăți sau dacă cineva ca tine nu-l va ajuta,
atunci George va fi forțat să ocolească croitorii de pe Saville Row și să-și cumpere un costum de la Topshop sau Next.
Și dacă George ar avea ceva de celebrat, acesta nu și-ar putea permite șampania cu care ar putea sărbători.
George nu e singur. Mulți suferă la fel. Nimeni nu știe când vor reveni timpurile bune.
Însă, cu ajutorul tău George își poate schimba viața. O simplă donație lunară poate aduce o rază de lumină în viața lui George.

French: 
un tel coup du sort peut être accablant.
A présent Georges rame pour payer la location 
de son appartement situé en plein centre.
Les pneus de son Aston Martin sont presque 
lisses, il ne pourra bientôt plus rouler avec.
A moins que sa situation ne s'améliore
- ou que quelqu'un comme 
vous ne lui vienne en aide -
Georges risque même de devoir
 renoncer à se faire faire des costumes
sur mesure et de se rabattre sur 
du prêt à porter haut de gamme.
Même s'il a quelque chose à fêter, il ne peut plus 
s’offrir le champagne pour célébrer le moment.
Georges n'est pas seul. D'innombrables 
personnes souffrent comme lui.
Personne ne sait le temps qu'il faudra 
attendre avant que tout s'arrange.
Mais grâce à votre soutien, 
Georges peut se sentir revivre.
Vous pouvezpar un simple don, chaque 
mois, lui apporter un rayon de soleil.

English: 
a shock like this can be devastating.
Now George struggles to afford the rent
on his riverside apartment
 in central London.
The tyres on his Aston Martin are wearing thin
and are barely road-legal.
Unless George's situation improves,
or unless someone like you helps him,
then George may even be forced 
to walk past the next Saville Row tailors
and buy his suit from Topshop or Next.
Even if George had anything to celebrate,
he can no longer afford the champagne
to celebrate with.
George is not alone. 
Countless others are suffering like him.
No-one knows how long it'll be 
until the good times return.
But with your help
George can turn his life around.
A simple monthly donation from you
can bring a bit of sunshine 
back to George's life.

French: 
Rien que 395 livres lui permettront de 
célébrer ses petits succès avec
un magnum de champagne.
Pas plus que 900 livres permettront à Georges 
d'acheter des pneus pour son Aston Martin.
2000 livres redonneront sa fierté à Georges 
avec un nouveau costume confectionné
par un prestigieux tailleur de la rue Savile Row.
Un petit montant peut même l'aider :
Juste 200 livres pour offrir un repas 
à Georges et sa petite copine.
Seulement 200 livres de plus pour les boissons.
En parrainant un banquier, vous n'allez pas 
seulement soutenir quelqu'un comme Georges
dans les moments difficiles 
- vous allez également soutenir
les bars à vin à la mode de la City, 
les fabricants de voitures de luxe italiens
et les tailleurs de la rue Savile Row.
Vous accomplirez votre devoir de patriote par 
votre soutien au plus grand secteur d'activité
britannique pendant sa période de crise.
Et quand tout s'arrangera, quand 
Georges retrouvera ses bonus,
Les impôts qu'il paiera alimenteront les 
caisses du service public dont vous dépendez,

English: 
Just £395 will help him celebrate
 minor achievements
with a magnum of Cristal champagne.
As little as £900 will help George buy
a new set of tyres for his Aston Martin.
£2000 can help George recover 
his self-esteem
with a suit 
from a prestigious Saville Row tailor.
But even a small amount will help.
Just £200 will buy a meal for George 
and his girlfriend Experience.
Just £200 extra will buy the drinks.
By adopting a banker
 you won't just be supporting
someone like George in a time of need,
you'll also be supporting 
the trendy wine bars
of the City of London,
the luxury car makers of Italy 
and the tailors of Saville Row.
You'll be doing your patriotic duty 
to support Britain's greatest industry
in its time of need.
And when the good times return
and George gets his bonus back,
the taxes he pays will help fund 
the public services
that the rest of you scroungers depend on.

Portuguese: 
Apenas 395 libras, irão ajudá-lo a celebrar as conquistas menores com uma magnum de champanhe Cristal.
Tão pouco como 900 libras, ajudarão o George a comprar um novo conjunto de pneus para o seu Aston Martin.
2000 libras, podem ajudar George a recuperar sua auto-estima com um fato de um alfaiate de prestígio de SavilleRow. Mas mesmo uma pequena soma irá ajudar.
Apenas 200, comprarão uma refeição para o George e sua acompanhante de luxo. Apenas mais 200 libras extra, e comprará também as bebidas.
Ao adoptar um banqueiro, não está apenas a apoiar alguém como o George num momento de necessidade,
você também estará a apoiar os melhores bares enófilos da cidade de Londres, os fabricantes de carros de luxo de Itália e os alfaiates de SavilleRow.
Você estará a fazer o seu dever patriótico para apoiar a maior indústria da Grã-Bretanha, na sua hora de necessidade.
E quando os bons tempos retornarem, e o George receber os seus prémios de gestão de volta,
os impostos que ele paga ajudarão a financiar os serviços públicos, de que o resto de vocês pés-rapados dependem.

Romanian: 
Doar 395 £ l-ar putea ajuta să celebreze micile sale realizări cu o sticlă de șampanie Cristal.
900 £ i-ar permite lui George să-și cumpere un nou set de anvelope pentru Aston Martin.
2000 £ l-ar ajuta pe George să-și recupereze stima pentru sine, cu un costum de la un croitor prestigios de pe Saville Row. Însă și o mică cantitate îl va ajuta.
Doar 200 £ ar achita cina lui George și a prietenelor lui. Un surplus de 200 £ ar achita și băuturile.
Prin adopția unui bancher nu vei asigura doar suportul unui individ ca George, aflat în dificultate,
ci vei susține și localurile sofisticate din City of London, fabricanții mașinilor de lux din Italia, precum și croitorii de pe Saville Row.
Îți vei satisface datoria patriotică prin susținerea celei mai mari industrii britanice, aflată în timpuri de mare dificultate.
Și atunci când vor reveni timpurile bune, iar George își va recăpăta premiile,
taxele plătite de acesta vor contribui la finanțarea serviciilor publice, de care voi rău-platnicilor sunteți dependenți.

Spanish: 
Tan solo 395 libras le ayudarán a celebrar su logros menores con una botella magnum de champaña Cristal.
Tan poco como 900 libras, le ayudarán a Jorge a compra un juego nuevo de neumáticos para su Aston Martin.
2000 libras le pueden ayudar a Jorge a recuperar su autoestima con un traje de un prestigioso sastre de Saville Row, pero incluso un monto menor, ayudará.
Tan solo 200 libras comprarán una cena para una velada de Jorge y su novia. Solo 200 libras de más, comprarán las bebidas.
Adoptando a un banquero, no solo estará apoyando a alguien como Jorge en tiempo de crisis,
se estará apoyando a los bares de vino de moda de la ciudad de Londres, las fábricas de coches lujosos de Italia y los sastres de Saville Row.
Se estará cumpliendo un deber patriótico de apoyo a la mejor industria Británica en tiempos de necesidad.
Y cuando lo buenos tiempos regresen y Jorge recupere sus bonificaciones,
Los impuestos que él paga ayudarán a financiar los servicios públicos del que el resto de ustedes, parásitos, dependen.

Bulgarian: 
Само 395 паунда ще му помогнат да празнува малките постижения с чаша шампанско Кристал.
Скромните 900 паунда ще му помогнат да купи нови гуми за Астън Мартина.
2000 паунда ще му помогнат да възвърне достойнството си с престижен костюм от Савил Роу. Но дори и малко ще помогне.
Само 200 паунда ще купят вечеря на Джордж и неговата приятелка Експириънс. Само 200 паунда допълнително ще усигурят напитките.
Като си осиновите банкер не само ще сте в полза на някой като Джордж изпаднал в нужда,
ами също така подкрепяте модните барове в Лондон, луксозните коли на Италия и шивачите от Савил Роу.
Ще изпълнявате патриотичните си задължения в подкрепа на най-голямата британска индустрия на всички времена.
И когато добрите времена се върнат и Джордж получи своя бонус отново,
таксите, които плаща ще помогнат да се финансират публични услуги, от които зависят и другите крадци на дребно.

Polish: 
Już 395 L pozwoli mu oblewać
sukcesy dużą butelką Cristal.
A za jedyne 900 L George kupi
nowy komplet opon do Aston Martina.
Za 2000 L George poprawi swoją samoocenę,
zamawiając garnitur u krawca z Saville Row.
Ale nawet mniejsza kwota mu się przyda.
Za 200 L George zje
kolację w miłym towarzystwie.
Za dodatkowe 200 L kupi drinki.
Adoptując bankiera, nie tylko pomagasz
w potrzebie komuś takiemu jak George,
ale wspierasz też modne winiarnie
w City, włoskich producentów
samochodów luksusowych
i krawców z Saville Row.
Spełnisz swój patriotyczny obowiązek,
wspierając największą brytyjską
branżę gospodarki w tych trudnych czasach.
A kiedy wrócą dobre czasy i
George znów dostanie premię,
podatki, które zapłaci,
pójdą na usługi publiczne,
z których wy,
darmozjady, korzystacie.

Modern Greek (1453-): 
Mit lediglich 900 Pfund können Sie George
mit einem neuen Satz Reifen für seinen Aston Martin unterstützen.
2000 Pfund helfen George sein Selbstwertgefühl wieder zu finden
mit einem Anzug eines renommierten Schneiders der Savile Row.
Aber auch eine kleine Summe kann Gutes bewirken.
Es kauft George eine Mahlzeit mit seiner Girlfriend-Experience.
Für nur 200 Pfund mehr sind die Getränke auch beglichen.
Indem Sie einen Banker adoptieren,
unterstützen Sie nicht nur
jemand wie George in schweren Zeiten.
Sondern auch die hippen Weinbars im Herzen Londons,
die Luxus-Autohersteller in Italien
und die Schneider der Savile Row.
Sie tun Ihre patriotische Pflicht Großbritanniens
größte Industrie in Zeiten der Not zu ünterstützen.
Wenn die guten Zeiten zurück sind
und George wieder seinen Bonus kriegt,
werden seine Steuern
die öffentlichen Dienstleistungen bezahlen,
von denen Ihr Schnorrer abhängig seid.

Slovenian: 
Le 395Ł mu bo pomagalo praznovati manjše dosežke z
dvolitrsko steklenico Cristal šampanjca.
900Ł bo pomagalo Georgu kupiti nove gume za njegov
Aston Martin.
2000Ł bo pomagalo povrniti Georgevo samospoštovanje
z obleko
prestižnih krojačev Saville Row.  A tudi manjši
znesek bi pomagal.
200Ł bo pomagalo kupiti obrok za Georga in njegovo
punco Experience.
Dodatnih 200Ł bi kupilo pijačo.
S posvojitvijo bankirja ne boste le podprli nekoga,
kot je George, v času pomanjkanja
- podpirali boste tudi trendovske vinske bare v
londonskem Cityu,
izdelovalce luksuznih avtomobilov v Italiji in
krojače Saville Row.
Opravljali boste svojo domoljubno dolžnost in
podpirali britansko največjo gospodarsko panogo v
njenem času pomanjkanja.
In ko se povrnejo dobri časi in dobi George nazaj
svoj denarni dodatek,
bodo davki, ki jih plačuje, pomagali plačati javne
storitve, od katerih ste ostali "žicarji" odvisni.

Italian: 
Con solo £395 aiuterai George a festeggiare
con lo champagne Cristal Magnum.
Con solo £900 aiuterai George nell’acquisto
degli pneumatici per la sua Aston Martin.
Con £2000 aiuterai George a riconquistare la sua
autostima e vestirsi da un prestigioso sarto di Savile Row.
Basta anche un piccolo contributo.
Con appena £200 pagherai una cena per George e la
sua ragazza. Con solo altri £200 potranno anche bere.
Adotta un bancario, non solo aiuterai
qualcuno in cattive acque come George,
ma sosterrai i bar alla moda della City di Londra, i
costruttori di auto di lusso italiane e i sarti di Savile Row.
Farai il tuo dovere patriottico e sosterrai la grande
industria britannica in un momento di bisogno.
Quando torneranno i tempi dell’abbondanza
e George riavrà il suo premio
le tasse che pagherà contribuiranno a pagare i servizi
pubblici dei quali voi scrocconi avete così tanto bisogno.

German: 
Mit lediglich 900 Pfund können Sie George
mit einem neuen Satz Reifen für seinen Aston Martin unterstützen.
2000 Pfund helfen George sein Selbstwertgefühl wieder zu finden
mit einem Anzug eines renommierten Schneiders der Savile Row.
Aber auch eine kleine Summe kann Gutes bewirken.
Es kauft George eine Mahlzeit mit seiner Girlfriend-Experience.
Für nur 200 Pfund mehr sind die Getränke auch beglichen.
Indem Sie einen Banker adoptieren,
unterstützen Sie nicht nur
jemand wie George in schweren Zeiten.
Sondern auch die hippen Weinbars im Herzen Londons,
die Luxus-Autohersteller in Italien
und die Schneider der Savile Row.
Sie tun Ihre patriotische Pflicht Großbritanniens
größte Industrie in Zeiten der Not zu ünterstützen.
Wenn die guten Zeiten zurück sind
und George wieder seinen Bonus kriegt,
werden seine Steuern
die öffentlichen Dienstleistungen bezahlen,
von denen Ihr Schnorrer abhängig seid.

Swedish: 
Bara 395 pund behövs för att hjälpa honom att fira små framgångar med en flaska Cristal champagne.
För så lite som 900 pund kan du att hjälpa George att köpa nya däck till sin Aston Martin.
2000 pund hjälper George återfå sin självkänsla med en skräddarsydd kostym. Men även en liten summa bidrar.
Bara 200 räcker till en måltid för George och hans flickvän. För bara ytterligare 200 kan han betala för dryck.
Genom att adoptera en banktjänsteman stödjer du inte bara en person i nöd, som George
Du stödjer också trendiga vinbarer i centrala London, lyxbilstillverkarna i Italien och skräddarna på Saville Row.
Du kommer att göra din patriotiska plikt att stödja Storbritanniens största industri i dessa kristider.
Och när de goda tiderna återvänder och George får tillbaka sin bonus,
kommer den skatt han betalar att finansiera de samhällstjänster som ni snyltare är beroende av.

Croatian: 
Sa 900 funti možete George podržati, sa
novim kompletom guma za njegov Aston Martin.
2000 funti pomažu George-u, da ponovo
nađe osjećaj vlastite vrijednosti,
sa odijelom renomiranog
krojača na Savile Row.
Ali čak i male sume mogu učiniti dobro.
Za samo 200 funti će George kupiti
obrok za sebe i svoju djevojku.
Za samo 200 funti više kupit će i piće.
Ako vas jedan banker adoptira,
ne pordžite samo nekoga
kao George u teškim vremenima,
nego i hippen vinske barove u City of London,
proizvođače luksuznih auta u Italiji
i krojače na Savile Row.
Vi izvršavate svoju patriotsku dužnost, ako podržite
najveće industrije Velike Britanije u vrijeme krize.
Kad se vrate dobra vremena
i George opet dobije svoj bonus,
njegovi porezi će platiti javne usluge,
od kojih ovisi vaš prosjak.

Korean: 
단돈 395파운드면 조지의 소소한 성과를 크리스탈 샴페인 한 병으로 축하할 수 있어요.
900파운드 정도면 그의 애스턴 마틴 타이어를 갈 수 있겠네요.
2,000파운드면 사빌로우 정장으로 조지의 자존심 회복이 가능하겠군요. 하지만 푼돈도 조지에겐 감지덕지에요.
200파운드로 조지와 여자친구 익스피리언스양에게 식사를, 추가 200파운드로 술을 사줄 수 있습니다.
은행원을 포용함으로써, 조지 같이 형편이 어려운 친구를 돕는 것 뿐만 아니라,
당신은 씨티의 핫한 와인바와, 이태리의 고급차 메이커와, 사빌로우의 양복장이를 돕는 것이 되기도 합니다.
사정이 안 좋은 영국 최고산업을 돕는 애국의무를 다하는 것이기도 하지요.
과거의 영광이 돌아오면, 조지는 다시 보너스를 받을 겁니다.
조지가 내는 세금이 당신 같은 무임승차자들이 기대는 공공서비스에 쓰일거에요.

Indonesian: 
Hanya £395, akan melengkapi pesta pencapaian kecil George dengan Cristal champagne.
£900 akan membantu George membeli satu set roda baru untuk Aston Martin miliknya.
£2000 bisa membantu George mengembalikan gengsinya dengan jas buatan Savile Row yang prestisius. Tetapi jumlah kecilpun bisa membantu.
Hanya £200 bisa membeli makanan untuk George dan pacarnya. Extra £200 lagi untuk minumannya.
Dengan mengadopsi bankir, anda tidak hanya membantu seseorang seperti George,
- anda juga akan membantu penjual anggur yang trendy di London, pembuat mobil mewah dari Itali, dan perancang busana Savile Row.
Anda melakukan kewajiban patriotis dalam mendukung industri terbesar di Inggris pada saat mereka membutuhkan.
Dan ketika keadaan sudah membaik, George sudah mendapatkan bonusnya lagi,
pajak yang dia bayar akan mendanai layanan publik yang diperlukan pengemis seperti anda.

German: 
Wir bitten Sie, bis die guten Zeiten für George
und Seinesgleichen wiederkehren,
spenden Sie heute."
Übersetzt von Moritz Nepomuk Mayer

Croatian: 
Molimo vas, dok se ne vrate dobra
vremena za Georga i njemu sličnima,
donirajte još danas.
Preuzeto sa www.titlovi.com

French: 
 vous les profiteurs.
Alors s'il vous plaît, avant que tout s'arrange 
pour Georges et ceux qui partagent sa situation,
allez-vous faire preuve 
de générosité aujourd'hui ?
Merci à Karl Chretien pour la traduction en 
français des sous-titres [chretienkarl@voila.fr]
et merci à Nicolas Philippot pour sa 
relecture attentive de la traduction.

English: 
So please, until the good times return
for George and those like him, 
will you give today?

Korean: 
그러니 제발, 조지와 은행동료들의 자존심이 회복되는 그날까지, 오늘 당장 도와주지 않으시겠습니까?
한국어번역 및 자막 - 정준식 mindthegap@naver.com
Subtitles by the Amara.org community

Italian: 
E allora, per favore, in attesa del ritorno dei bei
tempi per George e quelli come lui. Dona oggi.
English-Italian rendering by
mp.palla@gmail.com

Slovenian: 
Bi, prosim, dajali danes za Georga in njemu podobnim
tako dolgo, da se dobri časi vrnejo?
Prevod: Irena Hrast
Strokovni pregled: ddr. Matjaž Mulej

Portuguese: 
Então, por favor, até que os bons tempos voltem para o George, e para todos os outros como ele, você vai dar hoje?
Tradução
Bom Samaritano

Bulgarian: 
Така, че моля, преди да се върнат добрите времена за Джордж и тези като него - ще дарите ли днес?
Субтитри: dragnev.drg@gmail.com
Subtitles by the Amara.org community

Indonesian: 
Jadi tolong, hingga kondisi kembali membaik untuk orang-orang seperti George, maukah anda menyumbang hari ini?

Spanish: 
Así que por favor, hasta que los buenos tiempos regresen para Jorge y para los demás como él, ¿donarás hoy?
traducido por andrés arias (andrias.network@gmail.com) y cecilia romo

Polish: 
Dlatego póki nie wrócą dobre czasy, wpłać
już dzisiaj na George'a i jego kolegów.

Romanian: 
Astfel, până revin timpurile bune pentru George și pentru cei ca el, va oferiți să donați azi?

Swedish: 
Så snälla, tills de goda tiderna återvänder för George och andra i hans situation, ge ett bidrag redan idag.
Subtitles by the Amara.org community

Modern Greek (1453-): 
Wir bitten Sie, bis die guten Zeiten für George
und Seinesgleichen wiederkehren,
spenden Sie heute."
Übersetzt von Moritz Nepomuk Mayer

Romanian: 
Traducere și adaptare: Alexandru Bot (Chișinău, 2014)
